附件99.1

 

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1579298/000095017022017747/img3350904_0.jpg 

伯靈頓百貨公司公佈2022年第二季度收益 

所有2022年第二季度都與2021年第二季度進行了比較

 

o
在GAAP的基礎上，總銷售額在2021年第二季度增長34%的基礎上又下降了10%
o
淨收益為1200萬美元，稀釋後每股收益為0.18美元
o
在2021年第二季度增長19%的基礎上，可比門店銷售額又下降了17% 
 
o
在非公認會計原則基礎上，調整後息税前利潤為4300萬美元
o
在非公認會計準則的基礎上，調整後每股收益為0.35美元，而指引為0.18美元至0.31美元

 

新澤西州伯靈頓；2022年8月25日-Burlington Stores，Inc.(紐約證券交易所股票代碼：BURL)，一家全國公認的以日常低價提供高質量、品牌服裝、鞋類、配飾和商品的低價零售商，今天公佈了截至2022年7月30日的第二季度業績。

首席執行官邁克爾·奧沙利文説：“我們本季度的Comp銷售額下降了17%，低於我們預測的下降15%到下降13%的水平。造成這一疲軟趨勢的主要外部因素有兩個--首先，中低收入購物者繼續面臨生活成本上升帶來的巨大經濟壓力，其次，零售業庫存的大量積壓推動了其他零售商的促銷活動大幅增加。

 

O‘Sullivan先生繼續説：“我們在本季度嚴格控制了流動性、庫存水平和支出，這意味着儘管面臨外部不利因素和疲軟的銷售趨勢，我們仍能夠實現高於我們指導範圍的收益。儘管如此，我們認為外部因素--中低收入購物者面臨的經濟壓力，以及非常高的促銷活動--將持續到今年下半年。因此，我們下調了全年的銷售和收益預期。


 

 

O‘Sullivan先生總結説：“儘管我們認為當前的宏觀逆風將持續到下半年，但我們認識到這些逆風是暫時的。隨着我們進一步展望2023年，我們預計銷售額和利潤率將有所回升，因為通脹放緩，低收入客户的支出增加，外部促銷活動正常化，其他購物者為尋找價值而降低價格，支出壓力緩解。

 

2022財年第二季度運營業績(截至2022年7月30日的13週期間與截至2021年7月31日的13週期間相比)

 

•
總銷售額與2021財年第二季度相比下降了10%，至19.84億美元，而可比門店銷售額與2021財年第二季度相比下降了17%。在2021財年第二季度，總銷售額增長了34%，可比門店銷售額增長了19%。

 

 

•
毛利率佔淨銷售額的百分比為38.9%，而2021財年第二季度為42.2%，下降了320個基點。運費佔淨銷售額的百分比上升了110個基點，商品利潤率下降了210個基點。
•
產品採購成本包括銷售、一般和行政費用(SG&A)，2021財年第二季度為1.57億美元，而2021財年第二季度為1.46億美元。產品採購成本包括通過我們的供應鏈加工商品的成本和購買成本。  
•
SG&A佔淨銷售額的比例為34.6%，而2021財年第二季度為31.7%。調整後的SG&A佔淨銷售額的百分比如下：2021年財政年度第二季度為24.9%，增加了120個基點。  
•
其他收入和其他收入為1,700萬美元，而2021財年第二季度為900萬美元。  
•
有效税率為25.0%，而2021財年第二季度為17.1%。調整後的有效税率為25.1%，而2021財年第二季度為19.6%。  
•
淨收益為1200萬美元，或每股0.18美元，而2021財年第二季度為1.03億美元，或每股1.50美元。調整後的淨收入為2,300萬美元，或每股0.35美元，而2021財年第二季度為1.33億美元，或每股1.94美元。  
•
稀釋後的加權平均流通股在本季度達到6,600萬股，而2021財年第二季度為6,840萬股。  
•
調整後的EBITDA為1.11億美元，而2021財年第二季度為2.46億美元，佔銷售額的比例下降了550個基點。調整後的息税前利潤為4,300萬美元，佔銷售額的百分比下降了610個基點。  

 

2022財年前六個月業績

•
與2021財年前六個月相比，總銷售額下降了11%。淨收入與2021財年同期相比下降了90%，降至2800萬美元，或每股0.42美元，而上一財年同期為每股4.01美元。與2021財年前六個月相比，調整後的EBIT下降了76%，即3.19億美元，降至1.02億美元，佔銷售額的百分比下降了700個基點。調整後的淨收益為5900萬美元，比上一年同期減少了81%，而調整後的每股收益為0.89美元，比上一年同期的4.53美元減少了80%。 

 

庫存

•
2021財年第二季度末，商品庫存為12.67億美元，而2021財年第二季度末為8.28億美元，增長53%，而可比商店庫存下降了5%。2022財年第二季度末，儲備庫存佔總庫存的52%，而2021財年第二季度末為31%。儲備庫存主要由機會性購買的商品組成，這些商品將在未來幾個月或下個季節送到商店。

 

流動性和債務

•
截至2022財年第二季度，該公司擁有12.98億美元的流動資金，其中包括4.55億美元的無限制現金和8.43億美元的ABL貸款。截至第二季度，該公司的未償債務總額為14.87億美元，其中包括9.46億美元的定期貸款安排，5.08億美元的可轉換票據，以及ABL安排的任何借款。  

2

 

 

•
在2022年會計年度第二季度，該公司將其資產負債表貸款的規模從6.5億美元增加到9億美元，同時保持該貸款在2026年12月到期。 

 

普通股回購

•
在2022財年第二季度，該公司根據其股票回購計劃，以1.01億美元回購了598,278股普通股。截至2022財年第二季度末，該公司當前的股票回購計劃授權剩餘4.5億美元。

 

展望*

對於整個2022財年(截至2023年1月28日的52周)，該公司現在預計：

•
在2021財年增長15%的基礎上，2022財年可比門店銷售額將下降15%至13%；這意味着與2019財年相比，3年幾何可比門店銷售額下降3%至1%。
•
扣除房東津貼後的資本支出約為6.4億美元；
•
在2022財年新開90家門店； 
•
折舊和攤銷，不包括有利的租賃費用，約為2.8億美元；
•
調整後的息税前利潤將比去年下降410個基點至360個基點；
•
淨利息支出約為6100萬美元；
•
實際税率約為25%；以及
•
調整後的每股收益將在3.7美元至4.3美元之間，而去年按公認會計原則計算的每股收益為6美元，按非公認會計原則計算的每股收益為8.41美元。  

對於2022財年第三季度(截至2022年10月29日的13周)，該公司預計：

•
可比門店銷售額下降18%至15%；這意味着3年幾何可比門店銷售額下降4%至1%；
•
調整後的息税前利潤將比去年下降360至260個基點；
•
實際税率約為25%；以及
•
調整後的每股收益在0.36美元至0.66美元之間，而去年按公認會計原則計算的每股收益為0.20美元，按非公認會計原則計算的每股收益為1.36美元。

 

*三年幾何可比門店銷售堆積的定義是堆疊的可比銷售增長率，該增長率佔2019財年至2022財年可比門店銷售額的複合。2022財年每個季度和2022財年全年的 計算如下：(1+2021財年可比門店銷售增長)*(1+2022財年可比門店銷售增長)-1，和(1+2021財年可比門店銷售增長)*(1+2022財年可比門店銷售增長)-1.將2021財年期間的GDP與2019財年同期進行比較。

 

該公司沒有提交上述前瞻性非GAAP財務指標與其最具可比性的GAAP財務指標的數量調整，因為這將要求公司在GAAP基礎上創建估計範圍，這將需要不合理的努力。調整前瞻性非公認會計準則所需的調整無法合理肯定地預測，但

3

 

 

可能包括(其中包括)與債務修訂有關的成本、債務清償損失、減值費用以及該等項目的税務影響。這些調整中的一些或全部可能是重大的。

 

關於非公認會計準則財務計量的説明

 

上述對公司經營業績的討論包括提及調整後的SG&A、調整後的EBITDA、調整後的淨收入、調整後的每股收益(或調整後每股收益)、調整後的息税前利潤(或營業利潤率)以及調整後的有效税率。本公司相信，這些補充措施有助於評估我們的業務表現，併為我們的經營結果提供更大的透明度。特別是，我們認為，從我們認為的核心經營業績中剔除某些在頻率和幅度上可能有很大差異的項目，是有用的補充措施，有助於投資者和管理層評估我們產生收益和槓桿銷售的能力，並更容易地比較過去和未來期間的核心經營業績。 這些非公認會計準則財務衡量標準是在本文件後面定義的，並與最具可比性的公認會計原則衡量標準相一致。  

 

2022年第二季度電話會議

 

電話會議的網絡直播還將在該公司網站的投資者關係頁面上進行，網址是： www.burlingtoninvestors.com。

 

對於無法參加電話會議的人，將在2022年8月25日電話會議結束後重播，從上午11：30開始。東部時間到2022年9月1日晚上11：59Et.美國的免費重播撥入號碼是1-800-770-2030，國際重播撥入號碼是1-609-800-9909。重播密碼為8700337。 

 

關於伯靈頓百貨公司

 

Burlington Stores，Inc.總部位於新澤西州，是一家全國公認的低價零售商，2021財年淨銷售額為93億美元。該公司是一家財富500強公司，其普通股在紐約證券交易所上市交易，股票代碼為“BURL”。截至2022財年第二季度末，該公司在46個州和波多黎各經營着877家門店，主要以Burlington Stores的名義經營。該公司的商店提供多種以時尚為重點的當季商品，價格最高可達其他零售商價格的60%，包括女式成衣、男裝、青少年服裝、嬰兒、美容、鞋類、配飾、家居、玩具、禮物和外套。 

 

欲瞭解更多有關該公司的信息，請訪問www.burlington.com。

 

投資者關係聯繫人：

大衞·J·格利克

Daniel·德羅薩裏奧

855-973-8445
郵箱：Info@BurlingtonInvestors.com

 

艾莉森·馬爾金

ICR公司

203-682-8225

 

前瞻性和警告性聲明的避風港

4

 

 

本新聞稿包含符合修訂後的1933年證券法第27A節和修訂後的1934年證券交易法第21E節的前瞻性陳述。除歷史事實陳述外，本新聞稿中包含的所有陳述，包括有關我們的預期銷售趨勢、我們的流動性狀況、庫存計劃和經濟環境的陳述，以及描述我們對未來時期的展望的陳述，都是前瞻性陳述。前瞻性陳述討論了我們目前對財務狀況、經營結果、計劃、目標、未來業績和業務的預期和預測。你可以通過它們與歷史或當前事實沒有嚴格相關這一事實來識別前瞻性陳述。我們不承諾公開更新或修改我們的前瞻性陳述，除非法律要求，即使經驗或未來的變化明確表明，此類陳述中明示或暗示的任何預期結果將不會實現。如果我們確實更新了一個或多個前瞻性陳述，則不應推斷我們將對這些或其他前瞻性陳述進行額外更新。所有前瞻性聲明都會受到風險和不確定性的影響，可能會導致實際事件或結果與我們預期的結果產生重大差異，這些風險和不確定性包括：新冠肺炎疫情的影響及減緩其蔓延的行動以及對 經濟活動、金融市場、勞動力市場和全球供應鏈的相關影響；包括通貨膨脹在內的總體經濟狀況以及對消費者信心和支出的相關影響；競爭因素，包括主要競爭對手的定價和促銷活動以及我們競爭市場內的競爭加劇；天氣模式。, 包括 年氣温的變化；我們商店所在購物區其他目的地零售商的客流量減少或關閉；消費者偏好和需求的變化；行業趨勢，包括購買、庫存和其他商業做法的變化；自然災害和人為災難，包括火災、雪災和冰暴、洪水、冰雹、颶風和地震；我們成功實施一項或多項戰略舉措和增長計劃的能力；以優惠條件提供有吸引力的商品；以合適的條件提供理想的商店位置；行業趨勢，包括採購、庫存和其他業務做法的變化；恐怖襲擊，特別是對我們開展業務的市場或市場內部的襲擊；我們吸引、培訓和留住適當數量的優質員工和臨時人員的能力；我們控制成本和支出的能力；與我們有業務往來的各方的償付能力及其履行對我們義務的意願；進口風險，包括税收和貿易政策, 關税和政府法規；我們商品對供應商的依賴；影響向我們商店交付商品的國內和國際事件；不可預見的網絡相關問題或攻擊；監管和税收變化；商品安全和收縮問題； 任何不可預見的重大損失或傷亡或不利訴訟的存在；當前和未來法律及其解釋的影響；我們的鉅額債務水平和相關償債義務；未能遵守我們債務協議中的契約的 後果；是否有足夠的融資；以及我們在提交給美國證券交易委員會的文件中不時描述的每一個因素。對於這些因素中的每一個，該公司都聲稱受修訂後的《1995年私人證券訴訟改革法》所包含的前瞻性陳述安全港的保護。 

 

 

5

 

 

伯靈頓百貨公司

簡明合併損益表

(未經審計)

(除每股數據外，所有金額均以千計)

 

 

 

截至三個月

 

 

截至六個月

 

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

 

2022

 

 

2021

 

 

2022

 

 

2021

 

收入：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨銷售額

 

$

1,983,889

 

 

$

2,212,812

 

 

$

3,909,532

 

 

$

4,403,479

 

其他收入

 

 

4,052

 

 

 

3,099

 

 

 

8,101

 

 

 

5,728

 

總收入

 

 

1,987,941

 

 

 

2,215,911

 

 

 

3,917,633

 

 

 

4,409,207

 

成本和支出：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售成本

 

 

1,211,268

 

 

 

1,279,685

 

 

 

2,348,214

 

 

 

2,521,873

 

銷售、一般和行政費用

 

 

685,504

 

 

 

702,291

 

 

 

1,365,831

 

 

 

1,367,119

 

與債務發行和修訂有關的費用

 

 

—

 

 

 

3,331

 

 

 

—

 

 

 

3,331

 

折舊及攤銷

 

 

67,970

 

 

 

62,814

 

 

 

134,274

 

 

 

118,424

 

減值費用--長期資產

 

 

4,415

 

 

 

970

 

 

 

6,958

 

 

 

1,747

 

其他收入--淨額

 

 

(12,608

)

 

 

(5,841

)

 

 

(16,005

)

 

 

(7,214

)

債務清償損失

 

 

—

 

 

 

31,395

 

 

 

14,657

 

 

 

31,395

 

利息支出

 

 

15,435

 

 

 

17,502

 

 

 

30,041

 

 

 

37,101

 

總成本和費用

 

 

1,971,984

 

 

 

2,092,147

 

 

 

3,883,970

 

 

 

4,073,776

 

所得税前收入支出

 

 

15,957

 

 

 

123,764

 

 

 

33,663

 

 

 

335,431

 

所得税費用

 

 

3,991

 

 

 

21,210

 

 

 

5,524

 

 

 

61,847

 

淨收入

 

$

11,966

 

 

$

102,554

 

 

$

28,139

 

 

$

273,584

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

稀釋後每股普通股淨收益

 

$

0.18

 

 

$

1.50

 

 

$

0.42

 

 

$

4.01

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

加權平均普通股-稀釋後

 

 

65,962

 

 

 

68,448

 

 

 

66,304

 

 

 

68,240

 

 

6

 

 

伯靈頓百貨公司

簡明合併資產負債表

(未經審計)

(所有金額均以千為單位)

 

 

 

7月30日，

 

 

1月29日，

 

 

7月31日，

 

 

 

2022

 

 

2022

 

 

2021

 

資產

 

 

 

 

 

 

 

 

 

流動資產：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

現金和現金等價物

 

$

454,985

 

 

$

1,091,091

 

 

$

1,344,318

 

受限現金和現金等價物

 

 

6,582

 

 

 

6,582

 

 

 

6,582

 

應收賬款--淨額

 

 

70,858

 

 

 

54,089

 

 

 

78,761

 

商品庫存

 

 

1,266,696

 

 

 

1,021,009

 

 

 

828,152

 

持有待處置的資產

 

 

1,933

 

 

 

4,358

 

 

 

2,500

 

預付資產和其他流動資產

 

 

135,049

 

 

 

370,515

 

 

 

403,602

 

流動資產總額

 

 

1,936,103

 

 

 

2,547,644

 

 

 

2,663,915

 

財產和設備--淨值

 

 

1,609,302

 

 

 

1,552,237

 

 

 

1,467,399

 

經營性租賃資產

 

 

2,831,932

 

 

 

2,638,473

 

 

 

2,506,985

 

商譽和無形資產--淨額

 

 

285,064

 

 

 

285,064

 

 

 

285,064

 

遞延税項資產

 

 

3,689

 

 

 

3,959

 

 

 

4,197

 

其他資產

 

 

67,271

 

 

 

62,136

 

 

 

64,941

 

總資產

 

$

6,733,361

 

 

$

7,089,513

 

 

$

6,992,501

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

負債和股東權益

 

 

 

 

 

 

 

 

 

流動負債：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

應付帳款

 

$

800,742

 

 

$

1,080,802

 

 

$

979,973

 

流動經營租賃負債

 

 

375,294

 

 

 

358,793

 

 

 

326,282

 

其他流動負債

 

 

418,427

 

 

 

493,695

 

 

 

483,134

 

長期債務當期到期日

 

 

14,587

 

 

 

14,357

 

 

 

14,095

 

流動負債總額

 

 

1,609,050

 

 

 

1,947,647

 

 

 

1,803,484

 

長期債務

 

 

1,472,197

 

 

 

1,541,102

 

 

 

1,774,312

 

長期經營租賃負債

 

 

2,724,053

 

 

 

2,539,420

 

 

 

2,429,315

 

其他負債

 

 

69,563

 

 

 

80,904

 

 

 

105,737

 

遞延税項負債

 

 

224,621

 

 

 

220,023

 

 

 

203,958

 

股東權益

 

 

633,877

 

 

 

760,417

 

 

 

675,695

 

總負債和股東權益

 

$

6,733,361

 

 

$

7,089,513

 

 

$

6,992,501

 

 

 

7

 

 

伯靈頓百貨公司

簡明合併現金流量表

(未經審計)

(所有金額均以千為單位)

 

 

 

截至六個月

 

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

 

2022

 

 

2021

 

經營活動

 

 

 

 

 

 

淨收入

 

$

28,139

 

 

$

273,584

 

將淨收入調整為經營活動提供的淨現金(用於)

 

 

 

 

 

 

折舊及攤銷

 

 

134,274

 

 

 

118,424

 

遞延所得税

 

 

(1,804

)

 

 

42,434

 

債務清償損失

 

 

14,657

 

 

 

31,395

 

非現金股票薪酬費用

 

 

33,878

 

 

 

36,059

 

非現金租賃費用

 

 

(343

)

 

 

(6,968

)

從房東津貼收到的現金

 

 

9,116

 

 

 

19,995

 

資產和負債變動情況：

 

 

 

 

 

 

應收賬款

 

 

(16,908

)

 

 

(15,631

)

商品庫存

 

 

(245,687

)

 

 

(87,364

)

應付帳款

 

 

(283,861

)

 

 

116,346

 

其他流動資產和負債

 

 

164,063

 

 

 

(115,324

)

長期資產和負債

 

 

(287

)

 

 

1,087

 

其他經營活動

 

 

11,901

 

 

 

12,833

 

經營活動提供的現金淨額(用於)

 

 

(152,862

)

 

 

426,870

 

投資活動

 

 

 

 

 

 

為財產和設備支付的現金

 

 

(208,776

)

 

 

(147,187

)

租賃購置成本

 

 

(943

)

 

 

(436

)

出售財產和設備以及持有以供出售的資產所得收益

 

 

23,324

 

 

 

5,988

 

淨現金(用於)投資活動

 

 

(186,395

)

 

 

(141,635

)

融資活動

 

 

 

 

 

 

長期債務收益--B-6定期貸款

 

 

—

 

 

 

956,608

 

長期債務的本金支付--B-5級貸款

 

 

—

 

 

 

(961,415

)

長期債務的本金支付--可轉換票據

 

 

(78,236

)

 

 

—

 

長期債務擔保票據的本金支付

 

 

—

 

 

 

(323,866

)

購買庫藏股

 

 

(212,721

)

 

 

(13,261

)

其他融資活動

 

 

(5,892

)

 

 

20,741

 

(用於)融資活動的現金淨額

 

 

(296,849

)

 

 

(321,193

)

(減少)現金、現金等價物、限制性現金和限制性現金等價物

 

 

(636,106

)

 

 

(35,958

)

期初現金、現金等價物、限制性現金和限制性現金等價物

 

 

1,097,673

 

 

 

1,386,858

 

期末現金、現金等價物、限制性現金和限制性現金等價物

 

$

461,567

 

 

$

1,350,900

 

 

8

 

 

 

非公認會計準則財務指標的對賬

(未經審計)

(金額以千為單位，每股數據除外)

下表計算了公司的調整後淨收入、調整後每股收益、調整後EBITDA、調整後息税前利潤、調整後SG&A和調整後的有效税率，所有這些都被視為非GAAP財務衡量標準。一般而言，非GAAP財務計量是對一家公司的業績、財務狀況或現金流的數字計量，不包括通常不包括在根據GAAP計算和列報的最直接可比計量中的金額。

經調整淨收益定義為淨收益，不包括下列項目(如適用)：(I)有利租賃成本淨額；(Ii)與債務發行和修訂有關的成本；(Iii)債務清償損失；(Iv)減值費用；(V)與某些訴訟事項有關的金額；及(Vi)其他非常、非經常性或非常開支、虧損、費用或收益，所有這些均應納税，以得出調整後淨收益。

調整後每股收益定義為調整後淨收益除以稀釋後加權平均流通股，定義見下表。

經調整的EBITDA定義為淨收益，不包括下列項目(如適用)：(I)利息支出；(Ii)利息收入；(Iii)與債務發行和修訂相關的成本；(Iv)債務清償損失；(V)所得税支出；(Vi)折舊和攤銷；(Vii)減值費用；(Viii)與某些訴訟事項有關的金額；以及(Ix)其他非常、非經常性或非常費用、虧損、費用或收益。

經調整息税前利潤(或經調整營業利潤)定義為淨收益，不包括下列項目(如適用)：(I)利息支出；(Ii)利息收入；(Iii)與債務發行和修訂有關的成本；(Iv)債務清償損失；(V)所得税支出；(Vi)減值費用；(Vii)有利租賃成本淨額；(Viii)與某些訴訟事項有關的金額；以及(Ix)其他非常、非經常性或非常費用、虧損、費用或收益。

經調整SG&A定義為SG&A減去產品採購成本、有利租賃成本及與某些訴訟事宜有關的金額。

調整後的有效税率定義為公認會計準則的有效税率減去調整後淨收入(下表腳註(E))中對賬項目的税收影響。

本公司列報經調整的淨收入、經調整的每股收益、經調整的EBITDA、經調整的EBIT、經調整的SG&A及經調整的有效税率，因為本公司認為這些是評估本公司業務表現的有用補充指標，併為經營結果提供更大的透明度。特別是，本公司認為，剔除某些在頻率和幅度上可能與本公司認為的核心經營業績有很大差異的項目是有用的補充措施，有助於投資者和管理層評估本公司產生收益和槓桿銷售的能力，並更容易地比較過去和未來期間的核心經營業績。

該公司認為，這些非公認會計準則措施為投資者提供了有關公司運營和財務狀況的有用信息。零售業的其他公司可能會以不同的方式計算這些非GAAP衡量標準，因此該公司的計算可能無法直接進行比較。

9

 

 

下表顯示了公司在所指時期的淨收入與調整後淨收入和調整後每股收益的對賬情況：

 

 

(未經審計)

 

 

 

(單位為千，每股數據除外)

 

 

 

截至三個月

 

 

截至六個月

 

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

 

2022

 

 

2021

 

 

2022

 

 

2021

 

淨收入與調整後淨收入的對賬：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨收入

 

$

11,966

 

 

$

102,554

 

 

$

28,139

 

 

$

273,584

 

優惠租賃費用淨額(A)

 

 

4,769

 

 

 

6,002

 

 

 

9,471

 

 

 

11,913

 

與債務發行和修訂有關的費用(B)

 

 

—

 

 

 

3,331

 

 

 

—

 

 

 

3,331

 

債務清償損失(C)

 

 

—

 

 

 

31,395

 

 

 

14,657

 

 

 

31,395

 

減值費用

 

 

4,415

 

 

 

970

 

 

 

6,958

 

 

 

1,747

 

訴訟事項(D)

 

 

5,500

 

 

 

—

 

 

 

10,500

 

 

 

—

 

税收效應(E)

 

 

(3,702

)

 

 

(11,175

)

 

 

(10,719

)

 

 

(12,946

)

調整後淨收益

 

$

22,948

 

 

$

133,077

 

 

$

59,006

 

 

$

309,024

 

稀釋加權平均流通股(F)

 

 

65,962

 

 

 

68,448

 

 

 

66,304

 

 

 

68,240

 

調整後每股收益

 

$

0.35

 

 

$

1.94

 

 

$

0.89

 

 

$

4.53

 

下表顯示了該公司在所指時期的淨收入與調整後EBITDA的對賬情況：
 

 

 

(未經審計)

 

 

 

(單位：千)

 

 

 

截至三個月

 

 

截至六個月

 

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

 

2022

 

 

2021

 

 

2022

 

 

2021

 

淨收入與調整後EBITDA的對賬：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨收入

 

$

11,966

 

 

$

102,554

 

 

$

28,139

 

 

$

273,584

 

利息支出

 

 

15,435

 

 

 

17,502

 

 

 

30,041

 

 

 

37,101

 

利息收入

 

 

(3,463

)

 

 

(46

)

 

 

(3,582

)

 

 

(120

)

債務清償損失(C)

 

 

—

 

 

 

31,395

 

 

 

14,657

 

 

 

31,395

 

與債務發行和修訂有關的費用(B)

 

 

—

 

 

 

3,331

 

 

 

—

 

 

 

3,331

 

訴訟事項(D)

 

 

5,500

 

 

 

—

 

 

 

10,500

 

 

 

—

 

折舊及攤銷(G)

 

 

72,739

 

 

 

68,816

 

 

 

143,745

 

 

 

130,337

 

減值費用

 

 

4,415

 

 

 

970

 

 

 

6,958

 

 

 

1,747

 

所得税費用

 

 

3,991

 

 

 

21,210

 

 

 

5,524

 

 

 

61,847

 

調整後的EBITDA

 

$

110,583

 

 

$

245,732

 

 

$

235,982

 

 

$

539,222

 

下表顯示了該公司在所指時期的淨收入與調整後息税前利潤的對賬情況：
 

 

 

(未經審計)

 

 

 

(單位：千)

 

 

 

截至三個月

 

 

截至六個月

 

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

 

2022

 

 

2021

 

 

2022

 

 

2021

 

淨收入與調整後息税前利潤的對賬：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨收入

 

$

11,966

 

 

$

102,554

 

 

$

28,139

 

 

$

273,584

 

利息支出

 

 

15,435

 

 

 

17,502

 

 

 

30,041

 

 

 

37,101

 

利息收入

 

 

(3,463

)

 

 

(46

)

 

 

(3,582

)

 

 

(120

)

債務清償損失(C)

 

 

—

 

 

 

31,395

 

 

 

14,657

 

 

 

31,395

 

與債務發行和修訂有關的費用(B)

 

 

—

 

 

 

3,331

 

 

 

—

 

 

 

3,331

 

優惠租賃費用淨額(A)

 

 

4,769

 

 

 

6,002

 

 

 

9,471

 

 

 

11,913

 

減值費用

 

 

4,415

 

 

 

970

 

 

 

6,958

 

 

 

1,747

 

訴訟事項(D)

 

 

5,500

 

 

 

—

 

 

 

10,500

 

 

 

—

 

所得税費用

 

 

3,991

 

 

 

21,210

 

 

 

5,524

 

 

 

61,847

 

調整後息税前利潤

 

$

42,613

 

 

$

182,918

 

 

$

101,708

 

 

$

420,798

 

 

10

 

 

下表顯示了公司在所示期間將SG&A與調整後的SG&A進行的對賬：

 

 

 

(未經審計)

 

 

 

(單位：千)

 

 

 

截至三個月

截至六個月

 

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

將SG&A對帳至調整後的SG&A：

 

2022

 

 

2021

 

 

2022

 

 

2021

 

SG&A

 

$

685,504

 

 

 

702,291

 

 

$

1,365,831

 

 

$

1,367,119

 

優惠租賃費用淨額(A)

 

 

(4,769

)

 

 

(6,002

)

 

 

(9,471

)

 

 

(11,913

)

產品採購成本

 

 

(157,166

)

 

 

(145,895

)

 

 

(313,970

)

 

 

(286,392

)

訴訟事項(D)

 

 

(5,500

)

 

 

—

 

 

 

(10,500

)

 

 

—

 

調整後的SG&A

 

$

518,069

 

 

$

550,394

 

 

$

1,031,890

 

 

$

1,068,814

 

 

下表顯示了該公司在公認會計原則基礎上的實際税率與所示期間調整後的實際税率的對賬情況：

 

 

 

(未經審計)

 

 

截至三個月

截至六個月

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

7月30日，

 

 

7月31日，

 

 

 

 

2022

 

 

2021

 

 

2022

 

 

2021

 

 

以公認會計原則為基礎的有效税率

 

 

25.0

%

 

 

17.1

%

 

 

16.4

%

 

 

18.4

%

 

調整以達到調整後的實際税率

 

 

0.1

 

 

 

2.5

 

 

 

5.2

 

 

 

1.1

 

 

調整後的實際税率

 

 

25.1

%

 

 

19.6

%

 

 

21.6

%

 

 

19.5

%

 

 

下表顯示了公司對上一季度調整後淨收入與調整後每股收益的核對情況，本新聞稿中使用的調整後每股收益金額顯示了所顯示的時期：

 

 

 

(未經審計)

 

 

 

(單位為千，每股數據除外)

 

 

 

截至三個月

 

 

截至12個月

 

 

 

2021年10月30日

 

 

2022年1月29日

 

淨收入與調整後淨收入的對賬：

 

 

 

 

 

 

淨收入

 

$

13,619

 

 

$

408,839

 

優惠租賃費用淨額(A)

 

 

5,275

 

 

 

21,914

 

與債務修訂有關的費用(B)

 

 

89

 

 

 

3,419

 

債務清償損失(C)

 

 

86,362

 

 

 

156,020

 

減值費用

 

 

1,488

 

 

 

7,748

 

税收效應(E)

 

 

(13,891

)

 

 

(24,741

)

調整後淨收益

 

 

92,942

 

 

 

573,199

 

稀釋加權平均流通股(F)

 

 

68,205

 

 

 

68,126

 

調整後每股收益

 

$

1.36

 

 

$

8.41

 

 

 

(A)有利租賃成本淨額是與有利和不利租賃相關的非現金支出，這些非現金支出是2006年4月13日貝恩資本收購Burlington Coat Factory Warehouse Corporation(合併交易)相關購買會計的結果。這些費用被記錄在我們的簡明綜合損益表的“銷售、一般和行政費用”項中。

(B)指為定期貸款安排進行再融資而產生的若干成本。

(C)2022財政年度金額與部分回購可轉換票據有關。2021財政年度的數額涉及贖回擔保票據以及定期貸款安排的再融資。

(D)代表就某些訴訟事宜收取的款額。

(E)税務影響是根據各個期間的實際税率(不包括個別項目前)計算的，並按(A)至(D)項的影響的税務影響作出調整。

(F)已發行攤薄加權平均股份以已發行基本股份開始，並回撥期內任何潛在攤薄的已發行證券。

(G)包括在截至2022年7月30日的三個月和六個月的簡明綜合收益表的“銷售、一般和行政費用”項中包含的有利租賃成本480萬美元和950萬美元，以及截至2021年7月31日的三個月和六個月的600萬美元和1190萬美元。有利租賃成本淨額指因合併交易而入賬的有利和不利租賃相關的非現金支出。

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