10-Q

美國

美國證券交易委員會

華盛頓特區，20549

表格

10-Q

(標記一)

☑

每季度

報告

根據

至

分段

或

15(d)

的

這個

證券

交易所

施展

的

1934

對於每季度

期間已結束

2022年8月28日

☐

過渡

報告

根據

至

分段

或

15(d)

的

這個

證券

交易所

施展

的

1934

的過渡期

至

委託文件編號：

001-01185

________________

通用磨坊公司

(註冊人的確切姓名載於其章程)

特拉華州

41-0274440

(述明或其他司法管轄權

(税務局僱主

公司或組織)

識別號碼)

通用磨坊大道1號

明尼阿波利斯

明尼蘇達州

55426

(主要執行辦公室地址)

(郵政編碼)

(763)

764-7600

(註冊人的電話號碼，

包括區號)

根據該法第12(B)條登記的證券：

每個班級的標題

交易代碼

各交易所名稱

在其上註冊的

普通股，面值0.10美元

GIS

紐約證券交易所

1.000% Notes due 2023

GIS23A

紐約證券交易所

0.125% Notes due 2025

GIS25A

紐約證券交易所

0.450% Notes due 2026

GIS26

紐約證券交易所

1.500% Notes due 2027

GIS27

紐約證券交易所

________________

表明

通過

檢查

馬克

是否

這個

註冊人

(1)

有

已歸檔

全

報告

所需

至

已歸檔

通過

部分

或

15(d)

的

這個

證券

1934年《交易所法案》

在之前的12年中

月(或更短的時間

註冊人的期限

被要求提交這樣的文件

報告)、

以及(2)在過去90天內一直遵守此類備案要求。

是

☑

不是

☐

表明

通過

檢查

馬克

是否

這個

註冊人

有

已提交

以電子方式

每個

互動

數據

檔案

所需

至

已提交

根據《規則》

監管的405條

S-T期間

前面的12個

月(或

這麼短的時間

註冊人

是必需的

至

提交此類文件)。

是

☑

不是

☐

用複選標記表示

註冊人是否為

大型加速文件服務器，

一個加速的文件管理器，

非加速文件管理器，

規模較小的報告

公司，

或

一個

新興市場

生長

公司。

看見

這個

定義

的

“大號”

加速

文件管理器，“

“加速

文件管理器，“

“更小

報告

公司“和”新興公司“

交易法第12b-2條中的“成長型公司”。

大型加速文件服務器

☑

加速文件管理器

☐

非加速文件服務器

☐

規模較小的報告公司

☐

新興成長型公司

☐

如果

一個

新興市場

生長

公司，

指示

通過

檢查

馬克

如果

這個

註冊人

有

當選

不

至

使用

這個

擴展

過渡

期間

為

遵守提供的任何新的或修訂的財務會計準則

根據《交易法》第13(A)條。

☐

用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如定義

《交易法》第12b-2條)。

是

☐

不是

☑

數量

的股份

普通股

傑出的

截至

9月14日，

2022:

593,535,650

(不包括

161,077,678

持有的股份

在

財政部)。

通用磨坊公司

目錄表

頁面

部分 I-財務信息

項目1.財務報表

截至2022年8月28日的季度綜合收益表和2021年8月29日

合併報表的綜合收入對於季度結束 8月28日， 2022 and 8月29日，

2021

截至2022年8月28日和2022年5月29日的合併資產負債表

合計合併報表截至該季度的股本及可贖回權益 2022年8月28日及

2021年8月29日

截至8月28日的季度綜合現金流量表， 2022 and August 29, 2021

項目2.管理層的討論以及財務狀況和經營成果的分析

項目3.關於市場風險的定量和定性披露

項目4.控制和程序

部分 II--其他資料

第二項股權證券的未經登記的銷售和收益的使用

項目6.展品

簽名

部分

財務信息

第1項。

財務報表

合併損益表

通用磨坊公司及附屬公司

(未經審計)(單位為百萬，不包括每股數據)

截至的季度

Aug. 28, 2022

Aug. 29, 2021

淨銷售額

4,717.6

4,539.9

銷售成本

3,269.9

2,942.5

銷售、一般和管理費用

791.4

757.4

資產剝離收益，淨額

(430.9)

重組、減值和其他退出成本(回收)

1.6

(4.3)

營業利潤

1,085.6

844.3

福利計劃非服務收入

(21.7)

(29.6)

利息，淨額

87.7

95.9

所得税前收益和税後收益

從…

合資企業

1,019.6

778.0

所得税

216.1

168.9

合資企業税後收益

19.8

29.1

淨收益，包括可贖回的收益

和非控制性權益

823.3

638.2

可贖回的淨收益和

非控制性權益

3.3

11.2

可歸因於通用磨坊的淨收益

820.0

627.0

每股收益-基本

1.37

1.03

稀釋後每股收益

1.35

1.02

見合併財務報表附註。

綜合全面收益表

通用磨坊公司及附屬公司

(未經審計)(百萬)

截至的季度

Aug. 28, 2022

Aug. 29, 2021

淨收益，包括可歸因於

可贖回和非控制性權益

823.3

638.2

其他綜合收益(虧損)，税後淨額：

外幣折算

3.8

(23.9)

其他公允價值變動：

對衝衍生品

(38.3)

1.7

重新分類為收入：

外幣折算

(7.4)

對衝衍生品

(1.4)

10.6

攤銷損失和以前的服務費用

14.1

8.4

其他綜合虧損，税後淨額

(29.2)

(3.2)

總綜合

收入

794.1

635.0

綜合收益(虧損)歸因於

可贖回和非控制性權益

2.0

(23.5)

可歸屬於通用磨坊的全面收入

792.1

658.5

見合併財務報表附註。

合併資產負債表

通用磨坊公司及附屬公司

(單位：百萬，面值除外)

Aug. 28, 2022

May 29, 2022

(未經審計)

資產

流動資產：

現金和現金等價物

594.4

569.4

應收賬款

1,730.4

1,692.1

盤存

2,089.9

1,867.3

預付費用和其他流動資產

719.3

802.1

持有待售資產

158.9

總電流

資產

5,134.0

5,089.8

土地、建築物和設備

3,358.6

3,393.8

商譽

14,454.6

14,378.5

其他無形資產

6,979.4

6,999.9

其他資產

1,180.6

1,228.1

總資產

31,107.2

31,090.1

負債和權益

流動負債：

應付帳款

3,786.3

3,982.3

長期債務的當期部分

2,095.4

1,674.2

應付票據

991.9

811.4

其他流動負債

1,721.9

1,552.0

總電流

負債

8,595.5

8,019.9

長期債務

8,474.6

9,134.8

遞延所得税

2,262.4

2,218.3

其他負債

949.1

929.1

總負債

20,281.6

20,302.1

股東權益：

普通股，

754.6

已發行股份，$

0.10

面值

75.5

額外實收資本

1,146.1

1,182.9

留存收益

19,027.6

18,532.6

國庫普通股，

按成本計算，股份

160.3

和

155.7

(7,676.0)

(7,278.1)

累計其他綜合損失

(1,998.4)

(1,970.5)

股東權益總額

10,574.8

10,542.4

非控制性權益

250.8

245.6

總股本

10,825.6

10,788.0

負債和權益總額

31,107.2

31,090.1

見合併財務報表附註。

合計合併報表

股權和可贖回權益

通用磨坊公司及附屬公司

(未經審計)(單位為百萬，不包括每股數據)

截至的季度

Aug. 28, 2022

Aug. 29, 2021

股票

金額

股票

金額

總股本，

期初餘額

10,788.0

9,773.2

普通股，

億股授權股份，$

0.10

面值

754.6

75.5

754.6

75.5

額外實收資本：

期初餘額

1,182.9

1,365.5

股票補償計劃

9.3

9.1

與股票單位獎勵相關的未得薪酬

(79.0)

(68.3)

賺取的補償

32.9

33.1

的贖回價值減少

可贖回利息

5.6

期末餘額

1,146.1

1,345.0

留存收益：

期初餘額

18,532.6

17,069.8

可歸因於通用磨坊的淨收益

820.0

627.0

宣佈的現金股息(美元

0.54

及$

0.51

每股)

(325.0)

(312.3)

期末餘額

19,027.6

17,384.5

國庫普通股：

期初餘額

(155.7)

(7,278.1)

(146.9)

(6,611.2)

購入的股份

(6.9)

(500.8)

(2.5)

(150.1)

股票補償計劃

2.3

102.9

1.1

46.3

期末餘額

(160.3)

(7,676.0)

(148.3)

(6,715.0)

累計其他綜合虧損：

期初餘額

(1,970.5)

(2,429.2)

綜合(虧損)收益

(27.9)

31.5

期末餘額

(1,998.4)

(2,397.7)

非控股權益：

期初餘額

245.6

302.8

綜合收益(虧損)

2.0

(8.2)

對非控股股東的分配

(1.9)

(1.1)

資產剝離

5.1

期末餘額

250.8

293.5

總股本，

期末餘額

10,825.6

9,985.8

可贖回利息：

期初餘額

604.9

綜合損失

(15.3)

的贖回價值減少

可贖回利息

(5.6)

期末餘額

584.0

見合併財務報表附註。

合併現金流量表

通用磨坊公司及附屬公司

(未經審計)(百萬)

截至的季度

Aug. 28, 2022

Aug. 29, 2021

現金流--經營活動

淨收益，包括可贖回和非控制的收益

利益

823.3

638.2

將淨收益與經營活動提供的現金淨額進行調整：

折舊及攤銷

134.3

145.8

合資企業税後收益

(19.8)

(29.1)

合資企業收益的分配

15.5

22.6

基於股票的薪酬

33.5

26.8

遞延所得税

9.2

19.6

養卹金和其他退休後福利計劃繳款

(5.3)

(5.4)

養老金和其他退休後福利計劃成本

(6.7)

(7.2)

資產剝離收益，淨額

(430.9)

重組、減值和其他退出成本

(15.7)

(19.5)

流動資產和負債變動，不包括

收購和資產剝離

(209.7)

(389.5)

其他，淨額

61.1

(32.5)

經營活動提供的淨現金

388.8

369.8

現金流--投資活動

購買土地、建築物和設備

(90.9)

(104.0)

收購，扣除收購現金後的淨額

(252.1)

(1,198.6)

資產剝離收益，扣除資產剝離後的現金淨額

610.7

對附屬公司的投資，淨額

5.7

處置土地、建築物和設備所得收益

0.3

其他，淨額

(1.9)

(1.3)

投資活動提供(使用)的現金淨額

265.8

(1,297.9)

現金流--融資活動

應付票據的變動

188.0

698.7

發行長期債務

582.2

償還長期債務

(612.1)

行使期權發行的普通股所得收益

65.5

7.9

為國庫購買普通股

(500.8)

(150.1)

已支付的股息

(325.0)

(312.3)

分配給非控制和可贖回的利益持有人

(1.9)

(1.1)

其他，淨額

(34.9)

(18.2)

融資活動提供的現金淨額(已用)

(609.1)

195.0

匯率變動對現金及現金等價物的影響

(20.5)

(18.1)

增加(減少)現金和現金等價物

25.0

(751.2)

現金和現金等價物--年初

569.4

1,505.2

現金和現金等價物--期末

594.4

754.0

流動資產和負債變動產生的現金流量，不包括其影響

的

收購和資產剝離：

應收賬款

(91.1)

(145.3)

盤存

(243.3)

(116.1)

預付費用和其他流動資產

79.5

39.0

應付帳款

(130.4)

(214.9)

其他流動負債

175.6

47.8

流動資產和流動負債的變動

(209.7)

(389.5)

見合併財務報表附註。

通用磨坊公司及附屬公司

合併後的註釋

財務報表

(未經審計)

(1)背景

隨行的

綜合財務

的聲明

通用磨坊，

Inc.(我們，

我們，我們的，

通用磨坊，

或公司)

已

準備時間：

符合

會計原則

普遍接受

在

美國

(GAAP)用於

臨時財務

信息

與.一起

規則

和法規

用於報告

論形式

10-Q。因此，

他們確實是這樣做的

不包括

某些信息

和披露

所需

為

全面

金融

發言。

在……裏面

這個

意見

的

管理層，

全

調整

考慮

必要

為

公平

演示文稿有

已被包括在內

並且是

一種

正常復現

自然，包括

淘汰賽

在所有的

公司間交易

和

任何

非控制性

和

可贖回

利益‘

的

那些

交易記錄。

運營中

結果

為

這個

財政

季

告一段落

八月

28,

2022,

不一定代表本財政年度的預期結果

2023年5月28日結束。

這些

陳述

應該

朗讀

在……裏面

會合

使用

這個

已整合

金融

陳述

和

腳註

包括在內

在……裏面

我們的

每年一次

關於表格的報告

10-K用於財政

截至5月底的年度

29, 2022. The

使用的會計政策

在準備這些文件時

綜合財務

報表與合併財務附註2所述報表相同

10-K表格中的報表

本報告全程使用的某些術語在下面的“詞彙”一節中作了定義。

(2)收購和資產剝離

在.期間

第一個

季

的財政

2023,

我們

收購的

TNT外殼，

製造商

高質量的

冷凍披薩

殼

為

區域性

和

國家披薩

連鎖餐飲服務

總代理商，以及

零售店，

對於一個

收購價

共$

253.0

百萬美元。我們

資助了

交易記錄

使用美國商業票據。

我們鞏固了

TNT結殼業務進入

我們的合併餘額

單張和記錄的商譽

的

154.3

百萬美元。這個

商譽是

包括在

北方

美國食品服務公司

分段和

不是

免賠額為

税收目的。

專業人士

表格

效果

的

這

收購

是

不

材料。

我們

有

已進行

初步準備

評估

的

這個

公平

價值

的

這個

收購的

資產

和

負債

的

這個

TNT

結殼

業務

和

將要

繼續

至

回顧

這些

物品

在.期間

這個

測量

句號。

如果

新的

獲取信息

關於事實和情況

它存在於

收購日期、

購置款會計將

修訂為

將結果調整反映到

這些項目的當前估計數。

合併後的結果

報道了TNT結殼業務

在……裏面

我們的北美餐飲服務部門滯後了一個月。

在.期間

第一季度

的財政

2023,

我們完成了

這次銷售

我們的

輔助對象Main

餐飲和

突然

沙拉配菜

餐飲業

至

Eagle Family Foods Group出價$

606.8

百萬美元，並錄得税前收益$

442.2

百萬美元。

在.期間

這個

第一

季

的

財政

2022,

我們

收購的

泰森

食物‘

寵物

招待

業務

為

1.2

十億

在……裏面

現金。

我們

資金支持

這個

交易記錄

使用

組合

的

現金

在……上面

手

和

短期

債務。

我們

已整合

泰森

食物‘

寵物

招待

業務

vt.進入，進入

我們的

合併餘額

牀單和

記錄的商譽

共$

762.3

百萬，無限--活着

無形資產

對於

輕推

頂部

咀嚼

和

千真萬確

咀嚼

品牌

合計

330.0

百萬

在……裏面

合計，

和

有限生存

客户

關係

資產

的

40.0

百萬美元。

這個

商譽包括在寵物部分，並可在納税時扣除。這個

這項收購的形式影響並不大。

(三)重組、減值等退出成本

在.期間

第一季度

2023財年，

我們沒有

承擔任何

新的結構調整

行為。我們

已記錄的$

2.3

百萬美元的重組

費用中的費用

第一財季

2023年和

4.1

百萬淨回收

重組費用

在第一季度

2022財年的

此前宣佈的重組行動。我們

預計這些行動將在#年底前完成

2024財年

我們

已支付淨額$

18.0

百萬美元的現金收入

年第一季度

2023財年與

之前的重組行動

已宣佈。我們

付費淨額

15.4

2022財年同期的現金為百萬美元。

我們重組和其他退出成本準備金的前滾，包括

在其他流動負債中，如下：

以百萬計

總計

截至2022年5月29日的準備金餘額

36.8

2023財年費用，包括外幣換算

(0.4)

在2023財年使用

(17.1)

截至2022年8月28日的準備金餘額

19.3

準備金餘額主要包括預期的遣散費。

與重組行動相關。

這些指控

認可於

前滾

在我們的儲備中

用於重組

及其他

退出成本確實如此

不包括

收費項目

直接

到開支

(例如，資產

減損費用，

加速折舊，

獲得的收益

或損失

在

出售

重組資產，

以及

寫-

關閉

的

備件)

及其他

週期性

退出成本

是

公認的

當發生時，

就像那些

項目有

未反映

在我們的

重組

和

我們綜合資產負債表中的其他退出成本準備金。

(4)商譽及其他無形資產

商譽和其他無形資產的構成如下：

以百萬計

Aug. 28, 2022

May 29, 2022

商譽

14,454.6

14,378.5

其他無形資產：

不受攤銷影響的無形資產：

品牌和其他無限期的無形資產

6,706.4

6,725.8

應攤銷的無形資產：

客户關係和其他有限壽命的無形資產

402.1

400.3

累計攤銷較少

(129.1)

(126.2)

應攤銷的無形資產淨額

273.0

274.1

其他無形資產

6,979.4

6,999.9

總計

21,434.0

21,378.4

基於

隨身攜帶

的價值

有限生命的無形資產

作為資產的

八月的

28, 2022,

年度攤銷

費用用於

每一位

下一個

五個財政年度估計約為$

百萬美元。

2023財年第一季度商譽賬面金額的變化

具體情況如下：

以百萬計

北

美國

零售

寵物

北

美國

餐飲服務

國際

接合

風險投資

總計

截至2022年5月29日的餘額

6,552.9

6,062.8

648.8

721.6

392.4

14,378.5

採辦

154.3

資產剝離

(0.4)

其他活動，主要是

外幣折算

(3.0)

(46.6)

(28.2)

(77.8)

截至2022年8月28日的餘額

6,549.9

6,062.8

803.1

674.6

364.2

14,454.6

第一季其他無形資產賬面金額變動情況

2023財年的情況如下：

以百萬計

總計

截至2022年5月29日的餘額

6,999.9

採辦

3.8

其他活動，主要是

外幣折算

(24.3)

截至2022年8月28日的餘額

6,979.4

我們的

每年一次

商譽

和

無限期--活着

無形的

資產

損傷

測試

曾經是

已執行

在……上面

這個

第一

天

的

這個

第二

季

的

財政

2022,

和

我們

已確定

那裏

曾經是

不是

損傷

的

我們的

無形的

資產

他們的

相關

公平

值

是

基本上

在……裏面

超過賬面價值，但

Toby叔叔的

品牌無形資產。

截至2022財年測試日期的超額公允價值

Toby叔叔的

品牌無形資產如下：

以百萬計

賬面價值

的

無形資產

超額公允價值

截至

2022財年測試

日期

Toby叔叔的

55.0

在……裏面

此外，

而當

擁有

顯着性

覆蓋率

的

我們的

財政

2022

評估

日期，

這個

進步法

綠色

巨無霸

和

Epic

品牌

無形資產存在覆蓋面減少的風險。我們

將繼續監控這些業務的潛在減值。

(5)庫存

庫存的構成如下：

以百萬計

Aug. 28, 2022

May 29, 2022

原材料和包裝

579.6

532.0

成品

1,887.0

1,634.7

穀粒

122.5

164.0

先進先出超出後進先出成本

(499.2)

(463.4)

總計

2,089.9

1,867.3

(6)風險管理活動

我們生產的許多商品

在中使用

生產和銷售

我們的產品

都暴露在

市場價格風險。

我們

利用衍生品

管理我們本金的價格風險

配料和能源成本，包括

穀物(燕麥、小麥和玉米)、油

(主要是大豆)，

天然乳製品

汽油和柴油。

我們的首要目標是

當進入

這些衍生品合約

就是要實現

確定性

使用

關照

至

這個

未來

價格

的

商品

購得

為

使用

在……裏面

我們的

供應

鏈條。

我們

管理

我們的

曝光量

穿過

長期採購訂單組合

與供應商的合同，交易所交易

期貨和期權，以及場外交易

選項

還有掉期。

我們

偏移量

我們的曝光

基於

當前和

預測市場

條件和

一般尋求

收購

投入物

在AS

儘可能接近或低於我們的計劃成本。

我們

使用衍生品

管理

我們的曝光率

為改變而努力

在商品方面

價格。我們

不要

執行以下操作

需要評估

要實現

樹籬

會計學

為

商品

導數

各就各位。

因此，

這個

變化

在……裏面

這個

值

的

這些

衍生物

是

已錄製

目前在我們的綜合收益表中計入銷售成本。

儘管我們這樣做了

不會遇到

標準

現金流對衝

會計，我們相信

這些樂器

都是有效的

在實現我們的

提供確定性的目標

在未來購買的商品價格中

在我們的供應鏈中使用。

因此，對於

目的

量測

細分市場

運營中

性能、

這些

利得

和

損失

是

已報告

在……裏面

未分配

公司

物品

外面

的

細分市場

經營業績

在此之前

時間是這樣的

曝光率

我們是

管理影響

收入。在…

那一次

我們重新分類

獲得的收益

或損失

從…

未分配

公司

物品

至

細分市場

運營中

利潤，

允許

我們的

運營中

分段

至

認識到

這個

經濟上的

效果

的

這個

衍生品不會經歷任何由此導致的按市值計價的波動，

這筆錢仍留在未分配的公司項目中。

截至2022年8月28日的季度的未分配公司項目和

2021年8月29日，包括：

截至的季度

以百萬計

Aug. 28, 2022

Aug. 29, 2021

按市值計價的淨(虧損)收益

商品頭寸

(72.3)

30.4

商品倉位的淨收益從

將未分配的公司項目細分為營業利潤

(43.0)

(34.7)

某些糧食庫存按市值計算的淨重估

(59.4)

28.4

某些商品按市值計價的淨值

在未分配的公司項目中確認的職位

(174.7)

24.1

截至2022年8月28日，

商品的淨名義價值

衍生品是$

432.6

100萬美元，其中

152.4

與能源相關的百萬美元

輸入和

280.2

百萬相關

到農業

投入。這些

合同關係到

到輸入

一般情況下

將會是

在以下時間內使用

下一個

月份。

這個

公平

值

的

這個

導數

職位

使用

在……裏面

我們的

風險

管理

活動

和

其他

資產

已錄製

在…

公平

價值

是

不

材質為

八月的

28, 2022

和我們

1級

或級別

2項資產

和負債

在

公允價值

層級結構。

我們

vbl.沒有，沒有

顯着

改變我們之前幾個時期的估值方法。

我們

報盤

一定的

供應商

訪問

至

第三

聚會

服務

那

允許

他們

至

觀

我們的

排定

付款

上網。

這個

第三方

服務還包括

允許供應商

提供資金