目錄表
美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
表格
(標記一)
| | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告 |
截至本季度末
或
| | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 |
由_至_的過渡期
委託文件編號：
| EMCLAIRE金融公司 |
| (註冊人的確切姓名載於其章程) |
| | |
| (註冊成立或組織的國家或其他司法管轄區) | (税務局僱主身分證號碼) |
|
|
|
| | |
| (主要行政辦公室地址) | (郵政編碼) |
| ( |
| (註冊人電話號碼) |
|
|
| 不適用 |
| (前姓名、前地址和前財政年度，如果自上次報告以來發生變化) |
根據該法第12(B)條登記的證券：
| | | |
| (班級名稱) | (交易代碼) | (註冊所在的交易所名稱) |
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
大型加速文件服務器☐加速文件服務器☐
規模較小的報告公司
如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是
註冊人普通股的流通股數量為
EMCLAIRE金融公司
表10-Q季度報告的索引
| 第一部分-財務信息 |
||
|
|
|
|
| 第1項。 |
中期財務報表(未經審計) |
|
|
|
|
|
|
|
截至2022年3月31日和2021年12月31日的合併資產負債表 |
1 |
|
|
|
|
|
|
截至2022年和2021年3月31日止三個月的合併淨收入報表 |
2 |
|
|
|
|
|
|
截至2022年和2021年3月31日止三個月的綜合全面收益(損失表) |
3 |
|
|
|
|
|
|
截至2022年和2021年3月31日止三個月簡明合併現金流量表 |
4 |
|
|
|
|
|
|
截至2022年和2021年3月31日止三個月的綜合股東權益變動表 |
5 |
|
|
|
|
|
|
合併財務報表附註 |
6 |
|
|
|
|
| 第二項。 |
管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 |
22 |
|
|
|
|
| 第三項。 |
關於市場風險的定量和定性披露 |
28 |
|
|
|
|
| 第四項。 |
控制和程序 |
28 |
|
|
|
|
| 第二部分--其他資料 |
||
|
|
|
|
| 第1項。 |
法律訴訟 |
29 |
|
|
|
|
| 第1A項。 |
風險因素 |
29 |
|
|
|
|
| 第二項。 |
未登記的股權證券銷售和收益的使用 |
29 |
|
|
|
|
| 第三項。 |
高級證券違約 |
29 |
|
|
|
|
| 第四項。 |
煤礦安全信息披露 |
29 |
|
|
|
|
| 第五項。 |
其他信息 |
29 |
|
|
|
|
| 第六項。 |
陳列品 |
29 |
|
|
|
|
| 簽名 |
30 |
|
第一部分-財務信息
項目1.中期財務報表
| 安克萊爾金融公司 |
| 合併資產負債表(未經審計) |
| 截至2022年3月31日和2021年12月31日 |
| (美元金額以千為單位，不包括每股和每股數據) |
| March 31, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 現金和銀行到期款項 | $ | $ | ||||||
| 銀行存款的生息存款 | ||||||||
| 現金和現金等價物合計 | ||||||||
| 生息定期存款 | ||||||||
| 可供出售的證券 | ||||||||
| 證券--股權投資 | ||||||||
| 持有待售貸款 | ||||||||
| 應收貸款，扣除貸款損失準備淨額#美元及$ | ||||||||
| 聯邦銀行股，按成本價計算 | ||||||||
| 銀行擁有的人壽保險 | ||||||||
| 應計應收利息 | ||||||||
| 房舍和設備，淨額 | ||||||||
| 商譽 | ||||||||
| 無形核心存款，淨額 | ||||||||
| 預付費用和其他資產 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債與股東權益 | ||||||||
| 負債 | ||||||||
| 存款： | ||||||||
| 無息 | $ | $ | ||||||
| 計息 | ||||||||
| 總存款 | ||||||||
| 短期借款資金 | ||||||||
| 長期借款資金 | ||||||||
| 應計應付利息 | ||||||||
| 應計費用和其他負債 | ||||||||
| 總負債 | ||||||||
| 股東權益 | ||||||||
| 優先股，$面值，核定股份；C系列，非累積優先股，$百萬清算價值，已發行和已發行股票；D系列，非累積優先股，$百萬清算價值，已發行及已發行股份 | ||||||||
| 普通股，$面值，授權股份；已發行股份；流通股 | ||||||||
| 額外實收資本 | ||||||||
| 庫存股，按成本計算；股票 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 留存收益 | ||||||||
| 累計其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 總負債和股東權益 | $ | $ | ||||||
見合併財務報表附註。
| 安克萊爾金融公司 |
| 合併淨利潤報表(未經審計) |
| 截至2022年和2021年3月31日的三個月 |
| (美元金額以千為單位，不包括每股和每股數據) |
| 截至3月31日的三個月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 利息和股息收入： | ||||||||
| 應收貸款，包括費用 | $ | $ | ||||||
| 證券： | ||||||||
| 應税 | ||||||||
| 免徵聯邦所得税 | ||||||||
| 聯邦銀行股 | ||||||||
| 銀行存款的生息存款 | ||||||||
| 利息和股息收入合計 | ||||||||
| 利息支出： | ||||||||
| 存款 | ||||||||
| 借入資金 | ||||||||
| 利息支出總額 | ||||||||
| 淨利息收入 | ||||||||
| 貸款損失準備金(追回) | ( | ) | ||||||
| 計提貸款損失準備後的淨利息收入 | ||||||||
| 非利息收入： | ||||||||
| 費用及服務費 | ||||||||
| 證券銷售已實現淨收益 | ||||||||
| 銷售貸款的淨收益(虧損) | ( | ) | ||||||
| 銀行擁有的人壽保險收益 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 非利息收入總額 | ||||||||
| 非利息支出： | ||||||||
| 薪酬和員工福利 | ||||||||
| 房舍和設備 | ||||||||
| 無形資產攤銷 | ||||||||
| 專業費用 | ||||||||
| 聯邦存款保險 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 總非利息支出 | ||||||||
| 未計提所得税準備的收入 | ||||||||
| 所得税撥備 | ||||||||
| 淨收入 | $ | $ | ||||||
| 基本每股普通股收益 | $ | $ | ||||||
| 稀釋後每股普通股收益 | ||||||||
| 平均已發行普通股-基本 | ||||||||
| 平均已發行普通股--稀釋後 | ||||||||
見合併財務報表附註。
| 安克萊爾金融公司 |
| 綜合全面收益表(虧損)(未經審計) |
| 截至2022年和2021年3月31日的三個月 |
| (以千為單位的美元金額) |
| 截至3月31日的三個月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 淨收入 | $ | $ | ||||||
| 其他全面收益(虧損) | ||||||||
| 可供出售證券的未實現收益/(虧損)： | ||||||||
| 期內產生的未實現持有收益(虧損) | ( | ) | ( | ) | ||||
| 淨收入中所列收益的重新分類調整 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 淨期間變動 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 税收效應 | ||||||||
| 税後淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 綜合收益(虧損) | $ | ( | ) | $ | ||||
見合併財務報表附註。
| 安克萊爾金融公司 |
| 簡明合併現金流量表(未經審計) |
| 截至2022年和2021年3月31日的三個月 |
| (以千為單位的美元金額) |
| 截至3月31日的三個月， | ||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 經營活動的現金流 |
||||||||
| 淨收入 |
$ | $ | ||||||
| 將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行調整： |
||||||||
| 房地和設備的折舊和攤銷 |
||||||||
| 貸款損失準備金(追回) |
( |
) | ||||||
| 保費、折扣、遞延成本和費用的攤銷/增加，淨額 |
( |
) | ||||||
| 經營性租賃使用權資產攤銷 |
||||||||
| 無形資產攤銷和抵押償還權 |
||||||||
| 出售債務證券的已實現收益，淨額 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 權益證券公允價值變動 |
||||||||
| 貸款銷售淨(利)損 |
( |
) | ||||||
| 止贖房地產的淨收益 |
( |
) | ||||||
| 用於銷售的貸款 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 出售源於出售的貸款的收益 |
||||||||
| 股票補償費用 |
||||||||
| 增加銀行擁有的人壽保險 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 應計應收利息增加 |
( |
) | ( |
) | ||||
| (增加)預付費用和其他資產減少 |
( |
) | ||||||
| 應計應付利息減少 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 應計費用和其他負債增加(減少) |
( |
) | ||||||
| 經營活動提供(用於)的現金淨額 |
( |
) | ||||||
| 投資活動產生的現金流 |
||||||||
| 貸款來源和本金託收，淨額 |
( |
) | ||||||
| 出售以前歸類為組合貸款的待售貸款的銷售收益 |
||||||||
| 可供出售的證券： |
||||||||
| 銷售額 |
||||||||
| 到期日、還款和催繳 |
||||||||
| 購買 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 購買聯邦銀行股票 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 贖回聯邦銀行股票 |
||||||||
| 購置房舍和設備 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 出售止贖房地產的收益 |
||||||||
| 用於投資活動的現金淨額 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 融資活動產生的現金流 |
||||||||
| 存款淨增量 |
||||||||
| 短期借款淨變化 |
( |
) | ||||||
| 已支付的股息 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 融資活動提供的現金淨額 |
||||||||
| 現金及現金等價物淨增加情況 |
||||||||
| 期初現金及現金等價物 |
||||||||
| 期末現金及現金等價物 |
$ | $ | ||||||
| 補充信息： |
||||||||
| 支付的利息 |
$ | $ | ||||||
| 補充非現金披露： |
||||||||
| 從貸款轉移到止贖的房地產 |
||||||||
| 從投資組合貸款轉移到持有待售貸款 |
||||||||
| 已購買、尚未結算的債券 |
||||||||
見合併財務報表附註。
| 安克萊爾金融公司 |
| 合併股東權益變動表(未經審計) |
| 截至2022年和2021年3月31日的三個月 |
| (美元金額以千為單位，每股數據除外) |
| 優先股 | 額外實收資本-優先考慮 | 普通股 | 額外實收資本-普通 | 庫存股 | 留存收益 | 累計其他綜合損失 | 股東權益總額 | |||||||||||||||||||||||||
| 2021年1月1日的餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 股票補償費用 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 普通股宣佈的現金股息(#美元每股) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 2021年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||
| 2022年1月1日的餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 股票補償費用 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 普通股宣佈的現金股息(#美元每股) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 2022年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||
見合併財務報表附註。
安克萊爾金融公司
合併財務報表附註(未經審計)
| 1. | 業務性質和陳述基礎 |
Emclaire Financial Corp(The Corporation)是賓夕法尼亞州的一家公司，也是Emlenton Farmers National Bank(The Bank)的控股公司。該公司通過其在賓夕法尼亞州西部的辦事處向個人和企業提供各種金融服務。其主要存款產品是支票、儲蓄和定期存單賬户，其主要貸款產品是住宅和商業抵押貸款、商業商業貸款和消費貸款。
綜合財務報表包括本公司及其全資附屬公司本行的賬目。在編制合併財務報表時，所有重大的公司間交易和餘額均已沖銷。
隨附的中期未經審計綜合財務報表包括所有調整，包括正常經常性應計項目，管理層認為這些調整是公平反映本公司綜合財務狀況和經營成果所必需的。此外，這些中期合併財務報表是根據美國證券交易委員會(美國證券交易委員會)表格的説明編制的10-Q和文章10規例S-X也因此這樣做不包括所有必要的信息或腳註，以便按照美利堅合眾國公認的會計原則完整地列報財務狀況、經營成果和現金流量。如需進一步資料，請參閲截至該年度的經審計綜合財務報表及其腳註2021年12月31日，載於該公司的表格年報10-截至該年度的K2021年12月31日已向美國證券交易委員會提交申請。
的資產負債表2021年12月31日是從該日經審計的財務報表中衍生出來的，但確實不包括GAAP要求的完整財務報表所需的所有信息和腳註。
按照公認會計準則編制財務報表時，管理層需要作出估計和假設，以影響合併財務報表和附註中報告的金額。實際結果可能與這些估計不同。中期季度或年初至今期間的經營業績如下不必然表明結果是可能預計全年或任何其他時期都會發生。先前報告的某些數額可能已重新分類，以符合本年度的財務報表列報。
新型冠狀病毒(COVID-)的爆發19)對公司客户經營的某些行業產生了不利影響，並將繼續產生影響可能由於持續的財務困境，損害了他們履行未償債務的能力。新冠肺炎的傳播--19在美國和全球經濟中造成了前所未有的不確定性、波動性和混亂。本公司的業務有賴於我們的員工和客户進行銀行和其他金融交易的意願和能力。隨着限制的放鬆，在#年下半年2020並走進2021,在疫苗的可獲得性和分發方面，隨着近幾個月消費者和企業支出的反彈，美國經濟已經開始緩慢改善。然而，隨着政府援助計劃和刺激計劃的縮減，以及由COVID導致的企業關閉的最終長期影響，持久的影響是不確定的。19在旅遊、酒店業和娛樂業等許多經濟部門仍然存在不確定性。這可能導致復甦較好的商業部門不才能在長期內維持這些復甦。儘管該公司有業務連續性計劃和其他保障措施，但仍有不是確保此類計劃和保障措施將繼續有效。
為了幫助應對COVID的影響-19在經濟和金融市場大流行之際，聯邦儲備系統理事會將聯邦基金目標利率下調至零和0.25%在此期間第一1/42020.貫穿始終2021,由於與流行病有關的經濟風險，美聯儲繼續將目標聯邦基金利率維持在這些水平。本公司的盈利及相關現金流在很大程度上依賴於淨利息收入，即從生息資產(主要是貸款和證券)收到的利息收入與計息負債(主要是客户存款和借入資金)支付的利息之間的差額。由於利率和較高收益的現有貸款的提前還款大幅下降，總貸款組合的收益率有所下降。此外，由於存款的增長和Paycheck Protection Program(PPP)貸款的免除實現了大量現金流入，目前再投資於購買證券的資金的收益率低於現有的投資組合收益率。然而，購買力平價貸款計劃產生的費用在一定程度上緩解了這一下降。2020和2021.隨着經濟狀況開始改善，美聯儲已經開始將重點轉向限制政府援助計劃和刺激計劃到期帶來的通脹和其他潛在的不利影響。由於該公司的資產負債表對資產和利率敏感，資產重新定價的速度比對利率敏感的負債更快，因此利潤率壓縮可能在此期間有所緩解2022隨着美聯儲開始加息。
美國政府還分幾個階段實施了某些財政刺激措施，以幫助應對疫情造成的經濟混亂。在……上面 March 6, 2020, 頒佈了《冠狀病毒防備和反應補充撥款法案》，授權為疫苗的研究和開發提供資金，並向州和地方政府撥款用於應對和遏制措施。在……上面 March 18, 2020, 制定了《家庭第一冠狀病毒應對法》，規定了帶薪病假/醫療假，不是-測試費用覆蓋範圍，擴大失業救濟金，併為各州提供額外資金，以應對大流行的持續經濟後果。在……上面 March 27, 2020, 《冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案》(CARE法案)由美國總統簽署。除其他措施外，《CARE法案》規定$349由小企業管理局(SBA)管理的購買力平價貸款(PPP Loans)用於幫助符合條件的小企業支付一定的運營費用，為個人及其家屬提供某些信用額度2020個人所得税和擴大領取失業救濟金的資格。這項立法後來在 April 24, 2020, 通過Paycheck保護計劃和醫療加強法案(PPPHE Act)，該法案提供了額外的$310為購買力平價貸款提供10億美元資金。在……裏面2020年12月，頒佈了兩黨兩院綜合COVID救濟協議，為個人和企業提供額外的經濟刺激，以應對大流行造成的長期經濟困境。這包括向個人及其家屬支付額外的刺激性款項，延長增加的失業救濟金，$28410億美元的額外資金用於第二一輪購買力平價貸款和新的簡化的購買力平價貸款豁免程序$150,000或者更少。
| 1. | 業務性質和列報依據(續) |
《CARE法案》中的某些條款鼓勵金融機構採取謹慎措施，與受疫情影響的借款人合作。根據這些規定，被視為COVID的貸款修改-19相關的將不被視為問題債務重組(TDR)，如果貸款是不多過30截止日期的逾期天數2019年12月31日延期是在 March 1, 2020 和較早的60在COVID終止日期後的幾天內-19國家緊急狀態或 December 31, 2020. 這一規定已延長，並於2022年1月1日根據《綜合撥款法案》。銀行業監管機構也發佈了類似的指導意見，其中還澄清了COVID-19相關修改應不如果借款人在實施基礎貸款修改計劃時正在付款，並且如果修改被認為是短期的，則被視為TDR。該公司實施了一項短期修改計劃，以按照這些規定的指導方針向消費者和商業客户提供救濟。大多數修改都屬於90至180-在現有貸款到期日到期和應付的遞延本金和利息的天數範圍。描述與CARE法案相關的這些修改的具體細節可在TDR的討論中找到4--綜合財務報表中的“應收貸款及相關貸款損失準備”。
公司應對大流行病的情況，支持員工、客户和股東的安全和福祉，舉行虛擬會議，限制旅行和參加外部聚會，減少遠程訪問，限制銀行辦公室大堂工作時間。此後，遠程訪問員工已過渡回辦公室，銀行辦公室恢復正常營業時間。該公司繼續監測與大流行有關的事件，並將採取必要的預防措施，以確保其客户和員工的安全。
| 2. | 普通股每股收益 |
普通股每股基本收益(EPS)不包括攤薄，計算方法為普通股股東可獲得的淨收入除以該期間已發行普通股的加權平均數量。稀釋每股收益包括額外潛在普通股對假定發行的限制性股票的稀釋效應。
該公司計算每股普通股收益時使用的因素如下：
| (以千計的美元金額，每股金額除外) | 截至3月31日的三個月， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 淨收入 | $ | $ | ||||||
| 減去：優先股股息 | ||||||||
| 普通股股東可獲得的淨收入 | $ | $ | ||||||
| 平均已發行普通股 | ||||||||
| 補充：限制性股票獎勵的稀釋效應 | ||||||||
| 普通股和稀釋性潛在普通股 | ||||||||
| 基本每股普通股收益 | $ | $ | ||||||
| 稀釋後每股普通股收益 | $ | $ | ||||||
| 3. | 證券 |
股權證券
該公司持有公允價值為#美元的股權證券。
債務證券--可供出售
下表彙總了該公司截至 March 31, 2022 和2021年12月31日:
| (以千為單位的美元金額) | 攤銷成本 | 未實現收益總額 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | ||||||||||||
| March 31, 2022: | ||||||||||||||||
| 美國政府支持的實體和機構 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 美國機構抵押貸款支持證券：住宅 | ( | ) | ||||||||||||||
| 美國機構抵押貸款債券：住宅 | ( | ) | ||||||||||||||
| 國家和政治分區 | ( | ) | ||||||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ||||||||||||||
| 可供出售的證券總額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 2021年12月31日： | ||||||||||||||||
| 美國政府支持的實體和機構 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 美國機構抵押貸款支持證券：住宅 | ( | ) | ||||||||||||||
| 美國機構抵押貸款債券：住宅 | ( | ) | ||||||||||||||
| 國家和政治分區 | ( | ) | ||||||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ||||||||||||||
| 可供出售的證券總額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 3. | 證券(續) |
下表載列該公司債務證券截至 March 31, 2022. 預期到期日可能與合同到期日不同，因為發行人可能有權催繳或預付債務，無論是否有催繳或預付罰款。抵押貸款支持證券和抵押貸款債券不於單一到期日到期，並分別列示。
| (以千為單位的美元金額) | 可供出售 | |||||||
| 攤銷成本 | 公允價值 | |||||||
| 在一年或更短的時間內到期 | $ | $ | ||||||
| 應在一年至五年後到期 | ||||||||
| 在五年到十年後到期 | ||||||||
| 十年後到期 | ||||||||
| 抵押貸款支持證券：住宅 | ||||||||
| 抵押貸款債券：住宅 | ||||||||
| 可供出售的證券總額 | $ | $ | ||||||
有關未實現虧損總額為的債務證券的信息 March 31, 2022 和2021年12月31日按投資類別和個別證券處於持續虧損狀態的時間長短彙總，見下表：
| (以千為單位的美元金額) | 少於12個月 | 12個月或更長時間 | 總計 | |||||||||||||||||||||
| 公允價值 | 未實現虧損 | 公允價值 | 未實現虧損 | 公允價值 | 未實現虧損 | |||||||||||||||||||
| March 31, 2022: | ||||||||||||||||||||||||
| 美國政府支持的實體和機構 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||
| 美國機構抵押貸款支持證券：住宅 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 美國機構抵押貸款債券：住宅 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 國家和政治分區 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||
| 2021年12月31日： | ||||||||||||||||||||||||
| 美國政府支持的實體和機構 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||
| 美國機構抵押貸款支持證券：住宅 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
| 美國機構抵押貸款債券：住宅 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 國家和政治分區 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||
年內出售證券的損益三截至的月份 March 31, 2022 和2021具體情況如下：
| (以千為單位的美元金額) | 截至3月31日的三個月， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 收益 | $ | $ | ||||||
| 收益 | ||||||||
| 損失 | ( | ) | ||||||
| 與收益(虧損)相關的税收撥備 | ||||||||
管理層至少按季度評估非暫時性減值的債務證券，並在經濟、市場或其他條件需要進行此類評估時更頻繁地評估債務證券。當局會考慮：(1)公允價值低於成本的時間長度和程度，(2)發行人的財務狀況及近期前景，(3)市場下跌是否受到宏觀經濟狀況的影響，以及(4)公司是否有出售證券的意圖或更有可能不將被要求在收回其攤銷成本基礎之前出售證券。如果公司打算出售減值證券，或者如果它更有可能超過不公司將被要求在其預期收回之前出售證券，公司記錄的非暫時性損失的金額相當於公允價值和攤銷成本之間的全部差額。否則，只有債務證券估計損失的貸方部分在收益中確認，其他部分的損失在其他全面收益中確認。
有幾個
| 4. | 應收貸款及相關貸款損失準備 |
該公司截至有關日期的應收貸款摘要如下：
| (以千為單位的美元金額) | March 31, 2022 | 2021年12月31日 | ||||||
| 房地產按揭貸款： | ||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | ||||||
| 房屋淨值貸款和信用額度 | ||||||||
| 商業地產 | ||||||||
| 房地產貸款總額 | ||||||||
| 其他貸款： | ||||||||
| 商業業務 | ||||||||
| 消費者 | ||||||||
| 其他貸款總額 | ||||||||
| 貸款總額，總額 | ||||||||
| 貸款損失撥備減少 | ||||||||
| 貸款總額，淨額 | $ | $ | ||||||
上述貸款總額包括遞延費用淨額#美元。
貸款損失準備(ALL)是為了吸收貸款組合中可能發生的損失。這一切都是基於管理層對貸款組合的風險特徵和信用質量的持續評估、對當前經濟狀況的評估、投資組合的多樣化和規模、抵押品的充分性、過去和預期的虧損經驗以及不良貸款量。雖然該公司在歷史上經歷了資產質量的強勁趨勢，但由於有關COVID的情況-19鑑於這一大流行病，管理層已認識到有必要將各種因素納入津貼評估，以幫助補償因當前經濟形勢而造成的任何信貸惡化的影響。
管理層使用定義的、一致應用的流程，每季度審查貸款組合，以便對所有貸款做出適當和及時的調整。當信息確認全部或部分特定貸款無法收回時，這些金額將立即從全部貸款中註銷。
貸款損失準備是根據估計數和實際損失計提的。可能與目前的估計不同。管理層認為，同質資產池的粒度和相關的歷史損失率和其他定性因素，以及在適用假設方面的一致性，都會導致資產負債表中的所有部分都反映了在任何特定日期在投資組合組成部分中發現的風險。
在… March 31, 2022, 有
| 4. | 應收貸款及相關貸款損失準備(續) |
下表詳細説明瞭基於減值方法的所有投資和按投資組合分類的記錄投資中的活動：
| (以千為單位的美元金額) | 住宅按揭貸款 | 房屋淨值和信貸額度 | 商業地產 | 商業業務 | 消費者 | 總計 | ||||||||||||||||||
| 截至2022年3月31日的三個月： | ||||||||||||||||||||||||
| 貸款損失準備： | ||||||||||||||||||||||||
| 期初餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 沖銷 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 復甦 | ||||||||||||||||||||||||
| 規定 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| At March 31, 2022: | ||||||||||||||||||||||||
| 結清可歸因於貸款的所有餘額： | ||||||||||||||||||||||||
| 單獨評估損害 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 收購貸款的減值集體評估 | ||||||||||||||||||||||||
| 已發放貸款的減值集體評估 | ||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 貸款總額： | ||||||||||||||||||||||||
| 單獨評估損害 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 收購貸款的減值集體評估 | ||||||||||||||||||||||||
| 已發放貸款的減值集體評估 | ||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 2021年12月31日： | ||||||||||||||||||||||||
| 結清可歸因於貸款的所有餘額： | ||||||||||||||||||||||||
| 單獨評估損害 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 收購貸款的減值集體評估 | ||||||||||||||||||||||||
| 已發放貸款的減值集體評估 | ||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 貸款總額： | ||||||||||||||||||||||||
| 單獨評估損害 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 收購貸款的減值集體評估 | ||||||||||||||||||||||||
| 已發放貸款的減值集體評估 | ||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 截至2021年3月31日的三個月： | ||||||||||||||||||||||||
| 貸款損失準備： | ||||||||||||||||||||||||
| 期初餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 沖銷 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 復甦 | ||||||||||||||||||||||||
| 規定 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 4. | 應收貸款及相關貸款損失準備(續) |
下表按類別列出了減值貸款，按需要特定撥備的貸款和需要特定撥備的貸款分類。不必需的日期為 March 31, 2022:
| (以千為單位的美元金額) | ||||||||||||||||||||||||
| 有特定撥備的減值貸款 | ||||||||||||||||||||||||
| 截至2022年3月31日 | 截至2022年3月31日的三個月 | |||||||||||||||||||||||
| 未付本金餘額 | 已記錄的投資 | 相關津貼 | 平均記錄投資 | 當期確認的利息收入 | 期內確認的收付實現制利息 | |||||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 沒有特別撥備的減值貸款 | ||||||||||||||||||||
| 截至2022年3月31日 | 截至2022年3月31日的三個月 | |||||||||||||||||||
| 未付本金餘額 | 已記錄的投資 | 平均記錄投資 | 當期確認的利息收入 | 期內確認的收付實現制利息 | ||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| (以千為單位的美元金額) | ||||||||||||||||||||||||
| 有特定撥備的減值貸款 | ||||||||||||||||||||||||
| 截至2021年12月31日 | 截至2021年12月31日止的年度 | |||||||||||||||||||||||
| 未付本金餘額 | 已記錄的投資 | 相關津貼 | 平均記錄投資 | 當期確認的利息收入 | 期內確認的收付實現制利息 | |||||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 沒有特別撥備的減值貸款 | ||||||||||||||||||||
| 截至2021年12月31日 | 截至2021年12月31日止的年度 | |||||||||||||||||||
| 未付本金餘額 | 已記錄的投資 | 平均記錄投資 | 當期確認的利息收入 | 期內確認的收付實現制利息 | ||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 4. | 應收貸款及相關貸款損失準備(續) |
下表按類別列出了減值貸款，按需要特定撥備的貸款和需要特定撥備的貸款分類。不必需的日期為 March 31, 2021:
| (以千為單位的美元金額) | ||||||||||||||||||||||||
| 有特定撥備的減值貸款 | ||||||||||||||||||||||||
| 截至2021年3月31日 | 截至2021年3月31日的三個月 | |||||||||||||||||||||||
| 未付本金餘額 | 已記錄的投資 | 相關津貼 | 平均記錄投資 | 當期確認的利息收入 | 期內確認的收付實現制利息 | |||||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 沒有特別撥備的減值貸款 | ||||||||||||||||||||
| 截至2021年3月31日 | 截至2021年3月31日的三個月 | |||||||||||||||||||
| 未付本金餘額 | 已記錄的投資 | 平均記錄投資 | 當期確認的利息收入 | 期內確認的收付實現制利息 | ||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
未付本金餘額包括已部分沖銷但不被原諒了。應計利息為不包括在上述已記錄的貸款投資中，或根據金額計入下表不是物質的。
在… March 31, 2022 和2021年12月31日，該公司曾 $
在.期間三截至的月份 March 31, 2022和2021,該公司確實做到了將任何貸款修改為TDR。
貸款一旦發生違約，即被視為違約。30根據修改後的條款，合同逾期天數。在.期間三截至的月份 March 31, 2022和2021，該公司確實做到了是否有任何貸款被修改為TDR，但在以下時間內出現付款違約十二在修改後的幾個月裏。
COVID-19相關延期。根據《關愛法案》的規定，在高峯期，2020,該公司已批准對
信用質量指標。管理層根據借款人償債能力的相關信息將貸款分類為風險類別，這些信息包括：當前財務信息、歷史付款經驗、信用文件、公共信息和當前經濟趨勢等。
| 4. | 應收貸款及相關貸款損失準備(續) |
商業地產和商業商業貸款不被確認為減值的貸款被評估為風險評級貸款池，採用由季度特別資產審查支持的風險評級做法。在這一審查過程中，對每個被批評和分類的貸款和借款人的優勢和劣勢進行識別、評估和記錄，制定戰略行動計劃，確認風險評級，並審查貸款的業績狀態。
管理層已確定貸款組合的某些部分在性質上是同質的，併為以下貸款池類型分配了類似的準備金係數：住宅房地產、房屋淨值貸款和信用額度，以及消費者分期付款和個人信用額度。
風險評級貸款池的準備金分配是通過應用以下因素來制定的：
歷史性：管理層利用計算機模型開發歷史淨沖銷經驗，用來擬定遷移分析中採用的假設，用於估計投資組合中的損失。模型中輸入了未償還餘額和註銷信息，並開發了歷史損失遷移率假設，以適用於合格、特別提及、不合格和可疑風險評級的貸款。一個十二-季度滾動加權平均用於估計投資組合中可能發生的損失。
定性的：制定PASS、特別提及、不合格和可疑評級的定性調整因素，並將其應用於風險評級貸款，以考慮以下因素：貸款政策和程序的質量；國家和地方經濟和商業條件；投資組合的性質和數量的變化；貸款管理的經驗、能力和深度；逾期、非應計和分類貸款的趨勢、數量和嚴重程度的變化以及損失和恢復趨勢；貸款審查系統的質量；信貸集中和其他外部因素。
管理層使用以下風險評級定義：
經過：被歸類為PASS的貸款通常具有良好的支付性能，並具有可接受的財務趨勢的基礎借款人，在這些借款人的償還能力明顯。這些借款人通常會有足夠的現金流，使他們能夠經受住經濟低迷，任何基礎抵押品的價值都可以承受由於經濟狀況而出現的適度貶值。
特別提及：被歸類為特別提及的貸款的特點是潛在的弱點，可能危及合同商定的償還。這些貸款可能表現出槓桿增加、利潤率下降和/或現金流惡化等不利趨勢。這些借款者天生就更容易受到經濟壓力的影響。
不合標準：被歸類為不合標準的貸款顯示出定義明確的弱點，以至於還款受到威脅。通常，該公司是不是不再受到借款人的表觀淨資產和償還能力的充分保護。
疑團：被歸類為可疑貸款的貸款已經發展到根據目前可查明的事實、條件和價值進行全額催收或清算的程度，這是非常可疑或不可能的。
下表載列按綜合通行證總結的貸款組合類別，以及在該公司的內部風險評級系統內被批評的特別提及、不合標準及可疑類別。 March 31, 2022 和2021年12月31日:
| (以千為單位的美元金額) | ||||||||||||||||||||||||
| 未定級 | 經過 | 特別提及 | 不合標準 | 疑團 | 總計 | |||||||||||||||||||
| March 31, 2022: | ||||||||||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||||||
| 貸款總額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 2021年12月31日： | ||||||||||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||||||
| 貸款總額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 4. | 應收貸款及相關貸款損失準備(續) |
管理層通過分析貸款組合的年齡，進一步監測貸款組合的業績和信用質量，這是由記錄的付款逾期的時間長短決定的。下表按截至以下日期的不良貸款及不良貸款賬齡類別列出貸款組合類別 March 31, 2022 和2021年12月31日:
| (以千為單位的美元金額) | ||||||||||||||||||||||||
| 表演 | 不良資產 | |||||||||||||||||||||||
| 應計未逾期貸款 | 累計逾期30-59天 | 累計逾期60-89天 | 累計逾期90天以上 | 非應計項目 | 總計 | |||||||||||||||||||
| March 31, 2022: | ||||||||||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||||||
| 貸款總額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 2021年12月31日： | ||||||||||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||||||
| 貸款總額 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
下表按賬齡類別列出該公司截至 March 31, 2022 和2021年12月31日:
| (以千為單位的美元金額) | ||||||||||||||||||||
| 未逾期 | 逾期30-59天 | 逾期60-89天 | 逾期90天以上 | 總計 | ||||||||||||||||
| March 31, 2022: | ||||||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||
| 貸款總額 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 2021年12月31日： | ||||||||||||||||||||
| 住宅第一按揭 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 房屋淨值和信貸額度 | ||||||||||||||||||||
| 商業地產 | ||||||||||||||||||||
| 商業業務 | ||||||||||||||||||||
| 消費者 | ||||||||||||||||||||
| 貸款總額 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 5. | 商譽與無形資產 |
下表彙總了該公司截至 March 31, 2022 和2021年12月31日:
| (以千為單位的美元金額) | March 31, 2022 | 2021年12月31日 | ||||||||||||||
| 總賬面金額 | 累計攤銷 | 總賬面金額 | 累計攤銷 | |||||||||||||
| 商譽 | $ | $ | — | $ | $ | — | ||||||||||
| 核心存款無形資產 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
商譽產生於五收購。商譽是指收購支付的總購買價格超過收購的可識別資產的公允價值，扣除承擔的負債的公允價值。商譽是不已攤銷，但每年或當事件或情況變化表明賬面價值時評估減值可能不是可以追回的。當報告單位的商譽賬面價值超過其公允價值時，就存在減值。該公司已選定11月30日作為進行年度減值測試的日期。
核心存款無形資產，產生於三收購，在相關存款的加權平均估計壽命內攤銷，並不估計有很大的剩餘價值。在.期間三已結束的月份期間 March 31, 2022 和2021公司分別錄得無形攤銷費用合共#美元。
| 6. | 股票薪酬計劃 |
在……裏面2021年2月，該公司通過了2021股票激勵計劃(2021計劃)，該計劃經股東批准，允許向其董事、高級管理人員和員工授予限制性股票獎勵和期權，
此外，在2014年2月，該公司通過了2014股票激勵計劃(2014計劃)，該計劃經股東批准，允許向其董事、高級管理人員和員工授予限制性股票獎勵和期權，
激勵性股票期權、非激勵性或補償性股票期權和股票獎勵可能根據計劃被批准。每項期權的行權價格應至少等於授予之日普通股的市場價格，合同期限為好幾年了。期權應授予並可按下列利率行使，其範圍和限制如下可能由地鐵公司指明。與股份支付交易相關的補償成本必須在財務報表中確認，並以已發行權益工具的公允價值計量。
截至該期間為止 March 31, 2022, 有幾個
公司截至的非既得限制性股票獎勵情況摘要 March 31, 2022, 而在該期間結束時的變動情況如下：
| 股票 | 加權平均授予日期公允價值 | |||||||
| 2022年1月1日未歸屬 | $ | |||||||
| 授與 | ||||||||
| 既得 | ||||||||
| 被沒收 | ||||||||
| 截至2022年3月31日未歸屬 | $ | |||||||
對於三已結束的月份期間 March 31, 2022 和2021，公司確認股票薪酬支出為#美元。
| 7. | 公允價值 |
管理層在估計本公司金融工具的公允價值時使用其最佳判斷；然而，任何估計技術都存在固有的弱點。因此，對於幾乎所有金融工具，本文中的公允價值估計為不必要地表明該公司在指定日期的銷售、交易或退出價格中可能實現的金額。估計公允價值金額已於各自的年終進行計量，並已不在這些日期之後，為這些財務報表的目的進行了重新評估或更新。因此，該等金融工具於各自報告日期後的估計公允價值可能與報告的金額不同。
按公允價值經常性計量的資產。該公司使用下列方法和重要假設估計下列資產的公允價值：
可供出售的債務證券、股權證券-所有投資證券的公允價值都是基於市場參與者在為證券定價時將使用的假設。如果可用，投資證券由報價的市場價格(水平)確定1)。水平1包括美國財政部、聯邦機構證券和某些股權證券。對於市場報價為不可用，公允價值是根據類似證券的市場價格(水平)計算的2)。水平2包括美國政府支持的實體和機構、抵押支持證券、抵押貸款債券、州和政治分支證券以及某些公司債務證券。對於類似證券的報價或市場價格為不可用，公允價值通過使用不可觀察的輸入(水平)來計算3)和可能包括公司持有的某些公司債務和股權證券。關卡3公司債務證券的估值得到了以下信息的支持：證券發行人可公開獲得的財務信息、從涉及可比較業務的觀察交易中的價格得出的倍數以及其他市場、金融和非金融因素。
對於在經常性基礎上按公允價值計量的資產，公允價值在公允價值層次結構內按級別計量如下：
| (以千為單位的美元金額) | (1級) | (2級) | (3級) | |||||||||||||
| 描述 | 總計 | 相同資產在活躍市場的報價 | 重要的其他可觀察到的投入 | 無法觀察到的重要輸入 | ||||||||||||
| March 31, 2022: | ||||||||||||||||
| 可供出售的證券 | ||||||||||||||||
| 美國政府支持的實體和機構 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 美國機構抵押貸款支持證券：住宅 | ||||||||||||||||
| 美國機構抵押貸款債券：住宅 | ||||||||||||||||
| 國家和政治分區 | ||||||||||||||||
| 公司債務證券 | ||||||||||||||||
| 可供出售證券總額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 股權證券 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 2021年12月31日： | ||||||||||||||||
| 可供出售的證券 | ||||||||||||||||
| 美國政府支持的實體和機構 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 美國機構抵押貸款支持證券：住宅 | ||||||||||||||||
| 美國機構抵押貸款債券：住宅 | ||||||||||||||||
| 國家和政治分區 | ||||||||||||||||
| 公司債務證券 | ||||||||||||||||
| 可供出售證券總額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 股權證券 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
該公司的政策是將資產或負債從一當獲取公允價值的方法發生變化，導致截至報告期結束時有更多或更少的未觀察到的投入時，應將其調整為另一個水平。在.期間三已結束的月份期間 March 31, 2022 和2021，該公司曾不是不同級別之間的轉移。
| 7. | 公允價值(續) |
下表顯示了級別的變化3按經常性基礎計量的資產三已結束的月份期間 March 31, 2022 和2021:
| (以千為單位的美元金額) | 截至3月31日的三個月， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 期初餘額 | $ | $ | ||||||
| 損益合計(已實現/未實現)： | ||||||||
| 包括在收入中 | ||||||||
| 包括在其他全面收入中 | ||||||||
| 購買到3級 | ||||||||
| 調入和/或調出3級 | ||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | ||||||
在非經常性基礎上按公允價值計量的資產。該公司使用下列方法和重要假設估計下列資產的公允價值：
減值貸款-當一筆貸款被認為是減值時，它的估值是以成本或公允價值中的較低者為準。按公允價值計提的減值貸款一般會獲得特定的貸款損失撥備。對於抵押品依賴型貸款，公允價值通常基於房地產評估。這些評估可能使用單一估值方法或組合方法，包括可比銷售額法和收益法。獨立評估師通常在評估過程中進行調整，以根據現有的可比銷售和收入數據之間的差異進行調整。這樣的調整通常是重大的，通常會導致3確定公允價值的投入分類。非房地產抵押品可能使用評估、每借款人財務報表的賬面淨值或賬齡報告進行估值，根據管理層的歷史知識、自估值時起市場狀況的變化以及管理層對客户和客户業務的專業知識進行調整或貼現，導致水平3分類。減值貸款按季度評估額外減值並進行相應調整。自.起 March 31, 2022, 該公司曾二按公允價值列賬的減值商業房地產貸款
擁有的其他房地產(奧利奧)-通過喪失抵押品贖回權或代替喪失抵押品贖回權而獲得的資產，最初按公允價值減去收購時的出售成本記錄，建立了新的成本基礎。這些資產隨後以較低的成本或公允價值減去出售的估計成本入賬。公允價值通常基於最近的房地產評估。管理層對評估信息的持續審查可能導致根據最近的市場銷售活動或從類似類型和/或地點的物業獲得的更新的評估信息對估值進行額外折扣或調整。這樣的調整通常是重大的，通常會導致3確定公允價值的投入分類。自.起 March 31, 2022 和2021年12月31日，該公司確實做到了是否有任何OREO以公允價值計價。在.期間三已結束的月份期間 March 31, 2022 和2021，曾經有過
抵押品依賴減值貸款和OREO的評估均由註冊一般評估師(針對商業物業)或註冊住宅評估師(針對住宅物業)進行，其資格和執照已由本公司審查。一旦收到，管理層將審查評估中使用的假設和方法，以及與獨立數據來源(如最新市場數據或全行業統計數據)進行比較的總體結果公允價值。本公司每年將已售出的OREO的實際售價與最近的評估價值進行比較，以確定應對評估價值作出何種額外調整以得出公允價值。最近進行的分析表明，
對於在非經常性基礎上按公允價值計量的資產，公允價值在公允價值層次內按級別計量如下：
| (以千為單位的美元金額) | (1級) | (2級) | (3級) | |||||||||||||
| 描述 | 總計 | 相同資產在活躍市場的報價 | 重要的其他可觀察到的投入 | 無法觀察到的重要輸入 | ||||||||||||
| March 31, 2022: | ||||||||||||||||
| 減值商業房地產貸款 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 2021年12月31日： | ||||||||||||||||
| 減值商業貸款 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 減值商業房地產貸款 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 7. | 公允價值(續) |
下表提供了有關級別的定量信息3非經常性基礎上按公允價值計量的資產的公允價值計量：
| (以千為單位的美元金額) | 估值 | 看不見 | 加權 | ||||||
| 技術(S) | 輸入 | 平均值 | |||||||
| March 31, 2022: | |||||||||
| 減值商業房地產貸款 | $ | 銷售比較法 | 對可比銷售額之間的差異進行調整 | % | |||||
| 2021年12月31日： | |||||||||
| 減值商業貸款 | $ | 銷售比較法 | 對可比銷售額之間的差異進行調整 | % | |||||
| 減值商業房地產貸款 | 銷售比較法 | 對可比銷售額之間的差異進行調整 | % | ||||||
不包括在上表中 March 31, 2022 曾經是一無擔保商業貸款總額為#美元
下表列出了公司綜合資產負債表中所列金融工具的賬面金額和公允價值：
| (以千為單位的美元金額) | ||||||||||||||||||||
| 攜帶 | 公允價值計量使用： | |||||||||||||||||||
| 描述 | 金額 | 總計 | 1級 | 2級 | 3級 | |||||||||||||||
| March 31, 2022: | ||||||||||||||||||||
| 金融資產： | ||||||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 生息定期存款 | ||||||||||||||||||||
| 可供出售的證券 | ||||||||||||||||||||
| 證券--股票 | ||||||||||||||||||||
| 持有待售貸款 | ||||||||||||||||||||
| 貸款，淨額 | ||||||||||||||||||||
| 聯邦銀行股 | 不適用 | 不適用 | 不適用 | 不適用 | ||||||||||||||||
| 應計應收利息 | ||||||||||||||||||||
| 財務負債： | ||||||||||||||||||||
| 存款 | ||||||||||||||||||||
| 借入資金 | ||||||||||||||||||||
| 應計應付利息 | ||||||||||||||||||||
| 2021年12月31日： | ||||||||||||||||||||
| 金融資產： | ||||||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 生息定期存款 | ||||||||||||||||||||
| 可供出售的證券 | ||||||||||||||||||||
| 證券--股票 | ||||||||||||||||||||
| 持有待售貸款 | ||||||||||||||||||||
| 貸款，淨額 | ||||||||||||||||||||
| 聯邦銀行股 | 不適用 | 不適用 | 不適用 | 不適用 | ||||||||||||||||
| 應計應收利息 | ||||||||||||||||||||
| 財務負債： | ||||||||||||||||||||
| 存款 | ||||||||||||||||||||
| 借入資金 | ||||||||||||||||||||
| 應計應付利息 |
此信息應為不由於只對公司有限部分的資產和負債進行公允價值計算，因此公允價值應解釋為對整個公司的公允價值的估計。由於估值技術種類繁多，以及在作出估計時所用的主觀性程度，該公司的披露與其他公司的披露比較可能不要有意義。
| 8. | 監管事項 |
銀行和銀行控股公司受到聯邦銀行機構管理的監管資本要求的約束。資本充足率準則，以及針對銀行的快速糾正措施法規，涉及根據監管會計慣例計算的資產、負債和某些表外項目的量化衡量。資本數額和分類也受到監管機構的定性判斷。未能滿足資本金要求可能會引發監管行動。
根據聯邦法規，要想成為“小型銀行控股公司”，一家銀行必須擁有$3十億或更少。被視為“小型銀行控股公司”的主要好處是豁免維持綜合監管資本比率的規定；相反，監管資本比率只適用於附屬銀行層面。
實施巴塞爾銀行監管委員會針對美國銀行的資本指導方針的最終規則(巴塞爾III規則)於2015年1月1日完全遵守所有要求將在多年計劃內分階段實施，並在 January 1, 2019. 根據巴塞爾III規則，銀行必須持有高於充分資本化的基於風險的資本比率的資本保護緩衝。資本節約緩衝是從
及時糾正行動條例規定五分類：資本充足、資本充足、資本不足、嚴重資本不足和嚴重資本不足，儘管這些術語不用來代表整體財務狀況。如果資本充足，接受經紀存款需要獲得監管部門的批准。如果資本不足，資本分配就會受到限制，資產增長和擴張也是如此，需要制定資本恢復計劃。在… March 31, 2022, 最新的監管通知將銀行歸類為資本充足的監管框架，以便迅速採取糾正行動。確實有不是管理層認為自通知以來的情況或事件改變了機構的類別。
下表列出了截至所列日期有關銀行監管資本的某些信息。以下披露的資本充足率不包括資本保全緩衝。
| (以千為單位的美元金額) | March 31, 2022 | 2021年12月31日 | ||||||||||||||
| 金額 | 比率 | 金額 | 比率 | |||||||||||||
| 總資本與風險加權資產之比： | ||||||||||||||||
| 實際 | $ | % | $ | % | ||||||||||||
| 出於資本充足率的目的 | % | % | ||||||||||||||
| 資本充足 | % | % | ||||||||||||||
| 1級資本與風險加權資產之比： | ||||||||||||||||
| 實際 | $ | % | $ | % | ||||||||||||
| 出於資本充足率的目的 | % | % | ||||||||||||||
| 資本充足 | % | % | ||||||||||||||
| 普通股一級資本與風險加權資產之比： | ||||||||||||||||
| 實際 | $ | % | $ | % | ||||||||||||
| 出於資本充足率的目的 | % | % | ||||||||||||||
| 資本充足 | % | % | ||||||||||||||
| 一級資本與平均資產之比： | ||||||||||||||||
| 實際 | $ | % | $ | % | ||||||||||||
| 出於資本充足率的目的 | % | % | ||||||||||||||
| 資本充足 | % | % | ||||||||||||||
| 9. | 累計其他綜合收益(虧損) |
下表彙總了每一類累計其他綜合收益(虧損)在扣除税項後的變化三已結束的月份期間 March 31, 2022 和2021並彙總了從累計其他綜合收益(虧損)的每個組成部分中重新歸類的重大金額：
| (以千為單位的美元金額) | 可供出售證券的未實現損益 | 固定收益養老金項目 | 總計 | |||||||||
| 2022年1月1日累計其他全面收益(虧損) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||
| 重新分類前的其他全面收入 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 從累計其他全面收益(虧損)中重新歸類的金額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 本期淨其他綜合收益(虧損) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 2022年3月31日累計其他全面收益(虧損) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||
| (以千為單位的美元金額) | 金額重新分類 | ||||
| 從累積的其他綜合收益中扣除 | |||||
| 累計其他全面(收益)損失部分明細 | 截至2022年3月31日的三個月 | 顯示淨收益的報表中受影響的行項目 | |||
| 可供出售證券的未實現損益 | $ | ( | ) | 出售可供出售證券的淨收益 | |
| 税收效應 | 所得税撥備 | ||||
| 該期間的改敍總數 | $ | ( | ) | 税後淨額 | |
| (以千為單位的美元金額) | 可供出售證券的未實現損益 | 固定收益養老金項目 | 總計 | |||||||||
| 2021年1月1日累計其他全面收益(虧損) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||
| 重新分類前的其他全面收入 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 從累計其他全面收益(虧損)中重新歸類的金額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 本期淨其他綜合收益(虧損) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 2021年3月31日累計其他全面收益(虧損) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||
| (以千為單位的美元金額) | 金額重新分類 | ||||
| 從累積的其他綜合收益中扣除 | |||||
| 累計其他全面(收益)損失部分明細 | 截至2021年3月31日的三個月 | 顯示淨收益的報表中受影響的行項目 | |||
| 可供出售證券的未實現損益 | $ | ( | ) | 出售可供出售證券的淨收益 | |
| 税收效應 | 所得税撥備 | ||||
| 該期間的改敍總數 | $ | ( | ) | 税後淨額 | |
| 10. | 租契 |
自.起 March 31, 2022, 該公司將房地產出租給七各種經營租賃協議下的辦公室。租賃協議的到期日從 June 2024 至2056年12月，包括所有延長期。該公司假設目前有不是租約到期前終止的情形。該等租約的加權平均剩餘租期為
在釐定每份個別租約的租賃負債時所使用的貼現率為FHLB固定預付款利率，該利率與截至2019年1月1日對於領養時存在的租約。這一方法將在以後的任何租賃協議開始時繼續採用。租賃的加權平均貼現率為
運營租賃總成本為#美元。
營運租約的估計租金承擔總額如下： March 31, 2022:
| (以千為單位的美元金額) | ||||
| 截至12月31日的年度： | ||||
| 2022年(不包括三個月) | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 此後 | ||||
| 最低租賃付款總額 | ||||
| 現金流的貼現效應 | ( | ) | ||
| 租賃負債現值 | $ |
| 11. | 近期會計公告 |
新發行的不有效的會計準則
在……裏面 June 2016, 財務會計準則委員會(FASB)發佈了會計準則更新(ASU)2016-13,“金融工具--信貸損失(主題326)：金融工具信貸損失的計量“。ASU2016-13通過要求立即確認預計在金融工具剩餘壽命內發生的估計信貸損失，顯著改變了金融工具減值的確認方式。指引的主要規定包括(1)用按攤餘成本計量的工具的“預期損失”模型取代現行公認會計準則下的“已發生損失”方法，(2)要求實體記錄可供出售債務證券的備抵，而不是減少投資的賬面金額，這是現行公認會計準則下非臨時性減值模式所要求的，以及(3)購買的信用減值債務證券和貸款的簡化會計模型。ASU最初在中期和年度報告期內有效，從以下日期開始2019年12月15日，允許提前領養。然而，在 October 16, 2019, FASB宣佈將這一ASU對較小報告公司的生效日期推遲到以下財年開始 December 15, 2022. 由於該公司是一家規模較小的報告公司，因此可以推遲。管理層已經選擇了一家軟件供應商，目前正在完成實施過程。該公司正在審查現有的歷史信息，以評估預期的信貸損失，並確定採用ASU的影響2016-13將在財務報表上產生影響。
在……裏面 March 2020, FASB發佈了ASU2020-04,“中間價改革”。ASU2020-04包含可選指南，以減輕對財務報告參考匯率改革的會計核算或確認影響的潛在負擔。新標準是倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)可能不再作為基準利率的結果。該標準是可選的，併為將GAAP應用於合同、套期保值關係或參考LIBOR的其他交易或其他參考利率提供了可選的權宜之計和例外可能停產。本ASU自發布之日起生效，一般可通過 December 31, 2022. 該公司確定了13筆購買的參與貸款，總額為#美元。
| 12. | 待完成的合併 |
在……上面 March 23, 2022, 本公司、俄亥俄州的Farmers National Banc Corp.(“Farmers”)及Farmers的全資附屬公司FMNB合併附屬公司V，LLC(“合併附屬公司”)訂立了一項協議及合併計劃(“合併協議”)，根據該協議及計劃，農民將根據本公司與合併附屬公司的合併及合併附屬公司的合併而收購本公司(“合併”)。在完成合並後，預計世行將與農場主的國家銀行子公司坎菲爾德農場主國民銀行合併並併入農場主國民銀行(“銀行合併”)。合併完成後，公司的每股普通股將轉換為權利接受權，由持有人選擇收取以下兩種方式之一：
項目2.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析
本節討論Emclaire Financial Corp及其全資子公司於截至2022年3月31日的三個月與2021年同期相比，應結合公司提交給美國證券交易委員會的截至2021年12月31日的Form 10-K年度報告以及隨附的合併財務報表和在本Form 10-Q中提供的註釋閲讀。
本10-Q表，包括財務報表和相關説明，包含符合1933年《證券法》(經修訂)第27A條或《證券法》和經修訂的《1934年證券交易法》第21E條或《交易法》含義的前瞻性陳述。這些前瞻性陳述代表我們對未來事件、業務計劃、目標、預期經營結果和這些陳述所依據的假設的計劃、估計、目標、目標、指導方針、期望、意圖、預測和陳述。前瞻性表述包括但不限於任何可能預測、預測、指示或暗示未來結果、業績或成就的表述，通常與“可能”、“可能”、“應該”、“將”、“將”、“相信”、“預期”、“估計”、“預期”、“打算”、“計劃”或類似含義的詞語或短語相聯繫。我們提醒，前瞻性陳述主要是基於我們的預期，會受到許多已知和未知的風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性可能會基於在許多情況下超出我們控制範圍的因素而發生變化。實際結果、業績或成就可能與前瞻性陳述中預期、明示或暗示的結果大不相同。因此，我們提醒您不要過度依賴我們的前瞻性信息和陳述。除非適用法律或法規要求，否則我們不會更新前瞻性陳述，以反映實際結果或影響前瞻性陳述的因素的變化。
非公認會計準則財務計量的使用
除了根據公認會計原則(GAAP)列報的經營結果外，管理層還使用某些非GAAP財務計量，例如在全額應税等值基礎上的淨利息收入。管理層認為，這些非公認會計準則財務指標提供的信息有助於投資者瞭解基本的經營業績以及業務和業績趨勢，因為它們有助於與金融服務業其他公司的業績進行比較。儘管管理層認為這些非公認會計原則的財務衡量標準提高了投資者對公司業務和業績的瞭解，但這些非公認會計原則的財務衡量標準不應被視為公認會計原則的替代品。
管理層相信，按全額應課税等值基準列報淨利息收入可確保來自應税和免税來源的淨利息收入具有可比性，並符合行業慣例。截至2022年3月31日及2021年3月31日止三個月的未經審核綜合淨收入表的利息收入分別於第23頁按完全應課税等值基準調整為淨利息收入。
財務狀況的變化
截至2022年3月31日和2021年12月31日，總資產幾乎保持在11億美元不變。截至2022年3月31日，應收貸款淨額從2021年12月31日的7.8億美元增加到7.949億美元，增幅為1.9%。在第一季度，該公司的貸款總額為4700萬美元，截至2022年3月31日，新的未償還貸款餘額為3830萬美元。這筆貸款的近一半集中在商業房地產上。截至2022年3月31日，證券減少2,010萬美元，跌幅10.8%，從2021年12月31日的1.863億美元降至1.662億美元，原因是市場利率上升導致證券市值減少1,520萬美元。負債從2021年12月31日的9.625億美元增加到2022年3月31日的9.709億美元，這是由於客户存款增加了1750萬美元，部分被借入資金減少400萬美元所抵消。
截至2022年3月31日，該行被認為資本狀況良好，一級槓桿率、普通股一級資本充足率、一級風險資本充足率和總風險資本充足率分別為8.18%、11.86%、11.86%和13.11%。該行於2021年12月31日亦被視為“資本充足”，一級槓桿率、普通股一級資本比率、一級風險資本比率及總風險資本比率分別為7.98%、11.86%、11.86%及13.11%。
行動的結果
截至2022年3月31日和2021年3月31日止三個月業績比較
將軍。在截至2022年3月31日的三個月裏，普通股股東可獲得的淨收入增加了26.2萬美元，增幅12.1%，從2021年同期的220萬美元增至240萬美元。這一增加的原因是淨利息收入增加8.8萬美元，貸款損失準備金減少35.5萬美元，但被非利息收入減少4.5萬美元、非利息支出增加以及所得税準備金分別增加5.9萬美元和7.7萬美元所部分抵消。
淨利息收入。截至2022年3月31日的三個月，相當於税收的淨利息收入增加了93,000美元，增幅為1.2%，從2021年同期的770萬美元增至780萬美元。這一增加歸因於利息支出減少519,000美元，但被税項等值利息收入減少426,000美元部分抵消。
利息收入。截至2022年3月31日的三個月，税收等值利息收入減少42.6萬美元，降幅4.7%，從2021年同期的920萬美元降至870萬美元。減少的原因是貸款利息和銀行存款利息分別減少68.9萬美元和2.7萬美元，但被證券利息和聯邦銀行股票股息分別增加28.8萬美元和2000美元部分抵銷。
截至2022年3月31日的三個月，存款利息支出減少445,000美元，降幅35.1%，至822,000美元，而2021年同期為130萬美元。截至2022年3月31日的三個月，計息存款的平均成本下降了26個基點，至0.48%，而2021年同期為0.74%，利息支出減少了454,000美元。成本的下降是由於存單特別計劃的到期日和2019年最初提供的貨幣市場特別計劃的重新定價，以及當前經濟狀況導致的一般利率下降。部分抵消了這一有利差異的是，截至2022年3月31日的三個月，計息存款的平均餘額增加了470萬美元，達到6.986億美元，而2021年同期為6.938億美元，導致利息支出增加了9000美元。
在截至2022年3月31日的三個月裏，借款產生的利息支出減少了74,000美元，降幅為41.3%，降至105,000美元，而去年同期為179,000美元。這一下降主要是由於截至2022年3月31日的三個月借入資金的平均餘額減少了420萬美元，即13.1%，與2021年同期的3210萬美元相比，導致利息支出減少了40,000美元。此外，在截至2022年3月31日的三個月裏，借款的平均成本從2021年同期的2.26%下降到1.53%，下降了73個基點，導致利息支出減少了3.4萬美元。
下表將截至3月31日的三個月的綜合淨收入表中的利息收入與按全額應税等值基礎調整後的淨利息收入進行了核對：
| (以千為單位的美元金額) |
2022 |
2021 |
||||||
| 淨收益合併報表的利息收入 |
$ | 8,667 | $ | 9,098 | ||||
| 調整至全額應税等值基礎 |
59 | 54 | ||||||
| 按全額應税等值基礎調整的利息收入(非公認會計原則) |
8,726 | 9,152 | ||||||
| 利息支出 |
927 | 1,446 | ||||||
| 按全額應税等值基礎調整的淨利息收入(非公認會計原則) |
$ | 7,799 | $ | 7,706 | ||||
平均資產負債表和收益率/利率分析。下表列出了在所述期間內從生息資產獲得的利息收入的美元總額和由此產生的平均收益率、有息負債的利息支出總額和由此產生的平均成本、淨利息收入、利差和從平均生息資產賺取的淨利差。就本表而言，平均貸款餘額包括非應計貸款，不包括貸款損失準備金，利息收入包括遞延貸款淨費用的增加。免税貸款和證券(聯邦所得税免税)的利息和收益是在完全税收等值的基礎上顯示的。這一資料是根據所列期間的平均每日餘額計算的。
| (以千為單位的美元金額) |
截至3月31日的三個月， |
|||||||||||||||||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||||||||||||||||||
| 平均餘額 |
利息 |
收益率/比率 |
平均餘額 |
利息 |
收益率/比率 |
|||||||||||||||||||
| 生息資產： |
||||||||||||||||||||||||
| 貸款，應税 |
$ | 786,277 | $ | 7,507 | 3.87 | % | $ | 783,600 | $ | 8,154 | 4.22 | % | ||||||||||||
| 貸款，免税 |
13,093 | 125 | 3.88 | % | 18,270 | 167 | 3.71 | % | ||||||||||||||||
| 應收貸款總額 |
799,370 | 7,632 | 3.87 | % | 801,870 | 8,321 | 4.21 | % | ||||||||||||||||
| 證券，應税 |
121,216 | 695 | 2.33 | % | 77,152 | 501 | 2.63 | % | ||||||||||||||||
| 證券，免税 |
59,238 | 324 | 2.22 | % | 40,831 | 230 | 2.29 | % | ||||||||||||||||
| 總證券 |
180,454 | 1,019 | 2.29 | % | 117,983 | 731 | 2.51 | % | ||||||||||||||||
| 存入銀行的生息存款 |
8,739 | 4 | 0.19 | % | 38,302 | 31 | 0.33 | % | ||||||||||||||||
| 聯邦銀行股 |
5,795 | 71 | 4.97 | % | 5,599 | 69 | 5.00 | % | ||||||||||||||||
| 可產生利息的現金等價物總額 |
14,534 | 75 | 2.09 | % | 43,901 | 100 | 0.92 | % | ||||||||||||||||
| 生息資產總額 |
994,358 | 8,726 | 3.56 | % | 963,754 | 9,152 | 3.85 | % | ||||||||||||||||
| 現金和銀行到期款項 |
3,407 | 3,360 | ||||||||||||||||||||||
| 其他非息資產 |
64,865 | 60,209 | ||||||||||||||||||||||
| 總資產 |
$ | 1,062,630 | $ | 1,027,323 | ||||||||||||||||||||
| 計息負債： |
||||||||||||||||||||||||
| 有息活期存款 |
$ | 550,122 | $ | 163 | 0.12 | % | $ | 509,051 | $ | 368 | 0.29 | % | ||||||||||||
| 定期存款 |
148,438 | 659 | 1.80 | % | 184,785 | 899 | 1.97 | % | ||||||||||||||||
| 有息存款總額 |
698,560 | 822 | 0.48 | % | 693,836 | 1,267 | 0.74 | % | ||||||||||||||||
| 借入資金，短期 |
12,855 | 29 | 0.91 | % | 2,050 | 22 | 4.31 | % | ||||||||||||||||
| 借款，長期資金 |
15,000 | 76 | 2.05 | % | 30,000 | 157 | 2.12 | % | ||||||||||||||||
| 借入資金總額 |
27,855 | 105 | 1.53 | % | 32,050 | 179 | 2.26 | % | ||||||||||||||||
| 計息負債總額 |
726,415 | 927 | 0.52 | % | 725,886 | 1,446 | 0.81 | % | ||||||||||||||||
| 無息活期存款 |
219,910 | — | — | 194,327 | — | — | ||||||||||||||||||
| 資金和資金成本 |
946,325 | 927 | 0.40 | % | 920,213 | 1,446 | 0.64 | % | ||||||||||||||||
| 其他無息負債 |
21,875 | 15,562 | ||||||||||||||||||||||
| 總負債 |
968,200 | 935,775 | ||||||||||||||||||||||
| 股東權益 |
94,430 | 91,548 | ||||||||||||||||||||||
| 總負債和股東權益 |
$ | 1,062,630 | $ | 1,027,323 | ||||||||||||||||||||
| 淨利息收入 |
$ | 7,799 | $ | 7,706 | ||||||||||||||||||||
| 利差(有息資產和有息負債的加權平均利率之差) |
3.04 | % | 3.04 | % | ||||||||||||||||||||
| 淨息差(淨利息收入佔平均生息資產的百分比) |
3.18 | % | 3.24 | % | ||||||||||||||||||||
淨利息收入變動分析。下表分析了利息收入和利息支出的變化情況：(1)計息資產和有息負債數量的變化；(2)收益率和利率的變化。該表反映了公司利息收入和利息支出的變化在多大程度上是由於數量的變化(數量的變化乘以上一年的利率)、利率的變化(利率的變化乘以上一年的數量)以及由於數量/利率的綜合影響而產生的變化(利率的變化乘以數量的變化)。可歸因於數量/費率綜合影響的變化是在數量和費率差異之間一致的基礎上分配的。貸款和證券利息收入的變化反映了在全額税金等值基礎上利息收入的變化。
| (以千為單位的美元金額) |
截至3月31日的三個月， |
|||||||||||
| 2022 versus 2021 |
||||||||||||
| 因…而增加(減少) |
||||||||||||
| 卷 |
費率 |
總計 |
||||||||||
| 利息收入： |
||||||||||||
| 貸款 |
$ | (26 | ) | $ | (663 | ) | $ | (689 | ) | |||
| 證券 |
358 | (70 | ) | 288 | ||||||||
| 存入銀行的生息存款 |
(17 | ) | (10 | ) | (27 | ) | ||||||
| 聯邦銀行股 |
2 | — | 2 | |||||||||
| 生息資產總額 |
317 | (743 | ) | (426 | ) | |||||||
| 利息支出： |
||||||||||||
| 計息存款 |
9 | (454 | ) | (445 | ) | |||||||
| 借入資金，短期 |
36 | (29 | ) | 7 | ||||||||
| 借款，長期資金 |
(76 | ) | (5 | ) | (81 | ) | ||||||
| 計息負債總額 |
(31 | ) | (488 | ) | (519 | ) | ||||||
| 淨利息收入 |
$ | 348 | $ | (255 | ) | $ | 93 | |||||
計提貸款損失準備金。本公司記錄貸款損失撥備，以維持貸款損失撥備的總水平，據其所知，管理層認為該水平涵蓋了在每個報告日期可估計的所有可能發生的損失。管理層會考慮過往的虧損經驗、借款人現時及未來的財務狀況、目前的狀況(尤其是與本公司發起貸款的市場有關)、不良資產狀況、抵押品的估計相關價值，以及與貸款組合的可收回性有關的其他因素。
關於截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間的貸款損失和不良資產準備的資料如下：
| (以千為單位的美元金額) |
截至或截至以下三個月 |
|||||||
| 3月31日， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 期初餘額 |
$ | 10,393 | $ | 9,580 | ||||
| 貸款損失準備金 |
(80 | ) | 275 | |||||
| 沖銷 |
(98 | ) | (184 | ) | ||||
| 復甦 |
53 | 14 | ||||||
| 期末餘額 |
$ | 10,268 | $ | 9,685 | ||||
| 不良貸款 |
$ | 4,283 | $ | 3,634 | ||||
| 不良資產 |
4,309 | 3,657 | ||||||
| 不良貸款佔總貸款的比例 |
0.53 | % | 0.46 | % | ||||
| 不良資產佔總資產的比例 |
0.41 | % | 0.34 | % | ||||
| 貸款損失準備佔貸款總額的比例 |
1.28 | % | 1.22 | % | ||||
| 計提不良貸款損失準備 |
239.74 | % | 266.51 | % | ||||
流動性
該公司的主要資金來源一般是通過銀行辦事處獲得的存款、從聯邦住房抵押貸款機構、聯邦儲備銀行和其他代理銀行借入的資金，以及未償還貸款和已售出或即將到期證券的攤銷和預付款。在截至2022年3月31日的三個月內，該公司將其資金來源主要用於為額外貸款提供資金。截至2022年3月31日，公司有未償還的貸款承諾，包括未支付的貸款和信貸額度下的可用金額，總額為1.298億美元，扣除銀行維持的抵押品，備用信用證總額為44.4萬美元。
截至2022年3月31日，定期存款總額為1.437億美元，佔公司綜合存款總額的15.4%，其中約5510萬美元將於明年到期。本公司管理層相信(I)本公司有足夠資源為其所有承擔提供資金，(Ii)其所有承擔將按相關到期日的要求提供資金，及(Iii)根據過往經驗及現行定價政策，本公司可於有需要時調整定期存款利率，以保留大部分到期負債。
除了從客户存款或通過出售和到期的證券獲得流動資金外，該公司和本行還有其他資金來源。這些來源包括公司在代理銀行的信貸額度、銀行從聯邦住房貸款機構和美聯儲貼現窗口獲得的信貸額度和定期借款能力，以及在較有限的程度上通過出售貸款的方式。截至2022年3月31日，該公司已借入資金1,810萬美元，其中包括1,500萬美元的FHLB長期預付款，210萬美元在代理銀行的信用額度上的未償還款項，以及100萬美元的隔夜借款資金。截至2022年3月31日，本公司在FHLB的借款能力，扣除借款和為擔保某些存款賬户而簽發的不可撤銷備用信用證後的淨額為2.515億美元。
管理層不知道有任何情況，包括任何監管建議或要求，會對其流動資金或滿足正常業務過程中的資金需求的能力產生不利影響。
關鍵會計政策
該公司的綜合財務報表是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則編制的，並遵循其所在行業的一般做法。這些原則的適用要求管理層作出估計或判斷，以影響財務報表和附註中報告的數額。這些估計數基於截至財務報表日期的現有信息；因此，隨着這些信息的變化，財務報表可能反映不同的估計數或判斷。某些政策在本質上更依賴於使用估計數，因此產生與最初報告的結果可能大不相同的結果的可能性更大。當資產及負債須按公允價值入賬、當非按公允價值計入財務報表的資產價值下降而需要設立減值減記或估值準備金時，或當一項資產或負債需要根據未來事件入賬時，估計或判斷是必要的。按公允價值計入資產和負債必然會導致更多的財務報表波動。用於記錄某些資產和負債的估值調整的公允價值和信息要麼基於市場報價，要麼由第三方來源(如有)提供。當沒有第三方信息時，管理層主要通過使用內部現金流建模技術真誠地估計估值調整。
本公司所遵循的最重要的會計政策載於本公司截至2021年12月31日止年度的Form 10-K年度報告中的綜合財務報表附註1。這些政策以及其他財務報表附註中的披露提供了有關重大資產和負債在財務報表中如何估值以及如何確定這些價值的信息。管理層認為關鍵會計政策高度依賴主觀或複雜的判斷、估計和假設，並且這些估計和假設的變化可能對財務報表產生重大影響。管理層已確定以下為關鍵會計政策。
貸款損失準備金。該公司認為，貸款損失準備的確定比其其他重要會計政策涉及更高程度的判斷和複雜性。貸款損失準備餘額是根據管理層對貸款組合的審查和評估而確定的，這些貸款組合涉及過去的損失經驗、貸款組合的規模和構成、當前的經濟事件和狀況以及其他相關因素，包括管理層對未來拖欠、收回和損失的假設。所有這些因素可能都會發生重大變化。在影響貸款損失準備的眾多因素中，有些是定量的，有些則需要定性的判斷。儘管管理層認為其確定津貼的過程充分考慮了可能導致信貸損失的所有潛在因素，但這一過程包括主觀因素，可能會受到重大變化的影響。如果實際結果與管理層的估計不同，可能需要額外的貸款損失準備金，這將對公司未來的財務狀況或收益產生不利影響。
非暫時性減值。管理層至少按季度評估非暫時性減值的債務證券，並在經濟、市場或其他考慮因素需要進行此類評估時更頻繁地評估債務證券。考慮因素包括(1)公允價值低於成本的時間長短及程度；(2)發行人的財務狀況及近期前景；(3)市場下跌是否受宏觀經濟狀況影響；及(4)公司是否有意出售債務證券，或是否更有可能被要求在預期復甦前出售債務證券。
商譽和無形資產。商譽是指在企業合併中獲得的資產的額外成本高於公允價值。在購買業務合併中獲得並被確定具有無限期使用壽命的商譽和無形資產不攤銷，而是至少每年進行減值測試。具有應評估使用年限的無形資產在其各自的估計使用年限內攤銷至其估計剩餘價值。商譽須根據報告單位的公允價值與其賬面值(包括商譽)進行持續的定期減值測試。當報告單位的賬面金額超過其公允價值時，就存在減值。作為公司商譽減值定性評估的一部分，管理層考慮了新冠肺炎大流行的觸發事件，並確定包括公司市值在內的總體經濟環境和金融市場的重大變化是需要繼續評估的中期減值指標。由於大流行帶來的經濟不確定性，該公司聘請了一家獨立的第三方來執行第一步，即截至2021年11月30日的商譽量化分析。根據所進行的分析，管理層得出結論，截至2021年11月30日，該公司的商譽沒有受到損害。雖然不可能知道不斷變化的經濟狀況對未來的影響，但影響可能是實質性的。如果在未來任何期間，我們的商譽餘額的賬面價值出現減值，本公司將計入收益，這可能會對淨收入產生重大不利影響，但不會對基於風險的資本比率產生重大不利影響。
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
本公司的市場風險主要包括利率風險及流動資金風險。由於幾乎所有的生息資產和有息負債都在銀行，所以幾乎所有的利率風險和流動性風險都存在於銀行層面。本行不存在貨幣兑換風險或商品價格風險，也沒有交易組合，因此不存在任何交易風險。此外，該行不參與利率互換和上限等對衝交易。利率的變化將影響所記錄的收入和支出，也會影響長期計息資產和計息負債的市場價值。利率風險和流動性風險管理是在銀行層面進行的。雖然世行擁有多樣化的貸款組合，但對個人和企業的未償還貸款取決於鄰近貿易區的當地經濟條件。
按揭證券公司資產負債管理委員會的主要職能之一，是監察資產負債表承受利率風險的程度。資產/負債委員會的目標是管理對利率敏感的資產和負債之間的關係，從而最大限度地減少淨息差的波動，從而在利率變化期間實現淨利息收入的持續增長。
利率敏感度是銀行利率敏感型資產和利率敏感型負債的金額和重新定價日期不同的結果。這些差異，或利率重新定價的“差距”，提供了公司的淨利息收入受到未來利率變化影響的程度的指示。當利率敏感型資產的金額超過利率敏感型負債額時，缺口被視為正，當利率敏感型負債額超過利率敏感型資產的金額時，缺口被視為負值。一般來説，在利率上升期間，負差額會對淨利息收入產生不利影響，而正差額會導致淨利息收入增加。相反，在利率下降期間，負差額將導致淨利息收入增加，而正差額將對淨利息收入產生不利影響。一般來説，這一差距越接近於零，市場利率變化對淨利息收入的影響就越小。
關於現金流的時間性和可變性的假設在缺口分析中至關重要。尤其重要的是推動貸款提前還款的假設，以及核心存款組合的預期自然減損。這些假設是基於本公司的歷史經驗、行業標準和聯邦監管機構提供的假設，管理層認為這些假設最準確地反映了本公司的資產和負債對利率變化的敏感性。截至2022年3月31日，公司一年內到期或重新定價的生息資產總額為2.792億美元，一年內到期或重新定價的計息負債總額為1.349億美元，產生的生息資產超過計息負債1.443億美元。截至2022年3月31日，該公司一年內到期或重新定價的資產佔負債的百分比為207.0%。
有關詳情，請參閲本公司截至2021年12月31日止年度的10-K表格年報中的“市場風險管理”。
項目4.控制和程序
本公司擁有披露控制和程序，旨在確保在公司的交易所法案報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格中指定的時間段內被記錄、處理、彙總和報告，並積累這些信息並酌情傳達給公司的管理層，包括首席執行官(首席執行官)和首席財務官，以便根據規則13a-15(E)中“披露控制和程序”的定義及時決定需要披露的信息。
截至2022年3月31日，本公司在包括本公司首席執行官和首席財務官在內的本公司管理層的監督下，對本公司披露控制和程序的設計和運作的有效性進行了評估。基於上述情況，公司首席執行官和首席財務官得出結論，公司的披露控制和程序是有效的。自公司完成評估之日起，公司的內部控制或其他可能對內部控制產生重大影響的因素沒有發生重大變化。
在本報告所述期間，本公司的財務報告內部控制並無重大影響或合理地可能對本公司的財務報告內部控制產生重大影響的變動。
第二部分--其他資料
項目1.法律訴訟
該公司在日常業務過程中涉及各種法律程序。管理層在徵詢法律顧問的意見後認為，該等事項不會對本公司的綜合財務狀況或經營業績造成重大影響。
第1A項。風險因素
不適用。
第二項股權證券的未經登記的銷售和收益的使用
沒有。
項目3.高級證券違約
沒有。
項目4.礦山安全信息披露
不適用。
項目5.其他信息
| (a) |
不適用。 |
| (b) |
不適用。 |
項目6.展品
| 附件31.1 |
規則13a-14(A)特等執行幹事的證明 |
| 附件31.2 |
細則13a-14(A)首席財務幹事的證明 |
| 附件32.1 |
根據《美國法典》第18編第1350條頒發的首席執行官證書 |
| 附件32.2 |
根據《美國法典》第18編第1350條頒發的CFO證書 |
| 101.INS |
內聯XBRL實例文檔 |
| 101.SCH |
內聯XBRL分類擴展架構文檔 |
| 101.CAL |
內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔 |
| 101.DEF |
內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔 |
| 101.LAB |
內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔 |
| 101.PRE |
內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔 |
| 104 | 封面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中) |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
|
|
EMCLAIRE金融公司 |
|
|
|
|
|
| 日期：2022年5月6日 |
由以下人員提供： |
//威廉·C·馬什 |
|
|
威廉·C·馬什 |
|
|
|
董事會主席， |
|
|
|
總裁兼首席執行官 |
|
|
|
|
|
| 日期：2022年5月6日 |
由以下人員提供： |
/s/Amanda L.Enges |
|
|
阿曼達·L·恩格斯 |
|
|
|
首席財務官 |
|
|
|
司庫 |
|