美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區,20549
表格
馬克一號
截至本季度末的季度
由_至_的過渡期
(註冊人的確切姓名載於其章程)
(述明或其他司法管轄權 | (税務局僱主 | |
公司或組織) | 識別號碼) | |
(主要執行辦公室地址) | 郵政編碼 |
根據該法第12(B)條登記的證券:
每個班級的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 | ||
不適用 | 不適用 | 不適用 |
(註冊人電話號碼,含 區號)
用複選標記表示註冊人
(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告,以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求
。
用複選標記表示註冊人
是否在過去12個月內(或在要求註冊人提交併張貼此類文件的較短時間內)以電子方式提交併張貼在其公司網站上(如果有),
根據S-T規則(本章232.405節)第405條規定提交和張貼的每個互動數據文件。
用複選標記表示註冊人 是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的申報公司或新興成長型公司。 請參閲《交易法》第12b-2條規則中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“小型申報公司”、 和“新興成長型公司”的定義。
大型加速文件服務器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
☐ | 規模較小的報告公司 | ||
新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司,用勾號表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人
是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是,☐不是
截至2022年11月8日,錫安石油天然氣公司
索引頁
頁面 | ||
第一部分-財務信息 | ||
項目1-財務報表-未經審計 | ||
合併簡明資產負債表-2022年9月30日和2021年12月31日 | 1 | |
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的綜合簡明業務報表 | 2 | |
截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月的綜合簡明股東權益變動表 | 3 | |
截至2022年和2021年9月30日止九個月合併簡明現金流量表 | 5 | |
合併簡明財務報表附註 | 7 | |
項目2--管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析 | 35 | |
項目3--關於市場風險的定量和定性披露 | 47 | |
項目4--控制和程序 | 47 | |
第二部分--其他資料 | ||
項目1--法律訴訟 | 48 | |
項目1A--風險因素 | 48 | |
項目2--未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 48 | |
第3項-高級證券違約 | 48 | |
項目4--煤礦安全信息披露 | 48 | |
項目5--其他信息 | 48 | |
項目6--展品 | 49 | |
展品索引 | 49 | |
簽名 | 50 |
i
錫安石油天然氣公司
截至的合併簡明資產負債表
2022年9月30日 | 十二月三十一日, 2021 | |||||||
美元 數千人 | 美元 數千人 | |||||||
(未經審計) | ||||||||
流動資產 | ||||||||
現金和現金等價物 | ||||||||
固定短期銀行和託管存款-受限 | ||||||||
預付費用和其他 | ||||||||
其他存款 | ||||||||
政府應收賬款 | ||||||||
其他應收賬款 | ||||||||
流動資產總額 | ||||||||
未探明油氣性質,全額成本法(見附註4) | ||||||||
按成本價計算的財產和設備 | ||||||||
鑽機及相關設備,扣除累計折舊淨額#美元 | ||||||||
財產和設備,扣除累計折舊#美元 | ||||||||
使用權租賃資產(見附註5) | ||||||||
其他資產 | ||||||||
為遣散費福利而持有的資產 | ||||||||
其他資產總額 | ||||||||
總資產 | ||||||||
負債與股東權益 | ||||||||
流動負債 | ||||||||
應付帳款 | ||||||||
租賃義務--流動(見附註5) | ||||||||
資產報廢債務 | ||||||||
應計負債 | ||||||||
流動負債總額 | ||||||||
長期負債 | ||||||||
租賃義務--非流動(見附註5) | ||||||||
遣散費撥備 | ||||||||
長期負債總額 | ||||||||
總負債 | ||||||||
承付款和或有事項(見附註6) | ||||||||
股東權益 | ||||||||
普通股,面值$ | ||||||||
額外實收資本 | ||||||||
累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
股東權益總額 | ||||||||
總負債和股東權益 |
附註是未經審計中期綜合簡明財務報表的組成部分。
1
錫安石油天然氣公司
合併業務簡明報表 (未經審計)
截至以下三個月 | 截至以下日期的九個月 | |||||||||||||||
9月30日, | 9月30日, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
幾千美元 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | |||||||||||||
(未經審計) | (未經審計) | (未經審計) | (未經審計) | |||||||||||||
一般和行政 | ||||||||||||||||
未探明油氣性質的減值 | ||||||||||||||||
其他 | ||||||||||||||||
運營虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
其他收入(費用),淨額 | ||||||||||||||||
衍生負債收益 | - | |||||||||||||||
匯兑損益 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
財務費用損益,淨額 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
所得税前虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
所得税 | ||||||||||||||||
淨虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||
附註是未經審計中期綜合簡明財務報表的組成部分。
2
錫安石油天然氣公司
合併簡明股東權益變動表 (未經審計)
截至2022年9月30日的三個月和九個月
普通股 | 額外實收 | 累計 | ||||||||||||||||||
股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 總計 | ||||||||||||||||
數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | ||||||||||||||||
截至2021年12月31日的餘額 | ( | ) | ||||||||||||||||||
從出售DSPP單位和股份以及行使認股權證獲得的資金 | ||||||||||||||||||||
從期權演練收到的資金 | ||||||||||||||||||||
作為非現金薪酬授予僱員、董事和其他人的期權價值 | — | |||||||||||||||||||
淨虧損 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
截至2022年9月30日的餘額 | ( | ) |
普通股 | 其他內容 已繳費 | 累計 | ||||||||||||||||||
股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 總計 | ||||||||||||||||
數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | ||||||||||||||||
截至2022年6月30日的餘額 | ( | ) | ||||||||||||||||||
從出售DSPP單位和股份以及行使認股權證獲得的資金 | ||||||||||||||||||||
從期權演練收到的資金 | ||||||||||||||||||||
作為非現金薪酬授予僱員、董事和其他人的期權價值 | — | — | — | |||||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||
截至2022年9月30日的餘額 | ( | ) |
* | 不到一千個。 |
3
錫安石油天然氣公司
合併簡明股東權益變動表 (未經審計)
截至2021年9月30日的三個月和九個月
普通股 | 額外實收 | 累計 | ||||||||||||||||||
股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 總計 | ||||||||||||||||
數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | ||||||||||||||||
截至2020年12月31日的餘額 | ( | ) | ||||||||||||||||||
從出售DSPP單位和股份以及行使認股權證獲得的資金 | — | |||||||||||||||||||
與發行股票相關的費用 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
轉換為股票的債券價值 | ||||||||||||||||||||
以股票形式支付的債券利息 | ||||||||||||||||||||
以股份支付的債券本金 | ||||||||||||||||||||
從期權演練收到的資金 | — | |||||||||||||||||||
作為非現金薪酬授予僱員、董事和其他人的期權價值 | — | — | — | |||||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||
截至2021年9月30日的餘額 | ( | ) |
普通股 | 額外實收 | 累計 | ||||||||||||||||||
股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 總計 | ||||||||||||||||
數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | ||||||||||||||||
截至2021年6月30日的餘額 | ( | ) | ||||||||||||||||||
從出售DSPP單位和股份以及行使認股權證獲得的資金 | — | |||||||||||||||||||
從期權演練收到的資金 | — | |||||||||||||||||||
作為非現金薪酬授予僱員、董事和其他人的期權價值 | — | — | — | |||||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||
截至2021年9月30日的餘額 | ( | ) |
* |
附註是未經審計中期綜合簡明財務報表的組成部分。
4
錫安石油天然氣公司
現金流量合併簡明報表 (未經審計)
截至9月30日的9個月, | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
美元 數千人 | 美元 數千人 | |||||||
經營活動的現金流 | ||||||||
淨虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
將淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行核對所需的調整: | ||||||||
折舊 | ||||||||
作為非現金補償向僱員、董事和其他人發放期權的成本 | ||||||||
與可轉換債券相關的債務折價攤銷 | ||||||||
衍生法律責任的變更 | ( | ) | ||||||
資產和負債變動,淨額: | ||||||||
其他存款 | ||||||||
預付費用和其他 | ||||||||
政府應收賬款 | ||||||||
租賃義務--流動 | ( | ) | ( | ) | ||||
租賃債務--非流動 | ( | ) | ( | ) | ||||
使用權租賃資產 | ||||||||
其他應收賬款 | ( | ) | ||||||
應付遣散費,淨額 | ( | ) | ||||||
應付帳款 | ( | ) | ( | ) | ||||
應計負債 | ( | ) | ||||||
用於經營活動的現金淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
投資活動產生的現金流 | ||||||||
購置財產和設備 | ( | ) | ( | ) | ||||
購置鑽機及相關設備 | ( | ) | ( | ) | ||||
對未探明油氣資產的投資 | ( | ) | ( | ) | ||||
用於投資活動的現金淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
融資活動產生的現金流 | ||||||||
與發行新股有關的已支付費用 | ( | ) | ||||||
行使股票期權所得收益 | ||||||||
發行股票及行使認股權證所得款項 | ||||||||
融資活動提供的現金淨額 | ||||||||
現金、現金等價物和限制性現金淨減少 | ( | ) | ( | ) | ||||
現金、現金等價物和限制性現金--期初 | ||||||||
現金、現金等價物和受限現金--期末 | ||||||||
現金流量信息補充表 | ||||||||
非現金投資和融資活動: | ||||||||
將期權資本化為油氣資產的成本 | ||||||||
以股票形式支付的可轉換債券利息 | ||||||||
以股份支付的可轉換債券本金 | ||||||||
石油和天然氣資產的未償投資 | ||||||||
10%高級可轉換債券轉換為股票 | ||||||||
歸因於油氣資產的資本化可轉換債券利息 | ||||||||
新租賃作為使用權租賃資產入賬 |
* | 不到一千 |
5
錫安石油天然氣公司
現金流量合併簡明報表 (未經審計)
現金、現金等價物和受限現金, 包括:
2022年9月30日 | 十二月三十一日, 2021 | 9月30日, 2021 | 十二月三十一日, 2020 | |||||||||||||
美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | |||||||||||||
現金和現金等價物 | ||||||||||||||||
固定短期銀行存款中的限制性現金 | ||||||||||||||||
附註是未經審計中期綜合簡明財務報表的組成部分。
6
錫安石油天然氣公司
合併財務報表簡明附註 (未經審計)
注1--業務性質、列報依據和持續經營
A.業務性質
錫安石油天然氣公司是特拉華州的一家公司(“我們”、“我們的”、“錫安”或“公司”),是一家石油和天然氣勘探公司,在以色列有22年的石油和天然氣勘探歷史。截至2022年9月30日,該公司的石油和天然氣業務沒有收入。
錫安將公司總部設在德克薩斯州的達拉斯。該公司還在以色列凱撒利亞和瑞士日內瓦設有分支機構。以色列分公司的目的是支持公司在以色列的運營,瑞士分公司的目的是為公司運營一個外國財務中心。
2020年1月24日,錫安註冊了特拉華州的全資子公司錫安鑽探公司,以擁有鑽機、相關設備和備件。 2020年1月31日,錫安註冊了另一家全資子公司,特拉華州的錫安鑽探服務公司,作為提供此類鑽探服務的承包商。當錫安不使用該鑽井平臺進行自己的勘探活動時,錫安鑽井服務公司可能會與以色列的其他運營商簽訂合同,以當時有效的市場價格提供鑽井服務。
錫安擁有在美國專利商標局註冊的商標“錫安鑽探”。根據《馬德里協定和議定書》,錫安已向瑞士日內瓦的世界知識產權組織申請了該商標。此外,錫安還在以色列商標局註冊了該商標。
探礦權/勘探活動
Megiddo-Jezreel石油許可證,編號401 (“MJL 401”)和新Megiddo許可證428(“NML 428”)
Megiddo-Jezreel許可證401於2013年12月3日頒發,主要期限為三年,至2016年12月2日,可再延長一年,最長可延長七年或2020年12月3日。Megiddo-Jezreel許可證401位於加利利海的陸上、南部和西部,我們根據我們的研究繼續在這裏進行勘探,因為它似乎擁有活躍的石油系統的關鍵地質成分,具有巨大的勘探潛力 。
NML 428(覆蓋與MJL 401相同的領域) 於2020年12月3日獲獎,任期為9個月,並有可能再延長6個月。2021年4月29日,錫安 向能源部提交了延長六個月至2021年12月2日的請求。2021年5月30日,能源部批准了我們的延期至2021年12月2日的請求。2021年11月29日,能源部批准了我們延長至2022年8月1日的請求。2022年7月25日,錫安向能源部提交了延長6個月至2023年2月1日的請求。2022年7月31日,能源部批准了我們的延期至2023年2月1日的請求。該許可證實際上取代了Megiddo-Jezreel許可證401,因為它具有相同的面積和座標。
錫安公司於2021年1月6日將其MJ-02探井打入井底。
2021年12月,我們獲得了一整套詳細和全面的測試,包括中子密度、聲波、伽馬和電阻率測井,作為結果,我們確定了令人鼓舞的感興趣區域。
在2022年第三季度,錫安穿孔並刺激了兩個深部地帶。
2022年10月3日,錫安向其支持者發送了一封數據庫更新電子郵件
,宣佈了以下消息:
2022年10月,由於幾個猶太節日,錫安暫停了在MJ-02 PAD站點的運營。從2022年11月初開始,錫安在採購了必要的設備和人員後恢復了測試業務。
7
錫安石油天然氣公司
合併財務報表簡明附註 (未經審計)
注1--業務性質、提交依據和持續經營業務 (續)
B.陳述的依據
隨附的錫安石油天然氣公司未經審核的中期綜合簡明財務報表 是根據美國公認的中期財務信息會計準則(“GAAP”)和S-X法規第8-03條編制的。因此,它們不包括《公認會計準則》要求的完整財務報表所需的所有信息和附註。管理層認為,所有調整都已包括在內, 僅包括公允財務狀況、業務結果和現金流量報表所需的正常經常性應計項目。本季度報告中包含的Form 10-Q信息應與公司截至2021年12月31日年度的Form 10-K年度報告中包含的財務報表及附註一併閲讀。為便於比較而列報的年終資產負債表數據來自經審計的財務報表,但不包括公認會計準則要求的所有披露 。截至2022年9月30日的三個月和九個月的經營業績不一定代表截至2022年12月31日的年度或隨後任何其他中期的經營業績。
C.持續經營的企業
本公司的業務產生現金流出, 迄今所有勘探活動和管理費用均以股權或債務融資的方式提供資金。迄今產生的成本的可回收性 是不確定的,並取決於能否實現碳氫化合物的大量商業生產。
本公司能否繼續經營取決於能否獲得必要的融資以進行進一步的勘探和開發活動,並最終
在未來從其石油和天然氣權益中產生盈利的業務。公司目前的業務取決於其流動資產是否足以滿足目前的支出要求,以及管理層對這些要求的估計的準確性
。如果這些估計存在重大錯誤,公司作為持續經營企業的持續經營能力可能會受到損害。綜合財務報表是以持續經營為基礎編制的,考慮在正常業務過程中變現資產和清算負債。截至2022年9月30日止九個月內,本公司淨虧損約$br
要執行計劃中的運營,公司必須 通過額外的股權和/或債務發行或通過盈利運營籌集額外資金。不能保證公司將獲得這筆資本或正運營收入,如果沒有,公司可能被迫縮減或 停止勘探和開發活動。合併財務報表不包括可能因這種不確定性的結果而產生的任何調整。
8
錫安石油天然氣公司
合併財務報表簡明附註 (未經審計)
注2-重要會計政策摘要
A.每 共享數據的淨收益(虧損)
普通股每股基本和攤薄淨(虧損)收益,面值$
B.預算的使用
按照美利堅合眾國普遍接受的會計原則編制隨附的合併財務報表需要管理層對未來事件作出估計和假設。這些估計和基本假設影響報告的資產和負債額、關於或有資產和負債的披露以及報告的費用金額。此類估計包括未探明石油和天然氣資產的估值 、遞延税項資產、資產報廢債務、租賃借款利息對價 會計和法律或有事項。這些估計和假設是基於管理層的最佳估計和判斷。管理層使用歷史經驗和其他因素(包括當前經濟環境)持續評估其估計和假設,管理層認為這在當時情況下是合理的。本公司會在 事實及情況需要時調整該等估計及假設。流動性差的信貸市場、不穩定的股票、外匯和能源市場加在一起,增加了此類估計和假設所固有的不確定性。由於無法準確確定未來事件及其影響,實際 結果可能與這些估計值大不相同。由於經濟環境的持續變化而導致的這些估計數的變化將反映在未來期間的合併財務報表中。
新冠肺炎疫情可能直接或間接影響我們的業務、運營結果和財務狀況的全面程度將取決於 不確定的未來發展,包括可能出現的有關新冠肺炎的新信息以及為遏制或治療新冠肺炎而採取的行動,以及對當地、地區、國家和國際市場的經濟影響。我們已在合併財務報表中對新冠肺炎的影響進行了估計,雖然目前沒有重大影響,但這些估計在未來可能會發生變化。實際結果可能與這些估計不同。
C.油氣屬性 和減值
該公司採用全成本法核算石油和天然氣資產。因此,與收購、勘探和開發石油和天然氣儲量相關的所有成本,包括直接相關的間接成本,都將計入資本化。
石油和天然氣資產的所有資本化成本,包括開發已探明儲量的估計未來成本,均按單位產量法攤銷,使用已探明儲量的估計 。在確定與 項目相關的已探明儲量或發生減值之前,未探明物業和主要開發項目的投資不會攤銷。若評估結果顯示物業減值,則減值金額計入持續經營的虧損,並按生產單位法攤銷已探明物業的經調整賬面金額。
該公司的石油和天然氣資產是對未經探明的資產的投資。這些成本不包括在攤銷成本池中,直到找到已探明儲量或確定成本已減值為止。所有不包括在內的成本至少每季度審查一次,以確定是否已發生減值。 由於尚未建立儲備基數,任何減值金額均計入費用。需要計入 費用的減值可能通過評估鑽井結果、放棄鑽探權或其他信息來表示。
於截至2022年、2022年及2021年9月30日止三個月及九個月內,本公司並無記錄任何減值後費用。
目前,該公司沒有經濟上可開採的儲量,也沒有攤銷基礎。該公司未探明的油氣資產包括資本化勘探成本#美元。
9
錫安石油天然氣公司
合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註2--主要會計政策摘要(續)
D.公允價值計量
本公司遵循財務會計準則委員會(FASB)財務人員職位(FSP)第157號修訂的會計準則編碼(ASC)820《公允價值計量和披露》和相關指南。該等撥備涉及本公司按公允價值列賬的金融資產及負債,以及與金融資產及負債有關的公允價值披露。ASC 820定義了公允價值,擴展了相關的 披露要求,並根據用於制定公允價值計量的投入的性質指定了估值技術的層次結構。公允價值被定義為假設交易發生在該資產或負債的本金或最有利的 市場上,在計量日期市場參與者之間的有序交易中為出售資產或轉移負債而收取的價格或支付的價格。
本公司採用三層公允價值體系 對所有按公允價值經常性計量的資產和負債以及按公允價值非經常性計量的資產和負債在首次計量後的期間進行分類和披露。該層次結構要求公司在確定公允價值時使用 可觀察到的輸入,並儘量減少使用不可觀察到的輸入。這三個層次的定義 如下:
● | 第1級--可觀察到的投入,反映活躍市場中相同資產或負債的報價(未調整); |
● | 第2級--對於相同或相似的資產和負債,在活躍市場上可直接或間接觀察到的可觀察到的投入,但報價除外;以及 |
● | 第三級-市場數據很少或沒有市場數據支持的不可觀察的輸入,這要求公司制定自己的假設。 |
公司的財務工具,包括現金和現金等價物、應付賬款和應計負債,按歷史成本列賬。在2022年9月30日和2021年12月31日,由於這些工具的短期性質,這些工具的賬面價值接近其公允價值。衍生工具按公允價值列賬,一般採用二項模型估計。
E.基於股票的薪酬
ASC 718,“Compensation-Stock Compensation”, 規定了獲得員工服務的所有基於股份的支付交易的會計和報告標準。交易 包括產生負債,或發行或要約發行股票、期權和其他股權工具,如員工持股計劃和股票增值權。對員工的股票支付,包括授予員工股票期權,根據其公允價值在合併財務報表中確認為 薪酬支出。該費用在員工需要提供服務以換取獎勵的期間內確認,稱為必需服務期(通常為歸屬 期)。
本公司根據ASC 505-50《對非員工的股權支付》的規定,對發放給非員工和顧問的股票薪酬進行會計處理。 與非員工的股權支付交易的衡量以公允價值為基礎: (A)收到的商品或服務;或(B)發行的股權工具。以股份為基礎的支付交易的公允價值於業績承諾日期或業績完成日期中較早的日期確定。
10
錫安石油天然氣公司
合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註2--主要會計政策摘要(續)
F.認股權證
關於股息再投資及 購股計劃(“DSPP”)融資安排,本公司已發行認股權證以購買其普通股股份。 已發行認股權證為獨立工具,持有人不可出售或強制贖回,並將 分類為股權獎勵。公司使用布萊克-斯科爾斯期權定價模型計量截至計量日期的獎勵公允價值 。與發行普通股同時發行的認股權證最初被記錄並計入DSPP投資的一部分 作為已發行普通股的額外實收資本。所有其他認股權證均按公允價值記錄,並在必要的 服務期內支出,或在發行之日(如果沒有服務期)計入費用。與正在進行的安排有關的授權證 在附註3中有更全面的説明,股東權益.
G.關聯方
如果當事人直接或間接地通過一個或多箇中介控制、被公司控制或與公司共同控制,則被視為與公司有關 。關聯方亦包括本公司的主要擁有人、其管理層、本公司及其管理層的主要擁有人的直系親屬成員,以及本公司可能與之打交道的其他各方,如一方控制或能夠顯著 影響另一方的管理或經營政策,以致交易一方可能被阻止完全 追求其本身的獨立利益。與關聯方的所有交易均按交換的商品或服務的公允價值記錄。
在本報告所述期間,錫安沒有任何關聯方交易 。
H.最近採用的會計公告
ASU 2016-02-租賃(主題842)
2016年2月,財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了ASU 2016-02租賃(專題842)(“ASU 2016-02”),以提高組織之間的透明度和可比性 ,方法是在資產負債表上確認根據以前的公認會計準則分類為經營性租賃的租賃資產和租賃負債 。ASU 2016-02要求承租人確認支付租賃款項的負債(租賃負債)和資產負債表上代表其在租賃期內使用標的資產的權利的使用權資產。ASU 2016-02財年在2018年12月15日(包括這些時間段內的過渡期)之後的財政年度內有效,採用修改後的追溯方法,並允許提前採用。錫安在2019年第一季度採用了ASU 2016-02。目前,錫安在德克薩斯州的達拉斯和以色列的凱撒利亞擁有辦公空間的運營租約,以及各種機動車租約。該等租賃已於 2020、2021及2022年按ASU 2016-02年度入賬,方法是建立使用權資產及相應的流動租賃負債及非流動租賃負債。 錫安不受任何貸款契約約束,因此,資產及負債的增加對其 業務並無重大影響。
11
錫安石油天然氣公司
合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註2--主要會計政策摘要(續)
ASU 2020-03,“金融工具的編纂改進”
2020年3月,FASB發佈了ASU 2020-03《金融工具的編碼改進》:此次更新中的修訂是為了澄清、糾正錯誤或對各種ASC主題進行微小改進 。ASU 2020-03中的變化預計不會對當前的會計實踐產生重大影響。 ASU改進了編纂中的各種金融工具主題,以提高利益相關者對修訂的認識,並通過消除不一致並提供澄清,使編纂更易於理解和應用,從而加快改進進程。ASU在2022年12月15日之後的財年對較小的報告公司有效,允許提前申請 。該公司目前正在評估採用這一指導意見可能對其合併財務報表產生的影響。
2020年8月,FASB發佈了更新的會計準則(ASU)第2020-06號,轉換債務和其他期權(子主題470-20)和衍生工具和對衝-實體自身股權的合同(子主題815-40),可轉換工具和實體自身股權的合同的會計。 ASU通過取消當前GAAP所要求的主要分離模式,簡化了可轉換工具的會計處理。因此,更多的可轉換債務工具將被報告為單一負債工具,不會單獨核算嵌入的轉換功能 。ASU取消了股權合同符合衍生品範圍例外所需的某些結算條件, 這將允許更多股權合同符合資格。ASU簡化了某些地區的稀釋後每股淨收入的計算。ASU在2021年12月31日之後的年度和過渡期內有效,並允許在2020年12月15日之後的財年和這些財年內的過渡期提前採用。本公司認為,這一ASU不會對其合併財務報表產生任何影響。
本公司不認為採用最近發佈的任何會計聲明對我們的綜合財務狀況、經營結果、 或現金流有重大影響,但ASC更新編號2016-02-租賃除外,該更新要求組織在資產負債表上確認租賃資產和租賃負債 根據以前的GAAP分類為經營性租賃。有關2022年9月30日和2021年12月31日的餘額的更完整詳細信息,請參閲注5。
本公司的慣例是在每個報告期內審查任何新制定的會計準則更新。截至2022年9月30日,截至本報告的提交日期,尚未發現最近發佈的更新適用於對公司財務報表產生重大影響的更新。
I.鑽機及相關設備的折舊和核算
2020年3月12日,錫安公司與匈牙利中歐鑽探公司(CED)簽訂了一份購銷協議,購買一個陸上石油和天然氣鑽井平臺、鑽桿、相關設備和備件,採購價為#美元。
由於鑽機採購於2020年3月完成,
在錫安的賬簿上作為財產和設備的一個組成部分記錄為長期固定資產。
鑽機的全購價為$
根據公認會計原則,根據匹配原則,每月折舊從資產“投入使用”的下一個月開始。該鑽井平臺於2020年12月投入使用,2021年1月代表折舊的第一個月。錫安確定I-35鑽機(錫安購買的鑽機)的壽命為
這一美元
錫安使用先進先出(“FIFO”) 方法對庫存備件進行核算,這意味着最早購買的物品將首先計入消耗備件庫存的油井 。
同樣值得注意的是,鑽井平臺上的各種組件和系統將接受制造商的認證,以確保鑽井平臺保持在最佳水平。根據上游石油和天然氣的標準實踐,在我們的鑽機上進行的每一次認證都會增加鑽機的使用壽命
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註2--主要會計政策摘要(續)
有關截至2022年9月30日的9個月內鑽井平臺相關活動的對賬情況,請參閲下表:
I-35鑽機及相關設備:
截至2022年9月30日的9個月期間 | ||||||||||||||||
I-35鑽井 鑽機 | 鑽機 備用 個部件 | 其他 鑽探 資產 | 總計 | |||||||||||||
美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | |||||||||||||
2021年12月31日 | ||||||||||||||||
資產增加 | ||||||||||||||||
資產折舊 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
用於自我消費的資產處置 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
2022年9月30日 |
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註3--股東權益
公司股東批准了對公司修訂後的公司註冊證書的修訂,以增加普通股的數量,面值為$
A.2011年股權激勵 股票期權計劃
在截至2022年9月30日的九個月內,本公司未向員工、董事及顧問授予2011年股權激勵計劃中的任何期權。
在截至2021年9月30日的9個月中,公司授予員工、董事和顧問2011年股權激勵計劃中的以下期權,以購買普通股作為非現金薪酬:
i. | 要購買的選項 |
二、 | 要購買的選項 | |
三、 | 要購買的選項 | |
四、 | 要購買的選項 |
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註3--股東權益(續)
B.2011年非僱員董事 股票期權計劃
於截至2022年9月30日止九個月內,本公司並無向其董事授予任何來自2011年非僱員董事股票期權計劃的合資格(市值)期權。
在截至2021年9月30日的9個月內,公司授予了2011年非僱員董事股票期權計劃中的以下合格(市值)和非合格期權,供董事購買普通股作為非現金補償:
i. | 要購買的選項 | |
二、 | 要購買的選項 |
三、 | 要購買的選項 | |
四、 | 要購買的選項 |
C.2021激勵股票 期權計劃
自2021年6月9日起,公司股東
授權通過錫安石油天然氣公司2021年綜合激勵股票期權計劃(“綜合計劃”),適用於員工、董事和顧問,初步保留根據該計劃發行
綜合計劃規定授予激勵性 股票期權、非限制性股票期權、股票增值權、限制性股票、紅利股票、代替現金義務的獎勵、 其他基於股票的獎勵和業績單位。該計劃還允許在某些條件下支付現金。
董事會薪酬委員會(由獨立董事組成)負責確定獎勵的類型、獎勵的時間和對象、股票數量以及獎勵的條款和行權價格。期權的可行使期不超過
在截至2022年9月30日的9個月中,公司從綜合計劃中為員工、董事和顧問授予了購買普通股作為非現金補償的以下選擇權:
i. | 要購買的選項 |
二、 | 要購買的選項 |
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附註3--股東權益(續)
三、 | 要購買的選項 |
四、 | 要購買的選項 |
v. | 要購買的選項 |
六、 | 要購買的選項 | |
七. | 要購買的選項 | |
八. | 要購買的選項 | |
IX. | 要購買的選項 |
x. | 要購買的選項 |
習。 | 要購買的選項 |
第十二條。 | 要購買的選項 |
第十三條 | 要購買的選項 | |
第十四條。 | 要購買的選項 |
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附註3--股東權益(續)
第十五條。 | 要購買的選項 | |
第十六條。 | 要購買的選項 | |
第十七條。 | 要購買的選項 | |
第十八條。 | 要購買的選項 | |
XIX. | 要購買的選項 | |
XX。 | 要購買的選項 |
從本計劃於2021年6月9日批准至2021年9月30日,本公司從綜合計劃中為員工、董事和顧問授予了以下期權, 購買普通股作為非現金薪酬:
i. | 要購買的選項 | |
二、 | 要購買的選項 |
三、 | 要購買的選項 | |
四、 | 要購買的選項 | |
v. | 要購買的選項 | |
六、 | 要購買的選項 |
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附註3--股東權益(續)
C.股票期權
自2022年1月1日以來的股票期權交易情況如下表所示:
股份數量 | 加權 平均值 鍛鍊 價格 | |||||||
美元 | ||||||||
未清償,2021年12月31日 | ||||||||
2022年期間的變化是: | ||||||||
授予員工、高級管理人員、董事和其他人員 | ||||||||
過期/取消/沒收 | ( | ) | ||||||
已鍛鍊 | ( | ) | ||||||
傑出,2022年9月30日 | ||||||||
可行使,2022年9月30日 |
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附註3--股東權益(續)
下表彙總了截至2022年9月30日未償還股票期權的信息:
已發行期權相關股份(非既得) | 已發行期權的基礎股票(完全歸屬) | |||||||||||||||||||||||||||||
鍛鍊範圍 價格 | 數 傑出的 | 加權 平均值 剩餘 合同 壽命(年) | 加權 平均值 鍛鍊 價格 | 範圍 鍛鍊 價格 | 數 傑出的 | 加權 平均值 剩餘 合同 壽命(年) | 加權 平均值 鍛鍊 價格 | |||||||||||||||||||||||
美元 | 美元 | 美元 | 美元 | |||||||||||||||||||||||||||
— | ||||||||||||||||||||||||||||||
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註3--股東權益(續)
授予員工
下表列出了有關本年度授予員工和董事的期權的加權平均公允價值的信息,採用布萊克·斯科爾斯期權定價模型和用於此類授予的加權平均假設:
截至9月30日的9個月, | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
授權日標的股票的加權平均公允價值 | $ | $ | ||||||
股息收益率 | ||||||||
預期波動率 | % | % | ||||||
無風險利率 | % | % | ||||||
預期壽命(年) | ||||||||
加權平均授予日公允價值 | $ | $ |
授予非僱員
下表列出了有關本年度授予非僱員的期權的加權平均公允價值的信息,採用布萊克·斯科爾斯期權定價模型和用於此類期權的加權平均假設:
截至9月30日的9個月, | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
授權日標的股票的加權平均公允價值 | $ | $ | ||||||
股息收益率 | ||||||||
預期波動率 | % | % | ||||||
無風險利率 | % | % | ||||||
預期壽命(年) | ||||||||
加權平均授予日公允價值 | $ | $ |
無風險利率以授予時有效的美國國債收益率曲線為基礎,期限與期權的預期壽命相對應。
預期壽命代表授予的期權預計未償還的加權平均 期間。授予僱員和董事的期權的預期年限 根據員工會計公告第110號(“SAB 110”)允許的簡化方法計算,考慮了期權的合同條款及其歸屬時間表,因為本公司目前沒有足夠的歷史行使數據 。授予非僱員的期權的預期壽命等於他們的合同期限。在延長期權壽命的情況下,根據延長的壽命進行計算。
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附註3--股東權益(續)
D.權證和期權發行的補償成本
下表列出了有關為員工和董事確認的權證和期權發行的補償成本的信息:
截至9月30日的三個月, | ||||||
2022 | 2021 | |||||
幾千美元 | 幾千美元 | |||||
截至9月30日的9個月, | ||||||
2022 | 2021 | |||||
幾千美元 | 幾千美元 | |||||
下表列出了已確認的非僱員認股權證和期權發行的補償成本:
截至9月30日的三個月, | ||||||
2022 | 2021 | |||||
幾千美元 | 幾千美元 | |||||
截至9月30日的9個月, | ||||||
2022 | 2021 | |||||
幾千美元 | 幾千美元 | |||||
下表列出了有關 確認的員工和非員工的期權發行補償成本,並將其資本化到未探明的油氣資產的信息:
截至9月30日的三個月, | ||||||
2022 | 2021 | |||||
幾千美元 | 幾千美元 | |||||
截至9月30日的9個月, | ||||||
2022 | 2021 | |||||
幾千美元 | 幾千美元 | |||||
截至2022年9月30日,
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錫安石油天然氣公司
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附註3--股東權益(續)
E.股息再投資和股票購買計劃(“DSPP”)
2014年3月13日,錫安提交了S-3表格的註冊聲明 ,這是使用“擱置”註冊流程向美國證券交易委員會提交的替換註冊聲明的一部分。註冊聲明於2014年3月31日被美國證券交易委員會宣佈生效。於2017年2月23日,本公司向美國證券交易委員會提交了S-3表格(註冊號:333-216191),以取代截至2017年3月31日的S-3表格(註冊號:333-193336)以及基本招股説明書和補充招股説明書。經修訂的表格S-3和新的基本招股説明書 與提交併於2017年3月10日生效的招股説明書一起於2017年3月10日生效。第333-216191號註冊號下的招股説明書 説明瞭DSPP的條款,並取代了先前第333-193336號註冊號下修訂的招股説明書。
2014年3月27日,我們推出了股息再投資和股票購買計劃(“DSPP”),根據該計劃,股東和感興趣的投資者可以直接從本公司購買本公司的普通股和本公司的證券單位。發展支援計劃的條款載於最初於二零一四年三月三十一日提交證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的招股章程補編(“原來的招股章程補編”),載於本公司於其後修訂的S-3表格的有效註冊聲明內。
ZNWAB認股權證於2016年5月2日首次可行使,ZNWAC於2017年5月2日及ZNWAD於2018年5月2日開始可行使,每股行使價為1.00美元。
截至2017年5月2日,任何未到期的ZNWAB認股權證均已過期 。
截至2018年5月2日,任何未到期的ZNWAC認股權證 均已到期。
2020年9月15日,公司將ZNWAD保證書的終止日期從2021年5月2日的到期日延長兩(2)年至2023年5月2日。根據ASC 815-40-35-2,錫安認為本認股權證 為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2016年11月1日,本公司根據本公司的DSPP推出了一項單位發售 ,據此參與者可以購買由七股普通股 和七份普通股認購權證組成的單位,單位收購價為10美元。該認股權證被稱為“ZNWAE”。
ZNWAE認股權證於2017年5月1日起可行使,並將繼續行使至2020年5月1日,行使價為每股1.00美元。
2019年5月29日,公司將ZNWAE保證書的終止日期從2020年5月1日的到期日延長一(1)年至2021年5月1日。錫安根據ASC 815-40-35-2將該認股權證視為永久 股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2020年9月15日,公司將ZNWAE保證書的終止日期從2021年5月1日的到期日延長兩(2)年至2023年5月1日。根據ASC 815-40-35-2,錫安認為本認股權證 為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
認股權證條款規定,如果本公司的普通股在認股權證到期日 之前的任何時間連續15個交易日以收盤價高於每股5.00美元,本公司可全權酌情在向認股權證持有人提前60天通知 後加速終止認股權證。
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錫安石油天然氣公司
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附註3--股東權益(續)
2017年5月22日,公司推出了新的單元產品 。本次單位發售包括普通股和認股權證的新組合、根據計劃購買的新時間段和新單價,但在其他方面適用招股説明書補充資料中的相同單位計劃特徵、條件和條款。 單位發售於2017年7月12日終止。該計劃使參與者能夠購買單位的公司證券,其中 每個單位(定價為250.00美元)由(I)普通股數量除以250.00美元(一個單位的價格 )除以單位 在納斯達克上公佈的公司普通股在單位購買日的平均銷售價格和(Ii)普通股認購權證,以按每股1美元的行使價 額外購買25股普通股。該逮捕令被稱為“ZNWAF”。
所有ZNWAF認股權證於2017年8月14日開始可行使,並繼續可行使至2020年8月14日,行使價為每股1.00美元。
2019年5月29日,本公司將ZNWAF認股權證的終止日期從2020年8月14日的到期日延長一(1)年至2021年8月14日。根據ASC 815-40-35-2,錫安認為本認股權證 為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2020年9月15日,公司將ZNWAF保證書的終止日期從2021年8月14日的到期日延長了兩(2)年至2023年8月14日。根據ASC 815-40-35-2,錫安將 該認股權證視為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
認股權證條款規定,如果本公司的普通股在認股權證到期日 之前的任何時間連續15個交易日的收盤價高於每股5.00美元,本公司有權在提前60天向認股權證持有人發出通知後,全權酌情加快認股權證的終止日期。
招股説明書補編第2號修正案(如下所述)於2017年10月12日提交。
根據修正案2,該公司發起了另一次單位發售,於2017年12月6日終止。本次單位發售使參與者能夠購買公司證券的單位 其中每個單位(定價為每股250.00美元)由(I)一定數量的普通股組成,其計算方法為:(1)一定數量的普通股,除以單位購買日納斯達克上報道的公司普通股的平均和最高售價 ;(Ii)普通股認購權證,以每股1美元的行權證價格 額外購買15股普通股。該逮捕令被稱為“ZNWAG”。
該等認股權證自2018年1月8日起可予行使,並將持續行使至2023年1月8日,行使價為每股1.00美元。認股權證條款規定,如在認股權證到期日 前任何時間,本公司普通股連續15個交易日的收市價高於每股5.00美元,本公司有權在向認股權證持有人發出 提前60天通知後,全權酌情加快認股權證的終止日期。
2018年2月1日,公司推出了另一項單位發售,並於2018年2月28日終止。單位發售由我們的證券單位組成,其中每個單位(定價為每股250.00美元)包括(I)50股普通股和(Ii)普通股認購權證,以額外購買50股普通股 。投資者的計劃賬户記入購買單位項下所購入的公司普通股股數。每份認股權證使投資者有機會以5.00美元的行使價購買一股公司普通股。該逮捕令被稱為“ZNWAH”。
在本公司於2018年12月4日將認股權證的終止日期由2019年4月19日的到期日延長一(1)年至2020年4月19日後,該等認股權證於2018年4月19日開始可予行使,並繼續以每股5.00美元的行使價行使至2020年4月19日。
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附註3--股東權益(續)
2019年5月29日,公司將ZNWAH認股權證的終止日期從2020年4月19日的到期日延長一(1)年至2021年4月19日。錫安根據ASC 815-40-35-2將該認股權證視為 永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2020年9月15日,公司將ZNWAH認股權證的終止日期從2021年4月19日的到期日延長兩(2)年至2023年4月19日。根據ASC 815-40-35-2,錫安將此 認股權證視為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2018年8月21日,公司發起了另一次單位發售,並於2018年9月26日終止。此次發行由公司證券單位組成,其中每個單位 (每股定價為250.00美元)包括(I)一定數量的普通股,其計算方法為:(I)一定數量的普通股,即250.00美元(一個單位的價格)除以單位購買日納斯達克上公佈的公司上市交易普通股的最高和最低銷售價格的平均值;(Ii)普通股認購權證,以額外購買二十五(25)股普通股。 投資者的計劃賬户記入了根據購買單位購買的公司普通股的數量。 每份認股權證使投資者有機會以1.00美元的認股權證行權價購買一股公司普通股。 認股權證被稱為“ZNWAJ”。
在本公司於2018年12月4日將認股權證的終止日期由2019年10月29日的到期日延長一(1)年至2020年10月29日後,該等認股權證於2018年10月29日開始可行使,並繼續以每股1.00美元的行使價行使至2020年10月29日。
2019年5月29日,公司將ZNWAJ認股權證的終止日期從2020年10月29日的到期日延長一(1)年至2021年10月29日。根據ASC 815-40-35-2,錫安認為本認股權證 為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2020年9月15日,公司將ZNWAJ認股權證的終止日期從2021年10月29日的到期日延長兩(2)年至2023年10月29日。根據ASC 815-40-35-2,錫安將 該認股權證視為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2018年12月10日,公司發起了另一次單位發售,並於2019年1月23日終止。此次發行包括公司的證券單位,其中每個單位 (每股定價為250.00美元)包括(I)250股普通股和(Ii)普通股認購權證 ,以按每股行使價0.01美元額外購買250股普通股。投資者的 計劃賬户記入了公司普通股和認股權證的數量,這些股票和認股權證是根據購買的單位 收購的。每份認股權證使參與者有機會以0.01美元的認股權證行權價 購買一股我們的普通股。該逮捕令被稱為“ZNWAK”。
該等認股權證於2019年2月25日起可行使,並持續至2020年2月25日止,行使價為每股0.01美元。
2019年5月29日,公司將ZNWAK認股權證的終止日期從2020年2月25日的到期日延長一(1)年至2021年2月25日。根據ASC 815-40-35-2,錫安認為本認股權證 為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2020年9月15日,公司將ZNWAK保證書的終止日期從2021年2月25日的到期日延長兩(2)年至2023年2月25日。根據ASC 815-40-35-2,錫安將 該認股權證視為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2019年4月24日,本公司啟動了另一次單位發售,並於2019年6月5日延長了單位發售的終止日期,並於2019年6月26日終止。
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註3--股東權益(續)
單位發售由公司的證券單位組成,其中每個單位(定價為每股250.00美元)包括(I)250股普通股和(Ii)普通股認購權證,以按每股2美元的行使價額外購買50股普通股。投資者的 計劃賬户記入了根據所購買的單位購買的公司普通股和認股權證的數量。 如果計劃參與者登記了至少購買一個單位的單位計劃,並且還登記了每月至少50.00美元或更多的單獨自動 月度投資(“AMI”)計劃,在此單位期權計劃期間,將獲得額外的二十五(25)個認股權證 ,行使價為2.00美元。另外二十五(25)份認股權證用於登記參加AMI 計劃。如果現有用户在單元計劃期間購買了至少一個 (1)個單元,則現有用户有權獲得一次額外的二十五(25)個授權。每份認股權證使參與者有機會以2.00美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股。該逮捕令被稱為“ZNWAL”。
該等認股權證於2019年8月26日起可予行使,並將持續行使至2021年8月26日,行使價為每股2.00美元。
2020年9月15日,公司將ZNWAL保證書的終止日期從2021年8月26日的到期日延長了兩(2)年至2023年8月26日。根據ASC 815-40-35-2,錫安將 該認股權證視為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
根據我們的計劃,根據豁免計劃的請求,公司執行了單位期權計劃的豁免條款表,該計劃由其證券的一個單位(股票和認股權證) 以及隨後的由股票組成的期權計劃向參與者提供。參與者的計劃賬户記入了 已收購的公司普通股和認股權證的股票數量。每份認股權證使參與者有機會 以1.00美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股。權證應具有“ZNWAM”的公司代碼。 權證將不在OTCQX或任何其他股票市場或交易市場註冊交易。認股權證於2021年1月15日開始可行使 ,並持續可行使至2022年7月15日,行使價為每股1.00美元。
2022年3月21日,公司將ZNWAM認股權證的終止日期從2022年7月15日的到期日延長一(1)年至2023年7月15日。錫安根據ASC 815-40-35-2將該認股權證視為永久 股權。因此,沒有為此擴展賦值。
2021年2月1日,本公司發起單位發售,並於2021年3月17日終止。
單位發售由本公司的 證券單位組成,其中每個單位(定價為每股250.00美元)包括(I)以購買日高低的平均值表示的普通股數量和(Ii)普通股認購權證,以按每股1美元的行使價額外購買二十五(25)股普通股 。投資者的計劃賬户記入了公司的普通股和認股權證的數量,這些股份是根據購買的單位購買的。對於登記參加單位計劃併購買至少一個單位的計劃參與者,或登記每月至少50.00美元 或更多的單獨自動月度投資(“AMI”)計劃的計劃參與者,在此單位期權計劃期間,將以1.00美元的行使價獲得額外十(10)份認股權證。這十(10)個 個額外的授權書用於登記加入AMI計劃。AMI的現有訂户也有權獲得額外的十(Br)(10)個授權,前提是他們在單位計劃期間至少購買了一(1)個單位。每份認股權證使參與者有機會以1.00美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股。該逮捕令被稱為“ZNwan”。
認股權證於2021年5月16日開始可行使 ,並將繼續以每股1.00美元的行權價行使至2023年5月16日。
2021年4月12日,本公司發起單位發售,並於2021年5月12日終止。
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錫安石油天然氣公司
合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註3--股東權益(續)
單位發售由本公司的 證券單位組成,其中每個單位(定價為每股250.00美元)包括(I)普通股數量,以購買日由高至低的平均值表示,以及(Ii)普通股認購權證,可按每股行使價0.25美元額外購買五十(50)股普通股。投資者的計劃賬户記入公司普通股和根據購買單位購入的認股權證的數量。對於在購買至少一個單位的情況下登記加入單位產品的計劃參與者,或登記了每月至少50美元的單獨自動月度投資(“AMI”)計劃的計劃參與者,在此單位期權計劃期間,將獲得額外的五十(50)份認股權證,行使價為0.25美元。另外五十(50)個 個認股權證是用於登記參加AMI計劃的。AMI的現有訂户也有權獲得額外的50(Br)(50)個授權,前提是他們在單位計劃期間至少購買了一(1)個單位。每份認股權證使參與者有機會以0.25美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股。該逮捕令被稱為“ZNWAO”。
認股權證於2021年6月12日開始可行使 ,並將繼續以每股0.25美元的行權價行使至2023年6月12日。
根據我們的計劃,公司根據豁免計劃的請求,為單位計劃執行了一份豁免條款單,該計劃包括向參與者提供單位股份和認股權證。在2021年5月28日計劃結束後,參與者的計劃賬户將記入所收購的公司普通股和認股權證的股票數量。每份認股權證使參與者有機會以0.25美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股 。該認股權證的公司編號為“ZNWAP”。認股權證將不會在場外交易市場或任何其他股票市場或交易市場進行註冊。認股權證已於2021年6月2日發行並可行使 ,並可繼續行使至2022年6月2日,每股行使價格為0.25美元。
2022年3月21日,公司將ZNWAP保證書的終止日期從2022年6月2日的到期日延長一(1)年至2023年6月2日。錫安根據ASC 815-40-35-2將該認股權證視為永久 股權。因此,沒有為此擴展賦值。
於2022年第二季度,以ZNWAP和ZNWAR為代表的所有認股權證均已行使,現金淨流入為364,979美元。
根據我們的計劃,公司根據豁免計劃的請求,向參與者執行了一項由錫安證券組成的計劃的豁免條款説明書。計劃於2021年6月17日結束後,參與者的計劃賬户將記入獲得的公司普通股數量 。
根據我們的計劃,公司根據豁免計劃的請求,向參與者執行了由股票和認股權證單位組成的單位計劃的豁免條款單。計劃於2021年6月18日結束後,參與者的計劃賬户將記入所收購的公司普通股和認股權證的股票數量。每份認股權證使參與者有機會以0.25美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股。認股權證應具有“ZNWAQ”的公司符號。認股權證將不會在場外交易市場或任何其他股票市場或交易市場進行交易。認股權證於2022年5月5日發行,可在2022年7月6日前行使,行權價為每股0.25美元。
2022年5月17日,公司將ZNWAQ保證書的終止日期從2022年7月6日的到期日延長一(1)年至2023年7月6日。錫安根據ASC 815-40-35-2將該認股權證視為永久 股權。因此,沒有為此擴展賦值。
根據我們的計劃,公司根據豁免計劃的請求,向參與者執行了由股票和認股權證單位組成的單位計劃的豁免條款單。計劃於2021年6月18日結束後,參與者的計劃賬户將記入所收購的公司普通股和認股權證的股票數量。每份認股權證使參與者有機會以0.25美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股。認股權證應具有“ZNWAR”的公司符號。認股權證將不會在場外交易市場或任何其他股票市場或交易市場進行交易。認股權證已於2021年6月22日發行並可行使,並將繼續行使至2022年6月22日,行權價為每股0.25美元。此外,錫安還產生了115,000美元 與此豁免計劃相關的外部機構的股權發行成本。
2022年3月21日,公司將ZNWAR保證書的終止日期從2022年6月22日的到期日延長一(1)年至2023年6月22日。錫安根據ASC 815-40-35-2將該認股權證視為永久 股權。因此,沒有為此擴展賦值。
於2022年第二季度,以ZNWAP和ZNWAR為代表的所有認股權證均已行使,現金淨流入為364,979美元。
根據我們的計劃,公司根據豁免計劃請求 向參與者簽署了一份豁免條款説明書。計劃於2021年9月15日結束後,參與者的計劃賬户將記入所收購的公司普通股股票數量。
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註3--股東權益(續)
根據我們的計劃,公司根據豁免計劃的請求,向參與者執行了由股票和認股權證單位組成的單位計劃的豁免條款單。計劃於2021年11月15日結束後,參與者的計劃賬户將記入將收購的 公司普通股和認股權證的股票數量。每份認股權證使參與者有機會以1.00美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股。認股權證的公司編號應為“ZNwas”。認股權證將不會在場外交易所或任何其他股票市場或交易市場註冊交易。認股權證將於2023年11月15日可行使,並將持續行使至2023年12月31日,每股行使價格為0.25美元。
2019年12月9日,錫安提交了表格S-1註冊聲明的第 號修正案(文件編號333-235299),僅為重新提交註冊聲明的修訂附件5.1。本修正案第1號並未修改招股説明書中構成註冊説明書一部分的任何條款,因此,此類招股説明書未包括在本文中。
2021年12月10日,錫安提交了表格S-3登記聲明的第 號修正案(第333-235299號文件),目的是將現有的表格S-1轉換為表格S-3的登記聲明。本修正案第1號並未修改招股説明書中構成註冊説明書一部分的任何條款 ,因此該招股説明書未包括在本文中。
根據我們的計劃,公司根據豁免計劃的請求,向參與者執行了由股票和認股權證單位組成的單位計劃的豁免條款單。計劃於2022年9月30日結束後,參與者的計劃賬户將記入將收購的 公司普通股和認股權證的股票數量。每份認股權證使參與者有機會以0.25美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股。認股權證應具有“ZNWAT”的公司符號。認股權證將不會在場外交易所或任何其他股票市場或交易市場註冊交易。認股權證將於2023年11月15日可行使,並將持續行使至2023年12月31日,每股行使價格為0.25美元。
在2021年期間,參與DSPP“豁免申請”方面的兩名參與者貢獻了通過DSPP籌集的資金的約67%。在截至2022年9月30日的9個月內,通過DSPP籌集的現金中,一名參與DSPP“豁免申請”部分的參與者貢獻了約77%的資金。
根據我們的計劃,公司根據豁免計劃的請求,向參與者執行了由股票和認股權證單位組成的單位計劃的豁免條款單。計劃於2022年11月30日結束後,參與者的計劃賬户將記入將收購的 公司普通股和認股權證的股票數量。每份認股權證使參與者有機會以0.25美元的認股權證行權價購買一股我們的普通股。認股權證的公司代碼應為“ZNWAU”。認股權證將不會在場外交易所或任何其他股票市場或交易市場註冊交易。認股權證將於2023年11月15日可行使,並將持續行使至2023年12月31日,每股行使價格為0.25美元。
截至2022年9月30日的三個月和九個月,約為$
截至2021年9月30日的三個月和九個月,約為$
公司籌集了大約$
以公司代碼 ZNWAA為代表的認股權證可在場外交易市場交易,交易代碼為ZNOGW。然而,在下表中以及在本表格10-Q中,上述所有其他權證均不可交易,僅供內部分類和核算之用。
F.認購權 產品
於2018年4月2日,本公司宣佈透過American Stock Transfer&Trust Company,LLC(“認購代理”),向股東免費發售不可轉讓認購權(各“權利”及統稱“權利”)
(“2018認購權發售”)
,向於2018年4月13日(“記錄日期”)擁有本公司普通股股份的人士購買其證券。根據2018年認購權發售,於記錄日期持有普通股的每位持有人均收到不可轉讓認購權
,每項權利由一股公司普通股組成,面值為$
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註3-股東權益 (續)
該等認股權證於2018年6月29日起可行使
,並持續行使至2020年6月29日,行權價為每股$
2019年5月29日,本公司將ZNWAI認股權證的終止日期從2020年6月29日的到期日延長一(1)年至2021年6月29日。
2020年9月15日,公司將ZNWAI保證書的終止日期從2021年6月29日的到期日延長兩(2)年至2023年6月29日。根據ASC 815-40-35-2,錫安將此 認股權證視為永久股權。因此,沒有為此擴展賦值。
於記錄日期,每名股東可獲.10(十分之一)認購權(即每持有10股本公司普通股可獲一項認購權)。
2018年認購權發售於2018年5月31日終止
。該公司籌集的淨收益約為#美元。
G.認股權證表格
下表顯示了2021年12月31日的權證餘額和自2022年1月1日以來的交易情況:
認股權證 | 鍛鍊 價格 |
搜查令 終止日期 |
未償還餘額,2021年12月31日 | 認股權證 已發佈 |
認股權證 鍛鍊 |
認股權證 已過期 |
未償還餘額,2022年09月30日 | |||||||||||||||||||
ZNWAA | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAD | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAE | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAF | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAG | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAH | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAI | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAJ | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAK | $ | ( |
) | - | ||||||||||||||||||||||
ZNWAL | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAM | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZN廣域網 | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAO | $ | ( |
) | |||||||||||||||||||||||
ZNWAQ | $ | |||||||||||||||||||||||||
ZNWAP | $ | ( |
) | |||||||||||||||||||||||
ZNWAR | $ | ( |
) | |||||||||||||||||||||||
未清償認股權證 | ( |
) |
2022年第二季度,以ZNWAP和ZNWAR為代表的所有認股權證均已行使,現金淨流入為#美元
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註3--股東權益(續)
H.授權書説明
面向投資者的系列 認股權證價格和到期日如下:
批准期 | 美元 | 到期日 | ||||||||
ZNWAA認股權證 | ||||||||||
ZNWAD認股權證 | ||||||||||
ZNWAE認股權證 | ||||||||||
ZNWAF認股權證 | ||||||||||
ZNWAG認股權證 | ||||||||||
ZNWAH認股權證 | ||||||||||
ZNWAI認股權證 | ||||||||||
ZNWAJ認股權證 | ||||||||||
ZNWAK認股權證 | ||||||||||
ZNWAL認股權證 | ||||||||||
ZNWAM認股權證 | ||||||||||
ZNWAN認股權證 | ||||||||||
ZNWAO認股權證 | ||||||||||
ZNWAQ認股權證 | ||||||||||
ZNwas認股權證 | ||||||||||
ZNWAT認股權證 |
| |||||||||
ZNWAU認股權證 |
* | 錫安的ZNWAB權證於2017年5月2日到期,ZNWAC權證於2018年5月2日到期 |
A | 於2018年12月4日,本公司將認股權證的到期日延長一(1)年。 |
B | 於2019年5月29日,本公司將認股權證的到期日延長一(1)年。 |
C | 於2020年9月15日,本公司將認股權證的到期日延長兩(2)年。 |
D | 2022年3月21日,本公司將認股權證的到期日延長了一(1)年。 |
E | 這些認股權證於2022年5月5日發行,並於2022年5月17日,本公司將認股權證的到期日延長一(1)年。 |
F | 這些認股權證將於2023年11月15日開始可行使,2023年12月31日到期。這些認股權證將於2023年11月發行。 |
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附註4-未探明油氣性質,全額成本法
按全額成本法計算的未探明石油和天然氣屬性如下:
2022年9月30日 | 十二月三十一日, 2021 | |||||||
幾千美元 | 幾千美元 | |||||||
不包括在攤銷基數之外: | ||||||||
鑽井成本和其他與運營相關的成本 | ||||||||
資本化工資成本 | ||||||||
資本化利息成本 | ||||||||
法律和地震費用、許可費和其他準備費用 | ||||||||
其他成本 | ||||||||
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月期間,未探明石油和天然氣屬性的變化情況如下:
截至以下三個月 9月30日, | 截至以下日期的九個月 9月30日, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
幾千美元 | 幾千美元 | 幾千美元 | 幾千美元 | |||||||||||||
不包括在攤銷基數之外: | ||||||||||||||||
鑽井成本和其他與運營相關的成本 | ||||||||||||||||
資本化工資成本 | ||||||||||||||||
資本化利息成本 | - | - | - | |||||||||||||
法律費用、許可證費和其他準備費用 | ||||||||||||||||
其他成本 | - | - | - | - | ||||||||||||
* | 包括約#美元的非現金金額 |
* | 包括約#美元的非現金金額 |
有關錫安勘探活動的更多信息,請參閲腳註1-運營性質 和持續關注。
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註5-使用權租賃資產和租賃義務
該公司是幾個不可取消的 經營租約的承租人,主要用於運輸和辦公空間。
下表列出了截至2022年9月30日和2021年12月31日在資產負債表上確認的經營租賃資產和負債:
9月30日, 2022 |
十二月三十一日, 2021 |
|||||||
美元 數千 |
美元 數千 |
|||||||
經營性租賃資產 | $ | $ | ||||||
經營租賃負債: | ||||||||
流動經營租賃負債 | $ | $ | ||||||
非流動經營租賃負債 | $ | $ | ||||||
經營租賃負債總額 | $ | $ |
經營租賃資產的折舊年限和租賃改進受預期租賃期限的限制。
本公司的租賃一般不提供隱含利率,因此本公司在衡量經營租賃負債時使用其遞增借款利率作為貼現率。 遞增借款利率代表公司在租賃開始時因在特定貨幣環境下的租賃期限內以抵押為基礎借入相當於租賃付款的 金額的估計利率。本公司 對2019年1月1日之前開始的經營租賃使用遞增借款利率。
截至2022年9月30日,公司的加權平均剩餘租期和經營租賃的加權平均貼現率為:
2022年9月30日 | ||||
加權平均剩餘租賃年限(年) | ||||
加權平均貼現率 | % |
下表將期限超過一年的不可撤銷經營租賃項下的未貼現未來 最低租賃付款(按年和合計顯示)與截至2022年9月30日在壓縮資產負債表上確認的經營租賃負債總額進行了核對:
幾千美元 | ||||
2022 | ||||
2023 | ||||
2024 | ||||
2025 | ||||
2026 | ||||
此後 | ||||
未貼現的未來最低租賃付款總額 | ||||
減去:代表推定利息的部分 | ( | ) | ||
未貼現的未來最低租賃付款總額 |
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註5--使用權、租賃資產和租賃義務(續)
運營租賃成本為$
為計入經營租賃負債計量的金額支付的現金為#美元。
用來換取新的經營租賃負債的使用權資產是
附註6--承付款和或有事項
A.美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的調查
正如本公司此前披露的那樣,2018年6月21日,美國證券交易委員會沃斯堡地區辦事處通知錫安,它正在進行正式的非公開調查,並要求我們提供與其調查相關的某些信息和文件。自那以來,我們一直在持續全面配合美國證券交易委員會的調查。這種性質的調查本質上是不確定的,其結果也不能肯定地預測。無論結果如何,美國證券交易委員會調查都可能因為法律成本、管理資源轉移和其他因素而對我們產生不利影響。調查還可能對錫安造成聲譽損害,並可能對錫安目前和未來的業務和勘探活動以及籌集資金以繼續我們的石油和天然氣勘探活動的能力產生重大不利影響 。
B.訴訟
在正常業務過程中,公司可能會不時受到常規訴訟、索賠或糾紛的影響。本公司在所有此類事項上積極為自己辯護。 然而,我們無法預測任何潛在訴訟、索賠或糾紛的結果或影響。
本公司目前不受任何訴訟的影響。
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錫安石油天然氣公司
合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註6--承付款和或有事項(續)
C.近期市況--冠狀病毒大流行
2020年3月,世界衞生組織宣佈一場全球大流行與一種新型冠狀病毒株(“新冠肺炎”)的迅速爆發有關。大流行對美國和以色列的經濟狀況產生了重大影響,因為聯邦、州和地方政府對公共衞生危機做出了反應,給美國、以色列和世界經濟帶來了重大不確定性。為了公共健康和安全的利益, 我們運營的司法管轄區(國際、國家、州和地方)限制旅行,並要求員工在 家裏工作。截至本報告之日,公司採用了一種混合模式,即我們的許多員工每週在公司辦公室工作兩到三天,然後在另外兩到三天遠程工作。雖然存在各種不確定性需要應對,但公司的業務活動仍在繼續。
新冠肺炎對我們的運營和財務業績的全面影響取決於不確定和不可預測的未來事態發展,包括疫情的持續時間和 傳播、其對資本和金融市場的影響以及可能出現的有關病毒嚴重程度、其向其他地區的傳播以及為遏制病毒而採取的行動等方面的任何新信息。
D.環境和陸上許可監管事項
本公司從事石油和天然氣勘探和生產,並可能承擔與井場環境清理或其他環境恢復程序有關的某些責任,以及與鑽探油氣井或其運營有關的其他義務。以色列國石油專員以及能源部和環境部在以色列發佈了各種準則 ,因為它涉及石油和天然氣活動。在之前的錫安文件中提到了這些較舊的指導方針。
本公司相信,這些規定將導致與獲得新探礦權和鑽探新油井相關的支出增加。該公司預計 可能會因為需要現金儲備而產生額外的財務負擔,否則這些現金儲備可能會用於運營目的。 此外,這些法規可能會繼續增加獲得所有必要的授權和批准所需的時間 以鑽探和試油探井。
截至2022年9月30日和2021年12月31日,公司應計美元
及$ 用於許可證監管事宜。
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合併財務報表簡明附註 (未經審計)
附註6--承付款和或有事項(續)
E.銀行擔保
截至2022年9月30日,該公司向多個政府機構提供了以色列要求的銀行擔保(約合美元
F.風險
市場風險是指由於金融工具公允價值的不利變化而造成的經濟損失風險。這些變化可能是各種因素的結果,包括利率、匯率、大宗商品價格和/或股票價格。在正常的經營過程中,我們面臨着與外幣匯率和利率變化相關的風險。
外幣匯率風險。
利率風險。我們對市場的風險敞口與我們的現金和投資有關。我們維持着短期銀行存款和貨幣市場基金的投資組合。我們投資組合中的
證券不是槓桿化的,而且由於其非常短期的性質,受利率風險的影響很小。我們目前不對利率敞口進行對衝。由於我們的投資期限較短,我們不認為市場利率的變化會對我們投資組合的價值產生重大負面影響,但在低利率環境下會減少
收入。截至2022年9月30日,我們擁有現金、現金等價物和短期銀行存款約
美元
我們投資活動的主要目標是保住本金,同時在不顯著增加風險的情況下最大化收益。為了實現這一目標,我們 將多餘的現金投資於短期銀行存款和貨幣市場基金,這些基金可能會投資於高質量的債務工具。
附註7--後續活動
(i) | 大致 |
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項目2.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
以下討論應與我們未經審計的中期財務報表以及本表格 10-Q中包含的這些報表的相關注釋一起閲讀。我們的一些討論是前瞻性的,涉及風險和不確定因素。有關可能對我們的業務產生重大不利影響的風險因素的信息,請參閲我們提交給美國證券交易委員會的截至2021年12月31日的年度報告Form 10-K中關於風險因素的討論。
前瞻性陳述
本討論中的某些陳述屬於1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述。 這些陳述可能與實際結果大相徑庭。
前瞻性陳述可以用“可能”、“應該”、“預期”、“打算”、“預期”、“相信”、“估計”、“預測”或“繼續”等術語或這些術語的否定或其他類似術語來識別,包括但不限於以下表述:
● | 我們合併財務報表中的持續經營資格; |
● | 我們的流動資金和我們籌集資金的能力,為我們在許可證區域內的整體勘探和開發活動提供資金; |
● | 我們有能力繼續滿足OTCQX的必要的持續上市要求; |
● | 當前對我們進行的美國證券交易委員會調查的結果; |
● | 新冠肺炎疫情造成的業務中斷; |
● | 我們有能力獲得新的許可證區域,以繼續我們的石油勘探計劃; |
● | 冠狀病毒大流行對我們MJ#2井的鑽探和測試以及我們的籌資努力產生的中斷、綜合財務成本增加和其他不利影響; |
● | 我們在許可區域內成功和經濟地勘探和開發天然氣和石油資源的能力; |
● | 我們有能力維持勘探許可權,以繼續我們的石油勘探計劃; |
● | 設備的可用性,如地震設備、鑽機和生產設備以及獲得合格人員的機會; |
● | 以色列有關陸上勘探鑽探的政府法規、許可和其他法律要求的影響; |
● | 我們對未來進行勘探活動的時間框架的估計; |
● | 我們的勘探計劃和相關預算的變化; |
● | 現有和未來許可區的質量,除其他事項外,包括經濟儲量的存在; |
● | 我們業務的預期趨勢; |
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● | 我們未來的經營業績; |
● | 我們的資本支出計劃; |
● | 石油和天然氣行業未來的市場狀況; |
● | 以色列本地和全球對石油和天然氣的需求;以及 |
● | 石油和天然氣價格波動對我們勘探工作的影響 |
概述
錫安石油天然氣公司是特拉華州的一家石油和天然氣勘探公司,在以色列有22年的石油和天然氣勘探歷史。我們於2000年4月6日在佛羅裏達州註冊,並於2003年7月9日在特拉華州重新註冊。我們於2007年1月完成首次公開募股。 我們的普通股,每股面值0.01美元(“普通股”)目前在OTCQX市場交易,代碼為“ZNOG” ,我們的普通股認股權證代碼為“ZNOGW”。
該公司目前持有一個有效的以色列陸上石油勘探許可證,即New Megiddo許可證428(“NML 428”),佔地約99,000英畝。NML 428於2020年12月3日被授予6個月的任期,並有可能再延長6個月。2021年4月29日,錫安向能源部提交了延長六個月至2021年12月2日的請求。2021年5月30日,能源部批准了我們 延長至2021年12月2日的請求。2021年11月29日,能源部批准了我們的延期至2022年8月1日的請求。2022年7月25日,錫安向能源部提交了延長6個月至2023年2月1日的請求。2022年7月31日,能源部批准了我們的延期至2023年2月1日的請求。ML 428位於加利利海的陸上、南部和西部,我們根據我們的研究繼續在這裏進行勘探,因為它似乎擁有活躍的石油系統的關鍵地質成分,具有巨大的勘探潛力。
Megiddo Jezreel#1(“MJ#1”)工地於2017年3月初完工,之後調集了租用的鑽機和相關設備到工地。性能和耐久性測試 已完成,MJ#1探井於2017年6月5日鑽進,總深度為5,060米 (約16,600英尺)。此後,該公司獲得了三套裸眼電纜測井(包括地層成像測井), 該井成功地下井固井。能源部於2018年4月29日批准了試井議定書。
2018年第四季度 ,公司測試方案在MJ#1井完成。測試結果證實,MJ#1井在測試區域內沒有商業數量的碳氫化合物。因此,在截至2018年12月31日的年度,公司對其未經探明的石油和天然氣資產計入了30,906,000美元的非現金減值費用。於截至2022年9月30日及2021年9月30日止三個月及九個月內,本公司並無記錄任何減值後費用。
雖然這口井在商業上並不可行,但錫安從這口井的鑽探和測試中學到了很多。我們相信,這口油井的鑽探和測試實現了測試目標,這將支持我們許可區內的進一步評估和潛在的進一步勘探工作。錫安 認為,在MJ#1井周圍進行約72平方公里的聚焦三維地震成像 ,進一步檢查這些問題是謹慎的,也符合良好的行業實踐。錫安公司完成了3-D數據的所有采集、處理和解釋工作,並將其擴展的知識庫納入我們目前MJ-02探井的鑽探工作中。
2020年3月12日,錫安與匈牙利公司中歐鑽井KFT簽訂了一份採購和銷售協議,購買一個陸上石油和天然氣鑽井平臺、鑽桿、相關設備和備件,採購價為560萬美元現金,有待驗收測試和 潛在下調。我們於2020年2月6日向賣方匯款250,000美元,作為購買價格的保證金。協議預期的成交日期為2020年3月12日,賣方簽署並向我方交付了銷售清單。 於2020年3月13日,賣方保留保證金,公司向賣方匯出4,350,000美元以支付購買價款,1,000,000美元(“預扣金額”)交由美國股票轉讓和信託公司託管。 2021年1月6日,錫安完成了I-35鑽機的驗收測試,扣款金額匯至中歐鑽探 。
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MJ-02鑽探計劃於2020年7月29日獲得能源部批准。2021年1月6日,錫安在與MJ#1井相同的襯墊現場正式鑽出了MJ-02探井。2021年11月23日,錫安在一份新聞稿中宣佈,它已經完成了MJ-02井的鑽井,總深度為5531米(約18141英尺),在該深度有一個6英寸的裸眼。
2021年12月,我們獲得了一整套詳細和全面的測試,包括中子密度、聲波、伽馬和電阻率測井,因此我們確定了感興趣的令人鼓舞的區域。
2022年第三季度,錫安穿透並刺激了兩個深部地帶。
2022年10月3日,錫安向其支持者發送了一封數據庫更新電子郵件,宣佈了以下消息:(1)我們對最近測試操作的結果感到鼓舞, 特別是下層(厚度約20米),這是我們的主要關注區,(2)我們目前面臨着 井下障礙,其形式是上層的重水流入抑制了下層的碳氫化合物的潛在流動 和(3)諮詢了外部專家後,我們計劃通過購買4.5英寸封隔器並將其安裝在重水區下方和主水區上方來隔離和中和重水流入。
2022年10月,由於幾個猶太節日,錫安暫停了在MJ-02 PAD工地的作業。從2022年11月初開始,錫安在採購了必要的設備和人員後,恢復了測試作業。
目前,我們沒有收入或營業收入。我們未來產生收入和運營現金流的能力將取決於對我們當前和任何未來石油權利的成功勘探和開採,或收購石油和/或天然氣生產資產,以及此類生產的數量和時間。此外,即使我們成功地大量生產石油和天然氣,我們的結果也將取決於石油和天然氣的大宗商品價格,以及包括税收和特許權使用費在內的運營費用。
我們的行政辦公室位於德克薩斯州達拉斯12655號北中央高速公路1000室,郵編:75243,我們的電話號碼是(214)2221-4610.我們在以色列的分支機構的地址是凱撒利亞3088900北部工業園哈拉米什大街9號,電話號碼是+97246238500。我們的網站 地址為:Www.zionoil.com.
當前的勘探和運營努力
Megiddo-Jezreel石油許可證
本公司目前持有一個有效的以色列陸上石油勘探許可證,即New Megiddo許可證428(“NML 428”),佔地約99,000英畝-見地圖1。根據以色列法律,錫安擁有在我們許可證區域進行石油和天然氣勘探的獨家權利,其他公司不得在那裏鑽探。如果我們在許可證區域鑽探石油或天然氣發現,以色列現行法律允許我們將許可證的相關部分轉換為30年的生產租約,可延長至50年,但須遵守 油田開發工作計劃和生產。
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新的Megiddo許可證428 於2020年12月3日授予,有效期為6個月,並有可能再延長6個月。2021年5月30日,能源部批准了我們的延期至2021年12月2日的請求。2021年11月29日,能源部批准了我們將 延期至2022年8月1日的請求。2022年7月25日,錫安向能源部提交了延長六個月至2023年2月1日的請求。2022年7月31日,能源部批准了我們的延期至2023年2月1日的請求。新Megiddo許可證428 區域與Megiddo-Jezreel許可證401區域相同,位於加利利海的陸上、南部和西部,我們在此根據我們的研究繼續 勘探重點,因為它似乎擁有活躍石油系統的關鍵地質成分,具有巨大的勘探潛力。
MJ-02鑽探計劃於2020年7月29日獲得能源部批准。2021年1月6日,錫安在與MJ#1井相同的襯墊現場正式鑽出了MJ-02探井。2021年11月23日,錫安在一份新聞稿中宣佈,它已經完成了MJ-02井的鑽井,總深度為5531米(約18141英尺),在該深度有一個6英寸的裸眼。
2021年12月,我們獲得了一整套詳細和全面的測試,包括中子密度、聲波、伽馬和電阻率測井,因此我們確定了感興趣的令人鼓舞的區域。
2022年第三季度,錫安穿透並刺激了兩個深部地帶。
2022年10月3日,錫安向其支持者發送了一封數據庫更新電子郵件,宣佈了以下消息:(1)我們對最近測試操作的結果感到鼓舞, 特別是下層(厚度約20米),這是我們的主要關注區,(2)我們目前面臨着 井下障礙,其形式是上層的重水流入抑制了下層的碳氫化合物的潛在流動 和(3)諮詢了外部專家後,我們計劃通過購買4.5英寸封隔器並將其安裝在重水區下方和主水區上方來隔離和中和重水流入。
2022年10月,由於幾個猶太節日,錫安暫停了在MJ-02 PAD工地的作業。從2022年11月初開始,錫安在採購了必要的設備和人員後,恢復了測試作業。
I-35型鑽機及相關設備
截至2022年9月30日的9個月期間 | ||||||||||||||||
I-35型鑽機 | 鑽機 備件 | 其他 鑽探資產 | 總計 | |||||||||||||
美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | 美元 數千人 | |||||||||||||
2021年12月31日 | 5,859 | 642 | 333 | 6,834 | ||||||||||||
資產增加 | - | 151 | 221 | 372 | ||||||||||||
資產折舊 | (476 | ) | - | (84 | ) | (560 | ) | |||||||||
用於自我消費的資產處置 | - | (202 | ) | - | (202 | ) | ||||||||||
2022年9月30日 | 5,383 | 591 | 470 | 6,444 |
錫安能否完全 承擔上述所有活動,取決於它能否從持續發行中籌集所需資本,而這方面無法提供任何保證。
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地圖1.截至2022年9月30日,錫安的新米吉多許可證為428 。
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錫安的前約瑟夫執照
錫安已經封堵了其前約瑟夫許可證區的所有探井,儲備井已被疏散,但承認有義務根據能源部、環境部和地方官員的指導完成這些井場的廢棄。
陸上許可、石油和天然氣勘探和環境指南
本公司從事石油及天然氣勘探及生產,並可能承擔與井場環境清理或其他環境恢復程序有關的若干責任,以及與鑽探油氣井或其作業有關的其他義務。近年來,以色列國石油專員、能源部和環境部在以色列發佈了關於石油和天然氣活動的各種指導方針。在之前提交給錫安石油天然氣公司的文件中提到了這些準則。
我們承認,這些新規定可能會增加與獲得新探礦權和鑽探新油井相關的支出。公司 預計,由於該部需要現金儲備,因此可能會產生額外的財務負擔,否則可用於運營目的 。
資本資源亮點
我們需要籌集大量資金,為持續的勘探工作提供資金,並維持有序的運營。到目前為止,我們通過發行證券和可轉換債券為我們的運營提供資金。我們需要繼續通過發行股權和/或債務證券(或可轉換為股權證券或可交換為股權證券的證券)來籌集資金。不能保證我們將成功地以對我們有利的條款(或根本不)籌集到所需資本。
股利再投資和購股計劃
2014年3月13日,錫安提交了一份S-3表格的註冊聲明,這是使用“擱置”註冊流程向美國證券交易委員會提交的替換註冊聲明的一部分。註冊聲明於2014年3月31日被美國證券交易委員會宣佈生效。於2017年2月23日,本公司向美國證券交易委員會提交了S-3表格(註冊號:333-216191)以取代S-3表格(註冊號:333-193336),並於截至2017年3月31日的三年期間與基本招股説明書及補充招股説明書一併提交。經修訂的表格S-3和新的基本招股説明書與提交併於2017年3月10日生效的招股説明書一起於2017年3月10日生效。第333-216191號註冊號下的招股説明書補編介紹了DSPP的條款,並取代了先前第333-193336號註冊號下修訂的招股説明書 。
2014年3月27日,我們推出了我們的股息再投資和股票購買計劃(“DSPP”),根據該計劃,股東和感興趣的投資者可以 直接從本公司購買本公司普通股以及本公司的證券單位。發展支援計劃的條款載於最初於二零一四年三月三十一日提交美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的招股章程補編(“原有招股章程補編”) ,載於本公司於其後修訂的S-3表格的有效註冊聲明 。
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請參閲腳註3E(“股息 再投資和股票購買計劃(”DSPP“)),這是本10-Q表格備案的一部分,有關2016至2022年的具體單位 計劃、日期和備案的詳細信息。
在截至2022年9月30日的3個月和9個月內,根據DSPP計劃分別籌集了約3,477,000美元和16,740,000美元。
在截至2021年9月30日的三個月和九個月中,根據DSPP計劃分別籌集了約4,369,000美元和18,157,000美元。
下表顯示了2021年12月31日的權證餘額和2022年1月1日以來的交易情況:
認股權證 | 行權價格 | 搜查令 終止日期 | 傑出的 餘額, 12/31/2021 | 認股權證 已發佈 | 認股權證 已鍛鍊 | 認股權證 過期 | 傑出的 餘額, 09/30/2022 | |||||||||||||||||||
ZNWAA | $ | 2.00 | 01/31/2023 | 1,498,804 | - | - | - | 1,498,804 | ||||||||||||||||||
ZNWAD | $ | 1.00 | 05/02/2023 | 243,853 | - | - | - | 243,853 | ||||||||||||||||||
ZNWAE | $ | 1.00 | 05/01/2023 | 2,144,099 | - | - | - | 2,144,099 | ||||||||||||||||||
ZNWAF | $ | 1.00 | 08/14/2023 | 359,435 | - | - | - | 359,435 | ||||||||||||||||||
ZNWAG | $ | 1.00 | 01/08/2023 | 240,068 | - | - | - | 240,068 | ||||||||||||||||||
ZNWAH | $ | 5.00 | 04/19/2023 | 372,400 | - | - | - | 372,400 | ||||||||||||||||||
ZNWAI | $ | 3.00 | 06/29/2023 | 640,710 | - | - | 640,710 | |||||||||||||||||||
ZNWAJ | $ | 1.00 | 10/29/2023 | 545,900 | - | - | - | 545,900 | ||||||||||||||||||
ZNWAK | $ | 0.01 | 02/25/2023 | 431,675 | - | (6,900 | ) | - | 424,775 | |||||||||||||||||
ZNWAL | $ | 2.00 | 08/26/2023 | 517,875 | - | - | - | 517,875 | ||||||||||||||||||
ZNWAM | $ | 1.00 | 07/15/2023 | 4,376,000 | - | - | - | 4,376,000 | ||||||||||||||||||
ZN廣域網 | $ | 1.00 | 05/16/2023 | 267,660 | 100 | - | - | 267,760 | ||||||||||||||||||
ZNWAO | $ | 0.25 | 06/12/2023 | 174,970 | - | (310 | ) | - | 174,660 | |||||||||||||||||
ZNWAQ | $ | 0.25 | 07/06/2023 | - | 23,428,348 | - | - | 23,428,348 | ||||||||||||||||||
ZNWAP | $ | 0.25 | 06/02/2023 | 439,916 | - | (439,916 | ) | - | - | |||||||||||||||||
ZNWAR | $ | 0.25 | 06/23/2023 | 1,020,000 | - | (1,020,000 | ) | - | - | |||||||||||||||||
未清償認股權證 | 13,273,365 | 23,428,448 | (1,467,026 | ) | - | 35,234,687 |
於2022年第三季度,以ZNWAP和ZNWAR為代表的所有認股權證均已行使,現金淨流入為364,979美元。
根據認股權證列表,如果所有未發行認股權證均由其持有人行使,本公司可能最多可籌集約21,900,000美元。
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我們成本結構的主要組成部分
我們的運營費用和其他費用 主要包括以下費用:
● | 未探明石油和天然氣資產減值:如果確定一口井不具有商業產量,則確認減值費用。這些數額包括就鑽井作業支付的數額以及地質和地球物理費用以及向以色列監管當局支付的各種數額。 |
● | 一般和行政費用:一般管理費用包括公司員工的工資和福利、管理勘探業務的成本、審計和其他專業費用以及法律合規費用。一般和行政費用還包括非現金股票補償費用、與投資者關係有關的費用、租賃和保險以及相關費用。 |
● | 折舊、耗盡、攤銷和增值:勘探天然氣和石油所產生的資本成本的系統性支出是我們成本結構的主要組成部分。作為一家全成本公司,我們將所有與勘探相關的成本資本化,並通過折舊、損耗和攤銷費用將這些成本分攤到每個生產單位(如果有的話)。由於我們還沒有生產,廢棄油井的成本立即被註銷,而不是包括在這個攤銷池中。 |
持續經營基礎
由於我們的資本 資源有限,到目前為止沒有任何收入和運營虧損,我們的綜合財務報表一直以持續經營為基礎編制,考慮在正常業務過程中實現資產和清算負債。使用持續經營基礎是否合適取決於我們是否有能力獲得額外的融資或股權資本,並最終實現盈利。因此,人們對我們作為一家持續經營的企業繼續下去的能力有很大的懷疑。合併財務報表 不包括可能因這種不確定性的結果而產生的任何調整。
新冠肺炎的影響
2020年3月,世界衞生組織宣佈一場全球大流行與一種新型冠狀病毒株(“新冠肺炎”)的迅速爆發有關。隨着聯邦、州和地方政府對公共衞生危機做出反應,疫情對美國和以色列的經濟狀況產生了重大影響, 給美國、以色列和世界經濟帶來了重大不確定性。為了公共健康和安全的利益,我們開展業務的司法管轄區(國際、國家、州和地方),限制旅行,並要求勞動力在家工作。截至本報告發布之日,公司採用了混合模式,即我們的許多員工每週在公司辦公室工作兩到三天,然後每週遠程工作兩到三天。雖然存在各種不確定性需要應對,但公司的業務活動仍在繼續。
新冠肺炎對我們的運營和財務業績的影響的全面程度取決於不確定和不可預測的未來事態發展,包括疫情的持續時間和傳播、對資本和金融市場的影響以及可能出現的有關病毒嚴重程度、向其他地區傳播以及為遏制病毒而採取的行動等方面的任何新信息。
錫安 受到新冠肺炎影響的主要領域是供應鏈和/或物流。我們與全球多家供應商合作,為我們正在進行的MJ-02油井運營採購石油和天然氣零部件、庫存項目和相關勞動力。生產延遲、工廠關閉 以及全球石油和天然氣運營商對備件的巨大需求給及時獲得這些產品帶來了一些挑戰。
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關鍵會計政策
管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析是以我們的合併財務報表為基礎的,該報表是根據美國公認的會計原則編制的。編制這些合併財務報表要求管理層作出估計和假設,以影響合併財務報表日期的資產和負債額以及或有資產和負債的披露,以及報告期內收入和費用的報告金額。
我們通過考慮涉及最複雜的主觀決策或評估的會計政策,確定了我們認為對報告的財務狀況最關鍵的會計原則。
油氣物性減值
我們遵循全成本法 對石油和天然氣屬性進行核算。因此,與獲取、勘探和開發石油和天然氣儲量相關的所有成本,包括直接相關的間接成本,都將計入資本化。
石油和天然氣屬性的所有資本化成本,包括開發已探明儲量的估計未來成本,均按單位產量法攤銷,並使用已探明儲量的估計。在確定與項目相關的已探明儲量 或發生減值之前,未探明物業和主要發展項目的投資不會攤銷。如評估結果顯示物業 減值,減值金額計入持續經營業務的所得税前收入,而未探明物業的經調整賬面值 按生產單位法攤銷。
我們的石油和天然氣資產 代表對未探明資產的投資。在發現已探明儲量或確定成本已減值之前,這些成本不包括在攤餘成本池中。不包括的所有成本至少每季度審查一次,以確定是否發生了減值。由於尚未建立儲備基數,任何減值金額均記入費用。需要 計入費用的進一步減值可通過評估鑽探結果、放棄鑽探權或其他信息來表示。
放棄財產 作為資本化成本的調整入賬。淨資本化成本受“上限測試”的限制,該測試將此類成本限制為已探明儲量的未來淨收入的估計現值的總和,根據當前的經濟和運營狀況,已探明儲量以10%的折扣率 ,再加上成本或未探明物業的公平市場價值中的較低者。石油和天然氣資產資本化金額的可回收性取決於確定經濟上可開採的儲量,以及 獲得開採該等儲量所需的資金並實現盈利。
於截至2022年9月30日及2021年9月30日止三個月及九個月內,本公司並無記錄任何減值後費用。
按全成本法計算,截至2022年9月30日和2021年12月31日,我們未探明石油和天然氣資產的總賬面淨值分別為59,169,000美元和46,950,000美元。
資產報廢義務
我們按公允價值在產生負債的期間為 資產報廢負債入賬,並相應增加相關長期資產的賬面金額。
公允價值考慮因素
我們遵循ASC 820《公允價值計量和披露》,經財務會計準則委員會(FASB)財務人員職位(FSP)第157號和相關指南修訂。該等撥備涉及本公司按公允價值列賬的金融資產及負債,以及與金融資產及負債有關的公允價值披露。ASC 820定義了公允價值,擴展了相關的披露要求, 並根據用於制定公允價值計量的投入的性質規定了估值技術的層次結構。公允價值 被定義為假設交易發生在該資產或負債的本金或最有利市場上,在計量日期在 市場參與者之間進行有序交易時將從出售資產中獲得的價格或為轉移負債而支付的價格。
公允價值計量有三個水平的投入--水平1,意味着在活躍的市場中對相同的工具使用報價;水平2,意味着在活躍的市場中使用類似工具的報價,或者在不活躍或直接或間接可見的市場中使用相同或類似工具的報價;以及水平3,意味着使用不可觀察的投入。當市場活躍時,我們使用第1級投入進行公允價值計量,包括實際報價、市場價格和計量日期的可觀察投入 。無論在活躍的市場中存在類似證券的報價,還是在不活躍的市場中存在相同證券的報價,我們都使用第2級投入進行公允價值計量。只要有可觀察到的市場數據,我們就會使用。我們在用於評估衍生負債的二項式模型中使用第三級投入 。
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行動的結果
截至9月30日的三個月, | 截至以下日期的九個月 9月30日, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
(美元以千為單位) | (美元以千為單位) | |||||||||||||||
運營成本和支出: | ||||||||||||||||
一般和行政費用 | 1,636 | 1,601 | 4,621 | 6,524 | ||||||||||||
其他 | 719 | 697 | 2,376 | 2,553 | ||||||||||||
營運成本及開支 | 2,355 | 2,298 | 6,997 | 9,077 | ||||||||||||
(收益)衍生負債 | - | - | - | (431 | ) | |||||||||||
其他(收益)費用,淨額 | 19 | 5 | 140 | 273 | ||||||||||||
淨虧損 | 2,374 | 2,303 | 7,137 | 8,919 |
收入。我們目前 沒有創收業務。
運營成本和費用。 截至2022年9月30日的三個月和九個月的運營成本和支出分別為2,355,000美元和6,997,000美元,而截至2021年9月30日的三個月和九個月的運營成本和支出分別為2,298,000美元和9,077,000美元。
與2021年同期相比,截至2022年9月的三個月的支出僅高出57,000美元(2.5%)。這是一個微不足道的差異。 雖然在2022年第三季度授予的股票期權數量增加了3,905,000份,但這幾乎完全被過去幾個月的低股價 所抵消。
與2021年同期相比,截至2022年9月的9個月的支出減少了2,080,000美元 (22.9%)。雖然我們在2022年授予了10,830,000多個期權 ,但2022年的低股價足以抵消授予的期權數量增加的影響。
一般和行政費用 。截至2022年9月30日的三個月和九個月的一般和行政費用分別為1,636,000美元和4,621,000美元,而截至2021年9月30日的三個月和九個月的一般和行政費用分別為1,601,000美元和6,524,000美元。一般和行政費用的主要組成部分 是以授予員工、管理層和董事的股票期權形式的非現金股票薪酬費用。正如本文件中所述,錫安沒有創收業務。從歷史上看,我們通過授予股票期權代替現金獎金來補償員工 。
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錫安在2021年和2022年的季度中授予了以下 數量的股票期權:
● | March 31, 2021: 1,075,000 | |
● | June 30, 2021: 3,625,000 | |
● | September 30, 2021: 2,323,000 | |
● | December 31, 2021: 0 | |
● | March 31, 2022: 4,100,000 | |
● | June 30, 2022: 7,525,000 | |
● | September 30, 2022: 6,228,000 |
● | YTD September 30, 2021: 7,023,000 |
● | YTD September 30, 2022: 17,853,000 |
與2021年同期相比,截至2022年9月的三個月的支出僅高出35,000美元(2.2%)。雖然在2022年第三季度授予的股票期權數量增加了3,905,000份,但這幾乎完全被過去幾個月的低股價所抵消。
與2021年同期相比,截至2022年9月的9個月的支出減少了1,903,000美元(29.2%)。雖然我們在2022年多授予了10,830,000份期權,但2022年的低股價 足以抵消授予期權數量增加的影響。
其他費用。截至2022年9月30日的三個月和九個月的其他支出分別為719,000美元和2,376,000美元,而截至2021年9月30日的三個月和九個月的其他支出分別為697,000美元和2,553,000美元。此類別的費用包括非薪酬費用和發生的非專業費用。
與2021年同期相比,截至2022年9月的三個月的支出僅高出22,000美元(3%)。這是一個非常小的增長 ,沒有確定明顯的原因。
與2021年同期相比,截至2022年9月的9個月的支出減少了177,000美元 (7%)。這一下降的主要驅動因素是2022年年度會議費用和Facebook支出的減少,部分抵消了保險成本的增加,主要是D&O 保險費的增加。2021年的年度會議費用大幅增加,主要原因是為確保兩項重要提案獲得投票而產生的委託書徵集成本 。
(收益)衍生負債截至2022年9月30日的三個月和九個月的衍生工具負債(收益)分別為零和零,而截至2021年9月30日的三個月和九個月的衍生負債收益分別為零 和(431,000美元)。2021年5月,錫安以錫安股票(實物)支付其可轉換債券的年息和到期日。目前,錫安預計不會再發行可轉換債券。
其他費用,淨額。 截至2022年9月30日的三個月和九個月的其他費用淨額分別為19,000美元和140,000美元,而截至2021年9月30日的三個月和九個月的淨額分別為5,000美元和273,000美元。這一類別的費用包括外匯兑換成本,主要是新以色列謝克爾(NIS)對美元的匯率,以及財務費用/收入。總體而言,在截至2022年9月30日的9個月中,由於美元兑新謝克爾匯率在2022年期間相對走強,這一類別的總支出減少了159,000美元。
淨虧損。截至2022年9月30日的三個月和九個月的淨虧損為2,374,000美元和7,137,000美元,而截至2021年9月30日的三個月和九個月的淨虧損分別為2,303,000美元和8,919,000美元。
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流動性與資本資源
流動性是衡量公司滿足潛在現金需求的能力的指標。如上所述,我們歷來通過發行普通股以及行使認股權證和購買普通股期權的收益來滿足我們的資本金要求。
我們能否繼續作為持續經營的企業取決於能否獲得必要的融資,以完成進一步的勘探和開發活動,並在未來從我們的石油和天然氣權益中產生 有利可圖的業務。我們目前的運營取決於我們的流動資產是否足夠來滿足我們目前的支出要求,以及管理層對這些要求的估計的準確性。如果這些估計存在重大錯誤,我們作為持續經營企業的持續經營能力將受到損害。我們截至2022年9月30日的三個月和九個月的財務報表是在持續經營的基礎上編制的,該報表考慮了正常業務過程中的資產變現以及負債和承諾的結算。我們有運營虧損和運營現金流為負的歷史。因此,人們對我們作為一家持續經營的企業繼續下去的能力有很大的懷疑。
截至2022年9月30日,我們的現金和現金等價物約為3,079,000美元,而截至2021年12月31日的現金和現金等價物為4,683,000美元,其中不包括任何受限的 資金。截至2022年9月30日,我們的營運資本(流動資產減去流動負債)為1,939,000美元,截至2021年12月31日為3,303,000美元。
截至2022年9月30日, 我們為多個政府機構(約1,218,000美元)和其他機構(約63,000美元)提供了銀行擔保,為我們的鑽井作業提供了總計約1,281,000美元的擔保。支持這些擔保的(現金)資金存放在以色列受限制的計息賬户中,並在公司的資產負債表上報告為受限制的固定短期銀行存款。
在截至2022年9月30日的9個月內,用於經營活動的現金總額為4,719,000美元。截至2022年9月30日的9個月內,融資活動提供的現金為16,473,000美元,主要來自股息再投資和股票購買計劃的收益。截至2022年9月30日的9個月中,用於投資活動(如未探明的油氣資產、設備和備件)的現金淨額為13,333,000美元。
在截至2021年9月30日的9個月內,經營活動中使用的現金總額為4,888,000美元。截至2021年9月30日的9個月內,融資活動提供的現金為18,057,000美元,主要來自股息再投資和股票購買計劃的收益。截至2021年9月30日的9個月中,用於投資活動(如未探明的油氣資產、設備和備件)的現金淨額為21,998,000美元。
會計準則要求 管理層評估我們在提交本10-Q表格之日起一年內繼續經營的能力。我們預計將產生額外的鉅額支出,以進一步推進我們的勘探和開發計劃。雖然我們在2022年10月1日至2022年11月9日期間籌集了約2,235,000美元,但我們將需要籌集更多資金以繼續我們在許可區的勘探和開發活動。此外,我們估計,當我們不積極鑽探油井時,我們的支出約為每月600,000美元,不包括勘探業務活動。然而,當我們積極地 鑽探一口井時,我們估計每月的額外最低支出約為250萬美元。以上估計數字可能會有變動。在符合以下規定的條件下,管理層相信,我們現有的現金餘額,加上DSPP項下的預期 收益,將足以為我們截至2023年2月的運營計劃提供資金。
最近爆發的冠狀病毒迄今嚴重擾亂了商業運營,並導致一般經濟中的失業人數顯著增加。冠狀病毒對我們業務的影響程度,特別是我們的籌資工作,以及我們繼續探索工作的能力,將取決於未來的發展,這些發展高度不確定,無法有把握地預測, 包括爆發的持續時間,可能出現的關於冠狀病毒嚴重程度的新信息,以及 控制冠狀病毒或治療其影響的行動等。
不能保證我們將能夠籌集到所需的運營資本。
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即使我們籌集到所需的 資金,仍有一些因素可能會對我們滿足運營需求的能力產生不利影響,包括(但不限於),現有許可證區域計劃中的非鑽井勘探工作意外或不可預見的成本超支,與進行所需勘探工作的長時間延誤相關的成本,以及我們過去經歷的典型封堵和放棄活動 。
這些綜合財務報表所載的財務信息 是在假設我們將繼續作為一家持續經營企業的基礎上編制的, 在正常業務過程中考慮了資產變現以及負債和承諾的償還情況。此 財務信息和這些合併財務報表不包括可能因此 不確定性的結果而導致的任何調整。
表外安排
我們目前沒有使用任何 表外安排來增強我們的流動性或資本資源狀況,或用於任何其他目的。
近期發佈的會計公告
本公司不認為 最近發佈的2022年任何會計聲明的採用對我們的財務狀況、經營業績或現金流產生了重大影響。
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
市場風險是一個廣義的術語 ,指金融工具公允價值的不利變化導致的經濟損失風險。這些變化可能是各種因素的結果,包括利率、匯率、大宗商品價格和/或股票價格。在正常的經營過程中,我們面臨着與外幣匯率和利率變化相關的風險。
外幣兑換匯率風險。我們的部分費用,主要是人工費用和某些供應商合同,以新以色列謝克爾(“新以色列謝克爾”)計價。因此,我們面臨着與美元匯率波動的風險,美元是我們的主要報告貨幣。在2022年1月1日至2022年9月30日期間,美元兑新謝克爾的匯率波動了約13.9%(美元相對於新謝克爾走強)。相比之下,在2021年1月1日至2021年12月31日期間,美元兑新謝克爾的波動幅度約為3.3%(美元相對於新謝克爾走弱)。美元對新謝克爾持續走強將降低以新謝克爾計價的開支的運營成本。到目前為止,我們還沒有對衝任何我們的貨幣匯率風險,但我們未來可能會這樣做。
利率風險。我們對市場風險的敞口與我們的現金和投資有關。我們維持着短期銀行存款和貨幣市場基金的投資組合。我們投資組合中的證券不是槓桿化的,由於其非常短期的性質,受利率風險的影響很小。我們目前不對利率敞口進行對衝。由於我們的投資期限較短,我們 認為市場利率的變化不會對我們的投資組合價值產生重大負面影響,但在低利率環境下收入減少的情況除外。截至2022年9月30日,我們的現金、現金等價物和短期銀行存款(包括限制性存款)約為4,373,000美元。截至2022年9月30日的三個月和九個月,與我們的現金和現金等價物相關的加權平均年利率 ,不包括美國銀行不賺取利息的資金,分別約為0.86%和 .45%。
我們投資活動的主要目標是在不顯著增加風險的情況下保留本金,同時最大化收益。為了實現這一目標,我們將多餘的現金投資於短期銀行存款和貨幣市場基金,這些基金可能會投資於高質量的債務工具。
項目4.控制和程序
我們維持披露控制 和程序,旨在確保我們根據1934年《證券交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格中指定的時間段內得到記錄、處理、彙總和報告。 截至2022年9月30日,我們的首席執行官和首席財務官對我們的披露控制和程序的有效性進行了評估。基於這一評估,我們的首席執行官和首席財務官得出結論:我們的披露控制和程序自2022年9月30日起生效。
財務內部控制的變化 報告
在截至2022年9月30日的季度內,對財務報告的內部控制沒有發生重大影響或可能對財務報告的內部控制產生重大影響的變化。
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第二部分--其他資料
項目1.法律程序
美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)調查
正如本公司此前披露的那樣,2018年6月21日,美國證券交易委員會沃斯堡地區辦事處通知錫安,它正在進行正式的非公開調查 ,並要求我們提供與其調查相關的某些信息和文件。自那以後,我們一直在與美國證券交易委員會就其調查進行全面合作。這種性質的調查本質上是不確定的,其結果也不能肯定地預測。無論結果如何,美國證券交易委員會的調查都可能因為法律成本、管理資源轉移等因素而對我們產生不利影響。調查還可能對錫安 造成聲譽損害,並可能對錫安目前和未來的業務和勘探活動以及其籌集資本以繼續我們的石油和天然氣勘探活動的能力產生重大不利影響。
訴訟
在正常業務過程中,公司可能會不時受到常規訴訟、索賠或糾紛的影響。本公司在所有此類事項上積極為自己辯護。然而,我們無法預測任何潛在的訴訟、索賠或糾紛的結果或影響。
本公司目前不會受到任何訴訟。
第1A項。風險因素
在截至2022年9月30日的季度內,我們之前在截至2021年12月31日的10-K表格年度報告中報告的風險因素沒有重大變化。
第二項.未登記的證券銷售和收益的使用
沒有。
項目3.高級證券違約
沒有。
項目4.礦山安全披露
沒有。
第5項.其他信息:
沒有。
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項目6.展品
展品索引:
10.2 | 將新的Megiddo 428許可證延期至2023年2月1日(通過參考我們於2022年8月10日提交的Form 10-Q文件合併) | |
31.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條根據《交易所法案》頒發的首席執行官證書 | |
31.2 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條根據《交易所法案》認證首席財務官 | |
32.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條頒發的首席執行官證書(僅提供) | |
32.2 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條頒發的首席財務官證書(僅提供) | |
101.INS | 內聯 XBRL實例文檔 | |
101.SCH | 內聯XBRL分類擴展架構文檔 | |
101.CAL | 內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔 | |
101.DEF | 內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔 | |
101.LAB | 內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔 | |
101.PRE | 內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔 | |
104 | 封面交互數據文件(格式為內聯XBRL,包含在附件101中) |
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簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
錫安石油天然氣公司 | ||||
(註冊人) | ||||
發信人: | 羅伯特·W·A·鄧恩 | 發信人: | 小邁克爾·B·克羅斯韋爾 | |
羅伯特·W·A·鄧恩 | 小邁克爾·B·克羅斯韋爾。 | |||
首席執行官 | 首席財務官 | |||
(首席行政主任) | (首席財務會計官) | |||
日期: | 2022年11月10日 | 日期: | 2022年11月10日 |
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