附件99.1

MARAVAI生命科學公司報告2022年第三季度財務業績

更新2022年收入、調整後的EBITDA和調整後的每股收益指引

加利福尼亞州聖迭戈-2022年11月2日-向研究人員和生物技術創新者提供生命科學試劑和服務的全球供應商Maravai LifeSciences Holdings,Inc.(納斯達克:MRVI)今天公佈了截至2022年9月30日的第三季度財務業績以及其他業務更新。最近的亮點包括:
·季度收入1.913億美元,淨收入9970萬美元,調整後的EBITDA利潤率為69%;
·擴大信使核糖核酸原料供應,提供GMP級N1-甲基-假性尿苷-5‘-三磷酸,這是製造信使核糖核酸的關鍵原料。
Maravai又創造了一個穩健的季度,總收入達到1.913億美元。馬拉威公司執行主席兼臨時首席執行官卡爾·赫爾表示:“這些業績包括本季度來自生物製劑安全檢測業務的收入1,640萬美元,來自核酸生產基地業務的收入4,840萬美元,以及與新冠肺炎相關的CleanCap®收入估計為1.265億美元。我們預計,隨着新冠肺炎以外的新治療和疫苗計劃的研究和開發加速,我們的核糖核酸管道將繼續擴大。隨着我們進入今年最後一個季度,我們處於特殊的地位,可以在我們強大的商業基礎上建立基礎,擴大我們的客户關係,擴大我們的產品,以支持我們客户的重要工作。“
2022年第三季度收入
截至9月30日的三個月,
20222021同比變化%
核酸生產$174,881 $182,901 (4.4)%
生物製品安全檢測16,382 16,626 (1.5)%
蛋白質檢測(9月銷售)2021年)— 5,283 (100.0)%
總收入$191,263 $204,810 (6.6)%
截至9月30日的9個月,
20222021同比變化%
核酸生產$623,779 $499,354 24.9 %
生物製品安全檢測54,509 52,483 3.9 %
蛋白質檢測(9月銷售)2021年)— 18,959 (100.0)%
總收入$678,288 $570,796 18.8 %
2022年第三季度財務業績
第三季度的收入為1.913億美元,比去年同期下降了7%,原因如下:







·第三季度核酸生產收入為1.749億美元,同比下降4%。這其中包括約1.265億美元的新冠肺炎相關CleanCap收入,這比去年同期減少了480萬美元,原因是新冠肺炎疫苗製造商對我們專有的CleanCap類似物的需求減少。
·第三季度生物安全檢測收入為1640萬美元,同比下降1%。
2022年第三季度的淨收益和調整後的EBITDA(非GAAP)分別為9970萬美元和1.325億美元,而去年第三季度分別為1.322億美元和1.549億美元。
截至2022年9月30日的9個月財務業績
截至2022年9月30日的9個月的收入為6.783億美元,比上年同期增長19%,主要受以下因素推動:
截至2022年9月30日的9個月,核酸生產收入為6.238億美元,同比增長25%,反映出約4.762億美元的新冠肺炎相關CleanCap收入。這一增長是由對我們專有的CleanCap類似物的需求推動的,因為新冠肺炎疫苗製造商在今年早些時候擴大了生產規模,以及隨着這項技術被納入更多針對各種適應症的治療和疫苗開發計劃,對高度修飾的核糖核酸產品的持續需求。
·截至2022年9月30日的9個月,生物安全檢測收入為5450萬美元,同比增長4%。
截至2022年9月30日的9個月,淨收益和調整後的EBITDA(非GAAP)分別為4.032億美元和5.08億美元,而去年同期分別為3.421億美元和4.201億美元。
更新的2022年財務指導
我們最新的2022年全年財務指引是基於對我們現有業務的預期,不包括潛在的新收購(如果有的話)或尚未確定或量化的項目的財務影響。這一指導意見受到一些風險、不確定性和其他因素的影響,包括下文“前瞻性陳述”中指出的那些因素。
預計2022年的總收入將在8.8億美元至8.9億美元之間,總體同比增長10%至11%。
調整後的EBITDA(非GAAP)現在預計在6.5億美元至6.6億美元之間。
調整後的完全稀釋每股收益(非GAAP)現在預計在每股1.76-1.80美元的範圍內。調整後的完全稀釋每股收益(非GAAP)是基於Maravai Topco Holdings,LLC的所有單位(與相應的B類普通股配對)轉換為A類普通股的假設。經調整的完全攤薄每股收益(非GAAP)所包含的淨收入已進行調整,以消除由於假定Maravai Topco Holdings,LLC(與相應的B類普通股)單位完全轉換為A類普通股而產生的非控股權益應佔淨收入,並針對我們所做的某些項目進行了進一步調整







不信直接反映了我們的核心運營。所有這些調整均已按24%的假定法定税率徵税。
Maravai無法為上述更新的2022年指南中包含的最接近可比的GAAP衡量標準或非GAAP財務衡量標準提供指導,因為我們無法在沒有不合理努力的情況下提供對某些調節項目的有意義或準確的計算或估計。這是由於預測和量化此類核對所需的某些金額存在內在困難,包括非控股權益的淨收入、實際税率的變化、收購活動的支出以及從已發行的Maravai Topco Holdings、LLC單位(與B類普通股配對)的潛在形式交易所獲得的A類普通股在適用期間的稀釋加權平均流通股數量。因此,我們無法將上述前瞻性非公認會計準則財務指標與其最直接可比的前瞻性公認會計準則財務指標進行量化核對,因為沒有此類信息。然而,2022年的利息支出預計在2,100萬美元至2,300萬美元之間,2022年的折舊和攤銷預計在3,000萬美元至3,200萬美元之間,2022年的股票薪酬預計在1,700萬美元至1,900萬美元之間。







MARAVAI生命科學控股公司
合併損益表
(未經審計)
(以千為單位,每股除外)

截至三個月
9月30日,
九個月結束
9月30日,
20222021
(經調整)*
20222021
(經調整)*
收入$191,263 $204,810 $678,288 $570,796 
運營費用
收入成本38,176 32,221 115,704 101,423 
銷售、一般和行政30,795 26,512 92,056 74,483 
研發5,389 1,946 13,358 6,035 
或有對價估計公允價值變動— — (7,800)— 
出售業務的收益— (11,249)— (11,249)
總運營費用74,360 49,430 213,318 170,692 
營業收入116,903 155,380 464,970 400,104 
其他收入(費用)
利息支出(3,136)(7,685)(10,234)(23,238)
債務清償損失— — (208)— 
根據應收税款協議應付關聯方的變動— 3,246 2,340 9,132 
其他(費用)收入(4)78 (1,272)78 
所得税前收入113,763 151,019 455,596 386,076 
所得税費用14,110 18,842 52,362 43,937 
淨收入99,653 132,177 403,234 342,139 
可歸因於非控股權益的淨收入55,184 78,215 220,663 215,932 
Maravai LifeSciences控股公司的淨收入。$44,469 $53,962 $182,571 $126,207 
Maravai LifeSciences控股公司的每股淨收益:
基本信息$0.34 $0.46 $1.39 $1.16 
稀釋$0.34 $0.44 $1.37 $1.13 
加權平均流通股數量:
基本信息131,540 118,433 131,518 109,174 
稀釋131,651 258,028 255,323 257,799 
____________________
*經調整以反映採用會計準則彙編842(“ASC 842”)的影響。








MARAVAI生命科學控股公司
非公認會計準則財務信息的對賬
(未經審計)
(以千為單位,每股除外)

調整後EBITDA的淨收入
截至三個月
9月30日,
九個月結束
9月30日,
20222021
(經調整)*
20222021
(經調整)*
淨收入$99,653 $132,177 $403,234 $342,139 
添加:
攤銷6,254 4,604 18,033 14,685 
折舊1,857 1,797 5,604 4,668 
利息支出3,136 7,685 10,234 23,238 
所得税費用14,110 18,842 52,362 43,937 
EBITDA125,010 165,105 489,467 428,667 
收購或有對價(1)
— — (7,800)— 
收購整合成本(2)
2,760 21 10,642 38 
基於股票的薪酬(3)
4,740 3,567 12,675 8,228 
出售業務的收益(4)
— (11,249)— (11,249)
與併購相關的費用5)
— (366)1,195 1,496 
融資成本(6)
1,034 1,071 2,092 
與收購相關的税收調整(7)
— — 1,264 — 
應收税金協議負債調整(8)
— (3,246)(2,340)(9,132)
其他(9)
— — 1,814 — 
調整後的EBITDA$132,517 $154,866 $507,988 $420,140 








調整後淨收益和調整後稀釋後每股淨收益
截至三個月
9月30日,
九個月結束
9月30日,
20222021
(經調整)*
20222021
(經調整)*
Maravai LifeSciences控股公司的淨收入。$44,469 $53,962 $182,571 $126,207 
B類股形式轉換為A類普通股對淨收益的影響55,184 78,215 220,663 215,932 
調整所得税撥備(10)
(13,057)(17,790)(52,209)(50,459)
受税收影響的淨收入86,596 114,387 351,025 291,680 
收購或有對價(1)
— — (7,800)— 
收購整合成本(2)
2,760 21 10,642 38 
基於股票的薪酬(3)
4,740 3,567 12,675 8,228 
出售業務的收益(4)
— (11,249)— (11,249)
併購相關費用(5)
— (366)1,195 1,496 
融資成本(6)
1,034 1,071 2,092 
與收購相關的税收調整(7)
— — 1,264 — 
應收税金協議負債調整(8)
— (3,246)(2,340)(9,132)
其他(9)
— — 1,814 — 
調整對税收的影響(11)
(1,525)3,337 (7,604)5,105 
外國派生所得現金税收優惠(12)
423 3,779 3,306 3,779 
歷史交易所保留的淨現金税收優惠(13)
1,850 1,566 5,550 3,821 
調整後淨收益$94,851 $112,830 $370,798 $295,858 
已發行A類普通股的攤薄加權平均股份255,320 258,028 255,323 257,800 
調整後淨收益$94,851 $112,830 $370,798 $295,858 
調整後的完全稀釋每股收益$0.37 $0.44 $1.45 $1.15 
____________________
關於和解的註解
*進行調整,以反映採用ASC 842的影響。
(1)指與收購MyChem,LLC(“MyChem”)有關的績效薪酬公允價值變動,該交易於2022年1月完成。
(2)指執行和整合已完成的收購所產生的增量成本,以及與這些收購相關的留存費用。
(3)指與股票薪酬相關的非現金費用。
(4)指於2021年9月完成的出售向量實驗室公司(“向量”)的收益。
(五)指因收購未完成而產生的勤勉、法律、會計、税務和諮詢費。
(6)指與我們的長期債務再融資有關的交易成本,以及我們的二次發行成本,該等成本不可資本化或無法抵銷該等交易所得款項。
(7)指與與收購MyChem有關的賠償資產調整相關的非現金支出。
(8)指與調整應收税項協議負債有關的收益,主要是由於我們估計的國家分攤的變化和我們估計的國家税率的相應降低。
(9)指因出售向量而在期內確認的與若干營運資金及其他調整有關的虧損,以及因清償債務而產生的虧損。







(10)代表額外的公司所得税,適用於Maravai LifeSciences控股公司從所有B類普通股的所有已發行普通股換取A類普通股的假定形式交換產生的額外淨收入,假設實際税率為23.7%。
(11)代表非公認會計準則調整的所得税影響,並假設所有已發行的B類普通股以假設的有效税率23.7%的形式交換A類普通股。
(12)代表Maravai LifeSciences控股公司與銷售給外國註冊客户的收入的所得税處理有關的所得税優惠。
(13)代表因購買或交換Maravai Topco Holdings、LLC單位和B類普通股而產生的無形資產攤銷和其他税收屬性產生的税收優惠,扣除應收税款協議下的支付義務。







非GAAP財務信息
本新聞稿包含未按照美國公認會計原則(GAAP)計算的財務指標。這些非公認會計準則的衡量標準包括:調整後的EBITDA和調整後的完全稀釋後每股收益(EPS)。
我們將調整後的EBITDA定義為扣除利息、税項、折舊和攤銷前的淨收益,並酌情排除以下調整:(1)收購或有對價的調整;(2)執行和整合已完成收購所產生的增量成本,以及相關的留存付款;(3)與已完成收購相關的正在進行的研究和開發費用;(4)與基於股份的薪酬有關的非現金支出;(5)出售業務的損益;(6)出售和回租交易的收益;(7)未完成的收購所產生的費用(包括法律、會計和專業諮詢服務);(Viii)首次公開發售、第二次公開發售及債務再融資所產生的交易成本;(Ix)因清償債務虧損而產生的非現金開支;(X)因應收税項協議負債變動而於適用期間確認的虧損或(收入);及(Xi)因收購相關税項調整而入賬的非現金開支。我們將調整後淨收益定義為上述調整前的受税收影響的收益,以及這些調整的税收影響。我們將調整後稀釋每股收益定義為調整後淨收益除以適用期間已發行A類普通股的稀釋加權平均股數,這假設Maravai Topco Holdings,LLC(與B類普通股配對)所有已發行單位形式上交換A類普通股。
這些非GAAP計量是對經營業績的補充計量,不是根據GAAP編制的,不代表也不應被視為根據GAAP確定的淨收益的替代。
我們使用這些非GAAP衡量標準來了解和評估我們的核心經營業績和趨勢,並制定短期和長期經營計劃。我們相信,這些衡量標準有助於在一致的基礎上比較我們在不同時期的經營業績,當與我們根據公認會計原則編制的業績相結合時,有助於提供影響我們經營業績的因素和趨勢的更廣泛圖景。
這些非GAAP財務指標作為一種分析工具具有侷限性,您不應孤立地考慮它們,也不應將其作為根據GAAP報告的我們結果分析的替代品。由於這些限制,它們不應被視為由GAAP確定的淨收入的替代,或作為我們盈利能力的衡量標準。我們主要依賴於我們的GAAP結果,並僅出於補充目的使用非GAAP衡量標準,以彌補這些限制。非公認會計準則財務措施應被視為對根據公認會計準則編制的財務信息的補充,而不是替代。







電話會議和網絡廣播
Maravai的管理層將在今天下午2點主持一次電話會議。PT/下午5:00ET討論其2022財年第三季度的財務業績。在通話前大約10分鐘,請撥打(877)315-3037或(201)689-8357,並諮詢Maravai LifeSciences。此次電話會議還將通過馬拉維公司網站https://investors.maravai.com/.的“投資者”欄目進行現場直播或存檔。
關於馬拉維
Maravai是一家領先的生命科學公司,提供關鍵產品,以支持藥物治療、診斷和新型疫苗的開發,並支持人類疾病的研究。Maravai的公司在為許多世界領先的生物製藥、疫苗、診斷以及細胞和基因治療公司提供核酸合成和生物製劑安全測試領域的產品和服務方面處於領先地位。
欲瞭解有關Maravai LifeSciences的更多信息,請訪問www.maravai.com。
前瞻性陳述
本新聞稿包含《1995年美國私人證券訴訟改革法》中的安全港條款所指的“前瞻性聲明”,我們的官員和代表可能會不時作出這些聲明。投資者請注意,本新聞稿中非嚴格意義上的歷史性陳述屬於前瞻性陳述,包括但不限於以下陳述:我們對2022年的財務指引;非公認會計準則測量的補充價值;我們核糖核酸管道的擴展;我們擴展客户關係的能力;我們對增長和盈利的預期;我們在研發、產能和人員方面進行投資的能力;我們對產品需求的預測;增長機會,包括無機增長;新的、非新冠肺炎治療和疫苗計劃的研發加速;和未來的創新,構成前瞻性陳述,並由諸如“相信”、“預期”、“可能”、“將”、“應該”、“尋求”、“預期”或“可能”以及類似的表達方式來識別。
前瞻性陳述既不是歷史事實,也不是對未來業績的保證。相反,它們僅基於我們目前對業務未來、未來計劃和戰略、預測、預期事件和趨勢、經濟和其他未來狀況的信念、預期和假設。由於前瞻性陳述與未來有關,它們會受到固有的不確定性、風險和環境變化的影響,這些不確定性、風險和變化很難預測,其中許多是我們無法控制的。我們的實際結果和財務狀況可能與前瞻性陳述中指出的大不相同。因此,您不應依賴這些前瞻性陳述中的任何一種。可能導致我們的實際結果和財務狀況與前瞻性陳述中指出的大不相同的重要因素包括:
·我們的某些產品被客户用於疫苗和療法的生產,其中一些代表了相對較新的、仍在開發中的治療模式。不可預見的不良事件、負面臨牀結果、替代療法的開發或加強對這些疫苗和療法及其財務成本的監管審查可能會損害公眾對這些疫苗和療法或其他治療模式的安全性、實用性或有效性的看法,以及







可能會損害我們客户開展業務的能力。此類事件可能會對我們的收入產生負面影響,並對我們的業績產生不利影響。
·隨着人羣接種疫苗、新冠肺炎疫情消退或抗病毒治療替代品的成功開發,對我們目前佔收入很大一部分的新冠肺炎相關產品和服務的持續需求可能會下降。
·我們依賴客户在外包核酸生產和生物製劑安全檢測產品和服務上的支出和需求。支出或需求的減少可能會對我們的業務、財務狀況、運營結果、現金流和前景產生實質性的不利影響。
·我們與生命科學、製藥和生物技術公司競爭,這些公司的規模比我們大得多,有可能開發新的方法,讓我們的產品、服務和技術過時。
·我們有很高比例的收入依賴於有限數量的客户。如果我們不能保持目前與客户的關係,不能保持與現有客户的經常性收入來源,或者如果我們不能建立新的關係,我們未來的經營業績將受到不利影響。
·我們的一些原材料依賴於有限數量的供應商,或者在某些情況下依賴獨家供應商,可能無法找到替代品或立即過渡到替代供應商。
·在截至2021年12月31日的年度報告Form 10-K、截至2022年6月30日的季度報告Form 10-Q以及提交給美國證券交易委員會(Securities And Exchange Commission)的其他文件中討論的其他因素。
我們在本新聞稿中所作的任何前瞻性聲明僅基於我們目前掌握的信息,並且僅代表發佈之日的情況。我們沒有義務公開更新任何可能不時作出的前瞻性陳述,無論是書面的還是口頭的,無論是新信息、未來發展還是其他情況。
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