目錄表
美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，郵編：20549
表格
| | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告 |
截至本季度末
或
| | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 |
由_至_的過渡期
委託文件編號：
WVS金融公司
(註冊人的確切姓名載於其章程)
| | |
| (述明或其他司法管轄權 公司或組織) | (税務局僱主 識別碼) |
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| |
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| (主要行政辦公室地址) | (郵政編碼) |
| ( | |
| (註冊人的電話號碼，包括區號) |
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義。
| 大型加速文件服務器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
| | ☐ | 規模較小的報告公司 | |
| 新興成長型公司 | |
如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是
根據該法第12(B)條登記的證券：
| 每個班級的標題 | 交易 符號 | 每家交易所的名稱 註冊 | ||
| | | |
流通股為of May 3, 2022:
WVS金融公司。和子公司
索引
| 頁面 |
||
| 第一部分： | 財務信息 |
|
| 第1項。 | 財務報表 |
|
| 截至2022年3月31日和2021年6月30日的綜合資產負債表(未經審計) |
3 |
|
| 截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月和九個月的綜合損益表(未經審計) |
4 |
|
| 截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月和九個月的綜合全面收益表(未經審計) |
5 |
|
| 截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月和九個月股東權益綜合變動表(未經審計) |
6 |
|
| 截至2022年3月31日和2021年3月31日的9個月綜合現金流量表(未經審計) |
8 |
|
| 未經審計的合併財務報表附註 |
10 |
|
| 項目2 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 |
30 |
| 第3項 | 關於市場風險的定量和定性披露 |
36 |
| 項目4 | 控制和過程 |
40 |
|
|
||
| 第二部分。 | 其他信息 |
頁面 |
| 第1項。 | 法律訴訟 |
41 |
| 第1A項。 | 風險因素 |
41 |
| 第二項。 | 股權證券的未登記銷售和收益的使用 |
41 |
| 第三項。 | 高級證券違約 |
42 |
| 第四項。 | 煤礦安全信息披露 |
42 |
| 第五項。 | 其他信息 |
42 |
| 第六項。 | 展品 |
42 |
| 簽名 |
43 |
|
WVS金融公司。和子公司
合併資產負債表
(未經審計)
(單位：千)
| March 31, 2022 | June 30, 2021 | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 現金和銀行到期款項 | $ | $ | ||||||
| 生息活期存款 | ||||||||
| 現金和現金等價物合計 | ||||||||
| 存單 | ||||||||
| 可供出售的投資證券(攤銷成本為#美元及$) | ||||||||
| 持有至到期的投資證券(公允價值為#美元及$) | ||||||||
| 持有至到期的抵押貸款支持證券(公允價值為#美元及$) | ||||||||
| 應收貸款淨額(貸款損失準備金#美元及$) | ||||||||
| 應計應收利息 | ||||||||
| 聯邦住房貸款銀行(FHLB)股票，按成本計算 | ||||||||
| 房舍和設備 | ||||||||
| 遞延税項資產(淨額) | ||||||||
| 銀行自營人壽保險 | ||||||||
| 其他資產 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債與股東權益 | ) | |||||||
| 負債 | ||||||||
| 儲蓄存款： | ||||||||
| 無息賬户 | $ | $ | ||||||
| Now帳户 | ||||||||
| 儲蓄賬户 | ||||||||
| 貨幣市場賬户 | ||||||||
| 存單 | ||||||||
| 借款人預付税款和保險費 | ||||||||
| 儲蓄存款總額 | ||||||||
| 聯邦住房貸款銀行墊款：長期固定利率 | ||||||||
| 聯邦住房貸款銀行預付款：長期浮動利率 | ||||||||
| 聯邦住房貸款銀行預付款：短期 | ||||||||
| 聯邦住房貸款銀行預付款總額 | ||||||||
| 應計應付利息 | ||||||||
| 其他負債 | ||||||||
| 總負債 | ||||||||
| 股東權益 | ||||||||
| 優先股：授權，傑出的 | ||||||||
| 普通股：授權，已發行股份； | ||||||||
| 額外實收資本 | ||||||||
| 庫存股：和分別按成本價計算股份 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 留存收益，受到嚴格限制 | ||||||||
| 累計其他綜合(虧損)收入 | ( | ) | ||||||
| 未分配員工持股計劃(“ESOP”)股份 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 總負債和股東權益 | $ | $ | ||||||
見未經審計的合併財務報表附註。
WVS金融公司。和子公司
綜合損益表
(未經審計)
(單位為千，每股數據除外)
| 截至三個月 |
九個月結束 |
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| 3月31日， |
3月31日， |
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| 2022 |
2021 |
2022 |
2021 |
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| 利息和股息收入： |
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| 貸款，包括手續費 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 投資證券 |
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| 抵押貸款支持證券 |
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| 存單 |
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| FHLB股票 |
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| 利息和股息收入合計 |
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| 利息支出： |
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| 存款 |
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| 聯邦住房貸款銀行預付款-長期-固定利率 |
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| 聯邦住房貸款銀行預付款-長期-浮動利率 |
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| 聯邦住房貸款銀行預付款-短期 |
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| 其他短期借款 |
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| 利息支出總額 |
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| 淨利息收入 |
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| (信貸)貸款損失準備金 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 扣除(信貸)貸款損失準備後的淨利息收入 |
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| 非利息收入： |
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| 押金手續費 |
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| 銀行擁有的人壽保險收益 |
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| 投資證券收益 |
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| 非暫時性減值(“OTTI”)損失 |
( |
) | ||||||||||||||
| 在其他綜合收益(税前)中確認的虧損(收益)部分 |
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| 在收益中確認的減值損失淨額 |
( |
) | ||||||||||||||
| ATM手續費收入 |
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| 其他 |
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| 非利息收入總額 |
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| 非利息支出： |
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| 薪酬和員工福利 |
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| 入住率和設備 |
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| 數據處理 |
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| 代理銀行手續費 |
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| 聯邦存款保險費 |
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| ATM網絡費用 |
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| 其他 |
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| 非利息支出總額 |
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| 所得税前收入 |
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| 所得税費用 |
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| 淨收入 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 每股收益： |
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| 基本信息 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 稀釋 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 平均流通股： |
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| 基本信息 |
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| 稀釋 |
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見未經審計的合併財務報表附註。
WVS金融公司。和子公司
綜合全面收益表
(未經審計)
(單位：千)
| 截至三個月 |
九個月結束 |
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| 3月31日， |
3月31日， |
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| 2022 |
2021 |
2022 |
2021 |
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| 淨收入 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 其他綜合收益 |
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| 除暫時減值外，可供出售的投資證券： |
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| (虧損)本年度產生的收益 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
| 減去：所得税影響 |
( |
) | ||||||||||||||
| ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||||
| (收益)在收益中確認 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
| 減去：所得税影響 |
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| ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||||
| 可供出售的投資證券的未實現持有(虧損)收益，除暫時減值外，税後淨額 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
| 持有至到期日的投資證券，暫時減值除外： |
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| 總虧損 |
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| 在收益中確認的虧損 |
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| 在全面收益中確認的損益 |
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| 所得税效應 |
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| - | - | - | - | |||||||||||||
| 持有至到期的非暫時性減值證券的其他綜合收益的增加 |
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| 減去：所得税影響 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 持有至到期的非暫時性減值證券的未實現持有收益，扣除税收 |
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| 其他綜合(虧損)收入 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
| 綜合(虧損)收益 |
$ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | ||||||||
見未經審計的合併財務報表附註。
WVS金融公司。和子公司
合併股東權益變動表
(未經審計)
(單位為千，每股數據除外)
| 普通股 | 額外實收資本 | 庫存股 | 留存收益--受到很大限制 | 累計其他綜合(虧損)收入 | 未分配的員工持股 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額2021年12月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 購買庫存股(股份) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 攤銷未分配的員工持股計劃股份 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 宣佈的現金股息(美元每股) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 餘額2022年3月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
| 普通股 | 額外實收資本 | 庫存股 | 留存收益--受到很大限制 | 累計其他綜合(虧損)收入 | 未分配的員工持股 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額2021年6月30日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合(虧損) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 購買庫存股(股份) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 攤銷未分配的員工持股計劃股份 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 宣佈的現金股息(美元每股) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 餘額2022年3月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
見未經審計的合併財務報表附註。
WVS金融公司。和子公司
合併股東權益變動表
(未經審計)
(單位為千，每股數據除外)
| 普通股 | 額外實收資本 | 庫存股 | 留存收益--受到很大限制 | 累計其他綜合(虧損)收入 | 未分配的員工持股 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額2020年12月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合(虧損) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 攤銷未分配的員工持股計劃股份 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 宣佈的現金股息(美元每股) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 餘額2021年3月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||
| 普通股 | 額外實收資本 | 庫存股 | 留存收益--受到很大限制 | 累計其他綜合(虧損)收入 | 未分配的員工持股 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額2020年6月30日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合收益 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 購買庫存股(股份) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 攤銷未分配的員工持股計劃股份 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 宣佈的現金股息(美元每股) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 餘額2021年3月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||
見未經審計的合併財務報表附註。
WVS金融公司。和子公司
合併現金流量表
(未經審計)
(單位：千)
| 九個月結束 |
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| 3月31日， |
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| 2022 |
2021 |
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| 經營活動 |
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| 淨收入 |
$ | $ | ||||||
| 將淨收入與經營活動提供的現金(用於)進行核對的調整： |
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| (信貸)貸款損失準備金 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 折舊 |
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| 投資證券收益 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 在收益中確認的減值損失淨額 |
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| 折價、保費和遞延貸款費用攤銷淨額 |
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| 攤銷未分配的員工持股計劃股份 |
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| 遞延所得税 |
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| 應計所得税的增加(減少) |
( |
) | ||||||
| 銀行擁有的人壽保險收益 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 增加應計僱員福利 |
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| 應計應收利息增加 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 應計應付利息減少 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 增加董事應付遞延賠償金 |
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| 其他，淨額 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 經營活動提供的淨現金 |
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| 投資活動 |
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| 可供銷售： |
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| 購買投資證券 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 出售投資所得收益 |
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| 償還投資證券所得收益 |
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| 持有至到期： |
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| 購買抵押貸款支持證券 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 償還投資證券所得收益 |
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| 償還按揭證券所得收益 |
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| 購買存單 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 存單到期/贖回 |
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| 購買貸款 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 應收貸款淨額淨減少 |
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| 購買FHLB股票 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 贖回FHLB股 |
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| 購置房舍和設備 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 投資活動提供的現金淨額(用於) |
( |
) | ||||||
WVS金融公司。和子公司
合併現金流量表
(未經審計)
(單位：千)
| 九個月結束 |
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| 3月31日， |
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| 2022 |
2021 |
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| 融資活動 |
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| 交易和儲蓄賬户淨增 |
$ | $ | ||||||
| 存單淨增(減) |
( |
) | ||||||
| 借款人預付税款和保險費淨減少 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 聯邦住房貸款銀行長期墊款的償還 |
( |
) | ( |
) | ||||
| FHLB短期預付款淨增加 |
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| 償還其他短期借款 |
( |
) | ||||||
| 購買庫存股 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 支付的現金股利 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 融資活動提供(用於)的現金淨額 |
( |
) | ||||||
| 現金和現金等價物增加 |
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| 期初的現金和現金等價物 |
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| 期末現金和現金等價物 |
$ | $ | ||||||
| 現金流量信息的補充披露 |
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| 期內支付的現金： |
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| 存款和借款的利息 |
$ | $ | ||||||
| 所得税 |
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見未經審計的合併財務報表附註。
WVS金融公司。和子公司
未經審計的合併財務報表附註
| 1. | 陳述的基礎 |
隨附的WVS Financial Corp.(本公司)及其子公司未經審計的綜合財務報表已按照表格説明編制10-q，因此Do不包括按照美國公認會計原則(GAAP)完整展示財務狀況、經營結果和現金流所需的信息或腳註。但是，管理層認為公平列報所需的所有調整(僅包括正常經常性調整)都已列入。的操作結果。三和九截至的月份 March 31, 2022，都是不必然地表明瞭可能預計整個財政年度都會出現。
冠狀病毒(COVID-19)大流行對全球經濟產生了負面影響，擾亂了全球供應鏈，增加了失業率。由此導致的許多企業暫時關閉以及社會疏遠和就地避難政策的實施可能繼續影響着公司的許多客户。雖然大流行的全部影響尚不清楚，但該公司致力於在這一困難時期為其客户、員工和社區提供支持。本公司已為客户提供紓困援助，包括考慮各種延期償還貸款及減免費用的方案，並鼓勵客户主動尋求協助，以支援他們的個別情況。大流行可能導致我們確認貸款組合中的信貸損失，並增加我們的信貸損失撥備，特別是如果企業繼續關閉，對全球經濟的影響惡化，或者更多客户利用他們的信貸額度或尋求額外的貸款來幫助為他們的業務融資。同樣，由於不斷變化的經濟和市場狀況影響發行人，我們可能被要求確認我們所持證券的減值。COVID在多大程度上-19大流行對我們的業務、經營結果和財務狀況的影響，以及我們的監管資本和流動性比率，將取決於未來的發展，這些發展高度不確定，也無法預測，包括大流行的範圍和持續時間以及政府當局和其他機構採取的行動。第三各締約方應對這一大流行病。
在……上面 March 27, 2020, 《冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案》(CARE法案)由美國總統簽署。CARE法案中的某些條款鼓勵金融機構謹慎努力，與受COVID影響的借款人合作-19.根據這些規定，被視為COVID的貸款修改-19相關的將不被視為問題債務重組(TDR)，如果貸款是不多過30截止日期的逾期天數2019年12月31日延期是在 March 1, 2020 和較早的60在COVID終止日期後的幾天內-19國家緊急狀態或一月1, 2022.銀行業監管機構也發佈了類似的指導意見，其中還澄清了COVID-19-相關修改應不如果借款人在實施基礎貸款修改計劃時正在付款，並且如果修改被認為是短期的，則被視為TDR。自.起 January 1, 2022, 西景儲蓄銀行(The Savings Bank)有不是仍在延期的貸款。
| 2. | 最近的會計聲明 |
在……裏面 June 2016, FASB發佈了ASU2016-13, 金融工具.信用損失：金融工具信用損失的測量(“ASU 2016-13”)，這改變了大多數金融資產的減值模式。這一ASU旨在通過要求更及時地記錄金融機構和其他組織持有的貸款和其他金融工具的信貸損失來改進財務報告。ASU的基本前提是，以攤銷成本計量的金融資產應通過從攤銷成本基礎上扣除的信貸損失準備，按預期收取的淨額列報。信貸損失準備應反映管理層目前對預計在金融資產剩餘壽命內發生的信貸損失的估計。損益表將受到影響，用於計量新確認的金融資產的信貸損失，以及在此期間發生的預期信貸損失的預期增減。ASU2016-13在下列期間開始的年度和中期有效2019年12月15日，並允許在年度和過渡期內及早採用2018年12月15日。除某些例外情況外，過渡到新要求將通過累計效果調整，以期初留存收益第一通過指導意見的報告期。在……裏面2019年11月，FASB發佈了ASU2019-10, 金融工具–信用損失(主題326)、衍生工具和套期保值(主題815)和租賃(主題842)。此更新推遲了ASU的生效日期2016-13對於有資格成為較小報告公司的美國證券交易委員會申請者、非美國證券交易委員會申請者和所有其他公司，從以下財年開始2022年12月15日，包括這些財政年度內的過渡期。我們希望認識到一個一-截至年初對貸款損失準備的時間累計影響調整第一新標準生效的報告期，但尚不能確定任何此類標準的規模一-時間調整或新指引對合並財務報表的整體影響。
在……裏面 March 2020, FASB發佈了ASU2020-04, 參考匯率改革(主題848促進參考匯率改革對財務報告的影響，2020年3月，為美國GAAP關於合同修改和對衝會計的指導提供臨時可選的權宜之計和例外，以減輕預期市場從LIBOR和其他銀行間同業拆借利率向替代參考利率(如有擔保的隔夜融資利率)過渡時的財務報告負擔。實體可以選擇不在滿足某些標準的情況下，對受《指導意見》所稱參考匯率改革影響的合同適用某些修改會計要求。進行這次選舉的實體將會不必須在修改日期重新計量合同或重新評估以前的會計決定。此外，實體可以選擇各種可選的權宜之計，如果滿足某些標準，它們可以繼續對受參考匯率改革影響的對衝關係應用對衝會計，並可以做出一-出售和/或重新分類參考受參考利率改革影響的利率的持有至到期債務證券的時間選舉。本ASU中的修正案在通過以下方式發佈時對所有實體有效2022年12月31日。該公司目前正在評估採用該標準將對公司的財務狀況或經營結果產生的影響。
在……裏面2021年1月，FASB發佈了ASU2021-01, 參考匯率改革(主題848)，它為從倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)和其他銀行間同業拆借利率(IBOR)過渡到新的參考利率的實體提供可選的臨時指導，以便受貼現過渡影響的衍生品明確有資格獲得主題內的某些可選權宜之計和例外848.ASU2021-01澄清受貼現過渡影響的衍生品明確符合主題中某些可選權宜之計和例外情況的資格848.ASU2021-01對所有實體立即生效。實體可能選擇自包括以下各項或之後的過渡期開始的任何日期起全面追溯地適用修正案 March 12, 2020, 或在預期基礎上，從包括髮布最終最新數據之日或之後的過渡期內的任何日期起至財務報表發佈之日止。此更新中的修改做了不適用於合同修改，以及在此之後簽訂的新套期保值關係2022年12月31日，以及對以下期間的有效性進行評估的現有套期保值關係2022年12月31日，除某些對衝關係外，2022年12月31日，這適用於某些可選的權宜之計，其中會計影響在套期保值關係結束時被記錄下來。此更新是不預期將對公司財務報表產生重大影響，或公司目前正在評估採用該準則將對公司財務狀況或經營結果產生的影響。
在……裏面 March 2022, FASB發佈了ASU2022-02,金融工具--信貸損失(ASC326)：問題債務重組(TDR)和年份披露。《指導意見》對ASC的修正326取消債權人對TDR的會計指引，同時在借款人遇到財務困難時，加強債權人對某些貸款再融資和重組活動的披露要求。具體地説，債權人將決定一項修改是導致新貸款還是繼續現有貸款，而不是應用TDR確認和衡量指南。這些修訂旨在加強現有的披露規定，並引入與對遇到財務困難的借款人的應收賬款進行某些修改有關的新規定。此外，對ASC的修正案326要求一個實體在年份披露中披露按來源年份分列的當期總核銷，這要求一個實體按信用質量指標披露應收款融資的攤餘成本基礎，並按來源年份披露應收融資類別。本指南僅適用於已採用《更新》中的修訂的實體2016-13財政年度，以及這些財政年度內的過渡期，從之後開始2022年12月15日。使用預期應用程序及早採用，包括在過渡期採用，在過渡期應在財政年度開始時適用指導意見。此更新是不預期將對公司財務報表產生重大影響，或公司目前正在評估採用該準則將對公司財務狀況或經營結果產生的影響。
| 3. | 收入確認 |
公司按照ASC確認收入606, 與客户簽訂合同的收入–主題606。管理層確定，來自貸款和投資的利息和股息收入以及來自投資安全收益的非利息收入以及銀行擁有的人壽保險的收益的主要收入來源為不在ASC的範圍內606.該標準範圍內的非利息收入的主要類型如下：存款賬户手續費-本公司與其存款客户簽訂了合同，如果符合以下條件，則收取費用不見過。本公司或存款客户可隨時取消這些協議。這些交易的收入按月確認，因為公司有權無條件獲得費用對價。本公司還收取與客户要求或活動引起的特定交易或活動有關的交易費，包括透支費、網上銀行費、交換費、自動取款機費和其他交易費。所有這些費用都歸因於公司的特定業績義務，即收入在所請求的服務/交易完成後的規定時間點確認。
| 4. | 每股收益 |
下表列出了用於計算基本每股收益和稀釋每股收益的加權平均普通股的計算方法。
| 截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||||||
| 3月31日， | 3月31日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 加權平均已發行普通股 | ||||||||||||||||
| 平均庫存股股份 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 未分配的員工持股平均股份 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 用於計算基本每股收益的加權平均普通股和普通股等價物 | ||||||||||||||||
| 用於計算稀釋後每股收益的加權平均普通股和普通股等價物 | ||||||||||||||||
確實有不是在計算基本每股收益和稀釋後每股收益時會影響分子的可轉換證券；因此，使用綜合損益表中列報的淨收益。
員工持股計劃控制的未分配股份包括不在股票承諾分配到員工的個人賬户之前，考慮在加權平均流通股中。
| 5. | 投資證券 |
投資的攤餘成本、未實現損益總額和公允價值如下：
| 毛收入 | 毛收入 | |||||||||||||||
| 攤銷 | 未實現 | 未實現 | 公平 | |||||||||||||
| 成本 | 收益 | 損失 | 價值 | |||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||
| March 31, 2022 | ||||||||||||||||
| 可供出售 | ||||||||||||||||
| 美國政府機構證券 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ||||||||||||||
| 外債證券1 | ( | ) | ||||||||||||||
| 國家和政治分區的義務 | ( | ) | ||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 毛收入 | 毛收入 | |||||||||||||||
| 攤銷 | 未實現 | 未實現 | 公平 | |||||||||||||
| 成本 | 收益 | 損失 | 價值 | |||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||
| March 31, 2022 | ||||||||||||||||
| 持有至到期 | ||||||||||||||||
| 美國政府機構證券 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 國家和政治分區的義務 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 毛收入 | 毛收入 | |||||||||||||||
| 攤銷 | 未實現 | 未實現 | 公平 | |||||||||||||
| 成本 | 收益 | 損失 | 價值 | |||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||
| June 30, 2021 | ||||||||||||||||
| 可供出售 | ||||||||||||||||
| 美國政府機構證券 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ||||||||||||||
| 外債證券1 | ( | ) | ||||||||||||||
| 國家和政治分區的義務 | ( | ) | ||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 毛收入 | 毛收入 | |||||||||||||||
| 攤銷 | 未實現 | 未實現 | 公平 | |||||||||||||
| 成本 | 收益 | 損失 | 價值 | |||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||
| June 30, 2021 | ||||||||||||||||
| 持有至到期 | ||||||||||||||||
| 美國政府機構證券 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 國家和政治分區的義務 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
1大型外國公司發行人以美元計價的投資級公司債券。
該公司記錄的已實現投資安全收益總額為#美元。
該公司記錄的已實現投資安全收益總額為#美元。
債務證券的攤餘成本和公允價值 March 31, 2022，按合同到期日分列如下。預期到期日可能與合同到期日不同，因為發行人可能有權在證券最終到期日之前贖回證券。
| 在一年或更短的時間內到期 | 在一到五年後到期 | 在五年到十年後到期 | 十年後到期 | 總計 | ||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||
| 可供出售 | ||||||||||||||||||||
| 攤銷成本 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 公允價值 | ||||||||||||||||||||
| 持有至到期 | ||||||||||||||||||||
| 攤銷成本 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 公允價值 | ||||||||||||||||||||
在… March 31, 2022攤銷成本為#美元的投資證券
| 6. | 抵押貸款支持證券 |
按揭證券(“按揭證券”)包括按揭過關憑證(“PC”)及按揭證券(“CMO”)。有了傳遞證券，投資者在抵押個人電腦的抵押貸款池中擁有不可分割的利益。本金和利息是通過抵押貸款產生的，轉嫁給投資者的。PC和CMO可能由Freddie Mac(“FHLMC”)、Fannie Mae(“FNMA”)和政府全國抵押協會(“GNMA”)承保或擔保。Cmos可能也是私下發行的，具有不同程度的信用增強。CMO將抵押貸款池現金流重新分配給一系列債券(稱為Traunch)，這些債券的規定到期日、估計平均壽命、票面利率和提前還款特徵各不相同。
公司的首席營銷官投資組合包括二細分市場：由美國政府機構支持的CMO和由單一家庭整體貸款支持的CMO不由美國政府機構(“自有品牌CMO”)擔保。
在… March 31, 2022，公司的代理CMO總額為$
由於相關貸款的提前還款，以及CMO交易的提前還款特點，本公司MBS的實際到期日預計將大大少於預定到期日。
本公司保留一名獨立的第三締約方協助其確定其公允價值三自有品牌的CMO。根據ASC主題的定義，此估值為“三級”估值820, 公允價值計量和披露。估值確實是不代表任何一方可以購買證券的實際條款或價格。目前有不是自有品牌CMO的活躍二級市場，可能存在不是確保任何自有品牌CMO的二級市場都將發展。自有品牌CMO投資組合有六以前記錄的臨時減值以外的減值 March 31, 2022。在.期間三和九截至的月份 March 31, 2022，公司記錄了
本公司相信，用於確定其證券公允價值的數據和假設是合理的。公允價值計算反映了相關事實和市場狀況。估值日期後發生的事件和條件可能會對自有品牌CMO部門的公允價值產生重大影響。
下表列出了截至以下日期公司自有品牌CMO投資組合的相關信息 March 31, 2022。在購買時，我們所有的自有品牌CMO至少被評為最高投資類別二評級機構。
| 2022年3月31日 | ||||||||||||||||||||
| 額定值 | 賬面價值 | 公允價值2 | 在收益中記錄的壽命至今減值 | |||||||||||||||||
| CUSIP編號 | 安全説明 | 標普(S&P) | 穆迪 | 惠譽 | (千美元) | |||||||||||||||
| 126694CP1 | CWHL SER 21 A11 | 天然橡膠 | 西河 | D | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 126694KF4 | CWHL SER 24 A15 | 天然橡膠 | 天然橡膠 | D | ||||||||||||||||
| 126694MP0 | CWHL SER 26 1A5 | 天然橡膠 | 天然橡膠 | WD | ||||||||||||||||
| $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
該公司抵押貸款支持證券的攤餘成本和公允價值如下：
| 攤銷成本 | 未實現收益總額 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | |||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||
| March 31, 2022 | ||||||||||||||||
| 持有至到期 | ||||||||||||||||
| 抵押貸款債券： | ||||||||||||||||
| 代理處 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 自有品牌 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 攤銷成本 | 未實現收益總額 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | |||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||
| June 30, 2021 | ||||||||||||||||
| 持有至到期 | ||||||||||||||||
| 抵押貸款債券： | ||||||||||||||||
| 代理處 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 自有品牌 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
公司抵押貸款支持證券的攤餘成本和公允價值 March 31, 2022，按合同到期日分列如下。預期到期日可能與合同到期日不同，因為借款人可能有權催繳或預付債務，無論是否有催繳或預付罰款。
| 在一年或更短的時間內到期 | 在一到五年後到期 | 在五年到十年後到期 | 十年後到期 | 總計 | ||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||
| 持有至到期 | ||||||||||||||||||||
| 攤銷成本 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 公允價值 | ||||||||||||||||||||
在… March 31, 2022，抵押貸款支持證券，攤銷成本為$
2公允價值估計由公司的獨立第三--當事人估值顧問。
| 7. | 累計其他綜合收益(虧損) |
下表列出了按構成部分分列的累計其他全面收益(虧損)的變動情況三和九截至的月份 March 31, 2022 和2021.
| 截至2022年3月31日的三個月 | ||||||||||||
| (千美元-税後淨額) | ||||||||||||
| 可供出售證券的未實現損益 | 持有至到期證券的未實現損益 | 總計 | ||||||||||
| 期初餘額-2021年12月31日 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
| 重新分類前的其他綜合(損失) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 從累計其他綜合(虧損)收入中重新歸類的金額 | ||||||||||||
| 本期其他綜合(虧損)收入淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 期末餘額-2022年3月31日 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||
| 截至2022年3月31日的9個月 | ||||||||||||
| (千美元-税後淨額) | ||||||||||||
| 可供出售證券的未實現損益 | 持有至到期證券的未實現損益 | 總計 | ||||||||||
| 期初餘額-2021年6月30日 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
| 重新分類前的其他綜合(損失) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 從累計其他綜合(虧損)收入中重新歸類的金額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 本期其他綜合(虧損)收入淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 期末餘額-2022年3月31日 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||
| 截至2021年3月31日的三個月 | ||||||||||||
| (千美元-税後淨額) | ||||||||||||
| 可供出售證券的未實現損益 | 持有至到期證券的未實現損益 | 總計 | ||||||||||
| 期初餘額-2020年12月31日 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
| 改敍前的其他綜合(虧損)收入 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 從累計其他綜合(虧損)收入中重新歸類的金額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 本期其他綜合(虧損)收入淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 期末餘額-2021年3月31日 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
| 截至2021年3月31日的9個月 | ||||||||||||
| (千美元-税後淨額) | ||||||||||||
| 可供出售證券的未實現損益 | 持有至到期證券的未實現損益 | 總計 | ||||||||||
| 期初餘額-2020年6月30日 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||
| 改敍前的其他全面收入 | ||||||||||||
| 從累計其他綜合(虧損)收入中重新歸類的金額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 本期其他綜合收益淨額 | ||||||||||||
| 期末餘額-2021年3月31日 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
| 8. | 證券未實現虧損 |
下表顯示了公司的未實現虧損總額和公允價值，按類別和個別證券處於持續未實現虧損頭寸的時間長度合計，在 March 31, 2022和 June 30, 2021.
| March 31, 2022 | ||||||||||||||||||||||||
| 不到12個月 | 12個月或更長 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 公允價值 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | 未實現虧損總額 | |||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||
| 美國政府證券 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
| 外債證券3 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 國家和政治分區的義務 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 抵押抵押債券 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||
| June 30, 2021 | ||||||||||||||||||||||||
| 不到12個月 | 12個月或更長 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 公允價值 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | 未實現虧損總額 | |||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||
| 美國政府機構證券 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
| 外債證券3 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
| 國家和政治分區的義務 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
| 抵押抵押債券 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||
對於債務證券，減值被視為非臨時性的，如果一個實體(1)打算出售該證券，(2)更有可能不將被要求在收回其攤銷成本基礎之前出售證券，或(3)確實如此不期望收回證券的整個攤銷成本基礎(即使實體這樣做了不打算出售證券)。此外，如預期從債務證券收取的現金流量現值低於證券的攤銷成本基準(任何該等差額稱為信貸損失)，則減值被視為非暫時性的。本公司按季度評估非暫時性減值(“OTTI”)的未實現虧損頭寸(即減值證券)中的未償還可供出售證券和持有至到期證券。在這樣做的過程中，公司考慮了許多因素，包括不僅限於：國家認可的統計評級機構(“NRSRO”)對證券的信用評級；發行人信用質量的其他指標；任何擔保提供者的實力；公允價值低於攤銷成本的時間長度和程度；以及公司是否有意出售證券或更有可能不將被要求在預期的恢復之前出售證券。就其自有品牌住宅MBS而言，該公司還會考慮提前還款速度、相關貸款的歷史和預期表現以及附屬證券提供的信貸支持。這些評價具有內在的主觀性，並考慮了許多定量和定性因素。
下表顯示了我們為OTTI減記的抵押貸款支持證券攤銷成本中的信用損失部分以及在收益中確認的損失的信用部分。在信貸減值抵押貸款支持證券的收益中確認的OTTI在二組件基於當前期間是否為第一抵押貸款支持證券信用減值(初始信用減值)或不這個第一抵押貸款支持證券的信用減值時間(隨後的信用減值)。如果我們出售、打算出售或相信我們將被要求出售之前信用受損的抵押貸款支持證券，那麼信用損失部分就會減少。此外，如果我們收到的現金流超過了我們在信用受損抵押貸款支持證券剩餘期限內預期收到的現金流，那麼信用損失部分就會減少，證券到期或完全減記。
| 截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||||||
| 3月31日， | 3月31日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (千美元) | (千美元) | |||||||||||||||
| 期初餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 初始信貸減值 | ||||||||||||||||
| 後續信貸減值 | ||||||||||||||||
| 因出售意向或要求而在收益中確認的金額減少 | ||||||||||||||||
| 減價出售的證券 | ||||||||||||||||
| 實際已實現損失減值 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 預計將收取的現金流量增加的減少額 | ||||||||||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
3大型外國公司發行人以美元計價的投資級公司債券。
在.期間三和九截至的月份 March 31, 2022，該公司做到了將任何後續的信用減值費用和非信用未實現持有損失計入累計的其他綜合收益。在.期間三和九截至的月份 March 31, 2022，公司從其他全面收入中增加了$
在其自有品牌住宅CMO表現出不利風險特徵的情況下，該公司採用模型來確定其可能從證券中收取的現金流。這些模型考慮了借款人的特徵和作為證券基礎的貸款的特殊屬性，並結合對未來房價和利率變化的假設，來預測貸款違約的可能性以及對違約頻率、損失嚴重性和剩餘信用增強的影響。這些模型的一個重要投入是對相關州和大都市統計地區未來房價變化的預測，這是基於對各種住房市場的評估。一般而言，由於該等證券的最終合約付款將取決於標的貸款的信貸及提前還款表現，以及(如有需要)本公司所擁有的優先證券的增信情況，本公司使用該等模型評估與每項證券相關的增信措施是否足以防範相關按揭貸款的本金及利息損失。模型假設的發展需要重要的判斷。
根據ASC主題820,該公司保留了一名獨立的第三締約方協助其評估其在自有品牌CMO投資組合中的投資。無黨派人士第三締約方在編制OTTI評估中使用的現金流分析時使用了某些假設。關鍵假設將包括利率、預期的市場參與者利差和貼現率、房價、預計的未來違約水平以及任何清算抵押品的假設損失率。
該公司審查了獨立的第三當事人在本協議中使用的假設 March 31, 2022OTTI工藝。根據本次審查的結果，本公司認為獨立第三締約國的假設是合理的，並採納了這些假設。然而，不同的假設可能會產生重大不同的結果，這可能會影響公司關於減值是否被視為非臨時性的結論以及信貸損失的規模。
如果公司打算出售減值債務證券，或更有可能不由於必須在攤銷成本基礎收回之前出售證券，減值是非臨時性的，目前在收益中確認的金額等於公允價值和攤銷成本之間的全部差額。該公司做到了不預計將出售其自有品牌CMO投資組合，管理層也不認為該公司將被要求在這一攤銷成本基礎收回之前出售這些證券。
公司確定存在信用損失，但公司確實存在信用損失的情況不打算出售證券，而它是不更有可能比不本公司將被要求在預期收回其剩餘攤銷成本基準之前出售證券，OTTI被分成(1)與信貸損失有關的減值總額及(2)與所有其他因素相關的減值總額(即非貸方部分)。與信用損失相關的OTTI總額在收益中確認，與所有其他因素相關的OTTI總額在累計其他綜合損失中確認。OTTI總額在綜合損益表中列報，抵銷已在累計其他全面虧損中確認的OTTI總額。沒有出售證券的意圖或要求，如果信用損失發生不存在，任何減損都被認為是暫時的。
無論OTTI是否全部於盈利中確認，或貸方部分於盈利中確認而非貸方部分於其他全面收益(虧損)中確認，公允價值的估計對所記錄的任何減值金額均有重大影響。
被歸類為可供出售證券的任何場外交易損失中的非信貸部分將調整為公允價值，並對證券的賬面價值進行抵消性調整。公允價值調整可能會增加或減少證券的賬面價值。該公司所有的自有品牌CMO最初都是持有到到期的，現在仍被歸類為持有。
在確認OTTI虧損後的期間，非暫時減值的債務證券被視為在OTTI的計量日期購買，其金額等於先前的攤餘成本基準減去在收益中確認的與信貸相關的OTTI。對於與信貸相關的OTTI在收益中確認的債務證券，新成本基礎與預期收取的現金流量之間的差額將根據未來估計現金流量的金額和時間以預期方式計入證券剩餘壽命的利息收入。
該公司在以下方面有投資88臨時減損的頭寸 March 31, 2022.根據其分析，管理層得出的結論是三自有品牌的CMO是OTTI，而剩餘的證券投資組合由於利率波動、市場流動性不足或美國抵押貸款市場信用惡化而經歷了未實現虧損和公允價值下降。
| 9. | 貸款及相關的貸款損失準備 |
下表總結了截至以下日期的貸款組合的主要部分 March 31, 2022和 June 30, 2021.
| March 31, 2022 | June 30, 2021 | |||||||||||||||||||||||
| 貸款總額 | 單獨評估損害 | 集體評估減值 | 貸款總額 | 單獨評估損害 | 集體評估減值 | |||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||
| 第一按揭貸款： | ||||||||||||||||||||||||
| 1-4套家庭住宅 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 施工 | ||||||||||||||||||||||||
| 土地徵用與開發 | ||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業廣告 | ||||||||||||||||||||||||
| 消費貸款： | ||||||||||||||||||||||||
| 房屋淨值 | ||||||||||||||||||||||||
| 房屋淨值信用額度 | ||||||||||||||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業貸款 | ||||||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 另外：遞延貸款成本 | ||||||||||||||||||||||||
| 貸款損失準備 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
減值貸款是指公司很可能會不能夠根據貸款協議的合同條款收回所有到期款項。以下貸款類別是對減值進行集體評估。第一按揭貸款：1 – 4家庭住房和所有消費貸款類別(房屋淨值、房屋淨值信用額度等)。以下貸款類別分別進行減值評估。第一按揭貸款：建築、土地收購和開發、多户住宅和商業住房。公司對商業貸款進行評估不以單獨的不動產擔保減值。
“不良貸款”的定義是不與“非權責發生制貸款”的定義相同，儘管二類別重疊。“公司”(The Company)可能選擇將貸款置於非應計狀態，原因是拖欠付款或不確定是否可以收回，而不如果貸款是減值貸款，則將其分類為減值不商業或商業房地產貸款。管理層在確定減值時考慮的因素包括支付狀況和抵押品價值。這類減值貸款的減值金額是由與貸款有關的預期現金流量現值與其記錄價值之間的差額確定的，或對於抵押貸款而言，作為實際權宜之計，抵押品的公允價值與貸款記錄金額之間的差額確定。當可能喪失抵押品贖回權時，減值是根據抵押品的公允價值來衡量的。
出現微不足道的付款延遲的貸款，定義為90天數或更少，通常是不被歸類為受損。管理層根據具體情況確定延遲付款的重要性，同時考慮到貸款和借款人的所有情況，包括延遲的時間長短、借款人以前的付款記錄以及與所欠本金和利息有關的差額。
自.起 March 31, 2022和 June 30, 2021，有幾個
| 截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||||||
| March 31, 2022 | March 31, 2021 | March 31, 2022 | March 31, 2021 | |||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||
| 平均非權責發生制貸款 | ||||||||||||||||
| 1-4套家庭住宅 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 施工 | ||||||||||||||||
| 土地徵用與開發 | ||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||
| 房屋淨值信用額度 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 本應確認的收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 確認利息收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 放棄利息收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
公司的貸款組合可能還包括問題債務重組(TDR)，即向已經經歷或預計將經歷財務困難的借款人提供經濟優惠。這些優惠通常源於公司的減損活動，可能包括降低利率、延期付款、本金寬免、忍耐或其他行動。某些TDR在重組時被歸類為不良資產可能只有在考慮借款人在合理時期內的持續還款表現後，才能恢復履約狀態，一般情況下六月份。
在.期間三和九截至的月份 March 31, 2022和2021，有幾個
當本公司修改貸款時，管理層根據預期未來現金流的現值(按原始貸款協議的合同利率貼現)評估任何可能的減值，除非貸款的唯一(剩餘)償還來源是經營或清算抵押品。在這些情況下，管理層使用抵押品的當前公允價值減去銷售成本，而不是貼現現金流。如管理層確定經修訂貸款的價值少於貸款的入賬投資(扣除先前的撇賬、遞延貸款費用或成本及未攤銷溢價或折扣)，則按貸款類別或類別(視何者適用而定)確認減值，方法為撥備估計或撥備撇賬。分段和類別狀態由貸款在發起時的分類確定。
貸款損失準備是通過從收入中扣除貸款損失準備來確定的。被認為無法收回的貸款從備用金賬户中扣除。隨後的追回，如果有的話，記入這筆津貼。撥備維持在管理層認為足以抵銷估計的潛在貸款損失的水平。管理層根據對貸款組合的定期評價，考慮到過去的經驗、當前的經濟狀況、貸款組合的構成和其他相關因素，確定津貼的充分性。這種評估本質上是主觀的，因為它需要具體的估計可能容易受到重大變化的影響。
聯邦存款保險公司(“FDIC”)與其他聯邦銀行機構一起通過了修訂後的“貸款和租賃損失撥備跨機構政策聲明”(“ALLL”)。經修訂的政策聲明規定，機構必須將ALL維持在適當的水平，以涵蓋被確定為減值的單獨評估貸款的估計信貸損失，以及貸款和租賃組合剩餘部分固有的估計信貸損失。銀行機構還修訂了政策，以確保與公認的會計原則(“公認會計原則”)保持一致。修訂後的政策聲明更新了董事會、管理層和銀行審查員關於全部貸款的責任、在評估全部貸款時需要考慮的因素，以及有效貸款審查制度的目標和要素。
聯邦法規要求每個有保險的儲蓄機構定期對其資產進行分類。此外，在對保險機構的審查方面，聯邦審查員有權確定問題資產，並在適當的情況下對其進行分類。確實有三問題資產分類：“不合格”、“可疑”和“損失”。不合標準的資產有一或更明確的弱點，其特點是如果缺陷是，保險機構將遭受一些損失的明顯可能性不已更正。問題資產具有被分類為不合格資產的弱點，並增加了弱點，使根據現有事實、條件和價值進行全額清收或清算成為可疑資產，損失的可能性很高。被歸類為損失的資產被認為是無法收回的，其價值如此之小，以至於作為機構的資產繼續存在是不這是正當的。另一個被指定為“資產觀察”的類別也被世界銀行用於不目前使受保機構面臨足夠程度的風險，足以將其歸類為不合標準、可疑或損失。被歸類為不合標準或可疑的資產要求機構為貸款損失建立一般撥備。如果一項資產或其部分被歸類為損失，投保機構必須為貸款損失建立特定的撥備，金額為100%資產分類損失的部分，或者沖銷該數額。為彌補被歸類為不合標準或可疑的資產可能造成的損失而設立的一般損失準備金可能包括在確定一家機構的監管資本中，而具體的貸款損失估值準備金則包括在內不符合監管資本的條件。
公司的總體政策是定期對其資產進行內部分類，並建立審慎的一般估值免税額，足以吸收以下方面的損失不已經確定，但這是貸款組合中固有的。本公司維持其認為足以吸收其貸款組合虧損的一般估值免税額不清楚地歸因於特定的貸款。該公司的一般估值免税額範圍如下：(1) 0%至5%須特別提及的資產；(2) 1.00%至100%被歸類為不合標準的資產；以及3) 50%至100%被列為可疑的資產。任何被歸類為損失的貸款都會被註銷。為了進一步監測和評估貸款組合的風險特徵，我們審查了貸款拖欠情況，以考慮任何正在發展的問題貸款。根據已制定的程序，考慮到公司過去的沖銷和收回，並評估投資組合中當前的風險因素，管理層認為貸款損失準備金為 March 31, 2022，就足夠了。
下表按截至的不良貸款和非應計貸款的賬齡類別彙總了貸款組合的類別 March 31, 2022和 June 30, 2021:
| 當前 | 逾期30-59天 | 逾期60-89天 | 90天+逾期累計 | 90天+逾期非應計 | 逾期合計 | 貸款總額 | ||||||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||||||
| March 31, 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 第一按揭貸款： | ||||||||||||||||||||||||||||
| 1-4套家庭住宅 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
| 施工 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 土地徵用與開發 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 商業廣告 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 消費貸款： | ||||||||||||||||||||||||||||
| 房屋淨值 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 房屋淨值信用額度 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 商業貸款 | ||||||||||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
| 遞延貸款成本 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 貸款損失準備 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 應收貸款淨額 | $ | |||||||||||||||||||||||||||
| 當前 | 逾期30-59天 | 逾期60-89天 | 90天+逾期累計 | 90天+逾期非應計 | 逾期合計 | 貸款總額 | ||||||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||||||
| June 30, 2021 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 第一按揭貸款： | ||||||||||||||||||||||||||||
| 1-4套家庭住宅 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
| 施工 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 土地徵用與開發 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 商業廣告 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 消費貸款 | - | |||||||||||||||||||||||||||
| 房屋淨值 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 房屋淨值信用額度 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 商業貸款 | ||||||||||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | - | $ | $ | |||||||||||||||||||||
| 遞延貸款成本 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 貸款損失準備 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 應收貸款淨額 | $ | |||||||||||||||||||||||||||
信用質量信息
下表按內部分配的等級列出了截至該期間的信貸敞口。 March 31, 2022和 June 30, 2021。評級系統分析評估借款人如期償還貸款協議的合同義務的能力或不完全沒有。該公司的內部信用風險評級系統是基於類似評級貸款的經驗。
公司內部分配的職級如下：
通行證-由債務人的當前淨值和償付能力或標的抵押品的價值保護的貸款。
特別提到-存在潛在弱點或風險的貸款，這可能會導致更嚴重的問題，如果不已更正。
不合標準的貸款-基於客觀證據具有明確定義的弱點的貸款，其特徵是如果存在缺陷，公司將遭受一些損失的可能性很明顯不已更正。
可疑貸款-被歸類為可疑貸款的貸款具有不合標準貸款固有的所有弱點。此外，根據現有情況，這些弱點使得完全清償或清盤非常值得懷疑和不可能。
損失-被歸類為損失的貸款被認為是無法收回的，或者像貸款一樣具有繼續存在的價值不這是正當的。
管理層使用的主要信用質量指標1 – 4家庭和消費貸款組合是貸款的業績狀況。管理層每月審查付款活動，以確定貸款的執行情況。當貸款變成不良貸款時，被認為是不良貸款90犯規的日子，有犯規的歷史，或具有管理層認為是弱點的其他固有特徵。
下表列出了公司內部分類的建築、土地收購和開發、多户住宅、商業地產和商業(不以房地產作抵押)貸款 March 31, 2022和 June 30, 2021.
| March 31, 2022 | ||||||||||||||||||||
| 施工 | 土地收購和開發貸款 | 多户住宅 | 商業地產 | 商業廣告 | ||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||
| 經過 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 特別提及 | ||||||||||||||||||||
| 不合標準 | ||||||||||||||||||||
| 疑團 | ||||||||||||||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| June 30, 2021 | ||||||||||||||||||||
| 施工 | 土地收購和開發貸款 | 多户住宅 | 商業地產 | 商業廣告 | ||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||
| 經過 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 特別提及 | ||||||||||||||||||||
| 不合標準 | ||||||||||||||||||||
| 疑團 | ||||||||||||||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
下表列出了業績和不良業績1 – 4家庭住宅和消費貸款，按截至期末的付款活動計算 March 31, 2022和 June 30, 2021.
| March 31, 2022 | ||||||||
| 1-4個家庭 | 消費者 | |||||||
| (千美元) | ||||||||
| 表演 | $ | $ | ||||||
| 不良資產 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
| June 30, 2021 | ||||||||
| 1-4個家庭 | 消費者 | |||||||
| (千美元) | ||||||||
| 表演 | $ | $ | ||||||
| 不良資產 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
本公司根據公認會計原則確定其貸款損失準備。公司採用財務報告發布所要求的系統方法不是的。 28以及各聯邦金融機構考試委員會的指導方針。公司還努力遵守《美國證券交易委員會員工會計公報》不是的。 102關於貸款損失撥備方法和文件問題。
我們用來確定津貼分配部分的方法如下。對於同質貸款組，我們將損失率應用於組的總結餘額。我們的集團損失率反映了我們的歷史虧損經驗。我們可能調整這些團體費率以補償環境因素的變化；但我們的調整不由於有相對穩定的沖銷經驗，因此經常發生。該公司還監測類似貸款組合部門的行業虧損情況。然後，我們在ASC主題下確定要進行個人評估的貸款310.如果個別確認的貸款表現良好，我們會按相關環境因素調整特定分部損失率，如有需要，對個別審核及個別減值的貸款，我們會使用一的三ASC主題要求的減損測量方法310.一般來説，抵押品的公允價值被使用，因為我們的減值貸款通常是基於房地產的。關於抵押品計量的公允價值，本公司一般採用獨立評估並確定銷售成本。該公司對基於商業收入的貸款的評估，如多户貸款和商業房地產貸款，是根據企業的運營現金流來評估價值，而不僅僅是“建成”價值。然後，該公司通過以下方式驗證我們計算的津貼的合理性：(1審查貸款額、拖欠、重組和集中度的趨勢；(2)審查上期(歷史)核銷和收回情況；和3)每季度向資產分類委員會和儲蓄銀行董事會介紹這一進程的結果。然後我們將當前的貸款損失準備餘額製表、格式化和彙總，以供財務和監管報告之用。
該公司擁有不是未分配損失準備餘額為 March 31, 2022.
貸款損失準備是指管理層估計足以撥備其貸款組合中可能固有的損失的數額。撥備法是用來計提貸款損失的。因此，所有貸款損失都計入備抵，所有回收都記入備抵。貸款損失準備是通過計入業務的貸款損失準備金確定的。貸款損失準備是根據管理層對個別貸款的定期評估、經濟因素、過去的貸款損失經驗、投資組合的構成和數量的變化以及其他相關因素而計提的。在確定貸款損失準備的充分性時使用的估計數，包括預計的減值貸款未來現金流的數額和時間，特別容易受到近期變化的影響。
下表彙總了貸款損失準備的主要部分，分為單獨評估減值的貸款所需金額和截至 March 31, 2022 和2021。津貼中的活動是為三和九截至的月份 March 31, 2022 和2021.
| 截至2022年3月31日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 第一按揭貸款 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 1-4個家庭 | 施工 | 土地徵用與開發 | 多户住宅 | 商業廣告 | 消費貸款 | 商業貸款 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2021年12月31日期初全部餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 沖銷 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 復甦 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 條文 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
| 截至2022年3月31日的所有餘額期末 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 單獨評估損害 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 集體評估減值 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||
| 截至2022年3月31日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 第一按揭貸款 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 1-4個家庭 | 施工 | 土地徵用與開發 | 多户住宅 | 商業廣告 | 消費貸款 | 商業貸款 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2021年6月30日期初全部餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 沖銷 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 復甦 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 條文 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 截至2022年3月31日的所有餘額期末 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 單獨評估損害 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 集體評估減值 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||
| 截至2021年3月31日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 第一按揭貸款 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 1-4個家庭 | 施工 | 土地徵用與開發 | 多户住宅 | 商業廣告 | 消費貸款 | 商業貸款 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2020年12月31日期初所有餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 沖銷 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 復甦 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 條文 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 2021年3月31日期末所有餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 單獨評估損害 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 集體評估減值 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||
| 截至2021年3月31日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 第一按揭貸款 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 1-4個家庭 | 施工 | 土地徵用與開發 | 多户住宅 | 商業廣告 | 消費貸款 | 商業貸款 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 所有餘額於2020年6月30日開始 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 沖銷 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 復甦 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 條文 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 2021年3月31日期末所有餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 單獨評估損害 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| 集體評估減值 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||
在.期間三和九截至的月份 March 31, 2022，公司的所有減少了$
的ALLL的減少九截至的月份 March 31, 2022 主要歸因於$
| 10. | 聯邦住房貸款銀行(FHLB)預付款 |
下表列出了FHLB長期預付款的合同到期日 March 31, 2022和 June 30, 2021.
| 到期範圍 | 加權平均 | 規定的利率區間 | 3月31日， | 6月30日， | ||||||||||||||||||||||
| 描述 | 從… | 至 | 利率4 | 從… | 至 | 2022 | 2021 | |||||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||||||||
| 固定 | 10/1/2021 | 10/3/2022 | % | % | % | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 可調 | 10/1/2021 | 10/1/2021 | 不適用 | % | % | |||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
| __________________________ |
| 4自.起 March 31, 2022 |
FHLB長期預付款的到期日為 March 31, 2022，摘要如下：
| 成熟的過程中 | 加權的- | |||||||
| 財政年度結束 | 平均值 | |||||||
| 6月30日： | 金額 | 利率5 | ||||||
| (千美元) | ||||||||
| 2022 | $ | |||||||
| 2023 | % | |||||||
| 2024 | ||||||||
| 2025 | ||||||||
| 2026 | ||||||||
| 2026年及其後 | ||||||||
| 總計 | $ | % | ||||||
該公司還利用了循環和短期FHLB預付款。短期FHLB預付款一般在年內到期90天數，同時FHLB循環推進可能由公司償還，不受處罰。下表提供了有關這些進展的信息 March 31, 2022和 June 30, 2021:
| March 31, 2022 | June 30, 2021 | |||||||
| (千美元) | ||||||||
| FHLB循環和短期預付款： | ||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | ||||||
| 平均餘額 | ||||||||
| 最高月末餘額 | ||||||||
| 平均利率 | % | % | ||||||
| 期末加權平均匯率 | % | % | ||||||
在… March 31, 2022、The Company有剩餘的借款能力，FHLB約為$
聯邦住房貸款抵押貸款由公司在聯邦住房抵押貸款銀行保管的股票、貸款、抵押貸款支持證券和投資證券擔保。FHLB預付款將被處以鉅額預付款罰款。
| 11. | 其他短期借款 |
本公司定期使用由FRB貼現窗口借款組成的其他短期借款。FRB貼現窗口借款在年內到期90天數和可能到期前償還，不計違約金，全部或部分，外加應計利息。下表顯示了截至的FRBC借款信息 March 31, 2022和 June 30, 2021:
FRBC貼現窗口借款：
| 3月31日， | 6月30日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (千美元) | ||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | ||||||
| 平均餘額 | ||||||||
| 最高月末餘額 | ||||||||
| 平均利率 | % | % | ||||||
| 期末加權平均匯率 | % | % | ||||||
在…三月31, 2022該公司尚有剩餘的借款能力，FRB約為$
|
5自.起 March 31, 2022. |
| 12. | 公允價值計量 |
公允價值被定義為於計量日期在市場參與者之間的有序交易中為資產或負債在本金或最有利的市場上出售資產或轉移負債而收取的價格或支付的價格。GAAP建立了一個公允價值層次結構，將評估方法中使用的投入區分為以下優先順序三級別：
| 第I級： | 截至報告日期，相同資產或負債的報價在活躍市場上可用。 |
|
| |
| 第二級： | 定價投入不是活躍市場的報價，而是截至報告日期直接或間接可見的報價。這些資產和負債的性質包括可以獲得報價但交易頻率較低的項目，以及使用其他金融工具進行公允估值的項目，其參數可以直接觀察。 |
|
| |
| 第三級： | 資產和負債幾乎不需要不是截至報告日期的定價可觀測性。這些物品可以做到不有二-方式市場，並使用管理層對公允價值的最佳估計進行計量，其中確定公允價值的投入需要大量的管理層判斷或估計。 |
按公允價值經常性計量的資產
可供出售的投資證券
可供出售的證券的公允價值是通過獲得國家認可的證券交易所的報價或矩陣定價來確定的，矩陣定價是業內廣泛使用的一種數學技術，用於對債務證券進行估值，而不是完全依賴於特定證券的報價，而是依賴於證券與其他基準報價證券的關係。該公司擁有不是I級或III級投資證券。二級投資證券主要包括大型外國發行人的投資級公司債券和以美元計價的投資級公司債券。
下表為綜合資產負債表中按公允價值按經常性基礎報告的資產，截至 March 31, 2022和 June 30, 2021，在公允價值層次結構內按級別。根據公認會計原則的要求，金融資產和負債是根據對公允價值計量有重要意義的最低投入水平進行整體分類的。
| March 31, 2022 | ||||||||||||||||
| I級 | II級 | 第三級 | 總計 | |||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||
| 按經常性基礎計量的資產： | ||||||||||||||||
| 投資證券-可供出售： | ||||||||||||||||
| 美國政府機構證券 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 公司債務證券 | ||||||||||||||||
| 外債證券6 | ||||||||||||||||
| 國家和政治分區的義務 | ||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
|
6大型外國公司發行人發行的以美元計價的投資級公司債券。 |
| June 30, 2021 | ||||||||||||||||
| I級 | II級 | 第三級 | 總計 | |||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||
| 按經常性基礎計量的資產： | ||||||||||||||||
| 投資證券-可供出售： | ||||||||||||||||
| 美國政府機構證券 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 公司證券 | ||||||||||||||||
| 外債證券7 | ||||||||||||||||
| 國家和政治分區的義務 | ||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 13. | 金融工具的公允價值 |
金融工具的賬面金額和估計公允價值如下：
| March 31, 2022 | ||||||||||||||||||||
| 賬面金額 | 公允價值 | I級 | II級 | 第三級 | ||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||
| 金融資產 | ||||||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 存單 | ||||||||||||||||||||
| 投資證券--持有至到期 | ||||||||||||||||||||
| 抵押貸款支持證券-持有至到期： | ||||||||||||||||||||
| 代理處 | ||||||||||||||||||||
| 自有品牌 | ||||||||||||||||||||
| 應收貸款淨額 | ||||||||||||||||||||
| 應計應收利息 | ||||||||||||||||||||
| FHLB股票 | ||||||||||||||||||||
| 銀行自營人壽保險 | ||||||||||||||||||||
| 金融負債 | ||||||||||||||||||||
| 存款： | ||||||||||||||||||||
| 無息存款 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 利息收入檢查 | ||||||||||||||||||||
| 儲蓄賬户 | ||||||||||||||||||||
| 貨幣市場賬户 | ||||||||||||||||||||
| 存單 | ||||||||||||||||||||
| 借款人預付税款和保險費 | ||||||||||||||||||||
| FHLB預付款-固定費率 | ||||||||||||||||||||
| FHLB預付款--可變利率 | ||||||||||||||||||||
| FHLB短期進展 | ||||||||||||||||||||
| 應計應付利息 | ||||||||||||||||||||
7大型外國公司發行人發行的以美元計價的投資級公司債券。
| June 30, 2021 | ||||||||||||||||||||
| 賬面金額 | 公允價值 | I級 | II級 | 第三級 | ||||||||||||||||
| (千美元) | ||||||||||||||||||||
| 金融資產 | ||||||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 存單 | ||||||||||||||||||||
| 投資證券--持有至到期 | ||||||||||||||||||||
| 抵押貸款支持證券-持有至到期： | ||||||||||||||||||||
| 代理處 | ||||||||||||||||||||
| 自有品牌 | ||||||||||||||||||||
| 應收貸款淨額 | ||||||||||||||||||||
| 應計應收利息 | ||||||||||||||||||||
| FHLB股票 | ||||||||||||||||||||
| 銀行自營人壽保險 | ||||||||||||||||||||
| 金融負債 | ||||||||||||||||||||
| 存款： | ||||||||||||||||||||
| 無息存款 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 利息收入檢查 | ||||||||||||||||||||
| 儲蓄賬户 | ||||||||||||||||||||
| 貨幣市場賬户 | ||||||||||||||||||||
| 存單 | ||||||||||||||||||||
| 借款人預付税款和保險費 | ||||||||||||||||||||
| FHLB預付款-固定費率 | ||||||||||||||||||||
| FHLB預付款--可變利率 | ||||||||||||||||||||
| FHLB短期進展 | ||||||||||||||||||||
| 應計應付利息 | ||||||||||||||||||||
除應收貸款淨額、存單負債及FHLB墊款-固定利率外，上表所列所有金融工具均按成本列賬，與該等工具的公允價值相若。
項目2.管理層對截至2022年3月31日的三個月和九個月的財務狀況和業務結果的討論和分析
前瞻性陳述
在正常業務過程中，為了幫助我們的股東和公眾瞭解我們的運營情況，我們可能會不時發佈或作出某些書面或口頭的聲明，這些聲明或聲明是或包含前瞻性聲明的，這一術語在美國聯邦證券法中有定義。一般而言，這些陳述涉及業務計劃或戰略、我們進行或將要進行的收購的預期或預期收益、涉及預期收入、收益、盈利能力或經營結果的其他方面或我們開展業務的事務或行業的其他未來發展的預測。前瞻性陳述可以通過參考一個或多個未來時期或通過使用前瞻性術語來識別，如“預期”、“相信”、“預期”、“打算”、“計劃”、“估計”或類似的表述。
儘管我們相信我們的前瞻性陳述中反映的預期結果或其他預期是基於合理的假設，但我們不能保證這些結果或期望一定會實現。前瞻性陳述涉及風險、不確定性和假設(其中一些是我們無法控制的)，因此實際結果可能與前瞻性陳述中表達的結果大不相同。可能導致實際結果與前瞻性陳述不同的因素包括但不限於以下因素以及本文其他部分討論的因素：
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我們對業務和相關技術的投資可能需要額外的增量支出，可能不會產生預期的存款和貸款增長以及對我們收益的預期貢獻； |
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總體經濟或行業條件可能不如預期，導致信貸質量惡化、貸款損失撥備發生變化或對信貸或收費產品和服務的需求減少； |
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冠狀病毒(新冠肺炎)疫情對全球經濟的影響和程度，及其對公司運營和財務狀況的影響，包括給予各種貸款延期和費用豁免、我們貸款組合中信用損失的可能性、我們信用損失撥備的增加以及我們持有的證券可能出現的減值； |
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利率環境的變化可能會減少淨利息收入，並可能增加信貸損失； |
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證券市場的情況可能會發生變化，這可能會對我們的資產價值或信貸質量、滿足我們的流動資金需求所需的資金供應和條件以及我們發起貸款和租賃的能力等產生不利影響； |
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監管金融控股公司及其子公司的廣泛法律、法規和政策的變化可能會改變我們的商業環境或影響我們的運營； |
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可能需要適應我們高度依賴的信息技術系統的行業變化，這可能會帶來業務問題或需要大量資本支出； |
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競爭壓力可能會加劇和影響我們的盈利能力，包括行業持續整合、非銀行機構提供更多金融服務、互聯網或銀行監管改革等技術發展；以及 |
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恐怖主義行為或威脅以及美國或其他國家政府因此類行為或威脅而採取的行動，包括可能採取的軍事行動，可能會進一步對美國和我們主要市場的商業和經濟狀況產生不利影響，從而可能對我們和借款人的財務業績以及金融市場和我們普通股的價格產生不利影響。 |
您不應過度依賴任何前瞻性陳述。前瞻性陳述僅在發出之日發表，我們沒有義務根據新的或未來的事件對其進行更新，除非聯邦證券法要求的範圍內。
一般信息
WVS Financial Corp.(WVS或“公司”)是West View Savings Bank(“West View”或“Savings Bank”)的母公司。該公司成立於1993年7月，是一家在賓夕法尼亞州註冊的單一銀行控股公司，並於1993年11月收購了儲蓄銀行100%的普通股。
West View Savings Bank是一家在賓夕法尼亞州註冊、得到FDIC保險的股票儲蓄銀行，在匹茲堡北山郊區的五個辦事處開展業務。儲蓄銀行於1993年11月從共同所有制轉變為股份制。截至2022年3月31日，儲蓄銀行沒有子公司。
本公司的經營業績主要取決於其淨利息收入，淨利息收入由主要是貸款、按揭支持證券和投資證券的生息資產的收入與主要由存款和借款組成的計息負債的利息支出之間的差額決定。該公司的淨收入也受到其貸款損失撥備、包括貸款費用和服務費在內的非利息收入水平以及非利息支出(如薪酬和員工福利、所得税、存款保險和佔用成本)的影響。
新冠肺炎大流行的影響
公司的業務取決於我們的員工和客户進行銀行和其他金融交易的意願和能力。新型冠狀病毒(新冠肺炎)大流行的持續對全球經濟產生了負面影響，擾亂了全球供應鏈，增加了失業率。雖然大流行的全部影響尚不清楚，但該公司致力於在這一困難時期為其客户、員工和社區提供支持。本公司已為客户提供紓困援助，包括考慮各種延期償還貸款及減免費用的方案，並鼓勵客户主動尋求協助，以支援他們的個別情況。這場流行病可能會導致我們承認貸款組合中的信貸損失，並增加我們的信貸損失撥備，特別是如果企業再次倒閉，對全球經濟的影響惡化，或者更多客户利用他們的信貸額度或尋求額外的貸款來幫助他們的業務融資。同樣，由於不斷變化的經濟和市場狀況影響發行人，我們可能需要確認我們持有的證券的減值。新冠肺炎大流行對我們的業務、運營結果、財務狀況以及我們的監管資本和流動性比率的影響程度將取決於未來的事態發展，這些事態發展具有高度的不確定性，無法預測，包括大流行的範圍和持續時間以及政府當局和其他第三方應對大流行的行動。
為了保障員工、客户和股東的安全和福祉，該公司已針對疫情的相關情況採取了以下措施：
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將分行週一至週四的營業時間修改為下午4點(不變)，週五關閉至下午5點(而不是下午6點)，週六關閉至下午12點(不變)； |
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監督聯邦、州和地方新冠肺炎網站，並在適當和可行的情況下采取指導意見； |
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鼓勵客户使用我們的各種網上入門網站(例如網上銀行、網上繳費服務)、自動櫃員機和夜間託管服務，儘可能將日常交易轉移到我們的分行員工手中；以及 |
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繼續按照新冠肺炎指導方針提供非分行銀行服務(如貸款、會計、支票和電子處理)。 |
分支機構關閉
2021年12月17日，公司關閉了位於賓夕法尼亞州貝爾維尤林肯大道572號的租賃分支機構(貝爾維尤分公司)。在貝爾維尤分行關閉後，總計約1,190萬美元的相關存款被轉移到我們的西景區分行。管理層預計，轉移的存款中有很大一部分將保留在西景區分支機構。
財務狀況
該公司的資產總額為3.688億美元March 31, 2022，相比之下，在June 30, 2021。總資產增加2,270萬美元，增幅為6.6%，主要是由於美國政府機構浮動利率MBS增加了4,700萬美元，但可供出售的投資證券減少了1,630萬美元，持有至到期投資證券減少了550萬美元，應收貸款淨額減少了450萬美元，部分抵消了這一增幅。可供出售的投資證券和持有至到期的投資證券減少，主要是由於到期證券和發行人提前贖回分別為4,910萬美元和910萬美元，但因購買總額達3,870萬美元的投資證券而部分抵銷。抵押貸款支持證券的增加主要是由於購買了總計約7,920萬美元的浮動利率美國政府機構抵押貸款支持證券，但部分被償還3,230萬美元的抵押支持證券所抵消。應收貸款淨額減少的原因是還款超過了原款。
截至，公司的總負債增加了2340萬美元，增幅為7.6%，達到3.311億美元March 31, 2022從3.077億美元June 30, 2021。總負債的增加主要包括FHLB短期墊款增加4,870萬美元和存款增加450萬美元，但FHLB長期墊款減少3,000萬美元部分抵消了這一增加。存款總額增加，主要是因為無息賬户、非計息賬户和貨幣市場賬户分別增加230萬元、130萬元、110萬元和24.1萬元，但有關增幅因借款人預繳59萬元税款和保險費而被部分抵銷。無息賬户和NOW賬户的增加主要是這類賬户正常波動的結果。零售定期存款的很大一部分被轉移到儲蓄賬户。FHLB短期借款和經紀存款的增加主要為購買抵押貸款支持證券和可供出售的投資證券提供資金。另見關於市場風險的定量和定性披露“資產和負債管理”。
截至，總股東權益減少72.9萬美元，至3770萬美元，降幅為1.9%March 31, 2022，從截至目前的3840萬美元June 30, 2021。股東權益減少主要是由於累計其他全面收益減少120萬美元和支付現金股息總額52.2萬美元，但被總計93.9萬美元的淨收入和增加101,000美元的未分配員工持股攤銷部分抵銷。累計其他綜合收益減少的主要原因是公司可供出售投資組合的未實現虧損增加。
行動的結果
將軍。WVS公佈截至三個月的淨收益為33.8萬美元，或每股收益(基本和稀釋後收益)0.19美元March 31, 2022相比之下，2021年同期為26.5萬美元，或每股0.15美元(基本和稀釋後)。截至以下三個月的淨收入增加7萬3千美元March 31, 2022主要原因是淨利息收入增加8.4萬美元，非利息支出減少6.3萬美元，貸款損失準備金減少7000美元，但被所得税支出增加2.5萬美元和非利息收入減少5.6萬美元所抵消，與2021年同期相比。
截至本年度首九個月的淨收入March 31, 2022總計93.9萬美元，或每股(稀釋後和基本)0.54美元，而2021年同期為100萬美元，或每股稀釋後0.59美元。截至前九個月的淨收入減少10.2萬美元，或9.8%March 31, 2022主要原因是與2021年同期相比，淨利息收入減少152,000美元，非利息支出增加32,000美元，但被所得税支出減少41,000美元，非利息收入增加4,000美元和貸款損失準備金減少36,000美元所抵消。
淨利息收入。本公司截至三個月的淨利息收入增加8.4萬美元，增幅為7.4%March 31, 2022，與去年同期相比2021。淨利息收入增加歸因於利息和股息收入增加6.8萬美元，利息支出減少1.6萬美元。截至該三個月的利息及股息收入增加March 31, 2022這主要是由於與2021年同期相比，浮息按揭證券的平均結餘較高，以及貸款和投資證券(按揭證券除外)的收益率較高，但因貸款和投資證券的平均結餘較低以及浮息按揭證券組合的收益率較低而被抵銷。截至本年度止三個月的利息開支減少March 31, 2022主要原因是，與2021年同期相比，經紀存單平均餘額較低，FHLB墊款和貨幣市場賬户支付的收益率較低，被FHLB預付款的平均餘額較高和經紀存單支付的收益率較高所抵消。
截至以下日期的九個月March 31, 2022與2021年同期相比，淨利息收入減少15.2萬美元，降幅為4.1%。淨利息收入減少的原因是利息和股息收入減少39.1萬美元，與2021年同期相比，利息支出減少23.9萬美元。截至該九個月的利息及股息收入減少March 31, 2022這主要是由於與2021年同期相比，未償還貸款的平均餘額以及投資和浮動利率MBS的平均收益率較低，被投資和浮動利率MBS的平均餘額較高以及貸款組合的平均收益率較高所抵消。截至九月份止九個月的利息開支減少March 31, 2022主要是由於與2021年同期相比，儲蓄存款(包括經紀存單)和FHLB預付款支付的平均利率較低，但FHLB預付款和儲蓄存款(包括經紀存單)的未償還餘額較高。
利息收入。截至三個月和九個月的應收貸款淨額利息收入分別減少5.3萬美元和30.9萬美元，降幅為7.0%和12.8%March 31, 2022分別與2021年同期相比。截至去年首三個月及九個月的減幅March 31, 2022主要原因是應收貸款淨額平均餘額分別減少1,110萬美元和1,160萬美元，但與2021年同期相比，平均貸款組合分別增加了22個基點和1個基點，部分抵消了這一減少額。這兩個期間未償還貸款平均餘額減少的主要原因是貸款發放和購買減少。
截至三個月及九個月，投資證券的利息收入分別減少36,000元或9.7%及178,000元或14.8%。March 31, 2022分別與2021年同期相比。截至以下三個月的減幅March 31, 2022這主要是由於這些投資證券的平均餘額減少了1640萬美元，但與2021年同期相比，可供出售投資組合的加權平均收益率增加了209個基點，部分抵消了這一減少額。截至2022年3月31日的9個月的下降主要是由於可供出售投資組合的加權平均收益率下降了6個基點，與2021年同期相比，這些投資證券的平均餘額增加了52.2萬美元，部分抵消了這一下降。
截至三個月，抵押貸款支持證券的利息收入增加了12.7萬美元，增幅為85.2%。March 31, 2022與2021年同期相比。截至以下三個月的增長March 31, 2022主要原因是美國政府機構抵押貸款支持證券的平均餘額增加7880萬美元，部分被美國政府機構抵押貸款支持證券的加權平均收益率與去年同期相比下降29個基點所抵消2021。美國政府機構抵押貸款支持證券平均餘額在截至March 31, 2022可歸因於購買了7920萬美元的浮動利率美國政府機構抵押貸款支持證券，與2021年同期相比，部分被3230萬美元的本金償還所抵消。這3,230萬美元的本金用於購買浮動利率的美國政府機構抵押貸款支持證券。與2021年同期相比，截至2022年3月31日的9個月，抵押貸款支持證券的利息收入增加了9.1萬美元，增幅為14.6%。截至2022年3月31日的9個月的增長主要是由於此類平均餘額增加了3530萬美元，與2021年同期相比，美國政府機構抵押貸款支持證券的加權平均收益率下降了27個基點，部分抵消了這一增長。
截至三個月和九個月，銀行存單利息收入減少2,000元和8,000元。March 31, 2022分別與2021年同期相比。截至以下三個月的減幅March 31, 2022這是由於與2021年同期相比，銀行定期存款的平均餘額減少了262,000美元，銀行定期存款的平均收益率減少了82個基點。截至今年首九個月的減幅March 31, 2022這是由於銀行定期存款的平均餘額減少716,000美元，但與2021年同期相比，銀行定期存款的平均收益率上升了27個基點，部分抵消了這一減少額。
截至三個月，FHLB股票的股息收入增加了3.2萬美元，增幅為84.2%March 31, 2022與2021年同期相比。截至以下三個月的增長March 31, 2022主要是由於所持FHLB股票平均餘額增加360萬美元，部分被加權平均收益率下降78個基點所抵消。在截至2022年3月31日的9個月中，FHLB股票的股息收入與2021年同期相比增加了1.3萬美元，增幅為7.5%。截至2022年3月31日的9個月的增長主要是由於FHLB股票平均餘額增加98.8萬美元，但加權平均收益率下降82個基點部分抵消了這一增長。
利息支出。在截至三個月的三個月中，FHLB短期墊款的利息增加了6.8萬美元，增幅為272.0March 31, 2022與2021年同期相比。截至以下三個月的增長March 31, 2022這主要是由於FHLB未償還短期預付款的平均餘額增加1.243億美元，但因FHLB短期未償還餘額的加權平均利率下降8個基點而被部分抵銷。與2021年同期相比，截至2022年3月31日的9個月，FHLB短期墊款支付的利息增加了12.3萬美元，增幅為144.7%。截至2022年3月31日的9個月的增長主要是由於FHLB短期未償還預付款的平均餘額增加3360萬美元，以及FHLB短期未償還餘額的加權平均利率增加7個基點。FHLB短期借款利率的下降與短期市場利率的下降一致。
截至三個月，FHLB長期固定利率預付款支付的利息減少3.8萬美元March 31, 2022與2021年同期相比。截至2022年3月31日的三個月減少13.4萬美元，主要是由於與2021年同期相比，FHLB長期固定利率預付款的平均餘額減少了500萬美元。截至今年首九個月的減幅March 31, 2022這主要是由於FHLB長期固定利率預付款的平均餘額減少了500萬美元，以及為該等預付款支付的加權平均利率減少了37個基點。未償還長期固定利率墊款的平均餘額減少是由於FHLB的短期墊款和批發定期存款的利率和條款較好。
在截至三個月的三個月中，FHLB長期可變利率預付款的利息減少了19000美元March 31, 2022與2021年同期相比。截至以下三個月的減幅March 31, 2022這主要是由於FHLB長期浮動利率墊款的平均餘額減少了2500萬美元，以及FHLB長期浮動利率墊款的加權平均利率減少了30個基點。與2021年同期相比，截至2022年3月31日的9個月，FHLB長期可變利率預付款支付的利息減少了7.6萬美元。截至2022年3月31日的9個月的下降主要是由於FHLB長期可變利率墊款的平均餘額減少190萬美元，以及FHLB長期可變利率墊款支付的加權平均利率減少21個基點。
截至三個月，存款利息支出減少2.7萬美元，降幅為44.3%March 31, 2022與2021年同期相比。截至三個月的存款利息開支減少March 31, 2022主要原因是定期存款平均餘額減少4620萬美元，與上年同期相比，定期存款加權平均利率增加了4個基點，部分抵消了這一減少額。與2021年同期相比，截至2022年3月31日的9個月，存款利息支出減少了15.1萬美元，降幅為58.8%。截至本年度止九個月的存款利息開支減少March 31, 2022主要原因是定期存款加權平均利率下降41個基點，與上年同期相比，部分抵消了定期存款平均餘額1,560萬美元的影響。
計提貸款損失準備金。貸款損失準備金計入收益(而貸款損失信貸準備金增加收益)，以將總準備金維持在管理層認為足以吸收投資組合中潛在損失的水平。管理層對津貼充分性的確定是基於對貸款組合的評價，考慮到過去的經驗、當前的經濟狀況、貸款組合的數量、增長和構成以及其他相關因素。
截至今年頭三個月和九個月，貸款損失準備金減少7,000美元和36,000美元。March 31, 2022分別與2021年同期相比。3和9個月的貸款損失準備金減少March 31, 2022主要原因是與新冠肺炎大流行病有關的準備金因數分別減少22 000美元和63 000美元，但與2021年同期相比，未償還貸款平均餘額的變化部分抵消了這一減少額。在…March 31, 2022，公司的貸款損失撥備總額為51.3萬美元，佔公司總貸款組合的0.67%，而截至June 30, 2021。在…March 31, 2022和June 30, 2021，本公司並無不良貸款或任何新冠肺炎延期貸款。
假設新冠肺炎疫情的有利趨勢持續下去，公司預計在整個2022財年繼續沖銷新冠肺炎貸款和租賃津貼中的新冠肺炎部分。截至2022年3月31日，新冠肺炎大流行病的總額為2.2萬美元。
非利息收入。截至以下日期的三個月和九個月March 31, 2022與2021年同期相比，非利息收入分別減少5.6萬美元或36.8%，增加5000美元或1.40%。截至本季度的March 31, 2022與2021年同期相比，減少的原因是投資收入減少5.6萬美元。在截至2022年3月31日的9個月中，增長歸因於與2021年同期相比，非暫時性減值損失減少13,000美元，存款服務費增加11,000美元，部分被投資收益減少19,000美元所抵消。
非利息支出。截至三個月和九個月的非利息支出減少6.3萬美元或6.7%，增加3.2萬美元或1.2%March 31, 2022與2021年同期相比。截至2022年3月31日的三個月減少的主要原因是，與2021年同期相比，居住和設備支出減少了1萬美元，員工薪酬和福利支出減少了8.4萬美元，但聯邦存款保險費支出增加了1.7萬美元，表外承付款(主要是無資金貸款承付款)的準備金增加了1.2萬美元，部分抵消了這一減少額。截至2022年3月31日的9個月的增長主要是由於與2021年同期相比，資產負債表外承諾的損失準備金增加了4.4萬美元，佔用和設備費用增加了1.7萬美元，聯邦存款保險費費用增加了9000美元，但工資和員工福利減少了3.5萬美元，數據處理費用減少了2000美元，自動櫃員機網絡費用減少了2000美元。
所得税支出。截至前三個月和前九個月，所得税支出增加了25,000美元，減少了41,000美元March 31, 2022分別與2021年同期相比。三個月的增加和截止九個月的減少March 31, 2022與2021年同期相比，主要是由於應税收入的波動。
流動資金和資本資源
截至前九個月，業務活動提供的現金淨額總計為180萬美元March 31, 2022。經營活動提供的淨現金主要歸因於公司93.9萬美元的淨收入以及94.1萬美元的折扣、溢價和遞延貸款費用的攤銷。
截至9個月，用於投資活動的現金淨額總計2370萬美元March 31, 2022。截至以下九個月的投資活動的資金主要用途March 31, 2022包括購買總額為3 870萬美元的可供出售的投資證券、購買抵押貸款支持證券和貸款總額分別為7 920萬美元和370萬美元。截至九個月內投資活動的主要資金來源March 31, 2022包括償還投資證券所得4 360萬美元、發行人提前贖回投資證券所得910萬美元、償還抵押貸款支持證券所得3 230萬美元、償還持有至到期投資證券所得550萬美元、應收貸款減少820萬美元。
籌資活動提供的資金總額為2,270萬美元March 31, 2022。融資活動的主要資金來源是NOW賬户、貨幣市場賬户、存單交易和儲蓄賬户以及FHLB短期墊款，分別增加360萬美元、110萬美元、24.1萬美元、23.5萬美元和4870萬美元。融資活動的主要資金用途是FHLB減少了總計3000萬美元的長期預付款，借款人預付了59萬美元的税款和保險費，支付了52.2萬美元的現金股息，以及購買了6.6萬美元的庫存股。
借款人預付税款和保險費減少的主要原因是為支付當地房地產税而進行的季節性提款。存單上調幅度為March 31, 2022主要是由於經紀存款增加150萬美元，但因零售定期存款減少130萬美元而被部分抵銷。交易和儲蓄賬户的增加主要是由於交易賬户餘額的正常日曆年末波動，以及由於定期支付的利率與儲蓄存款的收益率差距較小而將到期的定期存款轉移到儲蓄賬户。管理層已經確定，它目前保持了充足的流動性，並繼續將資金來源與貸款和投資機會相匹配。
該公司的主要資金來源是現有貸款、抵押貸款支持證券和投資證券的存款、攤銷、償還和到期日，運營資金，以及通過聯邦住房貸款抵押貸款和其他借款獲得的資金。存單定於一年內或更短時間內到期March 31, 2022總計2650萬美元。
從歷史上看，該公司的資金來源主要用於履行其正在進行的承諾，即支付到期的儲蓄券和儲蓄提款，為貸款承諾提供資金，並維持大量的投資證券組合。該公司的可供出售投資組合總額為1.353億美元，March 31, 2022。此外，公司擁有35萬美元的存單以及330萬美元的現金和現金等價物March 31, 2022。管理層相信，本公司目前擁有足夠的流動資金來滿足流動資金需求。
2022年4月25日，公司董事會宣佈在2022年5月19日向2022年5月19日收盤時登記在冊的股東支付普通股季度現金股息，每股0.10美元。股息由董事會決定和宣佈，董事會將考慮公司的財務狀況、法定和監管限制、一般經濟狀況和其他因素。不能保證將來的普通股確實會派發股息，也不能保證派發的股息不會減少或取消。
自.起March 31, 2022，WVS Financial Corp.超過了所有監管資本要求，並將普通股一級資本、一級資本和基於風險的總資本分別保持在總風險加權資產的3840萬美元或19.14%、3890萬美元或19.42%，以及一級槓桿資本3840萬美元或平均季度資產的10.58%。
不良資產包括非應計項目貸款和擁有的房地產。當管理層認為收取利息的可能性不足以保證進一步的應計時，貸款被置於非應計項目狀態。當一筆貸款處於非權責發生制狀態時，以前應計但未收回的利息將從利息收入中扣除。本公司通常不會就逾期90天或以上的貸款收取利息，但如果管理層相信會收回貸款，則可能會應計利息。
截至2022年3月31日，公司無不良資產 or June 30, 2021.
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
資產和負債管理
該公司的主要市場風險敞口是利率風險，其次是流動性風險。該公司的所有交易均以美元計價，沒有具體的外匯風險。儲蓄銀行沒有農業貸款資產，因此不會對商品價格的變化有具體的風險敞口。外匯匯率和商品價格的變化對利率的任何影響都被假定為外生的，並將在事後進行分析。
利率風險(IRR)是指銀行機構的財務狀況對利率不利變動的風險敞口。接受這一風險可能是盈利能力和股東價值的重要來源，但過高的內部收益率水平可能會對公司的收益和資本基礎構成重大威脅。因此，有效的風險管理將內部收益率保持在審慎的水平對公司的安全和穩健至關重要。
評估一家金融機構對利率變化的風險敞口包括評估用於控制內部收益率的管理流程的充分性和該組織的風險敞口的量化水平。在評估內部收益率管理流程時，公司力求確保制定適當的政策、程序、管理信息系統和內部控制，以保持內部收益率在審慎水平上的一致性和連續性。評估內部回報率風險的量化水平要求本公司評估利率變化對其綜合財務狀況的現有和潛在未來影響，包括資本充足率、收益、流動性，以及適當時的資產質量。
金融機構的收入主要來自收取的利息超過支付的利息。一家機構從其資產中賺取的利率和在其負債中所欠的利率通常是在一段時間內按合同確定的。由於市場利率隨着時間的推移而變化，如果一家機構不能適應利率的變化，它將面臨較低的利潤率(或虧損)。例如，假設一家機構的資產帶有中期或長期固定利率，而這些資產的資金來源是短期負債。如果市場利率在短期負債必須進行再融資時上升，如果資產繼續以長期固定利率盈利，機構負債利息支出的增加可能無法充分抵消。因此，一家機構的利潤可能會因現有資產而減少，因為該機構的淨利息收入將會減少，或者可能會有淨利息支出。當資產受到合同利率上限的限制，或者利率敏感型資產在利率下降的環境下由較長期的固定利率負債提供資金時，也存在類似的風險。
在2013-2021財年和進入2022財年期間，短期、中期和長期市場利率波動很大。包括美聯儲在內的許多央行繼續高於正常的貨幣寬鬆水平，包括量化寬鬆和有針對性的資產購買計劃。這些計劃的預期結果是刺激總需求，降低高失業率，並進一步降低市場利率。從截至2022年3月31日的季度開始，包括美聯儲在內的許多央行開始通過加息和降低定向資產定價水平來降低貨幣寬鬆水平。
利率變動對金融機構資產和負債的影響可以通過檢查資產和負債的“利率敏感性”和監測機構的利率敏感性“缺口”來分析。如果一項資產或負債將在特定時間段內到期或重新定價，則稱其在特定時間段內對利率敏感。當利率敏感型資產(負債)的金額超過利率敏感型負債(資產)的金額時，差額被視為正(負)。在利率下降期間，負息差往往會導致淨利息收入增加。在利率上升期間，正差額往往會導致淨利息收入增加。
作為其資產/負債管理戰略的一部分，由於市場利率異常低，該公司保持着對資產敏感的財務狀況。對資產敏感的財務狀況可能會在利率上升期間有利於收益，在利率下降時期減少收益。
下表列出了與本公司預計將在一年內到期或計劃在一年內重新定價的計息資產和計息負債有關的某些信息。
| 3月31日， |
6月30日， |
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| 2022 |
2021 |
2020 |
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| (千美元) |
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| 一年內到期或重新定價的生息資產 |
$ | 254,387 | $ | 222,105 | $ | 289,076 | ||||||
| 一年內到期或重新定價的有息負債 |
228,583 | 201,614 | 218,272 | |||||||||
| 利息敏感度差距 |
$ | 25,804 | $ | 20,491 | $ | 70,804 | ||||||
| 利息敏感度差距佔總資產的百分比 |
7.00 | % | 5.92 | % | 19.83 | % | ||||||
| 一年內到期或重新定價的資產與負債比率 |
111.29 | % | 110.16 | % | 132.44 | % | ||||||
下表説明瞭該公司在2022年3月31日的估計壓力累計重新定價差距-預期在給定時間點重新定價的生息資產和有息負債之間的差額。該表估計了市場利率向上或向下變化100和200個基點的影響。
累積的壓力重新定價差距
| 3個月 |
6個月 |
12個月 |
24個月 |
36個月 |
60個月 |
長期 |
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| (千美元) |
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| 基本情況向上200個基點 |
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| 累計差距($‘s) |
$ | 5,863 | $ | 11,402 | $ | 23,513 | $ | 58,664 | $ | 57,340 | $ | 52,989 | $ | 35,474 | ||||||||||||||
| 佔總資產的百分比 |
1.6 | % | 3.1 | % | 6.4 | % | 15.9 | % | 15.5 | % | 14.4 | % | 9.6 | % | ||||||||||||||
| 基本情況上升100個基點 |
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| 累計差距($‘s) |
$ | 6,115 | $ | 11,888 | $ | 24,418 | $ | 60,082 | $ | 58,976 | $ | 54,801 | $ | 35,474 | ||||||||||||||
| 佔總資產的百分比 |
1.7 | % | 3.2 | % | 6.6 | % | 16.3 | % | 16.0 | % | 14.9 | % | 9.6 | % | ||||||||||||||
| 基本大小寫不變 |
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| 累計差距($‘s) |
$ | 6,501 | $ | 12,634 | $ | 25,805 | $ | 62,197 | $ | 61,493 | $ | 57,644 | $ | 35,474 | ||||||||||||||
| 佔總資產的百分比 |
1.8 | % | 3.4 | % | 7.0 | % | 16.9 | % | 16.7 | % | 15.6 | % | 9.6 | % | ||||||||||||||
| 基本大小寫向下100個BP |
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| 累計差距($‘s) |
$ | 6,954 | $ | 13,513 | $ | 27,419 | $ | 64,631 | $ | 64,411 | $ | 60,893 | $ | 35,474 | ||||||||||||||
| 佔總資產的百分比 |
1.9 | % | 3.7 | % | 7.4 | % | 17.5 | % | 17.5 | % | 16.5 | % | 9.6 | % | ||||||||||||||
| 基本情況向下200個BP |
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| 累計差距($‘s) |
$ | 7,444 | $ | 14,449 | $ | 29,114 | $ | 67,163 | $ | 67,438 | $ | 64,053 | $ | 35,474 | ||||||||||||||
| 佔總資產的百分比 |
2.0 | % | 3.9 | % | 7.9 | % | 18.2 | % | 18.3 | % | 17.4 | % | 9.6 | % | ||||||||||||||
該公司利用收入模擬模型來衡量利率風險並管理利率敏感性。本公司相信，收入模擬模型可能使本公司能夠更好地估計市場利率變化對淨利息收入可能產生的影響。其他關鍵模型參數包括：公司貸款、抵押貸款支持證券和投資組合的估計預付款率；儲蓄衰減率假設；以及公司借款的還款條件和內含期權。
下表列出了市場利率上升或下降100和200個基點(平行)對淨利息收入、平均股本回報率、平均資產回報率和投資組合股本市值的模擬影響。March 31, 2022。這一分析是在假設計息資產在預計12個月和24個月期間分別平均約3.65億美元和3.66億美元的情況下進行的，估計對淨利息收入、平均股本回報率和平均資產回報率變化的影響。股權市值的估計變動是使用以下資產負債表水平計算的March 31, 2022。未來的實際結果可能與我們的估計大不相同，這主要是由於未知的未來利率變化以及我們的投資和貸款組合以及未來FDIC定期和特別評估的提前還款水平。
市場利率變化的敏感度分析
| 12個月遠期市場利率變動模型 |
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| March 31, 2023 |
March 31, 2024 |
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| 預計對以下方面的影響： |
-200 |
-100 |
0 |
+100 |
+200 |
-200 |
-100 |
0 |
+100 |
+200 |
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| 淨利息收入變動 |
-22.3 | % | -17.2 | % | 0 | % | 1.4 | % | 3.8 | % | 0 | % | 0 | % | 0 | % | 9.0 | % | 18.8 | % | ||||||||||||||||||||
| 平均股本回報率 |
2.07 | % | 2.63 | % | 4.45 | % | 4.60 | % | 4.85 | % | 0.83 | % | 2.33 | % | 5.16 | % | 6.14 | % | 7.18 | % | ||||||||||||||||||||
| 平均資產回報率 |
0.21 | % | 0.27 | % | 0.46 | % | 0.48 | % | 0.50 | % | 0.08 | % | 0.24 | % | 0.55 | % | 0.65 | % | 0.77 | % | ||||||||||||||||||||
| 股權市值(以千為單位) |
$ | 40,801 | $ | 43,823 | $ | 46,300 | $ | 46,563 | $ | 46,888 | ||||||||||||||||||||||||||||||
下表提供了該公司截至2022年3月31日的預期交易信息，其中包括確定的貸款承諾和其他承諾，包括未支付的信函和信貸額度。截至2022年3月31日，該公司未使用任何衍生金融工具對該等預期交易進行對衝。
| 預期交易 |
||||
| (千美元) |
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| 未支付的建設和開發貸款 |
$ | 7,272 | ||
| 未支付的信貸額度 |
4,947 | |||
| 貸款發放承諾 |
3,906 | |||
| $ | 16,125 | |||
在正常的建築貸款業務過程中，儲蓄銀行簽訂履約備用信用證。通常，備用信用證是代表建築商向第三方開具的，以確保建設項目或土地開發的某一方面及時完成。截至2022年3月31日，儲蓄銀行沒有未償還的履約備用信用證。如果債務人不能履行適用信用證協議中規定的義務，儲蓄銀行將有義務支付不超過信用證協議中規定的金額的資金。儲蓄銀行的政策是保持足夠的抵押品，這些抵押品可以被清算，為此類或有債務提供資金。
項目4.控制和程序
截至2022年3月31日，在包括首席執行官和首席會計官在內的公司管理層的監督和參與下，對公司披露控制和程序(如1934年《證券交易法》第13a-15(E)和15d-15(E)條規定)的設計和運作的有效性進行了評估。根據這一評估，公司管理層，包括首席執行官和首席會計官，得出結論，公司的披露控制和程序自2022年3月31日起有效。
披露控制和程序是旨在確保公司在根據1934年修訂的《證券交易法》(下稱《交易法》)提交和提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會的規則和表格規定的時間段內被記錄、處理、彙總和報告的控制和其他程序。披露控制和程序包括但不限於控制和程序，旨在確保公司根據交易所法案提交的報告中要求披露的信息得到積累，並酌情傳達給公司管理層，包括首席執行官和首席會計官，以便及時做出有關要求披露的決定。
在截至2022年3月31日的季度內，公司對財務報告的內部控制(根據交易法第13a-15(F)和15d-15(F)條的定義)沒有發生重大影響或合理地可能對公司財務報告的內部控制產生重大影響的變化。
第二部分--其他資料
項目1.法律訴訟
(A)該公司涉及在日常業務過程中引起的各種法律訴訟。管理層認為，這些事項的結果不會對WVS Financial Corp.的綜合業務或綜合財務狀況產生實質性影響。
(B)不適用。
第1A項。風險因素
公司在截至2021年6月30日的財政年度的Form 10-K年報第1A項中包含的風險因素沒有重大變化。
第二項股權證券的未經登記的銷售和收益的使用
(A)不適用。
(B)不適用。
(C)下表列出了WVS Financial Corp.在截至2022年3月31日的三個月內購買公司普通股的信息。
| 公司購買股權證券 |
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| 期間 |
購買的股份總數 | 每股平均支付價格(美元) | 作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數(1) | 根據計劃或計劃可回購的最大股份數量(2) | ||||||||||||
| 01/01/22 – 01/31/22 |
- | - | - | 68,729 | ||||||||||||
| 02/01/22 – 02/28/22 |
3,087 | $ | 15.27 | - | 65,642 | |||||||||||
| 03/01/22 – 03/31/22 |
1,245 | $ | 15.14 | - | 64,397 | |||||||||||
| 總計 |
4,332 | $ | 15.23 | - | 64,397 | |||||||||||
| (1) |
所有指明的股票都是根據公司的第十二次股票回購計劃購買的。 |
|
| (2) |
第十二次股票回購計劃 |
|
| (a) |
該計劃於2020年3月24日宣佈。 |
|
| (b) |
該計劃已批准回購10萬股普通股。 |
|
| (c) |
該計劃沒有固定的到期日期。 |
|
| (d) |
該計劃尚未到期，截至2022年3月31日，仍有64,397股普通股有待購買。 |
|
| (e) |
不適用。 |
|
| 第三項。 |
高級證券違約 |
不適用。
| 第四項。 |
煤礦安全信息披露 |
不適用。
| 第五項。 |
其他信息 |
(A)不適用。
(B)不適用。
| 第六項。 |
陳列品 |
以下展品作為本10-Q表格的一部分進行了歸檔，該列表包括展品索引。
| 數 |
描述 |
| 31.1 |
細則13a-14(A)/15d-14(A)首席會計幹事的證明 |
| 31.2 |
細則13a-14(A)/15d-14(A)首席會計幹事的證明 |
| 32.1 |
第1350條行政總裁的證明 |
| 32.2 |
第1350條首席會計官的證明 |
| 99 |
獨立註冊會計師事務所報告 |
| 101.INS |
內聯XBRL實例文檔(該實例文檔不會出現在交互數據文件中，因為其XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中) |
| 101.SCH |
內聯XBRL分類擴展架構文檔 |
| 101.CAL |
內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔 |
| 101.LAB |
內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔 |
| 101.PRE |
內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔 |
| 101.DEF |
內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔 |
| 104 | 封面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中) |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式安排由正式授權的簽署人代表其簽署本報告。
| WVS金融公司。 |
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|
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| 日期： |
May 13, 2022 | 發信人： |
/s/大衞·J·伯西奇 |
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| 大衞·J·布爾西奇 總裁兼首席執行官 (首席行政主任) |
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| 日期： |
May 13, 2022 |
發信人： |
瑪麗·馬格斯特羅-約翰斯頓 |
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| 瑪麗·馬格斯特羅-約翰斯頓 副總裁、財務主管兼首席會計官 (首席會計主任) |
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