CyBin Inc.

簡明中期合併財務報表

截至以下三個月

JUNE 30, 2022

(未經審計)

致我們的股東

隨附的Cybin Inc.(“Cybin”)未經審核簡明中期綜合財務報表乃由Cybin管理層根據國際會計準則委員會(“IASB”)頒佈的國際會計準則(“IAS”)第34號中期財務報告編制，並由Cybin管理層負責編制。該等未經審核簡明中期綜合財務報表並不包括國際財務報告準則(“IFRS”)就年度財務報表所要求的所有資料及附註，應與Cybin截至2022年3月31日止年度的年度財務報表及附註一併閲讀，該等報表可於SEDAR www.sedar.com查閲。

企業信息(注1)

合同和承諾(附註12)

後續活動(附註16)

附註是這些簡明中期綜合財務報表的組成部分。

董事會於2022年8月7日批准發佈這些合併財務報表，並由以下各方代表董事會簽署：

S/保羅·格拉文董事/s/埃裏克·蘇董事

附註是這些簡明中期綜合財務報表的組成部分。

附註是這些簡明中期綜合財務報表的組成部分。

附註是這些簡明中期綜合財務報表的組成部分。

1.企業信息

Cybin Inc.(“Cybin”)於2016年10月13日根據《商業公司法》(不列顛哥倫比亞省)註冊成立。這些簡明的中期綜合財務報表包括Cybin的六家子公司(與Cybin一起稱為“公司”)的賬目：Cybin公司、自然之旅公司(“Journey”)、寧靜生命科學公司(“Serenity”)、Cybin美國控股公司(“Cybin US”)、Adelia治療公司(“Adelia”)和Cybin IRL有限公司。Cybin的總部、主要地址、註冊地址和記錄辦事處是安大略省多倫多國王街西100號5600套房，郵編：M5X 1C9。

該公司是一家專注於發展迷幻療法的生物技術公司。該公司正在通過戰略性的學術和機構夥伴關係在北美和其他地區組織和支持臨牀研究，並計劃在未禁用該物質的司法管轄區推出以裸蓋菇素為基礎的產品。

這些截至2022年6月30日及截至2022年6月30日止三個月的簡明中期綜合財務報表已獲董事會批准及授權於2022年8月7日發佈。

COVID 19

2020年3月，新型冠狀病毒株新冠肺炎的爆發，導致世界各國政府制定緊急措施，以遏制病毒的傳播。這些措施包括實施旅行禁令、自我實施隔離期和社會距離，對全球企業造成了實質性幹擾，導致經濟放緩。全球股市經歷了劇烈的波動和疲軟。各國政府和中央銀行採取了旨在穩定經濟狀況的重大貨幣和財政幹預措施。新冠肺炎疫情爆發的持續時間和影響目前尚不清楚，政府和央行幹預的效果也是未知的。無法可靠地估計這些事態發展的持續時間和嚴重程度，以及對公司未來財務業績和狀況的影響。

公司目前不知道新冠肺炎引起的任何法律、法規或指導方針的變化，包括税收和會計要求，這些變化可以合理地預期會對公司的業務產生重大影響。

證券交易所上市

Cybin的普通股(“普通股”)在Neo交易所和紐約證券交易所美國有限責任公司掛牌交易，交易代碼為“CYBN”，在法蘭克福證券交易所掛牌交易，交易代碼為“R7E1”。

持續經營的企業

該等簡明中期綜合財務報表乃按持續經營原則編制，預期本公司將在可預見的將來繼續經營，並將能夠在正常業務過程中變現其資產及清償其負債。目前，該公司的運營不產生現金流。本公司自成立以來已發生虧損，截至2022年6月30日(2022年3月31日-100,661美元)累計虧損113,716美元。截至2022年6月30日，公司的現金餘額為42,460美元(2022年3月31日至53,641美元)，營運資本為41,775美元(2022年3月31日至50,447美元)。為了繼續作為一家持續經營的企業並實現其公司目標，該公司有賴於其獲得額外融資的能力。儘管該公司在過去取得了成功

在獲得融資時，不能保證本公司未來將能夠獲得足夠的融資，或該等融資將以對本公司有利的條款進行。

該等簡明中期綜合財務報表並不反映資產及負債的調整或重新分類，而如本公司無法繼續經營，因此須在正常業務運作過程中變現其資產及清算其負債及承擔，且金額與隨附的簡明中期綜合財務報表所載金額不同，則必須作出調整或重新分類。

2.重大會計政策及編制依據

合規聲明

該等截至2022年6月30日止三個月的簡明中期綜合財務報表乃根據國際會計準則第34號“中期財務報告”編制。因此，按照國際財務報告準則(“IFRS”)編制的年度財務報表中通常包含的某些信息和腳註披露已被省略或濃縮。

編制簡明中期綜合財務報表所採用的會計政策與本公司截至2022年3月31日止年度的年度綜合財務報表附註2“重大會計政策及編制基準”所載的會計政策一致。

這些簡明中期綜合財務報表應與截至2022年3月31日的年度綜合財務報表一併閲讀。

計量基礎

該等簡明中期綜合財務報表乃根據歷史成本慣例按持續經營基準編制，惟若干金融工具於初步確認時按公允價值分類除外。

合併和貨幣

公司的本位幣是公司經營所處的主要經濟環境的貨幣。公司的列報貨幣是公司選擇用來列報財務報表的貨幣。

這些簡明的中期綜合財務報表以加元表示，加元是公司的列報貨幣。本公司及其子公司的本位幣如下：

實體			貨幣			所有權
Cybin Corp.			加元			100%
旅程			加元			100%
寧靜			加元			100%
Cybin US			加元			100%1
阿迪莉亞			美元			100%
Cybin IRL有限公司			美元			100%

1出於會計目的，Cybin US是Cybin的全資子公司。某些前Adelia股東持有Cybin US的B類股票(定義見下文)。

重大會計政策

這些簡明中期綜合財務報表的編制採用了與公司截至2022年3月31日年度綜合財務報表相同的會計政策和方法。

使用重要的估計和假設

根據《國際會計準則》第34號編制財務報表需要使用某些重要的估計和假設。它還要求管理層在應用公司的會計政策時做出判斷。關鍵會計估計及判斷載於本公司截至2022年3月31日止年度的年度綜合財務報表附註3。

尚未採用的新標準和解釋

一些新準則、準則修正案和解釋於2022年6月30日尚未生效，並未在編制這些精簡中期合併財務報表時應用。管理層已確定，上述各項均不會對本公司的簡明中期綜合財務報表產生重大影響。

3.投資

於2021年6月8日，本公司與RxLive Limited(“RxLive”)訂立認購協議，據此本公司購入價值250美元的10.0%無抵押可轉換可贖回債券(“Rx Debentures”)。RxLive是一個總部位於英國的在線平臺，通過一個安全的應用程序將藥劑師和患者連接起來，該應用程序允許藥劑師諮詢、初始或續訂處方以及提供處方藥。Rx債券將於2022年6月8日到期。在上市交易的同時，Rx債券將可交換或可轉換為單位，價格相當於1301376 B.C.有限公司(“Finco”)完成的任何股權融資發行價的80%。每個單位將由一股Finco普通股(“Finco股份”)和一股Finco股份認購權證組成，每份認股權證可行使，以相當於換股價格125%的價格收購一股Finco股份(“Rx轉換特徵”)。作為交易的結果，本公司記錄了代表Rx債券和Rx轉換特徵的混合金融工具(“Rx混合工具”)。Rx混合工具的初始公允價值為250美元，由分別使用貼現現金流法和Black-Scholes模型得出的Rx債券和Rx轉換功能的公允價值之和確定。

上市交易沒有發生，Rx Debentures在初始到期日之前沒有轉換為單位。因此，Rx債券的到期日被修訂為2022年12月31日。此外，Rx Debentures被修訂為可轉換為單位，價格相當於任何股權融資發行價的70%。截至2022年6月30日，260美元被確定為Rx債券的公允價值。

4.設備

設備包括以下幾部分：

5.無形資產

6.商譽

當總對價超過收購的可確認資產淨值時，商譽在收購日確認。

成本			$000’s
截至2022年3月31日的結餘			22,892
外匯效應			715
截至2022年6月30日的結餘			23,607

7.應付或有代價

前阿迪利亞股東

本公司根據Cybin收購Adelia訂立的出資協議(“出資協議”)所載若干里程碑(“里程碑”)的成就，向Adelia的前股東(“前Adelia股東”)作出承諾。假設在適用的最後期限之前達到所有里程碑，則仍有約467美元的里程碑付款，預計將在截至2023年3月31日的一年內支付。這些里程碑將以Cybin US的B類普通股(“B類股”)支付，每股B類股的價格等於普通股在相關定價日期的當前交易價格的十倍(附註8)。

下表列出了截至2022年6月30日的三個月期間或有對價的賬面價值變化。

			$000’s
截至2022年3月31日的結餘			2,646
取得里程碑成就			(2,500)
公允價值變動			308
吸積費用			13
截至2022年6月30日的結餘			467

由於或有對價的公允價值變動，截至2022年6月30日的三個月，公司在損益表和全面損失表中將308美元的費用計入“或有對價公允價值變動”。此外，在截至2022年6月30日的三個月期間，公司在損益表和全面損失表中將13美元的增值費用記為“或有對價增值”。

8.股本

A)法定股本

不限數量的普通股和不限數量的無面值優先股。Cybin的董事會將在發行之前決定任何優先股的指定、權利、特權和附加條件。

B)已發行股本

優先股

截至2022年6月30日，公司沒有流通股優先股(2022年3月31日-零)。

Cybin美國B類股

截至2022年6月30日，已發行的B類股為1,336,296.2股(2022年3月31日-1,047,135.1股)，可交換為13,362,962股普通股(2022年3月31日-10,471,351股)(注7)。在2021年12月14日之前，所有B類股票均不可交換，且不超過：(I)33 1/3%的B類股票將在2022年12月14日之前可交換；(Ii)662/3%的B類股票將在2023年12月14日之前可交換；以及(Iii)此後，所有B類股票將可交換。這些簡明的中期綜合財務報表反映了所有已發行的B類股票。

在截至2022年6月30日的三個月期間，公司完成了以下B股發行和轉換：

於2022年4月1日，根據出資協議的條款，已向前Adelia股東發行22,428.3股B類股份，原因是完成了出資協議條款預期的第二年第二季度(Iv)的里程碑，總價值為229美元，每股B類股價格為10.20美元。這些B類股票可交換為總計224,283股普通股，相當於每股普通股1.02美元的有效發行價。為了實現這一里程碑，2022年6月22日，向前阿迪利亞股東增發了456.5股B類股票，總價值為5美元。

2022年5月5日，阿迪利亞的一名前股東用38,023股B類股換取了380,230股普通股。

根據出資協議條款，於二零二二年六月二十四日，由於達成出資協議條款所預期的Y2、Q2(I)、(Vi)、Y2、Q3(Ii)、第二年第四季度(I)及第三年Q1(I)、(Ii)、(Iii)等若干里程碑，已向前Adelia股東發行266,933.1股B類股份，總價值為2,033元，每股B類股份價格為7.62美元。這些B類股票可交換為總計2,669,331股普通股，相當於每股普通股0.762美元的有效發行價。

於二零二二年六月二十七日，根據出資協議條款，已向前Adelia股東發行37,366.2股B類股份，原因是完成了出資協議條款預期的里程碑Y2，Q3(I)，總價值為280美元，每股B類股份價格為7.50美元。這些B類股票可兑換總計373,662股普通股，相當於每股普通股0.75美元的有效發行價。

C)認股權證

截至2022年6月30日的三個月期間，尚未發行的認股權證的連續性如下：

(1)每個單位由一股普通股和一份普通股認購權證的二分之一組成，每份普通股認購權證可按每股普通股3.25美元的行使價行使以收購一股普通股。

在截至2022年6月30日的三個月期間，各持有人行使了1,099,638份普通股認購權證，為本公司帶來總計314美元的收益。

以下摘要介紹了截至2022年6月30日未結權證的相關信息：

有效期屆滿日期			未清償認股權證			可行使的認股權證			可行使價格的加權平均			估計授予日期公允價值			未償還合同期限的加權平均剩餘
									$			$000’s			年份
普通股認購權證
2022年10月19日			113,713			113,713			0.75			42			0.30
2022年11月3日			1,105,000			1,105,000			0.75			376			0.35
2023年8月3日			658,860			658,860			3.40			1,229			1.09
2024年2月1日			7,146,500			7,146,500			3.25			5,454			1.59
June 15, 2025			12,800,000			12,600,000			0.25			2,318			2.96
2025年8月20日			1,475,125			1,475,125			0.64			682			3.14
2025年11月15日			1,150,000			1,150,000			0.25			220			3.38
			24,449,198			24,249,198			1.26			10,321			2.38

在截至2022年6月30日的三個月期間，該公司確認了與發行普通股認購權證相關的基於股份的支付補償4美元。

D)股票期權

2020年11月5日，Cybin通過了新的股權激勵方案。根據該計劃，董事會可以授予基於股份的獎勵，以獲得相當於授予此類獎勵時已發行和已發行普通股總數的20%的普通股。根據該計劃授予的期權在一段時間內由董事會酌情決定。2021年8月16日，董事會和股東批准了對股權激勵計劃的修正案，修改了授予美國居民獎勵的某些條款，增加了激勵股票期權的固定數量(如計劃中定義的)和其他某些內務修改。

截至2022年6月30日的三個月期間的期權變動如下：

在截至2022年6月30日的三個月期間，公司完成了以下期權發行：

2022年6月30日，公司授予最多購買：向員工購買4.5萬股普通股，向顧問購買2萬股普通股的期權，行使價格為每股普通股1.00美元，並在兩年內歸屬。這些期權將於2027年6月30日到期。估計授予日公允價值總額確定為32美元，採用布萊克-斯科爾斯期權定價模型計算，假設如下：

2022年6月30日，該公司向顧問公司授予購買最多50萬股普通股的期權，行使價為每股普通股0.90美元。這些期權立即授予，將於2025年6月30日到期。估計授予日的公允價值被確定為183美元，這是根據布萊克-斯科爾斯期權定價模型在以下假設下計算的：

以下是關於2022年6月30日未償還股票期權的信息摘要：

在截至2022年6月30日的三個月期間，該公司確認了與發行股票期權有關的基於股票的支付費用2,151美元。

上文披露的未償還期權和認股權證在截至2022年6月30日的三個月期間是反攤薄的，不影響每股虧損的計算。

9.關聯方交易和餘額

關鍵管理人員包括有權和責任規劃、指導和控制公司整體活動的人員。本公司已確定其主要管理人員為本公司的執行人員和董事。

截至2022年6月30日，應付賬款和應計負債包括應計高管獎金1,036美元，用於公司未來的業績。

截至2021年、2021年和2022年6月30日止三個月期間，主要管理人員的薪酬如下：

(1)2022年6月30日終了的三個月期間，包括作為“一般和行政費用”的一部分在損失和全面損失表中列報的655美元，以及作為“研究”的一部分在損失和全面損失表中列報的725美元。

10.一般及行政開支

11.研究費用

12.合同和承諾

截至2022年6月30日，本公司已就多項研究達成協議，這可能需要本公司額外支出高達10,067美元(7,812美元)。該公司預計將在截至2023年12月31日的18個月內支付這筆款項，但付款的時間和確定性取決於材料的可用性和某些里程碑的成功完成。本公司有權自行決定取消研究，在此情況下可收取取消費用，但本公司不承擔全額支付研究的責任。

13.資本管理

本公司在管理資本時的目標是保障本公司作為一家持續經營企業繼續經營的能力，以尋求商業機會，並保持靈活的資本結構，在可接受的風險下優化資本成本。公司的意圖是(I)提供財務能力和靈活性，以保持其實現其戰略目標和財務義務的能力；(Ii)保持資本結構，使公司能夠應對經濟和市場條件的變化，並使公司有能力參與新的投資；(Iii)優化資本的使用，為股東提供與風險水平相等的適當投資回報；以及(Iv)保持靈活的資本結構，在可接受的風險水平下優化資本成本。

公司的財務戰略是根據市場情況制定和調整的，以保持與其目標和標的資產的風險特徵相一致的靈活的資本結構。本公司管理其資本結構，並根據經濟狀況的變化及其標的資產的風險特徵進行調整。本公司維持或調整其資本水平，使其能夠通過發行證券籌集資本來實現其目標。

在截至2022年6月30日的三個月期間，公司的資本管理目標、政策和流程總體上保持不變。

該公司需要資本為現有和未來的運營提供資金，並滿足監管資本要求。公司的政策是在任何時候都保持充足的資本水平。

公司的資本結構包括：

14.金融工具

本公司的金融工具面臨一定的金融風險，包括貨幣風險、信用風險、流動性風險和利率風險。

本公司已將其金融工具分類如下：

本公司金融工具的賬面價值接近其公允價值。

金融工具的公允價值層級

本公司已根據用於計量公允價值的估值技術投入的優先順序，將其按公允價值列賬的金融工具分類為三級公允價值等級如下：

第1級：公允價值以活躍市場中相同資產或負債的未調整報價為基礎。歸類為第一級的資產和負債類型一般包括現金。

第2級：公允價值按活躍市場同類資產或負債的報價、基於重大可觀察投入的估值、或主要源自可觀測市場數據或通過相關或其他方式與可觀測市場數據佐證的投入計算。目前，本公司沒有將被歸類為2級的金融工具。

第3級：公允價值是以估值技術為基礎的，這些技術需要一種或多種不是基於可觀察到的市場投入的重要投入。這些不可觀察到的輸入反映了該公司對市場參與者在為資產或負債定價時將使用的假設的假設。投資和或有負債被歸類為3級。

在截至2022年6月30日的三個月期間，公允價值等級之間沒有轉移。

下表列出了截至2022年6月30日的三個月期間3級金融工具的變化。

			$000’s
截至2022年3月31日的結餘			242
利息收入			6
按公允價值通過損益計量的投資的公允價值變動			12
截至2022年6月30日的結餘			260

下表彙總了有關第3級公允價值計量中使用的重大不可觀察投入的量化信息：

金融風險管理

信用風險

信用風險是指金融工具的一方當事人因不履行義務而給另一方造成經濟損失的風險。該公司的現金面臨信用風險。該公司通過將這些工具放置在信用等級較高的機構來降低其現金的信用風險。截至2022年6月30日，公司對信用風險的最大敞口為其金融資產的賬面價值。

流動性風險

流動性風險是指一個實體在籌集資金以履行與金融工具相關的承諾方面遇到困難的風險。該公司通過維持足夠的現金餘額來管理流動性，以滿足到期債務的需要。

截至2022年6月30日，公司擁有現金42,460美元(2022年3月31日-53,641美元)，以滿足流動負債。應付賬款和應計負債包括5,938美元的貿易應付款和其他債務(2022年3月31日-5,262美元)，所有金額都應在未來12個月內到期。

市場風險

本公司面臨的重大市場風險是利率風險和貨幣風險。

利率風險

利率風險是指金融工具的公允價值或未來現金流因市場利率變化而發生波動的風險。為了將利率波動的風險降至最低，公司通過其正常的經營和融資活動管理風險敞口。截至2022年6月30日，本公司已確定其面臨的利率風險微乎其微。

貨幣風險

本公司面臨貨幣風險，即貨幣運營費用同時以加元和美元計價，而功能貨幣加元用於報告。本公司並未訂立任何外幣合約以減低這項風險。

該公司的貨幣資產和貨幣負債餘額受加元匯率波動的影響如下：

根據上述截至2022年6月30日的淨風險敞口，並假設所有其他變量保持不變，美元、英鎊和歐元對加元的10%變動將影響淨虧損約213美元。

15.所得税

導致該公司所得税税率與加拿大法定税率約26.50%不同的主要項目如下：

由於暫時性差異、未使用的税收抵免和未使用的税收損失而導致的公司遞延税項資產的重要組成部分沒有包括在綜合財務狀況報表中，如下所示：

該等遞延税項資產未予確認，因為本公司不太可能會有未來的應課税利潤可供使用該等潛在利益。

非資本損失餘額

截至2022年6月30日，公司在加拿大有非資本虧損，在某些情況下可用於減少未來幾年的應納税所得額。非資本損失到期情況如下：

截至2022年6月30日，公司在美國有非資本虧損，在某些情況下可用於減少未來年度的應納税所得額。以加元表示的非資本損失將到期如下：

儘管美國聯邦損失無限期地延續，但它們的扣除額受到限制。收購前損失和收購後損失的抵扣不得超過扣除年度應納税所得額的80%。根據第382條，收購前損失進一步限制在年度限額內。截至2022年6月30日，年度限額為136美元。

馬薩諸塞州允許有20年的結轉期，不受限制的和不受限制的損失。

截至2022年6月30日，公司在愛爾蘭有非資本虧損，在某些情況下可用於減少未來幾年的應納税所得額。以加元表示的非資本損失到期情況如下：

16.後續活動

(A)資產購置

2022年7月11日，該公司完成了從Entheon Biomedical Corp.(“Entheon”)手中收購1期N，N-二甲基色胺(“DMT”)研究(“資產收購”)，以加快Cybin的專有氫化DMT分子CyB004的臨牀開發道路，該分子可能用於治療焦慮症。該公司為此次資產收購支付了1,000美元，其中一部分在截至2022年6月30日的三個月期間作為押金支付。此外，公司可能會為Entheon在資產關閉後12個月內提供的諮詢服務支付高達480美元的費用

收購。關於資產收購，本公司已與Entheon簽訂數據許可協議，允許Entheon訪問某些數據。

(B)到期證券

在2022年7月1日至2022年8月7日期間，有10,000份既得期權到期，250,000份未歸屬期權被沒收。