qcom-2020227高通公司/DE00008043282021Q1假的--09-26P0Y9M0DP1Y0M0DP1Y0M0DP1Y0M0DP1Y0M0DP1Y0M0D00008043282020-09-282020-12-27xbrli: 股票00008043282021-02-01iso421:USD00008043282020-12-2700008043282020-09-27iso421:USDxbrli: 股票00008043282019-09-302019-12-2900008043282019-09-2900008043282019-12-290000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2020-09-270000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2019-09-290000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2020-09-282020-12-270000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2020-12-270000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2019-12-290000804328US-GAAP：留存收益會員2020-09-270000804328US-GAAP：留存收益會員2019-09-290000804328US-GAAP：留存收益會員2020-09-282020-12-270000804328US-GAAP：留存收益會員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：留存收益會員2020-12-270000804328US-GAAP：留存收益會員2019-12-290000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2020-09-270000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-09-290000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2020-09-282020-12-270000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2020-12-270000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-12-290000804328US-GAAP：循環信貸機制成員2020-12-080000804328US-GAAP：循環信貸機制成員2020-12-270000804328US-GAAP：循環信貸機制成員2020-09-282020-12-270000804328qcom: qctMemberqcom: mobileHandsetsMember2020-09-282020-12-270000804328qcom: qctMemberqcom: mobileHandsetsMember2019-09-302019-12-290000804328qcom: rffeMemberqcom: qctMember2020-09-282020-12-270000804328qcom: rffeMemberqcom: qctMember2019-09-302019-12-290000804328qcom: AutomotiveMemberqcom: qctMember2020-09-282020-12-270000804328qcom: AutomotiveMemberqcom: qctMember2019-09-302019-12-290000804328qcom: IoTMemberqcom: qctMember2020-09-282020-12-270000804328qcom: IoTMemberqcom: qctMember2019-09-302019-12-290000804328qcom: qctMember2020-09-282020-12-270000804328qcom: qctMember2019-09-302019-12-2900008043282020-12-282020-12-2700008043282021-09-272020-12-2700008043282022-09-262020-12-2700008043282023-09-252020-12-2700008043282024-09-302020-12-2700008043282025-09-292020-12-27xbrli: pure0000804328美國通用會計準則：銷售會員qcom: 客户第一會員US-GAAP：客户集中度風險成員2020-09-282020-12-270000804328qcom: customerTwomember美國通用會計準則：銷售會員US-GAAP：客户集中度風險成員2020-09-282020-12-270000804328美國通用會計準則：銷售會員qcom: 客户三會員US-GAAP：客户集中度風險成員2020-09-282020-12-270000804328美國通用會計準則：銷售會員qcom: 客户第一會員US-GAAP：客户集中度風險成員2019-09-302019-12-290000804328qcom: customerTwomember美國通用會計準則：銷售會員US-GAAP：客户集中度風險成員2019-09-302019-12-290000804328美國通用會計準則：銷售會員qcom: 客户三會員US-GAAP：客户集中度風險成員2019-09-302019-12-290000804328美國通用會計準則：銷售會員US-GAAP：客户集中度風險成員qcom: CustomerFour 會2019-09-302019-12-290000804328qcom: 華為會員2020-12-270000804328qcom: 華為會員2020-09-270000804328qcom: 華為會員US-GAAP：後續活動成員2020-12-282021-03-280000804328SRT: 場景預測成員2020-09-282021-09-260000804328qcom: FDII 有效税率會員SRT: 場景預測成員2020-09-282021-09-260000804328US-GAAP：美國國税局IRS成員2020-09-282020-12-270000804328US-GAAP：美國國税局IRS成員2019-09-302019-12-290000804328qcom: a30bstockrephaseProgramannouncedjuly262018 會員2018-07-260000804328qcom: OpenMarketRerecases 會員2020-09-282020-12-270000804328qcom: OpenMarketRerecases 會員2019-09-302019-12-290000804328qcom: a30bstockrephaseProgramannouncedjuly262018 會員2020-12-270000804328qcom: OpenMarketRerecases 會員US-GAAP：後續活動成員2020-12-282021-02-010000804328US-GAAP：後續活動成員2021-01-202021-01-200000804328US-GAAP：後續活動成員2021-03-252021-03-250000804328US-GAAP：後續活動成員2021-03-042021-03-04iso4217：KRW0000804328qcom: KFTC會員貨幣：韓元2017-03-302017-03-300000804328qcom: KFTC會員2017-03-302017-03-30iso421:EUR0000804328貨幣：歐元qcom：icera 向歐共體成員投訴2019-07-182019-07-180000804328qcom：icera 向歐共體成員投訴2019-04-012019-06-300000804328qcom：icera 向歐共體成員投訴2020-12-270000804328貨幣：歐元qcom: ecmember2018-01-242018-01-240000804328qcom: ecmember2017-09-252017-12-240000804328qcom: ecmember2020-12-270000804328qcom: qtlMember2020-09-282020-12-270000804328qcom: qtlMember2019-09-302019-12-290000804328qcom: qsiMember2020-09-282020-12-270000804328qcom: qsiMember2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：材料核對項目成員2020-09-282020-12-270000804328US-GAAP：材料核對項目成員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：所有其他細分市場成員2020-09-282020-12-270000804328US-GAAP：所有其他細分市場成員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：所有其他細分市場成員US-GAAP：材料核對項目成員2020-09-282020-12-270000804328US-GAAP：所有其他細分市場成員US-GAAP：材料核對項目成員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：美國財政部和政府成員US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：美國財政部和政府成員US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：美國財政部和政府成員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：美國財政部和政府成員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公司債務證券會員US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公司債務證券會員US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公司債務證券會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公司債務證券會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值計量常任成員qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2020-12-270000804328US-GAAP：Equity Securities成員US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：Equity Securities成員US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：Equity Securities成員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：Equity Securities成員US-GAAP：公允價值計量常任成員2020-12-270000804328US-GAAP：美國財政部和政府成員2020-12-270000804328US-GAAP：美國財政部和政府成員2020-09-270000804328US-GAAP：公司債務證券會員2020-12-270000804328US-GAAP：公司債務證券會員2020-09-270000804328qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2020-12-270000804328qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2020-09-270000804328US-GAAP：Equity Securities成員2020-12-270000804328US-GAAP：Equity Securities成員2020-09-270000804328US-GAAP：銀行定期存款會員2020-12-270000804328US-GAAP：銀行定期存款會員2020-09-270000804328US-GAAP：後續活動成員2021-01-012021-01-31 美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
_____________________
表單 10-Q
_____________________
（標記一號）
| | | | | |
☒ | 根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告 |
在截至的季度期間 2020年12月27日
或者
| | | | | |
☐ | 根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告 |
在過渡期內 到 .
委員會檔案編號 0-19528
高通公司
（註冊人的確切姓名如其章程所示）
| | | | | | | | | | | | | | |
| 特拉華 | | 95-3685934 | |
| （州或其他司法管轄區
公司或組織） | | （美國國税局僱主
證件號） | |
| | | | |
| 5775 Morehouse 博士，聖地亞哥，加利福尼亞 | | 92121-1714 | |
| （主要行政辦公室地址） | | （郵政編碼） | |
(858)587-1121
（註冊人的電話號碼，包括區號）
根據該法第12（b）條註冊的證券：
| | | | | | | | |
| 每個班級的標題 | 交易品種 | 註冊的每個交易所的名稱 |
| 普通股，面值0.0001美元 | QCOM | 納斯達克股票市場 |
用複選標記表明註冊人 (1) 在過去的12個月中（或註冊人被要求提交此類報告的較短時間）中是否提交了1934年《證券交易法》第13或15（d）條要求提交的所有報告，以及（2）在過去的90天內是否受此類申報要求的約束。是的 ☒沒有 ☐
用勾號指明註冊人是否在過去 12 個月（或在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規 405（本章第 232.405 節）要求提交的所有交互式數據文件。是的 ☒沒有 ☐
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 大型加速過濾器 | ☒ | 加速過濾器 | ☐ | 非加速過濾器 | ☐ | 規模較小的申報公司 | ☐ | 新興成長型公司 | ☐ |
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。
是的 ☐沒有☒
註冊人普通股的已發行股票數量為 1,136截至 2021 年 2 月 1 日為百萬。
高通公司
10-Q 表格
截至2020年12月27日的季度
| | | | | | | | |
| | 頁面 |
| 風險因素摘要 | 4 |
| | |
第一部分財務信息 | |
第 1 項。 | 簡明合併財務報表（未經審計） | |
| 簡明合併資產負債表 | 6 |
| 簡明合併運營報表 | 7 |
| 簡明綜合收益表 | 8 |
| 簡明合併現金流量表 | 9 |
| 股東權益簡明合併報表 | 10 |
| 簡明合併財務報表附註 | 11 |
第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 22 |
第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 49 |
第 4 項。 | 控制和程序 | 49 |
| | |
第二部分。其他信息 | |
第 1 項。 | 法律訴訟 | 50 |
第 1A 項。 | 風險因素 | 50 |
第 2 項。 | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 50 |
第 3 項。 | 優先證券違約 | 50 |
第 4 項。 | 礦山安全披露 | 50 |
第 5 項。 | 其他信息 | 50 |
第 6 項。 | 展品 | 51 |
| | |
簽名 | | 53 |
| | |
| | |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
風險因素摘要：
我們的業務面臨許多風險和不確定性，包括本季度報告 “第一部分第2項，管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 中標有 “風險因素” 的部分中描述的風險和不確定性。這些風險包括但不限於以下幾點：
與冠狀病毒（COVID-19）疫情相關的風險
•冠狀病毒 (COVID-19) 疫情對我們的業務和經營業績產生了不利影響，並可能在未來繼續影響我們。
與行業動態和競爭相關的風險
•我們的收入取決於我們的客户和被許可方銷售基於CDMA、OFDMA和其他通信技術（包括5G）的產品和服務，以及客户對基於這些技術的產品的需求。
•在快速技術變革的環境中，我們的行業面臨着激烈的競爭。我們的成功在一定程度上取決於我們適應這種變化並進行有效競爭的能力；而這種變化和競爭可能導致對我們產品和技術的需求減少，或者我們的產品或我們的客户或被許可人的平均銷售價格下降。
與我們的運營業務相關的風險
•我們的收入中有很大一部分來自少數客户和被許可方，尤其是他們銷售的高級設備。如果來自這些客户或被許可方的收入減少或此類收入的時機波動，我們的業務和經營業績可能會受到負面影響。
•我們的業務，尤其是我們的半導體業務，可能會因為客户的垂直整合（即開發自己的集成電路產品）而受到影響。
•我們的很大一部分業務集中在中國，中美貿易和國家安全緊張局勢加劇了這種集中風險。
我們的許可業務所特有的風險
•一些原始設備製造商試圖避免為使用我們的知識產權支付公平合理的特許權使用費，這可能需要投入大量的管理時間和財務資源，並可能導致政府、法院、監管機構或機構、標準制定組織 (SDO) 或其他行業組織做出損害我們業務的法律決定或行動。
•我們的專利許可慣例的變化，無論是由於政府調查或對這些做法提出質疑的私人法律訴訟，還是其他原因，都可能對我們的業務和經營業績產生不利影響。
•我們的許可計劃的持續和未來成功要求我們繼續發展我們的專利組合，續訂或重新談判即將到期的許可協議，或者涵蓋未來的其他專利。
與監管和法律挑戰相關的風險
•由於政府調查或訴訟中的不利裁決，我們的業務可能會受到影響。
與供應和製造相關的風險
•我們依靠數量有限的第三方供應商來採購、製造和測試以無工廠生產模式製造的產品。如果我們未能執行提供供應保障、技術領先地位和合理利潤的供應戰略，我們的業務和經營業績可能會受到損害。我們還受到訂單和裝運不確定性的影響，這可能會對我們的運營業績產生負面影響。
•我們的製造設施的運營和控制存在許多風險，包括與無工廠模式相比，固定成本的比例更高、環境合規和責任、與氣候變化有關的影響、自然災害風險、設備和材料的及時供應以及各種製造問題。
與新舉措和相鄰舉措相關的風險
•我們的增長在一定程度上取決於我們是否有能力將我們的技術和產品擴展到新的和擴展的產品領域，以及移動以外的相鄰行業或應用。我們的研究、開發及其他
對這些新的和擴大的產品領域、行業細分市場或應用、相關技術和產品，以及對我們現有技術和產品以及新技術的投資，可能不會產生營業收入，也不會為符合我們預期的未來運營業績做出貢獻。
•我們可能會進行戰略收購和其他交易或進行投資，或者無法完成計劃中的戰略收購，這可能會對我們的經營業績產生不利影響或無法提高股東價值。
與網絡安全或盜用我們的關鍵信息相關的風險
•如果我們的信息技術系統出現安全漏洞，或者以其他方式盜用我們的技術、知識產權或其他專有或機密信息，我們的業務和運營可能會受到影響。
與知識產權相關的風險
•我們的知識產權的執法和保護可能很昂貴，可能無法防止盜用或未經授權使用我們的知識產權，可能導致我們失去執行一項或多項專利的能力，並可能受到專利法的變化、某些可能無法有效保護我們知識產權的外國司法管轄區的法律以及這些司法管轄區執法不力的不利影響。
•其他公司聲稱我們侵犯了他們的知識產權，可能會對我們的業務產生不利影響。
•我們使用開源軟件可能會損害我們的業務。
與人力資本管理相關的風險
•我們可能無法吸引和留住合格的員工。
與產品缺陷或安全漏洞相關的風險
•我們的產品或客户或被許可人的產品出現故障，包括因安全漏洞、缺陷或錯誤而導致的故障，可能會損害我們的業務。
一般風險因素
•我們在週期性很強的半導體行業開展業務，該行業將面臨嚴重衰退。總體而言，我們也容易受到全球、區域和地方經濟狀況惡化的影響。由於這些動態等，我們的股價和財務業績會受到季度和年度大幅波動的影響。
•我們的業務可能會因我們所遵守的各種現有、新的或修訂的法律、法規、政策或標準的影響或我們未能遵守而遭受損失。
•我們的債務存在風險。
•納税義務可能會對我們的經營業績產生不利影響。
第一部分財務信息
第 1 項。簡明合併財務報表（未經審計）
| | | | | | | | | | | | | | |
| 高通公司 |
|
| 簡明的合併資產負債表 |
| （以百萬計，面值金額除外） |
| （未經審計） |
| | | | | | | | | | | |
| 12月27日
2020 | | 9月27日，
2020 |
| 資產 |
| 流動資產： | | | |
| 現金和現金等價物 | $ | 7,076 | | | $ | 6,707 | |
| 有價證券 | 5,222 | | | 4,507 | |
| 應收賬款，淨額 | 4,148 | | | 4,003 | |
| 庫存 | 2,552 | | | 2,598 | |
| | | |
| 其他流動資產 | 794 | | | 704 | |
| 流動資產總額 | 19,792 | | | 18,519 | |
| | | |
| 遞延所得税資產 | 1,319 | | | 1,351 | |
| 不動產、廠房和設備，淨額 | 4,033 | | | 3,711 | |
| 善意 | 6,358 | | | 6,323 | |
| 其他無形資產，淨額 | 1,541 | | | 1,653 | |
| 其他資產 | 4,436 | | | 4,037 | |
| 總資產 | $ | 37,479 | | | $ | 35,594 | |
| | | |
| 負債和股東權益 |
| 流動負債： | | | |
| 貿易應付賬款 | $ | 2,429 | | | $ | 2,248 | |
| 工資和其他福利相關負債 | 1,149 | | | 1,053 | |
| 未賺取的收入 | 540 | | | 568 | |
| 短期債務 | 500 | | | 500 | |
| | | |
| 其他流動負債 | 4,605 | | | 4,303 | |
| 流動負債總額 | 9,223 | | | 8,672 | |
| 未賺取的收入 | 644 | | | 761 | |
| 應繳所得税 | 1,855 | | | 1,872 | |
| 長期債務 | 15,231 | | | 15,226 | |
| | | |
| 其他負債 | 3,146 | | | 2,986 | |
| 負債總額 | 30,099 | | | 29,517 | |
| | | |
| 承付款和或有開支（注5） | | | |
| | | |
| 股東權益： | | | |
| | | |
優先股，$0.0001面值； 8授權股份； 不不太出色 | — | | | — | |
普通股和實收資本，美元0.0001面值； 6,000授權股份； 1,136和 1,131分別發行和流通股份 | 113 | | | 586 | |
| 留存收益 | 6,974 | | | 5,284 | |
| 累計其他綜合收益 | 293 | | | 207 | |
| | | |
| | | |
| 股東權益總額 | 7,380 | | | 6,077 | |
| 負債和股東權益總額 | $ | 37,479 | | | $ | 35,594 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| 高通公司 |
|
| 簡明合併運營報表 |
| （以百萬計，每股數據除外） |
| （未經審計） |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | | | |
| 收入： | | | | | | | |
| 設備和服務 | $ | 6,442 | | | $ | 3,534 | | | | | |
| 許可 | 1,793 | | | 1,543 | | | | | |
| 總收入 | 8,235 | | | 5,077 | | | | | |
| | | | | | | |
| 成本和支出： | | | | | | | |
| 收入成本 | 3,489 | | | 2,113 | | | | | |
| 研究和開發 | 1,653 | | | 1,406 | | | | | |
| 銷售、一般和管理 | 567 | | | 528 | | | | | |
| | | | | | | |
| 成本和支出總額 | 5,709 | | | 4,047 | | | | | |
| | | | | | | |
| 營業收入 | 2,526 | | | 1,030 | | | | | |
| 利息支出 | (141) | | | (148) | | | | | |
| 投資和其他收入，淨額 | 219 | | | 65 | | | | | |
| 所得税前收入 | 2,604 | | | 947 | | | | | |
| 所得税支出 | (149) | | | (22) | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 淨收入 | $ | 2,455 | | | $ | 925 | | | | | |
| | | | | | | |
| 每股基本收益 | $ | 2.16 | | | $ | 0.81 | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 攤薄後的每股收益 | $ | 2.12 | | | $ | 0.80 | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 每股計算中使用的股份： | | | | | | | |
| 基本 | 1,134 | | | 1,144 | | | | | |
| 稀釋 | 1,156 | | | 1,159 | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| 高通公司 |
|
| 綜合收益的簡明合併報表 |
| （以百萬計） |
| （未經審計） |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | | | |
淨收入 | $ | 2,455 | | | $ | 925 | | | | | |
| 扣除所得税後的其他綜合收益： | | | | | | | |
| 外幣折算收益 | 87 | | | 31 | | | | | |
| 可供出售證券的未實現淨收益 | 3 | | | — | | | | | |
| 衍生工具未實現的淨收益 | 10 | | | 3 | | | | | |
| 其他（虧損）收益 | (3) | | | 8 | | | | | |
| 淨收入中包含某些重新分類 | (11) | | | (5) | | | | | |
| 其他綜合收入總額 | 86 | | | 37 | | | | | |
| 綜合收入 | $ | 2,541 | | | $ | 962 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| 高通公司 |
|
| 簡明的合併現金流量表 |
| （以百萬計） |
| （未經審計） |
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 |
| 經營活動： | | | |
| 淨收入 | $ | 2,455 | | | $ | 925 | |
| 為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整： | | | |
| 折舊和攤銷費用 | 364 | | | 351 | |
| | | |
| 超過（少於）所得税繳納額的所得税準備金 | 53 | | | (131) | |
| | | |
| | | |
| 基於股份的薪酬支出 | 392 | | | 294 | |
| 有價證券和其他投資的淨收益 | (195) | | | (79) | |
| | | |
| 其他投資的減值損失 | 1 | | | 72 | |
| | | |
| 其他物品，淨額 | (19) | | | (26) | |
| 資產和負債的變化： | | | |
| 應收賬款，淨額 | (141) | | | (262) | |
| 庫存 | 62 | | | (17) | |
| 其他資產 | (97) | | | (119) | |
| 貿易應付賬款 | 129 | | | 396 | |
| 工資、福利和其他負債 | 278 | | | (171) | |
| 未賺取的收入 | (107) | | | (115) | |
| 經營活動提供的淨現金 | 3,175 | | | 1,118 | |
| 投資活動： | | | |
| 資本支出 | (469) | | | (296) | |
| 購買債務和股票有價證券 | (2,248) | | | (10) | |
| 債務和股票有價證券的出售和到期所得收益 | 1,612 | | | 129 | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| 收購和其他投資，扣除獲得的現金 | (138) | | | (75) | |
| | | |
| | | |
| 其他物品，淨額 | 41 | | | 49 | |
| 投資活動使用的淨現金 | (1,202) | | | (203) | |
| 融資活動： | | | |
| 短期債務收益 | 819 | | | 558 | |
| 償還短期債務 | (818) | | | (558) | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| 普通股的回購和退出 | (444) | | | (762) | |
| 已支付的股息 | (739) | | | (710) | |
| 與股份獎勵歸屬相關的預扣税款的支付 | (449) | | | (203) | |
| | | |
| | | |
| 其他物品，淨額 | (14) | | | 16 | |
| 融資活動使用的淨現金 | (1,645) | | | (1,659) | |
| | | |
| 匯率變動對現金和現金等價物的影響 | 41 | | | 14 | |
| 現金及現金等價物總額淨增加（減少） | 369 | | | (730) | |
| 期初的現金和現金等價物總額 | 6,707 | | | 11,839 | |
| 期末現金和現金等價物總額 | $ | 7,076 | | | $ | 11,109 | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
參見隨附的註釋。
| | | | | | | | | | | | | | |
| 高通公司 |
|
| 簡明的股東權益合併報表 |
| （以百萬計，每股數據除外） |
| （未經審計） |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | | | |
股東權益總額，期初餘額 | $ | 6,077 | | | $ | 4,909 | | | | | |
| | | | | | | |
| 普通股和實收資本： | | | | | | | |
| 期初餘額 | $ | 586 | | | $ | 343 | | | | | |
| 根據員工福利計劃發行的普通股 | 1 | | | 23 | | | | | |
普通股的回購和退出 | (444) | | | (481) | | | | | |
基於股份的薪酬 | 419 | | | 318 | | | | | |
與股份支付歸屬相關的預扣税 | (449) | | | (203) | | | | | |
| | | | | | | |
期末餘額 | 113 | | | — | | | | | |
| | | | | | | |
| 留存收益： | | | | | | | |
期初餘額 | 5,284 | | | 4,466 | | | | | |
| | | | | | | |
| 淨收入 | 2,455 | | | 925 | | | | | |
| 普通股的回購和退出 | — | | | (281) | | | | | |
| 分紅 | (765) | | | (734) | | | | | |
期末餘額 | 6,974 | | | 4,376 | | | | | |
| | | | | | | |
| 累計其他綜合收益： | | | | | | | |
期初餘額 | 207 | | | 100 | | | | | |
| | | | | | | |
| 其他綜合收入 | 86 | | | 37 | | | | | |
期末餘額 | 293 | | | 137 | | | | | |
| | | | | | | |
| 股東權益總額，期末餘額 | $ | 7,380 | | | $ | 4,513 | | | | | |
| | | | | | | |
| 公佈每股分紅 | $ | 0.65 | | | $ | 0.62 | | | | | |
參見隨附的註釋。
注意事項 1。 列報基礎和重要會計政策更新
財務報表編制。 這些簡明合併財務報表是根據美利堅合眾國（GAAP）普遍接受的中期財務信息會計原則和S-X條例第10-01條的指示編制的。因此，它們不包括公認會計原則要求的完整財務報表所需的所有信息和附註。管理層認為，中期財務信息包括公允列報中期業績所必需的所有正常經常性調整。這些簡明合併財務報表未經審計，應與截至2020年9月27日財年的10-K表年度報告一起閲讀。過渡期的經營業績不一定代表整個財年的經營業績。 我們使用截至9月最後一個星期日的52-53周財政年度進行運營和報告。截至2020年12月27日和2019年12月29日的三個月中，每個月包括13周。
根據公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估算和假設，以影響我們的簡明合併財務報表和隨附附註中報告的金額和或有金額的披露。實際結果可能與這些估計值不同。前一年的某些金額已重新分類，以符合本年度的列報方式。
最近採用的會計指南。
金融資產： 2016年6月，財務會計準則委員會 (FASB) 發佈了新的會計指南，修改了確認金融資產減值的會計方法。根據新的會計指導，按攤銷成本持有的金融資產（例如應收賬款）的信用損失是根據預期虧損而不是先前的損失減值模型估算的。新的會計指導方針還取消了非暫時減值的概念，即與可供出售債務證券相關的信用損失，是通過信用損失備抵而不是作為證券攤銷成本基礎的減少來記錄的。我們在2021財年第一季度採用了新的會計指導方針，採用了修改後的追溯過渡方法，但某些可供出售的債務證券除外，這些債務證券需要預期的過渡方法，因此沒有重報前一時期的業績。對採用的影響對我們的簡明合併財務報表並不重要。此類會計指導的未來影響將在很大程度上取決於我們的投資組合和應收賬款的未來構成和信貸質量，以及未來的經濟狀況。
會計政策更新。
有價證券： 由於採用了上述新的會計指南，我們從2021財年開始對會計政策進行了如下修訂。
有價證券包括有價股權證券、可供出售的債務證券以及不定期的某些定期存款。我們根據證券的性質及其在當前業務中的可用性，將有價證券分為流動證券或非流動證券。有價證券按公允價值列報，所有已實現和未實現的有價股票證券投資損益以及可供出售債務證券的已實現損益均計入投資和其他收益，淨額。債務證券在購買時被歸類為可供出售或持有至到期，並在每個資產負債表日重新評估。有價證券的已實現和未實現損益是使用特定的識別方法確定的。
如果債務證券有未實現的虧損，而我們要麼打算出售該證券，要麼很可能被要求在證券的預期收回之前出售該證券，則我們會記錄投資和其他收入的減值費用，扣除未實現虧損的全部金額，並調整證券的攤銷成本基礎。對於剩餘的債務證券，如果存在未實現的虧損，我們將減值分為與信用因素相關的虧損部分和與信用因素無關的虧損部分。與可供出售債務證券信貸因素無關的未實現收益或未實現虧損記為扣除所得税後的累計其他綜合收益的一部分。與可供出售債務證券的信用損失係數相關的未實現虧損以及隨後對信貸損失的調整記為信用損失備抵金，信貸損失包含在投資和其他收入淨額中。在評估是否存在信用損失時，我們會考慮各種因素，包括與成本基礎相比價值下降的重要性；導致單一資產類別中證券價格下跌的潛在因素；證券與同行、行業或資產類別的相對錶現；總體市場和經濟；外部投資經理的觀點；針對被投資者的新聞或財務信息；以及整個行業的前景被投資方在其中運營。
注意事項 2。 某些財務報表項目的構成
| | | | | | | | | | | |
| 庫存（以百萬計） | | | |
| 12月27日
2020 | | 9月27日，
2020 |
| 原材料 | $ | 138 | | | $ | 94 | |
| 在處理中工作 | 1,192 | | | 1,155 | |
| 成品 | 1,222 | | | 1,349 | |
| $ | 2,552 | | | $ | 2,598 | |
循環信貸額度。 2020年12月8日，我們簽訂了循環信貸額度，取代了先前經修訂和重報的循環信貸額度。曾經有 不終止時經修訂和重報的循環信貸額度下的未償還借款。循環信貸額度提供總額不超過美元的無抵押循環貸款貸款、週轉貸款和信用證4.5十億，將於2025年12月8日到期。截至2020年12月27日， 不循環信貸機制下的未償還款項.循環信貸額度要求我們遵守某些財務契約，包括維持協議中定義的利息覆蓋率。截至2020年12月27日， 我們遵守了循環信貸額度下的適用契約.
收入。 我們按細分市場（注6）和產品和服務類型（如我們的簡明合併運營報表所示）對收入進行細分，按收入流對QCT細分市場的收入進行分類，收入來源基於我們產品銷售的行業細分或應用（如下所示）。在某些情況下，按行業細分或應用確定QCT收入需要使用某些假設。QCT的所有收入基本上都包含在某個時間點確認的設備收入，而QTL的幾乎所有收入都是隨着時間的推移確認的許可收入，主要來自被許可方銷售手機產生的特許權使用費。QCT的收入來源如下（以百萬計）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | 三個月已結束 |
| | | | | 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 手機 (1) | | | | | | | | | $ | 4,216 | | | $ | 2,352 | |
| | | | | | | | | | | |
| RFFE (2) | | | | | | | | | 1,061 | | | 413 | |
| 汽車行業 (3) | | | | | | | | | 212 | | | 147 | |
| 物聯網 (4) | | | | | | | | | 1,044 | | | 706 | |
| QCT 總收入 | | | | | | | | | $ | 6,533 | | | $ | 3,618 | |
(1) 包括出售用於手機的產品的收入，不包括RFFE（射頻前端）組件。
(2) 包括4G、5G sub-6和5G毫米波RFFE產品銷售的所有收入（其中很大一部分用於手機）。
(3) 包括銷售用於汽車的產品的收入，包括遠程信息處理、連接和數字駕駛艙。
(4) 物聯網 (IoT) 收入主要包括銷售用於以下行業領域或應用的蜂窩和非蜂窩連接設備的產品：消費、計算、工業、固定無線寬帶、語音和音樂以及無線網絡。
以前各期履行（或部分履行）的履約義務確認的收入為美元110百萬和美元92截至2020年12月27日和2019年12月29日的三個月分別為百萬美元，主要與之前銷售的設備相關的QTL特許權使用費收入（包括對前一時期特許權使用費估算值的調整，部分基於我們的被許可方對特許權使用費的實際報告）和某些QCT客户激勵措施有關。
未賺取的收入（被視為合同負債）主要包括具有持續履約義務的知識產權許可費。在截至2020年12月27日和2019年12月29日的三個月中，我們確認的收入為美元185百萬和美元178分別為百萬美元，分別在2020年9月27日和2019年9月29日被記錄為未賺取的收入。
剩餘的履約義務幾乎全部包含在未賺取收入中，代表截至報告期末尚未確認為收入的某些客户合同的交易價格總額，不包括與 (a) 最初預計期限為一年或更短的合同相關的收入；
(b) 根據我們的許可協議，基於銷售的特許權使用費（即未來的特許權使用費收入）。我們剩餘的履約義務主要包括QTL預先收取許可費的某些客户合同。2020 年 12 月 27 日，我們有 $1.2十億的剩餘履約義務，其中 $403百萬，美元496百萬，美元238百萬，美元65百萬和美元26預計2021財年剩餘時間以及隨後的2022財年至2025財年每年的收入將分別確認為百萬美元，以及 不此後的金額。
濃度。我們的收入中有很大一部分集中在QCT和QTL細分市場的少數客户/被許可人身上。來自三個客户/被許可方的收入構成 34%, 13% 和 102021財年第一季度佔合併收入總額的百分比 14%, 17% 和 13佔2020財年第一季度合併收入總額的百分比。在 2020 財年第一季度，另外一名客户/被許可人還包括 12佔合併總收入的百分比。所列過渡期內客户/被許可人集中度的可比性受到客户/被許可方設備發佈時間和/或創新週期以及其他季節性趨勢以及其他需求波動的影響。
截至2020年12月27日和2020年9月27日的應收賬款包括美元1.2十億和美元1.3根據先前披露的和解協議，將在2021年6月底之前分期支付的剩餘款項，以及根據與華為簽訂的全球專利許可協議，華為分別在2020年12月和2020年9月季度銷售的預計特許權使用費，不包括國外預扣税的影響，分別向華為支付10億美元。2020年12月27日之後，華為支付了第二筆分期付款500根據商定的付款時間表，根據和解協議簽訂的百萬美元（不包括國外預扣税的影響）。
| | | | | | | | | | | | | | | |
投資和其他收入，淨額（百萬美元） | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | | | |
| 利息和股息收入 | $ | 21 | | | $ | 59 | | | | | |
| 有價證券的淨收益 | 118 | | | 11 | | | | | |
| 其他投資的淨收益 | 34 | | | 48 | | | | | |
| | | | | | | |
| 遞延薪酬計劃資產的淨收益 | 54 | | | 30 | | | | | |
| 其他投資的減值損失 | (1) | | | (72) | | | | | |
| 衍生品投資的淨收益 | 9 | | | 2 | | | | | |
| 被投資者的淨虧損中的權益 | (2) | | | (10) | | | | | |
| 外幣交易的淨虧損 | (14) | | | (3) | | | | | |
| | | | | | | |
| $ | 219 | | | $ | 65 | | | | | |
注意事項 3。 所得税
截至2021財年第一季度，我們估計我們的年有效所得税税率為 112021財年的百分比，低於美國聯邦法定税率，這主要是由於我們的收入中有很大一部分符合作為外國衍生無形收入（FDII）的優惠待遇 13% 有效税率以及我們的聯邦研發税收抵免帶來的好處。的有效税率 62021財年第一季度的百分比低於估計的年度有效税率 11% 主要由於 $2122021財年第一季度記錄的數百萬個離散淨税收優惠，主要與歸屬於第一財季的股票獎勵相關的超額税收優惠、與我們的韓國預扣税退款申請相關的非流動應收賬款的外幣收益以及外國税收抵免結轉的估值補貼發放。的有效税率 22020財年第一季度的百分比包括美元1022020財年第一季度記錄的數百萬個離散淨税收優惠，主要與歸屬於2020財年第一財季的股票獎勵相關的超額税收優惠、資本損失結轉的估值補貼發放以及與我們的韓國預扣税退款申請相關的非流動應收賬款的外幣收益有關。
在2021財年第一季度，美國財政部發布了關於外國税收抵免的最終規定，這些規定通常從2021財年開始適用，其中某些條款可追溯至2019財年。由於這些規定，我們的2021財年估計年有效税率提高了大約 1%。這些新法規產生的追溯影響並不大，這些法規與2019財年和2020財年有關，並在2021財年第一季度單獨記錄。
未確認的税收優惠是 $2.0十億和美元1.9截至2020年12月27日和2020年9月27日，分別為10億美元，主要與我們的韓國預扣税退款申請有關。如果成功，退款將導致美國國外税收抵免相應減少。我們預計，截至2020年12月27日，未確認的税收優惠總額將在未來12個月內增加，因為韓國的被許可人繼續以高於我們認為的所欠税率預扣未來應繳的税款；這種增加預計不會對我們的所得税條款產生重大影響。
注意事項 4。 資本存量
股票回購計劃。 2018 年 7 月 26 日，我們宣佈了一項股票回購計劃，授權我們回購不超過 $30我們普通股的十億美元。股票回購計劃沒有到期日。在2021財年第一季度，我們根據股票回購計劃恢復了股票回購，鑑於 COVID-19 疫情，我們在2020財年第三季度暫停了該計劃。
在截至2020年12月27日和2019年12月29日的三個月中，我們回購並退役 3百萬和 9以美元計，分別為百萬股444百萬和美元762扣除佣金前分別為百萬。 為了在合併資產負債表中反映股票回購，我們（i）減少股票面值的普通股，（ii）在回購股票的季度將超過面值的實收資本減少到零，（iii）將剩餘金額（如果有）記錄留存收益。截至 2020 年 12 月 27 日，$4.2根據我們的股票回購計劃，仍有10億美元獲準回購。自 2020 年 12 月 27 日起，我們進行了回購並退役 2百萬股普通股，價格為美元311百萬。
分紅。開啟 2021年1月20日，我們宣佈了$的現金分紅0.65我們普通股的每股，支付日期為 2021年3月25日致截至營業結束時登記在冊的股東 2021年3月4日.
每股普通股收益。 每股普通股的基本收益是通過將淨收入除以報告期內已發行普通股的加權平均數來計算的。攤薄後每股收益的計算方法是將淨收入除以稀釋普通股等價物的加權平均數，包括根據我們的股票薪酬計劃可發行的股票和報告期內已發行普通股的加權平均數。 下表提供了有關攤薄後每股收益計算的信息（以百萬計）：
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | | | |
| 攤薄後股票中包含的稀釋普通股等價物 | 22 | | | 15 | | | | | |
| 普通股等價物的股票未包括在內，因為其影響將是反稀釋的，或者在期末某些業績條件未得到滿足 | — | | | — | | | | | |
注意事項 5。 承付款和或有開支
法律和監管程序。
合併證券集體訴訟：2017年1月23日和2017年1月26日，據稱是我們的股東在美國加利福尼亞南區地方法院對我們以及我們的某些現任和前任高管和董事提起了證券集體訴訟。除其他外，這些投訴指控我們違反了經修訂的1934年《證券交易法》第10（b）和20（a）條以及該法第10b-5條，對某些關於我們正在或曾經從事反競爭行為的指控作出虛假和誤導性陳述和遺漏重大事實。這些投訴要求賠償金、利息、費用和費用，但未具體説明。2017年5月4日，法院合併了這兩項訴訟並任命了主要原告。2017年7月3日，主要原告提交了一份經修訂的合併申訴，主張了相同的基本責任理論，並要求獲得同樣的基本救濟。2017 年 9 月 1 日，我們提出動議，要求駁回經修訂的合併申訴。2019年3月18日，法院駁回了我們的駁回動議。2020年1月15日，我們提出動議，要求對訴狀作出判決。法院尚未就我們的動議作出裁決。我們認為原告的主張毫無根據。
關於高通/博通合併證券訴訟： 2018年6月8日和2018年6月26日，據稱是我們的股東在美國加利福尼亞南區地方法院對我們和當時的兩名現任官員提起了證券集體訴訟。除其他外，這些投訴指控我們違反了經修訂的1934年《證券交易法》第10（b）和20（a）條以及該法第10b-5條，未能這樣做
披露我們已於2018年1月向美國外國投資委員會（CFIUS）提交了通知。這些投訴要求賠償金、利息、費用和費用，但未具體説明。2019年1月22日，法院任命了該訴訟的首席原告。2019年3月18日，原告提出合併申訴，主張相同的基本責任理論，並要求同樣的基本救濟。2019年5月10日，我們提出動議，要求駁回合併申訴，2020年3月10日，法院批准了我們的動議。2020年5月11日，原告提出了第二份修正申訴，2020年10月8日，法院批准了我們有偏見地駁回此案的動議。2020 年 11 月 7 日，原告提交了上訴通知書。聽證會日期尚未確定。我們認為原告的主張毫無根據。
消費者集體訴訟： 自2017年1月18日以來，美國加利福尼亞州南部和北區地方法院收到了多起消費者集體訴訟，每起投訴都是代表一類假定的手機和其他蜂窩設備購買者。2017年4月，多地區訴訟司法小組將加利福尼亞南區提起的案件移交給了加利福尼亞北區。2017年5月15日，法院下令任命原告的共同首席律師。2017年7月11日，原告提出合併修正申訴，指控我們違反了加利福尼亞州和聯邦的反壟斷和不正當競爭法，除其他外，我們拒絕向競爭對手許可標準必要專利，將某些基帶芯片組的供應限制在購買者首先同意許可我們的全部專利組合，與包括蘋果公司在內的公司達成獨家協議，並收取不符合我們承諾的不合理的高額特許權使用費到標準制定組織。該投訴要求未指明的損害賠償和/或歸還，並下令禁止我們採取進一步的非法行為。2017 年 8 月 11 日，我們提出動議，要求駁回經修訂的合併申訴。2017年11月10日，法院駁回了我們的動議，除非某些索賠根據《謝爾曼反壟斷法》要求賠償。2018年7月5日，原告提出了集體認證動議，法院於2018年9月27日批准了該動議。2019年1月23日，美國第九巡迴上訴法院（第九巡迴上訴法院）允許我們對該法院的集體認證令提出上訴。2019年1月24日，法院暫緩審理此案，等待我們的上訴。2019年12月2日，第九巡迴法院就我們對集體認證令的上訴舉行了聽證會。第九巡迴法院尚未對我們的上訴作出裁決。我們認為原告的主張毫無根據。
自2017年11月以來，加拿大（安大略省高等法院、不列顛哥倫比亞省最高法院和魁北克高等法院）和以色列（海法地方法院）也分別代表一類假定的手機和其他蜂窩設備購買者對我們提起了其他幾起消費者集體訴訟，指控他們違反了這些國家的某些競爭和消費者保護法。這些投訴中的索賠與美國消費者集體訴訟投訴中的索賠類似。這些投訴要求賠償未指明的賠償。我們認為原告的主張毫無根據。
ParkerVision, Inc. 訴高通公司： 2014 年 5 月 1 日，ParkerVision 向美國佛羅裏達州中區地方法院對我們提起訴訟，指控我們的某些產品侵犯了 ParkerVision 的七項專利。2014年8月21日，ParkerVision修改了投訴，隨後標題為ParkerVision, Inc. 訴高通公司、高通Atheros, Inc.、HTC公司、HTC America, Inc.、三星電子有限公司、三星電子美國公司和三星電信美國有限責任公司，擴大了指控範圍。ParkerVision指控我們侵犯了11項ParkerVision專利，並要求賠償、禁令和其他救濟。隨後，ParkerVision將主張的專利數量減少到四項，批准了不就其他專利提起訴訟的契約，並駁回了三星和HTC實體的訴訟。主張的專利現已過期，禁令救濟不再可用。ParkerVision繼續就我們在2008年至2018年間銷售的許多射頻（RF）產品的銷售尋求賠償。試驗預計不早於2021年6月開始。我們此前曾在相關訴訟中勝訴過ParkerVision提出的侵權索賠，並在專利局的訴訟中成功宣佈其多項專利主張無效。我們認為，ParkerVision的説法毫無根據。
韓國公平貿易委員會（KFTC）調查（2015）：2015年3月17日，韓國公平貿易委員會通知我們，它正在對我們進行與《韓國壟斷監管和公平貿易法》（MRFTA）有關的調查。2016年12月27日，韓國公平貿易委員會宣佈已就調查作出決定，認定我們違反了MRFTA的規定。2017年1月22日，我們收到了KFTC的正式書面決定，其中認定以下行為違反了MRFTA：（i）拒絕向競爭對手的調制解調器芯片組製造商許可或限制蜂窩通信標準必要專利的許可；（ii）限制向手機供應商供應調制解調器芯片組，以他們執行和履行與我們的許可協議為條件；（iii）強制協議條款，包括投資組合許可條款、特許權使用費條款以及執行專利許可協議中的免費交叉授予條款與手機制造商合作。KFTC的決定要求我們：(a) 應調制解調器芯片公司的要求，在不提供不合理條件的情況下就專利許可協議進行真誠的談判，並在必要時接受條款的決定
獨立第三方；(b) 不要求手機公司根據專利許可協議執行和履約作為購買調制解調器芯片組的先決條件；(c) 不要求在我們與手機公司的許可協議中規定不合理的條件，並應要求重新談判現有的專利許可協議；(d) 將強加給我們的決定和命令通知調制解調器芯片組公司和手機公司，並向韓國公平貿易委員會報告新的或修訂的協議。根據韓國公平貿易委員會的決定，上述規定將適用於我們與以下企業之間的交易：（1）總部設在韓國的手機制造商及其關聯公司；（2）在韓國或向韓國銷售手機的企業及其關聯公司；（3）向上文（2）中提及的公司及其關聯公司供應手機的企業；（4）總部設在韓國的調制解調器芯片組製造商及其關聯公司；以及（5）) 向 (1)、(2) 中提及的公司提供調制解調器芯片組的企業) 或 (3) 項以及這些企業的關聯公司。韓國公平貿易委員會的決定還處以罰款 1.03萬億韓元（約 $927百萬），我們在 2017 年 3 月 30 日支付了這筆錢。
2017年2月21日，我們向首爾高等法院提起訴訟，要求撤銷韓國公平貿易委員會的決定。首爾高等法院於2019年8月14日舉行聽證會，並於2019年12月4日宣佈其判決，確認韓國公平貿易委員會決定的某些部分，並認定韓國公平貿易委員會決定的其他部分為非法。首爾高等法院取消了上文 (c) 中描述的韓國公平貿易委員會的補救令，僅在這些命令相應的範圍內，首爾高等法院取消了上文 (d) 中描述的韓國公平貿易委員會的補救令。首爾高等法院駁回了我們取消韓國公平貿易委員會決定的其餘訴訟。2019年12月19日，我們向韓國最高法院提交了上訴通知書，對首爾高等法院裁決中對我們不利的部分提出質疑。韓國公平貿易委員會向韓國最高法院提交了上訴通知書，對首爾高等法院裁決中不利於它的部分提出質疑。 我們和韓國公平貿易委員會都已就案情提交了簡報。T韓國最高法院尚未就我們的上訴或韓國公平貿易委員會的上訴作出裁決。我們認為我們的商業行為沒有違反 MRFTA。
韓國公平貿易委員會（KFTC）調查（2020）: 2020年6月8日，韓國公平貿易委員會通知我們，它正在對我們進行與MRFTA有關的調查。KFTC尚未就其調查範圍發出正式通知，但我們認為這涉及我們與銷售射頻前端（RFFE）組件有關的商業行為。如果發現違規行為，韓國公平貿易委員會可能會採取多種補救措施，包括處以罰款（最高為我們在涉嫌違規期間在相關市場銷售額的3％）和/或禁止或限制某些商業行為的禁令救濟。很難預測此事的結果，也很難預測韓國公平貿易委員會可能採取何種補救措施（如果有的話）。我們認為我們的商業行為沒有違反 MRFTA。
Icera 向歐盟委員會 (EC) 提出的投訴： 2010年6月7日，歐盟委員會通知並向我們提供了Icera, Inc.（隨後被Nvidia Corporation收購）向歐盟委員會提出的指控我們從事反競爭活動的投訴的編輯副本。2015年7月16日，歐盟委員會宣佈已就此事提起正式訴訟。2019年7月18日，歐盟委員會發布了一項決定，確認了他們的初步觀點，即在2009年至2011年期間，我們以低於成本的價格向兩家客户出售某些基帶芯片組，進行掠奪性定價，意圖阻礙競爭，並處以約為罰款 242百萬歐元。2019年10月1日，我們就歐盟委員會的決定向歐盟普通法院提起上訴。法院尚未對我們的上訴作出裁決。我們認為，我們的商業行為不違反歐盟 (EU) 的競爭規則。
在2019財年第三季度，我們記錄了$的費用275百萬美元用於與這筆歐共體罰款有關的其他費用。在我們對歐盟委員會的決定提出上訴時，我們在2020財年第一季度提供了財務擔保，以代替現金支付。罰款的累積利率為 1.50未償還時每年百分比。在2019財年第四季度，我們將負債指定為對衝我們對某些外國子公司的淨投資的對衝，作為外幣折算調整的一部分，損益記錄在累計的其他綜合收益中。截至2020年12月27日，負債，包括相關的外幣損失和應計利息（如果與淨投資套期保值無關，則記錄在投資和其他收入淨額中） $301百萬並計入其他流動負債.
歐盟委員會 (EC) 調查：2014 年 10 月 15 日，歐盟委員會通知我們，它正在就《歐盟運作條約》（TFEU）第 101 條和/或 102 條對我們進行調查。2015年7月16日，歐盟委員會宣佈已就此事提起正式訴訟。2018年1月24日，歐盟委員會發布了一項決定，認定根據與蘋果公司達成的協議，我們向蘋果支付了大量款項，條件是蘋果在智能手機和平板電腦中僅使用我們的基帶芯片組，這減少了蘋果從競爭對手那裏採購基帶芯片組的動機，損害了某些基帶芯片組的競爭和創新，並處以罰款 997百萬歐元。2018 年 4 月 6 日，我們就歐盟委員會的決定向歐盟普通法院提起上訴。A
法庭的聽證會定於2021年5月4日至6日舉行。我們認為，我們的商業行為不違反歐盟的競爭規則。
在2018財年第一季度，我們記錄了$的費用1.2十億美元用於與這筆歐共體罰款有關的其他費用。我們在2018財年第三季度提供了財務擔保，以履行代替現金支付的義務，同時我們對歐盟委員會的決定提出上訴。罰款的累積利率為 1.50未償還時每年百分比。在2019財年第一季度，我們將負債指定為對衝我們對某些外國子公司的淨投資的對衝，作為外幣折算調整的一部分，損益記錄在累計的其他綜合收益中。截至2020年12月27日，負債，包括相關的外幣損失和應計利息（如果與淨投資套期保值無關，則記錄在投資和其他收入淨額中）為美元1.3十億美元，幷包含在其他流動負債中。
歐盟委員會 (EC) 關於射頻前端 (RFFE) 的調查： 2019年12月3日，我們收到了歐盟委員會的信息請求，通知我們，歐盟委員會正在調查我們是否利用我們在RFFE領域的5G基帶處理器中的市場地位，在歐盟（EU）/歐洲經濟區（EEA）從事反競爭行為。我們已經回覆了信息請求。如果發現違規行為，歐盟委員會可以採取多種補救措施，包括處以罰款（最高為我們年收入的10％）和/或禁止或限制某些商業行為的禁令救濟。很難預測此事的結果，也很難預測歐盟會採取哪些補救措施（如果有的話）。我們認為，我們的商業行為不違反歐盟的競爭規則。
美國聯邦貿易委員會 (FTC) 訴高通公司：2014 年 9 月 17 日，聯邦貿易委員會通知我們，它正在根據《聯邦貿易委員會法》(FTCA) 第 5 條對我們進行調查。2017 年 1 月 17 日，聯邦貿易委員會向美國加利福尼亞北區地方法院對我們提起訴訟，指控我們從事反競爭行為和不公平競爭方法，違反了 FTCA 第 5 條，將蜂窩調制解調器芯片組的供應條件是購買者首先同意我們的蜂窩標準基本專利許可，激勵蜂窩調制解調器芯片組的購買者拒絕接受某些許可條款，許可我們的蜂窩標準必備向我們的競爭對手發放專利，並涉嫌與蘋果公司達成獨家交易安排。該投訴要求對我們涉嫌違反《聯邦貿易法》的行為發佈永久禁令和其他未指明的輔助公平救濟。2018年8月30日，聯邦貿易委員會提出部分簡易判決，即我們承諾向電信行業解決方案聯盟（ATIS）和電信行業協會（TIA）許可我們的蜂窩標準必要專利，這要求我們向競爭對手的蜂窩調制解調器芯片組銷售商提供許可證。2018年11月6日，法院批准了聯邦貿易委員會的部分即決判決動議。審判於 2019 年 1 月 4 日至 29 日舉行。
2019年5月21日，法院發佈了一項命令，列出了其事實調查結果和法律結論。法院得出結論，我們在CDMA和高端長期演進（LTE）蜂窩調制解調器芯片市場擁有壟斷權，我們在這兩個市場利用這種力量從事反競爭行為，包括（1）利用無法獲得蜂窩調制解調器芯片供應的威脅來強迫原始設備製造商接受包括不合理的高特許權使用費率在內的許可條款；（2）拒絕向銷售蜂窩調制解調器芯片的競爭對手許可我們的蜂窩標準基本專利；以及 (3) 與取消抵押品贖回權的整車廠達成獨家交易安排我們的競爭對手。法院進一步認定，我們向原始設備製造商收取的特許權使用費過高，這反映了我們對CDMA和高端LTE蜂窩調制解調器芯片的壟斷權力的使用，而不僅僅是我們專利的價值。法院得出結論，我們不合理的高額特許權使用費構成了對競爭對手出售的蜂窩調制解調器芯片的反競爭附加費，這提高了競爭對手蜂窩調制解調器芯片的有效價格，降低了其利潤率並導致了排他性。法院還認定，我們不許可競爭對手的蜂窩調制解調器芯片的做法違反了我們對某些標準開發組織的承諾，也違反了反壟斷法規定的向競爭對手的蜂窩調制解調器芯片製造商發放許可的義務，並幫助我們將特許權使用費維持在不合理的高水平。最後，法院認定，與某些原始設備製造商簽訂的激勵資金進一步損害了競爭對手的蜂窩調制解調器芯片製造商破壞我們壟斷地位的能力，阻止了競爭對手進入市場，並限制了那些進入市場的競爭對手的銷售。法院得出結論，我們的行為的綜合影響加上我們的壟斷力，損害了競爭進程。
法院下達了以下禁令救濟：（1）我們不得將蜂窩調制解調器芯片的供應以客户的專利許可身份為條件，並且我們必須在沒有無法獲得或歧視性提供蜂窩調制解調器芯片供應或相關技術支持或獲得軟件機會的威脅的條件下，真誠地與客户談判或重新談判許可條款；（2）我們必須公平、合理地向蜂窩調制解調器芯片供應商提供詳盡的蜂窩標準必要專利許可和非歧視性 (FRAND)條款並在必要時提交仲裁或司法爭議解決機構以確定此類條款；(3) 我們不得進行明示或事實上的排他性交易
蜂窩調制解調器芯片供應協議；以及 (4) 我們不得幹擾任何客户就潛在的執法或監管問題與政府機構溝通的能力。法院還命令我們遵守合規和監督程序，為期七年，並每年向聯邦貿易委員會報告我們遵守上述補救措施的情況。
我們不同意法院的結論、對事實的解釋和法律的適用。2019年5月31日，我們向美國第九巡迴上訴法院（第九巡迴上訴法院）提交了上訴通知書。2019年7月8日，我們在第九巡迴法院提出了在上訴之前部分暫停執行禁令的動議和加快上訴的同意動議。2019年8月23日，第九巡迴法院批准了我們的部分中止訴訟動議。 2020年2月13日，第九巡迴法院聽取了口頭辯論。
2020年8月11日，第九巡迴法院發表意見，推翻了地方法院的判決，撤銷了禁令，撤銷了部分即決判決。第九巡迴法院表示，地方法院錯誤地裁定我們有反壟斷義務向競爭對手的芯片製造商發放許可證，並指出，我們僅在原始設備製造商層面許可標準必要專利的做法並不違反反壟斷法。第九巡迴法院還認為，地方法院的 “反競爭附加費” 理論未能陳述有説服力的反競爭危害理論，我們的專利許可特許權使用費和 “無許可，沒有芯片” 政策不會對競爭對手的調制解調器芯片銷售徵收反競爭附加費，也不會破壞CDMA或高端LTE芯片市場的競爭。儘管第九巡迴法院同意地方法院的觀點，即我們與蘋果在2011年和2013年達成的協議的結構類似於獨家交易合同，但仍認為，這兩項協議都沒有實際或實際效果是大幅取消CDMA調制解調器芯片市場的競爭，而且由於蘋果在幾年前終止了這些協議，地方法院不當地發佈了禁令。第九巡迴法院指出，《謝爾曼法案》和任何其他法律都不禁止像我們這樣的公司（1）獨立於芯片銷售和收取特許權使用費來許可其標準必要專利，和/或（2）將其芯片客户羣限制在持牌原始設備製造商身上。2020年9月25日，聯邦貿易委員會提交了複審申請 En Banc。2020年10月28日，第九巡迴法院駁回了聯邦貿易委員會的申請。
或有損失和其他考慮因素：我們將繼續在上述問題上大力為自己辯護。但是，訴訟和調查本質上是不確定的，尤其是在反壟斷和貿易監管調查中，我們在評估或估計可能的結果或可能的損失範圍方面面臨困難。除了歐共體的罰款外，我們還有 不t 記錄了截至2020年12月27日與這些事項相關的或有損失的任何應計額，因為我們認為損失雖然合理可能，但不太可能。此外，目前無法合理估計任何可能的損失金額或範圍。其中一個或多個問題的不利解決可能會對我們的業務、經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。我們在正常業務過程中參與了許多其他上述未提及的法律訴訟（例如，與就業問題有關的訴訟或與知識產權有關的訴訟的啟動或辯護），儘管無法保證，但我們認為這些其他法律訴訟的最終結果不會對我們的業務、經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。
注意事項 6。 細分信息
我們以產品和服務為基礎進行組織，有三個應報告的細分市場。我們的運營部門反映了我們的業務和管理/報告結構的內部組織方式，以及我們的首席運營決策者（CODM），即我們的首席執行官，審查財務信息、做出運營決策和評估業務績效的方式。除其他事項外，我們還考慮了預算和預測的編制和審查方式、確定高管薪酬的依據，以及我們運營部門內業務活動的相似性，例如產品的性質、共享產品的水平、技術和其他資源、生產流程和客户羣。我們主要通過QCT（Qualcomm CDMA Technologies）半導體業務和QTL（高通技術許可）許可業務開展業務。QCT開發和提供基於3G/4G/5G和其他技術的集成電路和系統軟件，用於移動設備、無線網絡、物聯網 (IoT) 中使用的設備、寬帶網關設備、消費電子設備以及用於遠程信息處理和信息娛樂的汽車系統。QTL 授予許可或以其他方式提供使用我們部分知識產權組合的權利，其中包括某些對製造、銷售或使用某些無線產品至關重要和/或有用的專利權。我們的QSI（高通戰略計劃）應申報部門進行戰略投資，包括與被投資方簽訂的開發合同相關的收入和相關成本。我們還有不可報告的細分市場，包括QGOV（高通政府技術公司）、我們的雲人工智能推理處理計劃以及其他技術和服務計劃。
我們的CODM根據收入和所得税前收益（虧損）（EBT）為我們的細分市場分配資源並評估其業績。分部EBT包括將某些公司費用分配給各細分市場，包括與未分配公司資產相關的折舊和攤銷費用。在我們的管理報告中，某些收入和費用未分配給各細分市場，因為在評估細分市場的經營業績時沒有考慮這些收入和費用。未分配收入和費用包括某些利息支出、某些淨投資收入、某些基於股份的薪酬、我們的遞延薪酬計劃負債和相關資產的損益，以及某些研發費用、銷售、一般和管理費用以及其他被認為與該細分市場業務沒有直接關係的費用或收入。此外，未分配費用包括確認庫存和不動產、廠房和設備增加到公允價值、某些無形資產和某些其他收購相關費用的攤銷、第三方收購和整合服務成本以及某些其他項目，其中可能包括與重組和重組相關的重大成本、商譽和長期資產減值費用以及法律或監管事項產生的獎勵、和解和/或損失。
下表顯示了應報告細分市場的收入和EBT（以百萬計）：
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | | | |
| 收入 | | | | | | | |
| QCT | $ | 6,533 | | | $ | 3,618 | | | | | |
| QTL | 1,660 | | | 1,404 | | | | | |
| QSI | 9 | | | 20 | | | | | |
| 對賬項目 | 33 | | | 35 | | | | | |
| 總計 | $ | 8,235 | | | $ | 5,077 | | | | | |
| EBT | | | | | | | |
| QCT | $ | 1,919 | | | $ | 479 | | | | | |
| QTL | 1,270 | | | 1,017 | | | | | |
| QSI | 158 | | | (3) | | | | | |
| 對賬項目 | (743) | | | (546) | | | | | |
| 總計 | $ | 2,604 | | | $ | 947 | | | | | |
上表中收入和EBT的對賬項目如下（以百萬計）：
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | | | |
| 收入 | | | | | | | |
| 不可報告的區段 | $ | 33 | | | $ | 35 | | | | | |
| | | | | | | |
| $ | 33 | | | $ | 35 | | | | | |
| EBT | | | | | | | |
| | | | | | | |
| 未分配的收入成本 | $ | (74) | | | $ | (90) | | | | | |
| 未分配的研發費用 | (406) | | | (259) | | | | | |
| 未分配的銷售、一般和管理費用 | (178) | | | (117) | | | | | |
| | | | | | | |
| 未分配的利息支出 | (142) | | | (147) | | | | | |
| 未分配投資和其他收入，淨額 | 71 | | | 82 | | | | | |
| 不可報告的區段 | (14) | | | (15) | | | | | |
| $ | (743) | | | $ | (546) | | | | | |
注意事項 7。 公允價值測量
下表顯示了我們截至2020年12月27日經常按公允價值計量的資產和負債的公允價值層次結構（以百萬計）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 第 1 級 | | 第 2 級 | | 第 3 級 | | 總計 |
| 資產 | | | | | | | |
| 現金等價物 | $ | 1,970 | | | $ | 3,684 | | | $ | — | | | $ | 5,654 | |
| 有價證券： | | | | | | | |
| 美國國債和政府相關證券 | 19 | | | 8 | | | — | | | 27 | |
| 公司債券和票據 | — | | | 4,675 | | | — | | | 4,675 | |
| | | | | | | |
| 抵押貸款、資產支持和拍賣利率證券 | — | | | 95 | | | 35 | | | 130 | |
| | | | | | | |
| 股權證券 | 425 | | | — | | | — | | | 425 | |
| | | | | | | |
| 有價證券總額 | 444 | | | 4,778 | | | 35 | | | 5,257 | |
| 衍生工具 | — | | | 60 | | | — | | | 60 | |
| 其他投資 | 590 | | | — | | | 9 | | | 599 | |
| 按公允價值計量的總資產 | $ | 3,004 | | | $ | 8,522 | | | $ | 44 | | | $ | 11,570 | |
| 負債 | | | | | | | |
| | | | | | | |
| 衍生工具 | $ | — | | | $ | 19 | | | $ | — | | | $ | 19 | |
| 其他負債 | 590 | | | — | | | — | | | 590 | |
| 以公允價值計量的負債總額 | $ | 590 | | | $ | 19 | | | $ | — | | | $ | 609 | |
公允價值層次結構第 3 層內的活動。 截至2020年12月27日，Level 3中包含的其他投資包括非有價債務工具。在截至2020年12月27日的三個月中（主要與非有價債務工具的結算有關）和截至2019年12月29日的三個月（主要與購買非有價債務工具有關），歸類為3級的有價證券和其他投資的活動微不足道。在截至2019年12月29日的三個月中，歸類為3級的其他負債的活動微不足道。
按非經常性公允價值計量和記錄的資產。 我們以非經常性方式按公允價值衡量某些資產和負債。這些資產和負債包括權益法和非有價股權投資、在收購或非貨幣交易所中收購的資產和承擔的負債，以及在持有待出售或確定減值時減記為公允價值的不動產、廠房和設備以及無形資產。在截至2020年12月27日和2019年12月29日的三個月中，我們的某些非有價股票投資被減記為其估計的公允價值，該公允價值被記錄為其他投資的減值損失的一部分，淨額（注2），某些其他非有價股票投資根據相同或類似證券有序交易中可觀察到的價格變化重新計量為其估計的公允價值，這些證券被記錄為淨額的一部分其他投資的收益以及其他收入，淨額（注2）。公允價值計量中使用的公允價值估算需要使用大量不可觀察的投入，因此，公允價值計量被歸類為三級。
長期債務。 截至2020年12月27日和2020年9月27日，根據二級投入，我們未償還的浮動和固定利率票據的總公允價值約為美元17.7十億和美元17.5分別為十億。
注意事項 8。 有價證券
我們根據證券的性質及其在當前業務中的可用性，將有價證券分為流動證券或非流動證券。 我們的有價證券包括如下（以百萬計）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 當前 | | 非電流 (1) |
| 12月27日
2020 | | 9月27日，
2020 | | 12月27日
2020 | | 9月27日，
2020 |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 可供出售的債務證券： | | | | | | | |
| 美國國債和政府相關證券 | $ | 27 | | | $ | 10 | | | $ | — | | | $ | — | |
| 公司債券和票據 | 4,675 | | | 4,049 | | | — | | | — | |
| | | | | | | |
| 抵押貸款、資產支持和拍賣利率證券 | 95 | | | 66 | | | 35 | | | 35 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 可供出售的債務證券總額 | 4,797 | | | 4,125 | | | 35 | | | 35 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
股權證券 | 425 | | | 352 | | | — | | | — | |
| 定期存款 (2) | — | | | 30 | | | — | | | — | |
| 有價證券總額 | $ | 5,222 | | | $ | 4,507 | | | $ | 35 | | | $ | 35 | |
(1) 非流動有價證券包含在其他資產中。
(2) 截至2020年9月27日，有價證券還包括原始到期日超過90天的定期存款。
可供出售債務證券的合同到期日如下（以百萬計）：
| | | | | |
| 12月27日
2020 |
| 到期前的年份 | |
| 不到一年 | $ | 2,810 | |
| 一到五年 | 1,892 | |
| |
| |
| 沒有單一到期日 | 130 | |
| 總計 | $ | 4,832 | |
沒有單一到期日的債務證券包括抵押貸款和資產支持證券以及拍賣利率證券。
注意事項 9。 後續事件
2021 年 1 月，我們宣佈簽訂最終協議，以大約 $ 的價格收購 NuVia, Inc. (NUVIA)1.4十億美元（不包括營運資金和其他調整），其中很大一部分將以現金支付，其餘金額與未歸屬的NUVIA股權獎勵有關，這些獎勵將在收購後相關的收購後服務歸屬期內被視為薪酬支出。NUVIA 擁有某些處理內技術，由 CPU（中央處理單元）和技術設計團隊組成，他們在高性能處理器、SoC（片上系統）以及計算密集型設備和應用程序的電源管理方面擁有專業知識。開發完成後，NUVIA的技術有望集成到某些QCT產品中。此次收購已獲得必要數量的NUVIA股東的批准，並須獲得美國監管部門的批准和其他慣例成交條件。此次收購預計將於2021財年第二季度完成。
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
這個 信息應與本季度報告 “第一部分第1項” 中包含的簡明合併財務報表及其附註以及我們的2020年10-K表年度報告中包含的截至2020年9月27日財年的 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 一起閲讀。
本季度報告（包括但不限於標題為 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 的本節）包含有關我們的業務、投資、財務狀況、經營業績、現金流和前景的前瞻性陳述。前瞻性陳述還包括但不限於有關冠狀病毒（COVID-19）疫情及其未來潛在影響的陳述：全球經濟、經濟不確定性以及消費者和商業信心；對包含我們產品和知識產權的設備的需求；我們和全球無線行業的供應鏈、運輸和分銷網絡及員工；5G網絡部署；以及我們的業務、收入、運營業績、現金流和財務狀況的聲明；以及有關我們的聲明規劃假設、勞動力實踐、疫情的持續時間和嚴重程度，以及政府和其他緩解 COVID-19 傳播和治療的行動。前瞻性陳述還包括但不限於有關行業、市場、業務、產品、技術、商業、競爭或消費者趨勢的陳述，包括季節性；5G過渡；我們的業務、增長潛力或戰略，或可能影響它們的因素；我們的許可業務面臨的挑戰，包括被許可方、政府、政府機構或監管機構、標準機構或其他方面的挑戰；我們的QCT業務面臨的挑戰；其他法律或監管事項；競爭；新的或擴大的產品領域，相鄰的行業細分市場或應用；成本或支出，包括研發、銷售、一般和行政、重組或重組相關費用、營運資金或信息技術系統；我們的債務、融資、股票回購或分紅計劃；我們的流動性和資本資源；戰略投資或收購及其預期時機或收益；未來會計指導的採用和應用；税法變更；我們的税收結構或戰略；中美貿易或國家安全政策；以及除其他外，上述任何一項對業務或財務報表的潛在影響。諸如 “期望”、“預期”、“打算”、“計劃”、“相信”、“尋求”、“估計” 之類的詞語以及此類詞語的類似表達或變體旨在識別前瞻性陳述，但並不是本季度報告中識別前瞻性陳述的唯一手段。
儘管本季度報告中的前瞻性陳述反映了我們的真誠判斷，但此類陳述只能基於我們目前已知的事實和因素。因此，前瞻性陳述本質上存在風險和不確定性，實際結果和結果可能與前瞻性陳述中討論或預期的結果和結果存在重大差異。可能導致或導致此類業績和結果差異的因素包括但不限於下文 “風險因素” 標題下討論的因素，以及本季度報告中其他地方討論的因素。此外，請參閲標題為 “風險因素” “冠狀病毒 (COVID-19) 疫情對我們的業務和經營業績產生了不利影響，未來可能會繼續影響我們，” 並請注意，COVID-19 疫情、政府和企業對此的應對措施以及由此導致的全球商業和經濟環境的任何進一步惡化以及全球經濟復甦的程度和/或速度將加劇其他風險因素中提出的許多風險和不確定性。讀者是你的不要過分依賴這些前瞻性陳述，這些陳述僅代表截至本季度報告發布之日。我們沒有義務修改或更新任何前瞻性陳述以反映本季度報告發布之日之後可能發生的任何事件或情況。我們敦促讀者仔細閲讀和考慮本季度報告中披露的各種披露，這些披露旨在向有關各方通報可能影響我們的業務、財務狀況、經營業績和前景的風險和因素。
2021 財年第一季度概述和其他近期事件
2021財年第一季度的收入為82億美元，與去年同期相比增長了62％，淨收入為25億美元，與去年同期相比增長了165％。2021財年第一季度的亮點和其他重要進展以及其他近期事件包括：
•QCT 和 QTL 的業績受到以下因素的積極影響 蘋果的秋季設備在假日季之前推出。
•與去年同期相比，QCT在2021財年第一季度的收入增長了81％，這主要是由於手機和RFFE對5G產品的需求增加，以及汽車和物聯網收入的增加。
•與去年同期相比，2021財年第一季度的QTL收入增長了18％，這主要是由於我們的主要被許可方基於3G/4G/5G的多模產品的估計銷售額增加（部分原因是與華為簽訂了新的許可協議），但部分被COVID-19 的負面影響以及中國對包含我們知識產權的被許可方產品的需求減少所抵消。
•2021年1月，我們宣佈達成最終協議，以約14億美元的價格收購NuVia, Inc.（NUVIA）。NUVIA 由 CPU（中央處理單元）和技術設計團隊組成，他們在高性能處理器、SoC（片上系統）和計算密集型設備和應用程序的電源管理方面擁有專業知識。開發完成後，NUVIA的技術有望集成到某些QCT產品中。此次收購預計將於2021財年第二季度完成。
我們的業務和運營部門
我們開發和商業化用於移動設備和其他無線產品的基礎技術和產品。我們的收入主要來自集成電路產品的銷售和知識產權的許可，包括專利和其他權利。
我們以產品和服務為基礎進行組織，有三個應報告的細分市場。我們主要通過QCT（Qualcomm CDMA Technologies）半導體業務和QTL（高通技術許可）許可業務開展業務。我們的QSI（高通戰略計劃）報告部門進行戰略投資。我們還有不可報告的細分市場，包括QGOV（高通政府技術公司）、我們的雲人工智能推理處理計劃以及其他技術和服務計劃。
我們的應申報部門由高通公司及其直接和間接子公司運營。QTL由高通公司運營，該公司擁有我們絕大多數的專利組合。我們幾乎所有的產品和服務業務，包括QCT，以及我們所有的工程、研發職能，均由高通公司的全資子公司高通科技公司 (QTI) 和QTI的子公司運營。QTI及其任何子公司均無任何權利、權力或權力，根據高通公司擁有的任何專利授予任何許可或其他權利。
季節性。 我們的許多產品和大部分知識產權都已融入消費類無線設備中，這些設備會受到季節性和其他需求波動的影響。從歷史上看，我們的收入波動取決於消費者對設備的需求，以及客户/被許可方設備發佈的時間和/或創新週期（例如向下一代無線技術的過渡）。這導致QCT收入在推出包含我們產品的設備之前和期間出現波動，而當被許可方銷售時，QTL收入也出現波動。我們預計，QCT的收入將繼續受到季節性趨勢的影響，這些趨勢與根據我們的多年芯片組供應協議向蘋果銷售的產品發佈時機有關。這些趨勢在未來可能會持續下去，也可能不會持續下去，並受到 COVID-19 導致的消費者需求下降的影響。此外，QTL的趨勢已經而且將來可能會受到與被許可人的爭議和/或解決和/或政府調查或訴訟的影響。
運營結果
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
收入（單位：百萬） | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | 改變 | | | | | | |
| 設備和服務 | $ | 6,442 | | | $ | 3,534 | | | $ | 2,908 | | | | | | | |
| 許可 | 1,793 | | | 1,543 | | | 250 | | | | | | | |
| $ | 8,235 | | | $ | 5,077 | | | $ | 3,158 | | | | | | | |
2021 年第一季度對比 2020 年
2021財年第一季度收入增長的主要原因是：
+QCT 板塊的設備和服務收入增加了 29 億美元
+我們的QTL板塊的許可收入增加了2.56億美元
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
成本和支出（以百萬計，百分比除外） | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | 改變 | | | | | | |
| 收入成本 | $ | 3,489 | | | $ | 2,113 | | | $ | 1,376 | | | | | | | |
| 毛利率 | 58 | % | | 58 | % | | | | | | | | |
2021 年第一季度對比 2020 年
2021財年第一季度的毛利率保持不變，主要原因是：
- 利潤率較高的QTL許可收入與QCT收入成正比下降
+QCT 毛利率增加
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | 改變 | | | | | | |
| 研究和開發 | $ | 1,653 | | | $ | 1,406 | | | $ | 247 | | | | | | | |
| 佔收入的百分比 | 20 | % | | 28 | % | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
2021 年第一季度對比 2020 年
2021財年第一季度研發費用增加的主要原因是：
+ 由於與無線和集成電路技術（包括5G和應用處理器技術）開發相關的成本增加，增加了1.7億美元
+ 基於股份的薪酬支出增加了 7400 萬美元
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | 改變 | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 銷售、一般和管理 | $ | 567 | | | $ | 528 | | | $ | 39 | | | | | | | |
| 佔收入的百分比 | 7 | % | | 10 | % | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
2021 年第一季度對比 2020 年
2021財年第一季度的銷售、一般和管理費用增加的主要原因是：
+ 基於股份的薪酬支出增加了 2200 萬美元
+ 由於股市表現強勁，我們的遞延薪酬義務被重新估值（由於相關資產的重估，投資和其他收入中的遞延薪酬計劃資產淨收益相應增加），支出增加了2000萬美元
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 利息支出和投資及其他收入，淨額（百萬美元） | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | 改變 | | | | | | |
| 利息支出 | $ | 141 | | | $ | 148 | | | $ | (7) | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 投資和其他收入，淨額 | | | | | | | | | | | |
| 利息和股息收入 | $ | 21 | | | $ | 59 | | | $ | (38) | | | | | | | |
| 有價證券的淨收益 | 118 | | | 11 | | | 107 | | | | | | | |
| 其他投資的淨收益 | 34 | | | 48 | | | (14) | | | | | | | |
| 遞延薪酬計劃資產的淨收益 | 54 | | | 30 | | | 24 | | | | | | | |
| 其他投資的減值損失 | (1) | | | (72) | | | 71 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 衍生工具的淨收益 | 9 | | | 2 | | | 7 | | | | | | | |
| 被投資者的淨虧損中的權益 | (2) | | | (10) | | | 8 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 外幣交易的淨虧損 | (14) | | | (3) | | | (11) | | | | | | | |
| $ | 219 | | | $ | 65 | | | $ | 154 | | | | | | | |
所得税支出（以百萬計，百分比除外）
下表總結了導致我們的所得税準備金與按美國聯邦法定税率計算的預期所得税準備金不同的主要因素：
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | | | |
| 按聯邦法定税率計算的預期所得税規定 | $ | 547 | | | $ | 199 | | | | | |
| 與基於股份的獎勵相關的超額税收優惠 | (163) | | | (47) | | | | | |
| 與應收外幣預扣税相關的外幣收益 | (79) | | | (43) | | | | | |
| 受益於外國衍生的無形收入 (FDII) 扣除額 | (75) | | | (46) | | | | | |
| 與研發税收抵免相關的福利 | (59) | | | (25) | | | | | |
| 從發放資本損失估值補貼中獲益 | (8) | | | (44) | | | | | |
| 其他 | (14) | | | 28 | | | | | |
| 所得税支出 | $ | 149 | | | $ | 22 | | | | | |
| 有效税率 | 6 | % | | 2 | % | | | | |
截至2021財年第一季度，我們估計2021財年的年有效所得税税率為11％，低於美國聯邦法定税率，這主要是由於我們的收入中有很大一部分符合外國衍生無形收入（FDII）的優惠待遇，有效税率為13％，也得益於我們的聯邦研發税收抵免。
在2021財年第一季度，美國財政部發布了關於外國税收抵免的最終規定，這些規定通常從2021財年開始適用，其中某些條款可追溯至2019財年。由於這些規定，我們的2021財年估計年有效税率提高了約1％。這些新法規產生的追溯影響並不大，這些法規與2019財年和2020財年有關，並在2021財年第一季度單獨記錄。
分部業績
以下內容應與我們在2021財年第一季度的 “簡明合併財務報表附註” 附註6中包含的每個應報告細分市場的財務業績一起閲讀。細分信息。”
QCT 細分市場（以百萬計，百分比除外）
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | 改變 | | | | | | |
| 收入 | | | | | | | | | | | |
| 手機 (1) | $ | 4,216 | | | $ | 2,352 | | | $ | 1,864 | | | | | | | |
| RFFE (2) | 1,061 | | | 413 | | | 648 | | | | | | | |
| 汽車行業 (3) | 212 | | | 147 | | | 65 | | | | | | | |
| 物聯網 (4) | 1,044 | | | 706 | | | 338 | | | | | | | |
| 總收入 | $ | 6,533 | | | $ | 3,618 | | | $ | 2,915 | | | | | | | |
| 債務 (5) | $ | 1,919 | | | $ | 479 | | | $ | 1,440 | | | | | | | |
| EBT 佔收入的百分比 | 29 | % | | 13 | % | | 16 | % | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
(1) 包括出售用於手機的產品的收入，不包括RFFE（射頻前端）組件。
(2) 包括4G、5G sub-6和5G毫米波RFFE產品銷售的所有收入（其中很大一部分用於手機）。
(3) 包括銷售用於汽車的產品的收入，包括遠程信息處理、連接和數字駕駛艙。
(4) 物聯網 (IoT) 收入主要包括銷售用於以下行業領域或應用的蜂窩和非蜂窩連接設備的產品：消費、計算、工業、固定無線寬帶、語音和音樂以及無線網絡。
(5) 税前收益（虧損）。
QCT的幾乎所有收入都包括設備和服務收入，在2021財年第一季度和2020財年分別為64億美元和35億美元。QCT手機、汽車和物聯網收入主要與我們的獨立移動數據調制解調器、Snapdragon平臺（包括處理器和調制解調器）、射頻、電源管理和無線連接集成芯片組的銷售有關。
2021 年第一季度對比 2020 年
2021財年第一季度QCT收入增長的主要原因是：
+ 手機收入增加，主要是由每個芯片組收入增加9.26億美元和芯片組出貨量增加8.99億美元推動的，這兩者都主要是由於對5G產品的需求增加，其中很大一部分歸因於對蘋果的銷售額增加
+ RFFE收入增加，這主要是由於蘋果和其他主要原始設備製造商對5G產品的需求增加
+ 汽車收入增加，主要是由於對遠程信息處理產品的需求增加
+ 物聯網收入增加，主要是由於家庭環境持續工作和學習，對聯網設備的需求增加
2021財年第一季度，QCT EBT佔收入的百分比有所增加，這主要是由於：
+ 更高的收入
+毛利率百分比提高，主要得益於對5G產品的需求增加帶來的有利組合
- 運營費用增加，主要是由研發成本上漲所致
QTL 細分市場（以百萬計，百分比除外）
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | 改變 | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 許可收入 | $ | 1,660 | | | $ | 1,404 | | | $ | 256 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| EBT | 1,270 | | | 1,017 | | | 253 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| EBT 佔收入的百分比 | 77 | % | | 72 | % | | 5 | % | | | | | | |
由於2020年7月與華為簽訂了全球專利許可協議，QTL2021財年第一季度的業績包括華為在2020年12月季度銷售應付的特許權使用費收入。在2020財年第一季度，我們沒有記錄華為消費類無線產品銷售應付的特許權使用費的任何收入。
2021 年第一季度對比 2020 年
2021財年第一季度QTL許可收入的增長主要是由於我們的主要被許可方基於3G/4G/5G的多模產品的估計銷售額增加（部分原因是與華為簽訂了新的許可協議），但部分被COVID-19 的負面影響以及中國對包含我們知識產權的被許可方產品的需求減少所抵消。
QTL EBT佔收入的百分比在2021財年第一季度有所增加，這主要是由於收入增加。
QSI 細分市場（以百萬計）
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | 改變 | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 設備和服務收入 | $ | 9 | | | $ | 20 | | | $ | (11) | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| EBT | 158 | | | (3) | | | 161 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
2021 年第一季度對比 2020 年
2021財年第一季度QSI EBT的增長主要是由於：
+ 投資淨收益增加了8,800萬美元，主要是由有價股票投資的未實現收益推動的
+ 非有價股權投資減值損失減少7100萬美元
向前看
在未來幾年中，隨着我們從3G/4G多模和4G產品和服務過渡，我們預計全球消費者對3G/4G/5G多模和5G產品和服務的新需求將增加。我們相信，5G將推動新興設備類別和行業的增長和轉型，這將創造新的商業模式和新服務，這是因為移動領域或移動以外的應用（例如汽車和物聯網）越來越多地採用智能手機中已經普遍使用的某些技術。我們認為，為了長期維持和發展我們的業務，我們必須保持5G技術開發、標準化、知識產權創造和5G技術許可領域的領導者，併成為5G集成電路產品的領先開發商和供應商。
展望未來幾個月及以後，我們的業務可能會受到以下關鍵因素的影響：
•COVID-19 疫情導致了巨大的經濟不確定性，並導致了全球衰退。儘管與疫情之前的經濟狀況和消費者需求相比，疫情對消費者對某些包含我們產品和知識產權的設備的需求產生了負面影響，但我們目前預計未來的經營業績不會受到重大影響。我們沒有經歷過，而且我們目前預計不會因為疫情而對我們或供應商製造和測試產品的能力或我們向客户提供產品的能力產生重大不利影響。我們在2020財年實施的勞動力變動預計將在短期內繼續生效。COVID-19 疫情對我們的業務、財務狀況和經營業績的影響程度將取決於未來的發展，而未來的發展非常不確定。參見本季度報告中的 “風險因素”，特別是標題為 “的風險因素”冠狀病毒 (COVID-19) 疫情對我們的業務和經營業績產生了不利影響，未來可能會繼續影響我們。”
•2019 年 5 月，在 美國聯邦貿易委員會 (FTC) 訴高通公司，地方法院發佈了一項針對我們的裁決，並施加了某些禁令救濟。2020 年 8 月 11 日，在上訴中，第九巡迴法院推翻了地方法院的判決，撤銷了禁令，撤銷了部分摘要授權
判斷。2020年9月25日，聯邦貿易委員會提交了複審申請 En Banc。2020年10月28日，第九巡迴法院駁回了聯邦貿易委員會的申請。某些其他司法管轄區的監管機構正在調查和/或已經調查了我們的商業行為，並對我們提起訴訟，他們或其他監管機構將來可能會這樣做。其中一項或多項問題的不利決議已經並將來可能對我們的業務、收入、經營業績、財務狀況和現金流產生重大不利影響。見 “簡明合併財務報表附註，附註5。本季度報告中的承諾和意外開支” 和 “風險因素”，包括標題為 “風險因素” “我們的專利許可慣例的變化，無論是由於政府調查或對這些做法提出質疑的私人法律訴訟，還是其他原因，都可能對我們的業務和經營業績產生不利影響”和 “我們的業務可能會因政府調查或訴訟中的不利裁決而受到影響。”
•我們預計，與去年相比，QCT的收入將繼續受到有利影響，因為我們出貨以支持蘋果的iPhone產品，也反映了持續的工作和在家庭環境中學習導致的對聯網設備的需求增加。
•我們已經看到並預計某些中國原始設備製造商的需求將繼續增加，因為他們有望獲得設備份額，尤其是在中國。由於我們需要時間來調整供應鏈流程，而且由於整個半導體行業（主要是領先節點）的供應能力有限，因此我們預計不會從原始設備製造商需求的增加中獲得全部收益。
•我們預計，商用 5G 網絡部署和設備發佈將持續到 2021 年日曆和 beyo和。
•我們預計，我們的研發成本將增加，這主要是由於對5G和應用處理器技術進步以及某些其他長期計劃的投資增加，以及基於股份的薪酬支出的增加。
•我們預計競爭將持續激烈，尤其是在中國，因為我們的競爭對手將擴大產品供應範圍和/或降低產品價格，這是吸引新客户和/或留住現有客户的戰略的一部分。
•當前的中美貿易關係和/或國家安全保護政策可能會對我們的業務、增長前景和經營業績產生負面影響。參見本季度報告中的 “風險因素”，包括標題為 “的風險因素”我們的很大一部分業務集中在中國，中美貿易和國家安全緊張局勢加劇了這種集中風險。”
除了上述商業和基於市場的事項外，我們還繼續投入資源，與無線價值鏈和政府的參與者合作，教育他們瞭解我們的許可計劃和大量技術投資在促進競爭激烈和創新的無線行業方面的好處。但是，我們預計，某些公司可能會繼續對為使用我們的技術支付合理的特許權使用費感到不滿，並且不歡迎我們的許可計劃成功地為其產品提供了高成本效益的新競爭對手。因此，這些公司和/或政府或監管機構可能會繼續在世界各地的各種論壇上挑戰我們的商業模式。
有關我們業務風險的進一步討論見本季度報告中標有 “風險因素” 的部分。
流動性和資本資源
我們的主要流動性來源是我們現有的現金、現金等價物和有價證券、運營產生的現金以及我們的債務計劃提供的現金。下表顯示了截至2020年12月27日和2020年9月27日以及2021財年和2020財年前三個月與我們的流動性相關的部分財務信息（以百萬計）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 12月27日
2020 | | 9月27日，
2020 | | 改變 | | |
| 現金、現金等價物和有價證券 | $ | 12,333 | | | $ | 11,249 | | | $ | 1,084 | | | |
| 應收賬款，淨額 | 4,148 | | | 4,003 | | | 145 | | | |
| 庫存 | 2,552 | | | 2,598 | | | (46) | | | |
| 短期債務 | 500 | | | 500 | | | — | | | |
| 長期債務 | 15,231 | | | 15,226 | | | 5 | | | |
| 應付非當期所得税 | 1,855 | | | 1,872 | | | (17) | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
| 12月27日
2020 | | 12月29日
2019 | | 改變 | | |
| 經營活動提供的淨現金 | $ | 3,175 | | | $ | 1,118 | | | $ | 2,057 | | | |
| 投資活動使用的淨現金 | (1,202) | | | (203) | | | (999) | | | |
| 融資活動使用的淨現金 | (1,645) | | | (1,659) | | | 14 | | | |
現金、現金等價物和有價證券的淨增長主要是由於經營活動提供的淨現金，部分被支付的7.39億美元現金分紅、4.69億美元的資本支出、與歸屬股票獎勵相關的4.49億美元預扣税款以及4.44億美元回購普通股的款項所抵消。
應收賬款的增加主要是由於QCT收入的增加，但QCT集成電路在本季度出貨的時間部分抵消了這一增長。華為根據先前披露的和解協議應收賬款在2021財年的前三個月保持不變，因為華為按照商定的付款時間表在2020年12月27日之後支付了第二筆5億美元的分期付款（不包括國外預扣税的影響）。
債務。 截至2020年12月27日，我們有155億美元的未償還本金浮動利率和固定利率票據。我們的剩餘債務到期日為2022年至2050年。
我們有一個無抵押商業票據計劃，該計劃規定發行高達45億美元的商業票據。該計劃的淨收益用於一般公司用途。截至2020年12月27日，我們有5億美元的未償還商業票據。
2020年12月8日，我們簽訂了循環信貸額度，取代了先前經修訂和重報的循環信貸額度。終止時，經修訂和重報的循環信貸額度下沒有未償還的借款。循環信貸額度提供總額不超過45億美元的無抵押循環貸款貸款、週轉貸款和信用證，將於2025年12月8日到期。截至2020年12月27日，循環信貸額度下沒有未償還款項。
將來我們可能會發行新債務。COVID-19 導致了全球資本市場的混亂和波動，這可能會對資本的成本和獲得資本的機會產生不利影響。額外借款的金額和時機（如果有）將取決於多種因素，包括但不限於我們現有債務的到期日、收購和戰略投資、優惠和/或可接受的利率以及企業所得税法的變化。有關我們未償債務的更多信息，請參閲 “合併財務報表附註，附註6”。債務” 見我們的 2020 年10-K表年度報告。
所得税。截至2020年12月27日，我們估計，在應用某些税收抵免後，2018財年應計的一次性美國遣返税（通行費）的未來剩餘還款額為20億美元，這些税收抵免將在未來六年內分期支付。截至2020年12月27日，其他流動負債包括1.77億美元，反映了2021年1月支付的分期付款。我們估計，2022年1月到期的下一期分期付款為1.89億美元。有關我們所得税的更多信息，請參閲本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註3”。所得税。”
資本回報計劃。 I在2018財年，我們宣佈了一項股票回購計劃，授權我們回購高達300億美元的普通股。 股票回購計劃沒有到期日。 在 2021 財年第一季度，我們恢復了股票回購計劃下的股票回購，鑑於 COVID-19 疫情，我們已於 2020 財年第三季度暫停了該計劃，以及 在扣除佣金之前，我們以4.44億美元的價格回購並退回了300萬股普通股。截至2020年12月27日，根據股票回購計劃，仍有42億美元的回購授權。 自2020年12月27日以來，我們以3.11億美元的價格回購並退回了200萬股普通股.我們的股票回購計劃需要定期評估，以確定回購何時以及是否符合股東的最大利益，我們可能會隨時加快、暫停、推遲或停止回購。
在2021財年第一季度，我們支付了總額為7.39億美元的現金分紅，合每股0.65美元。2021年1月20日，我們宣佈普通股每股0.65美元的現金分紅，將於2021年3月25日支付給截至2021年3月4日營業結束時的登記股東。我們目前打算繼續使用現金分紅作為向股東返還資本的一種手段，但要視資本可用性而定，這可能會受到 COVID-19 的影響，以及我們認為現金分紅符合股東最大利益等因素。
收購。 2021年1月，我們宣佈簽訂了一項最終協議，在營運資金和其他調整之前，以約14億美元的價格收購NUVIA，其中很大一部分將以現金支付，其餘金額與未歸屬的NUVIA股權獎勵有關，這些獎勵將在收購後相關服務歸屬期內被視為薪酬支出。此次收購已獲得必要數量的NUVIA股東的批准，並須獲得美國監管部門的批准和其他慣例成交條件。我們預計將使用現有現金資源為收購提供資金，該收購預計將於2021財年第二季度完成。
額外的資本要求。 我們的2020年10-K表年度報告 “第二部分第7項” 中描述了預期的營運和其他資本需求。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。”截至2020年12月27日，除了本季度報告中的 “簡明合併財務報表附註” 和 “流動性和資本資源” 中披露的變更外，我們在2020年10-K表年度報告中描述的預期營運和其他資本要求或合同義務沒有重大變化。
此外，某些司法管轄區的監管機構已經調查了我們的商業行為並對我們提起訴訟，他們或其他監管機構將來可能會這樣做。此外，我們的某些直接和間接客户和被許可人已經對我們提起訴訟、仲裁或其他與我們的業務相關的策略，而另一些則可能在將來對我們採取訴訟、仲裁或其他策略。其中一項或多項問題的不利決議已經並將來可能對我們的業務、收入、經營業績、財務狀況和現金流產生重大不利影響。見 “簡明合併財務報表附註，附註5。本季度報告中的承諾和意外開支” 和 “風險因素”。
我們相信，根據我們目前的商業計劃以及我們所知道的事實和因素，我們的現金、現金等價物和有價證券、運營產生的預期現金流和預期的融資活動將至少在未來12個月以及此後在可預見的將來滿足我們的營運和其他資本需求。參見本季度報告中的 “風險因素”，包括標題為 “風險因素” “冠狀病毒 (COVID-19) 疫情對我們的業務和經營業績產生了不利影響，未來可能會繼續影響我們。”
最新會計指南
有關最近的會計指導以及此類指導對我們簡明合併財務報表的影響的信息，見本季度報告的 “簡明合併財務報表附註，附註1”。列報基礎和重要會計政策更新。”
風險因素
在評估我們的業務和前景時，您應該考慮以下每個因素。但是，下文描述的風險和不確定性並不是我們面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為不重要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務、經營業績、現金流和財務狀況產生負面影響，需要大量的管理時間和精力。在這種情況下，我們普通股的交易價格可能會下跌。除了下面標題為 “風險因素” 中列出的風險和不確定性外 “冠狀病毒 (COVID-19) 疫情對我們的業務和經營業績產生了不利影響， 將來可能會繼續影響我們,” COVID-19 疫情、政府和企業對此的反應以及由此導致的全球商業和經濟環境的任何進一步惡化加劇了以下其他風險因素中列出的許多風險和不確定性t, 並可能受到全球經濟復甦的程度和速度的影響.在評估我們的業務和前景時，您還應考慮本季度報告中提供的其他信息，包括但不限於我們的財務報表和相關附註，以及 “第一部分，第 2 項”。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。”對 “和”、“或” 和 “和/或” 的提法應酌情理解為包括其他內容。
與冠狀病毒（COVID-19）疫情相關的風險
冠狀病毒 (COVID-19) 疫情對我們的業務和經營業績產生了不利影響，並可能在未來繼續影響我們。
COVID-19 在全球的快速傳播及其造成的恐懼導致了巨大的經濟不確定性，商業和消費者信心以及無線行業（等）的全球需求大幅下降，全球經濟放緩，並導致了全球衰退。具體而言，我們的客户或被許可方銷售的智能手機和其他消費類設備的需求下降導致對我們的集成電路產品（已集成到此類設備中）的需求減少，以及我們從知識產權許可中獲得的特許權使用費減少
（這取決於已售出的利用我們知識產權的此類設備的數量）。但是，我們目前預計未來不會對我們的經營業績產生重大影響。
此外，儘管到目前為止，我們還沒有看到對我們的製造設施或供應鏈產生重大影響，但我們的供應商兑現對我們的承諾的能力或我們向客户運送產品的能力可能會受到疫情和/或政府應對措施的負面影響，例如旅行禁令和限制、隔離、就地避難和社交距離令、宣佈緊急狀態和停工。
儘管 COVID-19 的傳播促使我們修改了勞動力慣例，例如讓絕大多數員工在家工作，但我們的業務或運營業績並未受到重大的負面影響。但是，如果我們的大量員工或履行關鍵職能的員工因接觸 COVID-19 而生病和/或被隔離，或者如果政府政策限制這些員工履行關鍵職能的能力，將來我們可能會受到負面影響。
COVID-19 疫情還可能通過延遲、減少或取消客户訂單；我們的客户或被許可人無法購買或支付我們的產品或技術；關鍵供應商、客户或被許可方破產；客户或被許可方延遲報告或付款；或者其他交易對手的失敗，影響我們的業務、運營業績和財務狀況。此外，州或聯邦政府將來可能會提高公司税率，增加僱主的工資税義務和/或以其他方式修改税法，以支付可能因 COVID-19 而採取的刺激措施和其他行動。
COVID-19 疫情對我們未來業務、運營業績和財務狀況的影響程度將取決於未來的發展，這些發展尚不確定，包括但不限於疫情的持續時間、傳播和嚴重程度、政府為緩解和治療 COVID-19 而採取的應對措施和其他行動，以及何時以及在多大程度上恢復正常的商業、經濟和社會活動和狀況。同樣，我們無法預測疫情對我們的客户、被許可方、供應商和其他合作伙伴及其財務狀況的影響程度，但對這些各方的不利影響也可能對我們產生不利影響。最後，COVID-19 疫情使管理層難以估算我們業務的未來表現。
與行業動態和競爭相關的風險
我們的收入取決於我們的客户和被許可方銷售基於CDMA、OFDMA和其他通信技術（包括5G）的產品和服務，以及客户對基於這些技術的產品的需求。
我們開發基於 CDMA、OFDMA 和其他通信技術（主要是無線技術）的技術和產品，併為此申請了專利，並將其商業化。我們依靠我們的客户和被許可方基於這些技術開發具有增值功能的設備和服務，以推動消費者對全新 3G/4G 和 3G/4G/5G 多模設備以及 3G 和 4G 單模設備的需求，並確定此類設備的銷售價格。此外，我們產品的發貨時間取決於我們的客户和被許可方部署基於這些技術的新設備和服務的時間。我們還越來越依賴無線網絡運營商、我們的客户和被許可方以及其他第三方將這些技術整合到新的設備類型以及移動以外的行業和應用中，例如汽車和物聯網等。
從歷史上看，我們在無線技術過渡期間取得了成功，包括3G、4G和現在的5G。5G 網絡和設備的商業部署已經開始，並將繼續。但是，由於 COVID-19 疫情，在某些地區，此類部署的時間和規模已經推遲，將來也可能推遲。
我們認為，為了長期維持和發展我們的業務，我們必須保持5G技術開發、標準化、知識產權創造和技術許可領域的領導者，開發、商業化併成為5G集成電路產品的領先供應商。
我們的收入和收入增長可能會受到負面影響，我們的業務可能會受到損害，我們對這些技術的鉅額投資可能無法為我們提供足夠的回報：我們的客户和被許可人的產品，尤其是使用這些技術的優質產品和服務的收入和銷售以及此類產品的平均銷售價格下降；例如，由於智能手機在發達地區和中國的普及率已經成熟；我們的知識產權和技術領導地位包括在持續的5G標準化中努力不如3G和4G標準；我們無法推動我們的產品在網絡和設備中的採用，包括移動設備以外的設備；或者消費者對智能手機和其他計算設備的更換率下降。
在快速技術變革的環境中，我們的行業面臨着激烈的競爭。我們的成功在一定程度上取決於我們適應這種變化並進行有效競爭的能力；而這種變化和競爭可能導致對我們產品和技術的需求減少，或者我們的產品或我們的客户或被許可人的平均銷售價格下降。
我們的產品和技術面臨着激烈的競爭。我們預計，隨着我們當前的競爭對手擴大產品供應、改進產品或降低產品價格，這是維持現有業務和客户或吸引新業務和客户的戰略的一部分，隨着新機會的出現，以及新的競爭對手進入該行業，競爭將加劇。無線通信領域的競爭受到各種因素的影響，其中包括：原始設備製造商集中；垂直整合；某些地理區域的競爭；政府對國家行業或競爭對手的幹預或支持；隨着行業標準的演變和技術變革的速度（包括向較小的幾何工藝技術的過渡以及對始終在線、始終連接的功能的需求）而保持產品差異化的能力；以及推動售價的增值功能和消費者對全新 3G/4G 和 3G/4G/5G 多模設備以及 3G 和 4G 單模設備的需求。
我們預計，由於無線通信的增長機會、國內外競爭對手的全球擴張趨勢以及技術和公共政策的變化，將有更多的競爭對手推出產品。此外，半導體行業已經經歷了並將繼續經歷整合，這可能會導致競爭格局發生重大變化。例如，如果將半導體行業的任何關鍵技術和知識產權供應商出售給我們的競爭對手之一，可能會對我們未來採購或許可此類技術和知識產權的能力產生負面影響，這可能會對我們的業務和運營產生廣泛影響。
我們預計，除其他因素外，我們未來的成功將取決於我們的以下能力：
•通過涵蓋多種產品和功能（例如調制解調器、射頻前端 (RFFE)，包括 mmWave、顯卡和其他處理器、攝像頭和連接）的創新技術，以及可提高性能和降低功耗的更小几何處理技術，使我們的集成電路產品脱穎而出；
•以具有競爭力的成本和價格開發和提供集成電路產品，以有效覆蓋所有地理區域和所有設備等級；
•繼續成為移動領域的領導者，推動我們的技術和集成電路產品（包括RFFE）在最受歡迎的設備型號和廣泛的移動設備中採用，例如智能手機、平板電腦、筆記本電腦和其他移動計算設備；
•增加或加快我們的技術和產品在移動以外的行業領域或應用（包括汽車和物聯網）的採用；
•維持或加速高端設備層對我們集成電路產品的需求，同時推動所有地區的高、中、低端設備採用我們的產品；
•保持5G（和4G）技術開發、標準化、知識產權創造和許可領域的領導者，開發、商業化並保持5G（和4G）集成電路產品（包括RFFE產品）的領先供應商；
•通過收購、合資和其他交易，以及在新的行業領域或應用以及顛覆性技術和產品中發展客户、被許可人、供應商、分銷商和其他渠道關係，創造獨立價值，為我們現有業務的成功做出貢獻；
•確定潛在的收購目標，以發展或維持我們的業務或滿足戰略需求，就我們可接受的條款達成協議，完成交易並有效整合這些新業務、產品和技術；
•向原始設備製造商、高級操作系統 (HLOS) 提供商、運營商、雲提供商和其他行業參與者提供領先的產品和技術，因為競爭對手、新的行業進入者和其他因素繼續影響行業格局；
•成為首選合作伙伴，保持首選合作關係，向使用這些平臺有效實現新設備商業化的行業參與者提供支持多個操作系統和基礎設施平臺的集成電路產品；以及
•繼續提高品牌知名度，以便在計算機和其他消費者驅動領域與知名度更高的公司進行有效競爭，並深化我們在重要的新興地區和中國的影響力。
我們與許多不同的半導體公司競爭，從擁有廣泛產品線的綜合研發、製造、銷售和營銷組織的跨國公司，到專注於單一應用、行業細分市場或標準產品的公司，包括為移動、汽車和物聯網等生產產品的公司。這些競爭對手中的大多數在我們的一些（但不是全部）業務方面與我們競爭。設計基於CDMA、OFDMA、Wi-Fi或其衍生品的集成電路的公司通常是競爭對手或潛在的競爭對手。例子（其中一些是我們在其他領域的戰略合作伙伴）包括博通、海思、聯發科、英偉達、恩智浦半導體、Qorvo、三星、Skyworks、德州儀器和UNISOC（正式名稱為 Spreadtrum Communications）。其中一些當前和潛在的競爭對手可能比我們更具優勢，其中包括：在某些情況下，我們的客户會動機使用競爭對手的集成電路產品，使用他們自己開發的集成電路產品，或向他人出售此類產品，或者使用替代技術；較低的成本結構或接受更低的價格或更低利潤的意願和能力，尤其是在中國；外國政府支持其他銷售的技術、競爭對手或原始設備製造商不包含我們的集成電路產品的設備；知名度更高的品牌名稱；製造設施的所有權和控制權以及更豐富的製造流程專業知識；與某些地理區域（例如中國）的本地分銷公司和原始設備製造商建立更廣泛的關係；在移動以外的相鄰行業或應用（例如汽車和物聯網）方面擁有更多經驗；在某些地區建立更成熟的業務。
此外，我們某些最大的集成電路客户過去曾在某些（或全部）設備中使用、目前正在使用競爭對手的集成電路產品，而不是我們的產品，並將來也可能使用競爭對手的集成電路產品。此外，其中某些客户已經開發、正在開發或可能開發自己的集成電路產品（實際上使他們成為競爭對手），他們過去已經使用過、目前正在使用這些產品，將來可能會在部分（或全部）設備中使用這些產品，而不是我們的產品。另請參閲標題為” 的風險因素我們的業務，尤其是我們的半導體業務，可能會因為客户的垂直整合（即開發自己的集成電路產品）而受到影響。”此外，政治行動，包括貿易和/或國家安全保護政策，或政府，特別是美國和中國政府的其他行動，過去、現在和將來都可能限制或阻止我們與某些客户或供應商進行業務交易，限制、阻止或阻止我們的某些客户或供應商與我們進行業務交易，或者使交易成本更高。這可以使我們的競爭對手受益，使他們能夠增加銷售額、規模經濟、營業收入和/或現金流，和/或實現關鍵技術轉讓，使他們能夠增加對技術開發、研發和產品商業化的投資。另請參閲標題為” 的風險因素我們的很大一部分業務集中在中國，中美貿易和國家安全緊張局勢加劇了這種集中風險。” 此外，我們的某些競爭對手開發和銷售用於設備的多個組件（包括集成電路產品），並將這些組件一起出售給原始設備製造商。我們的競爭對手銷售多種元器件使我們（以及我們的分立集成電路產品）處於競爭劣勢。我們的某些競爭對手還開發和銷售用於無線網絡的基礎設施設備，並且可以優化其集成電路產品，使其在這些網絡上達到我們無法實現的性能，這再次使我們處於競爭劣勢。
任何或所有產品等級的競爭都可能導致業務或客户流失，這將對我們的業務、收入、經營業績、現金流和財務狀況產生負面影響。此類競爭還可能降低我們的芯片組產品或客户和被許可方產品的平均銷售價格。其中某些動態在新興地區和中國尤其明顯，在這些地區，競爭對手的成本結構可能較低，或者可能願意和有能力接受較低的價格或較低的產品利潤率。在銷量沒有相應增加的情況下，降低芯片組產品的平均銷售價格將對我們的收入產生負面影響，如果不相應降低平均單位成本，將對我們的利潤率產生負面影響。此外，除非被銷量的增加所抵消，否則我們被許可方產品的平均銷售價格的下降通常會減少應付給我們的總特許權使用費，從而對我們的許可收入產生負面影響。
與我們的運營業務相關的風險
我們的收入中有很大一部分來自少數客户和被許可方，尤其是他們銷售的高級設備。如果來自這些客户或被許可方的收入減少或此類收入的時機波動，我們的業務和經營業績可能會受到負面影響。
我們的收入中有很大一部分來自少數客户和被許可方，尤其是他們銷售的高級設備，我們預計這種趨勢將在可預見的將來持續下去。我們的行業正在經歷設備份額集中在少數幾家公司，尤其是高端公司的設備份額，這促成了這一趨勢。中國原始設備製造商繼續增加其在中國的設備份額，並正在增加其在中國的設備份額
中國以外的地區，我們的收入中有很大一部分也來自少數這些原始設備製造商。另見 “簡明合併財務報表附註，附註2。某些財務報表項目的構成——濃度。”
此外，我們許多最大的集成電路客户已經開發、正在開發或可能開發自己的集成電路產品，或者可能選擇競爭對手的集成電路產品，他們過去使用過、目前正在使用這些產品，將來可能會在他們的部分（或全部）設備中使用，而不是我們的產品，這可能會大大減少我們從這些客户那裏獲得的收入。另請參閲標題為” 的風險因素我們的業務，尤其是我們的半導體業務，可能會因為客户的垂直整合（即開發自己的集成電路產品）而受到影響.”
此外，政治行動，包括貿易和/或國家安全保護政策，或政府，特別是美國和中國政府的其他行動，過去和將來都可能限制或阻止我們與一些最大的客户進行業務交易，限制、阻止或阻止這些客户與我們進行業務交易，或者提高交易成本，所有這些都可能大大減少我們從這些客户那裏獲得的收入。另請參閲標題為” 的風險因素我們的很大一部分業務集中在中國，中美貿易和國家安全緊張局勢加劇了這種集中風險.”
此外，我們還花費了大量的工程和開發時間、資金和資源來了解主要客户的反饋和/或規格，並嘗試將這些意見納入我們的產品發佈和技術中。這些努力可能不需要或導致此類客户的購買承諾，或者我們從此類客户那裏的購買量可能低於預期，因此，我們可能無法從這些努力中獲得預期的收入，或者這些努力可能會導致無法收回的成本。
失去我們的任何一個重要客户、此類客户減少對我們產品的購買或取消大量購買，無論是由於使用自己的集成電路產品還是競爭對手的集成電路產品、政府限制、COVID-19 疫情還是其他原因，都將減少我們的收入，並可能損害我們實現或維持預期運營業績的能力，以及延遲大量購買，即使只是暫時的，也會減少我們的收入在此期間的收入延遲。收入的任何此類減少也將影響我們可用於其他目的（例如研發）的現金資源。
此外，設備份額集中在少數幾家公司中，以及這些公司的相應購買力，可能會導致我們產品的價格下跌，如果我們的產品購買量沒有足夠的增加，可能會對我們的收入和利潤率產生不利影響。此外，我們的重要客户購買的時機和規模可能會受到此類客户推出新產品或下一代產品的時機的影響，而我們無法控制這些產品推出的時機和成功情況，可能會導致我們的收入和經營業績波動。
Apple 購買我們的 MDM（或薄型調制解調器）產品，這些產品不包括我們的集成應用處理器技術，其收入和利潤貢獻低於我們的調制解調器和應用處理器組合產品。此外，如果蘋果從購買我們的集成調制解調器和應用處理器產品的客户手中奪走設備份額，我們的收入和利潤率可能會受到負面影響。
我們的行業也經歷了高端設備細分市場的增長放緩，我們預計將繼續經歷高端設備領域的增長放緩，原因包括高端智能手機很常見的發達地區的更換週期延長；新興地區的消費者需求增加，這些地區的高端智能手機不那麼普遍，更換週期平均比發達地區長，並且還在持續延長；以及高端智能手機行業正在成熟，需求越來越多地受到其推動新產品發佈以及創新週期。
高端設備的銷量減少，我們的高端集成電路產品（其收入和利潤貢獻高於我們的低端集成電路產品）的銷售，或者將份額從使用我們高端產品的原始設備製造商轉移出去，將減少我們的收入和利潤，並可能損害我們實現或維持預期財務業績的能力。收入的任何此類減少也將影響我們可用於其他目的（例如研發）的現金資源。
儘管我們有300多家被許可方，但我們的許可收入中有很大一部分來自數量有限的被許可方，其中包括一些中國原始設備製造商。如果我們的一個或多個重要被許可方未能履行其報告和付款義務，或者我們無法根據與其現有協議相似的條款續訂或修改其一項或多項許可協議，則我們的收入、經營業績和現金流將受到不利影響。此外，我們核心許可業務的未來增長和成功將部分取決於能力
我們的被許可方負責開發、推出和交付大批量產品，以實現並維持客户的認可。我們無法控制被許可方的產品開發、銷售工作或產品定價，我們的被許可方可能不會成功。減少被許可方產品的銷售，或者在沒有足夠增加此類設備的銷售量的情況下降低被許可方銷售的無線設備的平均銷售價格，通常會對我們的許可收入產生不利影響。我們的單位特許權使用費上限可以緩解這種不利影響，該上限適用於我們被許可人的某些類別的完整無線設備，即智能手機、平板電腦、筆記本電腦和智能手錶。
我們的業務，尤其是我們的半導體業務，可能會因為客户的垂直整合（即開發自己的集成電路產品）而受到影響。
我們某些最大的集成電路客户（例如三星）開發自己的集成電路產品，他們過去曾在某些設備中使用過這些產品，現在也可能在某些設備中使用這些產品，將來可能會在部分（或全部）設備中使用，而不是我們的產品（他們已經並將繼續將其集成電路產品單獨出售或與某些其他產品一起出售給第三方，與我們競爭）。
Apple 在其某些設備中使用了我們競爭對手之一的調制解調器產品，而不是我們的產品，並且在之前發佈的幾款設備中僅使用了競爭對手的產品。2019 年 4 月，我們與 Apple 簽訂了新的為期多年的芯片組供應協議，並於 2020 財年第三季度開始根據該協議發貨調制解調器。2019年12月，蘋果收購了英特爾的調制解調器資產，並正在使用這些資產開發自己的調制解調器產品。因此，預計蘋果將在未來的某些（或全部）設備中使用自己的調制解調器產品，而不是我們的產品。
同樣，我們的收入中有很大一部分來自中國整車廠。我們在中國的某些客户已經開發了自己的集成電路產品，其他客户將來可能會開發自己的集成電路產品，並在他們的設備中使用此類集成電路產品，而不是我們的集成電路產品，這包括來自中國政府的壓力或政策（中國政府的壓力或政策 中國製造2025該活動的目標是到2025年實現70％的半導體自給自足），擔心由於美國或中國政府的實際、威脅或潛在的行動或政策，包括貿易保護或國家安全政策，或其他原因，導致無法獲得我們的集成電路產品。
如果我們的部分或全部最大客户和/或最大的智能手機原始設備製造商在其部分（或全部）設備中使用自己的集成電路/調制解調器產品，而不是我們的產品，那麼我們的業務、收入、經營業績、現金流和財務狀況可能會受到重大不利影響。另請參閲標題為” 的風險因素我們的收入中有很大一部分來自少數客户和被許可方，尤其是他們銷售的高級設備。如果來自這些客户或被許可方的收入減少或此類收入的時機波動，我們的業務和經營業績可能會受到負面影響.”
我們的很大一部分業務集中在中國，中美貿易和國家安全緊張局勢加劇了這種集中風險。
我們的收入中有很大一部分來自中國原始設備製造商，以及非中國原始設備製造商，這些原始設備製造商在其設備中使用我們的集成電路產品，並將這些設備銷售到擁有世界上智能手機用户最多的中國。我們還從中國的供應商那裏採購某些關鍵的集成電路產品。
由於各種因素，包括來自中國政府的壓力、鼓勵或激勵措施或政策（包括其 中國製造2025campaign），擔心由於美國或中國政府的實際、威脅或潛在的行動或政策，包括貿易保護或國家安全政策，或其他原因，我們的一些中國集成電路客户已經開發了自己的集成電路產品並在設備中使用此類集成電路產品，或者在設備中使用競爭對手的集成電路產品，而不是我們的產品。
政治行動，包括美國和中國政府的貿易保護和國家安全政策，例如關税、禁令或將公司列入限制實體名單，過去、現在和將來都可能限制或阻止我們與某些中國客户或供應商進行業務交易，限制、阻止或阻止我們的某些中國客户或供應商與我們進行業務往來，或者增加這樣做的成本。鑑於我們的收入集中在中國，如果由於美國或中國政府實際、威脅或潛在的行動或政策，我們被進一步限制或禁止向中國 OEM 銷售我們的集成電路產品；如果我們的非中國 OEM 客户被限制或禁止向中國銷售包含我們集成電路產品的設備；如果中國 OEM 開發和使用自己的集成電路產品或在部分（或全部）中使用競爭對手的集成電路產品他們的設備，而不是我們的集成設備電路產品；如果中國對我們的集成電路產品或包含我們集成電路產品的設備徵收的關税使中國原始設備製造商或中國消費者購買此類產品或設備的成本更高；或者如果我們的中國被許可方延遲或停止支付他們所欠的許可費
我們、我們的業務、收入、經營業績、現金流和財務狀況可能會受到重大損害。同樣，如果由於美國或中國政府的行動或政策，我們被限制或禁止從中國供應商那裏獲得關鍵集成電路產品，我們的業務、收入、經營業績、現金流和財務狀況可能會受到重大損害。
最後，中國政府監管可能流出該國的資金金額和時間的政策已經影響並可能繼續影響我們從中國客户和被許可人那裏收到付款的時間和/或接收能力，這可能會對我們的現金流產生負面影響。
我們的許可業務所特有的風險
一些原始設備製造商試圖避免為使用我們的知識產權支付公平合理的特許權使用費，這可能需要投入大量的管理時間和財務資源，並可能導致政府、法院、監管機構或機構、標準制定組織 (SDO) 或其他行業組織做出損害我們業務的法律決定或行動。
公司不時會啟動各種策略，試圖進行談判、重新談判、減少和/或消除因使用我們的知識產權而向我們支付特許權使用費的需求。這些策略包括：(i) 訴訟，通常指控侵犯此類公司持有的專利、濫用專利、專利耗盡、專利無效或我們的專利或許可不可執行，指控我們沒有以公平、合理和非歧視性 (FRAND) 條款許可我們的專利，或者指控某種形式的不公平競爭或違反競爭法；(ii) 採取與我們簽訂的合同的理解（和/或通俗語言）背道而馳的立場; (iii) 向政府當局發出呼籲; (iv) 集體行動, 包括在正式和非正式基礎上與無線運營商、標準機構、其他志同道合的公司和組織合作，採用可能限制知識產權創新的回報的知識產權政策和做法；（v）遊説政府監管機構和民選官員，以尋求降低特許權使用費率或計算特許權使用費的基礎，尋求施加某種形式的強制許可或削弱專利持有人行使權利或獲得專利權的能力公平此類權利的回報；以及 (vi) 被許可人試圖將其特許權使用費義務轉移給供應商，以降低計算特許權使用費所依據的批發（即被許可人）銷售價格。
此外，某些被許可人對根據其許可協議欠我們的特許權使用費提出異議、報告不足、支付不足、未報告或未支付特許權使用費，或者以不符合其合同義務的方式向我們報告，某些公司尚未或延遲與我們簽訂或續訂使用我們的知識產權的許可協議，他們或其他公司將來可能會從事此類行為。一個或多個被許可人提出異議、少報、少付、不報告或不支付欠我們的特許權使用費，這可能會鼓勵其他被許可人採取類似行動或不續訂其現有的許可協議，也可能鼓勵其他被許可人或無牌公司推遲簽訂或不簽訂新的許可協議。此外，如果此類被許可方和公司增加其設備份額，則其少報、少付款、不付款或不報告對我們的業務、收入、經營業績、現金流和財務狀況的負面影響將加劇。
我們過去一直如此，目前正在接受各種訴訟和政府調查和訴訟。本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中對其中某些事項進行了更全面的描述。承諾和意外開支。”將來，我們可能會受到其他訴訟或政府調查或訴訟。此外，我們的某些直接和間接客户和被許可人已經向我們提起訴訟，其他客户和被許可人將來可能會就我們的業務向我們提起訴訟或仲裁。其中一項或多項問題的不利決議已經並將來可能對我們的業務、收入、經營業績、現金流和財務狀況產生重大不利影響。另請參閲以下標題的風險因素 “我們的業務可能會因政府調查或訴訟中的不利裁決而受到影響” 和“我們的專利許可慣例的變化，無論是由於政府調查或對這些做法提出質疑的私人法律訴訟，還是其他原因，都可能對我們的業務和經營業績產生不利影響。”
此外，在我們參與SDoS方面，我們與其他專利所有者一樣，通常向此類組織做出合同承諾，對這些承諾中規定的符合標準的產品必然會侵犯我們的專利進行許可。一些符合標準的產品的製造商和用户對這些承諾提出了不利於我們的許可業務的解釋，包括限制我們在標準必要專利組合的許可中可以收取的特許權使用費金額的解釋。
此外，一些第三方提議對現有的知識產權政策進行重大修改，供SDoS和其他行業組織實施，目標是大幅貶值標準必要專利。例如，有些人提出了一些提案，要求將所有成員公司擁有的所有標準必要專利的最高總知識產權使用費率應用於任何成員公司的銷售價格
產品執行相關標準。他們進一步提議，根據每家擁有標準必要專利的成員公司持有的標準必要專利數量，將這種最高總特許權使用費率分配給每個擁有標準必要專利的成員公司。其他人則提出，禁令不應成為侵犯標準必要專利的可用補救措施，並提出了可能嚴重限制法院對專利侵權行為的損害賠償和其他補救措施（例如，嚴格限制特許權使用費率的適用基礎）的建議。據稱，其中許多策略是基於對某些SDO政策的解釋，這些政策涉及對行業標準至關重要或可能至關重要的專利許可，以及我們（或其他公司）涉嫌未能遵守這些政策。
一些SDO、法院和政府機構已經採納了或將來可能會以不利於我們利益的方式採納部分或全部解釋或提案，包括在我們可能不是當事方的訴訟中。此外，某些國家的SDO可能會試圖修改廣泛接受的標準，並將由此產生的標準宣稱為自己的標準。
我們預計，此類提案、解釋和策略將在未來繼續下去，如果成功，我們的商業模式將受到損害，要麼限制或取消我們對全部或部分標準必要專利組合收取特許權使用費（或減少我們可以收取的特許權使用費）的能力，限制我們在新技術方面的投資回報，限制我們對標準必要專利的侵權者尋求禁令的能力，限制我們的許可能力提交我們的承諾時的承諾納入未來標準的技術（這可能會降低我們的技術被納入此類標準的可能性），或者迫使我們在SDoS或其他行業團體之外工作以推廣我們的新技術，我們的收入、經營業績和現金流可能會受到負面影響。此外，與維護或捍衞我們的立場相關的法律和其他費用過去和現在都很高。我們預計，這些挑戰，無論其優點如何，都將持續到可預見的將來，並且需要投入大量的管理時間和財政資源。
我們的專利許可慣例發生變化，是否由於 對這些做法提出質疑的政府調查或私人法律訴訟或其他可能對我們的業務和經營業績產生不利影響。
如風險因素中所述”我們的業務可能會因政府調查或訴訟中的不利裁決而受到影響” 下面，我們過去曾接受過各種政府調查和訴訟，以及私人法律訴訟，對我們的專利許可和芯片組銷售行為提出質疑。本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中對其中某些事項進行了更全面的描述。承諾和意外開支。”我們認為，其中某些調查和法律訴訟的目的之一是減少被許可人因使用我們的知識產權而必須向我們支付的特許權使用費。將來，我們可能會受到其他訴訟或政府調查或訴訟。
如果要求我們在專利許可協議中降低特許權使用費率，那麼如果支付特許權使用費的設備的銷售量沒有足夠的增長，我們的收入、收益和現金流將受到負面影響。同樣，如果我們被要求降低特許權使用費的計算基數，除非支付特許權使用費的設備的銷售量有足夠的增長，或者我們能夠提高特許權使用費率以抵消因特許權使用費基數如此低而導致的收入減少（假設絕對特許權使用費低於任何相關的特許權使用費上限），否則我們的收入、經營業績和現金流將受到負面影響。
如果我們被要求向芯片組製造商授予專利許可（這可能會導致實施更復雜的多層次許可結構，在這種結構中，我們將專利組合的某些部分許可給芯片組製造商，將其他部分許可給原始設備製造商），我們將產生額外的交易成本，這可能很大，而且在許可談判完成之前，我們可能會延遲確認收入。此外，如果我們無法在如此多層次的許可結構下獲得總的等值收入，我們的許可收入和收益將受到負面影響。
如果我們被要求向沒有專利許可的原始設備製造商出售芯片組，我們的許可計劃可能會受到此類未經許可的原始設備製造商提出的專利耗盡索賠的負面影響（即聲稱我們向此類原始設備製造商出售芯片組使我們無法對此類原始設備製造商主張芯片組實質上包含的任何專利）。如果我們向原始設備製造商主張專利以獲得這些專利的許可收入，此類銷售將為他們提供辯護。這可能會對我們的許可計劃以及我們的經營業績、現金流和財務狀況產生重大不利影響。
如果我們被要求實施任何這些新的許可和/或商業慣例，包括修改或重新談判我們現有的許可協議或尋求其他商業安排，我們將產生額外的交易成本，這可能很大，在許可談判完成之前，我們可能會延遲確認收入，我們的業務、收入、運營業績、現金流和財務狀況可能會受到損害。對我們的許可慣例的任何此類變更的影響都可能因司法管轄區而異，具體取決於
具體結果和這些結果的地理範圍.此外，如果我們被要求修改我們在一個司法管轄區的許可慣例，其他司法管轄區的被許可人或政府機構可能會嘗試為自己或其他司法管轄區獲得類似的結果（如適用）。
我們的許可計劃的持續和未來成功要求我們繼續發展我們的專利組合，續訂或重新談判即將到期的許可協議，或者涵蓋未來的其他專利。
我們擁有大量與3G、4G、5G和其他技術相關的已發佈和正在申請的專利。至關重要的是，我們必須繼續發展我們的專利組合，尤其是在5G領域。如果我們不維持適用於當前和未來標準、產品和服務的強大產品組合，我們未來的許可收入可能會受到負面影響。
此外，根據我們的多項許可協議向我們授予和從我們獲得的許可僅包括在特定日期之前提交或頒發的專利。因此，與一些被許可方簽訂了協議，後來的專利不由我們授權，也不向我們授予許可。此外，佔我們許可收入很大一部分的現行專利許可協議在規定的期限內有效。為了許可或獲得此類後續專利的許可，或者在指定期限到期後獲得許可，並在指定期限到期後獲得特許權使用費，我們將需要比以往更頻繁地延長或修改此類許可協議或與此類被許可人簽訂新的許可協議。將來，如果不對我們與此類被許可人簽訂的許可協議的實質性條款和條件產生負面影響，我們可能無法延長或修改許可協議或簽訂新的許可協議，而此類修改或新協議可能會對我們的收入產生負面影響。在某些情況下，由於仲裁或訴訟，我們可能會延長、修改或簽訂新的許可協議，仲裁員或法院施加的條款可能不如現有條款對我們有利，並且可能會影響不受訴訟或仲裁約束的許可協議的財務或其他條款。如果延期、修改或與被許可方簽訂新的許可協議，我們確認與該被許可方產品銷售相關的收入的能力就會延遲。此外，如果我們無法就此類修改或新協議達成協議，則可能導致與此類公司提起專利侵權訴訟。
與監管和法律挑戰相關的風險
由於政府調查或訴訟中的不利裁決，我們的業務可能會受到影響。
我們過去曾如此，目前正在接受各種政府調查和訴訟。本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中對其中某些事項進行了更全面的描述。承諾和意外開支。”這些問題的關鍵指控或調查結果包括，除其他外，我們拒絕向芯片組製造商發放許可證，違反了FRAND許可承諾；我們的特許權使用費率過高；計算特許權使用費的基準應低於適用設備的批發（即被許可人）銷售價格（減去某些允許的扣除額）；我們非法要求客户在出售蜂窩調制解調器芯片組之前執行專利許可；我們已經與芯片組簽訂了獨家協議取消競爭抵押品贖回權的客户；我們在RFFE領域利用我們在基帶芯片組中的地位；以及我們違反反壟斷法、從事反競爭行為和不公平競爭方法的客户。將來，我們可能會受到其他訴訟或政府調查或訴訟。
其中一項或多項問題的不利決議已經並將來可能對我們的業務、收入、經營業績、現金流和財務狀況產生重大不利影響。視情況而定，不利的決議可能導致的各種補救措施包括：我們失去執行一項或多項專利的能力；禁令；金錢賠償或罰款或其他付款命令；發佈停止某些行為或修改我們的商業慣例的命令，例如要求我們降低特許權使用費率，降低特許權使用費的計算基礎，向芯片組製造商授予專利許可，出售芯片組給未經許可的 OEM，或者修改或重新協商我們現有的部分或全部內容許可協議；以及確定我們的部分或全部許可協議無效或不可執行。如果我們的部分或全部許可協議被宣佈為無效或不可執行，和/或我們被要求重新談判這些許可協議，則除非我們簽訂新的許可協議，否則我們可能無法獲得或可能無法確認受影響的許可協議下的部分或任何許可或特許權使用費收入；即使是許可協議不受影響的被許可人也可能要求重新談判協議或援引協議中的爭議解決條款，我們可能無法承認部分或任何許可或特許權使用費此類協議下的收入。許可協議的重新談判可能會導致條款不如現有條款對我們有利，或者導致仲裁或訴訟以解決許可條款，這也可能不如現有條款對我們有利，而且每項條款都可能需要幾個月甚至幾年的時間。在此類談判、仲裁或訴訟結束之前，被許可方可能會少報、少付、不報告或不支付欠我們的特許權使用費。此外，我們可能因涉嫌超額支付過去向我們支付的特許權使用費而被起訴，包括根據美國反壟斷法尋求三倍賠償的私人反壟斷訴訟。上述任何情況的發生都可能對我們的業務、收入、業績產生重大不利影響
的運營、現金流和財務狀況，我們的股價可能會大幅下跌，在這種情況下，我們可能不得不大幅削減成本和其他現金用途，包括用於研發，這嚴重削弱了我們保持產品和技術領先地位以及投資5G等下一代技術的能力。此外，根據上述情況的廣度和嚴重程度，我們可能不得不減少、暫停或取消資本回報計劃，我們及時償還債務的能力可能會受到影響。此外，某一特定國家或地區的政府機構可以成功地提出和實施補救措施，其效果超出該國家或地區的邊界。
這些挑戰需要投入大量的管理時間和精力，我們預計這些挑戰將繼續需要投入大量的管理時間和精力，而且我們預計，在相關問題得到解決之前，這些挑戰將繼續導致鉅額的法律費用。
與供應和製造相關的風險
我們依靠數量有限的第三方供應商來採購、製造和測試以無工廠生產模式製造的產品。如果我們未能執行提供供應保障、技術領先地位和合理利潤的供應戰略，我們的業務和經營業績可能會受到損害。我們還受到訂單和裝運不確定性的影響，這可能會對我們的運營業績產生負面影響。
我們主要採用無晶圓廠生產模式，這意味着我們不擁有或經營用於生產製造集成電路的硅晶圓的代工廠。除了我們擁有的製造某些RFFE模塊和射頻濾波器產品的設施外，我們還依靠第三方供應商來進行集成電路的製造和組裝以及大部分測試。我們的供應商還負責採購用於生產集成電路的大部分原材料。此類第三方供應商數量有限，能夠在領先的工藝技術節點進行製造的供應商更少。我們採用交鑰匙和兩階段製造模式來購買我們的集成電路。在交鑰匙模式下，我們的鑄造供應商負責交付經過全面組裝和測試的集成電路。在兩階段製造模式下，我們從半導體制造代工廠購買單一或晶圓形式的芯片，並與不同的第三方供應商簽訂製造服務合同，例如晶圓凸塊、探針、組裝以及我們的大部分最終測試要求。供應我們產品的半導體制造代工廠主要位於亞洲，我們的主要倉庫也是如此，我們在那裏儲存成品以滿足客户的訂單。
以下情況可能會對我們滿足客户需求的能力產生不利影響，並對我們的收入、業務運營、盈利能力和現金流產生負面影響：
•我們的產品供應來源減少、中斷、延遲或限制；
•我們的供應商未能為我們的產品採購原材料或分配足夠的原材料；
•由於政府禁止或限制與某些國家和/或公司的交易，無法從我們的供應商那裏採購或使用原材料、部件或產品，並且替代供應商、原材料來源或原材料無法在可接受的時間範圍內或以可接受的條件提供；
•我們的供應商未能為我們的產品分配足夠的製造或測試能力；
•我們的供應商無法對產品需求的變化或原材料或組件價格的上漲做出反應；
•我們的供應商無法開發或維護，或者延遲開發或建設領先工藝技術的製造能力，包括向較小的幾何工藝技術的過渡；
•失去供應商或供應商無法達到業績、質量或產量規格或交貨時間表；
•在失去供應商或決定增加或更改供應商的情況下，由於新供應商資格認證以及開始批量生產或測試而導致的額外費用或生產延遲；
•影響我們供應商的自然災害或地緣政治衝突；
•健康危機，包括流行病或流行病，例如 COVID-19 疫情，以及政府和企業對此的應對措施，這些危機會影響我們的供應商，包括隔離或封閉所致；以及
•限制或阻止我們與關鍵集成電路產品供應商進行業務交易的貿易或國家安全保護政策，尤其是美國或中國政府的政策，或限制或阻止此類交易的政策
供應商與我們進行業務往來，或採購為我們製造商品所必需的材料、機械或技術。
雖然我們已經為某些技術建立了替代供應商，但此類供應商數量有限，能夠在領先的工藝技術節點運營或願意在較舊的工藝技術節點運營的供應商更少。我們依賴獨家或有限來源的供應商來生產某些產品，這可能會加劇上述風險，並使我們面臨其他重大風險，包括：產品性能不佳以及對交貨時間表、製造能力和產量、質量保證、數量和成本的控制降低。如果我們已經建立了替代供應商，這些供應商可能需要大量的時間和支持才能將此類技術投入生產，而對於複雜或領先的工藝技術，這兩者都可能增加。因此，我們可能會投入大量精力和資源來支持和維護此類替代供應商，併產生更高的成本。此外，由於貿易或國家安全保護政策，取消或限制鑄造供應商為我們製造部件或產品的能力，可能會增加我們對單一來源或有限來源安排的脆弱性，並限制或阻止我們從這些供應商那裏採購關鍵部件或產品。未來鑄造供應商的整合也可能增加我們對單一來源或有限來源安排的脆弱性，降低供應商談判定價的意願，這可能會對我們降低成本、增加製造成本和限制可用產能的能力產生負面影響。我們與供應商的安排可能迫使我們承擔製造和測試產品的成本，而這些成本的下降速度與客户降價的速度不一樣。我們和供應商開發或維護領先的工藝技術，包括向較小的幾何工藝技術過渡（這會增加製造產量和可靠性的風險），以及有效與競爭對手的製造工藝和績效競爭的能力，可能會影響我們推出新產品和滿足客户需求的能力，可能會增加我們的成本（可能降低利潤率），並可能使我們面臨庫存過剩的風險。以上任何一項都可能對我們的業務、經營業績和現金流產生負面影響。
儘管我們與供應商簽訂了長期合同，但其中大多數合同並未規定長期的產能承諾。如果我們的供應商沒有在特定時間段內或任何特定數量的堅定承諾，我們的供應商可能會為其他客户分配生產和測試產品的產能，而且過去已經分配了產能，用於為其他客户生產和測試產品，同時減少或限制我們產品的製造或測試能力，這種能力可能會受到限制，具體取決於我們的供應商投資領先工藝技術製造所需資本的能力和意願。因此，我們的產品可能無法在需要時或以合理的價格提供容量。如果我們確實獲得了長期容量承諾，我們可能會承擔與這些承諾相關的額外費用，或者為未使用的容量承諾支付不可退還的款項。
我們的供應商或潛在的替代供應商可以為自己或其他與我們的產品競爭的公司製造基於CDMA或OFDMA的集成電路。此類供應商過去曾選擇將原材料和製造能力分配給自己的產品或競爭對手的產品，並減少或限制我們產品的產量。
此外，我們可能無法從供應商那裏獲得合理的定價、製造或交貨條款。我們不能保證供應商的行為不會對我們的運營造成幹擾，從而損害我們履行對客户的交付義務的能力或增加我們的銷售成本。如果我們無法獲得充足的供應，我們可能有義務向客户支付此類短缺的款項。
此外，我們使用我們和客户對我們產品需求的預測向供應商下訂單，這些預測基於許多假設和估計。隨着我們轉向更小的幾何加工技術，製造交貨時間會增加。因此，我們向供應商下達的訂單通常僅部分包含在客户的承諾範圍內。如果我們或我們的客户高估了需求，或者如果需求受到我們或客户無法控制的因素的影響，例如 COVID-19 疫情，而這些因素不受客户約束性承諾，我們可能會遇到過剩或過時的庫存增加，這將對我們的經營業績產生負面影響。
我們的製造設施的運營和控制存在許多風險，包括與無工廠模式相比，固定成本的比例更高、環境合規和責任、與氣候變化有關的影響、自然災害風險、設備和材料的及時供應以及各種製造問題。
我們擁有並經營各種設施，生產我們的某些RFFE模塊和射頻濾波器產品。與無晶圓廠模式相比，製造設施的特點是固定成本的比例更高。由於對我們產品的需求減少，包括在不太有利的行業環境中，或者由於我們未能贏得和/或保留原始設備製造商的設計，我們可能會面臨制造設施利用率下降的問題。在這樣的時期，我們的
製造設施可能在較低的產能水平下運營, 而與此類設施相關的固定成本將繼續產生, 從而導致毛利降低。
在我們運營製造設施的每個司法管轄區，我們都受許多環境、健康和安全法律和法規的約束，這些法律法規除其他外，管理空氣中的污染物排放；廢水排放；危險物質和其他廢物的使用、儲存、產生、處理和處置；土壤和地下水污染的調查和修復；以及員工的健康和安全。某些環境法規定，不動產的現任或前任所有者或經營者，或安排將危險物質送往處置或處理設施的當事方，承擔調查、清除或補救危險物質的費用，在某些情況下是連帶責任。因此，我們可能會因任何此類拆除或補救工作而承擔清理費用，以及與受污染場地有關的其他第三方索賠。此外，我們可能對人類接觸有害物質或其他環境破壞所產生的後果負責。如果我們或我們收購或已經收購的公司或設施過去失敗或將來未能遵守任何此類法律和法規，那麼我們可能會對銷售我們生產的產品承擔責任、罰款或禁令，我們的運營可能會暫停。此類法律法規還可能限制我們修改或擴建設施的能力，可能要求我們購買昂貴的設備，或者可能需要其他大量支出。對於我們的某些業務，我們還必須獲得並持有政府當局頒發的環境許可證。雖然我們的政策和程序旨在確保遵守適用的法律、法規和許可，但我們無法保證我們或我們的員工、承包商或代理商將始終遵守此類法律、法規和許可或我們的相關政策和程序。
對氣候變化的擔憂以及由此產生的潛在環境影響可能會導致新的環境、健康和安全法律法規，這些法律和法規可能會影響我們、我們的供應商和我們的客户。此類法律或法規可能會導致我們為合規而承擔額外的直接成本，以及由於我們的客户、供應商或兩者兼而有之而增加的間接成本，從而產生額外的合規成本，這些成本會轉嫁給我們。這些成本可能會對我們的經營業績和財務狀況產生不利影響。此外，氣候變化可能對我們的製造設施或供應商的設施構成物理風險，包括可能導致供應延遲或中斷的極端天氣事件增加。
我們在亞洲和歐洲設有製造工廠。如果海嘯、洪水、地震、火山噴發或其他自然災害、氣候變化或地緣政治衝突的影響損壞、摧毀或擾亂我們的製造設施，則可能會干擾我們的運營，延遲庫存的生產和運輸，並導致昂貴的維修、更換或其他費用。此外，自然災害、氣候變化的影響或地緣政治衝突可能導致運輸、分銷渠道和供應鏈中斷，原材料價格大幅上漲。此外，健康危機，包括流行病或流行病，例如 COVID-19 疫情，以及政府和企業對此的應對措施，可能會影響我們的製造設施，包括導致隔離和/或關閉，從而導致我們的製造業務中斷和可能關閉。
我們的製造業務依賴於及時從多個供應商那裏獲得足夠質量和數量的原材料和其他供應，在某些情況下，我們依賴數量有限的供應商，在某些情況下包括獨家供應商，尤其是在亞洲。在某些情況下，原材料和其他產品的供應可能因供應商的災難、事故或其他事件而中斷；由於質量或其他問題而暫停供應；需求迅速增加導致供應短缺；和/或我們或我們的供應商被禁止使用某些原材料或含有此類原材料的產品或組件，這是由於政府對此類原材料原產國和可接受的原材料供應商的限制，材料或原材料來源不可用或無法在可接受的時間範圍內或以可接受的條件提供，這可能會影響生產並使我們無法向客户提供產品。如果供需平衡中斷，由於我們為原材料支付的價格上漲，可能會大大增加製造成本。由於產能限制或其他因素，供應商可能會不時延長交貨時間、限制向我們供應的數量或提高價格。此外，原材料的供應和成本可能會受到貿易和/或國家安全保護政策（例如關税）的負面影響，或者政府限制或阻止我們與某些國家或公司進行業務往來或限制或阻止某些公司與我們進行業務往來的行動，或者貿易緊張局勢，尤其是與亞洲國家的貿易緊張局勢。此外，用一種設備代替另一種設備或用另一種材料代替一種材料可能很困難或不可能做到。我們的供應商未能滿足我們的要求可能會導致我們的製造業務中斷。
我們的製造過程非常複雜，需要先進且昂貴的設備，並且必須不斷修改以提高產量和性能。生產過程中的困難可能會降低產量或中斷生產，因此，我們可能無法以及時、具有成本效益或具有競爭力的方式交付產品。此外，為了保持競爭力並滿足客户需求，我們可能需要改進我們的設施和工藝技術，以及
進行廣泛的研發，每一項研究和開發都可能需要大量資本的投資，並可能對我們的經營業績、現金流和財務狀況產生重大不利影響。
最後，我們通常使用我們或客户對我們產品需求的預測開始製造產品，這些預測基於許多假設和估計，通常不在購買承諾範圍內。因此，我們在預期銷售之前產生庫存和製造成本，而銷售最終可能無法實現或可能低於預期。如果我們或我們的客户高估了需求，或者如果需求受到我們或客户無法控制的因素的影響，例如 COVID-19 疫情或貿易或國家安全保護政策，而這些因素不在客户的約束性承諾之下，我們可能會遇到更高的庫存和運營成本和/或過剩或過時的庫存增加，這將對我們的運營業績產生負面影響。
與新舉措和相鄰舉措相關的風險
我們的增長在一定程度上取決於我們是否有能力將我們的技術和產品擴展到新的和擴展的產品領域，以及移動以外的相鄰行業或應用。我們對這些新的和擴大的產品領域、行業細分市場或應用、相關技術和產品，以及對我們現有技術和產品以及新技術的研究、開發和其他投資，可能無法產生營業收入或對符合我們預期的未來運營業績做出貢獻。
儘管我們繼續投入大量資源來推動發展，主要用於支持基於4G和5G的技術，但我們也利用現有的技術和業務專業知識以及通過收購，投資於新的和擴大的產品領域以及相鄰的行業領域或應用。
特別是，我們的未來增長在一定程度上取決於新的和擴大的產品領域，例如RFFE，以及相鄰的行業細分市場或移動以外的應用，例如汽車和物聯網；我們為新的和擴展的產品領域、相鄰的行業領域或應用開發領先且具有成本效益的技術和產品的能力；以及第三方將我們的技術和產品整合到這些產品領域、行業領域或應用中使用的設備中。因此，我們打算繼續對這些新的和擴大的產品領域以及相鄰的行業領域或應用進行大量投資，併為這些產品領域、行業領域或應用開發新產品和技術。我們的增長在很大程度上還取決於我們開發和申請5G技術專利的能力，以及使用5G技術開發和商業化產品的能力。
但是，我們在這些新的和擴大的產品領域和相鄰的行業領域或應用，以及相應的技術和產品，以及我們現有的技術和產品以及新技術（例如5G、使用許可、共享和未經許可的頻譜以及蜂窩和Wi-Fi的融合）的研究、開發和其他投資可能不會成功，因為除其他原因外：我們可能無法獲得所開發技術的專利；我們開發的技術可能未被納入相關標準；全新和擴展版產品領域、相鄰的行業細分市場或應用以及其中的消費者需求可能無法如預期的那樣發展或增長；我們的戰略或客户、被許可方或合作伙伴的戰略可能不成功；替代技術可能更好，也可能減少我們從投資中預期的優勢；競爭對手的技術或產品可能比我們的新技術或產品更具成本效益，具有更多功能或更少的限制，或者推向市場的速度更快；我們可能無法開發，或我們的競爭對手可能還有更多已建立和/或更強大的客户、供應商、分銷商或其他渠道關係；而競爭對手在我們不熟悉的行業領域或應用程序中可能有更長的運營歷史。我們還可能低估或高估了這些投資可能產生的未來收入或利潤率的成本，而這些投資可能不會或可能需要很多年才能產生實質性回報。
此外，汽車行業面臨着設計時間長、產品生命週期長以及高度的監管和安全要求的約束，這使得該行業的供應商必須遵守嚴格的資格認證流程、極低的缺陷率和高可靠性標準，所有這些都導致了巨大的進入壁壘並增加了成本。
如果我們的新技術和產品不成功，或者在我們預期的時間範圍內沒有成功，我們可能會產生鉅額的成本和資產減值，我們的業務和收入可能無法按預期增長或增長，我們的收入和利潤率可能會受到負面影響，我們的股價可能會下跌，我們的聲譽可能會受到損害。
我們可能會進行戰略收購和其他交易或進行投資，或者無法完成計劃中的戰略收購，這可能會對我們的經營業績產生不利影響或無法提高股東價值。
我們從事戰略收購和其他交易，包括合資企業，並進行投資，我們認為這對我們業務的未來很重要，目標是最大限度地提高股東價值。我們不時收購企業和其他資產，包括專利、技術和其他無形資產，建立合資企業或其他戰略交易，購買公司的少數股權或向公司提供貸款，包括那些可能是私有和處於早期階段的公司。我們的戰略活動通常側重於為我們的產品開闢或擴大機會
以及為移動設備和移動以外的新行業領域或應用設計和推出新產品（或增強現有產品）的技術和支持。我們的許多戰略活動都具有很高的風險，需要使用大量的資本，而且投資可能在投資之日後的幾年內無法變為流動性（如果有的話）。我們的戰略活動可能不會產生財務回報，也不會提高我們的技術或產品的採用率或持續使用。我們可能會低估成本或高估收益，包括產品、收入、成本以及我們期望實現的其他協同效應和增長機會，但我們可能無法實現這些收益。在某些情況下，我們可能需要合併或記錄我們在已收購所有權益的公司的收益或虧損中所佔的份額。此外，我們過去有過與我們的戰略活動相關的減值費用，將來可能會記錄減值費用。我們因戰略活動而產生的任何損失或減值費用都將對我們的經營業績和財務狀況產生負面影響，我們可能會繼續蒙受與尚未完全減值或退出的戰略資產或投資相關的新的或額外的損失。
實現業務收購的預期收益，包括我們擁有管理和運營控制權的合資企業和其他戰略投資，在一定程度上取決於我們能否以高效和有效的方式整合業務並實現預期的協同效應，而我們在這些努力中可能無法取得成功。這種整合既複雜又耗時，涉及重大挑戰，其中包括：留住關鍵員工；成功整合新員工、設施、技術、產品、流程、運營（包括供應和製造業務）、銷售和分銷渠道、商業模式和業務系統；留住企業的客户和供應商；整合研發業務；最大限度地減少管理層對正在進行的業務事務的注意力；整合公司和管理基礎設施；以及管理我們的業務、運營和員工羣不斷擴大的規模、複雜性和全球化。我們不得從相關技術或產品或基於這些技術的未來技術或產品中獲得任何商業價值，並且我們可能承擔我們可能獲得的賠償保護未涵蓋的責任，我們可能會受到訴訟。此外，我們可能無法成功進入或擴展到新的銷售或分銷渠道、業務或運營模式、地理區域、行業細分市場或關聯業務所服務或鄰近的應用程序，也可能無法成功利用我們的戰略收購可能帶來的潛在新機會。
如果我們無法實現業務收購或其他戰略活動的預期收益，我們的業務和經營業績可能會受到不利影響，我們可能無法通過參與這些交易來提高股東價值。
我們的許多收購和其他戰略投資都需要得到美國和外國政府機構的批准。過去，某些機構已經拒絕了交易，將來也可能拒絕交易或未能及時批准，這導致我們無法實現擬議交易的預期收益。未來的收購或其他戰略投資可能會更加困難、複雜或昂貴，以至於我們完成收購的能力的聲譽受到損害。此外，如果中美關係仍然緊張，我們完成任何需要中國相關監管機構批准的交易的能力可能會受到嚴重影響。
與網絡安全或盜用我們的關鍵信息相關的風險
如果我們的信息技術系統出現安全漏洞，或者以其他方式盜用我們的技術、知識產權或其他專有或機密信息，我們的業務和運營可能會受到影響。
第三方經常試圖未經授權訪問我們的信息技術系統，而且許多此類嘗試越來越複雜。人們認為 COVID-19 疫情使公司的信息技術系統更加脆弱，這增加了本已大量的此類嘗試。這些企圖可能與工業、企業或其他間諜活動、犯罪黑客或國家支持的入侵有關，包括試圖將惡意軟件祕密引入我們的計算機和網絡，包括製造業務中的計算機和網絡，以及冒充授權用户等。我們還可能遭受勒索式的網絡攻擊，這可能會影響我們的信息技術系統，對我們的業務（包括我們的製造業務）造成廣泛幹擾，並暴露我們的機密或適當信息。此外，我們可能依賴的第三方來存儲和/或處理我們的機密信息，也可能受到類似的威脅。此類威脅可能導致我們或我們的員工、客户、被許可人、供應商或其他第三方的技術、知識產權或專有、機密或個人信息的盜用、盜竊、濫用、披露、丟失或破壞，以及我們的信息技術系統損壞或中斷。這些威脅在不斷演變，這增加了成功防禦這些威脅或實施適當預防措施的難度。我們力求檢測和調查所有安全事件並防止其再次發生，但是試圖未經授權訪問我們的信息技術系統或其他攻擊在過去，在某些情況下和一定程度上是成功的（但沒有造成重大傷害），將來可能會成功，在某些情況下，我們可能沒有意識到事件或其規模和影響。
此外，員工和前僱員，尤其是成為競爭對手、客户、被許可人或其他第三方（包括國家行為者）僱員的前僱員，過去和將來可能盜用、使用、發佈或向我們的競爭對手、客户、被許可人或其他第三方（包括國家行為者）提供我們的技術、知識產權或其他專有或機密信息。隨着人才競爭對手，尤其是工程人才，越來越多地試圖僱用我們的員工，這種風險加劇了。另請參閲標題為 “風險因素” “我們可能無法吸引和留住合格的員工。”同樣，我們允許我們的直接和間接客户和被許可人以及我們的某些顧問訪問我們的某些技術、知識產權和其他專有或機密信息，他們過去和將來可能錯誤地使用此類技術、知識產權或信息，或者錯誤地向第三方（包括我們的競爭對手或國家行為者）披露此類技術、知識產權或信息。我們還向我們的某些合資夥伴提供訪問我們的某些技術、知識產權和其他專有或機密信息的權限，包括與國家行為者有關聯的合作伙伴，以及在所有權限制可能要求我們收購合資企業少數股權的外國司法管轄區。此類合資夥伴可能會錯誤地使用此類技術、知識產權或信息，或錯誤地向第三方（包括我們的競爭對手或國家行為者）披露此類技術、知識產權或信息。
盜用、盜竊、濫用、披露、丟失或破壞我們或我們的員工、客户、被許可人、供應商或其他第三方的技術、知識產權或專有、機密或個人信息，可能會損害我們的競爭地位，降低我們在研發和其他戰略計劃方面的投資價值，導致我們失去業務，損害我們的聲譽，使我們受到法律或監管訴訟，導致我們承擔其他損失或責任等對我們的業務產生不利影響。我們期望繼續投入大量資源用於我們的信息技術系統、技術、知識產權以及專有和機密信息的安全。
此外，中國已經實施了網絡安全法，其他國家或地區也可能實施網絡安全法，這些法律要求我們的整體信息技術安全環境符合某些標準和/或獲得認證。此類法律可能複雜、含糊不清，有待解釋，從而可能造成遵守方面的不確定性。因此，我們為遵守此類法律所做的努力可能代價高昂且可能失敗，這可能會對我們的業務、經營業績和現金流產生不利影響。
與知識產權相關的風險
我們的知識產權的執法和保護可能很昂貴，可能無法防止盜用或未經授權使用我們的知識產權，可能導致我們失去執行一項或多項專利的能力，並可能受到專利法的變化、某些可能無法有效保護我們知識產權的外國司法管轄區的法律以及這些司法管轄區執法不力的不利影響。
我們主要依靠專利、版權、商標和商業祕密法，以及保密和保密協議、國際條約和其他方法來保護我們的知識產權，包括我們的專利組合。監管未經授權使用我們的產品、技術和知識產權既困難又耗時。我們採取的措施並不總是能阻止，我們也無法確定將來將採取的措施能否防止盜用或未經授權使用我們的產品、技術或知識產權，尤其是在法律可能不像美國法律那樣充分或容易地保護我們的權利的國家，或者此類法律可能缺乏或無效的國家。另請參閲標題為 “風險因素” “如果我們的信息技術系統出現安全漏洞，或者以其他方式盜用我們的技術、知識產權或其他專有或機密信息，我們的業務和運營可能會受到影響。”
一些行業參與者對普遍貶值專利，尤其是標準必要專利具有既得利益，他們對某些專利制度發動了攻擊，這增加了修改既定專利法的可能性。在美國，關於潛在的專利法變更以及當前和未來可能的專利訴訟的討論仍在繼續，其結果可能對我們的許可業務不利。我們產品生產或銷售的某些國外國家（包括亞洲的某些國家）的法律可能無法像美國法律那樣保護我們的知識產權。我們無法確定地預測任何潛在變化的長期影響。此外，我們無法確定任何國家的法律和政策或國外或國內任何標準機構在知識產權執法、許可或標準採用方面的做法將來不會以不利於我們的許可計劃或我們產品或技術的銷售或使用的方式發生變化。
在某些情況下，我們過去和將來都很難保護或執行我們的知識產權和合同，包括收取使用我們專利組合的特許權使用費，原因包括：某些被許可人拒絕報告和支付他們欠我們的全部或部分特許權使用費；政府的政策或政治行動，
包括貿易保護和國家安全政策；競爭法對我們許可做法的質疑；外國司法管轄區通過強制性許可條款；外國法院未能承認和執行美國法院發佈的違約和損害賠償判決；以及競爭管理機構對我們的許可業務以及芯片組產品附加特性和功能的定價和集成提出的質疑。另請參閲標題為 “的風險因素”一些 OEM 為避免為使用我們的知識產權支付公平合理的特許權使用費的努力可能需要投入大量的管理時間和財務資源，並可能導致政府、法院、監管機構或機構、標準制定組織 (SDO) 或其他行業組織做出損害我們業務的法律決定或行動” 和”我們的業務可能會因政府調查或訴訟中的不利裁決而受到影響.”
我們過去曾參與過訴訟和仲裁，將來可能需要進一步提起訴訟或仲裁，以執行我們的合同和知識產權，保護我們的商業祕密或確定他人所有權的有效性和範圍。由於任何此類訴訟或仲裁，我們可能會失去執行一項或多項專利的能力，我們的部分許可協議可能被確定為無效或不可執行（這反過來又可能導致其他被許可人不遵守其現有的許可協議或提起訴訟或仲裁），許可條款（包括但不限於使用我們知識產權的使用費率）可能會比現有條款對我們不利，而我們可能會產生鉅額費用。我們為執行合同或知識產權而採取的任何行動都可能代價高昂，並可能消耗大量的管理時間和精力，這反過來又可能對我們的經營業績和現金流產生負面影響。此外，即使是我們執法工作的積極解決方案，也可能需要時間才能得出結論，這可能會減少我們在結束之前用於其他目的（例如研發）的收入和現金資源。
此外，儘管我們的許可協議規定我們有權對被許可人的賬簿和記錄進行審計，但審計可能昂貴、耗時、不完整且存在爭議。此外，某些被許可人可能不遵守提供其賬簿和記錄的完全訪問權限的義務。如果我們不積極行使許可協議規定的權利，則被許可人可能不遵守其現有的許可協議，如果我們不積極追究未經許可的公司就其使用我們的知識產權與我們簽訂許可協議，則其他未經許可的公司不得簽訂許可協議。同樣，我們向我們的直接和間接客户和被許可人提供對我們的某些知識產權以及專有和機密商業信息的訪問權限，這些客户和被許可人過去和將來都可能錯誤地使用此類知識產權和信息，或者錯誤地向第三方（包括我們的競爭對手）披露此類知識產權和信息。另請參閲標題為” 的風險因素一些 OEM 為避免為使用我們的知識產權支付公平合理的特許權使用費的努力可能需要投入大量的管理時間和財務資源，並可能導致政府、法院、監管機構或機構、標準制定組織 (SDO) 或其他行業組織做出損害我們業務的法律決定或行動.”
其他公司聲稱我們侵犯了他們的知識產權，可能會對我們的業務產生不利影響。
公司不時對我們的產品或使用我們的技術或行業中使用的其他技術提出專利、版權和其他知識產權索賠，並可能再次主張這些主張。這些索賠已經導致並可能再次導致我們捲入訴訟。除其他因素外，考慮到知識產權訴訟中複雜的技術問題和固有的不確定性，我們可能無法在此類訴訟中佔上風。如果發現我們的任何產品侵犯了另一家公司的知識產權，我們可能會受到禁令的約束或被要求重新設計我們的產品，或者許可此類知識產權或向該其他公司支付損害賠償或其他賠償（其中任何一項都可能代價高昂）。如果我們無法重新設計我們的產品，無法許可我們產品中使用的此類知識產權或以其他方式分銷我們的產品（例如，通過許可供應商），我們可能會被禁止製造和銷售我們的產品。同樣，我們的供應商可能會被發現侵犯了另一家公司的知識產權，然後這些供應商可能會被禁止向我們提供產品或服務。
在涉及我們和其他公司的專利或其他知識產權的任何潛在爭議中，我們的芯片組代工廠、半導體組裝和測試提供商以及客户也可能成為訴訟的目標。根據某些產品銷售、服務、許可和其他協議，我們有責任向某些客户、芯片組代工廠和半導體組裝和測試服務提供商提供賠償，使其免受因我們銷售的產品或我們向芯片組代工廠和半導體組裝和測試服務提供商提供的知識產權侵權合格索賠而產生的某些類型的責任和損失。賠償安排下的補償可能會對我們的經營業績和現金流產生不利影響。此外，任何此類訴訟都可能嚴重幹擾我們的產品供應以及芯片組客户及其客户的業務，這反過來又可能損害我們與他們的關係，並可能導致我們的芯片組銷量下降或被許可人的銷售減少，從而導致我們的芯片組或許可收入相應下降。結果，任何索賠，無論其案情如何，處理起來都可能很耗時
在代價高昂的訴訟中，轉移我們技術和管理人員的精力，或者導致產品發佈或發貨延遲，其中任何一種都可能對我們的經營業績和現金流產生不利影響。
我們可能會繼續參與訴訟，可能不得不在行政機構（例如美國國際貿易委員會）面前出庭，為公司針對我們產品的專利主張進行辯護，其中一些公司正試圖在許可談判中獲得競爭優勢或槓桿作用。我們可能無法在此類訴訟中取得成功，如果我們不成功，則可能的結果範圍非常廣泛，可能包括金錢賠償或罰款或其他支付金錢的命令、特許權使用費、禁止銷售我們的某些集成電路產品（或禁止銷售使用此類產品的客户設備）或發佈停止某些行為或修改我們業務慣例的命令。此外，某一特定國家或地區的政府機構可以主張並可能成功地實施具有超出該國或地區邊界的效力的補救措施。此外，任何此類訴訟的負面結果都可能嚴重幹擾我們的芯片組客户及其無線運營商客户的業務，這反過來又可能損害我們與他們的關係，並可能導致我們的芯片組銷量下降或被許可方對無線運營商的銷售減少，從而導致我們的芯片組或許可收入相應下降。
本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中更全面地描述了某些法律問題，其中可能包括其他公司提出的我們侵犯其知識產權的某些索賠。承諾和意外開支。”
我們使用開源軟件可能會損害我們的業務。
我們的某些軟件和供應商的軟件可能包含或可能源自 “開源” 軟件，我們已經看到，並且相信我們將繼續看到，越來越多的客户要求我們開發包含開源軟件元素並在開源環境中運行的產品，包括與我們的集成電路產品相關的軟件，在某些開源許可下，這些產品可能會提供對我們產品部分源代碼的可訪問性，並可能暴露我們的相關知識代碼不利許可的財產條件。如果我們要分發該軟件的衍生作品，則此類軟件的許可可能會對我們施加某些義務。例如，這些義務可能要求我們向客户提供衍生作品的源代碼，使他們能夠向客户提供此類源代碼，或者根據與我們通常用於許可我們的軟件的許可不同的特定類型的許可來許可此類衍生作品。此外，在產品開發過程中，我們可能會向第三方開源項目捐款，這些項目可能會使我們的知識產權受到不利的許可條件的約束。例如，為了鼓勵與我們的產品互操作的軟件生態系統的發展，我們可能需要根據管理此類項目的開源許可條款提供某些實現，這可能會對我們的相關知識產權產生不利影響。開發開源產品，同時充分保護我們的許可計劃所依賴的知識產權，但在某些情況下可能既繁瑣又耗時，從而使我們處於競爭劣勢，我們可能無法充分保護我們的知識產權。此外，我們和客户對開源軟件的使用可能會使我們的產品和客户的產品受到政府和第三方的審查以及產品認證的延遲，這可能會導致客户認為我們的產品不如競爭對手的產品更受歡迎。儘管我們認為我們已經採取了適當的措施並採取了適當的控制措施來保護我們的知識產權，但我們對開源軟件的貢獻和使用存在風險，可能會對這些軟件和我們的業務產生不利影響。
與人力資本管理相關的風險
我們可能無法吸引和留住合格的員工。
我們未來的成功取決於我們的執行官和其他關鍵管理人員和技術人員的持續服務，也取決於我們繼續識別、吸引、留住和激勵他們的能力。實施我們的業務戰略需要專業的工程和其他人才，因為我們的收入高度依賴於技術和產品創新。我們行業的員工市場競爭異常激烈，人才競爭對手，尤其是工程人才，越來越多地嘗試招聘我們的員工，並在不同程度上成功招聘了我們的員工，包括在我們位於加利福尼亞州聖地亞哥的總部附近設立當地辦事處。許多此類人才競爭對手的規模比我們大得多，並且能夠提供的薪酬超過了我們所能提供的報酬。此外，現有的移民法使我們更難招聘和留住美國大學的高技能外國畢業生，這使得可用人才庫變得更小。如果我們無法吸引和留住合格的員工，我們的業務可能會受到損害。
與產品缺陷或安全漏洞相關的風險
我們的產品或客户或被許可人的產品出現故障，包括因安全漏洞、缺陷或錯誤而導致的故障，可能會損害我們的業務。
我們的產品（包括相關軟件）很複雜，可能存在缺陷、錯誤或安全漏洞，或者由於許多問題（包括材料、設計、製造、包裝和/或系統內使用方面的問題）而出現故障或性能不令人滿意。此外，由於我們產品的複雜性，只有在產品使用時才能檢測到缺陷或錯誤。在新的技術領域開發產品，例如向5G的過渡，以及向幾何特徵尺寸較小的集成電路技術的遷移，會增加複雜性，增加製造產量和可靠性的風險，並增加產品缺陷或錯誤的可能性。我們的客户通常將我們的產品集成到消費類設備和其他設備中，這加劇了與產品缺陷、錯誤或安全漏洞相關的風險。
使用包含我們產品的設備與不受信任的系統進行交互或以其他方式訪問不可信內容會使這些設備中的系統硬件和軟件面臨惡意攻擊的風險。我們產品中的安全漏洞可能會使我們的客户或最終用户接觸到黑客或其他不道德的第三方，這些第三方開發和部署病毒、蠕蟲和其他惡意軟件程序，這些程序可能會攻擊我們或客户的產品。在我們繼續關注這個問題並採取措施保護我們的產品免受網絡安全威脅的同時，設備功能仍在不斷髮展，實現了更復雜的功能和應用程序，並增加了安全故障的風險。
我們的產品可能對客户的產品和網絡中的關鍵功能負責。我們的產品未能達到規格要求或其他產品缺陷、錯誤或安全漏洞，可能會對我們向客户銷售的產品、集成我們產品的設備以及此類設備的最終用户造成嚴重損害。此類缺陷、錯誤或安全漏洞可能會產生鉅額成本，包括與開發解決方案、召回產品、維修或更換有缺陷的產品、減記有缺陷的庫存或協議中的賠償條款相關的成本，並可能導致銷售損失，轉移我們工程人員的注意力對產品開發工作的注意力。此外，我們產品中的缺陷、錯誤或安全漏洞可能導致無法獲得市場認可，失去設計勝利，將業務轉移給競爭對手，以及對我們的訴訟或監管行動，並可能損害我們的聲譽、我們與客户和合作夥伴的關係、吸引新客户的能力以及對我們品牌的看法。產品缺陷、錯誤或安全漏洞的其他潛在不利影響包括髮貨延遲、不動產、廠房和設備以及無形資產的註銷以及不利的購買承諾造成的損失。此外，我們的客户或被許可方產品中的缺陷、錯誤或安全漏洞可能會導致對集成我們產品的需求延遲或減少，從而導致對我們產品的需求延遲或減少。
此外，缺陷的發生可能會導致產品責任索賠，特別是如果我們的產品或其所集成產品的缺陷導致人身傷害或死亡，並可能導致鉅額成本、費用和損失。如果有人向我們提出產品責任索賠，為索賠辯護的成本可能很高，即使我們成功了，也可能分散我們的技術和管理人員的精力，損害我們的業務。即使沒有證據表明我們的產品造成了相關損失，而且我們可能會從客户那裏獲得賠償，而且此類索賠可能會導致鉅額成本和開支，但在產品責任索賠中，我們也可能會被點名。此外，我們的商業責任保險可能不足，或者未來可能無法按可接受的條件提供保險，這可能會對我們的財務業績產生不利影響。更糟糕的是，我們的產品可能用於各種高風險應用並執行關鍵功能，例如汽車，包括自動駕駛輔助計劃；攝像頭和人工智能，包括家庭和企業安全；家庭自動化，包括煙霧和有毒氣體探測器；醫療狀況監測；位置和資產跟蹤和管理，包括用於兒童安全和老年人健康的可穿戴設備；機器人技術，包括公共安全無人機和自動駕駛市政車輛；以及擴展現實（XR）用於治療恐懼症或創傷後應激障礙，早期發現疾病或特殊需求等。
因此，我們產品中的缺陷、錯誤或安全漏洞可能會對我們、我們的客户和客户產品的最終用户產生不利影響。如果這些風險中的任何一個出現，可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。
一般風險因素
我們在週期性很強的半導體行業開展業務，該行業將面臨嚴重衰退。總體而言，我們也容易受到全球、區域和地方經濟狀況惡化的影響。由於這些動態等，我們的股價和財務業績會受到季度和年度大幅波動的影響。
半導體行業週期性強，波動性強，易受經濟衰退的影響，其特點是持續而快速的技術變革、價格的侵蝕、不斷演變的技術標準、頻繁推出新產品、產品生命週期短以及產品供需波動。經濟衰退時期的特點是對最終用户產品的需求減少、庫存水平居高不下、庫存調整過剩或過時、製造能力利用不足、收入結構變化以及平均銷售價格下降。我們預計我們的業務將繼續受到影響
這種週期性的衰退。因此，我們的收入可能會下降，我們的經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。
全球、區域或地方經濟狀況的下降或經濟增長放緩，尤其是在無線語音和數據用户高度集中的地理區域，或者我們的客户或被許可人高度集中的地理區域，可能會對我們的業務和財務業績產生廣泛的不利影響，包括對我們產品和技術的需求減少；客户或被許可方對產品和服務的需求減少；我們的供應商無法兑現對我們的供應承諾，我們無法供應我們向客户提供的產品和/或我們的客户或被許可人無法向最終用户提供產品；主要供應商、客户或被許可人破產；我們的客户或被許可方延遲報告或付款；交易對手的失敗；和/或對無線設備庫存的負面影響。此外，我們的客户和被許可人購買或支付我們的產品和知識產權的能力以及網絡運營商升級其無線網絡的能力可能會受到不利影響，從而可能導致我們產品的訂單減少、取消或延遲。
我們的股價和財務業績過去曾波動，未來可能會波動。可能對我們的股票市場價格和財務業績產生重大影響的因素包括上面和本風險因素部分中確定的因素；整個股票市場的波動，尤其是科技和半導體公司的波動；有關我們、我們的供應商、競爭對手或我們的客户或被許可人的公告；以及我們的實際財務業績或證券分析師或投資者的指導和預期之間的差異等。過去，證券集體訴訟是在證券市場價格波動一段時間後對公司提起證券集體訴訟。我們現在和將來都可能成為證券訴訟的目標。證券訴訟可能會導致大量的未投保成本，並轉移管理層的注意力和我們的資源。本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中更全面地描述了某些法律事務，包括針對我們提起的某些證券訴訟。承諾和意外開支。”
我們的業務可能會因我們所遵守的各種現有、新的或修訂的法律、法規、政策或標準的影響或我們未能遵守而遭受損失。
我們的業務和產品，以及我們的客户和被許可人的業務和產品，受全球各種法律、規章和法規的約束，以及政府政策和國際、國家和地區通信標準機構（統稱為 “法規”）的規範。對現行法規的遵守或解釋的變更、政府或標準機構對我們活動的監督的變化，或與此類法規相關的法庭、監管、行政或其他訴訟中的裁決，包括影響專利許可慣例的法規；反壟斷、競爭和競爭性商業慣例；資金流出某些國家（例如中國）；網絡安全；進出口法規，例如美國出口管理條例。商務部；知識產權保護；貿易和貿易保護，包括關税；外交政策和國家安全；環境保護、健康和安全；供應鏈、負責任的採購，包括使用衝突礦產，以及人權；頻譜可用性和許可證發放；標準的採用；税收；隱私和數據保護；勞動、就業和人力資本；公司治理；公開披露；或商業行為，可能會對我們的業務和運營業績產生不利影響。 另請參閲標題為 “的風險因素”由於政府調查或訴訟中的不利裁決，我們的業務可能會受到影響，” “我們的專利許可慣例的變化，無論是由於政府調查或對這些做法提出質疑的私人法律訴訟，還是其他原因，都可能對我們的業務和經營業績產生不利影響，” “我們的很大一部分業務集中在中國，美國/中國的貿易和國家安全緊張局勢加劇了這種集中風險，” “我們的製造設施的運營和控制存在許多風險，包括與無工廠模式相比，固定成本的比例更高、環境合規和責任、與氣候變化有關的問題、自然災害風險、設備和材料的及時供應以及各種製造問題” 以及 “納税義務可能會對我們的運營業績產生不利影響”。
法規復雜且不斷變化（這可能會造成合規方面的不確定性），有不同的解釋，其在實踐中的適用可能會隨着時間的推移而變化。因此，我們為遵守法規所做的努力可能會失敗，尤其是在如何在實踐中適用這些法規方面存在模稜兩可的情況下。不遵守任何法規可能會對我們的業務、經營業績和現金流產生不利影響。新法規或不斷變化的解釋可能會導致我們在修改現行做法、政策或程序時產生更高的成本，並可能將管理層的時間和注意力轉移到合規活動上。
我們的債務存在風險。
我們的未償債務和我們承擔的任何額外債務可能會對我們的業務產生負面影響，其中包括：要求我們使用現金支付債務的本金和利息，從而減少現金金額
可用於其他目的；限制我們為營運資金、資本支出、收購、股票回購、股息、一般公司或其他目的獲得額外融資的能力；限制我們在規劃或應對業務、行業或市場變化方面的靈活性。我們償還債務本金和利息的能力取決於我們未來的表現，這取決於經濟和政治條件、行業週期以及金融、商業和其他因素，其中許多因素是我們無法控制的。如果我們無法從運營中產生足夠的現金流來償還債務，除其他外，我們可能被要求：為全部或部分債務進行再融資或重組；減少或推遲計劃中的資本或運營支出；減少、暫停或取消我們的股息支付和/或股票回購計劃；或出售選定的資產。這些措施可能不足以使我們能夠償還債務。此外，任何此類再融資、重組或資產出售都可能無法以經濟優惠的條件提供，或者根本無法獲得，如果進行任何此類再融資或重組時的現行利率高於我們目前的利率，則與此類再融資或重組相關的利息支出將增加。此外，如果信用評級機構對我們的債務證券的評級發生不利變化，我們的借貸成本、未來獲得債務的能力以及此類債務的條款可能會受到不利影響。
納税義務可能會對我們的經營業績產生不利影響。
我們在美國和許多外國司法管轄區需要繳納所得税。在確定我們的所得税準備金時，需要做出重大判斷。我們經常接受美國聯邦司法管轄區以及各州和外國司法管轄區的税務機關對我們的納税申報表和報告的審查，最值得注意的是，在我們獲得例行申報表且税務機關認為開展了大量增值活動的國家，以及我們擁有知識產權的國家。儘管我們認為我們的税收估算是合理的，但税務審計和任何相關法律程序的最終確定可能與我們的所得税條款和應計額中反映的金額存在重大差異。在這種情況下，我們在做出該決定的一個或多個時期的所得税準備金、經營業績和現金流可能會受到負面影響。
税收規則的變化可能會對我們未來報告的經營業績或我們開展業務的方式產生不利影響。為了迴應2017年《減税和就業法》，為了更好地使我們的利潤與我們的活動保持一致，我們在2018和2019財年實施了某些重組。重組後，我們的大部分收入在美國應納税，其中很大一部分有資格獲得FDII（外國衍生的無形收入）的優惠待遇。從2027財年開始，外國直接投資的有效税率從13％提高到16％。此外，如果美國税率提高或取消或減少外國直接投資扣除額，我們的所得税、經營業績和現金流準備金將受到不利影響。此外，如果我們的客户將製造業務轉移到美國，我們的外國直接投資扣除額可能會減少。
我們在新加坡有税收優惠措施，要求我們滿足特定的就業和其他標準。儘管由於我們2018年的重組，我們在新加坡的利潤有所下降，但在2021年3月底和2022年3月前未能滿足這些激勵要求可能會導致新加坡在2017年和2018年追溯性增税。
由於經濟合作與發展組織（經合組織）開展的税基侵蝕和利潤轉移（BEPS）項目，外國司法管轄區的税法可能會發生進一步的變化。代表成員國聯盟的經合組織建議修改與轉讓定價有關的許多長期税收原則，並繼續制定新的提案，包括向客户所在國分配更大的徵税權，以及對全球收入設定最低税。各國採用的這些變化可能會增加税收的不確定性，並可能對我們的所得税準備金、經營業績和現金流產生不利影響。作為2018年和2019年重組的一部分，我們將某些知識產權從新加坡轉移到美國，部分是為了解決BEPS問題。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
與利率、外幣匯率和股票價格相關的金融市場風險在我們的2020年10-K表年度報告中進行了描述。截至2020年12月27日，我們的有價股票證券的記錄價值為4.25億美元，其中主要包括某些中國公司的股份，由於美國最近的法規，我們必須在2021年11月11日之前剝離這些公司的股份，這些法規將來可能會影響此類投資的價格和/或波動性。截至2020年12月27日，截至2020年9月27日所述的金融市場風險沒有其他重大變化。我們目前預計金融市場風險敞口的性質或管理層的目標和策略在短期內不會發生任何其他變化在管理此類風險敞口方面大吃一驚。
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序。在我們的管理層（包括我們的首席執行官和首席財務官）的監督和參與下，我們對我們進行了評估
根據經修訂的1934年《證券交易法》頒佈的第13a-15（e）條對披露控制和程序進行了定義。根據這項評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，截至本季度報告所涉期末，我們的披露控制和程序是有效的。
財務報告內部控制的變化。在2021財年第一季度，我們對財務報告的內部控制沒有任何變化，這些變化對我們的財務報告內部控制產生重大影響，或者有理由可能產生重大影響。
第二部分。其他信息
第 1 項。法律訴訟
有關某些法律訴訟的信息在本季度報告中的 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中提供。承諾和意外開支。”我們還參與了在正常業務過程中提起的許多其他法律訴訟，儘管無法保證，但我們認為這些其他法律訴訟的最終結果不會對我們的業務、經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。
第 1A 項。風險因素
我們在 “第一部分第2項，管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 中標有 “風險因素” 的部分中提供了更新的風險因素。我們認為，與我們最新的10-K表年度報告中提供的披露相比，這些更新並沒有實質性地改變我們面臨的風險的類型或規模。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
我們在2021財年第一季度購買的股票證券是：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 的總數 購買的股票 | | 每股支付的平均價格 (1) | | 作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數 | | 可能尚未達到的股票的近似美元價值
根據計劃或計劃購買
(2) |
| （以千計） | | | | （以千計） | | （以百萬計） |
| 2020 年 9 月 28 日至 2020 年 10 月 25 日 | 3 | | | $ | 124.99 | | | 3 | | | $ | 4,613 | |
| 2020 年 10 月 26 日至 2020 年 11 月 22 日 | 827 | | | 123.83 | | | 827 | | | 4,511 | |
| 2020 年 11 月 23 日至 2020 年 12 月 27 日 | 2,275 | | | 149.82 | | | 2,275 | | | 4,170 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 總計 | 3,105 | | | | | 3,105 | | | |
(1)每股平均支付價格不包括為佣金支付的現金。
(2)2018年7月26日，我們宣佈了一項回購計劃，授權我們回購高達300億美元的普通股。截至2020年12月27日，仍有42億美元的回購授權。股票回購計劃沒有到期日。自2020年12月27日以來，我們以3.11億美元的價格回購並退回了200萬股普通股。根據我們的股票回購計劃，為滿足與股票獎勵歸屬相關的法定預扣税要求而預扣的股票不發行或被視為股票回購，因此不包括在上表中。
第 3 項。優先證券違約
不適用。
第 4 項。礦山安全披露
不適用。
第 5 項。其他信息
不適用。
第 6 項。展品
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
展覽
數字 | | 展品描述 | | 表單 | | 首次申報日期 | | 展品編號 | | 隨函提交 |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| 2.1 | | 截至2021年1月12日，高通科技公司、尼羅河收購公司和NuVia, Inc.之間的協議和合並計劃 (1) | | 8-K | | 1/13/2021 | | 2.1 | | |
| 3.1 | | 經修訂和重述的公司註冊證書. | | 8-K | | 4/20/2018 | | 3.1 | | |
| 3.2 | | 經修訂和重述的章程. | | 8-K | | 7/17/2018 | | 3.1 | | |
| 4.1 | | 公司與作為受託人的美國銀行全國協會簽訂的契約，日期為2015年5月20日。 | | 8-K | | 5/21/2015 | | 4.1 | | |
| 4.2 | | 2018年到期的浮動利率票據、2020年到期的浮動利率票據、2018年到期的1.400％票據、2020年到期的2.250％票據、2022年到期的3.000％票據、2022年到期的3.000％票據、2025年到期的3.450％票據、2035年到期的4.650％票據和2045年到期的4.800％票據的官員證書。 | | 8-K | | 5/21/2015 | | 4.2 | | |
| | | | | | | | | | |
| 4.3 | | 2022年到期的3.000％票據的形式。 | | 8-K | | 5/21/2015 | | 4.7 | | |
| 4.4 | | 2025年到期的3.450％票據的形式。 | | 8-K | | 5/21/2015 | | 4.8 | | |
| 4.5 | | 2035年到期的4.650％票據的形式。 | | 8-K | | 5/21/2015 | | 4.9 | | |
| 4.6 | | 2045年到期的4.800％票據的形式。 | | 8-K | | 5/21/2015 | | 4.10 | | |
| 4.7 | | 2019年到期的浮動利率票據、2020年到期的浮動利率票據、2023年到期的浮動利率票據、2019年到期的1.850％票據、2020年到期的2.100％票據、2023年到期的2.600％票據、2024年到期的2.900％票據、2027年到期的3.250％票據和2047年到期的4.300％票據的高管證書。 | | 8-K | | 5/31/2017 | | 4.2 | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| 4.8 | | 2023年到期的浮動利率票據的形式。 | | 8-K | | 5/31/2017 | | 4.5 | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| 4.9 | | 2023年到期的2.600％票據形式。 | | 8-K | | 5/31/2017 | | 4.8 | | |
| 4.10 | | 2024年到期的2.900％票據的形式。 | | 8-K | | 5/31/2017 | | 4.9 | | |
| 4.11 | | 2027年到期的3.250％票據的形式。 | | 8-K | | 5/31/2017 | | 4.10 | | |
| 4.12 | | 2047年到期的4.300％票據的形式。 | | 8-K | | 5/31/2017 | | 4.11 | | |
| 4.13 | | 2030年到期的2.150％票據和2050年到期的3.250％票據的官員證書，日期為2020年5月8日。 | | 8-K | | 5/11/2020 | | 4.2 | | |
| 4.14 | | 2030年到期的2.150％票據的形式。 | | 8-K | | 5/11/2020 | | 4.3 | | |
| 4.15 | | 2050年到期的3.250％票據的形式。 | | 8-K | | 5/11/2020 | | 4.4 | | |
| 4.16 | | 2028年到期的1.300％票據和2032年到期的1.650％票據的官員證書，日期為2020年8月14日。 | | 8-K | | 8/18/2020 | | 4.2 | | |
| 4.17 | | 2028年到期的1.300％第144A條全球票據的表格。 | | 8-K | | 8/18/2020 | | 4.3 | | |
| 4.18 | | 2028年到期的S法規全球票據的1.300％表格。 | | 8-K | | 8/18/2020 | | 4.4 | | |
| 4.19 | | 2032年到期的1.650％第144A條全球票據的表格。 | | 8-K | | 8/18/2020 | | 4.5 | | |
| 4.20 | | 2032年到期的1.650％S法規全球票據的表格。 | | 8-K | | 8/18/2020 | | 4.6 | | |
| 4.21 | | 註冊權協議，日期為 2020 年 8 月 14 日。 | | 8-K | | 8/18/2020 | | 4.7 | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
展覽
數字 | | 展品描述 | | 表單 | | 首次申報日期 | | 展品編號 | | 隨函提交 |
| 4.23 | | 2028年到期的1.300％票據和2032年到期的1.650％票據的官員證書，日期為2021年1月6日。 | | | | | | | | X |
| 4.24 | | 2028年到期的1.300％票據的形式。 | | | | | | | | X |
| 4.25 | | 2032年到期的1.650％票據的形式。 | | | | | | | | X |
| 10.5 | | 截至2020年12月8日，高通公司、其貸款方、信用證發行方與作為行政代理人、搖擺線貸款人和信用證發行人的北卡羅來納州美國銀行之間的信用協議。 | | 8-K | | 12/10/2020 | | 10.1 | | |
| 10.16 | | 高通公司非合格遞延薪酬計劃，經修訂和重報，自2021年1月1日起生效。(2) | | | | | | | | X |
| 10.19 | | 2021 年年度現金激勵計劃績效單位協議表格。(2) | | | | | | | | X |
| 10.20 | | 高通公司 2016 年長期激勵計劃高管限制性股票單位授予通知和高管限制性股票單位協議（2020 年表格）表格。(2) | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| 31.1 | | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條對史蒂夫·莫倫科普夫的認證。 | | | | | | | | X |
| 31.2 | | 根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 302 條對 Akash Palkhiwala 進行認證。 | | | | | | | | X |
| 32.1 | | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18篇第1350條對史蒂夫·莫倫科普夫的認證。 | | | | | | | | X |
| 32.2 | | 根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過的《美國法典》第 18 篇第 1350 條對 Akash Palkhiwala 進行認證。 | | | | | | | | X |
| 101.INS | | XBRL 實例文檔-實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中。 | | | | | | | | X |
| 101.SCH | | XBRL 分類擴展架構。 | | | | | | | | X |
| 101.CAL | | XBRL 分類擴展計算鏈接庫。 | | | | | | | | X |
| 101.LAB | | XBRL 分類擴展標籤 Linkbase。 | | | | | | | | X |
| 101.PRE | | XBRL 分類法擴展演示文稿鏈接庫。 | | | | | | | | X |
| 101.DEF | | XBRL 分類法擴展定義鏈接庫。 | | | | | | | | X |
| 104 | | 封面交互式數據文件（格式為 Inline XBRL，包含在附錄 101 中）。 | | | | | | | | |
(1)我們將根據要求向委員會補充提供任何省略附表的副本。
(2)表示根據第 15 (a) 項需要確定的管理合同或補償計劃或安排。
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
| | | | | |
| | 高通公司 |
日期：2021 年 2 月 3 日 | //Akash Palkhiwala |
| | Akash Palkhiwala |
| 執行副總裁和
首席財務官 |