附錄 99.1

唐納森公佈創紀錄的第四季度和2022年全年收益；發佈2023年全年指引

與2021財年相比，第四季度的銷售額增長了15.1％；2022財年全年銷售額增長了15.9％

2022 年第四季度和全年 GAAP 每股收益分別為 0.81 美元和 2.66 美元

第四季度調整後每股收益為0.84美元，增長27.3％；2022年全年調整後每股收益為2.68美元，增長15.5％

2023財年的銷售額預計將增長1％至5％；每股收益預計為2.91美元至3.07美元

明尼阿波利斯（2022 年 8 月 31 日）— 唐納森公司（紐約證券交易所代碼：DCI）（唐納森或公司）今天報告稱，2022財年第四季度公認會計原則（GAAP）淨收益為1.011億美元，全年淨收益為3.328億美元，而2021財年分別為8430萬美元和2.869億美元。第四季度和2022財年的收益包括與東歐衝突有關的340萬美元費用1。2021 財年全年包括 1480 萬美元的重組費用。2022財年GAAP每股收益（EPS）2在第四季度為0.81美元，全年為2.66美元，而2021財年分別為0.66美元和2.24美元。調整後的2022年第四季度和全年每股收益分別為0.84美元和2.68美元。2021財年全年調整後的每股收益為2.32美元。本新聞稿所附表格包括公認會計原則與非公認會計準則指標的對賬情況。

董事長、總裁兼首席執行官託德·卡彭特表示：“在2022財年，唐納森的銷售額超過了30億美元，儘管運營環境充滿挑戰，但仍實現了創紀錄的利潤，並通過分紅和股票回購向我們的股東返還了2.81億美元。”“在專注於短期執行的同時，我們還通過包括收購，尤其是生命科學領域的收購、研發和產能擴張在內的戰略投資鞏固了我們的長期增長地位。

“我們在最近的宏觀經濟和地緣政治不確定性中表現出的靈活性使我對進入2023財年充滿信心。展望未來，我們預計需求將持續居高不下，定價結轉利好因素以及一些通貨膨脹壓力的穩定，足以抵消貨幣折算阻力和懸而未決的供應鏈挑戰。基於這些動態，我們預計在為客户和股東創造價值的悠久歷史的基礎上，銷售額和收益將再創紀錄的一年。”

1 有關更多信息，請參閲 “東歐和重組費用” 部分。

2 所有每股收益數字均指攤薄後的每股收益。

3 調整後的每股收益是一項非公認會計準則財務指標，不包括某些與持續業務無關的項目的影響。

經營業績

2022年第四季度的銷售額從2021年的7.731億美元增長了15.1％，至8.9億美元，其中包括貨幣折算產生的650個基點的負面影響。

在航空航天和國防以及越野銷售增長的帶動下，發動機產品板塊（發動機）2022年第四季度的銷售額增長了17.5％。由於商業航空航天行業的強勁表現和市場份額的增長推動了業績，航空航天和國防銷售額增長了20.7％。越野車銷售增長了20.5％，這得益於全球設備產量的高水平以及歐洲的尾氣和排放計劃的勝利。由於強勁的設備利用率趨勢，售後市場銷售額增長了17.7％。在北美兩位數增長的帶動下，第四季度公路銷售額增長了4.6％。

在燃氣輪機系統（GTS）的帶動下，2022年第四季度工業產品板塊（工業）的銷售額增長了10.1％。得益於歐洲、中東和非洲更換零件銷售的時機，GTS的銷售額增長了38.5％。工業過濾解決方案（IFS）的銷售額同比增長13.5％，這得益於工業除塵業務的強勁，包括新設備和替換零件以及工藝過濾的銷售。特殊應用程序的銷售額同比下降了16.6％，這主要是由於中國大陸 COVID-19 關閉導致的磁盤驅動器銷售疲軟。

2022 年第四季度營業收入佔銷售額（營業利潤率）的百分比為 14.5%，與上年持平。調整後的營業利潤率（不包括與東歐衝突相關的費用）為14.9％，比2021年提高了40個基點，原因是毛利率壓力被運營費用槓桿所抵消。由於投入成本的增加抵消了定價收益，毛利率為32.8％，經調整後為32.9％，而去年為34.4％。由於提高了銷售額的槓桿作用，運營費用佔銷售額的百分比為18.2％，較2021年為19.9％，增長了170個基點。調整後的運營費用佔銷售額的百分比為18.0％。

在更高的債務水平和利率的推動下，2022年第四季度的利息支出為400萬美元，與2021年的310萬美元相比有所增加。其他收入為340萬美元，比2021年的500萬美元有所減少。

2022年第四季度的有效税率為21.4％，而2021年為26.0％，這主要是由於淨離散税收優惠的增加。

在第四季度，公司以股息形式支付了2,800萬美元和1,700萬美元用於股票回購。全年中，唐納森以股息形式支付了1.1億美元，為股票回購支付了1.71億美元。

2023 財年展望

唐納森預計，2023財年的每股收益在2.91美元至3.07美元之間，而2022年GAAP和調整後的每股收益分別為2.66美元和2.68美元。預計2023年全年淨銷售額將比上年增長1％至5％，其中包括約6％的定價收益和約4％的貨幣折算產生的負面影響。預計貨幣折算對發動機和工業領域的影響將類似。

與2022財年相比，2023財年發動機銷量預計將增長0％至4％，售後市場和航空航天與國防的中等個位數增長抵消了公路和越野的温和下降。在售後市場，終端市場設備利用率的提高以及不太成熟地區的市場份額增加預計將促成又一年的增長。預計航空航天和國防銷售將受到商業航空航天業持續強勁的推動，該行業仍處於COVID-19之前的水平。預計公路和越野車的銷售額都將下降到個位數的低水平，部分原因是低利潤計劃的戰略退出。預計越野車銷售也將受到尾氣和排放量放緩的負面影響，預計尾氣和排放量將在2022財年達到峯值後恢復正常運行率。

預計工業銷售將比上年增長3％至7％，IFS將實現個位數的高增長。工業除塵、新設備和替換零件以及工藝過濾的銷售預計將延續 2022 財年的勢頭。預計GTS的銷售額將以個位數的低位數增長。預計特殊應用的銷售額將與上年持平，因為預計亞太市場的疲軟將繼續打壓銷售，尤其是在2023財年的上半年。

唐納森預計，2023財年的營業利潤率將提高至14.5％至15.1％之間，而去年公佈和調整後的營業利潤率分別為13.4％和13.5％。毛利率擴張主要源於抵消成本通脹放緩的定價，預計將推動營業利潤率的增長。

該公司預計，由於債務水平和利率的提高，2023財年的利息支出約為1700萬美元，比上年有所增加。其他收入預計在900萬至1300萬美元之間。唐納森2023財年的有效所得税税率預計在25％至27％之間。

該公司預計，2023財年的資本支出在1.15億美元至1.35億美元之間，自由現金流轉換率預計在110％至125％之間。唐納森預計將在2023財年回購約2％的已發行股份。

東歐和重組費用

在 2022 財年第四季度，為了應對東歐的衝突，唐納森記錄了與註銷剩餘未清應收賬款和客户特定庫存相關的340萬美元費用，以及與關閉唐納森在俄羅斯的銷售辦事處相關的重組費用。此前，該公司宣佈採取的其他行動，包括遵守所有制裁措施以及停止向俄羅斯和白俄羅斯直接運送產品。

在2021財年第二季度，公司啟動了進一步改善其運營和製造成本結構的活動，主要是在歐洲、中東和非洲地區。這些活動導致公司承擔重組費用，包括1,480萬美元的遣散費。

雜項

公司將於中部夏令時間今天上午 9:00 通過網絡直播其第四季度和2022年全年財報電話會議。要收聽網絡直播，請訪問唐納森投資者關係網站 (ir.donaldson.com) 的 “活動與演講” 部分，然後單擊 “收聽網絡直播” 選項。網絡直播重播將於中部夏令時間今天下午 12:00 左右播出。

本新聞稿中關於未來事件和預期的陳述，例如與公司業務和財務業績相關的預測、計劃、趨勢和預測，是1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述，由諸如 “可能的結果”、“預期”、“將繼續”、“將允許”、“估計”、“項目”、“相信”、“期望”、“預期” 等詞語或短語來識別” “預測”，“計劃” 和類似的表達方式。這些前瞻性陳述僅代表截至此類陳述發表之日，存在風險和不確定性，這些風險和不確定性可能會影響公司的業績，並可能導致公司未來時期的實際業績與所表達的任何觀點或陳述存在重大差異。這些因素包括但不限於全球運營中的挑戰；全球經濟、工業和政治條件對產品需求的影響，包括俄羅斯和烏克蘭衝突；包括 COVID-19 疫情在內的突發事件的影響；原材料不可用或材料成本上漲的影響；無法吸引和留住合格人員；無法滿足客户需求；無法維持競爭優勢；來自顛覆性技術的威脅；具有定價壓力的高度競爭市場的影響；客户集中在某些週期性行業的風險；無法管理生產率的提高；任何收購、資產剝離和其他戰略交易的執行結果；與信息技術系統和安全相關的漏洞；無法保護和執行知識產權；與政府法律和法規相關的成本；外匯波動的影響；資本和信貸市場變化的影響。這些因素和其他因素在公司截至2021年7月31日財年的10-K表年度報告第一部分第1A項 “風險因素” 中進行了描述。除非法律要求，否則公司沒有義務公開更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。此處列出的業績是初步的，未經審計，在公司以10-K表向美國證券交易委員會提交業績之前，可能會進行修訂。

關於唐納森公司

唐納森成立於 1915 年，是以技術為主導的過濾產品和解決方案的全球領導者，為廣泛的行業和先進市場提供服務。我們在六大洲 140 多個地點的多元化、技術熟練的員工與客户——從小企業主到世界上最大的 OEM 品牌——合作，以解決複雜的過濾挑戰。在 www.donaldson.com 上了解唐納森如何推進過濾以實現更清潔的世界。

注：由於四捨五入，金額可能未足夠。

注意：費率分析指標是通過將適用金額除以淨銷售額計算得出的，現金轉換率反映了自由現金流除以淨收益。調整後的利率不包括與第四季度和2022財年東歐衝突有關的費用以及2021財年的重組費用。調整後的利率是非公認會計準則指標；有關更多信息，請參閲非公認會計準則財務指標對賬附表。

注意：所得税前收益百分比的計算方法是將所得税前收益除以淨銷售額。由於四捨五入，金額可能未足夠。

注：由於四捨五入，金額可能未足夠。

(1) 美國（美國）

(2) 加拿大 (CA)

(3) 歐洲、中東和非洲 (EMEA)

(4) 亞太地區（APAC）

(5) 拉丁美洲（拉丁美洲）

注：固定貨幣列報是非公認會計準則的衡量標準，不包括外幣匯率波動的影響。該公司認為，提供恆定貨幣信息可以提供有關其經營業績的寶貴補充信息。公司通過使用上一期匯率轉換本期當地貨幣財務業績來計算固定貨幣百分比，並將這些調整後的金額與上一期間報告的業績進行比較。由於四捨五入，金額可能不足。

注意：儘管自由現金流、息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的營業費用、調整後的營業收入、調整後的所得税、調整後的淨收益和調整後的攤薄後每股收益不是衡量公認會計原則下財務業績的指標，但公司認為它們有助於瞭解其財務業績。自由現金流是衡量公司產生超過其運營需求的現金能力的常用指標。息税折舊攤銷前利潤是衡量營業收益減去非現金支出的常用指標。調整後的基準列報排除了某些與公司持續經營無關的事項的影響。管理層認為，調整後的基礎列報反映了管理層在經營公司方面的表現，為公司核心業務的表現提供了有意義的表現，有助於理解其財務業績。這些財務指標的一個缺點是它們不能反映公司在公認會計原則下的實際業績。管理層不打算孤立考慮這些項目，也不打算將其作為相關公認會計原則衡量標準的替代品。由於四捨五入，金額可能未足夠。