附件99.1
Urban-gro， Inc.公佈2022年第三季度財務業績，並標誌着進入第四季度的創紀錄積壓
| ● | 第三季度營收為1,240萬美元，而指引為1,000萬至1,100萬美元 |
| ● | 第三季度淨虧損870萬美元，其中包括420萬美元的一次性運營費用和之前全部投資的170萬美元減值 |
| ● | Third quarter Adjusted EBITDA1 of $(2.3) million, as compared to guidance in the range of ($2.6) to ($2.4) million |
| ● | 截至2022年9月30日，項目積壓達到創紀錄的6700萬美元，連續增加4500萬美元 |
| ● | 強勁的資產負債表，現金1860萬美元，無債務 |
| ● | 提供約1,700萬美元的第四季度綜合收入指引和調整後的EBITDA1 大約150萬美元的指導。 |
| ● | 公司 將於美國東部時間11月10日下午4：30主持電話會議和網絡直播 |
拉斐特，科羅拉多州。2022年11月10日-城市綠地股份有限公司(納斯達克代碼：UGRO)(“城市綠地”或“公司”)，一家為受控環境農業(“CEA”)和商業部門提供解決方案的專業服務和設計建造公司，今天公佈了第三季度財務業績。
董事長兼首席執行官布拉德利·納特拉斯表示：“我們很高興我們第三季度的業績超出了我們的預期，但看到我們的戰略能力和行業多元化努力給業務帶來實質性的好處，我感到非常興奮。雖然我們第三季度的業績 受到大麻行業逆風的影響，但我們對能夠在這種低迷的環境中 建立的大量積壓感到非常鼓舞，這是我們努力實現業務、能力和終端市場多元化的戰略努力的直接結果。我們認為，這是一個明確的跡象，表明我們在過去18個月中建立的服務交付模式正在按預期運行。“
Nattrass先生補充説：“對我們的專業服務的需求仍然強勁，再加上商業部門對我們的建築設計建造解決方案的需求增加，我們預計我們的第四季度營收和利潤將出現實質性的連續改善，這一勢頭將在2023年繼續保持。我們一直在投資擴展以滿足這一需求，我們 將隨時為我們看到的新機遇提供服務。我們仍然專注於繼續提高我們的模式的效率， 利用我們的專業員工，整合和確定我們收購的交叉銷售機會，積累積壓，並 創造股東價值。
2022年第三季度財務業績
2022年第三季度的收入為1,240萬美元，較上年同期的1,830萬美元減少590萬美元，降幅為32%。這一下降是由於種植設備系統收入減少了1,260萬美元，這主要是因為美國大麻市場的設備需求大幅減少，原因是州一級的監管機構在頒發許可證的過程中持續拖延，以及在通過《安全銀行法》等關鍵的行業金融支持模式方面缺乏行動。這一減幅被2022年4月底以540萬美元的建築設計建造收入增值收購Emerald Construction Management(“Emerald”)，以及與2021年7月底收購2WR實體(“2WR”)相關的140萬美元的增量服務收入部分抵消。
2022年第三季度的毛利潤為260萬美元，佔收入的21%，而上一年同期為430萬美元，佔收入的23%。毛利率下降主要是由於收購Emerald帶來的較低利潤率的建築設計建造收入的貢獻。
2022年第三季度的運營費用為950萬美元，而上一年同期為420萬美元，增加了530萬美元。第三季度的運營費用包括一次性費用，包括之前披露的330萬美元的業務開發費用，可歸因於幫助一家國際照明製造商的關鍵企業客户陷入不利境地的開發費用， 70萬美元的遣散費，以及20萬美元的法律和交易成本。運營費用的其餘增長是由於員工人數增加以支持當前和未來對公司解決方案的需求，以及對歐洲增長的持續投資 。
2022年第三季度淨虧損為870萬美元，或每股虧損0.81美元，而去年同期淨收益為10萬美元，或在稀釋後每股盈虧平衡的基礎上。這一虧損包括上文概述的420萬美元的一次性運營費用 以及我們在前幾年進行的全部Edyza投資的170萬美元減值。
調整後的EBITDA 12022年第三季度為230萬美元，而去年同期為100萬美元。調整後EBITDA的減少1 收入和毛利潤下降，以及為推動增長而對運營費用進行的戰略投資。
1調整後的EBITDA是非公認會計準則財務指標。有關調整後EBITDA的説明，請參閲下面“非GAAP財務信息的使用”項下的信息， 請參閲本新聞稿末尾的表格，以將此非GAAP財務信息與GAAP結果進行核對。
進入第四季度的現金頭寸為1,860萬美元，沒有負債。此外，在第三季度，該公司以每股2.90美元的平均價格回購了183,270美元的Ugro股票。
摘要 2022年前9個月財務業績
2022年前9個月的收入為4,970萬美元，較上年同期的4,320萬美元增長650萬美元，增幅為15%。這一增長是由2021年收購2WR和2022年收購Emerald推動的，但由於上述原因，設備收入的下降抵消了這一增長。
2022年前9個月淨虧損1,110萬美元，或每股虧損1.05美元，而去年同期淨虧損30萬美元，或每股虧損0.03美元。 這包括190萬美元的基於股票的薪酬，上述第三季度的一次性運營費用和減值費用 590萬美元，以及上半年的額外一次性費用40萬美元。
調整後的EBITDA 12022年前9個月為220萬美元，而去年同期為正210萬美元。調整後EBITDA減少 1這主要是由於與擴大員工人數、對我們歐洲業務的投資以及大麻行業的宏觀經濟逆風相關的一般和行政費用增加的結果。
截至2022年9月30日的積壓工作
合併 積壓是指由合同承諾的建築設計建造、設備系統和服務訂單表示的未實現收入。 截至2022年9月30日，總積壓約為6700萬美元，其中包括5600萬美元的建築設計建造、500萬美元的設備系統和600萬美元的專業服務合同。
更新 收入和調整後的EBITDA1導向
對於2022年第四季度，公司預計合併收入約為1,700萬美元，調整後的EBITDA1 大約150萬美元。
會議 呼叫詳細信息
Urban-Gro將主持電話會議和現場音頻網絡直播，討論2022年11月10日下午4：30(美國東部時間)的運營和財務結果。感興趣的與會者和投資者可以通過撥打877-407-3982(美國)、201-493-6780(國際)收聽電話會議。 現場網絡直播可在Urban-gro網站ir.Urban-gro.com投資者部分的活動頁面上觀看，活動結束後， 將存檔90天。
使用非GAAP財務信息
我們 將經調整EBITDA定義為可歸因於Urban-gro，Inc.的淨收益(虧損)，根據公認會計原則確定，不包括某些營業和非營業費用的影響，包括但不限於利息收入和費用、所得税、有形資產折舊、無形資產攤銷、投資減值、未實現匯兑損失、債務減免和清償、基於股票的補償費用、一次性和非經常性費用以及我們認為不能反映公司核心經營業績的收購成本 。我們使用調整後的EBITDA作為衡量我們經營業績的指標。調整後的EBITDA是一項補充的非GAAP財務計量，它不能替代淨收益(虧損)、運營收益(虧損)、運營活動現金流或GAAP規定的任何其他計量。
我們的董事會和管理團隊將調整後的EBITDA作為一項關鍵的績效和薪酬衡量指標。我們認為，調整後的EBITDA有助於我們比較不同報告期的業績，因為它從我們的經營業績中剔除了管理層認為不能反映我們核心經營業績的項目的影響。
使用調整後的EBITDA等非GAAP衡量標準存在侷限性。儘管我們認為調整後的EBITDA可以使對我們的運營業績的評估更加一致，因為它刪除了不反映我們核心業務的項目，但我們行業的其他公司可能會與我們不同地定義調整後的EBITDA。因此，可能很難使用調整後的EBITDA將這些公司的業績與我們的業績進行比較。調整後的EBITDA不應被視為衡量我們業務產生的收入或我們可用於投資於業務增長的可自由支配現金。
關於 Urban-gro，Inc.
®(納斯達克：UGRO)是一家集專業服務和設計建造於一體的公司。我們為受控環境農業(“CEA”)、工業、醫療保健和其他商業部門提供增值的建築、工程和建築管理解決方案。創新、協作和創造力驅使我們的團隊提供卓越的客户體驗。我們在北美和歐洲設有辦事處，為您提供您的願景--構建。欲瞭解更多信息，請訪問www.Urban-gro.com。
安全港口聲明
本新聞稿包含符合修訂的1933年證券法第27A節和修訂的1934年證券交易法第21E節的前瞻性陳述。本新聞稿中使用的“相信”、“將”、“ ”、“預期”、“打算”、“預期”、“可能”、“項目”等術語以及與公司或其管理層有關的類似表述和變體旨在識別前瞻性陳述。本新聞稿中的前瞻性陳述包括但不限於財務預測、未來事件、業務戰略、未來業績、未來運營、未來需求、積壓、財務狀況、預計收入和虧損、前景、計劃和管理目標。 這些陳述和其他前瞻性陳述基於當前的預期、預測和假設，這些風險和不確定性可能導致實際結果和結果與預期或預期的結果大不相同，其中包括：我們成功管理和整合收購的能力，我們準確預測收入和成本的能力，我們市場中項目的競爭能力，我們預測和響應新法律和政府監管行動的能力，我們成功開發 產品供應的新功能和/或增強功能以及開發產品組合以滿足需求的能力，與不利天氣條件有關的風險， 供應鏈問題，利率上升，經濟低迷或其他可能導致項目延遲或取消的因素 我們積壓的項目或確保未來項目的能力，我們與供應商保持良好關係的能力，與依賴關鍵客户和供應商相關的風險，我們吸引和留住關鍵人員的能力, 訴訟和其他索賠的結果 和保險覆蓋範圍問題，與我們的信息技術系統和基礎設施相關的風險，我們保持有效內部控制的能力，我們執行戰略計劃的能力，我們實現和保持成本節約的能力， 我們流動性和資本資源的充分性，以及我們實現2022年剩餘時間和2023年關鍵計劃的能力，特別是我們的增長計劃。有關這些因素以及可能影響實際結果的某些其他因素的更詳細説明，請參閲該公司提交給美國證券交易委員會的文件。告誡讀者不要過度依賴這些前瞻性的 聲明，這些聲明僅説明截至本文發佈之日。除法律另有要求外，本公司不承擔更新任何前瞻性陳述以反映本新聞稿日期後的事件或情況的義務。
Urban-gro， Inc.
精簡的 合併資產負債表
| 2022年9月30日 | 十二月三十一日， 2021 | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 流動資產： | ||||||||
| 現金 | $ | 18,605,182 | $ | 34,592,190 | ||||
| 應收賬款淨額 | 12,234,400 | 13,125,685 | ||||||
| 合同應收賬款 | 1,270,902 | — | ||||||
| 盤存 | 310,996 | 514,756 | ||||||
| 預付費用和其他流動資產 | 4,852,262 | 11,248,266 | ||||||
| 流動資產總額 | 37,273,742 | 59,480,897 | ||||||
| 非流動資產： | ||||||||
| 財產和設備，淨額 | 830,406 | 207,496 | ||||||
| 經營性租賃使用權資產淨額 | 1,193,161 | 689,704 | ||||||
| 投資 | 2,546,574 | 4,210,358 | ||||||
| 商譽 | 12,127,124 | 7,992,121 | ||||||
| 無形資產，淨額 | 4,461,403 | 1,575,466 | ||||||
| 非流動資產總額 | 21,158,667 | 14,675,145 | ||||||
| 總資產 | $ | 58,432,410 | $ | 74,156,042 | ||||
| 負債 | ||||||||
| 流動負債： | ||||||||
| 應付帳款 | $ | 6,508,946 | $ | 6,066,896 | ||||
| 合同責任 | 2,026,161 | — | ||||||
| 應計費用 | 5,747,624 | 3,878,278 | ||||||
| 客户存款 | 1,929,829 | 13,345,451 | ||||||
| 或有對價 | 2,400,771 | 1,563,000 | ||||||
| 經營租賃負債 | 354,403 | 152,459 | ||||||
| 流動負債總額 | 18,967,734 | 25,006,084 | ||||||
| 非流動負債： | ||||||||
| 遞延税項負債 | 1,097,208 | 440,625 | ||||||
| 經營租賃負債 | 863,325 | 542,003 | ||||||
| 非流動負債總額 | 1,960,533 | 982,628 | ||||||
| 總負債 | 20,928,267 | 25,988,712 | ||||||
| 股東權益 | ||||||||
| 優先股，面值0.10美元；授權股份10,000,000股；0和0股已發行和已發行股票 | — | — | ||||||
| 普通股，面值0.001美元；授權100,000,000股；截至2022年9月30日，已發行11,948,718股，已發行10,611,592股；截至2021年12月31日，已發行11,588,110股，已發行10,733,195股 | 11,949 | 11,588 | ||||||
| 額外實收資本 | 83,068,423 | 78,679,220 | ||||||
| 庫存股，成本基礎：截至2022年9月30日的1,337,126股和截至2021年12月31日的854,915股 | (11,639,937 | ) | (7,683,490 | ) | ||||
| 累計赤字 | (33,936,292 | ) | (22,839,988 | ) | ||||
| 股東權益總額 | 37,504,143 | 48,167,330 | ||||||
| 總負債和股東權益 | $ | 58,432,410 | $ | 74,156,042 | ||||
Urban-gro， Inc.
精簡 合併經營報表和全面收益(虧損)
截至三個月 9月30日， | 九個月結束 9月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 收入 | ||||||||||||||||
| 設備系統 | $ | 3,879,272 | $ | 16,454,321 | $ | 31,024,187 | $ | 39,978,388 | ||||||||
| 服務 | 2,839,338 | 1,461,041 | 9,505,396 | 2,009,961 | ||||||||||||
| 建築設計--建造 | 5,384,267 | - | 8,301,588 | - | ||||||||||||
| 消費品 | 265,416 | 372,449 | 871,488 | 1,165,115 | ||||||||||||
| 總收入 | 12,368,293 | 18,287,811 | 49,702,659 | 43,153,464 | ||||||||||||
| 收入成本 | 9,775,697 | 14,029,677 | 38,706,102 | 33,332,303 | ||||||||||||
| 毛利 | 2,592,596 | 4,258,134 | 10,996,557 | 9,821,161 | ||||||||||||
| 運營費用： | ||||||||||||||||
| 一般和行政 | 5,792,418 | 3,584,247 | 14,758,506 | 8,181,506 | ||||||||||||
| 無形資產攤銷 | 304,339 | 101,149 | 773,063 | 101,727 | ||||||||||||
| 業務發展 | 3,299,864 | - | 3,299,864 | - | ||||||||||||
| 基於股票的薪酬 | 96,767 | 506,034 | 1,860,767 | 1,096,441 | ||||||||||||
| 總運營費用 | 9,493,388 | 4,191,430 | 20,692,200 | 9,379,674 | ||||||||||||
| 營業收入(虧損) | (6,900,792 | ) | 66,704 | (9,695,643 | ) | 441,487 | ||||||||||
| 營業外收入(費用)： | ||||||||||||||||
| 利息支出 | (7,088 | ) | (4,331 | ) | (22,270 | ) | (326,397 | ) | ||||||||
| 利息收入 | 94,200 | 9,172 | 221,329 | 23,562 | ||||||||||||
| 投資減記 | (1,710,358 | ) | - | (1,710,358 | ) | - | ||||||||||
| 利息支出--應付票據的有益轉換 | - | - | - | (636,075 | ) | |||||||||||
| 債務清償損失 | - | - | - | (790,723 | ) | |||||||||||
| PPP貸款豁免 | - | - | - | 1,032,316 | ||||||||||||
| 其他收入(費用) | (210,399 | ) | (11,889 | ) | (147,528 | ) | (15,652 | ) | ||||||||
| 營業外收入(費用)合計 | (1,833,645 | ) | (7,048 | ) | (1,658,827 | ) | (712,969 | ) | ||||||||
| 所得税前收入(虧損) | (8,734,437 | ) | 59,656 | (11,354,470 | ) | (271,482 | ) | |||||||||
| 所得税支出(福利) | (73,654 | ) | - | (258,166 | ) | - | ||||||||||
| 淨收益(虧損) | $ | (8,660,783 | ) | $ | 59,656 | $ | (11,096,304 | ) | $ | (271,482 | ) | |||||
| 綜合收益(虧損) | $ | (8,660,783 | ) | $ | 59,656 | $ | (11,096,304 | ) | $ | (271,482 | ) | |||||
| 每股收益(虧損)： | ||||||||||||||||
| 每股收益(虧損)-基本 | $ | (0.81 | ) | $ | 0.01 | $ | (1.05 | ) | $ | (0.03 | ) | |||||
| 每股收益(虧損)-攤薄 | $ | (0.81 | ) | $ | 0.00 | $ | (1.05 | ) | $ | (0.03 | ) | |||||
| 加權平均份額-基本 | 10,674,796 | 11,440,255 | 10,577,453 | 10,177,482 | ||||||||||||
| 加權平均股份--攤薄 | 10,674,796 | 12,204,530 | 10,577,453 | 10,177,482 | ||||||||||||
Urban-gro，
Inc.
非公認會計準則調整後的EBITDA對賬至淨收入(虧損)
| 截至9月30日的三個月， | 九個月結束 9月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 淨收益(虧損) | $ | (8,660,783 | ) | $ | 59,656 | $ | (11,096,304 | ) | $ | (271,482 | ) | |||||
| 利息支出 | 7,088 | 4,331 | 22,270 | 326,397 | ||||||||||||
| 利息支出(BCF) | – | – | – | 636,075 | ||||||||||||
| 利息收入 | (94,200 | ) | (9,172 | ) | (221,329 | ) | (23,562 | ) | ||||||||
| 所得税優惠 | (73,654 | ) | – | (258,166 | ) | |||||||||||
| 折舊及攤銷 | 526,750 | 154,306 | 1,116,585 | 263,932 | ||||||||||||
| EBITDA | (8,294,799 | ) | 209,121 | (10,436,944 | ) | 931,360 | ||||||||||
| 減值損失 | 1,710,358 | – | 1,710,358 | – | ||||||||||||
| 債務清償損失 | – | – | – | 790,723 | ||||||||||||
| 基於股票的薪酬 | 96,767 | 506,034 | 1,860,767 | 1,096,441 | ||||||||||||
| 交易成本 | 39,182 | 141,052 | 276,246 | 198,609 | ||||||||||||
| 一次性員工支出 | 670,095 | 125,000 | 787,691 | 125,000 | ||||||||||||
| 業務發展 | 3,299,864 | – | 3,299,864 | – | ||||||||||||
| 非經常性律師費 | 205,486 | – | 258,111 | |||||||||||||
| PPP貸款豁免 | – | – | – | (1,032,316 | ) | |||||||||||
| 調整後的EBITDA | $ | (2,273,047 | ) | $ | 981,207 | $ | (2,243,907 | ) | $ | 2,109,817 | ||||||
投資者 聯繫人：
丹·德羅勒-厄本-格羅公司。
執行副總裁 企業發展和投資者關係
-或者-
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