錫安銀行，北卡羅來納州
一條南主幹道
德克薩斯州鹽湖城，郵編：84133
July 26, 2022
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Www.zionsbancorporation.com
2022年第二季度財務業績：立即發佈
投資者和媒體聯繫人：詹姆斯·阿博特電話：(801)844-7637
Zion Bancorporation，N.A.報告：22季度淨收益為1.95億美元，稀釋後每股收益為1.29美元
與21季度3.45億美元的淨收益相比，稀釋後每股收益為2.08美元，
22季度淨收益為1.95億美元，稀釋後每股收益為1.27美元

第二季度業績
$1.291.95億美元2.87%9.9%
稀釋後普通股每股淨收益
淨收益淨息差(NIM)估計普通股權益
第1級比率
第二季度亮點？
淨利息收入和淨資產淨利潤
•
淨利息收入5.93億美元，增長7%
•
NIM為2.87%，而去年同期為2.79%
經營業績
•
撥備前淨收入為3.1億美元，下降9%；調整後的淨收入為3億美元，增長3%
•
購買力平價貸款貢獻了1500萬美元的利息收入，相比之下，這一數字為6800萬美元
•
與客户相關的非利息收入為1.54億美元，增長11%
•
非利息支出為4.64億美元，增長8%；調整後的非利息支出為4.63億美元，增長11%
•
有效率為60.7%，有效率為59.1%。
貸款與信用質量
•
貸款與租賃524億美元，增長2%；不包括購買力平價，貸款與租賃518億美元，增長10%。
•
信貸損失準備金為4100萬美元，而信貸損失準備金為1.23億美元
•
信貸損失撥備為貸款的1.05%(不含購買力平價)，而貸款的撥備為1.22%(不含購買力平價)
•
不良資產3為2.01億美元，佔貸款的0.4%，而不良資產為3.08億美元，佔貸款的0.6%
資本
•
預計CET1資本充足率為9.9%，而去年同期為11.3%
•
本季度回購的普通股為90萬股，回購金額為5000萬美元
值得注意的事項
•
客户相關利率掉期的信用估值調整收益為1000萬美元，或每股0.05美元，而虧損為500萬美元
•
存款791億美元，增長4%，貸存比為66%，而去年同期為68%
CEO評論
Zion Bancorporation董事長兼首席執行官哈里斯·H·西蒙斯評論説：“第二季度，我們在最近貸款增長勢頭的基礎上再接再厲，平均非購買力平價貸款增加了15億美元，摺合成年率增長了12%。與客户相關的非利息收入也很強勁，同比增長11%。調整後的收入比上一年增長了近8%，儘管隨着投資組合的流失，購買力平價收入大幅下降。剔除購買力平價的影響，調整後的收入比上年增長了近17%。

西蒙斯先生繼續説：“我們對貸款組合的信貸表現特別滿意。我們的淨沖銷率是平均貸款的0.07%，不良資產比率下降到非常乾淨的0.4%。此外，幾十年來，我們的房地產擁有量首次為零。我們已經為經濟衰退的可能性做好了充分的準備，擁有堅實的信貸質量和資本，以及強勁的撥備前淨收入增長。
操作性能2
(單位：百萬)截至三個月
6月30日，		截至六個月
6月30日，
2022202120222021
調整後的PPNR$300$290$541$543
淨沖銷$9$(2)$15$6
效率比60.7%59.1%63.1%61.3%
加權平均稀釋股份150.8163.1151.3163.5
1除另有説明外，項目符號中註明的比較是計算本季度與上年同期的比較。
2關於非公認會計準則財務計量的信息，見第15-17頁。
3不包括持有以供出售的銀行處所。


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除非另有説明，以下各節中註明的比較是計算本季度與上年同期的比較。100%或更高的增長率被認為沒有意義(“NM”)，因為它們通常反映了低起點。
行動的結果
淨利息收入和毛利
2Q22 - 1Q222Q22 - 2Q21
(單位：百萬)2Q221Q222Q21$%$%
貸款的利息和費用$468$437$492$31 7 %$(24)(5)%
貨幣市場投資的利息12646 NM8 NM
有價證券利息1281127416 14 54 73 
利息收入總額
60855557053 10 38 7 
存款利息7671 17 — — 
短期和長期借款利息8583 60 — — 
利息支出總額
1511154 36 — — 
淨利息收入
$593$544$555$49 9 $38 7 
BpsBps
生息資產收益率1
2.94 %2.65 %2.86 %29 8 
總存款和有息負債的支付利率1
0.07 %0.06 %0.08 %1 (1)
總存款成本1
0.03 %0.03 %0.04 %— (1)
淨利息邊際1
2.87 %2.60 %2.79 %27 8 
1税率是以千為單位計算的，所列期間的税率為21%。
2022年第二季度的淨利息收入增加了3800萬美元，增幅為7%，達到5.93億美元，這主要是由於平均可生息資產的增加和更高的利率環境。
在可供出售證券和商業貸款強勁增長的推動下，平均可得利息資產增加31億美元，增幅為4%，但平均可供出售證券和商業貸款和貨幣市場投資的下降部分抵消了這一增長。由於我們積極將過剩的流動性配置到證券上，平均證券增加了87億美元，即49%，佔平均生息資產的32%，而平均利息資產的比例為22%。
淨息差為2.87%，前值為2.79%。2022年第二季度，平均生息資產收益率為2.94%，增加了8個基點。整體貸款收益率下跌10個基點至3.67%。非購買力平價貸款的收益率下降了6個基點，這是因為去年新貸款的收益率較低，部分原因是我們利用商業業主自住貸款和房屋淨值信貸額度的促銷利率來部署過剩的流動性。證券收益率上升26個基點至1.97%，主要是由於利率上升。
2022年第二季度總存款的年化成本為0.03%，而去年同期為0.04%。總存款和有息負債的付息率為0.07%，略低於2021年第二季度的0.08%。平均無息存款佔存款總額的百分比為51%，上年同期為49%。
2022年第二季度，SBA免除了約2,000筆PPP貸款，總計6億美元。購買力平價貸款在本季度貢獻了1500萬美元的利息收入，而去年同期為6800萬美元。在同一時期，購買力平價貸款的利息收入中，約有1 000萬美元和3 600萬美元分別與加速確認因寬恕而產生的未攤銷遞延費用淨額有關。截至2022年6月30日，PPP貸款剩餘的未攤銷遞延費用淨額為1100萬美元。


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非利息收入
2Q22 - 1Q222Q22 - 2Q21
(單位：百萬)2Q221Q222Q21$%$%
商業帳户費$37 $41 $34 $(4)(10)%$3 9 %
刷卡費用25 25 24 — — 1 4 
零售和商業銀行手續費20 20 18 — — 2 11 
與貸款有關的費用和收入21 22 21 (1)(5)— — 
資本市場和外匯手續費21 15 17 6 40 4 24 
財富管理費13 14 12 (1)(7)1 8 
其他與客户有關的費用17 14 13 3 21 4 31 
與客户相關的非利息收入154 151 139 3 2 15 11 
公允價值和非套期保值衍生收益(損失)10 6 (5)4 67 15 NM
股息和其他收入7 2 8 5 NM(1)(13)
證券收益(虧損)，淨額1 (17)63 18 NM(62)(98)
非利息收入總額
$172 $142 $205 $30 21 $(33)(16)

與客户相關的非利息收入總額增加了1,500萬美元，增幅為11%，達到1.54億美元，這主要是由於大多數費用類別的客户活動增加，特別是資本市場和外匯費用、其他與客户相關的費用和商業賬户費用。
零售和商業銀行手續費包括透支和資金不足手續費。從2022年第三季度開始，我們預計將降低此類費用的評估速度和頻率。相對於目前的活動水平，我們預計這將使我們與客户相關的非利息收入每季度減少約500萬美元。
淨證券損益減少6,200萬美元，主要是由於上一年期間的一大筆未實現收益，主要與我們在Recursion PharmPharmticals，Inc.的SBIC投資首次公開募股有關。
公允價值和非對衝衍生產品收入比去年同期增加了1500萬美元。我們在本季度確認了與客户相關利率掉期的信用估值調整(CVA)相關的1000萬美元收益，而去年同期CVA虧損500萬美元。
非利息支出
2Q22 - 1Q222Q22 - 2Q21
(單位：百萬)2Q221Q222Q21$%$%
薪酬和員工福利$307 $312 $272 $(5)(2)%$35 13 %
技術、電信和信息處理53 52 49 1 2 4 8 
佔用和設備，淨額36 38 39 (2)(5)(3)(8)
專業和法律服務14 14 18 — — (4)(22)
市場營銷和業務發展9 8 7 1 13 2 29 
存款保險和監管費用13 10 7 3 30 6 86 
信貸相關費用7 7 6 — — 1 17 
其他房地產費用，淨額— 1 — (1)NM— NM
其他25 22 30 3 14 (5)(17)
總非利息支出
$464 $464 $428 $— — $36 8 
調整後的非利息支出1
$463 $464 $419 $(1)— $44 11 
1關於非公認會計準則財務計量的信息，見第15-17頁。
與去年同期相比，非利息支出總額增加了3600萬美元，增幅為8%。工資和福利支出增加了3500萬美元，增幅為13%，原因是員工人數增加，通貨膨脹和勞動力市場競爭壓力對工資和福利的影響，以及預期全年盈利能力改善導致激勵性薪酬應計增加。


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存款保險和監管費用增加了600萬美元，主要是由於FDIC保險評估的上調。
其他非利息支出減少了500萬美元，或17%，主要是由於上一年與我們在Recursion PharmPharmticals，Inc.的投資首次公開募股(IPO)有關的應計費用。專業和法律服務費用減少了400萬美元，或22%，這是由於與PPP貸款減免相關的第三方援助以及去年同期利用的各種其他與技術相關的服務和外包服務。
有效率為60.7%，對照組為59.1%。有關非公認會計準則財務計量的信息，包括非利息費用和調整後的非利息費用之間的差異，請參閲第15-17頁。
資產負債表分析
貸款和租賃
2Q22 - 1Q222Q22 - 2Q21
(單位：百萬)2Q221Q222Q21$%$%
持有待售貸款$42 $43 $66 $(1)(2)%$(24)(36)%
貸款和租賃：
商業貸款-不包括PPP貸款
$28,649 $27,644 $24,700 $1,005 4 $3,949 16 
商業-購買力平價貸款
534 1,081 4,461 (547)(51)(3,927)(88)
商業地產
12,136 12,094 12,108 42 — 28 — 
消費者
11,051 10,423 10,129 628 6 922 9 
貸款和租賃，扣除非勞動收入和費用後的淨額52,370 51,242 51,398 1,128 2 972 2 
貸款損失撥備減少
508 478 535 30 6 (27)(5)
為投資而持有的貸款和租賃，扣除津貼
$51,862 $50,764 $50,863 $1,098 2 $999 2 
無資金來源的貸款承諾和信用證$28,008 $27,253 $25,689 $755 3 $2,319 9 
截至2022年6月30日，扣除非勞動收入和費用後的貸款和租賃增加了10億美元，增幅為2%，達到524億美元。剔除購買力平價貸款後，貸款與租賃總額增加49億元至518億元，增幅為10%。商業和工業貸款、自住貸款和市政貸款分別增加20億美元、10億美元和9億美元。房屋淨值信貸額度增加了5億美元，消費者建築和1-4個家庭的住宅抵押貸款組合增加了2億美元。
截至2022年6月30日，無資金支持的貸款承諾和信用證增加了23億美元，即9%，達到280億美元，這主要是由於我們的房屋淨值和商業信貸額度投資組合的增長。


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信用質量
2Q22 - 1Q222Q22 - 2Q21
(單位：百萬)2Q221Q222Q21$%$%
信貸損失準備金$41$(33)$(123)$74 NM$164 NM
信貸損失準備54651457432 6 %(28)(5)%
貸款淨額和租賃沖銷(回收)96(2)3 50 11 NM
不良資產2
201252308(51)(20)(107)(35)
分類貸款1,0091,1481,557(139)(12)(548)(35)
2Q221Q222Q21BpsBps
期末ACL與Loans1和未償還租約的比率
1.04 %1.00 %1.12 %4 (8)
期末ACL與貸款1和未償還租賃的比率(不含購買力平價)
1.05 %1.02 %1.22 %3 (17)
淨貸款和租賃沖銷與平均貸款的年化比率0.07 %0.05 %(0.02)%2 9 
分類貸款佔貸款和租賃總額的比率(不含購買力平價)1.95 %2.29 %3.32 %(34)(137)
不良資產1與因貸款、租賃和其他房地產而逾期90天或以上的應計貸款的比率
0.39 %0.50 %0.61 %(11)(22)
1不包括為出售而持有的貸款。
2不包括持有以供出售的銀行處所。
淨貸款和租賃沖銷為900萬美元，而去年同期的淨回收為200萬美元。在2022年第二季度，我們記錄了4100萬美元的信貸損失準備金，而去年同期為1.23億美元。截至2022年6月30日，信貸損失準備金(ACL)為5.46億美元，而2021年6月30日為5.74億美元。貸款總額減少，主要是因為經濟預測有所改變，以及整體信貸質素有所改善。截至2022年6月30日，貸款與租賃總額(ex-PPP)的比率為1.05%，而2021年6月30日的比率為1.22%。
存款和借款
2Q22 - 1Q222Q22 - 2Q21
(單位：百萬)2Q221Q222Q21$%$%
無息需求$40,289 $41,937 $38,128 $(1,648)(4)%$2,161 6 %
計息：
儲蓄和貨幣市場
37,346 38,864 36,037 (1,518)(4)1,309 4 
時間
1,426 1,550 1,940 (124)(8)(514)(26)
總存款$79,061 $82,351 $76,105 $(3,290)(4)$2,956 4 
借入資金：
購買的聯邦基金和其他短期借款$1,018 $638 $741 $380 60 $277 37 
長期債務671 689 1,308 (18)(3)(637)(49)
借入資金總額$1,689 $1,327 $2,049 $362 27 $(360)(18)
存款總額增加30億元至791億元，增幅為4%，主要是因為無息存款增加22億元。平均存款總額較上年同期增加62億美元至809億美元，增幅為8%。平均無息存款增加45億元至411億元，增幅為12%，分別佔同期平均存款總額的51%及49%。


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July 26, 2022
借款資金總額較上年同期減少4億美元至17億美元，降幅為18%。長期債務減少的主要原因是在2022年第一季度贖回了2.9億美元的優先票據，以及在2021年第三季度贖回了2.81億美元的優先票據。存款的增長使我們能夠減少借款資金。
股東權益
2Q22 - 1Q222Q22 - 2Q21
(單位：百萬，共享數據除外)2Q221Q222Q21$%$%
股東權益：
優先股
$440$440$440$— — %$— — %
普通股和額外實收資本
1,8451,8892,565(44)(2)(720)(28)
留存收益
5,4475,3114,853136 3 594 12 
累計其他綜合收益(虧損)(2,100)(1,346)175(754)(56)(2,275)NM
股東權益總額$5,632$6,294$8,033$(662)(11)$(2,401)(30)
資本分配：
支付的普通股股息$58$58$56$— — $2 4 
回購銀行普通股5050100— — (50)(50)
分配給普通股股東的總資本$108$108$156$— — $(48)(31)
股票%股票%
加權平均稀釋後已發行普通股(千股)
150,838 151,687 163,054 (849)(1)%(12,216)(7)%
期末已發行普通股(千股)150,471 151,348 162,248 (877)(1)(11,777)(7)
普通股紅利為每股0.38美元，而去年同期為0.34美元。加權平均稀釋後流通股較2021年第二季度減少1220萬股，降幅為7%，主要原因是股票回購。在2022年第二季度，我們以5000萬美元的價格回購了90萬股已發行普通股。
截至2022年6月30日，由於利率變化導致固定利率可供出售證券的公允價值下降，累計其他全面收入(AOCI)減少至21億美元的虧損。如果這些證券沒有任何出售或信用減值，未實現的虧損將在證券的剩餘壽命內恢復到面值。我們沒有開始出售任何AFS證券，我們目前也不打算出售任何有未實現虧損的已確定證券。
每股普通股的有形賬面價值從40.54美元降至27.76美元，這主要是由於上文所述的AOCI大幅下降。估計普通股權益一級資本(“CET1”)資本為63億美元，而去年同期為64億美元；估計CET1資本比率為9.9%，而去年同期為11.3%。



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July 26, 2022
補充演示文稿和電話會議
Zion在其網站上發佈了一份補充演示文稿，將在下午5：30討論第二季度業績。美國東部時間2022年7月26日。媒體代表、分析師、投資者和公眾可通過撥打(877)709-8150(國內和國際)並輸入密碼13730757或通過點播網絡直播來參與本次討論。網絡直播的鏈接將在Zion Bancorporation網站上提供，網址為zion sbancorporation.com。電話會議的網絡直播也將存檔並提供30天。
關於Zion Bancorporation，N.A.
Zion Bancorporation，N.A.是美國主要的金融服務公司之一，截至2021年12月31日總資產超過900億美元，2021年年淨收入為29億美元。Zion在亞利桑那州、加利福尼亞州、科羅拉多州、愛達荷州、內華達州、新墨西哥州、俄勒岡州、德克薩斯州、猶他州、華盛頓州和懷俄明州等11個西部州以當地管理團隊和獨特的品牌運營。在中小型市場銀行業務中，世行一直是全國和全州客户調查獎的獲得者，在公共財政諮詢服務和小企業管理局貸款方面也處於領先地位。此外，Zion還被納入標準普爾500指數和納斯達克金融100指數。投資者信息和當地銀行品牌的鏈接可以在zion sbancorporation.com上訪問。
前瞻性信息
這份收益報告包括“前瞻性陳述”，這一術語在1995年的“私人證券訴訟改革法”中有定義。這些陳述通常伴隨着“可能”、“預期”、“預期”等詞語，它們是基於管理層目前對未來事件或決定的預期和假設，所有這些都受到已知和未知風險和不確定因素的影響。
前瞻性陳述不是保證，也不應被視為代表管理層截至隨後任何日期的觀點。可能導致我們的實際結果、業績或成就、行業趨勢以及結果或監管結果與前瞻性陳述中明示或暗示的結果大不相同的因素，在我們的2021年Form 10-K表格和後續提交給美國證券交易委員會(美國證券交易委員會)的文件中進行了討論，並可在我們的網站(www.zion sbancorporation.com)和美國證券交易委員會(www.sec.gov)上查閲。
除法律要求的範圍外，我們明確表示不承擔更新任何因素或公開宣佈對任何前瞻性陳述的修訂以反映未來事件或發展的義務。


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July 26, 2022
金融亮點
(未經審計)
截至三個月
(以百萬為單位，不包括每股、每股和比率數據)6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
資產負債表1
為投資持有的貸款，扣除津貼後的淨額$51,862$50,764$50,338$50,187$50,863
總資產87,78491,12693,20088,30687,208
存款79,06182,35182,78977,88476,105
股東權益總額5,6326,2947,4637,7748,033
損益表
適用於普通股股東的淨收益
$195$195$207$234$345
淨利息收入593544553555555
應税--等值淨利息收入2
602552563562562
非利息收入總額172142190139205
總非利息支出464464449429428
調整後的撥備前淨收入2
300241288290290
信貸損失準備金41(33)25(46)(123)
普通股和每股普通股金額
稀釋後普通股每股淨收益$1.29$1.27$1.34$1.45$2.08
分紅0.380.380.380.380.34
每股普通股賬面價值1
34.5038.6846.3246.8546.80
每股普通股有形賬面價值1，2
27.7631.9739.6240.3740.54
加權平均股價56.6268.2363.6954.7855.86
加權平均稀釋後已發行普通股(千股)
150,838151,687153,635160,480163,054
已發行普通股(千股)1
150,471151,348151,625156,530162,248
選定的比率和其他數據
平均資產回報率0.91 %0.90 %0.92 %1.08 %1.65 %
平均普通股權益回報率14.0 %11.8 %11.5 %12.3 %18.6 %
平均有形普通股權益回報率2
17.1 %13.9 %13.4 %14.2 %21.6 %
淨息差2.87 %2.60 %2.58 %2.68 %2.79 %
總存款成本，年化0.03 %0.03 %0.03 %0.03 %0.04 %
效率比2
60.7 %65.8 %60.8 %59.8 %59.1 %
實際税率21.9 %20.4 %20.8 %22.8 %22.2 %
不良資產與所擁有的貸款和租賃及其他房地產的比率
0.38 %0.49 %0.53 %0.64 %0.60 %
淨貸款和租賃沖銷與平均貸款的年化比率0.07 %0.05 %0.01 %(0.01)%(0.02)%
信貸損失準備總額與未償還貸款和租賃的比率1
1.04 %1.00 %1.09 %1.04 %1.12 %
相當於全職僱員
9,8959,7249,6859,6419,727
資本充足率和數據1
普通股權益1級資本3
$6,257$6,166$6,068$6,236$6,383
風險加權資產3
63,42461,42759,60057,45956,339
有形普通股權益比率2
4.8 %5.4 %6.5 %7.2 %7.6 %
普通股一級資本充足率3
9.9 %10.0 %10.2 %10.9 %11.3 %
第1級槓桿率3
7.4 %7.3 %7.2 %7.6 %8.0 %
一級風險資本充足率3
10.6 %10.8 %10.9 %11.6 %12.1 %
基於風險的總資本比率3
12.3 %12.5 %12.8 %13.6 %14.2 %
期間結束時為1。
2關於非公認會計準則財務計量的信息，見第15-17頁。
3本期比率和數額為估計數。


錫安銀行，北卡羅來納州
新聞稿-第9頁
July 26, 2022
合併資產負債表
(百萬股，千股股)6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
(未經審計)(未經審計)(未經審計)(未經審計)(未經審計)
資產
現金和銀行到期款項$559 $700 $595 $597 $525 
貨幣市場投資：
計息存款1,249 5,093 10,283 9,442 10,086 
聯邦基金出售和證券轉售協議2,273 2,345 2,133 1,858 1,714 
投資證券：
持有至到期1，攤銷成本
614 439 441 459 620 
可供出售，按公允價值25,297 26,145 24,048 20,461 18,170 
按公允價值計算的交易帳目304 382 372 305 181 
總證券，扣除免税額26,215 26,966 24,861 21,225 18,971 
持有待售貸款42 43 83 67 66 
貸款和租賃，扣除非勞動收入和費用後的淨額52,370 51,242 50,851 50,678 51,398 
貸款損失撥備減少508 478 513 491 535 
為投資持有的貸款，扣除津貼後的淨額51,862 50,764 50,338 50,187 50,863 
其他無息投資840 829 851 868 895 
房地、設備和軟件，淨額1,372 1,346 1,319 1,282 1,239 
商譽和無形資產1,015 1,015 1,015 1,015 1,015 
擁有的其他房地產— 4 8 21 23 
其他資產2,357 2,021 1,714 1,744 1,811 
總資產$87,784 $91,126 $93,200 $88,306 $87,208 
負債和股東權益
存款：
無息需求$40,289 $41,937 $41,053 $39,150 $38,128 
計息：
儲蓄和貨幣市場37,346 38,864 40,114 37,046 36,037 
時間1,426 1,550 1,622 1,688 1,940 
總存款79,061 82,351 82,789 77,884 76,105 
購買的聯邦基金和其他短期借款
1,018 638 903 579 741 
長期債務671 689 1,012 1,020 1,308 
無資金支持的貸款承諾準備金38 36 40 38 39 
其他負債1,364 1,118 993 1,011 982 
總負債82,152 84,832 85,737 80,532 79,175 
股東權益：
優先股，無面值；核定4,400股440 440 440 440 440 
普通股2(面值0.001美元；核定350,000股)和額外實收資本
1,845 1,889 1,928 2,245 2,565 
留存收益5,447 5,311 5,175 5,025 4,853 
累計其他綜合收益(虧損)(2,100)(1,346)(80)64 175 
股東權益總額5,632 6,294 7,463 7,774 8,033 
總負債和股東權益$87,784 $91,126 $93,200 $88,306 $87,208 
1持有至到期(公允價值)
$578 $414 $443 $461 $622 
2普通股(已發行和已發行)
150,471 151,348 151,625 156,530 162,248 


錫安銀行，北卡羅來納州
新聞稿-第10頁
July 26, 2022
合併損益表
(未經審計)截至三個月
(百萬，不包括每股和每股金額)6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
利息收入：
貸款的利息和費用$468 $437 $471 $484 $492 
貨幣市場投資的利息12 6 7 7 4 
有價證券利息128 112 88 78 74 
利息收入總額608 555 566 569 570 
利息支出：
存款利息7 6 7 7 7 
短期和長期借款利息8 5 6 7 8 
利息支出總額15 11 13 14 15 
淨利息收入593 544 553 555 555 
信貸損失準備金：
貸款損失準備金39 (29)23 (45)(113)
為無資金來源的貸款承諾撥備2 (4)2 (1)(10)
信貸損失準備金總額41 (33)25 (46)(123)
扣除信貸損失準備後的淨利息收入552 577 528 601 678 
非利息收入：
商業帳户費37 41 34 34 34 
刷卡費用25 25 25 25 24 
零售和商業銀行手續費20 20 19 20 18 
與貸款有關的費用和收入21 22 22 27 21 
資本市場和外匯手續費21 15 24 17 17 
財富管理費13 14 13 13 12 
其他與客户有關的費用17 14 15 15 13 
與客户相關的非利息收入154 151 152 151 139 
公允價值和非套期保值衍生收益(損失)10 6 (1)2 (5)
股息和其他收入7 2 19 9 8 
證券收益(虧損)，淨額1 (17)20 (23)63 
非利息收入總額172 142 190 139 205 
非利息支出：
薪酬和員工福利307 312 282 285 272 
技術、電信和信息處理53 52 51 50 49 
佔用和設備，淨額36 38 38 37 39 
專業和法律服務14 14 16 17 18 
市場營銷和業務發展9 8 20 9 7 
存款保險和監管費用13 10 9 8 7 
信貸相關費用7 7 7 7 6 
其他房地產費用，淨額— 1 — — — 
其他25 22 26 16 30 
總非利息支出464 464 449 429 428 
所得税前收入260 255 269 311 455 
所得税57 52 56 71 101 
淨收入203 203 213 240 354 
優先股股息(8)(8)(6)(6)(9)
適用於普通股股東的淨收益$195 $195 $207 $234 $345 
期內已發行的加權平均普通股：
基本股份(千股)150,635 151,285 153,248 160,221 162,742 
稀釋股份(千股)150,838 151,687 153,635 160,480 163,054 
普通股每股淨收益：
基本信息$1.29 $1.27 $1.34 $1.45 $2.08 
稀釋1.29 1.27 1.34 1.45 2.08 


錫安銀行，北卡羅來納州
新聞稿-第11頁
July 26, 2022
按投資組合類型劃分的可供投資的貸款餘額
(未經審計)
(單位：百萬)6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
商業廣告：
工商業$14,989 $14,356 $13,867 $13,230 $12,947 
PPP534 1,081 1,855 3,080 4,461 
租賃339 318 327 293 307 
業主佔有率9,208 9,026 8,733 8,446 8,231 
市政4,113 3,944 3,658 3,400 3,215 
總商業廣告29,183 28,725 28,440 28,449 29,161 
商業地產：
建設和土地開發2,659 2,769 2,757 2,843 2,576 
術語9,477 9,325 9,441 9,310 9,532 
總商業地產12,136 12,094 12,198 12,153 12,108 
消費者：
房屋淨值信貸額度3,266 3,089 3,016 2,834 2,727 
1-4户住宅6,423 6,122 6,050 6,140 6,269 
建築業和其他消費性房地產787 692 638 584 593 
銀行卡和其他循環計劃448 410 396 395 415 
其他127 110 113 123 125 
總消費額11,051 10,423 10,213 10,076 10,129 
貸款和租賃總額$52,370 $51,242 $50,851 $50,678 $51,398 

不良資產
(未經審計)
(單位：百萬)6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
非權責發生制貸款1
$201 $252 $271 $323 $307 
擁有的其他房地產2
— — 1 1 1 
不良資產總額$201 $252 $272 $324 $308 
不良資產與貸款的比率1和擁有的租賃和其他房地產2
0.38 %0.49 %0.53 %0.64 %0.60 %
累計逾期90天或以上的貸款$6 $3 $8 $4 $6 
逾期90天或以上的應計貸款與貸款和租賃的比率1
0.01 %0.01 %0.02 %0.01 %0.01 %
非權責發生制貸款和應計貸款逾期90天或以上
$207 $255 $279 $327 $313 
不良資產1與因貸款、租賃和其他房地產而逾期90天或以上的應計貸款的比率
0.39 %0.50 %0.55 %0.65 %0.61 %
應計逾期30-89天的貸款3
$123 $93 $70 $114 $29 
包括在非應計項目貸款中的重組貸款61 100 105 121 128 
按權責發生制重組貸款214 216 221 231 330 
分類貸款1,009 1,148 1,236 1,397 1,557 
1包括持有以供出售的貸款。
2不包括持有以供出售的銀行處所。
3包括截至2022年6月30日的700萬美元PPP貸款，我們預計這筆貸款將由借款人或SBA全額償還。


錫安銀行，北卡羅來納州
新聞稿-第12頁
July 26, 2022
信貸損失準備
(未經審計)
截至三個月
(單位：百萬)6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
貸款損失準備
期初餘額$478 $513 $491 $535 $646 
貸款損失準備金39 (29)23 (45)(113)
貸款和租賃沖銷18 17 11 8 8 
減去：復甦9 11 10 9 10 
借款淨額和租賃沖銷9 6 1 (1)(2)
期末餘額$508 $478 $513 $491 $535 
期末貸款損失準備與貸款和租賃的比率1
0.97 %0.93 %1.01 %0.97 %1.04 %
期末貸款損失準備與非應計項目貸款的比率1
261 %190 %189 %152 %175 %
淨貸款和租賃沖銷與平均貸款的年化比率
0.07 %0.05 %0.01 %(0.01)%(0.02)%
淨貸款和租賃沖銷與平均貸款的年化比率(不包括購買力平價貸款)0.07 %0.05 %0.01 %(0.01)%(0.02)%
無資金來源貸款承諾額準備金
期初餘額$36 $40 $38 $39 $49 
為無資金來源的貸款承諾撥備2 (4)2 (1)(10)
期末餘額$38 $36 $40 $38 $39 
信貸損失準備
貸款損失準備$508 $478 $513 $491 $535 
無資金支持的貸款承諾準備金38 36 40 38 39 
信貸損失準備總額$546 $514 $553 $529 $574 
期末信貸損失準備總額與貸款和未償還租賃的比率1
1.04 %1.00 %1.09 %1.04 %1.12 %
期末信貸損失準備總額與貸款1和未償還租賃(不包括購買力平價貸款)的比率
1.05 %1.02 %1.13 %1.11 %1.22 %
1不包括為出售而持有的貸款。


錫安銀行，北卡羅來納州
新聞稿-第13頁
July 26, 2022
按投資組合類型劃分的非權責發生制貸款
(未經審計)
(單位：百萬)6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
持有待售貸款$6 $— $— $— $1 
商業廣告：
工商業$86 $112 $124 $157 $111 
PPP1 2 3 — 1 
租賃— — — — — 
業主佔有率40 53 57 67 69 
市政— — — — — 
總商業廣告127 167 184 224 181 
商業地產：
建設和土地開發— — — — — 
術語20 20 20 25 28 
總商業地產20 20 20 25 28 
消費者：
房屋淨值信貸額度10 13 14 15 18 
1-4户住宅38 51 52 58 78 
建築業和其他消費性房地產— — — — — 
銀行卡和其他循環計劃— 1 1 1 1 
其他— — — — — 
總消費額48 65 67 74 97 
非權責發生制貸款總額$201 $252 $271 $323 $307 

按投資組合類型分列的淨沖銷
(未經審計)
(單位：百萬)6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
商業廣告：
工商業$8 $6 $3 $(2)$(2)
PPP— — — — — 
租賃— — — — — 
業主佔有率— (1)— (1)— 
市政— — — — — 
總商業廣告8 5 3 (3)(2)
商業地產：
建設和土地開發— — (3)— — 
術語— — — — — 
總商業地產— — (3)— — 
消費者：
房屋淨值信貸額度(1)(1)— 1 (1)
1-4户住宅1 1 — 1 — 
建築業和其他消費性房地產— — — — — 
銀行卡和其他循環計劃1 1 — — 1 
其他— — 1 — — 
消費貸款總額1 1 1 2 — 
淨沖銷總額(回收)$9 $6 $1 $(1)$(2)


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新聞稿-第14頁
July 26, 2022
綜合平均資產負債表、收益率和利率
(未經審計)截至三個月
June 30, 2022March 31, 2022June 30, 2021
(單位：百萬)平均餘額
平均值
收益率/費率1
平均餘額
平均值
收益率/費率1
平均餘額
平均值
收益率/費率1
資產
貨幣市場投資：
計息存款$3,113 0.66 %$6,735 0.19 %$8,848 0.11 %
聯邦基金出售和證券轉售協議2,542 1.13 %2,300 0.52 %1,405 0.51 %
貨幣市場投資總額5,655 0.87 %9,035 0.27 %10,253 0.17 %
證券：
持有至到期485 2.96 %438 3.12 %579 2.91 %
可供出售25,722 1.91 %25,246 1.71 %17,041 1.63 %
交易賬户357 5.07 %384 4.76 %211 4.43 %
總證券26,564 1.97 %26,068 1.78 %17,831 1.71 %
持有待售貸款38 0.72 %57 1.92 %62 2.50 %
貸款和租賃：2
商業貸款-不包括PPP貸款28,151 3.71 %27,037 3.54 %24,560 3.85 %
商業-購買力平價貸款801 7.45 %1,459 6.64 %5,945 4.56 %
商業地產12,098 3.69 %12,171 3.37 %12,037 3.46 %
消費者10,734 3.24 %10,266 3.23 %10,228 3.51 %
貸款和租賃總額51,784 3.67 %50,933 3.52 %52,770 3.77 %
生息資產總額84,041 2.94 %86,093 2.65 %80,916 2.86 %
現金和銀行到期款項617 625 579 
貸款和債務證券信貸損失準備(480)(515)(647)
商譽和無形資產1,015 1,015 1,015 
其他資產4,712 4,211 4,094 
總資產$89,905 $91,429 $85,957 
負債和股東權益
計息存款：
儲蓄和貨幣市場$38,325 0.06 %$39,132 0.05 %$35,987 0.06 %
時間1,488 0.24 %1,587 0.26 %2,108 0.42 %
有息存款總額39,813 0.07 %40,719 0.06 %38,095 0.08 %
借入資金：
購買的聯邦基金和其他短期借款
743 0.70 %594 0.08 %834 0.06 %
長期債務678 3.79 %823 2.66 %1,303 2.31 %
借入資金總額1,421 2.17 %1,417 1.58 %2,137 1.43 %
生息資金總額41,234 0.14 %42,136 0.11 %40,232 0.15 %
無息活期存款41,074 40,886 36,545 
其他負債1,575 1,267 1,200 
總負債83,883 84,289 77,977 
股東權益：
優先股權益440 440 544 
普通股權益5,582 6,700 7,436 
股東權益總額6,022 7,140 7,980 
總負債和股東權益$89,905 $91,429 $85,957 
平均計息資金利差2.80 %2.54 %2.71 %
淨無息資金來源的影響0.07 %0.06 %0.08 %
淨息差2.87 %2.60 %2.79 %
備註：貸款和租賃總額，不包括購買力平價貸款50,983 3.61 %49,474 3.43 %46,825 3.67 %
備註：存款總成本0.03 %0.03 %0.04 %
備註：存款總額及有息負債82,308 0.07 %83,022 0.06 %76,777 0.08 %
1税率是以千為單位計算的，所列期間的税率為21%。
2扣除未攤銷購置費、折扣以及遞延貸款費用和成本後的淨額。


錫安銀行，北卡羅來納州
新聞稿-第15頁
July 26, 2022
公認會計準則與非公認會計準則對賬
(未經審計)
除GAAP財務指標外，本新聞稿還介紹了非GAAP財務指標，以向投資者提供更多信息。從適用的公認會計準則財務計量調整為非公認會計準則財務計量的調整如下表所示。我們認為這些調整與持續的經營業績相關，併為期間間和公司間的比較提供了有意義的基礎。我們使用這些非GAAP財務指標來評估我們的業績、財務狀況，並向投資者展示我們的業績。我們相信，提出這些非公認會計準則財務指標，使投資者能夠在與我們管理層和金融服務行業相同的基礎上評估我們的業績。
非公認會計準則財務指標具有固有的侷限性，不一定與其他金融服務公司可能提出的類似財務指標相媲美。儘管利益攸關方經常使用非GAAP財務衡量標準來評估一家公司，但它們作為一種分析工具存在侷限性，不應孤立地加以考慮，也不應將其作為根據GAAP報告的結果分析的替代。
有形普通股權益及相關措施
有形普通股權益及相關計量是非公認會計準則計量，不包括無形資產及其相關攤銷的影響。我們相信，這些非GAAP衡量標準提供了有關我們使用股東權益的有用信息，併為更一致地評估企業的業績提供了基礎，無論是收購的還是內部發展的。
平均有形普通股權益回報率(非公認會計準則)
截至三個月
(美元金額(百萬美元))6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
適用於普通股股東的税後淨收益(a)$195 $195 $207 $234 $345 
平均普通股權益(GAAP)$5,582 $6,700 $7,146 $7,569 $7,436 
平均商譽和無形資產(1,015)(1,015)(1,015)(1,015)(1,015)
平均有形普通股權益(非公認會計準則)(b)$4,567 $5,685 $6,131 $6,554 $6,421 
季度天數(c)91 90 92 92 91 
一年中的天數(d)365 365 365 365 365 
平均有形普通股權益回報率(非公認會計準則)
(a/b/c)*d17.1 %13.9 %13.4 %14.2 %21.6 %
有形權益比率、有形普通股權益比率和每股普通股有形賬面價值(所有非公認會計準則計量)
(美元金額(百萬美元，每股金額除外)6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
總股東權益(GAAP)$5,632 $6,294 $7,463 $7,774 $8,033 
商譽和無形資產(1,015)(1,015)(1,015)(1,015)(1,015)
有形權益(非公認會計準則)(a)4,617 5,279 6,448 6,759 7,018 
優先股(440)(440)(440)(440)(440)
有形普通股權益(非公認會計準則)(b)$4,177 $4,839 $6,008 $6,319 $6,578 
總資產(GAAP)$87,784 $91,126 $93,200 $88,306 $87,208 
商譽和無形資產(1,015)(1,015)(1,015)(1,015)(1,015)
有形資產(非公認會計準則)(c)$86,769 $90,111 $92,185 $87,291 $86,193 
已發行普通股(千股)(d)150,471 151,348 151,625 156,530 162,248 
有形權益比率(非公認會計原則)(空調)5.3 %5.9 %7.0 %7.7 %8.1 %
有形普通股權益比率(非公認會計原則)(B/C)4.8 %5.4 %6.5 %7.2 %7.6 %
每股普通股有形賬面價值(非公認會計準則)
(B/D)$27.76 $31.97 $39.62 $40.37 $40.54 


錫安銀行，北卡羅來納州
新聞稿-第16頁
July 26, 2022
效率比率和經調整的撥備前淨收入
效率比率是運營費用與收入之比的衡量標準。我們認為，效率比率提供了有關創收成本的有用信息。不同公司確定效率比率的方法可能有所不同。我們作出調整，以排除某些通常預計不會經常發生的項目，如隨後的附表所述，我們認為這將使各期間具有更一致的可比性。調整後的非利息支出提供了一個衡量我們如何管理支出的指標；調整後的撥備前淨收入(“PPNR”)使管理層和其他人能夠評估我們產生資本的能力。應税等值淨利息收入使我們能夠評估來自應税和免税來源的收入的可比性。
效率比率(非公認會計準則)和調整後的撥備前淨收入(非公認會計準則)
截至三個月
(美元金額(百萬美元))6月30日，
2022		3月31日，
2022		十二月三十一日，
2021		9月30日，
2021		6月30日，
2021
非利息支出(GAAP)(a)$464 $464 $449 $429 $428 
調整：
遣散費1 — — 1 — 
其他房地產費用，淨額— 1 — — — 
核心存款和其他無形資產的攤銷— — 1 — — 
SBIC投資成功手續費應計1
— (1)2 (4)9 
調整總額(b)1 — 3 (3)9 
調整後的非利息支出(非公認會計原則)(a-b)=(c)$463 $464 $446 $432 $419 
淨利息收入(GAAP)
(d)$593 $544 $553 $555 $555 
全額應税-等值調整
(e)9 8 10 7 7 
應税-等值淨利息收入(非公認會計準則)
(d+e)=(f)602 552 563 562 562 
非利息收入(GAAP)(g)172 142 190 139 205 
合併收益(非公認會計準則)(f+g)=(h)774 694 753 701 767 
調整：
公允價值和非套期保值衍生收益(損失)10 6 (1)2 (5)
證券收益(虧損)，淨額1 (17)20 (23)63 
調整總額(i)11 (11)19 (21)58 
調整後的應税當量收入
(非公認會計準則)
(h-i)=(j)$763 $705 $734 $722 $709 
撥備前淨收入(PPNR)(非公認會計準則)
(h)-(a)$310 $230 $304 $272 $339 
調整後的PPNR(非GAAP)
(j)-(c)300 241 288 290 290 
能效比率(非公認會計原則)(C/j)60.7 %65.8 %60.8 %59.8 %59.1 %
1應計成功費用與我們SBIC投資的收益/(虧損)相關。與這些投資有關的收益/(損失)通過證券收益(損失)淨額從效率比率中剔除。


錫安銀行，北卡羅來納州
新聞稿-第17頁
July 26, 2022
截至六個月
(美元金額(百萬美元))6月30日，
2022		6月30日，
2021
非利息支出(GAAP)(a)$928 $863 
調整：
遣散費1 — 
其他房地產支出1 — 
養老金終止相關費用— (5)
SBIC投資成功手續費應計1
(1)9 
調整總額(b)1 4 
調整後的非利息支出(非公認會計原則)(a-b)=(c)$927 $859 
淨利息收入(GAAP)(d)$1,137 $1,100 
全額應税-等值調整(e)17 15 
應税-等值淨利息收入(非公認會計準則)(d+e)=(f)1,154 1,115 
非利息收入(GAAP)(g)314 374 
合併收益(非公認會計準則)(f+g)=(h)1,468 1,489 
調整：
公允價值與非套期保值衍生損失16 13 
證券收益，淨額(16)74 
調整總額(i)— 87 
調整後的應税收入-等值收入(非公認會計準則)(h-i)=(j)$1,468 $1,402 
撥備前淨收入(PPNR)(h)-(a)$540 $626 
調整後的PPNR(非GAAP)(j)-(c)541 543 
能效比率(非公認會計原則)(C/j)63.1 %61.3 %
1應計成功費用與我們SBIC投資的收益/(虧損)相關。與這些投資有關的收益/(損失)通過證券收益(損失)淨額從效率比率中剔除。