發佈時間： 2022年7月27日星期三，英國倫敦

葛蘭素史克2022年第二季度銷售額強勁，AER為69億GB+19%，CER和總每股收益為13%1 來自持續運營2 17.5p-42%的AER， -58%的CER；調整後的每股收益

of 34.7p +23% AER, +6% CER

 

亮點

 

專業藥品、疫苗和普通藥品的強大商業執行力推動銷售額實現兩位數增長

●

總銷售額：69億GB+19%AER，+13%CER，不包括新冠肺炎 解決方案+16%AER，+10%CER

 

-

專科藥品GB 27億+44%AER，+35%CER；艾滋病毒+14%AER，+7%CER；腫瘤學+29%AER，+23%CER；免疫炎症和其他專業+32%AER+24%CER；新冠肺炎(Xevudy)銷售額為5億GB 億

 

-

疫苗：17億GB+9%AER+3%CER；Shingrix GB 7.31億>100%AER，>100%CER

 

-

一般 藥品GB 25億+5%AER+2%CER

 

 

 

持續成本紀律支持提高調整後的營業利潤率

●

總計 持續營業利潤率16%。每股收益20.8便士-40%，淨資產收益率-53%；持續每股收益17.5便士-42%，淨資產收益率-58%；主要反映匯率和不利因素導致的或有對價費用增加對比 由於2021年第二季度遞延税額重估的信用原因

●

調整後營業利潤率為29%。調整後的營業利潤增長 +22%的AER，+7%的CER。低利潤率新冠肺炎解決方案對增長的影響約為-16%的淨資產收益率和-14%的淨資產收益率

●

調整後每股收益34.7p+23%AER+6%CER低利潤率新冠肺炎解決方案對增長的影響約為-20%的淨資產收益率、-18%的淨資產收益率

●

2022年第2季度運營產生的持續現金為16億GB 億。自由現金流GB 3億GB

 

 

用積極的數據加強後期研發渠道 讀出和戰略業務發展

●

美國FDA 批准Priorix(MMR 疫苗)；vocabria plus利培韋林在日本獲得批准用於HIV；Cervarx在中國獲得批准用於致癌人乳頭瘤病毒

●

老年人呼吸道合胞病毒候選疫苗第三階段高水平結果為陽性。完整結果將在即將召開的科學會議上公佈，預計將於2022年下半年提交監管文件

●

擬議的收購Affinivax提供了下一代第二階段24價肺炎球菌候選疫苗和創新的 圖譜TM技術

●

為貝比羅韋森提供了有希望的IIb期中期數據，這是一種潛在的慢性乙肝新療法 ，第三階段單一療法試驗預計將於2023年上半年開始

●

於2022年7月1日完成對Sierra Oncology的收購。Moelotinib的Momentum III期試驗數據在2022年ASCO年會上公佈；結果顯示在症狀、脾反應和貧血方面有統計學意義和臨牀意義的益處。NDA提交給美國FDA

●

預計2022年下半年將公佈第三階段數據：五價(MenABCWY) 腦膜炎候選疫苗，用於類風濕性關節炎的奧替利單抗， Jemperli用於1L子宮內膜癌，Blenrep用於3L多發性骨髓瘤

 

 

收入和利潤率的提高支持了對全年前景的信心

●

預計2022年銷售額增長在6%到8%之間(之前為5%到7%)，調整後的營業利潤增長在13%到15%之間(以前為12%到14%)；兩者都在CER。調整後的每股收益預計將比營業利潤低約1%。2022年指南排除了對新冠肺炎解決方案的任何 貢獻

●

2022年第二季度宣佈的股息 每股16.25便士(股票合併前13便士)。2022財年預期股息為每股61.25便士(股票合併前為49便士)不變

 

 

Haleon於7月18日成功分拆上市，締造了消費者健康領域的新全球領先者

●

通過Haleon提供的超過70億GB的股息，GSK的資產負債表得到加強

 

葛蘭素史克首席執行官艾瑪·沃爾姆斯利：

“這是葛蘭素史克作為一家新的專注於生物製藥的公司 發佈的第一組業績，我們第二季度表現出色 ，專業藥物(包括艾滋病毒)增長強勁，我們的帶狀皰疹疫苗創下了創紀錄的季度業績 Shingrix。憑藉銷售和營業利潤的增長勢頭，我們提高了全年業績指引，並有信心實現我們去年為股東制定的長期增長前景。我們繼續加強我們的渠道， 值得注意的是，我們後期的RSV候選疫苗取得了非常積極的高水平結果，以及有針對性的業務發展 收購了Sierra Oncology和Affinivax。研發和經營業績的這些改善，再加上分拆後資產負債表的加強，為葛蘭素史克創造了新的能力和靈活性 ，使其能夠投資於患者和股東的增長和創新。

 

合計結果 摘要列於第2頁，“財務業績”列於第9頁及第21頁，經調整的結果 對賬列於第17、18、29及30頁。調整後的 結果是一種非國際財務報告準則的衡量標準，不包括非持續經營業務 ，這些指標可以被視為對根據國際財務報告準則列報的信息的補充，但不能作為替代。 調整後的結果在第37頁定義，GB%或AER%增長， CER%增長，自由現金流和其他非國際財務報告準則衡量標準在第68頁定義，新冠肺炎的解決方案也在第68頁定義。葛蘭素史克僅在調整後業績的基礎上提供指導，原因見第37頁。有關未來業績和股息支付的所有預期、指導和目標 應與第69頁和第70頁的“指導、假設和警示聲明”一起閲讀。

 

(1)

每股收益 已進行追溯調整，以反映GSK股票於2022年7月18日合併 ，詳情見第53頁。

(2)

消費者 Healthcare現在作為非連續性操作入賬，請參閲第20頁的 詳細信息。

2022年第二季度業績

 

 

Q2 2022

 

增長

 

H1 2022

 

增長

 

£m

 

£%

 

CER%

 

£m

 

£%

 

CER%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業額

6,929 

 

19 

 

13 

 

14,119 

 

28 

 

25 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

合計 持續營業利潤*

1,081 

 

(15)

 

(35)

 

3,374 

 

36 

 

26 

每股收益合計

20.8p

 

(40)

 

(53)

 

65.7p

 

6 

 

(1)

繼續每股收益合計

17.5p

 

(42)

 

(58)

 

54.8p

 

9 

 

- 

總計 已停產的每股收益*

3.3p

 

(27)

 

(24)

 

10.9p

 

(4)

 

(8)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後 營業利潤

2,008 

 

22 

 

7 

 

3,951 

 

33 

 

26 

調整後每股收益

34.7p

 

23 

 

6 

 

67.0p

 

36 

 

27 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

運營現金流 歸屬

至 繼續運營

1,584 

 

17 

 

 

 

3,936 

 

>100 

 

 

自由 現金流

264 

 

>100 

 

 

 

1,741 

 

>100 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(*)

上表中列出的持續運營金額和 調整後結果不包括消費者醫療保健業務 非持續運營。顯示的停產每股收益金額 用於消費者醫療保健業務。根據《國際財務報告準則》5進行的持續業務和非持續業務的列報見第50頁。

2022指南

憑藉迄今的經營業績勢頭，葛蘭素史克現在預計2022年銷售額將增長 6%至8%，調整後營業利潤將增長 13%至15%，其中不包括來自新冠肺炎解決方案的任何貢獻。調整後的每股收益預計將比營業利潤低約1%。在強勁的業務交付和前一年對比公司的動態變化的推動下，我們比全年業績指引提前了 上半年的業績，略好於預期。

 

主要反映出更具挑戰性的2021年下半年銷售額 對比數據以及預期的研發支出增長，我們 預計下半年的報告增長較低。將影響2022年下半年的關鍵外部因素包括： 新冠肺炎動態帶來的持續風險，以及當前不確定的全球經濟環境可能出現的事態發展。

 

儘管我們經營的許多市場的經濟狀況不確定 ，但我們觀察到醫療保健系統正在復甦的證據， 繼續預計專科藥品的全年銷售額將增長約10%，一般藥品的銷售額將出現 輕微下降，這主要是由於現有呼吸系統藥物的仿製增加 。現在，預計疫苗銷售在本年度的CER中將以較低至十幾歲的百分比增長。專門針對根據Shingrix的數據，基於現有市場的強勁需求和持續的地域擴張，我們繼續預計2022年將實現強勁的兩位數增長和創紀錄的年銷售額，但由於美國上半年的一些渠道庫存，我們預計下半年的銷售額將略低於2022年上半年的銷售額。

 

自2022年第二季度起，本集團根據IFRS 5將Haleon plc(Haleon)業務列為非持續經營。調整後的業績 不包括來自非持續經營的利潤。對比數據已重述，以反映持續運營的調整結果，並在此基礎上提供指導。

 

葛蘭素史克的股息政策和預期派息率保持不變，但每股股息已根據2022年7月18日完成的GSK股票合併進行了調整。有關葛蘭素史克於2022年預期派息的政策及指引 載於第35頁。

 

2022新冠肺炎解決方案預期

預計2022年新冠肺炎解決方案銷售額的大部分已在今年上半年實現。根據已知的與各國政府達成的具有約束力的 協議，我們預計新冠肺炎解決方案的銷售額在下半年將大幅下降。與2021年相比，由於利潤率較低的比例增加，銷售額對利潤的貢獻將會減少Xevudy銷售。鑑於今年迄今實現的銷售額高於預期，我們現在預計這將使調整後的營業利潤增長(包括兩年的新冠肺炎解決方案)減少4%至6%。我們將繼續 討論未來為政府、醫療保健系統和患者提供支持的機會，從而使我們的新冠肺炎解決方案能夠解決出現的任何新的新冠肺炎變種問題。

 

有關未來業績和股息支付的所有 預期、指導和目標應與第69頁的“指導、 假設和警示聲明”一起閲讀。如果匯率在2022年6月30日保持在2022年6月30日的收盤價(1.21美元/GB 1，歐元/GB 1和165/GB 1)，則對GSK 2022英鎊營業額增長的積極影響估計為5%，如果確認匯兑損益 與2021年相同，則對GSK 2022英鎊調整後營業利潤增長的積極影響估計為9%。

消費者醫療保健分拆

2022年7月18日，葛蘭素史克將其消費者保健業務從葛蘭素史克集團中分離出來，成立了獨立上市公司Haleon。拆分是通過將葛蘭素史克持有的消費者醫療保健業務68%股權的80.1%分拆給葛蘭素史克股東的方式實現的。分拆後，GSK股東合共持有Haleon 54.5%的股份，GSK持有6.0%的股份(包括GSK的合併ESOT信託基金收到的股份)，而某些蘇格蘭有限合夥企業(SLP)持有7.5%的股份 ，旨在為GSK的英國養老金計劃提供融資機制。GSK在13.5%分拆後的 總所有權(包括員工持股信託和SLP的所有權)將按公允價值按公允價值計量，並按損益變動計量。分拆後，輝瑞繼續持有Haleon 32%的股份。

 

分拆分配的 收益將於2022年第3季度確認。 分配的資產是消費者醫療保健業務54.5%的所有權。分配的資產因截至2022年7月18日的消費者醫療保健交易而減少，其中包括在2022年第二季度末至2022年7月18日之前宣佈和結算的分離前股息 。這些股息包括：2022年第一季度借出的消費者醫療保健債務提供的股息104億 億(GSK應佔71億GB)，以及來自可用現金餘額的6億GB(GSK應佔4億GB )股息。葛蘭素史克在分拆前股息中的 份額由債務提供資金，這將導致 葛蘭素史克分拆時的淨債務減少(GSK在分拆前股息和貸款的份額在 合併財務報表中註銷，直至分拆)。

股份合併

在消費者保健業務於2022年7月18日完成分拆後，GSK plc的普通股進行了整合，以保持2022年7月18日分拆前後的股價可比性。葛蘭素史克股東每5股現有普通股可獲得4股新普通股 。每股盈利、攤薄後每股盈利、經調整每股盈利及每股股息均已作出追溯調整，以反映所有呈列期間的股份合併情況。

結果演示

英國夏令時2022年7月27日下午12點，首席執行官Emma Walmsley將主持面向投資者和分析師的電話會議和2022年第二季度業績網絡直播。演示材料將在網絡直播之前發佈在www.gsk.com上，隨後將發佈網絡直播的文字記錄。

 

葛蘭素史克網站上提供的信息 不構成本結果公告的一部分，也未通過引用將其納入本結果公告 。

除非另有説明，否則以下的 金額來自持續運營。

運營業績-2022年第二季度

營業額

Q2 2022

 

 

 

 

 

 

 

£m

 

增長

£%

 

增長

CER%

 

 

 

 

 

 

專科 藥品

2,704

 

44

 

35

疫苗

1,715

 

9

 

3

一般藥品

2,510

 

5

 

2

 

 

 

 

 

 

商業運營

6,929

 

19

 

13

 

 

 

 

 

 

本季度總營業額為69.29億GB，AER增長19%，CER增長13%，反映出這三個產品 部門的強勁表現。不包括大流行銷售的商業運營營業額在AER增長了16%，在CER增長了10%。

 

專科藥品

在所有治療領域持續增長的推動下，本季度專科藥品銷售額為27.04億GB，AER增長44%，CER增長35%。 不包括Xevudy是22.38億GB，在AER增長了20%，在CER增長了13%。在本季度，艾滋病毒銷售額為14.04億GB，AER增長14%，CER增長7%。本季度腫瘤學銷售額為1.54億GB，AER增長29%，CER增長23%。免疫炎症、呼吸系統和其他銷售額為6.8億GB，AER增長32%，CER增長24%。

 

疫苗

疫苗銷售額為17.15億GB，AER增長9%，CER增長3%，AER增長31%，CER增長24%，不包括未重複的2021年大流行佐劑銷售。業績反映出較2021年第二季度有利的 比較指標，後者受到多個市場與新冠肺炎相關的 中斷的影響，以及Shingrix強勁的商業執行力 。然而，增長被兒科和青少年疫苗銷售的下降所部分抵消，這反映了美國疾病控制中心(CDC)購買模式的正常化。

 

一般藥物

一般 本季度藥品銷售額為25.1億GB，AER增長5%，CER增長2%，受美國、歐洲和日本仿製藥競爭的影響自2021年第三季度以來，呼吸道疾病的嚴重增長和大流行後抗生素市場的反彈 在其他普通藥物中。普通藥品包括在持續運營中記錄的GSK和 Haleon之間的營業額3,300萬GB(2021年第二季度：GB 3,400萬)，以及在非持續運營中記錄的抵消金額 。

 

營業利潤

總營業利潤為10.81億GB，而2021年第二季度的營業利潤為12.75億GB。減少的主要原因是或有對價負債的重新計量費用較高，但被CER營業額增長13%的利潤增加和里程碑收入增加所部分抵消。

 

調整後的營業利潤為20.08億GB，較2021年第二季度增長22% ，較2021年第二季度增長7%，CER的營業額增長13%。與2021年第二季度相比，調整後的營業利潤率為29.0%，比AER高出0.9%個百分點，CER低1.5%個百分點。這主要反映了新冠肺炎解決方案在低利潤率下的銷售額增加，這使得調整後的營業利潤增長在非洲和歐洲分別下降了約16%和14%，並使調整後的營業利潤率在非洲和歐洲分別下降了約4.5個百分點和 4.4個百分點。這被所有產品組的強勁銷售增長、受益組合和 更高的版税收入所抵消。

 

每股收益(調整以反映2022年7月18日的股票合併)

總每股收益為17.5便士，而2021年第二季度為30.3便士。減少額 主要反映重新計量 或有對價負債的費用增加，以及由於在2021年第二季度將3.25億GB計入税務而出現不利的 比較。與2021年第二季度的28.2便士相比，調整後每股收益為34.7便士，AER增長23%，CER增長6%，調整後營業利潤增長7%。這主要反映了新冠肺炎解決方案銷售額在 低利潤率下的較高銷售額，新冠肺炎解決方案的增長率在非洲約為20%，在CER約為18%。特殊藥品銷售額的增長、受益組合、較高的版税收入和較低的有效税率在一定程度上被較高的供應鏈、運費和分銷成本以及較高的非控股 權益所抵消。

 

現金流

本季度可歸因於持續運營的運營產生的現金 為15.84億GB(2021年第二季度：13.57億GB)。 增長主要反映了營業利潤的增加 包括有益的交換和有利的收款時機 部分被或有對價支付的增加所抵消， 利潤份額支付的不利時機Xevudy銷售，更高的季節性庫存增加，以及退貨和返點的不利時機 。

運營業績-2022年上半年

營業額

H1 2022

 

 

 

 

 

 

 

£m

 

增長

£%

 

增長

CER%

 

 

 

 

 

 

專科 藥品

5,839

 

69

 

63

疫苗

3,384

 

21

 

17

一般藥品

4,896

 

3

 

2

 

 

 

 

 

 

商業運營

14,119

 

28

 

25

 

 

 

 

 

 

上半年總營業額為141.19億GB，AER增長28%，CER增長25%，反映出三個產品類別的強勁表現 。不包括流行病銷售的商業運營營業額 在AER增長了15%，在CER增長了12%。

 

專科藥品

在所有治療領域持續增長的推動下，專科藥品銷售額為58.39億GB，AER增長69%，CER增長63%。 不包括Xevudy銷售的專科藥品銷售額為40.66億GB，AER增長18%，CER增長14%。艾滋病毒銷售額為25.85億GB，AER增長14%，CER增長10%。腫瘤學銷售額為2.81億GB，AER增長23%，CER增長19%。免疫炎症、呼吸和其他方面的銷售額為12億GB，AER增長26%，CER增長21%。

 

疫苗

疫苗營業額為33.84億GB，AER增長21%，CER增長17%。 不包括未重複的2021年大流行佐劑銷售，AER疫苗銷售增長33%，CER增長30%，反映出與2021年上半年相比有利的 比較，受到以下不利影響新冠肺炎在幾個市場的中斷， 以及Shingrix強大的商業執行力，特別是在美國和歐洲。

 

一般藥物

一般 上半年藥品銷售額為48.96億GB，AER增長3%，CER增長2%，受美國、歐洲和日本仿製藥競爭的影響自2021年下半年以來，呼吸道疾病的嚴重增長和大流行後抗生素市場的反彈 在其他普通藥物中。一般藥品包括在持續經營中記錄的GSK和 Haleon之間的營業額為GB 76 百萬(2021年上半年：GB 7,900萬)，在非持續運營中記錄的抵銷金額為 。

 

營業利潤

總營業利潤為33.74億GB，而2021年上半年的營業利潤為24.85億GB。這包括從與Gilead Sciences，Inc.(Gilead)的和解中獲得的9億GB預付收入 以及CER營業額增長25%帶來的利潤增長， 部分被或有 對價負債的較高重新計量費用所抵消。

 

調整後的營業利潤為39.51億GB，較2021年上半年的營業額增加25%，於AER及CER分別上升33%及26%。與2021年上半年相比，調整後的28.0%的營業利潤率在AER提高了1.0個百分點，在CER保持穩定。這主要反映了新冠肺炎解決方案銷售利潤率較低的影響 (Xevudy)，這使得調整後的營業利潤增長在AER減少了約2%，在CER減少了1%，並將調整後的營業利潤率在AER和CER減少了約3.3 個百分點。這被強勁的銷售增長、有益的組合和更高的 版税收入帶來的運營槓桿所抵消。

 

每股收益(調整以反映2022年7月18日的股票合併)

持續運營的每股收益總額為54.8便士，而2021年上半年為50.3便士。這主要反映了與Gilead達成和解所獲得的9億GB預付收入，以及因CER營業額增長25%而增加的利潤，但被較高的 或有對價負債重新計量費用 抵銷，以及由於2021年第二季度計入税務的325,000,000 GB的不利比較。與2021年上半年的49.3便士相比，調整後每股收益為67.0便士，AER增長36%，CER增長27%，調整後營業利潤增長26%。這包括更高的 新冠肺炎解決方案低利潤率銷售，以及新冠肺炎解決方案的增長 在AER約為2%，在CER約為2%。 專業藥品銷售增長的槓桿作用、有益的 組合、更高的特許權使用費收入和更低的有效税率被更高的供應鏈、運費和分銷成本 成本、較低的關聯收入和較高的非控股 權益所部分抵消。

 

現金流

上半年持續經營業務產生的現金為39.36億GB(2021年上半年：17.59億GB 百萬)。增長主要反映營運溢利大幅增長，包括與Gilead達成和解的預付收入、有利的匯兑及Xevudy銷售的收款及利潤分成支付的有利時機 ，但因反映Gilead和解的或有對價支付增加及存貨季節性增加而部分抵銷。

2022年第二季度渠道 亮點 (自2022年4月27日以來)

 

藥物/疫苗

 

試用(適應症、演示)

 

事件

 

監管審批或其他監管行動

努卡拉

嚴重的嗜酸性哮喘，

40毫克預裝注射器，用於

6至11歲的兒童

監管審批(歐盟)

[br]沃卡布裏亞/瑞康比(卡波替格韋/利培韋林)

艾滋病毒

監管審批(日本)

優先

麻疹-腮腺炎-風疹

監管審批(美國)

Cervarx

人乳頭瘤病毒，9-14歲女孩的雙劑疫苗接種計劃

監管審批(中國)

監管提交或接受

莫莫洛替尼

動量(骨髓纖維化伴貧血)

監管提交(美國)

Shingrix

帶狀皰疹，18歲以上的高危成年人

監管驗收(日本)

第三階段數據讀數或其他重大事件

貝比羅韋森

乙肝病毒(乙肝病毒)

積極的IIb期中期數據

候選老年RSV疫苗

呼吸道合胞病毒，60歲以上的老年人

第三階段陽性數據

新冠肺炎候選疫苗(SK Bioscience)

新冠肺炎

第三階段陽性數據

預期新聞流

計時

 

藥物/疫苗

 

試用(適應症、演示)

 

事件

 

H2 2022

奧替利單抗

對比方案(類風濕性關節炎)

第三階段數據讀出

Blenrep

DREAMM-3(3L+多發性骨髓瘤)

第三階段數據讀出

Blenrep

DREAMM-3(3L+多發性骨髓瘤)

監管提交(美國、歐盟)

Jemperli

紅寶石(1L子宮內膜癌)

第三階段數據讀數(中期分析)

Jemperli

Perla(非小細胞肺癌)

第二階段數據讀出

莫莫洛替尼

動量(骨髓纖維化伴貧血)

監管提交(歐盟)

吉泊替丁

Eagle(無併發症尿路感染)

第三階段數據讀數(中期分析)

MenabCWY(Gen 1)候選疫苗

腦膜炎

第三階段數據讀出

候選老年RSV疫苗

呼吸道合胞病毒，60歲以上的老年人

監管提交(美國)

Menveo

侵襲性腦膜炎球菌病，液體制劑

監管決定(美國)

旋轉木耳

輪狀病毒液體制劑

監管決定(美國)

新冠肺炎候選疫苗(SK Bioscience)

新冠肺炎

監管提交(歐盟)

新冠肺炎候選疫苗(SK Bioscience)

新冠肺炎

監管決定(歐盟)

新冠肺炎候選疫苗(賽諾菲)

新冠肺炎

監管提交(美國)

新冠肺炎候選疫苗(賽諾菲)

新冠肺炎

監管決定(美國)

H1 2023

貝比羅韋森

乙型肝炎病毒

第二階段數據讀數

達菌素

升(慢性腎病貧血)

監管決定(美國、歐盟)

莫莫洛替尼

動量(骨髓纖維化伴貧血)

監管決定(美國)

Blenrep

DREAMM-8(2L+多發性骨髓瘤)

第三階段數據讀出

Blenrep

DREAMM-7(2L+多發性骨髓瘤)

第三階段數據讀出

Jemperli

紅寶石(1L子宮內膜癌)

監管提交(美國、歐盟)

字母基因-自體絨毛

IGNYTE-ESO(2L+滑膜肉瘤)

第二階段數據讀出

候選老年RSV疫苗

呼吸道合胞病毒，60歲以上的老年人

監管決定(美國)

MenabCWY(Gen 1)候選疫苗

腦膜炎

監管提交(美國)

瘧疾(分次劑量)疫苗

瘧疾

第二階段數據讀出

Covifenz(Medicago)

新冠肺炎

監管提交(美國)

Covifenz(Medicago)

新冠肺炎

監管決定(美國)

H2 2023

奧替利單抗

對比方案(類風濕性關節炎)

監管提交(美國、歐盟)

linerixibat

閃光(原發性膽管炎的膽汁淤滯性瘙癢)

第三階段數據讀出

Blenrep

DREAMM-3(3L+多發性骨髓瘤)

監管決定(美國、歐盟)

Blenrep

DREAMM-8(2L+多發性骨髓瘤)

監管提交(美國、歐盟)

Blenrep

DREAMM-7(2L+多發性骨髓瘤)

監管提交(美國、歐盟)

Jemperli

紅寶石(1L子宮內膜癌)

監管決定(美國)

莫莫洛替尼

動量(骨髓纖維化伴貧血)

監管決定(歐盟)

澤居拉

First(1L維持性卵巢癌)

第三階段數據讀出

吉泊替丁

Eagle(無併發症尿路感染)

監管提交(美國、歐盟)

有關正在按治療領域開發的幾種關鍵藥物和疫苗的詳細信息，請參閲 第59至66頁。

內容

頁面

 

 

2022年第2季度 研發流程重點

2

財務 業績-2022年第二季度

9

財務 業績-2022年上半年

21

現金 生成

33

向股東返還

35

總計 和調整後的結果

37

收入 報表-截至2022年6月30日的三個月和六個月

39

全面收益表--截至2022年6月30日的三個月和六個月

40

資產負債表

44

權益變動報表

45

現金流量表-截至2022年6月30日的六個月

46

細分市場 信息

47

法律事務

49

其他 信息

50

現金流與淨債務變動的對賬

58

淨額 債務分析

58

自由 現金流量對賬

58

研發 評論

59

主要風險和不確定性

67

報告 定義

68

指導、 假設和警示聲明

69

董事責任聲明

71

獨立 評審報告

72

個聯繫人

葛蘭素史克(倫敦證券交易所/紐約證券交易所代碼：GSK)是一家全球性的生物製藥公司，其宗旨是聯合科學、技術和人才，共同戰勝疾病。欲瞭解更多信息，請訪問www.gsk.com。

 

GSK查詢：

 

 

 

媒體

蒂姆 福利

+44 (0) 20 8047 5502

(倫敦)

 

凱瑟琳 奎恩

+1 202 603 5003

(華盛頓)

 

 

 

 

投資者關係

尼克 斯通

+44 (0) 7717 618834

(倫敦)

 

詹姆斯 多德威爾

+44 (0) 7881 269066

(倫敦)

 

米克 Readey

+44 (0) 7990 339653

(倫敦)

 

約書亞 威廉姆斯

+44 (0) 7385 415719

(倫敦)

 

傑夫 麥克勞克林

+1 215 589 3774

(費城)

 

 

 

 

在英格蘭和威爾士註冊：

No. 3888792

 

註冊辦事處：

大西路980號

米德爾塞克斯，布倫特福德

TW8 9G

財務業績 -2022年第二季度

總結果

該集團的總結果如下所示。

 

Q2 2022

£m

 

Q2 2021

£m

 

增長

£%

 

增長

CER%

 

 

 

 

 

 

 

 

繼續運營

營業額

6,929 

 

5,838 

 

19 

 

13 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售成本

(2,176)

 

(1,708)

 

27 

 

28 

 

 

 

 

 

 

 

 

毛利

4,753 

 

4,130 

 

15 

 

7 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售、一般和管理

(2,066)

 

(1,689)

 

22 

 

19 

研究和開發

(1,242)

 

(1,167)

 

6 

 

2 

版税收入

159 

 

77 

 

>100 

 

>100 

其他 營業收入/(費用)

(523)

 

(76)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業利潤

1,081 

 

1,275 

 

(15)

 

(35)

 

 

 

 

 

 

 

 

財務 收入

21 

 

4 

 

 

 

 

財務 費用

(204)

 

(189)

 

 

 

 

出售聯營公司權益的虧損

- 

 

(36)

 

 

 

 

分享聯營公司的税後(虧損)/利潤和

合資企業

(2)

 

16 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

税前利潤

896 

 

1,070 

 

(16)

 

(40)

 

 

 

 

 

 

 

 

徵税

(150)

 

201 

 

 

 

 

税率%

16.7%

 

(18.8)%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

持續經營的税後利潤

746 

 

1,271 

 

(41)

 

(58)

 

 

 

 

 

 

 

 

停產業務税後利潤

229 

 

267 

 

(14)

 

(16)

 

 

 

 

 

 

 

 

當期税後利潤

975 

 

1,538 

 

(37)

 

(51)

 

 

 

 

 

 

 

 

非控股權益應佔利潤

繼續 操作

40 

 

57 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

股東應佔利潤 持續

操作

706 

 

1,214 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

非控股權益應佔利潤

停止 操作

97 

 

86 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

停產股東應佔利潤

操作

132 

 

181 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

975 

 

1,538 

 

(37)

 

(51)

 

 

 

 

 

 

 

 

非控股權益利潤總額

137 

 

143 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

股東應佔利潤總額

838 

 

1,395 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

975 

 

1,538 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

持續運營每股收益

17.5p

 

30.3p

 

(42)

 

(58)

 

 

 

 

 

 

 

 

非持續運營的每股收益

3.3p

 

4.5p

 

(27)

 

(24)

 

 

 

 

 

 

 

 

每股總收益

20.8p

 

34.8p

 

(40)

 

(53)

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後結果

本集團的調整後業績如下。調整後的結果 來自持續運營，不包括消費者醫療保健業務 (請參見第52頁的詳細信息)。第17頁和第18頁列出了2022年第2季度和2021年第2季度的總結果和調整後結果之間的對賬。

 

Q2 2022

£m

 

共 %

營業額

 

增長

£%

 

增長

CER%

 

 

 

 

 

 

 

 

營業額

6,929 

 

100 

 

19 

 

13 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售成本

(1,970)

 

(28.4)

 

29 

 

31 

銷售、一般和管理

(1,955)

 

(28.2)

 

19 

 

16 

研究和開發

(1,155)

 

(16.7)

 

4 

 

(1)

版税 收入

159 

 

2.3 

 

>100 

 

100 

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後 營業利潤

2,008 

 

29.0 

 

22 

 

7 

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後的税前利潤

1,825 

 

 

 

24 

 

7 

調整後的税後利潤

1,548 

 

 

 

26 

 

9 

調整後的股東應佔利潤

1,398 

 

 

 

24 

 

7 

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後的每股收益

34.7p

 

 

 

23 

 

6 

 

 

 

 

 

 

 

 

按部門劃分的營業利潤

 

Q2 2022

£m

 

共 %

營業額

 

增長

£%

 

增長

CER%

 

 

 

 

 

 

 

 

商業運營

3,304 

 

47.7 

 

15 

 

6 

研究和開發

(1,152)

 

 

 

3 

 

(2)

 

 

 

 

 

 

 

 

部門 利潤

2,152 

 

31.1 

 

23 

 

10 

公司 及其他未分配成本

(144)

 

 

 

31 

 

66 

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後 營業利潤

2,008 

 

29.0 

 

22 

 

7 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業額

商業運營

 

Q2 2022

 

 

 

 

 

 

 

£m

 

增長

£%

 

增長

CER%

 

 

 

 

 

 

艾滋病毒

1,404

 

14 

 

7 

腫瘤學

154

 

29 

 

23 

免疫炎症、呼吸道和其他

680

 

32 

 

24 

 

 

 

 

 

 

 

2,238

 

20 

 

13 

大流行

466

 

>100 

 

>100 

 

 

 

 

 

 

專科藥品

2,704

 

44 

 

35 

 

 

 

 

 

 

腦膜炎

235

 

4 

 

- 

流感

32

 

(3)

 

(9)

帶狀皰疹

731

 

>100 

 

>100 

已建立 疫苗

717

 

(5)

 

(9)

 

 

 

 

 

 

 

1,715

 

31 

 

24 

流感疫苗

-

 

(100)

 

(100)

 

 

 

 

 

 

疫苗

1,715

 

9 

 

3 

 

 

 

 

 

 

呼吸

1,649

 

9 

 

4 

其他 普通藥物

861

 

(1)

 

(2)

 

 

 

 

 

 

一般藥物

2,510

 

5 

 

2 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

商業運營

6,929

 

19 

 

13 

 

 

 

 

 

 

美國

3,317

 

19 

 

7 

歐洲

1,549

 

23 

 

25 

國際

2,063

 

15 

 

14 

 

 

 

 

 

 

按地區劃分的商業運營

6,929

 

19 

 

13 

 

 

 

 

 

 

本季度總營業額為69.29億GB，AER增長19%，CER增長13% ，反映了所有三個產品類別的強勁表現。 不包括流行病銷售的商業運營營業額增長了16% ，CER增長了10%。特色藥品包括4.66億GB 銷售額Xevudy在本季度為AER貢獻了24個百分點的增長， 為CER貢獻了22個百分點。疫苗增長反映了強勁的 Shingrix業績 得益於美國的需求復甦和渠道庫存建設， 2021年第二季度大流行佐劑的銷售部分抵消了這一影響。普通藥品反映了抗生素市場的復甦，尤其是Trelegy在所有地區的強勁表現 。

 

專科藥品

 

在所有治療領域持續增長的推動下，本季度專科藥品銷售額為27.04億GB，AER增長44%，CER增長35%。 不包括Xevudy是22.38億GB，在AER增長了20%，在CER增長了13%。

 

愛滋病毒

本季度HIV銷售額為14.04億GB，AER增長14%，CER增長7%。 這一表現得益於患者對艾滋病毒新藥的強勁需求(Dovato、Cabenuva、Juluca、Rukobia和Apreude)和有利的美國定價組合，但Tivicay招標的不利階段 部分抵消了這一影響。美國 定價貢獻了AER的7%和CER的4%，招標使本季度AER和CER的增長分別減少了5%和6%。

 

首次交付的艾滋病毒新藥 季度銷售額首次超過50億英鎊(5.71億GB)，AER增長73%，CER增長63%，佔艾滋病毒總產品組合的41%，而去年同期為27%。口服兩藥方案銷售情況 Dovato和Juluca分別為3.2億GB和1.52億GB，AER和CER的綜合增長率分別為49%和41%。Cabenuva是第一種用於治療人類免疫缺陷病毒1型(HIV-1)感染的長效注射劑，銷售額為7200萬GB。Apreude是第一款用於預防HIV-1的長效預防針劑，銷量為800萬GB。

 

腫瘤學

腫瘤學 本季度銷售額為1.54億GB，AER增長29%，CER增長23%。Zejula的銷售額為1.2億GB，AER增長22%，CER增長16%，Blenrep，GB 3,000萬GB的銷售額AER增長43%，CER增長33%；這一表現反映了最近推出的市場的增長。

 

免疫炎症、呼吸系統和其他

免疫炎症、呼吸和其他方面的銷售額為6.8億GB，AER增長32%，CER增長24%。Benlysta的銷售額為2.97億GB，在AER增長了39%，在CER增長了29%，反映了美國和全球的強勁潛在需求。Nucala的銷售額為3.67億GB ，在AER增長26%，在CER增長19%，其中在美國的銷售額為2.36億GB，AER增長30%，CER增長18%，這是由於持續強勁的需求和 推出更多適應症。

 

大流行

在 期間，Xevudy 為4.66億GB，其中絕大多數銷售額 在歐洲達到1.23億GB，國際達到3.2億GB 萬。在美國，政府合同於2022年第一季度完成。

 

疫苗

 

疫苗的總銷售額為17.15億GB，AER增長9%，CER增長3% 甚至更高31%在AER，24%在CER 不包括未重複的2021年大流行佐劑銷售。業績 反映了與2021年第二季度相比的有利對比，後者受到多個市場與新冠肺炎相關的 中斷的不利影響，以及Shingrix強勁的商業執行力， 尤其是在美國和歐洲。然而，兒童和青少年疫苗銷量的下降部分抵消了增長，這反映了美國疾控中心購買模式的正常化。

 

帶狀皰疹

Shingrix銷售額翻了一番以上，達到7.31億GB 主要原因是需求復甦、旨在提前接種帶狀皰疹疫苗季節的強勁商業執行、 美國渠道庫存早於預期的建立，以及德國更高的需求。所有地區在2022年第2季度都實現了顯著增長 其中40%的增長來自美國以外的地區。 Shingrix現已在23個國家/地區推出 ，包括上一季度的四款新產品。

 

已確定的疫苗

現有疫苗在AER下降了5%，在CER下降了9%，降至GB 717 百萬，這反映了CDC在美國的不利採購模式和競爭壓力，Cervarx、MMR/V疫苗和Synflorix的國際銷售下降，以及CDC庫存為Rotarix借入的負面影響，這部分被美國和歐洲的肝炎疫苗增長所抵消。

 

一般藥物

 

通用 本季度藥品銷售額為25.1億GB，AER增長5%，CER增長2%，美國、歐洲和日本的仿製藥競爭的不利影響抵消了自2021年第三季度以來，呼吸道疾病的嚴重增長和大流行後抗生素市場的反彈 在其他普通藥物中。

 

呼吸性

呼吸 銷售額為16.49億GB，AER增長9%，CER增長4%。 業績的推動因素TreLegy銷售額為4.67億GB，在AER增長了60%，在CER增長了50%，所有地區都實現了強勁增長， 美國的前期退貨和返點(RAR)調整也帶來了一些 好處。Advair/Seretie 2.62億GB的銷售額繼續受到仿製藥競爭的不利影響，AER下降24%，CER下降27%。總體而言， 本季度沒有受到前期RAR調整的重大影響。

 

其他普通藥物

其他 普通藥品銷售額為8.61億GB，AER下降1%，CER下降2%。8月銷售額為1.3億GB，AER增長43%，CER增長45%，反映了自2021年第三季度以來抗生素在大流行後的反彈。這抵消了 仿製藥競爭的持續不利影響和2021年第四季度撤資頭孢菌素 產品約兩個百分點的影響。

 

一般藥品包括持續運營中記錄的GSK和Haleon之間的營業額3,300萬GB(2021年第二季度：GB 34 萬)，以及中斷運營中記錄的抵銷金額。

 

按 地區

 

我們

在美國，銷售額為33.17億GB，AER增長19%，CER增長7%。 有2300萬GB的銷量2022年第一季度政府合同完成後的下一個季度。

 

在專業藥品中，艾滋病毒銷售額為8.94億GB，在AER增長了25%，在CER增長了13%。艾滋病新藥的銷售額達到3.77億GB 在AER增長了75%，在CER增長了59%，這是由於患者對Dovato、Cabenuva、Juluca、Apreude和Rukobia以及優惠的定價組合。Nucala和 Benlysta均繼續保持兩位數的增長，反映出持續的強勁需求。儘管診斷和治療率繼續受到大流行的不利影響，但腫瘤學銷售額 在AER增長了22%，在CER增長了10%。

 

疫苗銷售額為8.97億GB，AER增長13%，CER增長2%。疫苗銷售 剔除新冠肺炎疫苗佐劑銷售的影響，2021年第二季度AER增長53%，CER增長38%。增長由以下因素推動Shingrix反映需求復甦， 強大的商業執行力，以及渠道庫存建設。增長 因兒童和青少年疫苗銷售下降 反映CDC購買模式正常化 而減少。

 

一般 藥品銷售額為9.33億GB，同比增長11%，穩定在CER，受強勁推動Trelegy的表現，在單一吸入器三聯療法市場和需求增長的推動下，AER增長了74%，CER增長了58%。

 

歐洲

在歐洲，銷售額為15.49億GB，AER增長23%，CER增長25%， 包括Xevudy銷售額為1.23億GB，為AER和CER貢獻了10個百分點的增長。

 

在專科藥品中，HIV銷售額為3.36億GB，AER增長15%，CER增長17%。性能主要反映了患者對以下方面的強勁需求Dovato 在此期間的銷售額為1.18億GB。免疫學的Benlysta、呼吸系統的Nucala和幾種腫瘤藥物在 季度也實現了強勁的兩位數增長。

 

疫苗銷售額為4.14億GB，AER增長39%，CER增長42%。 Shingrix在AER和CER的銷售額超過100%，達到1.51億GB，這推動了增長，尤其是在德國，德國受益於強勁的需求。

 

一般 藥品銷售額為5.22億GB，在AER下降3%，在CER下降2%，持續的仿製藥競爭壓力對 產生不利影響呼吸系統中的舒利迭； 對Treley的強勁需求部分抵消了這一表現。Augentin的增長是由於大流行後抗生素市場自2021年第三季度以來的反彈。

 

國際

國際銷售額為20.63億GB，AER增長15%，CER增長14%， 包括Xevudy銷售額為3.2億GB，貢獻了15個百分點的增長。

 

在專科藥品中，艾滋病毒銷售額為1.74億GB，由於招標階段的推動，AER下降了23%，CER下降了27%。然而，這一表現被強勁的多瓦託成長。Tivicay和Triumeq的總銷售額為1.3億GB， AER下降35%，CER下降40%。呼吸系統的Nucala和免疫學的Benlysta都繼續強勁增長 ，反映出日本生物製品市場的增長 並被列入中國國家報銷藥品 清單。

 

疫苗銷售額為4.04億GB，AER下降15%，CER下降18%。 不包括新冠肺炎疫苗佐劑影響的疫苗銷售額 2021年第二季度AER下降6%，CER下降8%，主要反映了公開招標的階段性。

 

一般藥品銷售額為10.55億GB，AER增長6%，CER增長5%。 呼吸系統銷售額4.55億GB AER增長8%，CER增長7% 反映出強勁增長Treley，特別是在日本、中國、 和加拿大。這一表現抵消了仿製藥競爭和日本較低過敏季節的影響。其他一般藥品銷售額在AER和CER分別增長4%，達到6億GB ，反映了自2022年第三季度以來抗生素市場在大流行後反彈後Augentin的增長。

運營業績

銷售成本

銷售總成本佔營業額的百分比為31.4%，與2021年第二季度相比，銷售成本上升了2.1個百分點(AER)和4.0個百分點(CER)。調整後的銷售成本佔營業額的百分比為28.4%，與2021年第二季度相比，AER上升了2.4個百分點，CER上升了 4.1。這主要是因為利潤率較低的新冠肺炎解決方案(Xevudy)與2021年第二季度相比，2021年第二季度包括2.58億GB的大流行佐劑銷售，使AER和CER的銷售利潤率成本增加了4.7個百分點， 以及商品價格和運費成本上升的影響。 這部分被有利的組合所抵消，主要是由於Shingrix在美國和歐洲的銷售增加，以及艾滋病毒藥物在美國的銷售增加。

 

銷售、一般和行政

與2021年第二季度相比，SG&A總成本佔營業額的百分比分別為29.8%、0.9 個百分點和1.7個百分點，這主要是因為在推出創新疫苗和藥物方面增加了投資。

 

調整後的SG&A成本佔營業額的百分比為28.2%，穩定在 AER，比CER高0.7個百分點。調整後的SG&A成本 在AER增加了19%，在CER增加了16%，這主要反映了 在專業藥物 特別是HIV和疫苗方面的啟動投資水平增加了，包括Shingrix將推動疫情後的需求復甦並支持市場擴張。調整後SG&A的增長還反映了Vir Biotech，Inc.的運費和分銷成本增加以及匯兑損失。 協作利潤份額。這一增長被重組和對持續成本的嚴格控制的持續好處 部分抵消。

 

研究和開發

集團持續運營的研發支出為12.42億GB(佔營業額的17.9%)，AER增長6%，CER增長2%。本季度經調整的研發支出在AER增長4%，在CER基本穩定，達到11.55億GB。這反映了一個研發重組計劃 持續帶來的效率，幾個後期臨牀 開發計劃的完成，以及與2021年第二季度的有利比較，後者由於新冠肺炎 大流行解決方案而增加了研發投資水平。

 

在本季度，葛蘭素史克增加了對疫苗臨牀開發的投資，包括其mRNA技術平臺，繼續對後期投資組合進行 投資，並加快了幾個 早期發現計劃；這些投資部分抵消了上述 減少的影響。此外，增加了對支持早期艾滋病毒組合的專科藥物的投資水平，以及對deemokimab的第三階段計劃deemokimab的投資增加，deemokimab是治療嚴重哮喘的潛在新藥。本季度支出未反映於2022年7月1日完成的對Sierra Oncology，Inc.的收購的影響。

 

版税收入

特許權使用費 收入為1.59億GB(2021年第二季度：7,700萬GB)，按AER增長>100%，按CER增長>100%，主要反映根據與Gilead的和解和許可協議 來自Gilead的特許權使用費收入以及Gardasil的銷售增加。

 

其他營業收入/(費用)

淨額 其他營運開支為5.23億GB(2021年第二季度：GB 76 百萬)，主要反映因重新計量或有對價負債而產生的會計費用699 百萬(2021年第二季度：1.01億GB)，以及輝瑞公司(Pfizer)認沽期權和輝瑞以及Shionogi&Co.，Ltd.(Shionogi)ViiV Healthcare的負債。這包括因Shionogi產生的或有 代價負債重新計量費用585 百萬英磅(2021年第二季度：英磅125百萬英磅)，包括解除主要因匯率變動及銷售預測調整而產生的英磅9,500萬英磅折扣及英磅490百萬英磅費用。這部分被增加的里程碑收入所抵消。

 

營業利潤

總營業利潤為10.81億GB，而2021年第二季度的營業利潤為12.75億GB。減少的主要原因是或有對價負債的重新計量費用較高，但被CER營業額增長13%的利潤增加和里程碑收入增加所部分抵消。

 

調整後的營業利潤為20.08億GB，較2021年第二季度增長22% ，較2021年第二季度增長7%，CER的營業額增長13%。與2021年第二季度相比，調整後的營業利潤率為29.0%，比AER高出0.9%個百分點，CER低1.5%個百分點。這主要反映了低利潤率新冠肺炎解決方案銷售(Xevudy)的影響，這導致調整後的營業利潤增長在AER和CER分別下降了約16%和14%，並使調整後的營業利潤率在AER和CER分別下降了約4.5個百分點和4.4個百分點。這被所有產品組銷售增長帶來的運營槓桿、有益的 組合和更高的版税收入所抵消。

 

或有 向Shionogi和其他公司支付的對價現金支付 減少了資產負債表負債，因此不計入損益表。2022年第二季度或有對價現金支付總額為4.04億GB(2021年第二季度：2.05億GB 百萬)。其中包括向Shionogi支付的現金3.95億GB(2021年第二季度：2.03億GB)。

 

按業務調整的營業利潤

商業營業利潤為33.04億GB，AER增長15%，CER增長6%，CER營業額增長13%。與2021年第二季度相比，AER的運營利潤率為47.7%，下降了1.5個百分點，CER下降了3.2個百分點。這主要反映了利潤率較低的銷售Xevudy在本季度與2021年第二季度相比 其中包括利潤率更高的大流行佐劑銷售。這 還反映了在推出包括HIV和疫苗在內的專科藥物方面增加的投資，以及更高的商品、運費和分銷成本。這部分被持續嚴格的持續成本控制、持續重組帶來的收益以及Biktarvy在2022年2月與Gilead達成和解和Gardasil銷售後增加的特許權使用費收入所部分抵消。

 

研發 部門運營費用為11.52億GB，在AER增長3%，在CER下降2%，主要反映一個研發重組計劃帶來的持續效率 、多個晚期臨牀開發計劃的完成 以及與2021年第二季度的有利對比，後者的研發投資水平因新冠肺炎大流行解決方案而增加 。疫苗投資的增加部分抵消了這一增長，其中包括對mRNA和晚期投資組合的優先投資，以及對早期艾滋病毒和deemokimab的專門投資。

 

淨財務成本

總淨財務成本為1.83億GB，而2021年第二季度為1.85億GB。調整後的淨融資成本為1.81億GB，而2021年第二季度為1.85億GB。

 

税收

1,500,000,000 GB的費用是對總業績的16.7%(2021年第二季度：18.8%抵免)的實際税率，反映了不同調整項目的不同税收影響。2021年第二季度包括一筆3.25億英鎊的抵免，這是由於英國公司税擬議從19%改為25%後， 對遞延税項資產進行了重估。調整後利潤的税額為277百萬英磅，實際調整後税率為15.2%(2021年第二季度：16.6%)。

 

與税務有關的問題 在《2021年年報》的附註14《税務》中進行了説明。本集團 繼續相信已就有關税務機關尚未同意的開放期間可能產生的負債 計提足夠撥備。此類 事項的最終責任可能與所提供的金額不同，並取決於與相關税務機關達成的協議的結果 。

 

非控股權益

將總收益分配給非控股權益的金額為 至4,000萬GB(2021年第二季度：5,700萬GB)。減少主要是由於ViiV Healthcare利潤分配減少了4,100萬GB(2021年第二季度：6,000萬GB)，包括用於重新計量或有對價負債的增加的 信用 。

 

調整後收益分配給非控股權益的金額為1,500,000,000 GB(2021年第二季度：9,900萬GB)。分配的增加主要反映了對歡躍醫療利潤增加的分配 為1.51億GB(2021年第二季度：GB 102 百萬)。

 

持續運營的每股收益

總每股收益為17.5便士，而2021年第二季度為30.3便士。減少額 主要反映重新計量 或有對價負債的費用增加，以及由於遞延税項資產重估而在2021年第二季度將3.25億加元計入税務的不利比較。

 

與2021年第二季度的28.2便士相比，調整後的每股收益為34.7便士，AER增長23%，CER增長6%，調整後營業利潤增長7%，這主要反映了新冠肺炎解決方案在低利潤率下的銷售增加，從新冠肺炎解決方案到增長的 減少約20%，CER增長約18%。包括艾滋病毒和疫苗在內的專科藥品、有益組合、較高的特許權使用費收入和較低的有效税率的銷售增長帶來的經營槓桿作用被較高的供應鏈、運費和分銷成本以及 較高的非控股權益 部分抵消。

 

非持續運營的利潤和每股收益

停產業務包括消費者醫療保健業務和某些可直接歸因於消費者醫療保健的企業成本。 非持續運營的税後利潤為2.29億GB(2021年第二季度：2.67億GB)，非持續運營的每股收益為3.3便士，而2021年第二季度為4.5便士。 利潤和每股收益的減少主要反映了分離成本和利息成本的增加。有關更多詳細信息，請參閲第52頁，《停產作業》。

 

每股總收益

總每股收益為20.8便士，而2021年第二季度為34.8便士。減少額 主要反映重新計量 或有對價負債的費用增加，以及由於遞延税項資產重估而在2021年第二季度將3.25億英磅計入税務的不利比較。

 

匯率對2022年第二季度業績的影響

2022年第二季度的結果是基於平均匯率，主要是1 GB/1.26美元、1 GB/歐元1.18和1 GB/日元162。 比較匯率見第50頁。期末匯率為1英鎊兑1.21美元，1英鎊兑1.16歐元，1英鎊兑165日元。

 

2022年第2季度，AER和CER的營業額分別增長了19%和13%。持續運營的每股收益總額為17.5便士，而2021年第二季度為30.3便士。調整後每股收益為34.7便士，而2021年第二季度為28.2便士，AER和CER分別增長23%和6%。有利的貨幣影響主要反映了英鎊兑美元走弱，但部分被英鎊兑歐元和日元走強所抵消。結算公司間交易的匯兑損益對調整後每股收益17個百分點的匯率影響產生了1%的有利影響。

調整項目

2022年第2季度和2021年第2季度的總結果和調整後結果之間的 對帳如下。

截至2022年6月30日的三個月

 

合計

結果

£m

 

利潤 來自

迪斯科-

已更新

操作

£m

 

無形的

阿莫特-

職業化

£m

 

無形的

損害-

元素

£m

 

主要

重組-

正在

£m

 

交易-

行動-

相關

£m

 

剝離-

件，

意義重大

法律 和

其他

件物品

£m

 

已調整

結果

£m

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業額

6,929 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

6,929 

銷售成本

(2,176)

 

 

 

166 

 

 

 

21 

 

10 

 

9 

 

(1,970)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

毛利

4,753 

 

 

 

166 

 

 

 

21 

 

10 

 

9 

 

4,959 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售、一般和

管理

(2,066)

 

 

 

 

 

 

 

107 

 

 

 

4 

 

(1,955)

研究和開發

(1,242)

 

 

 

26 

 

55 

 

6 

 

 

 

 

 

(1,155)

版税 收入

159 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

159 

其他 操作

收入/(支出)

(523)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

675 

 

(152)

 

- 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業利潤

1,081 

 

 

 

192 

 

55 

 

134 

 

685 

 

(139)

 

2,008 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨額 財務成本

(183)

 

 

 

 

 

 

 

1 

 

 

 

1 

 

(181)

分攤 税後虧損

共有 名員工和聯合員工

風險投資

(2)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(2)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

税前利潤

896 

 

 

 

192 

 

55 

 

135 

 

685 

 

(138)

 

1,825 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

徵税

(150)

 

 

 

(41)

 

(10)

 

(24)

 

(78)

 

26 

 

(277)

税率%

16.7%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

15.2%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

税後利潤

繼續運營

746 

 

 

 

151 

 

45 

 

111 

 

607 

 

(112)

 

1,548 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

税後利潤

停止運營

229 

 

((229)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

-

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

税後利潤總額

該期間的

975 

 

1((229)

 

151 

 

45 

 

111 

 

607 

 

(112)

 

1,548 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於非

控制 利息

繼續 操作

40 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

110 

 

 

 

150 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於

股東

繼續 操作

706 

 

 

 

151 

 

45 

 

111 

 

497 

 

(112)

 

1,398 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於非

控制 利息

停止 操作

97 

 

(97)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

- 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於

股東

停止 操作

132 

 

(132)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

- 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

975 

 

(229)

 

151 

 

45 

 

111 

 

607 

 

(112)

 

1,548 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於

非控股權益

137 

 

(97)

 

 

 

 

 

 

 

110 

 

 

 

150 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於

股東

838 

 

(132)

 

151 

 

45 

 

111 

 

497 

 

(112)

 

1,398 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

975 

 

(229)

 

151 

 

45 

 

111 

 

607 

 

(112)

 

1,548 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

來自

繼續 操作

17.5p

 

 

 

3.8p

 

1.1p

 

2.8p

 

12.3p

 

(2.8)p

 

34.7p

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

來自

停止 操作

3.3p

 

(3.3)p

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

- 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股總收益

20.8p

 

(3.3)p

 

3.8p

 

1.1p

 

2.8p

 

12.3p

 

(2.8)p

 

34.7p

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

加權 平均數

共 股(百萬股)

4,025 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4,025 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2021年6月30日的三個月

 

合計

結果

£m

 

利潤 來自

迪斯科-

已更新

操作

£m

 

無形的

阿莫特-

職業化

£m

 

無形的

損害-

元素

£m

 

主要

重組-

正在

£m

 

交易-

行動-

相關

£m

 

剝離-

件，

意義重大

法律 和

其他

件物品

£m

 

已調整

結果

£m

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業額

5,838 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

5,838 

銷售成本

(1,708)

 

 

 

161 

 

 

 

18 

 

7 

 

 

 

(1,522)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

毛利

4,130 

 

 

 

161 

 

 

 

18 

 

7 

 

 

 

4,316 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售、一般和

管理

(1,689)

 

 

 

 

 

 

 

55 

 

 

 

(12)

 

(1,646)

研究和開發

(1,167)

 

 

 

25 

 

7 

 

29 

 

 

 

 

 

(1,106)

版税 收入

77 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

77 

其他 操作

收入/(支出)

(76)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

123 

 

(47)

 

- 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業利潤

1,275 

 

 

 

186 

 

7 

 

102 

 

130 

 

(59)

 

1,641 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨額 財務成本

(185)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(185)

出售利息的損失

在 個員工中

(36)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

36 

 

- 

分攤 税後虧損

共有 名員工和聯合員工

風險投資

16 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

16 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

税前利潤

1,070 

 

 

 

186 

 

7 

 

102 

 

130 

 

(23)

 

1,472 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

徵税

201 

 

 

 

(37)

 

(2)

 

(22)

 

(34)

 

(350)

 

(244)

税率%

(18.8)%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

16.6%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

税後利潤

繼續運營

1,271 

 

 

 

149 

 

5 

 

80 

 

96 

 

(373)

 

1,228 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

税後利潤

停止運營

267 

 

(267)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

- 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

税後利潤總額

該期間的

1,538 

 

(267)

 

149 

 

5 

 

80 

 

96 

 

(373)

 

1,228 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於非

控制 利息

繼續 操作

57 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

42 

 

 

 

99 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於

股東

繼續 操作

1,214 

 

 

 

149 

 

5 

 

80 

 

54 

 

(373)

 

1,129 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於非

控制 利息

停止 操作

86 

 

(86)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於

股東

停止 操作

181 

 

(181)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1,538 

 

(267)

 

149 

 

5 

 

80 

 

96 

 

(373)

 

1,228 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於

非控股權益

143 

 

(86)

 

 

 

 

 

 

 

42 

 

 

 

99 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

可歸因於

股東

1,395 

 

(181)

 

149 

 

5 

 

80 

 

54 

 

(373)

 

1,129 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1,538 

 

(267)

 

149 

 

5 

 

80 

 

96 

 

(373)

 

1,228 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

來自

繼續 操作

30.3p

 

 

 

3.7 

 

0.1 

 

2.0 

 

1.4 

 

(9.3)

 

28.2p

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

來自

停止 操作

4.5p

 

(4.5)p

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股總收益

34.8p

 

(4.5)p

 

3.7 

 

0.1 

 

2.0 

 

1.4 

 

(9.3)

 

28.2p

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

加權 平均數

共 股(百萬股)

4,003 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4,003 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

重大重組整合

2022年第二季度持續運營產生的主要重組費用合計為1.34億GB(2021年第二季度：1.02億GB)， 分析如下：

 

Q2 2022

 

Q2 2021

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

現金

£m

 

非

現金

£m

 

總計

£m

 

現金

£m

 

非-

現金

£m

 

合計

£m

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

分離 準備重組

計劃

28 

 

105 

 

133 

 

102 

 

(10)

 

92 

傳統計劃

(1)

 

2 

 

1 

 

8 

 

2 

 

10 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

27 

 

107 

 

134 

 

110 

 

(8)

 

102 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

離職準備計劃項下2,800萬英鎊的現金費用 主要來自重組一些行政職能以及全球供應鏈和研發職能 。1.05億GB的非現金費用主要反映了行政地點資產的減記和IT資產的減值。

 

2022年第二季度現金支付總額為7800萬GB(2021年第二季度：1.46億GB)，70 GB與離職準備重組計劃有關的百萬英磅(2021年第二季度：GB 113 百萬英鎊)和與其他遺留方案有關的8百萬英磅(2021年第二季度：英磅3300萬英磅)，包括結清前幾個季度應計的某些費用。

利潤表第 行對主要重組費用的分析如下：

 

Q2 2022

£m

 

Q2 2021

£m

 

 

 

 

銷售成本

21 

 

18 

銷售、一般和管理

106 

 

55 

研究和開發

7 

 

29 

 

 

 

 

持續運營的主要重組成本合計

134 

 

102 

 

 

 

 

實質上 所有分離準備重組方案都已作為持續運營的一部分包括在內。傳統的消費者醫療保健合資企業整合計劃現已作為已停止運營的 部分納入。

交易相關調整

與交易相關的 調整導致淨費用為6.85億GB(2021年第二季度： GB 1.3億)。這包括重新計量或有 對價負債的會計費用淨額6.99億GB ，以及輝瑞看跌期權以及輝瑞和Shionogi在ViiV醫療保健中的優先股息。

收費/(積分)

Q2 2022

£m

 

Q2 2021

£m

 

 

 

 

對前Shionogi-ViiV醫療合資企業的或有 對價

(包括 Shionogi優惠股息)

585 

 

125 

ViiV 醫療看跌期權和輝瑞優惠股息

118 

 

(37)

對前諾華疫苗業務的或有考慮

(4)

 

13 

其他 調整

(14)

 

29 

 

 

 

 

交易相關費用合計

685 

 

130 

 

 

 

 

與前Shionogi-ViiV醫療合資企業的或有代價有關的585百萬英磅費用 代表因Shionogi而產生的或有對價的估值增加 ，原因是取消了9500萬英磅的折扣和主要來自匯率的費用490百萬英磅以及銷售預測的調整 。與歡躍醫療看跌期權和輝瑞優先股息相關的1.18億GB費用 主要由於匯率更新和銷售預測調整而導致看跌期權估值上升 。

 

根據IFRS，歡躍醫療保健或有對價負債是公允價值的 。ViiV Healthcare中非控股權益的會計説明見第 頁。

 

撤資、重大法律費用和其他 項目

撤資、重大法律費用和其他項目主要包括 里程碑式收入增長和某些其他調整項目 。

 

停止運營

葛蘭素史克符合IFRS 5將消費者視為“非持續經營”的準則 Healthcare自2022年6月30日起生效，因預期處置集團的賬面金額將主要透過出售及 分配而收回，可在目前的 狀況下分配(只受制於業務分拆通常須完成的步驟 及慣例)，並被視為極有可能(分拆日期為2022年7月18日 )。

 

自2020年第二季度起，本集團開始向 準備將消費者醫療保健業務作為一個獨立實體(“分離成本”)的成立作準備的額外成本，這些成本已作為非持續業務的一部分列報。2022年第二季度產生的總分離成本為1.63億GB(2021年第二季度：7400萬GB 百萬)。這包括與分拆相關的交易費用，以及與Haleon上市相關的準備入場費用，共計3,000萬GB。

財務業績 -2022年上半年

總結果

該集團的總結果如下所示。

 

H1 2022

£m

 

H1 2021

£m

 

增長

£%

 

增長

CER%