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附件99.1
FOR IMMEDIATE RELEASE
    
        

江森自控提供強勁的第二季度訂單、收入和每股收益增長表現

供應鏈波動導致的延遲積壓轉換影響了22財年的指導
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▪公認會計準則每股收益為0.02美元;調整後每股收益為0.63美元,比上年增長21%
▪報告銷售額同比增長9%;有機增長9%
▪現場訂單同比增長11%,跨地區實力廣泛;服務訂單同比增長8%
▪積壓達到創紀錄的109億美元,同比有機增長12%
▪在第二季度完成了超過5億美元的股票回購;今年迄今已超過10億美元
▪2022財年調整後每股收益指引修正為2.95美元至3.05美元,之前為3.22美元至3.32美元,同比增長11%至15%
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愛爾蘭科克,2022年5月4日-智能、健康和可持續建築領域的全球領先企業江森自控國際公司(Johnson Controls International Plc)(紐約證券交易所股票代碼:JCI)今天公佈,2022財年第二季度包括特殊項目在內的持續運營每股收益(“EPS”)為0.02美元。不包括特殊項目,持續經營業務的調整後每股收益為0.63美元,比上年同期增長21%(見附註,用於非公認會計準則對賬)。
61億美元的銷售額在報告的基礎上比上一年增長了9%,有機增長了9%。GAAP持續業務的淨收入為1100萬美元。調整後的持續業務淨收入為4.41億美元,比上年增長18%。息税前利潤(EBIT)為1.61億美元,EBIT利潤率為2.6%。調整後息税前利潤為6.08億美元,調整後息税前利潤為10.0%,較上年增長40個基點。
該公司董事長兼首席執行官喬治·奧利弗表示:“對創新解決方案的需求持續增長,這些解決方案能夠滿足人們對可持續性、能源效率和更高室內環境質量的迫切需求。”我們在第二季度又實現了強勁的訂單、收入和利潤增長。然而,我們正在經歷比預期更多的短期供應鏈中斷,這對我們積壓轉換的速度和組合產生了負面影響。“
我們業務的基本面仍然強勁,我有信心我們有能力駕馭影響我們盈利能力的暫時逆風。我們繼續取得進展,使我們的戰略願景能夠實現建築業的數字化轉型,利用我們的OpenBlue數字平臺來利用未來十年具有吸引力的全球趨勢。“奧利弗繼續説。
首席財務官奧利維爾·萊昂內蒂(Olivier Leonetti)表示:“我仍然對我們在整個投資組合中看到的勢頭感到鼓舞,並相信我們有能力在今年及以後實現誘人的訂單、積壓、收入和每股收益增長。”與中國封鎖和地緣政治不穩定相關的短期不確定性,再加上持續的供應鏈中斷的影響,需要更加謹慎的前景和對我們下半年預期的修正。展望未來,我們積壓的力量和不斷改進的
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利潤率狀況,加上我們的成本節約計劃,使我們有能力實現我們為中期設定的財務目標。“

江森自控普通股股東應佔收入和每股收益
(百萬美元,不包括每股金額)
除非另有説明,下表中列示的財務要點均符合公認會計準則。所有的比較都是與2021財年第二季度進行的。自2021年10月1日起,該公司的海運業務以前在建築解決方案亞太區、全球產品和建築解決方案EMEA/LA部門進行報告,現在由建築解決方案EMEA/LA部門管理和報告。歷史信息已被重寫,以便在一致的基礎上呈現比較時期。
有機銷售、調整後的銷售、總部門EBITA、調整後的部門EBITA、調整後的公司支出、EBIT、調整後的EBIT、調整後的持續業務淨收入、調整後的持續業務每股收益、自由現金流量和自由現金流量轉換均為非GAAP財務衡量標準。關於這些非公認會計準則措施的對賬和特殊項目的細節,請參閲所附腳註。有關業績的幻燈片演示文稿可在江森自控公司網站的投資者關係部分找到,網址為:http://investors.johnsoncontrols.com.。


第二財季
公認會計原則調整後的
2021202220212022
銷售額$5,594$6,098$5,594$6,098
部門息税前利潤711800711768
息税前利潤650161537608
持續經營淨收益34311373441
持續運營的稀釋每股收益$0.48$0.02$0.52$0.63










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細分結果

建築解決方案北美
第二財季
公認會計原則調整後的
2021202220212022
銷售額$2,092$2,227$2,092$2,227
部門息税前利潤266235266235
部門EBITA利潤率%
12.7%10.6%12.7%10.6%

該季度銷售額為22億美元,同比增長6%。有機銷售比前一年增長了6%,這主要得益於服務的個位數高增長和我們的暖通空調及控制平臺的強勁增長。
該季度不包括併購的訂單(經外幣匯率調整後)同比增長13%。本季度末的積壓訂單為69億美元,與前一年相比增加了14%,不包括併購並經外幣調整。
調整後的分部EBITA為2.35億美元,比上年下降12%。調整後的分部EBITA利潤率為10.6%,較上年下降210個基點,這是因為數量槓桿和SG&A/COGS行動的好處被持續的投資支出以及與供應鏈挑戰和勞動生產率下降相關的吸收減少所抵消。


建築解決方案EMEA/LA(歐洲、中東、非洲/拉丁美洲)

第二財季
公認會計原則調整後的
2021202220212022
銷售額$934$958$934$958
部門息税前利潤88798890
部門EBITA利潤率%
9.4%8.2%9.4%9.4%

該季度銷售額為9.58億美元,同比增長3%。與前一年相比,有機銷售增長了8%,服務增長較低,兩位數增長較低,而我們的消防和安全平臺表現強勁。按地區劃分,歐洲和拉丁美洲的強勁增長部分被中東地區的持續疲軟所抵消。
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該季度不包括併購的訂單(經外幣匯率調整後)同比增長8%。該季度末的積壓訂單為22億美元,不包括併購,經外幣調整後同比增長9%。
調整後的分部EBITA為9000萬美元,比上年增長2%。調整後的分部EBITA利潤率為9.4%,與上年持平,這是因為SG&A/COGS行動的好處和積極的價格/成本被供應鏈中斷、不利的組合、持續的投資支出和較低的股權收入所抵消。

建築解決方案亞太區

第二財季
公認會計原則調整後的
2021202220212022
銷售額$594$623$594$623
部門息税前利潤73747374
部門EBITA利潤率%
12.3%11.9%12.3%11.9%

該季度銷售額為6.23億美元,同比增長5%。在商用暖通空調及控制設備和工業製冷設備需求強勁的帶動下,銷售額較上年有機增長7%。中國仍然是增長的主要來源,本季度增長了十幾歲。
該季度不包括併購的訂單(經外幣匯率調整後)同比增長8%。該季度末的積壓訂單為18億美元,不包括併購,經外幣調整後同比增長5%。
調整後的分部EBITA為7400萬美元,比上年增長1%。調整後的分部EBITA利潤率為11.9%,較上年下降40個基點,原因是SG&A/COGS行動的好處被負的價格/成本、供應鏈中斷和不利的組合所抵消。

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全球產品

第二財季
公認會計原則調整後的
2021202220212022
銷售額$1,974$2,290$1,974$2,290
部門息税前利潤284412284369
部門EBITA利潤率%
14.4%18.0%14.4%16.1%

該季度銷售額為23億美元,同比增長16%。有機產品銷售額較上年增長14%,原因是強勁的定價和對商用和住宅暖通空調以及消防和安全產品的廣泛需求。
調整後的分部EBITA為3.69億美元,同比增長30%。調整後的分部EBITA利潤率為16.1%,較上年增長170個基點,這是因為交易量槓桿、正組合和SG&A/COGS行動的好處部分被負價格/成本、持續投資支出和較低的股權收入所抵消。

公司

第二財季
公認會計原則調整後的
2021202220212022
公司費用($70)($60)($70)($60)

該季度調整後的公司支出為6000萬美元,比上一年減少了14%。

其他項目
在本季度..。
▪持續經營活動中使用的現金為6800萬美元,資本支出為1.25億美元,導致持續經營的自由現金流出(1.93億美元)。
▪該公司以5.09億美元回購了約730萬股票。截至今年3月,該公司以約10億美元的價格回購了1450萬股票。
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▪公司錄得按市值計價的税前淨收益8,900萬美元,主要與公司養老金和退休後福利計劃的重新計量有關。
▪該公司本季度記錄的税前重組和減值成本為3.84億美元,其中包括與一項歸類為待售業務相關的資產減值。此外,該公司還記錄了與暫停在俄羅斯的業務相關的1100萬美元税前費用。

第三季度業績指引
該公司啟動了2022財年第三季度指導:
▪有機收入同比增長個位數
▪調整後的部門息税前利潤同比下降80至100個基點
▪調整特殊項目前每股收益為0.82美元至0.87美元

全年指導
該公司修訂了2022財年全年每股收益指導:
▪有機收入同比增長8%至10%
▪調整後的部門EBITA利潤率同比持平至下降30個基點
▪調整特殊項目前每股收益為2.95美元至3.05美元;同比增長11%至15%

電話會議和網絡廣播信息

江森自控將於上午8:30主持電話會議,討論本季度業績。美國東部時間今天,可以通過撥打888-324-9610(美國境內)或630-395-0255(美國境外)或通過網絡直播收聽。密碼是“江森自控”。準備好的講稿將附有幻燈片演示文稿,並已張貼在江森自控網站的投資者關係部分,網址為https://investors.johnsoncontrols.com/news-and-events/events-and-presentations.。將在電話會議結束後大約兩個小時進行重播。


關於江森自控公司:

在江森自控(紐約證券交易所股票代碼:JCI),我們改變了人們生活、工作、學習和娛樂的環境。作為智能、健康和可持續建築領域的全球領導者,我們的使命是重新想象建築為人、為地方和為地球服務的性能。

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憑藉超過135年令人自豪的創新歷史,我們通過我們全面的數字產品OpenBlue,為醫療保健、學校、數據中心、機場、體育場、製造業等行業提供未來藍圖。今天,江森自控在150多個國家和地區擁有10萬名專家組成的全球團隊,提供世界上最大的建築技術和軟件組合,以及來自業內一些最值得信賴的公司的服務解決方案。有關更多信息,請訪問www.johnsonContros.com,並在社交平臺上關注@Johnson Controls。


江森自控聯繫人:
投資者聯繫方式:媒體聯繫人:
瑞安·埃德爾曼
卡倫·託納雷利
Direct: +1 609.720.4545Direct: +1 571.214.7744
電子郵件:ryan.edelman@jci.com
電子郵件:karen.tognarelli@jci.com
邁克爾·蓋茨
邁克爾·艾薩克
Direct: +1 414.524.5785Direct: +41 52 6330374
電子郵件:michael.j.Gates@jci.com
電子郵件:michael.isaac@jci.com
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江森自控國際公司關於前瞻性陳述的告誡聲明
江森自控國際有限公司在本新聞稿中發表的聲明具有前瞻性,因此受到風險和不確定因素的影響。本文件中除歷史事實陳述外的所有陳述都是或可能是1995年私人證券訴訟改革法所指的“前瞻性陳述”。在本新聞稿中,有關江森自控公司未來財務狀況、銷售額、成本、收益、現金流、其他運營結果指標、協同效應和整合機會、資本支出、債務水平和市場前景的表述均為前瞻性表述。諸如“可能”、“將”、“預期”、“打算”、“估計”、“預期”、“相信”、“應該”、“預測”、“項目”或“計劃”等詞彙以及類似含義的術語也通常用於識別前瞻性陳述。然而,沒有這些話並不意味着一份聲明不具有前瞻性。江森自控告誡説,這些陳述受到許多重要風險、不確定性、假設和其他因素的影響,其中一些因素是其無法控制的,可能導致其實際結果與此類前瞻性陳述明示或暗示的結果大不相同,這些風險包括:江森自控管理一般經濟、商業、資本市場和地緣政治狀況的能力,包括全球價格通脹、影響原材料和零部件產品可用性的短缺以及當前俄羅斯和烏克蘭之間的衝突;約翰遜控制着管理自然災害、氣候變化、大流行和傳染病爆發的影響以及其他不利公共衞生事態發展的能力,例如新冠肺炎大流行;美國或其他經濟體的實力;法律、法規、利率的變化或不確定性, 影響江森自控業務運營或税務地位的政策或解釋;開發或獲得獲得市場認可並符合適用監管要求的新產品和技術的能力;管理對外貿易的法律或政策的變化,包括經濟制裁、增加關税或貿易限制;維護江森自控企業信息技術基礎設施的能力、可靠性和安全性;管理生命週期網絡安全的能力
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這些風險包括:江森自控數字平臺和服務開發、部署和運營中的風險;知識產權被侵犯或到期的風險;江森自控在最近的投資組合交易中延遲或無法實現預期收益和協同效應的風險;訴訟和政府訴訟的結果;聘用和留住高級管理人員和其他關鍵人員的能力;最近投資組合交易的税務處理;與此類交易相關的重大交易成本和/或未知負債;貨幣匯率的波動;勞動力短缺、停工、工會談判、勞資糾紛和其他與勞動力相關的事項;以及商業安排的取消或變化。與江森自控業務相關的風險的詳細討論包含在江森自控於2021年11月15日提交給美國證券交易委員會的2021財年10-K表格年度報告中題為“風險因素”的一節,該報告可在www.sec.gov和www.johnsoncontrol s.com的“投資者”選項卡下獲得。對其中某些風險的描述在江森自控隨後提交的10-Q表格季度報告第二部分第1A項中得到補充。股東、潛在投資者和其他人在評估前瞻性陳述時應考慮這些因素,不應過度依賴此類陳述。除非另有説明,本新聞稿中包含的前瞻性陳述僅在本文件發表之日作出,並且,除法律另有要求外,江森自控不承擔任何義務更新此類陳述,以反映本通訊之日之後發生的事件或情況。
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非GAAP財務信息
本新聞稿包含有關調整後每股收益的財務信息,這是一個非公認會計準則的業績衡量標準。調整項目包括重組和減值成本、按市值計價的淨調整、Silent-Aire交易成本和其他非經常性項目、Silent-Aire收益調整、與在俄羅斯暫停運營相關的費用、Power Solutions資產剝離準備金調整和離散税目。有關有機銷售、調整後銷售、息税前利潤、調整後息税前利潤、分部EBITA總額、調整後分部EBITA、調整後分部EBITA利潤率、調整後公司費用、自由現金流、自由現金流量轉換和調整後持續經營淨收入的財務信息也列報,這些都是非GAAP業績衡量標準。管理層認為,當與未調整的金額一起考慮時,這些非公認會計原則的衡量標準有助於投資者瞭解江森自控公司的逐期經營業績和業務趨勢。管理層還可以在預測、預算和長期規劃過程中使用這些指標作為指導,並用於薪酬目的。這些指標應該被認為是對最具可比性的GAAP指標的補充,而不是替代。有關非公認會計準則計量的計算和這些非公認會計準則計量的對賬的進一步信息,請參閲所附腳註。
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第8頁,共20頁






強生控制國際PLC
簡明合併損益表
(單位為百萬,每股數據除外;未經審計)
截至3月31日的三個月,
20222021
淨銷售額$6,098 $5,594 
銷售成本4,141 3,651 
毛利1,957 1,943 
銷售、一般和行政費用(1,454)(1,253)
重組和減值成本(384)(96)
融資費用淨額(51)(44)
股權收益42 56 
所得税前持續經營所得110 606 
所得税撥備58 209 
持續經營收入52 397 
非持續經營所得的税後淨額— — 
淨收入52 397 
減去:持續運營的收入
歸屬於非控股權益
41 54 
減去:來自停產業務的收入
歸屬於非控股權益
— — 
可歸因於JCI的淨收入$11 $343 
持續經營收入$11 $343 
非持續經營的收入— — 
可歸因於JCI的淨收入$11 $343 
持續經營攤薄後每股收益$0.02 $0.48 
非持續經營攤薄後每股收益— — 
稀釋後每股收益$0.02 $0.48 
稀釋加權平均股份702.7 721.3 
期末已發行股份695.7 716.7 



第9頁,共20頁



強生控制國際PLC
簡明合併損益表
(單位為百萬,每股數據除外;未經審計)
截至3月31日的六個月,
20222021
淨銷售額$11,960 $10,935 
銷售成本8,112 7,264 
毛利3,848 3,671 
銷售、一般和行政費用(2,823)(2,547)
重組和減值成本(433)(96)
融資費用淨額(104)(103)
股權收益112 114 
所得税前持續經營所得600 1,039 
所得税撥備129 270 
持續經營收入471 769 
非持續經營所得的税後淨額— 124 
淨收入471 893 
減去:持續運營的收入
歸屬於非控股權益
79 99 
減去:來自停產業務的收入
歸屬於非控股權益
— — 
可歸因於JCI的淨收入$392 $794 
持續經營收入$392 $670 
非持續經營的收入— 124 
可歸因於JCI的淨收入$392 $794 
持續經營攤薄後每股收益$0.56 $0.93 
非持續經營攤薄後每股收益— 0.17 
稀釋後每股收益$0.56 $1.10 
稀釋加權平均股份706.2 723.9 
期末已發行股份695.7 716.7 










第10頁,共20頁




強生控制國際PLC
簡明綜合財務狀況表
(單位:百萬;未經審計)
3月31日,
2022
9月30日,
2021
資產
現金和現金等價物$1,787 $1,336 
應收賬款--淨額5,689 5,613 
盤存2,515 2,057 
持有待售資產386 — 
其他流動資產1,235 992 
流動資產11,612 9,998 
財產、廠房和設備--淨額3,103 3,228 
商譽18,029 18,335 
其他無形資產--淨額4,889 5,549 
對部分擁有的附屬公司的投資1,073 1,066 
持有待售的非流動資產1,079 156 
其他非流動資產3,206 3,558 
總資產$42,991 $41,890 
負債和權益
短期債務和長期債務的當期部分$2,284 $234 
應付賬款和應計費用4,809 4,754 
為出售而持有的負債326 — 
其他流動負債4,235 4,110 
流動負債11,654 9,098 
長期債務7,366 7,506 
其他非流動負債6,055 6,533 
持有待售的非流動負債228 — 
JCI應佔股東權益16,536 17,562 
非控制性權益1,152 1,191 
負債和權益總額$42,991 $41,890 














第11頁,共20頁



強生控制國際PLC
簡明合併現金流量表
(單位:百萬;未經審計)
截至3月31日的三個月,
20222021
經營活動
可歸因於少年團的持續業務淨收入$11 $343 
可歸因於非控股權益的持續經營收入41 54 
持續經營淨收益52 397 
對持續業務的淨收入與以下機構提供的現金進行調整
經營活動:
折舊及攤銷208 212 
養老金和退休後福利支出(收入)31 (253)
養卹金和退休後繳款(35)(8)
部分持股關聯公司收益中的權益,扣除收到的股息38 (55)
遞延所得税(65)84 
非現金重組和減值成本361 54 
其他-網絡(8)(7)
資產和負債變動,不包括收購和資產剝離:
應收賬款(231)(57)
盤存(243)(113)
其他資產(143)(20)
重組儲備(38)10 
應付賬款和應計負債156 419 
應計所得税(151)(18)
持續經營活動提供(使用)的現金(68)645 
投資活動
資本支出(125)(106)
收購業務,扣除收購現金後的淨額(16)(10)
業務剝離,剝離現金後的淨額— 
其他-網絡27 26 
投資活動從持續運營中使用的現金(114)(82)
融資活動
短期和長期債務淨額增加(減少)1,666 (13)
股票回購和退休(509)(315)
支付現金股利(239)(187)
支付給非控股權益的股息(118)(101)
行使股票期權所得收益102 
為獲得非控制性權益而支付的現金— (14)
員工權益薪酬預提税金(2)(8)
其他-網絡(2)
持續經營的融資活動提供(使用)的現金801 (532)
停產運營
經營活動使用的現金淨額— (1)
投資活動使用的現金淨額— — 
融資活動使用的現金淨額— — 
非連續性業務使用的現金流量淨額— (1)
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響(21)20 
持有待售現金的變動— — 
現金、現金等價物和限制性現金增加$598 $50 


第12頁,共20頁



強生控制國際PLC
簡明合併現金流量表
(單位:百萬;未經審計)
截至3月31日的六個月,
20222021
經營活動
可歸因於少年團的持續業務淨收入$392 $670 
可歸因於非控股權益的持續經營收入79 99 
持續經營淨收益471 769 
對持續業務的淨收入與以下機構提供的現金進行調整
經營活動:
折舊及攤銷432 419 
養卹金和退休後福利收入(51)(299)
養卹金和退休後繳款(76)(25)
部分持股關聯公司收益中的權益,扣除收到的股息20 (107)
遞延所得税(97)25 
非現金重組和減值成本361 54 
其他-網絡(7)(32)
資產和負債變動,不包括收購和資產剝離:
應收賬款(306)167 
盤存(619)(211)
其他資產(206)(90)
重組儲備(19)(24)
應付賬款和應計負債489 510 
應計所得税(68)
來自持續經營的經營活動提供的現金324 1,160 
投資活動
資本支出(260)(197)
收購業務,扣除收購現金後的淨額(124)(10)
業務剝離,剝離現金後的淨額16 19 
其他-網絡36 69 
投資活動從持續運營中使用的現金(332)(119)
融資活動
短期和長期債務淨額增加(減少)2,059 (33)
股票回購和退休(1,035)(661)
支付現金股利(430)(377)
行使股票期權所得收益13 133 
支付給非控股權益的股息(118)(101)
為獲得非控制性權益而支付的現金— (14)
員工權益薪酬預提税金(49)(29)
其他-網絡
持續經營的融資活動提供(使用)的現金444 (1,079)
停產運營
經營活動使用的現金淨額(4)(37)
投資活動使用的現金淨額— — 
融資活動使用的現金淨額— — 
非連續性業務使用的現金流量淨額(4)(37)
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響46 
持有待售現金的變動— — 
增加(減少)現金、現金等價物和限制性現金$478 $(66)


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腳註
1.財務摘要

該公司主要根據扣除利息、税項和攤銷前的部門收益(EBITA)來評估其業務部門的業績,EBITA是指扣除所得税和非控制權益前的持續業務收入,不包括一般公司費用、無形資產攤銷、淨融資費用、重組和減值成本、在俄羅斯暫停業務的費用、Silent-Aire收益調整以及與受限石棉投資以及養老金和退休後計劃相關的按市值計價的淨調整。下面顯示的財務結果是持續運營的,不包括Power Solutions業務。歷史信息已針對自2021年10月1日起生效的可報告分部的構成變化進行了重新預測,以一致的基礎呈現比較期間。

(單位:百萬;未經審計)截至3月31日的三個月,
20222021
實際調整後的
非公認會計原則
實際調整後的
非公認會計原則
淨銷售額(1)
建築解決方案北美$2,227 $2,227 $2,092 $2,092 
建築解決方案EMEA/LA958 958 934 934 
建築解決方案亞太區623 623 594 594 
全球產品2,290 2,290 1,974 1,974 
Net sales$6,098 $6,098 $5,594 $5,594 
分部息税前利潤(1)
建築解決方案北美$235 $235 $266 $266 
建築解決方案EMEA/LA79 90 88 88 
建築解決方案亞太區74 74 73 73 
全球產品412 369 284 284 
部門息税前利潤800 768 711 711 
公司費用(60)(60)(70)(70)
無形資產攤銷(二)(106)(100)(104)(104)
按市值計價的淨調整數(3)(89)— 209 — 
重組和減值成本(4)(384)— (96)— 
EBIT (5)161 608 650 537 
EBIT margin2.6 %10.0 %11.6 %9.6 %
融資費用淨額(51)(51)(44)(44)
所得税前持續經營所得110 557 606 493 
所得税撥備(6)(58)(75)(209)(66)
持續經營收入52 482 397 427 
可歸因於以下方面的持續運營收入
非控股權益(7)
(41)(41)(54)(54)
可歸因於少年團的持續業務淨收入$11 $441 $343 $373 

(單位:百萬;未經審計)截至3月31日的六個月,
20222021
實際調整後的
非公認會計原則
實際調整後的
非公認會計原則
淨銷售額(1)
建築解決方案北美$4,379 $4,379 $4,126 $4,126 
建築解決方案EMEA/LA1,917 1,917 1,882 1,882 
建築解決方案亞太區1,298 1,298 1,198 1,198 
全球產品4,366 4,366 3,729 3,729 
淨銷售額$11,960 $11,960 $10,935 $10,935 
分部息税前利潤(1)
建築解決方案北美$485 $485 $521 $521 
建築解決方案EMEA/LA183 194 186 186 
建築解決方案亞太區142 142 150 150 
全球產品713 670 496 496 
部門息税前利潤1,523 1,491 1,353 1,353 
公司費用(130)(130)(137)(137)
無形資產攤銷(二)(224)(211)(208)(208)
按市值計價的淨調整數(3)(32)— 230 — 
重組和減值成本(4)(433)— (96)— 
息税前利潤(5)704 1,150 1,142 1,008 
息税前利潤5.9 %9.6 %10.4 %9.2 %
融資費用淨額(104)(104)(103)(103)
所得税前持續經營所得600 1,046 1,039 905 
所得税撥備(6)(129)(141)(270)(122)
持續經營收入471 905 769 783 
可歸因於以下方面的持續運營收入
非控股權益(7)
(79)(84)(99)(99)
可歸因於少年團的持續業務淨收入$392 $821 $670 $684 
(1)公司的新聞稿包含有關調整後的淨銷售額、分部EBITA、調整後的分部EBITA和調整後的分部EBITA利潤率的財務信息,這些都是非公認會計準則的業績衡量標準。該公司對調整後淨銷售額和調整後分部EBITA的定義不包括特殊項目,因為這些成本被認為與其業務的基本經營業績沒有直接關係。管理層相信,這些非公認會計準則的衡量標準有助於投資者瞭解公司正在進行的業務和業務趨勢。

本腳註前面顯示了部分EBITA與持續業務收入的對賬。截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月和六個月,調整後淨銷售額的計算沒有排除任何項目。以下是截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月部門EBITA和部門EBITA利潤率的對賬,報告給調整後的部門EBITA和調整後的部門EBITA利潤率(未經審計):
(單位:百萬)構建解決方案
北美
構建解決方案
歐洲、中東和非洲/洛杉磯
構建解決方案
亞太地區
全球產品已整合
JCI公司
2022202120222021202220212022202120222021
報告的部門EBITA$235 $266 $79 $88 $74 $73 $412 $284 $800 $711 
報告的部門EBITA利潤率10.6 %12.7 %8.2 %9.4 %11.9 %12.3 %18.0 %14.4 %13.1 %12.7 %
調整項目:
靜默--盈利調整— — — — — — (43)— (43)— 
可歸因於暫停在俄羅斯業務的指控— — 11 — — — — — 11 — 
調整後的分部EBITA$235 $266 $90 $88 $74 $73 $369 $284 $768 $711 
調整後的部門EBITA利潤率10.6 %12.7 %9.4 %9.4 %11.9 %12.3 %16.1 %14.4 %12.6 %12.7 %




















第14頁,共20頁



以下是截至2022年3月31日和2021年3月31日的六個月的部門EBITA和部門EBITA利潤率的對賬,報告給調整後的部門EBITA和調整後的部門EBITA利潤率(未經審計):
(單位:百萬)構建解決方案
北美
構建解決方案
歐洲、中東和非洲/洛杉磯
構建解決方案
亞太地區
全球產品已整合
JCI公司
2022202120222021202220212022202120222021
報告的部門EBITA$485 $521 $183 $186 $142 $150 $713 $496 $1,523 $1,353 
報告的部門EBITA利潤率11.1 %12.6 %9.5 %9.9 %10.9 %12.5 %16.3 %13.3 %12.7 %12.4 %
調整項目:
靜默--盈利調整— — — — — — (43)— (43)— 
可歸因於暫停在俄羅斯業務的指控— — 11 — — — — — 11 — 
調整後的分部EBITA$485 $521 $194 $186 $142 $150 $670 $496 $1,491 $1,353 
調整後的部門EBITA利潤率11.1 %12.6 %10.1 %9.9 %10.9 %12.5 %15.3 %13.3 %12.5 %12.4 %
(2)截至2022年3月31日的三個月,調整後的無形資產攤銷不包括與Silent-Aire收購會計有關的600萬美元的非經常性無形資產攤銷。截至2022年3月31日的6個月,調整後的無形資產攤銷不包括與Silent-Aire收購會計有關的1300萬美元的非經常性無形資產攤銷。

(3)截至2022年3月31日的三個月,不包括8900萬美元的限制性投資以及養老金和退休後計劃的按市值計算的淨調整。截至2022年3月31日的六個月不包括3200萬美元的限制性投資以及養老金和退休後計劃的按市值計算的淨調整。截至2021年3月31日的三個月不包括2.09億美元的限制性投資以及養老金和退休後計劃的按市值計算的淨調整。截至2021年3月31日的六個月不包括2.3億美元的限制性投資以及養老金和退休後計劃的按市值計算的淨調整。

(4)截至2022年3月31日的三個月的3.84億美元的重組和減值成本不包括在調整後的非GAAP結果中。截至2022年3月31日的6個月的4.33億美元的重組和減值成本不包括在調整後的非GAAP結果中。截至2022年3月31日的三個月和六個月的重組行動和減值成本主要與與歸類為待售業務相關的資產減值、裁員和其他資產減值有關。截至2021年3月31日的三個月和六個月的9600萬美元的重組和減值成本不包括在調整後的非GAAP結果中。截至2021年3月31日的三個月和六個月的重組行動和減值成本主要與裁員和資產減值有關。

(5)管理層將息税前收益(EBIT)定義為扣除淨融資費用、所得税和非控制性權益之前持續經營的收入(虧損)。息税前利潤是一項非公認會計準則的業績衡量標準。管理層相信,這一非公認會計準則的衡量標準有助於投資者瞭解公司正在進行的業務和業務趨勢。本腳註前面顯示了息税前利潤與持續經營收入的對賬。

(6)截至2022年3月31日的三個月,調整後的所得税準備金不包括與2100萬美元按市值計價的淨調整相關的税收優惠、700萬美元的重組和減值成本、100萬美元的Silent-Aire非經常性無形資產攤銷以及與在俄羅斯暫停業務相關的100萬美元費用,但與APB23調整相關的税收準備金部分抵消了這一部分,這些税收準備金可歸因於一項歸類為1300萬美元的業務。截至2022年3月31日的6個月,調整後的所得税撥備不包括與1400萬美元的重組和減值成本相關的税收優惠,700萬美元的按市值計算的淨調整,300萬美元的Silent-Aire非經常性無形資產攤銷,以及與在俄羅斯暫停業務相關的100萬美元,部分被與APB23調整相關的税收撥備抵消,該調整可歸因於一項歸類為1300萬美元的待售業務。截至2021年3月31日的三個月,調整後的所得税撥備不包括與墨西哥估值津貼調整1.05億美元和按市值計價的淨調整5300萬美元相關的税收撥備,部分被與重組和減值成本相關的1500萬美元的税收優惠所抵消。調整後的六項所得税撥備
截至2021年3月31日的月份不包括與墨西哥估值津貼調整1.05億美元和按市值計價的淨調整5800萬美元相關的税收撥備,部分被與重組和減值成本相關的1500萬美元的税收優惠所抵消。

(7)截至2022年3月31日的6個月,可歸屬於非控股權益的持續運營的調整後收入不包括500萬美元的重組和減值成本影響。

2.稀釋後每股收益對賬

該公司的新聞稿包含有關調整後每股收益的財務信息,這是一種非公認會計準則的業績衡量標準。調整項目包括按市值計價的淨調整、重組和減值成本、Silent-Aire交易成本和其他非經常性成本、Silent-Aire收益調整、與在俄羅斯暫停運營相關的費用、Power Solutions資產剝離準備金調整以及離散税目。本公司不計入這些項目,因為它們被認為與本公司的基本經營業績沒有直接關係。管理層相信,這些非公認會計準則的衡量標準有助於投資者瞭解公司正在進行的業務和業務趨勢。

各時期報告的稀釋後每股收益與調整後稀釋後每股收益的對賬如下(未經審計):
可歸因於淨收益
致JCI plc
可歸因於淨收益
至JCI plc
持續運營
可歸因於淨收益
致JCI plc
可歸因於淨收益
至JCI plc
持續運營
截至三個月截至三個月截至六個月截至六個月
3月31日,3月31日,3月31日,3月31日,
20222021202220212022202120222021
JCI plc報告的每股收益$0.02 $0.48 $0.02 $0.48 $0.56 $1.10 $0.56 $0.93 
調整項目:
按市值計價的淨調整0.13 (0.29)0.13 (0.29)0.05 (0.32)0.05 (0.32)
相關税收影響(0.03)0.07 (0.03)0.07 (0.01)0.08 (0.01)0.08 
重組和減值成本0.55 0.13 0.55 0.13 0.61 0.13 0.61 0.13 
相關税收影響(0.01)(0.02)(0.01)(0.02)(0.02)(0.02)(0.02)(0.02)
重組和減值成本對NCI的影響— — — — (0.01)— (0.01)— 
電力解決方案資產剝離儲備調整— — — — — (0.21)— — 
相關税收影響— — — — — 0.04 — — 
沉默-Aire交易成本和其他非經常性成本0.01 — 0.01 — 0.02 — 0.02 — 
靜默--盈利調整(0.06)— (0.06)— (0.06)— (0.06)— 
可歸因於暫停在俄羅斯業務的指控0.01 — 0.01 — 0.01 — 0.01 — 
離散税目0.02 0.15 0.02 0.15 0.02 0.15 0.02 0.15 
JCI plc調整後每股收益*$0.63 $0.52 $0.63 $0.52 $1.16 $0.94 $1.16 $0.94 
*由於四捨五入,可能不是總和

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下表對用於計算JCI plc基本每股收益和稀釋後每股收益的分母進行了核對(單位:百萬;未經審計):
截至三個月截至六個月
3月31日,3月31日,
2022202120222021
JCI plc的加權平均流通股
基本加權平均流通股699.1 717.1 701.8 720.1 
稀釋性證券的影響:
股票期權,未獲授權的限制性股票
和未授予的業績股票獎勵3.6 4.2 4.4 3.8 
稀釋加權平均流通股702.7 721.3 706.2 723.9 

該公司已就調整後的公司支出、調整後的每股收益、有機收入、調整後的EBITA利潤率和自由現金流量轉換等非公認會計原則財務指標提交了前瞻性陳述。這些非GAAP財務計量是通過剔除根據GAAP確定的相應財務計量的某些金額、費用或收入而得出的。不包括在這些非公認會計準則財務計量中的數額的確定取決於管理層的判斷,除其他因素外,還取決於特定時期確認的基本費用或收入數額的性質,包括但不限於按市值計價的淨調整的高度可變性和外匯匯率波動的影響。我們對2022財年全年和第三季度有機收入的指引也不包括收購、資產剝離和外匯的影響。我們無法提供前述非GAAP財務指標與其最直接可比的GAAP財務指標的數量調整,因為此類信息不可用,管理層無法可靠地預測此類GAAP指標的所有必要組成部分,而不會付出不合理的努力或費用。無法獲得的信息可能會對該公司2022年GAAP第三季度和全年的財務業績產生重大影響。

3.有機增長對賬

截至2022年3月31日的三個月的淨銷售額與截至2021年3月31日的三個月相比的變化部分,包括有機增長,如下所示(未經審計):
(單位:百萬)的淨銷售額
截至三個月
March 31, 2021
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本網點
這三家公司的銷售額
截至的月份
March 31, 2021
收購有機增長的淨銷售額
截至三個月
March 31, 2022
建築解決方案北美$2,092 $— — $— — $2,092 $— $131 %$2,227 %
建築解決方案EMEA/LA934 (8)-1 %(45)-5 %881 %70 %958 %
建築解決方案亞太區594 — — (17)-3 %577 %37 %623 %
總字段3,620 (8)— (62)-2 %3,550 20 %238 %3,808 %
全球產品1,974 — — (48)-2 %1,926 98 %266 14 %2,290 16 %
總淨銷售額$5,594 $(8)— $(110)-2 %$5,476 $118 %$504 %$6,098 %

截至2022年3月31日的6個月的淨銷售額與截至2021年3月31日的6個月相比的變化部分,包括有機增長,如下所示(未經審計):
(單位:百萬)的淨銷售額
截至六個月
March 31, 2021
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本網點
六個人的銷售額
截至的月份
March 31, 2021
收購有機增長的淨銷售額
截至六個月
March 31, 2022
建築解決方案北美$4,126 $— — $— $4,132 $— $238 %$4,379 %
建築解決方案EMEA/LA1,882 (9)— (67)-4 %1,806 15 %96 %1,917 %
建築解決方案亞太區1,198 (1)— (23)-2 %1,174 18 %106 %1,298 %
總字段7,206 (10)— (84)-1 %7,112 42 %440 %7,594 %
全球產品3,729 — — (71)-2 %3,658 204 %504 14 %4,366 17 %
總淨銷售額$10,935 $(10)— $(155)-1 %$10,770 $246 %$944 %$11,960 %

該公司的收益報告顯示了由於2021年10月1日起可報告部門的構成發生變化而重鑄的每個時期的有機增長。以下是截至2020年12月31日的三個月與截至2019年12月31日的三個月、截至2021年3月31日的三個月與截至2020年3月31日的三個月、截至2021年6月30日的三個月與截至2020年6月30日的三個月、截至2021年9月30日的三個月與截至2020年9月30日的三個月、截至2021年9月30日的十二個月與截至2020年9月30日的十二個月的對比。

(單位:百萬)調整後的淨銷售額
對於三個人來説
截至的月份
2019年12月31日
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本網點
這三家公司的銷售額
截至的月份
2019年12月31日
收購有機增長調整後的淨銷售額
對於三個人來説
截至的月份
2020年12月31日
建築解決方案北美$2,167 $— — $— $2,170 $— — $(136)-6 %$2,034 -6 %
建築解決方案EMEA/LA970 — — 24 %994 %(55)-6 %948 -2 %
建築解決方案亞太區620 (2)— 28 %646 — — (42)-7 %604 -3 %
總字段3,757 (2)— 55 %3,810 — (233)-6 %3,586 -5 %
全球產品1,819 (71)-4 %35 %1,783 — — (28)-2 %1,755 -4 %
總淨銷售額$5,576 $(73)-1 %$90 %$5,593 $— $(261)-5 %$5,341 -4 %

(單位:百萬)調整後的淨銷售額
對於三個人來説
截至的月份
March 31, 2020
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本網點
這三家公司的銷售額
截至的月份
March 31, 2020
收購有機增長調整後的淨銷售額
對於三個人來説
截至的月份
March 31, 2021
建築解決方案北美$2,175 $— — $13 %$2,188 $— — $(96)-4 %$2,092 -4 %
建築解決方案EMEA/LA891 — — 44 %935 — (5)-1 %934 %
建築解決方案亞太區518 (2)— 29 %545 — — 49 %594 15 %
總字段3,584 (2)— 86 %3,668 — (52)-1 %3,620 %
全球產品1,860 (62)-3 %49 %1,847 — — 127 %1,974 %
總淨銷售額$5,444 $(64)-1 %$135 %$5,515 $— $75 %$5,594 %
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(單位:百萬)調整後的淨銷售額
對於三個人來説
截至的月份
June 30, 2020
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本網點
這三家公司的銷售額
截至的月份
June 30, 2020
收購有機增長調整後的淨銷售額
對於三個人來説
截至的月份
June 30, 2021
建築解決方案北美$2,020 $— — $21 %$2,041 $— — $171 %$2,212 10 %
建築解決方案EMEA/LA795 — — 60 %855 10 %136 16 %1,001 26 %
建築解決方案亞太區579 (3)-1 %40 %616 — — 87 14 %703 21 %
總字段3,394 (3)— 121 %3,512 10 — 394 11 %3,916 15 %
全球產品1,949 (54)-3 %44 %1,939 80 %409 21 %2,428 25 %
總淨銷售額$5,343 $(57)-1 %$165 %$5,451 $90 %$803 15 %$6,344 19 %

(單位:百萬)調整後的淨銷售額
對於三個人來説
截至的月份
2020年9月30日
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本網點
這三家公司的銷售額
截至的月份
2020年9月30日
收購有機增長調整後的淨銷售額
對於三個人來説
截至的月份
2021年9月30日
建築解決方案北美$2,243 $— — $12 %$2,255 $— $88 %$2,347 %
建築解決方案EMEA/LA957 — — 17 %974 14 %13 %1,001 %
建築解決方案亞太區651 (2)— 18 %667 — — 48 %715 10 %
總字段3,851 (2)— 47 %3,896 18 — 149 %4,063 %
全球產品2,103 (79)-4 %10 — 2,034 132 %166 %2,332 11 %
總淨銷售額$5,954 $(81)-1 %$57 %$5,930 $150 %$315 %$6,395 %

(單位:百萬)調整後的淨銷售額
為十二個人
截至的月份
2020年9月30日
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本網點
《十二人組》的銷售額
截至的月份
2020年9月30日
收購有機增長調整後的淨銷售額
為十二個人
截至的月份
2021年9月30日
建築解決方案北美$8,605 $— — $49 %$8,654 $— $27 — $8,685 %
建築解決方案EMEA/LA3,613 — — 145 %3,758 37 %89 %3,884 %
建築解決方案亞太區2,368 (9)— 115 %2,474 — — 142 %2,616 10 %
總字段14,586 (9)— 309 %14,886 41 — 258 %15,185 %
全球產品7,731 (266)-3 %138 %7,603 212 %674 %8,489 10 %
總淨銷售額$22,317 $(275)-1 %$447 %$22,489 $253 %$932 %$23,674 %

本腳註早些時候提出的有機增長對賬包含有關調整後淨銷售額的財務信息。以下是截至2020年和2019年12月31日的三個月、截至2021年和2020年3月31日的三個月、截至2021年和2020年6月30日的三個月、截至2021年和2020年9月30日的三個月、截至2021年和2020年9月30日的三個月以及截至2021年和2020年9月30日的十二個月(未經審計)的淨銷售額對賬:
截至三個月截至12個月
十二月三十一日,3月31日,6月30日,9月30日,9月30日,
(單位:百萬)2020201920212020202120202021202020212020
重鑄的淨銷售額
建築解決方案北美$2,034 $2,167 $2,092 $2,175 $2,212 $2,020 $2,347 $2,243 $8,685 $8,605 
建築解決方案EMEA/LA948 970 934 891 1,001 795 1,001 957 3,884 3,613 
建築解決方案亞太區604 620 594 518 703 579 715 651 2,616 2,368 
全球產品1,755 1,819 1,974 1,860 2,425 1,949 2,329 2,103 8,483 7,731 
重鑄的淨銷售額5,341 5,576 5,594 5,444 6,341 5,343 6,392 5,954 23,668 22,317 
調整項目(1)
建築解決方案北美— — — — — — — — — — 
建築解決方案EMEA/LA— — — — — — — — — — 
建築解決方案亞太區— — — — — — — — — — 
全球產品— — — — — — — 
調整項目— — — — — — — 
調整後的淨銷售額
建築解決方案北美2,034 2,167 2,092 2,175 2,212 2,020 2,347 2,243 8,685 8,605 
建築解決方案EMEA/LA948 970 934 891 1,001 795 1,001 957 3,884 3,613 
建築解決方案亞太區604 620 594 518 703 579 715 651 2,616 2,368 
全球產品1,755 1,819 1,974 1,860 2,428 1,949 2,332 2,103 8,489 7,731 
調整後的淨銷售額$5,341 $5,576 $5,594 $5,444 $6,344 $5,343 $6,395 $5,954 $23,674 $22,317 
(1)將項目調整為淨銷售額與非經常性的Silent-Aire採購會計影響有關。

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該公司的收益報告展示了截至2022年3月31日的三個月的服務收入和有機增長。服務收入變化的組成部分,包括有機增長,如下所示(未經審計):
(單位:百萬)形式服務
公司的收入
截至三個月
March 31, 2021
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本服務
這三家公司的收入
截至的月份
March 31, 2021
收購有機增長服務收入
對於
截至三個月
March 31, 2022
建築解決方案北美$820 $— — $(1)— $819 $— $61 %$884 %
建築解決方案EMEA/LA407 (8)-2 %(20)-5 %379 — 42 11 %422 %
建築解決方案亞太區171 — — (8)-5 %163 %10 %175 %
總字段1,398 (8)-1 %(29)-2 %1,361 %113 %1,481 %
全球產品— — — — — — — — — — — — 
總淨銷售額$1,398 $(8)-1 %$(29)-2 %$1,361 $%$113 %$1,481 %

該公司的收益報告展示了截至2020年12月31日的三個月、截至2021年3月31日的三個月、截至2021年6月30日的三個月、截至2021年9月30日的三個月以及截至2021年9月30日的12個月的形式服務收入和有機增長。提供形式財務信息的每個期間的形式服務收入變化的組成部分,包括有機增長,見下文(未經審計)。

(單位:百萬)形式服務
公司的收入
截至三個月
2019年12月31日
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本服務
這三家公司的收入
截至的月份
2019年12月31日
收購有機增長形式服務
公司的收入
截至三個月
2020年12月31日
建築解決方案北美$811 $— — $— $812 $— — $(20)-2 %$792 -2 %
建築解決方案EMEA/LA414 — — %419 %(5)-1 %417 %
建築解決方案亞太區165 (2)-1 %%170 — — (2)-1 %168 %
總字段1,390 (2)— 13 %1,401 — (27)-2 %1,377 -1 %
全球產品— — — — — — — — — — — — 
服務總收入$1,390 $(2)— $13 %$1,401 $— $(27)-2 %$1,377 -1 %


(單位:百萬)形式服務
公司的收入
截至三個月
March 31, 2020
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本服務
這三家公司的收入
截至的月份
March 31, 2020
收購有機增長 
的形式服務收入
截至三個月
March 31, 2021
建築解決方案北美$818 $— — $— $822 $— — $(2)— $820 — 
建築解決方案EMEA/LA396 — — 16 %412 — (7)-2 %407 %
建築解決方案亞太區160 (2)-1 %11 %169 — — %171 %
總字段1,374 (2)— 31 %1,403 — (7)— 1,398 %
全球產品— — — — — — — — — — — — 
服務總收入$1,374 $(2)— $31 %$1,403 $— $(7)— $1,398 %

(單位:百萬)形式服務
公司的收入
截至三個月
June 30, 2020
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本服務
這三家公司的收入
截至的月份
June 30, 2020
收購有機增長形式服務
公司的收入
截至三個月
June 30, 2021
建築解決方案北美$770 $— — $%$779 $— — $78 10 %$857 11 %
建築解決方案EMEA/LA349 — — 26 %375 %48 13 %427 22 %
建築解決方案亞太區156 (3)-2 %12 %165 — — 18 11 %183 17 %
總字段1,275 (3)— 47 %1,319 — 144 11 %1,467 15 %
全球產品— — — — — — — — — — — — 
服務總收入$1,275 $(3)— $47 %$1,319 $— $144 11 %$1,467 15 %

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(單位:百萬)形式服務
公司的收入
截至三個月
2020年9月30日
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本服務
這三家公司的收入
截至的月份
2020年9月30日
收購有機增長形式服務
公司的收入
截至三個月
2021年9月30日
建築解決方案北美$835 $— — $— $839 $— $62 %$904 %
建築解決方案EMEA/LA435 — — %441 — (9)-2 %433 — 
建築解決方案亞太區180 (2)-1 %%182 — — %184 %
總字段1,450 (2)— 14 %1,462 — 55 %1,521 %
全球產品— — — — — — — — — — — — 
服務總收入$1,450 $(2)— $14 %$1,462 $— $55 %$1,521 %

(單位:百萬)形式服務
公司的收入
截至12個月
2020年9月30日
基年調整-
資產剝離和其他
基年調整-
外幣
調整後的基本服務
公司的收入
截至12個月
2020年9月30日
收購有機增長形式服務
公司的收入
截至12個月
2021年9月30日
建築解決方案北美$3,234 $— — $18 %$3,252 $— $118 %$3,373 %
建築解決方案EMEA/LA1,594 — — 53 %1,647 10 %27 %1,684 %
建築解決方案亞太區661 (9)-1 %34 %686 — — 20 %706 %
總字段5,489 (9)— 105 %5,585 13 — 165 %5,763 %
全球產品— — — — — — — — — — — — 
服務總收入$5,489 $(9)— $105 %$5,585 $13 — $165 %$5,763 %

4.自由現金流折算

該公司的新聞稿包含有關自由現金流量和自由現金流量轉換的財務信息,這些都是非公認會計準則的業績衡量標準。自由現金流的定義是經營活動提供的現金減去資本支出。自由現金流轉換的定義為自由現金流除以可歸因於JCI的調整後淨收入。管理層相信,這些非公認會計準則的衡量標準有助於投資者瞭解公司的實力及其產生現金的能力。這些非公認會計準則也可用於評估我們從運營中產生現金流的能力,以及這些現金流對我們流動性的影響。

以下是截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月和六個月對持續運營的自由現金流和自由現金流轉換的對賬(未經審計):

截至三個月截至六個月
(單位:百萬)March 31, 2022March 31, 2021March 31, 2022March 31, 2021
持續經營活動提供的現金
運營$(68)$645$324$1,160
資本支出(125)(106)(260)(197)
報告自由現金流(193)53964963
調整後的持續經營淨收益
歸功於JCI$441$373$821$684
調整後的自由現金流轉換-44 %144 %%141 %

5.淨債務與EBITDA之比

該公司根據調整後的EBITDA提供有關淨債務的財務信息,這是一項非公認會計準則的業績衡量標準。本公司認為,總淨債務與調整後EBITDA的比率有助於瞭解本公司的財務狀況,因為它提供了對本公司依賴外債融資融資的程度的審查,並是對其股東的風險衡量。以下是2022年3月31日淨債務與調整後EBITDA之比的計算(未經審計):
(單位:百萬)March 31, 2022
短期債務和長期債務的當期部分$2,284 
長期債務7,366 
債務總額9,650 
減去:現金和現金等價物1,787 
淨債務總額$7,863 
最近12個月調整後的EBITDA$3,660 
淨債務總額與調整後EBITDA之比2.1x

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以下是截至2022年3月31日的過去12個月持續運營收入與調整後息税前利潤和調整後息税前利潤的對賬,這些都是非GAAP業績衡量標準(未經審計):
(單位:百萬)最近12個月
告一段落
March 31, 2022
持續經營收入$1,448 
所得税撥備727 
融資費用淨額207 
息税前利潤2,382 
調整項目:
按市值計價的淨調整(140)
重組和減值成本579 
靜默-Aire交易和其他非經常性成本36 
靜默--盈利調整(43)
可歸因於在俄羅斯暫停業務的指控11 
調整後息税前利潤(1)2,825 
折舊及攤銷835 
調整後的EBITDA(1)$3,660 

(1)公司對調整後息税前利潤和調整後息税前利潤的定義不包括特殊項目,因為這些成本被認為與其業務的基本經營業績沒有直接關係。管理層相信,這一非公認會計準則的衡量標準有助於投資者瞭解公司正在進行的業務和業務趨勢。

6.營運資本佔淨銷售額的百分比

該公司提供有關貿易營運資本佔淨銷售額的百分比的財務信息,這是一種非公認會計準則的業績衡量標準。貿易營運資本的定義是流動資產減去流動負債,不包括現金、短期債務、長期債務的流動部分、持有出售的資產和負債的流動部分、應計薪酬和福利以及其他流動資產和負債。管理層認為,這一非公認會計原則的衡量標準,不包括與融資相關的項目、非貿易相關項目和要剝離的業務,是衡量公司經營業績的更有用的衡量標準。以下是2022年3月31日和2021年3月31日貿易營運資金佔淨銷售額的計算(未經審計):

(單位:百萬)March 31, 2022March 31, 2021
流動資產$11,612 $10,204 
流動負債(11,654)(8,740)
總營運資金(42)1,464 
減去:現金和現金等價物(1,787)(1,883)
減去:持有待售資產(386)— 
減去:其他流動資產(1,235)(1,160)
補充:短期債務2,044 248 
新增:長期債務的當期部分240 196 
增加:應計薪酬和福利708 817 
附註:持有待售負債326 — 
新增:其他流動負債2,264 2,352 
貿易營運資金$2,132 $2,034 
過去12個月的淨銷售額$24,693 $22,232 
營運資本佔淨銷售額的百分比8.6 %9.1 %

7.所得税

在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月和六個月中,在考慮按市值計價的淨調整、重組和減值成本、Silent-Aire非經常性無形資產攤銷、與在俄羅斯暫停業務有關的費用和單獨税目之前,公司持續經營的實際税率約為13.5%。

8.重組和減值成本

截至2022年3月31日的三個月包括3.84億美元的重組和減值成本,主要涉及與被歸類為待售業務相關的資產減值、裁員和其他資產減值。截至2022年3月31日的6個月包括4.33億美元的重組和減值成本,主要涉及與被歸類為待售業務相關的資產減值、裁員和其他資產減值。截至2021年3月31日的三個月和六個月包括9600萬美元的重組和減值成本,主要與裁員和資產減值有關。

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