Hughes Hubbard&Reed LLP
炮臺公園廣場一號
紐約，郵編：10004-1482年
Telephone: +1 (212) 837-6000
Fax: +1 (212) 422-4726
Hugheshubbard.com
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Hughes Hubbard&Reed LLP 炮臺公園廣場一號 紐約，郵編：10004-1482年 Telephone: +1 (212) 837-6000 Fax: +1 (212) 422-4726 Hugheshubbard.com |
通過 埃德加
2022年8月1日
美國證券交易委員會
公司財務部
技術辦公室
內華達州F街100號
華盛頓特區，20549
注意：帕特里克·費勒和布列塔尼·埃伯特
| 回覆： | Cf 收購公司VI |
表格S-4上的註冊聲明
最初於2022年2月14日提交
File No. 333-262725
尊敬的 法勒先生和艾伯特女士：
在本函中，我們代表CF Acquisition Corp.VI(“本公司”或“CF VI”)對美國證券交易委員會(以下簡稱“委員會”)於2022年7月29日收到的關於本公司於2022年7月15日提交給委員會的S-4表格註冊聲明(文件編號333-262725)第3號修正案(“先行註冊聲明”)的意見信作出迴應。
為了方便員工，我們在下面用粗體重複了員工的意見，並在員工的意見之後 附上了公司的迴應。針對工作人員的意見所作的披露更改已在表格S-4的登記説明(“修正案”)的第4號修正案(“修正案”)中作出，該修正案與本函的提交同時提交委員會。
委託書/招股説明書摘要，第26頁
| 1. | 強調合並後公司擬議股權結構的獨特性及相關風險。例如，披露由於D類普通股的每股投票數 要在股東投票後才能確定，因此股東將無法 評估股權結構的某些方面。此外，披露股東贖回的數量將如何影響D類普通股的每股投票權，並可能影響首席執行官未來通過出售其A類和C類股票而獲得更多經濟利益的能力，同時通過超級投票權D類股票保持對公司的控制。 |
回覆： 公司承認員工的意見，並在第28頁增加了適當的披露。
Rumble的特定 預測信息，第141頁
| 2. | 我們注意到您對 先前評論6的迴應。您披露，未來説明性估值分析是使用Rumble向CF VI提供的有關Rumble的 廣告收入潛力的信息編制的，並向CF VI董事會提供，該信息代表了“Rumble提供的潛在廣告收入估計的較低端的範圍。”據披露，Rumble每月美國ARPU的假設為這家領先流媒體平臺估計的美國每月ARPU的38%至76%。請 澄清您是如何確定此範圍處於潛在收入預估的“低端”的。披露董事會或CF&Co.或建議所依賴的任何單獨的 “Rumble提供的潛在廣告收入估計”。 我們還注意到您披露，根據修訂的腳註，Rumble提供的估計包括某些折扣。為了幫助投資者瞭解折扣的影響，請包括所提供的實際美國MAU和每月ARPU預估或建議。 |
迴應： 針對員工的意見，公司對修正案中的披露內容進行了修改，內容如下：
| ● | In response to the Staff’s comment “[p]請澄清您是如何確定此範圍 處於潛在收入估計的‘低端’的，“第141頁刪除了對潛在廣告收入估計的‘低端’的引用 。 |
| ● | In response to the Staff’s comment “[t]幫助投資者瞭解折扣的影響，包括提供或建議的實際美國MAUS和每月ARPU估計，“ 第141-142頁標題為”Rumble‘s U.S.Maus“和”Rumble’s U.S.Monthly ARPU“的項目符號中的披露已修改為包括美國MAU的範圍 以及Rumble向CF VI提供的每月ARPU估計，並澄清分析中使用的美國MAU和每月ARPU的範圍。 |
| ● | In response to the Staff’s comment “[d]是否關閉董事會或CF&Co. 或建議所依賴的任何單獨的由Rumble提供的潛在廣告收入估計。“本公司通知員工，CF VI董事會和CF&Co. 均不依賴於修正案中未披露的任何潛在廣告收入估計。 |
| 3. | 我們注意到您對 先前意見7的答覆。在我們先前的意見 詢問有關第143頁中關於“有關一般商業和經濟狀況的假設”的提法後，請説明是否有任何一般宏觀經濟假設用於生成分析。在您的披露中包括 任何特定假設。 |
答覆： CF&Co.已通知本公司，並且本公司補充通知員工，CF&Co.沒有準備和提交任何包含任何替代宏觀經濟情景的分析。因此，第143頁沒有增加額外的披露。
一般信息
| 4. | 我們注意到您對 之前評論9的迴應。我們還注意到您在第201頁上披露的內容，強調了Rumble作為競爭差異化的一部分所採取的“一致且用户友好的節制政策”。鑑於對現有內容審核政策的披露，請在第205頁修改您對Rumble服務條款的披露，以描述擬議的更改以及刪除和上訴流程。 在第60頁修改您的風險因素披露，以澄清Rumble當前是否有正式的刪除和上訴流程，並 討論任何新流程的潛在影響。此外，如果創建者或用户不贊成所建議的更改，請討論Rumble業務面臨的具體風險。 |
回覆： 公司承認員工的意見，並在第60-61頁增加了適當的披露。
| 5. | 我們注意到您對第81頁上的評論18和修訂後的披露的迴應。請修改您的風險因素，以解決Pavlovski先生對企業合併後實體的“控制” (定義見適用的CFIUS法規)。 |
回覆： 公司承認員工的意見，並在第81頁增加了適當的披露。
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我們 感謝工作人員對上述內容和修正案的審查。如果您有進一步的意見，請隨時通過電子郵件gary.simon@hugheshubbard.com或電話(212)837-6770與簽名的 聯繫。
| 真誠地 | |
| Hughes Hubbard&Reed LLP | |
| /s/Gary J. Simon | |
| 加里·J·西蒙 | |
| 合夥人 |
| CC： | Cf收購公司VI |
Willkie Farr&Gallagher LLP
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