休斯頓，2022年5月12日/美通社/--KLX能源服務控股公司(納斯達克：KLXE)(以下簡稱“KLXE”或“公司”)今天公佈了截至2022年3月31日的第一季度財務業績。我們亦參考截至2021年12月31日的兩個月(“過渡期第四季”)、截至2021年12月31日的三個月(“備考前一年第四季”)及截至2021年3月31日止的三個月(“備考前一年第一季”)。

有關調整後的EBITDA、調整後的EBITDA利潤率、自由現金流、淨營運資本及其與根據美國公認會計原則(“GAAP”)計算和列報的最直接可比財務指標的對賬，請參閲本新聞稿末尾的“非GAAP財務指標”。我們沒有就調整後的EBITDA或調整後的EBITDA利潤率提供我們未來預期的對賬，因為如果沒有不合理的努力，這種對賬是不可用的。此外，為了便於比較，我們還在下面的其他精選運營數據部分列出了截至2021年3月31日和2021年12月31日的三個月的預計營業收入(虧損)和調整後EBITDA。

KLXE總裁兼首席執行官Chris Baker表示：“當我們退出第一季度時，我們對自己的定位和市場實力感到興奮。正如我們之前在2021年第四季度發佈和電話會議中披露的那樣，2022年第一季度開局緩慢，原因是1月份的季節性活動緩慢，被奧密克戎隔離放大，以及2月初的天氣相關問題。然後，我們在2月底和3月迅速加速進入更加活躍的市場，並對我們第二季度和2022年剩餘時間的前景持樂觀態度，因為我們大部分服務的定價環境正在迅速改善。在當前建設性的市場背景下，我們預計第二季度收入將增長16%至20%，第二季度調整後的EBITDA利潤率將達到7%至9%，隨着我們在第二季度剩餘時間和2022年取得進展，我們的業績將繼續改善。“

2022年第一季度的收入總計1.523億美元，比過渡時期第四季度的9440萬美元增長了61%。收入的增加反映了過渡季度減少了一個月。在產品線方面，鑽井、完井、生產和幹預服務分別佔2022年第一季度的約28.2%、50.5%、11.7%和9.6%。

2022年第一季度淨虧損為1990萬美元，而過渡時期第四季度淨虧損為1320萬美元。2022年第一季度調整後的EBITDA為490萬美元，而過渡時期第四季度調整後的EBITDA為360萬美元。

該公司通過三個地理業務部門報告收入和調整後的EBITDA：落基山脈、西南和東北/康涅狄格州中部。

以下是截至2022年3月31日的第一季度和截至2021年12月31日的過渡第四季度的收入、運營虧損和調整後EBITDA的表格摘要(以百萬美元為單位)。注意第一季度和過渡第四季度之間的可比性，過渡第四季度少了一個月。

2022年第一季度的總收入為1.523億美元，與預計去年第四季度的1.45億美元相比增長了5%。收入的增長反映了該公司本季度活動和定價的整體增長。

2022年第一季度淨虧損為1,990萬美元，而預計去年第四季度淨虧損為1,860萬美元。2022年第一季度的調整後EBITDA為490萬美元，較上年第四季度預計調整後EBITDA 670萬美元下降27%。這一減少是由於季節性、天氣和與員工有關的成本，包括先前披露的恢復401(K)Match、公司因預期3月份活動增加而產生的採購設備和員工的某些備用成本、新冠肺炎檢疫成本以及與勞動力、原材料和製成品相關的成本通脹。該公司在2022年第一季度退出時，每月調整後的EBITDA利潤率為6.6%。

該公司通過三個地理業務部門報告收入和調整後的EBITDA：落基山脈、西南和東北/康涅狄格州中部。

• 落基山脈：2022年第一季度，落基山脈部門的收入、運營虧損和調整後的EBITDA分別為4330萬美元、80萬美元和470萬美元。收入比預計2021年第四季度增長23%，這主要是由於整個DJ盆地和懷俄明州在連續油管、漁業、租賃、電纜和可溶解堵頭銷售方面的活動增加。
  
  
• 西南：2022年第一季度，包括二疊紀和德克薩斯州南部在內的西南地區的收入、運營虧損和調整後的EBITDA分別為5190萬美元、40萬美元和420萬美元。收入比預計2021年第四季度增長3%，這主要是由於服務線路的增長，其中定向鑽井、裂縫租賃和捕魚的增長幅度最大。
  
  
  
• 東北/中部康涅狄格州：2022年第一季度，東北/中部康涅狄格州部門的收入、運營虧損和調整後的EBITDA分別為5710萬美元、80萬美元和270萬美元。收入比預計2021年第四季度下降4%，這主要是由於定向鑽井和該地區可溶解塞子銷售的相對下降。

以下是截至2022年3月31日的第一季度和截至2021年12月31日的預計上年第四季度的收入、營業虧損和調整後EBITDA的表格摘要(單位：百萬美元)：

截至2022年3月31日，未償債務總額為2.751億美元，而截至2021年12月31日的未償債務總額為2.748億美元。債務總額的增加是由債務發行成本的攤銷推動的。截至2022年3月31日，現金及現金等價物總計1,940萬美元。截至2022年3月31日，總流動資金為6700萬美元，可用流動資金為5460萬美元，其中包括2022年3月31日ABL貸款基礎證書可用淨額3520萬美元，扣除FCCR扣款1240萬美元。高級抵押票據的年息率為11.5%，每半年派息一次，日期為5月1日^ST和11月1日^ST。截至2022年3月31日，高級擔保票據的應計利息為1200萬美元，與ABL貸款相關的利息為30萬美元。截至2022年4月30日，2022年4月30日ABL貸款基礎證書上的現金和可用流動性餘額分別為3880萬美元和5770萬美元(扣除1310萬美元的FCCR準備金)。

截至2022年3月31日的淨營運資本為4590萬美元，比2021年12月31日的水平增長了13%，這是由於我們緩解了對供應鏈的擔憂而減少了應付天數，並被未償還銷售天數的減少所抵消。

2022年第一季度的資本支出為580萬美元，比2021年過渡時期第四季度的350萬美元增加了230萬美元，增幅為66%。第一季度的資本支出主要是由我們各個部門的維護資本支出推動的。KLXE繼續預計2022財年資本支出在2,500萬至3,000萬美元之間，並將主要專注於維護資本支出。截至2022年3月31日，我們有190萬美元的資產待售，2022年第二季度，我們預計待售資產餘額將增加400萬美元，達到600萬美元，因為我們希望進一步優化我們的房地產足跡。我們將繼續評估市場狀況，並根據活動的變化調整維護資本支出。

我們目前正在致力於有選擇地為我們的核心設備電氣化，我們相信我們在這些領域都是市場領先者。2022年第一季度，我們下了電動汽車的工廠訂單，佔我們面向城市的車隊的100%。這些車輛預計將於2022年第四季度交付，將取代目前KLXE車隊中的內燃機車輛。此外，我們正在運營兩個電動混合電纜單元， 計劃在2022年再進行兩個單元轉換，一個電動混合連續油管單元和一個電動混合不壓井單元。

KLXE已安排在上午9：00召開電話會議。中部時間(上午10：00)美國東部時間2022年5月13日(星期五)，以回顧已公佈的業績。您可以撥打電話1-201-389-0867訪問電話會議，並要求召開KLXE 2022年第一季度電話會議。電話會議的網絡直播也可通過該公司網站的投資者關係欄目收看，網址為：https://investor.klxenergy.com/events-and-presentations/events.。電話會議重播可在公司網站上收聽，為期90天，並將在2022年5月27日之前通過電話收聽，電話號碼為13729162#。

KLXE是一家以增長為導向的多元化油田服務提供商，為在美國所有活躍的主要盆地經營常規和非常規業務的領先陸上石油和天然氣勘探和生產公司提供服務。該公司從美國各地的60多個服務和支持設施為技術要求苛刻的油井提供關鍵任務油田服務，重點是鑽井、完井、生產和幹預活動。KLXE的補充性專有產品和專業服務套件由技術熟練的人員和廣泛的創新內部製造、維修和維護能力組合提供支持。欲瞭解更多信息，請訪問www.klxenergy.com。

1995年的私人證券訴訟改革法為前瞻性陳述提供了“安全港”，鼓勵公司向投資者提供預期的信息。本新聞稿(以及關於本新聞稿主題的任何口頭聲明，包括在本新聞稿中宣佈的電話會議上所作的任何口頭聲明)包括前瞻性的 陳述，這些陳述反映了我們目前對我們未來結果、業績和前景的預期和預測。前瞻性陳述包括所有非歷史性和非當前事實的陳述。當在本新聞稿中使用時(以及關於本新聞稿主題的任何口頭聲明，包括在這裏宣佈的電話會議上)，這些術語或類似表述的“相信”、“預期”、“計劃”、“打算”、“預期”、“估計”、“預測”、“潛在”、“繼續”、“可能”、“可能”、“應該”、“可能”、“將”或這些術語的否定或類似表述旨在識別前瞻性陳述，儘管並不是所有的前瞻性陳述都包含這樣的識別詞語。這些前瞻性陳述基於我們目前對未來事件的預期和假設，並基於目前可獲得的有關未來事件結果和時間的信息，這些信息涉及以下方面：我們的運營現金流；資本的可用性和流動性；我們續訂債務和為債務再融資的能力；我們未來的收入、收入和經營業績；我們維持和提高利用率、收入和利潤率的能力；我們維持服務可接受定價的能力；未來資本支出；我們為設備融資的能力。, 營運資本和資本支出；我們執行長期增長戰略和整合收購的能力；我們成功發展我們的研究和技術能力並實施技術開發和增強的能力；以及戰略舉措和特殊項目的時機和成功。

前瞻性陳述並不是對未來業績的保證，實際結果可能與我們的歷史經驗和我們目前的預期或預測大不相同。這些前瞻性陳述基於管理層目前的預期和信念、對我們現有業務的預測、經驗、對歷史趨勢的預期和看法、當前狀況、預期的未來發展及其對我們的影響，以及其他被認為適當的因素。儘管管理層認為這些前瞻性陳述中反映的預期和假設在作出時是合理的，但不能保證這些假設是準確的，或者這些預期中的任何一項都將實現(全部或根本)。我們的前瞻性陳述涉及重大風險、意外和不確定因素，其中大部分是難以預測的，其中許多是我們無法控制的。可能導致實際結果與前瞻性表述中的結果大不相同的已知重大因素包括但不限於與以下風險相關的風險：對我們服務的需求下降，包括由於持續的新冠肺炎疫情、大宗商品價格下跌、產能過剩和其他影響我們行業的競爭因素；石油和天然氣行業的週期性和波動性，這影響了勘探、生產和開發活動的水平以及E&P公司的支出模式；原油和天然氣大宗商品價格下跌或大幅波動，這通常會導致我們客户的支出減少，並對鑽井、完井和生產活動產生負面影響；以及我們提交給美國證券交易委員會的文件中列出的其他風險和不確定性，包括我們不時提交的8-K表格的當前報告, Form 10-Q季度報告和Form 10-K過渡報告告誡讀者不要過度依賴前瞻性陳述，這些陳述僅説明截止到本文發佈之日。除非法律另有要求，否則我們沒有義務在前瞻性陳述發佈之日之後公開更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。

KLX能源服務控股公司
其他選定的運行數據
(未經審計)

這份新聞稿包括調整後的EBITDA、自由現金流和淨營運資本指標。每一項指標都是1934年《證券交易法》規定的“非公認會計準則財務指標”。

調整後的EBITDA是我們財務報表的管理層和外部用户(如行業分析師、投資者、貸款人和評級機構)使用的補充非GAAP財務指標。調整後的EBITDA不是由公認會計準則確定的淨收益或現金流的衡量標準。我們將調整後的EBITDA定義為扣除利息、税項、折舊和攤銷前的淨收益(虧損)，經進一步調整，以扣除(I)商譽和/或長期資產減值費用、(Ii)基於股票的補償費用、(Iii)重組費用、(Iv)與收購相關的交易和整合成本、(V)與新冠肺炎疫情相關的成本和(Vi)其他費用或費用，以排除我們認為不能反映我們業務持續業績的某些項目。調整後的EBITDA用於計算公司的槓桿率，與公司的ABL貸款條款一致。

我們相信，調整後的EBITDA是有用的，因為它使我們能夠更有效地評估我們的經營業績，並在不考慮我們的融資方式或資本結構的情況下，逐期比較我們的經營結果。我們在計入調整後EBITDA時不計入上述項目，因為這些金額可能因本行業內不同公司的會計方法和賬面價值、資本結構以及收購資產的方法而有很大差異。經調整的EBITDA不應被視為根據公認會計原則確定的淨收入的替代或更有意義的選擇，或被視為我們經營業績或流動性的指標。不包括在調整後EBITDA中的某些項目是瞭解和評估公司財務業績的重要組成部分，例如公司的資本成本和税收結構，以及折舊資產的歷史成本，這些都不是調整後EBITDA的組成部分。我們對調整後EBITDA的計算可能無法與其他公司的其他類似標題指標進行比較。

我們將自由現金流定義為經營活動提供的現金淨額減去資本支出和出售財產和設備的收益。我們的管理層使用自由現金流來評估公司的流動性以及償還到期債務、為運營提供資金和進行額外投資的能力。我們認為，自由現金流為投資者提供了有用的信息，因為它是公司流動性的重要指標，包括減少淨債務、進行戰略投資和回購股票的能力。

淨營運資本按流動資產計算，不包括現金，減去流動負債，不包括應計利息和融資租賃債務。我們認為淨營運資本為投資者提供了有用的信息，因為它是公司流動性的重要指標。

下表列出了調整後EBITDA和自由現金流量的非GAAP財務計量與所示期間最直接可比的GAAP財務計量的對賬：

下表列出了自由現金流量的非公認會計準則財務計量與所示期間最直接可比的公認會計準則財務計量的對賬情況：

下表列出了所示期間營運資本淨額的非公認會計準則財務計量與最直接可比的公認會計準則財務計量的對賬情況：