10-Q
錯誤Q1--12-31000105490500010549052022-01-012022-03-3100010549052021-01-012021-03-3100010549052022-03-3100010549052021-12-3100010549052022-04-2400010549052020-12-3100010549052021-03-310001054905國家:德2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:性能化學成員IOSP:個人護理成員2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:性能化學成員IOSP:Home CareMember2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:燃料專業成員IOSP:其他燃料專業成員2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:性能化學成員2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:燃料專業成員IOSP:RefineryAndPerformanceMember2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:性能化學成員IOSP:其他性能化學成員2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:燃料專業成員2022-01-012022-03-310001054905IOSP:油田服務成員美國公認會計準則:運營部門成員2022-01-012022-03-310001054905IOSP:RemediationMember2022-01-012022-03-310001054905美國-公認會計準則:非指定成員美國-美國公認會計準則:外匯合同成員IOSP:其他網絡收入費用成員2022-01-012022-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2022-01-012022-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計原則:最早納税年度成員美國-GAAP:非美國成員2022-01-012022-03-310001054905美國-公認會計準則:最新納税年度成員美國-GAAP:非美國成員2022-01-012022-03-310001054905美國-美國公認會計準則:公司非部門成員2022-01-012022-03-310001054905美國-公認會計準則:保留預付款成員2022-01-012022-03-310001054905Us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberUs-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2022-01-012022-03-310001054905IOSP:AdvanSixMember2022-01-012022-03-310001054905IOSP:歐洲金屬回收有限成員2022-01-012022-03-310001054905IOSP:利息和報酬成員2022-01-012022-03-310001054905IOSP:未確認的税收優惠成員2022-01-012022-03-310001054905Us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-01-012022-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-01-012022-03-310001054905美國-公認會計準則:員工股票期權成員2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計準則:非控制性利益成員2022-01-012022-03-310001054905US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-012022-03-310001054905美國-公認會計準則:財政部股票成員2022-01-012022-03-310001054905IOSP:StockEquivalentUnitsMember2022-01-012022-03-310001054905SRT:最大成員數2022-01-012022-03-310001054905美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembers2022-01-012022-03-310001054905國家:GB美國-公認會計準則:外國成員IOSP:ProfitDiversionComplianceFacilityMember2022-01-012022-03-310001054905國家:德2021-01-012021-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:性能化學成員IOSP:個人護理成員2021-01-012021-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:性能化學成員IOSP:Home CareMember2021-01-012021-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:燃料專業成員IOSP:其他燃料專業成員2021-01-012021-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:性能化學成員2021-01-012021-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:燃料專業成員IOSP:RefineryAndPerformanceMember2021-01-012021-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:性能化學成員IOSP:其他性能化學成員2021-01-012021-03-310001054905美國公認會計準則:運營部門成員IOSP:燃料專業成員2021-01-012021-03-310001054905IOSP:油田服務成員美國公認會計準則:運營部門成員2021-01-012021-03-310001054905IOSP:RemediationMember2021-01-012021-03-310001054905美國-公認會計準則:非指定成員美國-美國公認會計準則:外匯合同成員IOSP:其他網絡收入費用成員2021-01-012021-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-01-012021-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-01-012021-03-310001054905美國-美國公認會計準則:公司非部門成員2021-01-012021-03-310001054905美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-01-012021-03-310001054905Us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberUs-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-01-012021-03-310001054905IOSP:AdvanSixMember2021-01-012021-03-310001054905IOSP:歐洲金屬回收有限成員2021-01-012021-03-310001054905Us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-012021-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-012021-03-310001054905美國-公認會計準則:員工股票期權成員2021-01-012021-03-310001054905US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-012021-03-310001054905美國-公認會計準則:財政部股票成員2021-01-012021-03-310001054905IOSP:StockEquivalentUnitsMember2021-01-012021-03-310001054905Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員美國-公認會計準則:公允價值輸入級別1成員IOSP:EmissionTradingSchemeCredits成員2022-03-310001054905Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員美國-公認會計準則:公允價值輸入級別1成員IOSP:EmissionTradingSchemeCredits成員2022-03-310001054905Iosp:SmithGambrellAndRussellLimitedLiabilityPartnershipMember2022-03-310001054905IOSP:AdvanSixMember2022-03-310001054905IOSP:意大利税務局成員2022-03-310001054905國家:美國2022-03-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2022-03-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember2022-03-310001054905SRT:歐洲成員2022-03-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美國-公認會計準則:公允價值輸入級別1成員美國-美國公認會計準則:外匯合同成員2022-03-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美國-公認會計準則:公允價值輸入級別1成員美國-美國公認會計準則:外匯合同成員2022-03-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美國-公認會計準則:公允價值投入級別3成員2022-03-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美國-公認會計準則:公允價值投入級別3成員2022-03-310001054905IOSP:未確認的税收優惠成員2022-03-310001054905IOSP:利息和報酬成員2022-03-310001054905美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembers2022-03-310001054905Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員美國-公認會計準則:公允價值輸入級別1成員IOSP:EmissionTradingSchemeCredits成員2021-12-310001054905Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員美國-公認會計準則:公允價值輸入級別1成員IOSP:EmissionTradingSchemeCredits成員2021-12-310001054905IOSP:AdvanSixMember2021-12-310001054905Iosp:SmithGambrellAndRussellLimitedLiabilityPartnershipMember2021-12-310001054905IOSP:歐洲金屬回收有限成員2021-12-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2021-12-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember2021-12-310001054905SRT:歐洲成員2021-12-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美國-公認會計準則:公允價值輸入級別1成員美國-美國公認會計準則:外匯合同成員2021-12-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美國-公認會計準則:公允價值輸入級別1成員美國-美國公認會計準則:外匯合同成員2021-12-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美國-公認會計準則:公允價值投入級別3成員2021-12-310001054905美國-GAAP:公允價值衡量遞歸成員Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美國-公認會計準則:公允價值投入級別3成員2021-12-310001054905美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembers2021-12-310001054905美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembers2019-09-260001054905美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembersIOSP:AccordionFeatureMembers2019-09-260001054905Iosp:SmithGambrellAndRussellLimitedLiabilityPartnershipMember2021-03-310001054905IOSP:歐洲金屬回收有限成員2021-03-310001054905美國-美國公認會計準則:普通股成員2021-12-310001054905US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-12-310001054905美國-公認會計準則:財政部股票成員2021-12-310001054905美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-12-310001054905Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-12-310001054905美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-12-310001054905IOSP:未確認的税收優惠成員2021-12-310001054905IOSP:利息和報酬成員2021-12-310001054905Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-12-310001054905Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-12-310001054905Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2022-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2022-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-03-310001054905美國-美國公認會計準則:普通股成員2022-03-310001054905US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2022-03-310001054905美國-公認會計準則:財政部股票成員2022-03-310001054905美國-公認會計準則:保留預付款成員2022-03-310001054905美國公認會計準則:非控制性利益成員2022-03-310001054905美國-美國公認會計準則:普通股成員2020-12-310001054905US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2020-12-310001054905美國-公認會計準則:財政部股票成員2020-12-310001054905美國-公認會計準則:保留預付款成員2020-12-310001054905Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-12-310001054905美國公認會計準則:非控制性利益成員2020-12-310001054905Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-12-310001054905Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-12-310001054905Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-03-310001054905Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-03-310001054905美國-美國公認會計準則:普通股成員2021-03-310001054905US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-03-310001054905美國-公認會計準則:財政部股票成員2021-03-310001054905美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-03-310001054905美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-03-31ISO 4217:美元Xbrli:共享Utr:年份ISO 4217:美元Xbrli:共享
目錄表
 
 
美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區,20549
 
 
表格
10-Q
 
 
 
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告
截至本季度末3月31日,2022
 
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告
的過渡期
                    
                    
佣金文件編號
1-13879
 
 
InnoSpec Inc.
(註冊人的確切姓名載於其章程)
 
 
 
德拉瓦爾E
 
98-0181725
(述明或其他司法管轄權
公司或組織)
 
(税務局僱主
識別號碼)
   
南谷駭維金屬加工8310
   
350套房
   
恩格爾伍德
   
科羅拉多州
 
80112
(主要行政辦公室地址)
 
(郵政編碼)
註冊人的電話號碼,包括區號:(303) 792 5554
根據1934年《證券交易法》第12(B)條登記的證券:
 
每個班級的標題
 
交易
符號
 
各交易所名稱
在其上註冊的
普通股,每股票面價值0.01美元
 
IOSP
 
納斯達克
 
 
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告,以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。 ☒ No ☐
用複選標記表示註冊人是否已經按照條例第405條的規定以電子方式提交了所有需要提交的交互數據文件
S-T
(本章232.405節)在過去12個月內(或在註冊人被要求提交該文件的較短期間內)。 ☒ No ☐
用複選標記表示註冊者是大型加速文件服務器、加速文件服務器、
非加速
Filer,或較小的報告公司,或新興的成長型公司。見規則中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
12b-2
《交易所法案》。
 
大型加速文件服務器      加速文件管理器  
       
非加速
文件服務器
     規模較小的報告公司  
       
新興成長型公司           
如果是一家新興的成長型公司,用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務標準。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如規則所定義
12b-2
《交易法》)。是,☐不是
註明截至最後實際可行日期,發行人所屬各類普通股的流通股數量。
 
班級
  
截至2022年4月24日未償還
普通股,面值$0.01
   24,815,171
 
 
 

目錄表
目錄
 
第一部分
 
財務信息
     2  
     
項目1
 
簡明合併財務報表
     2  
   
簡明綜合損益表
     2  
   
簡明綜合全面收益表
     3  
   
簡明綜合資產負債表
     4  
   
簡明綜合資產負債表(續)
     5  
   
現金流量表簡明合併報表
     6  
   
簡明合併權益表
     7  
   
未經審計中期簡明合併財務報表附註
     8  
項目2
 
管理層對截至2022年3月31日的三個月財務狀況和經營結果的討論和分析
     20  
   
關鍵會計估計
     20  
   
經營成果
     20  
   
流動性和財務狀況
     25  
第3項
 
關於市場風險的定量和定性披露
     27  
項目4
 
控制和程序
     28  
     
第II部
 
其他信息
     29  
     
項目1
 
法律訴訟
     29  
第1A項
 
風險因素
     29  
項目2
 
未登記的股權證券銷售和收益的使用
     29  
第3項
 
高級證券違約
     30  
項目4
 
煤礦安全信息披露
     30  
第5項
 
其他信息
     30  
項目6
 
陳列品
     30  
   
簽名
     31  

目錄表
警告性聲明與前瞻性聲明相關
此表格
10-Q
包含“1995年私人證券訴訟改革法”所指的某些“前瞻性陳述”。本文中包含或併入的除歷史事實陳述外的所有陳述均可構成前瞻性陳述。此類前瞻性陳述包括(包括“預期”、“估計”、“預期”、“可能”、“可能”、“認為”、“感覺”、“計劃”、“打算”或類似的詞語或表述),這些陳述涉及我們預期或預期未來將或可能發生的收益、增長潛力、經營業績、事件或發展。儘管管理層認為前瞻性陳述在作出時是合理的,但它們受到某些風險、不確定因素和假設的影響,包括
新冠肺炎
大流行病,如其持續時間、其未知的長期經濟影響、政府當局為應對它而採取的措施、變種的興起、其有效性、接受和分發
新冠肺炎
本新聞稿中包含的前瞻性聲明包含與俄羅斯和烏克蘭之間持續衝突相關的任何制裁、出口限制、供應鏈中斷或經濟不確定性增加的影響,以及大流行和/或此類衝突可能導致或加劇其他風險和/或不確定性的方式,我們的實際表現或結果可能與這些前瞻性聲明大不相同。有關與InnoSpec有關並影響我們的業務運營和前景的風險、不確定性和假設的更多信息,請參閲InnoSpec的年度報告Form
10-K
截至2021年12月31日的年度,此表格
10-Q
以及提交給美國證券交易委員會的其他報告。我們敦促您回顧我們對風險和不確定性的討論,這些風險和不確定性可能導致實際結果與此類報告中“風險因素”標題下的前瞻性陳述不同。InnoSpec不承擔公開更新或修改任何前瞻性陳述的義務,無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。
 
1

目錄表
第一部分財務信息
項目1簡明合併財務報表
InnoSpec Inc.及附屬公司
簡明合併損益表
(未經審計)
 
    
截至三個月
3月31日
 
(以百萬為單位,不包括每股和每股數據)
  
2022
   
2021
 
淨銷售額
   $ 472.4     $ 339.6  
銷貨成本
     (333.1     (238.8
    
 
 
   
 
 
 
毛利
     139.3       100.8  
運營費用:
                
銷售、一般和行政
     (84.9     (63.6
研發
     (10.1     (9.0
    
 
 
   
 
 
 
總運營費用
     (95.0     (72.6
    
 
 
   
 
 
 
營業收入
     44.3       28.2  
其他收入,淨額
     4.3       3.0  
利息支出,淨額
     (0.4     (0.4
    
 
 
   
 
 
 
所得税前收入支出
     48.2       30.8  
所得税費用
     (11.7     (7.4
    
 
 
   
 
 
 
淨收入
   $ 36.5     $ 23.4  
    
 
 
   
 
 
 
每股收益:
                
基本信息
   $ 1.47     $ 0.95  
    
 
 
   
 
 
 
稀釋
   $ 1.46     $ 0.94  
    
 
 
   
 
 
 
加權平均流通股(千股):
                
基本信息
     24,791       24,601  
    
 
 
   
 
 
 
稀釋
     24,956       24,840  
    
 
 
   
 
 
 
附註是這些未經審計的中期簡明綜合財務報表的組成部分。
 
2

目錄表
InnoSpec Inc.及附屬公司
簡明綜合全面收益表
(未經審計)
 
    
截至三個月
3月31日
 
(單位:百萬)
  
2022
   
2021
 
淨收入
   $ 36.5     $ 23.4  
    
 
 
   
 
 
 
其他綜合收益/(虧損):
                
累計折算調整變動,扣除税金淨額$(0.2)百萬元及$1.0分別為百萬美元
     (3.8     (11.3
攤銷先前服務成本,税後淨額為#美元0.0百萬美元和美元0.0分別為百萬美元
     0.1       0.1  
精算淨虧損攤銷,税後淨額#美元0.0百萬美元和$(0.1)分別為百萬美元
     0.1       0.6  
    
 
 
   
 
 
 
其他綜合損失合計
     (3.6     (10.6
    
 
 
   
 
 
 
綜合收益總額
   $ 32.9     $ 12.8  
    
 
 
   
 
 
 
附註是這些未經審計的中期簡明綜合財務報表的組成部分。
 
3

目錄表
InnoSpec Inc.及附屬公司
簡明合併資產負債表
(未經審計)
 
(以百萬為單位,不包括每股和每股數據)
  
3月31日,
2022
    
十二月三十一日,
2021
 
資產
                 
流動資產:
                 
現金和現金等價物
   $ 105.6      $ 141.8  
貿易和其他應收賬款(減去#美元的備用金6.0百萬美元和美元5.1分別為百萬美元)
     337.7        284.5  
庫存(減去#美元的津貼26.5百萬美元和美元25.4分別為百萬美元):
                 
成品
     206.8        188.3  
原料
     101.4        89.3  
    
 
 
    
 
 
 
總庫存
     308.2        277.6  
預付費用
     17.2        18.0  
預繳所得税
     9.5        5.8  
其他流動資產
     0.4        0.4  
    
 
 
    
 
 
 
流動資產總額
     778.6        728.1  
淨財產、廠房和設備
     213.7        214.4  
經營租賃
使用權
資產
     42.3        35.4  
商譽
     362.0        364.3  
其他無形資產
     53.0        57.5  
遞延税項資產
     6.2        6.4  
養老金資產
     160.8        159.8  
其他
非當前
資產
     7.2        5.0  
    
 
 
    
 
 
 
總資產
   $ 1,623.8      $ 1,570.9  
    
 
 
    
 
 
 
附註是這些未經審計的中期簡明綜合財務報表的組成部分。
 
4

目錄表
InnoSpec Inc.及附屬公司
簡明綜合資產負債表--(續)
(未經審計)
 
(以百萬為單位,不包括每股和每股數據)
  
3月31日,
2022
   
十二月三十一日,
2021
 
負債與權益
                
流動負債:
                
應付帳款
   $ 161.8     $ 148.7  
應計負債
     156.5       166.5  
融資租賃
              0.1  
經營租賃負債的當期部分
     14.1       12.4  
工廠關閉規定的當前部分
     6.2       5.2  
應計所得税當期部分
     13.7       3.7  
    
 
 
   
 
 
 
流動負債總額
     352.3       336.6  
經營租賃負債,扣除當期部分
     28.3       23.1  
工廠關閉準備金,扣除當期部分
     50.1       51.3  
應計所得税,扣除當期部分後的淨額
     27.8       30.6  
未確認的税收優惠
     16.3       16.3  
遞延税項負債
     61.3       60.8  
養卹金負債和離職後福利
     17.4       17.8  
其他
非當前
負債
     1.4       1.4  
    
 
 
   
 
 
 
總負債
     554.9       537.9  
     
股本:
                
普通股,$0.01面值,授權40,000,000已發行股份29,554,500股票
     0.3       0.3  
其他內容
已繳費
資本
     349.6       346.7  
庫存股(4,739,6804,780,806分別按成本價計算股份)
     (90.6     (90.6
留存收益
     859.4       822.9  
累計其他綜合損失
     (50.5     (46.9
    
 
 
   
 
 
 
InnoSpec股東權益總額
     1,068.2       1,032.4  
非控制性
利息
     0.7       0.6  
    
 
 
   
 
 
 
總股本
     1,068.9       1,033.0  
    
 
 
   
 
 
 
負債和權益總額
   $ 1,623.8     $ 1,570.9  
    
 
 
   
 
 
 
附註是這些未經審計的中期簡明綜合財務報表的組成部分。
 
5

目錄表
InnoSpec Inc.及附屬公司
簡明合併現金流量表
(未經審計)
 
    
截至三個月

3月31日
 
(單位:百萬)
  
2022
   
2021
 
經營活動的現金流
                
淨收入
   $ 36.5     $ 23.4  
將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行調整:
                
折舊及攤銷
     10.5       10.3  
遞延税金
     0.9       0.1  
非現金
收入
關於固定收益養老金計劃
     (0.7     (0.8
股票期權薪酬
     1.7       1.6  
資產和負債變動,扣除被收購和剝離公司的影響:
                
貿易和其他應收賬款
     (52.9     (30.7
盤存
     (29.5     (5.5
預付費用
     1.2       2.4  
應付賬款和應計負債
     1.9       20.2  
關閉工廠的規定
              (0.2
應計所得税
     3.4       3.7  
其他資產和負債
     (2.0     (1.8
    
 
 
   
 
 
 
現金淨額
(用於)/
由經營活動提供
     (29.0     22.7  
     
投資活動產生的現金流
                
資本支出
     (8.4     (10.3
    
 
 
   
 
 
 
用於投資活動的現金淨額
     (8.4     (10.3
     
融資活動產生的現金流
                
來自循環信貸安排的收益
                  
償還循環信貸安排
                  
融資租賃的償還
     (0.1     (0.2
發行庫存股
     1.9       0.5  
普通股回購
     (0.9     (0.6
    
 
 
   
 
 
 
現金淨額
提供人/(在中使用)
融資活動
     0.9       (0.3
外幣匯率變動對現金的影響
     0.3       (0.4
    
 
 
   
 
 
 
現金和現金等價物淨變化
     (36.2     11.7  
期初現金及現金等價物
     141.8       105.3  
    
 
 
   
 
 
 
期末現金及現金等價物
   $ 105.6     $ 117.0  
    
 
 
   
 
 
 
附註是這些未經審計的中期簡明綜合財務報表的組成部分。
 
6

目錄表
InnoSpec Inc.及附屬公司
簡明合併權益表
(未經審計)
 
(單位:百萬)
  
普普通通

庫存
    
其他內容

已繳費

資本
    
財務處

庫存
   
留用

收益
    
累計

其他

全面
損失
   
非-

控管
利息
   
總計

權益
 
2021年12月31日的餘額
   $ 0.3      $ 346.7      $ (90.6   $ 822.9      $ (46.9   $ 0.6     $ 1,033.0  
淨收入
                               36.5                        36.5  
累計折算調整變動,税後淨額
                                        (3.8             (3.8
淨收入份額
                                                0.1       0.1  
重新發行的庫存股
              1.2        0.9                                2.1  
回購庫存股
                       (0.9                              (0.9
股票期權薪酬
              1.7                                         1.7  
扣除税後的先前服務成本攤銷
                                        0.1               0.1  
精算淨虧損攤銷税後淨額
                                        0.1               0.1  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
   
 
 
    
 
 
   
 
 
   
 
 
 
2022年3月31日的餘額
   $ 0.3      $ 349.6      $ (90.6   $ 859.4      $ (50.5   $ 0.7     $ 1,068.9  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
   
 
 
    
 
 
   
 
 
   
 
 
 
 
(單位:百萬)
  
普普通通

庫存
    
其他內容

已繳費

資本
    
財務處

庫存
   
留用

收益
    
累計

其他

全面
損失
   
非-

控管
利息
    
總計

權益
 
2020年12月31日餘額
   $ 0.3      $ 336.1      $ (93.3   $ 758.6      $ (57.3   $ 0.5      $ 944.9  
淨收入
                               23.4                         23.4  
累計折算調整變動,税後淨額
                                        (11.3              (11.3
重新發行的庫存股
              0.1        0.3                                 0.4  
回購庫存股
                       (0.6                               (0.6
股票期權薪酬
              1.6                                          1.6  
先前服務攤銷c
奧斯特
,税後淨額
                                        0.1                0.1  
精算淨虧損攤銷税後淨額
                                        0.6                0.6  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
   
 
 
    
 
 
   
 
 
    
 
 
 
2021年3月31日的餘額
   $ 0.3      $ 337.8      $ (93.6   $ 782.0      $ (67.9   $ 0.5      $ 959.1  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
   
 
 
    
 
 
   
 
 
    
 
 
 
附註是這些未經審計的中期簡明綜合財務報表的組成部分。
 
7

目錄表
InnoSpec Inc.及附屬公司
未經審計中期簡明綜合財務報表附註
注1--陳述依據
所附未經審計的中期簡明綜合財務報表是根據美利堅合眾國中期財務信息公認會計原則和編制説明編制的
10-Q
和《條例》第十條
S-X
根據1934年的《證券交易法》。因此,它們不包括全面列報財務狀況、業務結果和現金流量所需的所有信息和附註。
然而,吾等認為,所有調整(包括正常的經常性調整,除非另有披露)均已作出,以使簡明綜合財務報表得以公平陳述。這些簡明綜合財務報表應與公司年度報告表格中包含的綜合財務報表及其附註一併閲讀
10-K
於2022年2月16日提交的截至2021年12月31日的年度(“2021年表格”
10-K”).
本報告所述過渡期的結果不一定代表全年的預期結果。
當我們使用術語“InnoSpec”、“公司”、“公司”、“註冊人”、“我們”、“我們”和“我們”時,除非另有説明或上下文另有要求,否則我們指的是InnoSpec公司及其合併的子公司。
 
8

目錄表
注2--分部報告
該公司根據以下三個可報告的部門報告其財務業績:高性能化學品、燃料專用產品和油田服務。
高性能化學品、燃料特種產品和油田服務部門在我們積極尋求增長機會的市場中運營,儘管它們的最終客户不同。
該公司根據營業收入評估其部門的業績。下表按公司的可報告部門分析了銷售額和其他財務信息:​​​​​​​
 
    
截至三個月

3月31日
 
(單位:百萬)
  
2022
    
2021
 
淨銷售額:
                 
個人護理
     103.4        68.2  
居家護理
     24.4        23.0  
其他
     39.3        34.7  
    
 
 
    
 
 
 
高性能化學品
   $ 167.1      $ 125.9  
    
 
 
    
 
 
 
煉油廠和業績
     148.4        99.3  
其他
     43.4        40.0  
    
 
 
    
 
 
 
燃料專業品
     191.8        139.3  
    
 
 
    
 
 
 
油田服務
     113.5        74.4  
    
 
 
    
 
 
 
     $ 472.4      $ 339.6  
    
 
 
    
 
 
 
毛利:
                 
高性能化學品
   $ 40.8      $ 31.4  
燃料專業品
     60.7        44.9  
油田服務
     37.8        24.5  
    
 
 
    
 
 
 
     $ 139.3      $ 100.8  
    
 
 
    
 
 
 
營業收入/(虧損):
                 
高性能化學品
   $ 25.3      $ 18.3  
燃料專業品
     35.5        23.8  
油田服務
     2.5        1.2  
企業成本
     (19.0      (15.1
    
 
 
    
 
 
 
營業總收入
   $ 44.3      $ 28.2  
    
 
 
    
 
 
 
 
9

目錄表
注3-每股收益
每股基本收益以期內已發行普通股的加權平均數為基礎。稀釋後每股收益包括按庫存股方法在期內攤薄的未償還期權的影響。每股金額計算如下:​​​​​​​
 
    
截至三個月
3月31日
 
    
2022
    
2021
 
分子(百萬):
                 
普通股股東可獲得的淨收入
   $ 36.5      $ 23.4  
    
 
 
    
 
 
 
分母(千):
                 
加權平均已發行普通股
     24,791        24,601  
股票期權和獎勵的稀釋效應
     165        239  
    
 
 
    
 
 
 
稀釋後每股收益的分母
     24,956        24,840  
    
 
 
    
 
 
 
每股淨收益,基本數據:
  
$
1.47
 
  
$
0.95
 
    
 
 
    
 
 
 
每股淨收益,稀釋後:
  
$
1.46
 
  
$
0.94
 
    
 
 
    
 
 
 
在截至2022年3月31日的三個月內,不計入每股攤薄收益的反攤薄期權的平均數量為38,825(截至2021年3月31日的三個月-15,144).
附註4--商譽
下表彙總了本年度的商譽變動情況:
 
(單位:百萬)
  
總成本
 
2022年1月1日的期初餘額
   $ 364.3  
匯兑效應
     (2.3
    
 
 
 
截至2022年3月31日的期末餘額
   $ 362.0  
    
 
 
 
 
10

目錄表
附註5--其他無形資產
下表分析了本年度其他無形資產的變動情況:
 
(單位:百萬)
  
2022
 
1月1日的總成本
   $ 295.2  
匯兑效應
     (1.1
    
 
 
 
3月31日的總成本
     294.1  
    
 
 
 
1月1日累計攤銷
     (237.7
攤銷費用
     (4.0
匯兑效應
     0.6  
    
 
 
 
3月31日累計攤銷
     (241.1
    
 
 
 
截至3月31日的賬面淨額
   $ 53.0  
    
 
 
 
截至2022年3月31日的三個月的攤銷費用為$4.0百萬美元(截至2021年3月31日的三個月-$4.0百萬)。
附註6--養卹金和離職後福利
本公司維持一項涵蓋若干英國現任及前任僱員的固定收益退休金計劃(“英國計劃”)。英國計劃不適用於未來的服務計提,並有大量遞延和當前的養老金領取者。
該公司還維持一項覆蓋某些在德國的現任和前任員工的無基金固定收益養老金計劃(“德國計劃”)。德國的計劃對新進入者關閉,沒有任何資產。
下表顯示了這些計劃的定期淨收益:
 
    
截至三個月

3月31日
 
(單位:百萬)
  
2022
    
2021
 
服務成本
   $ (0.6    $ (0.4
預計福利債務的利息成本
     (2.8      (1.9
計劃資產的預期回報
     4.3        3.9  
攤銷先前服務費用
     (0.1      (0.1
精算淨損失攤銷
     (0.1      (0.7
    
 
 
    
 
 
 
定期淨收益
   $ 0.7      $ 0.8  
    
 
 
    
 
 
 
服務成本已在銷售、一般和行政費用中確認。所有其他項目都已在其他收入和支出中確認。先前服務的攤銷
成本
而精算淨損失則是將累積的其他綜合損失重新歸類為其他收入和費用。
此外,我們在其他一些歐洲業務中也有離職後福利的義務。截至2022年3月31日,我們已記錄負債#美元。4.6百萬美元(2021年12月31日-$4.6百萬)。
 
11

目錄表
附註7--所得税
未確認的税收優惠以及相關的應計利息和罰款的結轉如下:
 
(單位:百萬)
  
無法識別

税收優惠
    
利息和

罰則
    
總計
 
2022年1月1日的期初餘額
   $ 13.2      $ 3.1      $ 16.3  
上期納税狀況淨變化
     (0.1      0.1            
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
截至2022年3月31日的期末餘額
     13.1        3.2        16.3  
當前
                             
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
非當前
   $ 13.1      $ 3.2      $ 16.3  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
所有的$16.3如果確認,數百萬未確認的税收優惠、利息和罰款將影響我們的實際税率。
In 2021 a
非美國
子公司InnoSpec Limited根據英國利潤分配合規機制(“PDCF”)接受了英國税務部門的審查。公司決定,額外的税金和利息共計$1.0在目前正在進行的PDCF審查過程中,可能會產生100萬美元。
A
非美國
子公司InnoSpec Performance Chemals Italia Srl正在接受與該期間有關的税務審計20112014包括在內。該公司已確定,額外的税款、利息和罰款總額為$3.2税務審計的結果可能會產生100萬英鎊的收入。這包括減少外匯流動#美元。0.1在截至2022年3月31日的三個月內記錄了100萬。由於税務審計產生的任何額外税項將由前業主根據買賣協議的條款報銷,因此在財務報表中計入相同金額的賠償資產以反映這一安排。
2018年,本公司記錄了一項未確認的税收優惠,涉及2017年減税和就業法案(“税法”)可能導致的潛在調整,但不允許對提交的2017年美國聯邦所得税申報單進行追溯調整。該公司已確定,額外的税款、利息和罰款總額為$12.1可能會產生與這一項目有關的100萬美元。這包括應計利息增加#美元。0.1在截至2022年3月31日的三個月裏。
根據訴訟時效,該公司及其美國子公司仍可接受美國國税局對2017年及2018年後的某些要素的審查。本公司在外國税務管轄區的子公司可接受審查,包括英國(2017年起)、瑞士(2017年起)、德國(2018年起)、西班牙(2018年起)和法國(2019年起)。
 
12

目錄表
注8--長期債務
截至2022年3月31日和2021年12月31日,公司擁有不是沒有動用其循環信貸安排。
該公司仍有$可用250.0百萬循環信貸安排,直至2024年9月25日。該貸款包含手風琴功能,公司可通過該功能選擇將可用借款總額增加至多$125.0百萬美元。
遞延融資成本#美元0.9百萬美元(2021年12月31日-$1.0百萬美元)與信貸安排有關,包括在其他現行和
非當前
資產負債表日期的資產。
附註9--工廠關閉規定
本公司繼續計劃在全球各地的生產設施預計停止運營或根據當地法律和法規要求我們退役時對這些設施進行補救。工廠關閉估計費用的負債包括環境補救負債和資產報廢債務的費用。
產生資產報廢債務的主要地點是英國埃爾斯米爾港的製造地點。對於其他製造地點,還有規模小得多的資產報廢義務和環境補救責任。
這些條款的變動情況摘要如下:
 
(單位:百萬)
  
2022
 
1月1日的總數
   $ 56.5  
這段期間的收費
     0.9  
在該期間內使用
     (0.9
匯兑效應
     (0.2
    
 
 
 
截至3月31日的總數
     56.3  
在一年內到期
     (6.2
    
 
 
 
一年後到期
   $ 50.1  
    
 
 
 
截至2022年3月31日的三個月的費用為$0.9百萬美元(截至2021年3月31日的三個月-$1.0百萬)。本年度費用僅代表會計增值,對預期費用和未來補救活動的範圍沒有任何變化。
一年內到期金額是指預計在資產負債表日起一年內發生支出的準備金。
 
13

目錄表
附註10-公允價值計量
下表列出了按經常性基礎計量的公司金融資產和負債的賬面價值和公允價值:
 
    
March 31, 2022
    
2021年12月31日
 
(單位:百萬)
  
攜帶

金額
    
公平

價值
    
攜帶

金額
    
公平

價值
 
資產
                                   
非衍生品:
                                   
現金和現金等價物
   $ 105.6      $ 105.6      $ 141.8      $ 141.8  
導數(1級測量):
                                   
其他電流和
非當前
資產:
                                   
排污權交易計劃信用額度
     4.1        4.1        3.9        3.9  
         
負債
                                   
非衍生品:
                                   
融資租賃(含當期部分)
   $         $         $ 0.1      $ 0.1  
導數(1級測量):
                                   
其他電流和
非當前
負債:
                                   
外幣遠期外匯合約
     1.0        1.0        1.2        1.2  
非金融類
負債(3級計量):
                                   
其他電流和
非當前
負債:
                                   
股票當量單位
     21.7        21.7        17.3        17.3  
以下方法和假設用於估計公允價值:
現金和現金等價物:
由於該等票據的到期日較短,因此賬面值接近公允價值。
排污權交易計劃額度:
公允價值由報告期末的公開市場定價確定。
衍生品:
與外幣遠期外匯合約有關的衍生工具的公允價值是根據目前的結算價和按現行假設計算的可比合約計算出來的。外幣遠期外匯合約主要涉及為對衝未來已知交易或對衝資產負債表淨現金頭寸而訂立的合約。這些合約的賬面價值和公允價值的變動在很大程度上是由於對美元匯率的變化。
融資租賃:
融資租賃涉及我們的燃料專業和油田服務部門的某些固定資產。融資租賃的賬面金額接近公允價值。
股票當量單位:
股票等值單位的公允價值在每個資產負債表日採用布萊克-斯科爾斯法或蒙特卡洛法計算,具體取決於每筆贈與的條款。
 
14

目錄表
附註11--衍生工具和風險管理
該公司簽訂各種外幣遠期外匯合同,以最大限度地減少預期未來現金流對匯率的影響。截至2022年3月31日,這些合同的到期日最長為開始之日的12個月。這些外幣遠期外匯合約沒有被指定為對衝工具,它們對2022年頭三個月損益表的影響是收益#美元。0.8百萬美元(2021年前三個月--收益$1.3百萬)。
附註12--或有
法律事務
雖然本公司不時涉及業務運作所引致及附帶的索償及法律程序,包括商業及商業訴訟、僱員及產品責任索償,但本公司或其任何附屬公司並無任何重大待決法律程序,或其任何財產受牽連。然而,對數量出乎意料的大量這類個別索賠或訴訟的不利解決,可能對某一年或某一季度的業務結果產生重大不利影響。
擔保
本公司及本公司若干合併附屬公司對聯營公司的某些債務負有或有責任,主要是根據按正常商業慣例訂立的合約,以債務及履約保證的形式承擔。這包括保證
非美國
消費税和關税。截至2022年3月31日,未在簡明合併財務報表中確認為負債的此類擔保金額為#美元5.6百萬美元(2021年12月31日-$4.6百萬)。固定到期日擔保的剩餘期限為4五年零六個月,一些進一步的擔保沒有固定的到期日。
根據擔保安排的條款,如果關聯公司未能履行其在該安排下的義務,該公司一般將被要求履行其義務。在某些情況下,擔保安排有追索權條款,使公司能夠從被擔保方持有的資產的證券中追回根據擔保條款支付的任何款項。
本公司及其聯屬公司在其各項業務活動中有大量長期銷售和採購承諾,預計這些承諾將在不會對公司造成重大不良後果的情況下履行。
 
15

目錄表
附註13--基於股份的薪酬計劃
2022年和2021年頭三個月記錄的股票期權補償費用為#美元。1.7百萬美元和美元1.6分別為100萬美元。2022年和2021年頭三個月的存貨當量單位的補償費用為#美元。7.1百萬美元和美元4.4分別為100萬美元。
下表彙總了截至2022年3月31日的三個月公司股票薪酬計劃的交易情況。
 
    
數量

股票
    
加權

平均值

授予日期

公允價值
 
截至2021年12月31日未歸屬
     680,711      $ 74.6  
授與
     164,205      $ 87.5  
既得
     (68,931    $ 61.8  
被沒收
     (56,762    $ 70.9  
    
 
 
    
 
 
 
截至2022年3月31日未歸屬
     719,223      $ 79.0  
    
 
 
    
 
 
 
本季度的新贈款與前幾個時期的贈款具有類似的歸屬條件。新贈款的估值方法與前幾個期間一致。
截至2022年3月31日,33.2與基於非既得性股份的薪酬安排有關的未確認薪酬成本總額的百萬美元。這一成本預計將在加權平均期內確認1.96好幾年了。
 
16

目錄表
附註14--從累計其他綜合損失中重新分類
2022年頭三個月累計其他綜合虧損(“AOCL”)的重新分類如下:
 
(單位:百萬)
AOCL組件詳細信息
  
金額

重新分類

來自AOCL
    
中受影響的行項目
語句,其中
列示淨收益
固定收益養老金計劃項目:
             
攤銷先前服務費用
   $ 0.1      看見
(1)
下面
精算淨損失攤銷
     0.1      看見
(1)
下面
    
 
 
      
       0.2      税前合計
               所得税費用
    
 
 
      
重新分類總數
   $ 0.2      税後淨額
    
 
 
      
 
(1)
   這些項目包括在其他收入和支出中。更多信息見簡明合併財務報表附註6。
2022年前三個月累計其他綜合虧損的税後淨額變動情況如下:
 
(單位:百萬)
  
已定義

效益

養老金計劃

項目
    
累計

翻譯

調整
    
總計
 
2021年12月31日的餘額
   $ 10.7      $ (57.6    $ (46.9
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
改敍前的其他全面收入
               (3.8      (3.8
從AOCL重新分類的金額
     0.2                  0.2  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
其他全面收入合計
     0.2        (3.8      (3.6
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
2022年3月31日的餘額
   $ 10.9      $ (61.4    $ (50.5
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
 
17

目錄表
2021年頭三個月累計其他綜合損失中的重新分類如下:
 
(單位:百萬)
AOCL組件詳細信息
  
金額

重新分類

來自AOCL
    
中受影響的行項目

語句,其中

列示淨收益
 
固定收益養老金計劃項目:
                 
攤銷先前服務費用
   $ 0.1        看見
(1)
下面
 
精算淨損失攤銷
     0.7        看見
(1)
下面
 
    
 
 
          
       0.8        税前合計  
       (0.1      所得税費用  
    
 
 
          
重新分類總數
   $ 0.7        税後淨額  
    
 
 
          
 
(1)
   這些項目包括在其他收入和支出中。更多信息見簡明合併財務報表附註6。
    
2021年前三個月累計其他綜合虧損的税後淨額變動情況如下:
 
(單位:百萬)
  
已定義

效益

養老金

平面圖

項目
    
累計

翻譯

調整
    
總計
 
2020年12月31日餘額
   $ (19.9    $ (37.4    $ (57.3
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
改敍前的其他全面收入
               (11.3      (11.3
從AOCL重新分類的金額
     0.7                  0.7  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
其他全面收入合計
     0.7        (11.3      (10.6
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
2021年3月31日的餘額
   $ (19.2    $ (48.7    $ (67.9
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
 
18

目錄表
附註15--最近發佈的會計聲明
該公司審查了最近發佈的會計聲明,並得出結論,沒有與公司財務報表相關的事項。
附註16--關聯方交易
帕特里克·S·威廉姆斯先生自2009年4月以來一直擔任董事公司的高管,並一直是
非執行董事
董事,一家化學品製造商研華,自2020年2月以來。在2022年的前三個月,公司從研華購買了產品,價格為$0.1百萬(2021年前三個月--$0.0百萬)。截至2022年3月31日,本公司欠款$0.0百萬美元給AdvanSix(2021年12月31日-$0.1百萬)。
羅伯特·I·帕勒先生一直是
非執行董事
董事自2009年11月1日起生效。公司保留並繼續保留帕勒先生任職的律師事務所Smith,Gambrell&Russell,LLP(“SGR”)。在2022年的前三個月,公司產生了來自SGR的費用$0.0百萬(2021年前三個月--$0.1百萬)。截至2022年3月31日,本公司欠款$0.0百萬美元給SGR(2021年12月31日-$0.0百萬)。
戴維·F·蘭德萊斯先生一直是
非執行董事
董事自2016年1月1日起生效,是一家
非執行董事
董事是擁有歐洲金屬回收有限公司(“EMR”)的澳訊士集團有限公司的子公司。該公司在2022年前三個月向EMR出售了廢金屬,價值#美元。0.0百萬(2021年前三個月--$0.1百萬)。本公司定期進行招標程序,以選出出售廢金屬的最佳買家。截至2022年3月31日,EMR欠款$0.0從公司購買的廢金屬的百萬美元(2021年12月31日-$0.0百萬)。
 
19

目錄表
項目2管理層對截至2022年3月31日的三個月財務狀況和經營結果的討論和分析
本討論應與我們未經審計的中期簡明綜合財務報表及其附註一併閲讀。
關鍵會計估計
本公司認為,就評估的複雜性和主觀性而言,最關鍵的政策和估計是與工廠關閉準備金、所得税、養老金、商譽、財產、廠房和設備以及其他無形資產(扣除折舊和攤銷)有關的政策和估計,以及
新冠肺炎
大流行(“大流行”)和當前的經濟環境。這些政策已在公司的2021年報表中進行了討論
10-K.
行動的結果
該公司根據以下三個可報告的部門報告其財務業績:高性能化學品、燃料專用產品和油田服務。
下表按報告段提供了營業收入:
 
    
截至三個月

3月31日
 
(單位:百萬)
  
2022
    
2021
 
淨銷售額:
                 
高性能化學品
   $ 167.1      $ 125.9  
燃料專業品
     191.8        139.3  
油田服務
     113.5        74.4  
    
 
 
    
 
 
 
     $ 472.4      $ 339.6  
    
 
 
    
 
 
 
毛利:
                 
高性能化學品
   $ 40.8      $ 31.4  
燃料專業品
     60.7        44.9  
油田服務
     37.8        24.5  
    
 
 
    
 
 
 
     $ 139.3      $ 100.8  
    
 
 
    
 
 
 
營業收入/(虧損):
                 
高性能化學品
   $ 25.3      $ 18.3  
燃料專業品
     35.5        23.8  
油田服務
     2.5        1.2  
企業成本
     (19.0      (15.1
    
 
 
    
 
 
 
營業總收入
   $ 44.3      $ 28.2  
    
 
 
    
 
 
 
 
20

目錄表
截至2022年3月31日的三個月
下表顯示了截至2022年3月31日的三個月和截至2021年3月31日的三個月按報告部門劃分的營業收入組成部分的變化:
 
    
截至三個月
3月31日
              
(單位:百萬,比率除外)
  
2022
    
2021
    
變化
       
淨銷售額:
                                  
高性能化學品
   $ 167.1      $ 125.9      $ 41.2       33
燃料專業品
     191.8        139.3        52.5       38
油田服務
     113.5        74.4        39.1       53
    
 
 
    
 
 
    
 
 
         
     $ 472.4      $ 339.6      $ 132.8       39
    
 
 
    
 
 
    
 
 
         
毛利:
                                  
高性能化學品
   $ 40.8      $ 31.4      $ 9.4       30
燃料專業品
     60.7        44.9        15.8       35
油田服務
     37.8        24.5        13.3       54
    
 
 
    
 
 
    
 
 
         
     $ 139.3      $ 100.8      $ 38.5       38
    
 
 
    
 
 
    
 
 
         
毛利率(%):
                                  
高性能化學品
  
 
24.4
 
  
 
24.9
 
  
 
-0.5
 
       
燃料專業品
  
 
31.6
 
  
 
32.2
 
  
 
-0.6
 
       
油田服務
  
 
33.3
 
  
 
32.9
 
  
 
+0.4
 
       
集料
  
 
29.5
 
  
 
29.7
 
  
 
-0.2
 
       
       
運營費用:
                          
高性能化學品
   $ (15.5    $ (13.1    $ (2.4     18
燃料專業品
     (25.2      (21.1      (4.1     19
油田服務
     (35.3      (23.3      (12.0     52
企業成本
     (19.0      (15.1      (3.9     26
    
 
 
    
 
 
    
 
 
         
     $ (95.0    $ (72.6    $ (22.4     31
    
 
 
    
 
 
    
 
 
         
 
21

目錄表
高性能化學品
淨銷售額:
下表詳細説明瞭構成我們運營的各個市場的淨銷售額同比變化的組成部分:
 
    
截至2022年3月31日的三個月
 
更改(%)
  
美洲
    
歐洲、中東和非洲地區
    
空格
    
總計
 
     +34        -8        +1        +7  
價格和產品組合
     +31        +34        +16        +32  
匯率
     —          -9        -4        -6  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
       +65        +17        +13        +33  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
美洲銷售額的增加主要是由於對我們個人護理產品的需求增加。歐洲、中東和非洲地區的銷售量下降是由於與前一年強勁的可比性相比,需求減少。Aspac在我們的一些市場的銷售量略有增加。我們所有地區都受益於有利的價格和產品組合,這是由於更高價格產品的銷售增加,以及原材料價格上漲的影響通過更高的銷售價格轉嫁。由於英鎊和歐盟歐元對美元的疲軟,歐洲、中東和非洲地區和亞太地區每年都受到匯率變動的不利影響。
毛利率:
同比下降0.5個百分點的主要原因是本季度增加了庫存撥備。
運營費用:
同比增加240萬美元是由於為支持我們增加的銷售額而增加的銷售費用、更高的研發成本以及與人員相關的費用增加,包括與業績相關的應計薪酬增加。
燃料專業品
淨銷售額:
下表詳細説明瞭構成我們運營的各個市場的淨銷售額同比變化的組成部分:
 
    
截至2022年3月31日的三個月
 
更改(%)
  
美洲
    
歐洲、中東和非洲地區
    
空格
    
AVGAS
    
總計
 
     +47        +7        -4        +113        +23  
價格和產品組合
     +20        +31        +11        -76        +21  
匯率
     —          -13        -2        —          -6  
  
 
 
    
 
 
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
     +67        +25        +5        +37        +38  
  
 
 
    
 
 
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
由於全球對精煉燃料產品的需求增加,美洲和歐洲、中東和非洲地區的銷售量逐年增加。亞太地區的銷售量同比略有下降,主要是由於需求時機的不同。價格和產品組合在我們所有地區都是有利的,這是由於高利潤率產品的銷售增加,以及原材料價格上漲的影響通過更高的銷售價格轉嫁。由於客户需求的變化,AVGas的銷量高於上年,部分被不利的價格和產品組合所抵消,因為向低利潤率客户的銷售比例較高。由於英鎊和歐盟歐元對美元的疲軟,歐洲、中東和非洲地區和亞太地區每年都受到匯率變動的不利影響。
 
22

目錄表
毛利率
:同比下降0.6個百分點,主要是由於原材料成本上升轉嫁到銷售價格的時間滯後的持續影響。
運營費用:
同比增加410萬美元是由於銷售增加導致銷售支出增加,包括壞賬撥備增加、研發成本增加以及與人員相關的費用增加,包括基於股票的薪酬應計費用增加。
油田服務
淨銷售額:
與去年同期相比增加了3910萬美元,增幅為53%,我們的大部分客户活動仍在美洲地區。2022年第一季度客户需求有所增加,隨着原油價格居高不下,預計這種情況將持續下去。
毛利率:
同比增長0.4個百分點是由於有利的銷售組合,而管理層繼續在競爭激烈的市場中保持價格。
運營費用:
同比增加1,200萬美元是由於我們的客户服務成本靈活,這是支持需求增長所必需的,以及與人員相關的更高支出,包括更高的基於股份的應計薪酬。
其他損益表標題
企業成本:
同比增加390萬美元的主要原因是與人事有關的費用增加,包括基於股份的應計薪酬和與業績有關的應計薪酬增加。
其他淨收入:
2022年第一季度和2021年第一季度,包括:
 
(單位:百萬)
      
2022
    
2021
    
變化
 
                          
養老金淨額抵免
   $ 1.3      $ 1.2        0.1  
翻譯帶來的外匯收益
     2.2        0.5        1.7  
外幣遠期合約收益
     0.8        1.3        (0.5
        
 
 
    
 
 
    
 
 
 
         $ 4.3      $ 3.0      $ 1.3  
        
 
 
    
 
 
    
 
 
 
利息支出,淨額:
2022年前三個月為40萬美元,而2021年前三個月為40萬美元。利息支出包括在協議期限內保留公司循環信貸安排的承諾費。
 
23

目錄表
所得税:
2022年和2021年第一季度的有效税率分別為24.3%和24.0%。根據下表所列項目調整後,2022年調整後的有效税率為24.3%,而2021年為23.2%。經調整的實際税率上升1.1%,主要是由於本公司的利潤有較高比例來自較高的税務管轄區。本公司認為,調整後的實際税率為
非公認會計原則
財務措施,為投資者提供有用的信息,並可能幫助他們評估公司的基本業績和確定經營趨勢。此外,管理層還使用這一點
非公認會計原則
內部財務措施,以評估公司的經營業績,並在隨後的期間進行規劃和預測。
下表顯示了GAAP有效税率與調整後的有效税率之間的調節關係:
 
    
截至三個月
3月31日
 
(單位:百萬)
  
2022
   
2021
 
所得税前收入
   $ 48.2     $ 30.8  
關於税務審計的賠付資產
     —         0.1  
股票薪酬調整
     1.7       1.4  
採購成本
     —         0.8  
關閉運營的遺留成本
     1.1       0.9  
    
 
 
   
 
 
 
調整後的所得税前收入
   $ 51.0     $ 34.0  
    
 
 
   
 
 
 
所得税
   $ 11.7     $ 7.4  
股票補償税
     0.5       0.1  
調整所得税撥備
     —         —    
購置成本税
     —         0.2  
封閉式經營遺留成本税
     0.2       0.2  
    
 
 
   
 
 
 
調整後的所得税
   $ 12.4     $ 7.9  
    
 
 
   
 
 
 
公認會計原則有效税率
     24.3     24.0
調整後的實際税率
     24.3     23.2
 
24

目錄表
流動資金和財務狀況
營運資金
2022年前三個月,我們的營運資本增加了3,480萬美元,調整後的營運資本增加了7,990萬美元。產生差異的主要原因是不包括現金和現金等價物的減少以及預付和應計所得税的變化。
本公司相信經調整的營運資金,a
非公認會計原則
財務指標(本公司將其定義為貿易和其他應收賬款、存貨、預付費用、應付賬款和應計負債,而不是流動資產總額減去流動負債總額)為投資者評估公司的基本業績和確定經營趨勢提供了有用的信息。管理層使用這一點
非公認會計原則
內部財務措施,以分配資源和評估公司運營的績效。經調整營運資本計算中未計入營運資本的項目列於下表,代表不會隨業務日常營運資金需求而波動的因素。
 
(單位:百萬)
  
3月31日,

2022
    
十二月三十一日,
2021
 
流動資產總額
   $ 778.6      $ 728.1  
流動負債總額
     (352.3      (336.6
    
 
 
    
 
 
 
營運資本
     426.3        391.5  
減少現金和現金等價物
     (105.6      (141.8
預付所得税較少
     (9.5      (5.8
減少其他流動資產
     (0.4      (0.4
將應計所得税的當期部分加回
     13.7        3.7  
補回融資租賃的當期部分
     —          0.1  
增加工廠關閉條款的當前部分
     6.2        5.2  
增加經營租賃負債的當期部分
     14.1        12.4  
    
 
 
    
 
 
 
調整後的營運資本
   $ 344.8      $ 264.9  
    
 
 
    
 
 
 
在我們所有報告部門交易活動增加的推動下,我們的貿易和其他應收賬款增加了5320萬美元。在我們的高性能化學品部門,未償還的銷售天數從64天減少到63天;在燃料專用部門,從53天增加到59天;在油田服務部門,從52天增加到57天。
由於預計2022年需求將進一步增長,我們的庫存增加了3060萬美元,扣除津貼增加了110萬美元,同時管理了某些關鍵原材料供應鏈進一步中斷的風險。在我們的高性能化學品部門,庫存銷售天數從59天減少到56天;在燃料專用部門,從108天增加到121天;在油田服務部門,從76天減少到65天。
由於預付發票的正常支出,預付費用減少了80萬美元,從1800萬美元減少到1720萬美元。
我們的應收賬款和應計負債增加了310萬美元,這取決於我們每個報告部門的付款時間。在我們的性能化學品部門,債權人天數(包括收到的貨物)從47天增加到51天;在燃料特種部門,從50天減少到43天;在油田服務部門,從48天增加到54天。
 
25

目錄表
營運現金流
我們在2022年前三個月的運營活動中使用了2900萬美元的現金,而2021年前三個月的現金流入為2270萬美元。經營活動產生的現金減少的主要原因是支持銷售增長所需週轉資金的增加。
現金
於2022年3月31日及2021年12月31日,我們分別擁有1.056億美元及1.418億美元的現金及現金等價物,其中3,270萬美元及5,510萬美元分別由
非美國
主要在英國的子公司。
2022年前三個月的現金和現金等價物減少3,620萬美元,原因是我們增加了營運資金水平以支持銷售增長,以及我們對資本項目的持續投資。
債務
截至2022年3月31日,我們在循環信貸安排下沒有未償債務,在融資租賃下沒有2000萬美元的債務。
截至2021年12月31日,我們在循環信貸安排下沒有未償還債務,在與我們的燃料專業和油田服務部門內的某些固定資產相關的融資租賃下沒有10萬美元的債務。
 
26

目錄表
第3項關於市場風險的定量和定性披露
該公司使用浮動利率債務為其全球業務提供資金。本公司受制於以下固有的業務風險
非美國
這些活動包括政治和經濟不確定性、進出口限制以及與利率和外幣匯率變化有關的市場風險。政治和經濟風險因該公司最大業務所在主要國家的穩定而得到緩解。信用額度、持續的信用評估和賬户監測程序用於將壞賬風險降至最低。抵押品通常不是必需的。
本公司在正常業務過程中不時使用衍生工具,包括利率掉期、商品掉期及外幣遠期外匯合約,以管理市場風險。對衝活動中使用的衍生品被視為風險管理工具,不用於交易目的。此外,本公司與多元化的主要金融機構訂立衍生工具,以管理對
不履行
這樣的樂器。該公司管理利率變化的風險敞口的目標是限制這種變化對收益和現金流的影響,並降低整體借款成本。該公司管理外幣匯率變化風險的目標是減少與這種變化相關的收益和現金流的波動性。
該公司對一些長期銷售合同提供固定價格。由於製造及原材料成本受變數影響,本公司不時利用商品掉期來對衝部分原材料的成本,從而減少盈利及現金流的波動。這些衍生品被視為風險管理工具,不用於交易目的。該公司的目標是管理其在原材料成本波動中的風險敞口。
公司對市場風險的風險敞口已在公司2021年年報中進行了討論
10-K
從那時起,就沒有發生過重大變化。
 
27

目錄表
項目4控制和程序
信息披露控制和程序的評估
根據截至本報告所述期間結束時進行的評估,在我們管理層的監督和參與下,我們的首席執行官和首席財務官得出的結論是,公司的“披露控制和程序”(定義見規則
13a-15(e)
15d-15(e)
根據1934年證券交易法)於2022年3月31日生效,以提供合理保證,公司根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息已(I)在美國證券交易委員會規則和表格中指定的時間段內記錄、處理、彙總和報告,(Ii)積累並傳達給公司管理層,包括其主要高管和主要財務官,以便及時做出有關要求披露的決定。
財務報告內部控制的變化
本公司正不斷尋求提高其業務和財務報告內部控制的效率和效力。這旨在對整個公司的流程進行改進。
我們對財務報告的內部控制沒有變化,這些變化是在《規則》(D)段要求的評估中確定的。
13a-15
15d-15
根據1934年《證券交易法》,對公司財務報告的內部控制有重大影響或有合理可能產生重大影響的事項。
 
28

目錄表
第二部分其他資料
項目1法律訴訟
法律事務
雖然本公司不時涉及業務運作所引致及附帶的索償及法律程序,包括商業及商業訴訟、僱員及產品責任索償,但本公司或其任何附屬公司並無任何重大待決法律程序,或其任何財產受牽連。然而,對數量出乎意料的大量此類個別索賠或訴訟程序的不利解決,可能對某一年或某一季度的業務結果產生重大不利影響。
項目1A風險因素
有關可能對我們的經營結果或財務狀況產生重大影響的風險因素的信息,在我們的2021年表格第一部分第1A項的“風險因素”項下描述
10-K.
管理層認為,自那時以來,公司面臨的風險因素沒有發生實質性變化,但以下情況除外:
俄羅斯對主權國家烏克蘭的軍事入侵。
2022年2月24日,俄羅斯入侵烏克蘭,這可能會影響我們獲得和進口某些用於製造我們產品的原材料的能力,以及我們在這些國家出口和銷售我們產品的能力。持續的衝突,以及對俄羅斯和白俄羅斯的制裁,可能會對公司的銷售、採購原材料的成本或未來的分銷成本產生影響。這場衝突的更廣泛影響可能會推高用於運營我們製造工廠的能源和公用事業成本,特別是在歐洲。衝突的流動性和持續可能導致額外的經濟制裁和其他影響,這可能對公司的財務狀況、運營結果和現金流產生負面影響。這些問題包括:銷售下降;供應鏈和物流中斷;匯率和利率波動;原材料和能源面臨通脹壓力;網絡安全威脅加劇。
第二項股權證券的未登記銷售和收益的使用
沒有未登記的股權證券銷售。
在截至2022年3月31日的季度裏,公司購買了普通股,作為最近宣佈的股票回購計劃的一部分,並與員工行使股票期權有關。
下表提供了我們在此期間回購股權證券的信息。
發行人購買股票證券
 
期間
  
總數

的股份

購得
    
平均價格

按股支付
    
總人數
購入的股份
作為公開活動的一部分
已宣佈的計劃
或程序
1
    
近似美元
以下股票的價值:
可能還會購買
根據計劃或
節目
 
2022年2月1日至2022年2月28日
     237      $ 96.73        0      $ 5000萬  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
2022年3月1日至2022年3月31日
     10,000      $ 93.18        10,000      $ 4910萬  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
總計
     10,237      $ 93.27        10,000      $ 4910萬  
    
 
 
    
 
 
    
 
 
    
 
 
 
 
1
 
2022年2月15日,該公司宣佈了一項回購計劃,從2022年2月16日開始,在三年內回購至多5000萬美元的公司普通股。
 
29

目錄表
第三項高級證券違約
沒有。
第4項煤礦安全信息披露
不適用。
第5項其他資料
沒有。
項目6展品
 
31.1  
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條頒發首席執行官證書。
   
31.2  
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節頒發首席財務官證書。
   
32.1  
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條頒發首席執行官證書。
   
32.2  
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條頒發首席財務官證書。
   
101   XBRL實例文檔和相關項-實例文檔不會出現在交互數據文件中,因為它的XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中。
   
104   封面交互數據文件-封面XBRL標記嵌入到內聯XBRL文檔中。
 
30

目錄表
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
 
           
InnoSpec Inc.
           
註冊人
       
日期:2022年5月4日       通過  
/s/ PATRICK S. WILLIAMS
           
帕特里克·S·威廉姆斯
           
總裁兼首席執行官
       
日期:2022年5月4日       通過  
/s/ IAN P. CLEMINSON
           
伊恩·P·克萊明森
           
執行副總裁兼首席財務官
 
31