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目錄表

美國

美國證券交易委員會

華盛頓特區，20549

表格10-Q

(標記一)

x			根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告

截至本季度末2022年9月30日

或

o			根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告

關於從到的過渡期

佣金文件編號001-39128

Momentus Inc.

(註冊人的確切姓名載於其章程)

特拉華州			84-1905538
(註冊成立或組織的國家或其他司法管轄區)			(國際税務局僱主身分證號碼)
第一街北3901號 聖何塞, 加利福尼亞			95134
(主要行政辦公室地址)			(郵政編碼)

(650) 564-7820

註冊人的電話號碼，包括區號

根據該法第12(B)條登記的證券：

每個班級的標題			交易代碼			註冊的每個交易所的名稱
A類普通股			MNTS			這個納斯達克資本市場有限責任公司
認股權證			MNTSW			這個納斯達克資本市場有限責任公司

用複選標記表示註冊人是否：(1)在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)條要求提交的所有報告；以及(2)在過去90天內一直遵守此類提交要求。是  x No o

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交和張貼此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是  x No o

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。見《交易法》第12b-2條規則中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義：

大型加速文件服務器			o			加速文件管理器			o
非加速文件服務器			x			規模較小的報告公司			x
						新興成長型公司			x

1

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目錄表

如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。

o

用複選標記表示登記人是否為空殼公司(如該法第12b-2條所界定)。是o No x

註冊人有突出的表現84,149,721截至2022年11月4日的普通股。

2

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目錄表

目錄

			頁面
第一部分-財務信息			5
項目1.未經審計的簡明合併財務報表			5
簡明綜合資產負債表			5
簡明綜合業務報表			6
股東權益簡明合併報表(虧損)			7
現金流量表簡明合併報表			9
簡明合併財務報表附註			10
項目2.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析			37
項目3.關於市場風險的定量和定性披露			58
項目4.控制和程序			59
第II部分--其他資料			60
項目1.法律訴訟			60
第1A項。風險因素			60
第二項股權證券的未經登記的銷售和收益的使用			64
項目3.高級證券違約			64
項目4.礦山安全信息披露			64
項目5.其他信息			64
項目6.展品			65
簽名			66

有關前瞻性陳述的警示説明

這份關於Form 10-Q(本“Form 10-Q”)的季度報告，包括但不限於“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”標題下的陳述，包括符合修訂的1933年證券法(“證券法”)第27A節和修訂的1934年“證券交易法”(“交易法”)第21E節的前瞻性陳述。一般而言，非歷史事實的陳述，包括有關Momentus Inc.(“公司”、“Momentus”、“我們”、“我們”或“我們的”)未來可能或假定的行動、業務戰略、事件或經營結果的陳述，均為前瞻性陳述。這些前瞻性陳述可以通過使用前瞻性術語來識別，包括“相信”、“估計”、“預期”、“預期”、“打算”、“計劃”、“可能”、“將”、“潛在”、“項目”、“預測”、“繼續”或“應該”，或者在每種情況下，它們的負面或其他變體或類似術語，但沒有這些詞語並不意味着陳述不具有前瞻性。不能保證實際結果不會與預期大相徑庭。

本10-Q表格中包含的前瞻性陳述是基於我們目前對未來發展及其對我們的潛在影響的期望和信念。未來影響我們的事態發展可能不是我們預期的。這些前瞻性陳述涉及許多風險、不確定性(其中一些是我們無法控制的)和其他假設，可能會導致實際結果或表現與這些前瞻性陳述明示或暗示的大不相同。這些風險和不確定因素包括但不限於，公司獲得對其業務至關重要的飛行任務許可證和政府批准的能力；公司有效地營銷和銷售衞星運輸服務和計劃中的在軌服務的能力；公司保護其知識產權和商業祕密的能力；衞星運輸和在軌服務市場的發展；公司開發、測試和驗證其技術，包括其水等離子推進技術的能力；公司在開發、製造和部署下一代衞星運輸系統方面可能面臨的延誤或障礙；公司將積壓或入境查詢轉化為收入的能力；影響運營和業務的適用法律或法規的變化以及廣泛和不斷變化的政府法規，包括出口管制許可證要求；吸引或保持具有所需安全許可和必要技能的合格勞動力的能力；可能導致客户使用競爭對手服務的產品服務或產品或發佈失敗或延遲的水平；調查、索賠、糾紛、執法行動, 這些風險和不確定性包括：訴訟和/或其他監管或法律程序；新冠肺炎疫情對公司業務的影響；公司遵守其國家安全協議(“國家安全局”)的條款以及由美國外國投資委員會(“美國外國投資委員會”)監測機構(“董事”)批准的董事制定的任何相關合規措施的能力；公司可能受到其他經濟、商業和/或競爭因素不利影響的可能性；和/或其他風險和不確定性。

3

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目錄表

在第二部分第1A項下描述：“風險因素，“在本表格10-Q及第I部第1A項下。在我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告中。如果這些風險或不確定性中的一個或多個成為現實，或者我們的任何假設被證明是不正確的，實際結果可能與這些前瞻性陳述中預測的結果在重大方面有所不同。我們沒有義務更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件或其他原因，除非適用的證券法可能要求這樣做。這些風險以及在本10-Q表格第II部分“風險因素”以及我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下描述的其他風險可能並不詳盡。

就其性質而言，前瞻性陳述包含風險和不確定因素，因為它們與事件有關，並取決於未來可能發生或可能不發生的情況。我們提醒您，前瞻性陳述並不是對未來業績的保證，我們經營的行業的實際運營結果、財務狀況和流動性以及發展可能與本10-Q表格中包含的前瞻性陳述中所述或所暗示的情況大不相同。這些陳述本質上是不確定的，告誡投資者不要過度依賴這些陳述。此外，即使我們的業績或業務、財務狀況和流動性以及我們經營的行業的發展與本10-Q表格中包含的前瞻性陳述一致，這些結果或發展也可能不能表明後續時期的結果或發展。

4

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目錄表

項目1.財務報表

Momentus Inc.

簡明合併資產負債表

(單位：千)

			9月30日， 2022						十二月三十一日， 2021
			(未經審計)
資產
流動資產：
現金和現金等價物			$	81,570					$	160,036
流動受限現金			287						197
預付和其他流動資產			10,939						9,431
流動資產總額			92,796						169,664
財產、機器和設備、淨值			4,333						4,829
無形資產，淨額			343						349
經營性使用權資產			6,715						7,604
遞延發售成本			309						—
受限現金，非流動現金			310						314
其他非流動資產			3,894						3,065
總資產			$	108,700					$	185,825
負債和股東權益
應付帳款			$	1,596					$	1,911
應計費用			7,881						9,785
應付貸款，當期			10,844						20,907
合同負債，流動			1,226						—
經營租賃負債，流動			1,140						1,189
股票回購責任			10,000						—
其他流動負債			110						5,075
流動負債總額			32,797						38,867
非流動合同負債			1,178						1,554
應付貸款，非流動貸款			5,583						—
認股權證法律責任			2,367						5,749
經營租賃負債，非流動			6,425						7,284
其他非流動負債			459						483
非流動負債總額			16,012						15,070
總負債			48,809						53,937
承付款和或有事項(附註12)
股東權益：
普通股，$0.00001票面價值；250,000,000授權股份及83,984,571截至2022年9月30日已發行和未償還；250,000,000授權股份及81,211,781截至2021年12月31日發行和未償還			1						1
額外實收資本			339,576						340,570
累計赤字			(279,686)						(208,683)
股東權益總額			59,891						131,888
總負債和股東權益			$	108,700					$	185,825

附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。

截至2021年12月31日的資產負債表是根據截至該日的經審計財務報表編制的

5

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併業務報表

(未經審計)

(單位為千，每股數據除外)

			截至三個月 9月30日，												九個月結束 9月30日，
			2022						2021						2022						2021
服務收入			$	129					$	200					$	179					$	330
收入成本			14						(184)						26						(135)
毛利率			115						384						153						465
運營費用：
研發費用			10,571						9,047						31,438						39,747
銷售、一般和行政費用			11,184						12,057						38,898						35,802
總運營費用			21,755						21,104						70,336						75,549
運營虧損			(21,640)						(20,721)						(70,183)						(75,084)
其他收入(支出)：
安全票據的公允價值減少			—						26,924						—						209,291
權證公允價值減少(增加)			1,579						(2,712)						3,382						9,826
已實現的資產處置損失			(45)						—						(114)						—
利息收入			28						—						33						2
利息支出			(1,261)						(4,328)						(4,166)						(8,685)
美國證券交易委員會結算			—						—						—						(7,000)
其他收入(費用)			41						(4,778)						44						(4,965)
其他收入(費用)合計			342						15,107						(821)						198,469
所得税前收入(虧損)			(21,298)						(5,614)						(71,004)						123,385
所得税撥備			—						—						—						1
淨(虧損)收益			$	(21,298)					$	(5,614)					$	(71,004)					$	123,384
每股淨(虧損)收益，基本			$	(0.26)					$	(0.09)					$	(0.88)					$	2.06
稀釋後每股淨(虧損)收益			$	(0.26)					$	(0.09)					$	(0.88)					$	1.92
加權平均流通股，基本股			82,066,795						60,589,566						81,122,541						59,873,199
加權平均流通股，稀釋後			82,066,795						60,589,566						81,122,541						64,232,537

附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。

6

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併股東權益報表(虧損)

(未經審計)

(單位：千，共享數據除外)

			截至2022年9月30日的三個月和九個月
			優先股												富國銀行優先股												普通股- A類												普通股- B類																		普通股- A類												額外實收資本						累計赤字						股東權益總額
			股票						金額						股票						金額						股票						金額						股票						金額																		股票									金額
平衡，2021年12月31日			—						$	—					—						$	—					—						$	—					—						$	—																	81,211,781						$	1					$	340,570					$	(208,683)					$	131,888
行使股票期權時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		170,751						—						48						—						48
在歸屬RSU時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		113,710						—						—						—						—
與第16條高級税額交換有關的股份回購			—						—						—						—						—						—						—						—																		(18,673)						—						(59)						—						(59)
基於股票的薪酬			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						2,212						—						2,212
股票回購估值調整			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						(6,000)						—						(6,000)
因行使認股權證而發行的股份			—						—						—						—						—						—						—						—																		278,146						—						—						—						—
淨虧損			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						—						(26,834)						(26,834)
平衡，2022年3月31日			—						$	—					—						$	—					—						$	—					—						$	—																	81,755,715						$	1					$	336,771					$	(235,517)					$	101,255
行使股票期權時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		1,294,668						—						345						—						345
在歸屬RSU時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		149,953						—						—						—						—
在購買ESPP時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		77,162						—						190						—						190
與第16條高級税額交換有關的股份回購			—						—						—						—						—						—						—						—																		(12,666)						—						(38)						—						(38)
基於股票的薪酬			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						3,105						—						3,105
股票回購估值調整			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						220						—						220
淨虧損			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						—						(22,872)						(22,872)
平衡，2022年6月30日			—						$	—					—						$	—					—						$	—					—						$	—																	83,264,832						$	1					$	340,593					$	(258,389)					$	82,205
行使股票期權時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		482,551						—						124						—						125
在歸屬RSU時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		326,758						—						—						—						—
與第16條高級税額交換有關的股份回購			—						—						—						—						—						—						—						—																		(89,570)						—						(168)						—						(168)
基於股票的薪酬			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						3,247						—						3,247
股票回購估值調整			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						(4,220)						—						(4,220)
淨虧損			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						—						(21,298)						(21,298)
平衡，2022年9月30日			—						$	—					—						$	—					—						$	—					—						$	—																	83,984,571						$	1					$	339,576					$	(279,686)					$	59,891

7

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目錄表

			截至2021年9月30日的三個月和九個月
			優先股												富國銀行優先股												普通股- A類												普通股- B類																		普通股- A類												額外實收資本						累計赤字						股東權益合計(虧損)
			股票						金額						股票						金額						股票						金額						股票						金額																		股票									金額
平衡，2020年12月31日			144,875,941						—						20,000,000						—						18,398,005						—						70,000,000						—																		—						$	—					$	39,866					$	(329,338)					$	(289,472)
資本重組的追溯應用			(144,875,941)						—						(20,000,000)						—						(18,398,005)						—						(70,000,000)						—																		62,510,690						1						—						—						—
經調整的餘額，2020年12月31日			—						$	—					—						$	—					—						$	—					—						$	—																	62,510,690						$	1					$	39,866					$	(329,338)					$	(289,472)
行使股票期權時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		270,582						—						24						—						24
基於股票的薪酬			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						5,768						—						5,768
淨收入			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						—						64,671						64,671
平衡，2021年3月31日			—						$	—					—						$	—					—						$	—					—						$	—																	62,781,272						$	1					$	45,658					$	(264,667)					$	(219,009)
行使股票期權時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		39,515						—						11						—						11
基於股票的薪酬			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						2,344						—						2,344
股票回購			—						—						—						—						—						—						—						—																		(25,601,733)						—						(22,000)												(22,000)
淨收入			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						—						64,327						64,327
平衡，2021年6月30日			—						$	—					—						$	—					—						$	—					—						$	—																	37,219,054						$	—					$	26,013					$	(200,340)					$	(174,326)
行使股票期權時發行普通股			—						—						—						—						—						—						—						—																		966,827						—						245						—						245
基於股票的薪酬			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						3,075						—						3,075
行權時轉換認股權證			—						—						—						—						—						—						—						—																		638,125						—						6,999						—						6,999
轉換外管局債券後發行的股份			—						—						—						—						—						—						—						—																		12,403,469						—						136,001						—						136,001
股票回購			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						(18,000)						—						(18,000)
與PIPE相關的普通股及認股權證的發行			—						—						—						—						—						—						—						—																		11,000,000						—						75,114						—						75,114
合併後發行普通股和認股權證，扣除交易成本			—						—						—						—						—						—						—						—																		18,352,757						—						104,022						—						104,022
淨虧損			—						—						—						—						—						—						—						—																		—						—						—						(5,614)						(5,614)
平衡，2021年9月30日			—						$	—					—						$	—					—						$	—					—						$	—																	80,580,232						$	—					$	333,471					$	(205,954)					$	127,518

附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。

8

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併現金流量表

(未經審計)

(單位：千)

			九個月結束 9月30日，
			2022						2021
經營活動的現金流：
淨(虧損)收益			$	(71,004)					$	123,384
對淨(虧損)收入與經營活動中使用的現金淨額進行調整：
折舊及攤銷			831						768
攤銷債務貼現和發行成本			2,114						6,935
使用權資產攤銷			889						971
認股權證公允價值減少			(3,382)						(9,826)
安全票據的公允價值減少			—						(209,291)
預付發射費用減值			—						9,450
固定資產和無形資產處置損失			121						—
基於股票的薪酬費用			8,564						11,187
經營性資產和負債變動情況：
預付和其他流動資產			(1,571)						(15,350)
其他非流動資產			(901)						(677)
應付帳款			(328)						4,357
應計費用			(1,873)						4,546
應計利息			92						—
其他流動負債			(4,967)						4,829
合同責任			851						(1,071)
租賃責任			(908)						(115)
其他非流動負債			(23)						5
用於經營活動的現金淨額			(71,495)						(69,897)
投資活動產生的現金流：
購置財產、機器和設備			(618)						(2,835)
出售財產、機器和設備所得收益			7						—
購買無形資產			(30)						(16)
用於投資活動的現金淨額			(641)						(2,852)
融資活動的現金流：
發行外匯局票據所得款項			—						30,853
發行應付貸款的收益			—						25,000
行使股票期權所得收益			517						278
員工購股計劃的收益			190						—
回購第16條高級職員股份以換取税務保障			(265)						—
應付貸款的償付			(6,686)						—
支付債務發行成本			—						(144)
認股權證發行費用的支付			—						(31)
普通股回購支付			—						(40,000)
在PIPE發行普通股所得款項			—						110,000
支付與管道有關的發行費用			—						(4,416)
企業合併時發行普通股所得款項			—						128,167
支付與企業合併相關的發行成本			—						(21,285)
融資活動提供的現金淨額(用於)			(6,244)						228,421
(減少)現金、現金等價物和限制性現金增加			(78,380)						155,672
期初現金、現金等價物和限制性現金			160,547						23,520
現金、現金等價物和受限現金，期末			$	82,167					$	179,191
補充披露非現金投資和融資活動
發行與轉換外管局票據有關的普通股			$	—					$	136,001
發行與行使認股權證債務有關的普通股			$	—					$	6,999
遞延發售成本的重新分類			$	—					$	2,610
應付賬款中的遞延發售成本和期末應計費用			$	238					$	—
承擔合併權證責任			$	—					$	31,225
經營性租賃以使用權資產換取租賃義務			$	—					$	8,501
股票回購負債公允價值			$	10,000					$	—
補充披露現金流量信息
繳納所得税的現金			$	—					$	1
支付利息的現金			$	1,960					$	1,750

附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。

9

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

注1。運營的性質

“公司”(The Company)

Momentus Inc.(及其合併子公司“Momentus”或“公司”)是一家美國商業空間公司，提供空間基礎設施服務，包括空間運輸、託管有效載荷和在軌服務。Momentus相信，它可以通過其計劃中的太空轉移和服務車輛實現在太空中操作的新方式，這些車輛將由正在開發的創新的基於水等離子體的推進系統提供動力。

2022年5月4日，公司收到了美國聯邦航空管理局(FAA)對其有效載荷審查申請的有利裁決，這是支持公司於2022年5月首次試飛維戈利軌道服務飛行器(Vigoline 3)所需的最後一個監管里程碑。聯邦航空局的有利決定是在2022年4月28日收到聯邦通信委員會(FCC)的許可證，以及國家海洋和大氣管理局(NOAA)對現有許可證進行更新後做出的。

2022年5月25日，該公司在SpaceX Transporter-5任務上首次試飛了維高利德航天器(維高利3號)，進入近地軌道。除了維戈裏，Momentus還在同一次SpaceX任務中使用了第二個端口，從合作伙伴公司空運了一架第三方部署器。2022年5月25日，Momentus使用第三方部署器將其第一顆客户衞星送入軌道。

2022年5月26日，在近地軌道上的維戈利航天器與地球上的一個地面站之間建立了雙向聯繫後，Momentus發現維戈利航天器在發射後出現了某些異常，主要與其可展開的太陽能電池板有關，這些電池板為航天器及其子系統提供動力。自那時以來，該公司一直在努力解決這些異常情況，找出根本原因，並尋求在今後的特派團之前實施的解決辦法。

該公司已經確定，維戈裏航天器的可展開太陽能電池板由第三方生產，在發射過程中摺疊和存放，一旦進入軌道，就沒有按預期運行。這導致了航天器的低功率和通信問題。與此同時，航天器固定的、安裝在車身上的太陽能電池板似乎正在按預期工作，併為航天器提供了一些動力。該公司一直與太陽能電池板生產商密切合作，並已確定機械問題是可部署電池板未能按預期運行的根本原因。該公司還認為，它已經確定了其他航天器系統在低功率狀態下出現異常的根本原因。

2022年5月28日，Momentus能夠部署二來自維戈裏3號的客户衞星(九機上搭載的客户衞星總數為3)。該公司隨後繼續努力部署其他客户衞星。

雖然Momentus最初與維戈裏航天器建立了雙向通信，但由於航天器的低功率狀態，它未能繼續進行這種雙向通信。Momentus一直在使用計劃外的頻率來處理異常情況，並申請了30-天來自FCC的特別臨時授權(“STA”)，以適當地遵守FCC的無線電頻率傳輸要求。2022年6月9日，公司獲得了一項30天應要求從FCC獲得STA，FCC將其延長了額外的302022年7月13日的日子。Momentus繼續申請將其STA延長30天，FCC批准了這一申請，最近一次是在2022年10月20日。

雖然Momentus未能與維戈利航天器重新建立雙向通信，但它繼續從地球上的地面站向航天器廣播命令，包括部署客户衞星的命令。此外，維戈裏航天器還配備了一種機制，旨在在航天器與地面站失去通信的情況下自主部署客户衞星。

在2022年第三季度，維戈裏航天器部署了五其他客户衞星包括二 on July 17, 2022, 二 on July 29, 2022, and 一2022年8月底。Momentus現在已經部署了總共八近地軌道上的客户衞星，包括七來自維戈裏3號和一來自第三方部署系統的衞星。

10

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

雖然Momentus正在繼續努力解決Vigorie3號航天器在其首次任務期間經歷的異常情況，並部署三由於仍有客户的衞星，該公司對它將能夠在這次測試和演示任務中執行運載火箭的一些計劃操作的信心水平大幅下降。該公司正在努力在其計劃的後續特派團之前納入在本次特派團期間確定的改進措施。

該公司預計最早將於2022年12月通過第三方發射提供商將其第二枚Vigoline運載火箭送入近地軌道。未來的所有飛行任務仍有待於獲得許可證和政府批准，以及成功完成我們為航天器飛行做準備的努力。該公司不能保證它計劃在未來特派團運營的車輛將按時準備就緒，或它們將按預期運行。請參閲“風險因素--我們可能無法獲得所有必需的政府許可和批准。“風險因素--我們依賴於衞星運載火箭和相關技術的成功開發。在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

背景和業務合併

於2021年8月12日，本公司根據日期為2020年10月7日並於2021年3月5日、2021年4月6日及2021年6月29日修訂的若干合併協議及計劃(“合併協議”)完成合並，合併協議由穩定之路收購公司(“SRAC”)、Project Marvel First Merge Sub，Inc.、特拉華州一間公司及SRAC之直接全資附屬公司(“第一合併附屬公司”)及Project Marvel Second Merge Sub，LLC(特拉華州一家有限責任公司及SRAC之直接全資附屬公司)(“第二合併附屬公司”)完成。據此，第一合併附屬公司與特拉華州一家公司Momentus Inc.(“Legacy Momentus”)合併，Legacy Momentus為第一合併附屬公司的尚存法團，緊隨Legacy Momentus與第二合併附屬公司合併並併入第二合併附屬公司，第二合併附屬公司為尚存實體(“業務合併”)。隨着業務合併的結束(“結束”)，本公司將其名稱從穩定之路收購公司更名為Momentus Inc.，Legacy Momentus更名為Momentus Space，LLC。

業務合併被視為ASC主題805下的反向資本重組，企業合併，(“ASC 805”)符合美國公認的會計原則(“GAAP”)。在這種會計方法下，就財務報告而言，作為合法收購人的SRAC被視為“被收購”公司，Legacy Momentus被視為會計收購人。因此，就會計目的而言，業務合併被視為等同於一項資本交易，在該交易中，Legacy Momentus為SRAC的淨資產發行股票，沒有記錄商譽或其他無形資產，Legacy Momentus的財務報表成為本公司的財務報表。在業務合併之前，公司普通股持有人可獲得的報告股份和每股收益已追溯重述為反映業務合併中確定的交換比率的股份。有關更多信息，請參見注釋3。

根據修訂和重新發布的公司註冊證書，在收盤時，國資委B類普通股每股面值$0.0001每股(“B類普通股”)，轉換為一SRAC的A類普通股的份額。公司第二次修訂後的《公司註冊證書》生效後，A類普通股每股自動重新分類、重新指定、變更為一公司普通股的有效發行、繳足股款和免税股份，面值$0.00001每股(“普通股”)，本公司或其任何股東無需採取任何進一步行動。

在業務合併之前，SRAC的單位、公開發行的股票和公開發行的認股權證分別以“SRACU”、“SARC”和“SRACW”的代碼在納斯達克上市。2021年8月13日，公司的普通股和公募認股權證開始在納斯達克交易，代碼分別為“MNTS”和“MNTSW”。

於二零二零年十月七日及二零二一年七月十五日與若干投資者(“管道投資者”)訂立認購協議，該等投資者合共認購11,000,000該公司普通股的價格為$10.00每股總收益為$110.0百萬美元(“管道投資”)。管道投資者還獲得了同等數量的私人認股權證，以購買公司的普通股，價格為#美元。11.50每股。認股權證被記錄為ASC主題815下的衍生負債，衍生品和

11

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

對衝，(“ASC 815”)，認股權證負債最初價值為#美元。30.5百萬美元。有關更多信息，請參見注釋11。PIPE投資是在企業合併結束的同時完成的。

注2.重要會計政策摘要

未經審計的中期財務信息

隨附的中期未經審計簡明綜合財務報表乃根據公認會計原則及美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的規則及規定編制。按照“公認會計原則”編制的財務報表中通常包含的某些信息和腳註披露已根據這些規則和條例予以精簡或省略。截至2021年12月31日的資產負債表來自該公司經審計的財務報表，但不包括GAAP要求對經審計的財務報表進行的所有披露。本附註內對適用指引的任何提及均指財務會計準則委員會(“財務會計準則委員會”)的會計準則編纂(“ASC”)及會計準則更新(“ASU”)所載的權威公認會計原則。

未經審核的中期簡明綜合財務報表已按經審核財務報表的相同基準編制。公司管理層認為，隨附的未經審計的中期簡明綜合財務報表包含所有必要的調整，以公平地反映公司截至2022年9月30日和2021年12月31日的財務狀況、截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月的經營業績、截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月的股東權益(赤字)表以及截至2022年和2021年9月30日的九個月的現金流量。這樣的調整是正常的和反覆出現的。截至2022年9月30日的三個月和九個月的業績不一定代表截至2022年12月31日的一年或任何未來時期的業績。這些中期簡明綜合財務報表應與美國證券交易委員會公司於2022年3月9日提交給美國美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告中截至2021年和2020年12月31日的經審計財務報表一併閲讀。

陳述的基礎

根據公認會計原則，該業務合併作為反向資本重組入賬。根據這種會計方法，就財務報表報告而言，SRAC被視為被收購公司，而Momentus Inc.被視為收購方(“合併公司”)。Momentus公司被確定為會計收購者，因為Momentus公司在合併前的股東在合併後的實體中擁有最大的投票權，Momentus公司包括所有正在進行的業務，Momentus公司的高級管理層指導合併後實體的運營。

因此，就會計目的而言，合併後公司的財務報表是Momentus財務報表的延續，此次收購被視為相當於Momentus為SRAC的淨資產發行股票，並伴隨着資本重組。Srac的淨資產按歷史成本入賬，沒有商譽或其他無形資產入賬。

本公司產生的一次性直接及增量交易成本根據與成本相關的活動和交易結構入賬；分配給發行股權的成本記為募集股本金額的減少，並以額外實收資本列報，而分配給分類認股權證的所有成本則計入支出。

在業務合併方面，Legacy Momentus的已發行單位被轉換為公司的普通股，面值為$0.00001每股，代表資本重組。Momentus被視為本公司的前身，Momentus於結算日(“結算日”)前的綜合資產負債及經營業績為Momentus的資產及負債。於業務合併前普通股股東可動用的股份及相應資本金額及每股淨(虧損)收入，已追溯重列為反映合併協議所確立的交換比率的股份。

重新分類

於截至2022年9月30日止三個月內，本公司將若干雲計算實施成本由無形資產重新分類至預付及其他流動資產，以及其他非流動資產，以恰當地列報資本化成本及其相關認購費用。根據ASC 350無形資產,

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註2.主要會計政策摘要(續)

本公司將雲計算安排的資本化實施費用列報在預付這些費用的同一項目內。重新分類被確定為無關緊要，並將在預期中予以説明。

在2021年第四季度，我們修改了與業務合併相關的現金流量的列報方式。已將分配給支出的發行費用所產生的影響(附註3所述)移至發行費用項目。此外，對在業務合併前兩個季度支付的資本化發行成本的列報進行了更新，以便在融資活動的現金流量中列報這些支出，而不是在業務的現金流量中列報。

對上一年的財務報表進行了某些其他重新分類，以符合本年度的列報方式。所有重新分類都沒有改變以前報告的總資產、負債、股東權益(虧損)、收入、費用或淨虧損。

合併原則

簡明合併財務報表包括所有子公司的財務報表。合併後，所有公司間交易和餘額均已沖銷。

預算的使用

按照公認會計準則編制財務報表要求管理層作出估計和假設，以影響財務報表和附註中報告的金額。管理層根據過往經驗及在當時情況下認為合理的其他各種因素作出估計，而這些因素的結果構成對資產及負債賬面值作出判斷的基礎。因此，實際結果可能與這些估計不同。編制財務報表所涉及的重大估計包括但不限於物業、機械及設備、淨資產、無形資產、淨負債、應計負債、所得税(包括遞延税項資產及負債)、減值估值、基於股票的獎勵、未來權益簡易協議(“SAFE”)票據、認股權證負債及回購負債的會計處理。

新冠肺炎大流行

由於新冠肺炎疫情，美國政府和各州實施了隔離要求和旅行限制。新冠肺炎對公司財務報表的影響程度將取決於未來的發展，包括疫情的持續時間、復發和出現變種，所有這些都具有高度的不確定性，無法預測。新冠肺炎對公司運營的潛在影響本來就很難預測，可能會對公司的業務、財務狀況或運營結果產生不利影響。

新興成長型公司的地位

2012年JumpStart Our Business Startups Act(“JOBS Act”)第102(B)(1)條豁免新興成長型公司遵守新的或修訂的財務會計準則，直至私營公司被要求遵守新的或修訂的財務會計準則。JOBS法案規定，公司可以選擇不利用延長的過渡期，並遵守適用於非新興成長型公司的要求，任何此類選擇不利用延長的過渡期是不可撤銷的。本公司是證券法第2(A)節所界定的“新興成長型公司”，並已選擇利用新的或修訂的財務會計準則延長過渡期的好處。本公司仍將是一家新興的成長型公司，直至(I)非關聯公司持有的普通股市值在該年度第二財季末超過7億美元的財政年度的最後一天，(Ii)完成業務合併後本公司在該財政年度的總毛收入達到或超過10.7億美元(按通脹指數計算)的財政年度的最後一天，(Iii)公司在前三年期間發行了超過10億美元的不可轉換債券的日期或(Iv)2024年12月31日。公司預計將繼續利用延長過渡期的好處，儘管它可能決定在該等準則允許的範圍內提前採用該等新的或修訂的會計準則。這可能使該公司的財務業績很難或不可能與另一家上市公司的財務業績進行比較，該上市公司要麼不是

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註2.主要會計政策摘要(續)

新興成長型公司或新興成長型公司，由於所用會計準則的潛在差異而選擇不利用延長的過渡期豁免。

現金和現金等價物

現金和現金等價物包括手頭現金、不受限制的銀行現金，以及不受取款或使用限制的高流動性投資，以及最初購買時剩餘期限為三個月或更短的投資。

受限現金

限制性現金主要是指金融機構出於兩個目的而限制的存款現金。$0.3根據2020年12月簽訂的租賃協議條款，百萬美元僅限於作為向本公司業主發出的信用證的抵押品，並被歸類為非流動資產，因為一旦發生預計將於2022年9月30日起一年後發生的未來事件，該筆資產將返還給本公司。 $0.3100萬美元被限制用於與國家安全協議(“NSA”)相關的支出。參見附註12。

延期交付和預付發射成本

我們向第三方供應商預付某些發射費用，這些供應商將把運輸工具運送到軌道上。分配給客户有效載荷交付的預付成本被歸類為遞延履行成本，並在交付客户有效載荷時確認為收入成本。分配給我們有效載荷的預付成本被歸類為預付發射成本，並在我們的有效載荷發佈後攤銷為研發費用。分配是根據客户和我們每次發射時的有效載荷重量之間的分配來確定的。

截至2022年9月30日和2021年12月31日，該公司擁有6.6百萬美元和美元3.0分別在隨附的綜合資產負債表的預付及其他流動資產及其他非流動資產內記錄的遞延履行及預付啟動成本百萬歐元。2021年5月21日，公司收到其一家發射服務提供商的通知，通知公司將終止二啟動2021年日曆年期間預定航班的服務協議，他們認為該公司沒有預先支付總計#美元的款項。8.7百萬美元。該公司認為預付款將是不可收回的，因為這是有效載荷第三次重新安排時間。由於其一家發射服務供應商的通知，該公司記錄了減值費用#美元。8.7在截至2021年9月30日的9個月內預付發佈成本為100萬美元。有一項不相關的減值#美元。0.8在截至2021年9月30日的9個月中，

2021年10月12日，該公司開始與同一家發射服務提供商就重新制定未來發射時間表進行談判。作為討論的結果，該公司於2021年10月19日簽署了一項發射服務協議，為2022年5月的一次發射預留了空間。該公司認定，美元2.7與重新確定的時間表有關的減值存款中，有100萬筆可能可以收回。本公司並無因討論而錄得任何調整。請參閲註釋4。

2022年5月4日，公司收到了美國聯邦航空管理局(FAA)對其有效載荷審查申請的有利裁決，這是支持公司於2022年5月首次試飛維戈利軌道服務飛行器(Vigoline 3)所需的最後一個監管里程碑。聯邦航空局的有利決定是在2022年4月28日收到聯邦通信委員會(FCC)的許可證，以及國家海洋和大氣管理局(NOAA)對現有許可證進行更新後做出的。

2022年5月25日，該公司在SpaceX Transporter-5任務上首次試飛了維高利德航天器(維高利3號)，進入近地軌道。除了維戈裏，Momentus還在同一次SpaceX任務中使用了第二個端口，從合作伙伴公司空運了一架第三方部署器。2022年5月25日，Momentus使用第三方部署器將其第一顆客户衞星送入軌道。

2022年5月26日，在近地軌道上的維戈利航天器與地球上的一個地面站之間建立了雙向聯繫後，Momentus發現維戈利航天器在發射後出現了某些異常，主要與其可展開的太陽能電池板有關，這些電池板為航天器及其子系統提供動力。自那時以來，該公司一直在努力解決這些異常情況，找出根本原因，並尋求在今後的特派團之前實施的解決辦法。

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註2.主要會計政策摘要(續)

該公司已經確定，維戈裏航天器的可展開太陽能電池板由第三方生產，在發射過程中摺疊和存放，一旦進入軌道，就沒有按預期運行。這導致了航天器的低功率和通信問題。與此同時，航天器固定的、安裝在車身上的太陽能電池板似乎正在按預期工作，併為航天器提供了一些動力。該公司一直與太陽能電池板生產商密切合作，並已確定機械問題是可部署電池板未能按預期運行的根本原因。該公司還認為，它已經確定了其他航天器系統在低功率狀態下出現異常的根本原因。

2022年5月28日，Momentus能夠部署二來自維戈裏3號的客户衞星(九機上搭載的客户衞星總數為3)。該公司隨後繼續努力部署其他客户衞星。

雖然Momentus最初與維戈裏航天器建立了雙向通信，但由於航天器的低功率狀態，它未能繼續進行這種雙向通信。Momentus一直在使用計劃外的頻率來處理異常情況，並申請了30-日特別臨時管理局(“STA”)，以適當地遵守FCC的無線電頻率傳輸要求。2022年6月9日，本公司收到FCC的要求，批准了30天的STA，FCC於2022年7月13日將其延長了30天。Momentus繼續申請將其STA延長30天，FCC批准了這一申請，最近一次是在2022年10月20日。

雖然Momentus未能與維戈利航天器重新建立雙向通信，但它繼續從地球上的地面站向航天器廣播命令，包括部署客户衞星的命令。此外，維戈裏航天器還配備了一種機制，旨在在航天器與地面站失去通信的情況下自主部署客户衞星。

在2022年第三季度，維戈裏航天器部署了五其他客户衞星包括二 on July 17, 2022, 二 on July 29, 2022, and 一2022年8月底。Momentus現在已經部署了總共八近地軌道上的客户衞星，包括七來自維戈裏3號和一來自第三方部署系統的衞星。

雖然Momentus正在繼續努力解決Vigorie3號航天器在其首次任務期間經歷的異常情況，並部署三由於仍有客户的衞星，該公司對它將能夠在這次測試和演示任務中執行運載火箭的一些計劃操作的信心水平大幅下降。該公司正在努力在其計劃的後續特派團之前納入在本次特派團期間確定的改進措施。

該公司預計最早將於2022年12月通過第三方發射提供商將其第二枚Vigoline運載火箭送入近地軌道。未來的所有飛行任務仍有待於獲得許可證和政府批准，以及成功完成我們為航天器飛行做準備的努力。該公司不能保證它計劃在未來特派團運營的車輛將按時準備就緒，或它們將按預期運行。請參閲“風險因素--我們可能無法獲得所有必需的政府許可和批准。“風險因素--我們依賴於衞星運載火箭和相關技術的成功開發。在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

與2022年5月推出的Vigori 3和第三方部署器有關，該公司攤銷了$1.2預付的發佈費用為百萬美元。這些費用是根據有效載荷重量按比例分配的。$12分配給已完成的客户有效載荷履約義務的1000美元攤銷至收入成本，$14截至2022年第二季度末，分配給客户有效負載的1,000美元在當前延遲履行成本內遞延，但須支付未解決的可變對價，美元0.6分配給維戈利車輛的100萬美元用於研發費用，以及#美元0.6分配給第三方部署者的100萬美元用於展示公司的商業模式，並攤銷了銷售、一般和管理成本。作為推出的結果，該公司實現了$1.8數百萬美元受益於收回之前減值的預付發射成本。由於車輛尚未達到資本化標準，公司沒有將任何Vigoline車輛開發費用計入收入成本。參考研發成本下面。

在截至2022年9月30日的三個月中，該公司解決了導致其推遲首次推出的收入和收入成本的可變對價不確定性。因此，公司攤銷了遞延的#美元。141000美元到收入成本。

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註2.主要會計政策摘要(續)

財產、機器和設備、淨值

財產和設備按成本減去累計折舊列報。折舊一般採用直線法在各自資產的估計使用年限內記錄。按資產類別劃分的固定資產估計使用年限如下：

固定資產						預計使用壽命
計算機設備						三年
傢俱和固定裝置						五年
租賃權改進						預計使用年限或剩餘租賃期(一年至七年了)
機器和設備						七年

不延長各自資產壽命的維護或維修費用在發生時計入費用。

無形資產，淨額

無形資產包括專利(根據ASU 2018-15)，並按成本減去累計攤銷和累計減值損失(如果有的話)進行報告。攤銷是在直線基礎上確認的10專利申請年限，以及3內部使用軟件實施費用的年數，這是無形資產的估計使用年限。

遞延發售成本

發行成本包括法律、會計、承銷費以及與籌資活動直接相關的其他成本。於截至2021年12月31日止年度，遞延發售成本可歸因於業務合併，於業務合併完成後，所有遞延發售成本均從所得款項中扣除，與發行股本有關的成本記作額外實收資本的減少額，而與負債分類認股權證相關的所有成本則記入開支。有關更多信息，請參見注釋3。在截至2022年9月30日的9個月中，遞延發售成本歸因於公司的S-3通用貨架登記和市場發售計劃。這些成本將與市場上的計劃籌資和該S-3登記下的任何未來籌資成比例地計入收益。請參閲注11。

或有損失

我們根據ASC 450-20估算或有損失，或有損失(I)在簡明綜合財務報表發出或可供發出前所得的資料顯示，於簡明綜合財務報表日期很可能已產生負債；及(Ii)虧損金額可合理估計。我們定期評估我們現有的信息，以確定是否應調整此類應計項目以及是否需要新的應計項目。參考 注12.

收入確認

該公司與主要是航空航天行業的客户簽訂了“最後一英里”衞星和貨物交付、有效載荷託管和在軌服務選項的合同。公司在履行公司的履約義務後確認收入(連同已支付的任何其他費用)。

本公司以最可能的金額估計可變對價，該金額包括在交易價格中，以確認的累計收入很可能不會發生重大逆轉的程度為限。雖然公司的標準合同不包含使客户能夠收回已支付的任何不可退還的費用的退款或追索權條款，但公司可能會根據需要向客户發放全額或部分退款或未來服務的優惠，以維護和促進未來的業務關係和客户商譽。由於公司無法在2021年完成任何發射(有關更多信息，請參閲附註4)，公司向客户退款#美元1.4在截至2021年12月31日的年度內，

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註2.主要會計政策摘要(續)

作為與客户合同的一部分，該公司在推出之前收取不可退還的預付押金。截至2022年9月30日和2021年12月31日，該公司的客户存款餘額為2.4百萬美元和美元1.6分別涉及與客户簽署的合同，包括確定訂單和期權(其中一些已經由客户行使)。這些存款在公司的簡明綜合資產負債表中記為流動和非流動合同負債。在截至2022年9月30日和2021年12月31日的收款金額中包括美元1.2百萬美元和美元1.6分別為百萬美元的非活期存款。

關於2022年5月25日維戈利航天器的飛行和夥伴公司的第三方部署者，該公司完成了一項預定的履約義務，產生了1美元50千元已確認收入，以前記錄在合同負債中。剩餘的客户有效載荷受到Vigori異常的負面影響，因此沒有得到預期的服務水平。因此，該公司向這些客户提供了優惠，截至2022年6月30日，這些優惠的價值尚未確定。由於這一不確定性，本公司記錄了相關客户存款#美元。133截至2022年6月30日，作為當前合同負債內的遞延收入。

在截至2022年9月30日的三個月內，公司確認了129數以千計的收入。$281000美元是由於取消的客户合同沒收了客户保證金。該公司還解決了導致其推遲首次推出收入的不確定因素。因此，公司確認的收入為#美元。1011000美元，並繼續推遲$33由於可變因素的考慮，目前已將1000美元分配給未來的服務。

截至2021年12月31日止年度，本公司確認與客户取消合約有關的收入為$0.3100萬美元，以前記錄為合同負債。該公司亦錄得$(1351)千美元的減少額為收入成本的減少額，這是對上一年記錄的損失合同意外情況的沖銷，但被與一份被取消的合同有關的費用部分抵消。於截至2021年12月31日止年度內，連同下文所述的個別退款，本公司與該等考慮於意外情況下的客户簽署修訂，使有關服務不再免費。

公允價值計量

本公司採用估值方法，最大限度地利用可觀察到的投入，儘可能減少使用不可觀察到的投入。設立三層架構，作為考慮該等假設及計量公允價值時估值方法所使用的投入的基礎。這種層次結構要求公司在確定公允價值時使用可觀察到的市場數據，並最大限度地減少使用不可觀察到的投入：

•第1級，可觀察到的投入，如活躍市場的報價；

•第2級，可直接或間接觀察到的活躍市場報價以外的投入；以及

•第三級，不可觀察到的投入，其中市場數據很少或沒有，這要求公司制定自己的假設。

現金及現金等價物、應付賬款及若干預付及其他流動資產及應計開支的公允價值大致為賬面值，因該等工具的短期到期日屬公允價值層次的第1級。其他某些非流動資產和負債的賬面價值接近公允價值。在截至2022年9月30日的9個月和截至2021年12月31日的財年，該公司沒有第2級投入。

在轉換之前，公司的安全票據負債是根據ASC 480按市值計價的負債，並被歸類在公允價值等級的第三級，因為公司使用Black Scholes期權定價模型中的回溯方法，使公司能夠根據安全投資的條款解決業務的隱含價值。未觀察到的重大輸入包括波動率和預期期限。波動率是基於一組可比上市公司在等於安全投資預期剩餘壽命的歷史期間觀察到的實際歷史波動率。預期期限是基於安全投資發生轉換事件之前的預期時間。在轉換時，安全票據根據公司普通股在截止日期的收盤價進行估值。

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註2.主要會計政策摘要(續)

根據ASC 815，公司的認股權證被記錄為衍生負債，並被歸類在公允價值等級的第三級，因為公司使用布萊克·斯科爾斯期權定價模型。重要的不可觀察的輸入包括股價、波動性和預期期限。預期股價波動率是基於一組可比上市公司在與認股權證預期剩餘壽命相等的歷史期間觀察到的實際歷史波動率。無風險利率是以美國國債收益率曲線為基礎的，該曲線在估值之日等於權證的剩餘預期壽命。預期期限是基於認股權證的到期日，即5好幾年了。股息率為零是因為公司目前不派發股息，也不打算在認股權證的預期期限內派發股息。在緊接業務合併之前轉換Legacy Momentus私募認股權證時，關鍵的估值輸入是公司普通股在成交日期的收盤價，因為預期期限和波動性對定價模型並不重要。

根據ASC 480，公司在股權激勵計劃下的業績獎勵被記錄為或有負債，按公允價值計量。由於公允價值取決於管理層對非市場結果可能性的假設(見附註11)，績效獎勵被歸類於層次結構的第三級。

根據美國會計準則第480條，公司與共同創辦人的股票回購協議按公允價值計入或有負債。由於公允價值取決於管理層對非市場結果可能性的假設(見附註11)，股票回購協議被歸類於層次結構的第三級。在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月期間，投入水平之間沒有轉移。

認股權證法律責任

根據ASC 815，公司的私募權證和股票購買權證被記錄為衍生負債，並被歸類在公允價值等級的第三級，因為公司使用布萊克·斯科爾斯期權定價模型來計算公允價值。見附註11.在公司股票公開上市之前，重大的不可觀察的輸入包括股價、波動性和預期期限。在每個報告期結束時，該期間的公允價值變動被確認為簡明綜合經營報表內淨額的其他收入(費用)的組成部分。本公司將繼續就公允價值變動調整認股權證負債，直至(I)認股權證行使或到期或(Ii)認股權證贖回時(以較早者為準)，屆時認股權證將重新分類為簡明綜合股東權益表(虧損)內的額外實收資本。

Momentus Inc.在業務合併前發行的認股權證是就業務合併行使的，因此，本公司於截止日期對該等認股權證進行公允價值計量，並在將該等工具轉換為權益之前記錄該等工具的公允價值變動。公司因業務合併而承擔的認股權證仍未清償。

安全須知

在截至2021年3月31日的三個月以及截至2020年和2019年12月31日的年度內，公司向投資者發行了安全票據，這些票據已轉換為與業務合併相關的普通股。在轉換之前，公司確定安全票據不是合法形式的債務(即沒有債權)。該等外管局票據包括一項條款，容許投資者於控制權變更時收取部分收益，該部分收益相等於其投資額或以若干普通股股數為基礎的應付金額(相當於投資額除以流動資金價格，而該等投資金額的發生不受本公司控制)。這一規定要求根據美國會計準則第480條，將外管局票據歸類為按市值計價的負債。請參閲註釋9。

每股基本收益和稀釋(虧損)收益

每股淨(虧損)收益按照財務會計準則提供。ASC 260-10 每股收益。每股基本淨(虧損)收益的計算方法是用虧損除以當期已發行普通股的加權平均數。每股攤薄(虧損)收益對期內已發行的所有稀釋性潛在普通股生效。稀釋每股虧損不包括所有潛在的普通股和安全票據，如果它們的影響是反稀釋的。參見備註11。

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註2.主要會計政策摘要(續)

長期資產減值準備

本公司每年評估長期資產的賬面價值，或在情況顯示長期資產可能減值時更頻繁地評估長期資產的賬面價值。當存在減值指標時，本公司估計可歸因於此類資產的未來未貼現現金流。如果預計現金流量不足以收回資產的記錄價值，則資產減記至其估計公允價值。在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月期間，長期資產出現了無形減值。見附註5和附註6。

基於股票的薪酬

該公司有一個股票激勵計劃，根據該計劃，向員工、董事和顧問授予股權獎勵。所有以股票為基礎的付款均根據其各自的授予日期公允價值在綜合財務報表中確認。

限制性股票單位公允價值是基於我們在授予當天的收盤價。股票期權公允價值的確定採用布萊克-斯科爾斯-默頓期權定價模型。該模型要求管理層做出許多假設，包括公司股票的預期波動性、期權的預期壽命、無風險利率和預期股息。員工股票購買計劃(“ESPP”)的薪酬公允價值也是使用Black Scholes Merton期權定價模型確定的，使用六個月的預期期限以符合六個月的ESPP發售期限。

股權獎勵的公允價值在相關服務期(通常為歸屬期間)內支出，僅對預期歸屬的獎勵確認支出。本公司對發生的沒收行為進行核算。

401(K)計劃

該公司為其全職員工提供了401(K)計劃。該公司在截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月內沒有為該計劃做出貢獻。

研發成本

研究和開發成本在發生時計入費用。研發成本包括為公司車輛開發現有和未來技術的活動。研究和開發活動包括基礎研究、應用研究、設計、開發和相關測試計劃活動。開發車輛所產生的成本主要包括設備、材料和工時(包括內部和分包商)。

一旦公司實現了技術可行性，公司將利用成本建造車輛系統的任何額外組件。

對於將用於或提供用於與執行中的合同安排有關的未來研究和開發活動的貨物或服務的不可退還的預付款將延期並資本化。在交付相關貨物或提供服務時，這些預付款被確認為費用。當相關貨物不再需要交付或者不再需要提供服務時，應當將資本化的預付款計入費用。

租契

該公司根據不可撤銷的經營租約租賃房地產設施，租期各不相同，截止日期至2028年2月。本公司根據是否有已識別的物業、廠房或設備，以及本公司是否在整個使用期內控制已識別資產的使用，以確定安排在開始時是否包含租賃。

本公司採用ASU第2016-02號，租契(話題842)，2020年1月1日。該公司選擇了過渡的一攬子實際權宜之計，根據該方案，公司沒有重新評估其先前關於租賃識別、租賃分類和初始直接成本的結論。此外，公司選擇了事後實際的過渡權宜之計，在這種情況下，關於租賃期和減值的結論將不會被重新評估。

經營租賃包括在隨附的綜合資產負債表中。經營租賃使用權(“ROU”)資產代表本公司在租賃期內使用標的資產的權利。租賃負債

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註2.主要會計政策摘要(續)

代表本公司因租賃而產生的支付租賃款項的義務，並計入流動和非流動負債。經營租賃ROU資產及租賃負債於租賃開始日按租賃期間的租賃付款現值確認，該現值是基於更容易確定的(I)租賃隱含利率或(Ii)本公司遞增借款利率(即本公司因抵押借款而需支付的相當於租賃期限內總租賃付款的估計利率)而折現的。由於本公司的經營租賃一般不提供隱含利率，本公司根據租賃開始日為類似期限的借款提供的信息來估計其遞增借款利率。

本公司的經營租賃ROU資產是根據相應的經營租賃負債計量的，該負債是根據(I)在開始日期或之前向出租人支付的款項、(Ii)產生的初始直接成本和(Iii)租賃下的租户激勵而調整的。本公司不承擔續期或提前終止，除非其合理地確定將在開始時行使該等選擇權。公司選擇了實際的權宜之計，允許公司不在租賃和非租賃組成部分之間分配對價。可變租賃付款在產生這些付款的債務期間確認。此外，本公司選擇了實際的權宜之計，不確認所有資產類別中期限為12個月或以下的租賃的ROU資產或租賃負債。經營租賃費用在租賃期內以直線法確認。

所得税

本公司按照權威性指導原則核算所得税，要求採用資產負債法。根據這一方法，遞延所得税資產和負債是根據財務報表賬面金額與資產和負債的計税基準之間的差額來確定的，並使用預計適用於差額有望逆轉的年度的應納税所得額的頒佈税率來計量。

在確定針對遞延税項資產計入的任何估值準備時，需要作出重大判斷。在評估估值免税額的必要性時，管理層會考慮所有可用的證據，包括過去的經營業績、對未來應納税所得額的估計以及税務籌劃策略的可行性。

如管理層改變其對可變現遞延税項資產金額的釐定，本公司將調整其估值撥備，並對作出該等釐定期間的所得税撥備造成相應影響。

本公司須評估在準備其報税表的過程中所採取的税務立場，以確定税務立場是否“更有可能”得到適用税務當局的支持。不被認為符合“更有可能達到”門檻的職位的税收優惠，將在本年度記為税收支出。已確認金額須就每項不確定税務狀況的可能結果作出估計及管理層判斷。最終為個別不確定的税務頭寸或所有不確定的税收頭寸而最終維持的金額可能與最初確認的金額不同。

風險集中

暴露於信用風險集中的金融工具主要包括現金和現金等價物。公司將現金和現金等價物存放在管理層認為有信譽的銀行，但存款可能會超過聯邦保險的限額。

細分市場報告

經營部門被定義為企業的組成部分，可獲得關於這些信息的單獨財務信息，由首席經營決策者在決定如何分配資源和評估經營業績時定期進行評估。考慮到ASC 280，細分市場報告，我們不是圍繞特定的服務或地理區域進行組織的。我們目前在一條提供太空運輸服務的服務線上運營。

我們的首席運營決策者使用濃縮的財務信息來評估我們的業績，這是我們將業績和業績傳達給董事會的相同基礎。基於上述信息並根據適用的文獻，管理層得出結論，我們的組織和運營是按照一運營和可報告的部門。

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註2.主要會計政策摘要(續)

近期發佈的會計準則

儘管財務會計準則委員會發布或提議了幾項新的會計聲明，這些聲明已經或將被採納為適用的會計聲明，但管理層不認為這些會計聲明中的任何一項已經或將對公司的財務狀況或經營結果產生實質性影響。

最近採用的會計準則

2020年8月，FASB發佈了ASU 2020-06，可轉換票據和合同在實體自有權益中的會計通過取消(1)具有現金轉換功能的可轉換債券和(2)具有有益轉換功能的可轉換工具的分離模式，簡化了發行人對可轉換債務工具的會計指導。因此，實體將不會在股權中單獨提出此類債務中嵌入的轉換特徵。相反，除非滿足某些其他條件，否則它們將把可轉換債務工具完全視為債務。取消這些模式將減少報告的利息支出，並增加已發行在ASU 2020-06通過之前屬於這些模式範圍內的可轉換票據的實體的報告淨收入。此外，ASU 2020-06要求應用IF轉換法來計算稀釋後每股收益，庫存股方法將不再適用。ASU 2020-06的規定適用於2021年12月15日之後的財年，允許提前採用不早於2020年12月15日之後的財年。本公司於2022年1月1日採用本標準。在採納之日，本公司的簡明綜合財務報表沒有受到影響。

2019年12月，FASB發佈了ASU 2019-12，所得税(專題740)，通過取消所得税一般原則的某些例外，簡化了所得税的核算。修正案還通過澄清和修正現有指導意見，改進了對專題740其他領域公認會計準則的一致適用和簡化。本公司於2021年1月1日採用本標準。採用這一準則並未對公司的財務報表產生實質性影響。

注3.反向資本重組

如附註1所述，“運營性質、“在成交日期，SRAC完成了對Momentus Inc.的收購，並獲得了100Momentus Inc.和Momentus Inc.%的股份獲得了#美元的毛收入247.3100萬美元，其中包括$110.0來自管道投資的百萬美元收益，以及137.3在業務合併結束時發行普通股所得的百萬美元。

發行普通股的收益包括#美元172.5對SRAC的百萬公共投資，因贖回美元而減少35.6百萬美元。SRAC有額外的股東赤字#美元8.5百萬美元，包括$0.4來自運營的額外信託現金100萬美元，使總收益減少到#美元238.8百萬美元。

根據ASC 805，此次合併被視為反向資本重組，Legacy Momentus為會計收購方，SRAC為被收購公司。Momentus Inc.被確定為會計收購方，因為Momentus Inc.在合併前的股東在合併後的實體中擁有最大的投票權，Momentus Inc.包括所有正在進行的業務，Momentus Inc.的高級管理層指導合併後實體的運營。因此，這些未經審計的簡明合併財務報表中呈現的所有歷史財務信息代表Momentus Inc.及其全資子公司的賬目。淨資產按歷史成本列報，與交易被視為Momentus Inc.的反向資本重組一致。

本公司產生的一次性直接和增量交易成本是根據與成本相關的活動和交易結構入賬的。費用為$27.8分配給發行股本的百萬美元被記錄為籌集的股本的減少，以額外的實收資本列報，而成本為#美元。4.8分配給分類責任的百萬份認股權證被計入費用。在截止日期，Momentus Inc.的每位優先股和普通股持有者獲得了大約0.2467416本公司普通股，面值$0.00001每股。看見 附註11有關合並前及合併後公司股東權益(虧損)的額外詳情。

Momentus公司的所有股權獎勵都由公司承擔，並轉換為可比股權獎勵，用於結算或行使公司普通股的股份。因此，每一隻流通股

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

期權被轉換為購買公司普通股股份的期權，交換比例為0.2467416，而每一項已發行的限制性股票獎勵均轉換為公司的限制性股票獎勵，在歸屬時，可按以下交換比例結算公司普通股股份：0.2467416.

Momentus公司普通股的已發行非公開認股權證也被轉換為認股權證，以購買該公司普通股的股份，交換比例為0.2467416.

在合併時尚未行使的每份公開和非公開的srac認股權證均由公司承擔，並代表購買權。一行使認股權證時的公司普通股。有關更多信息，請參見注釋11。

禁售協議

與此同時，某些內部股東簽署了鎖定協議，根據該協議，這些股東同意在以下期限內不轉讓任何普通股股份六個月在收盤後或在第一個日期之前，普通股的收盤價等於或超過$12.00以每股計算20任何時間內的交易日30-收盤後的交易日期間。

管道投資

於2020年10月7日及2021年7月15日，國資局與PIPE投資者訂立認購協議，該等投資者合共認購11,000,000該公司普通股的價格為$10.00每股總收益為$110.0百萬美元。管道投資者還獲得了同等數量的私人認股權證，以購買公司的普通股，價格為#美元。11.50每股。認股權證根據ASC 815記錄為衍生負債。,認股權證負債最初價值為#美元。30.5百萬美元。見附註11.PIPE投資在企業合併結束的同時完成。

注4.預付和其他流動資產

預付款項和其他流動資產包括：

(單位：千)			9月30日， 2022						十二月三十一日， 2021
預付啟動成本，當前			$	3,000					$	—
預付費研發			3,466						4,870
預付保險和其他資產			4,473						4,562
總計			$	10,939					$	9,431

截至2022年9月30日和2021年12月31日，在其他非流動資產中記錄的預付發射成本的非流動部分為#美元。3.6百萬美元和美元3.0分別為100萬美元。

聯邦航空局申請

2021年5月10日，該公司收到美國聯邦航空局的一封信，拒絕了該公司對當時計劃於2021年6月發射的有效載荷進行審查的申請。根據這封信，在一次跨部門磋商中，聯邦航空局被告知，該公司有效載荷的發射引起了與該公司當時的公司結構相關的國家安全擔憂。信中還表示，聯邦航空局瞭解到，該公司正在進行一項可能解決國家安全問題的程序，在該程序完成後，聯邦航空局可以重新考慮有效載荷申請。

由於聯邦航空局的申請被拒絕，該公司於2021年5月21日收到其發射服務提供商之一的通知，稱其將終止二啟動2021年日曆年期間預定航班的服務協議，他們認為該公司沒有預先支付總計#美元的款項。8.7百萬美元。該公司認為預付款是不可收回的，因為這是第三次重新安排有效載荷的時間。由於其一家發射服務供應商的通知，該公司記錄了減值費用

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

共$8.7在截至2021年9月30日的9個月內預付發佈成本為100萬美元。有一項不相關的減值#美元。0.8在截至2021年9月30日的9個月中，

2021年10月12日，該公司開始與同一家發射服務提供商就重新制定未來發射時間表進行談判。作為此類討論的結果，本公司於2021年10月19日簽署了一項發射服務協議，為2022年5月的一次發射預留了空間。該公司認定，美元2.7與重新確定的時間表有關的減值存款中，有100萬筆可能可以收回。本公司並無因討論而錄得任何調整。

2022年5月4日，公司收到了美國聯邦航空管理局(FAA)對其有效載荷審查申請的有利裁決，這是支持公司於2022年5月首次試飛維戈利軌道服務飛行器(Vigoline 3)所需的最後一個監管里程碑。聯邦航空局的有利決定是在2022年4月28日收到聯邦通信委員會(FCC)的許可證，以及國家海洋和大氣管理局(NOAA)對現有許可證進行更新後做出的。

所有未來的任務仍需獲得許可證和政府批准，並順利完成目前使該系統準備飛行的努力。請參閲“風險因素--我們可能無法獲得所有必需的政府許可和批准。“風險因素--我們依賴於衞星運載火箭和相關技術的成功開發。在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

與2022年5月推出的Vigori 3和第三方部署器有關，該公司攤銷了$1.2預付的發佈費用為百萬美元。這些費用是根據有效載荷重量按比例分配的。$12分配給已完成的客户有效載荷履約義務的1000美元攤銷至收入成本，$14截至2022年第二季度末，分配給客户有效負載的1,000美元在當前延遲履行成本內遞延，但須支付未解決的可變對價，美元0.6分配給維戈利車輛的100萬美元用於研發費用，以及#美元0.6分配給第三方部署者的100萬美元用於展示公司的商業模式，並攤銷了銷售、一般和管理成本。作為推出的結果，該公司實現了$1.8數百萬美元受益於收回之前減值的預付發射成本。由於車輛尚未達到資本化標準，公司沒有將任何Vigoline車輛開發費用計入收入成本。參考研發成本在注2中。

在截至2022年9月30日的三個月中，該公司解決了導致其推遲首次推出的收入和收入成本的可變對價不確定性。因此，公司攤銷了遞延的#美元。141000美元到收入成本。

注5.財產、機器和設備、淨值

財產、機器和設備網由以下部分組成：

(單位：千)			9月30日， 2022						十二月三十一日， 2021
計算機設備			$	10					$	178
傢俱和固定裝置			55						206
租賃權改進			2,911						2,693
機器和設備			3,517						3,332
在建工程			154						247
財產、機器和設備，毛額			6,647						6,656
減去：累計折舊			(2,314)						(1,827)
財產、機器和設備、淨值			$	4,333					$	4,829

與財產、機器和設備有關的折舊費用為$0.2百萬和$0.7百萬截至2022年9月30日的三個月和九個月，以及美元0.3百萬美元和美元0.7截至2021年9月30日的三個月和九個月分別為100萬美元。

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

注6.無形資產，淨額

截至2022年9月30日的無形資產淨額包括：

(單位：千)						總價值						累計攤銷						淨值						加權平均剩餘攤銷期限(年)
專利/知識產權						$	454					$	(111)					$	343					7.3
總計						$	454					$	(111)					$	343

截至2021年12月31日，無形資產淨額包括：

(單位：千)						總價值						累計攤銷						淨值						加權平均剩餘攤銷期限(年)
專利/知識產權						$	404					$	(91)					$	313					7.5
資本化的軟件實施成本						43						(7)						36						2.6
總計						$	447					$	(98)					$	349

與無形資產相關的攤銷費用為#美元141,000美元96截至2022年9月30日的三個月和九個月分別為1000美元和141,000美元37截至2021年9月30日的三個月和九個月分別為1000美元。

截至2022年9月30日，與無形資產相關的未來預計攤銷費用如下：

(單位：千)
2022年剩餘時間			$	12
2023			49
2024			49
2025			49
2026			49
此後			135
總計			343

注7.租契

該公司以不可撤銷的經營租賃方式租賃辦公空間，租期從2022年11月至2028年2月。租約要求每月支付租金，在整個租賃期內，租金按年增加。

在……裏面 2021年1月，該公司在加利福尼亞州聖何塞的一個新地點開始租賃。租約將於2028年2月到期。該公司有義務支付大約$11在租賃期內超過百萬美元。2021年12月31日前，本公司修改二次要租約將訪問權限延長至2022年4月，以幫助完全過渡到聖何塞設施。該公司擁有一額外的小租約將於2022年11月到期。

經營租賃費用的構成如下：

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

注7.租約(續)

(單位：千)			截至三個月 9月30日，												九個月結束 9月30日，
			2022						2021						2022						2021
經營租賃成本			$	385					$	435					$	1,229					$	1,306
可變租賃費用			138						147						429						442
短期租賃費用			21						2						22						8
租賃總費用			$	544					$	585					$	1,680					$	1,757

可變租賃費用包括公司按比例分攤的營業費用、財產税和保險費。

截至2022年9月30日，加權平均剩餘租賃期限為5.4年，加權平均貼現率為5.6%.

截至2022年9月30日，公司的經營租賃負債到期日如下：

(單位：千)
2022年剩餘時間			$	386
2023			1,533
2024			1,580
2025			1,627
2026			1,674
此後			2,026
租賃付款總額			8,826
減去：推定利息			(1,261)
租賃負債現值			$	7,565

注8.應計費用

應計費用包括以下內容：

(單位：千)			9月30日， 2022						十二月三十一日， 2021
法律及其他專業服務			$	3,983					$	4,121
補償費用			2,715						3,862
研究和開發項目			702						1,240
產品發售成本			179						—
其他當期費用			139						399
工資税支出			163						163
總計			$	7,881					$	9,785

注9.安全須知

該公司向投資者發行了安全票據。在截至2021年9月30日的九個月內，公司向投資者發行安全票據，以換取總收益$30.9百萬美元。2021年8月12日，作為業務合併的結果，公司所有未償還的安全票據，本金為$78百萬美元，公允價值為$136百萬美元，在轉換日期轉換為12,403,469合併後公司的普通股。

在轉換之前，公司確定安全票據不是合法形式的債務(即沒有債權)。安全票據包括一項條款，允許在發生控制權變更時現金贖回，而控制權變更不是本公司所能控制的。該條款要求根據美國會計準則第480條將外管局票據歸類為按市值計價的負債。從減少中報告的收入(損失)

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註9.外管局須知(續)

(增加)安全票據的估計公允價值為#美元26.9百萬美元和美元209.3截至2021年9月30日的三個月和九個月分別為100萬美元。這些金額包括在其他收入(費用)中。

注10.應付貸款

定期貸款

於2021年2月22日，本公司簽訂定期貸款及擔保協議(“定期貸款”)，向本公司提供最高達$40.0百萬美元的借款能力，年利率為12%. $25.0在協議開始時，公司立即可以借入100萬美元的定期貸款，公司於2021年3月1日借入了這筆錢。剩餘的$15.0由於公司在2021年6月30日的最後期限前沒有實現某些里程碑，因此不再有100萬的借款能力。定期貸款的償還條款規定，從2021年3月1日到2022年2月28日，只需支付利息。

根據原條款，本金於2022年3月1日到期應付。然而，於2022年1月期間，本公司行使了償還本金的選擇權兩年從2022年3月1日開始，到2024年2月28日結束。

與定期貸款一起，認股權證購買最多優先股1本公司全部攤薄資本(包括所有未償還可換股票據、安全票據及該等認股權證的轉換撥備)的%已授予貸款人，可由貸款人選擇行使。80%的用户1認股權證的%是貸款人在執行協議時賺取的。附加的20截至2021年6月30日，%的認股權證被沒收。權證的最初估計公允價值為$15.61,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000美元被記錄為ASC 815項下的衍生負債，抵銷記為債務折扣。2021年8月12日，貸款人行使了權證。見附註11.此外，公司產生的債務發行費用為#美元0.1100萬美元，被記錄為從定期貸款的賬面金額中直接扣除。

本公司將定期貸款協議所得款項分配給構成融資協議的票據及認股權證，該等票據及認股權證以協議於2021年2月22日截止日期的個別證券的相對公平價值為基礎。可歸因於票據的折扣，總計為$15.8百萬，000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000，兩年，記為利息支出。因為票據上的折扣超過了63%，而且由於折扣是在發行至到期期間攤銷，截至2022年1月的計算實際利率為126.0%.

由於執行了延期還款時間表，未攤銷折扣和發行成本在更新的貸款期限內進行了重新計算，導致重新計算的實際利率為28.2%。利息支出攤銷為$0.7百萬美元和美元2.1截至2022年9月30日的三個月和九個月分別為百萬美元和3.6百萬美元和美元6.9截至2021年9月30日的三個月和九個月分別為100萬美元。

截至2022年9月30日，公司的應付貸款總額包括應付定期貸款總額#美元18.3百萬美元，應累算利息$0.1百萬美元，由未攤銷債務貼現和發行成本#美元抵銷2.0百萬美元。定期貸款本金的未來預定到期日為2022年剩餘時間#美元。3.0百萬美元，以及$13.0百萬美元和美元2.32023年和2024年分別為100萬。

本票

2021年6月29日，本公司和SRAC修訂了合併協議，其中規定本公司發行二第二留置權票據(“本票”)。本票，金額為#美元1.5本公司的外部法律顧問和國資委各持有1,000,000,000美元，用於支付國資局和本公司與業務合併有關的若干法律費用和開支。作為業務合併的結果，應付SRAC的金額成為公司間交易，並從合併實體的綜合資產負債表中註銷。於截至2021年12月31日止年度內，本公司與其外聘律師簽署協議，並支付款項以清償本票及所有

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註10.應付貸款(續)

未付應付款。協議的結果是減少了#美元。2.6本年度內發生的費用的應付金額為100萬美元，記為法律費用的減少額。

注11.股東權益(虧損)與股權補償

普通股和優先股

根據第二次修訂和重新簽署的公司註冊證書的條款，本公司獲得授權，並擁有270,000,000股票，包括(I)250,000,000普通股，面值$0.00001每股，及(Ii)20,000,000優先股，面值$0.00001每股(“優先股”)。

在業務合併結束時，公司有79,772,262已發行普通股和普通股不是已發行優先股的股份。以下是公司在業務合併後緊接着發行的普通股：

			股票						%
Momus Space，LLC單位持有人			50,419,505						63		%
公眾股東			13,695,257						17		%
SRAC及其附屬機構			4,657,500						6		%
管道投資者			11,000,000						14		%
總計			79,772,262						100		%

聯合創始人撤資和股票回購協議

根據美國國家安全局及根據與本公司訂立於2021年6月8日生效的股份回購協議，Kokorich先生、Nortrone Finance S.A.及Brainyspace LLC(統稱為“共同創辦人”)各自出售100於2021年6月30日，彼等分別持有本公司股權的百分比。為了換取他們的股權，公司最初向每個實體支付了#美元1，但將額外支付總計高達$50,000,000，從合法可用於此的資金中，按比例分配給共同創建者如下：(1)共計#美元40,000,000從合法可用於此的資金中支付，在10在(A)企業合併或籌資交易或一系列交易(不論是以債務或股權的形式)後，產生不少於$現金收益的營業日100,000,000及(B)業務合併(“首次付款日期”)；及(Ii)合共$10,000,000從合法可用於此的資金中支付，在10企業合併或籌資交易或一系列交易(不論是以債務或股權的形式)後的營業日，現金收益不少於$250,000,000(在不作任何扣減的情況下釐定100,000,000之前就第一個付款日期收到的)。

作為業務合併的結果，它產生了$247.3百萬美元的毛收入(如附註3所述)，公司向聯合創辦人支付$40.0百萬美元，另外支付的初始代價為$3。該公司將支付的對價記為普通股減值和額外實繳資本。根據國家安全局的規定，這些撤資收益的一部分存入代管賬户，在第三方審計師完成對投資者遵守國家安全局的審計並在一項協議失效之前，不得向被剝離的投資者發放。15美國外國投資委員會監測機構無異議的天期。在對投資者的國家安全局合規情況進行第三方審計後，根據國家安全局的規定，截至2022年3月1日，所有託管撤資收益都被釋放給了聯合創始人。

如果公司進行業務合併或融資交易或一系列交易(無論是以債務或股權的形式)，產生的現金收益約為#美元2.7百萬或更多，該公司將需要支付總計$10.0根據股份回購協議的條款，向聯合創辦人支付1,000,000,000美元。

本公司使用概率加權方法評估並定期重新評估該潛在對價作為ASC 480項下的負債。考慮了能夠成功籌資的某些因素，包括遵守美國國家安全局的進展情況、研發進展、與發射供應商的協議，以及該公司在市場發售下的籌資努力

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

注11.股東權益和股票薪酬(續)

計劃如下所述，估計負債為#美元10.0截至2022年9月30日，預計將向聯合創辦人支付100萬英鎊，並與股東權益(赤字)報表內的額外實收資本進行相應抵消。

股票認購權證

2021年2月，本公司簽訂定期貸款。與定期貸款相結合，最高認股權證1本公司全部攤薄資本(包括所有未償還可換股票據、安全票據及該等認股權證的轉換撥備)的%已授予貸款人，可由貸款人選擇行使。80%的用户1認股權證的%是貸款人在執行協議時賺取的。剩下的202021年6月30日，10%的認股權證被沒收。權證的最初估計公允價值為$15.61,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000美元被記錄為ASC 815項下的衍生負債，抵銷記為債務折扣。本公司錄得認股權證估計公允價值增加(減少)#美元。0.3百萬美元和$(10.7)分別在截至2021年9月30日的三個月和九個月內，在隨附的綜合收益表中的其他(收入)費用中。該等認股權證由貸款人在緊接業務合併前行使。截至2022年9月30日，這筆貸款仍未償還。

於2020年3月，本公司訂立一項設備融資協議，為購買特定及合資格的設備(“設備貸款”)提供資金。在設備貸款的同時，公司向貸款人發行了股票認購權證，允許購買191,108在接下來的一輪融資中發行普通股。這些認股權證亦作為衍生負債及認股權證估計公允價值增加(減少)#美元入賬。0.4百萬美元和$(1.1截至2021年9月30日的三個月和九個月，分別在所附綜合收益表中的其他(收入)費用中記錄了100萬美元。該等認股權證由貸款人在緊接業務合併前行使。

公共和私人認股權證

截至2022年9月30日，該公司有未償還的公共和私人認股權證可供購買8,625,000和11,272,500分別與企業合併相關的普通股。認股權證使登記持有人有權以#美元的價格購買股票。11.50每股，可在2021年8月12日開始的任何時間進行調整。公共和私人認股權證在業務合併五週年時到期，或在贖回或清算時更早到期。

此外，該公司還有私人認股權證需要購買308,569普通股，行權價為$0.20每股，與業務合併無關，按淨額行使278,146截至2022年9月30日的9個月內的股票。

與業務合併有關的私人認股權證被視為衍生負債及認股權證的估計公允價值增加(減少)$(1.6)百萬元及(3.4截至2022年9月30日的三個月和九個月分別為百萬美元和2.0截至2021年9月30日的三個月和九個月，100萬美元計入其他(收入)支出。公共認股權證和遺留的未償還私人認股權證在股東權益(虧損)報表中記為權益。

或有保薦人溢價股份

作為業務合併的結果，公司修改了1,437,500由SRAC的保薦人持有的普通股股份(“保薦人獲利股份”)，即如果普通股的股價沒有達到成交量加權平均收盤價#美元，所有這些股份將被沒收。12.50，如果普通股的股價沒有達到成交量加權平均收盤價1美元，則三分之二的此類股票將被沒收。15.00，如果普通股的股價沒有達到成交量加權平均收盤價$1，那麼三分之一的股份將被沒收。17.50，在每一種情況下，在企業合併五週年之前。某些改變普通股流通股數量的事件，如拆分、合併或資本重組，以及其他潛在事件，將公平地調整目標歸屬價格。在股份歸屬之前，未經公司同意，保薦人不得轉讓股份。

發起人的溢價股份計入股本。由於股份的或有可沒收性質，保薦人溢價股份被排除在基本每股收益計算之外，但就稀釋每股收益而言被視為潛在的攤薄股份(參見“每股收益(虧損)“(見下文)。

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目錄表

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注11.股東權益和股票薪酬(續)

在市場上 供奉

2022年9月28日，Momentus與一家銷售代理簽訂了市場股權發售銷售協議(“ATM銷售協議”)。根據自動櫃員機銷售協議，本公司可不時透過銷售代理以市場(“自動櫃員機”)方式出售普通股股份，總要約價最高可達$50.0百萬美元。根據自動櫃員機銷售協議，銷售代理將有權獲得佣金率高達3.0每股銷售總價的%。

截至2022年9月30日止三個月及九個月內，並無自動櫃員機銷售協議項下之銷售。

股票激勵計劃

傳統股票計劃

2018年5月，Momentus Inc.董事會批准了2018年股票計劃(初始計劃)，該計劃允許向員工、董事和顧問授予激勵性和非限制性股票期權以及限制性股票獎勵。最初的計劃於2018年11月終止。根據初始計劃未支付的賠償金繼續受初始計劃的條款管轄。

於2020年2月及3月，董事會批准經修訂及重訂的2018年度股票計劃(“2018年度計劃”)。自2020年以來，沒有提供額外的贈款，2018年計劃也不會提供新的贈款，但是，根據該計劃發出的和未完成的備選方案仍受2018年計劃的條款制約。根據2021年股權激勵計劃，可以從遺留計劃中沒收資產，如下所述。

2021年股權激勵計劃

關於閉幕，公司通過了《2021年股權激勵計劃》(《2021年計劃》)，根據該計劃5,982,922普通股的股票最初是為發行而保留的。2021年計劃允許發行激勵性股票期權(“ISO”)、非限制性股票期權(“NSO”)、限制性股票獎勵(“RSA”)、股票增值權(“SARS”)、限制性股票單位(“RSU”)和業績獎勵。董事會決定可以行使贈款的期限。2021年計劃在閉幕後立即生效。2021年計劃有一項常青樹條款，允許根據該計劃可供發行的股票在從2022年財政年度開始的每個財政年度的第一天增加，直至(幷包括)2031財政年度的第一天，在每種情況下，數額等於(I)3%(3.0%)上一財政年度最後一日的已發行股份數目及(Ii)董事會釐定的有關股份數目。在截至2022年9月30日的九個月內，根據2021年計劃可供授予的股份增加了2,436,353和313,758分別由於《初始計劃》和《2018年計劃》中的常青樹規定和沒收。截至2022年9月30日，有1,644,169剩餘可供授予的股份。2021年計劃下的贈款活動如下所述。

2021年員工購股計劃

關於閉幕，公司通過了《員工購股計劃》(《2021年職工持股計劃》)，根據該計劃1,595,445普通股的股票最初是為發行而保留的。該計劃提供了一種手段，使符合條件的公司員工有機會按照修訂後的1986年《國內税法》所允許的折扣價購買普通股。2021年ESPP計劃有一項常青樹條款，允許根據該計劃可供發行的股票在從2022年財政年度開始的每個財政年度的第一天至(包括)2031財政年度的第一天增加，在每種情況下，數額等於(I)0.5%(0.5自動增持日期前一個歷月最後一天的流通股1,595,445股份。2021年ESPP計劃在閉幕後立即生效。截至2022年9月30日止九個月內，根據2021年ESPP計劃可供發行的股份增加406,059由於常青樹的規定。在截至2022年9月30日的9個月內，77,162股票是根據2021年ESPP計劃發行的。該公司與ESPP有關的未償債務為#美元0.2截至2022年9月30日，包括在應計費用中的100萬美元，用於員工對2021年ESPP計劃的貢獻，等待在要約期結束時發放。

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目錄表

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注11.股東權益和股票薪酬(續)

2022年激勵股權計劃

2022年2月，公司通過了《2022年激勵股權計劃》(簡稱《2022年計劃》)，4,000,000普通股的股票最初是為發行而保留的。《2022年計劃》允許在符合某些資格要求的情況下，頒發國家統計局、特別行政區、非典、RSU和股票紅利獎勵。董事會決定授予可行使的期限，授予一般在四年制句號。截至2022年9月30日，只有RSU在2022年計劃下獲得了贈款，1,079,933剩餘可供授予的股份。2022年計劃下的贈款活動如下所述。

選項活動

下表列出了截至2022年9月30日的9個月根據2018年計劃和2021年計劃開展的備選方案活動摘要：

(以千為單位，基於共享的數據除外)																								選項總數						加權平均每股行權價						加權平均剩餘合同期限(年)						聚合內在價值
截至2021年12月31日的未償還債務																								4,040,360						$	0.27
授與																								1,064,862						2.54
既得行權																								(1,947,970)						0.27
沒收																								(313,758)						0.28
截至2022年9月30日未償還																								2,843,494						$	1.12					7.9						$	1,965
自2022年9月30日起可行使																								1,402,846						$	0.55					7.1						$	1,364
已歸屬且預計將於2022年9月30日歸屬																								2,843,494						$	1.12					7.9						$	1,965

截至2022年9月30日，總共有$1.6與未既得期權有關的未確認賠償費用，預計將在#年加權平均期內確認1.9好幾年了。

截至2022年9月30日止三個月及九個月內，已行使期權的總內在價值為0.7百萬美元和美元4.9在截至2021年9月30日的三個月和九個月內，分別為10.2百萬美元和美元15.6分別為100萬美元。

布萊克-斯科爾斯-默頓期權定價模型和授予日期權的加權平均公允價值所使用的假設如下：

			九個月結束 9月30日，
			2022						2021
預期期限(以年為單位)			5.8						不適用
無風險利率			2.35%						不適用
預期波動率			61.90%						不適用
股息率			0.00%						不適用
授予日的公允價值			$1.46						不適用

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注11.股東權益和股票薪酬(續)

限售股單位和限售股獎勵活動

下表列出了在截至2022年9月30日的9個月中，根據初始計劃、2018年計劃、2021年計劃和2022年計劃開展的RSU和RSA活動摘要。特別代表是該期間活動的一個非實質性部分：

						股票						加權平均授出日期公允價值(即股價)
截至2021年12月31日的未償還債務						2,812,110						$	10.87
授與						7,246,487						2.53
既得						(603,278)						9.59
被沒收						(1,285,914)						6.72
截至2022年9月30日未償還						8,169,405						$	4.20

截至2022年9月30日，總共有$29.8與未歸屬RSU有關的未確認賠償費用，預計將在#年加權平均期內確認1.7好幾年了。未償還、未歸屬和預計將歸屬的RSU的內在價值為#美元。11.2百萬美元。

基於股票的薪酬

下表按費用類型列出了初始計劃、2018年計劃、2021年計劃和2022年計劃下的基於股票的薪酬：

			截至三個月 9月30日，												九個月結束 9月30日，
(單位：千)			2022						2021						2022						2021
研發費用			$	737					$	52					$	1,624					$	186
銷售、一般和行政費用			2,552						3,023						6,911						11,001
總計			$	3,289					$	3,075					$	8,535					$	11,187

下表按獎勵類型列出了初始計劃、2018年計劃、2021年計劃和2022年計劃下的股票薪酬：

			截至三個月 9月30日，												九個月結束 9月30日，
(單位：千)			2022						2021						2022						2021
選項			$	106					$	3,075					$	357					$	11,187
RSU和RSA			3,096						—						8,079						—
ESPP			45						—						127						—
表演獎			$	42					$	—					(28)						—
總計			$	3,289					$	3,075					$	8,535					$	11,187

表演獎

2021年計劃下的業績獎勵被列為負債分類獎勵，因為債務通常是固定的貨幣金額，在未來某一天以可變數量的公司普通股股票結算。潛在結算股票的可變數量不受限制。業績獎勵是根據管理層對業績潛在結果的估計，按其公允價值計量的。傑出表現獎對應於30,657股票，如果它們在2022年9月30日結算。

股票期權修改

2021年8月31日，關於本公司一名前高級職員的辭職，本公司修改了這名前高級職員的未付賠償金，從而獲得了以下期權273,571股份。這個

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注11.股東權益和股票薪酬(續)

修改後的期權獎勵的行權價為$0.28每股，預期期限為6.25年，無風險利率為0.86%，預期波動率97%和不是預期股息。這種第三類修改導致重新計量的公允價值為#美元。10.91每股。與加速期權有關的遞增補償總額為#美元。2.9百萬美元。

2021年5月22日，針對本公司一名前董事辭職的情況，本公司修改了前董事的未支付賠償金，從而授予了205,618股份。修改後的期權獎勵的行權價為#美元。0.28每股，預期期限為一年，無風險利率為0.04%，預期波動率65%和不是預期股息。這種第三類修改導致重新計量的公允價值為#美元。10.78每股。與加速期權有關的遞增補償總額為#美元。2.2百萬美元。

2021年1月25日，關於公司前首席執行官Mikhail Kokorich的辭職，公司修改了他的未支付獎金，從而授予了261,070股份。修改後的期權獎勵的行使價格從$0.04至$0.28每股，預期期限為一年，無風險利率為0.10%，預期波動率為78%和不是預期股息。這項第III類修改導致重新計量的公允價值範圍為#美元。20.67至$20.91每股。與加速期權有關的遞增補償總額為#美元。5.4百萬美元。

每股淨(虧損)收益

下表列出了稀釋後每股淨(虧損)收益的計算方法：

稀釋後每股淨(虧損)收益			截至三個月 9月30日，												九個月結束 9月30日，
(以千為單位，基於共享的數據除外)			2022						2021						2022						2021
分子：
淨(虧損)收益			$	(21,298)					$	(5,614)					$	(71,004)					$	123,384
攤薄每股淨虧損分配給普通股股東的淨虧損			$	(21,298)					$	(5,614)					$	(71,004)					$	123,384
分母：
基本每股淨(虧損)收益的分母--加權平均流通股			82,066,795						60,589,566						81,122,541						59,873,199
稀釋性期權和已發行的未歸屬股票單位			—						—						—						4,056,805
未償還的稀釋權證			—						—						—						302,533
稀釋後每股淨虧損的分母--調整後的加權平均流通股			82,066,795						60,589,566						81,122,541						64,232,537
每股淨(虧損)收益--基本			$	(0.26)					$	(0.09)					$	(0.88)					$	2.06
每股淨(虧損)收益-稀釋後收益			$	(0.26)					$	(0.09)					$	(0.88)					$	1.92

每股淨(虧損)收益是根據美國會計準則260-10提供的，每股收益。每股基本收益的計算方法是用當期淨(虧損)收入除以當期已發行普通股的加權平均數。稀釋後每股收益對期內已發行的所有稀釋性潛在普通股生效。其計算方法為：將當期分配給普通股股東的未分配收益除以當期已發行普通股的加權平均數，再加上已發行優先股、期權和未歸屬股票單位的攤薄效應，以及根據庫存股方法發行的認股權證。

由於公司在截至2022年9月30日的三個月和九個月以及截至2021年9月30日的三個月出現淨虧損，在計算稀釋每股收益時將某些期權、非既有股票單位、認股權證和或有保薦人獲利股份包括在內將是反攤薄的，因此不包括在稀釋每股虧損的計算中。

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目錄表

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簡明合併財務報表附註

注11.股東權益和股票薪酬(續)

下表總結了被排除在外的潛在普通股，因為它們的影響是反稀釋的：

			截至三個月 9月30日，												九個月結束 9月30日，
			2022						2021						2022						2021
未行使的期權和未歸屬股票單位			10,591,058						4,304,660						6,242,976						—
尚未執行的認股權證			19,897,500						20,206,069						19,977,404						19,897,500
或有保薦人溢價股份			1,437,500						—						1,437,500						—
總計			31,926,058						24,510,729						27,657,880						19,897,500

注12.承付款和或有事項

購買義務

Momus在正常業務過程中承擔購買義務。這些義務包括採購訂單和購買可執行、具有法律約束力的商品或服務的協議，並規定了重要條款和最低購買量。截至2022年9月30日，公司未來的無條件購買義務如下：

(單位：千)
2022年剩餘時間			$	5,963
2023			13,100
2024			600
此後			—
總計			$	19,663

法律訴訟

證券集體訴訟

2021年7月15日，SRAC的一名據稱的股東向美國加州中心區地區法院提起集體訴訟，起訴SRAC、SRC-NI Holdings，LLC(贊助商)、Brian Kabot(SRAC首席執行官)、James Norris(SRAC首席財務官)、Momentus和該公司的聯合創始人兼前首席執行官Mikhail Kokorich簡森訴穩定之路收購公司案., 等人., No. 2:21-cv-05744 (the "延森起訴書稱，被告在其關於企業合併的公開聲明和披露中遺漏了某些重要信息，違反了證券法，並代表在2020年10月7日至2021年7月13日期間購買SRAC股票的假定類別的股東尋求損害賠償。

2021年7月22日和2021年8月4日，SRAC的所謂股東向美國加州中心區地區法院提起了針對SRAC、SRC-NI Holdings，LLC、Brian Kabot、James Norris、Momentus和Mikhail Kokorich的假定集體訴訟，案件標題如下霍爾訴穩定之路收購公司., 等人., No. 2:21-cv-05943 (the "會館集體訴訟“)和Depoy訴穩定之路收購公司案., 等人., No. 2:21-cv-06287 (the "Depoy集體訴訟“)中的指控會館和Depoy集體訴訟與延森集體訴訟(統稱為“證券集體訴訟”)與所謂的集體訴訟期間相同。2021年10月20日，證券集體訴訟合併為第一立案事項。其他類似的訴訟可能會接踵而至。

2021年11月12日，首席原告Hartmut Haenisch對SRAC、贊助商Brian Kabot、Juan Manuel Quiroga、James Norris、James Hofmock(統稱為“馬道被告”)、Momentus、Dawn Harm、Fred Kennedy(統稱為“Momentus被告”)和Mikhail Kokorich提出了修訂的綜合集體訴訟起訴書(“修訂的起訴書”)。在修改後的起訴書中，哈姆斯和肯尼迪等人被添加為被告。修改後的起訴書稱，被告在關於企業合併的公開聲明和披露中做出了某些重大失實陳述，並遺漏了某些重大信息，違反了證券法，並代表在2020年10月7日至2021年7月13日期間購買SRAC股票的假定類別的股東尋求損害賠償。

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註12.承付款和或有事項(續)

2022年2月14日，Momentus被告提出駁回動議，STRATE Road被告提出動議駁回修改後的申訴。科科裏奇沒有被送達，也沒有在訴訟中出庭。2022年7月13日，法院發佈了對駁回動議的裁決，批准了穩定之路被告對被告基羅加、諾裏斯和霍夫莫克爾的1項動議，批准了Momentus被告關於第三項對被告哈姆斯和肯尼迪的動議，並駁回了關於所有其他指控的動議。Momentus被告和穩定路被告於2022年8月2日答覆了修改後的申訴。原定於2022年8月22日召開的案件管理會議被騰出，並於2022年8月25日在沒有會議的情況下發布了案件管理和調度命令。陪審團審判日期定於2023年11月14日。Momus駁斥了修改後的起訴書中的指控，並打算積極為訴訟辯護。

Momus已經確定，目前訴訟中的任何潛在損失都不可估量。

美國證券交易委員會和解與美國外國投資委員會審查

2021年1月24日，本公司收到《美國證券交易委員會》執行部(以下簡稱《執行部》)的傳票，要求提供有關國資委提交的與企業合併有關的S-4表格註冊表及其第1號修正案(“註冊表”)的文件。本公司於2021年7月8日與美國證券交易委員會達成和解。作為和解的結果，根據ASC主題450，或有事件，(“ASC 450”)公司支付了#美元的罰款。2百萬美元，並記錄了負債$5其他流動負債中的100萬美元，自結算日起一年到期。公司支付了剩餘的$52022年7月8日的百萬債務。

2021年2月，本公司和Kokorich先生在SRAC的支持下，向CFIUS提交了一份聯合通知，要求對Kokorich先生、他的妻子及其控制的實體歷史上收購本公司權益的情況進行審查，以迴應美國國防部對本公司外資所有權和控制權的擔憂。2021年6月8日，美國國防部和財政部代表CFIUS、Kokorich先生、Nortrone Finance S.A.(由Kokorich先生控制的實體)、Lev Khasis和Olga Khasis各自以各自的個人身份並代表Brainyspace LLC(由Olga Khasis控制的實體)簽訂了國家安全協議(NSA)。

根據美國國家安全局並根據與本公司訂立的股份回購協議(自2021年6月8日起生效)，Kokorich先生、Nortrone Finance S.A.及Brainyspace LLC(統稱為“共同創辦人”)各自出售100於2021年6月30日，彼等分別持有本公司股權的百分比。為了換取他們的股權，公司最初向每個實體支付了#美元1，但將額外支付總計高達$50,000,000，從合法可用於此的資金中，按比例分配給共同創建者如下：(1)共計#美元40,000,000從合法可用於此的資金中支付，在10在(A)企業合併或籌資交易或一系列交易(不論是以債務或股權的形式)後，產生不少於$現金收益的營業日100,000,000及(B)業務合併(“首次付款日期”)；及(Ii)合共$10,000,000從合法可用於此的資金中支付，在10企業合併或籌資交易或一系列交易(不論是以債務或股權的形式)後的營業日，現金收益不少於$250,000,000(在不作任何扣減的情況下釐定100,000,000之前就第一個付款日期收到的)。

作為業務合併的結果，它產生了$247.3百萬美元的毛收入(如附註3所述)，公司向聯合創辦人支付$40.0百萬美元，另外支付的初始代價為$3。該公司將支付的對價記錄為普通股的減少和額外的已繳資本。根據國家安全局的規定，這些撤資收益的一部分存入代管賬户，在第三方審計師完成對投資者遵守國家安全局的審計並在一項協議失效之前，不得向被剝離的投資者發放。15美國外國投資委員會監測機構無異議的天期。在對投資者的國家安全局合規情況進行第三方審計後，根據國家安全局的規定，截至2022年3月1日，所有託管撤資收益都被釋放給了聯合創始人。

如果公司進行業務合併或融資交易或一系列交易(無論是以債務或股權的形式)，產生的現金收益約為#美元2.7百萬或更多，該公司將需要支付總計$10.0根據股份回購協議(見附註11)的條款，向聯合創辦人支付1,000,000,000美元。

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註12.承付款和或有事項(續)

本公司使用概率加權方法評估並定期重新評估該潛在對價作為ASC 480項下的負債。考慮了能夠成功籌資的某些因素，包括遵守國家安全局的進展情況、研究和開發進展、與發射供應商的協議，以及公司根據上述市場發售計劃進行的籌資努力，估計負債為#美元。10.0截至2022年9月30日，預計將向聯合創辦人支付100萬英鎊，並與股東權益(赤字)報表內的額外實收資本進行相應抵消。

美國國家安全局對公司制定了保護國家安全的各種要求和限制，其中某些要求和限制可能會對公司的經營業績產生實質性的不利影響，原因包括合規成本、公司對某些美國設施、合同、人員、供應商選擇和運營的控制限制，以及不遵守這些要求和限制的任何潛在懲罰。美國國家安全局規定由獨立審計師進行季度合規審計。國家安全局還規定了最高可達#美元的違約金。1,000,000每次違反國安局的規定。如果CFIUS監測機構、美國國防部和財政部發現不遵守規定，CFIUS監測機構可能會施加懲罰，包括違約金。

本公司與這些事項相關的法律費用約為$0.3百萬美元和美元1.6百萬 分別在截至2022年9月30日的三個月和九個月內，以及美元2.2百萬美元和美元9.6在截至2021年9月30日的三個月和九個月內分別為100萬美元，預計未來將繼續招致法律費用。

股東第220條訴訟

2022年6月16日，原告和Momentus股東James Burk在特拉華州衡平法院一案中對Momentus提出了經核實的申訴。第2022-0519號，根據特拉華州公司法第220條檢查Momentus的賬簿和記錄。原告要求出示與Momentus管理有關的賬簿和記錄，並要求向潛在投資者披露與企業合併有關的信息。這件事目前被擱置，等待公司出示某些文件以滿足原告的檢查要求。原告要求一項命令，迫使該公司遵守原告的提交要求，並向原告支付與其對此事的起訴有關的律師費。根據特拉華州適用的法律，公司會不時對適當提交的圖書和記錄請求作出迴應。Momus駁斥了起訴書中的指控，並打算積極為訴訟辯護。

股東派生訴訟

2022年6月20日，Brian Lindsey代表Momentus向美國加州中心區地區法院提起股東派生訴訟，案件編號2：22-cv-04212，起訴Momentus(名義被告)、SRAC、Brian Kabot、Juan Manuel Quiroga、James Norris、James Hofmock、Mikhail Kokorich、Dawn Harm、Fred Kennedy、Chris Hadfield、Mitchel B.Kugler、Victorino Mercado、Kimberly A.Reed、Linda J.Reiners和John C.Rood。這起衍生品訴訟的核心指控與證券集體訴訟中的指控相同。被告對本衍生訴訟中所述的指控提出異議。2022年9月27日，原告提交了無偏見自願駁回通知，尋求駁回此案。 由於原告對這一衍生訴訟的駁回是自願的，並且沒有損害，該原告和/或其他股東可以尋求在以後的日期重新提交在這件事中聲稱的索賠。 Momus打算積極為任何此類訴訟辯護。

安全票據訴訟

2022年7月20日，拉里安生活信託基金(TLLT)在特拉華州紐卡斯爾縣高級法院複雜的商業訴訟部門對Momentus提起訴訟，案件編號：N22C-07-133 EMD CCLD。TLLT就欺詐性引誘和違約索賠二TLLT聲稱其投資了#美元的投資合同4百萬美元的Momentus。TLLT聲稱，當Momentus關閉業務合併時發生了“流動性事件”，因此它有權獲得其#美元中的較大者4百萬美元投資或其Momentus股票的“轉換金額”，總計724,995Momentus股票的股份。TLLT進一步稱，Momentus在2022年4月之前拒絕向其提供換股金額，當時其股票價值已從2021年8月的峯值大幅下降，超過#美元。7.6百萬美元。TLLT要求賠償超過#美元7.6100萬美元，此外還有利息和律師費。

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目錄表

Momentus Inc.

簡明合併財務報表附註

附註12.承付款和或有事項(續)

2022年9月22日，Momentus提出動議，駁回對此事的申訴。Momus駁斥了起訴書中的指控，並打算積極為訴訟辯護。

科科裏奇訴訟

2021年6月8日，公司前聯合創始人兼股東Mikhail Kokorich和Lev Khasis簽署了NSA股票回購協議，根據協議，他們同意剝離他們在公司的權益，以換取現金支付和其他對價。作為國家安全局和股票回購協議的一部分，Kokorich先生和Khasis先生同意廣泛放棄和釋放對公司的所有索賠(廣義定義)。公司堅持認為，對於任何個人可能對公司提出的各種進步和賠償要求，這一豁免都是有效的。

Kokorich先生和Khasis先生都通過律師不同意公司的立場。例如，Kokorich先生在針對本公司和其他被告的證券集體訴訟中被點名為被告，儘管他沒有在這些事項中得到送達或出庭。此外，Kokorich先生是美國證券交易委員會對他提起的民事訴訟的唯一被告，該訴訟仍在美國哥倫比亞特區地區法院進行，案件編號1：21-cv-01869。Kokorich先生要求Momentus賠償和墊付他在這些訴訟中產生的費用和費用，公司對此提出異議。

公司繼續堅持認為，Kokorich先生在國家安全局和股票回購協議中的釋放對於他在這些訴訟事項中要求提拔和賠償的要求是有效的。2022年8月16日，科科裏奇先生向特拉華州衡平法院(本案)提出了針對Momentus的經核實的申訴。2022-0722號)向Momentus尋求賠償和發展。2022年10月14日，Momentus提交了駁回這一行動的動議。Momus駁斥了起訴書中的指控，並打算積極為訴訟辯護。

其他訴訟及有關事宜

這些和其他訴訟事項可能會耗費時間，分散管理層的注意力和資源，導致公司招致大量的辯護和和解費用或責任，即使我們認為針對我們的索賠沒有法律依據。我們打算對所有此類指控進行有力的辯護。由於訴訟的潛在風險、費用和不確定性，以及有關各方的賠償要求，我們可能會不時解決糾紛，即使我們認為我們有正當的索賠或抗辯。由於訴訟本身是不可預測的，再加上各種可能或可能不是完全投保的賠償要求，我們不能保證這些訴訟的結果，無論是個別的還是總體的，都不會對我們的經營業績和財務狀況產生實質性的不利影響。

本公司可能不時成為訴訟的一方，並受制於與上述事項相關的正常業務過程中的索賠。雖然訴訟和索賠的結果不能確切地預測，但公司目前相信這些事項的最終結果不會對其業務產生實質性的不利影響。無論結果如何，由於判決、辯護和和解成本、管理資源分流等因素，訴訟都可能對公司產生不利影響。在每個報告期內，本公司評估潛在損失金額或潛在損失範圍是否根據ASC 450可能和合理地評估，或有事件。律師費在發生時計入費用。

注13.所得税

本公司截至2022年及2021年9月30日止三個月及九個月的有效税率為零百分比。有效税率在不同時期可能會有很大差異，並可能受到許多因素的影響。這些因素包括但不限於，本公司所在司法管轄區法定税率的變化，以及遞延税項資產和負債估值的變化。有效税率與聯邦法定税率21%之間的差異主要涉及某些不可扣除的項目、州和地方所得税以及遞延税項資產的全額估值津貼。

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目錄表

第二項：Momentus管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析

以下討論和分析提供了我們的管理層認為與評估和了解我們的運營結果和財務狀況相關的信息。此討論和分析應與我們已審計和未審計的財務報表以及2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的本Form 10-Q季度報告(本“Form 10-Q”)和Form 10-K年度報告中其他地方的相關説明一起閲讀。這一討論和分析也應與我們截至2022年9月30日的財務信息一起閲讀。除歷史財務信息外，本討論和分析還包含前瞻性陳述，反映我們的計劃、估計和信念，涉及風險、不確定性和假設。由於許多因素的影響，例如在本10-Q表格中的第II部分第1A項“風險因素”以及在我們於2022年3月9日提交給美國美國證券交易委員會的10-K表格年度報告中的“風險因素”第1A項下，以及在本10-Q表格其他部分的“關於前瞻性陳述的警示聲明”中陳述的那些內容，我們的實際結果可能與這些前瞻性陳述中預期的結果存在實質性差異。

為便於列報，本節所列的某些數字，如利率和其他百分比，已進行了四捨五入。本節所列的百分比數字並非在所有情況下都是根據這種四捨五入的數字計算的，而是根據四捨五入前的數額計算的。因此，本節中的百分比金額可能與使用我們財務報表或相關文本中的數字進行相同計算所獲得的百分比略有不同。本節中顯示的某些其他金額也可能因四捨五入而略有不同。

概述

Momentus計劃提供運輸和基礎設施服務，以幫助實現空間的商業化。衞星運營商是我們的主要客户和目標客户。我們計劃提供的服務包括最後一英里衞星運輸、有效載荷託管、在軌衞星加油、在軌檢查、在軌衞星維護、脱軌、碎片清除等衞星對衞星服務。

我們的運輸服務將專注於將我們客户的衞星交付到他們選擇的精確軌道。為了實現這一目標，我們計劃與SpaceX等領先的發射服務提供商合作，創建一個軸輻式運輸網絡。在這種模式下，我們客户的衞星將搭乘一枚中型或大型火箭從地球“共享”到太空。然後，我們的軌道服務運載火箭(“OSV”)將提供從火箭發射軌道到衞星運營商選擇的定製軌道的“最後一英里”運輸服務。我們相信，我們的中心輻射式模式有潛力擴大我們客户的部署選擇，相對於他們僅使用拼車發射所能實現的部署選擇，同時相對於他們使用專用小型運載火箭所能實現的部署選擇，降低他們的成本。隨着時間的推移，我們計劃開始引入“最後一英里”運輸以外的額外服務。

自2017年成立以來，我們一直致力於開發、測試和提升我們的車輛和配套技術，特別是我們的水等離子體推進技術。截至2022年10月31日，我們已經簽署了大約4300萬美元的積壓(潛在收入)合同。這些協議包含確定的訂單和選項，允許客户在更短的通知時間內選擇加入發佈，而不需要單獨的協議。這些簽署的合同涉及14個國家的19家公司。一般來説，我們的客户有權取消合同，但前提是他們將放棄押金。如果客户在被要求支付不可退還的定金之前取消了合同，我們可能不會從這些訂單中獲得收入，但在合同簽署時支付的初始定金除外。請參閲“風險因素- 我們可能無法將積壓的訂單轉化為收入。在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

2022年5月25日，該公司在SpaceX Transporter-5任務上首次試飛了維高利德航天器(維高利3號)，進入近地軌道。除了維戈裏，Momentus還在同一次SpaceX任務中使用了第二個端口，從合作伙伴公司空運了一架第三方部署器。2022年5月25日，Momentus使用第三方部署器將其第一顆客户衞星送入軌道。

2022年5月26日，在近地軌道上的維戈利航天器與地球上的一個地面站之間建立了雙向聯繫後，Momentus發現維戈利航天器在發射後出現了某些異常，主要與其可展開的太陽能電池板有關，這些電池板為航天器及其子系統提供動力。自那時以來，該公司一直在努力解決這些異常情況，找出根本原因，並尋求在今後的特派團之前實施的解決辦法。

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目錄表

該公司已經確定，維戈裏航天器的可展開太陽能電池板由第三方生產，在發射過程中摺疊和存放，一旦進入軌道，就沒有按預期運行。這導致了航天器的低功率和通信問題。與此同時，航天器固定的、安裝在車身上的太陽能電池板似乎正在按預期工作，併為航天器提供了一些動力。該公司一直與太陽能電池板生產商密切合作，並已確定機械問題是可部署電池板未能按預期運行的根本原因。該公司還認為，它已經確定了其他航天器系統在低功率狀態下出現異常的根本原因。

2022年5月28日，Momentus能夠從Vigori 3號上部署兩顆客户衞星(Vigori 3號上總共有9顆客户衞星)。該公司隨後繼續努力部署其他客户衞星。

雖然Momentus最初與維戈裏航天器建立了雙向通信，但由於航天器的低功率狀態，它未能繼續進行這種雙向通信。Momentus一直在使用計劃外的頻率來處理異常情況，並向FCC申請了為期30天的特別臨時授權(STA)，以適當地遵守FCC的無線電頻率傳輸要求。2022年6月9日，本公司收到FCC的要求，批准了30天的STA，FCC於2022年7月13日將其延長了30天。Momentus繼續申請將其STA延長30天，FCC批准了這一申請，最近一次是在2022年10月20日。

雖然Momentus未能與維戈利航天器重新建立雙向通信，但它繼續從地球上的地面站向航天器廣播命令，包括部署客户衞星的命令。此外，維戈裏航天器還配備了一種機制，旨在在航天器與地面站失去通信的情況下自主部署客户衞星。

在2022年第三季度，維戈裏號航天器又部署了五顆客户衞星，其中兩顆在2022年7月17日，兩顆在2022年7月29日，一顆在2022年8月底。Momentus現在已經在近地軌道上總共部署了8顆客户衞星，其中包括來自Vigori 3號的7顆衞星和來自第三方部署器系統的1顆衞星。

雖然Momentus正在繼續努力解決Vigori 3號航天器在首次飛行期間遇到的異常情況，並部署剩餘的三顆客户衞星，但該公司對能夠在這次測試和演示任務中執行一些計劃的飛行器操作的信心水平已經大幅下降。該公司正在努力在其計劃的後續特派團之前納入在本次特派團期間確定的改進措施。

該公司預計最早將於2022年12月通過第三方發射提供商將其第二枚Vigoline運載火箭送入近地軌道。未來的所有飛行任務仍有待於獲得許可證和政府批准，以及成功完成我們為航天器飛行做準備的努力。該公司不能保證它計劃在未來特派團運營的車輛將按時準備就緒，或它們將按預期運行。請參閲“風險因素--我們可能無法獲得所有必需的政府許可和批准。“風險因素--我們依賴於衞星運載火箭和相關技術的成功開發。在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

我們的服務之所以成為可能，是因為過去20年來航天工業的快速技術發展，主要是由於發射成本的顯著下降，以及更小、更低成本衞星的出現。這些趨勢的匯聚導致了商業空間市場的大幅增長，其根源在於進入新空間經濟的公司更容易獲得，這些公司旨在提供通信、對地觀測和數據收集服務以及其他衞星服務。

我們預計，未來幾年空間運輸領域可能會有相當大的增長，因為公司繼續尋求多種低成本方式，將單一衞星運送到特定軌道或部署其衞星星座。我們預計，小衞星向近地軌道運輸的需求將在短期內繼續推動對空間運輸服務的總體需求增長，因為技術進步將繼續使新的市場進入者更容易進入空間，儘管近地軌道以外的新應用也在不斷湧現。我們還認為，在未來十年，可能會出現新的天基業務，例如在空間生產太陽能、空間製造或空間數據處理。這些新商業模式的出現可能會大大增加對空間運輸和其他空間基礎設施服務的需求。

除了運輸，我們預計，如果我們成功執行我們的商業計劃，衞星星座市場的增長可能會推動對我們的託管有效載荷、在軌衞星加油、在軌檢查、在軌衞星維護、脱軌、碎片清除和其他衞星到衞星服務產品的需求。

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目錄表

包括全面開發和驗證我們在太空中的技術。衞星星座的壽命相對較短，在我們看來，將需要以更高的頻率進行維護、脱軌和其他一般維修。

我們預計，與我們正在進行的活動相關的費用將大幅增加，特別是在我們繼續推進我們的車輛開發、建設公司基礎設施以及增強我們的銷售和營銷功能的情況下。

我們預期的服務產品背後的技術仍在開發過程中，尚未在太空中進行充分的測試或驗證。我們執行業務計劃的能力取決於本10-Q表格中描述的技術的成功開發和商業化。儘管我們相信我們的水等離子體推進技術將是我們產品的一個關鍵優勢，但到目前為止，我們只在太空中進行了一次該技術的測試。儘管我們相信我們的測試裝置在太空中產生了等離子體，並驗證了我們技術的理論基礎，但我們還沒有通過實驗確認該裝置在太空中產生推力的能力，這對我們在軌道上進行實際航天器機動的能力至關重要。在我們能做到這一點之前，這項技術將停留在實驗階段。此外，即使該裝置產生推力，也不能保證它能夠以足夠可靠和有效的方式運行，從而使該技術充分商業化。我們關於我們技術可行性的聲明和信念主要基於地面測試期間的理論分析和實驗觀察結果，以及我們在太空中對這項技術的單一測試。空間技術的發展極其複雜、耗時和昂貴，而且不能保證我們預測的理論和地面結果將轉化為在我們預期的參數範圍內運行的運行空間飛行器，或者根本不能保證。這份10-Q表格描述了Momentus目前的業務計劃，即繼續開發其技術和營銷並將其產品商業化，但不能保證Momentus將能夠成功地開發其技術並將其應用於商業上可行的車輛。請參閲“風險因素-我們商業模式的一個關鍵組成部分是使用我們的飛行器將衞星從近地軌道運送到其他軌道。這一動作的技術仍處於開發階段……在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

服務概述

當我們的技術在未來得到充分開發和驗證時，我們目前計劃為空間經濟提供以下基礎設施服務：

太空運輸。我們正在設計一種基於軸輻式模式的空間運輸服務，這種模式將中型或大型火箭的搭乘共享發射與使用我們的OSV之一的最後一英里交付結合在一起。在這種模式下，我們的客户將在發射前幾個月將他們的有效載荷交付給我們，以便集成到我們的車輛上。一旦我們集成了客户的有效載荷，我們將把持有客户有效載荷夾具的車輛運往發射場，在那裏它將被集成到火箭上。然後火箭將把我們的飛行器送到發射軌道。與火箭分離後，我們的運載火箭將把客户的有效載荷運送到他們選擇的最終軌道。

我們正在設計我們的水等離子推進器，使我們的飛行器能夠有效地將每個客户的有效載荷運送到各自的軌道上。我們相信，相對於僅使用拼車發射可以實現的目標，我們的中心輻射式模式有潛力擴大客户的部署選擇，同時相對於專用小型運載火箭可以實現的目標，我們可以降低他們的成本。

最初，在將我們的客户有效載荷送到他們的最終軌道後，我們的飛行器將脱離軌道。然而，我們的計劃是發展我們的飛行器可重複使用的能力，這樣，在交付有效載荷後，它們將能夠留在太空執行更多的任務。

託管有效負載。我們正在設計我們的傳輸工具，以實現模塊化和與客户有效載荷的輕鬆集成，並具有我們的客户在軌道上將需要的全套功能。在我們的託管有效載荷模型下，我們的飛行器在將客户有效載荷傳輸到特定軌道後，將在任務期間與有效載荷保持連接，以提供持續的電力、軌道維護、定向和通信，以支持有效載荷數據的遙測、指揮和下行鏈路。我們的目標是提供更高程度的模塊化，我們認為這有可能顯著提高軌道通達性和/或降低各種衞星運營商的製造成本。

在軌維修。我們認為衞星在軌維修是一個快速增長的商業機會。隨着太空中衞星數量的增加，它們的維修需求也在增加。我們計劃設計Momentus未來的可重複使用的飛行器，使其能夠進行在軌服務，並正在開展支持這一目標的開發活動。雖然我們仍處於開發這項技術的非常初步的階段，但我們的目標是配備

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目錄表

未來的飛行器具有機械臂，能夠在接近其他航天器的地方操縱，並與它們對接或停泊。一旦完全開發，我們相信這些能力可以讓我們提供一套不同的在軌服務，如檢查、加油、延長壽命、重新定位、打撈任務、維護和維修以及脱軌。

影響我們業績的因素

我們相信，我們的業績和未來的成功在很大程度上取決於我們能否利用以下機會，而這些機會又面臨着重大的風險和挑戰，包括下文和標題為風險因素在第II部分第1A項下：風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

空間運輸和服務飛行器及其相關技術的發展

我們的主要研究和開發目標是開發我們現有和未來的空間轉移和服務飛行器以及相關的水等離子體推進技術。

維高利是Momentus正在開發的第一款汽車。一旦完全開發、測試和在太空中驗證，我們預計Vigori將足以滿足我們最初的運營計劃，即向小衞星提供近地軌道的空間運輸。雖然在大多數常見配置中，我們的有效載荷能力可能會較低，但Vigori的目標是在近地軌道上運送最多750公斤的客户有效載荷。我們將Vigori的Delta-v和主機功率目標分別設定為2千米/美國證券交易委員會和1千瓦，我們相信在我們的產品路線圖實施幾年後就可以實現這一目標。

除了我們在2022年5月的首次發射外，我們還與SpaceX簽訂了發射服務協議，以確保在SpaceX目前計劃於2022年下半年和2023年運行的運載火箭上為Vigoline提供空間。我們相信，這些早期任務將使我們能夠進一步驗證維戈裏的能力。雖然確保清單上的空間是重要的一步，但所有未來的任務仍有待於獲得許可證和政府批准，以及成功完成我們為航天器飛行做準備的努力。該公司不能保證它計劃在未來特派團運營的車輛將按時準備就緒，或它們將按預期運行。請參閲“風險因素--我們可能無法獲得所有必需的政府許可和批准。“風險因素--我們依賴於衞星運載火箭和相關技術的成功開發。在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

早期的維戈利運載火箭將不能重複使用，這意味着我們將在交付客户有效載荷後將它們脱軌。然而，大約在本十年中期，我們計劃使我們的飛行器能夠重複使用，以便在交付有效載荷後，它們將能夠留在太空中執行後續任務。建立可重複使用的車輛將需要大量的額外研究和技術開發。我們相信，我們選擇水作為推進劑將有助於創造可重複使用的交通工具，因為水可以在沒有特殊條件的情況下儲存，除了確保管道和儲罐不會凍結或被冰堵塞外，無限期並易於泵送。此外，與常用的推進劑相比，水是安全和無害的，例如用於化學推進的低温組件和自燃有毒燃料，或用於電力推進的高壓惰性氣體(如氙氣或氪)。我們相信，如果我們能夠實現可重用性，它將使我們能夠在每次騎行的基礎上降低製造和啟動成本，為我們的投資者實現更高的利潤率和回報，同時還可以減少我們對環境的影響。

除了維戈利之外，我們還設想將兩款越來越大的汽車推向市場，目前分別名為阿多利和費沃利。這些運載火箭將類似於我們的維戈利運載火箭，但具有更大的結構、更大的太陽能電池板和更強大的推進系統，以便攜帶越來越大的有效載荷逐漸遠離地球。

我們採用水等離子體推進技術的車輛的成功開發存在不確定因素，包括：

•最後確定系統設計和規格的時間；

•圓滿完成測試方案和示範任務；

•我們是否會收到許可證和政府批准，以及獲得許可證和政府批准的時間，這些許可證和政府批准將允許我們的車輛在太空飛行，並收集有助於進一步開發我們的車輛的有價值的數據；

•按時、按預算和在目標成本目標範圍內滿足規定的技術目標和設計目標；

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目錄表

•我們有能力從監管機構獲得更多適用的批准、執照或認證，並保持當前的批准、執照或認證；

•我們有能力確保我們的發射供應商的艙單上有空位；

•儘管存在自然災害等中斷生產的風險，但我們的製造設施仍具有良好的性能；

•支持我們研發活動的第三方承包商的業績；

•某些原材料和供應部件的有限數量供應商的業績，以及他們願意與我們做生意的意願；

•我們保護知識產權的能力，這對我們的軌道服務車輛的設計和功能至關重要；

•我們有能力繼續資助和維持我們目前的研發活動；

•新冠肺炎疫情對我們、我們的客户、供應商和分銷商以及全球經濟的影響；以及

•我們有能力遵守美國國家安全局的條款以及安全董事制定的任何相關合規措施。

這些變數中的任何一個的結果變化都可能推遲我們車輛的開發，進而可能影響我們的業務和運營結果。請參閲“風險因素，在第II部分第1A項下：風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

首次啟動和後續啟動

我們的水等離子體推進技術(我們正在開發)基於微波電熱或“MET”推進器的使用，我們相信這種推進器最終可以提供安全、負擔得起、可靠和常規的太空服務，包括太空運輸、託管有效載荷和在軌服務。為了實現這一目標，我們目前打算：

開發我們用於太空運輸的商業項目。2022年5月，我們用我們的維戈利3號飛行器進行了首次演示任務。目前，我們計劃最早於2022年12月在SpaceX運輸機上試飛我們的第二架維戈利運載火箭。未來的所有飛行任務仍有待於獲得許可證和政府批准，以及成功完成我們為航天器飛行做準備的努力。該公司不能保證它計劃在未來特派團運營的車輛將按時準備就緒，或它們將按預期運行。請參閲“風險因素--我們可能無法獲得所有必需的政府許可和批准。“風險因素--我們依賴於衞星運載火箭和相關技術的成功開發。在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

啟動我們的託管有效負載商業計劃。如果未來我們的飛行器能夠投入使用，用於其預定的空間運輸用途，我們計劃通過我們的託管有效載荷模型來開發衞星系統的模塊化方法。對於有效載荷和/或特定軌道需要大量電力的任務，我們的目標是讓Momentus能夠提供低成本服務模式、在軌靈活性和高發電量的獨特組合。

啟動我們的在軌服務商業計劃。如果我們按照目前的設想開發我們的飛行器的可重用性，我們相信我們將能夠開始為我們的客户提供一套不同的在軌服務。雖然我們還沒有開發出提供這些服務所需的這些能力或技術，但這些服務可能包括檢查、加油、延長壽命、重新定位、打撈任務、維護和維修以及脱軌。隨着送入太空的衞星數量不斷增加，我們預計這類服務的需求將會不斷增長。

我們空間基礎設施服務業務的成功將取決於我們成功和定期將客户衞星送入定製軌道的能力。我們的早期飛行任務，特別是2022年和2023年的飛行任務，包括2022年5月的首次飛行任務(維戈裏3號)，都是示範性飛行任務。我們計劃的演示任務的主要目標是在軌道上測試維戈利，並從我們遇到的任何問題中學習。從演示任務中學到的經驗教訓將有助於我們在尋求最終認證用於生產的設計時，對我們的Vigoline車輛進行更改。根據我們遇到的問題的性質，我們未來發射和其他計劃活動的時間表可能會受到不利影響。不能保證我們在今後的示範任務中或在任何今後的任務中不會遇到業務或流程故障以及其他問題。任何失敗或挫折，特別是我們在第一次任務(維戈裏3)中經歷的失敗或挫折，以及我們在其他早期任務中可能遇到的失敗或挫折，都可能損害我們的聲譽，並對我們產生實質性的不利影響

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目錄表

對我們的業務、財務狀況和經營結果的影響。請參閲“風險因素--我們依賴於衞星運載火箭和相關技術的成功開發。在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

客户需求

我們收到了一系列衞星運營商、衞星製造商、衞星聚合器、發射服務提供商和其他公司的極大興趣。截至2022年9月30日，我們已經收取了約240萬美元的客户押金，與未來的發佈相關。雖然我們的標準合同不包含使客户能夠收回已支付的任何不可退還的押金的退款或追索權條款，但在截至2021年12月31日的一年中，由於取消了2021年的發佈，我們向客户發放了總計140萬美元的退款，以培養未來的業務關係和客户善意。

由於我們的技術尚未經過充分測試，我們在演示任務中為客户提供的服務將是有限的。為了反映這一點，我們預計將向這些示範任務的客户提供相對於我們最終打算為我們的運輸服務收取的價格的折扣。在我們的演示任務中，我們計劃展示維戈裏部署衞星的能力。一旦所有客户的有效載荷都被釋放，我們計劃進行某些演習和技術演示，以驗證我們的技術並確定我們戰略的潛在商業可行性。這種方法既限制了我們的風險，也限制了我們客户的風險。

截至2022年10月31日，我們已經簽署了大約4300萬美元的積壓(潛在收入)合同。這些協議包含確定的訂單和選項，允許客户在更短的通知時間內選擇加入發佈，而不需要單獨的協議。這些簽署的合同涉及14個國家的19家公司。一般來説，我們的客户有權取消合同，但前提是他們將放棄押金。如果客户在被要求支付不可退還的定金之前取消了合同，我們可能不會從這些訂單中獲得收入，但在合同簽署時支付的初始定金除外。

我們的積壓訂單會受到重大的客户集中風險的影響。截至2022年10月31日，我們積壓的總美元價值中約有90%與三家發射服務提供商和發射服務能力聚合器及其附屬公司有關。我們的積壓訂單中排名前十的客户約佔我們積壓訂單總價值的98%。

此外，每個季度的積壓通常都有很大的差異，不同時期的積壓比較並不一定預示着未來的收入。此外，構成積壓的一些合同是針對未來多年安排的服務，我們與之簽訂合同的客户的經濟可行性不能隨着時間的推移而得到保證。因此，構成我們積壓的合同可能不會在任何特定時期產生實際收入，或者根本不會產生實際收入，而且這些合同的實際收入可能與我們的積壓估計不同。收到積壓項目收入的時間(如果有的話)可能會改變，因為許多因素會影響特派團的日程安排，也可能會對合同進行調整。未能實現我們的部分積壓可能會對我們的收入和毛利率產生不利影響。

新冠肺炎帶來的影響

新冠肺炎疫情過去曾影響我們的業務，包括我們原計劃於2020年4月推出的時間表，並有可能進一步影響我們未來的業務，包括我們未來推出的計劃以及我們與客户簽訂合同的能力。

該公司預計最早將於2022年12月通過第三方發射提供商將其第二枚Vigoline運載火箭送入近地軌道。未來的所有飛行任務仍有待於獲得許可證和政府批准，以及成功完成我們為航天器飛行做準備的努力。該公司不能保證它計劃在未來特派團運營的車輛將按時準備就緒，或它們將按預期運行。請參閲“風險因素--我們可能無法獲得所有必需的政府許可和批准。“風險因素--我們依賴於衞星運載火箭和相關技術的成功開發。在本10-Q表格中的第II部分第1A項下，以及在我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告中的第I部分第1A項下。

我們的非運營人員於2020年3月開始在家工作，因為我們減少了面對面操作，以優先考慮員工的安全。我們已經開始逐步將必要的人員帶回辦公室，同時遵守疾病控制和預防中心、聯邦、州和地方的保護標準。根據當地法規和疫苗接種計劃的有效性，我們打算逐步將所有員工帶回

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目錄表

在此之前，我們將繼續支持我們的員工在家工作。雖然遠程工作安排影響了我們的製造和開發時間表，但這一安排的總體影響並未對未來推出的時間表產生實質性不利影響。

2020年5月，為了加強我們的流動資金狀況，我們根據《冠狀病毒援助、救濟和經濟保障法》(下稱《關注法》)獲得了一筆100萬美元的Paycheck保護計劃貸款(“PPP貸款”)；然而，在2020年9月，我們全額償還了PPP貸款。

儘管如此，新冠肺炎大流行對公司業務、運營結果和整體財務業績的影響最終將取決於未來的發展，包括大流行的持續時間、可能的反覆爆發、變種的出現以及針對變種的疫苗和其他緩解措施的有效性，所有這些都是高度不確定和無法預測的。見第二部分，第1A項：“風險因素，“在本Form 10-Q及我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下，用於進一步討論新冠肺炎大流行對我們業務的潛在影響。

最新發展動態

在市場上提供產品

2022年9月28日，Momentus夫婦與一家銷售代理簽訂了在市場上出售股權的銷售協議(“ATM銷售協議”)。根據自動櫃員機銷售協議，公司可不時通過銷售代理使用市場(“自動櫃員機”)發售普通股股票，總要約價最高可達5,000萬美元。根據自動櫃員機銷售協議，銷售代理將有權獲得每股銷售總價3.0%的佣金。

截至2022年9月30日止三個月及九個月內，並無自動櫃員機銷售協議項下之銷售。

論企業合併的完善

於2021年8月12日，本公司根據日期為2020年10月7日並於2021年3月5日、2021年4月6日及2021年6月29日修訂的若干合併協議及計劃(“合併協議”)完成合並，合併協議由穩定之路收購公司(“SRAC”)、Project Marvel First Merger Sub，Inc.(特拉華州一間公司及SRAC之直接全資附屬公司)及Project Marvel Second Merge Sub，LLC(特拉華州一家有限責任公司及SRAC之直接全資附屬公司)(“第二合併附屬公司”)完成。據此，第一合併附屬公司與美國特拉華州的Momentus公司(“Legacy Momentus”)合併，而Legacy Momentus為第一合併附屬公司的尚存法團，緊隨其後，Legacy Momentus與第二合併附屬公司合併並併入第二合併附屬公司，而第二合併附屬公司為尚存實體(“業務合併”)。隨着業務合併的結束(“結束”)，本公司將其名稱從穩定之路收購公司更名為Momentus Inc.，Legacy Momentus更名為Momentus Space，LLC。

根據公認會計原則，該業務合併作為反向資本重組入賬。根據這種會計方法，就財務報告而言，srac被視為“被收購”的公司。我們被認為是合併業務的會計前身，而摩門特公司作為合併業務的母公司，是美國證券交易委員會註冊人的繼承人，這意味着我們以前各時期的合併財務報表將在註冊人提交給美國證券交易委員會的未來定期報告中披露。

由於反向資本重組，業務合併將對我們未來報告的財務狀況和業績產生重大影響。Momentus未來報告的財務狀況和結果中最重大的變化是現金增加了2.473億美元，但被業務合併的額外交易成本所抵消。請參閲註釋3。

作為業務合併的結果，我們成為在美國證券交易委員會註冊並在納斯達克上市的公司的繼任者，這將需要我們招聘更多人員並實施程序和流程，以滿足上市公司的監管要求和慣例。作為一家上市公司，我們已經開始產生額外的經常性費用，其中包括董事和高級管理人員的責任保險、董事費用以及額外的內部和外部會計、法律和行政資源。

定期貸款和擔保協議

本公司於2021年2月22日訂立定期貸款，為本公司提供高達4,000萬美元的借款能力，年利率為12%。在協議開始時，公司立即可以借入2500萬美元的定期貸款，公司於2021年3月1日借入了這筆錢。剩餘的1,500萬美元借款能力不再可用，因為公司沒有

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目錄表

在2021年6月30日的最後期限前實現所需的某些里程碑。根據貸款條款，如果不滿足某些營運現金比率，貸款人在貸款未償還期間對公司的知識產權享有留置權。在企業合併之前，留置權被授予，但後來由於企業合併的收益而被解除。定期貸款的償還條款規定，從2021年3月1日至2022年2月28日，只需支付利息。

根據貸款的原始條款，本金於2022年3月1日到期應付，然而，於2022年1月，本公司行使了在24個月內償還定期貸款的選擇權。延長的付款期限導致了實際利率較低的重定時間表。請參閲附註10。

連同定期貸款，向貸款人授予可由貸款人選擇行使的認股權證，可購買本公司全部攤薄後資本的1%的優先股(包括所有未償還可換股票據、安全票據及該等認股權證的轉換撥備)。在1%的認股權證中，80%是貸款人在簽署協議時賺取的。截至2021年6月30日，額外20%的認股權證被沒收。貸款人於2021年8月12日行使認股權證；有關認股權證估值及轉換的討論見附註11。

此外，貸款人將擁有參與Momentus未來私募股權發行(包括可轉換票據或過渡性融資)的某些權利。

美國證券交易委員會和解與美國外國投資委員會審查

我們已經產生了與下文所述的CFIUS審查相關的鉅額費用，並且已經並預計將發生與實施下文所述的國家安全局相關的重大費用。我們還產生了與下文討論的美國證券交易委員會和解相關的鉅額費用。截至2022年9月30日，該公司與這些事項相關的法律費用約為910萬美元。

美國證券交易委員會結算

2021年7月13日，公司同意在既不承認也不否認的基礎上與美國證券交易委員會達成和解，因為預計美國證券交易委員會將停止與某些違反聯邦證券法反欺詐條款的行為有關的訴訟。作為和解的結果，公司同意支付700萬美元的民事罰款，其中200萬美元立即支付，500萬美元在和解令發出後一年內支付。該公司於2022年7月8日支付了剩餘的500萬美元債務。

CFIUS審查和美國國家安全局

2021年2月，Momentus及其聯合創始人Mikhail Kokorich在SRAC的支持下，向CFIUS提交了一份聯合通知，要求對Kokorich先生、他的妻子及其控制的實體在Momentus的歷史收購進行審查，以迴應美國國防部(DoD)對Momentus的外國所有權和控制權的擔憂。2021年6月8日，公司代表Kokorich先生和Nortrone Finance S.A.(由Kokorich先生控制的實體)、Lev Khasis和Olga Khasis各自以各自的個人身份並代表Brainyspace LLC(由Olga Khasis控制的實體)，以及以國防部和美國財政部為代表的美國政府簽訂了國家安全協議。根據NSA的規定，Kokorich先生、Nortrone Finance S.A.、Lev Khasis和他的妻子Olga Khasis以及Brainyspace LLC於2021年6月8日將他們擁有或實益擁有的Momentus的所有股權出售給Momentus公司(見下文)聯合創始人撤資“)。美國國家安全局還為保護國家安全對該公司制定了各種要求和限制，其中某些要求和限制可能會對我們的經營業績產生實質性的不利影響，原因是遵守安全措施的成本，以及我們對某些美國設施、合同、人員、供應商選擇和運營的控制限制。該公司在實施國家安全局方面取得了進展，實現了基線合規，並將安全措施納入公司政策和程序，以應對國家安全局的一些風險。

聯合創始人撤資和股票回購協議

根據美國國家安全局及根據與本公司訂立的股份回購協議(自2021年6月8日起生效)，Kokorich先生、Nortrone Finance S.A.及Brainyspace LLC(統稱為“共同創辦人”)於2021年6月30日各自出售其在本公司的100%股權。作為對其股權的交換，本公司最初向每個實體支付1美元，但將按比例從合法可用資金中額外向聯合創辦人支付總額最多50,000,000美元，具體如下：(1)在(A)企業合併或籌資交易或一系列交易(無論是以債務或債務的形式)後10個工作日內，從合法可用於此的資金中支付總額40,000,000美元

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目錄表

現金收益不少於250,000,000美元(B)業務合併(“第一個付款日”)；及(Ii)在企業合併或籌資交易或一系列交易(不論以債務或股權形式)後10個工作日內，從合法可用於該業務的資金中支付總額10,000,000美元，現金收益不少於250,000,000美元(釐定時不會因第一個付款日而減少先前收到的100,000,000美元)。

由於業務合併產生了2.473億美元的毛收入(如附註3所述)，公司在支付的初始代價3美元的基礎上向聯合創始人支付了4,000萬美元。公司將支付的代價記錄為普通股的減少和額外的實收資本。根據國家安全局的規定，這些撤資收益的一部分被存入托管賬户，在第三方審計員完成對投資者遵守國家安全局的審計並在沒有外國投資委員會監測機構反對的情況下經過15天后，不得向剝離的投資者發放。在對投資者的國家安全局合規情況進行第三方審計後，根據國家安全局的規定，截至2022年3月1日，所有託管撤資收益都被釋放給了聯合創始人。

若本公司進行業務合併或集資交易或一系列交易(不論以債務或股權形式)，所得現金收益約為270萬美元或以上，則根據股份回購協議的條款，本公司將需要向聯合創辦人支付合共1,000萬美元(見附註11)。

本公司使用概率加權方法評估並定期重新評估該潛在對價作為ASC 480項下的負債。考慮了能夠成功籌集資金的某些因素，包括遵守美國國家安全局的進展、研發進展、與發射供應商的協議以及公司根據上述市場發售計劃進行的籌資努力，預計將向聯合創始人支付1,000萬美元的負債，並與截至2022年9月30日的股東權益(赤字)報表中的額外實收資本進行相應抵消。

這筆款項來自業務合併和管道投資的收益，因此減少了Momentus可用於為其未來的運營和資本支出提供資金的收益。

作為股票回購協議的一部分，Kokorich先生和Khasis先生都同意廣泛放棄和解除對公司的所有索賠(廣義定義)。公司堅持認為，對於任何個人可能對公司提出的各種進步和賠償要求，這一豁免都是有效的。

Kokorich先生和Khasis先生都通過律師不同意公司的立場。例如，Kokorich先生在針對本公司和其他被告的證券集體訴訟中被點名為被告，儘管他沒有在這些事項中得到送達或出庭。此外，Kokorich先生是美國證券交易委員會對他提起的民事訴訟的唯一被告，該訴訟仍在美國哥倫比亞特區地區法院進行，案件編號1：21-cv-01869。Kokorich先生要求Momentus賠償和墊付他在這些訴訟中產生的費用和費用，公司對此提出異議。

公司繼續堅持認為，Kokorich先生在國家安全局和股票回購協議中的釋放對於他在這些訴訟事項中要求提拔和賠償的要求是有效的。2022年8月16日，科科裏奇先生向特拉華州衡平法院(本案)提出了針對Momentus的經核實的申訴。2022-0722號)向Momentus尋求賠償和發展。2022年10月14日，Momentus提交了駁回這一行動的動議。Momus駁斥了起訴書中的指控，並打算積極為訴訟辯護。

請參閲“風險因素- 我們可能需要大量的額外資金來資助我們的運營，但當我們需要時，可能不會有足夠的額外資金，無論是按可接受的條件還是根本沒有。在公司於2022年3月9日提交的Form 10-K年度報告中。

經營成果的構成部分

服務收入

我們與主要在航空航天行業的客户簽訂了“最後一英里”衞星和貨物交付、有效載荷託管和在軌服務選項的合同。公司在履行我們的履約義務之前或客户取消合同時確認收入(以及已支付的任何其他費用)。

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目錄表

2022年5月4日，公司收到了美國聯邦航空管理局(FAA)對其有效載荷審查申請的有利裁決，這是支持公司於2022年5月首次試飛維戈利軌道服務飛行器(Vigoline 3)所需的最後一個監管里程碑。聯邦航空局的有利決定是在2022年4月28日收到聯邦通信委員會(FCC)的許可證，以及國家海洋和大氣管理局(NOAA)對現有許可證進行更新後做出的。

2022年5月25日，該公司在SpaceX Transporter-5任務上首次試飛了維高利德航天器(維高利3號)，進入近地軌道。除了維戈裏，Momentus還在同一次SpaceX任務中使用了第二個端口，從合作伙伴公司空運了一架第三方部署器。2022年5月25日，Momentus使用第三方部署器將其第一顆客户衞星送入軌道。

2022年5月26日，在近地軌道上的維戈利航天器與地球上的一個地面站之間建立了雙向聯繫後，Momentus發現維戈利航天器在發射後出現了某些異常，主要與其可展開的太陽能電池板有關，這些電池板為航天器及其子系統提供動力。自那時以來，該公司一直在努力解決這些異常情況，找出根本原因，並尋求在今後的特派團之前實施的解決辦法。

該公司已經確定，維戈裏航天器的可展開太陽能電池板由第三方生產，在發射過程中摺疊和存放，一旦進入軌道，就沒有按預期運行。這導致了航天器的低功率和通信問題。與此同時，航天器固定的、安裝在車身上的太陽能電池板似乎正在按預期工作，併為航天器提供了一些動力。該公司一直與太陽能電池板生產商密切合作，並已確定機械問題是可部署電池板未能按預期運行的根本原因。該公司還認為，它已經確定了其他航天器系統在低功率狀態下出現異常的根本原因。

2022年5月28日，Momentus能夠從Vigori 3號上部署兩顆客户衞星(Vigori 3號上總共有9顆客户衞星)。該公司隨後繼續努力部署其他客户衞星。

雖然Momentus最初與維戈裏航天器建立了雙向通信，但由於航天器的低功率狀態，它未能繼續進行這種雙向通信。Momentus一直在使用計劃外的頻率來處理異常情況，並向FCC申請了為期30天的特別臨時授權(STA)，以適當地遵守FCC的無線電頻率傳輸要求。2022年6月9日，本公司收到FCC的要求，批准了30天的STA，FCC於2022年7月13日將其延長了30天。Momentus繼續申請將其STA延長30天，FCC批准了這一申請，最近一次是在2022年10月20日。

雖然Momentus未能與維戈利航天器重新建立雙向通信，但它繼續從地球上的地面站向航天器廣播命令，包括部署客户衞星的命令。此外，維戈裏航天器還配備了一種機制，旨在在航天器與地面站失去通信的情況下自主部署客户衞星。

在2022年第三季度，維戈裏號航天器又部署了五顆客户衞星，其中兩顆在2022年7月17日，兩顆在2022年7月29日，一顆在2022年8月底。Momentus現在已經在近地軌道上總共部署了8顆客户衞星，其中包括來自Vigori 3號的7顆衞星和來自第三方部署器系統的1顆衞星。

雖然Momentus正在繼續努力解決Vigori 3號航天器在首次飛行期間遇到的異常情況，並部署剩餘的三顆客户衞星，但該公司對能夠在這次測試和演示任務中執行一些計劃的飛行器操作的信心水平已經大幅下降。該公司正在努力在其計劃的後續特派團之前納入在本次特派團期間確定的改進措施。

該公司預計最早將於2022年12月通過第三方發射提供商將其第二枚Vigoline運載火箭送入近地軌道。未來的所有飛行任務仍有待於獲得許可證和政府批准，以及成功完成我們為航天器飛行做準備的努力。該公司不能保證它計劃在未來特派團運營的車輛將按時準備就緒，或它們將按預期運行。請參閲“風險因素--我們可能無法獲得所有必需的政府許可和批准。“風險因素--我們依賴於衞星運載火箭和相關技術的成功開發。在第二部分第1A項下：“風險因素，“在本Form 10-Q和我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告第I部分第1A項下。

關於2022年5月25日維戈利航天器的飛行和夥伴公司的第三方部署者，該公司完成了一項預定的履約義務，產生了50000美元

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目錄表

已確認收入，以前記錄在合同負債中。剩餘的客户有效載荷受到Vigori異常的負面影響，因此沒有得到預期的服務水平。因此，該公司向這些客户提供了優惠，截至2022年6月30日，這些優惠的價值尚未確定。由於這種不確定性，截至2022年6月30日，公司將相關客户存款13.3萬美元記錄為當前合同負債內的遞延收入。

在截至2022年9月30日的三個月中，該公司確認了12.9萬美元的收入。2.8萬美元是由於取消的客户合同沒收了客户押金。該公司還解決了導致其推遲首次推出收入的不確定因素。因此，該公司確認了10.1萬美元的收入，並由於可變對價繼續推遲目前分配給未來服務的3.3萬美元。

截至2022年9月30日，我們已與客户簽署了合同，並收取了約240萬美元的客户保證金，這些保證金在我們的合併資產負債表中記為非流動合同負債。

本公司以最可能的金額估計可變對價，該金額包括在交易價格中，以確認的累計收入很可能不會發生重大逆轉的程度為限。雖然公司的標準合同不包含使客户能夠收回已支付的任何不可退還的費用的退款或追索權條款，但公司可能會根據需要向客户發放全額或部分退款，以維護和促進未來的業務關係和客户商譽。由於公司無法在2021年完成任何產品發佈(有關更多信息，請參閲附註4)，在截至2021年12月31日的年度內，公司向客户退還了140萬美元。

收入成本

收入成本主要包括與軌道服務車輛費用和第三方發射費用有關的費用。在軌道服務運載火箭設計完成並交付生產之前，這些軌道服務運載火箭的成本將在收到材料和服務時作為研發成本支出。目前的設計和技術允許軌道服務飛行器的單一用途。

與2022年5月推出Vigori 3和第三方部署器相關，該公司攤銷了120萬美元的預付發佈成本。這些費用是根據有效載荷重量按比例分配的。截至2022年第二季度末，分配給已完成的客户有效載荷性能義務的12,000美元攤銷至收入成本，分配給客户有效載荷的14,000美元經未解決的可變對價在當前遞延履行成本內遞延，分配給Vigori車輛的60萬美元攤銷至研發成本，分配給第三方部署者的60萬美元攤銷至銷售、一般和行政成本。作為啟動的結果，該公司從收回先前減值的預付啟動成本中實現了180萬美元的收益。由於車輛尚未達到資本化標準，公司沒有將任何Vigoline車輛開發費用計入收入成本。參考研發成本在注2中。

在截至2022年9月30日的三個月中，該公司解決了導致其推遲首次推出的收入和收入成本的可變對價不確定性。因此，公司將遞延的14,000美元攤銷為收入成本。

研究與開發

研發支出主要包括為我們的車輛開發現有和未來技術的以下活動的成本。研究和開發活動包括基礎研究、應用研究、設計、開發和相關測試計劃活動。開發車輛所產生的成本主要包括設備、材料和工時(包括內部和分包商)。該公司還將與其Vigoline車輛測試相關的推出成本記錄為研發成本。

截至2022年9月30日，我們已經支出了與開發和製造我們的汽車相關的所有研發成本。一旦我們實現了技術可行性併發布了批量生產的設計，我們將利用成本為車輛製造任何額外的部件。我們預計，隨着我們開發下一代汽車，我們的研發費用將繼續增加。

銷售、一般和行政

銷售、一般及行政開支包括涉及一般公司職能的僱員的人力資本相關開支，包括行政管理及行政、會計、財務、税務、法律、資訊科技、保安、銷售、市場推廣及人力資源；與設施及設備有關的折舊開支及租金；專業費用；以及其他一般公司成本。主要與人員編制相關的費用

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目錄表

包括工資、獎金、股權薪酬支出和福利。隨着我們作為一家公司的持續增長，我們預計我們的銷售、一般和管理成本將在絕對美元的基礎上增加。該公司還將與驗證業務模式有關的一次性推出成本記錄為銷售、一般和行政成本。

我們還開始因作為上市公司運營而產生額外費用，包括遵守適用於在國家證券交易所上市的公司的規章制度所需的費用，以及與根據美國證券交易委員會的規章制度履行合規和報告義務以及遵守國家安全局有關的費用。

利息收入

利息收入包括在計息銀行賬户投資所賺取的利息。

利息支出

利息支出包括與我們的貸款應付款項相關的利息，以及權證貼現和債務發行成本的攤銷。

其他收入/支出

其他收入/支出主要涉及我們的安全票據和認股權證的估計公允價值的變化，以及與安全和定期貸款融資、美國證券交易委員會結算成本和業務合併相關的非經常性費用。

所得税撥備

我們在美國要繳納所得税。我們的所得税撥備包括基於制定的聯邦和州税率對聯邦和州所得税的估計，並根據允許的抵免、扣除、不確定的税收狀況、遞延税收資產和負債的估值變化以及税法的變化進行調整。

有效税率在不同時期可能會有很大差異，並可能受到許多因素的影響。這些因素包括但不限於，本公司所在司法管轄區法定税率的變化，以及遞延税項資產和負債估值的變化。有效税率與聯邦法定税率21%之間的差異主要涉及某些不可扣除的項目、州和地方所得税以及遞延税項資產的全額估值津貼。

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目錄表

經營成果

下表列出了我們在本報告所述期間的業務成果。財務結果的逐期比較並不一定預示着未來的結果。

截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月財務業績比較

			截至三個月 9月30日，
(單位：千)			2022						2021						$Change						更改百分比
服務收入			$	129					$	200					$	(71)					(36		%)
收入成本			14						(184)						198						(108		%)
毛利率			115						384						(269)						(70		%)
運營費用：
研發費用			10,571						9,047						1,524						17		%
銷售、一般和行政費用			11,184						12,057						(873)						(7		%)
營業虧損			(21,640)						(20,721)						(919)						4		%
其他收入(支出)：
安全票據的公允價值減少			—						26,924						(26,924)						(100		%)
權證公允價值減少(增加)			1,579						(2,712)						4,291						(158		%)
處置資產的已實現收益			(45)						—						(45)						不適用
利息收入			28						—						28						不適用
利息支出			(1,261)						(4,328)						3,067						(71		%)
其他收入(費用)			41						(4,778)						4,819						(101		%)
所得税前收入(虧損)			(21,298)						(5,614)						(15,684)						279		%
淨(虧損)收益			$	(21,298)					$	(5,614)					(15,684)						279		%

服務收入

在截至2022年9月30日的三個月中確認的收入是由於解決了與維戈裏異常和隨後的特許權有關的可變對價不確定性，導致公司推遲了與2022年5月首次推出的收入有關的收入，以及與合同取消有關的客户押金被沒收。

在截至2021年9月30日的三個月內確認的收入是由於取消了一份客户合同，導致相關客户押金被沒收。

收入成本(沖銷)

截至2022年9月30日的三個月的收入成本是由於上文所述的與公司2022年5月首次推出的遞延收入有關的收入確認。該公司根據有效載荷重量按比例分配發射費用。

2021年9月30日終了三個月期間收入成本的減少表明，扭轉了上一年記錄的與未來特派團免費時段有關的損失合同的意外情況。在截至2021年9月30日的三個月內，公司與這些客户簽署了修正案或終止協議，從而使服務不再免費。

研發費用

研發費用從截至2021年9月30日的三個月的900萬美元增加到截至2022年9月30日的三個月的1060萬美元。這一增長主要是由於員工人數增加導致的160萬美元的額外工資成本(包括基於非現金股票的薪酬增加了70萬美元)，以及與從初創公司過渡到上市公司相關的更高薪酬方案。零部件、材料和其他成本的支出也增加了30萬美元，以及額外的管理費用和其他成本40萬美元。這些增加被80萬美元分包研究和開發費用的減少所抵消。

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目錄表

銷售、一般和行政費用

銷售、一般和行政費用從截至2021年9月30日的三個月的1,210萬美元下降到截至2022年9月30日的三個月的1,120萬美元。減少的主要原因是法律支出減少了110萬美元，因為公司與美國國家安全局和美國證券交易委員會相關的活動從法律訴訟轉向合規，以及更廣泛的較小訴訟事項。由於前一年的股票期權修改(見附註11)，基於非現金股票的薪酬成本減少了50萬美元，這被成為上市公司以來員工基於股票的薪酬成本上升所抵消。這些減少額被30萬美元的額外保險費和40萬美元的一般公司成本所抵消，這是由於作為上市公司運營的額外要求造成的。

安全票據的公允價值減少

在截至2021年9月30日的三個月中，計算的安全票據公允價值的減少主要是由於公司股票的估計公允價值減少，當時這是由其與SRAC市場價格的關係推動的。所有已發行的安全票據於業務合併完成後轉換為普通股(見附註9)。在轉換之前，我們的安全票據根據ASC 480被歸類為按市值計價的負債，收益或虧損被記錄為其他收入或費用。

權證公允價值減少(增加)

於截至2021年9月30日止三個月，計入衍生負債的私人貸款相關認股權證的計算公允價值增加，主要是由於就業務合併行使的權證的最終公允價值計量，其中預期期間為任何計量中最短的期間。由於公司股票在合併後的剩餘時間內按公允價值增加，從業務合併中承擔的認股權證負債的價值也有所增加。參見備註11。

在截至2022年9月30日的三個月內，本公司現有未發行認股權證的計算公允價值減少，主要是由於按可比條款購買本公司股票的公開上市認股權證的可見市場價格所推動。參見備註11。

利息支出

截至2021年9月30日的三個月的利息支出為430萬美元，涉及最初一年定期貸款項下的現金和攤銷利息。在2022年1月，公司行使了延期償還貸款的選擇權，導致截至2022年9月30日的三個月的實際利率下降，現金和攤銷利息減少130萬美元。請參閲附註10。

其他收入(費用)

截至2022年9月30日的三個月裏，其他收入是微不足道的。截至2021年9月30日的三個月的其他支出是由於分配給與業務合併有關的債務分類認股權證的交易成本。

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目錄表

截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月財務業績比較

			九個月結束 9月30日，
(單位：千)			2022						2021						$Change						更改百分比
服務收入			$	179					$	330					$	(151)					(46		%)
收入成本			26						(135)						161						(119		%)
毛利率			153						465						(312)						(67		%)
運營費用：
研發費用			31,438						39,747						(8,309)						(21		%)
銷售、一般和行政費用			38,898						35,802						3,096						9		%
營業虧損			(70,183)						(75,084)						4,901						(7		%)
其他收入(支出)：
安全票據的公允價值減少			—						209,291						(209,291)						(100		%)
認股權證公允價值減少			3,382						9,826						(6,444)						(66		%)
已實現的資產處置損失			(114)						—						(114)						不適用
利息收入			33						2						31						1550		%
利息支出			(4,166)						(8,685)						4,519						(52		%)
美國證券交易委員會結算			—						(7,000)						7,000						(100		%)
其他收入(費用)			44						(4,965)						5,009						(101		%)
所得税前收入(虧損)			(71,004)						123,385						(194,389)						(158		%)
所得税費用			—						1						(1)						(100		%)
淨(虧損)收益			$	(71,004)					$	123,384					(194,388)						(158		%)

服務收入

在截至2022年9月30日的9個月中確認的收入主要是由於公司於2022年5月首次推出。這筆收入被確認為已完成的履約債務以及其他履約債務的結果，這些債務受到Vigori 3異常情況的負面影響，並導致向客户提供特許權，其價值在特派團完成後得到解決。因合同取消而被沒收的客户保證金確認了額外收入。

在截至2021年9月30日的9個月中確認的收入是由於客户合同取消，導致沒收了30萬美元的不可退還的客户押金。

收入成本(沖銷)

截至2022年9月30日的9個月的收入成本是由於該公司於2022年5月首次推出。該公司根據有效載荷重量按比例分配發射費用。

在截至2021年9月30日的9個月期間記錄的收入成本的沖銷是沖銷了上一年記錄的與未來特派團免費時段有關的損失合同的意外情況。在截至2021年9月30日的9個月內，公司與這些客户簽署了修正案或終止協議，從而使服務不再免費。其中一份被取消的合同所產生的費用抵消了這筆已倒轉的應急費用。

研發費用

研發費用從截至2021年9月30日的9個月的3970萬美元下降到截至2022年9月30日的9個月的3140萬美元。這一減少主要是由於上一年950萬美元預付發射押金的一次性減值，被截至2022年9月30日的9個月內攤銷的60萬美元發射成本所抵消。零部件、材料和其他成本的支出減少了120萬美元，分包的研究和開發成本減少了230萬美元。這些減少被由於員工人數增加而增加的180萬美元的工資成本(包括基於非現金股票的薪酬增加150萬美元)以及與從初創公司過渡到上市公司相關的更高薪酬方案所抵消。增加的間接費用和其他費用90萬美元進一步抵銷了減少額。

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目錄表

銷售、一般和行政費用

銷售、一般和行政費用從截至2021年9月30日的9個月的3,580萬美元增加到截至2022年9月30日的9個月的3,890萬美元。非股票薪酬增加了180萬美元，員工總數增加，這也是由於高級員工從初創公司過渡到上市公司的薪酬方案更高。 由於作為上市公司運營的額外要求，產生了170萬美元的額外保險費和200萬美元的額外一般公司成本。由於本公司在附註12中討論的與國家安全局和美國證券交易委員會有關的活動從法律訴訟轉向合規，非法律專業費用增加的620萬美元被法律支出減少510萬美元所抵消。由於上期的非經常性股票修改，基於股票的薪酬成本減少了410萬美元。在截至2022年9月30日的9個月中，該公司還產生了60萬美元的啟動成本，這與驗證合作伙伴公司的第三方部署者有關。

安全票據的公允價值減少

在截至2021年9月30日的9個月中，安全票據的計算公允價值減少主要是由於公司股票的估計公允價值減少，當時這是由其與SRAC市場價格的關係推動的。所有已發行的安全票據於業務合併完成後轉換為普通股(見附註9)。在轉換之前，我們的安全票據根據ASC 480被歸類為按市值計價的負債，收益或虧損被記錄為其他收入或費用。

認股權證公允價值減少

截至2021年9月30日止九個月，私人貸款相關認股權證的計算公允價值減少是由於公司股票的估計公允價值減少。前一期間的私人貸款相關認股權證是就業務合併行使的。這一減少被業務合併中承擔的認股權證負債價值的增加所抵消，這是由於公司股票在合併後的剩餘時間內按公允價值增加。

在截至2022年9月30日的9個月內，本公司現有未發行認股權證的計算公平值減少，主要是由於按可比條款購買本公司股票的公開上市認股權證的可見市場價格所推動。參見備註11。

利息支出

截至2021年9月30日的9個月的利息支出為870萬美元，涉及最初一年定期貸款項下的現金和攤銷利息。在2022年1月，公司行使了延期償還貸款的選擇權，導致這9個月的實際利率和420萬美元的現金和攤銷利息下降。請參閲附註10。

美國證券交易委員會結算

截至2021年9月30日的9個月，美國證券交易委員會和解費用與700萬美元的民事罰款有關，其中200萬美元立即支付給美國證券交易委員會，500萬美元在2022年7月和解命令發出後一年內支付。該公司於2022年7月8日支付了剩餘的500萬美元債務。

其他收入(費用)

截至2021年9月30日的9個月的其他支出是由於分配給與業務合併有關的債務分類權證的交易成本，以及在此期間籌集的與安全融資有關的銀行費用。截至2022年9月30日的9個月，其他收入微不足道。

流動性與資本資源

自成立以來，我們主要通過發行股票和債務來為我們的運營提供資金，包括業務合併和管道投資的收益。截至2022年9月30日，我們的主要流動性來源是我們的現金和現金等價物8160萬美元，這些現金以現金形式持有或投資於貨幣市場基金。

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目錄表

歷史現金流

			截至9月30日的9個月，
(單位：千)			2022						2021
提供的現金淨額(用於)
經營活動			$	(71,495)					$	(69,897)
投資活動			(641)						(2,852)
融資活動			(6,244)						228,421
現金和現金等價物淨變化			$	(78,380)					$	155,672

經營活動

截至2022年9月30日的9個月，運營活動中使用的淨現金為7,150萬美元，主要是由於員工成本、研發活動、與美國證券交易委員會和美國國家安全局合規成本相關的專業費用，以及運營資產和負債的淨現金變化。不包括應計獎金和基於股票的薪酬，與員工人數相關的工資成本為2190萬美元。研發活動費用，包括材料、部件和分包商成本為1,120萬美元。與附註12中討論的美國證券交易委員會和國家安全局專題(業務發展、會計和審計以及其他服務)有關的合規專業費用為1,080萬美元。與上市公司費用以及附註12中討論的集體訴訟投訴有關的法律費用為670萬美元。辦公室管理費用、其他一般公司費用和現金利息為1,230萬美元。在截至2022年9月30日的9個月中，該公司支付了120萬美元的發射費用，這些費用與首次發射有關而攤銷。此外，該公司的營業資產和負債有720萬美元的現金淨變化，其中包括支付500萬美元的美國證券交易委員會和解款項。

截至2021年9月30日的9個月，用於經營活動的淨現金為6990萬美元，主要受員工成本、研發活動以及銷售、一般和行政成本的推動。不包括應計獎金和基於股票的薪酬，與員工人數相關的工資成本為1620萬美元。研發活動費用，包括材料、部件和分包商成本為1,480萬美元。附註12中討論的與美國證券交易委員會和外國投資委員會審查專題有關的法律費用為1,180萬美元。招聘、會計和審計以及其他服務的專業費用為450萬美元。辦公室管理費用、其他一般公司費用和現金利息為750萬美元。該公司還支付了其在美國證券交易委員會和解協議下的200萬美元債務和480萬美元與業務合併相關的交易成本，這些成本分配給了運營成本。此外，淨營運資本中使用的現金增加了1070萬美元。

投資活動

截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月，用於投資活動的淨現金分別為60萬美元和290萬美元，主要包括購買機器和設備以及擴建我們的設施。

融資活動

在截至2022年9月30日的9個月中，用於融資活動的淨現金為620萬美元，這是由於定期貸款項下前4個月的本金償還。

在截至2021年9月30日的9個月中，融資活動提供的淨現金為2.284億美元，其中包括髮行安全票據的收益、定期貸款項下的借款以及業務合併和管道。

資金需求

我們預計，與我們正在進行的活動相關的費用將大幅增加，特別是在我們繼續推進我們的車輛開發、建設公司基礎設施以及增強我們的銷售和營銷功能的情況下。

具體地説，我們的運營費用將增加，因為我們：

•擴大我們的公司基礎設施、人員、流程和系統；

•加強和擴大我們的銷售和營銷職能；

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目錄表

•擴大我們的製造能力，增加工廠佔地面積，購買額外的製造設備；

•繼續進行與開發我們的下一代汽車相關的進一步研究和開發；

•為更改或更新我們的車輛尋求監管部門的批准；

•增聘人員；

•執行國家安全局要求的措施，並努力遵守國家安全局的要求；

•維護、擴大和保護我們的知識產權組合；

•遵守上市公司報告要求；以及

•對訴訟進行辯護。

我們預計，我們目前的現金和現金等價物、我們預計的毛利潤(收入減去收入成本)，以及來自股權或債務融資的額外資金，將使我們能夠為未來12個月的預期運營費用、研發費用和資本支出提供資金。此外，我們相信，我們在啟動之前從客户那裏收到的不可退還押金形式的付款將提供足夠的資金和流動資金，以支持與該任務相關的費用。

我們基於可能被證明是錯誤的假設做出了這些估計，我們可以比預期更快地利用可用的資本資源。例如，我們的運載火箭的研發、批量生產、發射和在軌運行具有不可預測的成本，並受到重大風險、不確定性和意外事件的影響，其中許多風險、不確定性和意外事件不是我們所能控制的，這些可能會影響這些預期支出的時間和規模。其中一些風險和不確定因素在第二部分第1A項下有更詳細的描述：風險因素，“在本Form 10-Q中以及在我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告的第I部分第1A項下，標題下”風險因素-與Momentus的商業和工業相關的風險。”

儘管我們相信我們目前的資本足以維持我們的運營一段時間，但不斷變化的情況可能會導致我們花費資本的速度大大快於我們目前的預期，或者我們可能需要花費比目前預期更多的錢，因為情況超出了我們的控制。我們可能被要求尋求額外的股權或債務融資。如果需要從外部來源獲得額外的融資，我們可能無法以我們可以接受的條件籌集資金，或者根本無法籌集。如果我們不能在需要的時候籌集額外的資本，我們的業務、經營結果和財務狀況將受到不利影響。

承付款和或有事項

我們是主要用於設施(如寫字樓、倉庫和航天港)的經營租賃的一方，該租賃是不可撤銷的經營租賃。這些租約在不同的日期到期，一直持續到2028年。請參閲注7。

根據定期貸款，我們有1,830萬美元的未償還本金。請參閲備註10。

我們在正常的業務過程中履行購買義務。這些義務包括採購訂單和購買可執行、具有法律約束力的商品或服務的協議，並規定了重要條款和最低購買量。請參閲附註12。

根據美國證券交易委員會協議，500萬美元的民事罰款應在協議達成一年後到期。請參閲附註12。公司於2022年7月8日支付了剩餘的500萬美元債務。

此外，我們在正常業務過程中與供應商就研發服務和外包服務訂立協議，這些協議一般可在書面通知下取消。這些付款不包括在本合同債務表中。

聯合創始人撤資和股票回購協議

根據美國國家安全局及根據與本公司訂立的股份回購協議(自2021年6月8日起生效)，Kokorich先生、Nortrone Finance S.A.及Brainyspace LLC(統稱為“共同創辦人”)於2021年6月30日各自出售其在本公司的100%股權。作為對其股權的交換，本公司最初向每個實體支付1美元，但將按比例從合法可用資金中額外支付至多50,000,000美元給共同創辦人，具體如下：(I)在(A)企業合併或籌資交易或一系列交易(無論是以債務或股權的形式)後10個工作日內，從合法可用於此的資金中支付總計40,000,000美元，產生不少於100,000,000美元的現金收益

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目錄表

(Ii)在企業合併或集資交易或一系列交易(不論是以債務或股權的形式)後10個工作日內，從合法可用於支付的資金中支付總計10,000,000美元，產生不少於250,000,000美元的現金收益(確定時不會減少之前就第一個付款日期收到的100,000,000美元)。

由於業務合併產生了2.473億美元的毛收入(如附註3所述)，公司在支付的初始代價3美元的基礎上向聯合創始人支付了4,000萬美元。公司將支付的代價記錄為普通股的減少和額外的實收資本。根據國家安全局的規定，這些撤資收益的一部分被存入托管賬户，在第三方審計員完成對投資者遵守國家安全局的審計並在沒有外國投資委員會監測機構反對的情況下經過15天后，不得向剝離的投資者發放。在對投資者的國家安全局合規情況進行第三方審計後，根據國家安全局的規定，截至2022年3月1日，所有託管撤資收益都被釋放給了聯合創始人。

如果公司進行業務合併或融資交易或一系列交易(無論是以債務或股權的形式)，產生約270萬美元或更多的現金收益，根據股票回購協議的條款，公司將需要向聯合創始人支付總計1,000萬美元。

本公司使用概率加權方法評估並定期重新評估該潛在對價作為ASC 480項下的負債。考慮了能夠成功籌集資金的某些因素，包括遵守美國國家安全局的進展、研發進展和與發射供應商的協議，以及公司根據上述市場發售計劃進行的籌資努力，預計將向聯合創始人支付1,000萬美元的負債，並與截至2022年9月30日的股東權益(赤字)報表中的額外實收資本相對應。請參閲注11。

表外安排

我們不從事任何表外活動，也不與未合併實體(如可變利息、特殊目的和結構性金融實體)有任何安排或關係。

關鍵會計政策和估算

我們對我們的財務狀況和經營結果的討論和分析是以我們的財務報表為基礎的，這些報表是根據公認會計準則編制的。在編制我們的財務報表和相關披露時，我們需要作出截至資產負債表日的估計、假設和判斷，這些估計、假設和判斷會影響資產、負債、收入、成本和支出的報告金額以及相關披露。在不同的假設和條件下，我們的實際結果可能與這些估計不同。

收入確認

我們與主要在航空航天行業的客户簽訂了“最後一英里”衞星和貨物交付、有效載荷託管和在軌服務選項的短期合同。

我們根據ASC主題606來考慮客户合同，與客户簽訂合同的收入，它包括以下五步模型：

•與客户簽訂的一個或多個合同的標識。

•合同中履行義務的確定。

•交易價格的確定。

•將交易價格分配給合同中的履約義務。

•當公司履行業績義務時，或作為履行義務時，確認收入。

為了方便起見，我們的合同可由客户取消，通常不包含可變對價。然而，所有交易價格是在預定推出之前收取的，所支付的所有費用都不退還(且不限於押金)，無論合同是否被客户取消，或者如果我們沒有履行履行義務。雖然公司的標準合同不包含退款或追索權條款，但公司可能會根據需要向客户發放全額或部分退款，以維護和促進未來的業務關係和客户商譽。由於公司無法

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目錄表

於2021年完成任何產品推出(詳情請參閲附註4)，在截至2021年12月31日的年度內，公司向客户退款140萬美元。

我們的服務被認為是一項單一的履行義務，將客户的有效載荷運送到太空中指定的軌道。我們在控制權轉移的時間點確認收入，這被認為是在客户的有效載荷釋放到其指定軌道時。我們將計算每個轉運車輛在客户層面的重量分佈，並根據釋放的有效載荷的相對重量估計每個客户有效載荷的交付日期，以確定確認每次有效載荷釋放的收入的時間點。

在確認收入的期間，我們將根據ASC 606-10-50-8(B)披露在報告期開始時作為合同負債餘額計入的確認收入金額。

關於2022年5月25日維戈利航天器的飛行和來自合作伙伴公司的第三方部署者，該公司完成了一項預期的履約義務，產生了5萬美元的確認收入，這筆收入以前記錄在合同負債中。剩餘的客户有效載荷受到Vigori異常的負面影響，因此沒有得到預期的服務水平。因此，該公司向這些客户提供了優惠，截至2022年6月30日，這些優惠的價值尚未確定。由於這種不確定性，截至2022年6月30日，公司將相關客户存款13.3萬美元記錄為當前合同負債內的遞延收入。在截至2022年9月30日的三個月中，該公司確認了12.9萬美元的收入。2.8萬美元是由於取消的客户合同沒收了客户押金。該公司還解決了導致其推遲首次推出收入的不確定因素。因此，該公司確認了10.1萬美元的收入，並由於可變對價繼續推遲目前分配給未來服務的3.3萬美元。

截至2022年9月30日，我們已與客户簽署了合同，並收取了約240萬美元的客户保證金，這些保證金在我們的合併資產負債表中被列為非流動合同負債，並將在我們履行履行義務或客户取消合同時確認為收入(以及任何其他已支付的FEF)。

或有損失

我們可能會在正常業務過程中產生各種或有損失，包括與產品有關的訴訟和其他訴訟。我們考慮資產損失或減值或產生負債的可能性，以及我們在確定或有損失時合理估計損失金額的能力。當一項資產很可能已經減值或發生了一項負債，並且損失金額可以合理估計時，估計損失或有事項就應計。我們定期評估我們現有的信息，以確定是否應調整此類應計項目以及是否需要新的應計項目。請參閲附註12。

延期交付和預付發射成本

我們向將軌道服務飛行器送入軌道的第三方提供商預付一定的發射費用。分配給客户有效載荷交付的預付成本被歸類為遞延履行成本，並在交付客户有效載荷時確認為收入成本。分配給我們有效載荷的預付成本被歸類為預付發射成本，並在我們的有效載荷發佈後攤銷為研發費用。分配是根據客户和我們每次發射時的有效載荷重量之間的分配來確定的。

2021年5月21日，該公司收到其一家發射服務提供商的通知，稱它將終止2021年日曆年航班的兩項發射服務協議，他們認為該公司拖欠了總計870萬美元的先前付款。該公司認為預付款將是不可收回的，因為這是有效載荷第三次重新安排時間。由於其一家發射服務提供商的通知，本公司在截至2021年9月30日的九個月內記錄了870萬美元的預付發射成本的減值費用。截至2021年9月30日的三個月和九個月，有80萬美元的非相關減值。

2021年10月12日，該公司開始與同一家發射服務提供商就重新制定未來發射時間表進行談判。作為討論的結果，該公司於2021年10月19日簽署了一項發射服務協議，為2022年5月的一次發射預留了空間。本公司確定，270萬美元的減值存款可能可根據重新制定的時間表收回。本公司並無因討論而錄得任何調整。請參閲註釋4。

2022年5月4日，公司收到了美國聯邦航空管理局(FAA)對其有效載荷審查申請的有利裁決，這是支持公司於2022年5月首次試飛維戈利軌道服務飛行器(Vigoline 3)所需的最後一個監管里程碑。美國聯邦航空局有利

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目錄表

在確定之前，2022年4月28日收到了聯邦通信委員會(FCC)的許可證，以及美國國家海洋和大氣管理局(NOAA)對現有許可證的更新。

與2022年5月推出Vigori 3和第三方部署器相關，該公司攤銷了120萬美元的預付發佈成本。這些費用是根據有效載荷重量按比例分配的。截至2022年第二季度末，分配給已完成的客户有效載荷性能義務的12,000美元攤銷至收入成本，分配給客户有效載荷的14,000美元經未解決的可變對價在當前遞延履行成本內遞延，分配給Vigori車輛的60萬美元攤銷至研發成本，分配給第三方部署者的60萬美元攤銷至銷售、一般和行政成本。作為啟動的結果，該公司從收回先前減值的預付啟動成本中實現了180萬美元的收益。由於車輛尚未達到資本化標準，公司沒有將任何Vigoline車輛開發費用計入收入成本。參考研發成本在注2中。

在截至2022年9月30日的三個月中，該公司解決了導致其推遲首次推出的收入和收入成本的可變對價不確定性。因此，公司將遞延的14,000美元攤銷為收入成本。

合同責任

在客户的有效載荷釋放到其指定軌道之前收集的客户存款在我們的簡明綜合資產負債表中被記錄為流動和非流動合同負債，因為收到的金額代表為履行尚未開始的未來履約義務而預付的款項。每一筆不可退還的押金在收取現金時被確定為合同債務。在作出這一決定之前，我們確保已制定符合ASC 606-10-25-1和2關於合同存在的定義的有效合同。

基於股票的薪酬

我們有各種股票激勵計劃，根據這些計劃，向員工、董事和顧問授予激勵性和非限制性股票期權和限制性股票獎勵。向員工支付的所有股票付款，包括授予員工股票期權，均根據各自授予日期的公允價值在財務報表中確認。

我們使用基於公允價值的方法確認基於股票的薪酬支出，以計算與所有基於股票的支付相關的成本。我們使用Black-Scholes-Merton期權定價模型估計授予日股票支付的公允價值。該模型要求管理層做出一些假設，包括我們股票的預期波動率、期權的預期壽命、無風險利率和預期股息。股票的公允價值在相關服務期內支出，這通常是歸屬期間。我們財務報表中報告的基於股票的薪酬支出是基於預期授予的獎勵。我們會在罰沒發生時對其進行核算。

使用估值模型(如Black-Scholes-Merton期權定價模型)估計截至授予日的股權獎勵的公允價值受上文披露的關於若干變量的假設的影響，假設的任何變化都可能對公允價值以及最終確認多少基於股票的薪酬支出產生重大影響。這些投入是主觀的，通常需要大量的分析和判斷才能形成。關於我們在應用Black-Scholes-Merton期權定價模型以確定截至2022年9月30日的9個月期間授予的股票期權和獎勵的估計公允價值時使用的具體假設，請參見附註11。

我們預計，如果我們向員工和非員工授予額外的股票期權獎勵，我們基於股票的薪酬成本將會增加。如果基礎未歸屬證券有任何修改或取消，我們可能被要求加快任何剩餘的基於未賺取股份的補償成本或產生增量成本。基於股份的薪酬成本影響我們的研發費用以及銷售、一般和管理費用。

安全須知

我們向投資者發行了安全票據，這些票據已轉換為與業務合併相關的普通股。在轉換之前，我們確定安全票據不是合法形式的債務(即沒有債權)。安全票據包括一項條款，允許在控制權變更完成時現金贖回，而控制權變更的發生不在本公司的控制範圍之內。因此，我們將安全票據歸類為負債，因為它們可以在發生控制變更事件時贖回，而這不在

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目錄表

結伴。外管局票據按公允價值入賬，並須於每個資產負債表日透過收益重新計量，直至其各自結算日期為止，並根據美國會計準則第480條分類為按市價計價負債。

我們在Black-Scholes-Merton期權定價模型中應用Backsolve方法確定了安全票據的估計公允價值。這一方法有效地使我們能夠根據安全投資的條款(即公司的價值，即當分配給各種證券時，分配給安全投資的價值等於投資者為此類安全工具支付的價格)來計算業務的隱含價值。

所得税

我們按照權威的指導原則核算所得税，這就要求使用資產負債法。根據這一方法，遞延所得税資產和負債是根據財務報表賬面金額與資產和負債的計税基準之間的差額來確定的，並使用預計適用於差額有望逆轉的年度的應納税所得額的頒佈税率來計量。

在確定針對遞延税項資產計入的任何估值準備時，需要作出重大判斷。在評估估值免税額的必要性時，管理層會考慮所有可用的證據，包括過去的經營業績、對未來應納税所得額的估計以及税務籌劃策略的可行性。

倘若管理層改變其對可變現遞延税項資產金額的釐定，我們將調整我們的估值撥備，並對作出該等釐定期間的所得税撥備造成相應影響。

我們需要評估在準備其納税申報表的過程中採取的税務立場，以確定税務立場是否“更有可能”得到適用税務機關的支持。不被認為符合“更有可能達到”門檻的職位的税收優惠，將在本年度記為税收支出。已確認金額須就每項不確定税務狀況的可能結果作出估計及管理層判斷。最終為個別不確定的税務頭寸或所有不確定的税收頭寸而最終維持的金額可能與最初確認的金額不同。

近期會計公告

自指定生效日期起，財務會計準則委員會或其他準則制定機構會不時發佈新的會計公告。除非另有討論，否則我們相信最近發佈的尚未生效的準則的影響不會對我們的財務狀況或採用後的經營結果產生實質性影響。

請參閲本10-Q表格所載財務報表附註2，以瞭解最近採納及尚未採納的會計公告、採納的時間，以及我們對其對本公司財務狀況及經營業績的潛在影響的評估(如我們已作出評估)。

項目3.關於市場風險的定量和定性披露

我們面臨各種市場風險和其他風險，包括利率變化和通脹的影響，以及資金來源的風險、危險事件和特定的資產風險。

利率風險

我們的金融工具和我們的財務狀況所固有的市場風險代表了利率不利變化所產生的潛在損失。截至2022年9月30日，我們擁有8160萬美元的現金和現金等價物，這些現金和現金等價物主要投資於剩餘期限不超過三個月的高流動性投資。然而，由於我們的投資期限較短，風險較低，利率立即變化10%不會對我們的現金和現金等價物的公平市場價值產生實質性影響。

由於定期貸款負債按固定利率計息，因此不受利率變化的影響。

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外幣風險

在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月裏，沒有實質性的外幣交易。目前，我們很大一部分現金收入和支出是以美元產生的。

項目4.財務報告的內部控制

信息披露控制和程序的評估

本公司財務報告內部控制是由本公司主要行政人員和主要財務官或履行類似職能的人員設計或監督的程序，目的是為財務報告的可靠性和根據公認會計準則編制財務報表提供合理保證。

由於其固有的侷限性，財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。此外，對未來期間進行任何有效性評估的預測都有可能因條件的變化而出現控制不足的風險，或者對政策或程序的遵守程度可能會惡化。

我們的管理層在首席執行官和首席財務官的參與下，評估了截至2022年9月30日我們的披露控制和程序(如《交易法》第13a-15(E)和15d-15(E)條所定義)的有效性。基於這項評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，截至該日期，我們的披露控制和程序在合理的保證水平下是有效的。

財務報告內部控制的變化

在截至2022年9月30日的財政季度內，我們對財務報告的內部控制沒有發生變化，這些變化是根據《交易法》規則13a-15和15d-15的(D)段要求的管理層評估而確定的，這些變化對我們的財務報告內部控制產生了重大影響，或有合理的可能對其產生重大影響。

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第二部分：其他信息

項目1.法律訴訟

見標題下的披露“法律訴訟“在本表格10-Q簡明綜合財務報表的附註12中，披露與我們的法律程序有關的資料，這些資料在此併入作為參考。

第1A項。風險因素

除了本報告中列出的其他信息外，您還應仔細考慮中討論的風險因素。風險因素在我們公司於2022年3月9日提交的最新的Form 10-K年度報告中，可能會對我們的業務、財務狀況或未來業績產生重大影響。除下文所述外，我們不認為本公司於2022年3月9日提交的Form 10-K年度報告中披露的風險因素有任何重大變化。下面描述的風險和公司於2022年3月9日提交的Form 10-K年度報告中描述的風險並不是我們公司面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為不重要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務、財務狀況、經營業績和/或現金流產生重大不利影響。

我們使用我們的服務工具將客户衞星送入軌道的歷史有限，在我們最初的任務或未來的任務和其他演示和商業任務中遇到的挫折可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響，並可能損害我們的聲譽。

我們空間基礎設施服務業務的成功將取決於我們成功和定期將客户衞星送入定製軌道的能力。我們在2022年5月的第一次任務是一次混合商業演示任務，我們的飛行器將首次將付費客户的衞星送入軌道。我們使用了合作伙伴公司的第三方部署器，將我們的第一顆客户衞星送入軌道。我們的維戈裏宇宙飛船到達了近地軌道，並能夠部署九顆客户衞星中的兩顆，但主要與其通信和電力系統有關的某些異常限制了我們與飛行器的通信能力。自那時以來，維戈裏飛船已經部署了另外五顆客户衞星，我們繼續努力部署其他客户衞星，但尚未確認其餘兩顆客户衞星的部署。通信問題也阻礙了Vigori執行軌道改變機動和技術演示，這是我們在太空驗證我們的技術以及演示端到端空間轉移和服務操作計劃的一部分。

我們計劃使用未來的Vigori任務對MET進行在軌功能原理驗證和性能驗證數據-這些數據將用於評估MET的效力，並確定MET未來版本的潛在改進或升級，以提高其性能。與我們進行的地面測試活動一樣，在軌測試可以理解為逐步建立信任的措施-滿足推力、比衝、發射持續時間、壽命和其他性能參數的關鍵要求，將有助於Momentus確定MET的表現是否符合我們的預期。無論是在地面上還是在軌道上反覆這樣做，都將證明該設計的可靠性和健壯性，預計隨着時間的推移，將有助於增強客户的信心。儘管Vigoline 3號遇到了異常情況，我們仍在使用首次飛行任務的結果，並預計將使用從未來任務收集的數據，以確定我們最初將能夠為客户提供什麼服務或服務水平，包括Vigoline擁有向客户提供近地軌道轉移服務的能力的程度。我們預計，每個任務還將為我們計劃在未來的任務中飛行演示的持續改進和增強奠定基礎。我們計劃在未來向客户提供近地軌道轉移服務，部分基於未來任務和MET演示的結果，以及正在進行的地面測試的結果。

我們在第一次任務中駕駛的維戈利3號飛行器從未在太空飛行過。此外，雖然我們之前在太空飛行了我們的第一代人，但這次飛行並沒有證明MET有能力在空間產生測量的軌道變化，這對我們在空間操縱物體的能力至關重要。此外，即使該裝置產生推力，也不能保證其他系統和子系統能夠以足夠可靠和有效的方式運行，從而使該技術充分商業化。

雖然第一次涉及維戈裏系統的飛行任務(維戈裏3號)的目標是成功部署衞星和進行某些機動，但我們注意到在空間最初使用硬件和複雜系統所涉及的固有風險，因為複製環境的所有方面都有困難，並強調該系統在模擬環境的地面測試期間將在空間中經歷。我們期待着學習和

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在我們繼續開發和改進該系統和我們的其他系統時，在維戈裏的這一首次任務期間收集有價值的數據。

雖然我們正在分析維戈裏在其首次執行任務(維戈裏3)時遇到異常的根本原因，但不能保證我們在今後的任務中不會遇到業務或流程故障及其他問題。任何失敗、延誤或挫折，包括我們在首次任務中經歷的異常情況，都可能損害我們的聲譽，並對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。

我們可能無法獲得所有必需的政府許可和批准

我們目前持有美國國家海洋和大氣管理局商業報告傳感管理事務辦公室(“NOAA‘s CRSRA”)的許可證，授權我們的頭10次Vigori任務。然而，美國聯邦航空局在2021年5月拒絕了一項有效載荷審查申請，原因是與我們的外資所有權和公司結構有關的部門間擔憂。聯邦航空局的拒絕通知是在我們進入美國國家安全局之前收到的，它表明穆門塔斯正在處理政府對國家安全的擔憂，一旦這一過程完成，聯邦航空局可以重新考慮這一申請。正如本報告的其他部分所討論的，2022年5月，我們收到了美國聯邦航空局對我們的首次維戈利任務(維戈利3號)的有效載荷審查申請的有利決定。我們在實施國家安全局方面也繼續取得進展，但不能保證我們的努力將及時滿足政府對國家安全的擔憂，以獲得計劃中的未來任務所需的許可證或批准。

除我們申請許可證或批准的機構外，美國政府機構可能會審查我們向FCC、FAA或其他監管機構提出的申請，包括評估申請對國家安全的影響，這可能會導致延誤。例如，在2020年11月，評估外國參與美國電信服務部門的委員會(“委員會”)要求審查我們的兩個FCC許可證申請，以確定批准是否對美國的國家安全或執法利益構成風險。雖然在這種情況下，委員會在沒有任何解釋的情況下撤回了審查請求，但委員會或其他監管機構今後可能會審查許可證申請或批准申請。這種審查可能會推遲發放許可證或批准，或者導致拒絕發放許可證或批准。

不能保證我們將及時獲得聯邦航空局或聯邦通信委員會的授權或我們的業務可能需要的其他授權，特別是考慮到下面討論的美國政府對Momentus的持續監督。商業-監管-國家安全協議在我們於2022年3月9日提交給美國證券交易委員會的Form 10-K年度報告中。此外，儘管我們在實施國家安全局方面取得了進展，但不能保證聯邦通信委員會、聯邦航空局和其他美國政府機構會按計劃授予必要的授權，以運營我們的航天業務。如果我們不能及時收到這些批准，我們的財務狀況、經營結果、積壓和前景將受到實質性的不利影響。例如，由於客户選擇取消與我們的合同並尋找替代供應商，我們的積壓訂單從2021年3月4日的8600萬美元減少到2022年1月31日的6700萬美元，到2022年10月31日的4300萬美元，部分原因是我們計劃的任務延遲。如果我們在收到這些批准方面繼續拖延，我們的積壓工作可能會進一步減少。

我們可能無法將積壓的訂單轉化為收入。

截至2022年10月31日，我們的積壓合同包括大約4300萬美元的客户合同，包括未來服務的選項。然而，為了方便起見，客户可以取消這些合同。如果客户在啟動前被要求支付最後一筆定金之前取消了合同，我們可能無法從這些訂單中獲得所有潛在收入，但在合同簽署時支付的首期不可退還的定金除外。在某些情況下，Momentus可能會決定退還客户的押金，即使這不是合同要求的，以保持與客户的善意。

此外，每個季度的積壓可能會有很大差異，不同時期的積壓比較不一定預示着未來的收入。此外，構成積壓的一些合同是針對未來多年安排的服務，我們與之簽訂合同的客户的經濟可行性不能隨着時間的推移而得到保證。因此，構成我們積壓的合同可能不會在任何特定時期產生實際收入，或者根本不會產生實際收入，而且這些合同的實際收入可能與我們的積壓估計不同。收到積壓項目收入的時間(如果有的話)可能會改變，因為許多因素會影響特派團的日程安排，也可能會對合同進行調整。未能實現我們的部分積壓可能會對我們的收入和毛利率產生不利影響。此外，財務業績的公佈要求我們做出可能影響收入的估計和假設。

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承認。在某些情況下，我們可以合理地使用不同的估計和假設，估計可能會在不同的時期發生變化。因此，實際結果可能與我們的估計大不相同。

此外，如果我們沒有及時獲得監管部門的批准，或者我們未來的任務除了我們的首屆維戈裏任務(Vigoline 3)所經歷的問題之外還遇到異常情況，我們的積壓工作和前景將受到實質性的不利影響。例如，我們的積壓金額從2021年3月4日的8,600萬美元減少到2022年1月31日的6,700萬美元，到2022年10月31日的4,300萬美元，這是因為客户選擇取消與我們的合同，並尋找替代供應商，原因是我們在等待必要的政府批准以及與我們的首個Vigopoly3任務相關的異常情況時，我們計劃的任務延遲。如果我們在收到這些批准方面繼續出現延誤，或者未來的特派團出現重大異常情況，我們的積壓工作可能會進一步減少。

如果我們的航天器不能如期運行，可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。

航天器的製造、測試、發射和操作涉及複雜的過程和技術。我們的衞星使用先進的技術和傳感器，這些技術和傳感器暴露在嚴重的環境壓力下，已經並可能影響衞星的性能。硬件部件問題和軟件問題可能導致航天器性能下降或功能喪失。此外，人類操作員可能會執行不正確的命令，這可能會對航天器的性能產生負面影響。我們的航天器暴露在意想不到的災難性事件中，例如與空間碎片相撞，可能會降低受影響航天器的性能，或者完全摧毀受影響的航天器。

例如，我們的維戈裏3號航天器首次飛行到達了近地軌道，並能夠部署九顆客户衞星中的兩顆，但主要與其通信和電力系統有關的某些異常限制了我們與航天器的通信能力。自那時以來，維戈裏飛船已經部署了另外五顆客户衞星，我們繼續努力部署其他客户衞星，但尚未確認其餘兩顆客户衞星的部署。通信問題也阻礙了Vigori執行軌道改變機動和技術演示，這是我們在太空驗證我們的技術以及演示端到端空間轉移和服務操作計劃的一部分。

在航天器不能運行的任何一段時間內，我們可能會損失大部分或全部本來可以從航天器中獲得的收入。我們不能及時修理或更換有缺陷的航天器或糾正任何其他技術問題，可能會導致收入的重大損失。如果航天器出現嚴重異常，導致其型號不再運行，將嚴重影響我們的業務、前景和盈利能力。此外，任何衞星故障可能損害我們的聲譽和為我們的發射服務獲得未來客户的能力，使我們無法收到任何取決於成功發射的付款，並提高我們的保險費率，這可能對我們的業務和前景產生重大不利影響。

我們目前以及未來可能會面臨重大訴訟、監管行動、政府調查、訴訟和類似行動，這些行動可能會導致我們產生重大法律費用，並可能對我們的業務、經營業績或財務狀況產生重大不利影響。

我們目前、並可能在未來面臨重大訴訟、監管行動、政府調查、訴訟和類似行動，包括與商業糾紛、知識產權、就業、證券法、披露、舉報人、環境、税務、會計、集體訴訟和產品責任有關的事項，以及與我們的業務和行業相關的貿易、監管和其他索賠。這類事情可能會耗費時間，分散管理層的注意力和資源，導致我們產生鉅額費用或債務，或者要求我們改變我們的業務做法。由於訴訟的潛在風險、費用和不確定性，我們可能會不時地解決糾紛，即使我們認為我們有正當的索賠或抗辯。由於訴訟本質上是不可預測的，我們不能向您保證這些訴訟的結果不會對我們的業務、經營業績或財務狀況產生實質性的不利影響。

2021年7月15日、2021年7月22日和2021年8月4日，三起相關的推定證券集體訴訟在美國加利福尼亞州中央區地方法院提起，指控公司、SRAC、發起人、SRAC的某些高管和董事以及公司的聯合創始人兼前首席執行官米哈伊爾·科科裏奇，指控被告在其公開聲明和披露中遺漏了有關業務合併的某些重大信息，違反了證券法，並代表在2020年10月7日至2021年7月13日期間購買SRAC股票的假定類別的股東尋求損害賠償。2021年10月20日，證券集體訴訟被合併到Re穩定道路收購公司證券訴訟(案件編號2：21-cv-05744-jfw-shk)標題下的第一個立案事項中，2021年11月12日，法院指定

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主要原告針對同一被告以及srac的某些額外高級職員和董事以及本公司現任和前任高級職員提交了經修訂的綜合起訴書。修改後的起訴書稱，被告在關於企業合併的公開聲明和披露中做出了某些重大失實陳述，並遺漏了某些重大信息，違反了證券法，並代表在2020年10月7日至2021年7月13日期間購買SRAC股票的假定類別的股東尋求損害賠償。2022年2月14日，被告提出動議，要求駁回修改後的起訴書。2022年7月13日，駁回動議部分獲得批准，部分被駁回。陪審團審判日期定於2023年11月14日。

2022年6月16日，特拉華州衡平法院(本案)對該公司提出申訴。公司股東根據《特拉華州公司法》第220條要求檢查公司的賬簿和記錄。股東正在尋求提供與公司管理有關的賬簿和記錄，以及與企業合併相關的向潛在投資者披露的信息。這件事目前被擱置，等待公司出示某些文件，以滿足股東的檢查要求。根據特拉華州適用的法律，公司會不時對適當提交的圖書和記錄請求作出迴應。

2022年6月20日，股東代表公司向美國加州中心區地區法院提起股東派生訴訟(案件編號2：22-cv-04212)，起訴公司(作為名義被告)、srac以及本公司和srac的現任和前任董事。這起衍生品訴訟的核心指控與證券集體訴訟中的指控相同。被告對這些指控提出異議，並打算提出動議，駁回衍生品訴訟。

2022年7月20日，特拉華州紐卡斯爾縣高級法院在複雜的商業訴訟部門對該公司提起訴訟(案件編號：N22C-07-133 EMD CCLD)，指控兩份投資合同產生欺詐性引誘和違約，根據這兩份投資合同，原告聲稱其向該公司投資了400萬美元。原告要求超過760萬美元的損害賠償，此外還有利息和律師費。該公司對這些指控提出異議，並打算積極為訴訟辯護。

2021年6月8日，公司前聯合創始人兼股東Mikhail Kokorich和Lev Khasis簽署了一項國家安全協議以及股票回購協議，根據協議，他們同意剝離他們在公司的權益，以換取現金支付和其他對價。公司堅持認為，對於任何個人可能對公司提出的各種進步和賠償要求，這一豁免都是有效的。2022年8月16日，科科裏奇先生向特拉華州衡平法院(本案)提出了針對Momentus的經核實的申訴。2022-0722號)向Momentus尋求賠償和發展。Momus駁斥了這些指控，並打算提出動議，駁回這一行動。

這些證券集體訴訟、股東派生訴訟和其他當前或未來的訴訟事項可能會耗費時間，分散管理層的注意力和資源，導致公司招致重大的辯護和和解費用或責任，即使我們認為針對我們的索賠沒有法律依據。我們打算對所有此類指控進行有力的辯護。由於訴訟的潛在風險、費用和不確定性，以及有關各方的賠償要求，我們可能會不時解決糾紛，即使我們認為我們有正當的索賠或抗辯。雖然與當前或未來的訴訟相關的費用或損失有一定的保險範圍，但這種保險範圍可能還不夠。確定任何訴訟的準備金是一個複雜的、事實密集型的過程，受到判決的要求。一個或多個此類訴訟的解決方案可能需要我們支付大量款項，以履行判決、罰款或罰款，或了結索賠或訴訟，其中任何一項都可能損害我們的業務。根據現有資料，吾等無法合理估計有關當前證券集體訴訟、股東衍生訴訟及其他訴訟的可能損失或可能損失的範圍(如有)；因此，我們的綜合資產負債表並無記錄訴訟準備金。儘管我們計劃積極應對證券集體訴訟、股東派生訴訟和其他訴訟，但我們不能保證這些訴訟的結果，無論是個別訴訟還是整體訴訟，都不會對我們的業務、經營業績或財務狀況產生重大不利影響。

在公開市場上出售我們A類股票的大量股票，或認為此類出售可能發生的看法，可能會壓低我們A類股票的市場價格。

公司進入了一項自動取款機計劃，根據該計劃，公司可能會不時出售價值高達5,000萬美元的A類股票。在公開市場出售我們A類股票的大量股票可能會壓低我們A類股票的市場價格，並削弱我們通過出售額外股權證券籌集資金的能力。我們無法預測未來我們A類股票的銷售會對我們A類股票的市場價格產生什麼影響。

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我們可能無法繼續達到納斯達克的上市標準，因此我們的普通股和公開上市的權證可能會被摘牌，這可能會對我們的普通股和權證的流動性和交易價格以及我們的融資能力產生重大不利影響。

我們的普通股和公開交易的權證目前在納斯達克全球精選市場交易。納斯達克股票市場有限責任公司要求我們的股權證券繼續在納斯達克上市，其中包括一項要求我們的普通股保持每股1.00美元的最低收盤價的規則。未來，我們普通股的收盤價可能會跌至每股1.00美元以下。如果我們普通股的收盤價連續30個交易日低於每股1.00美元，我們預計會收到納斯達克的通知，如果我們不在納斯達克指定的時間段內重新遵守最低投標價格要求，我們的普通股將被摘牌。如果我們收到這樣的通知，我們預計我們將獲得180個日曆日的寬限期來重新遵守最低競價要求，並且，為了重新遵守要求，我們的普通股將需要在至少連續10個交易日內保持至少每股1.00美元的最低收盤價。如果我們不符合納斯達克的股價要求，或者如果我們不符合納斯達克的其他上市要求，我們就不符合納斯達克的上市標準，我們的普通股和公開交易的權證可能會從納斯達克退市。我們不能保證未來我們將繼續滿足最低投標價要求或任何其他納斯達克上市要求。如果我們的普通股和公開交易的權證被摘牌，我們的普通股和公開交易的認股權證的流動性將受到不利影響，其市場價格可能會下降。在這種情況下，我們還可能面臨其他不利後果，如負面宣傳、獲得額外融資的能力下降、投資者和/或員工信心下降。, 以及失去商業發展機會，其中一些或全部可能導致我們的股票價格進一步下跌。

第二項股權證券的未登記銷售和募集資金的使用。

在截至2022年9月30日的9個月中，我們發行了246,855股普通股，作為對Momentus Space，LLC一名前員工的補償。根據經修訂的1933年證券法(“證券法”)第4(2)節或根據證券法頒佈的規則和條例(包括第701條)，該等股票的發行可獲豁免註冊。

第3項高級證券違約

沒有。

第4項礦山安全信息披露

沒有。

第5項其他資料

沒有。

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目錄表

項目6.證物和財務報表附表

展品編號						展品説明
2.1†						協議和合並計劃，日期為2020年10月7日，由STRATE Road Acquisition Corp.、Project Marvel First Merge Sub，Inc.、Project Marvel Second Merge Sub，LLC和Momentus Inc.之間簽署(通過引用公司於2020年10月7日提交的當前8-K報表的附件2.1併入)。
10.1*						Momentus Inc.和Stifel，Nicolaus&Company，Inc.之間的銷售協議，日期為2022年9月28日。(引用本公司於2022年9月28日提交的8-K表格現行報告附件1.1)
31.1*						根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節通過的1934年《證券法》第13a-14(A)和15d-14(A)條進行的認證
31.2*						根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節通過的1934年《證券法》第13a-14(A)和15d-14(A)條進行的認證
32.1**						根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條的認證
32.2**						根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條的認證
101.INS*						內聯XBRL實例文檔-實例文檔不顯示在交互數據文件中，因為其XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中。
101.SCH*						XBRL分類擴展架構文檔
101.CAL*						XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔
101.LAB*						XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔
101.PRE*						XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔
101.DEF*						XBRL分類擴展定義Linkbase文檔
104*						封面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中)

__________

*     隨函存檔

**     隨信提供

†根據S-K規則第601(A)(5)項的規定，本清單中的某些展品和附表已被省略。登記人同意應要求向美國證券交易委員會提供所有遺漏的展品和時間表的副本。

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目錄表

簽名

根據1934年《證券法》的要求，註冊人已正式安排由正式授權的簽署人代表其簽署本報告。

Momentus Inc.
日期：2022年11月8日			發信人：						/s/約翰·魯德
			姓名：						約翰·魯德
			標題：						首席執行官 (首席行政主任)
日期：2022年11月8日			發信人：						/s/金志坤
			姓名：						金智坤
			標題：						首席財務官 (首席財務會計官)

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