目錄表
美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區,20549
表格
(標記一)
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告 |
截至本季度末
或
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 |
的過渡期[ ]至[ ]
委託文件編號:
(註冊人的確切姓名載於其章程)
| ||
(註冊成立或組織的國家或其他司法管轄區) |
| (國際税務局僱主身分證號碼) |
|
|
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| ||
(主要執行辦公室地址) |
| (郵政編碼) |
註冊人的電話號碼,包括區號:
根據該法第12(B)條登記的證券:
每個班級的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 |
這個 |
用複選標記表示註冊人是否:(1)在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告,以及(2)在過去90天內遵守了此類提交要求。
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
大型加速文件服務器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
☒ | 規模較小的報告公司 | ||
新興成長型公司 |
|
|
如果是一家新興的成長型公司,用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是☐不是
截至2022年10月31日,
目錄表
頁面 | ||
第一部分 | 財務信息 | 1 |
第1項。 | 財務報表 | 1 |
截至2022年9月30日和2021年12月31日的資產負債表(未經審計) | 2 | |
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的營業報表(未經審計) | 3 | |
截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月的股東權益報表(未經審計) | 4 | |
截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月現金流量表(未經審計) | 6 | |
財務報表附註(未經審計) | 7 | |
第二項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 18 |
第三項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 26 |
第四項。 | 控制和程序 | 27 |
第II部 | 其他信息 | 28 |
第1項。 | 法律訴訟 | 28 |
第1A項。 | 風險因素 | 28 |
第二項。 | 發行人購買股票證券 | 28 |
第六項。 | 陳列品 | 29 |
簽名 | 30 |
目錄表
第一部分-財務信息
項目1.財務報表
以下列出的關於截至2022年9月30日和2021年12月31日的財務報表以及截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月期間的財務信息未經審計。我們的管理層認為,這些財務信息包括所有調整,包括公平列報此類數據所需的正常經常性分錄。截至2022年9月30日的三個月和九個月期間的業務結果不一定表明任何後續期間的預期結果。我們的財政年度將於12月31日結束。某些前期金額已重新分類,以符合本期列報。除每股數據外,公司將其未經審計的財務報表、票據和其他財務信息四捨五入至最接近的千美元(“美元”)。
1
目錄表
AUDIOEYE公司
資產負債表
(未經審計)
| 9月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
(單位為千,每股數據除外) | 2022 | 2021 | ||||
資產 |
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| ||||
流動資產: |
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現金 | $ | |
| $ | | |
應收賬款,扣除壞賬準備淨額#美元 |
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遞延成本,短期 |
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預付費用和其他流動資產 |
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流動資產總額 |
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財產和設備,扣除累計折舊#美元 |
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使用權資產 |
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遞延成本,長期 |
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無形資產,扣除累計攤銷淨額#美元 |
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商譽 |
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其他 | |
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總資產 | $ | |
| $ | | |
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負債和股東權益 |
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流動負債: |
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應付賬款和應計費用 | $ | |
| $ | | |
融資租賃負債 |
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經營租賃負債 |
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遞延收入 |
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或有對價 | |
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流動負債總額 |
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長期負債: |
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融資租賃負債 |
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| | |
經營租賃負債 |
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遞延收入 |
| |
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| | |
或有對價,長期 |
| |
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| | |
總負債 |
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股東權益: |
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優先股,$ |
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普通股,$ |
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額外實收資本 |
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累計赤字 |
| ( |
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| ( | |
股東權益總額 |
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| | |
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總負債和股東權益 | $ | |
| $ | |
見未經審計財務報表附註
2
目錄表
AUDIOEYE公司
營運説明書
(未經審計)
| 截至9月30日的三個月, | 截至9月30日的9個月, | ||||||||||
(單位為千,每股數據除外) |
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | ||||
收入 |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
|
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收入成本 |
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毛利 |
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運營費用: |
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銷售和市場營銷 |
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研發 |
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一般和行政 |
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總運營費用 |
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營業虧損 |
| ( |
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| ( |
| ( |
| ( | |||
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其他收入(支出): |
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從貸款減免中獲益 | | | — | | ||||||||
利息支出 |
| ( |
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| ( |
| ( |
| ( | |||
其他收入(費用)合計 |
| ( |
|
| ( |
| ( |
| | |||
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淨虧損 |
| ( |
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| ( |
| ( |
| ( | |||
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A系列可轉換優先股的股息 |
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| — |
| ( | ||||
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普通股股東可獲得的淨虧損 | $ | ( |
| $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
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| ||||
普通股每股淨虧損--基本虧損和攤薄虧損 | ( |
| ( | ( | ( | |||||||
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加權平均已發行普通股-基本普通股和稀釋普通股 |
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見未經審計財務報表附註
3
目錄表
AUDIOEYE公司
股東權益表
截至2022年和2021年9月30日的9個月
(未經審計)
|
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| 其他內容 |
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| |||||||
普通股 | 已繳費 | 累計 | ||||||||||||
(單位:千) |
| 股票 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字 |
| 總計 | ||||
平衡,2021年12月31日 | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
受限制股單位結算後發行的普通股 | | — | — | — | — | |||||||||
發行服務普通股 | | — | — | — | — | |||||||||
交出股票以支付在結算基於股票的員工獎勵時的税務責任 | ( | — | ( | — | ( | |||||||||
基於股票的薪酬 |
| — | — | | — | | ||||||||
淨虧損 |
| — | — | — | ( | ( | ||||||||
平衡,2022年3月31日 |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||
受限制股單位結算後發行的普通股 | | — | — | — | — | |||||||||
發行服務普通股 | | — | — | — | — | |||||||||
交出股票以支付在結算基於股票的員工獎勵時的税務責任 | ( | — | ( | — | ( | |||||||||
為退休而回購的普通股 | ( | — | — | ( | ( | |||||||||
基於股票的薪酬 | — | — | | — | | |||||||||
淨虧損 |
| — | — | — | ( | ( | ||||||||
平衡,2022年6月30日 |
| | | | ( | | ||||||||
受限制股單位結算後發行的普通股 | | — | — | — | — | |||||||||
發行服務普通股 | | — | — | — | — | |||||||||
交出股票以支付在結算基於股票的員工獎勵時的税務責任 | ( | — | ( | — | ( | |||||||||
為退休而回購的普通股 | ( | — | — | ( | ( | |||||||||
基於股票的薪酬 | — | — | | — | | |||||||||
淨虧損 | — | — | — | ( | ( | |||||||||
平衡,2022年9月30日 | | $ | | $ | | $ | ( | $ | |
4
目錄表
其他內容 | |||||||||||||||||||
普通股 | 優先股 | 已繳費 | 累計 | ||||||||||||||||
(單位:千) |
| 股票 |
| 金額 |
| 股票 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字 |
| 總計 | |||||
平衡,2020年12月31日 | | $ | | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||||
發行普通股換取現金,扣除交易費用 | |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||||||
在現金基礎上行使認股權證和期權時發行的普通股 | |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||||||
在無現金基礎上行使認股權證和期權而發行的普通股 | | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||
受限制股單位結算後發行的普通股 | | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||
發行服務普通股 | | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||
交出股票以支付在結算基於股票的員工獎勵時的税務責任 | ( | — | — | — | ( | — | ( | ||||||||||||
基於股票的薪酬 | — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||||||
淨虧損 | — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | ||||||
平衡,2021年3月31日 | | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
優先股轉換後發行的普通股 | | — | ( | ( | | — | — | ||||||||||||
在現金基礎上行使認股權證和期權時發行的普通股 | | — | — | — | | — | | ||||||||||||
在無現金基礎上行使認股權證和期權而發行的普通股 | | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||
受限制股單位結算後發行的普通股 | | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||
發行服務普通股 | | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||
交出股票以支付在結算基於股票的員工獎勵時的税務責任 | ( | — | — | — | ( | — | ( | ||||||||||||
基於股票的薪酬 | — | — | — | — | | — | | ||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||
平衡,2021年6月30日 | | $ | | — | $ | — | $ | | $ | ( | $ | | |||||||
在現金基礎上行使認股權證和期權時發行的普通股 | | — | — | — | | — | | ||||||||||||
受限制股單位結算後發行的普通股 | | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||
發行服務普通股 | | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||
交出股票以支付在結算基於股票的員工獎勵時的税務責任 | ( | — | — | — | ( | — | ( | ||||||||||||
基於股票的薪酬 | — | — | — | — | | — | | ||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||
平衡,2021年9月30日 | | $ | | — | $ | — | $ | | $ | ( | $ | |
見未經審計財務報表附註
5
目錄表
AUDIOEYE公司
現金流量表
(未經審計)
截至9月30日的9個月, | ||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 | ||
經營活動的現金流: |
|
|
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| ||
淨虧損 | $ | ( |
| $ | ( | |
對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行的調整: |
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| |
折舊及攤銷 |
| |
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| | |
長期資產減值損失 |
|
|
| | ||
處置長期資產的損失 |
| |
|
| | |
基於股票的薪酬費用 |
| |
|
| | |
遞延佣金攤銷 |
| |
|
| | |
使用權資產攤銷 |
| |
|
| | |
或有對價的公允價值變動 |
| |
| | ||
從貸款減免中獲益 | | ( | ||||
應收賬款準備 |
| |
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| | |
經營性資產和負債變動情況: |
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|
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| |
應收賬款 |
| |
|
| | |
預付費用和其他資產 |
| ( |
|
| ( | |
應付賬款和應計項目 |
| ( |
|
| | |
經營租賃負債 |
| ( |
|
| ( | |
遞延收入 |
| ( |
|
| ( | |
用於經營活動的現金淨額 |
| ( |
|
| ( | |
投資活動產生的現金流: |
|
| ||||
購買設備 |
| ( |
|
| ( | |
軟件開發成本 |
| ( |
|
| ( | |
專利費用 |
| ( |
|
| ( | |
收購付款,扣除收到的現金 | ( | |||||
用於投資活動的現金淨額 |
| ( |
|
| ( | |
融資活動的現金流: |
|
| ||||
普通股發行收益,扣除交易成本 |
|
| | |||
行使期權及認股權證所得收益 |
|
|
| | ||
與員工共享獎勵的結算有關的付款 |
| ( |
|
| ( | |
或有對價的結算 | ( | | ||||
普通股回購 | ( | | ||||
融資租賃的償還 |
| ( |
|
| ( | |
融資活動提供(用於)的現金淨額 |
| ( |
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| | |
|
|
|
| |||
現金淨增(減) |
| ( |
|
| | |
現金--期初 |
| |
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| | |
現金--期末 | $ | |
| $ | | |
非現金活動的補充披露: | ||||||
期內確認的使用權資產和經營租賃債務 | $ | | $ | |
見未經審計財務報表附註
6
目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
注1--陳述依據
隨附的AudioEye,Inc.(“我們”、“我們”或“公司”)未經審計的中期財務報表是根據美國公認的會計原則(“美國公認會計原則”或“公認會計原則”)和美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的規則編制的,應與公司於2022年3月11日提交給美國證券交易委員會的截至2021年12月31日的10-K表格年度報告(“2021年10-K表格”)中包含的經審計財務報表及其註釋一起閲讀。
管理層認為,為公平列報所列中期財務狀況和業務結果所需的所有調整,包括正常的經常性調整,均已反映在本報告中。臨時期間的業務結果不一定代表全年的預期結果。公司年度報告Form 10-K中報告的審計財務報表中通常包含的某些信息和披露已根據美國證券交易委員會的中期報告規則和規定進行了精簡或遺漏。
附註2--主要會計政策摘要
我們的重要會計政策在2021年Form 10-K的“附註2--重要會計政策”中介紹。鼓勵中期財務信息使用者在審查中期財務結果時參考《2021年10-K表格》所載財務報表的腳註。
預算的使用
根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層作出估計和假設,以影響在財務報表日期和報告期內報告的資產、負債、收入、費用和相關披露的金額。管理層持續評估其估計和判斷,包括與基於股票的薪酬、壞賬準備和無形資產有關的估計和判斷。實際結果可能與這些估計不同。
收入確認
我們的收入主要來自通過軟件即服務(SaaS)交付模式銷售內部開發的軟件,以及通過我們的直銷團隊或第三方經銷商提供的專業服務。我們的SaaS費用包括持續支持和維護。
我們根據會計準則彙編(ASC)606確認收入,與客户簽訂合同的收入(“ASC 606”)。ASC 606的核心原則是,實體確認收入,以描述向客户轉讓承諾的商品或服務的金額,該金額反映了該實體預期有權獲得的對價,以換取這些商品或服務。
7
目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註2--主要會計政策摘要(續)
我們通過以下五個步驟確定收入確認:
● | 確定與客户的合同; |
● | 確定合同中的履約義務; |
● | 確定交易價格; |
● | 將交易價格分配給合同中的履約義務;以及 |
● | 在履行業績義務時確認收入。 |
履約義務是收入確認的會計單位,通常代表承諾給客户的不同的商品或服務。如果我們確定我們沒有履行履行義務,我們將推遲確認收入,直到履行義務被視為履行。SaaS協議通常是不可取消的,儘管如果我們未能履行重要義務,客户通常有權因此終止合同。
我們的SaaS收入包括我們平臺上客户帳户的固定訂閲費。我們的支持收入包括不在我們的SaaS平臺上訪問我們的客户支持服務的客户的訂閲費。SaaS和支持(也稱為“訂閲”)收入從我們向客户提供我們的服務之日起,在協議的合同訂閲期限內按費率確認。某些SaaS和支持費用按年、半年或季度預先開具發票。因尚未提供的服務而收到的任何資金均記入遞延收入,並在相關履約義務履行後記為收入。
非訂閲收入主要包括PDF補救、網站和移動應用報告服務,並在交付時確認。根據PDF補救安排支付的對價是基於使用情況。根據網站和移動應用程序報告服務安排支付的對價是基於固定費用。
下表列出了我們按銷售渠道分類的收入:
截至9月30日的9個月, | ||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 | ||
合作伙伴和市場 | $ | |
| $ | | |
企業 |
| |
|
| | |
總收入 | $ | |
| $ | |
本公司記錄向客户開具發票金額的應收賬款,根據合同安排,本公司有權無條件對價。遞延收入包括根據合同在履行合同之前收到的付款,並在每個報告期結束時按個別合同報告。遞延收入根據我們預計確認收入的時間分為當期收入和非當期收入。
8
目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註2--主要會計政策摘要(續)
下表彙總了截至2022年9月30日和2021年12月31日的遞延收入:
| 9月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
(單位:千) | 2022 | 2021 | ||||
遞延收入--當期 | $ | |
| $ | | |
遞延收入--非流動收入 | | | ||||
遞延收入總額 | $ | |
| $ | |
在截至2022年9月30日的九個月期間,我們確認了$
在截至2022年9月30日的三個月中,一個客户(包括該客户的關聯公司)
一位與公司有長期合作關係的客户代表
遞延成本(合同購置成本)
我們在賺取佣金的期間(通常發生在獲得客户合同時)將初始和續訂銷售佣金資本化,並在預期受益期內以直線方式攤銷遞延佣金成本,我們認為這是合同條款。作為一種實際的權宜之計,當相關遞延佣金成本的攤銷期限為一年或更短時間時,我們會扣除銷售佣金。
下表彙總了截至2022年9月30日和2021年12月31日的遞延佣金成本:
9月30日, | 十二月三十一日, | |||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 | ||
遞延成本--當前 | $ | | $ | | ||
遞延成本--非流動成本 |
| |
| | ||
遞延成本合計 | $ | | $ | |
與銷售佣金有關的攤銷費用計入營業報表的銷售和營銷費用,總額為#美元。
9
目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註2--主要會計政策摘要(續)
企業合併
收購資產、承擔負債及或有代價於收購日期按其估計公允價值入賬,隨後的變動於收益中確認。這些估計本身就是不確定的,需要進行改進。作為收購價格分配過程的一部分,管理層根據假設制定估計,以評估截至業務合併日期收購的資產和承擔的負債。因此,本公司可能會在確定調整的報告期內確認對所收購資產的暫定金額或在收益中承擔的負債的調整。
與收購相關的費用主要包括相關的法律、會計和其他諮詢費用,並計入發生這些費用的期間。
基於股票的薪酬
該公司定期發行期權、認股權證、限制性股票單位(“RSU”)和普通股股票,作為從其員工、董事和顧問那裏獲得的服務的補償。獎勵的公允價值是在授予之日計量的。然後,公允價值金額被確認為必要的授權期內的費用,在此期間,需要提供服務以換取獎勵。我們會在罰沒發生時予以確認。以股票為基礎的補償費用在業務報表中記錄在相同的費用分類中,就好像這種金額是以現金支付的一樣。未來作為以股票為基礎的薪酬的股權獎勵的授予可能會對報告的費用產生重大影響,具體取決於數量、價值和歸屬期限。
期權和認股權證獎勵的公允價值在授予日使用布萊克-斯科爾斯期權定價模型來衡量,該模型包括一些主觀的假設,這些假設通常是從外部數據(如無風險利率)和歷史數據(如波動係數和預期期限)得出的。
我們使用授予日我們普通股的價值,通過基於時間或業績的歸屬來估計限制性股票單位獎勵的公允價值。我們使用蒙特卡羅模擬模型估計了截至授予日基於市場的限制性股票單位獎勵的公允價值。
隨着限制期的過去,我們將支出與基於時間的期權、認股權證和RSU相關的補償成本,這通常是
10
目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註2--主要會計政策摘要(續)
下表彙總了截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的股票薪酬支出:
截至9月30日的三個月, | 截至9月30日的9個月, | |||||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | ||||
選項 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
RSU |
| |
| |
| |
| | ||||
普通股非限售股 | | | | | ||||||||
總計 | $ | | $ | | $ | | $ | |
截至2022年9月30日,與期權和RSU相關的未確認股票薪酬支出為$
每股收益(虧損)(EPS)
基本每股收益的計算方法是將普通股股東可獲得的淨收入(虧損)除以該期間公司已發行普通股的加權平均股數。稀釋每股收益是根據普通股股東可獲得的淨收益(虧損)和期內已發行普通股的加權平均股數計算的,並經與期權、認股權證、限制性股票單位和可轉換優先股相關的所有潛在稀釋性普通股發行的影響進行了調整。我們的基於股票的獎勵和認股權證的攤薄效應是使用庫存股方法計算的,該方法假設所有基於股票的獎勵和認股權證都被行使,行使的假設收益被用來按期間的平均市場價格購買普通股。增發股份(即假設已發行股份與已購買股份之間的差額)將在一定程度上被稀釋,計入稀釋每股收益的分母。然而,當淨虧損存在時,潛在的普通股等價物不包括在稀釋後每股金額的計算中,因為計算將導致反稀釋每股金額。
截至2022年9月30日和2021年9月30日的潛在攤薄證券,不包括在當時結束的期間的基本和稀釋後每股淨虧損的計算中,如下:
9月30日, | ||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
選項 |
| |
| |
認股權證 |
| |
| |
限制性股票單位 |
| |
| |
總計 |
| |
| |
下表彙總了截至2022年9月30日的9個月的股票期權、認股權證和RSU活動:
| 選項 |
| 認股權證 |
| RSU | |
截至2021年12月31日的未償還債務 |
| | |
| | |
授與 |
| — | — |
| | |
行使/結算 |
| — | — |
| ( | |
沒收/過期 |
| ( | ( |
| ( | |
在2022年9月30日未償還 |
| | — |
| | |
歸屬於2022年9月30日 | | — | | |||
未歸屬於2022年9月30日 | | — | |
11
目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註2--主要會計政策摘要(續)
股票回購
2022年第二季度,公司董事會批准了一項回購計劃,最高回購金額為
近期會計公告
2021年10月,FASB發佈了ASU 2021-08號,從與客户的合同中核算合同資產和合同負債(主題805)。本ASU要求企業合併中的收購人使用主題606中的收入確認指南確認和計量收購合同的合同資產和合同負債(遞延收入)。在收購之日,收購人應用收入模式,就像它發起了收購合同一樣。ASU在2022年12月15日之後的年度期間有效,包括這些財政年度內的過渡期,允許提前採用。ASU的採用應具有前瞻性。本公司選擇在2022年第一季度提前採用ASU 2021-08。這一採用並未對我們的財務報表產生實質性影響。
附註3--收購
互聯網無障礙局公司。
2022年3月9日,我們簽訂了一份股票購買協議(“購買協議”),以收購互聯網無障礙局公司(“Boia”)的所有未償還股權,Boia是特拉華州的一家公司,提供包括審計、培訓、補救和實施支持在內的網絡無障礙服務。此次收購標誌着通過增加企業可訪問性合規的額外功能,在加強我們的產品和服務套件方面又向前邁進了一步。收購Boia的總對價約為$
12
目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
注3--收購(續)
我們根據FASB ASC 805,“業務合併”(“ASC 805”)將收購Boia作為業務合併入賬。因此,根據購置會計方法,購入價按購置日的估計公允價值分配給購置的有形資產和無形資產以及承擔的負債如下:
(單位:千) |
| 2022年3月9日的餘額 | |
購買的資產: |
|
| |
現金 | $ | | |
應收賬款 |
| | |
其他資產 |
| | |
客户關係(1) |
| | |
內部開發的軟件(1) |
| | |
商品名稱(1) |
| | |
商譽(2) |
| | |
購買的總資產 |
| | |
承擔的負債: |
|
| |
應付賬款和應計負債 |
| | |
遞延收入 |
| | |
承擔的總負債 |
| | |
取得的淨資產 |
| | |
考慮事項: |
|
| |
已支付現金,扣除營運資金調整所得款項 |
| | |
或有對價負債(3) |
| | |
總對價 | $ | |
(1) | 收購的無形資產將在其預計使用年限內按直線攤銷。 |
(2) | 商譽是指購買價格超過所獲得的有形和無形資產淨值的估計公允價值。 |
(3) | 或有對價負債的公允價值是用蒙特卡洛模擬法確定的。蒙特卡羅模擬中使用的主要假設如下:收益期的非經常性和經常性收入指標,非經常性收入貼現率 |
在截至2022年9月30日的九個月內,本公司產生了
13
目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
注3--收購(續)
備考財務
以下未經審計的預計截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的運營預計結果假設Boia已於2021年1月1日被收購。
備考財務信息僅供説明之用,並不一定表明如果收購在2021年1月1日完成將會實現的經營結果,也不打算預測合併後公司未來的經營結果。備考財務信息不會產生任何預期的整合成本節省或與被收購公司相關的支出。
| 預計合併財務(未經審計) | |||||||||||
截至9月30日的三個月, |
| 截至9月30日的9個月, | ||||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | ||||
收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
歸屬於普通股股東的淨虧損 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( |
就上述形式披露而言,截至2022年9月30日的三個月和九個月的業績不包括$
Square ADA LLC
於2021年12月28日,本公司完成對Square ADA LLC(“Square ADA”)的收購,Square ADA LLC(“Square ADA”)是一家為Squaepace,Inc.建造或託管的網站提供無障礙解決方案的供應商。收購Square ADA的總對價為$
我們根據ASC 805和ASU 2017-01《企業合併(主題805):澄清企業的定義》將收購Square ADA作為資產收購入賬。根據我們對ASU 2017-01年度要求的篩選測試的評估,交易不符合企業的定義,因為收購的總資產的公允價值基本上都集中在單一的可識別無形資產-收購的客户關係中。因此,我們按照成本累積模型將收購的總成本分配給客户關係。
附註4--租賃負債和使用權資產
我們在一開始就確定一項安排是否為租約。使用權資產代表我們在租賃期內使用標的資產的權利,租賃負債代表我們因租賃而產生的支付租賃款項的義務。
融資租賃
該公司有購買計算機設備的融資租賃。租賃設備的攤銷費用計入折舊費用。截至2022年9月30日和2021年12月31日,公司的未償還融資租賃債務總額為
14
目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註4--租賃負債和使用權資產(續)
以下彙總了在融資租賃項下購得的資產,包括在財產和設備中扣除處置後的淨額:
| 9月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
(單位:千) | 2022 | 2021 | ||||
計算機設備 | $ | | $ | | ||
減去:累計折舊 |
| ( |
| ( | ||
融資租賃項下購得的資產,淨額 | $ | | $ | |
經營租約
經營租賃使用權資產及負債於開始日期按預期租賃期內的租賃付款現值確認。由於我們的租賃安排沒有提供隱含利率,我們使用我們在開始日期預期剩餘租賃期的估計遞增借款利率來確定未來租賃付款的現值。經營租賃費用在租賃期內以直線法確認。
該公司在亞利桑那州的圖森、佐治亞州的瑪麗埃塔、佛羅裏達州的邁阿密海灘和紐約州的紐約擁有辦公空間的運營租約。位於圖森的主要辦事處的租約包括大約
本公司於紐約訂立新寫字樓租賃協議,包括約
此外,該公司還簽訂了會員協議,佔用德克薩斯州奧斯汀、俄勒岡州波特蘭和華盛頓州西雅圖的共享辦公空間。會員協議不符合ASC 842規定的租賃資格,因此,本公司在產生會員費時收取會員費。關於我們共用辦公安排的進一步細節,見附註5--承付款和或有事項。
該公司支付了#美元的經營租賃款項。
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目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註4--租賃負債和使用權資產(續)
以下彙總了截至2022年9月30日的租賃總負債和未來剩餘的最低租賃付款(單位:千):
截至九月三十日止的年度: |
| 融資租賃 |
| 經營租約 |
| 總計 | |||
2022年(剩餘3個月) | $ | | $ | | $ | | |||
2023 |
| |
| |
| | |||
2024 |
| |
| |
| | |||
2025 | | | | ||||||
2026 | | | | ||||||
最低租賃付款總額 |
| | | | |||||
減去:現值折扣 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
租賃總負債 |
| |
| |
| | |||
租賃負債的流動部分 |
| | | | |||||
租賃負債的長期部分 | $ | | $ | | $ | |
以下彙總了截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月與我們的融資和運營租賃相關的費用:
截至9月30日的9個月, | ||||||
(單位:千) | 2022 |
| 2021 | |||
融資租賃費用: |
|
| ||||
折舊費用 | $ | | $ | |||
租賃負債利息 |
| | ||||
融資租賃費用總額 |
| | ||||
經營租賃費用 |
| | ||||
短期租賃及相關費用 |
| | ||||
租賃費用合計 | $ | | $ |
下表提供了截至2022年9月30日和2021年9月30日適用的剩餘租賃條款和折扣率的信息:
9月30日, | ||||
| 2022 |
| 2021 | |
加權平均剩餘租賃年限(年) |
|
| ||
經營租約 |
| |||
融資租賃 |
| |||
加權平均貼現率(%) |
|
| ||
經營租約 |
| | | |
融資租賃 |
| | |
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目錄表
AUDIOEYE公司
財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註5--承付款和或有事項
佔用共享辦公空間的會員協議
根據分別於2023年5月和2023年2月到期的會員協議,該公司在德克薩斯州奧斯汀和華盛頓州西雅圖共用辦公空間。根據這些會員制協定應繳的費用是根據簽約席位的數量和使用可選辦公室服務來確定的。截至2022年9月30日,根據這些共享辦公安排應支付的最低費用總計為$
訴訟
我們可能會捲入與我們的業務運營相關的各種日常糾紛和指控。雖然無法確定這些事項的最終處置,但管理層相信,任何此類事項的解決,如果它們出現,不太可能對我們的財務狀況或經營業績產生重大不利影響。
2020年10月26日,AudioEye在德克薩斯州西區韋科區地區法院對AccessiBe Ltd.(“AccessiBe”)提起訴訟,隨後將其移交給紐約西區。2021年7月14日,AudioEye在德克薩斯州西區韋科分部的地區法院對AccessiBe提起了第二起訴訟。2022年6月16日,AccessiBe向美國特拉華州地區法院提起了對AudioEye的訴訟。
附註6--後續活動
我們評估了2022年9月30日之後發生的後續事件,根據我們的評估,我們沒有發現任何需要在這些財務報表中確認或披露的事件,但以下情況除外:
2022年10月,我們修改了位於亞利桑那州圖森市的主要辦公室的租賃協議,延長了其租期,減少了
2022年10月24日,AudioEye和AccessiBe宣佈全球解決所有懸而未決的法律糾紛,並
17
目錄表
項目2.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析
以下管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析,或MD&A,應與我們的財務報表和本報告第一部分第1項中的相關説明一起閲讀。
在本季度報告中使用的術語“我們”、“我們”、“我們”和類似的參考是指AudioEye,Inc.,除非另有説明。
有關前瞻性陳述的注意事項
這份Form 10-Q季度報告包含符合聯邦證券法定義的前瞻性陳述,包括修訂後的1933年證券法第27A條和修訂後的1934年證券交易法(“交易法”)第21E條。在某些情況下,您可以通過“可能”、“應該”、“將”、“預測”、“預期”、“計劃”、“預期”、“相信”、“估計”、“預測”、“項目”、“潛在”或“繼續”等術語來識別前瞻性陳述,以及預測或指示未來事件或趨勢或不是歷史事件陳述的其他類似表述。這些前瞻性陳述與我們未來的計劃、目標、預期、意圖和財務表現以及這些陳述背後的假設有關,僅基於我們目前對我們業務的未來、未來計劃和戰略、預測、預期事件和趨勢、經濟和其他未來狀況的信念、預期和假設,僅在作出這些陳述之日發表。
由於這些前瞻性陳述涉及已知和未知的風險和不確定因素,存在可能導致實際結果、事件或發展與這些前瞻性陳述明示或暗示的結果、事件或發展大不相同的重要因素,包括我們的計劃、目標、預期和意圖以及“第一部分,第1A項”中討論的其他因素。風險因素“包含在我們最近的Form 10-K年度報告和任何後續的Form 10-Q季度報告中。可能導致實際結果與前瞻性陳述中包含的結果不同的風險因素包括但不限於與以下方面相關的風險:
● | 市場對我們現有和未來產品的接受程度不確定; |
● | 我們未來需要和可獲得額外的資本,為我們的運營和新產品的開發提供資金; |
● | 我們可能簽訂的新戰略關係或許可協議的成功、時機和財務後果; |
● | 基於互聯網的應用程序的快速變化可能會影響我們產品的實用性和商業可行性; |
● | 與我們正在進行的產品開發活動相關的支出的時間和規模; |
● | 與訴訟相關的內在不確定性和費用; |
● | 互聯網無障礙法的司法適用; |
● | 新冠肺炎疫情對我們的業務和經營業績的不利影響; |
● | 來自我們現有競爭對手和我們市場上新競爭對手的競爭水平;以及 |
● | 我們產品和服務的監管環境。 |
本報告提醒讀者不要依賴這些前瞻性陳述,因為不能保證這些前瞻性陳述將被證明是準確的。前瞻性陳述僅在發出之日起發表,我們明確表示不打算或義務根據新信息、未來事件或其他情況更新或修改任何前瞻性陳述。然而,建議您參考我們隨後的Form 10-Q季度報告和目前的Form 8-K報告中關於相關主題的任何進一步披露。本警示説明適用於本報告所載的所有前瞻性陳述。
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目錄表
AudioEye解決方案
就其核心而言,AudioEye的產品提供了一個始終在線的測試、補救和監控解決方案,可持續改進與WCAG的一致性。這反過來又有助於企業和組織遵守WCAG標準以及適用的美國和外國無障礙法律。我們的技術能夠立即識別和修復大多數常見的無障礙錯誤,並解決包括閲讀困難、色盲、癲癇等在內的各種殘疾問題。AudioEye還提供其他解決方案,以增強合規性和可訪問性,包括定期手動審計、手動補救和法律支持服務。我們的解決方案可以通過訂閲服務按月購買,也可以按一年或多年的期限購買。我們還提供PDF修復服務以及網站和原生移動應用程序審計報告,以幫助我們的客户滿足他們的數字訪問需求。
知識產權
我們的知識產權主要由版權、商標、商業祕密、已頒發的專利和未決的專利申請組成。我們擁有一個專利組合,其中包括二十四(24)項已在美國頒發的專利和三(3)項未決的美國專利申請。這些專利的商業價值尚不得而知。
我們計劃繼續投資於研發,並擴大我們的自主知識產權組合。
我們在截至2021年12月31日的10-K表格中提交的年度報告與2022年3月11日提交給美國證券交易委員會的年度報告提供了有關我們業務和運營的更多信息。
高管概述
AudioEye是業界領先的數字輔助功能平臺,為各種規模的企業提供各種價位的網站輔助功能合規。我們的解決方案通過專利技術提高了無障礙,減少了障礙,擴大了殘疾人的無障礙,併為更廣泛的受眾增強了用户體驗。2022年第三季度,我們繼續專注於產品創新,擴大收入和管理費用,以實現高效的結果。
我們有兩個銷售渠道來交付我們的產品,即合作伙伴和市場渠道以及企業渠道。AudioEye繼續專注於這兩個渠道的增長,同時仍提供我們的網站以及Native Mobile App和PDF服務。2022年3月9日,AudioEye收購了互聯網無障礙局,為2022年的企業收入做出了貢獻。截至2022年9月30日,年度經常性收入(ARR)約為2930萬美元,同比增長19%。有關我們如何計算ARR的詳細信息,請參閲下面的其他關鍵運營指標。
截至2022年9月30日,AudioEye擁有約81,000名客户,比2021年9月30日的80,000名客户有所增加。企業、合作伙伴和市場渠道的客户數量都有所增加。在截至2022年9月30日的三個月裏,我們合作伙伴和市場的收入比去年同期增長了19%。截至2022年9月底,這一渠道約佔ARR貢獻的56%。
在截至2022年9月30日的三個月中,包括互聯網接入局收入在內的企業總收入比去年同期增長了30%。截至2022年9月底,企業渠道約佔ARR貢獻的44%。
在截至2022年9月30日的三個月中,一個客户(包括該客户的關聯公司)佔我們總收入的16%。在截至2021年9月30日的三個月裏,兩家客户分別佔我們總收入的20%和11%。
2022年第三季度,公司繼續投入研發資金。2022年第三季度,研發總成本佔總收入的24%,定義見下文的研發費用。研發以及銷售和營銷費用均低於2021年可比季度,原因是這些部門確定並實施了效率。儘管收入和毛利潤有所增加,但一般和行政費用與2021年可比季度保持一致。
我們就以下行動的結果提供進一步的評論。
19
目錄表
經營成果
我們未經審計的財務報表以美元表示,並根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”或“公認會計原則”)編制。對我們業務結果的討論將截至2022年9月30日的三個月和九個月與截至2021年9月30日的三個月和九個月進行比較。
我們在這些過渡時期的經營結果並不一定代表任何後續時期可能預期的結果。由於四捨五入的原因,本文件全文提供的數字加起來可能與所提供的總數不完全相同,百分比也可能不能準確反映絕對數字。
截至9月30日的三個月, | 變化 |
| ||||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
收入 | $ | 7,700 |
| $ | 6,202 |
| $ | 1,498 | 24 | % | ||
收入成本 |
| (1,923) |
|
| (1,567) |
|
| (356) | 23 | % | ||
毛利 |
| 5,777 |
|
| 4,635 |
|
| 1,142 | 25 | % | ||
運營費用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
銷售和市場營銷 |
| 3,351 |
|
| 4,504 |
|
| (1,153) | (26) | % | ||
研發 |
| 1,542 |
|
| 1,611 |
|
| (69) | (4) | % | ||
一般和行政 |
| 3,166 |
|
| 3,175 |
|
| (9) | — | % | ||
總運營費用 |
| 8,059 |
|
| 9,290 |
|
| (1,231) | (13) | % | ||
營業虧損 |
| (2,282) |
|
| (4,655) |
|
| 2,373 | (51) | % | ||
其他收入(支出): |
|
|
|
|
|
|
| |||||
利息支出 |
| (1) |
|
| (2) |
|
| 1 | (50) | % | ||
其他收入(費用)合計 |
| (1) |
|
| (2) |
|
| 1 | (50) | % | ||
淨虧損 | $ | (2,283) |
| $ | (4,657) |
| $ | 2,374 | (51) | % |
| 截至9月30日的9個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
收入 | $ | 22,175 | $ | 18,011 | $ | 4,164 | 23 | % | ||||
收入成本 | (5,474) | (4,432) | (1,042) | 24 | % | |||||||
毛利 | 16,701 | 13,579 | 3,122 | 23 | % | |||||||
運營費用: |
|
|
|
|
|
|
| |||||
銷售和市場營銷 |
| 10,502 |
| 10,638 |
| (136) |
| (1) | % | |||
研發 |
| 4,477 |
| 3,950 |
| 527 |
| 13 | % | |||
一般和行政 |
| 10,227 |
| 9,502 |
| 725 |
| 8 | % | |||
總運營費用 |
| 25,206 |
| 24,090 |
| 1,116 |
| 5 | % | |||
營業虧損 |
| (8,505) |
| (10,511) |
| 2,006 |
| (19) | % | |||
其他收入(支出): |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
從貸款減免中獲益 |
| — |
| 1,316 |
| (1,316) |
| (100) | % | |||
利息支出 |
| (4) |
| (11) |
| 7 |
| (64) | % | |||
其他收入(費用)合計 |
| (4) |
| 1,305 |
| (1,309) |
| (100) | % | |||
淨虧損 | $ | (8,509) | $ | (9,206) | $ | 697 |
| (8) | % |
收入
下表列出了我們按銷售渠道分類的收入:
| 截至9月30日的三個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % | ||||
合作伙伴和市場 | $ | 4,025 |
| $ | 3,384 |
| $ | 641 | 19 | % | ||
企業 |
| 3,675 |
|
| 2,818 |
|
| 857 | 30 | % | ||
總收入 | $ | 7,700 |
| $ | 6,202 |
| $ | 1,498 | 24 | % |
20
目錄表
| 截至9月30日的9個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
合作伙伴和市場 | $ | 11,749 | $ | 9,936 | $ | 1,813 | 18 | % | ||||
企業 |
| 10,426 |
| 8,075 |
| 2,351 |
| 29 | % | |||
總收入 | $ | 22,175 | $ | 18,011 | $ | 4,164 |
| 23 | % |
合作伙伴和市場渠道由我們的CMS合作伙伴、平臺和代理合作夥伴、授權經銷商和市場組成。此渠道服務於合作伙伴或經銷商的網絡託管平臺上的中小型企業或從我們的Marketplace購買我們的解決方案的中小型企業。
企業渠道由我們較大的客户和組織組成,包括那些擁有非平臺定製網站的客户和組織,他們通常直接與AudioEye銷售人員接觸,以進行定製定價和解決方案。這一渠道還包括聯邦、州和地方政府機構以及2022年3月收購的Boia的收入。
截至2022年9月30日的三個月和九個月,總收入分別比上年同期增長24%和23%。我們在兩個銷售渠道的收入都出現了增長。合作伙伴和市場渠道收入的增加是因為我們繼續專注於高交易性的行業垂直市場,以通過新的和現有的合作伙伴實現更高的滲透率。企業渠道收入的增長主要來自Boia的經常性支持和非經常性審計報告收入的貢獻,以及我們目前的Enterprise產品的額外經常性收入。在截至2022年9月30日的三個月和九個月中,我們來自經常性來源的企業渠道收入比去年同期增長了22%。
收入成本和毛利
| 截至9月30日的三個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
收入 | $ | 7,700 | $ | 6,202 | $ | 1,498 | 24 | % | ||||
收入成本 |
| (1,923) |
| (1,567) |
| (356) |
| 23 | % | |||
毛利 | $ | 5,777 | $ | 4,635 | $ | 1,142 |
| 25 | % |
截至9月30日的9個月, |
| 變化 |
| |||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
收入 | $ | 22,175 |
| $ | 18,011 |
| $ | 4,164 | 23 | % | ||
收入成本 |
| (5,474) |
|
| (4,432) |
|
| (1,042) | 24 | % | ||
毛利 | $ | 16,701 |
| $ | 13,579 |
| $ | 3,122 | 23 | % |
收入成本主要包括我們的客户體驗團隊的薪酬和相關福利成本,以及支持我們服務交付的技術運營團隊的一部分,向我們的託管主機和其他第三方服務提供商支付的費用,資本化軟件開發成本和專利成本的攤銷,以及分配的管理費用。
截至2022年9月30日的三個月和九個月,收入成本分別比上年同期增長23%和24%。收入成本的增加主要是由於通過對客户體驗和平臺支持的投資改善了我們的服務交付,與收購的Boia業務相關的成本,以及資本化軟件開發成本的攤銷增加。
截至2022年9月30日的三個月和九個月,毛利分別比上年同期增長25%和23%。毛利潤的增長是收入增加的結果,但部分被支持收入增長的較高成本所抵消。
銷售和營銷費用
| 截至9月30日的三個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
銷售和市場營銷 | $ | 3,351 | $ | 4,504 | $ | (1,153) | (26) | % |
21
目錄表
| 截至9月30日的9個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
銷售和市場營銷 | $ | 10,502 |
| $ | 10,638 |
| $ | (136) | (1) | % |
銷售和營銷費用主要包括與我們的銷售和營銷人員相關的薪酬和福利,以及第三方廣告和營銷費用。
在截至2022年9月30日的三個月和九個月,銷售和營銷費用比去年同期分別下降了26%和1%。銷售和營銷費用的減少主要是由於在線媒體和第三方營銷代理費用的減少,但因收購Boia而產生的額外費用以及與增加員工人數相關的人員成本增加部分抵消了這一減少。
研究和開發費用
截至9月30日的三個月, | 變化 |
| ||||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
研發費用 | $ | 1,542 | $ | 1,611 | $ | (69) |
| (4) | % | |||
加上:資本化的研發成本 |
| 295 |
| 370 |
| (75) |
| (20) | % | |||
研發總成本 | $ | 1,837 | $ | 1,981 | $ | (144) |
| (7) | % |
| 截至9月30日的9個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
研發費用 | $ | 4,477 |
| $ | 3,950 |
| $ | 527 | 13 | % | ||
加上:資本化的研發成本 |
| 860 |
|
| 1,213 |
|
| (353) | (29) | % | ||
研發總成本 | $ | 5,337 |
| $ | 5,163 |
| $ | 174 | 3 | % |
研發(“R&D”)支出主要包括薪酬和相關福利、獨立承包商成本和一般管理費用的分配部分,包括與我們參與研發活動的員工相關的佔用成本。研究和開發總成本包括在運營費用中報告的研究和開發費用,以及在會計期間資本化的開發成本。
在截至2022年9月30日的9個月中,研究和開發費用比去年同期增長了13%。這一增長是由於資本化的研發成本較低,以及與員工人數增加相關的人員成本增加所致。截至2022年9月30日的三個月,研究和開發費用與上年同期持平。截至2022年9月30日的三個月和九個月,資本化研究和開發成本分別比上年同期下降20%和29%。這一減少歸因於開發的具體項目和產品以及在這些項目上花費的時間分配。截至2022年9月30日止三個月,研發總成本(包括研發開支及資本化研發成本)較上年同期下降7%。在截至2022年9月30日的9個月中,總研發成本比去年同期增長了3%。
一般和行政費用
| 截至9月30日的三個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
一般和行政 | $ | 3,166 | $ | 3,175 | $ | (9) | — | % |
| 截至9月30日的9個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
一般和行政 | $ | 10,227 |
| $ | 9,502 |
| $ | 725 | 8 | % |
一般和行政費用主要包括與我們的高管、董事和公司支持職能相關的薪酬和福利,包括法律費用和佔用費用在內的一般公司費用。
22
目錄表
在截至2022年9月30日的9個月中,一般和行政費用比去年同期增加了8%。一般及行政開支增加主要是由於與本公司提起的專利訴訟有關的法律開支增加、或有代價的公允價值變動,以及與2022年第一季度收購Boia有關的人事成本及專業費用增加,但該等費用因股票補償開支減少而被部分抵銷。截至2022年9月30日的三個月,一般和行政費用與上年同期持平。
從貸款減免中獲益
| 九個月結束 |
|
|
|
|
| ||||||
9月30日, | 變化 |
| ||||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
從貸款減免中獲益 | $ | — | $ | 1,316 | $ | (1,316) |
| (100) | % |
在2021年第二季度,我們記錄了1,316,000美元的貸款減免收益,這與完全免除我們PPP貸款的未償還本金和利息有關。在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月裏,貸款減免收益為零。
利息支出
| 截至9月30日的三個月, | 變化 |
| |||||||||
(單位:千) | 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| ||||
利息支出 | $ | 1 | $ | 2 | $ | (1) | (50) | % |
| 截至9月30日的9個月, |
| 變化 |
| ||||||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 |
| $ |
| % |
| |||
利息支出 | $ | 4 |
| $ | 11 |
| $ | (7) | (64) | % |
截至2022年9月30日的三個月和九個月的利息支出包括我們融資租賃負債的利息。截至2021年9月30日的9個月的利息支出還包括我們PPP貸款的利息,這筆貸款在2021年第二季度完全免除。
關鍵運營指標
我們認為年度經常性收入(“ARR”)是一項關鍵的運營指標,也是我們整體業務的關鍵指標。我們還使用ARR作為計劃和預測總體預期的主要方法之一,並至少在季度和年度的基礎上根據這些預期評估實際結果。
我們將ARR定義為以下各項之和:(I)對於我們的企業渠道,即確定之日每個有效已支付合同下的年度經常性費用金額的總和;(Ii)對於我們的合作伙伴和市場渠道,即在確定之日為所有付費客户確認的月費金額,在每種情況下,假定訂閲沒有變化,乘以12。此確定包括經常性產品的年度和月度合同。我們的一些合同是可以取消的,這可能會影響未來的ARR。ARR不包括我們的PDF修復服務業務和移動應用報告業務以及其他報告服務的收入。截至2022年9月30日,ARR為2930萬美元,同比增長19%,這主要得益於我們的合作伙伴和市場渠道以及企業渠道。
非公認會計準則財務計量的使用
我們會不時檢討經調整的財務措施,以協助我們持續比較我們的經營業績,因為這些措施消除了某些項目的影響,例如我們的資本結構(主要是利息費用)、管理團隊無法控制的項目(税項),以及與我們的核心業務無關的開支,包括與交易有關的開支和預期為非經常性的其他成本。為了讓投資者更有洞察力,更全面地瞭解我們在財務和經營決策中使用的信息,該公司在這份Form 10-Q季度報告中以GAAP為基礎提出的財務報表補充了以下非GAAP財務指標:非GAAP收益(虧損)和非GAAP稀釋後每股收益(虧損)。
23
目錄表
這些非GAAP財務指標作為分析工具有其侷限性,不應單獨考慮,或作為GAAP報告的公司業績分析的替代品。該公司主要依靠我們的GAAP結果,並僅使用非GAAP財務衡量標準作為補充數據,從而彌補了這些限制。我們還提供了使用的非GAAP和GAAP衡量標準的對賬。鼓勵投資者仔細審查這一對賬。此外,由於這些非GAAP指標不是GAAP下的財務業績指標,容易受到不同計算的影響,我們定義的這些指標可能不同於其他公司使用的類似名稱的指標,也可能無法與之相比。
稀釋後每股非GAAP收益(虧損)和非GAAP收益(虧損)
我們將非GAAP收益(虧損)定義為:(1)非GAAP收益(虧損)加上利息支出,加上折舊和攤銷費用,加上基於股票的補償費用,加上對或有對價的非現金估值調整,加上一定的訴訟費用,加上一定的收購費用,加上長期資產減值損失,加上長期資產處置損失,減去貸款減免收益;和(Ii)非通用會計準則稀釋後每股收益(虧損),即稀釋後普通股每股淨收益(虧損),加上利息支出,加上折舊和攤銷費用,加上基於股票的薪酬支出,加上對或有對價的非現金估值調整,加上某些訴訟費用,加上某些收購費用,加上長期資產減值損失,加上長期資產處置損失,以及減去貸款寬免收益,每股都是以每股為基礎的。非GAAP稀釋後每股收益將包括在GAAP淨虧損頭寸中被視為反稀釋的股票數量中的增量股票。然而,當稀釋後的每股出現非公認會計準則虧損時,不適用增發股份,就像本季度報告中所述的10-Q表格中的一些時期一樣。
非GAAP收益(虧損)和非GAAP稀釋後每股收益(虧損)被用來便於在不同時期之間一致地比較我們的經營業績,並比單獨使用GAAP衡量標準更全面地瞭解影響我們業務的因素和趨勢。在非GAAP收益(虧損)中調整至淨虧損的所有項目以及相關的每股計算都是經常性非現金項目,或者是管理層在評估我們持續經營業績時不考慮的項目。就非現金項目而言,例如股票薪酬開支及資產及負債估值調整,管理層相信投資者可能會發現評估我們的比較經營業績是有用的,因為沒有這類項目的衡量方法預期不太容易受到與我們的核心業務無關的開支所導致的實際業績差異的影響,並且更能反映影響經營業績的其他因素。對於與我們的核心業務無關的項目,管理層認為,如果提出的衡量標準沒有這些項目,投資者可能會發現評估我們的經營業績是有用的,因為它們的財務影響不能反映持續的經營業績。
非GAAP收益(虧損)不是根據GAAP或其他方式衡量的流動性,也不是持續經營活動現金流的替代指標,儘管如上所述這些衡量標準的使用和分析具有優勢。在本季度報告Form 10-Q中披露的非GAAP收益(虧損)和非GAAP稀釋後每股收益(虧損)作為分析工具具有侷限性,您不應孤立地或替代根據GAAP報告的對我們業績的分析來考慮這些指標;這些指標也不打算作為流動性或自由現金流的指標供我們酌情使用。
24
目錄表
為了正確和審慎地評估我們的業務,我們鼓勵讀者審閲本季度報告10-Q表中其他部分包含的GAAP財務報表,而不是依賴任何單一的財務指標來評估我們的業務。下表列出了非GAAP收益(虧損)與淨虧損(最直接可比的基於GAAP的衡量標準)以及非GAAP稀釋後每股收益(虧損)與稀釋後每股淨虧損(最直接可比較的基於GAAP的衡量標準)之間的對賬。
| 截至9月30日的三個月, | 截至9月30日的9個月, | ||||||||||
(單位為千,每股數據除外) |
| 2022 |
| 2021 | 2022 |
| 2021 | |||||
非GAAP收益(虧損)調節 |
|
|
| |||||||||
淨虧損(GAAP) | $ | (2,283) |
| $ | (4,657) | $ | (8,509) | $ | (9,206) | |||
對或有對價的非現金估值調整 |
| 24 |
| — |
| 182 |
| — | ||||
利息支出 |
| 1 |
|
| 2 |
| 4 |
| 11 | |||
基於股票的薪酬費用 |
| 1,308 |
|
| 1,881 |
| 3,494 |
| 5,425 | |||
採購費用(1) | 7 |
|
| — | 247 | — | ||||||
訴訟費(2) | 449 | 470 | 1,810 | 1,064 | ||||||||
折舊及攤銷 | 598 | 357 | 1,607 | 957 | ||||||||
長期資產減值損失 |
| — |
|
| — |
| — |
| 10 | |||
處置長期資產的損失 |
| 43 |
|
| — |
| 50 |
| 12 | |||
從貸款減免中獲益 | — | — | — | (1,316) | ||||||||
非公認會計準則收益(虧損) | $ | 147 |
| $ | (1,947) | $ | (1,115) | $ | (3,043) | |||
非公認會計準則稀釋後每股收益(虧損)對賬 |
|
|
|
|
|
| ||||||
每股普通股淨虧損(GAAP)-稀釋後 | $ | (0.20) |
| $ | (0.41) | $ | (0.74) | $ | (0.85) | |||
對或有對價的非現金估值調整 |
| — |
| — |
| 0.02 |
| — | ||||
利息支出 |
| — |
|
| — |
| — |
| — | |||
基於股票的薪酬費用 |
| 0.11 |
|
| 0.17 |
| 0.30 |
| 0.50 | |||
採購費用(1) | — |
|
| — | 0.02 | — | ||||||
訴訟費(2) | 0.04 | 0.04 | 0.16 | 0.10 | ||||||||
折舊及攤銷 | 0.05 | 0.03 | 0.14 | 0.09 | ||||||||
長期資產減值損失 |
| — |
|
| — |
| — |
| — | |||
處置長期資產的損失 |
| — |
|
| — |
| — |
| — | |||
從貸款減免中獲益 | — | — | — | (0.12) | ||||||||
非GAAP稀釋後每股收益(虧損)(3) | $ | 0.01 |
| $ | (0.17) | $ | (0.10) | $ | (0.28) | |||
稀釋加權平均股份(GAAP) |
| 11,458 |
|
| 11,329 |
| 11,464 |
| 10,929 | |||
包括增量股份(非GAAP)(3) | 760 | — | — | — | ||||||||
調整後稀釋股份(非公認會計準則)(4) | 12,218 | 11,329 | 11,464 | 10,929 |
(1) | 代表與Boia收購相關的法律和會計費用。 |
(2) | 代表主要與公司提起的專利訴訟有關的法律費用。 |
(3) | 我們普通股的非公認會計準則調整後稀釋每股收益是使用庫存股方法計算的。 |
(4) | 當公司報告GAAP和非GAAP淨虧損時,用於此計算的稀釋加權平均股數與加權平均普通股流通股計數相同。 |
流動性與資本資源
營運資金
截至2022年9月30日,我們擁有7,823,000美元現金和2,444,000美元營運資金。截至2022年9月30日止九個月營運資金減少主要是由於收購Boia,與此有關的現金淨流出總額
25
目錄表
450萬美元,我們確認了90萬美元的當前或有負債。此外,在截至2022年9月30日的9個月中,我們根據一項回購最多300萬美元流通股的計劃,回購了80萬美元的普通股。
截至2022年9月30日,我們有280萬美元的估計或有對價負債與收購Boia有關。我們沒有債務義務或表外安排,我們相信本公司有足夠的流動資金在未來12個月內繼續作為持續經營的企業。
雖然該公司已成功籌集資本,但不能保證它在未來將成功籌集更多資金。此外,如果公司的計劃未能實現和/或發生重大意外事件,公司可能不得不進一步修改其業務計劃,這可能需要我們籌集額外資本或減少費用。
(單位:千) |
| 2022年9月30日 |
| 2021年12月31日 | ||
流動資產 | $ | 13,795 |
| $ | 24,831 | |
流動負債 |
| (11,351) |
|
| (11,216) | |
營運資本 | $ | 2,444 |
| $ | 13,615 |
現金流
| 截至9月30日的9個月, | |||||
(單位:千) |
| 2022 |
| 2021 | ||
用於經營活動的現金淨額 | $ | (4,492) |
| $ | (2,471) | |
用於投資活動的現金淨額 |
| (5,426) |
|
| (1,287) | |
融資活動提供(用於)的現金淨額 |
| (1,225) |
|
| 16,616 | |
現金淨增(減) | $ | (11,143) |
| $ | 12,858 |
在截至2022年9月30日的9個月中,與上年同期相比,用於經營活動的現金增加,這主要是由於支持公司增長的員工和薪酬成本增加,專利訴訟成本上升,以及客户收集和供應商付款的時間安排。
在截至2022年9月30日的9個月中,與上年同期相比,用於投資活動的現金增加,主要是由於收購Boia,我們為此支付了450萬美元,扣除所獲得的現金和與營運資本淨調整相關的收入。
在截至2021年9月30日的9個月中,融資活動提供的現金較高,主要是由於2021年第一季度啟動的ATM發行籌集了資金。在截至2021年9月30日的9個月中,該公司通過自動取款機發行了471,970股普通股,扣除交易費用後籌集了16,534,000美元。此外,在截至2022年9月30日的9個月中,我們回購了75.6萬美元的普通股。
關鍵會計政策和估算
對我們財務狀況和經營結果的討論和分析是以我們的財務報表為基礎的,這些報表是根據美國公認的會計原則編制的。編制財務報表要求管理層作出估計和假設,這些估計和假設會影響我們的財務報表和附註中報告和披露的金額。在不同的假設或條件下,實際結果可能與這些估計值大不相同。
我們在截至2021年12月31日的財政年度的Form 10-K年度報告中描述的關鍵會計估計與基於股票的薪酬有關。我們在截至2021年12月31日的財政年度的Form 10-K年度報告中披露的關鍵會計政策和估計沒有實質性變化。
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
不適用。
26
目錄表
項目4.控制和程序
信息披露控制和程序的評估
本公司維持披露控制和程序,旨在確保有合理的保證,根據經修訂的1934年《證券交易法》(以下簡稱《交易法》),公司報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格規定的時間段內得到記錄、處理、彙總和報告,並確保該等信息被積累並傳達給公司管理層,包括其首席執行官和首席財務官,視情況而定允許根據交易法規則13a-15(E)和15d-15(E)中“披露控制和程序”的定義,及時作出關於所需披露的決定。在設計和評估披露控制和程序時,管理層認識到,任何控制和程序,無論設計和操作多麼良好,都只能為實現預期的控制目標提供合理的保證,管理層必須在評估可能的控制和程序的成本效益關係時運用其判斷。此外,對我們的披露控制和程序的有效性的任何評估預測到未來期間都可能受到控制或程序可能因條件變化而變得不充分,或者控制或程序的遵守程度可能惡化的風險。
截至本報告所述期間結束時,在包括首席執行官(首席執行官)和首席財務官(首席財務官)在內的公司高級管理層的監督和參與下,對公司披露控制和程序的設計和運作的有效性進行了評估,以提供合理保證,實現披露控制和程序的預期目標。基於這一評估,我們的首席執行官和首席財務官得出結論,截至2022年9月30日,我們的披露控制和程序是有效的。
財務報告內部控制的變化
在截至2022年9月30日的季度內,在最近完成的財政季度內,我們對財務報告的內部控制沒有發生重大變化,這些變化已經或合理地可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
27
目錄表
第二部分--其他資料
項目1.法律訴訟
2020年10月26日,AudioEye在德克薩斯州西區韋科區地區法院對AccessiBe Ltd.(“AccessiBe”)提起訴訟,隨後將其移交給紐約西區。2021年7月14日,AudioEye在德克薩斯州西區韋科分部的地區法院對AccessiBe提起了第二起訴訟。2022年6月16日,AccessiBe向美國特拉華州地區法院提起了對AudioEye的訴訟。
2022年10月24日,AudioEye和AccessiBe宣佈在全球範圍內解決所有懸而未決的法律糾紛,這三起投訴已被無罪駁回。
第1A項。風險因素
閣下應仔細考慮本公司截至2021年12月31日的10-K表格年度報告(“2021 10-K表格”)第I部分第1A項“風險因素”中所討論的因素,這些因素可能會對本公司的業務、財務狀況及經營業績造成重大影響。我們在2021年Form 10-K中描述的風險並不是我們面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為無關緊要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務、財務狀況或經營結果產生重大不利影響。
項目2.發行人購買股權證券
下表列出了截至2022年9月30日的三個月內我們回購普通股的相關信息:
|
|
|
| 最大數量 | ||||||
總人數 | 股份(或 | |||||||||
購入的股份 | 近似美元值) | |||||||||
總人數 | 作為公開活動的一部分 | 可能還會被買下 | ||||||||
購入的股份 | 平均價格 | 已宣佈的計劃或 | 根據計劃或 | |||||||
| (1) |
| 按股支付(2) |
| 節目 |
| 節目(3) | |||
7月1日-7月31日 |
| 45,235 |
| $ | 5.80 |
| 40,864 |
| $ | 2,353,000 |
8月1日-8月31日 |
| 21,434 |
|
| 5.71 |
| 19,405 |
| 2,244,000 | |
9月1日-9月30日 |
| 15,780 |
|
| 6.03 |
| — |
| 2,244,000 | |
總計 |
| 82,449 |
| $ | 5.82 |
| 60,269 |
| $ | 2,244,000 |
(1) | 金額包括員工為履行與結算限制性股票單位、行使股票期權或發行非限制性普通股相關的預扣税款義務而交出的股份。 |
(2) | 每股平均支付價格包括佣金。 |
(3) | 2022年6月,董事會通過了一項股票回購計劃,授權在2024年6月30日之前回購最多300萬美元的我們的普通股。股票回購計劃可以隨時暫停或終止,公司沒有義務回購任何金額或特定數量的股票。根據該計劃回購的股票隨後將註銷. |
28
目錄表
項目6.展品
展品 |
| 描述 |
3.1 | AudioEye,Inc.重述的註冊證書,日期為2022年8月8日(1) | |
3.5 | 自2020年8月13日起修訂和重新制定附例(2) | |
31.1* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節認證特等執行幹事和特等財務幹事 | |
32.1* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906節通過的《美國法典》第18編第1350條對特等執行幹事和首席財務幹事的證明 | |
101.INS* | XBRL實例文檔 | |
101.SCH* | XBRL分類擴展架構文檔 | |
101.CAL* | XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔 | |
101.DEF* | XBRL分類擴展定義Linkbase文檔 | |
101.LAB* | XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔 | |
101.PRE* | XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔 | |
104* | 封面交互數據文件(格式為內聯XBRL,包含在附件101.INS中) |
* | 現提交本局。 |
(1)通過引用併入Form 10-Q,於2022年8月9日提交給美國證券交易委員會。
(2)通過引用併入Form 8-K/A,於2020年9月24日提交給美國證券交易委員會。
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目錄表
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
AUDIOEYE公司 | |||||
日期: | 2022年11月10日 |
| 發信人: | /S/David·莫拉迪 | |
David·莫拉迪 | |||||
首席執行幹事 | |||||
日期: | 2022年11月10日 | 發信人: | /S/Kelly Georgevich | ||
凱利·格奧爾格維奇 | |||||
首席財務官 |
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