2023財年第一季度收益我們本財年開局出色,淨銷售額增長10%,每股收益創歷史新高。這一非凡的業績是強勁需求和營運資本投資的結果,以滿足我們渠道合作伙伴的需求。“Mike是ScanSourceInc.董事長兼首席執行官。主要亮點是淨銷售額增長10%和毛利潤增長12%憑藉我們差異化的混合分銷戰略贏得勝利營運資本投資以滿足需求並提供強勁的調整。淨銷售額+10%同比增長9.438億美元10%淨銷售額增長推動創紀錄的每股收益©ScanSource 2022綜合專業技術解決方案部門毛利潤同比增長12%美元1.135億美元,利潤率12.0%現代通信和雲部門銷售收入5.763億美元MC&C,淨銷售額同比增長3%3.675億美元,毛利潤同比增長28%美元,5840萬美元10.1%利潤率MC&C,毛利潤-1%同比5510萬美元,15.0%利潤率圖示99.2


*非GAAP衡量標準;調整後的ROIC代表投資資本回報率對於進一步的財務數據、非GAAP財務披露和有關前瞻性陳述的警示語言,請參閲以下頁面和ScanSource於2022年11月8日發佈的2022年11月8日發佈的2023年第一季度新聞稿。該新聞稿隨本演示文稿一起發佈,可在www.scansource.com的投資者關係部分獲得。第一季度指標反映了專注於運營卓越的價值創造戰略的執行情況2023財年增長的堅實財務基礎展望截至11月8日更新,2022美元每股0.94美元+9%GAAP稀釋每股收益歷史公司記錄每股1.07美元+8%非GAAP稀釋每股收益*歷史公司記錄4530萬美元+9%調整後EBITDA*歷史公司記錄$(116)M TTM運營現金流增長營運資金15.6%調整後ROIC*第一季度無股票回購4.80%調整後EBITDA利潤率*1.7倍淨債務與TTM調整後EBITDA目標範圍:1至2x 5.1x庫存週轉率5-qtr範圍:5.1 x至6.3 x按庫存天數支付7.2 5季度範圍:(3.2)至7.2 71天未完成銷售5季度範圍:62至71重新定位的公司-創新的混合分銷商有吸引力的財務狀況提供長期可持續增長差異化的市場定位©掃描源2022至少5.5%的淨銷售額增長至少1.74億美元+4%年度調整後的EBITDA*2建立在專業技術的基礎上


前瞻性陳述本盈利信息圖表和輔助材料包含某些屬於“前瞻性”陳述的評論,包括有關我們的2013財年前景、增長機會和我們的經營戰略的陳述,這些陳述涉及計劃、戰略、經濟表現和趨勢、預測、預期、對未來事件的成本或信念,以及其他不是對歷史事實的描述。前瞻性信息固有地受到風險和不確定性的影響。任何因素都可能導致實際結果與預期或預測結果大不相同,包括但不限於:未能聘用和留住優質員工、網絡安全攻擊對我們業務的風險、未能管理和實施我們的有機增長戰略、經濟疲軟和通貨膨脹、我們的IT系統故障、未能收購新業務、影響我們國際業務的利率、匯率和監管制度的變化、我們主要客户的流失、我們與關鍵供應商的關係終止或與關鍵供應商合作條款的重大修改。我們經營戰略的變化,以及我們在截至2022年6月30日的10-K表格年度報告和後續提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的10-Q表格報告中包含的“風險因素”中闡述的其他因素。儘管ScanSource認為其前瞻性陳述中的預期是合理的,但它不能保證未來的結果、活動水平、業績或成就。ScanSource沒有任何義務更新或修改任何前瞻性陳述,無論是由於新信息、未來事件或其他原因, 除法律另有規定外。非GAAP財務信息除了披露根據美國公認會計原則(“GAAP”)確定的結果外,公司還披露了某些非GAAP衡量標準,包括非GAAP營業收入、非GAAP營業收入利潤率、非GAAP淨收益、非GAAP稀釋每股收益、非GAAP淨銷售額、非GAAP SG&A費用、調整後的EBITDA、調整後的ROIC和淨銷售額減去外幣換算和收購的影響(有機增長)。公司非公認會計準則財務信息與公認會計準則財務信息的對賬在以下佐證材料和公司提交給美國證券交易委員會的8-K表格中提供,並附有所述時期的季度收益新聞稿。3.


Consolidated, 5-Quarter Financial Summary - for continuing operations ($ in thousands, except per share data) Q1 FY23 Q4 FY22 Q3 FY22 Q2 FY22 Q1 FY22 Q/Q Y/Y Select reported GAAP measures: Net sales $ 943,813 $ 962,283 $ 845,990 $ 864,351 $ 857,583 (2)% 10% Gross profit $ 113,485 $ 110,792 $ 106,508 $ 107,925 $ 101,572 2% 12% Gross profit margin % 12.0 % 11.5 % 12.6 % 12.5 % 11.8 % 51 bp 18 bp SG&A expenses $ 71,593 $ 75,905 $ 66,522 $ 69,433 $ 63,854 (6)% 12% Operating income $ 34,888 $ 27,424 $ 32,917 $ 31,498 $ 30,328 27% 15% Operating income % 3.70 % 2.85 % 3.89 % 3.64 % 3.54 % 85 bp 16 bp Net income $ 24,042 $ 19,947 $ 23,526 $ 23,152 $ 22,073 21% 9% Diluted EPS $ 0.94 $ 0.78 $ 0.91 $ 0.89 $ 0.86 21% 9% Select reported Non-GAAP measures: (a) Non-GAAP operating income $ 39,129 $ 31,864 $ 37,374 $ 35,892 $ 34,921 23% 12% Non-GAAP operating income % 4.15 % 3.31 % 4.42 % 4.15 % 4.07 % 84 bp 7 bp Non-GAAP net income $ 27,203 $ 23,266 $ 26,879 $ 26,446 $ 25,550 17% 6% Non-GAAP diluted EPS $ 1.07 $ 0.91 $ 1.04 $ 1.02 $ 0.99 18% 8% Adjusted EBITDA $ 45,275 $ 38,672 $ 44,115 $ 42,542 $ 41,394 17% 9% Adjusted EBITDA % 4.80 % 4.02 % 5.21 % 4.92 % 4.83 % 78 bp (3) bp Adjusted ROIC 15.6 % 14.9 % 18.0 % 17.6 % 17.5 % 70 bp (190) bp Operating cash flow (QTR) $ (48,459) $ (78,684) $ 29,707 $ (18,419) $ (56,959) 38% (15)% Operating cash flow (TTM) $ (115,855) $ (124,355) $ 15,674 $ (74,285) $ (11,417) (7)% 915% (a) See pages 11 through 12 for the calculation of non-GAAP measures and reconciliations to GAAP measures. ScanSource, Inc. Earnings Infographic Q1 FY2023 SUPPORTING MATERIALS AND RECONCILIATIONS FOR NON-GAAP FINANCIAL INFORMATION scansource.com 4 November 8, 2022


Specialty Technology Solutions, 5-Quarter Financial Summary ($ in thousands) Q1 FY23 Q4 FY22 Q3 FY22 Q2 FY22 Q1 FY22 Q/Q Y/Y Net sales $ 576,329 $ 580,619 $ 503,072 $ 496,920 $ 501,711 (1)% 15% Gross profit $ 58,404 $ 53,994 $ 54,021 $ 52,048 $ 45,694 8% 28% Gross profit margin % 10.1 % 9.3 % 10.7 % 10.5 % 9.1 % 84 bp 103 bp GAAP operating income $ 21,852 $ 15,408 $ 20,623 $ 16,551 $ 14,104 42% 55% GAAP operating income % 3.79 % 2.65 % 4.10 % 3.33 % 2.81 % 114 bp 98 bp Add: Intangible amortization expense $ 1,341 $ 1,491 $ 1,491 $ 1,491 $ 1,531 (10)% (12)% Non-GAAP operating income $ 23,193 $ 16,899 $ 22,114 $ 18,042 $ 15,635 37% 48% Non-GAAP operating income % 4.02 % 2.91 % 4.40 % 3.63 % 3.12 % 111 bp 91 bp Reconciliation of Operating Income to Adjusted EBITDA GAAP operating income $ 21,852 $ 15,408 $ 20,623 $ 16,551 $ 14,104 42% 55% Plus: Depreciation expense 1,941 2,089 1,833 1,867 1,868 (7)% 4% Intangible amortization expense 1,341 1,491 1,491 1,491 1,531 (10)% (12)% Interest income 321 325 265 299 305 (1)% 5% Other income/(expense), net (125) (141) 165 (169) 13 *nm *nm EBITDA 25,330 19,172 24,377 20,039 17,821 32% 42% Adjustments: Share-based compensation expense 1,556 1,710 1,659 2,038 1,398 (9)% 11% Adjusted EBITDA (non-GAAP) $ 26,886 $ 20,882 $ 26,036 $ 22,077 $ 19,219 29% 40% Adjusted EBITDA (non-GAAP) % 4.67 % 3.60 % 5.18 % 4.44 % 3.83 % 107 bp 83 bp *nm - percentages are not meaningful ScanSource, Inc. Earnings Infographic Q1 FY2023 SUPPORTING MATERIALS AND RECONCILIATIONS FOR NON-GAAP FINANCIAL INFORMATION scansource.com 5 November 8, 2022


Modern Communications & Cloud, 5-Quarter Financial Summary ($ in thousands) Q1 FY23 Q4 FY22 Q3 FY22 Q2 FY22 Q1 FY22 Q/Q Y/Y Net sales $ 367,484 $ 381,664 $ 342,918 $ 367,431 $ 355,872 (4)% 3% Gross profit $ 55,081 $ 56,798 $ 52,487 $ 55,877 $ 55,878 (3)% (1)% Gross profit margin % 15.0 % 14.9 % 15.3 % 15.2 % 15.7 % 11 bp (71) bp GAAP operating income $ 13,036 $ 12,016 $ 12,294 $ 14,894 $ 16,307 8% (20)% GAAP operating income % 3.55 % 3.15 % 3.59 % 4.05 % 4.58 % 40 bp (104) bp Add: Intangible amortization expense $ 2,900 $ 2,949 $ 2,966 $ 2,956 $ 2,978 (2)% (3)% Non-GAAP operating income $ 15,936 $ 14,965 $ 15,260 $ 17,850 $ 19,285 6% (17)% Non-GAAP operating income % 4.34 % 3.92 % 4.45 % 4.86 % 5.42 % 42 bp (108) bp Reconciliation of Operating Income to Adjusted EBITDA GAAP operating income $ 13,036 $ 12,016 $ 12,294 $ 14,894 $ 16,307 8% (20)% Plus: Depreciation expense 1,046 1,172 1,015 916 1,273 (11)% (18)% Intangible amortization expense 2,900 2,948 2,966 2,955 2,978 (2)% (3)% Interest income 1,269 1,035 735 648 721 23% 76% Other income/(expense), net (623) (542) (28) (374) (276) *nm *nm EBITDA 17,628 16,629 16,982 19,039 21,003 6% (16)% Adjustments: Share-based compensation expense 760 1,162 1,098 1,426 1,173 (35)% (35)% Adjusted EBITDA (non-GAAP) $ 18,388 $ 17,791 $ 18,080 $ 20,465 $ 22,176 3% (17)% Adjusted EBITDA (non-GAAP) % 5.00 % 4.66 % 5.27 % 5.57 % 6.23 % 34 bp (123) bp *nm - percentages are not meaningful ScanSource, Inc. Earnings Infographic Q1 FY2023 SUPPORTING MATERIALS AND RECONCILIATIONS FOR NON-GAAP FINANCIAL INFORMATION scansource.com 6 November 8, 2022


淨銷售額,不變貨幣(有機增長)-按細分市場劃分的季度淨銷售額:(以千美元為單位)23財年第一季度22%更改專業技術解決方案:淨銷售額,報告為576,329美元501,711 14.9%外匯影響(A)60-淨銷售額,不變貨幣(非GAAP)$576,389$501,711 14.9%現代通信和雲:淨銷售額,報告為367,484美元355,872 3.3%外匯影響(A)613-淨銷售額,不變貨幣(非GAAP)$368,097$355,872 3.4%合併:淨銷售額,據報告943,813美元857,583 10.1%外匯影響(A)673-淨銷售額,不變貨幣(非GAAP)$944,486$857,583 10.1%按地理位置劃分的淨銷售額:(千美元)23財年第一季度第一季度22%變化美國和加拿大:淨銷售額,報告為859,538美元769,771 11.7%國際:淨銷售額,報告為84,275美元87,812(4.0)%外匯影響(A)673-淨銷售額,不變貨幣(非GAAP)$84,948$87,812(3.3)%合併:淨銷售額,報告為84,275美元87,812(4.0)%合併:淨銷售額,報告為84,275美元87,812(4.0)%合併:淨銷售額,不變貨幣(非GAAP)$84,948$87,812(3.3)%如報告的943,813美元857,583 10.1%外匯影響(A)673-淨銷售額,不變貨幣(非公認會計準則)$944,486$857,583 10.1%(A)不包括外幣匯率變化的換算影響的年銷售額增長。通過使用截至2021年9月30日的季度的加權平均外匯匯率將截至2022年9月30日的季度的淨銷售額換算為美元計算得出。ScanSource,Inc.2023財年第一季度收益信息圖非GAAP財務信息的支持材料和對賬scansource.com 7年11月8日


QY23 Q4 FY22 Q3 QY22 Q2 FY22 Q1 FY22 Q1 FY22 Q2 FY22 Q1 FY22(A)15.6%14.9%18.0%17.6%17.5%淨收益與調整後EBITDA持續經營淨收益的對賬-GAAP$24,042$19,947$23,526$23,152$22,073加:利息支出3,448 1,886 1,483 1,493 1,660所得税8,241 6,267 9,044 7,257,723,152 22,073358折舊和攤銷7,228 7,700 7,3057,229 7,650 EBITDA 42,959 35,800 41,358 39,131 38,741調整:收購和剝離成本-(53)83基於股份的薪酬2,316 2,872 2,757 3,4642,570調整後EBITDA(調整後ROIC的分子)(非公認會計準則)$45,275$38,672$44,115$42,542$41,394投資資本計算股本--季度初$806,528$806,654$768,525$746,094$731,191股本-季度末827,004 806,528 806,654 768,525 746,094調整:基於股份的薪酬,淨1,7182,134 2,063 2,590 1,922收購和剝離成本-(53)83非持續經營淨收益-(100)-平均股本817,625 807,658 788,621 758,528 739,645平均融資債務(B)336,428 233,445 205,073 200,708 197,406投資資本(調整後ROIC的分母)(非公認會計準則)$1,154,053$1,041,103$993,694$959,236$937,051(A)計算方法為淨收益加利息支出、所得税、折舊及攤銷(EBITDA),年化除以該期間的投資資本。調整後的EBITDA反映了非GAAP措施的其他調整。(B)平均融資債務,包括持續業務和非持續業務,是根據我們的短期和長期計息債務的每日平均餘額計算的。掃描源, Inc.2023財年第一季度收益信息圖非GAAP財務信息支持材料和對賬scansource.com 2022年11月8日


淨債務和調整後EBITDA指標(千美元)第一財年23財年第四季度22財年第三季度22財年第二季度22財年第一季度合併債務(Q/E)$326,435$271,170$181,500$196,866$197,356減少:合併現金和現金等價物(Q/E)(40,472)(37,987)(43,539)(34,123)(55,491)淨債務(Q/E)$285,963$233,183$137,961$162,743$142,743美元調整後EBITDA淨收入-GAAP淨收入$24,042$19,947$23,526美元23,073美元所得税8,241 6,267 9,044 7,257 7,358折舊和攤銷7,228 7,700 7,305 7,229 7,650 EBITDA 42,959 35,800 41,358 39,131 38,741調整:收購和剝離成本--(53)83基於股份的薪酬2,316 2,872 2,757 3,464 2,570調整後EBITDA(非GAAP)$45,275$38,672$44,115$42,542$41,394TTM(A)$170,604$166,723$163,350$151,234$138,431淨債務/調整後EBITDA,TTM(A)1.7x 1.4x 0.8x 1.1x 1.0x(A)過去12個月的調整後EBITDA ScanSource,Inc.


營運資金,5季度摘要(千美元)Q1 FY23 Q4 FY22 Q3 FY22 Q2 FY22 Q1 FY22 Q1應收賬款(Q/E)$744,946$729,442$642,384$613,186$589,532天應收賬款銷售額71 68 69 64 62庫存(Q/E)$675,798$614,814$591,396$562,397$493,541庫存週轉率5.1 5.6 5.1 5.7 6.3應付賬款(Q/E)$710,919$714,177$706,359$653,190$602,229.5)(3.2)營運資金(Q/E)(AR+INV-AP)$709,825$630,079$527,421$522,393$480,844現金轉換週期80 68 66 64 59*按庫存天數支付代表Q/E庫存天數減去Q/E應付賬款天數掃描來源,Inc.2023財年第一季度收益信息圖非GAAP財務信息支持材料和對賬scansource.com 2022年11月8日


營業收入、淨收入和每股收益-季度收益(千美元)截至2022年9月30日的季度報告GAAP措施無形攤銷費用收購、剝離和重組成本非GAAP措施SG&A費用$71,593--71,593美元營業收入34,888 4,241-39,129淨收益24,042 3,161-27,203稀釋每股收益$0.94$0.12-$1.07(以千美元為單位)報告GAAP措施無形攤銷費用收購,資產剝離和重組成本非GAAP衡量SG&A支出$75,905--$75,905營業收入27,424,440-31,864淨收入19,947 3,319-23,266稀釋每股收益$0.78$0.13-$0.91 ScanSource,Inc.2023財年第一季度收益信息圖非GAAP財務信息來源的支持材料和對賬


營業收入、淨收入和每股收益-季度繼續(千美元)截至2022年3月31日的季度報告GAAP措施無形攤銷費用收購、剝離和重組成本(A)非GAAP措施SG&A費用$66,522--66,522營業收入32,917 4,457-37,374淨收益23,526 3,353-26,879稀釋每股收益$0.91$0.13-1.04(以千美元為單位)截至2021年12月31日的季度報告GAAP措施無形攤銷費用收購,資產剝離和重組成本(A)非GAAP衡量SG&A支出69,433-53美元69,486營業收入31,498 4,447(53)35,892淨收入23,152 3,347(53)26,446稀釋後每股收益$0.89$0.13-$1.02(A)截至2021年12月31日的季度,收購和剝離成本總計不到(0.1)萬美元,一般不能在納税時扣除。(千美元)截至2021年9月30日的季度報告的GAAP衡量無形攤銷支出收購、剝離和重組成本(A)非GAAP衡量SG&A支出$63,854-$(83)$63,771營業收入30,328 4,510 83 34,921淨收益22,073 3,394 83 25,550稀釋每股收益$0.86$0.13-$0.99(A)截至2021年9月30日的季度,收購和剝離成本總計10萬美元,一般不能在納税時扣除。ScanSource,Inc.2023財年第一季度收益信息圖表非GAAP財務信息支持材料和對賬scansource.com 2022年11月8日


2013財年年度財務展望對賬2013財年展望GAAP,營業收入至少1.32億美元無形攤銷1700萬美元折舊費用1200萬股票薪酬支出1200萬美元利息收入和其他收入(費用)淨額100萬美元調整後EBITDA(非GAAP)至少1.74億美元ScanSource,Inc.收益信息圖2023財年第一季度非GAAP財務信息scansource.com的支持材料和對賬2022年11月8日