立即釋放

第二季度控股公司公佈2022年第一季度財務業績

得克薩斯州奧斯汀(2022年5月2日)-領先的銀行和貸款數字轉型解決方案提供商Q2 Holdings，Inc.(紐約證券交易所代碼：QTWO)今天公佈了截至2022年3月31日的第一季度業績。

2022年第一季度GAAP業績

·第一季度的收入為1.341億美元，同比增長15%，比2021年第四季度增長2%。

·第一季度的GAAP毛利率為45.1%，低於去年同期的45.7%，與2021年第四季度持平。

·第一季度GAAP淨虧損2360萬美元，而去年同期和2021年第四季度的GAAP淨虧損分別為2570萬美元和2540萬美元。

2022年第一季度非GAAP業績

·第一季度的非GAAP收入為1.343億美元，同比增長15%，比2021年第四季度增長1%。

·第一季度非GAAP毛利率為51.4%，低於去年同期的52.6%和2021年第四季度的51.5%。

·第一季度調整後的EBITDA為810萬美元，低於去年同期的990萬美元和2021年第四季度的1080萬美元。

有關我們的GAAP和非GAAP結果的對賬，請參閲下表。

第二季度首席執行官馬特·弗萊克表示：“第一季度代表着今年的良好開端。”我們簽署了一系列協議，包括數字貸款和銀行業務，突出表現在企業和Tier 1細分市場的持續成功。我們的新興業務也表現強勁；合作伙伴和客户繼續迅速採用第二季度創新工作室，而Helix簽署了新協議，並支持了一項重大計劃的啟動。憑藉我們在本季度的強勁執行力，我們繼續相信，我們處於有利地位，能夠充分利用我們不斷擴大的市場機會。“

第一季度亮點

持續的銷售成功，引領行業交付“數字銀行”

·簽署了兩份企業合同和一份Tier 1數字貸款合同，包括一個(N)：

◦企業，美國前十大銀行，利用我們的貸款定價解決方案；

◦企業，美國前50大銀行，利用我們的貸款定價解決方案；以及

◦Tier 1美國信用合作社使用我們的貸款發放解決方案。

·簽署了三份第1級數字銀行合同，包括(A)：

◦兩家一級銀行使用我們的零售和商業數碼銀行解決方案；以及

◦Tier 1銀行利用我們的零售和商業數字銀行解決方案。

·第一季度退出時，第二季度數字銀行平臺的註冊用户超過1970萬，同比增長8%，環比增長3%。

在金融服務中啟用新的生態系統

·與領先的比特幣公司NYDIG啟動了一項戰略計劃，該公司正在利用我們的Helix平臺為他們新的工資計劃提供支持，名為比特幣儲蓄計劃，這是一項由美國僱主提供的福利計劃。

·在我們的至少一個項目中，Q2 Innovation Studio的強勁採用，使金融科技的合作伙伴總數增加了25%，並超過了使用Innovation Studio的Q2數字銀行客户的50%。

第二季度首席財務官大衞·梅霍克表示：“我們在第一季度實現了穩健的財務業績，營收超過了我們指引的高端。”基於我們最近的表現和有利的需求環境，我們上調了全年業績指引，這反映了我們對2022年至2023年收入增長和利潤率擴大重新加速的信心。

財務前景

截至2022年5月2日，Q2 Holdings將為其2022年第二季度和2022年全年提供指導，這是Q2 Holdings對Q2 Holdings的運營和財務業績以及新冠肺炎疫情預期影響的當前估計。以下財務信息為前瞻性非GAAP財務信息，包括對非GAAP收入和調整後EBITDA的估計。GAAP淨虧損是與調整後EBITDA最具可比性的GAAP指標。調整後的EBITDA與GAAP淨虧損的不同之處在於，它不包括折舊和攤銷、基於股票的補償、收購相關成本、利息和其他(收入)費用、所得税、未佔用租賃費用、債務清償損失以及採購會計對遞延收入的影響等項目。Q2 Holdings無法在沒有不合理努力的情況下合理確定地預測這些排除的最終結果。因此，第二季度控股沒有就GAAP淨虧損提供指導，也沒有將前述前瞻性調整後的EBITDA指導與GAAP淨虧損進行對賬。然而，重要的是要注意到，這些被排除的項目可能對我們未來根據公認會計原則計算的結果具有實質性影響。

第二季度控股公司為2022年第二季度提供的指導如下：

·非GAAP總收入為1.395億美元至1.41億美元，同比增長12%至14%。

·調整後的EBITDA為740萬美元至890萬美元，佔該季度非GAAP收入的5%至6%。

第二季度控股公司為2022年全年提供的指導如下：

·非GAAP總收入為5.775億美元至5.815億美元，同比增長15%至16%。

·調整後的EBITDA為4,140萬美元至4,440萬美元，佔全年非GAAP收入的7%至8%。

電話會議詳細信息

所有參與者必須使用上述鏈接(網絡直播或電話會議)進行註冊。電話會議和財務結果的網絡直播將從第二季度網站的投資者關係部分獲得，網址為：http://investors.Q2.com/.此外，註冊後將可使用現場電話會議撥入。與會者應至少在電話會議開始前10分鐘撥入。電話會議結束後，本網站將限時播放網絡直播的存檔重播。

關於第二季度控股公司

Q2是一家金融體驗公司，致力於為美國和國際上的銀行、信用社、另類金融和金融科技公司提供數字銀行和貸款解決方案。憑藉全面的端到端解決方案集，Q2使其合作伙伴能夠為每個帳户持有人(從消費者到小型企業和公司)提供連貫、安全、數據驅動的體驗。Q2總部設在得克薩斯州奧斯汀，在世界各地設有辦事處，在紐約證券交易所上市交易，股票代碼為QTWO。要了解更多信息，請訪問Q2.com。

非公認會計準則計量的使用

第二季度使用下列非GAAP財務衡量標準：非GAAP收入；調整後的EBITDA；非GAAP毛利率；非GAAP毛利；非GAAP銷售和營銷費用；非GAAP研發費用；非GAAP一般和行政費用；非GAAP營業費用；非GAAP營業收入(虧損)；非GAAP淨收益；非GAAP每股淨收益；以及非GAAP稀釋加權平均流通股數量。管理層認為，這些非公認會計準則財務指標是衡量經營業績的有用指標，因為它們排除了第二季度認為不能反映其核心業績的項目。

在非GAAP收入的情況下，第二季度調整收入，以排除採購會計調整對遞延收入的影響。在調整後EBITDA的情況下，第二季度調整了利息和其他(收入)費用、税項、折舊和攤銷、基於股票的補償、收購相關成本、未佔用租賃費用、債務清償損失和採購會計對遞延收入的影響等項目的淨虧損。在非GAAP毛利和非GAAP毛利的情況下，第二季度調整毛利和毛利，用於基於股票的薪酬、收購技術的攤銷、收購相關成本以及採購會計對遞延收入的影響。在非GAAP銷售和營銷費用、非GAAP研發費用以及非GAAP一般和行政費用的情況下，第二季度調整相應的GAAP費用，以排除基於股票的薪酬。非GAAP營業費用由非GAAP銷售和營銷費用、非GAAP研發費用和非GAAP一般和行政費用之和計算。在非GAAP營業收入(虧損)、非GAAP淨收益(虧損)和非GAAP每股淨收益(虧損)的情況下，第二季度分別調整營業虧損和淨虧損，用於股票補償、收購相關成本、收購技術的攤銷、收購的無形資產攤銷、未佔用租賃費用、債務清償損失和購買會計對遞延收入的影響，以及非GAAP淨收益、債務折現和發行成本的攤銷以及債務清償損失。在非GAAP稀釋的情況下--已發行普通股的加權平均數, 第二季度根據潛在攤薄股份的加權平均效應調整稀釋後的已發行普通股加權平均數量，其中包括(I)員工股權激勵計劃，不包括未確認的基於股票的薪酬支出的影響，以及(Ii)已發行可轉換優先票據和相關認股權證，包括票據對衝和上限贖回協議對已發行可轉換優先票據的反稀釋影響。

這些非公認會計準則財務指標的使用存在侷限性。該等非公認會計原則財務指標並非根據公認會計原則編制，並不能反映全面的會計制度，而且由於公司之間的準確計算方法可能有所不同，該等非公認會計原則財務指標可能與其他公司的類似名稱的財務指標不能完全比較。被排除在這些非公認會計準則財務指標之外的某些項目可能會對營業收入和淨收入(虧損)產生實質性影響。因此，這些非GAAP財務衡量標準具有侷限性，應被視為最接近的GAAP衡量標準或根據GAAP編制的其他財務衡量標準的補充，而不是替代或優於這些衡量標準。與這些非GAAP措施最接近的GAAP措施的對賬以表格形式載於所附未經審計的簡明綜合財務報表。

第二季度管理層使用這些非GAAP衡量標準來衡量經營業績；編制第二季度的年度運營預算；分配資源以提高第二季度業務的財務業績；評估第二季度業務戰略的有效性；提供與過去財務業績的一致性和可比性；便於將第二季度的業績與其他公司的業績進行比較，其中許多公司使用類似的非GAAP財務指標來補充其GAAP業績；並就第二季度的財務業績與我們的董事會進行溝通。

前瞻性陳述

本新聞稿包含前瞻性陳述，包括有關以下方面的陳述：第二季度的持續運營執行情況；第二季度對其解決方案的需求環境的預期；第二季度對收入增長和利潤率重新加快的信心；第二季度利用其不斷擴大的市場機會的能力；以及第二季度的季度和年度財務指引。本新聞稿中包含的前瞻性陳述是基於第二季度的歷史表現及其當前的計劃、估計和期望，並不代表這些計劃、估計或期望將會實現。可能導致實際結果與本文描述的結果大不相同的因素包括：新冠肺炎疫情對第二季度的業務運營和全球經濟和金融市場的不利影響，包括對第二季度的客户、合作伙伴和供應商以及員工和業務的不利影響；以及與以下風險有關的風險：(A)現有市場競爭加劇的風險，以及隨着它進入新的市場領域，包括第一級客户、擁有Alt-FIS和

這些風險包括：(A)金融技術及新產品和服務的風險；(B)新冠肺炎、政府行為或其他因素繼續負面影響或擾亂第二季度解決方案市場的風險，以及第二季度解決方案市場未能恢復正常或按預期增長的風險，尤其是針對企業級和第一級客户以及Alt-Fi和金融科技客户；(C)第二季度更加註重向規模更大的企業級或第一級客户銷售產品的風險，可能會導致第二季度業務和銷售業績出現更大的不確定性和變異性；(D)第二季度市場、業務或銷售組織的變化對其銷售產品和服務的能力產生負面影響的風險；(E)與銷售、實施和支持第二季度解決方案有關的挑戰和成本，特別是對於要求更復雜、實施過程更長的大客户，包括與銷售第二季度解決方案的時機和可預測性有關的風險，以及預訂時間可能對一段時期內第二季度的收入和財務業績產生的影響；(F)第二季度的產品或服務或網站託管中的錯誤、中斷或延遲對第二季度的業務和銷售產生負面影響的風險；(G)與第二季度的產品、系統和基礎設施或第二季度所依賴的第三方的產品、系統和基礎設施內的網絡攻擊、數據和隱私侵犯以及違反安全措施相關的風險，以及由此產生的成本和責任以及對第二季度的業務和聲譽及其銷售其產品和服務的能力的損害；(H)通貨膨脹或經濟、金融市場和信貸市場放緩可能對第二季度的客户和第二季度的業務銷售週期、前景和客户的支出決定以及實施決定的時間產生的影響, 特別是在第二季度大量客户集中的地區；(I)與開發和銷售具有客户和政府當局要求的技術和法規規範和功能的複雜新解決方案和增強相關的困難和風險；(J)技術和實施夥伴關係中可能對第二季度業務造成損害的固有風險；(K)第二季度在複雜實施其解決方案時可能遇到的困難和成本，以及由此對聲譽和任何延遲實施的收入的時間安排的影響；(L)第二季度將無法維持定價和持續時間等歷史合同條款的風險；(M)與管理增長相關的風險和增加的成本，以及與改進業務和招聘、留住和激勵員工支持這種增長相關的挑戰，特別是考慮到新冠肺炎大流行病的宏觀經濟影響，包括員工更替增加、勞動力短缺、工資上漲和對人才的極端競爭；(N)在第二季度實施其解決方案期間需要修改或談判合同安排的風險，或與第二季度客户安排的複雜性相關的一般風險；(O)與整合被收購的公司以及成功出售和維持其解決方案相關的風險；(P)與預計2022年及以後運營費用增加相關的風險；(Q)與知識產權和其他事項有關的訴訟以及任何相關的索賠、談判和和解；(R)與金融服務業進一步整合相關的風險；(S)與在國際上銷售第二季度解決方案以及與我們的國際業務相關的風險, 包括與俄羅斯最近入侵烏克蘭造成的影響相關的風險和相關的國際反應；以及(T)第二季度償債義務可能對其未來的財務狀況和現金流產生不利影響的風險，以及第二季度可能無法在希望或需要時以有利條件獲得資本的風險。

與影響第二季度業務的不確定性有關的其他信息包含在第二季度提交給美國證券交易委員會的文件中。這些文件可在第二季度網站投資者關係部分的美國證券交易委員會備案部分獲得，網址為http://investors.Q2.com/.這些前瞻性陳述代表了截至本新聞稿發佈之日第二季度的預期。後續事件可能會導致這些預期發生變化，第二季度沒有任何義務在未來更新或改變這些前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件或其他原因。

第二季度控股公司

簡明綜合資產負債表

(單位：千)

(未經審計)

第二季度控股公司

簡明綜合全面損失表

(單位為千，每股數據除外)

(未經審計)

(1)包括截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月的採購會計遞延收入減少20萬美元和50萬美元。

(2)包括在截至2022年和2021年3月31日的三個月中分別攤銷560萬美元和520萬美元的收購技術。

(3)未使用租賃費用包括與提前騰出各種設施有關的成本，但該等設施的預期分租收入部分抵銷了該等費用。在截至2022年3月31日的三個月裏，這些費用與對德克薩斯州和北卡羅來納州設施的最新評估有關。

第二季度控股公司

現金流量表簡明合併報表

(單位：千)

(未經審計)

第二季度控股公司

GAAP與非GAAP指標的對賬

(單位為千，每股數據除外)

(未經審計)

第二季度控股公司

GAAP與非GAAP收入展望的對賬

(單位：千)