美國
證券交易委員會
華盛頓特區，20549
________________
表格
_________________
1934年《證券交易法》
截至
的季度期間
或
1934年《證券交易法》
從_到_的過渡期
佣金文件編號
_________________
(註冊人的確切姓名 如其章程所規定)
| (註冊成立或組織的國家或其他司法管轄區) | (國際税務局僱主身分證號碼) |
1-
(登記人主要執行辦公室的地址，包括郵政編碼， 和電話號碼，包括區號)
根據該法第12(B)條登記的證券：
| 每個班級的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 |
| 這個 |
根據該法第12(G)節登記的證券：無
用複選標記表示註冊人
(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求
。
用複選標記表示註冊人
是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章第232.405節
條)要求提交的每個交互數據文件。
用複選標記表示註冊人 是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的申報公司或新興成長型公司。 請參閲《交易法》第12b-2條規則中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”、 和“新興成長型公司”的定義。
| 大型加速文件服務器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
| ☒ | 規模較小的報告公司 | ||
| 新興成長型公司 |
如果是一家新興成長型公司， 用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否為空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是☐
截至2022年5月13日，註冊人 普通股，每股面值0.0001美元，已發行。
目錄
| 第I部- | 財務信息 | 頁 |
| 關於前瞻性陳述的警告性聲明 | 3 | |
| 項目1 | 財務報表 | |
| 簡明綜合資產負債表(未經審計) | 4 | |
| 簡明綜合經營和全面收益報表(虧損)(未經審計) | 5 | |
| 簡明合併股東權益變動表(未經審計) | 6 | |
| 簡明合併現金流量表(未經審計) | 7 | |
| 簡明合併財務報表附註(未經審計) | 9 | |
| 項目2 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 29 |
| 第3項 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 39 |
| 項目4 | 控制和程序 | 39 |
| 第II部- | 其他信息 | 40 |
| 項目1 | 法律訴訟 | 40 |
| 第1A項 | 風險因素 | 40 |
| 項目2 | 未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 41 |
| 第3項 | 高級證券違約 | 42 |
| 項目4 | 煤礦安全信息披露 | 42 |
| 第5項 | 其他信息 | 42 |
| 項目6 | 陳列品 | 42 |
| 簽名 | 43 | |
有關 前瞻性陳述的警示聲明
本季度報告《Form 10-Q》包含根據修訂後的1933年證券法第27A條(“證券交易法”)和修訂後的1934年證券交易法第21E條(“交易法”)定義的前瞻性陳述。除歷史事實以外的所有陳述均可被視為前瞻性陳述。包含“可能”、“ ”、“可能”、“預期”、“估計”、“預期”、“項目”、“打算”、“計劃”、“相信”、“形式上的”或這些詞語的否定或其他詞語或表達與 類似含義的陳述可能屬於前瞻性陳述。例如，前瞻性陳述包括任何有關未來運營的計劃、戰略和目標的陳述，包括整合計劃的執行和提交文件的預期時間；任何有關擬議新產品、服務或開發的陳述；任何有關未來經濟狀況或業績的陳述；信念陳述和任何前述假設的陳述。
這些前瞻性陳述 在本Form 10-Q季度報告和本Form 10-Q季度報告 中提到的其他文件中的不同位置都可以找到，涉及各種事項，包括但不限於其他並非純粹的歷史 事實的陳述。這些前瞻性陳述是基於管理層目前的信念、預期和假設作出的，並不是業績的保證，存在重大風險和不確定性。這些前瞻性陳述不應作為對未來事件的預測，Elys Game Technology，Corp.不能向您保證這些陳述中討論或反映的事件或情況將會實現或將會發生。此外，如果這種前瞻性陳述被證明是不準確的，那麼這種不準確可能是實質性的。鑑於這些前瞻性聲明中存在重大不確定性，您不應將這些聲明 視為Elys Game Technology，Corp.或任何其他人的聲明或保證，即我們將在任何指定的時間範圍內實現我們的目標和計劃，或者根本不會。因此，這些前瞻性陳述應考慮到各種重要因素，包括下文第二部分“項目1A”下所述的因素。2022年4月15日提交給美國證券交易委員會的《Form 10-Q季度報告》及《Form 10-K年度報告》第I部分第1A項中指出的風險因素“風險因素”。
敬告您不要過度依賴這些前瞻性陳述，這些前瞻性陳述僅在本季度報告以Form 10-Q的形式發佈之日發表。除法律另有要求外，我們不承擔 在本10-Q表格季度報告發布之日之後，因新信息、未來事件或其他原因而公開更新或發佈對這些前瞻性陳述的任何修訂的義務。
在本季度報告10-Q表 中，除上下文另有説明外，凡提及“Elys Game”、“本公司”和“本公司”時，均指本公司及其全資子公司。
新冠肺炎更新
由於新冠肺炎病毒在全球範圍內的爆發，意大利政府於2020年3月8日發佈了一項法令，對意大利各地的公共集會和旅行施加了一定的限制，並關閉了包括投注站、拱廊和賓果遊戲廳在內的實體場所。因此，由於該法令的實施，我們已經 暫時關閉了意大利各地的所有投注點，直到2020年5月4日。隨後，意大利政府於2020年3月10日對意大利境內的旅行以及跨境過境實施了進一步的限制，並推遲或取消了大多數專業體育賽事，這對公司的整體體育博彩業務和收入產生了影響，並對公司的經營業績產生了負面影響 。
目前，我們運營的任何市場都沒有限制性的 封鎖。
3
第一部分財務信息
第1項。
愛麗絲遊戲技術公司。
目錄
March 31, 2022
| 截至2022年3月31日和2021年12月31日的簡明綜合資產負債表(未經審計) | 5 | |
| 截至2022年3月31日和2021年3月31日止三個月的簡明綜合經營報表和全面虧損(未經審計) | 6 | |
| 截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月股東赤字簡明綜合變動表(未經審計) | 7 | |
| 截至2022年3月31日和2021年3月31日止三個月簡明綜合現金流量表(未經審計) | 8 | |
| 未經審計簡明合併財務報表附註 | 9 |
4
愛麗絲遊戲技術公司
壓縮合並資產負債表
(未經審計)
3月31日 2022 | 十二月三十一日， 2021 | |||||||
| 流動資產 | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 應收賬款 | ||||||||
| 博彩應收賬款 | ||||||||
| 預付費用 | ||||||||
| 關聯方應收賬款 | ||||||||
| 其他流動資產 | ||||||||
| 流動資產總額 | ||||||||
| 非流動資產 | ||||||||
| 受限現金 | ||||||||
| 財產和設備 | ||||||||
| 使用權資產 | ||||||||
| 無形資產 | ||||||||
| 商譽 | ||||||||
| 有價證券 | ||||||||
| 非流動資產總額 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 流動負債 | ||||||||
| 銀行透支 | $ | $ | ||||||
| 應付賬款和應計負債 | ||||||||
| 應付博彩賬款 | ||||||||
| 應繳税金 | ||||||||
| 來自股東的預付款 | ||||||||
| 應付本票-關聯方 | ||||||||
| 經營租賃負債 | ||||||||
| 融資租賃負債 | ||||||||
| 應付銀行貸款--本期部分 | ||||||||
| 流動負債總額 | ||||||||
| 非流動負債 | ||||||||
| 或有購買對價 | ||||||||
| 遞延税項負債 | ||||||||
| 經營租賃負債 | ||||||||
| 融資租賃負債 | ||||||||
| 應付銀行貸款 | ||||||||
| 其他長期負債 | ||||||||
| 非流動負債總額 | ||||||||
| 總負債 | ||||||||
| 股東權益 | ||||||||
| 優先股，票面價值；授權股份，未發行 | ||||||||
| 普通股，面值，授權股份；和截至2022年3月31日和2021年12月31日的已發行和已發行股票 | ||||||||
| 額外實收資本 | ||||||||
| 累計其他綜合(虧損)收入 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 總負債和股東權益 | $ | $ | ||||||
見未經審計的簡明合併財務報表附註
5
愛麗絲遊戲技術公司
簡明合併經營報表和全面收益表(虧損)
(未經審計)
| 截至3月31日的三個月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 收入 | $ | $ | ||||||
| 成本和開支 | ||||||||
| 銷售費用 | ||||||||
| 一般和行政費用 | ||||||||
| 總成本和費用 | ||||||||
| 運營虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他收入(費用) | ||||||||
| 利息支出，淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 債務貼現攤銷 | ( | ) | ||||||
| 其他收入 | ||||||||
| 或有購買對價的公允價值變動 | ( | ) | ||||||
| 其他費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 有價證券收益 | ||||||||
| 其他(費用)收入合計 | ( | ) | ||||||
| 所得税前虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 所得税撥備 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 其他全面損失 | ||||||||
| 外幣折算調整 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 綜合損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 普通股每股虧損--基本虧損和攤薄虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 已發行普通股的加權平均數--基本和稀釋 | ||||||||
見未經審計的簡明合併財務報表附註
6
愛麗絲遊戲技術公司
簡明合併股東權益變動表
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月
(未經審計)
| 普通股 | 其他內容 | 累計其他 | ||||||||||||||||||||||
| 股票 | 金額 | 實收資本 | 綜合收益 | 累計赤字 | 總計 | |||||||||||||||||||
| 截至2021年3月31日的三個月 | ||||||||||||||||||||||||
| 2020年12月31日餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||
| 行使認股權證所得收益 | ||||||||||||||||||||||||
| 為清償債務而發行的普通股 | ||||||||||||||||||||||||
| 限制性股票獎勵 | ||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的薪酬費用 | — | |||||||||||||||||||||||
| 外幣折算調整 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
| 淨額(虧損) | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
| 2021年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
| 截至2022年3月31日的三個月 | ||||||||||||||||||||||||
| 2021年12月31日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
| 公開市場銷售所得收益 | ||||||||||||||||||||||||
| 公開市場銷售的經紀費 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
| 限制性股票獎勵 | ||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的薪酬費用 | — | |||||||||||||||||||||||
| 外幣折算調整 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
| 淨額(虧損) | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
| 2022年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
見未經審計的簡明合併財務報表附註
7
愛麗絲遊戲技術公司
簡明合併現金流量表
(未經審計)
這三個月 截至3月31日， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 將淨虧損調整為經營活動提供的現金淨額(用於) | ||||||||
| 折舊及攤銷 | ||||||||
| 債務貼現攤銷 | ||||||||
| 限制性股票獎勵 | ||||||||
| 基於股票的薪酬費用 | ||||||||
| 非現金利息 | ||||||||
| 或有購買對價的公允價值變動 | ||||||||
| 交易證券的未實現收益 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 遞延納税的動向 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 經營性資產和負債的變動 | ||||||||
| 預付費用 | ( | ) | ||||||
| 應付賬款和應計負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 應收賬款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 博彩應收賬款 | ||||||||
| 博彩賬户負債 | ( | ) | ||||||
| 應繳税金 | ||||||||
| 關聯方應繳款項 | ( | ) | ||||||
| 其他流動資產 | ||||||||
| 長期負債 | ||||||||
| 經營活動提供的現金淨額(用於) | ( | ) | ||||||
| 投資活動產生的現金流 | ||||||||
| 購置財產和設備及無形資產 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 用於投資活動的現金淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 融資活動產生的現金流 | ||||||||
| 行使認股權證所得收益 | ||||||||
| 銀行透支所得款項 | ||||||||
| 償還銀行透支 | ( | ) | ||||||
| 償還銀行信貸額度 | ( | ) | ||||||
| 償還銀行貸款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 贖回可轉換債券 | ( | ) | ||||||
| 認購收益-扣除經紀人費用後的淨額 | ||||||||
| 償還延期購買對價 | ( | ) | ||||||
| 償還的資本融資租賃 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 融資活動提供的現金淨額 | ||||||||
| 匯率變動的影響 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 現金淨(減)增 | ( | ) | ||||||
| 現金、現金等價物和限制性現金--期初 | ||||||||
| 現金、現金等價物和限制性現金--期末 | $ | $ | ||||||
| 資產負債表內現金、現金等價物和限制性現金與現金流量表的對賬 | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 計入非流動資產的受限現金 | ||||||||
| $ | 6,982,310 | $ | 22,923,398 | |||||
| 補充披露現金流量信息 | ||||||||
| 期內支付的現金： | ||||||||
| 利息 | $ | $ | ||||||
| 所得税 | $ | $ | ||||||
| 非現金活動的補充現金流量披露 | ||||||||
| 經營活動的現金流 | ||||||||
| 為清償債務而發行的普通股 | $ | $ | ||||||
見未經審計的簡明合併財務報表附註
8
愛麗絲遊戲技術公司
未經審計的簡明財務報表附註 合併財務報表
1.業務性質
Elys Game Technology，Corp(“Elys”或“公司”)於1998年在特拉華州成立，公司通過Elys Gameboard Technologies，LLC和博彩公司US，LLC(“USB”)在美國市場提供遊戲服務 ，在這些州，公司向公司的客户提供博彩和平臺服務。該公司的意圖是將注意力集中在拓展美國市場上。該公司最近通過B類飛機在華盛頓特區開始運營管理服務提供商和B類運營商許可證，在位於華盛頓特區亞當斯·摩根地區的Grand Central Restaurant和Sportsbook內運營Sportbook，並於2021年10月與新澤西州大西洋城的Ocean Casino Resort簽訂協議，提供平臺和博彩服務。海洋賭場度假村於2022年3月開始使用該公司的平臺和博彩服務 。
該公司還通過其子公司Multigioco在意大利提供企業對消費者(“B2C”) 博彩服務，運營通過受ADM監管的陸上或在線零售博彩 許可證進行，允許公司通過實體、陸基零售地點以及通過我們獲得許可的網站www.newgioco.it或鏈接到該公司許可網站的商業網頁和移動設備在線分銷休閒博彩產品，如體育博彩和虛擬體育博彩產品。管理層在意大利市場實施了整合戰略，將所有B2C業務整合到Multigioco中，並允許由奧地利聯邦財政部(“BMF”)監管的奧地利博彩公司許可證終止。
此外，公司 通過其奧迪西子公司提供企業對企業(“B2B”)遊戲技術，該子公司擁有並運營博彩軟件 ，該軟件採用獨特的“分佈式模型”架構，俗稱Elys Game Board(“平臺”)。 平臺是一個完全集成的“全渠道”框架，它將用於更新、服務和運營的集中化技術與多渠道功能相結合，通過上述兩個分銷渠道接受所有形式的客户付款。全渠道 軟件設計通過其虛擬生成子公司與內置玩家遊戲帳户管理系統、內置體育書籍和虛擬體育 平臺完全集成。該平臺還提供與第三方提供的產品(如在線賭場、撲克、彩票和賽馬)的無縫應用編程接口集成，並具有整合電子競技和日常夢幻體育提供商的能力。管理層實施了一項增長戰略，以擴大在美國的B2B遊戲技術業務， 正在考慮在不久的將來在加拿大和拉丁美洲國家進一步擴張。
這些未經審計的簡明合併財務報表包括的實體 如下：
| 名字 | 收購或形成日期 | 住所 | 功能貨幣 | |||
| Elys Game Technology，Corp.(《Elys》) | 母公司 | 美國 | 美元 | |||
| Multigioco Srl(“Multigioco”) | 2014年8月15日 | 意大利 | 歐元 | |||
| Ulisse GmbH(“Ulisse”) | July 1, 2016 | 奧地利 | 歐元 | |||
| 奧迪西Betriebsinformatik Beratung GmbH(“奧迪西”) | July 1, 2016 | 奧地利 | 歐元 | |||
| 虛擬發電有限公司(“VG”) | 2019年1月31日 | 馬耳他 | 歐元 | |||
| Newgioco Group Inc.(“NG Canada”) | 2017年1月17日 | 加拿大 | 加元 | |||
| 愛麗絲科技集團有限公司 | April 4, 2019 | 馬耳他 | 歐元 | |||
| Newgioco哥倫比亞SAS | 2019年11月22日 | 哥倫比亞 | 哥倫比亞比索 | |||
| 愛麗絲遊戲板技術有限公司 | May 28, 2020 | 美國 | 美元 | |||
| 美國博彩公司 | July 15, 2021 | 美國 | 美元 |
本公司經營兩項業務：(I)經營遍佈意大利各地的網上博彩及陸上休閒博彩機構；及(Ii)為全球休閒博彩機構及營運者提供經認證的博彩平臺軟件服務。
該公司的 業務通過以下四個按地理位置組織的小組進行：
| a) | 總部設在歐洲的一個業務集團，其總部設在意大利羅馬，在意大利那不勒斯和特拉莫以及馬耳他聖岡恩設有業務管理衞星辦事處； |
| b) | 總部設在美國的運營集團，在內華達州拉斯維加斯設有辦事處； |
| c) | 總部設在奧地利因斯布魯克的技術集團，管理軟件開發、培訓和管理；以及 |
| d) | 這是一家總部位於北美的企業集團，在內華達州拉斯維加斯設有行政套房，在多倫多設有加拿大辦事處，公司通過該辦公室開展公司活動，處理日常報告和美國發展規劃，並通過該辦公室聘用各種員工、獨立承包商和供應商。 |
9
Elys 遊戲技術公司
未經審計簡明合併財務報表附註
2.會計政策和估算
演示基礎
隨附的 未經審計的合併財務報表是根據美國公認的中期財務信息會計原則(“GAAP”)和美國證券交易委員會的規則和規定編制的。 因此，它們不包括美國GAAP要求的完整財務報表的所有信息和腳註。在管理層的意見中，所有被認為是公平列報所必需的調整(由正常經常性應計項目組成)都已列入。截至2022年3月31日的三個月的經營業績不一定代表截至2022年12月31日的財年的預期業績。截至2021年12月31日的資產負債表來自公司在該日期的經審計的綜合財務報表，但不包括美國公認會計準則要求的所有信息和腳註，以完成 財務報表。欲瞭解更多信息，請參閲公司截至2021年12月31日的財年的10-K表格年度報告中包含的合併財務報表及其腳註，該報告於2022年4月15日提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)。
除非另有説明，未經審計的簡明綜合財務報表附註中提及的所有金額均以美元(美元)表示。
本公司之前曾在加拿大的NEO交易所進行第二上市，於2021年12月31日終止。就其先前在加拿大上市而言，本公司 為國家文書52-107所界定的“美國證券交易委員會發行商”“會計原則和審計準則”並且 依賴於NI 52-107第3.7節和國家文書51-102配套政策第1.4(8)節的豁免“持續的 披露義務”(“NI 51-102CP”)，允許公司根據美國公認會計原則 編制財務報表。
合併原則
未經審計的簡明綜合財務報表包括本公司及其子公司的財務報表，這些財務報表均為 全資擁有。所有重要的公司間賬目和交易已在未經審計的簡明合併財務報表中註銷 。
國外業務
本公司 按季度末的有效匯率將其海外子公司的資產和負債折算為美元，並按整個季度的平均匯率將運營業績和現金流折算為美元。換算調整直接作為股東權益的單獨組成部分入賬，而交易收益(虧損)則計入淨收益(虧損)。
所有收入 均以歐元、哥倫比亞比索和美元計價。
外幣交易的損益 在當前業務中確認。
業務組合
本公司 根據收購的有形和無形資產及承擔的負債的 估計公允價值分配購買代價的公允價值。購買對價的公允價值超過這些可確認資產和負債的公允價值的部分 計入商譽。
這種估值 要求管理層做出重大估計和假設，特別是關於無形資產。對某些無形資產進行估值的重大估計 包括但不限於從市場參與者的角度來看，收購用户的未來預期現金流、收購的技術、 和商品名稱、使用年限和貼現率。管理層對公允價值的估計是基於被認為是合理的假設，但這些假設本身是不確定和不可預測的，因此實際結果可能與估計不同。
10
Elys 遊戲技術公司
未經審計的簡明合併財務報表附註
2.會計政策和估算(續)
使用 估計
根據公認會計原則編制未經審核的簡明綜合財務報表要求管理層作出估計和假設，以影響財務報表日期的資產和負債額以及或有資產和負債的披露，以及報告期內的收入和支出的報告金額。實際結果可能與這些估計不同。 這些估計和假設包括對以股份支付安排發行的股權證券進行估值、確定收購資產和承擔的負債的公允價值、購買價格的分配、長期資產的減值、應收賬款的可收回性、租賃安排、或有購買對價、或有和遞延税金的價值以及相關估值津貼。 某些估計，包括評估應收賬款和墊款的可收回性，可能會受到外部條件的影響，包括公司所在行業和一般經濟狀況所特有的。這些外部因素可能會對公司的估計產生影響，導致實際結果與公司的估計不同。本公司至少每季度根據這些條件重新評估其所有會計估計，並在必要時記錄調整。
或有損失
公司 可能受到索賠、訴訟、政府調查和其他訴訟的影響，涉及競爭和反壟斷、知識產權、遊戲許可證、隱私、間接税、勞工和僱傭、商業糾紛、我們用户生成的內容、廣告商或出版商使用公司網站平臺提供的商品和服務，以及其他事項。其中某些事項包括對鉅額或不確定數額的損害賠償的投機性索賠。當本公司認為很可能已發生損失，且金額可合理估計時，本公司即記入負債。如果本公司確定可能出現虧損，並且可以合理估計虧損的範圍，則會在未經審計的簡明綜合財務報表的附註中披露可能虧損的範圍。
本公司 會定期評估其法律事宜的發展情況，這些發展可能會影響先前應計的責任金額、 所披露的事項及相關的虧損範圍，並對我們的披露作出適當的調整及更改。需要作出重大判斷，以確定與此類事項相關的損失的可能性和估計金額。在此類問題得到最終解決之前，可能會出現超過記錄金額的損失，而且這些金額可能是重大的。 如果公司的任何估計和假設發生變化或被證明是不正確的，可能會對其業務、綜合財務狀況、運營結果或現金流產生重大影響。
到目前為止，這些類型的訴訟事項中，沒有一項 對公司的運營或財務狀況產生重大影響，其中大部分通常由保險承保。該公司已經並將繼續為大多數這類索賠投保。
公允價值計量
ASC主題820， 公允價值計量和披露，將公允價值定義為在計量日期在市場參與者之間有序交易中為資產或負債在本金或最有利市場上轉移負債(退出價格)而收到的交換價格或支付的交換價格。本主題還建立了公允價值等級，要求在計量公允價值時根據可觀察和不可觀察的投入進行分類。有三種水平的投入可用於衡量公允價值：
第1級：可觀察到的投入，如相同資產或負債在活躍市場的報價(未調整)。
第2級：直接或間接可觀察到的報價以外的投入。這些報價包括活躍市場中類似資產或負債的報價，以及非活躍市場中相同或類似資產或負債的報價。
級別3：無法觀察到的輸入，其中市場數據很少或根本不存在，因此使用我們制定的估計和假設，這些估計和假設反映了市場參與者將使用的估計和假設。
因收購附屬公司而到期的或有購買代價 於每個報告日期按公允價值計量。對或有對價公允價值的估計需要對未來經營業績、貼現率和分配給各種潛在經營結果情景的概率作出主觀假設。未來對這些假設的修訂可能會對或有對價的公允價值估計產生重大影響 ，從而對公司未來的財務業績產生重大影響。
由於這些金融工具的短期到期日，本公司的應收賬款、博彩應收賬款、信用額度、應付賬款、應付博彩賬款和應付銀行貸款的賬面價值接近公允價值。
11
Elys Game 科技公司。
未經審計的簡明合併財務報表附註
2.會計政策和估算(續)
衍生工具 金融工具
ASC 815通常 提供三個標準，如果滿足，要求公司從其宿主工具中分離出轉換選項，並將其作為獨立的衍生金融工具進行會計處理 。該三項準則包括以下情況：(A)嵌入衍生工具的經濟特徵 及風險與宿主合約的經濟特徵及風險並無明確而密切的關係，(B)嵌入衍生工具及宿主合約的混合工具並未根據其他適用的公認會計原則按公允價值重新計量，而公允價值的變動在發生時於收益中報告，及(C)與嵌入衍生工具條款相同的獨立工具將被視為衍生工具，但須受ASC 815的規定所規限。如上所述，當主機儀器被認為是常規儀器時，ASC 815也為該規則提供了例外。
現金和現金等價物
本公司將收購時到期日為三個月或以下的所有高流動性債務工具視為現金等價物。截至2022年3月31日和2021年12月31日，該公司沒有現金等價物。
公司
主要將現金餘額存放在位於美國的高信用質量金融機構，這些機構由聯邦存款保險公司承保，最高限額為$
博彩 應收賬款
應收博彩賬户 指客户直接通過信用卡、銀行電匯、電子錢包或通過我們的網站之一接受的其他方式向其在線博彩賬户支付的博彩存款，或間接通過在投注店收銀臺收取但尚未記入公司銀行賬户的 現金，並遵守正常的交易收取條款，不打折。本公司定期評估其博彩應收賬款的可回收性，並考慮是否需要根據歷史催收經驗和特定客户信息記錄或調整壞賬準備。實際數額可能與記錄的估計數不同。公司 不需要抵押品來支持客户應收賬款。本公司在截至2022年3月31日的三個月內未記錄任何壞賬支出。
博彩 應付賬款
應付遊戲賬户 代表客户餘額，包括贏利和存款，這些餘額在在線遊戲賬户中作為信用持有，截至 尚未被客户使用或提取。客户可以隨時要求公司支付獎金，客户可以通過銀行電匯、信用卡或現金從我們的其中一個地點支付。在線遊戲賬户信用餘額 不計息。
長壽資產
當事件或情況顯示長期資產的賬面價值可能無法收回時，公司 通過比較資產的預期未貼現未來現金流量與資產的賬面淨值來評估其長期資產的減值賬面價值。 如果預期的未貼現未來現金流量低於資產的賬面淨值，則超出賬面淨值的部分將計入收益。
公允價值乃按資產類別及現行市況、估價及(如適用)當前估計待完成要約的當前估計銷售所得款項淨額按資產折現現金流量釐定。
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2.會計政策和估算(續)
財產 和設備
財產和設備按購置成本減去累計折舊和減值損失調整後列報。只有當支出增加了一項財產和設備所體現的未來經濟效益時，才將其資本化。所有其他支出在已發生的經營報表中確認為費用。
折舊 按直線計算，按個別資產的估計剩餘使用年限計提。攤銷從資產投入運營的 時間開始。估計可用壽命的範圍如下：
| 描述 | 使用壽命(以年為單位) | ||||||
| 租賃權改進 | 標的租約的有效期 | ||||||
| 計算機和辦公設備 | 至 | ||||||
| 傢俱和配件 | 至 | ||||||
| 計算機軟件 | 至 | ||||||
| 車輛 | 至 | ||||||
無形資產
無形資產 按購置成本減去累計攤銷(如適用)減去任何減值損失調整後列賬。
攤銷 是按個別無形資產的估計剩餘使用年限按直線計算的。在無形資產被視為減值的情況下，本公司確認減值損失，即無形資產的估計公允價值與賬面價值之間的差額。
預計使用壽命範圍如下：
| 描述 |
使用壽命 (單位：年) | |||
| 博彩平臺軟件 | ||||
| Ulisse博彩公司許可證 | 不定 | |||
| Multigioco和Rifa ADM許可證 | - | |||
| 選址合同 | - | |||
| 客户關係 | - | |||
| 商標/商號名稱 | - | |||
| 網站 | ||||
| 競業禁止協議 | ||||
商譽
本公司 根據收購的有形和無形資產及承擔的負債的 估計公允價值分配購買代價的公允價值。購買對價的公允價值超過這些可確認資產和負債的公允價值的部分 計入商譽。
這種估值 要求管理層做出重大估計和假設，特別是關於無形資產。對某些無形資產進行估值的重大估計 包括但不限於從市場參與者的角度來看，收購用户的未來預期現金流、收購的技術、 和商品名稱、使用年限和貼現率。管理層對公允價值的估計是基於被認為是合理的假設，但這些假設本身是不確定和不可預測的，因此實際結果可能與估計不同。
本公司每年評估其報告單位的賬面價值是否超過其公允價值，並在必要時記錄相當於任何此類超額的減值損失 。在每個中期報告期內，本公司評估是否發生了表明報告單位的賬面價值超過其公允價值的事件或情況。如果報告單位的賬面金額超過其公允價值，則將確認相當於該超出部分的資產減值準備。
最近一次商譽評估是在2021年12月31日，截至2022年3月31日，沒有定性跡象表明無形資產減值或商譽可能是合適的。
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2.會計政策和估算(續)
租契
本公司 按照ASC 842核算租賃。根據ASC 842，本公司評估任何為期超過12個月的基於資產的租賃是否符合融資租賃或經營租賃的定義，方法包括評估租賃條款，包括：租賃期限；租賃的隱含利率；租賃的現金流；以及本公司是否打算在租賃期結束時保留對資產的所有權。暗示本公司將在租賃期結束時保留所有權的租約被歸類為融資租賃，包括在租賃開始之日產生的相應財務負債 。融資租賃產生的利息採用實際利率法計提。暗示本公司將不會在租賃期結束時收購資產的租賃 被歸類為經營性租賃，本公司的資產使用權反映為非流動使用權資產，並在租賃開始之日產生相應的經營性租賃負債。使用權資產及經營性租賃負債按經營性租賃協議隱含的實際利率在使用權期內攤銷。
所得税
本公司 根據美國會計準則委員會主題740“所得税”使用資產負債法對所得税進行會計處理。根據這種方法，所得税支出的確認金額為：(I)本年度應繳或可退還的税款以及(Ii)遞延 因實體財務報表或納税申報表中確認的事項而產生的暫時性差異的税收後果 。遞延税項資產及負債按預期將適用於預期收回或結算該等暫時性差額的年度的應課税收入的制定税率計量。税率變動對遞延税項資產和負債的影響 在包括頒佈日期在內的期間的經營業績中確認。如果根據可獲得的正面和負面證據的權重，比 部分或全部遞延税項資產更有可能無法變現，則提供估值津貼以減少報告的遞延税項資產。
ASC主題740-10-30 澄清了企業財務報表中確認的所得税中的不確定性的會計處理，併為財務報表確認和計量納税申報單中已採取或預期採取的納税頭寸規定了確認和計量的閾值和計量屬性。ASC主題740-10-40提供了取消識別、分類、利息和處罰、中期會計、披露和過渡方面的指導。本公司於所呈報的任何報告期內並無重大不確定税務狀況。
在意大利，從2015年開始的税收 年開放並接受檢查，而在奧地利，公司開放並接受檢查五年 年和十年，以檢查嚴重違規行為。在美國和加拿大，從2015年開始的納税年度將受到 審查。該公司目前沒有接受審查，也沒有收到即將進行審查的通知。
或有購買對價
公司估計並記錄收購日期或有對價的估計公允價值，作為收購的收購價格對價的一部分。於每一報告期，本公司估計或有對價的公允價值變動，而公允價值的任何變動均在綜合經營及全面收益報表(虧損)中確認。預期支付收益的增加將導致在或有對價預期公允價值增加的年度計入運營費用，而預期支付收益的減少將導致對或有對價預期公允價值減少的年度的運營產生貸記。對或有對價公允價值的估計要求對未來經營業績、貼現率和分配給各種潛在經營結果情景的概率作出主觀假設。未來 對這些假設的修訂可能會對或有對價的公允價值估計產生重大影響，從而對公司未來的財務業績產生重大影響。附註3提供了關於或有對價的補充資料。
收入 確認
當將其 產品和服務的控制權轉讓給客户時，公司確認收入，金額反映公司預期從客户那裏獲得的對價，以換取這些產品和服務。體育博彩、賭場、現金和技能遊戲、老虎機、賓果和賽馬博彩的收入代表客户支付的總金額(也稱為營業額)減去博彩税和支付給客户的金額。 收入在遊戲結束時記錄，代表公司履行其義務的時間點 。此外，該公司還從銷售刮刮彩票和其他彩票遊戲中收取佣金。手續費在刮刮彩票和彩票售出時計入。
博彩平臺的收入包括軟件許可費、培訓、安裝和產品支持服務。該公司不銷售其專有軟件。收入在將控制權移交給客户並履行公司的履約義務時確認。
| · | 許可費按每個被許可人的活動水平的百分比計算，並取決於被許可人的使用情況。許可費按應計制確認為已賺取。 |
| · | 培訓費和安裝費在每項任務完成後確認。 |
| · | 產品支持服務將根據與我們客户的協議性質進行確認，臨時支持服務收入將在任務完成時確認，產品支持服務合同收入將定期確認，我們將收取經常性費用來提供持續的支持服務。 |
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2.會計政策和估算(續)
公司 根據股票期權和其他形式的股權補償的公允價值，使用Black-Scholes期權定價模型記錄與股票期權和其他形式的股權補償相關的補償費用。股票薪酬包括基於估計授予日期公允價值的與股票期權獎勵相關的攤銷 。與股票期權相關的股票薪酬支出在期權的行權期內按比例確認。此外，本公司根據授予日授予的限制性股票單位(“RSU”)的公允價值記錄與授予有關的支出。與RSU相關的公允價值在這些獎勵的授權期內攤銷為費用。股票期權和RSU的喪失在發生時予以確認。
基於股票的薪酬支出 當確定有可能達到這種績效條件時，確認基於股票的獎勵的薪酬支出。如果該業績條件的結果被確定為不可能或不滿足，則不確認補償 費用，並沖銷之前確認的任何補償費用。
綜合 收益(虧損)
綜合收益(虧損)定義為企業在一段時期內因非所有者來源的交易和其他事件和情況而發生的權益變化 ，包括外幣換算調整。
財務會計 準則委員會(“FASB”)會計準則編纂(“ASC”)260，“每股收益”為計算“基本”和“稀釋”每股收益提供了 。基本每股收益不包括攤薄， 計算方法為普通股股東可獲得的淨收益(虧損)除以當期已發行的加權平均普通股。 攤薄每股收益反映了可能佔實體收益份額的證券的潛在攤薄，包括期權 、已授予的認股權證和可轉換債務，並計入與可轉換工具直接相關的任何支出(如果有)。當公司出現淨虧損時，公司的未償還股票期權和認股權證及可轉換債務的影響不計入每股攤薄收益(虧損)的計算 ，因為該影響將是反攤薄的。
相關的 方
如果當事人通過一個或多箇中間人直接或間接控制、由公司控制或與公司共同控制，則被視為與公司有關。關聯方亦包括本公司的主要擁有人、其管理層、本公司主要擁有人及其管理層的直系親屬成員，以及本公司可能與之打交道的其他人士(如果其中一方控制或能夠顯著影響另一方的管理或經營政策，以致進行交易的 一方可能無法完全追求其本身的獨立利益)。本公司披露所有關聯方交易。所有交易 均按交換的商品或服務的公允價值記錄。
最近 會計聲明
財務會計準則委員會於期內發佈了數次更新，但這些準則均不適用於本公司或需要在未來日期採用，且 預計均不會在採納時對合並財務報表產生重大影響。
按細分市場報告
公司 有兩個營業部門，從這兩個部門獲得收入。這些網段是：
| (i) | 基於Web的運營以及土地的運營-位於意大利各地的休閒博彩機構，以及 |
| (Ii) | 為意大利和其他9個國家的全球休閒博彩機構提供經過認證的博彩平臺軟件服務。 |
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3.收購子公司
於2021年7月5日，本公司訂立會員制購買協議(“購買協議”)，向其成員(“賣方”)收購以美國博彩業務經營的內華達州有限責任公司美國博彩有限責任公司(“USB”)的100%股權。 本公司於2021年7月15日完成對USB的收購，根據購買協議，本公司從其成員(“賣方”)手中收購了USB的100%股權，USB成為本公司的全資附屬公司。
USB是體育博彩服務的提供商，如設計和諮詢、交鑰匙體育博彩解決方案和風險管理。
根據購買協議的條款，就USB的全部股權支付的代價為#美元
賣家
將有機會獲得最多$
合併產生的27,024,383美元的商譽主要包括USB在美國體育博彩市場的聲譽和知識 這應有助於本公司滲透到美國市場。所有商譽都分配給了博彩 平臺軟件和服務部門。
預計所有商譽都不會在所得税中扣除。
根據 協議，購買價格按取得的有形和無形資產以及承擔的負債的公平市場價值進行分配。 如下：
| 金額 | ||||
| 考慮事項 | ||||
| 現金 | $ | |||
按公允市值計算的1,265,823股普通股 | ||||
| 或有購買對價 | ||||
| 購買總對價 | $ | |||
| 取得的可確認資產和承擔的負債的確認金額 | ||||
| 現金 | $ | |||
| 其他流動資產 | ||||
| 財產和設備 | ||||
| 其他非流動資產 | ||||
| 商號/商標 | ||||
| 客户關係 | ||||
| 競業禁止協議 | ||||
| $ | ||||
| 減去：承擔的負債 | ||||
| 承擔的流動負債 | $ | ( | ) | |
| 承擔的非流動負債 | ( | ) | ||
| 已取得的可識別無形資產的推定遞延税額 | ( | ) | ||
| $ | (2,735,355 | ) | ||
| 取得的可確認資產淨額和承擔的負債淨額 | ||||
| 商譽 | ||||
| $ | 35,261,261 | |||
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3.收購子公司 (續)
收入和收益包括在公司截至2022年3月31日的三個月的綜合經營報表和全面收益(虧損)中，如果收購日期為2021年1月1日，合併後實體的收入和收益。
| 收入 | 收益 | |||||||
| 截至2022年3月31日的三個月的實際 | $ | $ | ( |
) | ||||
| 2021年補充形式：2021年1月1日至2021年3月31日 | $ | $ | ( |
) | ||||
4.受限 現金
受限現金 包括現金存放在Intesa Sanpaolo Bank S.p.A.(“Intesa Sanpaolo Bank”)的單獨銀行賬户中，作為公司在Intesa Sanpaolo Bank的經營信貸額度的抵押品。
5. 財產和設備
| March 31, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||||||||||
| 成本 | 累計折舊 | 上網本 價值 | 上網本 價值 | |||||||||||||
| 租賃權改進 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ||||||||||
| 計算機和辦公設備 | ( | ) | ||||||||||||||
| 固定裝置及配件 | ( | ) | ||||||||||||||
| 車輛 | ( | ) | ||||||||||||||
| 計算機軟件 | ( | ) | ||||||||||||||
| $ | $ | ( | ) | $ | $ | |||||||||||
計入運營的折舊總額為$
6.租契
使用權 簡明合併資產負債表中包括的資產如下：
3月31日， 2022 | 十二月三十一日， 2021 | |||||||
| 非流動資產 | ||||||||
| 使用權資產--經營租賃，扣除攤銷後的淨額 | $ | $ | ||||||
| 使用權資產--融資租賃，扣除折舊後--包括在財產和設備中 | $ | $ | ||||||
租賃費由以下部分組成：
| 截至3月31日的三個月， | ||||||||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 融資租賃成本： | ||||||||||||||
| 融資租賃資產攤銷 | $ | $ | ||||||||||||
| 租賃負債利息支出 | ||||||||||||||
| 經營租賃成本 | ||||||||||||||
| 總租賃成本 | $ | $ | ||||||||||||
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6.租約 (續)
其他租賃信息：
| 截至3月31日的三個月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 為計入租賃負債的金額支付的現金 | ||||||||
| 融資租賃的營運現金流 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 來自經營租賃的經營現金流 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 融資租賃產生的現金流 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 加權平均剩餘租賃期限--融資租賃 | ||||||||
| 加權平均剩餘租賃期限--經營租賃 | ||||||||
| 加權平均貼現率-融資租賃 | % | % | ||||||
| 加權平均貼現率--經營租賃 | % | % | ||||||
租賃到期日
財務 租賃負債
融資租賃項下未來最低租賃額 如下：
| 金額 | ||||
| 2022年剩餘時間 | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 未貼現的未來最低租賃付款總額 | ||||
| 推定利息 | ( | ) | ||
| 融資租賃負債總額 | $ | |||
| 具體披露如下： | ||||
| 當前部分 | $ | |||
| 非流動部分 | ||||
| $ | 13,629 | |||
運營 租賃負債
經營租賃項下的未來最低租賃付款金額如下：
| 金額 | ||||
| 2022年剩餘時間 | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026年及其後 | ||||
| 未貼現的未來最低租賃付款總額 | ||||
| 推定利息 | ( | ) | ||
| 經營租賃總負債 | $ | |||
| 具體披露如下： | ||||
| 當前部分 | $ | |||
| 非流動部分 | ||||
| $ | 1,255,626 | |||
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7.無形資產
無形資產包括 以下各項：
3月31日， 2022 | 2021年12月31日 | |||||||||||||||
| 成本 | 累計攤銷 | 賬面淨值 | 賬面淨值 | |||||||||||||
| 投注平臺軟件 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ||||||||||
| 許可證 | ( | ) | ||||||||||||||
| 選址合同 | ( | ) | ||||||||||||||
| 客户關係 | ( | ) | ||||||||||||||
| 商標 | ( | ) | ||||||||||||||
| 競業禁止協議 | ( | ) | ||||||||||||||
| 網站 | ( | ) | ||||||||||||||
| $ | $ | ( | ) | $ | $ | |||||||||||
本公司於每年最後一個月按年度評估無形資產的減值，如有減值跡象，則於臨時日期進行評估。無形資產減值是通過比較資產的公允價值與賬面價值來確定的，只有當公允價值低於賬面價值且減值被視為永久性減值時，才會確認減值。
公司記錄了$
本公司在收購Multigioco和Rifa時獲得的許可證 包括Gioco a Distanza(“GAD”)在線許可證以及意大利博彩監管機構分別向Multigioco和Rifa頒發的Bersani和Monti陸上許可證。
該公司此前通過收購Ulisse獲得了奧地利的博彩公司許可證，該公司的估值為$
預計未來五年的攤銷費用如下：
| 金額 | ||||
| 2022年剩餘時間 | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 預計攤銷費用總額 | $ | |||
8.商譽
3月31日， 2022 | 十二月三十一日， 2021 | |||||||
| 期初餘額 | $ | $ | ||||||
| 收購博彩公司US LLC | ||||||||
| 外匯走勢 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 28,686,942 | 28,687,051 | |||||||
| 累計減值費用 | ||||||||
| 期初餘額1月1日 | (12,522,714 | ) | — | |||||
| 減值費用 | ( | ) | ||||||
| 期末餘額 | (12,522,714 | ) | (12,522,714 | ) | ||||
| 商譽減值費用淨額 | $ | $ | ||||||
商譽是指所收購資產(包括任何其他可識別無形資產)所支付的超出公允價值的購買價格。
本公司 於每年最後一個月按年度評估減值商譽，如有減值跡象，則於臨時日期進行評估。商譽減值是通過比較資產的公允價值與其賬面價值來確定的，只有當公允價值低於賬面價值時才確認減值。
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9.有價證券
有價證券投資 包括本公司持有Zoompass Holdings(“Zoompass”)的股份，按公允價值入賬，變動在收益中確認。
Zoompass的股票在場外交易市場上最後一次報價是2022年3月31日的每股收益，導致與這些證券相關的收益記錄為
美元
10.銀行 應付貸款
2016年9月，該公司獲得了一筆歐元貸款
根據意大利政府的一項指令，
為了提供因Covid-10大流行而產生的財政救濟，Multigioco得以暫停償還貸款，期限為6個月，貸款到期日延長至2022年3月31日，利率保持不變，為歐元銀行間同業拆借利率加碼4.5%，每月還款額修訂為#美元。
該公司支付了
€
銀行貸款中包括一項在收購USB時承擔的小額企業管理局救災貸款(“SBA貸款”)，未償還本金
$
自收購USB以來，公司已償還資本$
截至2022年3月31日的應付銀行貸款期限 如下：
| 金額 | ||||
| 1年內 | $ | |||
| 1至2年 | ||||
| 2至3年 | ||||
| 3至4年 | ||||
| 5年及以後 | ||||
| 總計 | $ | |||
| 具體披露如下： | ||||
| 當前部分 | $ | |||
| 非流動部分 | ||||
| $ | 153,608 | |||
11.或有購買對價
就以上附註3披露的收購USB而言，賣方將有機會額外獲得最多38,000,000美元外加 10%(或3,800,000美元)的潛在溢價，這是基於在接下來的四年中實現所述調整後的累計EBITDA里程碑，在獲得股東批准的情況下，以現金和公司股票的50%支付，價格相當於在隨後每個會計年度的前90個連續交易日內公司普通股的成交量加權平均價格，截至2025年12月31日，價格 。如果根據購買協議將發行的股份總數超過4,401,020股，且將發行的股份總數上限為5,065,000股。任何未經股東批准的超額部分或超過上限的部分將以現金支付。
公司
由獨立的第三方評估實體執行收購價格分析，其中包括賣方實現以下額外收益的可能性：$
於每個報告期內，本公司估計或有對價的公允價值變動，而公允價值的任何變動均於綜合經營及全面收益報表(虧損)中確認。對或有對價的公允價值的估計 要求對未來的經營業績、貼現率和分配給各種潛在經營結果情景的概率作出主觀假設。由於所述未經調整累計EBITDA里程碑的實現存在不確定性，以及確定每個溢價期內將發行的股份數量的方法，以及可供發行的股份數量可能受到限制，或有購買對價被歸類為負債。
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11.或有購買對價 (續)
| March 31, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||
| 期初餘額 | $ | $ | ||||||
| 收購USB時計量的或有購買對價 | — | |||||||
| 公允價值變動 | ( | ) | ||||||
| 期末餘額 | ||||||||
12.其他 長期負債
其他長期負債指的是意大利“Trattamento di Fine Rapporto”，這是意大利公司設立的遣散費，在員工離職或退休時支付給員工。
其他長期負債餘額如下：
| March 31, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||
| 遣散費責任 | $ | $ | ||||||
13.關聯方
關聯方 (應付款)應收款
關聯方 應收賬款和應收賬款是指即期到期的無息應收賬款。
未清餘額 如下：
| March 31, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||
| 關聯方應付款 | ||||||||
| 盧卡·帕斯奎尼 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 維克多·薩勒諾 | ( | ) | ( | ) | ||||
| $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||
| 關聯方應收賬款 | ||||||||
| 盧卡·帕斯奎尼 | $ | $ | ||||||
盧卡·帕斯奎尼
2019年1月31日，
公司收購了虛擬世代歐元
2021年1月22日，該公司向帕斯基尼先生頒發了普通股，價值為，以清償應付予該人的累算補償。
2021年7月11日，公司
與Engage IT Services Sr.(“Engage”)簽訂協議，提供遊戲軟件及系統的維護和支持，合同總價為€
2021年9月13日，公司技術副總裁 帕斯奎尼先生辭去公司董事總裁一職。
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13.相關 方(續)
米歇爾·西瓦雷拉
Ciavarella先生同意收到#美元將他2021財年的薪酬作為限制性股票獎勵，於2021年1月22日，公司向Ciavarella先生發行了發行當日價值140,000美元的普通股。
2021年1月22日，公司向Ciavarella先生頒發了價值$的普通股，以結清他應得的累算賠償 。
2021年7月15日，公司執行主席恰瓦雷拉先生被任命為臨時首席執行官兼公司總裁，自2021年7月15日起生效。Ciavarella先生將擔任公司執行主席和臨時首席執行官，直至他辭職或被免職為止。
Ciavarella先生同意接受他2021年的獎金和2022年工資的一部分作為限制性股票獎勵，公司於2022年1月7日發行了 Ciavarella先生普通股，價值為在簽發之日。
卡洛 真實
2022年1月5日，公司 提拔卡洛·雷利擔任臨時首席財務官。
2022年3月29日，公司 向Reali先生發放了可行使的十年期權普通股，行使價為$每股，在自2023年1月1日開始的4年期間內平均歸屬 。
我們與Reali先生沒有正式僱傭或其他與薪酬相關的協議；但Reali先生將繼續獲得與他目前
相同的薪酬，即每年的基本工資$
維克多·薩勒諾
於2021年7月15日，本公司完成對USB的收購，根據購買協議條款，本公司從其成員(“賣方”)手中收購了USB的100%股權。Salerno先生是USB的68%所有者，並獲得了$
隨着對USB的收購完成，本公司與Salerno先生簽訂了一份為期4年的僱傭協議，於2025年7月14日終止(“Salerno僱傭協議”)，該協議可自動續期一年，除非任何一方通知不續簽。該僱員的初始基本工資為0美元，此後$
Salerno先生可以無緣無故被解僱，也可以因正當理由辭職，他將有權獲得一年工資或僱傭協議剩餘期限中的較大者，外加過去兩年向他支付的最高年度獎勵獎金。 如果Salerno先生因任何原因被解僱，他有權獲得在終止時應支付給他的所有未付工資和費用。如果僱傭協議因死亡而終止，其繼承人和繼任人有權獲得所有未支付的工資、未支付的費用和 年基本工資的一倍。由於殘疾而被解僱，Salerno先生將獲得所有未支付的工資和費用以及一倍於 年薪的工資。
根據Salerno僱傭協議，Salerno先生還同意關於披露和使用公司機密信息的慣例限制，並同意他在受僱於公司期間開發或構思的與公司業務相關的工作產品或發明是公司的財產。此外，在任職期間，如果Salerno先生因終止僱傭後12個月的原因而被解僱，Salerno先生已同意不(1)代表與他被授權、經營、提供或提供給 公司的服務類型相同或相似的競爭企業提供服務，(2)招攬或誘使公司的任何員工或獨立承包商終止其在公司的僱傭關係。(3)代表競爭企業招攬他與之有實質性接觸的任何實際或潛在客户，或(4)招攬他為支持競爭企業而與其有實質性接觸的任何實際或潛在供應商。
2021年9月13日，董事會任命公司新收購的子公司USB的總裁兼創始人Salerno先生為董事會成員。
在收購USB之前，Salerno先生擁有先進的USB$
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Elys Game 科技公司。
未經審計的簡明合併財務報表附註
13.相關 方(續)
保羅·薩爾瓦瑟
2021年9月13日，公司授予Sallwasser先生為期十年的可行使期權普通股股票，行權價為$，在自2021年9月13日開始的12個月內平等歸屬。
史蒂文 Shallcross
2021年1月22日，公司向沙爾克羅斯先生發出公司董事，價值$的普通股， 以結清應付給他的董事酬金。
2021年9月13日，公司授予Shallcross先生為期十年的可行使期權普通股股票，行權價為，在自2021年9月13日開始的12個月內平等歸屬。
安德里亞·曼德爾-曼特洛
本公司董事會於2021年6月29日委任Mandel-Mantello先生為董事會成員。任命立即生效，曼德爾-曼特洛先生將在審計委員會任職。
2021年9月13日，公司授予曼德爾-蒙泰羅先生為期十年的可行使期權普通股股票，行權價為，在自2021年9月13日開始的12個月內平等歸屬。
14.股東權益
在截至2022年3月31日的三個月內，本公司共發行了普通股，價值$有關向本公司執行主席支付薪酬及董事酬金的結算事宜，請參閲上文附註13。
在2022年3月28日至2022年3月31日期間，公司銷售以普通股換取總收益$
15.手令
本公司在2021年1月1日至2022年3月31日期間的所有權證活動摘要如下：
| 股份數量 | 行權價每股 | 加權平均行權價 | ||||||||||||
| 未償還債務2021年1月1日 | $ | 至 | $ | |
||||||||||
| 授與 | — | |||||||||||||
| 被沒收/取消 | — | — | ||||||||||||
| 已鍛鍊 | ( |
) | 至 | |||||||||||
| 未清償債務2021年12月31日 | $ | 至 | $ | |||||||||||
| 授與 | — | — | ||||||||||||
| 被沒收/取消 | — | — | ||||||||||||
| 已鍛鍊 | — | — | ||||||||||||
| 未償債務2022年3月31日 | $ | 至 | $ | |||||||||||
以下 表彙總了截至2022年3月31日未結權證的信息：
| 未清償認股權證，行使價 | ||||||||||||||||||||
| 未清償認股權證 | 可行使的認股權證 | |||||||||||||||||||
|
行權價格 |
股份數量 | 加權平均剩餘年數 | 加權平均行權價 | 股份數量 | 加權平均行權價 | |||||||||||||||
| $2.50 | $ | 486,173 | $ | 2.50 | ||||||||||||||||
| $3.75 | 48,395 | 3.75 | ||||||||||||||||||
| $5.00 | 11,768 | 5.00 | ||||||||||||||||||
| $ | 546,336 | $ | 2.66 | |||||||||||||||||
未償還認股權證的內在價值為$
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Elys Game 科技公司。
未經審計的簡明合併財務報表附註
2018年9月，公司股東批准了我們的2018年股權激勵計劃，該計劃規定了最多獎勵 可作為期權、股票增值權、限制性股票、股票單位、其他股權獎勵或現金獎勵發行。
於2020年10月1日，董事會批准修訂本公司2018年股權激勵計劃(“計劃”)，以增加 在任何一個日曆年度內可根據該計劃授予任何非員工董事的最高股份數量 至：(I)董事董事長或首席執行官-普通股；及(Ii)其他非僱員董事-普通股 ，這反映了根據該計劃授予非僱員董事的年度獎勵限額的增加。
2020年11月20日，公司召開2020年度股東大會。在2020年股東周年大會上，公司股東批准了對公司2018年股權激勵計劃的修正案，以增加公司根據該計劃有權授予的普通股數量。普通股。2021年12月8日，公司召開了2021年股東年會。在2021年股東周年大會上，公司股東批准了對公司2018年股權激勵計劃的修正案，將公司根據該計劃有權授予的普通股數量增加 普通股股份
在截至2022年3月31日的期間內，該公司發行了十年期權以購買行權價為$的股票每股 ，其中發給了我們的臨時首席財務官給一名員工。
在截至2022年3月31日的三個月內授予的 期權使用Black-Scholes期權定價模型進行估值。
布萊克-斯科爾斯模型使用了以下假設：
|
截至三個月 March 31, 2022 | ||||||
| 行權價格 | $ | |||||
| 無風險利率 | % | |||||
| 期權的預期壽命 | 年份 | |||||
| 標的股票預期波動率 | % | |||||
| 預期股息率 | % | |||||
本公司在2021年1月1日至2022年3月31日期間的所有期權活動摘要如下：
| 股份數量 | 行權價每股 | 加權平均行權價 | ||||||||||||
| 未償還債務2021年1月1日 | $ | 至 | $ | |||||||||||
| 授與 | 至 | |||||||||||||
| 被沒收/取消 | ( |
) | ||||||||||||
| 已鍛鍊 | — | |||||||||||||
| 過期 | — | — | — | |||||||||||
| 未清償債務2021年12月31日 | $ | 至 | $ | |||||||||||
| 授與 | ||||||||||||||
| 被沒收/取消 | ||||||||||||||
| 已鍛鍊 | — | |||||||||||||
| 未償債務2022年3月31日 | $ | 至 | $ | |||||||||||
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Elys Game 科技公司。
未經審計的簡明合併財務報表附註
16.股票期權(續)
以下 表彙總了截至2022年3月31日的未償還股票期權信息：
| 未償還期權 | 可行使的期權 | |||||||||||||||||||
|
行權價格 |
股份數量 | 加權平均剩餘年數 | 加權平均行權價 | 股份數量 | 加權平均行權價 | |||||||||||||||
| $ |
||||||||||||||||||||
| $ |
||||||||||||||||||||
| $ |
||||||||||||||||||||
| $ |
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| $ |
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| $ |
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| $ |
— | |||||||||||||||||||
| $ |
||||||||||||||||||||
| $ |
||||||||||||||||||||
| $ |
||||||||||||||||||||
| $ |
||||||||||||||||||||
| $ | $ | |||||||||||||||||||
截至2022年3月31日，有未授權期權可供購買普通股。與此類未歸屬期權相關的預期未確認補償總額 為預計將在48個月內得到承認。
截至2022年3月31日，共有根據公司2018年股權激勵計劃授予的購買普通股股票的期權，以及總計授予公司某些高級管理人員和董事的限制性股份，以清償欠他們的債務 ，可用於未來授予的股票。
17.收入
下表為截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月我們遊戲業務的收入分類。淨博彩收入 代表營業額(也稱為“手續費”)、該期間處理的總賭注、減去支付的客户贏利和應付給政府當局的税款，而服務收入是為Elys軟件服務開具發票的收入和為銷售虛擬產品開具發票的版税 。
| 截至3月31日的三個月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 營業額 | ||||||||
| 基於Web的 | $ | $ | ||||||
| 陸基 | ||||||||
| 總營業額 | ||||||||
| 贏利/支出 | ||||||||
| 基於Web的 | ||||||||
| 陸基 | ||||||||
| 總贏利/總支出 | ||||||||
| 博彩業總收入 | ||||||||
| 基於Web的 | ||||||||
| 陸基 | ||||||||
| 博彩業總收入 | ||||||||
| 減税：博彩税 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 淨博彩收入 | ||||||||
| 投注平臺軟件和服務 | ||||||||
| 收入 | $ | $ | ||||||
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Elys Game 科技公司。
未經審計的簡明合併財務報表附註
每股基本收益 (虧損)以每期已發行普通股的加權平均數為基礎。每股攤薄收益(虧損) 是根據上文確定的基本股份，加上假設行使“現金”期權和認股權證幷包括所有可轉換證券(包括可轉換債券)而發行的增量股票， 假設這些證券在期初或發行時轉換，如果晚些時候，將計入與可轉換證券相關的任何直接增量支出，包括利息支出、現值折價攤銷。在計算稀釋後每股淨收益(虧損)時，不考慮發行對每股淨虧損有反稀釋作用的普通股。
由於已實現虧損，截至2022年和2021年3月31日的三個月的每股攤薄收益的計算是反攤薄的。
在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月中，由於計算結果是反稀釋的，以下期權和認股權證被排除在每股攤薄虧損的計算之外 ：
| 描述 | 截至2022年3月31日的三個月 | 截至2021年3月31日的三個月 | |||||
| 選項 | |||||||
| 認股權證 | |||||||
19.分段報告
公司 有兩個可報告的運營部門。這些網段是：
| (i) | 博彩機構 |
運營位於意大利各地的基於網絡和陸地的休閒博彩機構；僅在意大利各地進行基於網絡的分銷 ，以及
| (Ii) | 投注平臺軟件和服務 |
為意大利和其他9個國家的全球休閒博彩機構提供經過認證的博彩平臺軟件服務提供商。
可報告分部的營業資產和負債如下：
| March 31, 2022 | ||||||||||||||||
| 博彩機構 | 投注平臺軟件和服務 | 所有其他 | 總計 | |||||||||||||
| 購買非流動資產 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 資產 | ||||||||||||||||
| 流動資產 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 非流動資產 | ||||||||||||||||
| 負債 | ||||||||||||||||
| 流動負債 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 非流動負債 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 公司間餘額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 淨資產頭寸 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
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Elys 遊戲技術公司
未經審計簡明合併財務報表附註
19.分段報告(續)
可上報分段的分段 運營結果披露如下：
| 截至2022年3月31日的三個月 | ||||||||||||||||||||
| 博彩機構 | 投注平臺軟件和服務 | 所有其他 | 調整 | 總計 | ||||||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 公司間服務收入 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 總收入 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 運營費用 | ||||||||||||||||||||
| 公司間服務費用 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 銷售費用 | ||||||||||||||||||||
| 一般和行政費用 | ||||||||||||||||||||
| 總運營費用 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 營業收入(虧損) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 其他收入(費用) | ||||||||||||||||||||
| 其他收入 | ||||||||||||||||||||
| 其他費用 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 利息支出，淨額 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 債務貼現攤銷 | ||||||||||||||||||||
| 或有購買對價的公允價值變動 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 有價證券收益 | ||||||||||||||||||||
| 其他收入(費用)合計 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 所得税前收入(虧損) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 所得税撥備 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 淨收益(虧損) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | |||||||||
可報告分部的營業資產和負債 如下：
| March 31, 2021 | ||||||||||||||||
| 博彩機構 | 投注平臺軟件和服務 | 所有其他 | 總計 | |||||||||||||
| 購買非流動資產 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 資產 | ||||||||||||||||
| 流動資產 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 非流動資產 | ||||||||||||||||
| 負債 | ||||||||||||||||
| 流動負債 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 非流動負債 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 公司間餘額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 淨資產頭寸 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
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Elys 遊戲技術公司
未經審計簡明合併財務報表附註
19.分段報告(續)
可上報分部 的分部經營結果披露如下：
| 截至2021年3月31日的三個月 | ||||||||||||||||||||
| 博彩機構 | 投注平臺軟件和服務 | 所有其他 | 調整 | 總計 | ||||||||||||||||
| 淨博彩收入 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 公司間服務收入 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| ( | ) | |||||||||||||||||||
| 運營費用 | ||||||||||||||||||||
| 公司間服務費用 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 銷售費用 | ||||||||||||||||||||
| 一般和行政費用 | ||||||||||||||||||||
| ( | ) | |||||||||||||||||||
| 營業收入(虧損) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 其他收入(費用) | ||||||||||||||||||||
| 利息支出，淨額 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 債務貼現攤銷 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 其他收入 | ||||||||||||||||||||
| 其他費用 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 有價證券收益 | ||||||||||||||||||||
| 其他收入(費用)合計 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 所得税前收入(虧損) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 所得税撥備 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 淨收益(虧損) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | |||||||||
20.後續活動
從2022年4月1日至2022年4月15日，根據與Jefferies LLC簽訂的公開市場銷售協議，我們可以不時提供
普通股並出售普通股，通過Jeffries，我們額外出售了普通股淨收益為
$
本公司自財務報表發佈之日起已對後續事件進行評估，除上文披露的事項外，我們並未發現任何其他後續事件需要在財務報表中進行調整或披露。
28
項目2.管理層的討論和財務狀況及經營成果的分析
本季度報告 Form 10-Q包含《證券法》第27A節和《交易所法》第21E節所指的前瞻性陳述。除歷史事實以外的所有陳述均可被視為前瞻性陳述。包含“可能”、“可能”、“預期”、“估計”、“預計”、“項目”、“打算”、“計劃”、“相信”、“形式上的”或這些詞的否定或其他詞的否定或類似含義的表述的表述可能屬於前瞻性表述。例如，前瞻性陳述包括關於未來運營的計劃、戰略和目標的任何陳述，包括整合和重組計劃的執行情況和預期的申報時間；任何關於擬議的新產品、服務或開發的陳述；任何關於未來經濟狀況或業績的陳述；可能導致此類差異的因素包括但不限於我們於2022年4月15日向美國證券交易委員會提交的截至2021年12月31日的Form 10-K年度報告中“風險因素” 標題下討論的那些因素，以及本季度報告中關於截至2022年3月31日的Form 10-Q季度報告第1A項所述的風險因素。
概述
除明文規定外，《管理層對財務狀況和運營結果的討論和分析》中討論的財務狀況和運營結果均為Elys Game Technology，Corp.及其合併子公司的財務狀況和運營結果。
我們目前通過我們的子公司Multigioco Srl(“Multigioco”)在意大利提供我們的B2C博彩服務，運營是通過受Agenzia delle Dogane e dei Monopoli(“ADM”)監管的陸上或在線零售博彩許可證進行的，該許可證允許我們 通過實體、陸基零售 地點以及通過我們的許可網站www.newgioco.it或鏈接到我們許可網站的商業網頁和移動設備 分銷休閒博彩產品和虛擬體育博彩產品。管理層在意大利市場實施了整合戰略，將所有B2C業務整合為Multigioco ，並允許由奧地利聯邦財政部(“BMF”)監管的奧地利博彩公司牌照終止。
我們還通過最近在某些受監管的州收購的子公司US Booking在美國市場提供博彩服務 ，我們向客户提供B2B博彩 和平臺服務。我們的目的是將注意力集中在擴大美國市場上。我們最近開始了從華盛頓特區到B級的運營託管服務提供商和B類運營商許可證 在位於華盛頓特區亞當斯·摩根地區的Grand Central Restaurant and Sportsbook內運營Sportbook，我們於2021年10月與大西洋城的Ocean Casino Resort達成協議，並於2022年3月在新澤西州開始運營 。
此外，我們通過我們的奧迪西子公司提供B2B遊戲技術，該子公司擁有並運營一款採用獨特的“分佈式 模型”架構(俗稱Elys Game Board(“平臺”))設計的博彩軟件。該平臺是一個完全集成的“全渠道”框架，將更新、服務和運營的集中化技術與多渠道功能相結合，通過上述兩個分銷渠道接受所有形式的客户付款。全渠道軟件設計通過我們的虛擬世代子公司與內置玩家遊戲賬號管理系統、內置體育書籍和虛擬體育平臺完全集成。 該平臺還提供與第三方提供的產品(如在線賭場、撲克、彩票和賽馬)的無縫應用編程接口集成，並具有整合電子競技和日常夢幻體育提供商的能力。管理層實施了一項增長戰略，以擴大在美國的B2B遊戲技術業務，並正在考慮在不久的將來在加拿大和拉丁美洲國家/地區進一步擴張。
我們的企業集團總部位於北美，其中包括位於內華達州拉斯維加斯的高管套房和位於安大略省多倫多的加拿大辦事處，我們通過該辦公室開展公司活動、處理日常報告和美國發展規劃，並通過該辦公室聘用各種員工、獨立承包商和供應商。
截至2022年3月31日止期間，通過我們的子公司Multigioco產生的交易收入包括博彩和博彩交易收入，細分為：(I)體育博彩的價差，以及(Ii)來自在線博彩網站和網站以及位於意大利各地的陸上零售博彩商店的賭場、撲克、樂透和賽馬博彩的固定費率佣金；而我們平臺產生的服務收入 主要來自意大利通過Multigioco以及在美國通過Elys Gameboard技術和USB產生的博彩和博彩處理業務。由於在意大利與新冠肺炎相關的封鎖平息後，預計大部分CTD門店不會重新開業， 管理層通過將我們的投資重點放在Multigioco業務上，簡化了我們在意大利的業務，並在2021年第二季度停止了Ulisse在意大利的業務 。
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我們相信我們的平臺 被認為是世界上最新的博彩軟件平臺之一，我們的計劃是在B2B的基礎上將我們的平臺產品擴展到世界各地的新司法管轄區 ，包括通過歐洲、南美、南非和美國的發展中市場進行擴張 。在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月內，我們還通過授權代理 通過我們的虛擬世代子公司提供我們的虛擬體育產品產生了服務收入，並通過我們最近收購的子公司美國博彩公司提供了 博彩和平臺服務產生了服務收入。我們打算利用我們在這些國家/地區的合作伙伴關係來交叉銷售我們的平臺服務，以擴大我們的博彩解決方案的全球分銷。
我們在休閒遊戲行業經營兩個業務部門 ，我們的收入來源如下：
| 1. | 博彩機構 |
交易收入 通過我們在網站或博彩商店的在線分銷，或通過運營白標網站和/或陸上零售場所的第三方代理，直接向零售客户提供休閒博彩產品；以及
| 2. | 投注平臺軟件和服務 |
基於SaaS的服務 通過向博彩運營商提供我們的平臺和虛擬體育產品來實現收入。
本管理層的討論和分析包括對我們截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月的運營進行討論，其中包括截至2022年3月31日的三個月的美國博彩業務 。
最新發展動態
披露與俄羅斯入侵烏克蘭有關的信息
俄羅斯最近入侵了烏克蘭，白俄羅斯也參與了入侵。這兩個國家之間的衝突仍在繼續。
通過我們在烏克蘭、白俄羅斯或俄羅斯的業務、員工基礎或任何投資，我們對這些國家沒有任何直接或間接的風險敞口。 此外，我們的證券不在這三個國家的任何證券交易所交易。我們不認為對俄羅斯或白俄羅斯或與這兩個國家有關聯的個人和實體實施的制裁會對我們的業務 或業務產生實質性影響。
我們不認為我們 直接或間接依賴來自俄羅斯、烏克蘭或白俄羅斯或支持俄羅斯的國家的良好來源。
我們向多個客户提供在線遊戲服務和平臺服務，包括我們開發的軟件的內部使用，我們採用最新的加密技術和防火牆實踐，並根據我們運營的受監管市場的要求持續監控我們軟件的使用情況 ，但是，這可能不足以防止來自俄羅斯、 烏克蘭、白俄羅斯或任何其他國家/地區的網絡安全攻擊的高風險。
俄羅斯入侵烏克蘭的影響 增加了全球交易價格和大宗商品的波動性，到目前為止，我們還沒有看到對我們的業務產生實質性的 影響，但長期的衝突可能會影響消費者支出，這可能會對整個休閒博彩業產生不利影響 。
通貨膨脹率
宏觀經濟狀況 可能會對消費者支出產生不利影響，從而影響我們的運營，但我們迄今尚未看到任何實質性影響。
外匯
我們在多個國家/地區開展業務，包括奧地利、意大利、馬耳他、哥倫比亞和加拿大，我們會產生運營費用，並擁有與這些業務相關的外幣資產和負債。涉及我們公司支出的交易通常以美元和加元計價，而我們子公司的本位幣以歐元計價。美元對歐元、加拿大元和哥倫比亞比索之間匯率的變化和波動將對我們的運營結果產生影響 。
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關鍵會計政策和估算
根據美國公認會計原則(“GAAP”)編制我們的合併財務報表要求我們做出影響某些資產、負債、收入和費用的報告金額的估計和假設，以及相關的或有資產和負債的披露 。重要的會計政策是瞭解我們的財務狀況和業績的基礎 ，因為它們需要使用影響財務報表和附註的估計和假設。有關詳情，請參閲本表格(Br)第I部分第I項所載的附註2--簡明綜合財務報表附註的主要會計政策摘要。
涉及重大估算的關鍵會計政策 包括：
無限期活期資產減值和商譽
我們將無形資產1,520萬美元和商譽1,620萬美元計入簡明綜合財務報表的附註7和附註8。無形資產和商譽在報告單位之間分配。本公司每年測試其商譽和使用年限不確定的無形資產是否減值，如果有減值指標則更頻繁地進行測試。商譽減值 是通過比較各自報告單位的公允價值及其賬面金額來確定的。用於對壽命不確定的無形資產進行減值測試。本公司採用以收入為基礎的方法確定報告單位的公允價值，該方法使用貼現現金流量模型估計公允價值 。估計公允價值的主要假設包括預計收入增長和加權平均資本成本。此外，管理層最近根據以下數據審查了美國博彩公司未來的收入和利潤預測 供應商在執行業務評估時提供的預測，這將尋找新客户的能力考慮在內。 事實證明，客户獲取過程所需的時間比預期的更長，從而導致在預測期內獲得的新客户向下修正 ，並對預測的收入流產生向下影響。根據我們目前對潛在市場的瞭解、第三方市場分析師預測的增長率、我們的預期收入份額以及我們在預測期內實際能夠增加的新客户數量的預期，我們審查了預測並進行了適當的 調整。 由於執行了此分析，我們沒有理由認為自2022年3月31日起需要進一步減值。
或有對價的公允價值
截至2022年3月31日，公司計入或有收購對價1,330萬美元，詳見簡明綜合財務報表附註12。或有對價涉及2021年7月15日的美國博彩業務合併。或有對價 基於未來4年某些EBITDA里程碑的實現情況，現金和股票各佔50%，或有對價最高可達4,180萬美元。於每一報告期，本公司估計或有代價的公允價值變動，任何公允價值變動均於綜合經營報表及全面(虧損)收益中確認。
在每個報告期確定或有購買對價的基礎是根據2021年7月15日至2025年12月31日期間的累計EBITDA，第一個測算期是2022年12月31日。供應商在進行業務評估時提供的預測是基於每年實現一定數量的新客户。事實證明，客户獲取流程花費的時間比預期的更長，從而對或有盈利期間的預測收入流產生了影響。 管理層修訂了截至2021年12月31日的估計收入。根據我們目前對潛在市場的瞭解、第三方市場分析師預測的增長率、我們 預期的收入份額以及我們在一個財年內實際能夠增加的新客户數量的預期，這些預測經過審核和調整，以確保它們看起來是合理的。我們 沒有理由認為在2021年12月31日重新計量的或有購買對價需要在2022年3月31日重新評估 。
最近發佈的會計公告
有關最近發佈的會計準則的信息，請參閲本季度報告10-Q表中包含的簡明綜合財務報表附註的重要會計政策摘要 。
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截至2022年3月31日的三個月和截至2021年3月31日的三個月的經營業績
收入
下表代表了截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月我們遊戲業務的收入分類。淨博彩收入是指營業額 (也稱為“手續費”)、該期間處理的總賭注、減去支付的客户贏利以及應繳納給政府當局的税款。服務收入是為我們的Elys軟件服務開具發票的收入，以及為銷售虛擬 產品開具發票的版税。
| 截至三個月 | ||||||||||||||||
3月31日， 2022 | March 31,2021 | 增加(減少) | 百分比變化 | |||||||||||||
| 營業額 | ||||||||||||||||
| 基於網絡的營業額 | $ | 215,780,282 | $ | 231,332,159 | $ | (15,551,877 | ) | (6.7 | )% | |||||||
| 成交量以土地為基礎 | 1,785,107 | 11,825,830 | (10,040,723 | ) | (84.9 | )% | ||||||||||
| 總營業額 | 217,565,389 | 243,157,989 | (25,592,600 | ) | (10.5 | )% | ||||||||||
| 贏利/支出 | ||||||||||||||||
| 基於網絡的贏利 | 200,853,821 | 215,598,415 | (14,744,594 | ) | (6.8 | )% | ||||||||||
| 以土地為基礎的獎金 | 1,400,413 | 10,164,937 | (8,764,524 | ) | (86.2 | )% | ||||||||||
| 總贏利/總支出 | 202,254,234 | 225,763,352 | (23,509,118 | ) | (10.4 | )% | ||||||||||
| 博彩業總收入 | ||||||||||||||||
| 基於網絡的遊戲總收入 | 14,926,461 | 15,733,744 | (807,283 | ) | (5.1 | )% | ||||||||||
| 博彩總收入以陸基為基礎 | 384,694 | 1,660,893 | (1,276,199 | ) | (76.8 | )% | ||||||||||
| 15,311,155 | 17,394,637 | (2,083,482 | ) | (12.0 | )% | |||||||||||
| 減税：博彩税 | (3,730,830 | ) | (3,329,038 | ) | (401,792 | ) | 12.1 | % | ||||||||
| 淨博彩收入 | 11,580,325 | 14,065,599 | (2,485,274 | ) | (17.7 | )% | ||||||||||
| 增加：服務收入 | 655,661 | 91,729 | 563,932 | 614.8 | % | |||||||||||
| 總收入 | $ | 12,235,986 | $ | 14,157,328 | $ | (1,921,342 | ) | (13.6 | )% | |||||||
營業額(句柄)的變化 主要是由於以下原因：
基於網絡的營業額下降了15,551,877美元，降幅為6.7%。減少的直接原因是Ulisse CTD於2021年6月底關閉，截至2022年3月31日的三個月，Ulisse的營業額為0美元，減少18,645,885美元。 這一減少被Multigioco基於網絡的收入增加3,054,867美元，增長1.4%部分抵消。由於COVID限制的軟化 ，基於網絡的營業額增長放緩，但我們的營業額基數仍然較大。我們 預計業務組合將繼續傾向於在線渠道，我們仍預計隨着市場份額的增加，季度增長。截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月，基於網絡的營業額的支出百分比分別從93.2%略有上升至93.1%。
陸上營業額減少10,040,723元或84.9%。減少的直接原因是2021年6月底關閉了Ulisse CTD地點。截至2021年3月31日的三個月，Ulisse的營業額為11,825,828美元。在截至2021年3月31日的三個月內，Multigioco陸上業務沒有任何收入，但我們已設法在截至2022年3月31日的三個月內收回部分陸上營業額，在這三個月內產生了1,785,096美元的營業額。我們預計今年剩餘時間我們的陸基營業額將出現温和增長，因為我們預計業務組合將繼續傾向於在線渠道。截至2022年3月31日及2021年3月31日止三個月，土地營業額的派息百分比分別由86.0%上升至78.5%。
營業額組合影響我們的總博彩收入(“GGR”)。截至2022年3月31日止三個月的營業額如下：體育博彩營業額 佔51.4%(2021年3月31日-58.2%)；賭場風格遊戲佔46.7%(2021年3月31日-39.7%)；其他1.9%(2021年3月31日-2.1%)。在截至2022年3月31日的三個月內，向更多賭場風格遊戲的轉變對我們的毛博彩收入產生了負面影響，因為我們體育書籍的利潤率平均為18.3%(2021年3月31日-16.9%)，我們賭場風格遊戲的利潤率平均為4.3%(2021年3月31日-4.0%)，導致混合GGR為7.0%(2021年3月31日-7.2%)。體育圖書營業額和GGR的百分比下降主要是由於2021年6月關閉了所有位於意大利的Ulisse門店。儘管體育博彩持有量從16.9%提高至18.3%，但較低的體育博彩營業額和GGR佔總營業額和收入的百分比對我們的整體混合持有量產生了負面影響 儘管賭場風格的遊戲持有量改善至4.3%(2021年3月31日-4.0%)。
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博彩税較上一季度增加了401,792美元或12.1%。在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月，我們的博彩税相對税率分別為24.4%和19.1%，這是基於博彩總收入計算的。這一增長是由於Ulisse CTD業務於2021年6月關閉 ，Ulisse的税率因其註冊地點位於意大利以外而大幅降低。
服務收入增加了563,932美元，增幅為614.8%。這主要是由於：(I)USB業務產生的收入為294,366美元，以及我們所有平臺公司的其他基於服務的收入普遍增加。這一收入在列報期間的總收入中仍然微不足道。
銷售費用
截至2022年3月31日及2021年3月31日止三個月的銷售開支分別為9,286,232美元及10,661,815美元，減少1,375,583美元或12.9%。銷售費用是按營業額(手續費)的百分比支付給我們的銷售代理的佣金，不受 支付的贏利的影響。因此，營業額(句柄)的增加通常會導致銷售費用的增加，但如果贏利/支出基於我們無法控制的體育賽事的未知結果而增加，則可能不會導致 總收入增加。 銷售費用佔營業額的百分比提高到4.3%，而截至2022年和2021年的三個月分別為4.4%和4.4%。
一般和行政費用
截至2022年和2021年3月31日的三個月，一般和行政費用分別為5,009,384美元和4,145,210美元，增加864,174美元或20.8%。 比上一年增加的原因如下：(1)人員成本增加382,787美元，主要是由於收購USB，(2)股票期權薪酬增加297,754美元，主要是由於過去12個月授予高級管理層的期權的定期攤銷費用 ；(Iii)專業費用增加246,925美元，這主要是由於在美國市場擴張所產生的法律費用，但被雜項一般和行政費用淨減少63,292美元所抵消。
運營虧損
截至2022年和2021年3月31日止三個月的營運虧損分別為2,059,626美元和649,697美元，增加1,409,929美元或217.0%。營業虧損增加直接歸因於收入減少1,921,342美元，以及一般和行政費用增加864,170美元，但如上所述銷售費用減少1,375,583美元所抵銷。
利息支出，利息收入淨額
截至2022年和2021年3月31日的三個月，利息支出分別為3859美元和7849美元，減少3990美元或50.8%。這一減少主要是由於上一年度可轉換債券的償還和轉股導致計息債務減少所致。
債務攤銷貼現
截至2022年和2021年3月31日止三個月的債務折價攤銷分別為0美元和12,833美元，減少12,833美元或100.0%。減少主要是由於償還上一年度已悉數攤銷的可轉換債券所致。
其他收入
截至2022年和2021年3月31日的三個月，其他收入分別為39,749美元和281,344美元，減少241,595美元或85.9%，前一時期包括來自歐盟政府機構的COVID相關收入達194,403美元。
或有購買對價的公允價值變動
截至2022年和2021年3月31日的三個月，或有購買對價的公允價值變動分別為450,013美元和0美元，增加450,013美元。或有購買對價的公允價值變動是與收購USB時到期的或有購買對價的現值相關的增值費用。
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其他費用
截至2022年和2021年3月31日的三個月，其他費用分別為1,070美元和26,930美元，比前一時期與26,930美元的行政處罰相關的金額減少了25,860美元或96.0%。
有價證券收益
在截至2022年和2021年3月31日的三個月中，有價證券的收益分別為77,500美元和195,000美元，減少了117,500美元或60.3%。有價證券的虧損和收益與我們在Zoompass的投資的股價直接相關，Zoompass每季度按市值計價。本公司收購Zoompass的股份是為了解決訴訟事宜，我們對Zoompass的業績沒有任何影響 。
所得税前虧損
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月，所得税前虧損分別為2,397,323美元和220,965美元，增加2,176,358美元或984.9%。如上文所述，增加的主要原因是業務虧損增加和或有購買對價的公允價值變動。
所得税撥備
所得税撥備 在截至2022年和2021年3月31日的三個月分別為156,893美元和388,614美元，減少231,721美元或59.6%。 減少是由於整體收入下降和運營支出增加，導致應納税所得額減少。
淨虧損
截至2022年和2021年3月31日止三個月的淨虧損分別為2,554,216美元和609,579美元，增加1,944,637美元或319.0%，這是由於上文討論的所得税前虧損增加和所得税撥備減少所致。
綜合損失
我們的報告貨幣是美元，而意大利、馬耳他和奧地利子公司的本位幣是歐元， 我們加拿大子公司的本位幣是加元，哥倫比亞業務的本位幣是哥倫比亞比索。我們子公司的財務報表根據ASC 830使用資產和負債的年終匯率以及當期收入、成本和費用的平均匯率以及歷史權益匯率折算為美元。 將當地貨幣財務報表折算為美元的過程產生的折算調整包括在確定其他全面收益時 。
於截至2022年及2021年3月31日止三個月，我們分別錄得外幣 換算虧損151,775美元及344,088美元，主要是由於本期美元兑歐元走強及前期美元兑歐元走弱所致。
流動資金和資本 資源
我們的主要現金需求 包括收購資金、償還可轉換債務和延期購買對價、購買財產和設備以及營運資金需求。營運資金需求通常源於為我們運營的各個市場和我們正在開發的新市場開發我們的遊戲平臺所產生的費用，以及我們積極進軍美國市場的意圖。
到目前為止，我們主要通過債務和股權配置以及運營產生的現金來為我們的業務提供資金。最近，我們根據公開市場銷售協議的條款，通過出售普通股為我們的業務提供了資金SM 我們於2021年11月19日與Jefferies LLC簽訂的協議。在2022年3月28日至2022年3月31日期間，我們根據公開市場銷售協議出售了56,472股普通股，總收益131,564美元，減去經紀費用3,947美元SM和f從2022年4月1日到2022年4月15日，我們額外出售了111,544股普通股，扣除7,665美元的佣金 ，淨收益為247,824美元。
我們能否從運營中產生充足的 現金流取決於對我們通過陸上和網絡位置向客户提供的遊戲服務的持續需求，以及我們授權給第三方的遊戲平臺。
根據我們的預測，我們相信我們有足夠的資源繼續運營未來12個月。我們計劃繼續 我們在美國和意大利市場的擴張計劃，以我們認為可持續和可以實現的增長速度。如果在執行我們的業務計劃期間出現其他增值機會，我們可能會考慮通過債務或股權融資來籌集更多現金，前提是此類債務或股權融資的條款是我們可以接受的(如果有的話)。
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持續的新冠肺炎疫情影響了我們在意大利的業務，我們看到我們的網絡業務的營業額(句柄)顯著增加，而隨着我們的烏利斯投注網點的永久關閉，我們的陸上業務的營業額顯著下降。如上所述，我們營業額產生的持股百分比或博彩總收入通常低於基於網絡的業務，這些業務通常傾向於利潤率較低的 賭場類型的博彩。
資產
於2022年3月31日，我們的總資產為43,598,513美元，較2021年12月31日的44,578,841美元減少980,328美元，主要是由於受每週結算遊戲應收賬款的時間安排影響，博彩應收賬款減少1,280,564美元，以及預付費用增加544,484美元，主要與美國市場產生的軟件開發成本有關，資產使用權增加662,508美元，主要是由於為適應我們Multigioco業務的增長而對更大房產的新物業租賃。 由於定期攤銷和現金餘額減少714,503美元，無形資產減少387,891美元，主要用於營運資本用途和購置財產和設備。
負債
截至2022年3月31日，我們的總負債為27,412,399美元，而截至2021年12月31日的總負債為26,837,324美元，增加了575,075美元。增加的主要原因是，由於為Multigioco簽訂了新的物業租賃，運營租賃負債增加了670,995美元， 由於Multigioco第一季度的盈利能力增加了224,704美元的應付税款，但由於每週結算的時間安排，應付博彩 賬款減少了337,806美元，由於攤銷增值費用 導致或有購買對價增加了450,013美元，以及主要由於我們的Multigioco業務的貿易應付賬款減少 ，應付賬款減少了333,321美元。
營運資金
截至2022年3月31日，我們擁有6,605,262美元的現金 和現金等價物，而2021年12月31日為7,319,765美元。減少的原因是週轉資金增加436,033美元，購買財產和設備增加105,129美元，歐元現金餘額的美元價值減少267,703美元，由融資活動提供的現金84,818美元抵銷，主要來自公開市場出售普通股。
截至2022年3月31日，我們的營運資本盈餘為619,667美元，而截至2021年12月31日的營運資本盈餘為1,556,306美元。營運資本減少的主要原因是現金結存減少714,503美元，博彩應收賬款減少1,215,364美元，但應付賬款減少1,096,743美元。
累計赤字
截至2022年3月31日，我們的累計赤字為50,797,244美元，而截至2021年12月31日的累計赤字為48,243,028美元。
經營活動的現金流
2022年3月31日、2022年3月31日和2021年三個月，經營活動使用的現金淨額為436,033美元，經營活動產生的現金淨額為735,876美元。減少1 171 907美元的主要原因是：(1)淨虧損增加1 944 635美元；(Ii) 非現金項目移動增加1,301,059美元，主要包括或有購買對價的公允價值移動450,013美元，涉及因收購USB而應支付的貼現或有購買對價的增加費用，由於過去12個月授予的期權數量而增加的基於股票的薪酬增加309,004美元，由於我們的首席執行官選擇接受他的獎金和他的一部分薪酬以股票形式增加，以及折舊和攤銷費用增加212,256美元，主要與收購USB時產生的無形資產攤銷有關；以及(Iii)營運資金增加528,325美元，主要是由於美國市場的軟件開發成本導致預付費用增加(555,947美元)、博彩賬户負債減少(875,195美元)、應付税金減少(183,476美元)(主要是由於歐洲業務的盈利能力下降)，但由於我們與我們的代理和客户每週結算的時間安排，應收賬款增加了1,002,879美元。
投資活動產生的現金流
用於投資活動的現金淨額在2022年3月31日、2022年3月31日和2021年3月三個月分別為105,129美元和80,404美元，增加了24,725美元，與收購 次要財產和設備有關。
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為活動融資產生的現金流
融資活動提供的現金淨額在2022年3月31日、2022年3月31日和2021年3月31日這三個月分別為84,820美元和2,912,498美元，減少2,827,678美元。減少的主要原因是，在截至2022年3月31日的三個月內，沒有行使認股權證的收益，而前一時期行使認股權證的收益為3,909,981美元，前一時期行使認股權證的收益被償還銀行 信貸額度500,000美元所抵消，這是前一時期支付的遞延購買對價的變動。減少額被本期公開市場銷售所得的127618美元的收益所抵銷。
合同義務
現行會計準則 要求披露債務、租賃協議和購買義務等合同項下未來付款所需的重大債務和承諾。
融資租賃項下未來最低租賃額 如下：
| 金額 | ||||||
| 2022年剩餘時間 | $ | 6,407 | ||||
| 2023 | 6,879 | |||||
| 2024 | 798 | |||||
| 未貼現的未來最低租賃付款總額 | $ | 14,084 | ||||
運營 租賃負債
經營租賃項下的未來最低租賃付款金額如下：
| 金額 | ||||||
| 2022年剩餘時間 | $ | 274,766 | ||||
| 2023 | 299,845 | |||||
| 2024 | 227,145 | |||||
| 2025 | 207,177 | |||||
| 2026年及其後 | 341,105 | |||||
| 未貼現的未來最低租賃付款總額 | $ | 1,350,038 | ||||
表外安排
我們沒有對我們的財務狀況、財務狀況的變化、收入或支出、運營結果、流動性、資本支出或資本資源產生當前或未來影響的表外安排 我們預計對投資者來説是重要的。 我們沒有任何非合併的特殊目的實體。
關聯方交易
延期 採購對價，關聯方
在第一季度和第二季度，該公司向關聯方支付了312,500歐元(約385,121美元)的餘額，以虛擬生成本票 的形式支付。
延期採購對價的變動 包括以下內容：
| 2021年12月31日 | ||||
| 未償還本金 | ||||
| 應付關聯方的本票 | $ | 382,128 | ||
| 用現金還款 | (385,121 | ) | ||
| 外匯走勢 | 2,993 | |||
| — | ||||
| 未來付款的現值折扣 | ||||
| 現值貼現 | (5,174 | ) | ||
| 攤銷 | 5,133 | |||
| 外匯走勢 | 41 | |||
| — | ||||
| 遞延購買對價，淨額 | $ | — | ||
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關聯方 應收賬款和應收賬款是指即期到期的無息應收賬款。
未清餘額 如下：
3月31日， 2022 | 十二月三十一日， 2021 | |||||||
| 關聯方應付款 | ||||||||
| 盧卡·帕斯奎尼 | $ | (3,159 | ) | $ | (502 | ) | ||
| 維克多·薩勒諾 | (52,922 | ) | (51,878 | ) | ||||
| $ | (56,081 | ) | $ | (51,380 | ) | |||
| 關聯方應收賬款 | ||||||||
| 盧卡·帕斯奎尼 | $ | 1,378 | $ | 1,413 | ||||
盧卡·帕斯奎尼
2019年1月31日，我們以4,000,000歐元(約合4,576,352美元)收購了虛擬生成公司，帕斯奎尼先生是虛擬生成公司20%的所有者， 應獲得800,000歐元(約合915,270美元)的毛收入。80萬歐元的總收益將在12個月內以現金500,000歐元支付，並在18個月內發行價值300,000歐元的普通股。截至2021年6月30日，我們向Pasquini先生支付了500,000歐元(約合604,380美元)的全額現金，併發行了112,521股，價值300,000歐元(約合334,791美元)。
2021年1月22日，我們發行了44,968股帕斯基尼先生的普通股，價值257,217美元，以解決他應得的應計補償。
2021年7月11日，我們 與Engage IT Services Srl達成協議。(“Engage”)，提供遊戲軟件及系統維護和支持，合同總價為390,000歐元(約合459,572美元)，此外，2021年10月14日，我們與Engage簽訂了一份為期12個月的進一步協議，提供遊戲軟件及系統維護和支持， 合同總價為1,980,000歐元(約合2,192,000美元)。帕斯奎尼擁有Engage 34%的股份。
2021年9月13日，我們的技術副總裁 帕斯基尼先生辭去了董事和公司高管的職務。
米歇爾·西瓦雷拉
Ciavarella先生同意獲得他2021財年薪酬中的140,000美元作為限制性股票獎勵，我們於2021年1月22日向Ciavarella先生發行了24,476股 普通股，發行日價值140,000美元。
2021年1月22日，我們向Ciavarella先生發行了175,396股普通股，價值1,003,265美元，以了結對他的應計補償。
2021年7月15日，公司執行主席Michele Ciavarella被任命為我們的臨時首席執行官兼總裁，自2021年7月15日起生效。Ciavarella先生將擔任我們的執行主席和臨時首席執行官，直到他辭職或被免職。
Ciavarella先生同意接受他2021年的獎金和2022年工資的一部分作為限制性股票獎勵，我們於2022年1月7日向Ciavarella先生發行了162,835股普通股，發行日價值425,000美元。
卡洛 真實
2022年1月5日，我們提拔卡洛·雷利擔任臨時首席財務官。
2022年3月29日，我們向Reali先生發行了可行使100,000股普通股的10年期期權，行權價為每股2.50美元，從2023年1月1日開始的4年內平均授予 。
我們與Reali先生沒有正式僱傭或其他與薪酬相關的協議；但是，Reali先生將繼續獲得與他目前 相同的薪酬，即年基本工資71,200美元。
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維克多·薩勒諾
2021年7月15日，我們完成了對USB的收購，根據購買協議，我們從其成員( “賣方”)手中100%收購了USB。Salerno先生擁有USB 68%的股份，在交易結束時以現金支付的6,000,000美元中獲得了4,080,000美元，在交易結束時發行的1,265,823股普通股中獲得了860,760股。
隨着USB收購的完成，我們與Salerno先生簽訂了一份為期4年的僱傭協議，於2025年7月14日終止(“Salerno僱傭協議”)，該協議將自動續簽一年，除非任何一方通知不再續簽 。從2022年1月1日開始，該員工的初始基本工資為0美元，此後每年將獲得150,000美元。Salerno先生有權獲得與其他高級員工相同的獎金、股權激勵和福利。
Salerno先生可以無緣無故被解僱，也可以因正當理由辭職，他將有權獲得一年工資或僱傭協議剩餘期限中的較大者，外加過去兩年向他支付的最高年度獎勵獎金。 如果Salerno先生因任何原因被解僱，他有權獲得在終止時應支付給他的所有未付工資和費用。如果僱傭協議因死亡而終止，其繼承人和繼任人有權獲得所有未支付的工資、未支付的費用和 年基本工資的一倍。由於殘疾而被解僱，Salerno先生將獲得所有未支付的工資和費用以及一倍於 年薪的工資。
根據Salerno僱傭協議，Salerno先生還同意對披露和使用我們的 機密信息進行慣例限制，並同意他在受僱於我們時開發或構思的與我們的業務有關的工作產品或發明是我們的財產。此外，在任職期間，如果Salerno先生在終止僱傭後的12個月內因任何原因被解僱，Salerno先生已同意不(1)代表與他被授權、進行、提供或提供給我們的服務類型相同或類似的競爭企業提供服務，(2)懇求或誘使我們的任何員工或獨立承包商終止與我們的僱傭關係，(3)徵集他與之有實質性聯繫的任何實際或潛在客户 代表競爭企業，或(4)徵集他與之有實質性聯繫的任何實際或潛在供應商，以支持競爭企業 。
2021年9月13日，董事會任命我們新收購的子公司USB的總裁兼創始人Salerno先生為董事會成員。
在收購USB之前，Salerno先生預支了100,000美元，其中50,000美元被免除，剩餘的50,000美元仍欠Salerno先生，這筆金額 按年賺取8%的利息，按月複利，於2023年12月31日償還。
保羅·薩爾瓦瑟
2021年9月13日，我們授予Sallwasser先生10年期期權，可行使21,300股普通股，行權價為5.10美元，從2021年9月13日開始的12個月內平均授予。
史蒂文 Shallcross
2021年1月22日，我們向Shallcross先生發行了5,245股普通股，價值30,000美元，以解決應支付給他的董事費用。
2021年9月13日，我們授予Shallcross先生10年期期權，可行使13,600股普通股，行權價為5.10美元，從2021年9月13日開始的12個月內平均授予。
安德里亞·曼德爾-曼特洛
2021年6月29日，董事會任命曼德爾-曼泰羅先生為董事會成員。任命立即生效，Mandel-Mantello先生將在審計委員會任職。
2021年9月13日，我們授予Mandel-Montello先生10年期期權，可行使13,600股普通股，行權價為5.10美元，從2021年9月13日開始的12個月內平均授予。
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項目3.關於市場風險的定量和定性披露。
Elys Game Technology，Corp 是交易法規則12b-2所界定的較小的報告公司，不需要提供 本條款所要求的信息。
項目4.控制和程序
管理層對披露控制和程序的評估
我們維持披露控制 和程序(該術語在交易法下的規則13a-15(E)和15d-15(E)中定義)，旨在確保根據交易法我們的報告中要求披露的信息 在美國證券交易委員會規則和表格要求的時間段內被記錄、處理、彙總和報告，並且信息被積累並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官(視情況而定)，以便及時做出關於所需披露的決定。
根據美國證券交易委員會規則13a-15(B)的要求， 我們的管理層在我們的首席執行官(首席執行官)和首席財務官(首席財務官)的監督下，對截至2022年3月31日我們的披露控制程序和程序的設計和運營的有效性進行了評估。基於上述評估，我們的首席執行官(首席執行官) 和首席財務官(首席財務官)得出結論，由於我們的資源有限，截至2022年3月31日，我們的披露控制和 程序沒有生效。具體地説，我們對財務報告的內部控制並不有效，原因是由於我們的資源有限和員工人數較少，與有限的職責分工有關的重大弱點。管理層已確定此控制缺陷構成重大弱點，可能導致重大 帳户和披露的重大錯報，從而導致我們的中期或年度財務報表出現重大錯報，而這是無法防止或檢測到的。此外，由於工作人員有限，我們不能總是能夠發現報告中的小錯誤或遺漏。
管理層已開始通過在運營和公司層面僱用更多員工來解決這一問題，我們預計我們將能夠在培訓員工時以漸進的速度實施控制，然後隨着我們準備每項操作以確保實現總體控制目標而更快地實施控制 。我們目前正在通過實施內部控制和治理的新政策和指導方針 來改進我們的披露控制和程序，以實現更好的審查和批准過程，並提高財務報告質量。
財務報告方面的內部控制變化
在截至2022年3月31日的三個月內，我們對財務報告的內部控制進行了改進 ，增加了額外的審查級別和會計職能的分離以及資產託管職責的分離，這對我們的財務報告內部控制產生了重大影響，或有合理的可能對其產生重大影響。
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第二部分--其他資料
項目1.法律訴訟
我們可能會不時地捲入在正常業務過程中出現的各種訴訟和法律程序。訴訟受到固有的 不確定性的影響，這些或其他事項可能會不時產生不利結果，可能會損害我們的業務。我們目前不是 一方，目前也不知道有任何法律程序或索賠會對我們的業務、財務狀況或經營業績產生重大的 不利影響。
第1A項。風險因素。
投資我們的普通股 風險很高。您應仔細考慮以下風險，以及本10-Q表格中的所有其他信息，包括我們的簡明合併財務報表及其附註。如果實際發生以下任何風險，我們的經營業績、財務狀況和流動性可能會受到重大不利影響。因此，我們 普通股的交易價格可能會下跌，您可能會損失部分或全部投資。以下信息更新，應與本公司截至2021年12月31日的年度報告10-K表格 第I部分Item1A“風險因素”中披露的信息一併閲讀。除以下披露者外，本公司於截至2021年12月31日止年度的10-K表格年報所披露的風險因素並無重大變動。
與我們財務狀況相關的風險
由於我們的運營歷史有限，我們可能無法成功管理業務或實現盈利。
我們在遊戲業務方面的運營歷史有限，您可以根據這些歷史來評估我們的前景和潛在價值。我們於2014年開始我們的遊戲業務，當時我們完成了對根據意大利共和國法律成立的公司Multigioco的收購，該公司現在是我們的全資子公司，並於2012年7月4日獲得ADM Comunitaria GAD(在線遊戲)許可證。由於收購了Multigioco，我們的主要業務成為一家獲得許可的休閒遊戲運營商，為我們的客户提供基於網絡和基於陸地的體育博彩、彩票和遊戲產品。擁有我們平臺的子公司奧迪西於2016年6月被我們和我們的奧地利博彩公司子公司Ulisse一起收購。2019年1月，我們收購了虛擬世代，這是一家擁有並開發了虛擬遊戲軟件平臺的公司，我們於2021年7月收購了美國博彩公司。此外，我們於2021年10月開始在華盛頓特區以B2B為基礎處理美國的體育博彩 。因此，很難對我們的業務進行評估。如果我們不能成功地管理我們的業務， 我們可能無法產生未來的利潤，也可能無法支持我們的運營。
我們的成功和業績的可能性必須考慮到在建立和擴展新業務以及我們所處的競爭激烈的環境中經常遇到的費用、複雜情況和延誤。
我們在過去遭受了巨大的虧損，可能很難實現盈利。
我們有虧損的歷史 ，預計在我們的業務發展過程中還會出現更多虧損。截至2021年12月31日的年度，我們在扣除1,740萬美元的無形減值費用和1,190萬美元的修訂或有購買對價信貸後，淨虧損1,510萬美元，截至2022年3月31日的三個月淨虧損260萬美元。截至2022年3月31日和2021年12月31日，我們的累計赤字分別為5080萬美元和4820萬美元。由於我們目前處於開發和戰略的早期階段，我們打算繼續投資於銷售和營銷、產品和解決方案開發和運營，包括招聘更多人員，升級我們的技術和基礎設施，並擴展到新的地理市場。即使我們成功地擴大了客户羣，我們預計短期內也會蒙受更多損失。與進入新市場相關的成本 獲取客户、客户和運營商通常是預先產生的，而服務和交易收入通常在未來日期確認 。我們發展業務的努力可能比我們預期的成本更高，而且我們可能無法增加足夠的收入來抵消更高的運營費用。由於多種原因，我們未來可能會遭受重大損失，包括 本節中介紹的其他風險，以及不可預見的費用、困難、併發症和延遲以及其他未知事件。 如果我們無法實現並持續盈利，我們的業務和普通股的價值可能會大幅縮水。
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我們在內部控制和會計程序方面存在重大弱點和其他缺陷。
《薩班斯-奧克斯利法案》(Sarbanes-Oxley)第404條要求管理層對財務報告內部控制的有效性進行年度評估。我們的管理層對截至2021年12月31日和2022年3月31日的披露控制和程序的有效性進行了評估，得出結論：由於我們的資源有限，我們的內部控制存在重大弱點，因此我們的披露控制和程序不能 有效地提供要求包括在我們定期提交的美國證券交易委員會文件中的重要信息，並確保積累需要在美國證券交易委員會定期提交的文件中披露的信息 並將其傳達給我們的管理層，以便就 要求披露的財務報告內部控制做出及時決定。更具體地説，我們對財務報告的內部控制 由於我們有限的資源和員工人數而與職責分工相關的重大弱點而無效。 由於人員有限，我們並不總是能夠發現財務報告中的小錯誤或遺漏。如果我們未來未能遵守《薩班斯-奧克斯利法案》有關披露控制和程序的規則，或者如果我們在內部控制和會計程序以及披露控制程序和程序方面繼續存在重大弱點和其他缺陷，我們的股價可能會 大幅下跌，融資可能會更加困難。如果發現其他重大缺陷或重大缺陷，或者如果我們未能解決內部控制和信息披露控制及程序的充分性問題，我們的業務可能會受到損害。, 有效的內部控制對於我們編制可靠的財務報告是必要的，對於幫助防止財務欺詐也很重要。如果我們不能提供可靠的財務報告或防止欺詐，我們的業務和經營業績可能會受到損害， 投資者可能會對我們報告的財務信息失去信心，我們證券的交易價格可能會大幅下降。
與我們業務相關的風險
總體經濟狀況、地緣政治狀況、國內外貿易政策、貨幣政策和其他我們無法控制的因素的變化可能會對我們的業務和經營業績產生不利影響。
我們的業務和業績 取決於全球、地區以及美國的經濟和地緣政治條件。俄羅斯對烏克蘭的入侵和軍事攻擊引發了美國和歐洲領導人的重大制裁。這些事件目前正在升級，並造成越來越不穩定的全球經濟狀況。由此導致的美國貿易政策和歐洲政策的變化可能會引發俄羅斯、其盟友和包括中國在內的其他受影響國家的報復性行動，導致一場“貿易戰”。此外，如果俄羅斯和烏克蘭之間的衝突持續很長一段時間，或者包括美國在內的其他國家進一步捲入衝突， 我們的業務和財務狀況可能會面臨重大不利影響。
上述因素，包括美國和國外的許多其他經濟和地緣政治因素，最終可能對我們的業務、財務狀況、運營結果或現金流產生重大不利影響，包括：
| · | 美國和國外經濟、貨幣和財政政策的重大變化的影響，包括貨幣波動、通脹壓力和重大所得税變化； |
| · | 我們任何細分市場的全球或地區性經濟放緩； |
| · | 影響公司或其重要客户的政府政策和法規的變化； |
| · | 各國的產業政策偏重國內產業而不是跨國公司，或者完全限制外國企業； |
| · | 中國等國家為應對美國貿易政策和關税的變化而制定的新的或更嚴格的貿易政策和關税； |
| · | 推遲支出，以應對信貸收緊、金融市場波動和其他因素； |
| · | 監管合規和訴訟成本的實質性快速上升； |
| · | 知識產權保護難； |
| · | 付款週期較長； |
| · | 應收賬款催收過程中的信用風險和其他挑戰；以及 |
| · | 上述每一項對外包和採購安排的影響. |
第二項股權證券的未登記銷售和收益的使用。
沒有未在提交給美國證券交易委員會的其他文件中披露的信息。
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第三項：高級證券違約。
沒有。
項目4.礦山安全信息披露
不適用。
第5項其他資料
無
項目6.展品
| 證物編號： | 描述 |
| 3.1 | 2018年9月18日修訂和重新註冊的公司證書(通過參考註冊人於2018年10月3日提交給美國證券交易委員會的8-K表格，文件編號000-50045而成立為公司) |
| 3.2 | 2017年附例(參照註冊人於2002年10月22日提交證券交易委員會的表格8-K，檔案編號000-50045而成立為法團) |
| 3.3 | 2019年12月9日修訂和重新註冊的公司證書(通過參考註冊人於2019年12月12日提交給美國證券交易委員會的8-K表格，文件編號000-50045而註冊成立) |
| 3.4 | 2020年11月2日Elys Game Technology，Corp.公司註冊證書修訂證書(參考註冊人於2020年11月6日提交給美國證券交易委員會的8-K表格第001-39170號文件而註冊成立) |
| 3.5 | 愛麗絲遊戲技術公司的改正證書，日期為2020年11月6日(通過參考註冊人於2020年11月6日提交給美國證券交易委員會的8-K表格第001-39170號文件而合併) |
|
10.1†
|
註冊人和Mark J.Korb之間於2021年7月5日簽署的僱傭協議修正案，於2022年1月5日生效(通過參考註冊人於2022年1月5日提交給美國證券交易委員會的8-K表格第001-39170號文件成立為法團) |
| 10.2 | Elys Game Technology公司與Lottomatica S.p.A之間的主技術開發和許可協議(通過參考註冊人於2022年4月6日提交給證券交易委員會的8-K表格第001-39170號文件合併而成) |
| 31.1 | 根據規則13a-14(A)/15d-14(A)*認證首席執行幹事Michele Ciavarella |
| 31.2 | 根據第13a-14(A)/15d-14(A)條*核證首席財務幹事和首席會計幹事 |
| 32.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第1350條認證首席執行官Michele Ciavarella和首席財務官Carlo Reali* |
| 101.INS | 內聯XBRL實例文檔* |
| 101.SCH | 內聯XBRL分類擴展架構文檔* |
| 101.CAL | 內聯XBRL分類擴展計算Linkbase文檔* |
| 101.DEF | 內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔* |
| 101.LAB | 內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔* |
| 101.PRE | 內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔* |
| 104 | 封面交互數據文件(嵌入內聯XBRL文檔中) |
*現送交存檔。
| † | 指管理合同或補償計劃。 |
(B)財務報表附表。
所有財務 報表明細表都被省略，因為其中要求列出的信息不適用或顯示在財務 報表或附註中。
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簽名
根據修訂後的1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式委託正式授權的簽署人代表其簽署本報告。
| Date: May 16, 2022 | 愛麗絲遊戲技術公司 |
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作者：/s/Michele Ciavarella | |
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米歇爾·西瓦雷拉 臨時首席執行官兼總裁 (首席行政主任) |
| 作者：/s/Carlo Reali | |
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卡洛·雷利 臨時首席財務官 (首席財務官和首席會計官 ) |
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