錯誤2023Q10001754301--06-30P1Y1300017543012022-07-012022-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2022-07-012022-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2022-07-012022-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2022-10-28Xbrli：共享0001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2022-10-28ISO 4217：美元00017543012021-07-012021-09-30ISO 4217：美元Xbrli：共享00017543012022-09-3000017543012022-06-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2022-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2022-06-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2022-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2022-06-3000017543012021-06-3000017543012021-09-300001754301美國-美國公認會計準則：普通股成員美國-公認會計準則：公共類別成員2022-06-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2022-06-300001754301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-06-300001754301美國-公認會計準則：保留預付款成員2022-06-300001754301Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-06-300001754301美國-GAAP：母公司成員2022-06-300001754301美國公認會計準則：非控制性利益成員2022-06-300001754301美國-公認會計準則：保留預付款成員2022-07-012022-09-300001754301美國-GAAP：母公司成員2022-07-012022-09-300001754301美國公認會計準則：非控制性利益成員2022-07-012022-09-300001754301Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-07-012022-09-300001754301美國-美國公認會計準則：普通股成員美國-公認會計準則：公共類別成員2022-07-012022-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2022-07-012022-09-300001754301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-07-012022-09-300001754301美國-美國公認會計準則：普通股成員2022-07-012022-09-300001754301美國-美國公認會計準則：普通股成員美國-公認會計準則：公共類別成員2022-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2022-09-300001754301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-09-300001754301美國-公認會計準則：保留預付款成員2022-09-300001754301Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-09-300001754301美國-GAAP：母公司成員2022-09-300001754301美國公認會計準則：非控制性利益成員2022-09-300001754301美國-美國公認會計準則：普通股成員美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-06-300001754301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-06-300001754301美國-公認會計準則：保留預付款成員2021-06-300001754301Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-06-300001754301美國-GAAP：母公司成員2021-06-300001754301美國公認會計準則：非控制性利益成員2021-06-300001754301美國-公認會計準則：保留預付款成員2021-07-012021-09-300001754301美國-GAAP：母公司成員2021-07-012021-09-300001754301美國公認會計準則：非控制性利益成員2021-07-012021-09-300001754301Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-07-012021-09-300001754301美國-美國公認會計準則：普通股成員美國-公認會計準則：公共類別成員2021-07-012021-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-07-012021-09-300001754301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-07-012021-09-300001754301美國-美國公認會計準則：普通股成員美國-公認會計準則：公共類別成員2021-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-09-300001754301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-09-300001754301美國-公認會計準則：保留預付款成員2021-09-300001754301Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-09-300001754301美國-GAAP：母公司成員2021-09-300001754301美國公認會計準則：非控制性利益成員2021-09-300001754301Fox:EntertainmentProgrammingRightsReleasedMember2022-09-300001754301Fox:EntertainmentProgrammingRightsReleasedMember2022-06-300001754301Fox:EntertainmentProgrammingRightsInProcessOrOtherMember2022-09-300001754301Fox:EntertainmentProgrammingRightsInProcessOrOtherMember2022-06-300001754301美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2022-09-300001754301美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2022-09-300001754301美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2022-09-300001754301美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2022-09-300001754301美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2022-06-300001754301美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2022-06-300001754301美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2022-06-300001754301美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2022-06-300001754301美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員福克斯：可贖回的非控制性利益成員2022-06-300001754301美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員福克斯：可贖回的非控制性利益成員2021-06-300001754301美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員福克斯：可贖回的非控制性利益成員2022-07-012022-09-300001754301美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員福克斯：可贖回的非控制性利益成員2021-07-012021-09-300001754301美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員福克斯：可贖回的非控制性利益成員2022-09-300001754301美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員福克斯：可贖回的非控制性利益成員2021-09-300001754301美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2022-09-300001754301Fox：CommonClassAAndBMember2022-07-012022-09-300001754301Fox：CommonClassAAndBMember2022-09-300001754301Fox：CommonClassAAndBMember美國公認會計準則：次要事件成員2022-10-012022-11-010001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2021-07-012021-09-300001754301美國-公認會計準則：公共類別成員2021-07-012021-09-30狐狸：計劃0001754301SRT：最小成員數2022-07-012022-09-300001754301SRT：最大成員數2022-07-012022-09-300001754301美國-公認會計準則：員工股票期權成員2022-09-300001754301美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2022-07-012022-09-300001754301美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2021-07-012021-09-300001754301FOX：PerformanceBasedStockOptionsMember2022-07-012022-09-300001754301FOX：PerformanceBasedStockOptionsMember2021-07-012021-09-300001754301US-GAAP：保障性擔保成員2022-09-300001754301US-GAAP：保障性擔保成員2022-06-300001754301福克斯：電視片段成員國家：美國2022-07-012022-09-30福克斯：電視站福克斯：雙頭壟斷0001754301福克斯：FoxNetworkMember福克斯：電視片段成員國家：美國2022-07-012022-09-300001754301福克斯：我的網絡電視成員福克斯：電視片段成員國家：美國2022-07-012022-09-300001754301福克斯：電視片段成員福克斯：獨立站成員國家：美國2022-07-012022-09-300001754301FOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers2022-07-012022-09-300001754301FOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers2021-07-012021-09-300001754301福克斯：電視片段成員2022-07-012022-09-300001754301福克斯：電視片段成員2021-07-012021-09-300001754301狐狸：其他公司和成員2022-07-012022-09-300001754301狐狸：其他公司和成員2021-07-012021-09-300001754301FOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers狐狸：AffiliateFeeMember2022-07-012022-09-300001754301FOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers狐狸：AffiliateFeeMember2021-07-012021-09-300001754301美國公認會計準則：廣告成員FOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers2022-07-012022-09-300001754301美國公認會計準則：廣告成員FOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers2021-07-012021-09-300001754301美國-GAAP：ProductAndServiceOtherMemberFOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers2022-07-012022-09-300001754301美國-GAAP：ProductAndServiceOtherMemberFOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers2021-07-012021-09-300001754301美國公認會計準則：廣告成員福克斯：電視片段成員2022-07-012022-09-300001754301美國公認會計準則：廣告成員福克斯：電視片段成員2021-07-012021-09-300001754301福克斯：電視片段成員狐狸：AffiliateFeeMember2022-07-012022-09-300001754301福克斯：電視片段成員狐狸：AffiliateFeeMember2021-07-012021-09-300001754301美國-GAAP：ProductAndServiceOtherMember福克斯：電視片段成員2022-07-012022-09-300001754301美國-GAAP：ProductAndServiceOtherMember福克斯：電視片段成員2021-07-012021-09-300001754301FOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers2022-09-300001754301FOX：CableNetworkProgrammingSegmentMembers2022-06-300001754301福克斯：電視片段成員2022-09-300001754301福克斯：電視片段成員2022-06-300001754301狐狸：其他公司和成員2022-09-300001754301狐狸：其他公司和成員2022-06-3000017543012022-10-012022-09-3000017543012022-10-01SRT：最小成員數2022-09-300001754301SRT：最大成員數2022-10-012022-09-30

美國

美國證券交易委員會

華盛頓特區，郵編：20549

表格10-Q

(標記一)

x			根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告
			截至本季度末2022年9月30日

或

☐			根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的關於從_至_的過渡期的過渡報告

佣金文件編號001-38776

福克斯公司

(註冊人的確切姓名載於其章程)

特拉華州						83-1825597
(國家或其他司法管轄區 公司或組織)						(税務局僱主 識別號碼)

美洲大道1211號

紐約，

紐約

10036

(主要行政辦公室地址及郵政編碼)

註冊人的電話號碼，包括區號(212) 852-7000

根據該法第12(B)條登記的證券：

每個班級的標題			交易符號			每個交易所的名稱 在其上註冊的
A類普通股，每股面值0.01美元			福克斯			納斯達克全球精選市場
B類普通股，每股面值0.01美元			狐狸			納斯達克全球精選市場

用複選標記表示註冊人是否：(1)在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內一直遵守此類提交要求。是x不是o

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是x不是o

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。

大型加速文件服務器			x			加速文件管理器			o
非加速文件服務器			o			規模較小的報告公司			o
新興成長型公司			o

如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。o

用複選標記表示登記人是否為空殼公司(如該法第12b-2條所界定)。是，☐不是x

截至2022年10月28日，302,474,619A類普通股，每股面值0.01美元，以及240,218,963B類普通股，每股票面價值0.01美元，已發行。

---

福克斯公司

表格10-Q

目錄

									頁面
第一部分金融信息
			第1項。			財務報表
						截至2022年和2021年9月30日止三個月的未經審計綜合業務報表			1
						截至2022年和2021年9月30日止三個月的未經審計綜合全面收益表			2
						截至2022年9月30日(未經審計)和2022年6月30日(已審計)的合併資產負債表			3
						截至2022年和2021年9月30日止三個月未經審計的現金流量表			4
						截至2022年和2021年9月30日止三個月的未經審計綜合權益報表			5
						未經審計的合併財務報表附註			6
			第二項。			管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析			19
			第三項。			關於市場風險的定量和定性披露			28
			第四項。			控制和程序			28
第二部分：其他信息
			第1項。			法律訴訟			29
			第1A項。			風險因素			29
			第二項。			未登記的股權證券銷售和收益的使用			29
			第三項。			高級證券違約			29
			第四項。			煤礦安全信息披露			29
			第五項。			其他信息			30
			第六項。			陳列品			30
			簽名						31

---

福克斯公司

未經審計的合併業務報表

(單位：百萬，每股除外)

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
收入			$	3,192					$	3,045
運營費用			(1,656)						(1,571)
銷售、一般和行政			(448)						(415)
折舊及攤銷			(99)						(79)
利息支出，淨額			(68)						(97)
其他，淨額			(76)						69
所得税前收入支出			845						952
所得税費用			(232)						(244)
淨收入			613						708
減去：可歸因於非控股權益的淨收入			(8)						(7)
福克斯公司股東應佔淨收益			$	605					$	701
每股收益數據
加權平均股價：
基本信息			550						575
稀釋			552						578
福克斯公司每股股東應佔淨收益：
基本信息			$	1.10					$	1.22
稀釋			$	1.10					$	1.21

附註是這些未經審計的綜合財務報表的組成部分。

1

---

福克斯公司

未經審計的綜合全面收益表

(單位：百萬)

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
淨收入			$	613					$	708
其他綜合(虧損)收入，税後淨額：
福利計劃調整和其他			(2)						6
其他綜合(虧損)收入，税後淨額			(2)						6
綜合收益			611						714
減去：可歸因於非控股權益的淨收入(a)			(8)						(7)
福克斯公司股東應佔綜合收益			$	603					$	707

(a)			可歸因於非控股權益的淨收入包括(5)百萬元及(1)，分別為截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月，與可贖回非控股權益有關。

附註是這些未經審計的綜合財務報表的組成部分。

2

---

福克斯公司

合併資產負債表

(百萬，不包括每股和每股金額)

			自.起 9月30日， 2022						自.起 6月30日， 2022
			(未經審計)						(經審計)
資產
流動資產
現金和現金等價物			$	4,950					$	5,200
應收賬款淨額			2,268						2,128
庫存，淨額			1,020						791
其他			257						162
流動資產總額			8,495						8,281
非流動資產
財產、廠房和設備、淨值			1,681						1,682
無形資產，淨額			3,135						3,157
商譽			3,550						3,554
遞延税項資產			3,334						3,440
其他非流動資產			2,229						2,071
總資產			$	22,424					$	22,185
負債和權益
流動負債
應付賬款、應計費用和其他流動負債			$	2,362					$	2,296
流動負債總額			2,362						2,296
非流動負債
借款			7,207						7,206
其他負債			1,077						1,120
可贖回的非控股權益			193						188
承付款和或有事項
權益
A類普通股(a)			3						3
B類普通股(b)			2						3
額外實收資本			8,949						9,098
留存收益			2,795						2,461
累計其他綜合損失			(228)						(226)
福克斯公司股東權益總額			11,521						11,339
非控制性權益			64						36
總股本			11,585						11,375
負債和權益總額			$	22,424					$	22,185

(a)			A類普通股, $0.01每股面值，2,000,000,000授權股份，303,622,569股票和307,496,876分別於2022年9月30日和2022年6月30日按面值發行和發行的股票。

(b)			B類普通股, $0.01每股面值，1,000,000,000授權股份，240,746,979股票和243,122,595分別於2022年9月30日和2022年6月30日按面值發行和發行的股票。

附註是這些未經審計的綜合財務報表的組成部分。

3

---

福克斯公司

未經審計的合併現金流量表

(單位：百萬)

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
經營活動
淨收入			$	613					$	708
將淨收入與業務活動提供的現金進行核對的調整
折舊及攤銷			99						79
電纜分銷投資攤銷			4						5
基於股權的薪酬			7						15
其他，淨額			76						(69)
遞延所得税			104						168
經營性資產和負債變動，扣除收購和處置的淨額
應收賬款和其他資產			(260)						(174)
存貨扣除應付方案後的淨額			(333)						(499)
應付賬款和應計費用			(127)						(171)
其他變更，淨額			87						(33)
經營活動提供的淨現金			270						29
投資活動
財產、廠房和設備			(74)						(53)
收購，扣除收購現金後的淨額			—						(75)
處置收益，淨額			—						82
購買投資			(31)						(29)
其他投資活動，淨額			(13)						—
用於投資活動的現金淨額			(118)						(75)
融資活動
股份回購			(250)						(250)
支付的股息和分配			(147)						(150)
出售附屬公司非控股權益			25						—
其他籌資活動，淨額			(30)						(29)
用於融資活動的現金淨額			(402)						(429)
現金和現金等價物淨減少			(250)						(475)
現金和現金等價物，年初			5,200						5,886
期末現金和現金等價物			$	4,950					$	5,411

附註是這些未經審計的綜合財務報表的組成部分。

4

---

福克斯公司

未經審計的綜合權益表

(單位：百萬)

			A類												B類												額外實收資本						留存收益						累計 其他 全面 損失						道達福克斯 公司 股東的 權益						非控制性 利益(a)						總計 權益
			普通股												普通股
			股票						金額						股票						金額
平衡，2022年6月30日			308						$	3					243						$	3					$	9,098					$	2,461					$	(226)					$	11,339					$	36					$	11,375
淨收入			—						—						—						—						—						605						—						605						13						618
其他綜合損失			—						—						—						—						—						—						(2)						(2)						—						(2)
分紅			—						—						—						—						—						(137)						—						(137)						—						(137)
回購股份			(5)						—						(3)						—						(124)						(126)						—						(250)						—						(250)
其他			—						—						1						(1)						(25)						(8)						—						(34)						15						(19)
平衡，2022年9月30日			303						$	3					241						$	2					$	8,949					$	2,795					$	(228)					$	11,521					$	64					$	11,585
平衡，2021年6月30日			324						$	3					252						$	3					$	9,453					$	1,982					$	(318)					$	11,123					$	2					$	11,125
淨收入			—						—						—						—						—						701						—						701						8						709
其他綜合收益			—						—						—						—						—						—						6						6						—						6
分紅			—						—						—						—						—						(138)						—						(138)						—						(138)
回購股份			(5)						—						(2)						—						(114)						(136)						—						(250)						—						(250)
其他			2						—						—						—						(12)						—						—						(12)						(10)						(22)
平衡，2021年9月30日			321						$	3					250						$	3					$	9,327					$	2,409					$	(312)					$	11,430					$	—					$	11,430

(a)			不包括反映在臨時股本中的可贖回非控股權益(見“可贖回非控股權益”標題下的附註4-公允價值)。

附註是這些未經審計的綜合財務報表的組成部分。

5

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

注1。業務描述和呈報依據

福克斯公司是特拉華州的一家公司(“福克斯”或“公司”)，是一家新聞、體育和娛樂公司，管理和報道其在以下領域的業務：有線網絡節目、電視和其他、公司和消除。

隨附的福克斯未經審計的合併財務報表是根據美國(“美國”)編制的。中期財務信息的公認會計原則(“GAAP”)，以及表格10-Q和條例S-X第10條的説明。管理層認為，所有調整隻包括公允列報所需的正常經常性調整，已反映在這些未經審計的合併財務報表中。報告的中期經營業績不一定代表截至2023年6月30日的財政年度的預期業績。

按照公認會計原則編制公司未經審計的綜合財務報表要求管理層作出估計和假設，這些估計和假設影響未經審計的綜合財務報表和隨附的披露中報告的金額。雖然這些估計是基於管理層對當前事件和公司未來可能採取的行動的最佳瞭解，但實際結果可能與這些估計不同。

這些未經審計的中期綜合財務報表及其附註應與經審計的綜合和合並財務報表及其附註一併閲讀，這些報表和附註包括在公司於2022年8月12日提交給美國證券交易委員會(SEC)的截至2022年6月30日的年度報告Form 10-K(“2022 Form 10-K”)中。

未經審計的綜合財務報表包括福克斯的賬目。公司合併業務內的所有重大公司間交易和賬户均已註銷。本公司於實體或合營企業的投資及墊款，如本公司在該等實體或合營企業中有重大影響力，但其控股權較少，則按權益法入賬。當公司擁有20%至50%的權益時，通常存在重大影響。本公司並無重大影響(一般少於20%的所有權權益)且公允價值可隨時釐定的權益證券，按公允價值按市場報價入賬。沒有可輕易釐定公允價值的權益證券按公允價值或採用另一計量方法入賬，即按成本減去減值(如有)，加上或減去因同一發行人的相同或類似投資的有序交易中可見的價格變動而產生的變動。股權證券投資的所有收益和虧損均在未經審計的綜合經營報表中確認。

本公司的財政年度截止於每年的6月30日(“財政”)。2022財年的某些金額已重新分類，以符合2023財年的列報。

未經審計和經審計的合併財務報表在本文中被稱為“財務報表”。未經審計的合併經營報表在本文中稱為“經營報表”。未經審計和經審計的綜合資產負債表在本文中被稱為“資產負債表”。

最近採用、最近發佈的會計準則和其他

《降低通貨膨脹法案》

2022年8月16日，美國政府頒佈了《降低通貨膨脹法案》，其中包括對股票回購徵收15%的公司替代最低税(CAMT)和1%的消費税。一旦繳納了CAMT，納税人將同時計算其CAMT負債和常規聯邦税收負債，並支付兩者中較高的一個。在CAMT債務超過常規聯邦税收責任的範圍內，納税人將獲得抵免(“CAMT抵免”)，當納税人不再受CAMT約束時，該抵免可用於未來其常規聯邦税收責任。CAMT積分不會過期。CAMT在2022年12月31日之後的納税年度內有效，這意味着它將適用於本公司

6

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

從2024財年開始。股票回購消費税適用於2022年12月31日之後的股票回購。

公司繼續評估CAMT將對其財務報表產生的影響，但預計在適用時，公司將受到CAMT的影響。CAMT將影響本公司從因交易税(如附註1--2022年10-K表格中的業務説明和列報基礎所定義)收到的額外税基的攤銷中獲得現金税收優惠的時間。這一時間上的變化將導致其年度現金納税義務的增加，這可能是實質性的。然而，如上所述，如果公司向CAMT付款，它將獲得CAMT抵免，該抵免可以無限期結轉，並在未來幾年用於支付其常規聯邦税收義務。該公司還預計在2022年12月31日之後進行的股票回購將被徵收消費税，但預計對財務報表的影響不會很大。

注2.收購、處置和其他交易

該公司的收購支持了該公司加強其核心品牌並有選擇地提高其數字和線性平臺的生產能力的戰略。在截至2022年9月30日的三個月內沒有任何收購，而在截至2021年9月30日的三個月內，公司的收購個別並不重大。

注3.庫存，淨額

該公司的庫存包括以下內容：

			自.起 9月30日， 2022						自.起 6月30日， 2022
			(單位：百萬)
獲得許可的節目，包括預付費體育轉播權			$	1,248					$	975
自有節目			418						337
總庫存，淨額			1,666						1,312
減去：庫存的當前部分，淨額			(1,020)						(791)
非流動庫存合計(淨額)			$	646					$	521
自有節目
已釋放			$	236					$	205
進程中和其他			182						132
總計			$	418					$	337

下表列出了與存貨有關的攤銷費用合計，淨額計入業務報表中的業務費用：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
攤銷費用			$	854					$	801

注4.公允價值

公允價值計量要求使用三級公允價值等級進行披露，該等級將市場參與者假設區分為以下類別：(I)活躍市場中報價的投入(“第1級”)；(Ii)第1級內可觀察到的報價以外的投入；

7

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

包括類似資產或負債的報價(“第二級”)；及(Iii)要求實體使用其本身對市場參與者假設的假設的投入(“第三級”)。

下表列出了按公允價值經常性列賬的金融資產和可贖回非控制權益的信息：

			公允價值計量
			截至2022年9月30日
			總計						1級						2級						3級
			(單位：百萬)
股權證券投資			$	505					$	505		(a)			$	—					$	—
可贖回的非控股權益			(193)						—						—						(193)			(b)
總計			$	312					$	505					$	—					$	(193)

			公允價值計量
			截至2022年6月30日
			總計						1級						2級						3級
			(單位：百萬)
股權證券投資			$	435					$	435		(a)			$	—					$	—
可贖回的非控股權益			(188)						—						—						(188)			(b)
總計			$	247					$	435					$	—					$	(188)

(a)			被歸類為第1級的投資主要是對Ffltter Entertainment plc(“Ffltter”)的股權證券的投資，其公允價值易於確定(有關更多信息，請參閲2022年Form 10-K中的附註3--收購、處置和其他交易，標題為“Ffltter”)。

(b)			本公司在其第3級公允價值計量中同時採用市場法和收益法估值技術。對這類措施的投入可能包括從獨立來源獲得的可觀察到的市場數據，如經紀商報價和最近類似資產的市場交易。本公司的政策是在計量其第3級公允價值計量時最大限度地利用可觀察到的投入。在無法獲得可觀察到的投入的情況下，本公司根據市場參與者在評估可贖回非控股權益時將使用的假設來使用不可觀察到的投入。利用不可觀察投入的例子包括未來現金流和長期增長率。

可贖回的非控股權益

記錄的可贖回非控股權益是少數股東在可信實驗室公司(“可信”)和一家娛樂製作公司持有的認沽權利。

8

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

分類為3級計量的可贖回非控股權益的變化如下：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
期初			$	(188)					$	(261)
收購(a)			—						(45)
淨虧損			5						1
分配			—						3
吸積作用和其他			(10)						—
期末			$	(193)					$	(302)

(a)			加薪幅度為截至2021年9月30日的三個月主要是由於收購了一家娛樂製作公司。

令人信服的少數糾正將在2025財年開始實施。這家娛樂製作公司的少數股東持有的看跌期權將於2027財年開始可行使。

金融工具

本公司不包括借款的金融工具，例如現金及現金等價物、應收賬款、應付賬款及投資，採用另類計量方法入賬，賬面價值接近公允價值。

			自.起 9月30日， 2022						自.起 6月30日， 2022
			(單位：百萬)
借款
公允價值			$	6,580					$	7,084
賬面價值			$	7,207					$	7,206

公允價值通常參照在國家證券交易所或場外交易市場交易產生的市場價值(一級計量)確定。

信用風險的集中度

現金和現金等價物與幾家金融機構保持一致。本公司在銀行的存款超過為此類存款提供的保險金額。一般來説，這些存款可以按需贖回，並存放在信譽良好的金融機構，因此承擔的信用風險最小。

一般來説，該公司不需要抵押品來擔保應收賬款。截至2022年9月30日及2022年6月30日，本公司並無客户佔本公司應收賬款的10%或以上。

注5.借款

借款包括優先票據(見附註9-2022年10-K表格的借款，標題為“公共債務-已發行優先票據”)。此外，該公司是一項信貸協議的當事方，該協議提供了$1.010億無擔保循環信貸安排，分限額為#美元150可用於簽發信用證的百萬美元，到期日為2024年3月(見標題下的附註9-2022年表格10-K中的借款

9

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

“循環信貸協議”)。截至2022年9月30日，有不是循環信貸協議項下未償還的借款。

注6.股東權益

股票回購計劃

本公司董事會(以下簡稱“董事會”)已授權一美元4根據該計劃，公司可以回購A類普通股(“A類普通股”)和B類普通股(“B類普通股”，與A類普通股一起回購“普通股”)。該計劃沒有時間限制，可以隨時修改、暫停或停止。

該公司回購了大約8百萬股普通股，價格約為美元250在截至2022年9月30日的三個月內，

回購的股票將被註銷，並減少已發行和已發行股票的數量。本公司將回購價格高於面值的金額在額外實收資本和留存收益之間進行分配。

截至2022年9月30日，公司剩餘的股票回購授權約為$1.15十億美元。 在2022年9月30日之後，公司回購了大約1.7百萬股普通股，價格為$50百萬美元。

分紅

下表彙總了公司A類普通股和B類普通股宣佈的每股股息：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
每股現金股息			$	0.25					$	0.24

該公司宣佈每半年派息#美元。0.25在截至2022年9月30日的三個月內，A類普通股和B類普通股的每股收益，於2022年9月28日支付給2022年8月31日登記在冊的股東。

注7.基於股權的薪酬

該公司擁有一股權計劃，福克斯公司2019年股東結盟計劃(見附註12-2022年10-K表格中的基於股權的薪酬)。

下表彙總了公司的股權薪酬：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
基於股權的薪酬			$	7					$	15
所有已解決的基於股權的獎勵的內在價值			$	76					$	76
已解決的股權獎勵的税收優惠			$	14					$	17

該公司的股權獎勵以A類普通股結算。截至2022年9月30日，公司與持有的非既有股權獎勵相關的估計補償成本總額尚未確認

10

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

由公司員工支付的費用約為$150百萬美元，預計將在以下加權平均期間內確認一和兩年.

截至2022年9月30日和2021年9月30日，該公司約有6百萬份未償還的股票期權。在計算稀釋後每股收益時，不包括在列報的每個期間內已發行的股票期權，如果這些期權被納入本應具有反攤薄作用的話。

已歸屬及已授予的裁決

限售股單位

在截至2022年9月30日的三個月內和2021, a幾乎是1.5百萬美元和2.0百萬股限制性股票單位(“RSU”)，大約2.0百萬美元和1.6批准了100萬個RSU，分別進行了分析。這些RSU通常以等額的年度分期付款方式支付三年制以參與者是否繼續受僱於本公司為準。

基於業績的股票期權

在截至2022年9月30日的三個月內和2021年，公司授予約4每期100萬份基於業績的股票期權，這些期權將在三年制符合市場條件的履約期限，期限為七年了之後。

注8.承付款和或有事項

承付款

本公司根據某些確定的合同安排(“確定承諾”)承諾未來付款。這些堅定的承諾確保了在正常運營過程中使用的各種資產和服務的未來權利。截至2022年9月30日和2022年6月30日，公司承諾和未來債務償還總額約為$4110億美元42分別為10億美元。與2022年6月30日相比下降的主要原因是體育節目轉播權的支付。

或有事件

福克斯新聞

該公司的福克斯新聞業務及其某些現任和前任員工一直受到性騷擾和基於性別和種族的歧視的指控。該公司已經解決了其中許多索賠，並正在訴訟中對其他索賠提出異議。該公司還收到了與這些事項有關的監管和調查查詢。到目前為止，在和解中支付的或為未決或未來索賠預留的任何金額對本公司來説都不是實質性的，無論是單獨支付還是合計。目前尚不能估計這些或相關事項可能導致的額外責任數額。然而，本公司目前並不預期任何該等懸而未決事項的最終解決將對其業務、財務狀況、經營結果或現金流產生重大不利影響。

英國報業彌償事宜

關於21世紀福克斯公司(“21CF”)和新聞集團2013年6月的分離(“21CF新聞集團分離”)，21CF同意在税後基礎上賠償新聞集團在21CF新聞集團分離後因新聞集團子公司在21CF新聞集團分離前發生的與電話竊聽、非法獲取數據和向公職人員支付不當報酬有關的民事索賠和調查而支付的款項，以及與相關刑事事項有關的法律和專業費用，但與非(I)董事的僱員有關的費用、開支和費用除外，高級職員或某些指定僱員或(Ii)就民事事宜而言，與新聞集團為共同被告(“英國報業彌償”)。根據分離協議(在2022年Form 10-K“分銷”標題下的附註1--業務説明和呈報基礎中定義)，公司承擔與英國報業事項賠償有關的某些費用和責任。記錄在

11

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

與賠償有關的資產負債表約為#美元。115百萬美元和美元65分別截至2022年9月30日和2022年6月30日。負債增加的原因是，在法官為這一階段的訴訟設定的2022年9月30日截止日期之前，在2022年9月提交的民事索賠數量有所增加。

誹謗和誹謗索賠

該公司及其新聞業務，包括福克斯新聞媒體和福克斯電視臺，及其員工不時會受到指控誹謗或誹謗的訴訟。這些訴訟包括Smartmal USA Corp.及其某些附屬公司(統稱“Smartmal”)於2021年2月和Dominion Vting Systems，Inc.及其某些附屬公司(統稱“Dominion”)於2021年3月提起的訴訟。該公司認為這些訴訟，包括Smartmal和Dominion事件，是沒有根據的，並打算積極抗辯。到目前為止，本公司為解決誹謗或誹謗索賠而支付的金額或為未決或未來索賠預留的金額對本公司而言都不是實質性的，無論是單獨支付還是總計支付。目前尚不能估計這些或相關事項可能導致的額外責任數額。然而，本公司目前並不預期任何該等懸而未決事項的最終解決將對其業務、財務狀況、經營結果或現金流產生重大不利影響。

其他

當公司確定可能發生損失並且損失金額可以合理估計時，公司將為法律索賠和賠償索賠確定應計負債。一旦確定，應計項目將根據補充信息不時進行調整。與已確定應計事項有關的最終發生的任何損失的數額，可以高於或低於此類事項的應計數額。本公司可能因各項訴訟而產生的任何費用、開支、罰款、罰金、判決或和解，均可能影響本公司的經營業績及財務狀況。對於上述披露的至少有合理可能性可能產生虧損的或有事項，除應計事項外，本公司無法估計虧損金額或虧損範圍。

該公司的業務主要在不同的國內司法管轄區納税，理所當然地，該公司定期接受聯邦和州税務當局的審計。本公司相信其已就所有未決税務事項的預期結果適當地應計，目前並不預期未決税務事項的最終解決將對其綜合財務狀況、未來經營業績或流動資金產生重大不利影響。21CF合併集團的每一名成員，包括21CF、本公司(在分配之前(見附註1-業務説明和2022年10-K表格中“分配”標題下的列報基礎))和21CF的其他子公司，對合並集團中的每個成員的美國聯邦收入和在某些司法管轄區的州税務責任負有連帶責任。因此，如果21CF合併集團的任何其他成員發生任何此類債務，而不是解除，本公司可能會承擔責任。與分拆有關而訂立的税務協議(定義見附註1-業務説明及呈列基準於2022年Form 10-K“分銷”項下)要求21CF及/或迪士尼就任何該等責任向本公司作出賠償。在國税局未來的審計過程中，可能會出現爭議或評估，金額是公司無法量化的。

注9.退休金和其他退休後福利

本公司參與及/或贊助各種退休金、儲蓄及退休後福利計劃。養卹金計劃和退休後福利計劃不對新參與者開放，集體談判協議涵蓋的一小部分除外。定期收益淨成本為#美元。16百萬美元和美元14截至2022年和2021年9月30日的三個月分別為.

12

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

注10.細分市場信息

該公司是一家新聞、體育和娛樂公司，在以下領域管理和報道其業務：

•有線電視網絡規劃，該公司主要在美國通過傳統有線電視系統、直播衞星運營商和電信公司(“傳統MVPD”)、虛擬多頻道視頻節目發行商(“虛擬MVPD”)和其他數字平臺發佈新聞和體育內容。

•電視，它通過福克斯廣播網製作、獲取、營銷和分發節目，廣告支持的視頻點播(VOD)服務Tubi，29全功率廣播電視臺，包括11雙頭壟斷和其他數字平臺，主要在美國。十八其中的廣播電視臺隸屬於福克斯電視網，10隸屬於MyNetworkTV和一是一個獨立的電臺。

•其他、公司和消除，主要包括福克斯工作室的批次、可信的公司間接成本和公司內部淘汰。位於加利福尼亞州洛杉磯的福克斯工作室Lot提供電視和電影製作服務，以及辦公空間和工作室運營服務，包括該設施的所有運營。Trusted是美國的消費金融市場。

公司的經營部門是根據公司的內部管理結構確定的，內部管理結構是根據經營活動組織的。該公司根據幾個因素對業績進行評估，其中主要的財務衡量標準是部門折舊及攤銷前營業收入，或部門EBITDA。由於這些經營部門的綜合性質，在分配某些資產、收入和費用時作出估計和判斷。

分部EBITDA的定義為收入減去運營費用以及銷售、一般和行政費用。分部EBITDA不包括：電纜分銷投資的攤銷、折舊和攤銷、減值和重組費用、利息支出、淨額、其他、淨額和所得税支出。管理層認為，分部EBITDA是評估公司業務部門經營業績的適當指標，因為它是公司首席經營決策者用來評估公司業務業績和向公司業務分配資源的主要指標。

13

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

下表列出了公司截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月的收入和分部EBITDA：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
收入
有線電視網絡規劃			$	1,431					$	1,416
電視			1,714						1,581
其他、公司和消除			47						48
總收入			$	3,192					$	3,045
部門EBITDA
有線電視網絡規劃			$	742					$	774
電視			409						359
其他、公司和消除			(59)						(69)
電纜分銷投資攤銷			(4)						(5)
折舊及攤銷			(99)						(79)
利息支出，淨額			(68)						(97)
其他，淨額			(76)						69
所得税前收入支出			845						952
所得税費用			(232)						(244)
淨收入			613						708
減去：可歸因於非控股權益的淨收入			(8)						(7)
福克斯公司股東應佔淨收益			$	605					$	701

按部門和組成部分劃分的收入

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
有線電視網絡規劃
代銷商費用			$	1,029					$	1,026
廣告			316						311
其他			86						79
有線電視網絡節目總收入			1,431						1,416
電視
廣告			905						819
代銷商費用			682						641
其他			127						121
電視總收入			1,714						1,581
其他、公司和消除			47						48
總收入			$	3,192					$	3,045

14

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
折舊及攤銷
有線電視網絡規劃			$	17					$	10
電視			29						26
其他、公司和消除			53						43
折舊及攤銷總額			$	99					$	79

			自.起 9月30日， 2022						自.起 6月30日， 2022
			(單位：百萬)
資產
有線電視網絡規劃			$	2,692					$	2,682
電視			8,448						7,915
其他、公司和消除			10,635						11,010
投資			649						578
總資產			$	22,424					$	22,185

注11.其他財務信息

利息支出，淨額

下表列出了業務報表中包括的利息支出淨額的組成部分：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
利息支出			$	(87)					$	(97)
利息收入			19						—
利息支出，淨額			$	(68)					$	(97)

15

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

其他，淨額

下表列出了業務報表中包括的其他網絡的組成部分：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
英國報業事項賠償(a)			$	(61)					$	(17)
股權證券投資的淨收益(b)			21						63
交易成本			(16)						(12)
其他			(20)						35
其他合計，淨額			$	(76)					$	69

(a)			見附註8--承付款和或有事項，標題為“聯合王國報刊事項賠償”。
(b)			截至2022年、2022年和2021年9月30日止三個月的股權證券投資淨收益包括與本公司投資Ffltter的公允價值變動有關的收益(見附註4-公允價值)。

其他非流動資產

下表列出了資產負債表中包括的其他非流動資產的構成部分：

			自.起 9月30日， 2022						自.起 6月30日， 2022
			(單位：百萬)
投資(a)			$	649					$	578
庫存，淨額			646						521
經營性租賃資產			453						477
授予人信託基金			252						270
其他			229						225
其他非流動資產合計			$	2,229					$	2,071

(a)			包括按公允價值按經常性基礎入賬#美元的投資505百萬美元和美元435分別截至2022年9月30日和2022年6月30日(見附註4-公允價值)。

16

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

應付賬款、應計費用和其他流動負債

下表列出了資產負債表中所列應付帳款、應計費用和其他流動負債的構成部分：

			自.起 9月30日， 2022						自.起 6月30日， 2022
			(單位：百萬)
應計費用			$	824					$	992
應付節目單			727						686
遞延收入			282						209
經營租賃負債			107						107
其他流動負債			422						302
應付賬款、應計費用和其他流動負債總額			$	2,362					$	2,296

其他負債

下表列出了資產負債表所列其他負債的構成部分：

			自.起 9月30日， 2022						自.起 6月30日， 2022
			(單位：百萬)
應計非流動養卹金/退休後負債			$	441					$	447
非流動經營租賃負債			387						405
其他非流動負債			249						268
其他負債總額			$	1,077					$	1,120

未來的履約義務

截至2022年9月30日，約為4.0預計將有10億美元的收入主要在未來一到三年內確認。該公司最重要的剩餘履約義務涉及聯屬合同、體育廣告合同和固定費用的內容許可合同。披露的金額不包括(I)與履約義務有關的收入，這些收入是最初預期期限為一年或更短的合同的一部分；(Ii)以銷售或使用為基礎的特許權使用費形式的收入；以及(Iii)與履約義務有關的收入，公司選擇按其有權開具發票的金額確認收入。

17

---

福克斯公司

未經審計的綜合財務報表附註

補充信息

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
補充現金流信息
支付利息的現金			$	(151)					$	(168)
繳納所得税的現金			$	(8)					$	(66)
關於收購的補充信息
收購資產的公允價值，不包括現金			$	—					$	120
支付的現金			—						(75)
權益工具的公允價值對價			—						45
附屬共同單位的發行			—						(45)
權益工具的公允價值對價			$	—					$	—

注12.後續事件

2022年10月14日，本公司宣佈，董事會已成立一個由董事會獨立成員組成的特別委員會(“特別委員會”)，開始探索與新聞集團的潛在合併。特別委員會目前尚未作出任何決定，也不能確定該公司是否會進行這樣的交易。

18

---

項目2.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析

讀者應仔細閲讀本文件以及福克斯公司(“福克斯”或“公司”)提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的其他文件。本節應與本季度報告10-Q表和截至2022年6月30日的財政年度10-K表年度報告(以下簡稱2022年8月12日美國證券交易委員會)中其他地方的未經審計的中期合併財務報表及相關附註一併閲讀(下稱“2022年10-K表”)。未經審計的合併財務報表在本文中被稱為“財務報表”。

引言

管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析旨在幫助瞭解公司的財務狀況、財務狀況的變化和經營結果。本次討論的組織方式如下：

•公司業務概況-本節概述公司的業務，以及公司認為在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月內發生的事態發展，這些事態發展對於瞭解公司的運營結果和財務狀況或披露已知趨勢是重要的。

•經營成果-本節提供對公司截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月的運營結果的分析。這一分析是在合併和細分的基礎上提出的。此外，還簡要介紹了影響分析結果可比性的重大交易和事件。

•流動性與資本來源s-本節提供對公司截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月的現金流的分析，以及對公司截至2022年9月30日存在的未償債務和或有債務和承諾的討論。在對未償債務的討論中，討論了為公司未來的承諾和義務提供資金的財政能力的數額，以及對其他融資安排的討論。

•有關前瞻性陳述的注意事項-本節介紹本季度報告中關於Form 10-Q的前瞻性信息的使用情況，包括管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析。這類信息是基於管理層目前對未來事件的預期，這些事件可能會發生變化，並受到固有風險和不確定性的影響。請參閲第I部分第1A項。《2022年10-K表格中的風險因素》，討論適用於公司的風險因素。

公司業務概況

該公司是一家新聞、體育和娛樂公司，在以下領域管理和報道其業務：

•有線電視網絡規劃，該公司主要在美國通過傳統有線電視系統、直播衞星運營商和電信公司(“傳統MVPD”)、虛擬多頻道視頻節目發行商(“虛擬MVPD”)和其他數字平臺發佈新聞和體育內容。

•電視通過福克斯廣播網製作、獲取、營銷和發行節目，廣告支持的視頻點播服務Tubi，29家全能廣播電視臺，包括11家雙寡頭，以及其他數字平臺，主要在美國。

•其他、公司和消除，主要由Fox Studio Lot、Trusted Labs Inc.(“Trusted”)、公司管理成本和公司內部淘汰組成。位於加利福尼亞州洛杉磯的福克斯工作室Lot提供電視和電影製作服務，以及辦公空間和工作室運營服務，包括該設施的所有運營。Trusted是美國的消費金融市場。

19

---

其他業務發展

2022年10月14日，本公司宣佈董事會(以下簡稱“董事會”)已經成立了一個由董事會獨立成員組成的特別委員會(“特別委員會”)，開始探索與新聞集團的潛在合併。特別委員會目前尚未作出任何決定，也不能確定該公司是否會進行這樣的交易。

行動的結果

經營業績-截至2022年9月30日的三個月與截至2021年9月30日的三個月。

下表列出了公司在這三個方面的經營業績 截至2022年9月30日的月份,與截至2021年9月30日的三個月相比：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021						變化						更改百分比
(單位：百萬，不包括%)															更好/(更差)
收入
代銷商費用			$	1,711					$	1,667					$	44					3		%
廣告			1,220						1,130						90						8		%
其他			261						248						13						5		%
總收入			3,192						3,045						147						5		%
運營費用			(1,656)						(1,571)						(85)						(5)		%
銷售、一般和行政			(448)						(415)						(33)						(8)		%
折舊及攤銷			(99)						(79)						(20)						(25)		%
利息支出，淨額			(68)						(97)						29						30		%
其他，淨額			(76)						69						(145)						**
所得税前收入支出			845						952						(107)						(11)		%
所得税費用			(232)						(244)						12						5		%
淨收入			613						708						(95)						(13)		%
減去：可歸因於非控股權益的淨收入			(8)						(7)						(1)						(14)		%
福克斯公司股東應佔淨收益			$	605					$	701					$	(96)					(14)		%

**

沒有意義

概述

在截至2022年9月30日的三個月裏，由於聯屬費用、廣告和其他收入的增加，該公司的收入比2022財年同期增長了5%。聯屬費用收入增加的主要原因是每個訂户的平均費率較高，以及福克斯網絡附屬電視臺收取的費用增加，這主要是由於現有聯屬協議和聯屬協議續訂的合同費率增加，但平均訂户數量減少部分抵消了這一增長。廣告收入的增長主要是由於福克斯電視臺政治廣告收入的增加，主要是由於2022年11月的美國中期選舉，福克斯網絡和福克斯新聞媒體的更高定價以及Tubi的增長，但部分被福克斯網絡較低的收視率所抵消。其他收入的增長主要是由於Fox Nation訂閲收入增加以及2022財年收購娛樂製作公司的影響，但部分被我們動畫製作公司的製作時間所抵消。

與2022財年同期相比，截至2022年9月30日的三個月的運營費用增長了5%，這主要是由於Tubi和福克斯新聞媒體對數字增長計劃的投資增加，體育節目權利攤銷增加，以及收購

20

---

2022財年，娛樂製作公司的收入被福克斯娛樂公司較低的營銷成本部分抵消。

與2022財年同期相比，截至2022年9月30日的三個月，銷售、一般和行政費用增加了8%，這主要是由於2022財年收購娛樂製作公司的影響以及與員工相關的成本上升所致。

折舊及攤銷-與2022財年同期相比，截至2022年9月30日的三個月的折舊和攤銷費用增加了25%，這主要是由於數字舉措和2022財年收購娛樂製作公司的影響導致的支出增加。

其他，淨額-見附註11--“其他、淨額”標題下所附財務報表的補充財務信息。

所得税費用—本公司的税項撥備及相關的有效税率為27%截至2022年9月30日的三個月高於21%的法定税率，主要是由於州税收。

在截至2021年9月30日的三個月中，公司的税收撥備和相關實際税率為26%，高於法定税率21%，這主要是由於國家税收和其他永久性項目。

淨收入-與2022財年同期相比，截至2022年9月30日的三個月的淨收入下降了13%，這主要是由於資產處置沒有收益，英國報紙事項賠償增加(見附註11-所附財務報表“其他，淨額”標題下的額外財務信息)，公司在有線電視部門對Ffltter Entertainment plc和較低部分EBITDA(定義如下)的投資的公允價值變化確認的較低收益，部分被電視部門較高部門的EBITDA抵消。

細分市場分析

公司的經營部門是根據公司的內部管理結構確定的，內部管理結構是根據經營活動組織的。該公司根據幾個因素對業績進行評估，其中主要的財務衡量標準是部門折舊及攤銷前營業收入，或部門EBITDA。由於這些經營部門的綜合性質，在分配某些資產、收入和費用時作出估計和判斷。

分部EBITDA的定義為收入減去運營費用以及銷售、一般和行政費用。分部EBITDA不包括：電纜分銷投資的攤銷、折舊和攤銷、減值和重組費用、利息支出、淨額、其他、淨額和所得税支出。管理層認為，分部EBITDA是評估公司業務部門經營業績的適當指標，因為它是公司首席經營決策者用來評估公司業務業績和向公司業務分配資源的主要指標。

下表列出了公司三個年度的收入和分部EBITDA 截至2022年9月30日的月份與截至2021年9月30日的三個月的比較：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021						變化						更改百分比
(單位：百萬，不包括%)															更好/(更差)
收入
有線電視網絡規劃			$	1,431					$	1,416					$	15					1		%
電視			1,714						1,581						133						8		%
其他、公司和消除			47						48						(1)						(2)		%
總收入			$	3,192					$	3,045					$	147					5		%

21

---

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021						變化						更改百分比
(單位：百萬，不包括%)															更好/(更差)
部門EBITDA
有線電視網絡規劃			$	742					$	774					$	(32)					(4)		%
電視			409						359						50						14		%
其他、公司和消除			(59)						(69)						10						14		%
調整後的EBITDA(a)			$	1,092					$	1,064					$	28					3		%

(a)			關於調整後的EBITDA和調整後EBITDA的淨收入對賬的討論，見下文“非公認會計準則財務計量”。

有線電視網絡規劃(2023財年和2022財年前三個月分別佔公司收入的45%和47%)

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021						變化						更改百分比
(單位：百萬，不包括%)															更好/(更差)
收入
代銷商費用			$	1,029					$	1,026					$	3					—		%
廣告			316						311						5						2		%
其他			86						79						7						9		%
總收入			1,431						1,416						15						1		%
運營費用			(564)						(523)						(41)						(8)		%
銷售、一般和行政			(129)						(124)						(5)						(4)		%
電纜分銷投資攤銷			4						5						(1)						(20)		%
部門EBITDA			$	742					$	774					$	(32)					(4)		%

年有線網絡節目部門的收入增長了1% 與2022財年同期相比，截至2022年9月30日的三個月，主要是由於廣告和其他收入增加。聯屬費用收入保持相對穩定，因為每個訂户的平均費率較高，主要是由於現有聯屬協議和聯屬協議續訂的合同費率增加，但被較低的平均訂户數量所抵消。平均用户數量減少的原因是傳統MVPD用户減少，但被虛擬MVPD用户增加部分抵消。廣告收入的增長主要是由於定價較高，部分被福克斯新聞媒體較低的收視率和數字廣告收入所抵消，以及本年度季度北美、中美洲和加勒比足球聯合會(CONCACAF)金盃沒有出現在國家體育網絡上。其他收入的增長主要是由於福克斯國家訂閲收入的增加。

在截至2022年9月30日的三個月裏，有線網絡節目部門的EBITDA與2022財年同期相比下降了4%，因為上述收入增長被更高的費用所抵消。運營費用增加的主要原因是，福克斯新聞媒體增加了對數字增長舉措和突發新聞報道的投資，導致成本增加，但部分抵消了體育節目轉播權攤銷和製作成本的下降，包括本年度季度全國體育網絡沒有參加中非合作論壇金盃。

22

---

電視(分別佔公司2023財年和2022財年前三個月收入的54%和52%)

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021						變化						更改百分比
(單位：百萬，不包括%)															更好/(更差)
收入
廣告			$	905					$	819					$	86					11		%
代銷商費用			682						641						41						6		%
其他			127						121						6						5		%
總收入			1,714						1,581						133						8		%
運營費用			(1,071)						(1,026)						(45)						(4)		%
銷售、一般和行政			(234)						(196)						(38)						(19)		%
部門EBITDA			$	409					$	359					$	50					14		%

年電視部門的收入增長了8% 截至2022年9月30日的三個月，與2022財年同期相比，原因是廣告、代銷商費用和其他收入增加。廣告收入的增長主要是由於福克斯電視臺的政治廣告收入增加，主要是由於2022年11月的美國中期選舉，Tubi的增長，以及更高的體育定價和播出更多的美國職業棒球大聯盟(MLB)常規賽，部分被福克斯網絡較低的收視率所抵消。聯屬費用收入的增加主要是由於從隸屬於福克斯網絡的電視臺收取的費用增加，以及每個訂户的平均費率增加，部分被公司擁有和運營的電視臺的平均訂户數量減少所抵消。其他收入的增長主要是由於2022財年收購娛樂製作公司的影響，但部分被我們動畫製作公司的製作時間所抵消。

截至2022年9月30日的三個月，電視部門EBITDA與2022財年同期相比增長了14%，這是因為上述收入增長被更高的支出部分抵消。運營費用增加的主要原因是Tubi增加了數字投資，體育節目權利攤銷增加，主要是由於續簽了MLB合同，以及2022財年收購娛樂製作公司的影響。較低的營銷和生產成本部分抵消了這一增長。銷售、一般和管理費用增加的主要原因是2022財年收購娛樂製作公司的影響以及與員工相關的成本上升。

其他、公司和消除(2023財年和2022財年前三個月公司收入的1%)

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021						變化						更改百分比
(單位：百萬，不包括%)															更好/(更差)
收入			$	47					$	48					$	(1)					(2)		%
運營費用			(21)						(22)						1						5		%
銷售、一般和行政			(85)						(95)						10						11		%
部門EBITDA			$	(59)					$	(69)					$	10					14		%

截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月，其他、公司和消除部門的收入包括可信和為第三方運營福克斯工作室Lot產生的收入。截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月的運營費用包括可信的廣告和促銷費用。截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月的銷售、一般和行政費用主要涉及員工成本和專業費用以及福克斯工作室地塊的運營成本。

23

---

非公認會計準則財務指標

調整後的EBITDA被定義為收入減去運營費用以及銷售、一般和行政費用。調整後的EBITDA不包括：電纜分銷投資的攤銷、折舊和攤銷、減值和重組費用、利息支出、淨額、其他、淨額和所得税支出。

管理層相信，有關調整後EBITDA的信息有助於公司財務報表的所有用户，使他們能夠評估公司業務組合的經營結果的變化，而不是影響淨收入的非經營因素，從而提供對經營和影響報告結果的其他因素的洞察。調整後的EBITDA為管理層、投資者和股票分析師提供了一種指標，用於對照歷史數據和競爭對手的數據分析公司業務的經營業績及其企業價值，儘管歷史結果(包括調整後的EBITDA)可能不能代表未來的結果(因為經營業績高度取決於許多因素，包括客户的品味和偏好)。

調整後的EBITDA被視為非GAAP財務指標，應被視為根據美國公認會計原則(“GAAP”)報告的淨收入、現金流和其他財務業績指標的補充，而不是替代。此外，這一衡量標準不反映可用於資金需求的現金，不包括折舊、攤銷和減值費用等項目，這些項目是評估公司財務業績的重要組成部分。調整後的EBITDA可能無法與其他公司報告的類似標題指標相媲美。

下表將截至2022年9月30日的三個月的淨收入與截至2021年9月30日的三個月的調整後EBITDA進行了核對：

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
淨收入			$	613					$	708
增列
電纜分銷投資攤銷			4						5
折舊及攤銷			99						79
利息支出，淨額			68						97
其他，淨額			76						(69)
所得税費用			232						244
調整後的EBITDA			$	1,092					$	1,064

下表列出了截至2022年9月30日的三個月與截至2021年9月30日的三個月的調整後EBITDA的計算。

			截至9月30日的三個月，
			2022						2021
			(單位：百萬)
收入			$	3,192					$	3,045
運營費用			(1,656)						(1,571)
銷售、一般和行政			(448)						(415)
電纜分銷投資攤銷			4						5
調整後的EBITDA			$	1,092					$	1,064

24

---

流動資金和資本資源

當前財務狀況 條件

截至2022年9月30日，該公司擁有約50億美元的現金和現金等價物，以及一項未使用的五年期10億美元無擔保循環信貸安排(參見所附財務報表的附註5-借款)。根據市場情況，該公司還可以進入全球資本市場。截至2022年9月30日，本公司遵守了循環信貸安排下的所有契諾，預計不會有任何不遵守的情況。

影響公司流動資金狀況的現金的主要用途包括：收購娛樂和體育節目的權利和相關付款；包括製作成本在內的運營支出；營銷和促銷支出；與廣播公司節目有關的支出；員工和設施成本；資本支出；收購；利息和股息支付；債務償還；以及股票回購。

本公司已經評估，並預計將繼續評估某些業務和資產的可能收購和處置。此類交易可能是實質性的，可能涉及現金、公司證券或承擔額外債務。

現金的來源和用途

截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月，經營活動提供的現金淨額如下(單位：百萬)：

截至9月30日的三個月，						2022						2021
經營活動提供的淨現金						$	270					$	29

與2022財年同期相比，在截至2022年9月30日的三個月中，經營活動提供的現金淨額增加，主要原因是體育權利和所得税支付減少。

截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月，用於投資活動的現金淨額如下(單位：百萬)：

截至9月30日的三個月，						2022						2021
用於投資活動的現金淨額						$	(118)					$	(75)

與2022財年同期相比，截至2022年9月30日的三個月中用於投資活動的現金淨額增加，這主要是由於資本支出增加以及對股權證券的投資增加。

截至2022年9月30日和2022年9月30日的三個月，用於融資活動的現金淨額如下(以百萬為單位)：

截至9月30日的三個月，						2022						2021
用於融資活動的現金淨額						$	(402)					$	(429)

與2022財年同期相比，在截至2022年9月30日的三個月中，用於融資活動的現金淨額減少，這主要是由於出售了一家子公司的非控股權益。

股票回購計劃

見附註6--所附財務報表的股東權益，標題為“股票回購計劃”。

25

---

分紅

公司宣佈在截至2022年9月30日的三個月內，A類普通股和B類普通股的半年股息為每股0.25美元，股息於2022年9月28日支付，確定股息權利的創紀錄日期為2022年8月31日.

債務工具

借款包括優先票據(見附註9-2022年10-K表格的借款，標題為“公共債務-已發行優先票據”)。

高級債券的評級

下表彙總了截至2022年9月30日該公司的信用評級：

評級機構

優先債

展望

穆迪

Baa2

穩定

標準普爾

BBB

穩定

循環信貸協議

本公司有一筆未使用的五年期10億美元無擔保循環信貸安排，到期日為2024年3月(見附註5-財務報表借款)。

承付款和或有事項

見附註8--所附財務報表的承付款和或有事項。

近期會計公告

見附註1--附隨的財務報表的業務説明和列報基礎，標題為“最近採用、最近發佈的會計準則和其他”。

有關前瞻性陳述的注意事項

本文件包含修訂後的1933年證券法第27A節和修訂後的1934年證券交易法第21E節所指的“前瞻性陳述”。除有關歷史或當前事實的陳述外，就聯邦和州證券法而言，所有陳述均為“前瞻性陳述”，包括有關(I)公司未來收益、收入或公司財務業績的其他衡量標準；(Ii)公司未來經營的計劃、戰略和目標；(Iii)建議的新節目或其他產品；(Iv)未來經濟狀況或業績；(V)探索與新聞集團的潛在合併；以及(Vi)前述任何假設的任何陳述。前瞻性表述可能包括“可能”、“將”、“應該”、“可能”、“預期”、“預期”、“打算”、“計劃”、“計劃”、“項目”、“相信”、“估計”、“展望”或任何其他類似的詞語。

儘管公司管理層認為公司任何前瞻性陳述中反映的預期都是合理的，但實際結果可能與任何前瞻性陳述中預測或假設的結果大不相同。公司未來的財務狀況和經營結果以及任何前瞻性陳述都會受到變化以及固有風險和不確定性的影響，例如在提交給美國證券交易委員會的報告中通過引用方式披露或納入的那些風險和不確定性。可能導致公司的實際結果、業績和成就與公司前瞻性陳述中包含的估計或預測大不相同的重要因素包括但不限於政府法規、經濟、戰略、政治和社會條件以及以下因素：

•不斷髮展的技術和分銷平臺以及消費者行為的變化，因為消費者尋求更多地控制他們何時、何地和如何消費內容，以及對廣告商和MVPD的相關影響；

•由於各種因素，如廣告商的經濟前景或經濟、重大體育賽事和選舉週期、不斷髮展的技術和

26

---

分銷平臺和消費者行為的相關變化，廣告商支出的變化，AVOD廣告活動不斷髮展的市場，以及受眾測量方法準確反映實際收視率水平的能力；

•MVPD服務的用户數量進一步下降；

•未能以有利的條款訂立或續訂，或根本沒有訂立聯營或運輸協議或安排，使公司可透過在線視頻平臺觀看其內容；

•新冠肺炎和其他大範圍衞生突發事件或大流行的影響，以及遏制其蔓延和相關宏觀經濟狀況疲軟和市場波動加劇的措施；

•新冠肺炎和其他大範圍的突發健康事件或流行病特別對公司的影響，包括對公司節目，特別是體育節目的時間、數量或受歡迎程度產生負面影響的內容中斷，以及由於公司預計收入或公司節目預期受歡迎程度大幅下降而可能產生的非現金減值費用；

•公司業務所處行業的高度競爭性質；

•公司內容的受歡迎程度，包括特別體育賽事；以及公司已獲得節目編排權利的體育特許經營權、聯賽和球隊的持續受歡迎程度；

•本公司是否有能力以足夠優惠的條款續簽節目轉播權，特別是體育節目轉播權，或根本不續訂；

•損害公司的品牌或聲譽；

•無法實現公司戰略投資和收購的預期收益，以及涉及公司的任何合併或重大收購、處置或其他類似交易的影響；

•關鍵人員流失；

•勞資糾紛，包括本公司有權轉播其比賽或賽事的職業體育聯盟的勞資糾紛；

•與公司報告單位、無限期無形資產、投資或長期資產相關的估值低於預期；

•公司的網絡和信息系統以及公司依賴的其他技術的降級、故障或濫用，導致服務中斷或個人數據或其他機密信息的不當披露；

•內容盜版和信號盜竊以及公司保護其知識產權的能力；

•未能遵守與隱私和個人數據保護有關的法律、法規、規則、行業標準或合同義務；

•税收、聯邦通信或其他法律、法規、慣例或其解釋的變化(包括目前正在考慮的立法變化)；

•來自政府當局的任何調查或罰款的影響，包括聯邦通信委員會(“FCC”)的規則和政策以及FCC關於吊銷、續簽或授予電臺許可證、豁免和其他事項的決定；

•公司發佈其節目所依賴的衞星或發射機設施的故障或損壞；

•訴訟或調查結果不利，需要公司支付鉅額費用或導致繁瑣的經營程序；

•GAAP或其他適用的會計準則和政策的變化；

•公司以可接受的條件獲得額外資本的能力；

27

---

•根據《分居協議》(定義見附註1-《2022年10-K表格中的業務説明及呈報基準》)及與分居及分配有關的賠償安排(各項定義見附註1-《2022年10-K表格中的業務説明及呈報基準》)，本公司須支付的任何款項或須承擔的任何責任的影響；及

•第一部分第1A項詳述的其他風險和不確定因素。2022年表格10-K中的“風險因素”

本季度報告中關於Form 10-Q的前瞻性陳述僅表示截至本報告的日期，本文引用的文件中的前瞻性陳述僅表示截至這些文件的日期。除法律要求外，公司不承擔任何義務更新或發佈對本文所作任何前瞻性陳述的任何修訂，或報告本新聞稿日期後的任何事件或情況，或反映意外事件的發生，或使此類陳述符合實際結果或我們預期的變化。

項目3.關於市場風險的定量和定性披露

2022年Form 10-K中報告的市場風險沒有實質性變化。

項目4.控制和程序

(a)披露控制和程序

在公司首席執行官和首席財務官的參與下，公司管理層評估了截至本季度報告所涉期間結束時公司的披露控制和程序(該術語在修訂後的1934年《證券交易法》(以下簡稱《交易法》)第13a-15(E)和15d-15(E)條中定義)的有效性。基於上述評估，本公司首席執行官和首席財務官得出結論，截至該期間結束時，本公司的披露控制和程序在及時記錄、處理、彙總和報告本公司根據交易法提交或提交的報告中應披露的信息方面是有效的，並有效地確保積累本公司根據交易法提交或提交的報告中應披露的信息，並酌情將其傳達給公司管理層，包括本公司的首席執行官和首席財務官，以便及時做出有關披露要求的決定。

(b)財務報告內部控制的變化

在2023財年第一季度，公司對財務報告的內部控制(該術語在交易法下的規則13a-15(F)和15d-15(F)中定義)沒有發生重大影響或合理地可能對公司財務報告內部控制產生重大影響的變化。

28

---

第II部

項目1.法律程序

有關本公司法律程序的討論，請參閲附註8-福克斯未經審計綜合財務報表“或有”項下的承擔及或有事項。

第1A項。風險因素

在該公司於2022年8月12日提交給美國證券交易委員會的10-K表格年度報告中題為“風險因素”的章節中所描述的風險因素沒有發生實質性變化。

第二項股權證券的未經登記的銷售和收益的使用

以下是該公司在截至2022年9月30日的三個月內回購其A類普通股(每股面值0.01美元)和B類普通股(“B類普通股”，以及A類普通股，“普通股”)的摘要：

			總數 所購股份的百分比(a)						平均價格 按股支付(b)						股份的大約美元價值，可能 但仍可通過以下方式購買 該計劃(b)(c)
															(單位：百萬)
July 1, 2022 – July 31, 2022
A類普通股			1,039,283						$	33.68
B類普通股			481,915						31.13
August 1, 2022 – August 31, 2022
A類普通股			1,793,674						35.25
B類普通股			814,601						32.56
2022年9月1日-2022年9月30日
A類普通股			2,296,808						33.43
B類普通股			1,079,100						31.02
總計
A類普通股			5,129,765						34.11
B類普通股			2,375,616						31.57
			7,505,381												$	1,150

(a)			除了與下文所述的公開宣佈的股票回購計劃有關外，公司沒有購買任何普通股。

(b)			這些金額不包括與股份回購相關的任何費用、佣金或其他成本。

(c)			公司董事會已經批准了一項40億美元的股票回購計劃，根據該計劃，公司可以回購普通股。該計劃沒有時間限制，可以隨時修改、暫停或停止。

項目3.高級證券違約

不適用

項目4.礦山安全披露

不適用

29

---

項目5.其他信息

不適用

項目6.展品

(A)展品。

31.1						根據經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14和15d-14條規則要求的首席執行官證書。*
31.2						根據經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14和15d-14條規定的首席財務官證明。*
32.1						依據《美國法典》第18編第1350條，以及根據2002年《薩班斯·奧克斯利法案》第906條通過的首席執行官和首席財務官的證明。**
101						以下財務信息來自公司截至2022年9月30日的季度報告Form 10-Q，格式為內聯XBRL(可擴展商業報告語言)：(I)截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月的未經審計綜合經營報表；(Ii)截至2022年9月30日和2021年9月30日的未經審計的綜合全面收益表；(Iii)截至2022年9月30日(未經審計)和2022年6月30日(已審計)的綜合資產負債表；(Iv)截至2022年9月30日、2022年和2021年9月30日的未經審計的綜合現金流量表；(V)截至2022年9月30日及2021年9月30日止三個月的未經審核綜合權益表；及。(Vi)未經審核綜合財務報表附註。
104						封面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中)。

*

現提交本局。

**

隨信提供。

30

---

簽名

根據1934年《證券交易法》第13或15(D)節的要求，註冊人已正式授權下列簽署人代表其簽署本報告。

			福克斯公司 (註冊人)
			發信人：						/s/史蒂文·湯姆西奇
									史蒂文·湯姆西奇
									首席財務官
日期：2022年11月1日

31