美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
 
表格6-K
 
境外發行人報告
根據《規則》第13a-16條或第15b-16條
1934年《證券交易法》
 
2022年7月

委員會檔案第001-35991號

Aenza S.A.
(註冊人的確切姓名載於其章程)
 
不適用
(註冊人姓名英文譯本)
 
祕魯共和國
(註冊成立或組織的司法管轄權)
 
共和國大道4667號，利馬34號，
Surquillo，利馬
祕魯
(主要執行辦公室地址)
 


用複選標記表示註冊人是否在封面表格20-F或表格40-F下提交或將提交年度報告。
 
Form 20-F ___X____ Form 40-F _______
 
用複選標記表示註冊人是否按照S-T規則101(B)(1)所允許的紙質形式提交了表格6-K：[]
 
用複選標記表示註冊人是否按照S-T規則101(B)(7)所允許的紙質形式提交表格6-K：[]
 
通過勾選標記表示註冊人是否也根據1934年《證券交易法》第12g3-2(B)條向委員會提供了本表格中所包含的信息。
 
Yes _______ No ___X____
 
如果標記為“是”，請在下方註明根據規則12g3-2(B)分配給註冊人的文件編號：不適用。

July 26, 2022


根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。


Aenza S.A.

作者：/s/Daniel Urbina Perez
姓名：丹尼爾·烏爾比納·佩雷斯
職務：首席法務官
日期：2022年7月26日





Aenza S.A.及其子公司

簡明中期合併財務報表
截至2021年12月31日(已審計)和2022年6月30日(未經審計)


Aenza S.A.及其子公司


簡明中期合併財務報表
截至2021年12月31日(已審計)和2022年6月30日(未經審計)





目錄
頁面
   
   
   
綜合財務狀況表
1
   
綜合損益表
2
   
綜合全面收益表
3
   
綜合權益變動表
4
   
合併現金流量表
5
   
合併財務報表附註
6 - 37



S/
=
祕魯溶膠劑
美元
=
美元

Aenza S.A.及其子公司
                                        
                                         
                                         
綜合財務狀況表
                              
(除另有説明外，所有金額均以千元為單位)
                        
                                         
                                         
資產
        
自.起
    
自.起
    
負債和權益
        
自.起
    
自.起
  
         
十二月三十一日，
    
6月30日，
              
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
注意事項
    
2021
    
2022
        
注意事項
    
2021
    
2022
  
                                         
流動資產
                    
流動負債
                  
現金和現金等價物
  
8
      
957,178
      
1,067,445
    
借款
  
15
      
241,340
      
127,722
  
貿易應收賬款淨額
  
9
      
590,280
      
672,380
    
債券
  
16
      
69,838
      
72,562
  
正在進行的工作
  
10
      
309,063
      
180,916
    
應付貿易帳款
  
17
      
980,767
      
860,151
  
關聯方應收賬款
  
11
      
20,817
      
33,853
    
應付關聯方賬款
  
11
      
51,004
      
63,724
  
其他應收賬款
  
12
      
487,058
      
385,088
    
當期所得税
          
94,958
      
23,594
  
庫存，淨額
          
488,326
      
478,842
    
其他應付帳款
  
18
      
754,981
      
784,618
  
預付費用
          
32,142
      
44,570
    
其他條文
  
19
      
154,829
      
132,019
  
衍生金融工具
          
-
      
163
    
流動負債總額
          
2,347,717
      
2,064,390
  
流動資產總額
          
2,884,864
      
2,863,257
                            
                         
非流動負債
                      
非流動資產
                        
借款
  
15
      
338,560
      
769,710
  
應收貿易賬款淨額
  
9
      
683,306
      
699,574
    
債券
  
16
      
1,191,084
      
814,986
  
關聯方應收賬款
  
11
      
643,897
      
579,224
    
其他應付帳款
  
18
      
92,369
      
70,062
  
預付費用
          
23,607
      
27,565
    
應付關聯方賬款
  
11
      
50,712
      
29,417
  
其他應收賬款
  
12
      
201,360
      
334,299
    
其他條文
  
19
      
329,497
      
347,736
  
對聯營公司和合資企業的投資
  
13
      
31,173
      
29,242
    
遞延所得税負債
          
97,367
      
109,839
  
投資性物業
  
14
      
63,011
      
60,982
    
非流動負債總額
          
2,099,589
      
2,141,750
  
財產、廠房和設備、淨值
  
14
      
303,170
      
289,346
    
總負債
          
4,447,306
      
4,206,140
  
無形資產，淨額
  
14
      
743,391
      
728,394
                            
使用權資產，淨額
  
14
      
47,717
      
47,900
    
權益
  
20
                  
遞延所得税資產
          
275,076
      
303,510
    
資本
          
871,918
      
1,196,980
  
非流動資產總額
          
3,015,708
      
3,100,036
    
法定準備金
          
132,011
      
132,011
  
                         
自願準備金
          
29,974
      
29,974
  
                         
股票溢價
          
1,131,574
      
1,142,092
  
                         
其他儲備
          
(135,947
)
    
(70,598
)
                         
留存收益
          
(829,714
)
    
(926,631
)
                         
應佔本公司控股權益的權益
      
1,199,816
      
1,503,828
  
                         
非控制性權益
          
253,450
      
253,325
  
                         
總股本
          
1,453,266
      
1,757,153
  
總資產
          
5,900,572
      
5,963,293
    
負債和權益總額
          
5,900,572
      
5,963,293
  

第6至37頁附註是合併財務報表的組成部分。

- 1 -
Aenza S.A.及其子公司
                  
                   
                   
綜合損益表
                  
(除另有説明外，所有金額均以千元為單位)
              
                   
         
在該期間內
  
         
截至6月30日，
  
   
注意事項
    
2021
    
2022
  
         
(如上所述)
        
                   
建築活動收入
          
1,070,058
      
1,300,050
  
所提供服務的收入
          
501,406
      
496,492
  
房地產和商品銷售收入
          
232,758
      
302,472
  
           
1,804,222
      
2,099,014
  
                       
建築工程費用
          
(1,018,534
)
    
(1,265,910
)
提供服務的成本
          
(411,750
)
    
(388,071
)
房地產成本和商品銷售成本
          
(185,869
)
    
(223,983
)
   
21
      
(1,616,153
)
    
(1,877,964
)
毛利
          
188,069
      
221,050
  
                       
行政費用
  
21
      
(84,566
)
    
(69,775
)
其他收入和支出
  
22
      
(2,880
)
    
2,383
  
營業利潤
          
100,623
      
153,658
  
                       
財務費用
  
23
      
(111,735
)
    
(147,105
)
財政收入
  
23
      
2,648
      
10,150
  
聯營企業和合營企業的利潤或虧損份額採用權益法核算
  
13
      
1,061
      
1,069
  
(虧損)所得税前利潤
          
(7,403
)
    
17,772
  
所得税費用
          
(22,046
)
    
(17,592
)
持續經營利潤(虧損)
          
(29,449
)
    
180
  
停產損失
  
3.2
      
(15,361
)
    
-
  
當期(虧損)利潤
          
(44,810
)
    
180
  
                       
(虧損)可歸因於以下因素的利潤：
                      
本公司的業主
          
(61,597
)
    
(24,767
)
非控制性權益
          
16,787
      
24,947
  
           
(44,810
)
    
180
  
                       
                       
期內公司所有者應佔每股虧損
  
26
      
(0.071
)
    
(0.023
)
期內本公司所有者持續經營所產生的每股虧損
  
26
      
(0.053
)
    
(0.023
)

第6至37頁附註是合併財務報表的組成部分。

- 2 -
Aenza S.A.及其子公司
            
             
             
綜合全面收益表
            
(除另有説明外，所有金額均以千元為單位)
            
             
   
在該期間內
  
   
截至6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
   
(如上所述)
        
             
             
當期(虧損)利潤
    
(44,810
)
    
180
  
其他全面收入：
                
可隨後重新分類為損益的項目
                
現金流對衝，税後淨額
    
-
      
163
  
外幣折算調整，税後淨額
    
(8,060
)
    
(6,221
)
外國公司淨投資的匯兑差額，扣除税收後的淨額
    
132
      
(670
)
本期間的其他綜合收入，扣除税款後的淨額
    
(7,928
)
    
(6,728
)
當期綜合收益合計
    
(52,738
)
    
(6,548
)
                 
可歸因於以下方面的全面收入：
                
本公司的業主
    
(68,813
)
    
(31,568
)
非控制性權益
    
16,075
      
25,020
  
     
(52,738
)
    
(6,548
)
                 
當期公司所有者應佔全面收入：
                
持續運營
    
(45,612
)
    
(31,568
)
停產經營
    
(23,201
)
    
-
  
     
(68,813
)
    
(31,568
)

第6至37頁附註是合併財務報表的組成部分。

- 3 -
 
 
Aenza S.A.及其子公司
                                                            
                                                             
綜合權益變動表
                                                        
截至2021年及2022年6月30日止期間
                                                            
(除另有説明外，所有金額均以千元為單位)
                                                        
   
歸屬於本公司的控股權益
              
   
數
的股份
以千計
    
資本
    
法律
保留
    
自願性
保留
    
分享
補價
    
其他
儲量
    
保留
收益
    
總計
    
非-
控管
利息
    
總計
  
                                                             
                                                             
截至2021年1月1日的餘額
    
871,918
      
871,918
      
132,011
      
29,974
      
1,131,574
      
(169,234
)
    
(728,637
)
    
1,267,606
      
327,690
      
1,595,296
  
當期(虧損)利潤
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(61,597
)
    
(61,597
)
    
16,787
      
(44,810
)
外幣折算調整
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(7,348
)
    
-
      
(7,348
)
    
(712
)
    
(8,060
)
對外經營中淨投資的匯兑差額
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
132
      
-
      
132
      
-
      
132
  
當期綜合收益
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(7,216
)
    
(61,597
)
    
(68,813
)
    
16,075
      
(52,738
)
與股東的交易：
                                                                                
-股利分配
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(11,210
)
    
(11,210
)
-非控股股東的出資(分權)，淨額
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(16,829
)
    
(16,829
)
與股東的交易總額
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(28,039
)
    
(28,039
)
截至2021年6月30日的餘額
    
871,918
      
871,918
      
132,011
      
29,974
      
1,131,574
      
(176,450
)
    
(790,234
)
    
1,198,793
      
315,726
      
1,514,519
  
                                                                                 
截至2022年1月1日的餘額
    
871,918
      
871,918
      
132,011
      
29,974
      
1,131,574
      
(135,947
)
    
(829,714
)
    
1,199,816
      
253,450
      
1,453,266
  
當期(虧損)利潤
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(24,767
)
    
(24,767
)
    
24,947
      
180
  
現金流對衝
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
163
      
-
      
163
      
-
      
163
  
外幣折算調整
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(6,298
)
    
-
      
(6,298
)
    
77
      
(6,221
)
對外經營中淨投資的匯兑差額
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(666
)
    
-
      
(666
)
    
(4
)
    
(670
)
當期綜合收益
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(6,801
)
    
(24,767
)
    
(31,568
)
    
25,020
      
(6,548
)
與股東的交易：
                                                                                
-股利分配
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(2,310
)
    
(2,310
)
-非控股股東的出資(分權)，淨額
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(22,835
)
    
(22,835
)
-看跌期權Morelco的回收
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
72,150
      
(72,150
)
    
-
      
-
      
-
  
--增資
    
325,062
      
325,062
      
-
      
-
      
10,518
      
-
      
-
      
335,580
      
-
      
335,580
  
與股東的交易總額
    
325,062
      
325,062
      
-
      
-
      
10,518
      
72,150
      
(72,150
)
    
335,580
      
(25,145
)
    
310,435
  
截至2022年6月30日的餘額
    
1,196,980
      
1,196,980
      
132,011
      
29,974
      
1,142,092
      
(70,598
)
    
(926,631
)
    
1,503,828
      
253,325
      
1,757,153
  

第6至37頁附註是合併財務報表的組成部分。

- 4 -
Aenza S.A.及其子公司
                  
                   
                   
合併現金流量表
                  
(除另有説明外，所有金額均以千元為單位)
                  
                   
         
在該期間內
  
         
截至6月30日，
  
   
注意事項
    
2021
    
2022
  
                   
經營活動
                  
(虧損)所得税前利潤
          
(24,336
)
    
17,772
  
對不影響經營活動現金流的利潤進行調整：
                      
折舊
  
14 a)

   
51,114
      
37,183
  
攤銷
  
14 b)

   
48,555
      
47,737
  
存貨減值
          
-
      
210
  
應收賬款和其他應收賬款的減值
          
542
      
46
  
存貨減值沖銷
          
-
      
(111
)
財產、廠房和設備減值的沖銷
          
(1,323
)
    
(236
)
無形資產減值準備
          
-
      
661
  
由於看跌期權Morelco的重新談判而減少
          
-
      
3,706
  
其他條文
          
18,392
      
21,412
  
財務費用，淨額
          
125,432
      
69,471
  
聯營企業和合營企業的損益份額採用權益法核算
  
13
      
(1,061
)
    
(1,069
)
條文的撤銷
          
(3,096
)
    
(3,632
)
資產的處置
          
1,024
      
6
  
出售物業、廠房及設備所得利潤
          
(60
)
    
(638
)
應收賬款重新計量損失
          
21,415
      
70,203
  
資產和負債淨變動：
                      
應收貿易賬款和正在進行的工作
          
(175,833
)
    
32,688
  
其他應收賬款
          
(21,116
)
    
(65,438
)
其他關聯方應收賬款
          
(25,616
)
    
16,476
  
盤存
          
(2,206
)
    
9,883
  
預付費用和其他資產
          
(5,684
)
    
(16,385
)
應付貿易帳款
          
26,840
      
(118,798
)
其他應付帳款
          
122,051
      
(26,514
)
其他應付關聯方賬款
          
1,778
      
(2,500
)
其他條文
          
(2,086
)
    
(34,577
)
付息
          
(66,699
)
    
(62,711
)
購買無形資產的付款--特許權
          
(1,490
)
    
-
  
所得税的繳納
          
(36,689
)
    
(76,332
)
經營活動提供的淨現金(適用於)
          
49,848
      
(81,487
)
                       
投資活動
                      
出售財產、廠房和設備
          
4,763
      
4,879
  
收到的利息
          
1,081
      
3,934
  
收到的股息
          
753
      
-
  
購買投資物業的付款
          
(93
)
    
(11
)
無形採購的付款方式
          
(8,368
)
    
(44,289
)
購置財產、廠房和設備的付款
          
(11,850
)
    
(23,312
)
用於投資活動的現金淨額
          
(13,714
)
    
(58,799
)
                       
融資活動
                      
已收到的貸款
          
53,751
      
464,050
  
已收到貸款的攤銷
          
(116,662
)
    
(161,946
)
已發行債券的攤銷
          
(24,078
)
    
(26,837
)
支付債務的交易費用
          
-
      
(1,818
)
支付給非控股權益的股息
          
(11,210
)
    
(9,055
)
從非控股股東收到的現金(退還出資)
          
(16,829
)
    
(22,835
)
用於籌資活動的現金淨額
          
(115,028
)
    
241,559
  
現金淨減少
          
(78,894
)
    
101,273
  
匯兑差額
          
5,605
      
8,994
  
期初的現金和現金等價物
          
900,168
      
957,178
  
期末現金和現金等價物
  
8
      
826,879
      
1,067,445
  
                       
非現金交易：
                      
權益資本化
          
856
      
498
  
通過融資租賃獲得資產
          
58
      
23
  
取得使用權資產
          
4,060
      
8,618
  
可轉換債券的資本化
          
-
      
335,580
  

第6至37頁附註是合併財務報表的組成部分。

- 5 -
Aenza S.A.及其子公司

截至2021年12月31日(已審計)和2022年6月30日(未經審計)的簡明中期合併財務報表附註

1.一般資料

a)
成立為法團及運作

AENZA S.A.A.，(下稱“公司”)是AENZA S.A.A.公司的母公司，包括本公司及其子公司(下稱“公司”)，主要從事持有股份公司的投資。此外，公司還為公司提供戰略和職能諮詢服務以及辦公場所租賃服務。

本公司是一家集團公司，其業務包括不同的業務活動，其中最重要的是工程和建築、基礎設施(公共特許所有權和運營)和房地產業務。 請參閲附註7中的運營部門的詳細信息。

b)
授權出具財務報表

截至2022年6月30日期間的簡明中期綜合財務報表已於2022年7月26日經管理層和董事會批准。

截至2021年12月31日止年度的綜合財務報表於2022年3月4日經管理層及董事會授權編制及發佈，並於2021年3月31日舉行的股東大會上通過。

c)
Acuerdo preparatorio de Colboracion eficaz--《協定》

根據2021年5月21日簽署的協議，AENZA S.A.A.承認在2016年前被某些前高管用來從事非法行為，並承諾向祕魯國家S/3.219億美元和4110萬美元支付民事罰款。民事罰款的條件是：(1)還款期限為12年；(2)法定本外幣利率；(3)通過包括AENZA子公司發行的股票在內的信託基金提供總額為1.97億美元的抵押品；(3)房地產資產和償債擔保賬户的抵押貸款。在其他條件中，該協議包括在兩年內參加公共建築和道路維護合同的限制。截至2022年6月30日，我們 登記了上述數額的現值，總額為S/1.841億美元和1,930萬美元(共計S/2.582億美元)。

民事罰款涵蓋該公司自2017年以來因財務報表附註所披露的調查而面臨的全部或有風險。然而，本協議的可執行性有待法院批准 ，其條款和條件受該協議中的保密條款約束。

2.準備基礎

截至2022年6月30日止期間的簡明中期綜合財務報表乃根據國際會計準則第34號“中期財務報告”編制。簡明中期綜合財務報表提供有關過往期間的比較資料，但並不包括年度綜合財務報表所要求的所有資料及披露，因此必須與根據國際財務信息準則(下稱“IFRS”)編制的截至2021年12月31日止年度的經審核綜合財務報表一併閲讀。

除非另有説明，簡明的中期綜合財務報表以數千個祕魯底數列報。
- 6 -
3.重要會計政策摘要

編制該等精簡中期綜合財務報表所採用的會計政策，與於2021年12月31日編制綜合財務報表時所採用的會計政策一致。

3.1.工作組通過的標準、修正案和解釋

截至2022年1月1日生效的準則、修訂和解釋，對截至2022年6月30日的簡明中期合併財務報表沒有影響，因此沒有披露。公司未提前採取任何尚未生效的修改和修改。

3.2.截至2021年6月30日的帳户餘額重新分類

Adexus S.A.子公司的信息顯示，截至2021年12月31日，該公司出售了該子公司；因此，為了便於比較，在損益表中，該子公司於2021年6月30日被重新歸類為非持續經營。

作為這一過程的結果，綜合損益表中的數額重新分類如下：

   
截至該期間為止
  
   
June 30, 2021
  
   
已報告
    
阿迪索斯
    
如上所述
  
                   
                   
     
1,884,190
      
(79,968
)
    
1,804,222
  
     
(1,696,094
)
    
79,941
      
(1,616,153
)
毛利
    
188,096
      
(27
)
    
188,069
  
                         
行政費用
    
(95,456
)
    
10,890
      
(84,566
)
其他收入和支出
    
(2,901
)
    
21
      
(2,880
)
營業利潤
    
89,739
      
10,884
      
100,623
  
                         
財務(費用)收入，淨額
    
(115,136
)
    
6,049
      
(109,087
)
聯營企業和合營企業的利潤或虧損份額採用權益法核算
    
1,061
      
-
      
1,061
  
(虧損)所得税前利潤
    
(24,336
)
    
16,933
      
(7,403
)
所得税費用
    
(20,474
)
    
(1,572
)
    
(22,046
)
持續經營利潤(虧損)
    
(44,810
)
    
15,361
      
(29,449
)
                         
停產損失
    
-
      
(15,361
)
    
(15,361
)
當期虧損
    
(44,810
)
    
-
      
(44,810
)
                         
                         
(虧損)可歸因於以下因素的利潤：
                        
本公司的業主
    
(61,597
)
    
-
      
(61,597
)
非控制性權益
    
16,787
      
-
      
16,787
  
     
(44,810
)
    
-
      
(44,810
)
                         
持續經營的每股虧損
                        
期內本公司業主應佔
    
(0.071
)
    
0.018
      
(0.053
)

4.金融風險管理

財務風險管理由公司管理層負責。管理層監督特定領域的風險的一般管理，如匯率風險、價格風險、現金流和公允價值利率風險、信用風險、衍生和非衍生金融工具的使用以及過剩流動資金的投資，並定期進行監督和監測。

- 7 -

4.1財務風險因素

該公司的活動使其面臨各種財務風險：市場風險(包括外匯風險、價格風險、公允價值利率風險和現金流量利率風險)、信用風險和流動性風險。本公司的整體風險管理計劃側重於金融市場的不可預測性，並尋求將對本公司財務業績的潛在不利影響降至最低。

a)
市場風險

i)
外匯風險

由於在當地以外幣進行的交易以及在國外的業務，該公司面臨匯率風險。截至2021年12月31日和2022年6月30日，這一敞口主要集中在美元、智利比索和哥倫比亞比索的波動中。

以外幣計價的金融資產和負債餘額對應於以美元計價的餘額，美元餘額以當日有效的買賣匯率表示，並根據貨幣匯率：

   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
             
索爾(A)
    
3.998
      
3.830
  
智利比索(B)
    
844.69
      
932.08
  
哥倫比亞比索(C)
    
3,981.16
      
4,127.47
  

(A)銀行、保險和養恤基金管理人監督(SBS)出版的SOL。
(B)智利中央銀行發行的智利比索。
(C)哥倫比亞共和國銀行發行的哥倫比亞比索。

綜合財務狀況表包括以下內容：

   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
   
USD(000)
    
USD(000)
  
             
資產
    
519,448
      
606,904
  
負債
    
512,947
      
503,476
  

在截至2021年6月30日和2022年6月30日期間，該公司對祕魯索爾、智利比索和哥倫比亞比索對美元的匯兑損益為：

   
2021
    
2022
  
             
利得
    
183,132
      
292,896
  
損失
    
(194,719
)
    
(288,593
)

- 8 -

Ii)
價格風險

管理層認為，該公司投資於共同基金、債券和股票證券的價格風險較低，因為投資金額不大。其公允價值的任何波動將不會對綜合財務報表中報告的餘額產生任何重大影響。

Iii)
現金流量與公允價值利率風險

地鐵公司的利率風險主要來自其長期借款。以浮動利率發行的借款使本公司面臨現金流利率風險。 以固定利率發行的借款使本公司面臨公允價值利率風險。

B)信用風險

信用風險產生於現金和現金等價物以及在銀行和金融機構的存款，以及客户信用交易對手，包括應收賬款和已承諾交易的未清餘額。

關於對關聯方的貸款，本公司已採取措施，通過公司財務管理層維持的控制和董事會進行的業績評估，確保收回這些貸款。

管理層預期本公司不會因這些交易對手的表現而蒙受任何虧損，但財務報表已記錄的虧損除外。

C)流動性風險

審慎管理流動資金風險包括維持充足的現金及現金等價物、透過足夠數目的承諾信貸來源獲得融資，以及平倉市場的能力。 歷來，本公司的現金流使其能夠履行其義務。本公司已實施多項措施以減低流動資金風險，並分多個階段制訂財務計劃，並承諾在合理時間內遵守有關規定。財務計劃旨在使公司和集團公司能夠遵守各種義務。

公司財務管理監控對公司流動資金需求的現金流預測，以確保有足夠的現金滿足運營需求，以確保公司不會違反其任何借款安排的債務或擔保(契諾)限制(如適用)。小額融資業務由各子公司的財務管理部門控制。

這一預測考慮了公司的債務融資計劃、遵守公約、遵守財務狀況表中的內部比率目標，以及(如果適用)外部監管或法律要求，例如外匯限制。

超過營運資金管理所需餘額的剩餘現金將投資於計息銀行賬户或定期存款，選擇具有充足到期日和充足流動性的工具。

下表按截至綜合財務狀況報表之日至到期之日的剩餘期間分析了該公司的財務負債。表中披露的金額為 合同未貼現現金流量，其中包括將根據既定時間表分配的利息。

- 9 -
   
少於
      
1-2
      
2-5
    
多過
        
截至2021年12月31日
  
1年
    
年份
    
年份
    
5年
    
總計
  
                                   
其他財務負債(除
                                  
用於融資租賃和租賃
                                  
對使用權資產的負債)
    
224,503
      
52,751
      
173,392
      
124,320
      
574,966
  
融資租賃
    
5,624
      
4,613
      
296
      
-
      
10,533
  
使用權資產租賃負債
    
18,817
      
24,295
      
21,993
      
8,086
      
73,191
  
債券
    
137,852
      
206,476
      
837,931
      
792,037
      
1,974,296
  
應付貿易賬款(除
                                        
非金融負債)
    
912,826
      
-
      
-
      
-
      
912,826
  
應收關聯方賬款
    
51,004
      
50,712
      
-
      
-
      
101,716
  
其他應付賬款和其他準備金
                                        
(非金融負債除外)
    
323,070
      
22,941
      
109,383
      
422,666
      
878,060
  
     
1,673,696
      
361,788
      
1,142,995
      
1,347,109
      
4,525,588
  
                                         
   
少於
      
1-2
      
2-5
    
多過
        
截至2022年6月30日
  
1年
    
年份
    
年份
    
5年
    
總計
  
                                   
其他財務負債(除
                                  
用於融資租賃和租賃
                                  
對使用權資產的負債)
    
148,810
      
529,995
      
157,172
      
81,304
      
917,281
  
融資租賃
    
5,048
      
2,539
      
-
      
-
      
7,587
  
使用權資產租賃負債
    
18,035
      
25,976
      
23,380
      
1,718
      
69,109
  
債券
    
138,712
      
179,924
      
447,010
      
739,902
      
1,505,548
  
應付貿易賬款(除
                                        
非金融負債)
    
836,084
      
-
      
-
      
-
      
836,084
  
應收關聯方賬款
    
63,724
      
27,713
      
698
      
1,006
      
93,141
  
其他應付賬款和其他準備金
                                        
(非金融負債除外)
    
264,373
      
30,392
      
129,660
      
483,091
      
907,516
  
     
1,474,786
      
796,539
      
757,920
      
1,307,021
      
4,336,266
  

4.2資本管理風險

本公司在管理資本時的目標是保障本公司作為一家持續經營企業繼續經營的能力，以便為股東提供回報，為其他利益相關者提供利益，並保持最佳資本結構以最大限度地降低資本成本。自2017年以來，該公司的情況導致管理層監測可能導致不遵守公約並阻礙重新談判負債的偏離情況(附註15)。在非常情況下， 公司會確定可能的偏差、要求並制定計劃。

為維持或調整資本結構，公司可調整支付給股東的股息數額、向股東返還資本、發行新股或出售資產以減少債務。

該公司根據槓桿率監測其資本。這一比率的計算方法是將淨債務除以總資本。淨債務相當於財務債務總額(包括經常和非經常借款)減去現金和現金等價物。總資本相當於綜合財務狀況表所示的‘權益’加上淨負債。

截至2021年12月31日和2022年6月30日，槓桿率如下所示。

- 10 -

   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
金融負債及債券總額(附註15及附註16)
    
1,840,822
      
1,784,980
  
減去：現金及現金等價物(附註8)
    
(957,178
)
    
(1,067,445
)
淨債務
    
883,644
      
717,535
  
總股本
    
1,453,266
      
1,757,153
  
總資本
    
2,336,910
      
2,474,688
  
                 
傳動比
    
0.38
      
0.29
  

4.3公允價值估計

為對該公司按公允價值對其金融工具所使用的估值類型進行分類，現已確定以下計量水平。

-
第1級：根據活躍市場對相同資產或負債的報價進行計量。
-
第2級：根據第1級內的報價以外的投入進行計量，這些投入可以直接(即作為價格)或間接(即從價格中得出)對資產或負債進行觀察。
-
第3級：以資產或負債的投入為基礎進行計量，而不是基於可觀察到的市場數據(即不可觀察到的投入，通常基於公司的內部估計和假設)。

下表顯示了該公司按公允價值計量的負債：

   
3級
截至2021年12月31日
    
     
金融負債
    
其他金融實體(附註15-b)
  
     165,878
     
截至2022年6月30日
    
     
金融負債
    
其他金融實體(附註15-b)
  
     170,202

5. 關鍵會計 估計和判斷

所使用的估計和判斷是持續評估的，並基於歷史經驗和其他因素，包括對未來事件的預期，這些事件在當時的情況下被認為是合理的。

在編制這些簡明中期綜合財務報表時，管理層在應用本公司會計政策時作出的重大判斷和不確定性的主要來源與適用於截至2021年12月31日的年度的綜合財務報表的判斷相同。

6.作業的季節性

本公司任何附屬公司的經營並無季節性，期內業務發展正常。

- 11 -

7.營運分部

經營部門的報告與公司首席決策者(即由首席執行官領導的執行委員會)審查的內部報告一致。該委員會是作出業務決策的最高權力機構，負責分配資源和評估每個業務部門的業績。

該公司的經營部門根據以下業務部門的活動進行評估：(I)工程和建築、(Ii)能源、(Iii)基礎設施和(Iv)房地產。

如“國際財務報告準則”第8號所述，按收入重要性分類的應報告分項為：“工程和建築”、“能源”和“基礎設施”。然而，該公司已自願決定報告其所有經營部門。

部門間銷售交易以與與無關第三方達成協議的價格類似的價格進行。報告的外部客户收入的計量方式與編制財務報表的基礎一致。商品銷售與房地產細分有關。服務收入與其他細分市場相關。

公司的銷售和應收賬款並不集中在少數客户身上。沒有任何外部客户佔該公司收入的10%或更多。

下表按經營部門顯示了該公司的財務報表：

- 12 -
經營部門財務狀況
                                                      
細分市場報告
                                                      
               
基礎設施
                          
截至2021年12月31日
  
工程學
和
施工
    
能量
    
收費公路
    
交通運輸
    
水
治療
    
房地產
    
父級
公司
運營
    
淘汰
    
已整合
  
                                                       
資產。-
                                                      
現金和現金等價物
    
303,925
      
121,873
      
114,100
      
182,607
      
7,499
      
109,828
      
117,346
      
-
      
957,178
  
貿易應收賬款淨額
    
366,299
      
67,662
      
38,418
      
106,856
      
1,003
      
9,958
      
84
      
-
      
590,280
  
正在進行的工作，淨額
    
309,063
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
309,063
  
關聯方應收賬款
    
95,390
      
121
      
48,012
      
4,309
      
-
      
3,166
      
52,644
      
(182,825
)
    
20,817
  
其他應收賬款
    
390,133
      
31,092
      
30,057
      
18,734
      
960
      
3,783
      
12,297
      
2
      
487,058
  
庫存，淨額
    
48,192
      
35,489
      
7,662
      
31,949
      
13
      
366,650
      
-
      
(1,629
)
    
488,326
  
預付費用
    
15,838
      
3,575
      
6,531
      
344
      
52
      
-
      
5,802
      
-
      
32,142
  
流動資產總額
    
1,528,840
      
259,812
      
244,780
      
344,799
      
9,527
      
493,385
      
188,173
      
(184,452
)
    
2,884,864
  
                                                                         
長期貿易應收賬款淨額
    
851
      
-
      
15,654
      
666,801
      
-
      
-
      
-
      
-
      
683,306
  
關聯方長期應收賬款
    
335,150
      
-
      
19,700
      
42
      
11,536
      
-
      
584,596
      
(307,127
)
    
643,897
  
預付費用
    
-
      
981
      
20,558
      
1,894
      
684
      
-
      
-
      
(510
)
    
23,607
  
其他長期應收賬款
    
10,448
      
86,815
      
-
      
-
      
7,346
      
57,243
      
39,508
      
-
      
201,360
  
對聯營公司和合資企業的投資
    
108,038
      
8,951
      
-
      
-
      
-
      
5,443
      
1,559,672
      
(1,650,931
)
    
31,173
  
投資性物業
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
22,416
      
42,558
      
(1,963
)
    
63,011
  
財產、廠房和設備、淨值
    
142,228
      
153,456
      
7,056
      
749
      
181
      
6,845
      
1,653
      
(8,998
)
    
303,170
  
無形資產，淨額
    
142,499
      
257,580
      
322,625
      
351
      
-
      
733
      
14,575
      
5,028
      
743,391
  
使用權資產，淨額
    
3,825
      
3,890
      
5,308
      
61
      
17
      
1,888
      
40,789
      
(8,061
)
    
47,717
  
遞延所得税資產
    
179,319
      
4,717
      
21,304
      
-
      
644
      
16,960
      
47,038
      
5,094
      
275,076
  
非流動資產總額
    
922,358
      
516,390
      
412,205
      
669,898
      
20,408
      
111,528
      
2,330,389
      
(1,967,468
)
    
3,015,708
  
總資產
    
2,451,198
      
776,202
      
656,985
      
1,014,697
      
29,935
      
604,913
      
2,518,562
      
(2,151,920
)
    
5,900,572
  
                                                                         
負債。-
                                                                        
借款
    
136,512
      
27,046
      
3,687
      
45
      
18
      
69,065
      
13,573
      
(8,606
)
    
241,340
  
債券
    
4,896
      
-
      
36,637
      
24,496
      
-
      
-
      
3,809
      
-
      
69,838
  
應付貿易帳款
    
767,792
      
67,686
      
44,210
      
30,637
      
464
      
30,401
      
38,894
      
683
      
980,767
  
應付關聯方賬款
    
130,848
      
1,079
      
47,340
      
42,185
      
19
      
19,155
      
13,623
      
(203,245
)
    
51,004
  
當期所得税
    
59,407
      
15,748
      
17,920
      
-
      
347
      
1,058
      
478
      
-
      
94,958
  
其他應付帳款
    
560,920
      
23,116
      
38,198
      
9,104
      
791
      
91,342
      
31,510
      
-
      
754,981
  
條文
    
70,585
      
25,498
      
4,158
      
-
      
-
      
560
      
54,028
      
-
      
154,829
  
流動負債總額
    
1,730,960
      
160,173
      
192,150
      
106,467
      
1,639
      
211,581
      
155,915
      
(211,168
)
    
2,347,717
  
                                                                         
借款
    
5,382
      
121,693
      
1,721
      
15
      
-
      
5,315
      
205,244
      
(810
)
    
338,560
  
長期債券
    
21,386
      
-
      
215,296
      
602,201
      
-
      
-
      
352,201
      
-
      
1,191,084
  
其他長期應付帳款
    
54,026
      
-
      
8,163
      
219
      
2,862
      
24,427
      
2,672
      
-
      
92,369
  
對關聯方的長期應付帳款
    
25,957
      
-
      
1,006
      
88,213
      
24,671
      
-
      
197,844
      
(286,979
)
    
50,712
  
條文
    
56,362
      
55,279
      
33,188
      
3,039
      
-
      
-
      
181,629
      
-
      
329,497
  
遞延所得税負債
    
18,665
      
31,187
      
-
      
47,515
      
-
      
-
      
-
      
-
      
97,367
  
非流動負債總額
    
181,778
      
208,159
      
259,374
      
741,202
      
27,533
      
29,742
      
939,590
      
(287,789
)
    
2,099,589
  
總負債
    
1,912,738
      
368,332
      
451,524
      
847,669
      
29,172
      
241,323
      
1,095,505
      
(498,957
)
    
4,447,306
  
應佔本公司控股權益的權益
    
524,807
      
378,653
      
149,904
      
125,271
      
763
      
139,728
      
1,420,221
      
(1,539,531
)
    
1,199,816
  
非控制性權益
    
13,653
      
29,217
      
55,557
      
41,757
      
-
      
223,862
      
2,836
      
(113,432
)
    
253,450
  
負債和權益總額
    
2,451,198
      
776,202
      
656,985
      
1,014,697
      
29,935
      
604,913
      
2,518,562
      
(2,151,920
)
    
5,900,572
  

- 13 -
經營部門財務狀況
                                                      
細分市場報告
                                                      
               
基礎設施
                          
截至2022年6月30日
  
工程學
和
施工
    
能量
    
收費公路
    
交通運輸
    
水
治療
    
房地產
    
父級
公司
運營
    
淘汰
    
已整合
  
                                                       
資產。-
                                                      
現金和現金等價物
    
265,479
      
168,709
      
112,901
      
170,196
      
8,035
      
103,375
      
238,750
      
-
      
1,067,445
  
貿易應收賬款淨額
    
425,696
      
80,949
      
35,338
      
112,649
      
1,402
      
16,028
      
318
      
-
      
672,380
  
正在進行的工作，淨額
    
180,916
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
180,916
  
關聯方應收賬款
    
96,374
      
38
      
34,772
      
4,697
      
7,765
      
2,556
      
101,565
      
(213,914
)
    
33,853
  
其他應收賬款
    
296,452
      
31,044
      
36,876
      
16,636
      
283
      
5,810
      
11,493
      
(13,506
)
    
385,088
  
庫存，淨額
    
42,104
      
32,220
      
7,399
      
36,199
      
-
      
362,489
      
-
      
(1,569
)
    
478,842
  
預付費用
    
24,735
      
2,629
      
7,140
      
3,368
      
68
      
-
      
6,630
      
-
      
44,570
  
衍生金融工具
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
163
      
-
      
163
  
流動資產總額
    
1,331,756
      
315,589
      
234,426
      
343,745
      
17,553
      
490,258
      
358,919
      
(228,989
)
    
2,863,257
  
                                                                         
長期貿易應收賬款淨額
    
10,604
      
-
      
16,309
      
672,661
      
-
      
-
      
-
      
-
      
699,574
  
關聯方長期應收賬款
    
314,049
      
-
      
24,227
      
42
      
3,771
      
-
      
751,315
      
(514,180
)
    
579,224
  
預付費用
    
-
      
981
      
24,615
      
1,821
      
658
      
-
      
-
      
(510
)
    
27,565
  
其他長期應收賬款
    
145,543
      
84,690
      
-
      
-
      
7,346
      
59,352
      
37,368
      
-
      
334,299
  
對聯營公司和合資企業的投資
    
109,197
      
10,473
      
-
      
-
      
-
      
3,218
      
1,586,270
      
(1,679,916
)
    
29,242
  
投資性物業
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
21,369
      
41,576
      
(1,963
)
    
60,982
  
財產、廠房和設備、淨值
    
124,763
      
157,942
      
6,234
      
678
      
165
      
7,240
      
1,322
      
(8,998
)
    
289,346
  
無形資產，淨額
    
134,891
      
275,668
      
298,230
      
294
      
-
      
632
      
14,177
      
4,502
      
728,394
  
使用權資產，淨額
    
2,237
      
9,339
      
3,570
      
42
      
9
      
391
      
36,054
      
(3,742
)
    
47,900
  
遞延所得税資產
    
188,274
      
4,802
      
23,805
      
-
      
663
      
17,304
      
63,598
      
5,064
      
303,510
  
非流動資產總額
    
1,029,558
      
543,895
      
396,990
      
675,538
      
12,612
      
109,506
      
2,531,680
      
(2,199,743
)
    
3,100,036
  
總資產
    
2,361,314
      
859,484
      
631,416
      
1,019,283
      
30,165
      
599,764
      
2,890,599
      
(2,428,732
)
    
5,963,293
  
                                                                         
負債。-
                                                                        
借款
    
17,032
      
33,199
      
2,730
      
36
      
9
      
50,835
      
27,832
      
(3,951
)
    
127,722
  
債券
    
4,621
      
-
      
40,249
      
27,692
      
-
      
-
      
-
      
-
      
72,562
  
應付貿易帳款
    
671,755
      
70,102
      
45,035
      
29,263
      
278
      
32,223
      
19,212
      
(7,717
)
    
860,151
  
應付關聯方賬款
    
356,968
      
2,508
      
33,807
      
48,018
      
14
      
19,421
      
17,586
      
(414,598
)
    
63,724
  
當期所得税
    
14,610
      
1,334
      
4,011
      
-
      
302
      
2,838
      
499
      
-
      
23,594
  
其他應付帳款
    
559,980
      
23,749
      
44,349
      
8,989
      
791
      
115,140
      
31,620
      
-
      
784,618
  
條文
    
74,201
      
34,154
      
4,128
      
-
      
-
      
544
      
18,992
      
-
      
132,019
  
流動負債總額
    
1,699,167
      
165,046
      
174,309
      
113,998
      
1,394
      
221,001
      
115,741
      
(426,266
)
    
2,064,390
  
                                                                         
借款
    
2,336
      
109,011
      
805
      
3
      
-
      
13,331
      
644,224
      
-
      
769,710
  
長期債券
    
18,625
      
-
      
196,321
      
600,040
      
-
      
-
      
-
      
-
      
814,986
  
其他長期應付帳款
    
43,098
      
-
      
5,970
      
170
      
2,832
      
15,320
      
2,672
      
-
      
70,062
  
對關聯方的長期應付帳款
    
23,855
      
57,450
      
1,006
      
38,642
      
25,434
      
-
      
201,763
      
(318,733
)
    
29,417
  
條文
    
53,903
      
52,861
      
38,301
      
3,371
      
-
      
-
      
199,300
      
-
      
347,736
  
遞延所得税負債
    
18,441
      
38,542
      
-
      
52,856
      
-
      
-
      
-
      
-
      
109,839
  
非流動負債總額
    
160,258
      
257,864
      
242,403
      
695,082
      
28,266
      
28,651
      
1,047,959
      
(318,733
)
    
2,141,750
  
總負債
    
1,859,425
      
422,910
      
416,712
      
809,080
      
29,660
      
249,652
      
1,163,700
      
(744,999
)
    
4,206,140
  
應佔本公司控股權益的權益
    
489,916
      
403,950
      
155,559
      
157,652
      
505
      
141,283
      
1,724,041
      
(1,569,078
)
    
1,503,828
  
非控制性權益
    
11,973
      
32,624
      
59,145
      
52,551
      
-
      
208,829
      
2,858
      
(114,655
)
    
253,325
  
負債和權益總額
    
2,361,314
      
859,484
      
631,416
      
1,019,283
      
30,165
      
599,764
      
2,890,599
      
(2,428,732
)
    
5,963,293
  

- 14 -
運營細分市場表現
                                                      
細分市場報告
                                                      
               
基礎設施
                          
截至2021年6月30日止的期間
  
工程學
和
施工
    
能量
    
收費公路
    
交通運輸
    
水
治療
    
房地產
    
父級
公司
運營
    
淘汰
    
已整合
  
                                                       
收入
    
1,185,048
      
234,508
      
242,925
      
173,058
      
1,774
      
92,783
      
33,907
      
(159,781
)
    
1,804,222
  
毛利(虧損)
    
65,341
      
49,177
      
28,764
      
49,450
      
517
      
13,673
      
4,218
      
(23,071
)
    
188,069
  
行政費用
    
(62,993
)
    
(6,467
)
    
(7,876
)
    
(7,625
)
    
(243
)
    
(6,949
)
    
(16,177
)
    
23,764
      
(84,566
)
其他收入和支出，淨額
    
(3,407
)
    
(405
)
    
(1,836
)
    
1,317
      
(7
)
    
957
      
157
      
344
      
(2,880
)
營業(虧損)利潤
    
(1,059
)
    
42,305
      
19,052
      
43,142
      
267
      
7,681
      
(11,802
)
    
1,037
      
100,623
  
財務費用
    
(50,228
)
    
(6,703
)
    
(14,081
)
    
(5,291
)
    
(58
)
    
(6,266
)
    
(40,574
)
    
11,466
      
(111,735
)
財政收入
    
928
      
368
      
1,269
      
308
      
276
      
1,365
      
9,721
      
(11,587
)
    
2,648
  
分紅
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
5,856
      
(5,856
)
    
-
  
在聯營公司中的利潤或虧損份額
                                                                        
和合資企業
    
(1,469
)
    
1,244
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(1,941
)
    
3,227
      
1,061
  
(虧損)所得税前利潤
    
(51,828
)
    
37,214
      
6,240
      
38,159
      
485
      
2,780
      
(38,740
)
    
(1,713
)
    
(7,403
)
所得税
    
1,372
      
(10,952
)
    
(2,369
)
    
(11,901
)
    
(208
)
    
(345
)
    
2,354
      
3
      
(22,046
)
持續經營利潤(虧損)
    
(50,456
)
    
26,262
      
3,871
      
26,258
      
277
      
2,435
      
(36,386
)
    
(1,710
)
    
(29,449
)
因停業造成的損失
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(15,546
)
    
185
      
(15,361
)
本年度(虧損)利潤
    
(50,456
)
    
26,262
      
3,871
      
26,258
      
277
      
2,435
      
(51,932
)
    
(1,525
)
    
(44,810
)
                                                                         
(虧損)可歸因於以下方面的利潤：
                                                                        
本公司的業主
    
(49,189
)
    
23,370
      
839
      
19,693
      
277
      
(1,933
)
    
(51,903
)
    
(2,751
)
    
(61,597
)
非控制性權益
    
(1,267
)
    
2,892
      
3,032
      
6,565
      
-
      
4,368
      
(29
)
    
1,226
      
16,787
  
     
(50,456
)
    
26,262
      
3,871
      
26,258
      
277
      
2,435
      
(51,932
)
    
(1,525
)
    
(44,810
)

- 15 -
運營細分市場表現
                                                      
細分市場報告
                                                      
               
基礎設施
                          
截至2022年6月30日止的期間
  
工程學
和
施工
    
能量
    
收費公路
    
交通運輸
    
水
治療
    
房地產
    
父級
公司
運營
    
淘汰
    
已整合
  
                                                       
收入
    
1,388,989
      
292,889
      
245,463
      
197,189
      
2,138
      
84,415
      
34,063
      
(146,132
)
    
2,099,014
  
毛利(虧損)
    
47,504
      
53,153
      
44,522
      
70,329
      
1,162
      
22,642
      
7,930
      
(26,192
)
    
221,050
  
行政費用
    
(53,426
)
    
(6,867
)
    
(7,697
)
    
(5,141
)
    
(371
)
    
(6,481
)
    
(18,167
)
    
28,375
      
(69,775
)
其他收入和支出，淨額
    
(2,047
)
    
2,906
      
(3,002
)
    
(305
)
    
-
      
1,069
      
2,987
      
775
      
2,383
  
營業(虧損)利潤
    
(7,969
)
    
49,192
      
33,823
      
64,883
      
791
      
17,230
      
(7,250
)
    
2,958
      
153,658
  
財務費用
    
(35,214
)
    
(9,899
)
    
(13,518
)
    
(3,406
)
    
(50
)
    
(5,962
)
    
(100,214
)
    
21,158
      
(147,105
)
財政收入
    
1,938
      
647
      
1,173
      
1,130
      
59
      
1,499
      
29,442
      
(25,738
)
    
10,150
  
分紅
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
3,416
      
(3,416
)
    
-
  
在聯營公司中的利潤或虧損份額
                                                                        
和合資企業
    
1,222
      
1,522
      
-
      
-
      
-
      
712
      
34,479
      
(36,866
)
    
1,069
  
(虧損)所得税前利潤
    
(40,023
)
    
41,462
      
21,478
      
62,607
      
800
      
13,479
      
(40,127
)
    
(41,904
)
    
17,772
  
所得税
    
8,329
      
(12,758
)
    
(5,369
)
    
(19,432
)
    
(295
)
    
(4,123
)
    
16,087
      
(31
)
    
(17,592
)
持續經營利潤(虧損)
    
(31,694
)
    
28,704
      
16,109
      
43,175
      
505
      
9,356
      
(24,040
)
    
(41,935
)
    
180
  
本年度(虧損)利潤
    
(31,694
)
    
28,704
      
16,109
      
43,175
      
505
      
9,356
      
(24,040
)
    
(41,935
)
    
180
  
                                                                         
(虧損)可歸因於以下方面的利潤：
                                                                        
本公司的業主
    
(29,941
)
    
25,297
      
10,346
      
32,381
      
505
      
1,554
      
(24,060
)
    
(40,849
)
    
(24,767
)
非控制性權益
    
(1,753
)
    
3,407
      
5,763
      
10,794
      
-
      
7,802
      
20
      
(1,086
)
    
24,947
  
     
(31,694
)
    
28,704
      
16,109
      
43,175
      
505
      
9,356
      
(24,040
)
    
(41,935
)
    
180
  

- 16 -
與以前按分部分類或計量財務業績的年終合併財務報表相比，沒有差異。

8.現金及現金等價物

該帳户包括：

   
12月31日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
             
手頭現金
    
936
      
1,038
  
過境匯款

2,222


1,872
  
銀行賬户
                
經常賬户
    
142,029
      
349,753
  
納西翁銀行
    
19,847
      
18,999
  
儲蓄存款和共同基金
    
62
      
160
  
定期存款(3個月以下)(A)
    
205,302
      
185,351
  
     
367,240
      
554,263
  
託管賬户(B)
                
營運資金
    
292,754
      
252,235
  
儲備資金
    
132,186
      
98,388
  
財團基金
    
78,589
      
85,487
  
保證金
    
83,251
      
74,162
  
     
586,780
      
510,272
  
現金和現金等價物合計
    
957,178
      
1,067,445
  

(a)
本公司在本地及外國銀行開立往來賬户，包括定期存款，到期日少於90天，到期時可續期。這些存款的利息在0.14%至5.73%之間波動。

(b)
該公司在當地和外國銀行設有信託賬户，專門用於項目業務和聯合業務。它還包括用於支付子公司Tren Urbano de Lima S.A.和Red Vial 5 S.A.發行的債券的準備金，截至2022年6月30日，分別為S/7600萬和S/2200萬(截至2021年12月31日，分別為S/1.1億和S/2200萬)。

9. 貿易賬款 應收賬款，淨額

該帳户包括：

   
總計
    
當前
    
非當前
  
   
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
    
2021
    
2022
    
2021
    
2022
  
                                     
應收款(淨額)(A)
    
773,575
      
763,786
      
269,427
      
256,091
      
504,148
      
507,695
  
未開單應收款(淨額)--子公司(B)
    
209,258
      
303,884
      
209,258
      
295,741
      
-
      
8,143
  
未開票應收款(淨額)--減讓額(C)
    
290,753
      
304,284
      
111,595
      
120,548
      
179,158
      
183,736
  
     
1,273,586
      
1,371,954
      
590,280
      
672,380
      
683,306
      
699,574
  

a)
應收賬款在扣除減值和現值折價後列報。賬户餘額包括減值和現值貼現金額為S/4500萬(截至2021年12月31日為S/4530萬)。賬齡詳細説明 如下：

- 17 -
   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
當前
    
683,921
      
716,637
  
逾期最多30天
    
41,222
      
6,387
  
逾期31天至90天
    
11,668
      
5,735
  
逾期從91天增加到120天
    
15,814
      
1,528
  
逾期天數從121天增加到360天
    
7,070
      
13,500
  
逾期超過360天
    
13,880
      
19,999
  
     
773,575
      
763,786
  


截至2022年6月30日，逾期超過360天的金額主要包括子公司的應收發票：Cumbra祕魯公司S/1500萬，Unna Transporte S.A.C.S/350萬，Cumbra Ingenieria S.A.S/150萬 (Cumbra祕魯公司S/950萬，Unna Transporte S.A.C.S/270萬，Cumbra Ingenieria S，S/160萬，以及其他S/0.1，截至2021年12月31日)。

b)
在工程和建設部分，子公司的應計費權是與其他子公司提供的未計入賬單的服務和待計費服務的進展程度估計有關的文件，它們按S/550萬的減值淨額列示，並貼現至S/600萬的現值(截至2021年12月31日，S/520萬減值，S/590萬現值)，並按子公司詳細説明：

   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
Cumbra祕魯公司
    
170,063
      
254,733
  
Cumbra Ingenieria S.A.
    
24,177
      
35,788
  
Unna Transporte S.A.C.
    
10,291
      
9,114
  
Unna Energía S.A.
    
4,718
      
4,198
  
其他
    
9
      
51
  
     
209,258
      
303,884
  

c)
根據特許權合同條款，特許權未開票應收賬款對應未來發票，具體如下：

   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
Tren Urbano de Lima S.A.
    
256,526
      
265,678
  
Carretera Andina del Sur S.A.C.
    
12,667
      
12,212
  
紅瓶5 S.A.
    
16,451
      
22,321
  
Carretera Sierra Piura S.A.C.
    
4,489
      
3,382
  
Concesionaria La Chira S.A.
    
620
      
691
  
     
290,753
      
304,284
  

- 18 -
10.正在進行的工作，淨額

該帳户包括：

   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
             
Cumbra祕魯公司
    
304,940
      
173,221
  
Cumbra Ingenieria S.A.
    
4,123
      
7,695
  
     
309,063
      
180,916
  

在建工程費用包括與未來施工合同活動有關的所有費用。該公司估計，所發生的所有費用都將被記賬和收取。

現將進行中的主要工作項目列述如下：

   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
             
小鮮活-DSD S.A.-現代化放大de la Planta Arauco(I)
    
139,025
      
-
  
小鮮活-DSD S.A.-Proyecto Quebrada Blanca
    
64,777
      
78,848
  
Cumbra祕魯公司-Planta Concentradora y Tunel Quelaveco
    
82,253
      
56,238
  
Cumbra祕魯公司-豪爾赫·查韋斯航空公司
    
16,602
      
14,136
  
Cumbra祕魯公司-EPC Captacion Auca de My y afuentes
    
-
      
8,524
  
Cumbra祕魯S.A.-Taller de Mantenimiento Refineria Toquepala
    
-
      
4,643
  
Cumbra Ingenieria S.A.-Capachion Avu de Mar
    
4,123
      
3,956
  
Cumbra Ingenieria S.A.-Planta de Hidrogeno
    
-
      
3,179
  
Cumbra祕魯公司-Planta de Hidrogeno
    
-
      
2,722
  
祕魯Cumbra S.A.-Sietema de Bombeo Auca Recuperada
    
1,369
      
2,637
  
奧特羅斯
    
914
      
6,033
  
     
309,063
      
180,916
  

I)減少的原因是該項目在今年第二季度完成，並確認了3,600萬美元的額外工程。

11.與關聯方的交易

A)與關聯方的交易

本公司與其關聯方之間截至2021年6月30日和2022年6月30日的主要交易摘要如下：

   
2021
    
2022
  
商品和服務銷售收入：
            
-聯合行動
    
38
      
-
  
-合作伙伴

6,459
  

22,613
  
     
6,497
      
22,613
  

公司間服務是基於市場條款和條件達成協議的，就像它們是與第三方達成協議一樣。

- 19 -
B)與關聯方的交易餘額

   
截至12月31日，
    
截至6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
   
應收賬款
    
應付
    
應收賬款
    
應付
  
當前部分：
                        
聯合作戰
                        
裏約熱內盧·烏魯班巴
    
9,792
      
-
      
9,580
      
-
  
康索西奧·裏奧·曼塔羅
    
-
      
7,043
      
-
      
5,963
  
Consorcio建築商Chavimochic
    
-
      
9,301
      
-
      
9,517
  
Consorcio Peruano de保守黨
    
654
      
2,392
      
681
      
2,628
  
Consorcio Vial Quinua
    
-
      
1,947
      
-
      
1,946
  
康索西奧·奇加馬·阿斯佩爾
    
-
      
-
      
506
      
6
  
Consorcio Inti Punku
    
1,865
      
1,733
      
4,505
      
17,070
  
康索西奧健身房康普萊斯
    
1,479
      
1,074
      
1,417
      
1,454
  
康索西奧·曼佩蘭
    
1,389
      
4,968
      
3,245
      
1,772
  
意大利佩魯亞諾協會
    
1,394
      
106
      
1,391
      
109
  
北帕查庫特克協會
    
125
      
282
      
125
      
295
  
Consorcio Ermitaño
    
1,028
      
515
      
954
      
497
  
祕魯終點站
    
92
      
399
      
70
      
399
  
Consorcio CDEM
    
-
      
1,545
      
-
      
67
  
康索西奧健身房-施特龍
    
-
      
143
      
-
      
145
  
Consorcio TNT Vial y Vives-DSD智利有限公司
    
-
      
633
      
7,976
      
131
  
Otros Memore
    
288
      
1,803
      
1,589
      
2,148
  
     
18,106
      
33,884
      
32,039
      
44,147
  
                                 
其他關聯方
                                
Ferrovias S.A.
    
-
      
15,513
      
-
      
18,298
  
祕魯管道線軸S.A.C.
    
2,711
      
1,607
      
1,814
      
1,279
  
     
2,711
      
17,120
      
1,814
      
19,577
  
當前部分
    
20,817
      
51,004
      
33,853
      
63,724
  
                                 
                                 
                                 
非流動部分
                                
Gasoducto Sur Peruano S.A.
    
643,897
      
-
      
579,224
      
-
  
Ferrovias S.A.
    
-
      
14,690
      
-
      
14,815
  
Participacones S.A.
    
-
      
36,022
      
-
      
14,602
  
非當前
    
643,897
      
50,712
      
579,224
      
29,417
  

應收賬款和應付賬款主要是當期到期的，但Gasoducto sur Peruano S.A.(GSP)和Ferrovias Participacones S.A.的應收賬款除外；這兩家公司沒有具體擔保。考慮到短期內到期，這些餘額不會產生利息 。

非經常應收賬款對應於因提前終止普惠制項目而產生的債務。截至2022年6月30日，母公司計入應收賬款減值賬面淨值為S/385 百萬，其現值採用現金流動法貼現，折現率為5.42%(2021年為2.73%)，折讓金額為S/1.07億(截至2021年12月31日分別為S/4億和S/7700萬)。此外，截至2022年6月30日，子公司Cumbra祕魯S.A.擁有南方建築商Ductos del Sur(CCDS)對GSP的應收賬款和收款權S/3.01億美元的餘額，其中包括來自CCDS的S/2.76億應收款和損失的利潤S/2500萬(截至2021年12月31日，S/3.21億，分別包括S/2.89億和S/3200萬)。


- 20 -

12.其他應收賬款

該帳户包括：

   
總計
    
當前
    
非當前
  
   
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
    
2021
    
2022
    
2021
    
2022
  
                                     
對第三方的索賠
    
248,770
      
250,233
      
218,892
      
129,852
      
29,878
      
120,381
  
保證存款
    
199,132
      
220,800
      
185,334
      
161,050
      
13,798
      
59,750
  
公共機構的信貸和可追回的税款
    
139,745
      
130,667
      
100,298
      
91,778
      
39,447
      
38,889
  
祕魯石油公司--巴西石油公司
    
106,077
      
102,742
      
19,262
      
18,052
      
86,815
      
84,690
  
對供應商的預付款
    
33,769
      
73,206
      
33,769
      
73,206
      
-
      
-
  
康索西奧全景
    
27,193
      
26,132
      
-
      
-
      
27,193
      
26,132
  
受限資金
    
7,346
      
7,346
      
-
      
-
      
7,346
      
7,346
  
個人應收賬款
    
16,963
      
5,830
      
16,963
      
5,830
      
-
      
-
  
其他未成年人
    
38,993
      
28,275
      
38,854
      
28,137
      
139
      
138
  
     
817,987
      
845,230
      
613,371
      
507,904
      
204,616
      
337,326
  
減損
    
(129,569
)
    
(125,843
)
    
(126,313
)
    
(122,816
)
    
(3,256
)
    
(3,027
)
     
688,418
      
719,387
      
487,058
      
385,088
      
201,360
      
334,299
  

其他短期應收賬款由於到期日較短，其公允價值與賬面價值相近。非流動部分主要對應於非金融資產，如對第三方供應商的索賠和税收 抵免。其他非活期應收賬款的到期日從2年到5年不等。

截至報告日的最大信用風險敞口為上述每一類其他應收賬款的賬面金額。

13.對聯營公司和合資企業的投資

該帳户包括：

   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
聯屬
    
22,047
      
18,613
  
合資企業

9,126


10,629
  
     
31,173
      
29,242
  

截至2021年6月30日和2022年6月30日，我們對聯營公司的投資動向如下：

   
2021
    
2022
  
1月1日的餘額
    
35,516
      
31,173
  
業績中的股權
    
1,061
      
1,069
  
收到的股息
    
(753
)
    
-
  
減資
    
-
      
(2,937
)
換算調整
    
20
      
(63
)
6月30日的餘額
    
35,844
      
29,242
  

Concesionaria Chavimochic S.A.C.

該實體被授予Chavimochic灌溉項目的隱蔽性，包括a)設計和施工La Libertad省Chavimochic灌溉項目第三階段所需的工作；b)工程的運營和維護；c)向項目用户供水。建設活動於2015年開始，有效特許期為25年，總投資額預計為6.47億美元。

- 21 -
Chavimochic灌溉項目第三階段的土建工程分兩個階段進行。到目前為止，一期工程(帕洛雷東多大壩)已經完成了70%。然而，在2017年初，由於授予人違約，啟動了提前 終止特許合同的程序，所有活動於2017年12月暫停。由於沒有達成協議，特許權公司在聯合國開發署啟動了仲裁程序，目前正在進行中。

政府與農業和灌溉部(MINAGRI)以及Chavimochic特別項目簽署了一項協議，以允許MINAGRI在第N°021-2020號緊急法令規定的框架內代位該項目的所有權。

最後，截至本報告所述日期，設保人和Chavimochic特許權公司簽署了一項共同協議法，暫停發佈仲裁決議，以便就重啟項目工程進行談判。2022年5月26日，Concesionaria Chavimochic S.A.C已完成提交修改特許權合同的提案，政府正在對其進行評估，以符合公私協會的規定(APP法及其規定)和特許權合同。

14.財產、廠房和設備、無形資產和使用權資產

截至2021年6月30日和2022年6月30日期間的不動產、廠房和設備、無形資產和使用權資產的變動情況如下：

         
財產，
              
         
植物和
    
無形資產
    
使用權
  
   
投資
    
裝備
    
資產
    
資產
  
   
財產性
    
(a)
    
(b)
    
(a)
  
                         
2021年1月1日的淨成本
    
26,073
      
405,469
      
791,990
      
64,518
  
                                 
加法
    
93
      
11,908
      
11,156
      
4,060
  
反合併，淨額
    
(1,408
)
    
-
      
-
      
-
  
重新分類和處置
    
-
      
858
      
478
      
(267
)
折算調整
    
(48
)
    
2,234
      
486
      
275
  
出售資產的扣除
    
-
      
(4,703
)
    
-
      
-
  
折舊、攤銷
    
(1,196
)
    
(38,115
)
    
(48,555
)
    
(11,803
)
                                 
2021年6月30日的淨成本
    
23,514
      
377,651
      
755,555
      
56,783
  
                                 
                                 
2022年1月1日的淨成本
    
63,011
      
303,170
      
743,391
      
47,717
  
                                 
加法
    
11
      
23,335
      
44,289
      
8,618
  
重新分類和處置
    
-
      
(505
)
    
(553
)
    
296
  
折算調整
    
-
      
(6,580
)
    
(10,996
)
    
(9
)
出售資產的扣除
    
-
      
(3,653
)
    
-
      
-
  
折舊、攤銷
    
(2,040
)
    
(26,421
)
    
(47,737
)
    
(8,722
)
                                 
2022年6月30日的淨成本
    
60,982
      
289,346
      
728,394
      
47,900
  

(A)財產、廠房和設備以及使用權資產

截至2022年6月30日，新增主要對應於能源部門，因為在製品、機械、更換單位和建築物分別為S/690萬、S/570萬、S/200萬和S/140萬。同樣，機械和其他設備的工程和施工部分的增加額分別為S/270萬和S/120萬。(截至2021年6月30日，新增主要對應於工程和施工領域，分別為S/700萬和S/150萬的機械和其他設備 )。

- 22 -
在2021年期間，由於管理層決定租賃該建築，與共和國大道4675號物業相對應的淨值已重新歸類為投資地產。

截至2022年6月30日，使用權資產的新增主要對應於購買設備的租賃協議。

2021年和2022年6月30日終了期間，不動產、廠房和設備、投資性財產和使用權資產折舊在損益表中列報如下：

   
2021
    
2022
  
             
服務和貨物銷售成本(附註21)
    
41,664
      
35,862
  
行政開支(附註21)
    
3,256
      
1,321
  
折舊停止經營
    
6,194
      
-
  
折舊總額
    
51,114
      
37,183
  
(-)與投資物業有關的折舊
    
(1,196
)
    
(2,040
)
(-)與使用權資產有關的折舊(附註14)
    
(11,803
)
    
(8,722
)
財產、廠房和設備折舊總額
    
38,115
      
26,421
  

(B)無形資產

截至2022年6月30日，新增主要對應於S/3420萬的能源段的備井投資，S/500萬的工程建設段的軟件開發投資；以及S/250萬的基礎設施段對應的特許權和許可證 (截至2021年6月30日，新增主要對應於S/360萬的基礎設施段的備井投資；S/310萬的工程軟件開發和 建設段的投資)。

在2021年、2021年和2022年6月30日終了期間，無形資產攤銷在損益表中細分如下：

   
2021
    
2022
  
服務和貨物銷售成本(附註21)
    
46,337
      
46,854
  
行政開支(附註21)
    
1,548
      
883
  
攤銷非連續性業務
    
670
      
-
  
當期攤銷總額
    
48,555
      
47,737
  

- 23 -
15.借款

本項目包括：

   
總計
    
當前
    
非當前
  
   
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
    
2021
    
2022
    
2021
    
2022
  
                                     
銀行貸款(A)
    
343,679
      
662,546
      
217,935
      
95,965
      
125,744
      
566,581
  
融資租賃
    
9,836
      
7,185
      
5,118
      
4,709
      
4,718
      
2,476
  
使用權資產租賃負債
    
60,507
      
57,499
      
14,541
      
13,947
      
45,966
      
43,552
  
其他金融實體(B)
    
165,878
      
170,202
      
3,746
      
13,101
      
162,132
      
157,101
  
     
579,900
      
897,432
      
241,340
      
127,722
      
338,560
      
769,710
  

(A)銀行貸款

截至2021年12月31日和2022年6月30日，本項目包括用於營運資金目的的本幣和外幣銀行貸款。這些債務的固定利率在2021年在0.9%至11%之間波動，在2022年在0.9%至9%之間波動。

               
當前
    
非當前
  
               
在…
    
在…
    
在…
    
在…
  
   
利息
    
日期
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
率
    
成熟度
    
2021
    
2022
    
2021
    
2022
  
                                     
AENZA S.A.A.(I)
  
期限SOFR 3M+
from 6.26% to 8.51%
    
2023
      
-
      
7,538
      
-
      
449,434
  
Unna Energía S.A.(二)
    
6.04% / 7.68%

   
2027
      
23,351
      
28,227
      
120,635
      
103,956
  
Viva Negocio Inmobiliario S.A.(III)
    
7.00% / 8.97%

   
2024
      
64,679
      
47,542
      
583
      
10,855
  
Cumbra祕魯公司(IV-V)
    
0.92% / 7.49%

   
2025
      
129,905
      
12,658
      
4,526
      
2,336
  
                     
217,935
      
95,965
      
125,744
      
566,581
  

一)過渡性貸款協議
2022年3月17日，該公司與由Banco BTG PActual S.A.-Cayman分行、Banco Santander祕魯S.A.、滙豐墨西哥銀行、Institución de Banca Multiple、Grupo Financiero HSBC和Natixis紐約分行組成的金融實體簽訂了高達1.2億美元的過橋貸款信貸協議。融資將在18個月內按季度償還，並將通過流動信託(第一留置權)、我們在Unna Energía S.A.的股份質押(第一留置權)和對Viva Negocio inmobiliario S.A.的股份的信託(第二留置權)來獲得擔保，前提是滿足某些先決條件。2022年4月5日，該公司獲得了1.2億美元的全額融資，相當於S/4.361億美元。貸款的利息如下：(I)第一次及第二次付款，SOFR+6.26%；(Ii)第三次及第四次付款，SOFR+6.76%；(Iii)第五次付款，SOFR+7.51%；及(Iv)第六次付款，SOFR+7.51%。截至2022年6月30日，未償還本金達1.2億美元，相當於S/4.596億美元。應付總額S/4.57億包括應計利息S/750萬，扣除遞延費用S/1020萬。截至2022年6月30日，公司已遵守合同貸款中確立的相應契約。

- 24 -
Ii)
Unna Energia S.A.貸款

Terminales del祕魯(以下簡稱“TP”)是附屬公司Unna Energia S.A.的合營業務，與祕魯信貸銀行訂立中期貸款協議，提供至多3,000萬美元以資助承諾的投資，以及至多7,000萬美元，以資助2015至2019年期間北部和中心碼頭營運合約的額外投資，有效期至2022年12月31日，最高風險限額為8,000萬美元。這些貸款將在8年內償還。2021年4月和12月，分別為追加投資申請了730萬美元(等值S/2820萬)和430萬美元(等值S/1690萬)的額外現金轉賬。截至2022年6月30日，相當於子公司Unna Energia S.A.持有50%權益的融資額為2660萬美元，相當於S/1.021億(截至2021年12月31日，2720萬美元，相當於S/1.087億， )。

此外，2019年11月，TP與BCP簽署了一項貸款協議，為2019年至2023年的額外投資提供資金，信貸額度為4600萬美元。該合同確認了 受讓人的參與，因此BD Capital(BDC)通過認購加入合同獲得了BCP合同頭寸的50%，並於2019年11月向TP支付了2300萬美元。截至2022年6月30日，子公司Unna Energia S.A.持有的50% 權益的融資額為830萬美元，相當於S/3180萬美元(截至2021年12月31日，920萬美元，相當於S/3680萬美元)。

截至2022年6月30日，TP符合合同貸款中確定的比率。

Iii)
Viva Negocio Inmobiliario S.A.貸款

餘額主要包括以下項目的融資：

-
Los Parque de Comas：截至2022年6月30日，西班牙對外銀行大陸銀行的本票總額為S/660萬，利率在7.94%至8.97%之間，2022年11月至2023年1月到期(S/970萬，2021年12月31日 )。

-
El Nuevo Rancho：截至2022年6月30日，美洲金融銀行的一張本票S/1520萬，利率為11.35%，2024年12月到期(S/1840萬，截至2021年12月31日)。

-
洛斯帕克斯德爾馬爾：截至2022年6月30日，祕魯信貸銀行的本票總額為S/2840萬，利率為7%，2022年7月到期(截至12月31日，S/3570萬)。2021年12月)。

-
洛斯卡洛公園：截至2022年6月30日，祕魯信貸銀行的本票總額為S/800萬，利率為7%，2022年11月到期。

四)
《金融穩定框架協議》

2017年7月，公司及其子公司(Cumbra祕魯S.A.、Construcyendo Pais S.A.、Vial y Vives-DSD S.A.和Concesionaria Via Expresa Sur S.A.)與下列金融實體簽署了《金融穩定框架協議》：豐業銀行祕魯公司、祕魯國際銀行、西班牙對外銀行、祕魯信貸銀行(下稱BCP)、花旗銀行祕魯公司和花旗銀行。《金融穩定框架協議》的目標是：為Cumbra祕魯公司提供營運資金的銀團循環額度擔保，這是一種非循環信貸額度，為履約保證金的償還承諾提供資金；為發行履約保證金提供信用擔保額度，並承諾維持應Cumbra祕魯公司的要求籤發的現有信用證。截至2021年12月31日，公司遵守了金融穩定框架協議中確立的義務和契諾。

- 25 -

2022年3月29日，支付了S/2820萬美元和與《金融穩定框架協議》總餘額對應的30萬美元。

v)
桑坦德銀行祕魯銀行貸款

2020年12月28日，TecNicas Reunidas執行了兩份總金額為2,370萬美元的信用證，這兩份信用證是桑坦德銀行祕魯銀行代表我們的子公司Cumbra祕魯公司根據一份建築合同簽發的。因此，Cumbra祕魯公司向桑坦德銀行認購了一筆本金為2370萬美元(相當於S/8590萬)的貸款。這筆貸款的應計利息年利率為Libor+8%。截至2021年12月31日，債務餘額為2020萬美元，相當於S/8080萬，Cumbra祕魯公司遵守了與祕魯桑坦德銀行的貸款協議下的契約。

2022年4月6日和26日，Cumbra PerúS.A.分別向祕魯桑坦德銀行支付了150萬美元和1870萬美元；因此，全部債務被勾銷。

(b)
其他金融實體

餘額由Red Vial 5 S.A.股息的貨幣化組成，如下所述。

2018年5月29日，本公司與Inversiones Concesiones Vial S.A.C.(“BCI祕魯”)簽署了一項協議，在Fondo de Inversiones BCI NV(“Fondo BCI”)和BCI Management Adminadradora General de Fondos S.A.(“BCI資產管理”)的介入下，將Red Vial 5 S.A.向公司支付的未來股息貨幣化。隨着本協議的簽署，公司有義務通過轉讓其B類股份(相當於Red Vial S.A.股本的48.8%)，間接轉讓其對Red Vial 5 S.A.股本48.8%的經濟權利。交易金額為4,230萬美元(相當於S/1.38億美元)，於2018年6月11日完成。

同樣，本公司將擁有BCI祕魯公司通過參與Inversiones en autopistas S.A.而保持的Red Vial 5 S.A.48.8%的經濟權利的購買選擇權。這些選擇權將受到某些條件的制約，例如不同的條款到期、收回用BCI基金的資金進行的投資(根據不同的經濟計算)和/或控制權發生變化。

於2020年期間，本公司根據Red Vial 5預測流量的最新資料，審閲了與BCI祕魯的財務負債的預測現金流和有效利率，並確定存在超過+/-10%的重大量化變化。因此，2020年期間，按攤銷成本計算的對祕魯國營銀行的負債被取消確認，金額為4,600萬美元；這一金額與新負債之間的差額為390萬美元，在損益表的其他收入和支出(淨額)中計入。同時，本公司自首次確認之日起按公允價值計量的相同負債為4,210萬美元。

截至2022年6月30日，應付貸款餘額為4440萬美元，相當於S/1.702億美元(截至2021年12月31日，餘額為4150萬美元，相當於S/1.658億美元)。應計利息為S/460萬(2021年6月30日終了期間，S/490萬)。

- 26 -

借款公允價值

借款的賬面金額和公允價值細分如下：

   
賬面金額
    
公允價值
  
   
在…
    
在…
    
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
    
2021
    
2022
  
                         
銀行貸款
    
343,679
      
662,546
      
372,270
      
672,908
  
融資租賃
    
9,836
      
7,185
      
9,097
      
6,939
  
使用權資產租賃負債
    
60,507
      
57,499
      
66,943
      
28,193
  
其他金融實體
    
165,878
      
170,202
      
165,878
      
170,202
  
     
579,900
      
897,432
      
614,188
      
878,242
  

截至2022年6月30日，公允價值基於債務利率在4.7%至8.5%之間(截至2021年12月31日在3.9%至10%之間)貼現的現金流量，並作為第二級計入計量水平。

16.債券

本項目包括：

   
總計
    
當前
    
非當前
  
   
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
    
2021
    
2022
    
2021
    
2022
  
                                     
Tren Urbano de Lima S.A.(A)
    
626,697
      
627,732
      
24,496
      
27,692
      
602,201
      
600,040
  
紅瓶5 S.A.(B)
    
251,933
      
236,570
      
36,637
      
40,249
      
215,296
      
196,321
  
Cumbra PerúS.A.(C)
    
26,282
      
23,246
      
4,896
      
4,621
      
21,386
      
18,625
  
安扎股份有限公司(AENZA S.A.A.)
    
356,010
      
-
      
3,809
      
-
      
352,201
      
-
  
     
1,260,922
      
887,548
      
69,838
      
72,562
      
1,191,084
      
814,986
  

(A)Tren Urbano de Lima S.A.

2015年2月，子公司Tren Urbano de Lima S.A.根據美國S規則發行公司債券。發行是以VAC鞋底(根據恆定更新值進行調整)，金額為S/6.29億。債券 將於2039年11月到期，利息為4.75%(加上VAC調整)，由Support&International Associates風險分類器授予AA+(當地規模)的風險評級。截至2022年6月30日，累計攤銷金額為1.167億S/1.167億(截至2021年12月31日為1.069億S/1.069億)。

截至2022年6月30日，餘額包括增值税調整數和S/1.314億美元應付利息(截至2021年12月31日，S/1.211億美元)。

2021年、2021年和2022年6月30日終了期間的賬户變動情況如下：

   
2021
    
2022
  
             
1月1日的餘額
    
624,454
      
626,697
  
攤銷
    
(8,082
)
    
(9,699
)
應計利息
    
23,768
      
26,397
  
支付的利息
    
(15,098
)
    
(15,663
)
6月30日的餘額
    
625,042
      
627,732
  

- 27 -
截至2021年12月31日和2022年6月30日，Tren Urbano de Lima S.A.已遵守相應的公約。

截至2022年6月30日，公允價值為S/6.285億(S/6.268億，截至2021年12月31日)，這是基於6.2%的貼現現金流量(截至2021年12月31日為4.9%)，對應於公允價值等級的第三級。

(B)紅瓶5 S.A.

2015至2016年間，子公司Red Vial 5 S.A.在利馬證券交易所發行了首個公司債券計劃，總額為S/3.65億美元。風險評級機構Balance y Apoyo&ASocial ados Internacion將該債務工具評級為AA。

募集資金用於紅瓶5號二期建設和項目相關費用增值税的融資。

2021年、2021年和2022年6月30日終了期間的賬户變動情況如下：

   
2021
    
2022
  
             
1月1日的餘額
    
280,848
      
251,933
  
攤銷
    
(14,238
)
    
(15,225
)
應計利息
    
11,374
      
10,145
  
支付的利息
    
(11,499
)
    
(10,283
)
6月30日的餘額
    
266,485
      
236,570
  

截至2021年12月31日和2022年6月30日，Red Vial 5 S.A.已遵守公約。

截至2022年6月30日，公允價值為S/2.479億(截至2021年12月31日為S/2.6億)，基於7.7%的貼現現金流量(截至2021年12月31日為8.1%)，處於公允價值等級的第二級。

(C)Cumbra祕魯S.A.

2020年初，子公司Cumbra祕魯公司準備了第一個私募債券計劃，最高金額為800萬美元。

2020年第一季度，根據債務交換模式發行的債券總額為780萬美元(相當於S/2590萬)，與其未清貿易賬户有關。

債券將於2027年12月到期，利率為8.5%，每半年支付一次，風險評級為B-，由評級公司穆迪祕魯授予。截至2022年6月30日，餘額包括應計應付利息20萬美元，相當於S/90萬(截至2021年12月31日，30萬美元，相當於S/100萬)。

- 28 -
2021年、2021年和2022年6月30日終了期間的賬户變動情況如下：

   
2021
    
2022
  
             
1月1日的餘額
    
27,457
      
26,282
  
攤銷
    
(1,758
)
    
(1,913
)
匯兑差額
    
1,663
      
(1,014
)
應計利息
    
1,102
      
948
  
支付的利息
    
(1,120
)
    
(1,057
)
6月30日的餘額
    
27,344
      
23,246
  

截至2022年6月30日，公允價值為S/2300萬(截至2021年12月31日為S/2710萬)，基於9.3%的貼現現金流量(截至2021年12月31日為7.4%)，處於公允價值層次的第三級。

(D)AENZA S.A.A.

2021年8月13日，AENZA S.A.A.發行了可轉換為普通股並具有投票權的債券(以下簡稱“債券”)。此次發行總金額為8,990萬美元，發行債券89,970只，面值為1,000美元。

這些債券的配售是在當地執行的，是行使適用法律規定的優先認購權以及隨後的非公開發行的結果。根據適用的祕魯法律的規定，債券 只能在祕魯向投資者出售。債券到期日為2024年2月，息率為8%，按季度支付。

根據可轉換債券的條款和條件，自發行之日起第六個月，可以按照以下程序將其轉換為股票：1)轉換日期為每月最後一個營業日；2)轉換可以是全部或部分；3)轉換通知必須在轉換日期前5個工作日內發送給債券持有人代表；和4)轉換價格將是(I)每股0.33美元(零和33/100美元)之間的 最低價格，和(Ii)轉換日期前三十(30)天發生的交易平均價格的80%，按每筆交易的交易量加權。轉換將通過將每個債券的當前面值除以轉換價格來進行。

截至2021年12月31日，本金餘額為8990萬美元，相當於S/3.597億美元。債務餘額扣除發生的費用後為S/3.56億美元。

該公司將所有債券轉換為普通股(2022年2月28日，11000債券，2022年3月31日，78970債券)。2022年3月31日， 債務餘額被完全註銷(注20)。

- 29 -
17.應付貿易帳款

本項目包括：

   
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
  
             
應付發票
    
506,798
      
424,660
  
提供合同費用(A)
    
468,360
      
430,170
  
應付票據
    
5,609
      
5,321
  
     
980,767
      
860,151
  

(A)合同費用撥備包括：

i)
收到的貨物和服務的發票金額分別為：工程和建築部門S/3.051億美元、基礎設施部門S/3630萬美元、能源部門S/2430萬美元、房地產部門S/2040萬美元、母公司業務部門S/1420萬美元(截至2021年12月31日，分別為S/2966萬、S/4230萬、S/2420萬、S/2060萬和S/1600萬)。

Ii)
根據截至2021年12月31日，工程和建築部分項目的完成率為S/2990萬(S/6860萬)，估計未來費用。

18.其他應付帳款

本項目包括：

   
總計
    
當前
    
非當前
  
   
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
    
2021
    
2022
    
2021
    
2022
  
                                     
從客户那裏收到的預付款(A)
    
322,680
      
352,142
      
315,644
      
347,383
      
7,036
      
4,759
  
Consorcio Ductos del Sur-Payed(B)
    
77,665
      
46,943
      
29,242
      
5,485
      
48,423
      
41,458
  
薪金及其他應付款項
    
126,466
      
161,678
      
126,466
      
161,678
      
-
      
-
  
收購Morelco的看跌期權負債
    
27,986
      
-
      
27,986
      
-
      
-
      
-
  
第三方貸款
    
2,076
      
2,076
      
-
      
-
      
2,076
      
2,076
  
其他應繳税金
    
124,004
      
157,123
      
112,737
      
155,483
      
11,267
      
1,640
  
收購額外的非控股權益
    
25,253
      
12,049
      
25,253
      
12,049
      
-
      
-
  
保證存款
    
26,017
      
22,678
      
26,017
      
22,678
      
-
      
-
  
Consorcio Rio Mantaro-Payables
    
58,502
      
46,075
      
58,502
      
46,075
      
-
      
-
  
為與供應商的債務提供利息
    
3,056
      
-
      
285
      
-
      
2,771
      
-
  
股份購買協議-Inversiones Sur
    
15,992
      
15,320
      
-
      
-
      
15,992
      
15,320
  
其他應付賬款
    
37,653
      
38,596
      
32,849
      
33,787
      
4,804
      
4,809
  
     
847,350
      
854,680
      
754,981
      
784,618
      
92,369
      
70,062
  

(a)
從客户那裏收到的預付款主要對應於建築項目，並根據合同條款用於進度賬單。增加的主要原因是，客户利馬機場夥伴公司為Intipenku財團收到了S/5900萬美元的預付款，以及分別為S/1 000萬美元和S/1 400萬美元的Comas 2號和Parque del Callao項目的房地產項目收到了預付款。

- 30 -
   
總計
    
當前
    
非當前
  
   
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
    
2021
    
2022
    
2021
    
2022
  
                                     
來自財團的客户預付款
    
27,568
      
86,699
      
27,568
      
86,699
      
-
      
-
  
房地產項目的客户預付款
    
80,188
      
104,803
      
80,188
      
104,803
      
-
      
-
  
奎拉維柯項目
    
10,841
      
-
      
10,841
      
-
      
-
      
-
  
國家交通基礎設施專項項目
    
19,582
      
18,731
      
12,765
      
14,142
      
6,817
      
4,589
  
Gasoducto Piura建築
    
5,745
      
64
      
5,745
      
64
      
-
      
-
  
鵝卵石魁北克布蘭卡二期工程
    
120,642
      
105,683
      
120,642
      
105,683
      
-
      
-
  
阿勞科現代化項目
    
52,063
      
-
      
52,063
      
-
      
-
      
-
  
其他
    
6,051
      
36,162
      
5,832
      
35,992
      
219
      
170
  
     
322,680
      
352,142
      
315,644
      
347,383
      
7,036
      
4,759
  

(b)
南方Consorcio建築商Ductos del Sur的其他應付賬款餘額相當於因Gasoducto Sur Peruano S.A.業務終止而對供應商和主要分包商的S/4690萬(截至2021年12月31日為S/7760萬)，即子公司Cumbra祕魯公司的付款義務。

由於其短期到期日，經常賬户的公允價值接近其賬面價值。非流動部分主要包括非金融負債，如從客户那裏收到的預付款；剩餘餘額在財務報表中不大 。

19.條文

本項目包括：

   
總計
    
當前
    
非當前
  
   
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
    
在…
  
   
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
    
十二月三十一日，
    
6月30日，
  
   
2021
    
2022
    
2021
    
2022
    
2021
    
2022
  
                                     
法律索賠(A)
    
364,385
      
356,966
      
117,520
      
94,814
      
246,865
      
262,152
  
納税申索
    
37,466
      
39,984
      
16,776
      
17,102
      
20,690
      
22,882
  
關閉油井的規定(B)
    
82,475
      
82,805
      
20,533
      
20,103
      
61,942
      
62,702
  
     
484,326
      
479,755
      
154,829
      
132,019
      
329,497
      
347,736
  

(a)
法律或有事項主要對應於：

對祕魯政府的民事賠償

與管理層估計的因本公司及其兩家附屬公司作為少數股東參與與Odebrecht集團旗下公司在祕魯開發基礎設施項目的某些實體以及與“Club de la Construction cion”相關項目有關的可能賠償而產生的法律或有事項。如附註1-c)所示，本公司於2021年5月21日簽署的《協定》(尚待司法批准)生效後，本公司承認部分前董事利用該協定進行違法行為，直至2016年，本公司同意向國家支付民事賠償，總額為{br>S/3.219億美元及4,110萬美元。截至2022年6月30日，上述數額產生的相當於現值的數額被記錄為S/1.841億美元和1,930萬美元，相當於總額S/2.582億 (截至2021年12月31日為S/1.646億美元和相當於S/2.401億美元的1890萬美元)。

行政流程索引

i)
2021年3月9日，Cumbra祕魯公司收到Indecopi技術祕書編寫的《Informme Final de Instruccion》的通知，內容涉及對33家建築公司及其其他26名高管涉嫌安排協調系統與他們非法分發由Provias國家公司和其他政府實體進行的幾項合同招標的行政處罰程序。這份報告需要得到Indecopi的“Comision de Defensa de la Libre Competencia”的批准，該委員會於2021年11月15日通過N°080-021-CLC-Indecopi決議做出了有利於制裁包括Cumbra祕魯公司在內的公司及其高管的裁決。2021年12月9日，Cumbra祕魯公司對這一裁決提出上訴，暫停申請。該公司及其法律顧問估計，截至2022年6月30日的撥備總額為S/5470萬(截至2021年12月31日的S/5260萬)。

- 31 -

Ii)
2022年2月7日，Cumbra祕魯S.A.和Unna Transporte S.A.C.收到國家調查和促進自由競爭局的通知，文件為003-2020/CLC-IP，發佈了2021年12月28日第038-2021/DLC-Indecopi號決議，通過該決議，啟動了行政程序，對涉嫌在國家一級建築部門工人承包市場以協調分配供應商的形式實施橫向串通行為進行處罰。在2011年至2017年期間。截至2022年6月30日，公司及其法律顧問估計撥備達500萬S/500萬(截至2021年12月31日S/480萬)。

紐約東區法院的股東集體訴訟

在2017年第一季度，針對本公司和紐約東區的某些前僱員提起了兩起證券集體訴訟。

2021年6月30日，簽署了該協議的第一修正案，其中規定支付60萬美元(相當於S/220萬)，未償還餘額於2021年9月30日攤銷，年利率為8%。2021年9月14日，和解協議獲得紐約東區法院批准。

2021年10月1日，簽署了協議的第二個修正案，其中支付了550萬美元(等值於S/2270萬)，外加90萬美元(等值於S/360萬)的應計利息，確定為新的到期日 2022年6月30日，外加年利率9%的應計利息。

截至2021年12月31日，公司保留了860萬美元的準備金外加利息。2022年3月31日，這筆S/3330萬的準備金於2022年4月8日全額支付。

(b)
關閉的準備金主要對應於：

i)
關於為S/6830萬關閉Unna Energia S.A.油井和為S/6830萬遵守Petroperu的合同規定(截至2021年12月31日，分別為S/7110萬和S/340萬)；

Ii)
在Red Vial 5 S.A.中，為S/840萬(截至2021年12月31日，S/510萬)與特許權合同的結束和要求暫停通行費的關税擔保程序相關的費用撥備 。

- 32 -
2021年、2021年和2022年6月30日終了期間的賬户流動情況如下：

               
規定
        
   
法律
    
税收
    
為了更好
        
   
索賠
    
索賠
    
閉關
    
總計
  
                         
2021年1月1日
    
368,241
      
8,176
      
52,949
      
429,366
  
加法
    
15,685
      
2,707
      
1,299
      
19,691
  
現值
    
2,251
      
-
      
291
      
2,542
  
條文的撤銷
    
(3,096
)
    
-
      
-
      
(3,096
)
重塑
    
(3,164
)
    
(45
)
    
3,209
      
-
  
付款
    
(2,027
)
    
-
      
(59
)
    
(2,086
)
折算調整/匯兑差異
    
10,911
      
-
      
324
      
11,235
  
At June 30, 2021
    
388,801
      
10,838
      
58,013
      
457,652
  
                                 
2022年1月1日
    
364,385
      
37,466
      
82,475
      
484,326
  
加法
    
15,783
      
2,731
      
2,950
      
21,464
  
現值
    
19,727
      
-
      
(1,330
)
    
18,397
  
條文的撤銷
    
(3,471
)
    
(213
)
    
-
      
(3,684
)
重塑
    
2,701
      
-
      
-
      
2,701
  
付款
    
(34,362
)
    
-
      
(215
)
    
(34,577
)
折算調整/匯兑差異
    
(7,797
)
    
-
      
(1,075
)
    
(8,872
)
At June 30, 2022
    
356,966
      
39,984
      
82,805
      
479,755
  

20.資本

2022年2月28日，根據可轉換債券的條款和條件，持有11,000只面值1,000美元、本金相當於1,100萬美元的可轉換債券的持有人 傳達了其轉換權的行使情況。

公司發行了37,801,073股新普通股的臨時股票，每股面值S/1.00，具有投票權，並已全部認購和支付。因此，公司將股本從S/871,917,855 增加到S/909,718,928；關於可轉換債券，截至2022年2月28日，餘額為7890萬美元。

此外，2022年3月31日，持有78,970只面值為1,000美元、本金金額為7,890萬美元的可轉換債券的持有者已就其轉換權的行使進行了溝通。該公司轉換了債券，並向行使轉換權的債券持有人支付了應計利息。因此，公司發行了287,261,051股新普通股的臨時股票。因此，公司的股本從S/909,718,928增加到S/1,196,979,979。在這最後一次操作後，可轉債已經完全取消。

截至2022年6月30日，美國存托股份共有132,949,000股，相當於26,589,800股美國存託憑證，按每美國存托股份5股的費率計算。

截至2021年12月31日，美國存托股份共有136,637,740股，相當於27,327,548股美國存託憑證，按每美國存托股份5股的費率計算。

- 33 -
21.本質上的費用

在2021年、2021年和2022年6月30日終了期間，本項目包括：

   
成本
              
   
商品的數量
    
行政性
        
   
和服務
    
費用
    
總計
  
2021
                  
薪金、工資和附帶福利
    
613,438
      
48,709
      
662,147
  
第三方提供的服務
    
468,489
      
22,994
      
491,483
  
購買商品
    
332,761
      
-
      
332,761
  
其他管理費
    
112,594
      
7,723
      
120,317
  
折舊(附註14.A)
    
41,664
      
3,256
      
44,920
  
攤銷(附註14.b)
    
46,337
      
1,548
      
47,885
  
應收賬款減值準備
    
542
      
-
      
542
  
税費
    
1,649
      
336
      
1,985
  
追回財產、廠房及設備
    
(1,323
)
    
-
      
(1,323
)
存貨減值
    
2
      
-
      
2
  
     
1,616,153
      
84,566
      
1,700,719
  
                         
2022
                        
薪金、工資和附帶福利
    
689,232
      
46,437
      
735,669
  
第三方提供的服務
    
660,671
      
16,481
      
677,152
  
購買商品
    
277,654
      
-
      
277,654
  
其他管理費
    
162,843
      
4,433
      
167,276
  
折舊(附註14.A)
    
35,862
      
1,321
      
37,183
  
攤銷(附註14.b)
    
46,854
      
883
      
47,737
  
應收賬款減值準備
    
180
      
24
      
204
  
税費
    
5,124
      
196
      
5,320
  
追回財產、廠房及設備
    
(545
)
    
-
      
(545
)
存貨減值
    
89
      
-
      
89
  
     
1,877,964
      
69,775
      
1,947,739
  

22.其他收入和支出

在2021年、2021年和2022年6月30日終了期間，本項目包括：

   
2021
    
2022
  
其他收入：
            
供應商債務免除
    
-
      
5,053
  
出售資產
    
4,763
      
4,879
  
認購期權合同的變更
    
-
      
3,706
  
廢棄油井的估價
    
-
      
1,547
  
撥備和減值的追回
    
3,283
      
1,473
  
罰金收入
    
717
      
750
  
保險賠償
    
2,491
      
46
  
其他
    
1,063
      
2,708
  
     
12,317
      
20,162
  

- 34 -
   
2021
    
2022
  
其他支出：
            
固定資產處置淨成本
    
4,749
      
4,197
  
行政罰款
    
8,079
      
3,888
  
法律和税務訴訟
    
-
      
2,977
  
向祕魯政府支付民事罰款
    
-
      
2,256
  
與供應商重新談判合同
    
-
      
1,841
  
財產、廠房和設備的處置
    
1,426
      
934
  
資產減值
    
65
      
661
  
廢棄油井的估價
    
702
      
-
  
其他
    
176
      
1,025
  
     
15,197
      
17,779
  
     
(2,880
)
    
2,383
  

其他(費用)收入，淨額

23.財務收支

在2021年、2021年和2022年6月30日終了期間，本項目包括：

   
2021
    
2022
  
             
財務收入：
            
借給第三者的貸款利息
    
121
      
63
  
金融資產或金融負債的現值利潤
    
1,524
      
1,538
  
銀行短期存款利息
    
282
      
3,334
  
商業利益
    
156
      
408
  
匯兑差額收益淨額
    
-
      
4,303
  
共同基金的利息
    
-
      
13
  
其他
    
565
      
491
  
     
2,648
      
10,150
  
                 
                 
     
2021
      
2022
  
                 
財務支出：
                
利息支出：
                
-銀行貸款(A)
    
31,700
      
25,562
  
-債券(B)
    
12,476
      
24,335
  
-來自第三方的貸款
    
4,269
      
5,321
  
-使用權
    
1,958
      
1,944
  
-融資租賃
    
430
      
287
  
佣金和抵押
    
12,445
      
10,265
  
來自税收徵管的利益
    
10,964
      
6,187
  
金融資產或金融負債現值損失(C)
    
25,493
      
71,350
  
匯兑差額損失淨額
    
11,587
      
-
  
其他財務費用
    
1,269
      
2,352
  
資本化較少的權益
    
(856
)
    
(498
)
     
111,735
      
147,105
  

- 35 -
  
(a)
差異主要對應於Cumbra祕魯公司，由於分別於2022年3月和4月取消了與金融穩定框架協議和祕魯桑坦德銀行的貸款，Cumbra祕魯公司減少了S/880萬S/880萬。此外，該公司增加了S/350萬，與過渡性貸款協議相關的利息相對應。

(b)
增加的主要原因是，由於可轉換債券的資本化，本公司記錄了S/1320萬美元的利息和結構成本。

(c)
這一增長相當於祕魯國家民事賠償的現值，原因是適用的貼現率從0.86%改為1.41%， 公司因S/1850萬、Unna Transporte S.A.C.因S/140萬和Cumbra祕魯S.A.C.因S/140萬受到影響。此外，由於適用的貼現率從3.73%增加到5.42%，應收賬款從3.73%增加到5.42%，增加的原因是應收賬款S/1260萬的現值。最後，由於更新了祕魯石油公司的應收賬款，子公司Unna Energia S.A.增加了S/250萬美元。

24.意外情況、承諾和 保證

管理層及其法律顧問認為，主要針對民事訴訟、勞資糾紛處理、爭議和行政處理以及税務索賠登記的準備金足以涵蓋這些可能的或有事項的結果(附註19)。

A)税收或有事項

該公司認為，公司的或有税務風險最高為S/3.081億美元(截至2021年12月，S/3.031億美元)。

管理層估計，考慮到上述過程的特點和其法律顧問的評價，所有上述過程都將是有利的。

B)其他或有事項

截至2022年6月30日，該公司持有的或有事項與截至2021年12月31日的現有或有事項基本相同。

C)信函、保證書和擔保

該公司在不同的金融實體保持有效的擔保和信用證，為業務擔保5.047億美元(截至2021年12月31日為4.719億美元)。

25.分紅

根據某些公約，該公司將不會支付，除非是與非控制性權益的交易。我們的某些債務或其他合同義務可能會限制我們未來支付股息的能力 。此外，“協議”不允許分紅，直至攤銷了附註1(C)所述的已承擔民事罰款總額的40%。

截至2022年6月30日止期間，本公司附屬公司已向其非控股權益支付股息230萬S/230萬(截至2021年6月30日止期間，附屬公司支付S/112萬)。

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26.每股虧損

每股普通股基本虧損的計算方法是將本公司普通股股東應佔期間的虧損除以該期間已發行普通股的加權平均數。由於沒有潛在的稀釋性普通股或投資股(即有權獲得普通股或投資股的金融工具或協議)，因此沒有計算每股普通股的攤薄虧損；因此，它與每股基本股的虧損相同。

截至2021年6月30日和2022年6月30日，普通股每股基本虧損如下：

         
2021
    
2022
  
                   
公司所有者應佔虧損
                  
在此期間
          
(61,597
)
    
(24,767
)
加權平均已發行股數
                      
各見S/1.00，6月30日
          
871,917,855
      
1,090,431,838
  
                       
每股基本虧損(S/)
    
(*)

   
(0.071
)
    
(0.023
)
                         
                         
             
2021
      
2022
  
                         
可歸因於業主的持續經營虧損
                        
本公司於期內的
            
(46,236
)
    
(24,767
)
加權平均已發行股數
                        
各見S/1.00，6月30日
            
871,917,855
      
1,090,431,838
  
                         
每股基本虧損(S/)
    
(*)

   
(0.053
)
    
(0.023
)

(*)本公司於2021年6月30日及2022年6月30日並無具攤薄作用的普通股。

27.財務狀況報表日期之後的事項

自2022年6月30日至簡明中期綜合財務報表獲批准之日起，並無任何後續事件可能影響所發出財務報表的合理性 。


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