強強聯合：打造領先的全球脊柱骨科公司2022年10月11日

前瞻性陳述本新聞稿中包含的陳述，在某種程度上不是歷史或當前事實的陳述，根據證券法，它們構成了“前瞻性陳述”。其他向公眾發佈的信息中也可能不時包含口頭或書面的前瞻性陳述。這些前瞻性陳述旨在根據目前被認為有效的假設，提供Orthofix和SeaSpine各自管理層對我們未來運營和財務業績的當前預期或計劃。前瞻性陳述可以通過使用“相信”、“預期”、“預期”、“計劃”、“戰略”、“前景”、“估計”、“項目”、“目標”、“預期”、“將”、“應該”、“看到”、“指導”、“展望”、“自信”、“正在進行中”等類似含義的詞語來識別。前瞻性表述可能包括(但不限於)有關未來銷售、收益、現金流、經營業績、現金使用、税率、研發支出、其他財務業績指標、潛在未來計劃、戰略或交易、信用評級和淨負債、擬議合併的其他預期收益(包括擬議合併產生的估計協同效應和成本節省)、擬議合併的預期完成時間、與此類交易相關的估計成本以及其他非歷史事實的陳述。所有前瞻性陳述都涉及風險、不確定性和其他因素，這些風險、不確定性和其他因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中明示或暗示的結果大不相同。對於這些語句, 我們要求為《1995年美國私人證券訴訟改革法案》中包含的前瞻性陳述提供安全港保護。此類風險、不確定性和其他因素包括但不限於：(1)Orthofix和SeaSpine在美國和全球運營的行業和市場的經濟狀況的影響及其任何變化，包括金融市場狀況、商品價格、利率和外幣匯率的波動，以及購買和使用我們產品的醫療保健部門的市場需求水平；(2)合併後公司新產品的開發、監管批准、商業化、報銷、市場接受度、表現和實現預期效益方面的挑戰；(3)擬議合併的範圍、性質、影響或時機，包括業務整合和實現協同效應以及增長和創新的機會，以及相關成本和支出；(4)未來的負債水平、資本支出和研發支出；(5)未來信貸的可獲得性及可能影響信貸可獲得性的因素，包括信貸市場狀況和我們的資本結構；(6)供應商提供材料和服務的延誤和中斷；(7)降低成本的努力及重組成本和節省的開支；(8)新的商業和投資機會； (9)實現

前瞻性陳述(續) 組織變革的預期收益；(10)跨產品線、地區和行業的多樣化和運營平衡的預期收益；(11)美國以及Orthofix、SeaSpine和各自業務所在的其他國家的政治條件變化的影響，包括美國醫療保健政策的變化對近期及未來總體市場狀況的影響；(12)Orthofix、SeaSpine及其各自業務所在的美國和其他國家/地區的税收、監管和其他法律法規的變化的影響；(13)擬議合併的宣佈或懸而未決對Orthofix和/或SeaSpine各自的普通股的市場價格和/或對它們各自的財務業績的負面影響；(14)各方獲得擬議合併所需的監管批准的能力(以及此類批准可能導致施加可能對合並後的公司或交易預期利益產生不利影響的條件的風險)以及Orthofix和SeaSpine股東的批准，以及及時或完全滿足合併結束前的其他條件的能力；(15)發生可能導致一方或雙方有權終止合併協議的事件；(16)與擬議合併中發行的Orthofix股份的價值有關的風險、重大交易成本和/或未知負債；(17)擬議合併的預期收益可能無法全部實現或根本無法實現，或實現時間可能長於預期, 包括：(Br)與第三方合同相關的風險，其中包含擬議交易可能觸發的同意和/或其他條款；(18)與交易相關的訴訟相關風險；(19)與Orthofix和SeaSpine的業務整合相關的成本或困難將大於預期的可能性；(20)合併後的公司留住和聘用關鍵人員的能力；(21)出於美國聯邦所得税的目的，將合併作為Orthofix和SeaSpine股東的免税重組的預期資格；以及(22)擬議的合併對Orthofix和SeaSpine各自業務的影響。不能保證 擬議的合併實際上會以所述的方式完成，或者根本不能完成。欲瞭解有關識別可能導致實際結果與前瞻性陳述中陳述的結果大不相同的因素的更多信息，請參閲Orthofix和SeaSpine不時提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的10-K、10-Q和8-K表格的報告。任何前瞻性聲明僅在聲明發表之日起發表，Orthofix 和SeaSpine不承擔更新或修改此類聲明的義務，除非適用法律另有要求，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。

重要補充信息和在哪裏可以找到關於擬議的交易，Orthofix打算向美國證券交易委員會提交一份S-4表格登記聲明，其中將包括一份作為Orthofix招股説明書的文件以及一份Orthofix和SeaSpine的聯合委託書(“聯合委託書/招股説明書”)。雙方還計劃向美國證券交易委員會提交有關擬議交易的其他相關文件。我們敦促投資者和證券持有人在獲得提交給美國證券交易委員會的聯合委託書/招股説明書和其他相關文件後，閲讀這些文件，因為它們包含有關擬議交易的重要信息。最終的聯合委託書/招股説明書將發送給Orthofix的股東和SeaSpine的股東。投資者和證券持有人可以在美國證券交易委員會的網站上免費獲得Orthofix和SeaSpine向美國證券交易委員會提交的聯合委託書/招股説明書(如果有)和其他相關文件的副本。奧拓公司向美國證券交易委員會提交的文件副本可在奧拓公司網站上免費獲取，網址為http://ir.orthofix.com/，或致電奧拓公司投資者關係部獲取。SeaSpine向美國證券交易委員會提交的文件的副本將在SeaSpine的網站http://investor.seaspine.com/上免費獲取，或致電(415) 9375402聯繫SeaSpine的投資者關係部。Orthofix和SeaSpine及其各自的董事、高管和其他管理層成員和員工可被視為就擬議交易徵求委託書的參與者。有關Orthofix董事和高管的信息可在Orthofix於4月27日提交給美國證券交易委員會的2022年年會的代理聲明中獲得, 2022年有關SeaSpine董事和高管的信息，請參閲SeaSpine 2022年年會的委託書，該聲明於2022年4月22日提交給美國證券交易委員會。有關委託書徵集參與者的其他信息，以及對他們直接和間接利益的描述，無論是否通過證券 持股，將包含在聯合委託書/招股説明書和其他相關材料中，這些材料一旦可用，就會提交給美國證券交易委員會。投資者在作出任何投票或投資決定之前，應仔細閲讀聯合委託書 聲明/招股説明書。如上所述，投資者可以從Orthofix和SeaSpine獲得這些文件的免費副本。重要補充信息，如果您認為本通信和此處包含的信息不構成出售或邀請購買任何證券的要約，在任何司法管轄區內也不存在此類要約、招攬或出售在根據任何此類司法管轄區的證券法註冊或資格之前被視為非法的任何證券銷售。除非招股説明書符合經修訂的1933年《證券法》第10節的要求，否則不得發行證券。

優勢互補和令人信服 優勢美國市場領先的同種異體細胞移植和唯一的Lyograft組織形成新一代差異化人工頸椎強大的肢體重建和畸形矯正組合歷史上強勁的現金流EBITDA獨特的7D閃光手術導航系統快速產品創新推動市場份額自2018年以來推出45+產品最廣泛的高級DBM由不斷增長的臨牀證據支持迅速加速商業渠道收入的兩位數增長>5倍的市場增長

加強美國和國際市場 具有高度互補性的脊柱和整形外科產品組合業界最廣泛的生物製劑和再生技術產品之一有意義的交叉銷售收入和成本協同效應以及規模經濟加速了所有渠道採用創新和差異化技術的步伐強勁的財務狀況增加了全額投資的機會轉型合併具有顯著的戰略和財務效益

這對你意味着什麼？Orthofix和 SeaSpine認識到您對我們成功價值觀的貢獻，統一的原則統一了我們的使命，即提供創新的、以質量為導向的解決方案，以改善移動性。更大的公司可以為 員工提供更多的機會-我們將在6大洲的68個國家和地區擁有產品，從而擁有1,600人的實力！在交易完成之前，Orthofix和SeaSpine將繼續作為獨立的公司，照常運營我們的業務

下一步今天是第一天交易預計將於2023年第一季度完成獨立公司Orthofix和SeaSpine將繼續作為獨立公司運營，並與兩家公司的成員在市場集成規劃集成團隊中競爭 如何最好地將我們的公司整合在一起保持專注繼續專注於日常角色和責任，併為我們的外科醫生和醫院合作伙伴提供服務

讓我們的公司走到一起- 我們所知的公司領導力合併董事會執行主席：喬恩·瑟布塞克首席執行官：基思·瓦倫丁，總裁&首席執行官，董事會成員9人董事會：由Orthofix任命的5名董事和領導獨立董事；由SeaSpine更廣泛的執行團隊任命的4名 董事將在晚些時候選出，並將反映兩家公司總部的個人：德克薩斯州路易斯維爾，主要辦事處設在加利福尼亞州卡爾斯巴德和意大利維羅納。繼續在加利福尼亞州歐文、加拿大多倫多、加利福尼亞州森尼維爾、賓夕法尼亞州韋恩、賓夕法尼亞州奧利弗分公司、MS、英國梅登黑德、德國慕尼黑、法國巴黎、巴西聖保羅開展業務關閉前將宣佈新公司名稱產品和品牌名稱現在繼續，並在Jon SerBousek Keith Watine關閉後

這項合併將如何惠及 員工？兩家公司都以人為中心，我們對利益相關者的承諾一如既往地堅定合併是關於增長和規模合併的勞動力將隨着新公司的增長而蓬勃發展和擴張員工將成為更大、更強大組織的一部分新的職業機會

團隊、報告結構、人員配備水平是否會發生變化？在未來幾周內，不會通過Transaction的緊密整合計劃開始進行任何更改，以確定合併後公司的團隊、結構、人員配備充分預計Orthofix和SeaSpine人才將在交易完成後在強大、不斷增長的員工隊伍中得到反映 在交易完成後，自然會出現一些有限的變化。在交易完成並建立整合計劃之前，不會發生任何更改。

如果我的職位受到影響 會發生什麼情況？對於可能因協同效應而受到影響的職位，將實施增強的遣散費方案，至少三個月的遣散費、眼鏡蛇和外安置服務方案將根據包括服務年限在內的多個因素計算 與任何受影響個人的溝通將以尊重和及時的方式進行，並儘可能多地提前通知。將使您隨時瞭解有關團隊、報告結構、人員配備水平的決策

這對我的 薪酬和福利意味着什麼？福利到2023年保持不變年度績效和績效流程將照常進行，將審查合併後公司的細節，作為新公司整合規劃流程包的一部分，旨在吸引、留住合併後公司的頂尖人才，預計可比/有競爭力的福利方案達到或高於目前的水平

在合併後的公司中，各個產品團隊 的位置如何？整形外科：這種結合意味着改善更多的生活，並能夠為更多的外科醫生和醫院合作伙伴提供完整的程序解決方案，在每個層面上都採用尖端技術-包括整形外科。脊椎和生物製品：我們的產品線互補性很強，我們將共同擁有領先的脊椎產品和最廣泛的生物製品產品之一。骨生長療法：將繼續成為新公司的支柱。這項業務一直是我們歷史、增長和盈利能力的重要方面。我們將業務部門視為我們增長計劃的關鍵組成部分，我們將利用新技術在我們的領先地位背後進行投資。

我們什麼時候才能知道更多？預計將在未來幾周內任命 集成團隊負責人一旦集成團隊就位，他們的工作將立即開始，他們的工作將使您隨時瞭解最新情況，並在做出決策時通知您

更強大的團結，謝謝！我們能夠站在強者的立場上邁出這一步，這是對Orthofix和SeaSpine員工的證明。我們很高興將我們的兩家公司合併在一起。這筆交易大大推進了我們的使命，即提供創新的、以質量為導向的解決方案，使我們成為外科醫生改善患者移動性工作的首選合作伙伴。這種結合關係到增長和規模--這意味着員工有更多機會。我們期待着我們共同的未來成功 ！

更強大的問題？