美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區,20549

表格8-K

當前報告
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條

報告日期(最早報告的事件日期): June 1, 2022

標準汽車產品公司。
(註冊人的確切姓名載於其章程)

紐約
001-04743
11-1362020
(述明或其他
(委員會文件編號)
(國税局僱員
法團的司法管轄權)
 
識別碼)

北方大道37-18號, 長島市, 紐約11101
(主要行政辦公室地址,包括郵政編碼)

註冊人的電話號碼,包括區號:718-392-0200

不適用
(前姓名或前地址,如自上次報告後更改)

如果表格8-K的提交意在同時滿足註冊人根據下列任何一項規定的提交義務,請勾選下面相應的框:

根據《證券法》第425條(《聯邦判例彙編》第17編,230.425)進行的書面通信。
根據《交易法》(17CFR 240.14a-12)第14a-12條規則徵集材料。
根據《交易法》(17CFR 240.14d-2(B))規則14d-2(B)進行開市前通信。
根據《交易法》(17CFR 240.13e-4(C))第13E-4(C)條規定的開市前通信。

根據該法第12(B)條登記的證券:

每個班級的標題
交易代碼
註冊的每個交易所的名稱
普通股,每股面值2.00美元
SMP
紐約證券交易所股份有限公司

用複選標記表示註冊人是否為1933年證券法規則405(本章第230.405節)或1934年證券交易法規則12b-2(本章第240.12b-2節)所界定的新興成長型公司。

 
新興成長型公司

如果是新興成長型公司,用勾號表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐



項目1.01。
簽訂實質性的最終協議。

2022年6月1日,Standard Motor Products,Inc.(“本公司”)與摩根大通銀行(北卡羅來納州)簽訂了一份信貸協議(“信貸協議”)。信貸協議提供5億美元的信貸安排,其中包括1億美元的定期貸款安排(“定期貸款”)和4億美元的多幣種循環信貸安排,可使用美元、歐元、英鎊、瑞士法郎、加拿大元和行政代理與貸款人商定的其他貨幣(“循環安排”)。信貸協議取代及再融資本公司、SMP Motor Products Ltd.及Trumppet Holdings,Inc.為借款人、摩根大通銀行(北亞州)作為行政代理及貸款人,以及其內點名的其他貸款人之間於2015年10月28日訂立的現有信貸協議(“2015信貸協議”)。

信貸協議項下的借款將用於償還現有2015年信貸協議項下的所有未償還借款,並支付因信貸協議及本公司及其附屬公司的其他一般企業用途而產生的若干費用及開支。定期貸款在前四年每年按季攤銷1.25%,在信貸協議第五年按季攤銷2.5%。該循環貸款有2500萬美元的分額,用於簽發信用證,2500萬美元的分額,用於借入Swingline貸款。到期日為2027年6月1日。公司可 要求將到期日延長最多兩次一年。

經一個或多個現有貸款人或目前並非信貸協議訂約方的其他金融機構同意,本公司可增加循環融資承諾或獲得總額不超過(X)較大的(I)1.68億美元及(Ii)截至該日期前最近四個財政季度綜合EBITDA的100%的綜合EBITDA,加上(Y) 任何自願預付定期貸款的金額,以及(Z)只要在緊接生效後,備考第一留置權淨槓桿率(定義見信貸協議)不超過2.5至1.0。

美元借款的利息由本公司選擇,年利率等於期限SOFR加0.10%加適用保證金,或備用基本利率 加適用保證金,其中備用基本利率為最優惠利率、聯邦基金有效利率加0.50%和一個月期限SOFR加0.10%加1.00%中的較大者。以替代貨幣計入的借款按一定的替代貨幣浮動利率計息,在每種情況下,加上適用的保證金。根據本公司及其受限制附屬公司的總淨槓桿率,定期基準借款的適用保證金範圍為1.0%至2.0%,備用基準利率借款的適用保證金為0%至1.0%。本公司可選擇1個月、3個月或6個月為定期SOFR借款和某些替代貨幣利率借款的利息期限。利息在選定的利息期末支付,但不低於每季度支付一次。

本公司還將向循環貸款項下的貸款人支付一筆承諾費,金額為每個貸款人在循環貸款項下的承諾超過其未償還信貸風險的每日實際差額。該等承諾費每年將介乎0.15%至0.25%之間,並以本公司及其受限制附屬公司的總淨槓桿率為基礎。本公司可在不收取溢價或罰款的情況下,隨時提前償還循環貸款 並終止全部或部分循環貸款承諾,但須符合某些條件。


本公司於信貸協議項下之責任由其主要境內附屬公司(各為“擔保人”)擔保,而本公司及任何擔保人之責任則以本公司及各擔保人現有及未來幾乎所有動產之完善擔保權益作為優先擔保,惟若干例外情況除外。上述抵押品證券亦為本公司欠當時任何現有貸款人或其任何聯屬公司的若干銀行服務責任及利率互換及貨幣或其他對衝責任提供擔保。在本公司訂立信貸協議的同時,本公司亦根據信貸協議與富國銀行(Wells Fargo Bank,N.A.)訂立利率互換協議,就信貸協議項下1億美元的借款進行利率互換,以管理利率變動的風險。

信貸協議載有慣常契約,限制額外債務的產生、設定留置權、合併、合併、清算及解散、出售資產、股息及與股權、收購、投資、貸款及擔保有關的其他付款,但每種情況均須受慣常例外、門檻及籃子的規限。信貸 協議還包含違約的慣例事件。

行政代理及信貸協議其他訂約方過去曾在正常業務過程中為本公司及其聯營公司提供若干商業銀行、財務顧問、投資銀行及其他服務,並可能在未來提供該等服務,並已收取並可能繼續收取慣常補償及開支補償。

2022年6月2日,本公司發佈新聞稿,宣佈簽訂信貸協議。該新聞稿的副本作為附件99.1附於本文件。

以上所述的信貸協議的描述通過參考作為本協議附件10.1提交併通過引用併入本文的信貸協議來對其整體進行限定。

項目1.02。
終止實質性的最終協議。

2022年6月1日,在本公司簽訂上文第1.01項所述的信貸協議的同時,本公司終止了現有的2015年信貸協議,該協議提供了3億美元的循環信貸安排。上文第1.01項所述信息通過引用併入本第1.02項。

第2.03項。
設立直接財務義務或註冊人表外安排下的義務。

上文第1.01項所述信息通過引用併入本第2.03項。


第9.01項。
財務報表和證物。


(d)
展品。

10.1
截至2022年6月1日的信貸協議,其中標準汽車產品公司為借款人,摩根大通銀行為行政代理,美國銀行和富國銀行為全國協會聯合辛迪加代理,摩根大通證券有限責任公司為可持續發展結構代理,摩根大通銀行為唯一簿記管理人,摩根大通銀行、美國銀行證券公司和富國銀行證券有限責任公司為聯合牽頭安排人,以及名單上提到的貸款人。
   
99.1
日期為2022年6月2日的新聞稿宣佈了一項新的信貸安排。
   
104
封面交互數據文件--封面XBRL標記嵌入到內聯XBRL文檔中。

簽名

根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式授權以下籤署人代表註冊人簽署本報告。

 
標準汽車產品公司。
   
 
由以下人員提供:
/s/內森·R·伊爾斯
 
   
內森·R·伊爾斯
   
首席財務官
     
日期:2022年6月2日
   


展品索引
 
證物編號:
 
描述
     
     
10.1
 
信貸協議,日期為2022年6月1日,其中標準汽車產品公司為借款人,摩根大通銀行為行政代理,美國銀行和富國銀行為聯合辛迪加代理,摩根大通證券有限責任公司為可持續發展結構代理,摩根大通銀行為唯一簿記管理人,摩根大通銀行為聯合牽頭安排人,美國銀行和富國銀行為聯合牽頭安排人,以及名單上提到的貸款人。
     
99.1
 
日期為2022年6月2日的新聞稿宣佈了一項新的信貸安排。
     
104
 
封面交互數據文件--封面XBRL標記嵌入到內聯XBRL文檔中。