立即釋放

Cardinal Health報告2022財年第四季度和全年業績

·第四季度收入增長11%，達到471億美元

·第四季度GAAP1營業收益為3600萬美元；第四季度GAAP稀釋後每股收益為0.50美元

·第四季度非GAAP營業收益增長41%，至4.5億美元；非GAAP稀釋後每股收益增長36%，至1.05美元

·2022財年產生的運營現金流為31億美元

·公司提供2023財年指導並重申長期目標

·公司推出醫療改進計劃，目標是到2025財年醫療部門利潤至少達到6.5億美元

俄亥俄州都柏林，2022年8月11日-Cardinal Health(紐約證券交易所股票代碼：CAH)今天公佈，2022財年第四季度收入為471億美元，比去年第四季度增長11%。GAAP營業收益為3600萬美元，主要是由於醫療部門3.03億美元的非現金税前商譽減值費用。GAAP稀釋後每股收益(EPS)為0.50美元，主要是由於扣除税收影響後的這一減值。該季度非GAAP營業收益增長41%，達到4.5億美元，這主要是由於製藥部門利潤的增長，非GAAP稀釋後每股收益增長36%，達到1.05美元。

2022財年收入為1814億美元，比2021財年增長12%。由於醫療部門21億美元的非現金税前商譽減值費用，GAAP營業虧損為5.96億美元。扣除税收影響後的GAAP稀釋每股虧損為3.35美元，主要是由於這些減值。非GAAP營業收益下降12%，至20億美元，主要是由於淨通脹影響和醫療部門的全球供應鏈限制。非GAAP稀釋每股收益下降9%，降至5.06美元，原因是醫藥部門利潤下降，扣除税收影響，製藥部門利潤增加部分抵消了這一影響。

紅衣主教健康首席執行官Mike·考夫曼表示：“在2022財年，醫療部門的業績受到通脹和供應鏈限制的嚴重影響。”此外，製藥部門增長了5%，我們產生了強勁的現金流，通過股票回購和分紅向股東返還了16億美元。“

紅衣主教健康的首席財務官Jason Hollar説：“展望未來，我們對我們的醫療改進計劃和長期增長目標充滿信心。我們將繼續致力於我們公司在醫療保健領域發揮的重要作用，併為我們的客户、員工和投資者提供價值。“

22財年第四季度和全年摘要

細分結果

醫藥細分市場

第四季度製藥部門的收入增長了13%，達到433億美元，這得益於現有的和新的藥品分銷和專業客户的品牌藥品銷售額的增長。

第四季度醫藥部門利潤增長26%，達到4.51億美元，受仿製藥計劃表現和品牌銷售組合的更大貢獻推動，但部分被通貨膨脹的供應鏈成本所抵消。此外，這反映了由於上一年的庫存調整而產生的有利比較。

醫療細分市場

第四季度醫療部門的收入下降了11%，降至38億美元，這是由於剝離了Cordis業務以及產品和經銷量的下降。

第四季度醫療部門虧損1600萬美元，主要是由於淨通脹影響以及產品和分銷方面的全球供應鏈限制。此外，個人防護裝備和剝離科迪斯業務的貢獻較低，抵消了與上一年個人防護裝備庫存儲備的有利比較。

2023財年展望2，3

長期財務目標

該公司重申了其長期目標，即製藥部門的低至中個位數的部門利潤增長，醫療部門的中至高個位數的部門利潤增長，以及平均兩位數的非GAAP每股收益增長和股息收益率。此外，根據其醫療改進計劃，該公司的目標是到2025財年醫療部門利潤至少達到6.5億美元。

領導層更迭

該公司另外宣佈，董事會已選舉現任首席財務官賈森·霍拉爾擔任下一任首席執行官，自2022年9月1日起生效。霍拉爾將接替2018年1月起擔任該公司首席執行長的Mike·考夫曼。霍拉還將加入該公司的董事會。此外，該公司現任首席會計官帕特里夏·英格利希將擔任臨時首席財務官，同時公司將從外部尋找永久首席財務官。

最近的亮點

·Cardinal Health宣佈已收購Bendcare集團採購組織實體，加強專業解決方案公司的基石風濕學TM GPO，成為專注於風濕病的領先GPO。該公司還對Bendcare管理服務組織進行了少數投資。

·紅衣主教健康公司宣佈，將在俄亥俄州哥倫布市新建一個面積為208,144平方英尺的配送中心，作為多年倉庫現代化和增長計劃的一部分。新的配送中心將支持該公司的At-Home Solutions業務，這是一家市場領先的醫療用品提供商和專業業務，專注於為患有慢性和嚴重健康狀況的人提供舒適的家庭護理。

·紅衣主教健康宣佈收購ScalaMed，這是一個智能平臺，可以通過安全的移動應用程序將處方直接傳輸給患者。此次收購將ScalaMed的技術和資產轉移到紅衣主教健康公司Outputs™。

·紅衣主教健康主辦了第30屆年度零售商業大會，有4000多名客户參加，代表3000家獨特的獨立社區藥店，突出了該公司的創新，並展示了其對客户的承諾。

·紅衣主教健康與藥品分銷同行與俄克拉何馬州達成協議，解決與阿片類藥物相關的索賠。如果這一協議和之前宣佈的與華盛頓州的協議最終敲定，49個符合條件的州中有48個將受到之前披露的廣泛和解協議的約束。此外，經銷商還達成協議，解決西弗吉尼亞州大多數分區與阿片類藥物有關的索賠。

·紅衣主教健康公司董事會批准從公司資本盈餘中提取每股0.4957美元的季度股息。股息將於2022年10月15日支付給2022年10月3日收盤時登記在冊的股東。

即將舉行的網絡直播投資者活動

·摩根士丹利第20屆全球醫療年會，美國東部時間2022年9月13日上午10：00

網播

紅衣主教健康將在今天上午8：30主持一場網絡直播。東方航空將討論第四季度和全年業績。要收看網絡直播和相應的幻燈片演示文稿，請轉到ir.cardinalHealth.com的投資者關係頁面。不需要訪問代碼。

演示幻燈片和網絡直播重播將持續到2023年8月10日。

關於紅衣主教健康

Cardinal Health是一家藥品分銷商、醫療和實驗室產品的全球製造商和分銷商，以及醫療保健設施的性能和數據解決方案提供商。紅衣主教健康公司有50年的業務歷史，業務遍及30多個國家和地區，在全球擁有約44,000名員工。有關紅衣主教健康的信息，請訪問cardinalHealth.com。

聯繫人

媒體：Erich Timmerman電子郵件：erich.timmerman@cardinalHealth.com

投資者：凱文·莫蘭，電子郵件：kevin.moran@cardinalHealth.com

1 2022財年第四季度和2022財年第四季度的GAAP有效税率分別受到醫療部門3.03億美元和21億美元商譽減值費用的影響。包括在GAAP有效税率中的與這些費用相關的淨税收優惠在第四季度為2.4億美元，全年為1.5億美元。

2021財政年度第四季度和2021財政年度的GAAP有效税率包括與治療阿片類藥物訴訟費用的税收影響有關的淨税收優惠。包括在GAAP中

2021財年的有效税率是淨營業虧損結轉的收益，主要與自我保險税前虧損有關。

2GAAP指的是美國公認的會計原則。本新聞稿包括GAAP財務指標以及非GAAP財務指標，非GAAP財務指標是不按照GAAP計算的財務指標。有關本新聞稿中介紹的非GAAP財務衡量標準的定義，請參閲附件中的“非GAAP衡量標準的使用”，還可參閲所附的調整非GAAP財務衡量標準與其最直接可比的GAAP財務衡量標準之間差異的附表。

3由於某些財務信息的可能重要性無法確定、無法獲得和無法合理估計，公司不以公認會計準則為基礎提供前瞻性指導。有關詳細説明，請參閲附件中的“非公認會計準則措施的使用”。

紅衣主教健康利用其網站作為分發材料公司信息的渠道。重要信息，包括新聞稿、財務信息、收益和分析師演示文稿，以及有關即將舉行的演示文稿和活動的信息，都會定期發佈在ir.cardinalHealth的投資者關係頁面上，並可供訪問。此外，該網站允許投資者和其他感興趣的人自動註冊，當該公司在其網站上發佈新聞稿、美國證券交易委員會備案文件和某些其他信息時，他們會收到電子郵件提醒。

有關前瞻性陳述的注意事項

本新聞稿包含前瞻性陳述，涉及預期、前景、估計和其他取決於未來事件或發展的事項。這些陳述可以通過諸如“預期”、“預期”、“打算”、“計劃”、“相信”、“將”、“應該”、“可能”、“將會”、“計劃”、“繼續”、“可能”和類似的表述來識別，包括反映未來結果或指導的陳述、展望陳述以及各種應計和估計。這些事項受到風險和不確定因素的影響，這些風險和不確定因素可能導致實際結果與預測、預期或暗示的結果大相徑庭。這些風險和不確定性包括持續的通脹壓力和供應鏈限制帶來的風險，包括我們緩解此類影響的計劃可能不像我們預期的那樣成功，以及採購某些個人防護或其他設備的成本、運輸、運輸、貨運和商品成本增加、某些產品的價格下降或需求下降可能導致額外的庫存儲備或中斷，並可能對我們實現長期指導的能力產生負面影響；我們的醫療單位商譽可能進一步受損、全球利率上升或美國法定税率可能出現不利變化；Cardinal Health各種業務領域的競爭壓力；我們仿製藥計劃的表現，包括仿製藥通貨緊縮的數額或比率，以及我們通過與CVS Health的仿製藥採購合資企業抵消仿製藥通貨緊縮並維持其他財務和戰略利益的能力；與阿片類藥物分銷相關的持續風險，包括與政府當局達成和解的財務影響, 對我們對阿片類藥物相關損失進行減税計劃的挑戰可能對我們的財務業績產生不利影響的風險，我們認為與我們的反轉移計劃有關的司法部調查產生的風險，以及與國家和解下的禁令救濟要求相關的風險，包括我們在實施和維護所需變化時可能招致更高成本或運營挑戰的風險；與某些產品的製造和採購相關的風險，包括與我們的能力和第三方製造商進出口某些產品或部件並遵守適用法規的能力相關的風險；與競爭激烈的勞動力市場和我們吸引和留住關鍵職位員工的能力相關的風險；我們管理與品牌藥品定價相關的不確定性的能力；與我們的成本節約計劃或其他業務計劃(如醫療改善計劃)相關的風險，包括它們可能無法實現預期結果的可能性。Cardinal Health的Form 10-K、Form 10-Q和Form 8-K報告以及這些報告的展品中描述了額外的風險和不確定性。本新聞稿反映了管理層截至2022年8月11日的觀點。除非適用法律要求，否則Cardinal Health不承擔更新或修改任何前瞻性陳述的義務。前瞻性陳述是雄心勃勃的，並不保證或承諾一定會實現目標、指標或預測，也不能保證任何承諾、期望。, 本報告中的倡議或計劃可以或將會實現或完成。Cardinal Health提供非GAAP財務指標及其最直接可比的GAAP財務指標的定義和對賬，網址為ir.cardinalHealth。

附表1

紅衣主教保健公司及其子公司

合併損益表(未經審計)

1資產減值和(損益)/資產處置淨額包括與醫療部門有關的税前商譽減值費用3.03億美元和21億美元，分別在2022財年第四季度和年初迄今記錄。

2訴訟(追回)/費用，淨額包括2022財政年度記錄的一次性臨時律師費1,800萬美元，這筆費用與最終敲定和解協議(“和解協議”)有關，從而解決了州和地方政府實體提起的絕大多數阿片類藥物訴訟。由於和解協議的獨特性質和重要性，以及費用的一次性、或有性質，這筆費用包括在訴訟(追討)/費用淨額中。

3訴訟(追回)/費用，淨額包括2021財政年度與阿片類藥物訴訟有關的11.7億美元税前費用。

4 2022財政年度第四季度和年初至今期間的所得税撥備包括與減值費用有關的税收影響。在2022財年第四季度和年初至今，與這些減值相關的淨税收優惠分別為2.4億美元和1.5億美元，幷包括在年度有效税率中。

5所得税準備金包括在2021財政年度記錄的與淨營業虧損結轉有關的税收優惠。我們的全資保險子公司在其2020財年法定財務報表中記錄了一項自我保險税前虧損，主要與阿片類藥物訴訟有關。這一自我保險税前虧損沒有影響我們的税前綜合業績，在我們2020財年的綜合聯邦所得税申報單上扣除了這一損失，併為税務目的造成了顯著的淨營業虧損。根據冠狀病毒援助、救濟和經濟安全(CARE)法案的允許，淨運營虧損被結轉並調整了我們2015財年、2016財年、2017財年和2018財年的應税收入。淨營業虧損結轉的總收益為4.24億美元。

此外，與如果沒有阿片類藥物訴訟費用本可確認的税收影響相比，2022財政年度第四季度的税收優惠金額增加了約5000萬美元。2021財年，與阿片類藥物訴訟費用相關的淨税收優惠為2.28億美元。

6由於2022財年的淨虧損，潛在的稀釋性普通股由於其反稀釋作用而未被包括在分母中。

附表2

紅衣主教保健公司及其子公司

簡明綜合資產負債表(未經審計)

附表3

紅衣主教保健公司及其子公司

合併現金流量表(未經審計)

附表4

紅衣主教保健公司及其子公司

細分市場信息

    

各部分和某些計算的總和可能反映四捨五入調整。

1製藥部門的利潤包括與阿片類藥物相關的訴訟辯護和合規成本，但不包括2022財年與和解協議最終敲定有關的1800萬美元的一次性臨時律師費。

2製藥部門2022財年的利潤受到與普通課程知識產權索賠相關的1600萬美元利潤損失判決的積極影響。

3醫療部門2021財政年度第四季度和年初至今的利潤/(虧損)包括1.97億美元的準備金，用於將某些個人防護裝備的賬面價值降至其可變現淨值。

附表5

紅衣主教保健公司及其子公司

公認會計準則/非公認會計準則對賬1

1有關這些衡量標準的更多信息，請參閲非GAAP衡量標準的使用和定義附表。

2分銷、銷售、一般和行政費用。

3可歸於紅衣主教健康公司。

4資產處置的虧損和(損益)淨額包括與我們的醫療部門相關的税前商譽減值費用3.03億美元，該費用在2022財年第四季度記錄。在2022財年第四季度，與年初至今減值相關的淨税收優惠為2.4億美元，包括在年度有效税率中。

5訴訟(追回)/費用，淨額包括2021財政年度與阿片類藥物訴訟有關的11.7億美元税前費用。與在沒有阿片類藥物訴訟費用的情況下確認的税收影響相比，在截至2021年6月30日的第四季度，税收優惠金額增加了約5000萬美元。2021財年，與阿片類藥物訴訟費用相關的淨税收優惠為2.28億美元。

各部分和某些計算的總和可能反映四捨五入調整。

我們通常適用不同的税率，這取決於項目的性質和所產生的税收管轄權。

附表5

紅衣主教保健公司及其子公司

公認會計準則/非公認會計準則對賬1

1有關這些衡量標準的更多信息，請參閲非GAAP衡量標準的使用和定義附表。

2分銷、銷售、一般和行政費用。

3可歸於紅衣主教健康公司。

4就2022財年而言，可歸因於紅衣主教健康公司的GAAP稀釋每股虧損(“GAAP稀釋每股收益”)和GAAP對非GAAP每股對賬項目的每股收益影響是使用2.79億股普通股的加權平均計算的，這不包括分母中潛在的稀釋證券，因為它們的反稀釋效應產生於我們該期間的GAAP淨虧損。對於2022財年，非GAAP稀釋每股收益是使用2.8億股普通股的加權平均值計算的，其中包括潛在的稀釋股票。

5資產處置減值和(收益)/虧損，淨額包括與我們2022財年記錄的醫療部門相關的21億美元的税前商譽減值費用。在2022財年，與這些減值相關的淨税收優惠為1.5億美元，幷包括在年度有效税率中。

6訴訟(追回)/費用，2022財年的淨額不包括與普通課程知識產權索賠有關的1600萬美元利潤損失的判決，這對製藥部門的利潤產生了積極影響。

7訴訟(追回)/費用，淨額包括2022財政年度記錄的一次性臨時律師費1,800萬美元，這筆費用與最終敲定和解協議有關，從而解決了州和地方政府實體提起的絕大多數阿片類藥物訴訟。由於和解協議的獨特性質和重要性，以及費用的一次性、或有性質，這筆費用包括在訴訟(追討)/費用淨額中。

8訴訟(追回)/費用，淨額包括2021財政年度與阿片類藥物訴訟有關的11.7億美元税前費用。2021財年，與阿片類藥物訴訟費用相關的淨税收優惠為2.28億美元。

訴訟(追回)/費用，淨額還包括2021財年與淨營業虧損結轉有關的税收優惠。我們的全資保險子公司在其2020財年法定財務報表中記錄了一項自我保險税前虧損，主要與阿片類藥物訴訟有關。這一自我保險税前虧損沒有影響我們的税前綜合業績，在我們2020財年的綜合聯邦所得税申報單上扣除了這一損失，併為税務目的造成了顯著的淨營業虧損。根據冠狀病毒援助、救濟和經濟安全(CARE)法案的允許，淨運營虧損被結轉並調整了我們2015財年、2016財年、2017財年和2018財年的應税收入。淨收益總額為4.24億美元；然而，為了協調非公認會計準則財務措施，我們根據與阿片類藥物訴訟索賠有關的自我保險税前損失與單獨税務調整相關的相對金額，分配了不包括在非公認會計準則措施中的訴訟(追回)/費用利益淨額3.89億美元。分配給3500萬美元單獨税務調整的税收優惠包括在非公認會計準則措施中。

各部分和某些計算的總和可能反映四捨五入調整。

我們通常適用不同的税率，這取決於項目的性質和所產生的税收管轄權。

附表6

紅衣主教保健公司及其子公司

GAAP/非GAAP調節-GAAP現金流至非GAAP調整後自由現金流

紅衣主教保健公司及其子公司

非公認會計準則計量的使用

這份收益新聞稿包含的財務指標不是按照美國公認會計原則(“GAAP”)計算的。

除了根據GAAP準備的財務信息分析我們的業務外，我們還在內部使用這些非GAAP財務指標來評估我們的業績，參與財務和運營規劃，並確定激勵性薪酬，因為我們認為這些指標提供了額外的視角，在某些情況下與我們潛在的持續業務的業績更密切相關。我們向投資者提供這些非GAAP財務指標作為補充指標，以幫助讀者評估項目和事件對我們財務和經營業績的影響，並將我們的業績與我們的競爭對手進行比較。然而，我們使用的非GAAP財務指標可能與其他公司使用的類似名稱的指標計算方式不同，因此可能無法進行比較。我們披露的非GAAP財務指標不應被視為替代或優於根據GAAP計算的財務指標，根據GAAP計算的財務結果以及與下文所述財務報表的對賬應仔細評估。

從非公認會計準則財務指標中剔除

管理層認為，出於下列原因，將以下項目從本報告中提出的非公認會計準則衡量標準中剔除是有益的，以便於其自身和投資者對業務的評估：

·後進先出(LIFO)費用和信用被排除在外，因為推動後進先出(LIFO)庫存費用或信用的因素，如製藥商價格上漲或通縮以及年終庫存水平(可能受到我們財年結束前客户購買行為的重大影響)，在很大程度上不在我們的控制範圍內，無法準確預測。將後進先出費用和信用從非GAAP指標中剔除，便於將我們當前的財務業績與我們的歷史財務業績以及我們的同行集團公司的財務業績進行比較。在所列期間，我們沒有確認任何後進先出費用或信用。

·外科禮服召回成本或收入包括庫存註銷和某些補救和供應中斷成本，扣除2020年1月部分醫療器械促進協會(“AAMI”)3級外科禮服召回和自願現場行動(召回一些包裹和允許過度貼標籤的其他包裹的糾正行動)所產生的相關保險回收。手術服召回費用的收入代表這些特定成本的保險回收。我們已將這些成本從我們的非GAAP指標中剔除，以使投資者能夠更好地瞭解業務的基本經營業績，並便於將我們當前的財務業績與我們的歷史財務業績以及我們的同行集團公司的財務業績進行比較。

·與前幾個財政年度有關的國家阿片類藥物評估是指在發生費用之前的期間內銷售或分銷的處方阿片類藥物的國家評估部分。這一部分被排除在非GAAP財務衡量標準之外，因為它被追溯到上一財年的銷售額，如果納入，將使我們正在進行的基礎業務的本財年業績分析變得模糊。此外，雖然州法律可能要求我們持續付款，但與前期銷售相關的評估部分被認為是一次性的、非經常性項目。與上一個財政年度有關的國家阿片類藥物評估的收入是指當基本評估被法院宣佈無效或製造商償還時應計項目的沖銷。

·重組和員工遣散費不包括在內，因為它們不是我們基礎業務持續運營的一部分。

·攤銷和其他與收購相關的成本，包括交易成本、整合成本和或有對價債務公允價值的變化，被排除在外，因為它們不是我們基礎業務持續運營的一部分，並便於將我們當前的財務業績與我們的歷史財務業績和我們的同行集團公司的財務業績進行比較。此外，與收購相關的無形資產的攤銷成本是非現金金額，其金額和頻率可變，並受到收購時機和規模的顯著影響，因此不計入這些成本有助於比較歷史、當前和預測的財務結果。我們亦不包括其他與收購有關的成本，該等成本與收購直接相關，但不符合在被收購實體的初始資產負債表上確認為收購價格分配一部分的標準。這些成本還受到收購時機、複雜性和規模的顯著影響。

·資產處置的減值和損益被排除在外，因為它們不發生在我們持續業務運營的正常過程中，也不反映我們正在進行的業務運營的正常過程，在時間和金額上本質上是不可預測的，如果是減值，則是非現金金額，因此它們的排除便於比較歷史、當前和預測的財務結果。

·訴訟賠償或費用淨額不包括在內，因為它們往往與可能在之前或多個時期發生的事件有關，不發生在我們的正常業務過程中或反映我們的正常業務過程，並且在時間和金額上本質上是不可預測的。在2022財年，我們產生了1800萬美元的一次性臨時律師費，與最終敲定和解協議有關，從而解決了州和地方政府實體提起的絕大多數阿片類藥物訴訟。由於和解協議的獨特性質和重要性，以及費用的一次性、或有性質，這筆費用被計入訴訟追償或費用，淨額。此外，在2022財年，我們的製藥部門利潤受到1600萬美元利潤損失判決的積極影響。這一判決是普通過程中知識產權索賠的結果，因此在計算訴訟時不作調整

追回或收費，淨調整。在2021財年，我們產生了與淨運營虧損結轉相關的税收優惠。造成這一虧損的一些税前金額與訴訟費用有關。因此，我們將幾乎所有的税收優惠都分配給了訴訟費用。

·不包括提前清償債務造成的損失，因為這種損失通常不發生在正常業務過程中，可能會模糊對趨勢和財務業績的分析。此外，這類費用的數額和頻率並不一致，並受到債務清償交易的時間和規模的重大影響。

·(收益)/出售導航健康股權的損失與我們在2020財年出售導航健康剩餘股權有關。股權保留與我們在2019財年首次出售導航健康的多數股權有關。我們剔除這一重大收益是因為這種規模的投資收益或虧損通常不會在正常業務過程中發生，性質類似於剝離多數股權的收益或虧損，我們從非GAAP業績中剔除了這一點。我們在2019財年首次出售導航健康的多數股權所獲得的收益也不包括在我們的非GAAP衡量標準中。

以上列出的每個項目的税收效果是使用適用於該項目的税率和其他税收屬性以及記錄該項目的司法管轄區來確定的。每個項目的總影響、税額和淨影響與我們的GAAP對非GAAP對賬一起列示。

非GAAP調整自由現金流：我們提供這一非GAAP財務指標作為補充指標，以幫助讀者評估項目和事件對我們現金流的影響，並將我們的業績與同行集團公司的業績進行比較。在計算這一非GAAP指標時，某些項目被排除在經營活動提供的現金淨額之外，因為它們與重大和不尋常或非經常性事件有關，在時間和金額上本質上是不可預測的。我們認為，調整後的自由現金流對管理層很重要，作為補充措施對投資者也很有用，因為它表明了可用於營運資金需求、債務償還、股息支付、股票回購、戰略收購或現金其他戰略用途的現金流。我們的GAAP財務結果與非GAAP調整後的自由現金流量的對賬在本新聞稿所包括的財務報表表格的附表6中提供。

前瞻性非公認會計準則衡量標準

在本文件中，該公司提出了某些前瞻性的非公認會計準則指標。公司不提供基於公認會計原則的展望，因為公司在計算可比非公認會計原則計量時從公認會計原則中剔除的項目可能取決於管理層較難控制或可靠預測的未來事件，這些事件不是公司日常經營活動的一部分。此外，管理層不預測許多被排除的項目供內部使用，因此不能創建或依賴基於公認會計原則的展望。

從GAAP計算非GAAP的任何項目的發生、時間和數量都可能對公司2023財年的GAAP結果產生重大影響。在過去五個財年，排除的項目對公司每股收益的影響從0.75美元增加到18.06美元，其中包括與我們在2020財年確認的阿片類藥物訴訟有關的17.54美元費用。

定義

增長率計算：本報告中的增長率是通過將本期業績與上期業績之差除以上期業績來確定的。

利息和其他，淨額：其他(收入)/費用，淨額加上利息支出，淨額。

分部利潤：分部收入減去(銷售產品的分部成本和分部分銷、銷售、一般和行政費用)。

分部利潤率：分部利潤除以分部收入。

非GAAP毛利率：毛利率，不包括後進先出費用/(信用)和手術袍召回成本/(收入)。

非GAAP分銷、銷售、一般和行政費用或非GAAP SG&A：分銷、銷售、一般和行政費用，不包括與上一財年相關的手術袍召回成本/(收入)和州阿片類藥物評估。

非GAAP營業收益：營業收益/(虧損)，不包括(1)後進先出費用/(信貸)，(2)手術袍召回成本/(收入)，(3)與上一財年有關的國家阿片類藥物評估，(4)重組和員工遣散費，(5)攤銷和其他與收購有關的成本，(6)資產處置減值和(損益)，以及(7)訴訟(追回)/費用，淨額。

非公認會計準則所得税前收益：所得税前收益/(虧損)，不包括(1)後進先出費用/(抵免)，(2)手術袍召回成本/(收入)，(3)與上一會計年度有關的國家阿片類藥物評估，(4)重組和員工遣散費，(5)攤銷和其他與收購有關的成本，(6)資產處置減值和(收益)/損失，(7)訴訟(收回)/費用，(8)提前清償債務損失和(9)(收益)/出售導航健康公司股權的損失。

紅衣主教健康公司的非GAAP淨收益：紅衣主教健康公司的淨收益/(虧損)，不包括(1)後進先出費用/(信用)，(2)手術袍召回成本/(收入)，(3)與上一會計年度有關的國家阿片類藥物評估，(4)重組和員工遣散費，(5)攤銷和其他與收購有關的成本，(6)減值和(收益)/資產處置損失，(7)訴訟(追回)/費用，淨額，(8)提前清償債務的損失和(9)(收益)/出售導航健康的股權的損失，每個税項淨額。

非公認會計準則有效税率：所得税撥備/(受益於)所得税調整：(1)後進先出費用/(抵免)，(2)手術袍召回成本/(收入)，(3)與上一會計年度有關的國家阿片類藥物評估，(4)重組和員工遣散費，(5)攤銷和其他與收購有關的成本，(6)資產處置減值和(收益)/損失，(7)訴訟(收回)/費用，(8)提前清償債務損失和(9)(收益)/出售導航健康股權的損失，每項税收淨額除以(前九項調整後的所得税前收益/(虧損))。

紅衣主教健康公司的非GAAP稀釋每股收益：紅衣主教健康公司的非GAAP淨收益除以稀釋後的加權平均流通股。

非公認會計準則調整自由現金流量：經營活動提供的現金淨額減去與增加財產和設備有關的付款，不包括和解付款和與訴訟(追回)/費用中包括的事項有關的收入，如上文所定義的淨額，或其他重大和非常或非經常性現金付款或收入。例如，9.66億美元的美國聯邦所得税退還來自與自我保險税前虧損相關的淨營業虧損結轉的税收優惠，這筆退税不包括在公司2022財年非GAAP調整後的自由現金流中。