alb-20220331
假的2022Q1000091591312/3100009159132022-01-012022-03-3100009159132022-04-30xbrli: 股票iso421:USD00009159132021-01-012021-03-31iso421:USDxbrli: 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1 級會員2022-03-310000915913US-GAAP：公允價值輸入二級會員2022-03-310000915913US-GAAP：公允價值輸入三級會員2022-03-310000915913US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員2021-12-310000915913US-GAAP：公允價值輸入二級會員2021-12-310000915913US-GAAP：公允價值輸入三級會員2021-12-310000915913US-GAAP：累計外幣調整，包括歸屬於非控股權益成員的部分2021-12-310000915913US-GAAP：累計淨投資收益虧損，包括歸屬於非控股權益成員的部分2021-12-310000915913US-GAAP：符合套期保值條件的累計其他綜合收益損失衍生品包括歸屬於非控股權益成員的部分2021-12-310000915913US-GAAP：AOCI Derivative 有資格成為不包括的對衝組件 parent 成員2021-12-310000915913US-GAAP：累計外幣調整，包括歸屬於非控股權益成員的部分2022-01-012022-03-310000915913US-GAAP：累計淨投資收益虧損，包括歸屬於非控股權益成員的部分2022-01-012022-03-310000915913US-GAAP：符合套期保值條件的累計其他綜合收益損失衍生品包括歸屬於非控股權益成員的部分2022-01-012022-03-310000915913US-GAAP：AOCI Derivative 有資格成為不包括的對衝組件 parent 成員2022-01-012022-03-310000915913US-GAAP：累計外幣調整，包括歸屬於非控股權益成員的部分2022-03-310000915913US-GAAP：累計淨投資收益虧損，包括歸屬於非控股權益成員的部分2022-03-310000915913US-GAAP：符合套期保值條件的累計其他綜合收益損失衍生品包括歸屬於非控股權益成員的部分2022-03-310000915913US-GAAP：AOCI Derivative 有資格成為不包括的對衝組件 parent 成員2022-03-310000915913US-GAAP：累計外幣調整，包括歸屬於非控股權益成員的部分2020-12-310000915913US-GAAP：累計淨投資收益虧損，包括歸屬於非控股權益成員的部分2020-12-310000915913US-GAAP：符合套期保值條件的累計其他綜合收益損失衍生品包括歸屬於非控股權益成員的部分2020-12-310000915913US-GAAP：AOCI Derivative 有資格成為不包括的對衝組件 parent 成員2020-12-310000915913US-GAAP：累計外幣調整，包括歸屬於非控股權益成員的部分2021-01-012021-03-310000915913US-GAAP：累計淨投資收益虧損，包括歸屬於非控股權益成員的部分2021-01-012021-03-310000915913US-GAAP：符合套期保值條件的累計其他綜合收益損失衍生品包括歸屬於非控股權益成員的部分2021-01-012021-03-310000915913US-GAAP：AOCI Derivative 有資格成為不包括的對衝組件 parent 成員2021-01-012021-03-310000915913US-GAAP：累計外幣調整，包括歸屬於非控股權益成員的部分2021-03-310000915913US-GAAP：累計淨投資收益虧損，包括歸屬於非控股權益成員的部分2021-03-310000915913US-GAAP：符合套期保值條件的累計其他綜合收益損失衍生品包括歸屬於非控股權益成員的部分2021-03-310000915913US-GAAP：AOCI Derivative 有資格成為不包括的對衝組件 parent 成員2021-03-310000915913US-GAAP：EquityMethodInvesteember2022-01-012022-03-310000915913US-GAAP：EquityMethodInvesteember2021-01-012021-03-310000915913US-GAAP：EquityMethodInvesteember2022-03-310000915913US-GAAP：EquityMethodInvesteember2021-12-310000915913ALB：礦產資源有限公司 Wodgina 項目成員2019-10-312019-10-310000915913ALB：氫氧化鋰轉換資產成員ALB：礦產資源有限公司 Wodgina 項目成員2022-01-012022-03-310000915913ALB：氫氧化鋰轉換資產成員ALB：礦產資源有限公司 Wodgina 項目成員2021-01-012021-03-310000915913ALB：氫氧化鋰轉換資產成員2019-10-312019-10-31
目錄
美國
證券交易委員會
華盛頓特區，C. 20549
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表單 10-Q
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☒根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告
對於已結束的季度期 2022年3月31日
或者
☐根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告
在過渡期內                     到                     
委員會檔案編號 1-12658
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ALBEMARLE 公司
（註冊人的確切姓名如其章程所示）
_________________________________________________ 
弗吉尼亞州 54-1692118
（州或其他司法管轄區
公司或組織）		 （美國國税局僱主
證件號）
國會街 4250 號，900 套房
夏洛特, 北卡羅來納28209
（主要行政辦公室地址）（郵政編碼）
註冊人的電話號碼，包括區號- (980) 299-5700
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用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。是的  ☒    沒有☐
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據 S-T 法規第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的  ☒    沒有☐
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。（選一個）：
大型加速過濾器☒加速過濾器
☐
非加速過濾器
☐
規模較小的申報公司
☐
新興成長型公司
☐
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。 ☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的☐沒有☒
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題交易符號註冊的每個交易所的名稱
普通股，面值0.01美元ALB紐約證券交易所
截至2022年4月30日已發行普通股數量，面值為0.01美元： 117,112,692

目錄
ALBEMARLE 公司
索引 — 表格 10-Q
 
  頁面
數字
第一部分
財務信息
第 1 項。
財務報表（未經審計）
合併損益表-截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月
3
綜合收益（虧損）合併報表——截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月
4
合併資產負債表——2022年3月31日和2021年12月31日
5
合併權益變動表-截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月
6
簡明合併現金流量表——截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月
7
簡明合併財務報表附註
8
第 2 項。
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
23
第 3 項。
關於市場風險的定量和定性披露
40
第 4 項。
控制和程序
40
第二部分。
其他信息
第 1 項。
法律訴訟
41
第 1A 項。
風險因素
41
第 6 項。
展品
41
簽名
43
展品
2
目錄
第一部分財務信息
 
第 1 項。財務報表（未經審計）。
雅寶公司和子公司
合併收益表
（以千計，每股金額除外）
（未經審計）
 三個月已結束
3月31日
 20222021
淨銷售額$1,127,728 $829,291 
銷售商品的成本678,698 565,604 
毛利449,030 263,687 
銷售、一般和管理費用112,568 93,187 
研究和開發費用16,083 14,636 
出售房產權益的損失8,400 — 
營業利潤311,979 155,864 
利息和融資費用(27,834)(43,882)
其他收入，淨額15,496 11,312 
所得税前收入和未合併投資淨收益中的權益299,641 123,294 
所得税支出80,530 22,107 
未合併投資淨收益中權益前的收益219,111 101,187 
未合併投資淨收益中的權益（扣除税款）62,436 16,511 
淨收入281,547 117,698 
歸屬於非控股權益的淨收益(28,164)(22,021)
歸屬於雅寶公司的淨收益$253,383 $95,677 
每股基本收益$2.16 $0.85 
攤薄後的每股收益$2.15 $0.84 
已發行普通股的加權平均值——基本117,066 112,592 
已發行普通股的加權平均值——攤薄117,653 113,330 
見隨附的簡明合併財務報表附註。
3
目錄
雅寶公司和子公司
綜合（虧損）收益合併報表
（以千計）
（未經審計）

 三個月已結束
3月31日
 20222021
淨收入 $281,547 $117,698 
扣除税款的其他綜合（虧損）收入：
外幣折算等(5,889)(28,142)
淨投資對衝— 5,110 
現金流對衝4,017 (1,600)
利率互換650 650 
扣除税款的其他綜合虧損總額(1,222)(23,982)
綜合收入280,325 93,716 
歸屬於非控股權益的綜合收益(28,111)(22,021)
歸屬於雅寶公司的綜合收益$252,214 $71,695 
見隨附的簡明合併財務報表附註。
4
目錄
雅寶公司和子公司
合併資產負債表
（以千計）
（未經審計）
3月31日十二月三十一日
20222021
資產
流動資產：
現金和現金等價物
$463,325 $439,272 
交易應收賬款，減去可疑賬款備抵額（2022 — $2,548; 2021 – $2,559)
658,733 556,922 
其他應收賬款71,225 66,184 
庫存1,013,793 812,920 
其他流動資產129,407 132,683 
流動資產總額2,336,483 2,007,981 
不動產、廠房和設備，按成本計算8,238,317 8,074,746 
減去累計折舊和攤銷2,209,664 2,165,130 
不動產、廠房和設備淨額6,028,653 5,909,616 
投資937,619 897,708 
其他資產240,279 252,239 
善意1,575,617 1,597,627 
扣除攤銷後的其他無形資產297,407 308,947 
總資產$11,416,058 $10,974,118 
負債和權益
流動負債：
應付賬款$845,710 $647,986 
應計費用667,610 763,293 
長期債務的當前部分503,795 389,920 
應付股息46,091 45,469 
應繳所得税40,132 27,667 
流動負債總額2,103,338 1,874,335 
長期債務1,985,696 2,004,319 
退休後福利43,397 43,693 
養老金福利217,820 229,187 
其他非流動負債649,878 663,698 
遞延所得税380,877 353,279 
承付款和或有開支（注10）
股權：
雅寶公司股東權益：
普通股，$.01面值、已發行和未償還的面值 — 117,112在 2022 年還有 117,015在 2021 年
1,171 1,170 
額外的實收資本2,915,387 2,920,007 
累計其他綜合虧損(393,619)(392,450)
留存收益3,303,661 3,096,539 
雅寶公司股東權益總額5,826,600 5,625,266 
非控股權益208,452 180,341 
權益總額6,035,052 5,805,607 
負債和權益總額$11,416,058 $10,974,118 
見隨附的簡明合併財務報表附註。
5
目錄
雅寶公司和子公司
權益變動綜合報表
（未經審計）
（以千計，共享數據除外）額外
實收資本		累積其他
綜合損失		留存收益Total Albemarle
股東權益		非控制性
興趣愛好		權益總額
普通股
股份金額
截至2021年12月31日的餘額117,015,333 $1,170 $2,920,007 $(392,450)$3,096,539 $5,625,266 $180,341 $5,805,607 
淨收入253,383 253,383 28,164 281,547 
其他綜合損失(1,169)(1,169)(53)(1,222)
宣佈的現金分紅，$0.395每股普通股
(46,261)(46,261)— (46,261)
基於股票的薪酬5,384 5,384 5,384 
行使股票期權500 — 32 32 32 
普通股發行量，淨額151,630 2 385 387 387 
為基於股票的薪酬獎勵分配繳納的預扣税(55,069)(1)(10,421)(10,422)(10,422)
截至2022年3月31日的餘額117,112,394 $1,171 $2,915,387 $(393,619)$3,303,661 $5,826,600 $208,452 $6,035,052 
截至2020年12月31日的餘額106,842,369 $1,069 $1,438,038 $(326,132)$3,155,252 $4,268,227 $200,367 $4,468,594 
淨收入95,677 95,677 22,021 117,698 
其他綜合損失(23,982)(23,982)— (23,982)
宣佈的現金分紅，$0.39每股普通股
(45,521)(45,521)(26,219)(71,740)
基於股票的薪酬4,674 4,674 4,674 
與公開發行普通股相關的費用(902)(902)(902)
行使股票期權17,964 — 1,183 1,183 1,183 
普通股發行量，淨額9,902,307 99 1,453,789 1,453,888 1,453,888 
為基於股票的薪酬獎勵分配繳納的預扣税(44,465)(1)(6,859)(6,860)(6,860)
截至2021年3月31日的餘額116,718,175 $1,167 $2,889,923 $(350,114)$3,205,408 $5,746,384 $196,169 $5,942,553 
見隨附的簡明合併財務報表附註。
6
目錄
雅寶公司和子公司
簡明的合併現金流量表
（以千計）
（未經審計）
三個月已結束
3月31日
20222021
年初的現金和現金等價物$439,272 $746,724 
來自經營活動的現金流：
淨收入 281,547 117,698 
為使淨收入與經營活動現金流保持一致而進行的調整：
折舊和攤銷66,574 62,260 
出售房地產投資的虧損8,400 — 
股票薪酬及其他4,245 2,560 
未合併投資淨收益中的權益（扣除税款）(62,436)(16,511)
從未合併投資和非有價證券中獲得的股息39,168 4,950 
養老金和退休後福利(4,250)(4,226)
養老金和退休後繳款(3,890)(15,329)
有價證券投資的未實現收益1,469 (1,762)
提前償還債務造成的損失— 27,798 
遞延所得税27,747 (19,384)
營運資金變動(219,397)(49,185)
將凱默頓工廠在建工程的40％價值非現金轉移給MRL65,100 43,223 
其他，淨額1,899 5,857 
經營活動提供的淨現金206,176 157,949 
來自投資活動的現金流：
資本支出(231,698)(179,683)
有價證券的銷售額，淨額3,751 5,245 
對股權和其他企業投資的投資(146)(286)
用於投資活動的淨現金(228,093)(174,724)
來自融資活動的現金流：
發行普通股的收益— 1,453,888 
償還長期債務和信貸協議— (1,174,980)
信貸協議借款的收益280,000 — 
其他債務償還額，淨額(166,615)(325,159)
與提前清償債務有關的費用— (23,719)
支付給股東的股息(45,637)(41,130)
支付給非控股權益的股息— (26,219)
行使股票期權的收益419 1,183 
為基於股票的薪酬獎勵分配繳納的預扣税(10,422)(6,860)
其他(126)(253)
由（用於）融資活動提供的淨現金57,619 (143,249)
外匯對現金和現金等價物的淨影響(11,649)(16,841)
現金和現金等價物的增加（減少）24,053 (176,865)
期末的現金和現金等價物$463,325 $569,859 
見隨附的簡明合併財務報表附註。
7
目錄
雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

註釋 1—演示基礎：
管理層認為，隨附的雅寶公司及其全資、控股和控股子公司（統稱 “Albemarle”、“我們”、“我們的” 或 “公司”）的未經審計的簡明合併財務報表包含截至2022年3月31日和2021年12月31日的合併資產負債表在所有重大方面公允報表所必需的所有調整，即我們的合併報表三年期的收入, 綜合收益合併報表和合並權益變動表截至2022年3月31日和2021年3月31日的月度以及我們截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間的簡明合併現金流量表。這些未經審計的簡明合併財務報表應與截至2021年12月31日止年度的10-K表年度報告中包含的合併財務報表及其附註一起閲讀，該報告於2022年2月22日提交給美國證券交易委員會（“SEC”）。此處2021年12月31日的合併資產負債表數據來自經審計的財務報表，但不包括美國（“美國”）公認會計原則（“GAAP”）要求的所有披露。截至2022年3月31日的三個月期間的經營業績不一定代表全年的預期業績。
截至2022年3月31日的三個月期間的利息和融資費用包括美元的支出17.5百萬美元，用於更正與前期高報的資本化利息價值有關的期外錯誤。在截至2021年12月31日的年度、2020年12月31日和2019年12月31日的年度中，利息支出少報了美元11.4百萬，美元5.5百萬和美元0.6分別為百萬。公司認為，這些調整對以前列報的任何時期的合併財務報表或截至2022年3月31日的三個月期間均無重大影響，這些調整已在其中進行了更正。

注意事項 2—收購：
2021年9月30日，公司簽署了一項最終協議，以約$收購廣西天元新能源材料股份有限公司（“天元”）的所有已發行股權200百萬現金。天元的業務包括最近建造的鋰加工廠，該廠位於廣西欽州港附近，戰略性地位於廣西欽州港附近。該工廠的設計年轉換能力高達到 25,000公噸 LCE，能夠生產電池級碳酸鋰和氫氧化鋰。該工廠目前處於調試階段，預計將於2022年上半年開始商業化生產。該公司預計，該交易將於2022年第三季度完成，該交易受慣例成交條件的約束。

注意事項 3—剝離：
2021年6月1日，該公司完成了將其精細化學服務（“FCS”）業務出售給W. R. Grace & Co.（“Grace”），收益約為美元570百萬，由美元組成300百萬美元現金，以及向雅寶發行格雷斯子公司的優先股，其總申報價值為美元270百萬。優先股可以在某些條件下以Grace的選擇權贖回，並將按年利率累積實物支付（“PIK”）股息 12% 從發行兩年後開始。
作為交易的一部分，格雷斯收購了我們位於密歇根州南黑文和賓夕法尼亞州泰隆的製造工廠。出售FCS業務反映了公司對投資其以增長為導向的核心業務領域的承諾。歷史財務報表包括該業務在2021年6月1日被剝離之前的業績。
我們確定FCS業務符合ASC 360規定的持有待售資產標準， 不動產、廠房和設備 在2021年第一季度。歸類為待售業務的經營業績包含在截至2021年6月1日的合併損益表中。該業務沒有資格獲得已終止運營待遇，因為公司管理層認為此次出售並不代表已經或將對公司運營和財務業績產生重大影響的戰略轉變。


8
目錄
雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
注意 4—商譽和其他無形資產：

下表彙總了截至2022年3月31日的三個月中按應申報細分市場劃分的商譽變化（以千計）：
鋰溴素催化劑總計
截至2021年12月31日的餘額
$1,394,182 $20,319 $183,126 $1,597,627 
外幣折算調整(17,666)— (4,344)(22,010)
截至2022年3月31日的餘額$1,376,516 $20,319 $178,782 $1,575,617 

下表彙總了截至2022年3月31日的三個月中其他無形資產和相關累計攤銷的變化（以千計）：
客户名單和關係
商品名稱和商標(a)
專利和技術其他總計
總資產價值
截至 2021 年 12 月 31 日的餘額
$428,379 $17,883 $57,313 $36,705 $540,280 
外幣折算調整及其他(9,652)(117)(498)685 (9,582)
截至2022年3月31日的餘額
$418,727 $17,766 $56,815 $37,390 $530,698 
累計攤銷
截至 2021 年 12 月 31 日的餘額
$(163,283)$(7,983)$(39,796)$(20,271)$(231,333)
攤銷(5,437)— (368)(216)(6,021)
外幣折算調整及其他3,560 70 481 (48)4,063 
截至2022年3月31日的餘額
$(165,160)$(7,913)$(39,683)$(20,535)$(233,291)
截至2021年12月31日的賬面淨值
$265,096 $9,900 $17,517 $16,434 $308,947 
截至2022年3月31日的賬面淨值
$253,567 $9,853 $17,132 $16,855 $297,407 
(a) 淨賬面價值僅包括無限期無形資產。

注意 5—所得税：
截至2022年3月31日的三個月期間，有效所得税税率為 26.9% 與 17.9截至2021年3月31日的三個月期間的百分比。截至2022年3月31日的三個月期間，包括與全球無形低税收入相關的税收支出以及與國外準備金回報相關的淨離散税收支出，但部分被股票薪酬安排帶來的超額税收優惠所抵消。公司的有效所得税税率根據收入金額和地點等因素而波動。在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間，美國聯邦法定所得税税率與我們的有效所得税税率之間的差異受到多種因素的影響，主要是全球無形的低税收入和收入的收入來源地.


9
目錄
雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
注意 6—每股收益：
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間的基本和攤薄後每股收益計算如下（以千計，每股金額除外）：
三個月已結束
3月31日
20222021
每股基本收益
分子：
歸屬於雅寶公司的淨收益$253,383 $95,677 
分母：
按每股基本收益計算的加權平均普通股117,066 112,592 
每股基本收益$2.16 $0.85 
攤薄後的每股收益
分子：
歸屬於雅寶公司的淨收益$253,383 $95,677 
分母：
按每股基本收益計算的加權平均普通股117,066 112,592 
股票補償計劃下的增量股份587 738 
攤薄後每股收益的加權平均普通股117,653 113,330 
攤薄後的每股收益$2.15 $0.84 
2021年2月8日，我們完成了承銷公開發行 8,496,773我們普通股的股票，面值 $0.01每股，向公眾公開發行價格為 $153.00每股。公司還向承銷商授予了最多額外購買的選擇權 1,274,509股票，已行使。本次發行的總收益約為 $1.5十億，扣除費用、承保折扣和佣金之前。淨收益用於償還債務和一般公司用途。
2022年2月24日，該公司宣佈派發現金分紅為美元0.395，比上一年的定期季度股息有所增加。該股息於2022年4月1日支付給截至2022年3月18日營業結束時的登記股東。2022年5月3日，該公司宣佈派發現金分紅為美元0.395每股，將於2022年7月1日支付給截至2022年6月10日營業結束時的登記股東。
注意 7—庫存：
下表提供了截至2022年3月31日和2021年12月31日的庫存明細（以千計）：
3月31日十二月三十一日
20222021
成品$656,475 $473,836 
原材料和在製品(a)
276,150 259,221 
商店、用品和其他81,168 79,863 
總計$1,013,793 $812,920 

(a)已包含 $156.1百萬和美元149.4截至2022年3月31日和2021年12月31日，我們的鋰板塊在建工程量分別為百萬美元。

注意 8—投資：
該公司持有 49Windfield Holdings Pty 的股權百分比Ltd.（“Windfield”），所有權各方分擔與其投票權益不成比例的風險和收益。因此，公司將Windfield視為可變權益實體（“VIE”），但是由於公司不是主要受益人，因此該投資沒有合併。我們的賬面金額 49Windfield是我們最重要的VIE，其股權百分比為美元499.8百萬和美元462.3截至2022年3月31日和2021年12月31日，分別為百萬美元。公司對其認為是VIE的所有其他實體的總淨投資為美元，但公司不是其主要受益人8.0截至2022年3月31日和2021年12月31日為百萬美元。我們的未合併VIE在合併資產負債表上的投資中列報。該公司
10
目錄
雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
不為這些實體的債務提供擔保，也不對這些實體負有其他財務支持義務，其因持續參與這些實體而蒙受的最大損失風險僅限於投資的賬面價值。
作為2021年6月1日出售FCS業務所得收益的一部分，Grace發行了Grace子公司的雅寶優先股，其總申報價值為美元270百萬。優先股可以在某些條件下以Grace的選擇權贖回，並將按年利率累積PIK股息 12% 自發行後兩年開始。該優先股的公允價值為美元247.1百萬和美元246.5截至2022年3月31日和2021年12月31日分別為百萬美元，在合併資產負債表中的投資中列報。

注意 9—長期債務：
截至2022年3月31日和2021年12月31日，長期債務包括以下內容（以千計）：
3月31日十二月三十一日
20222021
1.1252025 年到期的票據百分比
$414,088 $426,571 
1.6252028 年到期的票據百分比
549,000 565,550 
3.452029 年到期的優先票據百分比
171,612 171,612 
4.152024 年到期的優先票據百分比
425,000 425,000 
5.45% 2044 年到期的優先票據
350,000 350,000 
信貸設施280,000 — 
商業票據票據222,400 388,500 
浮動利率外國銀行貸款4,842 5,226 
融資租賃債務74,504 75,431 
其他11,001 — 
未攤銷的折扣和債務發行成本(12,956)(13,651)
長期債務總額2,489,491 2,394,239 
減去一年內應付的款項503,795 389,920 
長期債務，減去流動部分$1,985,696 $2,004,319 
截至2022年3月31日，長期債務的流動部分包括商業票據，加權平均利率約為 1.12%，加權平均到期日為 17天。
2021年第一季度，公司使用2021年2月承銷公開發行普通股的收益支付了某些債務本金。因此，截至2021年3月31日的三個月期間的利息和融資費用中包括提前清償債務造成的虧損，金額為美元27.8百萬，代表贖回該債務所產生的投標溢價、費用、未攤銷折扣和未攤銷的遞延融資成本。
在2021年第一季度還款之前，賬面價值 1.875% 以歐元計價的優先票據被指定為對某些以歐元為本位貨幣的外國子公司的淨投資的有效套期保值，將這些優先票據重估為我們的報告貨幣的損益計入累計的其他綜合虧損。償還這些票據後，這種淨投資套期保值就停止了。在出售或清算套期保值淨投資之前，與這種已終止的淨投資套期保值相關的外匯重估損益餘額將保持在累計的其他綜合虧損範圍內。在淨投資套期保值停止之前，我們錄得的收益為美元5.1在截至2021年3月31日的三個月期間，累計其他綜合虧損為百萬（扣除所得税）。


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雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
注意 10—承付款和或有開支：
環保
在截至2022年3月31日的三個月中，以下活動被記入環境負債（以千計）：
截至2021年12月31日的期初餘額
$46,617 
支出(728)
折扣的增加259 
估計數的增加和變動2,811 
外幣折算調整及其他(860)
截至2022年3月31日的期末餘額
48,099 
減去應計費用中報告的金額9,925 
其他非流動負債中報告的金額$38,174 
環境修復負債包括$的貼現負債39.3百萬和美元39.7截至2022年3月31日和2021年12月31日，分別為百萬美元，按加權平均利率折現 3.5%，未貼現金額合計 $69.1百萬和美元70.0截至2022年3月31日和2021年12月31日，分別為百萬美元。對於公司運營地下水監測和/或修復系統的某些地點，先前的所有者或保險公司已承擔全部或大部分責任。
記錄的金額代表了我們未來的補救措施和其他預期的環境負債。這些負債通常是在我們運營和環境管理活動的正常過程中或收購場地時產生的，並且基於內部分析和外部顧問的意見。隨着每個相關地點的評估進行，風險評估做法、補救技術和監管要求可能會發生變化，因此可以相應調整此類負債估計。評估完成後，將在這些地點確定補救活動的時間和持續時間。儘管很難量化這些修復負債的潛在財務影響，但管理層估計（基於最新可用信息），與我們過去的運營相關的未來環境修復費用很有可能額外增加美元10百萬到美元23超過已記錄金額的所得税前百萬美元。該範圍的可變性主要是由以前擁有的場地可能進行的環境修復活動所致，在該活動中，我們在2024年的設定截止日期之前向買方提供賠償。
我們認為，我們可能需要支付的任何超過記錄金額的與環境修復事項有關的款項都可能在一段時間內發生，並且可能不會對我們的合併年度經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響，儘管任何此類款項都可能對我們在特定季度報告期的經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。
訴訟
我們不時參與我們業務中常見類型的法律訴訟，包括根據環境法尋求補救的行政或司法訴訟，例如聯邦《綜合環境應對、補償和責任法》（通常稱為CERCLA或Superfund）、產品責任、違約責任和場所責任訴訟。在適當的情況下，我們可以為此類訴訟設立財務準備金。我們還提供保險以減輕某些此類風險。法律服務費用通常在發生時記為支出。
正如2018年首次報告的那樣，在收到有關催化劑板塊煉油解決方案業務第三方銷售代表可能不當付款的信息後，我們立即聘請了外部律師和法務會計師來調查可能違反公司行為準則、《反海外腐敗法》和其他可能適用法律的行為。根據本次內部調查，我們自願向美國司法部（“司法部”）、美國證券交易委員會和荷蘭檢察官（“DPP”）自我報告了與煉油解決方案業務中使用第三方銷售代表相關的潛在問題，並正在與司法部、美國證券交易委員會和檢察長合作審查這些事項。關於我們的內部調查，我們已經實施並將繼續實施適當的補救措施。我們已經開始與美國證券交易委員會討論一項潛在的解決方案。
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雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
目前，我們無法預測與調查相關的持續時間、範圍、結果或相關成本。我們也無法預測司法部、美國證券交易委員會或民進黨可能採取什麼行動，也無法預測他們最終會尋求哪些處罰或補救措施。任何認定我們的運營或活動不符合或不符合現行法律或法規的行為都可能導致罰款、處罰、撤銷、公平救濟或其他損失。但是，我們認為任何此類罰款、罰款、撤銷、公平救濟或其他損失不會對我們的財務狀況或流動性產生重大不利影響。但是，不利的決議可能會對我們在特定時期的經營業績產生重大不利影響。
賠償
對於與收購和剝離業務相關的某些事項，我們受到第三方的賠償。儘管我們認為可能對公司負有賠償義務的各方的財務狀況總體良好，但如果公司根據其中任何協議或通過其他方式尋求賠償，則無法保證任何可能有義務向我們提供賠償的一方會遵守其義務，我們可能不得不訴諸法律行動來行使我們在賠償下的權利。
公司可能面臨與其剝離的財產或業務有關的賠償索賠，包括收購完成前被剝離的被收購企業的財產或業務。管理層認為，根據目前獲得的信息，預計最終解決對公司或公司承擔的任何賠償義務不會對公司的財務狀況、經營業績或現金流產生重大影響。該公司有大約 $64.9百萬和美元66.8截至2022年3月31日和2021年12月31日，分別為百萬美元，計入其他非流動負債，主要與2017年出售的Chemetall表面處理實體相關的某些所得税和非所得税負債的補償有關。
其他
我們與某些客户簽訂了合同，這些合同可根據客户要求為產品交付和性能提供擔保，既可以涵蓋單獨發貨，也可以涵蓋某些客户供應合同下的多次裝運的全面保險。這些擔保提供的財務覆蓋範圍通常基於淨銷售價值的百分比。

注意 11—租約：
我們在不同國家租賃某些辦公空間、建築物、運輸和設備。初始租賃期限通常為 1到 30房地產租賃年限，以及從房地產租賃年限開始 2到 15非房地產租賃的年限。初始期限為12個月或更短的租賃不記錄在資產負債表上，我們在租賃期限內以直線方式確認這些租賃的租賃費用。
許多租賃都包含終止或續訂的選項，續訂條款可以延長租賃期限 1到 50幾年或更長時間。租賃續訂期權的行使完全由我們自行決定。某些租賃還包括購買租賃財產的選項。資產的折舊壽命和租賃權改善受預期租賃期限的限制，除非有合理的產權轉讓或購買選擇權可以行使。我們的租賃協議不包含任何實質性的剩餘價值擔保或重大限制性契約。


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雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
下表提供了我們截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間的租賃合同的詳細信息（以千計）：
三個月已結束
3月31日
20222021
運營租賃成本$10,611 $9,412 
融資租賃成本：
使用權資產的攤銷430 157 
租賃負債的利息853 755 
融資租賃成本總額1,283 912 
短期租賃成本2,699 2,604 
可變租賃成本717 2,365 
總租賃成本$15,310 $15,293 
與我們在截至的三個月期間的租賃合同相關的補充現金流信息 2022年3月31日和 2021如下所示（以千計）：
截至3月31日的三個月
20222021
為計量租賃負債所含金額支付的現金：
來自經營租賃的運營現金流$8,637 $8,381 
來自融資租賃的運營現金流599 439 
為來自融資租賃的現金流融資515 159 
為換取租賃義務而獲得的使用權資產：
經營租賃999 707 


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雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
與我們的租賃合同相關的補充資產負債表信息，包括資產負債表上的位置，位於 2022年3月31日2021 年 12 月 31 日如下（以千計，除非另有説明）：
2022年3月31日2021年12月31日
經營租賃：
其他資產$144,594 $154,741 
應計費用35,285 31,603 
其他非流動負債116,736 126,997 
經營租賃負債總額152,021 158,600 
融資租賃：
不動產、廠房和設備淨額74,398 75,302 
長期債務的當前部分(a)
3,996 3,768 
長期債務73,109 74,011 
融資租賃負債總額77,105 77,779 
加權平均剩餘租賃期限（以年為單位）：
經營租賃12.812.9
融資租賃24.424.5
加權平均貼現率 (%)：
經營租賃3.48 %3.44 %
融資租賃4.46 %4.47 %
(a) 餘額包括應計負債中記錄的融資租賃應計利息。
截至2022年3月31日，租賃負債的到期日如下（以千計）：
經營租賃融資租賃
2022 年的剩餘時間$29,496 $4,015 
202334,363 6,156 
202420,847 6,156 
202512,298 6,156 
20269,784 5,497 
此後122,294 97,469 
租賃付款總額229,082 125,449 
減去估算的利息77,061 48,344 
總計$152,021 $77,105 

注意 12—細分信息：
我們的 三應報告的細分市場包括：(1) 鋰；(2) 溴和 (3) 催化劑。每個細分市場都有一支由銷售、研發、流程工程、製造和採購以及業務戰略人員組成的專門團隊，他們完全負責通過提高資產和市場的關注度、敏捷性和響應能力來提高執行力。這種業務結構與我們在每個細分市場所服務的市場和客户保持一致。這種結構還有助於整個組織業務流程的持續標準化，並且與公司首席運營決策者目前在內部使用信息來評估績效和做出資源分配決策的方式一致。
下表顯示了有關我們的應申報分部的彙總財務信息。“所有其他” 類別僅包括不屬於我們任何核心業務的FCS業務。2021 年 6 月 1 日，我們完成了此次出售
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雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
FCS 業務的。有關更多信息，請參見附註3 “資產剝離”。“所有其他” 類別中的金額代表在 2021 年 6 月 1 日剝離之前在該業務中的活動。
企業類別不被視為細分市場，包括未分配給運營部門的公司相關項目。養老金和其他離職後福利（“OPEB”）服務成本（代表在職員工在此期間獲得的福利）以及先前服務成本或福利的攤銷分配給應報告的細分市場 “所有其他” 和 “公司”，而養老金和OPEB福利成本或信貸的其餘部分（“營業外養老金和OPEB項目”）則包含在公司中。細分市場數據包括按成本計算的原材料的細分市場間轉移和某些公司成本的分配。
公司首席運營決策者使用調整後的息税折舊攤銷前利潤（定義見下文）來評估公司業務板塊的持續表現並分配資源。公司將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除利息和融資支出、所得税支出、折舊和攤銷前的收益，對某些非營業、非經常性或不尋常項目以平衡的方式和分部進行持續調整。這些非營業、非經常性或異常項目可能包括與收購和整合相關的成本、業務銷售的損益、重組費用、設施剝離費用、某些訴訟和仲裁成本和費用、非營業養老金和OPEB項目以及其他重要的非經常性項目。此外，管理層將調整後的息税折舊攤銷前利潤用於業務和企業規劃目的，並將其作為計算管理層和其他員工基於績效的薪酬的重要組成部分。該公司之所以報告調整後的息税折舊攤銷前利潤，是因為管理層認為這為投資者提供了透明度，並使財務業績具有同期可比性。調整後的息税折舊攤銷前利潤是一項財務指標，既不符合美國公認會計原則，也沒有按照美國公認會計原則列報。調整後的息税折舊攤銷前利潤不應被視為歸屬於Albemarle Corporation的淨（虧損）收益的替代方案，後者是根據美國公認會計原則計算和報告的最直接可比的財務指標，或根據美國公認會計原則報告的任何其他財務指標。
三個月已結束
3月31日
20222021
（以千計）
淨銷售額：
鋰$550,272 $278,976 
溴素359,579 280,447 
催化劑217,877 220,243 
所有其他— 49,625 
淨銷售總額$1,127,728 $829,291 
調整後的息税折舊攤銷前利潤
鋰$308,615 $106,436 
溴素129,234 94,640 
催化劑16,910 25,427 
所有其他— 21,479 
企業(22,829)(17,928)
調整後的息税折舊攤銷前利潤$431,930 $230,054 

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雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則財務指標）與歸屬於雅寶公司的淨（虧損）收益的對賬情況見下文，雅寶公司是根據美國公認會計原則計算和報告的最直接可比的財務指標（以千計）：
鋰溴素催化劑可報告的細分市場合計所有其他企業合併總計
截至2022年3月31日的三個月
歸屬於雅寶公司的淨收益（虧損）$261,689 $116,561 $3,989 $382,239 $— $(128,856)$253,383 
折舊和攤銷38,526 12,673 12,921 64,120 — 2,454 66,574 
出售房產權益的損失(a)
8,400 — — 8,400 — — 8,400 
與收購和整合相關的成本(b)
— — — — — 1,724 1,724 
利息和融資費用(c)
— — — — — 27,834 27,834 
所得税支出— — — — — 80,530 80,530 
非營業養老金和OPEB項目— — — — — (5,280)(5,280)
其他(d)
— — — — — (1,235)(1,235)
調整後 EBITDA$308,615 $129,234 $16,910 $454,759 $— $(22,829)$431,930 
截至 2021 年 3 月 31 日的三個月
歸屬於雅寶公司的淨收益（虧損）$74,630 $82,113 $12,916 $169,659 $20,016 $(93,998)$95,677 
折舊和攤銷31,806 12,527 12,511 56,844 1,463 3,953 62,260 
與收購和整合相關的成本(b)
— — — — — 2,162 2,162 
利息和融資費用(e)
— — — — — 43,882 43,882 
所得税支出— — — — — 22,107 22,107 
非營業養老金和OPEB項目— — — — — (5,465)(5,465)
其他(f)
— — — — — 9,431 9,431 
調整後 EBITDA$106,436 $94,640 $25,427 $226,503 $21,479 $(17,928)$230,054 
(a)由於供應鏈、勞動力和 COVID-19 疫情相關問題導致預計成本超支，對在西澳大利亞州凱默頓建造某些氫氧化鋰轉化資產的義務進行了修訂估算，因此記錄的費用。相應的債務記入應計負債中，將轉給礦產資源有限公司（“MRL”），該公司保持 40這些凱默頓資產的所有權百分比。
(b)與各種重大項目的收購、整合和潛在資產剝離相關的成本，記錄在銷售、一般和管理費用（“SG&A”）中。
(c)利息和融資費用中包括對期外誤差的更正（美元）17.5百萬美元與多報前幾期資本化利息有關。有關更多詳細信息，請參見注釋1 “演示基礎”。
(d)包括截至2022年3月31日的三個月中記錄的金額：
•SG&A-$4.3出售不屬於我們運營的傳統房產所獲得的百萬美元收益，部分被美元抵消2.8在不屬於我們運營的地點為環境保護區收取的百萬美元費用以及0.7數百萬的設施關閉費用與德國辦公室有關。
•其他收入，淨額-$0.6百萬美元收益與前一段時期從法律事務中獲得的和解有關。
(e)利息和融資費用中包括提前清償債務造成的損失，金額為美元27.8截至2021年3月31日的三個月中為百萬美元。有關更多信息，請參見附註9 “長期債務”。
(f)包括截至2021年3月31日的三個月的金額，記錄在：
▪SG&A-$5.5百萬美元的支出主要與正常薪酬安排之外的非常規勞動和薪酬相關成本有關。
▪其他收入，淨額-$3.9百萬美元的支出主要與資產報廢義務費用有關，以更新以前由雅寶擁有的場地的估算值。


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雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
注意 13—養老金計劃和其他退休後福利：
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間，養老金和退休後福利成本（抵免）的組成部分如下（以千計）：
三個月已結束
3月31日
20222021
養老金福利成本（信貸）：
服務成本$985 $1,179 
利息成本5,605 5,119 
預期資產回報率(11,212)(10,893)
先前服務津貼的攤銷24 29 
養老金福利淨額抵免總額$(4,598)$(4,566)
退休後福利成本：
服務成本$21 $31 
利息成本327 309 
退休後福利淨成本總額$348 $340 
養老金和退休後補助金淨額抵免總額$(4,250)$(4,226)
除服務成本外，淨福利成本（信貸）的所有組成部分均包含在合併收益表中的其他收入中。
在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間，我們捐款了美元3.2百萬和美元14.7分別向我們的合格和不合格養老金計劃發放了百萬美元。
我們付了 $0.6百萬和美元0.6在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間，美國退休後福利計劃的保費分別為百萬美元。

注 14—金融工具的公允價值：
在評估金融工具的公允價值時，我們使用基於市場狀況和評估時存在的其他風險因素的方法和假設。我們的金融工具的公允價值信息如下：
長期債務——我們票據的公允價值是使用一級輸入估算的，並考慮了長期債務的記錄金額和公允價值之間的差額。 隨附的合併資產負債表中報告的剩餘長期債務的賬面價值接近公允價值，因為根據我們借款所在國目前可用的現行可變市場利率，幾乎所有這些債務都具有利息。
2022年3月31日2021年12月31日
已錄製
金額		公允價值已錄製
金額		公允價值
（以千計）
長期債務$2,499,719 $2,511,206 $2,405,021 $2,593,590 
外匯遠期合約——在2019年第四季度，我們簽訂了一份外匯遠期合約，以對衝澳大利亞凱默頓工廠建設期間購買非功能性貨幣的現金流敞口。這種衍生金融工具用於管理風險，不用於交易或其他投機目的。根據ASC 815的規定，該外幣遠期合約已被指定為套期保值工具， 衍生品和套期保值。截至2022年3月31日和2021年12月31日，我們有未償還的指定外幣遠期合約，其名義價值總額為等值美元86.1百萬和美元36.5分別是百萬。
我們還簽訂了與我們的風險管理策略相關的外匯遠期合約，這些合約未被ASC 815指定為對衝工具， 衍生品和套期保值, 以儘量減少外幣匯率變動的財務影響.這些衍生金融工具用於管理風險，不用於交易或其他投機目的。我們的非指定外幣遠期合約的公允價值是根據當前結算價值估算的。截至2022年3月31日和2021年12月31日，我們有未結清的非指定用途
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雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
名義價值總計美元的外幣遠期合約486.9百萬和美元618.1分別為百萬美元，對衝了我們對各種貨幣的敞口，包括智利比索、歐元、中國人民幣、日元、澳元和新加坡元。
下表彙總了截至2022年3月31日和2021年12月31日合併資產負債表中包含的外幣遠期合約的公允價值（以千計）：
2022年3月31日2021年12月31日
資產負債資產負債
被指定為對衝工具(a)
$3,760 $— $237 $57 
未指定為對衝工具(b)
2,673 168 2,901 248 
總計$6,433 $168 $3,138 $305 
(a) 已包括 $3.8截至2022年3月31日的其他流動資產為百萬美元，以及美元0.2百萬美元的其他流動資產和 $0.1截至2021年12月31日，應計支出為百萬美元。
(b) 已包括 $2.7百萬美元的其他流動資產和 $0.2截至 2022 年 3 月 31 日的應計支出為百萬美元，以及 $2.9百萬美元的其他流動資產和 $0.2截至2021年12月31日，應計支出為百萬美元。

下表彙總了截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間我們的外幣遠期合約確認的淨收益（虧損）（以千計）：
三個月已結束
3月31日
20222021
被指定為對衝工具
在其他綜合虧損中確認的收入（虧損）$4,017 $(1,600)
未被指定為套期保值工具
其他收入中確認的虧損，淨額(a)
$(3,972)$(191)
(a) 通常預計，我們未被指定為套期保值工具的外幣遠期合約價值的波動將被對衝標的風險敞口價值的變化所抵消，這些變動也在 “其他淨收益” 中列報。
此外，在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間，我們記錄的淨現金結算額為美元3.3百萬和美元7.9在我們的簡明合併現金流量表中，其他淨額分別為百萬美元。
在結算和相關資產投入使用後，與現金流套期保值相關的未實現損益將重新歸類為相關資產生命週期內的收益。
我們的外匯遠期合約的交易對手是主要的金融機構，我們通常與這些機構有其他財務關係。如果這些交易對手不履約，我們將面臨信用損失。但是，我們預計交易對手不會履約。

注意 15—公允價值計量：
公允價值的定義是市場參與者在計量日（退出價格）有序交易中出售資產或轉移負債所獲得的價格。用於衡量公允價值的輸入分為以下層次結構：
第 1 級活躍市場中相同資產或負債的未經調整的報價
第 2 級活躍市場中類似資產或負債的未經調整的報價，或非活躍市場中相同或相似資產或負債的未經調整的報價，或資產或負債可觀察到的報價以外的投入
第 3 級無法觀察的資產或負債輸入
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目錄
雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
我們努力利用現有的最佳信息來衡量公允價值。金融資產和負債是根據對公允價值計量至關重要的最低投入水平進行全面分類的。 下表列出了我們截至2022年3月31日和2021年12月31日經常按公允價值記賬的金融資產和負債（以千計）：
2022年3月31日相同商品在活躍市場的報價（第 1 級）活躍市場中類似商品的報價（第 2 級）不可觀察的輸入（級別 3）
資產：
可供出售債務證券(a)
$247,107 $— $— $247,107 
高管遞延薪酬計劃下的投資(b)
$27,272 $27,272 $— $— 
以淨資產價值計量的私募股權證券(c) (d)
$4,710 $— $— $— 
外幣遠期合約(e)
$6,433 $— $6,433 $— 
負債：
高管遞延薪酬計劃下的義務(b)
$27,272 $27,272 $— $— 
外幣遠期合約(e)
$168 $— $168 $— 
2021年12月31日相同商品在活躍市場的報價（第 1 級）活躍市場中類似商品的報價（第 2 級）不可觀察的輸入（級別 3）
資產：
可供出售債務證券(a)
$246,517 $— $— $246,517 
高管遞延薪酬計劃下的投資(b)
$32,491 $32,491 $— $— 
以淨資產價值計量的私募股權證券(c) (d)
$4,696 $— $— $— 
外幣遠期合約(e)
$3,138 $— $3,138 $— 
負債：
高管遞延薪酬計劃下的義務(b)
$32,491 $32,491 $— $— 
外幣遠期合約(e)
$305 $— $305 $— 
(a)2021年6月1日，作為FCS出售收益的一部分收購了格雷斯子公司的優先股。有關重大條款和條件的更多詳細信息，請參閲附註2 “資產剝離”。第三方對公允價值的估計是使用直到資產可能被贖回的時期內的預期未來現金流編制的，採用的貼現率恰當地反映了市場參與者對與投資相關的風險的看法。這些被視為第 3 級輸入。
(b)我們維持了行政延期薪酬計劃（“EDCP”），該計劃於2001年通過，隨後進行了修訂。EDCP的目的是在我們的某些員工退休或去世後提供當前的税收籌劃機會和補充資金。EDCP旨在通過向具有特殊能力的員工提供這些福利，幫助他們吸引和留住這些員工。我們還維持福利保護信託（“信託”），該信託旨在提供資金來源，以協助履行EDCP的義務，但要視我們破產時債權人的索賠而定。信託資產根據權威指導進行合併。信託的資產主要包括共同基金投資（作為交易證券入賬，並通過合併收益表按月按市計價）以及現金和現金等價物。因此，這些資產和債務被歸類為第一級。
(c)主要包括在合併資產負債表中的投資中報告的私募股權證券。公允價值的變化在我們的合併損益表中以其他支出（淨額）列報。
(d)某些私募股權證券的持有量是使用每股淨資產價值（或其等價物）的實用權宜之計以公允價值計量的，尚未歸入公允價值層次結構。
(e)由於我們的全球運營和融資活動，我們面臨外幣匯率變動帶來的市場風險，這可能會對我們的經營業績和財務狀況產生不利影響。在認為合適的情況下，我們會通過使用外幣遠期合約將外幣匯率波動帶來的風險降至最低。外幣遠期合約在上市市場或場外交易市場使用經紀人報價或市場交易進行估值。因此，這些衍生工具被歸類為二級。有關我們的外幣遠期合約的更多詳細信息，請參閲附註14 “金融工具的公允價值”。

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目錄
雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
下表列出了三級經常性公允價值衡量標準的期初和期末餘額的對賬情況（以千計）：
可供出售的債務證券
截至2021年12月31日的期初餘額
$246,517 
公允價值調整(2,594)
折扣的增加3,184 
截至2022年3月31日的期末餘額
$247,107 

注意 16—累計其他綜合（虧損）收益：
在下述期間（以千計），累計其他綜合（虧損）收益（扣除遞延所得税）的組成部分和活動包括以下內容：
外幣折算及其他
淨投資對衝(a)
現金流對衝(b)
利率互換(c)
總計
截至2022年3月31日的三個月
截至2021年12月31日的餘額$(391,674)$— $6,623 $(7,399)$(392,450)
重新分類前的其他綜合（虧損）收入(5,909)— 4,017 — (1,892)
從累計其他綜合損失中重新歸類的金額20 — — 650 670 
扣除税款的其他綜合（虧損）收入(5,889)— 4,017 650 (1,222)
歸屬於非控股權益的其他綜合收益53 — — — 53 
截至2022年3月31日的餘額$(397,510)$— $10,640 $(6,749)$(393,619)
截至 2021 年 3 月 31 日的三個月
截至2020年12月31日的餘額$(369,152)$46,593 $6,449 $(10,022)$(326,132)
重新分類前的其他綜合（虧損）收入(28,167)5,110 (1,600)— (24,657)
從累計其他綜合損失中重新歸類的金額25 — — 650 675 
扣除税款的其他綜合（虧損）收入(28,142)5,110 (1,600)650 (23,982)
重新歸類為累計其他綜合損失的金額51,703 (51,703)— — — 
截至2021年3月31日的餘額$(345,591)$— $4,849 $(9,372)$(350,114)
(a)在2021年第一季度，在償還淨投資後，停止了淨投資套期保值 1.875% 以歐元計價的優先票據。與這種已終止的淨投資套期保值相關的外匯重估損益餘額已重新歸類為外幣折算和其他餘額，在套期保值淨投資被出售或清算之前，這些餘額將保持在累計的其他綜合虧損範圍內。
(b)我們簽訂了一份外幣遠期合約，根據ASC 815，該合約被指定為現金流套期保值， 衍生品和套期保值。有關更多信息，請參閲附註 14 “金融工具的公允價值”。
(c)從累計其他綜合虧損中重新歸類的金額的税前部分包含在利息支出中。

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目錄
雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
下表列出了截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間分配給其他綜合（虧損）收入各部分的所得税（支出）補助金金額（以千計）：
外幣折算及其他淨投資對衝現金流對衝利率互換
截至2022年3月31日的三個月
税前其他綜合（虧損）收入$(6,458)$— $4,017 $834 
所得税支出569 — — (184)
扣除税款的其他綜合（虧損）收入$(5,889)$— $4,017 $650 
截至 2021 年 3 月 31 日的三個月
税前其他綜合收益（虧損）$(28,138)$6,552 $(1,600)$834 
所得税（費用）補助(4)(1,442)— (184)
其他綜合收益（虧損），扣除税款$(28,142)$5,110 $(1,600)$650 

注意 17—關聯方交易：
我們的合併收益表包括在正常業務過程中向未合併關聯公司的銷售和從未合併關聯公司購買的商品，具體如下（以千計）：
三個月已結束
3月31日
20222021
向未合併關聯公司的銷售$7,655 $5,730 
從未合併的關聯公司購買(a)
$216,554 $33,150 
(a)從非合併子公司購買的增加主要與從我們的Windfield合資企業購買鋰輝石的價格和數量增加有關。

我們的合併資產負債表包括正常業務過程中未合併關聯公司的應收賬款和應付給未合併關聯公司的應收賬款，如下所示（以千計）：
2022年3月31日2021年12月31日
來自未合併關聯公司的應收賬款$3,743 $2,139 
應付給未合併關聯公司的賬款(a)
$190,058 $47,499 
(a)未合併關聯公司應付賬款的增加主要與在正常付款條件下從我們的Windfield合資企業購買的鋰輝石的購買量增加有關。

注 18—補充現金流信息：
與簡明合併現金流量表相關的補充信息如下（以千計）：
三個月已結束
3月31日
20222021
與投資和融資活動有關的補充非現金披露：
資本支出包含在應付賬款中$196,661 $151,604 
為資本支出簽發的期票(a)
$10,876 $— 
(a)在2022年第一季度，公司發行了現值為美元的期票10.9百萬美元用於在北卡羅來納州國王山購買的土地。從2027年到2048年，期票每年等額分期支付。
作為收購所支付的購買價格的一部分 60礦產資源有限公司（“MRL”）Wodgina項目的百分比權益，公司轉讓了美元65.1百萬和美元43.2在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月中，其指定的凱默頓資產在建中分別佔100萬英鎊，代表MRL的資產 40資產利息百分比。這些資產的現金流出記錄在資本支出中
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目錄
雅寶公司和子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
簡明合併現金流量表。這些資產的非現金轉移記錄在 “非現金轉賬” 中 40合併現金流量表中經營活動現金流中凱默頓工廠在建工程價值佔MRL的百分比。

注 19—最近發佈的會計公告：
2020年3月，財務會計準則委員會（“FASB”）發佈了會計指南，規定了在符合某些標準的情況下將美國公認會計原則應用於受參考利率改革影響的合同、套期保值關係和其他交易的可選權宜之計和例外情況。該指導方針僅適用於參考倫敦銀行同業拆借利率或其他參考利率的合約、套期保值關係和其他因參考利率改革而預計將終止的交易。2021年1月，FASB發佈了額外的會計指南，明確了某些可選的權宜之計和例外情況適用於受折扣過渡影響的衍生品。財務會計準則委員會兩份公告下的指導方針均於2020年3月12日至2022年12月31日生效。該公司目前預計該指引不會對其合併財務報表產生重大影響。
2021年11月，財務會計準則委員會發布了會計指南，要求在財務報表附註中披露政府援助。該指導方針將要求披露：(1) 獲得的政府援助的類型；(2) 此類援助的會計核算；(3) 援助對企業實體財務報表的影響。本指南對2021年12月15日之後發佈的年度財務報表有效。該公司目前預計該指引不會對其年度財務報表披露產生重大影響。
2022年3月，財務會計準則委員會發布了會計指南，擴大了公司在公允價值套期保值中對衝金融資產或實益權益投資組合的基準利率風險的能力。該指南擴大了投資組合層方法的使用，允許使用現貨起步、遠期起始和攤銷名義掉期對單個封閉的資產組合進行多次套期保值。這也允許將預付和不可預付的金融資產都包括在投資組合層套期保值的封閉式資產組合中。此外，該指導方針要求不要將基差調整分配給單個資產進行主動投資組合層方法套期保值，而應將基差調整分配給已關閉的整個資產組合。本指南對2022年12月15日之後開始的年度期間發佈的財務報表有效，包括這些年度內的中期財務報表。該公司目前預計該指引不會對其合併財務報表產生重大影響。


第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。
前瞻性陳述
本10-Q表季度報告中提供的某些信息，包括以引用方式納入的文件，可能構成1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述。此類前瞻性陳述基於我們當前的預期，而這些預期又基於我們目前對業務和運營的瞭解，我們認為這些假設是合理的。我們使用了 “預期”、“相信”、“可以”、“估計”、“期望”、“打算”、“可能”、“應該”、“會”、“將”、“願意” 等詞語以及此類詞語和類似表達方式的變體來識別此類前瞻性陳述。
這些前瞻性陳述不能保證未來的表現，涉及某些風險、不確定性和假設，這些風險和假設難以預測，其中許多是我們無法控制的。無法保證我們的實際業績不會與前瞻性陳述中表達或暗示的業績和預期存在重大差異。可能導致實際業績與任何前瞻性陳述中表達或暗示的前景存在重大差異的因素包括但不限於與以下內容相關的信息：
•經濟和商業狀況的變化；
•產品開發；
•未來的收購和資產剝離交易，包括成功執行、運營和整合收購和資產剝離以及承擔額外債務的能力；
•擬議交易的預期收益；
•正在進行和擬議的項目的時間安排；
•我們的主要客户以及我們所服務的行業和市場的財務和經營業績的變化；
•收到客户訂單的時間；
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目錄
•重要客户的得失；
•來自其他製造商的競爭；
•對我們產品的需求或銷售我們產品的最終用户市場的變化；
•限制或禁止我們產品的製造和銷售；
•原材料的可用性；
•原材料和能源成本的增加，以及我們向客户轉嫁此類增長的能力；
•技術變革和發展;
•我們市場的總體變化；
•外幣波動；
•影響我們運營或產品的法律和政府法規的變化；
•監管行動、訴訟、索賠或訴訟的發生（包括與美國《反海外腐敗法》和外國反腐敗法有關的監管行動、訴訟、索賠或訴訟）；
•氣候變化的影響，包括我們可能受到的任何監管變化；
•網絡安全漏洞、恐怖襲擊、工業事故或自然災害的發生；
•與化學品製造相關的危害；
•無法維持目前的保險水平，包括產品或場所責任保險，或拒絕提供此類保險；
•影響全球經濟的政治動盪，包括恐怖主義或敵對行動的不利影響；
•影響我們的製造業務或合資企業的政治不穩定；
•會計準則的變化；
•無法從我們的全球製造成本降低計劃以及我們正在進行的持續改進和合理化計劃中取得成果；
•我們收入的司法管轄結構的變化以及税法和税率或解釋的變化；
•可能影響我們籌集資金或增加資金成本的能力的貨幣政策、通貨膨脹或利率的變化，影響我們的養老基金投資表現並增加我們的養老金支出和融資義務；
•債務和股票市場的波動性和不確定性；
•技術或知識產權侵權，包括網絡安全漏洞，以及其他創新風險；
•我們未來可能做出的決定；
•新型冠狀病毒（“COVID-19”）疫情的持續時間和影響仍存在不確定性；
•雅寶合作伙伴在合資企業和其他項目中的表現；
•信用評級的變化；以及
•我們在向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的報告中不時詳述的其他因素。
除非證券和其他適用法律另有要求，否則如果情況發生變化，我們沒有義務對任何前瞻性陳述進行修改。以下討論應與本10-Q表季度報告中包含的簡明合併財務報表和相關附註一起閲讀。
以下是對截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間經營業績的討論和分析。關於我們的合併財務狀況和額外資本來源的討論載於單獨的標題下 “財務狀況和流動性”。
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目錄
概述
我們是全球領先的高度工程化特種化學品的開發商、製造商和銷售商，這些化學品旨在滿足不同終端市場的客户需求。我們的企業宗旨是通過激發人們的潛力，使世界變得安全和可持續。我們服務的最終市場包括儲能、煉油、消費類電子產品、建築、汽車、潤滑油、製藥和作物保護。我們相信，我們的商業和地域多樣性、技術專長、獲得高質量資源的機會、創新能力、靈活、低成本的全球製造基地、經驗豐富的管理團隊以及對核心基礎技術的戰略關注將使我們能夠在我們運營的特種化學品行業領域保持領先地位。
長期趨勢對我們所服務的終端市場的需求產生有利影響，再加上我們多樣化的產品組合、廣泛的地理位置和以客户為中心的解決方案，將繼續成為我們未來收益增長的關鍵驅動力。我們將繼續在現有的綠色解決方案組合的基礎上再接再厲，繼續努力向市場提供創新但商業上可行的清潔能源產品和服務，為我們的可持續收入做出貢獻。例如，我們的鋰業務為電動里程的增長做出了貢獻，並通過電網存儲提高了可再生能源的使用效率；溴可以防止電子設備起火，提高橡膠輪胎的燃油效率並減少燃煤發電廠的排放；催化劑業務通過從一桶石油中獲得更多可用產品來提高自然資源的效率，實現更安全、更環保的烷基化物的生產，從而更安全、更環保地生產用於生產更環保的烷基化物燃料，並通過更清潔的運輸燃料減少排放.我們認為，我們嚴格的降低成本的努力和持續的生產率提高等因素使我們能夠充分利用經濟狀況的走強，同時減輕當前充滿挑戰的全球經濟環境的負面影響。
2022 年第一季度
在2022年第一季度：
•我們的董事會於2022年2月24日宣佈派發每股0.395美元的季度股息，該股息已於2022年4月1日支付給截至2022年3月18日營業結束時的登記股東。
•2022 年 1 月，我們與 6K 簽署了一項聯合開發協議，探討使用 6K 獲得專利的 UniMelt® 先進可持續材料生產平臺，通過潛在的破壞性製造流程開發新型鋰電池材料。
•2022年2月，我們宣佈，我們與我們的MARBL合資夥伴礦產資源有限公司（“MRL”）簽署了一份不具約束力的信函協議，以探討MARBL合資企業的潛在擴張，以期通過增加選擇性和降低風險來擴大鋰轉化能力。
•我們本季度的淨銷售額為11.3億美元，與2021年第一季度的淨銷售額8.293億美元相比增長了36％。
•攤薄後的每股收益為2.15美元，較2021年第一季度的業績增長了156％。
•2022年第一季度，運營部門提供的淨現金為2.062億美元，比2021年第一季度增長31％。

外表
當前的全球商業環境為我們所服務的市場帶來了各種各樣的機遇和挑戰。特別是，鋰電池和儲能市場，尤其是電動汽車（“電動汽車”）的市場仍然強勁，這為繼續開發高質量和創新的產品提供了機會，同時管理擴容帶來的高昂成本。我們所服務的其他市場繼續為價值和增長提供各種機會，因為我們已經做好了準備，以管理不斷變化的全球狀況對我們業務的影響，例如全球增長緩慢和不均衡、貨幣匯率波動、原油價格波動、動態的定價環境、不斷變化的電子產品格局、煉油廠客户對尖端催化劑和技術的持續需求以及日益嚴格的環境標準。在這些動態中，我們認為我們的業務基本面是健全的，而且我們在戰略上處於有利地位，因為我們仍然專注於增加銷量，主要通過定價和產品開發、管理成本以及為客户和股東創造價值來優化和提高投資組合的價值。我們相信，我們的業務仍然處於有利地位，可以利用推動終端市場增長的新商機和長期趨勢，並迅速應對這些市場經濟狀況的變化。
儘管全球經濟狀況一直在改善，但 COVID-19 疫情繼續對全球產生影響。迄今為止，我們還沒有看到對我們的運營產生重大影響，但是，對我們業務的最終影響將取決於全球疫情的時間長短和嚴重程度。我們所有的信息技術系統均按設計運行，所有站點均以正常容量運行，同時我們將繼續遵守所有政府和衞生機構的規定
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目錄
建議和要求，以及保護我們員工和社區的安全。我們認為，我們有足夠的庫存可以繼續保持目前的水平，但是，政府規定的停產可能會影響我們獲取更多材料的能力，並幹擾客户的購買。目前，我們無法預測 COVID-19 疫情對我們業務的預期整體財務影響，但我們正在為各種經濟情景做好計劃，並繼續努力保護員工的安全和業務健康。
鋰： 我們預計，2022年鋰業的業績將同比增長，這主要是由於定價上漲，這反映了緊張的市場環境推動了我們長期協議下現貨和指數參考定價的上漲。此外，我們預計，來自智利拉內格拉的新產能、位於西澳大利亞州凱默頓的1號列車投入運營，以及對天元的預期收購，其中包括一座設計為每年生產多達25,000公噸LCE的氫氧化鋰轉化廠，銷售量將增加。在我們擴大新產能的同時，我們將繼續利用收費安排來滿足不斷增長的客户需求。由於鋰電池市場保持強勁，電動汽車的銷量預計將比上年繼續增長。
我們還宣佈了在中國進行戰略投資的協議，計劃建造兩座電池級鋰轉化廠，最初的目標是每年50,000公噸。根據進一步的研究和批准，預計這些工廠將在2022年開始施工，並在2024年底之前完成建設。此外，我們持有60％股權的MARBL合資企業最近宣佈，打算恢復Wodgina鋰輝石礦的鋰輝石精礦生產，預計將在2022年第二季度重啟生產。2022年2月，我們宣佈，我們與我們的MARBL合資夥伴MRL簽署了一份不具約束力的信函協議，以探討MARBL合資企業的潛在擴張，以期通過增加選擇性和降低風險來擴大鋰轉化能力。
從長遠來看，我們認為，隨着新的鋰應用的發展，以及插電式混合動力汽車和全電池電動汽車的使用增加，對鋰的需求將繼續增長。鋰的需求得到了以下有利背景的支持：鋰離子電池成本穩步下降，電池性能提高，陰極和電池生產商以及汽車原始設備製造商繼續對電池和電動汽車供應鏈進行大量投資，有利於電動汽車/可再生能源使用的全球公共政策，以及歐洲在 COVID-19 疫情下采取的其他刺激措施，我們預計這些措施將增加電動汽車需求。與主要戰略客户的長期供應協議也支持了我們的前景，這反映了我們作為首選全球鋰合作伙伴的地位，我們的規模、地理位置多樣的低成本資源以及供應和運營執行的長期可靠性記錄突顯了我們的前景。
溴素： 我們預計，由於對阻燃劑的需求強勁以及受益於多樣化的終端市場，2022年的淨銷售額和盈利能力都將略有增加。由於假設氯等原材料的持續供應，2021年成功實施了增長項目，預計銷量將與2021年全年相比略有增加。Bromine持續的成本節約計劃和更高的定價預計將抵消更高的運費和原材料成本。
從長遠來看，我們仍然認為，全球生活水平的提高、數字化的普及、對數據管理能力的需求不斷增加以及發展中市場可能出臺越來越嚴格的消防安全法規，可能會推動對消防安全產品的持續需求。我們專注於以盈利方式發展我們具有全球競爭力的溴和衍生物生產網絡，為所有主要的溴消費產品和市場提供服務。我們穩健的長期業務基礎、強勁的成本地位、產品創新和對原材料成本的有效管理相結合，將使我們能夠管理業務，應對終端市場的挑戰，並利用特定終端市場有利的市場趨勢所預期的機會。
催化劑：由於運費和投入成本的通貨膨脹壓力，包括與烏克蘭戰爭相關的歐洲天然氣價格波動，預計2022年的催化劑總業績將同比下降65％，至持平。預計煉油市場價格的上漲將部分抵消這一點。預計每個催化劑板塊的銷量都將增長。由於旅行增加和全球汽油庫存枯竭，流化催化裂化（“FCC”）市場已從 COVID-19 疫情中恢復過來。加氫處理催化劑（“HPC”）需求往往比FCC需求更低，但由於煉油廠推遲週轉，預計將出現長期復甦。2021年，我們啟動了對催化劑業務的戰略審查，以定位價值創造。
從長遠來看，我們認為，全球對運輸燃料需求的增加、新的煉油廠的啟動以及清潔燃料的持續採用將是我們催化劑業務增長的主要驅動力。我們相信，提供卓越的最終用途性能仍然是在煉油催化劑行業創造可持續價值的最有效方式。我們還相信，我們的技術將繼續為世界各地面臨更嚴格法規的煉油廠提供顯著的業績和經濟利益，包括那些管理北美緻密油中存在的新污染物的煉油廠，以及那些尋求使用更重原料同時推動更高丙烯產量的煉油廠。從長遠來看，我們認為全球原油供應將變得更大、更糟，這一趨勢對我們的催化劑組合來説是個好兆頭。憑藉卓越的技術和生產能力以及終端市場需求的預期增長，我們相信催化劑在未來仍處於有利地位。在高性能催化劑解決方案（“PCS”）方面，我們預計我們的產品將長期增長
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目錄
有機金屬業務是由於生活水平和基礎設施支出的提高推動了全球對塑料的需求增長。
企業：在2022年第一季度，我們將季度股息率提高至每股0.395美元。我們繼續專注於現金創造、營運資本管理和流程效率。此外，我們預計，2022年的全球有效税率將繼續根據實際收入收入的地點而有所不同，並且仍會因美國和其他税務管轄區立法的變化而受到潛在波動的影響。
我們仍然致力於評估收購或其他業務發展活動可能出現的任何機會的優點，以補充我們的業務版圖。有關我們的產品、市場和財務業績的更多信息，請訪問我們的網站， www.albemarle.com。我們的網站不是本文檔的一部分，也未以引用方式納入本文檔。

運營結果

以下數據和討論分析了在隨附的合併損益表所含期間影響我們經營業績的某些重要因素。

2022 年第一季度與 2021 年第一季度相比

精選財務數據（未經審計）

淨銷售額
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
淨銷售額$1,127,728 $829,291 $298,437 36 %
•我們每項業務的定價提高了2.684億美元
•8,950萬美元的銷售額增長，主要集中在鋰和溴方面，但部分被催化劑所抵消
•2021年6月1日出售精細化學服務（“FCS”）業務後，淨銷售額減少了4,960萬美元
•美元兑各種貨幣走強導致了990萬美元的不利貨幣兑換
毛利
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
毛利$449,030 $263,687 $185,343 70 %
毛利率39.8 %31.8 %
▪對所有業務產生有利的價格影響，以及鋰和溴推動的銷量增加
▪公用事業增加，主要是歐洲的天然氣，以及我們每項業務的運費
▪由於鋰的價格上漲，智利的佣金支出增加
▪2021年6月1日出售FCS業務導致淨銷售額下降
▪美元兑各種貨幣疲軟導致不利的匯兑影響
銷售、一般和管理（“SG&A”）費用
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
銷售、一般和管理費用$112,568 $93,187 $19,381 21 %
佔淨銷售額的百分比10.0 %11.2 %
▪提高所有業務和企業的薪酬，包括基於激勵的支出
▪部分被生產率的提高以及專業人員費用和其他管理費用的減少所抵消
▪2021年包括550萬美元的支出，主要與正常薪酬安排之外的非常規勞動和薪酬相關成本有關
▪2022 年包括出售不屬於我們運營的傳統房產所獲得的430萬美元收益

研究和開發費用
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
研究和開發費用$16,083 $14,636 $1,447 10 %
佔淨銷售額的百分比1.4 %1.8 %

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目錄
出售房產權益的損失
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
出售房產權益的損失$8,400 $— $8,400 
▪與MRL在西澳大利亞州凱默頓建造的氫氧化鋰轉化資產40％權益的預期成本超支相關的支出
利息和融資費用
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
利息和融資費用$(27,834)$(43,882)$16,048 (37)%
▪2022年包括與更正前期虛報資本化利息價值有關的期外錯誤的1,750萬美元支出
▪2021年包括提前清償債務造成的2780萬美元虧損，包括2021年第一季度贖回債務所產生的投標溢價、費用、未攤銷折扣和未攤銷的遞延融資成本
▪與2021年相比，2022年第一季度的債務餘額有所減少
其他收入，淨額
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
其他收入，淨額$15,496 $11,312 $4,184 37 %
•2022年，來自W.R. Grace & Co.優先股折扣增加的收入為320萬美元（“Grace”）子公司作為FCS出售收益的一部分被收購
•2021年包括390萬美元的支出，主要與資產報廢義務費用有關，用於更新雅寶先前擁有的場地的估算
•外匯收益減少90萬美元
所得税支出
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
所得税支出$80,530 $22,107 $58,423 264 %
有效所得税税率26.9 %17.9 %
•與2022年應向亨斯邁公司支付的用於解決遺留法律事務的款項相關的全球無形低税收入
•收入地域結構的變化
未合併投資淨收益中的權益
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
未合併投資淨收益中的權益$62,436 $16,511 $45,925 278 %
▪Windfield Holdings Pty Ltd（“Talison”）合資企業的強勁定價和銷量增長使收益增加
▪Talison合資企業對外匯造成了230萬美元的不利影響
歸屬於非控股權益的淨收益
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
歸屬於非控股權益的淨收益$(28,164)$(22,021)$(6,143)28 %
▪由於銷量增加，與我們的約旦溴有限公司（“JBC”）合資企業相關的合併收入有所增加

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目錄
歸屬於雅寶公司的淨收益
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
歸屬於雅寶公司的淨收益$253,383 $95,677 $157,706 165 %
佔淨銷售額的百分比22.5 %11.5 %
每股基本收益$2.16 $0.85 $1.31 154 %
攤薄後的每股收益$2.15 $0.84 $1.31 156 %
▪銷量增加和優惠定價主要來自鋰和溴
▪由於2021年記錄的提前清償債務造成的損失，利息和融資費用減少，但被2022年記錄的期外修正部分抵消
▪提高生產力，降低專業人員費用和其他管理成本
▪Talison合資企業的收益增加
▪公用事業增加，主要是歐洲的天然氣，以及我們每項業務的運費
▪2021年6月1日處置後，FCS業務的銷售損失
▪銷售和收購支出增加，主要與薪酬支出增加有關

其他綜合（虧損）收益，扣除税款
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
扣除税款的其他綜合（虧損）收入$(1,222)$(23,982)$22,760 (95)%
▪外幣折算等
$(5,889)$(28,142)$22,253 (79)%
▪2022年包括日元的不利變動約700萬美元，新臺幣約500萬美元的不利變動以及其他各種貨幣的淨不利變動100萬美元，部分被巴西雷亞爾約700萬美元的有利變動所抵消
▪2022年包括260萬美元的虧損，這是對我們可供出售債務證券公允價值的調整
▪2021年包括歐元不利變動約1300萬美元、巴西雷亞爾約600萬美元、日元約500萬美元以及其他各種貨幣的淨不利差異400萬美元
▪現金流對衝
$4,017 $(1,600)$5,617 
▪淨投資對衝
$— $5,110 $(5,110)(100)%
區段信息概述。 根據我們產品的性質和經濟特徵以及公司首席運營決策者在內部使用信息來評估業績和做出資源配置決策的方式，我們確定了三個應報告的細分市場。我們的應報告業務部門包括：(1) 鋰、(2) 溴和 (3) 催化劑。

下表顯示了有關我們應報告細分市場的彙總財務信息。“所有其他” 類別僅包括不屬於我們任何核心業務的FCS業務，該業務的出售已於2021年6月1日完成。

公司類別不被視為分部，包括未分配給運營部門的公司相關項目。養老金和OPEB服務成本（代表在職員工在此期間獲得的福利）以及先前服務成本或福利的攤銷分配給應申報的細分市場、所有其他和企業，而養老金和OPEB福利成本或信貸的其餘部分（“非運營養老金和OPEB項目”）則包含在企業中。細分市場數據包括按成本計算的原材料分部間轉移以及某些公司成本的分配。

我們的首席運營決策者使用調整後的息税折舊攤銷前利潤（定義見下文）來評估公司業務部門的持續表現並分配資源。我們將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除利息和融資費用、所得税支出、折舊和攤銷前的收益，對某些非營運、非經常性或不尋常項目進行持續調整，以平衡方式按細分市場進行調整。這些非經營、非經常性或異常項目可能包括與收購和整合相關的成本、業務銷售損益、重組費用、設施剝離費用、某些訴訟和仲裁成本和費用、非運營養老金和OPEB項目以及其他重要的非經常性項目。此外，管理層將調整後的息税折舊攤銷前利潤用於業務規劃目的，並作為計算管理層和其他員工基於績效的薪酬的重要組成部分。我們之所以報告調整後的息税折舊攤銷前利潤，是因為管理層認為調整後的息税折舊攤銷前利潤為投資者提供了透明度，並實現了財務業績的週期間可比性。調整後的息税折舊攤銷前利潤是一項財務指標，不是要求或列報的
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目錄
符合美國公認的會計原則（“美國公認會計原則”）。調整後的息税折舊攤銷前利潤不應被視為可歸屬於雅寶公司的淨（虧損）收益的替代方案，雅寶公司是根據美國公認會計原則計算和報告的最直接可比的財務指標，或根據美國公認會計原則報告的任何其他財務指標。
截至3月31日的三個月百分比變化
2022%2021%2022 vs 2021
（以千計，百分比除外）
淨銷售額：
鋰$550,272 48.8 %$278,976 33.6 %97 %
Bromine359,579 31.9 %280,447 33.8 %28 %
催化劑217,877 19.3 %220,243 26.6 %(1)%
所有其他— — %49,625 6.0 %(100)%
淨銷售總額$1,127,728 100.0 %$829,291 100.0 %36 %
調整後的息税折舊攤銷前利潤
鋰$308,615 71.5 %$106,436 46.3 %190 %
Bromine129,234 29.9 %94,640 41.1 %37 %
催化劑16,910 3.9 %25,427 11.1 %(33)%
所有其他— — %21,479 9.3 %(100)%
企業(22,829)(5.3)%(17,928)(7.8)%(27)%
調整後息税折舊攤銷前利潤$431,930 100.0 %$230,054 100.0 %88 %
調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則財務指標）與歸屬於雅寶公司的淨（虧損）收益的對賬情況見下文，雅寶公司是根據美國公認會計原則計算和報告的最直接可比的財務指標（以千計）：
鋰溴素催化劑可報告的細分市場合計所有其他企業合併總計
截至2022年3月31日的三個月
歸屬於雅寶公司的淨收益（虧損）$261,689 $116,561 $3,989 $382,239 $— $(128,856)$253,383 
折舊和攤銷38,526 12,673 12,921 64,120 — 2,454 66,574 
出售房產權益的損失(a)
8,400 — — 8,400 — — 8,400 
與收購和整合相關的成本(b)
— — — — — 1,724 1,724 
利息和融資費用(c)
— — — — — 27,834 27,834 
所得税支出— — — — — 80,530 80,530 
非營業養老金和OPEB項目— — — — — (5,280)(5,280)
其他(d)
— — — — — (1,235)(1,235)
調整後 EBITDA$308,615 $129,234 $16,910 $454,759 $— $(22,829)$431,930 
截至 2021 年 3 月 31 日的三個月
歸屬於雅寶公司的淨收益（虧損）$74,630 $82,113 $12,916 $169,659 $20,016 $(93,998)$95,677 
折舊和攤銷31,806 12,527 12,511 56,844 1,463 3,953 62,260 
與收購和整合相關的成本(b)
— — — — — 2,162 2,162 
利息和融資費用(e)
— — — — — 43,882 43,882 
所得税支出— — — — — 22,107 22,107 
非營業養老金和OPEB項目— — — — — (5,465)(5,465)
其他(f)
— — — — — 9,431 9,431 
調整後 EBITDA$106,436 $94,640 $25,427 $226,503 $21,479 $(17,928)$230,054 
(a)由於供應鏈、勞動力和 COVID-19 疫情相關問題導致預計成本超支，對在西澳大利亞州凱默頓建造某些氫氧化鋰轉化資產的義務進行了修訂估算，因此記錄的費用。相應的債務記錄在應計負債中，將轉移給MRL，該公司保留這些Kemerton資產的40％所有權。
(b)與各種重大項目的收購、整合和潛在資產剝離相關的成本，記錄在SG&A中。
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目錄
(c)利息和融資費用中包括更正與虛報前期資本化利息有關的1,750萬美元的期外誤差。更多細節請參見附註 1 “列報基礎”。
(d)包括截至2022年3月31日的三個月中記錄的金額：
•銷售和收購——出售不屬於我們運營的遺留物業所獲得的430萬美元收益，部分被不屬於我們運營的場地的280萬美元環境保護費用和與德國辦公室相關的70萬美元設施關閉費用所抵消。
•其他收入，淨收益60萬美元，與前一時期從法律事務中獲得的和解有關。
(e)利息和融資費用中包括截至2021年3月31日的三個月中提前清償債務的虧損2780萬美元。有關更多信息，請參見附註9 “長期債務”。
(f)包括截至2021年3月31日的三個月的金額，記錄在：
•SG&A-550萬美元的支出主要與正常薪酬安排之外的非常規勞動和薪酬相關成本有關。
•其他收入淨額為390萬美元的支出主要與資產報廢義務費用有關，該費用旨在更新以前由Albemarle擁有的場地的估計。

鋰
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
淨銷售額$550,272 $278,976 $271,296 97 %
•1.892億美元的有利定價影響，反映了緊張的市場狀況，主要是電池和科技級碳酸鹽和氫氧化物，這是由於某些合同和混合物的價格上漲所致
•銷量增加8,620萬美元，主要是由通行費增加推動的
•美元兑各種貨幣走強導致了410萬美元的不利貨幣兑換
調整後 EBITDA$308,615 $106,436 $202,179 190 %
•有利的定價影響和更高的銷量
•在定價和銷量增加的推動下，Talison合資企業淨收入中的權益增加
•通過設計提高生產率節省開支
•薪酬、專業費用和其他管理成本的增加導致銷售和收購費用增加
•公用事業和運費成本增加
•由於鋰的價格上漲，智利的佣金支出增加
•智利比索疲軟帶來了570萬美元的有利貨幣兑換
溴素
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
淨銷售額$359,579 $280,447 $79,132 28 %
•7,440萬美元的有利定價影響，主要集中在阻燃劑部門
•720萬美元的銷售額增長與所有產品需求的增加有關
•美元兑各種貨幣走強導致240萬美元的不利貨幣兑換
調整後 EBITDA$129,234 $94,640 $34,594 37 %
•由於需求持續強勁，價格影響良好，銷量增加
•運費增加
•公用事業成本和原材料價格上漲，主要是由於雙酚 A 的成本上漲
•美元兑各種貨幣走強導致了220萬美元的不利貨幣兑換
催化劑
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
淨銷售額$217,877 $220,243 $(2,366)(1)%
•由於發貨時機，銷售額減少了380萬美元，主要來自清潔燃料技術和PCS，但煉油廠提高利用率導致的FCC銷售量增加部分抵消
•480萬美元的有利定價影響，主要來自聯邦通信委員會，但部分被PCS抵消
•美元兑各種貨幣走強導致340萬美元的不利貨幣兑換
調整後 EBITDA$16,910 $25,427 $(8,517)(33)%
•銷量下降，主要是由清潔燃料技術和PCS推動的
•公用事業成本增加，主要是歐洲的天然氣
•原材料和運費成本增加
•2021年包括美國墨西哥灣沿岸冬季風暴導致的生產和公用事業成本增加約2600萬美元

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目錄
所有其他
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
淨銷售額$— $49,625 $(49,625)(100)%
•2021年的業績與FCS業務有關，該業務已於2021年6月1日出售
調整後 EBITDA$— $21,479 $(21,479)(100)%
•2021年的業績與FCS業務有關，該業務已於2021年6月1日出售
企業
以千計Q1 2022Q1 2021$ Change% 變化
調整後 EBITDA$(22,829)$(17,928)$(4,901)(27)%
▪320萬美元的不利匯率影響，包括我們的Talison合資企業減少的230萬美元外匯影響
▪激勵性薪酬成本增加

財務狀況和流動性
概述
現金在我們業務中的主要用途通常是資本投資和資源開發成本、為營運資金提供資金和償還債務。我們還為固定福利養老金計劃繳款，向股東支付股息並回購普通股。從歷史上看，為我們業務需求提供資金的現金主要由來自運營、債務融資和股票發行的現金提供。
我們一直專注於營運資金效率，尤其是在應收賬款、應付賬款和庫存領域。我們預計，在可預見的將來，手頭現金、經營活動提供的現金、資產剝離和借款的收益將足以支付我們的運營費用、償還債務的義務、為資本支出和其他投資活動提供資金、為養老金繳款提供資金和支付股息。
現金流
在2022年的前三個月，我們的信貸額度和商業票據計劃下的手頭現金、運營提供的現金和淨借款1.134億美元，為工廠、機械和設備的2.317億美元資本支出以及向股東分紅4,560萬美元提供了資金。我們的業務在2022年前三個月提供了2.062億美元的現金流，而2021年前三個月為1.579億美元。與去年相比的變化主要是由於鋰和溴板塊的收益增加以及未合併投資中獲得的股息增加，但營運資金外流增加1.705億美元以及2021年6月1日出售的FCS業務收益減少部分抵消了這一點。2022年營運資金的流出主要是由定價上漲推動的庫存餘額增加以及銷售額增加導致的應收賬款餘額增加所致。總體而言，我們的現金及現金等價物從2021年12月31日的4.393億美元減少了2410萬美元，至2022年3月31日的4.633億美元。
截至2022年3月31日的三個月期間，資本支出為2.317億美元，主要與工廠、機械和設備有關。我們預計，到2022年，我們的資本支出將在13億至15億美元之間，主要用於鋰業的增長和產能增長，主要用於澳大利亞、智利和內華達州的銀峯，以及所有細分市場的生產力和運營項目的連續性。我們在智利拉內格拉的工廠正處於調試和認證階段。我們位於西澳大利亞州凱默頓的工廠一號列車已於 2021 年 12 月完工，但由於西澳大利亞州持續的勞動力短缺和 COVID-19 疫情旅行限制，預計二號列車的建設將在2022年下半年完成。一號列車的商業銷量將於2022年開始，預計將於2023年從二號列車開始。
2021年9月30日，公司簽署了一份最終協議，以約2億美元的現金收購天元的所有已發行股權。天源的業務包括最近建成的鋰加工廠，該廠位於廣西欽州港附近，地理位置優越。該工廠設計的LCE年轉換能力高達25,000公噸，能夠生產電池級碳酸鋰和氫氧化鋰。它目前處於調試階段，預計將於2022年上半年開始商業化生產。該公司預計，該交易將於2022年第三季度完成，該交易受慣例成交條件的約束。
32
目錄
截至2022年3月31日和2021年12月31日，淨流動資產分別為2.331億美元和1.336億美元。增長主要是由於2022年銷售額增加導致庫存和應收賬款餘額增加。淨流動資產組成部分的額外變化主要是由於資產負債表日期之前的商品銷售和其他普通交易的時機。額外的變化不是公司任何政策變更的結果，也沒有反映我們淨流動資產質量的任何變化，也沒有反映我們對在正常業務過程中成功將淨營運資金轉換為現金的預期的任何變化。
2022年2月24日，我們將季度股息率提高至每股0.395美元，高於2021年支付的每股0.39美元的季度股息。2022年2月24日，我們宣佈派發0.395美元的現金分紅，該股息已於2022年4月1日支付給截至2022年3月18日營業結束時的登記股東。
截至2022年3月31日和2021年12月31日，我們的現金和現金等價物分別包括我們的外國子公司持有的4.513億美元和3.740億美元。這些外國現金餘額中的大多數與我們斷言的收益有關，這些收益是無限期再投資的，我們計劃通過為資本支出、收購、研究、運營費用或其他類似的海外業務現金需求提供資金，來支持我們在美國以外的持續增長計劃。我們會不時通過公司間分紅將與外國子公司收益相關的現金匯回美國，以滿足正常的運營需求，但僅限於我們未聲稱可以無限期再投資或其收益符合《美國國税法》定義的 “先前納税收入” 的子公司。在2022年或2021年的前三個月，沒有從國外業務中匯回任何現金。
鑑於全球經濟持續存在的不確定性，我們將繼續密切關注我們的現金產生、營運資本管理和資本支出，但我們相信我們將繼續擁有財務靈活性和能力，為未來的增長計劃提供機會主義的資金。此外，我們預計，未來的資本支出，包括業務收購、股票回購和其他現金支出，應主要由運營提供的現金流和手頭現金融資，所需的額外現金（如果有）由借款提供。任何額外借款的金額和時間將取決於我們的具體現金需求。
長期債務
我們目前有以下未完成的票據：
發行月份/年份本金（以百萬計）利率利息支付日期到期日
2019 年 11 月€371.71.125%11 月 25 日2025年11月25日
2019 年 11 月€500.01.625%11 月 25 日2028年11月25日
2019 年 11 月(a)
$171.63.45%5 月 15 日和 11 月 15 日2029年11月15日
2014 年 11 月(a)
$425.04.15%6 月 1 日和 12 月 1 日2024年12月1日
2014 年 11 月(a)
$350.05.45%6 月 1 日和 12 月 1 日2044年12月1日
(a) 表示優先註解。
我們的優先票據是優先無抵押債務，與不時未償還的所有其他優先無抵押債務排名相同。這些票據實際上次於我們所有現有或未來的有擔保負債以及我們子公司的現有和未來債務。按照此類長期債務工具的慣例，每系列未償還票據的條款允許我們在到期前隨時全部或部分贖回票據，贖回價格等於 (i) 待贖回票據本金的100％，或 (ii) 剩餘的定期本金及其利息的現值總和（不包括截至贖回之日的應計利息）使用可比的政府利率，每半年按贖回日期進行折扣（如管理這些票據的契約所定義）加上25至40個基點，具體取決於票據系列，再加上截至贖回之日的應計利息。根據契約的定義，在控制權變更觸發事件時，持有人可以要求我們以101％的價格購買此類票據。這些票據受典型違約事件的影響，包括破產和破產事件、不還款以及因不還款違約而導致的某些子公司加速負債4000萬美元或以上。
我們在2019年發行的歐元票據是無抵押和無從屬債務，與所有其他無抵押優先債務的付款權相同。歐元票據實際上從屬於我們所有現有或未來的有擔保負債以及子公司的現有和未來債務。按照此類長期債務工具的慣例，每個未償還票據系列的條款允許我們在票據到期前隨時或不時地全部或部分贖回，贖回價格等於 (i) 待贖票據本金的100％和 (ii) 剩餘定期支付的本金和利息的現值之和，兩者中較高者
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目錄
其中（不包括贖回日期的應計利息，但不包括贖回日期）按債券利率（定義見這些票據的契約）按年度折扣至贖回日，再加上25至35個基點，具體取決於票據系列，在每種情況下，還包括兑換至贖回日期的本金的應計和未付利息，但不包括贖回日期。根據契約的定義，在控制權變更觸發事件發生時，持有人可以要求我們以101％的價格購買此類票據。這些票據受典型的違約事件的影響，包括破產和破產事件、不還款以及因不還款違約而導致的某些子公司債務加速超過1億美元。
我們的循環無抵押信貸協議日期為2018年6月21日，經2019年8月14日、2020年5月11日和2021年12月10日修訂（“2018年信貸協議”），目前規定借款不超過10億美元，將於2024年8月9日到期。2018年信貸協議下的借款按浮動利率計息，利率基於相關貨幣存款的平均倫敦銀行同業拆借利率加上0.910％至1.500％的適用利率，具體取決於公司對標準普爾評級服務有限責任公司（“標準普爾”）、穆迪投資者服務公司（“穆迪”）和惠譽評級公司（“惠譽”）的信用評級。截至2022年3月31日，該融資機制的適用利潤率為1.125％。截至2022年3月31日，2018年信貸協議下沒有未償還的借款。
2019年8月14日，公司與多家銀行和其他金融機構簽訂了2019年12億美元的信貸額度，該額度於2020年12月15日進行了修訂和重述，並於2021年12月10日再次進行了修訂和重述。貸款機構承諾根據經修訂的2019年信貸額度提供新貸款，允許公司最多四次借款，總金額等於7.5億美元。2019年信貸額度將於2022年12月9日終止，每筆此類貸款將在此類貸款融資後364天到期。公司可以要求將貸款的到期日最多再延長四年，但任何此類延期都必須得到貸款人的批准。公司可以選擇，2019年信貸額度下的借款根據美元存款的基準利率或倫敦銀行同業拆借利率按浮動利率計算利率，每種情況下，外加適用利率，基準利率借款的0.000％至0.375％之間，倫敦銀行同業拆借利率為0.875％至1.375％，具體取決於標準普爾、穆迪和惠譽對公司的信用評級。截至2022年3月31日，2019年信貸額度的適用利潤率為1.125％。截至2022年3月31日，2019年信貸額度下有2.5億美元的未償還貸款。
根據2019年信貸額度和2018年信貸協議（統稱為 “信貸協議”）下的借款以滿足某些先決條件為條件，包括沒有違約。公司受一項財務契約以及慣常的肯定和否定契約的約束。財務契約要求，在所有剩餘財季中，公司的合併淨融資債務與合併息税折舊攤銷前利潤的比率（這些條款在信貸協議中定義）必須小於或等於3. 50:1，但須根據與完成收購有關的信貸協議條款進行調整，其中對價包括髮行超過5億美元的融資債務所得的現金收益。信貸協議還包含慣常違約條款，包括不付款、違反陳述和擔保、破產、不履行契約以及其他重大債務的交叉違約。信貸協議下發生違約事件可能導致所有貸款和其他債務立即到期應付，並且每份此類信貸協議都被終止。在協議修正後，2018年信貸協議下的某些陳述、擔保和契約符合2019年信貸額度下的陳述、擔保和契約。
2013年5月29日，我們簽訂了協議，以私募方式啟動商業票據計劃，根據該計劃，我們可以不時發行無抵押商業票據（“商業票據”），最高未償還本金總額為7.5億美元。發行商業票據的收益預計將用於一般公司用途，包括償還公司的其他債務。如有必要，信貸協議可用於償還商業票據。信貸協議和商業票據下未償還的借款總額將不超過信貸協議下目前可用的17.5億美元的最高金額。商業票據將以低於面值的折扣出售，或者將按面值出售並承擔利率，利率將根據發行時的市場狀況而有所不同。商業票據的到期日將有所不同，但自發行之日起不得超過397天。與商業票據計劃有關的最終文件包含慣例陳述、擔保、違約和賠償條款。截至2022年3月31日，我們有2.224億美元的未償商業票據，加權平均利率約為1.12％，加權平均到期日為17天。截至2022年3月31日，在我們的合併資產負債表中，商業票據被歸類為長期債務的流動部分。
截至2022年3月31日，我們長期債務的非流動部分為19.9億美元，而截至2021年12月31日為20億美元。此外，截至2022年3月31日，我們可以根據商業票據計劃和信貸協議借款12.8億美元，在其他現有信貸額度下可以借款1.769億美元，但須遵守信貸協議下的各種財務契約。我們有能力和意圖通過信貸協議下的借款（如適用）為我們在其他現有信貸額度下的借款進行再融資。因此，這些款項下的未繳款項
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目錄
信貸額度（如果有）被歸類為長期債務。我們認為，截至2022年3月31日，我們過去和現在都遵守了所有長期債務契約。
資產負債表外安排
在與客户、供應商和其他人的正常業務過程中，我們簽訂了資產負債表外安排，包括銀行擔保和信用證，截至2022年3月31日，這些安排總額約為8,630萬美元。這些資產負債表外安排都沒有或不可能對我們當前或未來的財務狀況、經營業績、流動性或資本資源產生重大影響。
其他義務
根據我們在截至2021年12月31日的年度10-K表年度報告中提供的信息，上述普通業務活動和預計資本支出，我們的合同義務沒有重大變化。
2022年，我們的國內外合格和非合格養老金計劃（包括雅寶公司補充高管退休計劃）的預期繳款總額預計約為1200萬美元。我們可以選擇繳納超過該金額的額外養老金繳款。在截至2022年3月31日的三個月期間，我們已向國內外養老金計劃（合格和不合格）繳納了320萬美元。
截至2022年3月31日，其他非流動負債中記錄的與不確定税收狀況（包括利息和罰款）相關的負債總額為2850萬美元，截至2021年12月31日為2770萬美元。截至2022年3月31日，其他資產中記錄的相應抵消收益的相關資產總額為3,270萬美元，截至2021年12月31日為3,290萬美元。在2022年剩餘時間或未來十二個月內，我們無法估計與這些負債相關的任何現金支付金額，我們目前也無法估計未來任何此類現金支付的時機。
我們受聯邦、州、地方和外國要求的約束，監管材料的處理、製造和使用（其中一些材料可能被一個或多個監管機構歸類為危險或有毒）、向環境排放材料以及保護環境。據我們所知，我們目前正在所有重大方面遵守適用的環境法律、法規、法規和法令，並將繼續遵守這些法律、法規、法規和條例。遵守現有的聯邦、州、地方和外國環境保護法預計不會對資本支出、收益或我們的競爭地位產生重大影響，但是與增加法律或監管要求相關的成本可能會對我們的經營業績產生不利影響。
除其他環境要求外，我們還受聯邦超級基金法和類似的州法律的約束，根據這些法律，我們可能被指定為潛在責任方（“PRP”），並可能承擔與清理各種危險廢物場地相關的部分費用。管理層認為，在我們作為PRP可能承擔責任的情況下，我們對清理工作的責任微乎其微。此外，幾乎所有這些地點都代表着相當成熟的環境問題，已經過調查、研究，在許多情況下已經得到解決。在極少數情況下，我們的政策通常是談判一項同意令並支付任何分攤和解金，從而使我們能夠有效地免除除作為PRP的任何進一步責任，但遠程突發事件除外。除了微不足道的PRP問題外，我們的記錄表明，未解決的PRP暴露應該是無關緊要的。我們按比例累積和支出我們在PRP成本中所佔的份額。由於管理層一直積極參與評估環境問題，因此我們能夠得出結論，未解決的PRP場地的未償環境負債不應對我們的運營業績或財務狀況產生重大不利影響。
流動性展望
我們預計，在可預見的將來，手頭現金和經營活動、剝離和借款提供的現金將足以支付我們的運營費用、償還債務、為任何資本支出和股票回購提供資金、進行收購、繳納養老金繳款和支付股息。在圍繞 COVID-19 疫情的不確定性持續存在的情況下，我們的主要重點是通過繼續我們的成本節約計劃來繼續保持財務靈活性，同時仍然保護我們的員工和客户，承諾股東回報並維持投資級評級。在未來三年中，在現金使用方面，我們將繼續投資於業務增長和股東回報。此外，我們將繼續評估收購業務或資產可能出現的任何機會的優點，這些機會可能需要額外的流動性。
我們的成長型投資包括最近宣佈的以約2億美元現金收購天元所有已發行股權的最終協議。天元的業務包括最近建成的鋰加工廠，該工廠設計的LCE年轉換能力高達25,000公噸，能夠生產電池級碳酸鋰和氫氧化鋰。我們預計，該交易將在2022年第三季度完成，該交易受慣例成交條件的約束。此外，我們還宣佈了在中國的戰略投資協議
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目錄
計劃建造兩座電池級鋰轉化廠，最初的目標是每年50,000公噸。我們預計這些轉化廠的建設將於2022年開始，並在2024年底之前完工。
由於全球經濟狀況放緩和資本可用性減少，我們的運營現金流可能會受到對客户和我們競爭的市場造成的不利後果的負面影響。迄今為止，COVID-19 疫情尚未對我們的流動性產生重大影響；但是，我們無法預測現金流產生的總體影響，因為這將取決於疫情的時間長短和嚴重程度。因此，我們正在規劃各種經濟情景，並積極監控資產負債表，以保持所需的財務靈活性。
儘管我們與各種金融機構保持業務關係作為融資來源，但其信用狀況的不利變化可能導致它們不兑現對我們的合同信貸承諾，拒絕在我們現有但未承諾的信貸額度下提供資金，不續訂信貸延期或不向我們提供新的融資。儘管全球公司債券和銀行貸款市場仍然強勁，但與 COVID-19 疫情或全球經濟和/或地緣政治問題相關的不確定性加劇可能會在很長一段時間內限制這些市場的有效准入。如果這種擔憂加劇，隨着各種信貸額度的到期，我們可能會增加借貸成本並降低信貸能力。例如，如果美聯儲或其他國家的類似國家儲備銀行決定收緊貨幣供應以應對經濟狀況的改善，我們的借貸成本可能會增加（隨着浮動利率信貸額度利率的上升、各種信貸額度的到期或我們為任何到期的固定利率債務再融資），儘管這些成本增加將部分被部分現金存款收入率的提高所部分抵消。
2017年2月6日，亨斯邁公司的子公司亨斯邁在紐約州法院對羅克伍德、羅克伍德專業公司、羅克伍德及其子公司的某些前高管——Seifollah Ghasemi、Thomas Riordan、安德魯·羅斯和邁克爾·瓦倫特以及雅寶提起訴訟。該訴訟源於亨斯邁根據2013年9月17日的股票購買協議（“SPA”）收購了羅克伍德的某些子公司。在該交易於2014年10月1日完成之前，雅寶開始與羅克伍德討論收購羅克伍德所有已發行股權的問題，並在2015年1月12日完成的交易中這樣做。亨斯邁的申訴稱，羅克伍德為佐治亞州奧古斯塔的一家生產設施開發的某些技術不起作用，該技術是亨斯邁根據SPA收購的資產之一，該技術不起作用，而且羅克伍德和被告高管在亨斯邁-洛克伍德交易中故意誤導亨斯邁。該投訴主張對欺詐、疏忽失實陳述和違反《最高人民法》等提出索賠，並要求支付完成生產設施建設的某些費用。
2017年3月10日，雅寶向紐約州法院提起訴訟，要求強制仲裁，仲裁於2018年1月8日獲得批准（儘管亨斯邁對該裁決提出上訴，但未成功）。亨斯邁的仲裁要求主張的索賠與州法院申訴中提出的索賠大致相似，並尋求各種形式的法律補救措施，包括成本超支、補償性賠償、期望賠償、懲罰性賠償和賠償。經過審判，仲裁小組於2021年10月28日作出裁決，裁定雅寶向亨斯邁支付約6億美元（包括利息），此外還可能支付律師費、成本和開支。仲裁小組作出裁決後，雅寶與亨斯邁達成和解，分兩期支付6.65億美元，第一筆款項於2021年12月支付。第二筆也是最後一筆款項是在2022年5月支付的。
此外，正如2018年首次報告的那樣，在收到有關催化劑板塊煉油解決方案業務第三方銷售代表可能不當付款的信息後，我們立即聘請了外部律師和法務會計師來調查可能違反公司行為準則、《反海外腐敗法》和其他可能適用法律的行為。根據這項內部調查，我們自願向美國司法部、美國證券交易委員會和檢察長報告了與煉油解決方案業務、催化劑部門使用第三方銷售代表有關的潛在問題，並正在與司法部、美國證券交易委員會和檢察長合作審查這些問題。關於我們的內部調查，我們已經實施並將繼續實施適當的補救措施。我們已經開始與美國證券交易委員會討論一項潛在的解決方案。
目前，我們無法預測與調查相關的持續時間、範圍、結果或相關成本。我們也無法預測司法部、美國證券交易委員會或民進黨可能採取什麼行動，也無法預測他們最終會尋求哪些處罰或補救措施。任何認定我們的運營或活動不符合或不符合現行法律或法規的行為都可能導致罰款、處罰、撤銷、公平救濟或其他損失。但是，我們認為任何此類罰款、罰款、撤銷、公平救濟或其他損失不會對我們的財務狀況或流動性產生重大不利影響。但是，不利的決議可能會對我們在特定時期的經營業績產生重大不利影響。
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目錄
總體而言，由於現金生成業務普遍強勁，並且在2024年之前沒有大量的長期債務到期日，我們相信我們已經並將能夠保持穩健的流動性狀況。
截至2022年3月31日，我們的現金及現金等價物總額為4.633億美元，其中4.513億美元由我們的外國子公司持有。這些現金是我們流動性的重要來源，可以投資於銀行賬户或貨幣市場投資，對準入沒有限制。我們的外國子公司持有的現金打算在美國境外使用。我們預計，通過我們現有的美國信貸額度或商業票據計劃下的借款，可以很容易地滿足美國境內任何超出我們在美國持有的現金的流動性需求。
擔保人財務信息
Albemarle Wodgina Pty Ltd 發行了票據
雅寶公司的全資子公司雅寶Wodgina Pty Ltd（“發行人”）於2019年11月發行了本金總額為3億美元的2029年到期的3.45％的優先票據（“3.45％的優先票據”）。3.45％的優先票據由雅寶公司（“母公司擔保人”）在優先無抵押基礎上提供全額無條件擔保（“擔保”）。母公司擔保人的直接或間接子公司均不為3.45％的優先票據提供擔保（此類子公司被稱為 “非擔保人”）。
2019 年，我們完成了對西澳大利亞州 MRL 沃吉納硬巖鋰礦項目（“沃吉納項目”）60% 權益的收購，並與 MRL 成立了一家名為 MARBL Lithium 合資企業的非法人合資企業，負責勘探、開發、開採、加工和生產來自沃吉納鋰輝石礦的鋰和其他礦物（鐵礦石和鉭除外），並運營 Kedgina 默頓在西澳大利亞州的資產。我們通過在發行人中的所有權參與沃吉納項目。
母公司擔保人直接開展其在美國的溴和催化劑業務，並通過非擔保人開展其他業務（通過發行人開展的業務除外）。
3.45％的優先票據是發行人的優先無抵押債務，在發行人優先債務的償付權中排名同等，在擔保該債務的資產價值範圍內，實際上排在發行人的所有有擔保債務之後，在結構上次於其子公司的所有債務和其他負債。擔保是母擔保人的優先無抵押債務，在母擔保人的優先債務的償付權中排在同等地位，根據為債務提供擔保的資產的價值，擔保實際上排在母擔保人的有擔保債務之後，在結構上次於其子公司的所有債務和其他負債。
出於現金管理的目的，母公司擔保人通過各自母公司與其子公司之間的公司間融資安排、出資或股息申報在自己、發行人和非擔保人之間轉移現金。這些活動下的現金轉移有助於收款人向第三方支付特定的發行人和/或母公司擔保人未償債務、普通股分紅和普通股回購的本金和利息。發行人或母擔保人通過分紅或貸款從子公司獲得資金的能力沒有重大限制。
下表列出了母公司擔保人和發行人的合併財務信息摘要，此前剔除了 (i) 發行人與母公司擔保人之間的公司間交易和餘額，以及 (ii) 任何非擔保人的子公司的收益和投資權益。合併財務信息中的每個實體都遵循本文和截至2021年12月31日止年度的10-K表年度報告中描述的相同的會計政策。

運營報表摘要
以千美元計三個月已結束
2022年3月31日		截至2021年12月31日的年度
淨銷售額(a)
$502,092 $1,412,913 
毛利30,951 241,739 
未合併投資的所得税前收益（虧損）和淨收入權益(b) (c)
(141,698)(607,995)
歸屬於母公司擔保人和發行人的淨收益（虧損）(154,033)(558,342)
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目錄
(a) 包括對非擔保人的淨銷售額2.978億美元和7.156億美元的淨銷售額 三個月已結束分別為2022年3月31日和截至2021年12月31日的財年。
(b) 包括截至2022年3月31日的三個月和截至2021年12月31日的年度分別向非擔保人支付的3,470萬美元和1.143億美元的集團間費用。
(c) 截至2021年12月31日的年度包括母擔保人2021年6月1日出售FCS業務收益中的部分以及羅克伍德遺留法律事務的損失。此外，包括髮行人的虧損，這與MRL在凱默頓建造的氫氧化鋰轉換資產40％權益的預期成本超支相關的損失。

資產負債表摘要
以千美元計
2022年3月31日
2021年12月31日
流動資產(a)
$1,139,925 $961,003 
不動產、廠房和設備淨額3,027,935 2,979,034 
其他非流動資產529,238 534,695 
流動負債(b)
$2,625,486 $2,329,212 
長期債務1,002,218 1,002,009 
其他非流動負債(c)
7,155,892 7,008,857 
(a) 包括截至2022年3月31日和2021年12月31日分別來自非擔保人的6.918億美元和4.666億美元的應收賬款。
(b) 包括截至2022年3月31日和2021年12月31日分別向非擔保人支付的12.3億美元和11.1億美元的當期應付賬款。
(c) 包括截至2022年3月31日和2021年12月31日分別向非擔保人支付的65.9億美元和64.5億美元的非流動應付賬款。

3.45％的優先票據在結構上從屬於非擔保人的債務和其他負債。非擔保人是獨立而不同的法律實體，無論是或有還是其他方面，沒有義務支付根據3.45％的優先票據或發行3.45％優先票據的契約應付的任何款項，也沒有義務為此提供任何資金，無論是通過股息、貸款、分配還是其他付款。母擔保人在任何非擔保人清算或重組時必須獲得任何非擔保人的任何資產的任何權利，以及隨之而來的3.45％優先票據持有人變現出售任何非擔保人資產所得收益的權利，實際上將次於此類非擔保人的債權人，包括貿易債權人和該非擔保人的優先股權益持有人（如果有）的債權。因此，如果任何非擔保人破產、清算或重組，非擔保人將向其債務持有人、優先股權益持有人（如果有）及其貿易債權人付款，然後才能將其任何資產分配給母擔保人。

3.45% 的優先票據是發行人的債務。發行人的現金流和支付3.45％優先票據的能力可能取決於其從MARBL為沃吉納項目生產的收益中獲得的收益。如果沒有從MARBL出售其產量份額中獲得收入，則發行人償還3.45％優先票據的能力可能取決於母擔保人的子公司和其他合資企業的收益，以及這些收益以股權、貸款或預付款的形式支付給發行人，以及發行人貸款或預付款的償還。

發行人對MARBL的義務由母公司擔保人擔保。此外，根據MARBL，根據發行人、合資夥伴和項目經理（“經理”）之間的交叉擔保契約，發行人和合資夥伴已為發行人和合資夥伴相互之間以及管理人對發行人和合資夥伴彼此之間以及對經理的義務提供擔保。發行人的合資夥伴、管理人和其他有擔保債權人的債權將優先於發行人資產的債權，優先於3.45％優先票據持有人的債權。
雅寶公司發行票據
2021年3月，雅寶公司的全資子公司Albemarle New Holding GmbH（“子公司擔保人”）根據2005年1月20日經不時修訂和補充的契約對雅寶公司（“母發行人”）發行和流通、母發行人根據契約發行的所有證券增加了全額和無條件擔保（“上游擔保”）（“契約”）。母發行人的其他直接或間接子公司均不為這些證券提供擔保（此類子公司被稱為 “上游非擔保人”）。請參見 長期債務 以上部分描述了母發行人發行的證券。
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目錄
契約下當前未償還的證券是母發行人的無抵押和非從屬債務，在支付權方面與所有其他無抵押和無從屬債務同等地位。對於根據契約發行的任何系列證券，上游擔保現在和將來都是子公司擔保人的無抵押和無從屬債務，與子公司擔保人所有其他現有和未來的無從屬和無抵押債務處於同等地位。
出於現金管理的目的，母公司發行人通過各自母公司與其子公司之間的公司間融資安排、出資或分紅申報在自己、子公司擔保人和上游非擔保人之間轉移現金。這些活動下的現金轉移有助於接收方為母公司發行人和/或子公司擔保人的未償債務、普通股分紅和普通股回購的本金和利息支付特定的第三方款項。母公司發行人或子公司擔保人通過分紅或貸款從子公司獲得資金的能力沒有重大限制。
下表列出了子公司擔保人和母發行人的合併財務信息摘要，此前剔除了 (i) 母公司發行人和子公司擔保人之間的公司間交易和餘額，以及 (ii) 任何作為上游非擔保人的子公司的收益和投資的權益。合併財務信息中的每個實體都遵循本文和公司截至2021年12月31日止年度的10-K表年度報告中描述的相同的會計政策。
運營報表摘要
以千美元計三個月已結束
2022年3月31日		截至2021年12月31日的年度
淨銷售額(a)
$500,657 $1,412,913 
毛利35,615 259,314 
未合併投資的所得税前收益（虧損）和淨收入權益(b)
(99,576)(368,737)
歸屬於子公司擔保人和母發行人的淨收益（虧損）(c)
(120,107)(320,726)
(a) 包括截至2022年3月31日的三個月和截至2021年12月31日的年度分別向非擔保人出售2.978億美元和7.156億美元的淨銷售額。
(b) 包括截至2022年3月31日的三個月和截至2021年12月31日的年度中，非擔保人的集團間支出分別為2600萬美元和1,780萬美元。
(c) 截至2021年12月31日的年度包括母公司發行人於2021年6月1日出售FCS業務的收益部分以及羅克伍德遺留法律事務的虧損。

資產負債表摘要
以千美元計
2022年3月31日
2021年12月31日
流動資產(a)
$1,182,936 $1,039,391 
不動產、廠房和設備淨額769,075 754,818 
其他非流動資產(b)
1,639,772 1,634,883 
流動負債(c)
$2,545,777 $2,174,360 
長期債務1,726,637 1,755,026 
其他非流動負債(d)
6,390,844 6,404,958 
(a) 包括截至2022年3月31日和2021年12月31日分別來自非擔保人的7.761億美元和5.761億美元的應收賬款。
(b) 包括截至2022年3月31日和2021年12月31日分別來自非擔保人的11.4億美元和11.1億美元的非流動應收賬款。
(c) 包括截至2022年3月31日和2021年12月31日分別向非擔保人支付的12.2億美元和10.8億美元的當期應付賬款。
(d) 包括截至2022年3月31日和2021年12月31日分別向非擔保人支付的58.1億美元和58.2億美元的非流動應付賬款。
這些證券在結構上從屬於上游非擔保人的負債和其他負債。上游非擔保人是獨立而不同的法律實體，沒有義務根據這些證券或發行這些證券所依據的契約支付任何到期款項，也沒有義務籌集任何資金
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目錄
可用於，無論是通過分紅、貸款、分配還是其他付款。在清算或重組任何上游非擔保人時，子公司擔保人獲得任何上游非擔保人任何資產的任何權利，以及這些證券的持有人相應獲得出售上游非擔保人任何資產所得收益的權利，實際上將從屬於該上游非擔保人的債權人的債權，包括貿易債權人和該上游非擔保人優先股權益持有人（如果有）非擔保人。因此，如果任何上游非擔保人破產、清算或重組，上游非擔保人將向債務持有人、優先股權益持有人（如果有）及其貿易債權人付款，然後才能將其任何資產分配給子公司擔保人。
的摘要 Cr關鍵會計政策與估計
根據我們在截至2021年12月31日止年度的10-K表年度報告中提供的信息，我們的關鍵會計政策和估計沒有重大變化。
最近的會計公告
有關最近會計公告的描述，請參閲本10-Q表季度報告中財務報表第1項——附註19，簡明合併財務報表附註的 “最近發佈的會計公告”。

第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露。
根據我們在截至2021年12月31日止年度的10-K表年度報告中提供的信息，我們的利率風險、外幣匯率敞口、有價證券價格風險或原材料價格風險沒有重大變化，除非下文另有説明。
在2021年第一季度，我們償還了以歐元計價的1.875％優先票據的剩餘本金餘額。在這次還款之前，這些票據的賬面價值被指定為我們對某些以歐元為本位貨幣的外國子公司的淨投資的有效套期保值，將這些優先票據重估為我們的報告貨幣的損益記錄在累計的其他綜合虧損中。償還這些票據後，這種淨投資套期保值就停止了。在出售或清算套期保值淨投資之前，與這種已終止的淨投資套期保值相關的外匯重估損益餘額將保持在累計的其他綜合虧損範圍內。
截至2022年3月31日，我們的未償浮動利率借款為5.182億美元，加權平均利率為0.51％，佔我們未償債務總額的21％。假設適用於這些借款的利率提高100個基點，截至2022年3月31日，我們的年化利息支出將減少約520萬美元。我們可能會簽訂利率互換、項圈或類似工具，目的是降低與借貸成本相關的利率波動。
我們的金融工具存在外幣兑換風險，由外幣遠期合約組成，總名義價值為5.730億美元，公允價值代表截至2022年3月31日的淨資產狀況為630萬美元。這些合約價值的波動通常被套期保值的標的風險敞口的價值所抵消。我們對外幣對衝投資組合的公允價值進行了靈敏度分析，假設部分外幣匯率與截至2022年3月31日的水平相比瞬間變化了10％，所有其他變量保持不變。我們對衝的美元兑外幣升值10％，將導致我們的外幣遠期合約的公允價值減少約3,900萬美元。美元兑這些外幣貶值10％將導致我們的外幣遠期合約的公允價值增加約4,400萬美元。我們的外幣對衝投資組合公允價值的敏感度代表了根據截至2022年3月31日的市場狀況估算的公允價值的變化，但沒有反映潛在預期交易的影響。當這些預期的交易實現時，外幣匯率變化的實際影響可能會對我們未來時期的收益和現金流產生重大影響。

第 4 項。控制和程序。
在包括首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下，我們對截至本報告所涉期末披露控制和程序（定義見1934年《證券交易法》或《交易法》第13a-15（e）條和第15d-15（e）條）的設計和運營的有效性進行了評估。根據這項評估，我們的首席執行官兼首席財務官得出結論，截至本報告所涉期末，我們的披露控制和程序可有效確保我們在提交或提交的報告中要求披露的信息
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目錄
《交易法》是在美國證券交易委員會規則和表格規定的時限內記錄、處理、彙總和報告的，這些信息會被收集並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時就所需的披露做出決定。
在截至2022年3月31日的第一季度中，我們對財務報告的內部控制（該術語的定義見《交易法》第13a-15（f）條）沒有發生任何對我們財務報告的內部控制產生重大影響或有理由可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。


第二部分。其他信息

第 1 項。法律訴訟。
我們不時參與我們業務中常見類型的法律訴訟，包括根據環境法尋求補救的行政或司法程序，例如超級基金、產品責任、違約責任和場所責任訴訟。在適當情況下，我們可以為此類訴訟設立財務儲備金。我們還提供保險，以降低某些此類風險。有關本項目1的其他信息載於本10-Q表季度報告中簡明合併財務報表附註的附註10。

第 1A 項。風險因素。
儘管我們努力在可行的範圍內識別、管理和緩解與業務相關的風險和不確定性，但一定程度的風險和不確定性將始終存在。截至2021年12月31日止年度的10-K表年度報告第1A項中列出的風險因素描述了與我們業務相關的一些風險和不確定性。這些風險和不確定性有可能對我們的經營業績和財務狀況產生重大影響。我們認為，截至2021年12月31日止年度的10-K表年度報告中披露的風險因素沒有任何重大變化。

第 6 項。展品。
(a) 展品
#10.1
限制性股票單位獎勵協議的形式 [作為公司於2022年2月28日提交的8-K表（編號1-12658）最新報告的附錄10.1提交，並以引用方式納入此處].
#10.2
調整後的投資回報率績效單位獎勵協議表格 [作為公司於2022年2月28日提交的8-K表（編號1-12658）最新報告的附錄10.2提交，並以引用方式納入此處].
#10.3
TSR 績效單位獎勵協議表格 [作為公司於2022年2月28日提交的8-K表（編號1-12658）最新報告的附錄10.3提交，並以引用方式納入此處].
#10.4
股票期權授予協議的表格 [作為公司於2022年2月28日提交的8-K表（編號1-12658）最新報告的附錄10.4提交，並以引用方式納入此處].
#10.5
特別限制性股票單位獎勵協議和保密協議的表格 [作為公司於2022年2月28日提交的8-K表（編號1-12658）最新報告的附錄10.5提交，並以引用方式納入此處].
#10.6
員工禁止邀請、禁止競爭的形式 [作為公司於2022年3月9日提交的8-K表（編號1-12658）最新報告的附錄10.1提交，並以引用方式納入此處].
*31.1
根據規則13a-14 (a) 對首席執行官進行認證。
*31.2
根據細則13a-14 (a) 對首席財務官進行認證。
*32.1
根據第 13a-14 (b) 條和《美國法典》第 18 條第 1350 條對首席執行官進行認證。
*32.2
根據第 13a-14 (b) 條和《美國法典》第 18 條第 1350 條對首席財務官進行認證。
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目錄
101 
交互式數據文件（截至2022年3月31日的季度10-Q表季度報告，以XBRL（可擴展業務報告語言）提供）。
#管理合同或補償計劃或安排。
*包含在本文件中。
本報告附錄101附有以下以XBRL格式化的文件：（i）截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月的合併損益表，（ii）截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月的合併綜合收益表，（iii）截至2022年3月31日和2021年12月31日的合併資產負債表，（iv）截至2022年3月31日的三個月的合併權益變動表和2021年，（v）截至3月31日的三個月的簡明合併現金流量表，2022年和2021年以及（vi）簡明合併財務報表附註。
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目錄
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
 
ALBEMARLE 公司
（註冊人）
日期：2022年5月4日來自：
/S/    S科特A. TOZIER
斯科特·A·託齊爾
執行副總裁兼首席財務官
（首席財務官）
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