展品99.2
獨立註冊會計師事務所報告
致塞拉無線公司的股東和董事會。
對財務報表的幾點看法
我們審計了截至2021年12月31日和2020年12月31日的Sierra Wireless,Inc.(本公司)的合併資產負債表,截至2021年12月31日的兩個年度的相關綜合經營和全面虧損報表, 權益和現金流量,以及相關附註(統稱為“綜合財務報表”)。我們認為,綜合財務報表在所有重大方面都公平地反映了公司於2021年12月31日和2020年12月31日的財務狀況,以及截至2021年12月31日的兩個年度的經營結果和現金流量,符合美國公認會計原則。
我們還按照公共公司會計監督委員會(美國)(PCAOB)的標準,根據特雷德韋委員會贊助組織委員會發布的《內部控制-綜合框架》(2013框架)中確立的標準,對公司截至2021年12月31日的財務報告內部控制進行了審計,我們於2022年3月18日發佈的報告對此發表了無保留意見。
意見基礎
這些合併財務報表由 公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的合併財務報表發表意見。我們是一家在PCAOB註冊的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規則和法規,我們必須與公司保持獨立。
我們按照PCAOB的標準進行審計。 這些標準要求我們計劃和執行審計,以合理確定合併財務報表是否沒有重大錯報,無論是由於錯誤還是舞弊。我們的審計包括執行評估合併財務報表重大錯報風險的程序(無論是由於錯誤還是欺詐),以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於合併財務報表中的金額和披露的證據。我們的審計還包括評估管理層使用的會計原則和作出的重大估計,以及評估合併財務報表的整體列報。我們相信,我們的審計為我們的觀點提供了合理的基礎。
關鍵審計事項
下文所述的關鍵審計事項是指因向審計委員會傳達或要求傳達給審計委員會的本期財務報表審計而產生的事項,並且: (1)涉及對財務報表具有重大意義的賬目或披露,以及(2)涉及我們特別具有挑戰性的、主觀的、或複雜的判斷。關鍵審計事項的傳達不會以任何方式改變我們對合並財務 報表的整體意見,並且我們不會通過傳達下面的關鍵審計事項來提供關於關鍵 審計事項或與其相關的賬目或披露的單獨意見。
物聯網解決方案商譽的評估 | |
有關事項的描述 |
截至2021年12月31日,記錄的商譽總額為1.67億美元,其中7100萬美元記錄在物聯網解決方案報告部門。正如綜合財務報表附註20所述,商譽至少每年在報告單位層面進行減值測試。本公司的商譽最初於收購日分配給其報告單位,並在重組後重新分配。
審計管理層對物聯網解決方案報告部門的年度商譽減值測試涉及特別複雜和主觀的審計師判斷,這是由於管理層 需要估計報告單位的公允價值所需的假設,因此被認為是一項關鍵的審計事項。特別是,公允價值估計對重大假設很敏感,如加權平均資本成本、收入增長率和息税折舊及攤銷前利潤(EBITDA)利潤率,這些假設受到對未來市場或經濟狀況和管理層運營計劃的預期的影響。 |
我們是如何在審計中解決這個問題的 |
我們取得了瞭解,評估了設計,並測試了對公司商譽減值過程的控制的運作 有效性,包括對管理層對上述重大假設的審查的控制。
為了測試物聯網解決方案報告部門的估計公允價值,我們執行了審計程序,其中包括評估方法和測試上文討論的重要假設以及公司在其分析中使用的基礎數據。
我們邀請我們的估值專家評估加權平均資本成本計算的合理性,並對某些重要假設進行敏感性分析,如加權平均資本成本、收入增長率和EBITDA利潤率的組成部分,以評估假設變化將導致的報告單位公允價值的變化。我們將管理層使用的收入增長假設與 歷史業績和當前行業趨勢以及其他因素進行了比較。
此外,我們測試了管理層對報告單位的公允價值與公司市值的一致性,並通過比較市場交易所隱含的公允價值和可比公司的估值來測試管理層的市場估值分析。 |
/S/安永律師事務所
特許專業會計師
自2016年以來,我們一直擔任本公司的審計師。
加拿大温哥華
March 18, 2022
2
塞拉無線公司
合併經營報表和全面虧損
(單位:千美元,除非另有説明)
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
收入(附註6) | ||||||||
批量解決方案 | $ | 323,075 | $ | 306,917 | ||||
企業解決方案 | 150,134 | 141,671 | ||||||
473,209 | 448,588 | |||||||
銷售成本 | ||||||||
批量解決方案 | 239,310 | 219,771 | ||||||
企業解決方案 | 77,100 | 70,066 | ||||||
316,410 | 289,837 | |||||||
毛利率 | 156,799 | 158,751 | ||||||
費用 | ||||||||
銷售和市場營銷 | 75,971 | 86,481 | ||||||
研究與開發(注7) | 68,425 | 82,029 | ||||||
行政管理 | 50,104 | 48,513 | ||||||
重組(附註8) | 12,255 | 8,740 | ||||||
與收購相關的和整合 | 239 | 440 | ||||||
減值(附註18、19及21) | 12,285 | — | ||||||
攤銷 | 17,066 | 20,584 | ||||||
236,345 | 246,787 | |||||||
運營虧損 | (79,546 | ) | (88,036 | ) | ||||
匯兑(損)利 | (7,480 | ) | 8,003 | |||||
其他費用(附註10) | (1,700 | ) | (2,027 | ) | ||||
所得税前虧損 | (88,726 | ) | (82,060 | ) | ||||
所得税支出(收回)(附註11) | 6 | (11,909 | ) | |||||
持續經營淨虧損 | $ | (88,732 | ) | $ | (70,151 | ) | ||
非持續經營的淨(虧損)收益(附註5(C)) | (285 | ) | 20,810 | |||||
淨虧損 | $ | (89,017 | ) | $ | (49,341 | ) | ||
其他全面收益(虧損): | ||||||||
外幣折算調整,税後淨額為零美元 | (3,152 | ) | 7,636 | |||||
綜合損失 | $ | (92,169 | ) | $ | (41,705 | ) | ||
每股基本及攤薄淨收益(虧損)(美元)(附註13) | ||||||||
持續運營 | $ | (2.39 | ) | $ | (1.93 | ) | ||
停產經營 | (0.01 | ) | 0.57 | |||||
$ | (2.40 | ) | $ | (1.36 | ) | |||
加權平均流通股數量(千股)(附註13) | ||||||||
基本信息 | 37,119 | 36,393 | ||||||
稀釋 | 37,119 | 36,393 |
附註是合併財務報表的組成部分。
3
塞拉無線公司
合併資產負債表
(除另有説明外,以千美元計)
截至12月31日, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
資產 | ||||||||
流動資產 | ||||||||
現金和現金等價物 | $ | 76,784 | $ | 160,560 | ||||
受限現金(附註25) | 100 | 10,864 | ||||||
應收賬款(附註14) | 85,310 | 68,575 | ||||||
庫存(附註16) | 82,177 | 32,815 | ||||||
預付費用和其他費用(附註17) | 27,372 | 11,933 | ||||||
271,743 | 284,747 | |||||||
財產和設備,淨額(附註18) | 31,134 | 31,412 | ||||||
經營性租賃使用權資產(附註21) | 14,348 | 20,068 | ||||||
無形資產淨額(附註19) | 54,708 | 78,081 | ||||||
商譽(附註20) | 167,379 | 175,545 | ||||||
遞延所得税(附註11) | 1,268 | 1,135 | ||||||
其他資產 | 6,473 | 10,383 | ||||||
$ | 547,053 | $ | 601,371 | |||||
負債 | ||||||||
流動負債 | ||||||||
應付賬款和應計負債(附註5(C)、8和22) | $ | 183,529 | $ | 162,138 | ||||
遞延收入(附註15) | 11,770 | 9,862 | ||||||
長期債務的當期部分(附註27(B)) | 494 | — | ||||||
195,793 | 172,000 | |||||||
長期債務(附註23) | 42,808 | 45,646 | ||||||
經營租賃負債(附註21) | 15,033 | 17,054 | ||||||
長期債務(附註27(B)) | 9,394 | — | ||||||
遞延所得税(附註11) | 6,371 | 10,258 | ||||||
269,399 | 244,958 | |||||||
權益 | ||||||||
股東權益 | ||||||||
普通股:無面值;授權無限股;已發行和已發行: | ||||||||
37,774,800 shares (December 31, 2020 — 36,619,439 shares) | 460,331 | 441,999 | ||||||
優先股:無面值;授權無限股;已發行和已發行:無股份 | — | — | ||||||
庫存股:按成本計算;119,761股(2020年12月31日-46,505股) | (2,128 | ) | (542 | ) | ||||
額外實收資本 | 48,747 | 49,489 | ||||||
留存赤字 | (220,564 | ) | (128,953 | ) | ||||
累計其他綜合虧損(附註24) | (8,732 | ) | (5,580 | ) | ||||
277,654 | 356,413 | |||||||
$ | 547,053 | $ | 601,371 |
承付款和或有事項(附註28)
後續事件(附註29)
附註是綜合財務報表的組成部分。
我謹代表董事局: | ||
羅素·N·瓊斯 | /s/洛裏·M·奧尼爾 | |
羅素·N·瓊斯 | 洛裏·M·奧尼爾 | |
董事 | 董事 |
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塞拉無線公司
合併權益表
(單位:千美元,除非另有説明 )
普通股 | 國庫股 | |||||||||||||||||||||||||||||||
股份數量 | $ | 股份數量 | $ | 額外實收資本 | 留存赤字 | 累計其他綜合損失 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||
截至2019年12月31日的結餘 | 36,233,361 | $ | 435,532 | 44,487 | $ | (370 | ) | $ | 38,212 | $ | (78,833 | ) | $ | (13,216 | ) | $ | 381,325 | |||||||||||||||
採用ASC 326的效果(附註3) | — | — | — | — | — | (779 | ) | — | (779 | ) | ||||||||||||||||||||||
截至2020年1月1日的結餘 | 36,233,361 | $ | 435,532 | 44,487 | $ | (370 | ) | $ | 38,212 | $ | (79,612 | ) | $ | (13,216 | ) | $ | 380,546 | |||||||||||||||
行使股票期權(附註12) | 178,223 | 2,765 | — | — | (801 | ) | — | — | 1,964 | |||||||||||||||||||||||
股票薪酬(附註12) | — | — | — | — | 19,940 | — | — | 19,940 | ||||||||||||||||||||||||
購買庫藏股用於RSU分配 | — | — | 240,800 | (2,802 | ) | — | — | — | (2,802 | ) | ||||||||||||||||||||||
既得利益相關單位的分配 | 207,855 | 3,702 | (238,782 | ) | 2,630 | (7,862 | ) | — | — | (1,530 | ) | |||||||||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | — | — | (49,341 | ) | — | (49,341 | ) | ||||||||||||||||||||||
外幣折算調整,税後淨額 | — | — | — | — | — | — | 7,636 | 7,636 | ||||||||||||||||||||||||
截至2020年12月31日的結餘 | 36,619,439 | $ | 441,999 | 46,505 | $ | (542 | ) | $ | 49,489 | $ | (128,953 | ) | $ | (5,580 | ) | $ | 356,413 | |||||||||||||||
行使股票期權(附註12) | 390,972 | 7,715 | — | — | (2,309 | ) | — | — | 5,406 | |||||||||||||||||||||||
股票薪酬(附註12) | — | — | — | — | 19,834 | — | — | 19,834 | ||||||||||||||||||||||||
購買庫藏股用於RSU分配 | — | — | 615,122 | (10,772 | ) | — | — | — | (10,772 | ) | ||||||||||||||||||||||
既得利益相關單位的分配 | 764,389 | 10,617 | (541,866 | ) | 9,186 | (18,267 | ) | (2,594 | ) | — | (1,058 | ) | ||||||||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | — | — | (89,017 | ) | — | (89,017 | ) | ||||||||||||||||||||||
外幣折算調整,税後淨額 | — | — | — | — | — | — | (3,152 | ) | (3,152 | ) | ||||||||||||||||||||||
截至2021年12月31日的結餘 | 37,774,800 | $ | 460,331 | 119,761 | $ | (2,128 | ) | $ | 48,747 | $ | (220,564 | ) | $ | (8,732 | ) | $ | 277,654 |
附註是合併財務報表的組成部分。
5
塞拉無線公司
合併現金流量表
(單位:千美元)
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
現金流由(用於): | ||||||||
經營活動 | ||||||||
淨虧損 | $ | (89,017 | ) | $ | (49,341 | ) | ||
不需要(提供)現金的物品 | ||||||||
攤銷(附註18和19) | 28,718 | 32,345 | ||||||
股票薪酬(附註12(A)) | 19,834 | 19,940 | ||||||
遞延所得税(附註11) | (3,594 | ) | (1,150 | ) | ||||
減值(附註18、19及21) | 12,285 | — | ||||||
出售汽車業務的收益(附註5(C)) | — | (27,137 | ) | |||||
未實現匯兑損失(收益) | 8,833 | (8,808 | ) | |||||
其他 | 275 | 43 | ||||||
非現金營運資金變動情況 | ||||||||
應收賬款 | (18,610 | ) | 1,232 | |||||
盤存 | (49,660 | ) | 10,997 | |||||
預付費用和其他 | (11,809 | ) | 7,646 | |||||
應付賬款和應計負債 | 24,725 | 7,771 | ||||||
遞延收入 | 1,486 | (1,305 | ) | |||||
經營活動中使用的現金流量 | (76,534 | ) | (7,767 | ) | ||||
投資活動 | ||||||||
物業和設備的附加費 | (15,138 | ) | (18,952 | ) | ||||
無形資產的附加值 | (4,846 | ) | (3,023 | ) | ||||
出售財產和設備所得收益 | 91 | 281 | ||||||
出售汽車業務所得款項淨額(附註5(C)) | — | 144,156 | ||||||
收購,扣除收購現金後的淨額: | ||||||||
M2M集團(注5(A)) | — | (18,391 | ) | |||||
M2M新西蘭(注5(B)) | (319 | ) | (3,468 | ) | ||||
投資活動提供的現金流(用於) | (20,212 | ) | 100,603 | |||||
融資活動 | ||||||||
發行普通股 | 5,406 | 1,964 | ||||||
購買庫藏股用於RSU分配 | (10,772 | ) | (2,802 | ) | ||||
與股權獎勵淨額結算有關的已支付税款 | (1,058 | ) | (1,530 | ) | ||||
長期債務收益(附註27(B)) | 9,908 | 9,383 | ||||||
償還長期債務(附註27(B)) | — | (9,383 | ) | |||||
其他長期債務減少 | (118 | ) | (405 | ) | ||||
由融資活動提供(用於)的現金流 | 3,366 | (2,773 | ) | |||||
外匯匯率變動對現金及現金等價物的影響 | (1,160 | ) | 2,278 | |||||
現金、現金等價物和限制性現金,年內增加(減少) | (94,540 | ) | 92,341 | |||||
現金、現金等價物和受限現金,年初 | 171,424 | 79,083 | ||||||
現金、現金等價物和受限現金,年終 | $ | 76,884 | $ | 171,424 |
補充現金流量資料(附註25)
附註是合併財務報表的組成部分。
6
塞拉無線公司
目錄
合併財務報表附註
頁面 | ||
注1 | 運營的性質 | 6 |
注2 | 重要會計政策摘要 | 7 |
注3 | 最近實施的會計準則 | 17 |
注4 | 未來會計準則的變化 | 18 |
注5 | 收購和處置 | 18 |
注6 | 分段信息 | 21 |
注7 | 研究與開發 | 22 |
注8 | 重組 | 22 |
注9 | 政府援助 | 24 |
注10 | 其他費用 | 24 |
注11 | 所得税 | 24 |
注12 | 基於股票的薪酬計劃 | 28 |
注13 | 每股收益(虧損) | 32 |
附註14 | 應收帳款 | 32 |
注15 | 合同餘額 | 33 |
附註16 | 盤存 | 33 |
附註17 | 預付費用和其他 | 33 |
注18 | 財產和設備 | 34 |
附註19 | 無形資產 | 34 |
注20 | 商譽 | 36 |
注21 | 租契 | 36 |
注22 | 應付賬款和應計負債 | 38 |
附註23 | 長期債務 | 38 |
附註24 | 累計其他綜合損失 | 38 |
附註25 | 補充現金流信息 | 39 |
附註26 | 公允價值計量 | 39 |
附註27 | 金融工具 | 40 |
附註28 | 承付款和或有事項 | 42 |
注29 | 後續事件 | 45 |
7
塞拉無線公司
合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
1. | 業務性質 |
塞拉無線公司及其子公司(統稱為“本公司”、“我們”、“我們”、“塞拉無線”)於1993年5月31日根據《加拿大商業公司法》成立。Sierra Wireless是物聯網(“IoT”)的先驅,幫助企業和行業實現轉型並在互聯經濟中蓬勃發展。Sierra Wireless提供廣泛的邊緣到雲解決方案組合,包括嵌入式 以及與網絡連接服務和雲軟件無縫集成的網絡設備。世界各地的原始設備製造商(“OEM”)、工業公司、公共安全機構和企業依靠我們的專業知識提供這些完全集成的解決方案,以降低複雜性、將數據轉化為情報,並將連接的產品和服務快速推向市場。
我們在世界各地設有銷售、工程和研發團隊 。我們產品的主要市場是北美、歐洲和亞太地區。
我們在兩個可報告的細分市場下運營我們的業務:
物聯網解決方案 | 蜂窩無線物聯網模塊解決方案、物聯網連接服務和嵌入式寬帶解決方案。 |
企業解決方案 | 一系列Sierra Wireless Airlink路由器、物聯網網關、物聯網應用和高級網絡管理、託管連接服務和移動應用 |
2020年11月18日,公司完成了對其汽車嵌入式模塊產品線的剝離。幾乎所有與其汽車嵌入式模塊產品線相關的資產和運營都出售給了Rolling Wireless(香港)由深圳Fibocom Wireless Inc.牽頭的財團羅林無線(“Rolling Wireless”)。根據美國公認會計原則,汽車業務的運營結果在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度綜合運營報表和全面虧損中作為非持續運營 列報。
新冠肺炎帶來的影響
2020年3月,世界衞生組織宣佈由新冠肺炎新型冠狀病毒爆發引起的全球大流行。無法可靠地估計 這些事態發展的持續時間或嚴重程度以及對公司未來財務業績的影響。與新冠肺炎相關的未來發展和對公司的影響存在重大不確定性,包括疫情的持續時間、嚴重程度和範圍 、新的令人擔憂的變種的出現,以及政府和企業為控制疫情而採取的措施。隨着 新冠肺炎繼續對世界各地的經濟體產生重大影響,它給我們提供產品和服務的市場帶來了重大的短期前景 ,以及與主要供應商的全球供應鏈緊張相關的重大不確定性 以及可能限制我們交付和滿足需求的製造挑戰。在未來時期,大流行的影響可能對我們的財務業績和我們報告單位的可收回金額產生實質性影響。
勒索軟件事件
2021年3月20日,Sierra Wireless成為我們內部IT系統和公司網站上勒索軟件 事件的對象。由於該事件,我們暫時停止了生產基地的生產 。對勒索軟件事件影響的調查已經完成。
8
塞拉無線公司
合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
2. | 重要會計政策摘要 |
我們的綜合財務報表和附註 是根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制的。
(a) | 鞏固的基礎 |
我們的合併財務報表包括 本公司及其全資子公司自各自獲得控制權之日起的賬目。所有公司間交易和餘額已在合併時沖銷。
(b) | 預算的使用 |
綜合財務報表的編制符合美國公認會計原則,該準則要求管理層作出估計和假設,以影響報告的資產和負債額、財務報表日期的或有資產和負債的披露,以及年內報告的收入和支出的金額。管理層會持續檢討其估計數字,包括與收入 確認有關的估計數字,例如根據現有資料釐定履行責任的性質和時間、釐定履行責任的獨立銷售價格和變動對價、存貨陳舊、估計長期資產的使用年限、無形資產和商譽的估值 、特許權使用費和保修應計項目、其他負債、股票補償、計提預期信貸損失準備、所得税、政府援助、減值損失計量、重組成本、或有對價及 承諾及或有事項。實際金額可能與估計的不同。
(c) | 收入確認 |
產品收入包括嵌入式蜂窩模塊、短程和GNSS無線模塊、智能路由器和網關、資產跟蹤和垂直市場智能設備、天線和配件以及Smart SIM卡的銷售。經常性和其他服務收入包括雲服務、蜂窩連接服務、託管連接和應用服務、軟件許可證、技術支持服務、延長保修服務、解決方案設計 和諮詢服務的銷售額。
當我們通過將承諾的產品或服務的控制權轉移給客户來履行履約義務時,我們確認收入。產品收入在貨物發貨或交付給客户時確認。經常性和其他服務收入在提供服務時或在服務完成後的某個時間點確認。我們的客户合同可以包括產品和服務的各種組合, 通常能夠區分不同的產品和服務,並將其作為單獨的績效義務進行核算。收入確認為扣除退税和向客户收取的任何税款後的淨額 。
我們的產品通常高度依賴底層固件,並與底層固件相互關聯,沒有固件就無法正常運行。在這些情況下,硬件和固件作為單一的履約義務入賬,收入在控制權移交給經銷商和分銷商、OEM或直接移交給最終客户時確認。
某些客户可能會獲得基於現金的獎勵或積分, 這些將作為可變對價計入。我們估計將向客户提供的獎勵或積分的數量,並減少已確認的收入。變量注意事項包含在
9
塞拉無線公司
合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
交易價格的範圍是,當與可變對價相關的不確定性隨後得到解決時,預計確認的累計收入金額不會發生重大逆轉 。
與擔保類型保修相關的預期成本在銷售產品時確認為費用。除了保證產品符合約定的規格外,保修服務是一項單獨的履約義務;其收入在服務期內按比例確認。
雲和連接服務按訂閲或消費方式提供。與以訂閲方式提供的雲和連接服務相關的收入在 合同期內按比例確認。與以消費為基礎提供的雲和連接服務相關的收入根據客户對此類資源的利用情況進行確認。SIM卡激活和初始應用程序設置產生的收入將在預計的 客户壽命內以直線方式遞延和確認。
內部部署軟件的許可證為客户提供了使用現有軟件的 權利。來自不同內部部署許可證的收入將在軟件向客户提供時預先確認 。軟件維護、未指明的升級和 技術支持合同的收入在交付此類項目或提供服務期間確認。超過本期的技術支持合同 將延期,並在適用的收益期內確認收入。
解決方案設計和諮詢服務的收入在提供服務時確認 。
合同採購和履行成本
如果我們預計獲得 或履行與客户合同的增量成本的收益超過一年,我們會將這些成本確認為資產。我們已確定託管物聯網服務的某些 銷售獎勵獎金和初始設置成本符合資本化要求。當攤銷期限為一年或更短時間時,我們對與客户簽訂合同所發生的費用成本採用實際的 權宜之計。
獲得或履行與客户的合同的增量成本 將在客户關係的預計壽命內遞延並攤銷。我們根據預期確認費用的時間將這些遞延合同成本 分為當期或非當期。延期合同成本的當前部分和非當前部分包括在預付費用和其他流動資產和其他資產分別計入我們的綜合資產負債表 。
重大判斷
我們通過將商品或服務的單價乘以承諾訂單量或服務期限來確定客户合同的交易價格。
某些客户可能會獲得基於現金的獎勵或積分, 這些將作為可變對價計入。我們估計將提供給客户的預期金額,並將其排除在 交易價格之外。銷售積分包括在應付賬款和應計負債在我們的綜合資產負債表中。
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(單位:千美元,除非另有説明 )
我們的客户合同可以包括產品和服務的各種組合。當客户合同包括多個履約義務時,我們按相對獨立的銷售價格將交易價格分配給每個履約義務 。我們通常根據向客户收取的價格或預期成本的組合,加上保證金和剩餘法來確定獨立銷售價格。
產品收入在貨物 發貨或交付給客户時確認,因為它代表將承諾貨物的控制權轉移給客户。雲、連接、 和託管服務收入隨着時間的推移得到確認,因為客户在執行任務時同時獲得和消費我們的 性能所提供的好處。其他服務收入在服務完成後的某個時間點確認。
合同餘額
應收賬款-如果在支付對價之前只需要經過一段時間,我們承認對價權利是應收款。
合同資產-我們承認對作為合同資產轉讓給客户的商品或服務的對價 。合同資產主要包括與每月物聯網服務訂閲相關的應計收入 ,其中可能包括連接、雲應用和託管服務。合同 資產包括在應收賬款在我們的綜合資產負債表中。
遞延收入-我們承認將產品或服務作為遞延收入轉讓給客户的義務,而我們已收到客户對其的考慮。遞延收入包括已確認收入之外的預付款和賬單,其中包括支持、延長保修、雲應用服務、 和激活費。
付款條款和條件因合同類型而異,儘管 條款通常包括30至60天內付款的要求。
(d) | 研發成本 |
研究和開發成本在發生時計入,包括為確定待售軟件產品的技術可行性而產生的所有成本。一旦達到技術可行性,主要與軟件編碼、設計系統界面和安裝以及軟件測試有關的某些軟件開發成本將被資本化。
對於某些 協議,包括政府研發資金,我們遵循成本降低的核算方法,當這些資金協議條款規定的某些標準得到滿足,並且有合理的保證將收到研發資金時,資金的收益被確認為相關支出成本的減少。
(e) | 保修成本 |
保修成本在確認相關收入後應計, 根據我們的最佳估計,參考過去和預期的未來經驗。保修義務包括在應付賬款和應計負債在我們的綜合資產負債表中。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
(f) | 專利權使用費成本 |
我們有知識產權許可協議,通常 要求我們根據固定費用和銷售採用許可技術的產品產生的收入的百分比來支付使用費 。我們根據各自特許權使用費協議的條款確認特許權使用費義務。 特許權使用費成本記為發生時該期間銷售商品成本的一個組成部分。
在沒有達成協議的情況下,我們確認我們目前在貨物銷售成本、應計負債和長期負債中對特許權使用費義務的最佳估計。我們根據 最小可銷售單位(“SSU”)原則(即,任何使用費義務不應超過實施專利技術的產品內組件的利潤的一部分的原則)作為確定 FRAND標準基本專利(“SEP”)使用費的適當方法進行估算。使用這一原則,我們產品的專利使用費是基於芯片組中專利技術的 價值,代表實施該技術的SSU。
(g) | 市場開發成本 |
市場開發成本計入銷售和營銷費用 收益可與收入交易分開,且收益的公允價值可確定。 如果此類成本不能提供可分離的收益,或者收益的公允價值不能可靠地估計,則此類金額被記錄為收入減少。
(h) | 所得税 |
所得税採用資產負債法 核算。遞延所得税資產和負債以暫時性差異(會計基礎與資產和負債的税基之間的差異)、非資本損失、資本損失和税收抵免結轉為基礎,使用制定的税率和法律來計量,當這些差異逆轉時,預計將適用這些税率。遞延税項利益,包括非資本損失、資本損失和税收抵免結轉,在認為這些利益更有可能實現的情況下確認 。税率變動對遞延税項資產和負債的影響在頒佈期間的經營報表中確認 。
我們包括與所得税相關的利息和罰款,包括 未確認的税收優惠,所得税支出(回收)。
不確定税務頭寸的負債記錄基於一個兩步流程。第一步是評估要確認的税務狀況,方法是確定可用證據的權重 是否表明該狀況更有可能在審計中得到維持,包括相關上訴或訴訟流程的解決(如果有)。第二步是將税收優惠衡量為結算時實現可能性超過50%的最大金額 。我們定期評估税務機關審查的潛在結果,以確定我們的所得税撥備是否充足 。我們不斷評估潛在調整的可能性和金額,並在引起修訂的事實已知期間調整所得税撥備、應繳所得税和遞延税款。
我們確認與基於股份的支付相關的税收影響 在結算或到期時所得税支出(回收).
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(單位:千美元,除非另有説明 )
(i) | 基於股票的薪酬和其他基於股票的支付 |
授予本公司主要管理人員、董事和員工的股票期權和限制性股份單位(“RSU”) 採用公允價值為基礎的會計處理。在這種方法下,股票期權的補償成本在授予之日按公允價值使用Black-Scholes估值模型 計量,並使用直線法在獎勵歸屬期間支出。計劃參與者因行使股票期權或購買股票而支付的任何對價,與任何相關的基於股票的補償費用一起計入普通股。沒有市場或業績條件的受限股份單位的補償 成本於授出日按公允價值計量,該公允價值為標的證券的市場價格,並使用直線法在獎勵歸屬期間內支出。市況受限股份單位的薪酬成本採用蒙特卡羅估值模型計量。基於業績的內部 業績基準限制性股票單位的薪酬成本在授予時按公允價值計量,該公允價值是相關證券的市場價格,並根據預期實現情況進行調整,預期實現情況將在隨後的期間記錄變化。發生沒收時,我們會將其計入補償費用中。
對獎勵的修改被定義為對基於股份的支付獎勵的條款或條件的更改。不可能或可能的修改導致在修改日期發生的原始裁決書的累計補償費用被沖銷,並在必要的服務期限內以直線方式確認修改後裁決書的增量公允價值。
(j) | 普通股每股收益(虧損) |
每股基本收益(虧損)的計算方法是將該期間的淨收益(虧損)除以報告期內已發行的公司普通股的加權平均數。 每股攤薄收益(虧損)採用庫存股方法計算。當可轉換為普通股的期權和其他證券的影響是反攤薄的,包括當公司在該期間發生虧損時,每股基本收益和稀釋後收益(虧損) 相同。我們使用持續經營的淨虧損作為控制數字來確定潛在普通股 是否具有攤薄性質。
(k) | 外幣的折算 |
我們的報告貨幣是美元。我們根據運營所使用的主要貨幣來確定我們每個海外子公司及其運營部門的本位幣。
以外幣計價的收入和支出項目 按當期匯率折算。以外幣計價的貨幣資產和負債按期末匯率折算。非貨幣性資產和負債在取得資產或產生債務時按實際匯率折算。匯兑損益反映在淨虧損該期間的 。
我們的外國子公司在其外國管轄範圍內被認為是自給自足的 ,因此使用各自的當地貨幣作為其職能貨幣。境外子公司的資產和負債,包括收購時產生的商譽和公允價值調整,在資產負債表日按匯率折算,權益按歷史匯率折算,收入和費用按年內匯率折算。
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(單位:千美元,除非另有説明 )
句號。換算產生的匯兑損益作為其他綜合損失的組成部分列報,如附註24所示,累計其他綜合損失 .
(l) | 現金及現金等價物和限制性現金 |
現金和現金等價物包括自購買之日起三個月或以下的現金和短期存款 。現金等價物按成本入賬。由於這些票據的短期到期日,賬面金額 接近公允價值。
當現金和現金等價物無法在一般業務中提取或使用時,公司將其歸類為受限現金。見附註25。
(m) | 預期信貸損失準備 |
我們為可能因客户無力付款而導致的終身預期信用損失 保留備抵。在確定與應收賬款相關的預期信用損失時,將考慮當前和未來的經濟狀況、歷史信息(如果適用,包括信用機構報告)、信用可靠性、產生客户應收賬款的業務範圍、應收賬款的賬齡、已知的壞賬以及客户付款週期的變化。後來確定和具體確定為無法收回的金額將計入這一備抵金額。如果我們的任何客户的財務狀況惡化,導致他們的付款能力受損,我們可能會增加我們的津貼。
(n) | 融資應收賬款 |
我們以銷售型租賃方式將某些硬件設備出租給少數硬件經銷商,租期從10個月到48個月不等,利息為5%。
我們持續評估我們的融資應收賬款的信用質量 利用帳齡和註銷、客户收款經驗、客户的財務狀況、影響各自客户基礎的已知風險特徵以及其他可用經濟條件來確定適當的撥備。
(o) | 衍生品 |
衍生品,如外幣遠期合約和期權合約,可以用來在經濟上對衝來自以外幣計價的承諾的現金流的外匯風險。衍生品 記錄在應收賬款或應付賬款和應計負債並在每個資產負債表日期按公允價值計量。任何因公允價值變動而產生的損益均記於匯兑損益.
(p) | 盤存 |
庫存由電子元件和成品組成 ,按成本或可估計可變現價值中較低者計價,按先進先出原則確定。成本定義為 在正常運營條件下將庫存恢復到當前狀態和位置所需的所有成本。
我們根據估計的未來使用量和銷售額,定期審查庫存和庫存的組成部分和採購承諾,以確定過剩和過時的庫存。存貨價值減記 或存貨採購承諾額損失取決於不同的項目。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
包括與客户需求、經濟和競爭條件、技術進步和新產品推出相關的因素,這些因素與當前的預期不同。我們認為,計算庫存撥備時使用的估計數 是合理的,並適當地反映了庫存過剩和陳舊的風險。如果客户 對我們庫存的需求大大低於我們的估計,則可能需要額外的庫存減記。
(q) | 財產和設備 |
財產和設備按成本減去累計折舊和攤銷列報。我們以直線方式在下列估計經濟壽命內攤銷我們的財產和設備:
傢俱和固定裝置 | 3-5年 | |
研發設備 | 3-10年 | |
生產設備 | 2-7年 | |
工裝 | 1.5-3年 | |
計算機設備 | 1-5年 | |
軟件 | 1-5年 | |
辦公設備 | 3-5年 | |
監控設備 | 3-5年 | |
網絡設備 | 3-7年 |
與研發設備相關的攤銷計入 研發費用。與工裝、生產、監控和某些網絡設備相關的攤銷包括在銷貨成本。所有其他攤銷包括在攤銷費用。
租賃改進和租賃車輛按其預期平均使用年限或租賃期限中較短的時間按直線攤銷。
當我們出售財產和設備時,我們從銷售收益中扣除歷史成本減去累計折舊和攤銷,並將差額計入其他收入(費用).
(r) | 無形資產 |
具有確定使用年限的無形資產的估計使用年限是指資產預期對我們未來現金流做出貢獻的期間。在確定使用年限時,我們會考慮資產的預期用途、任何相關無形資產的使用年限、限制使用年限的任何法律、法規或合同條款 、任何法律、法規或合同續訂或延期條款而無需支付重大成本或修改現有條款和條件、過時、需求、競爭和其他經濟因素的影響,以及維護支出相對於資產成本的預期 水平,以從資產獲得未來現金流。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
我們在以下特定期間內按直線攤銷無形資產:
專利和商標 | — | 3-5年 | |
許可證 | — | 在許可證的較短期限或對其使用壽命的估計期間,從三年到十年不等 | |
知識產權和客户關係 | — | 3-13年 | |
品牌 | — | 在估計壽命上 | |
研發 | — | 在估計壽命上 |
正在進行的研究和開發(“IPRD”)包括在研究和開發中,是作為業務合併的一部分獲得的無形資產。於完成前,國際財務報告(IPRD) 為無限期無形資產,並不攤銷,但須每年進行減值測試。
研發與無形資產相關的攤銷 包括在研發費用。所有其他無形資產攤銷包括在攤銷費用。
(s) | 租契 |
在合同開始時,我們使用判斷來評估 合同是租賃還是包含租賃。此評估涉及確定我們是否在一段時間內對已確定的資產擁有控制權,以換取對價。經營租約包括在經營租賃使用權(“ROU”)資產、應付賬款和應計負債,以及經營租賃負債在我們的綜合資產負債表中。融資租賃包含在 中財產和設備、應付帳款和應計負債以及長期債務在我們的綜合資產負債表中。
ROU資產代表我們在租賃期內使用標的資產的權利。租賃負債是指我們有義務支付租賃所產生的租賃款項。我們根據租賃期內租賃付款的現值於開始日期確認營運租賃 使用權資產及負債。我們使用 遞增借款利率作為租賃的貼現率,因為我們租賃中隱含的利率不容易確定。我們的增量 借款利率估計為在類似條款和付款的抵押基礎上以及租賃資產所在的經濟環境下的利息。運營租賃ROU資產還包括任何預付租賃付款、初始直接成本和租賃 獎勵。我們的租賃條款包括不可取消的期限,幷包括在合理確定我們 將行使該選項時續訂租約的選項。
租賃付款的經營租賃成本在租賃期內以直線 法確認。我們的租賃協議包含租賃和非租賃部分,我們已選擇將其計入 單一租賃成本。
對於期限在12個月或以下的短期租賃,我們選擇不記錄使用權資產和租賃負債,並以直線 方式確認這些短期租賃在租賃期限內的損益。
(t) | 商譽 |
商譽是指被收購企業的收購價格超過了企業合併中被收購資產和承擔的負債的公允價值。我們分配給
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
對基於報告單位的報告單位的商譽預計 將從業務合併中受益。商譽具有無限期的壽命,不攤銷,並在每年的10月1日接受報告單位層面的年度減值測試。如果發生事件或 情況變化導致報告單位的公允價值低於其賬面價值,或當報告單位發生變化時,商譽將在年度測試之間進行減值測試。這些事件或情況可能包括商業環境的不利變化、法律因素、運營績效指標、競爭或出售或處置報告單位的很大一部分。商譽減值測試將報告單位的公允價值與其賬面價值進行比較,其中包括商譽。當報告單位的公允價值超過其賬面價值時,報告單位的商譽被視為未減損。如果賬面值超過商譽的隱含公允價值,則確認減值損失相當於報告單位的賬面價值超過報告單位公允價值的金額。
商譽可回收性的評估需要判斷, 包括確定報告單位、將資產和負債分配給報告單位、將商譽分配給報告單位 以及確定每個報告單位的估計公允價值。評估報告單位的公允價值需要我們作出重大判斷,包括估計未來現金流、確定適當的貼現率、考慮適當的 控制溢價、市場狀況和其他假設。該等估計及假設的變動可能會對各報告單位的公允價值的釐定產生重大影響,並可能在未來期間產生減值費用。
2020年3月,世界衞生組織宣佈由新冠肺炎新型冠狀病毒爆發引起的全球大流行。無法可靠地估計 這些事態發展的持續時間或嚴重程度以及對公司未來財務業績的影響。與新冠肺炎相關的未來發展和對公司的影響存在重大不確定性,包括疫情的持續時間、嚴重程度和範圍 以及政府和企業為遏制疫情而採取的措施。隨着新冠肺炎繼續對世界各地的經濟產生重大影響,它給我們提供產品和服務的市場的短期前景帶來了重大不確定性。在未來,大流行的影響可能會對我們的財務業績和我們報告單位的可收回金額產生實質性影響。新冠肺炎疫情及其對經濟的影響在不斷演變,並呈現許多變量和偶然性進行建模。
在未來時期,疫情的影響可能會對我們的預期收入水平和我們報告單位的可收回金額產生重大影響。
(u) | 長期資產減值準備 |
當有證據顯示事件或環境變化顯示一項資產的賬面價值可能無法收回時,包括物業及設備在內的長期資產及商譽以外的無形資產會被評估為潛在減值。當長期資產組的賬面金額無法收回並超過其公允價值時,確認減值損失。長期資產組的賬面金額如超過預期因使用及最終處置該資產組而產生的未貼現現金流總和,則不可收回。任何必需的減值 虧損是指長期資產組的賬面價值超出其公允價值的金額,並計入相關資產賬面價值的減值 和對經營業績的計提。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
(v) | 綜合收益(虧損) |
綜合收益(虧損)包括作為 的淨收益(虧損)以及其他非所有者來源的權益變動。計入全面收益(虧損)的其他權益變動包括 外幣累計換算調整。
(w) | 投資税收抵免 |
在加拿大和美國,不可退還的投資税額 抵免是使用流通法核算的,該方法將此類抵免計入產生抵免的期間的 所得税支出減少額。在法國,投資税收抵免被報告為成本的減少,因為無論應納税所得額如何,抵免都是可以退還的。
(x) | 比較數字 |
綜合財務報表中列報的某些數字已重新分類,以符合本年度的列報。我們重新分類了某些應付賬款和應計負債 之前顯示的截至2020年12月31日的餘額。我們將11,073美元從‘其他’重新歸類為‘貿易應付賬款和應計項目’,將8,897美元重新歸類為‘銷售業績’,以更好地反映餘額的性質(見附註22)。
(y) | 停產經營 |
如果一個組件或一組組件的處置代表了對公司運營和財務業績產生(或將產生)重大影響的戰略轉變,當組件符合被歸類為持有待售的標準時,我們將該組件的處置報告為非連續性運營。在一項業務符合 持有待售會計科目時,對該業務進行評估,以確定其賬面價值是否超過其公允價值減去銷售成本 。因賬面價值超過公允價值減去銷售成本而產生的任何損失,將計入經營活動有資格進行持有待售會計處理的期間。資產一旦被歸類為待售資產,則無需進行折舊或攤銷,而與待售資產直接相關的資產和負債在本公司的綜合資產負債表中均歸類為流動資產。當構成一項業務的報告單位的一部分被處置時,與該業務相關的商譽計入該業務的賬面金額,以確定處置的損益。商譽金額基於待處置業務的相對公允價值和將保留的報告單位部分。管理判斷 需要(I)評估符合持有待售會計資格的標準和(Ii)估計公允價值。
我們的汽車業務在所有時期都顯示為非連續性運營 。出售後,我們保留了與汽車業務相關的某些特許權使用費和保修義務。特許權使用費和保修義務的沖銷 出現在非連續運營中。我們的合併現金流量表包括停產的 業務。見附註5c,汽車業務的處置。與非持續經營相關的補充現金流信息 在附註披露中單獨披露。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
(z) | 業務合併 |
我們使用收購 方法對我們的業務合併進行核算。根據這一方法,我們為確定收購資產和負債的公允價值而作出的估計假設包括我們在確定收購的無形資產時的判斷以及對現有財產和設備的公允價值的評估。假定的負債可包括收購時存在的訴訟和其他應急準備金。商譽於收購日確認 為轉讓代價的公允價值超出收購日收購的可確認淨資產和承擔的負債的估計公允價值的部分。收購相關費用從業務合併中單獨確認,並在發生時計入費用。
在建立公允價值時,我們作出重大估計和假設,尤其是關於無形資產。我們收購和記錄的無形資產可能包括專利、知識產權、客户關係、品牌、積壓和正在進行的研發。估計包括但不限於對未來現金流和貼現率的預測。我們可能會不時聘請第三方公司協助我們確定所承擔的資產和負債的公允價值。我們對公允價值的估計基於被認為是合理的假設,但這些假設本質上是不確定和不可預測的。因此,實際結果可能與影響我們收益的估計結果不同。
(Aa) | 政府援助 |
當有合理保證:(A)公司將遵守贈款所附的合格要求,以及(B)贈款將收到時,政府贈款才會得到確認。政府贈款 記為相關支出費用的減少額(見附註9)。
3. | 最近實施的會計準則 |
2016年6月,FASB發佈了ASU 2016-13,金融工具 --信貸損失,金融工具信貸損失計量(“ASC 326”),取代已發生的損失減值模型,該模型在滿足可能的閾值時確認損失,並要求在發起或購買金融資產時立即確認終身預期信貸損失 。該標準適用於2019年12月15日之後的財政年度,包括這些財政年度內的過渡期。關於當前預期信貸損失(“CECL”)減值模型的新指引要求 對預期信貸損失的估計,該估計是在資產的合同期限內衡量的,該估計除了考慮歷史經驗和當前條件外,還考慮對未來經濟狀況的合理和可支持的預測 。目標是提出該實體對金融資產預計收取的淨額的估計。按照CECL 方法計量的預期信貸損失適用於按攤銷成本、出租人確認的租賃淨投資和未計入保險的表外信貸風險計量的金融資產。此外,ASC 326更改了可供出售債務的會計處理 證券。
2020年1月1日,本公司採用ASC 326,採用修改後的追溯方法。2020年1月1日之後報告期的結果列於ASC 326項下。由於採用ASC 326的累積影響,截至2020年1月1日,公司 錄得留存收益淨減少779美元,這是 計量應收貿易賬款預期信貸損失的結果。
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(單位:千美元,除非另有説明 )
累計影響在繼續運營和 停止運營之間分配如下:
ASC 326於2020年1月1日生效 | 金額 |
持續運營 | $ 917 |
停產經營 | (138) |
$ 779 |
2019年12月,FASB發佈了ASU 2019-12所得税 (主題740):簡化所得税會計(ASU 2019-12),它簡化了所得税的會計處理,包括 計算中期税款的方法和確認外部基差的遞延税項負債。 ASU 2019-12年度對2020年12月15日之後的會計年度有效,包括這些會計年度內的中期。公司於2021年1月1日採用ASU 2019-12,並在確定截至2021年12月31日的年度税費時採用新標準。該準則的採用並未對我們的合併財務報表及其附註產生實質性影響,之前的 期間也未受影響。
4. | 未來會計準則的變化 |
2020年3月,FASB發佈了ASU 2020-04的更新參考匯率改革(主題848):促進參考匯率改革對財務報告的影響,該報告闡述了參考匯率改革對財務報告的影響。這將適用於符合某些標準的公司,這些公司擁有合同、對衝關係 以及參考倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)或其他參考利率的其他交易,這些交易預計將因參考利率改革而停止 。ASU 2020-04從2022年1月1日起對公司生效,並已為我們與加拿大帝國商業銀行的循環貸款確定了後續費率 (見附註27(B))。預計採用此ASU不會對公司的合併財務報表產生實質性影響。
2021年10月,FASB發佈了ASU 2021-08業務合併 (主題805):從與客户的合同中核算合同資產和合同負債。本ASU中的修正案要求實體根據主題606確認和計量在企業合併中獲得的合同資產和負債。本ASU中的 修正案在2022年12月15日之後的財年內有效,並應適用於在修正案生效之日或之後發生的業務組合 。此ASU的採用預計不會對公司的綜合財務報表產生實質性影響。
2021年11月,FASB發佈了ASU 2021-10政府援助(主題832):企業實體披露政府援助情況(ASU 2021-10),旨在通過要求企業實體在財務報表附註 中披露其獲得的某些類型的政府援助的信息來提高透明度。ASU 2021-10在2021年12月15日之後的財年有效。公司目前正在評估ASU 2021-10對其合併財務報表的影響。
5. | 收購和處置 |
(a) | 收購M2M集團 |
2020年1月7日,我們完成了對澳大利亞M2M Connectivity Pty Ltd、M2M One Pty Ltd和D-Square Innovation Pty Ltd(統稱為M2M Group)的收購。收購M2M集團的總收購對價為21,102美元,包括向股東支付的現金對價19,587美元,以換取M2M集團100%的股權 ,外加約1,343美元的某些債務償還和172美元的正常營運資金調整。 收購對價已於2020年第二季度全額支付和結算。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
吾等採用收購方法 對交易進行會計處理,並據此根據吾等對各自於2020年1月7日的初步公允價值的估計,記錄所收購的有形資產及無形資產及承擔的負債。購買價格超過分配給所收購淨資產的最終價值的部分計入商譽。截至2020年6月30日,收購價格的分配最終敲定。
下表彙總了在收購日期分配給 收購資產的最終價值:
金額 | ||||
收購的資產 | ||||
現金 | $ | 2,712 | ||
淨營運資本 | (640 | ) | ||
遞延收入 | (914 | ) | ||
可識別無形資產 | 16,064 | |||
商譽 | 8,699 | |||
遞延所得税負債 | (4,819 | ) | ||
購入淨資產的公允價值 | $ | 21,102 |
此次收購產生的8,699美元商譽在很大程度上是由於預期此次收購將擴大公司在亞太地區的物聯網解決方案業務。商譽 不能在納税時扣除。
下表列出了需要攤銷的可識別 無形資產的組成部分:
預計使用壽命 | 金額 | |||||
客户關係 | 10年 | $ | 14,646 | |||
品牌 | 5年 | 1,418 | ||||
$ | 16,064 |
對本公司的收入及所有列報期間按預計基準計算的淨收益並無重大影響。
(b) | 收購新西蘭M2M公司 |
2020年12月15日,我們在新西蘭完成了對M2M One新西蘭有限公司(“M2M新西蘭”)的收購。收購M2M新西蘭的總購買代價為4,005美元, 包括向股東支付3,605美元收購M2M新西蘭100%股權的現金代價,其中319美元與我們於2021年6月向賣方支付的預扣税款有關,加上於2021年12月15日發放給賣方的400美元現金預留金額, 確保了買方根據購股協議獲得賠償的權利。
吾等採用收購方法 對交易進行會計處理,並據此根據吾等對各自於2020年12月15日的初步公允價值的估計,記錄所收購的有形資產及無形資產及承擔的負債。購買價格超過分配給所收購淨資產的最終價值的部分計入商譽。截至2021年12月15日,收購價格的分配最終敲定。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
下表彙總了在收購日期分配給 資產的價值:
金額 | ||||
收購的資產 | ||||
現金 | $ | 218 | ||
淨營運資本 | 42 | |||
有形資產 | 3 | |||
遞延收入 | (5 | ) | ||
可識別無形資產 | 1,853 | |||
商譽 | 2,377 | |||
遞延所得税負債 | (483 | ) | ||
購入淨資產的公允價值 | $ | 4,005 |
此次收購產生的2,377美元商譽在很大程度上是由於預期此次收購將擴大公司在亞太地區的物聯網解決方案業務。商譽 不能在納税時扣除。
下表列出了需要攤銷的可識別 無形資產的組成部分:
估計數 使用壽命 | 金額 | |||||
客户關係 | 10年 | $ | 1,542 | |||
品牌 | 5年 | 311 | ||||
$ | 1,853 |
(c) | 汽車業務的處置 |
2020年11月18日,我們完成了向Rolling Wireless(香港)出售與我們位於中國深圳的汽車嵌入式模塊產品線(“汽車業務”)相關的全部資產和業務的交易。總現金收益總額為165,000美元,取決於營運資金的調整,包括我們以受限現金記錄並於2021年1月8日釋放的託管收益10,000美元。
出售汽車業務的收益包括 以下內容:
金額 | ||||
毛收入總額 | $ | 165,000 | ||
交易成本 | (4,011 | ) | ||
營運資金調整 | (11,122 | ) | ||
淨收益 | 149,867 | |||
處置淨資產(包括出售的現金5711美元) | (122,730 | ) | ||
所得税前處置收益 | 27,137 | |||
所得税費用 | (11,914 | ) | ||
處置收益,税後淨額 | $ | 15,223 |
截至2021年12月31日,我們保留了11,165美元(2020-12,689美元)與汽車業務相關的特許權使用費應計費用,其中1,082美元(2020-1,146美元)包括在應付帳款 和應計負債 and $10,083 (2020 — $11,543) is included in 長期債務。截至2021年12月31日,
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
我們保留了與汽車業務相關的1,528美元(2020-1,528美元)的產品保修 ,該保修包括在應付賬款和應計負債.
與汽車業務相關的業績已在綜合經營報表和全面虧損報表中作為非持續業務列報,具體如下:
2021 | 2020 | |||||||
收入 | $ | — | $ | 196,609 | ||||
銷售成本 | — | 169,108 | ||||||
毛利率 | — | 27,501 | ||||||
費用 | 285 | 19,878 | ||||||
出售汽車業務的收益 | — | (27,137 | ) | |||||
所得税前收益 | (285 | ) | 34,760 | |||||
銷售汽車業務所得的所得税費用 | — | (11,914 | ) | |||||
所得税費用 | — | (2,036 | ) | |||||
非持續經營的淨收益 | $ | (285 | ) | $ | 20,810 |
合併現金流量表中包括的與汽車業務有關的現金流量如下:
2021 | 2020 | |||||||
用於非持續經營的現金流 | ||||||||
用於經營活動的現金淨額 | $ | (860 | ) | $ | (2,919 | ) | ||
用於投資活動的現金淨額(1) | — | (1,277 | ) | |||||
非連續性業務使用的現金淨額 | $ | (860 | ) | $ | (4,196 | ) |
(1)用於投資活動的現金淨額不包括出售汽車業務的收益。
6. | 分段信息 |
我們將與客户簽訂的合同的收入分解為可報告的部門(請參閲綜合運營報表和全面虧損)、類型和地理區域。
我們的細分市場與2020年12月31日報告的細分市場有所不同。在2020年11月出售我們的汽車業務後,公司啟動了一些戰略、組織和運營結構改革,以更好地反映我們業務規模的縮減。我們修訂了我們的可報告部門,以更好地反映公司管理業務的方式,在兩個可報告部門下運營:(I)物聯網解決方案和(Ii)企業解決方案。我們 已追溯重述前期信息,以適應這一新的細分。
物聯網解決方案(新)
我們新的物聯網解決方案部門包括我們的蜂窩無線 物聯網模塊解決方案、物聯網連接服務和嵌入式寬帶解決方案。
企業解決方案
我們的企業解決方案包括我們的一系列Sierra Wireless 空中鏈路路由器、物聯網網關、物聯網應用和高級網絡管理、託管連接服務和移動應用。
由於我們的首席運營決策者不會根據細分資產來評估運營部門的業績,因此管理層不會在細分的基礎上提供資產信息。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
按類型劃分的收入
2021 | 2020 | |||||||
收入 | ||||||||
產品 | $ | 332,810 | $ | 332,544 | ||||
連接、軟件和服務(1) | 140,399 | 116,044 | ||||||
$ | 473,209 | $ | 448,588 |
(1) 以前稱為“經常性和其他服務”
按地理區域劃分的收入
2021 | 2020 | |||||||
美洲 | $ | 210,410 | $ | 199,472 | ||||
歐洲、中東和非洲 | 77,509 | 76,500 | ||||||
亞太 | 185,290 | 172,616 | ||||||
$ | 473,209 | $ | 448,588 |
按地理區域分列的財產和設備
2021 | 2020 | |||||||
美洲 | $ | 25,519 | $ | 23,357 | ||||
歐洲、中東和非洲 | 3,483 | 5,237 | ||||||
亞太 | 2,132 | 2,818 | ||||||
$ | 31,134 | $ | 31,412 |
我們通過經銷商、原始設備製造商和向最終用户銷售這些產品的無線服務提供商銷售某些產品。在2021年和2020年,我們沒有任何客户 佔總收入的10%以上。截至2021年12月31日和2020年12月31日,我們沒有客户佔應收貿易賬款總額的10%以上。截至2021年12月31日,我們有一個客户,佔23%;截至2020年12月31日,我們有兩個客户,分別佔合同總資產的22%和15%。
7. | 研究與開發 |
研發費用的組成部分包括 以下內容:
2021 | 2020 | |||||||
總體研究和開發 | $ | 71,592 | $ | 86,506 | ||||
新冠肺炎政府援助(注9) | (2,941 | ) | (4,186 | ) | ||||
政府研究税收抵免 | (226 | ) | (291 | ) | ||||
$ | 68,425 | $ | 82,029 |
8. | 重組 |
2019年4月30日,我們宣佈了一些與加速向設備到雲物聯網解決方案公司轉型相關的計劃。
在2020年第三季度,我們啟動了削減運營費用的行動,同時預計我們的汽車業務將於2020年第四季度完成出售。我們實施了組織變革,包括整合我們的工程資源,從而
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
裁減我們在香港的工程團隊。這項計劃 影響了公司內不同地點和職能部門的148名員工。
在2021年第四季度,我們宣佈對執行領導團隊和我們的全球組織結構進行調整,以進一步精簡和提高公司的整體業務績效 ,影響到全球62名員工。此外,我們在截至2021年12月31日的一年中頒佈了一項單獨的計劃,以加強我們的行政職能 。
下表提供了重組負債中的活動 :
2021 | 2020 | |||||||
期初餘額 | $ | 5,750 | $ | 8,655 | ||||
已支出--持續運營 | 12,255 | 8,740 | ||||||
已支出--停產業務 | — | 1,741 | ||||||
支出 | (12,583 | ) | (13,475 | ) | ||||
外匯 | 8 | 89 | ||||||
$ | 5,430 | $ | 5,750 | |||||
分類: | ||||||||
應付賬款和應計負債(附註22) | 5,430 | 5,750 | ||||||
$ | 5,430 | $ | 5,750 | |||||
通過重組舉措: | ||||||||
2019年4月 | 493 | 1,254 | ||||||
Q3 2020 | 120 | 4,496 | ||||||
Q4 2021 | 4,544 | — | ||||||
其他2021年 | 273 | — | ||||||
$ | 5,430 | $ | 5,750 |
截至12月31日的年度的持續業務費用構成如下:
2021 | 2020 | |||||||
2019年4月 | $ | (203 | ) | $ | 369 | |||
Q3 2020 | 3,954 | 8,371 | ||||||
Q4 2021 | 7,084 | — | ||||||
其他2021年 | 1,420 | — | ||||||
$ | 12,255 | $ | 8,740 |
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
9. | 政府援助 |
我們有資格獲得加拿大政府和美國政府的政府補貼。
本公司將截至 12月31日的年度的政府援助記錄如下:
2021 | 2020 | |||||||
銷售成本 | $ | 800 | $ | 180 | ||||
銷售和市場營銷 | 4,242 | 1,588 | ||||||
研發 | 2,941 | 4,186 | ||||||
行政管理 | 807 | 1,298 | ||||||
$ | 8,790 | $ | 7,252 | |||||
按類型劃分的政府援助 | ||||||||
美國員工留任積分 | $ | 5,455 | $ | — | ||||
加拿大緊急工資補貼 | 2,888 | 6,332 | ||||||
其他新冠肺炎相關補貼 | 447 | 920 | ||||||
$ | 8,790 | $ | 7,252 |
10. | 其他費用 |
截至12月31日的年度的其他費用構成如下:
2021 | 2020 | |||||||
利息收入 | $ | 94 | $ | 131 | ||||
利息支出 | (315 | ) | (818 | ) | ||||
折扣費(附註26(D)) | (107 | ) | (414 | ) | ||||
融資成本 | (346 | ) | (695 | ) | ||||
勒索軟件事故保險追回(注1) | 8,668 | — | ||||||
勒索軟件事件費用(注1) | (9,648 | ) | — | |||||
其他 | (46 | ) | (231 | ) | ||||
$ | (1,700 | ) | $ | (2,027 | ) |
11. | 所得税 |
所得税前虧損的組成部分包括以下 :
2021 | 2020 | |||||||
持續運營 | ||||||||
加拿大人 | $ | (40,816 | ) | $ | (24,872 | ) | ||
外國 | (47,910 | ) | (57,188 | ) | ||||
$ | (88,726 | ) | $ | (82,060 | ) |
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
所得税支出(追回)包括:
2021 | 2020 | |||||||
加拿大人: | ||||||||
當前 | $ | 36 | $ | (8,349 | ) | |||
延期 | — | — | ||||||
$ | 36 | $ | (8,349 | ) | ||||
外國: | ||||||||
當前 | $ | 3,564 | $ | (2,410 | ) | |||
延期 | (3,594 | ) | (1,150 | ) | ||||
$ | (30 | ) | $ | (3,560 | ) | |||
共計: | ||||||||
當前 | $ | 3,600 | $ | (10,759 | ) | |||
延期 | (3,594 | ) | (1,150 | ) | ||||
$ | 6 | $ | (11,909 | ) |
按法定 税率計算的所得税與12月31日終了年度的實際所得税準備金的對賬如下:
2021 | 2020 | |||||||
按加拿大法定所得税税率26.99%退還所得税(2020-26.99%) | $ | (23,947 | ) | $ | (22,148 | ) | ||
增加(減少)以下項目的所得税: | ||||||||
永久性差異和其他差異 | 1,788 | 1,353 | ||||||
投資税收抵免 | (3,623 | ) | (2,396 | ) | ||||
税率差異 | 1,393 | (103 | ) | |||||
外匯 | 5,912 | (7,331 | ) | |||||
更改估值免税額 | 15,097 | 20,221 | ||||||
基於股票的薪酬費用 | (64 | ) | 894 | |||||
預算的更改 | 3,450 | (2,399 | ) | |||||
所得税支出(回收) | $ | 6 | $ | (11,909 | ) |
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
遞延税項資產和負債
截至12月31日,導致重大遞延税項資產和遞延税項負債的暫時性差異的税收影響如下:
2021 | 2020 | |||||||
遞延所得税資產(負債) | ||||||||
財產和設備 | $ | (3,555 | ) | $ | (4,801 | ) | ||
非資本損失結轉 | 124,827 | 114,744 | ||||||
資本損失結轉 | — | 2,160 | ||||||
科研開發費用和信用額度 | 38,909 | 28,932 | ||||||
儲備和其他 | 22,002 | 24,533 | ||||||
投資 | (1,519 | ) | (1,309 | ) | ||||
獲得性無形資產 | (5,804 | ) | (9,468 | ) | ||||
租賃負債 | 3,267 | 4,219 | ||||||
178,127 | 159,010 | |||||||
估值免税額 | 183,230 | 168,133 | ||||||
$ | (5,103 | ) | $ | (9,123 | ) |
2021 | 2020 | |||||||
分類: | ||||||||
資產 | ||||||||
非當前 | $ | 1,268 | $ | 1,135 | ||||
負債 | ||||||||
非當前 | (6,371 | ) | (10,258 | ) | ||||
$ | (5,103 | ) | $ | (9,123 | ) |
截至2021年12月31日,我們已為遞延税項資產計提了183,230美元(2020-168,133美元)的估值 撥備。
截至2021年12月31日,我們有47,880美元的加拿大非資本損失結轉,可從未來加拿大的應納税所得額中扣除。結轉的加拿大非資本損失將於2041年到期。此外,我們還有加拿大23,642美元的SR&ED支出結轉,可以無限期地從加拿大未來的應納税所得額中扣除,可用於抵銷未來加拿大聯邦和省級所得税的投資税收抵免分別為26,833美元和12,985美元。投資税收抵免將在2025年至2041年之間到期。截至2021年12月31日,我們的美國子公司擁有6,445美元的加州研發税收抵免,這些抵免可能會無限期結轉。
截至2021年12月31日,我們海外子公司的淨營業虧損結轉為83,838美元,用於美國所得税,其中27,849美元可無限期結轉,55,989美元 在2022至2037年間到期,1美元用於瑞典所得税,38美元用於挪威所得税,94,426美元用於盧森堡所得税 ,其中40,240美元可無限期結轉,54,186美元在2035至2038年間到期,259,233美元用於法國所得税 税務目的。瑞典、挪威和法國的淨營業虧損結轉可以無限期結轉。我們的海外子公司 使用任何一年的海外淨營業虧損的能力可能有限,這取決於它們產生大量應納税所得額的能力 。此外,美國淨營業虧損的使用還受到美國聯邦和特定州所得税立法規定的所有權變更限制。每年扣除的法國淨營業虧損不得超過100萬歐元,外加50%的
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
超過100萬歐元的法國應納税所得額。 我們的法國淨營業虧損結轉符合“業務連續性”的要求。截至2021年12月31日,我們的法國子公司也有2,321美元的研究税收抵免和56美元的就業税收抵免。法國税收抵免可用於抵銷企業所得税,如果任何税收抵免在獲得税收抵免後一年的三年內未全部使用,法國税務機關可能會退還該税收抵免。税收損失和税收抵免結轉 以各自子公司所在國家和地區的貨幣計價。貨幣匯率的波動可能會減少這些税收損失和研究税收抵免在未來幾年結轉的美元等值。
在評估遞延税項資產的變現能力時,管理層會考慮部分或全部遞延税項資產是否更有可能無法變現。遞延税項資產的最終變現取決於在暫時性差額變為可抵扣期間產生的未來應納税所得額,以及可利用虧損結轉或税項抵免的期間。管理層在進行評估時會考慮預計的未來應納税所得額和税務籌劃策略。
所得税中的不確定性會計
截至2021年12月31日,我們的未確認税收優惠總額為3,627美元(2020-4,474美元)。其中,598美元(2020-559美元)代表未確認的税收優惠金額,如果確認,將有利於影響我們的有效税率。
以下是截至12月31日的年度未確認税收優惠總額的對賬:
2021 | 2020 | |||||||
未確認的税收優惠,年初 | $ | 4,474 | $ | 4,628 | ||||
增加--前期採取的税收頭寸 | — | 70 | ||||||
訴訟時效的解決和失效 | (847 | ) | (224 | ) | ||||
未確認的税收優惠,年終 | $ | 3,627 | $ | 4,474 |
我們在綜合經營報表的所得税支出準備中確認與未確認的 税收優惠相關的利息支出和罰金。截至2021年12月31日,我們將利息和罰款的應計費用增加了3美元(2020-增加了50美元)。
在正常業務過程中,我們將接受加拿大聯邦和省級税務機關、美國聯邦和各州税務機關以及各個外國司法管轄區的税務機關的審計。加拿大、美國、英國、法國、德國、澳大利亞、新西蘭、中國、香港、巴西、南非、日本、韓國、臺灣、意大利、瑞典、挪威、印度、西班牙和盧森堡的納税年度仍有待審查。
本公司定期與税務機關就不同司法管轄區的税務事宜進行討論和談判。本公司相信,若干税務事宜有合理可能在未來12個月內完成。本公司估計,截至2021年12月31日的未確認税收優惠可能在未來12個月內減少約38美元。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
外國收益的遞延税金
未分配的海外收益沒有計提税金撥備,因為公司打算無限期地將其海外子公司的未分配收益進行再投資。 如果管理層的意圖發生變化,估計未來此類收益匯出時可能產生的所得税負擔是不切實際的。
12. | 基於股票的薪酬計劃 |
(a) | 基於股票的薪酬費用: |
2021 | 2020 | |||||||
銷售成本 | $ | 369 | $ | 319 | ||||
銷售和市場營銷 | 4,708 | 5,241 | ||||||
研發 | 3,990 | 4,014 | ||||||
行政管理 | 10,180 | 8,379 | ||||||
持續運營 | $ | 19,247 | $ | 17,953 | ||||
停產經營 | 587 | 1,987 | ||||||
19,834 | 19,940 | |||||||
股票期權計劃 | 1,359 | 2,361 | ||||||
限制性股票計劃 | 18,475 | 17,579 | ||||||
$ | 19,834 | $ | 19,940 |
在2021年期間,320萬美元的基於股票的薪酬 由於與PSU相關的服務收入目標估計實現情況的變化(2020-60萬美元)而被沖銷。
關於最近的高管領導團隊變動, 某些股權獎勵被修改,導致原始獎勵在修改日期發生的累計薪酬成本被沖銷,並在必要的 服務期內以直線方式確認修改後獎勵的遞增公允價值。2021年,本公司確認了140萬美元(2020-零)與獎勵修改 有關的增量薪酬支出,以及390萬美元(2020-50萬美元)與因高管領導層變動而加速授予獎勵有關的補償支出。
(b) | 股票期權計劃 |
根據公司股票期權計劃(“計劃”)的條款, 董事會可授權向員工、高級管理人員和董事授予股票期權。在2021年6月2日的公司年度股東大會上,股東們通過了一項決議,修改並重申了計劃的條款。修訂將根據該計劃可發行的最大股票數量增加到不時發行和發行的普通股數量的9.7%(從8.9%增加到9.7%) ,前提是在任何情況下都不會發行超過700萬股普通股 作為“符合美國國税法第422條規定資格的激勵性股票期權”。此外,根據本計劃可發行的最高股份數目,連同根據其他以證券為基礎的補償安排可發行的任何股份,不得超過不時發行的已發行普通股和已發行普通股數目的9.7%(由8.9%增加)。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
該計劃規定,股票期權的行權價格將在授予之日確定,不得低於 公司股票在該日期的收盤價。股票期權一般在四年內授予,前25%在授予一週年日歸屬,餘額在此後每個完整的後續月份結束時等額歸屬。本公司在授予時確定每個股票期權的到期日期,該日期不能超過授予日期後的五年。
股票期權的公允價值是根據布萊克-斯科爾斯期權定價模型在授予日 估算的,其假設如下:
2021 | 2020 | |||||||
無風險利率 | 不適用 | 0.31 | % | |||||
每股年度股息 | 不適用 | 無 | ||||||
預期股價波動 | 不適用 | 53 | % | |||||
預期期權壽命(年) | 不適用 | 4.0 | ||||||
已授予期權的平均公允價值(美元) | 不適用 | $ | 5.26 |
由於本公司不支付股息,因此不會產生股息, 也不打算對其普通股支付現金股息。預期股價波動率是基於公司每日股票收盤價在與每項股票期權授予的預期壽命相等的期間內的歷史波動性 。無風險利率是基於無風險工具的收益率,其期限等於被估值的股票期權的預期期限。期權的預期壽命表示基於期權持有人行使和終止行為的歷史數據,期權預期未償還的時間段。沒收在發生時計入補償費用。我們在2021年沒有發行任何股票 期權。
下表列出了截至12月31日的 年內的股票期權活動:
選項數量 | 加權 平均值 行權價格 | 加權 平均值 剩餘 合同期限 | 集料 內在價值 | |||||||||||||
傑出的 | $ | 以年為單位 | $ | |||||||||||||
傑出,2019年12月31日 | 1,588,143 | 18.14 | 2.6 | 30 | ||||||||||||
授與 | 289,518 | 13.01 | ||||||||||||||
已鍛鍊 | (178,223 | ) | 11.36 | 497 | ||||||||||||
被沒收 | (338,327 | ) | 21.95 | |||||||||||||
傑出,2020年12月31日 | 1,361,111 | 17.27 | 2.4 | 1,399 | ||||||||||||
已鍛鍊 | (390,972 | ) | 13.76 | 1,459 | ||||||||||||
被沒收 | (195,938 | ) | 21.37 | |||||||||||||
未清償,2021年12月31日 | 774,201 | 18.16 | 1.5 | 1,986 |
已發行和已行使的股票期權的內在價值 的計算方法是股票在資產負債表日或行使日的市場報價減去期權的行權價。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
下表彙總了截至2021年12月31日可行使的未償還股票期權 :
未完成的期權 | 可行使的期權 | |||||||||||||||||||
範圍 | 數 選項的數量 | 加權 平均值 剩餘 期權壽命 | 加權 平均值 行權價格 | 數 選項的數量 | 加權 平均值 行權價格 | |||||||||||||||
行權價格 | 傑出的 | (年) | $ | 可操練 | $ | |||||||||||||||
$8.46 - $12.73 | 110,822 | 2.5 | 11.32 | 51,699 | 11.55 | |||||||||||||||
$12.74 - $13.38 | 165,678 | 2.8 | 13.03 | 69,670 | 13.07 | |||||||||||||||
$13.39 - $16.23 | 160,895 | 2.1 | 14.69 | 83,213 | 15.59 | |||||||||||||||
$16.24 - $25.15 | 119,240 | 0.5 | 22.04 | 115,997 | 22.19 | |||||||||||||||
$25.16 - $26.03 | 217,566 | 0.2 | 25.98 | 217,566 | 25.97 | |||||||||||||||
774,201 | 1.5 | 18.16 | 538,145 | 20.50 |
2021年12月31日的未到期期權將在2022年3月10日至2025年11月27日之間到期。
截至2021年12月31日,與非既得股票期權相關的未確認基於股票的薪酬成本為1,211美元(2020-2,763美元),預計將在1.9年(2020-2.4年)的加權平均期間確認。
(c) | 限售股計劃 |
我們有基於市場的限制性股票單位計劃和基於庫房 的具有未償還獎勵的限制性股票單位計劃(統稱為“RSP”)。RSP通過向員工提供長期激勵來支持我們的增長和盈利目標,並通過授予RSU來鼓勵我們實現員工持股的目標。在授予RSU或隨後 交付我們的普通股(或在某些司法管轄區,由本公司選擇以現金代替)結算既有RSU時,不需要員工支付行使價或金錢。結算的形式和時間以當地法律為準。
在本公司於2021年6月2日舉行的股東周年大會上,股東通過一項決議,修訂以庫房為基礎的限制性股份單位計劃(“庫房計劃”)。 修訂後,根據庫房計劃下的未償還獎勵可發行的最高股份數目增加至已發行及已發行股份數目的9.7%(由4.6%增加 )。此外,根據我們所有基於證券的補償安排,可發行的最大股票數量為已發行和已發行股票數量的9.7%(從8.9%增加)。在基於市場的RSP方面,獨立受託人通過多倫多證券交易所和納斯達克的設施購買Sierra Wireless普通股,這兩個設施用於結算既有RSU。現有信託基金為可變利息實體,並作為庫存股計入 這些合併財務報表,以供RSU分配。截至2021年12月31日,共有1,053,177個市場未償還單位(2020-2,614,135個)。
基於非性能的 RSU在一到三年內授予。在一年或兩年內歸屬懸崖的RSU分別在一年或兩年內歸屬,而在三年內歸屬 的RSU在授予的每個週年紀念日等額歸屬。出於法國税務目的,對居住在法國的員工的RSU授予將不會在授予之日起兩週年之前授予,任何發行的股票都將受到額外的 兩年納税保留期的限制。此外,出於法國税務的目的,向居住在法國的員工發放的某些補助金將在 三年內在每個週年紀念日等額授予,第一批補助金的持有期為一年。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
我們在RSP(“PSU”)下的某些單位獎勵 中包含基於績效的組件。我們有兩種類型的PSU,具體取決於它們基於性能的指標。具有市場條件的PSU是根據外部基準指數進行衡量的。這些PSU在授予之日的公允價值使用蒙特卡洛模擬模型確定。具有性能條件的PSU根據實現 連接、軟件和服務收入目標或成本節約計劃或盈利目標的內部性能基準進行衡量。這些PSU的公允價值 基於授予日公司的股票價格,根據預期實現情況進行了調整,並在隨後的期間記錄了預期實現情況的變化 。一般來説,PSU有三年的懸崖-歸屬。
2021年,董事會批准發放PSU ,這些PSU是根據公司在每個財年開始時為業績 期間確定的財務指標進行衡量的。在歸屬時將獲得的獎勵數量的確定是基於在三個單獨的財政年度中的每個財政年度實現財務指標目標。每一批都包含獨立的年度業績條件和三週年紀念日的懸崖背心 。由於每個部分的財務指標是在業績期間的每個會計年度開始時確定的,因此每個部分 都有一個單獨的授予日期,PSU的公允價值是在每個授予日期使用公司在授予日期的股票價格確定的 根據預期實現情況進行了調整,預期實現情況在隨後的期間記錄了變化。截至2021年12月31日,10,777個PSU 被視為已發放但尚未批准,不包括在下面的RSU連續性表中。
已發行股票的內在價值合計按該股票在資產負債表日的市場報價計算。既有和結算的RSU的內在價值按股票在歸屬之日的市場報價計算。
下表彙總了截至12月31日的年度的RSU活動:
數量 | 加權平均授予日期公允價值 | 加權 平均值 剩餘 合同 生命 | 集料 固有的 價值 | |||||||||||||
RSU | $ | 以年為單位 | $ | |||||||||||||
傑出,2019年12月31日 | 1,815,759 | 15.42 | 2.3 | 17,310 | ||||||||||||
授與 | 2,865,042 | 12.80 | ||||||||||||||
既得/已確定 | (586,343 | ) | 16.30 | 6,569 | ||||||||||||
被沒收 | (303,175 | ) | 12.83 | |||||||||||||
傑出,2020年12月31日 | 3,791,283 | 13.61 | 2.0 | 55,242 | ||||||||||||
授與 | 1,086,115 | 15.98 | ||||||||||||||
既得/已確定 | (1,367,749 | ) | 14.32 | 22,207 | ||||||||||||
被沒收 | (658,865 | ) | 15.71 | |||||||||||||
按性能係數添加 | 92,231 | 20.18 | ||||||||||||||
未清償,2021年12月31日 | 2,943,015 | 13.89 | 2.7 | 51,898 | ||||||||||||
未清償--既得和未清償 | 183,117 | |||||||||||||||
未清償-未歸屬 | 2,759,898 | |||||||||||||||
未清償,2021年12月31日 | 2,943,015 |
截至2021年12月31日,與RSU相關的剩餘未確認補償成本總額為17,984美元(2020-30,055美元), 預計將在2.0年(2020-1.8年)的加權平均期間確認。
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(單位:千美元,除非另有説明 )
13. | 每股收益(虧損) |
下表提供了基本每股收益(虧損)和稀釋後每股收益(虧損)之間的對賬:
2021 | 2020 | |||||||
淨收益(虧損) | ||||||||
持續經營淨虧損 | $ | (88,732 | ) | $ | (70,151 | ) | ||
非持續經營的淨(虧損)收益 | (285 | ) | 20,810 | |||||
$ | (89,017 | ) | $ | (49,341 | ) | |||
用於計算以下各項的加權平均份額: | ||||||||
基本信息 | 37,119 | 36,393 | ||||||
稀釋 | 37,119 | 36,393 | ||||||
每股基本和稀釋後淨收益(虧損)(美元): | ||||||||
持續運營 | $ | (2.39 | ) | $ | (1.93 | ) | ||
停產經營 | (0.01 | ) | 0.57 | |||||
$ | (2.40 | ) | $ | (1.36 | ) |
由於本公司於截至二零二一年十二月三十一日、二零二一年及二零二零年十二月三十一日止年度發生虧損,該等年度的所有股權獎勵均為反攤薄性質,不包括於攤薄後的加權平均股份內。
14. | 應收賬款 |
截至12月31日的應收賬款構成如下:
2021 | 2020 | |||||||
應收貿易賬款 | $ | 68,838 | $ | 53,213 | ||||
減去:壞賬準備 | (2,581 | ) | (3,631 | ) | ||||
66,257 | 49,582 | |||||||
應收增值税 | 2,425 | 4,419 | ||||||
研發税收抵免 | 2,377 | 3,350 | ||||||
融資應收賬款 | 217 | 342 | ||||||
合同資產(附註2(C)) | 2,290 | 2,132 | ||||||
美國員工留用應收賬款(附註9) | 5,456 | — | ||||||
其他應收賬款 | 6,288 | 8,750 | ||||||
$ | 85,310 | $ | 68,575 |
在截至12月31日的年度中,預期信貸損失撥備的變動情況如下:
2021 | 2020 | |||||||
年初餘額 | $ | 3,631 | $ | 2,975 | ||||
採用ASC 326的效果(附註3) | — | 917 | ||||||
3,631 | 3,892 | |||||||
本期預期信貸損失準備金(收回) | (296 | ) | 418 | |||||
記入信貸損失準備的沖銷 | (817 | ) | (792 | ) | ||||
追討以前撇賬的款額 | 140 | 15 | ||||||
外匯 | (77 | ) | 98 | |||||
$ | 2,581 | $ | 3,631 |
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
15. | 合同餘額 |
2021 | 2020 | 變化 | ||||||||||
合同資產 | $ | 2,290 | $ | 2,132 | $ | 158 | ||||||
遞延收入--當期 | 11,770 | 9,862 | 1,908 | |||||||||
遞延收入--非流動收入 | 7,222 | 7,863 | (641 | ) |
合同資產包括在應收賬款 在我們的合併資產負債表中。
在截至2021年12月31日的一年中,9989美元的遞延收入 確認在截至2020年12月31日的合同負債餘額中的收入(2020-8813美元)。
16. | 庫存 |
截至12月31日的庫存構成如下 :
2021 | 2020 | |||||||
電子元器件 | $ | 57,302 | $ | 19,468 | ||||
成品 | 24,875 | 13,347 | ||||||
$ | 82,177 | $ | 32,815 |
17. | 預付費用和其他 |
截至12月31日,包年包月和其他費用的構成如下:
2021 | 2020 | |||||||
庫存預付款 | $ | 16,631 | $ | 1,434 | ||||
保險和執照 | 841 | 873 | ||||||
存款 | 2,821 | 2,665 | ||||||
合同採購和履行成本 | 1,746 | 1,850 | ||||||
其他 | 5,333 | 5,111 | ||||||
$ | 27,372 | $ | 11,933 |
2021年,1,750美元的延期合同購置和履行費用 用於銷售和市場營銷與銷售成本(2020 — $1,276).
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18.財產和設備
截至12月31日 的財產和設備構成如下:
2021 | ||||||||||||
成本 | 累計 攤銷 | 上網本 價值 | ||||||||||
傢俱和固定裝置 | $ | 3,122 | $ | 1,989 | $ | 1,133 | ||||||
研發設備 | 35,088 | 24,448 | 10,640 | |||||||||
生產設備和工裝 | 30,292 | 22,624 | 7,668 | |||||||||
計算機設備 | 6,515 | 5,370 | 1,145 | |||||||||
軟件 | 8,609 | 7,183 | 1,426 | |||||||||
租賃權改進 | 6,154 | 4,229 | 1,925 | |||||||||
租賃車輛 | 177 | 177 | — | |||||||||
辦公設備 | 880 | 696 | 184 | |||||||||
監控設備 | 11,261 | 5,113 | 6,148 | |||||||||
網絡設備 | 6,644 | 5,779 | 865 | |||||||||
$ | 108,742 | $ | 77,608 | $ | 31,134 |
2020 | ||||||||||||
成本 | 累計 攤銷 | 上網本 價值 | ||||||||||
傢俱和固定裝置 | $ | 3,467 | $ | 2,163 | $ | 1,304 | ||||||
研發設備 | 33,583 | 21,770 | 11,813 | |||||||||
生產設備和工裝 | 31,999 | 23,466 | 8,533 | |||||||||
計算機設備 | 5,608 | 4,610 | 998 | |||||||||
軟件 | 7,608 | 5,838 | 1,770 | |||||||||
租賃權改進 | 7,719 | 5,940 | 1,779 | |||||||||
租賃車輛 | 392 | 390 | 2 | |||||||||
辦公設備 | 1,172 | 1,045 | 127 | |||||||||
監控設備 | 6,141 | 2,455 | 3,686 | |||||||||
網絡設備 | 6,417 | 5,017 | 1,400 | |||||||||
$ | 104,106 | $ | 72,694 | $ | 31,412 |
於截至2021年12月31日止年度內,本公司於租賃改善及傢俱及固定裝置方面共錄得減值開支253美元,與我們已停止使用的寫字樓租賃有關。
截至2021年12月31日的年度,與物業和設備相關的攤銷費用為14,136美元(2020-15,129美元,包括與非持續運營相關的1,712美元)。
19. | 無形資產 |
於截至2021年12月31日止年度內,本公司錄得減值開支11,544美元,因預期瑞典2G/3G網絡日落,將影響我們Maingate集團的連通性服務。我們的Maingate團隊是IoT解決方案可報告細分市場的一部分(請參見注釋6)。由於瑞典連通性資產集團的賬面價值高於基於預期未來現金流折現13%的估計公允價值,我們的 Maingate集團的客户關係、品牌和研發無形資產組成部分確認了 減值支出。公允價值是一種第三級計量,需要顯著
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
判斷力。不可觀察的輸入包括有關流失率、利潤率和加權平均資本成本的未來假設 。
截至12月31日的無形資產構成如下:
2021 | ||||||||||||
成本 | 累計 攤銷 | 上網本 價值 | ||||||||||
專利和商標 | $ | 15,576 | $ | 14,226 | $ | 1,350 | ||||||
許可證 | 57,382 | 51,251 | 6,131 | |||||||||
知識產權 | 30,125 | 27,466 | 2,659 | |||||||||
客户關係 | 125,187 | 88,659 | 36,528 | |||||||||
品牌 | 15,069 | 7,065 | 8,004 | |||||||||
研發 | 9,982 | 9,946 | 36 | |||||||||
$ | 253,321 | $ | 198,613 | $ | 54,708 |
2020 | ||||||||||||
成本 | 累計 攤銷 | 上網本 價值 | ||||||||||
專利和商標 | $ | 16,300 | $ | 14,649 | $ | 1,651 | ||||||
許可證 | 57,480 | 53,153 | 4,327 | |||||||||
知識產權 | 28,916 | 26,095 | 2,821 | |||||||||
客户關係 | 140,892 | 83,858 | 57,034 | |||||||||
品牌 | 17,070 | 5,631 | 11,439 | |||||||||
研發 | 11,158 | 10,349 | 809 | |||||||||
$ | 271,816 | $ | 193,735 | $ | 78,081 |
截至12月31日的未來5年的預計年度攤銷費用 如下:
金額 | ||||
2022 | 13,281 | |||
2023 | 11,784 | |||
2024 | 10,418 | |||
2025 | 6,458 | |||
2026 | 5,311 |
截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度,與無形資產相關的攤銷費用分別為14,582美元 和17,216美元。
截至2021年12月31日,無形資產的加權平均剩餘使用年限為5.3年。
截至2021年12月31日和2020年12月31日,幾乎所有無形資產均需攤銷。
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(單位:千美元,除非另有説明 )
20. | 商譽 |
截至12月31日的年度商譽賬面值變動情況如下:
2021 | 2020 | |||||||
年初餘額 | $ | 175,545 | $ | 154,381 | ||||
獲得商譽(附註5(A)和5(B)) | — | 11,076 | ||||||
外幣折算調整 | (8,166 | ) | 10,088 | |||||
$ | 167,379 | $ | 175,545 | |||||
物聯網解決方案 | $ | 70,747 | $ | 78,418 | ||||
企業解決方案 | 96,632 | 97,127 | ||||||
$ | 167,379 | $ | 175,545 |
隨着本公司重組其報告結構 (見附註6),我們報告單位的組成發生了變化。本公司已將資產和負債重新分配給新的報告單位,並使用相對公允價值分配方法將商譽重新分配給新的報告單位。我們已對我們的 比較信息進行了重新分類。
我們進行了兩次中期商譽減值測試,一次是在公司重組報告結構的生效日期2021年1月1日之前,另一次是在2021年1月1日之後。我們評估了每個已確認報告單位於2021年1月1日的商譽可回收性,並確定每個報告單位的公允價值在兩種情況下都超過了其賬面價值。
吾等於2021年10月1日對已確認的各申報單位進行年度商譽減值測試,並確定該兩個申報單位的公允價值均超過其賬面價值。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度內,商譽沒有減值。
21. | 租契 |
租賃費用的構成如下:
2021 | 2020 | |||||||
經營租賃成本 | $ | 7,397 | $ | 8,616 | ||||
融資租賃成本 | 68 | 130 | ||||||
短期租賃成本 | 1,972 | 2,020 | ||||||
ROU資產減值 | 488 | — | ||||||
9,925 | 10,766 | |||||||
轉租收入 | (1,645 | ) | (1,534 | ) | ||||
租賃費用合計 | $ | 8,280 | $ | 9,232 |
我們有辦公室、數據中心和某些辦公設備的運營租賃。我們的租約剩餘租期為0.1年至10.0年(2020-0.1年至11.0年)。我們將某些辦公室轉租給第三方。
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(單位:千美元,除非另有説明 )
與租賃有關的補充資產負債表信息 如下:
2021 | 2020 | |||||||
經營租約 | ||||||||
經營性租賃使用權資產 | $ | 14,348 | $ | 20,068 | ||||
應付賬款和應計負債 | $ | 2,132 | $ | 7,376 | ||||
經營租賃負債 | 15,033 | 17,054 | ||||||
經營租賃負債總額 | $ | 17,165 | $ | 24,430 | ||||
加權平均剩餘租期 | ||||||||
經營租約 | 7.1 | 6.9 | ||||||
加權平均貼現率 | ||||||||
經營租約 | 2.6 | % | 2.6 | % |
與租賃有關的補充現金流量信息如下 :
2021 | 2020 | |||||||
為計量租賃負債所包括的金額支付的現金: | ||||||||
來自經營租賃的經營現金流 | $ | 5,240 | $ | 6,152 | ||||
以租賃負債(非現金)換取的新租賃資產: | ||||||||
經營租約 | $ | 1,366 | $ | 678 |
租賃負債的到期日如下:
經營租約 | ||||
2022 | $ | 2,201 | ||
2023 | 3,482 | |||
2024 | 2,055 | |||
2025 | 1,645 | |||
2026 | 1,614 | |||
此後 | 8,314 | |||
租賃付款總額 | 19,311 | |||
減去:推定利息 | (2,146 | ) | ||
租賃總負債 | $ | 17,165 |
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(單位:千美元,除非另有説明 )
22. | 應付賬款和應計負債 |
截至12月31日的應付帳款和應計負債構成如下:
2021 | 2020 | |||||||
貿易應付賬款和應計項目 | $ | 108,741 | $ | 78,323 | ||||
庫存承付款準備金 | 3,783 | 475 | ||||||
應計版税 | 9,456 | 10,698 | ||||||
應計工資總額和相關負債 | 18,956 | 21,244 | ||||||
專業服務 | 8,309 | 5,329 | ||||||
應繳税金(含銷售税) | 4,148 | 4,979 | ||||||
產品保證(附註28(A)(Iii)) | 4,510 | 5,804 | ||||||
銷售積分 | 14,154 | 19,629 | ||||||
重組負債(附註8) | 5,430 | 5,750 | ||||||
經營租賃負債(附註21) | 2,132 | 7,376 | ||||||
融資租賃負債 | 19 | 171 | ||||||
其他 | 3,891 | 2,360 | ||||||
$ | 183,529 | $ | 162,138 |
23. | 長期債務 |
截至12月31日的長期債務構成如下:
2021 | 2020 | |||||||
應計版税 | $ | 31,575 | $ | 33,218 | ||||
遞延收入(附註15) | 7,222 | 7,863 | ||||||
融資租賃負債 | 49 | 8 | ||||||
其他 | 3,962 | 4,557 | ||||||
$ | 42,808 | $ | 45,646 |
剩餘履約義務
截至2021年12月31日,我們有34,217美元的剩餘履約債務需要確認(2020年12月31日-21,608美元),我們預計其中約37%將在2022年確認,41%將在2023年確認, 將在隨後幾年確認22%。
對於以下情況,我們不披露剩餘履約義務的價值:(I)最初預期期限為一年或更短的合同,以及(Ii)我們確認收入的合同,我們有權為所提供的服務開具發票。
24. | 累計其他綜合損失 |
累計其他綜合虧損(扣除税項)按組成部分的變動情況如下:
2021 | 2020 | |||||||
期初餘額 | $ | (5,580 | ) | $ | (13,216 | ) | ||
外幣折算調整 | 2,046 | 1,914 | ||||||
(虧損)公司間長期餘額收益 | (5,198 | ) | 5,722 | |||||
期末餘額 | $ | (8,732 | ) | $ | (5,580 | ) |
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
25. | 補充現金流量信息 |
下表彙總了補充現金流量信息和非現金活動:
2021 | 2020 | |||||||
已繳納的所得税淨額 | $ | 3,049 | $ | 3,333 | ||||
支付的淨利息 | 86 | 739 | ||||||
已付折扣費(附註27(D)) | 107 | 414 |
下表將財務狀況表中報告的現金、現金等價物和限制性現金與現金流量表中所列相同金額的總和進行了核對:
2021 | 2020 | |||||||
現金和現金等價物 | $ | 76,784 | $ | 160,560 | ||||
受限現金 | 100 | 10,864 | ||||||
現金流量表中顯示的現金總額、現金等價物和限制性現金 | $ | 76,884 | $ | 171,424 |
截至2021年12月31日,零(2020-10,000美元)以與剝離汽車業務相關的託管方式持有,100美元(2020-100美元)以與某些供應商義務相關的託管方式持有。我們從根據我們的應收賬款購買協議出售給加拿大帝國商業銀行的貿易應收賬款中收取零,這些應收賬款截至2021年12月31日尚未 匯至加拿大帝國商業銀行(2020-764美元)。見附註27(D)。
26. | 公允價值計量 |
公允價值列報
已建立的公允價值等級要求公司在計量公允價值時, 最大限度地使用可觀察到的投入,並最大限度地減少使用不可觀察到的投入。金融工具在公允價值層次結構中的分類基於對公允價值計量具有重要意義的可用最低投入水平。有三種水平的投入可用於衡量公允價值:
1級 | -相同資產或負債的活躍市場報價 。 |
2級 | -活躍市場中相同資產和負債的報價以外的可觀察輸入 ,例如不活躍的市場中相同或相似資產或負債的報價 ,或資產或負債的基本完整 期限的可觀察或可觀察到的市場數據證實的其他輸入。 |
3級 | -一般無法觀察到的投入,而且市場活動很少或根本沒有市場活動的支持,這些投入對資產或負債的公允價值確定具有重要意義。 |
由於這些金融工具的即時或短期到期日,現金及現金等價物、受限現金、應收賬款、應付賬款和應計負債的賬面價值接近其公允價值。根據目前吾等可用於類似條款貸款的借款利率,我們在資本租賃項下的債務和長期債務的賬面價值接近其公允價值。
長期債務按攤銷成本計提。增量成本 和可直接歸因於長期債務的費用最初確認為遞延費用(即資產)。當債務在初始日期被確認為負債時,遞延費用的賬面金額重新歸類為減去
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
債務的初始收益並在貸款期限內攤銷為利息支出 。長期債務的賬面價值接近其公允價值,計量屬於公允價值等級的第3級。
衍生品,如外幣遠期合約和期權合約,可以用來對衝以外幣計價的承諾帶來的現金流的外匯風險。衍生品 記錄在應收賬款或應付賬款和應計負債並在每個資產負債表日期按公允價值計量。任何因公允價值變動而產生的損益均記於匯兑損益.
外幣遠期合約和期權合約的公允價值 基於可觀察到的市場投入,如活躍市場的遠期匯率,這代表公允 價值層次中的二級衡量標準。
截至2021年12月31日,我們承諾持有總計2,550萬加元的外幣遠期合同,以1.2740的平均遠期匯率購買加元, 將於2022年1月至12月到期。年我們錄得未實現虧損564美元。匯兑損益對於截至2021年12月31日的年度內未完成的 合同(2020-外匯收益485美元)。
27. | 金融工具 |
(a) | 財務風險管理 |
金融工具主要包括現金及現金等價物、受限現金、應收賬款、外幣遠期及期權合約等衍生工具、應付賬款及應計負債、長期債務及長期債務。
我們面臨以下業務風險:
我們與主要金融機構保持着幾乎所有的現金和現金等價物 或投資於政府工具。我們在銀行的存款可能會超過為此類存款提供的保險金額。
我們將產品的製造外包給第三方 ,因此,我們依賴於第三方對其製造能力的開發和部署。任何供應商或製造商都無法滿足我們的供應要求,這可能會影響未來的結果。根據我們對客户和市場需求的估計,我們向合同製造商作出了供貨承諾。如果實際結果與我們的估計不同,無論是由於我方的執行或市場狀況,我們都面臨風險。
可能使我們面臨集中信用風險的金融工具主要是應收賬款。我們對客户的財務狀況進行持續的信用評估,並在認為合適的時候要求信用證或其他擔保。
雖然我們很大一部分收入是以美元計價的,但我們產生了以其他貨幣計價的運營成本。這些貨幣之間的匯率波動 可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性影響。
為了管理我們的外幣風險,我們簽訂外幣遠期合約和期權合約,以減少我們對未來外匯波動的風險敞口。見附註26。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
我們面臨着國際業務的典型風險,包括但不限於不同的經濟條件、政治氣候的變化、不同的税收結構、其他法規 和限制以及匯率波動。因此,我們未來的業績可能會受到這些 或其他因素的變化的重大影響。
(b) | 信貸安排 |
我們擁有承諾的高級擔保循環信貸安排 (“循環信貸”),加拿大帝國商業銀行(“CIBC”)作為唯一貸款人和行政代理。2021年2月17日,我們與加拿大帝國商業銀行達成了循環貸款的修訂協議,將循環貸款的總借款能力從5,000萬美元減少到3,000萬美元。循環融資將於2023年4月30日到期, 可用於一般企業用途,包括但不限於資本支出、營運資金要求和/或循環融資允許的某些收購。循環貸款項下的借款可按美國基本利率或倫敦銀行同業拆息(LIBOR)加適用保證金計息。自2022年1月1日起,所有對LIBOR的提及均被有擔保隔夜融資利率(SOFR)取代。 循環融資包含慣常的肯定、負面和金融契約,包括在提取循環融資時對股息支付的限制。 循環融資。截至2021年12月31日,在我們的循環融資機制下,我們有高達1,000萬美元的可用資金,而不需要 放棄某些金融契約,我們在2022年1月19日收到了豁免。本豁免有效期至2022年12月31日。經修訂的循環安排下的可用性取決於2022年1月19日生效的借款基數。截至2021年12月31日,循環貸款項下未償還借款為零(2020-零)。2021年,我們記錄的利息支出為零(2020-578美元)。
2020年7月22日,我們修改了循環貸款機制,並與加拿大帝國商業銀行增加了1,250萬加元的定期貸款機制。在2020年內,我們借入並全額償還了940萬加元(1,250萬加元) ,我們記錄了161美元的利息支出。
2021年9月29日,我們與加拿大帝國商業銀行增加了1,250萬加元的定期貸款安排(“貸款”)。貸款由加拿大政府根據商業信貸可獲得性計劃(BCAP)提供擔保;具體地説,貸款本金的80%由加拿大商業發展銀行(BDC)擔保。貸款按加拿大帝國商業銀行的最優惠貸款利率加2.50%的年利率計息。只償還前12個月的利息 ,然後根據十年攤銷時間表定期每季度支付本金加利息。 未償還的金額加上應計利息和費用將在到期日,即2026年9月29日償還。根據條款,貸款所得款項將專門用於滿足公司的運營現金流需求,包括正常預定本金 和加拿大帝國商業銀行信貸安排的利息支付。這筆貸款還包括在提取貸款期間對股息支付的限制。 截至2021年12月31日,我們有990萬美元(1250萬加元)的未償還貸款,其中50萬美元屬於 當前部分。2021年,我們記錄了123美元的利息支出。
下表顯示了該公司截至2021年12月31日在貸款項下的合同本金:
2022 | $ | 494 | ||
2023 | 989 | |||
2024 | 989 | |||
2025 | 989 | |||
2026 | 6,427 | |||
$ | 9,888 |
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
(c) | 信用證 |
我們從多倫多道明銀行獲得了150萬美元的備用信用證融資。該信貸安排用於簽發信用證和擔保,並由加拿大出口發展局提供擔保。截至2021年12月31日,針對循環備用信用證融資出具的信用證總價值為125萬美元(2020-135萬美元)。
(d) | 應收賬款採購協議 |
我們與作為買方的加拿大帝國商業銀行簽訂了一份未承諾應收款購買協議(RPA),以增加我們的流動資金。根據RPA,本公司可提出將若干合資格應收賬款(“應收賬款”)出售予加拿大帝國商業銀行,而加拿大帝國商業銀行可接受該等要約,併購買已要約的應收賬款。根據RPA, 任何時候都可以出售高達7,500萬美元的應收賬款並保持未償還狀態。應收賬款以100%面值減去折扣出售 ,因某些回購事件而對公司有10%的有限追索權。RPA基於未承諾基礎,沒有到期日 ,貼現率為CDOR(對於CAD中的採購應收款)和SOFR(對於以美元計算的採購應收款),外加適用的 保證金。出售後,本公司不保留應收賬款的任何權益,但繼續以行政身份為加拿大帝國商業銀行服務和收取未償還應收賬款。
本公司根據FASB ASC 860將已售出應收款作為銷售入賬,轉接和服務。出售所得反映應收賬款的面值減去加拿大帝國商業銀行收取的費用和一次性法律費用。折扣費記錄在其他費用在公司的綜合經營報表中。淨收益在合併現金流量表的經營活動項下分類。
根據RPA,公司在2021年出售並取消確認應收賬款88,924美元(2020-163,354美元)。截至2021年12月31日,仍有11,960美元有待向客户收取,並 匯至加拿大帝國商業銀行(2020-19,388美元)。2021年的折扣費為107美元,包含在其他費用在業務合併報表中(2020-414美元)。截至2021年12月31日,我們從以前出售的應收賬款中收取零,並且由於結算日期(2020-764美元)的時間安排而尚未 匯至加拿大帝國商業銀行,我們在受限現金在合併資產負債表中,應計負債相應增加。
28. | 承付款和或有事項 |
(a) | 產品銷售的或有負債 |
(i) | 根據許可協議,我們承諾根據使用某些技術的產品的銷售支付特許權使用費。我們 確認版税義務可根據協議條款確定。在沒有達成協議的情況下,我們已經確認了我們目前對應計負債和長期債務項下債務的最佳估計。當協議最終敲定或 義務成為法規禁止時,將相應修訂估計數。 |
(Ii) | 我們是正常業務過程中各種協議的一方,根據這些協議,我們可能有義務就某些事項向第三方進行賠償。通常,這些義務是由於向客户銷售我們的產品的合同而產生的 我們為潛在的知識產權侵權和產品責任等事項造成的損失提供賠償。對我們未來財務業績的影響無法合理估計,因為是否會提出索賠以及潛在索賠的最終結果存在相當大的不確定性 。到目前為止,我們還沒有產生與這些 類型的賠償相關的材料成本。 |
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
(Iii) | 我們應計產品保修費用,用於維修或更換有缺陷的產品。我們的應計項目是基於對歷史經驗的評估和管理層的估計。產品保修責任的變化如下: |
2021 | 2020 | |||||||
年初餘額 | $ | 5,804 | $ | 6,743 | ||||
條文 | 1,069 | 4,834 | ||||||
支出 | (2,363 | ) | (5,773 | ) | ||||
年終餘額 | $ | 4,510 | $ | 5,804 |
(b) | 其他承諾 |
我們與某些合同製造商和供應商的採購承諾總額約為179,573 美元(2020年12月31日-93,865美元),根據這些承諾,我們將在2022年1月至2022年12月期間購買至少 數量的指定產品。在其中某些協議中,我們被要求購買 ,併為此類產品支付最高規定最低購買量或預測購買量。
我們還與某些移動網絡運營商簽訂了總計約9,639美元(2020年12月31日-2,836美元)的購買承諾,根據這些承諾,我們將在2022年1月至2024年8月期間購買最低數量的無線數據和無線數據服務。
我們與供應商的購買承諾總額約為1,487 (2020年12月31日-2,478美元),根據該承諾,我們將在2022年1月至20年5月期間購買至少數量的雲計算服務。
(c) | 法律程序 |
我們不時涉及訴訟、某些其他索賠和在我們正常業務過程中產生的仲裁事宜。當發生負債的可能性為 且損失金額可以合理估計時,我們應計負債。在確定概率和確定損失是否可以合理估計時,都需要作出重大判斷。這些應計項目至少 每季度審查一次,並進行調整,以反映談判、和解、裁決、法律顧問和技術專家的建議以及與特定事項有關的其他信息和事件的影響。如果有合理的可能性(在ASC 450,或有事項的含義內),損失可能超過那些可以估計的情況下已經應計的金額, 管理層認為,任何此類額外損失的金額對我們的運營結果或財務狀況不會有重大影響。
在某些情況下,我們無法合理估計任何 潛在損失或損失範圍。訴訟的性質和進展可能導致很難預測特定訴訟將對公司產生的影響。例如,在專利訴訟的情況下,我們不能進行這些評估的原因有很多,其中包括以下一項或多項:在訴訟的早期階段,索賠人不需要明確説明專利被侵犯的方式;所尋求的損害賠償未指明、無法支持、無法解釋或不確定;發現尚未開始或不完整;有爭議的事實的複雜性(例如,對專利的分析和與公司活動的比較是一個勞動密集型和高度技術性的過程);評估新的權利要求的難度;各方沒有進行任何有意義的和解討論;其他各方可能 分擔任何最終責任;以及專利訴訟通常進展緩慢。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
我們被要求對與訴訟相關的任何潛在損失或損失範圍適用判決。雖然我們相信我們在目前未決的訴訟中對針對我們的索賠提出了有價值的辯護,並打算在所有案件中積極為自己辯護,但鑑於訴訟中固有的不確定性 ,不能保證這些問題的最終解決方案不會大大超過我們目前為那些可以估計的案件積累的準備金。與我們目前無法合理估計任何潛在損失或損失範圍的任何訴訟相關的損失可能會對我們的運營結果和財務狀況產生重大影響。
2021年6月,American Patents LLC向美國德克薩斯州西區地區法院提起專利侵權訴訟,稱我們侵犯了四項專利 據稱與智能設備和通信網絡之間的交互有關。該訴訟於2021年9月被有偏見地駁回。
2017年1月,Koninklijke KPN N.V.向美國特拉華州地區法院提起專利侵權訴訟,指控我們和我們的美國子公司侵犯專利。 該訴訟就我們的無線產品中涉嫌使用數據傳輸錯誤檢查技術提出了某些指控。 該訴訟於2021年4月被駁回。
2014年8月,M2M Solutions LLC向特拉華州地區法院提起了針對我們的專利侵權訴訟,稱我們及其美國子公司侵犯了專利。訴訟 針對我們的無線產品提出了涉及美國專利號8,648,717的某些指控。2017年4月,M2M Solutions將訴訟中的專利轉讓給Blackbird Tech LLC,他們於當年6月成為訴訟的原告。2021年5月,法院作出了有利於Sierra Wireless的最終判決,原告沒有對該判決提出上訴。2022年1月,法院批准了Sierra Wireless關於律師費的動議 ,黑鳥科技有限責任公司正在對這一決定提出上訴。
知識產權賠償要求
我們的某些客户已就以下事項通知我們,我們可能有義務就我們向他們提供的產品對他們進行賠償:
2019年6月,Sisvel International S.A.和3G授權公司(統稱為第一訴訟原告)在美國特拉華州地區法院對我們的一個或多個客户提起專利侵權訴訟(第一訴訟),指控我們的一個或多個客户侵犯了據稱與2G、3G和4G蜂窩通信網絡技術有關的{br>12項專利組合。2020年5月,第一起訴訟 原告與Sisvel S.p.A.(統稱為第二起訴訟原告)向美國特拉華州地區法院提起專利侵權訴訟( 第二起訴訟),指控我們的一個或多個客户侵犯了我們的一個或多個專利,涉及據稱與3G和4G蜂窩通信網絡技術有關的9項專利組合。 這兩起訴訟中的指控都是與我們客户的某些產品有關的, 其中可能包括使用我們銷售給他們的 模塊的產品。我們和其他人向美國專利和商標局提交的跨部門審查(IPR)請願書已經針對第一起訴訟涉及的11項專利和 第二起訴訟涉及的8項專利提起。專利審判和上訴委員會(PTAB)已發佈書面決定,宣佈第一起訴訟中涉及的5項專利的被質疑的 權利要求無效或部分無效(其餘6項由他人就第一起 訴訟中的專利提起的請願書被駁回)。關於第二起訴訟中涉及專利的8項請願書的裁決正在審理中。Sisvel 已規定,在知識產權程序的結果出來之前,暫停第一起訴訟和第二起訴訟。我們不承認,對於客户就上述事項提出的任何要求,Sierra Wireless均不承擔賠償責任。
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合併財務報表附註
(單位:千美元,除非另有説明 )
雖然不能保證不利的結果 不會對我們的經營業績、流動性或財務狀況產生實質性的不利影響,但我們認為在上述法律程序中提出的索賠是沒有根據的,並打算在所有情況下為我們自己和我們的產品進行有力的辯護。
我們從事正常業務過程中的某些其他索賠、法律訴訟和仲裁事宜,並相信這些索賠、法律訴訟和仲裁事項的最終結果不會對我們的經營業績、流動資金或財務狀況產生重大不利影響。
29. | 後續事件 |
下級設施
於2022年1月19日,本公司與加拿大帝國商業銀行及BDC(“附屬貸款人”)就一項新的附屬信貸安排(“附屬貸款”)訂立信貸協議 ,據此,附屬貸款人同意向本公司提供本金最高達6,000萬加元的非循環定期貸款。該貸款於2022年1月21日全部提取,期限為四年,於2026年1月19日到期。 該貸款第一年的年利率為5.00%,此後年利率每年增加。第二年的利率為:(I)適用於循環貸款的營運貸款利率加1.00%(見附註27(B))、 及(Ii)年利率6.00%中較大者。第三年的利率為(I)適用於循環貸款的利率加2.00%(見附註27(B));及(Ii)年利率7.00%中的較大者。於第四年,該利率等於(I)適用於循環貸款項下營運貸款的 利率加3.00%(見附註27(B));及(Ii)年利率8.00%。該貸款還需支付1.25%的預付費用和一週年未償還借款1.00%、兩週年1.25%和三週年1.50%的年費。該安排還包含一項強制性預付款條款,規定在截至2022年12月31日的季度及之後的季度,超過現金門檻7500萬美元的季度期末現金的50%必須以未償還本金償還,年度上限為2500萬美元。不包括此次現金清掃, 從2023年7月19日起,此設施的預付款可免罰款。附屬設施包含慣常的肯定、否定和財務契約。, 包括在提取附屬融資時對股息支付的限制,並根據對我們重要實體的一般安全協議進行擔保 。2022年1月19日,本公司獲得了某些金融契約的豁免,這些契約將一直有效到2022年12月31日。
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