作為最新消息,2022年5月10日,該公司對其中一艘租入的IVS Pinehurst船行使了購買權,行使價為1800萬美元。該公司於2022年7月25日收到了2022年6月30日的IVS Pinehurst郵件。
因此,截至最後可行日期,Grindrod集團擁有31艘船舶,其中包括25艘自有船舶和6艘租入船舶,其中Grindrod集團有權購買這6艘船舶中的4艘。
自有船舶和租入船舶的市場估值(包括購買選擇權)
據設想,Grindrod集團擁有的船舶和有購買選擇權的租入船舶的市場價值可能與Grindrod集團報告的財務報表中的賬面價值不同。
因此,就要約而言,Grindrod Group已要求VV及CVL於2022年10月12日的估值日期對有關船隻進行獨立估值,而本公司已向吾等提供由VV於2022年10月21日擬備的估值證明書及由CVL於2022年10月25日擬備的估值。VV是一家全球研究機構,除其他外,提供與海運業有關的市場價值和數據,包括幹散貨船的市場價值。CVL是為全球航運和船舶金融行業提供船舶評估服務的領先供應商。
VV和CVL的估價證書副本作為附表14D-9附件C的附件3附上。
有關該等船隻市值所產生的重估盈餘的資料載於本函件第8節。
負債
於二零二二年六月三十日,Grindrod集團的總負債為2.974億美元,主要包括銀行貸款及借款2.093億美元(佔總負債的70.4%)、租賃負債4,360萬美元(佔總負債的14.7%)及貿易及其他應付款項2,780萬美元(佔總負債的9.4%)。
Grindrod集團的淨槓桿率為0.11倍(基於總借款減去現金餘額),與其總股本相比相對較低。
股權/資產淨值/NTA
截至2022年6月30日,Grindrod集團的總股本為3.875億美元,相當於Grindrod集團的資產淨值。扣除21.9萬美元的無形資產後,Grindrod集團的淨資產略低,為3.872億美元。
截至2022年6月30日,公司已發行股票18,996,493股(不包括庫存股)。自二零二二年六月三十日至最後實際可行日期為止,已發行已發行股份數目並無變動。
以18,996,493股計算,於2022年6月30日每股資產淨值及每股淨資產淨值分別為20.40美元及20.39美元。
考慮到與要約有關而可予發行的475,515股公司可沒收股份,按未償還全部攤薄股份19,472,008股計算,於2022年6月30日每股淨資產淨值及每股淨資產淨值分別為19.90美元及19.89美元。
連同2022年8月17日公佈的2022年第二季度中期業績公告,本公司宣佈派發現金股息每股0.84美元,其後於2022年9月9日派發。
在計算重估每股資產淨值時,吾等已將上述有關2022年第二季度的股息支付計算在內,詳情載於下文第8.2節。
8.
| Grindrod集團相關船隻的獨立估值所產生的重估盈餘 |
為了報價的目的,Grindrod Group要求VV和CVL對Grindrod集團擁有的25艘船隻和Grindrod租用的四艘船隻進行獨立估值。