indi-202112310001841925錯誤2021財年P3YP7yP4YP2YP7yP4Y00018419252021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員2021-01-012021-12-310001841925Indi：保證書成員2021-01-012021-12-3100018419252021-06-30ISO 4217：美元0001841925美國-公認會計準則：公共類別成員2022-04-01Xbrli：共享0001841925Indi：CommonClassVMembers2022-04-0100018419252021-12-3100018419252020-12-31ISO 4217：美元Xbrli：共享0001841925美國-公認會計準則：公共類別成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員2020-12-310001841925Indi：CommonClassVMembers2020-12-310001841925Indi：CommonClassVMembers2021-12-310001841925美國-公認會計準則：產品成員2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：產品成員2020-01-012020-12-310001841925美國-GAAP：服務成員2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：服務成員2020-01-012020-12-3100018419252020-01-012020-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員2019-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2019-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員Indi：CommonClassVMembers美國-美國公認會計準則：普通股成員2019-12-310001841925US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembersSRT：場景先前報告的成員2019-12-310001841925美國-公認會計準則：保留預付款成員SRT：場景先前報告的成員2019-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員美國-GAAP：母公司成員2019-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員美國公認會計準則：非控制性利益成員2019-12-310001841925SRT：重新調整成員2019-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員SRT：重新調整成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2019-12-310001841925SRT：重新調整成員Indi：CommonClassVMembers美國-美國公認會計準則：普通股成員2019-12-310001841925US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembersSRT：重新調整成員2019-12-3100018419252019-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2019-12-310001841925Indi：CommonClassVMembers美國-美國公認會計準則：普通股成員2019-12-310001841925US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2019-12-310001841925美國-公認會計準則：保留預付款成員2019-12-310001841925Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-12-310001841925美國-GAAP：母公司成員2019-12-310001841925美國公認會計準則：非控制性利益成員2019-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2020-01-012020-12-310001841925美國公認會計準則：非控制性利益成員2020-01-012020-12-310001841925US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembersIndi：ClassHUnitMember2020-01-012020-12-310001841925美國-GAAP：母公司成員Indi：ClassHUnitMember2020-01-012020-12-310001841925Indi：ClassHUnitMember2020-01-012020-12-310001841925US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembersIndi：CommonClassGMember2020-01-012020-12-310001841925美國-GAAP：母公司成員Indi：CommonClassGMember2020-01-012020-12-310001841925Indi：CommonClassGMember2020-01-012020-12-310001841925美國-公認會計準則：保留預付款成員2020-01-012020-12-310001841925美國-GAAP：母公司成員2020-01-012020-12-310001841925Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-012020-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2020-12-310001841925Indi：CommonClassVMembers美國-美國公認會計準則：普通股成員2020-12-310001841925US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2020-12-310001841925美國-公認會計準則：保留預付款成員2020-12-310001841925Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-12-310001841925美國-GAAP：母公司成員2020-12-310001841925美國公認會計準則：非控制性利益成員2020-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-01-012021-12-310001841925US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：母公司成員2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：保留預付款成員2021-01-012021-06-100001841925美國-GAAP：母公司成員2021-01-012021-06-100001841925美國公認會計準則：非控制性利益成員2021-01-012021-06-1000018419252021-01-012021-06-100001841925Indi：CommonClassVMembers美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：保留預付款成員2021-01-012021-12-310001841925Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-012021-12-310001841925美國公認會計準則：非控制性利益成員2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：保留預付款成員2021-06-112021-12-310001841925美國-GAAP：母公司成員2021-06-112021-12-310001841925美國公認會計準則：非控制性利益成員2021-06-112021-12-3100018419252021-06-112021-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-12-310001841925Indi：CommonClassVMembers美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-12-310001841925US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-12-310001841925美國-公認會計準則：保留預付款成員2021-12-310001841925Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-12-310001841925美國-GAAP：母公司成員2021-12-310001841925美國公認會計準則：非控制性利益成員2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員2021-10-012021-10-010001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員SRT：情景預測成員2022-01-012022-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員2021-10-010001841925印度：TeraxionIncMember2021-08-272021-08-270001841925美國-公認會計準則：公共類別成員印度：TeraxionIncMember2021-08-272021-08-270001841925印度：TeraxionIncMember2021-12-312021-12-310001841925美國-公認會計準則：員工股票期權成員印度：TeraxionIncMember2021-08-272021-08-270001841925印度：SymeoGmbHMember美國公認會計準則：次要事件成員2022-01-042022-01-040001841925SRT：情景預測成員印度：SymeoGmbHMember美國公認會計準則：次要事件成員2023-01-012023-12-310001841925Indi：ThunderBridgeAcquisitionII Ltd.成員2021-06-092021-06-090001841925Indi：ThunderBridgeAcquisitionII Ltd.成員美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-092021-06-090001841925Indi：ThunderBridgeAcquisitionII Ltd.成員美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-090001841925美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-092021-06-090001841925Indi：PrivatePlacementWarrantsMembersIndi：ThunderBridgeAcquisitionII Ltd.成員2021-06-090001841925Indi：工作資本保修成員2021-01-012021-12-3100018419252021-06-102021-06-100001841925美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-102021-06-100001841925美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassGMember2021-06-102021-06-100001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableOneMember美國-公認會計準則：公共類別成員美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-06-092021-06-090001841925US-GAAP：Common ClassCMembersIndi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableTwoMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-06-092021-06-090001841925Indi：CommonUnitClassCDEAndFMember2021-06-0900018419252021-06-10Xbrli：純0001841925Indi：CommonUnitClassAMembersIndi：ConversionOfClassAUnitsMember2021-06-102021-06-100001841925美國-公認會計準則：公共類別成員Indi：ConversionOfClassAUnitsMember2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonClassVMembersIndi：ConversionOfClassAUnitsMember2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassBMemberIndi：ConversionOfClassBUnitsMember2021-06-102021-06-100001841925Indi：ConversionOfClassBUnitsMember美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassBMember美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-102021-06-1000018419252021-06-090001841925Indi：EscrowSharesMember2021-06-102021-06-100001841925Indi：EarnoutSharesMember2021-06-102021-06-10INDI：成員00018419252021-04-012021-06-300001841925美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-06-102021-06-100001841925US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-06-102021-06-100001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableMember美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-06-102021-06-100001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableMemberUS-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-06-102021-06-100001841925Indi：公共保修成員美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-06-102021-06-100001841925Indi：公共保修成員US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-06-102021-06-100001841925Us-gaap:SecuritiesSubjectToMandatoryRedemptionMember美國-公認會計準則：公共類別成員美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-06-102021-06-100001841925Us-gaap:SecuritiesSubjectToMandatoryRedemptionMemberIndi：CommonClassVMembers美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-06-102021-06-100001841925Us-gaap:SecuritiesSubjectToMandatoryRedemptionMemberUS-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonClassVMembers美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-06-102021-06-100001841925印度：無錫英特爾微電子有限公司會員2021-12-31INDI：細分市場0001841925SRT：最小成員數2021-01-012021-12-310001841925SRT：最大成員數2021-01-012021-12-310001841925Indi：製作面具成員2021-01-012021-12-310001841925Indi：CitySemductorIncMember2020-05-132020-05-130001841925Indi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925印度：TeraxionIncMember2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員2021-12-310001841925US-GAAP：計算機軟件無形資產成員Indi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925US-GAAP：計算機軟件無形資產成員印度：TeraxionIncMember2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員US-GAAP：計算機軟件無形資產成員2021-12-310001841925US-GAAP：基於技術的無形資產成員Indi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925US-GAAP：基於技術的無形資產成員印度：TeraxionIncMember2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員US-GAAP：基於技術的無形資產成員2021-12-310001841925美國-GAAP：InProcessResearchAndDevelopmentMembersIndi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925美國-GAAP：InProcessResearchAndDevelopmentMembers印度：TeraxionIncMember2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員美國-GAAP：InProcessResearchAndDevelopmentMembers2021-12-310001841925US-GAAP：客户關係成員Indi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925US-GAAP：客户關係成員印度：TeraxionIncMember2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員US-GAAP：客户關係成員2021-12-310001841925美國-GAAP：OrderOrProductionBacklogMemberIndi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925美國-GAAP：OrderOrProductionBacklogMember印度：TeraxionIncMember2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員美國-GAAP：OrderOrProductionBacklogMember2021-12-310001841925美國-公認會計準則：行業名稱成員Indi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925美國-公認會計準則：行業名稱成員印度：TeraxionIncMember2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員美國-公認會計準則：行業名稱成員2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMemberIndi：CitySemductorIncMember2020-05-132020-05-130001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMemberIndi：CitySemductorIncMember2021-05-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMemberIndi：CitySemductorIncMember2020-05-132020-05-130001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMemberIndi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMemberIndi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMemberIndi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925Indi：CitySemductorIncMember2020-05-13Indi：員工0001841925US-GAAP：基於技術的無形資產成員Indi：CitySemductorIncMember2020-05-132020-05-130001841925US-GAAP：計算機軟件無形資產成員Indi：CitySemductorIncMember2020-05-132020-05-130001841925Indi：CitySemductorIncMember2020-05-132020-12-310001841925Indi：CitySemductorIncMember2020-01-012020-12-31ISO 4217：CAD0001841925印度：TeraxionIncMember2021-08-270001841925美國-公認會計準則：公共類別成員印度：TeraxionIncMember2021-08-270001841925印度：TeraxionIncMember2021-10-122021-12-310001841925印度：TeraxionIncMember2021-01-012021-12-310001841925印度：TeraxionIncMember2020-01-012020-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員2021-01-012021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMember2021-10-010001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMember2021-10-012021-10-010001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember印度：ONDesign以色列有限公司成員2021-10-010001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember印度：ONDesign以色列有限公司成員2021-01-012021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMember2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember印度：ONDesign以色列有限公司成員2021-12-310001841925Indi：ProductionToolingMember2021-01-012021-12-310001841925Indi：ProductionToolingMember2021-12-310001841925Indi：ProductionToolingMember2020-12-310001841925Indi：實驗室設備成員2021-01-012021-12-310001841925Indi：實驗室設備成員2021-12-310001841925Indi：實驗室設備成員2020-12-310001841925美國-GAAP：OfficeEquipmentMembersSRT：最小成員數2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：OfficeEquipmentMembersSRT：最大成員數2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：OfficeEquipmentMembers2021-12-310001841925美國-GAAP：OfficeEquipmentMembers2020-12-310001841925美國-公認會計準則：租賃改進成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：租賃改進成員2020-12-310001841925美國-美國公認會計準則：建設正在進行成員2021-12-310001841925美國-美國公認會計準則：建設正在進行成員2020-12-310001841925美國-GAAP：發達的技術權利成員2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：發達的技術權利成員2021-12-310001841925美國-GAAP：發達的技術權利成員2020-01-012020-12-310001841925美國-GAAP：發達的技術權利成員2020-12-310001841925US-GAAP：計算機軟件無形資產成員2021-01-012021-12-310001841925US-GAAP：計算機軟件無形資產成員2021-12-310001841925US-GAAP：計算機軟件無形資產成員2020-01-012020-12-310001841925US-GAAP：計算機軟件無形資產成員2020-12-310001841925US-GAAP：客户關係成員2021-01-012021-12-310001841925US-GAAP：客户關係成員2021-12-310001841925US-GAAP：客户關係成員2020-12-310001841925Indi：Intelligence ectualPropertyLicensesMember2021-01-012021-12-310001841925Indi：Intelligence ectualPropertyLicensesMember2021-12-310001841925Indi：Intelligence ectualPropertyLicensesMember2020-01-012020-12-310001841925Indi：Intelligence ectualPropertyLicensesMember2020-12-310001841925美國-公認會計準則：行業名稱成員2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：行業名稱成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：行業名稱成員2020-12-310001841925美國-GAAP：OrderOrProductionBacklogMember2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：OrderOrProductionBacklogMember2021-12-310001841925美國-GAAP：OrderOrProductionBacklogMember2020-12-310001841925美國-GAAP：InProcessResearchAndDevelopmentMembers2021-12-310001841925美國-GAAP：InProcessResearchAndDevelopmentMembers2020-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2021-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2020-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：Paycheck ProtectionProgram LoanMembers2021-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：Paycheck ProtectionProgram LoanMembers2020-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TropezNoteMember2021-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TropezNoteMember2020-12-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMember印度：TeraxionLineOfCreditMember2021-12-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMember印度：TeraxionLineOfCreditMember2020-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員2021-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員2020-12-310001841925印度：PacWestRevolvingLineOfCreditMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2021-12-310001841925印度：PacWestRevolvingLineOfCreditMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2020-12-310001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-12-310001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2020-12-310001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2012-12-04Indi：可轉換註釋0001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableOneMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2012-12-040001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableTwoMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2012-12-040001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2017-12-032017-12-030001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2018-12-032018-12-030001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2018-12-030001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableOneMember美國-公認會計準則：公共類別成員美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-01-012021-12-310001841925US-GAAP：Common ClassCMembersIndi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableTwoMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-01-012021-12-310001841925Indi:EmbryConvertibleSubordinatedNotesPayableMember美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-06-100001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國-GAAP：SecuredDebt成員2015-01-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMember美國-公認會計準則：優質費率成員Indi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國-GAAP：SecuredDebt成員2015-01-312015-01-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMember美國-公認會計準則：優質費率成員Indi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2015-01-312015-01-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2015-01-310001841925INDI：公共擔保成員US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember2017-08-310001841925INDI：公共擔保成員US-GAAP：LineOfCreditMember美國-公認會計準則：公共類別成員Indi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember2021-06-102021-06-100001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember2021-12-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember2020-12-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國-GAAP：SecuredDebt成員2020-12-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國-GAAP：SecuredDebt成員2021-12-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2021-12-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2020-12-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:AmendedPacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember2021-11-050001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:AmendedPacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2021-11-012021-11-050001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:AmendedPacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2021-11-050001841925印度：PacWestRevolvingLineOfCreditMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2021-11-052021-11-050001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2018-03-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員INDI：公共擔保成員Indi：TrinityTerm貸款成員Indi：CommonClassGMember2018-03-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2020-10-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2020-10-300001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2020-10-012020-10-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2020-10-302020-10-300001841925美國-GAAP：LoansPayable成員INDI：公共擔保成員Indi：TrinityTerm貸款成員Indi：CommonClassGMember2020-10-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員INDI：公共擔保成員Indi：TrinityTerm貸款成員美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-102021-06-100001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員美國-公認會計準則：優質費率成員2020-10-012020-10-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2018-06-012018-06-300001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2019-11-012019-11-300001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2021-10-012021-10-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員SRT：情景預測成員Indi：TrinityTerm貸款成員美國公認會計準則：次要事件成員2021-10-012024-10-010001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2021-10-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2021-06-212021-06-210001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2021-06-210001841925印度：中信集團有限公司成員Indi：ShortTermLoanAgreement成員美國-GAAP：LoansPayable成員2019-11-13ISO4217：人民幣0001841925印度：中信集團有限公司成員Indi：ShortTermLoanAgreement成員美國-GAAP：LoansPayable成員2020-11-132020-11-130001841925Indi：ShortTermLoanAgreement成員印度：荷蘭中國商務委員會成員美國-GAAP：LoansPayable成員2020-10-150001841925Indi：ShortTermLoanAgreement成員印度：荷蘭中國商務委員會成員美國-GAAP：LoansPayable成員2021-04-292021-04-290001841925Indi：ShortTermLoanAgreement成員美國-GAAP：LoansPayable成員2021-04-290001841925Indi：ShortTermLoanAgreement成員印度：荷蘭中國商務委員會成員美國-GAAP：LoansPayable成員2021-10-182021-10-180001841925Indi：ShortTermLoanAgreement成員印度：荷蘭中國商務委員會成員美國-GAAP：LoansPayable成員2021-10-180001841925Indi：ShortTermLoanAgreement成員印度：荷蘭中國商務委員會成員美國-GAAP：LoansPayable成員2021-12-310001841925Indi：ShortTermLoanAgreement成員Indi：南京銀行會員美國-GAAP：LoansPayable成員2021-11-182021-11-180001841925Indi：ShortTermLoanAgreement成員Indi：南京銀行會員美國-GAAP：LoansPayable成員2021-11-180001841925Indi：ShortTermLoanAgreement成員Indi：南京銀行會員美國-GAAP：LoansPayable成員2021-12-310001841925印度：加拿大經濟發展成員美國-GAAP：LoansPayable成員印度：TeraxionShortTermLoanMembers2021-10-120001841925印度：加拿大經濟發展成員美國-GAAP：LoansPayable成員印度：TeraxionShortTermLoanMembers2021-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TropezNoteMember2020-01-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TropezNoteMember2020-01-312020-01-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TropezNoteMember2021-06-172021-06-170001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：Paycheck ProtectionProgram LoanMembers2020-05-012020-05-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：Paycheck ProtectionProgram LoanMembers2020-05-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：Paycheck ProtectionProgram LoanMembers2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：Paycheck ProtectionProgram LoanMembers2021-05-100001841925US-GAAP：LineOfCreditMember印度：TeraxionLineOfCreditMember2021-10-120001841925US-GAAP：LineOfCreditMember印度：TeraxionLineOfCreditMember美國-公認會計準則：優質費率成員2021-10-122021-10-120001841925US-GAAP：LineOfCreditMember印度：TeraxionLineOfCreditMember2021-10-122021-10-120001841925US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:TeraXionLineOfCreditUsedAsSecuritizationMember2021-12-310001841925US-GAAP：LineOfCreditMember美國-公認會計準則：優質費率成員Indi:TeraXionLineOfCreditUsedAsSecuritizationMember2021-10-122021-10-120001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：LoansPayable成員Indi：TrinityTerm貸款成員2020-01-012020-12-310001841925印度：其他債務成員2021-01-012021-12-310001841925印度：其他債務成員2020-01-012020-12-310001841925Indi：公共保修成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-092021-06-090001841925Indi：PrivatePlacementWarrantsMembers2021-06-090001841925Indi：PrivatePlacementWarrantsMembers2021-12-310001841925Indi：公共保修成員2021-01-012021-12-310001841925Indi：公共保修成員SRT：最小成員數2021-12-310001841925Indi：公共保修成員2021-06-100001841925INDI：私人擔保成員2021-12-310001841925INDI：私人擔保成員2021-06-100001841925美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員2021-12-310001841925Indi：MilestoneOneEarnoutSharesMember2021-06-102021-06-100001841925Indi：里程碑兩個EarnoutSharesMember2021-06-102021-06-100001841925Indi：MilestoneOneEarnoutSharesMemberSRT：最小成員數2021-06-100001841925Indi：MilestoneOneEarnoutSharesMemberSRT：最大成員數2021-06-10Indi：交易日0001841925Indi：MilestoneOneEscrowSharesMember2021-12-310001841925Indi：里程碑兩個EscrowSharesMember2021-12-310001841925Indi：MilestoneOneEarnoutSharesMember2021-11-090001841925Indi：MilestoneOneEarnoutSharesMember2021-09-302021-11-090001841925Indi:FinancialInstrumentsSubjectToMandatoryRedemptionIssuedIn2020Member2020-01-012020-12-310001841925Indi:FinancialInstrumentsSubjectToMandatoryRedemptionIssuedIn2020Member2021-12-310001841925Indi:FinancialInstrumentsSubjectToMandatoryRedemptionIssuedIn2021Member2021-04-012021-04-300001841925美國-公認會計準則：外匯遠期成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員印度：ONDesign以色列有限公司成員Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMember2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMember美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2021-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMember美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember印度：ONDesign以色列有限公司成員2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember印度：ONDesign以色列有限公司成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember印度：ONDesign以色列有限公司成員美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMemberIndi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員Indi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員Indi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2020-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2020-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員2020-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMemberIndi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMember美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員Indi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMember美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員Indi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMemberIndi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員Indi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員Indi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925美國-公認會計準則：衡量投入貼現率成員Us-gaap:ValuationTechniqueOptionPricingModelMember2020-12-310001841925Us-gaap:ValuationTechniqueOptionPricingModelMember美國公認會計原則：衡量投入價格成員2020-12-310001841925Us-gaap:ValuationTechniqueOptionPricingModelMemberIndi:MeasurementInputGeometricBrownianMotionMember2020-12-310001841925Us-gaap:ValuationTechniqueOptionPricingModelMember美國公認會計原則：衡量投入價格成員2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMemberUs-gaap:ValuationTechniqueDiscountedCashFlowMember美國-公認會計準則：衡量投入貼現率成員Indi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMemberUs-gaap:ValuationTechniqueDiscountedCashFlowMember美國-公認會計準則：衡量投入貼現率成員Indi：CitySemductorIncMember2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMemberUs-gaap:ValuationTechniqueDiscountedCashFlowMember美國-公認會計準則：衡量投入貼現率成員Indi：CitySemductorIncMember2020-12-310001841925印度：ONDesign以色列有限公司成員Indi：ContingentConsiderationTranscheOneMemberUs-gaap:ValuationTechniqueDiscountedCashFlowMember美國-公認會計準則：衡量投入貼現率成員2021-12-310001841925Indi：ContingentConsiderationTranscheTwoMember印度：ONDesign以色列有限公司成員Us-gaap:ValuationTechniqueDiscountedCashFlowMember美國-公認會計準則：衡量投入貼現率成員2021-12-310001841925Us-gaap:ValuationTechniqueOptionPricingModelMemberIndi：里程碑兩個EarnoutSharesMember美國公認會計原則：衡量投入價格成員2021-12-310001841925Indi：CommonUnitClassAMembers2021-06-100001841925美國-公認會計準則：公共類別成員Indi：CommonUnitClassAMembers2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonClassVMembersIndi：CommonUnitClassAMembers2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassBMember2021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassBMemberIndi：CommonClassVMembers2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassCMember2021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassCMember美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassCMemberIndi：CommonClassVMembers2021-06-102021-06-100001841925索引：CommonUnitClassDMembers2021-06-100001841925美國-公認會計準則：公共類別成員索引：CommonUnitClassDMembers2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonClassVMembers索引：CommonUnitClassDMembers2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassMembers2021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassMembers美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassMembersIndi：CommonClassVMembers2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassFMember2021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassFMember美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassFMemberIndi：CommonClassVMembers2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonUnitClassGMember2021-06-100001841925美國-公認會計準則：公共類別成員Indi：CommonUnitClassGMember2021-06-102021-06-100001841925Indi：CommonClassVMembersIndi：CommonUnitClassGMember2021-06-102021-06-100001841925索引：CommonUnitsExceptCommonUnitClassHMember2021-06-100001841925索引：CommonUnitsExceptCommonUnitClassHMember美國-公認會計準則：公共類別成員2021-06-102021-06-100001841925索引：CommonUnitsExceptCommonUnitClassHMemberIndi：CommonClassVMembers2021-06-102021-06-100001841925SRT：場景先前報告的成員Indi：CommonUnitClassAMembers2020-12-310001841925Indi：CommonUnitClassBMemberSRT：場景先前報告的成員2020-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員Indi：CommonUnitClassCMember2020-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員索引：CommonUnitClassDMembers2020-12-310001841925Indi：CommonUnitClassMembersSRT：場景先前報告的成員2020-12-310001841925Indi：CommonUnitClassFMemberSRT：場景先前報告的成員2020-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員Indi：CommonUnitClassGMember2020-12-310001841925Indi：CommonUnitClassHMember2021-06-100001841925SRT：場景先前報告的成員Indi：CommonUnitClassHMember2020-12-310001841925SRT：場景先前報告的成員2020-12-310001841925Indi：CommonUnitClassAMembers2007-02-092007-02-090001841925Indi：CommonUnitClassCMember2012-12-282012-12-280001841925Indi：CommonUnitClassCMember2012-12-280001841925Indi：CommonUnitClassAMembers2021-12-310001841925Indi：CommonUnitClassCMember2021-12-310001841925Indi：CommonUnitMemberIndi：CommonUnitClassBMember2019-12-310001841925Indi：CommonUnitMemberIndi：CommonUnitClassBMember2021-06-100001841925索引：CommonUnitClassDMembers2015-07-242015-07-240001841925索引：CommonUnitClassDMembers2015-07-240001841925Indi：個人投資者成員索引：CommonUnitClassDMembers2015-08-282015-08-280001841925Indi：個人投資者成員索引：CommonUnitClassDMembers2015-08-280001841925Indi：CommonUnitClassMembers2017-07-252017-07-250001841925Indi：CommonUnitClassMembers2017-07-250001841925INDI：公共擔保成員Indi：TrinityTerm貸款成員Indi：CommonClassGMember2018-03-310001841925INDI：公共擔保成員US-GAAP：LineOfCreditMemberIndi:PacWestTermLoanAndRevolvingLineOfCreditMember2018-04-300001841925美國-GAAP：LoansPayable成員INDI：公共擔保成員Indi：TrinityTerm貸款成員Indi：CommonClassGMember2018-04-300001841925美國-GAAP：LoansPayable成員INDI：公共擔保成員Indi：TrinityTerm貸款成員Indi：CommonClassGMember2020-10-010001841925印度：PacWestMemberINDI：私人擔保成員Indi：CommonUnitClassGMember2021-02-030001841925印度：PacWestMemberINDI：私人擔保成員Indi：CommonUnitClassGMember2021-06-080001841925Indi：CommonUnitClassFMember2018-06-012018-06-300001841925Indi：CommonUnitClassFMember2018-06-300001841925Indi：CommonUnitClassHMemberIndi：CitySemductorIncMember2020-05-012020-05-310001841925Indi：CommonUnitClassAMembers2021-01-012021-12-31INDI：投票0001841925Indi：ClassCDEAndFUnitsMember2021-01-012021-12-310001841925印度：AyDeeKayLLCM成員2021-12-310001841925印度：AyDeeKayLLCM成員印度：無錫英特爾微電子有限公司會員2020-12-310001841925印度：AyDeeKayLLCM成員印度：無錫英特爾微電子有限公司會員2021-12-310001841925國家：美國2021-01-012021-12-310001841925國家：美國2020-01-012020-12-310001841925國家：CN2021-01-012021-12-310001841925國家：CN2020-01-012020-12-310001841925SRT：拉美裔美國成員2021-01-012021-12-310001841925SRT：拉美裔美國成員2020-01-012020-12-310001841925印度：亞太地區(不包括中國)成員2021-01-012021-12-310001841925印度：亞太地區(不包括中國)成員2020-01-012020-12-310001841925SRT：歐洲成員2021-01-012021-12-310001841925SRT：歐洲成員2020-01-012020-12-3100018419252022-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：SalesRevenueNetMembersUS-GAAP：客户集中度風險成員Indi：CustomerAMember2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：SalesRevenueNetMembersUS-GAAP：客户集中度風險成員Indi：CustomerAMember2020-01-012020-12-310001841925美國-GAAP：SalesRevenueNetMembersUS-GAAP：客户集中度風險成員Indi：CustomerBMember2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：SalesRevenueNetMembersUS-GAAP：客户集中度風險成員Indi：CustomerBMember2020-01-012020-12-310001841925US-GAAP：客户集中度風險成員美國公認會計準則：應收賬款成員Indi：LargestCustomerOneMember2021-01-012021-12-310001841925US-GAAP：客户集中度風險成員美國公認會計準則：應收賬款成員Indi：LargestCustomerOneMember2020-01-012020-12-310001841925US-GAAP：客户集中度風險成員Indi：LargestCustomerTwoMember美國公認會計準則：應收賬款成員2020-01-012020-12-310001841925Indi：A2021Omnibus EquityIncentivePlanMembers2021-06-100001841925Indi：A2021Omnibus EquityIncentivePlanMembers美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2021-06-102021-06-100001841925Indi：A2021Omnibus EquityIncentivePlanMembers2021-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員Indi：ProfitInterestMembers2021-12-310001841925Indi：公共單位成員Indi：ProfitInterestMembers2021-12-310001841925Indi：ProfitInterestMembers2021-01-012021-12-310001841925Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheOneMemberIndi：ProfitInterestMembers2021-01-012021-12-310001841925Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheTwoMemberIndi：ProfitInterestMembers2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：公共類別成員Indi：ProfitInterestMembers2021-06-112021-12-310001841925Indi：ProfitInterestMembers2020-01-012020-12-310001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員美國-公認會計準則：公共類別成員2021-01-290001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員Indi：公共單位成員2021-01-290001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員2021-01-292021-01-290001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheOneMember2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheTwoMember2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheTwoMember2021-01-292021-01-290001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員2021-01-292021-12-090001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員2021-01-012021-12-310001841925Indi：UnvestedEarnOutSharesMember2021-12-310001841925美國-公認會計準則：研究和開發費用成員2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：研究和開發費用成員2020-01-012020-12-310001841925Us-gaap:SellingGeneralAndAdministrativeExpensesMember2021-01-012021-12-310001841925Us-gaap:SellingGeneralAndAdministrativeExpensesMember2020-01-012020-12-310001841925Indi：ProfitInterestMembers2019-12-310001841925Indi：ProfitInterestMembers2020-12-310001841925Indi：ProfitInterestMembers2021-12-310001841925美國-公認會計準則：員工股票期權成員印度：TeraxionIncMember2021-10-122021-10-120001841925Indi:FinancialInstrumentsSubjectToMandatoryRedemptionMember2021-01-012021-12-310001841925Indi:FinancialInstrumentsSubjectToMandatoryRedemptionMember2020-01-012020-12-310001841925Indi：ClassBUnvestedUnitsMember2021-01-012021-12-310001841925Indi：ClassBUnvestedUnitsMember2020-01-012020-12-310001841925US-GAAP：PhantomShareUnitsPSUsMembers2021-01-012021-12-310001841925US-GAAP：PhantomShareUnitsPSUsMembers2020-01-012020-12-310001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員2021-01-012021-12-310001841925美國-公認會計準則：受限的股票成員2020-01-012020-12-310001841925美國-GAAP：可轉換首選股票成員2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：可轉換首選股票成員2020-01-012020-12-310001841925美國公認會計準則：保修成員2021-01-012021-12-310001841925美國公認會計準則：保修成員2020-01-012020-12-310001841925美國公認會計準則：可轉換債務證券成員2021-01-012021-12-310001841925美國公認會計準則：可轉換債務證券成員2020-01-012020-12-310001841925Indi：ConvertibleStockMember2021-01-012021-12-310001841925Indi：ConvertibleStockMember2020-01-012020-12-310001841925Indi：公共保修成員2021-01-012021-12-310001841925Indi：公共保修成員2020-01-012020-12-310001841925INDI：私人擔保成員2021-01-012021-12-310001841925INDI：私人擔保成員2020-01-012020-12-310001841925Indi：衍生性責任成員2021-01-012021-12-310001841925Indi：衍生性責任成員2020-01-012020-12-310001841925Indi：EscrowSharesMember2021-01-012021-12-310001841925Indi：EscrowSharesMember2020-01-012020-12-310001841925美國-GAAP：國內/地區成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：州和地方法律法規成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：外國成員2021-12-310001841925美國-公認會計準則：加拿大收入機構成員美國-公認會計準則：外國成員2021-12-310001841925印度：Aliso Viejo總部成員2015-07-310001841925印度：Aliso Viejo總部成員2015-07-012015-07-31Utr：SQFT0001841925印度：Aliso Viejo總部成員2015-08-012015-08-010001841925印度：蘇格蘭設計中心便利成員2015-10-310001841925印度：蘇格蘭設計中心便利成員2020-01-012020-01-310001841925Indi：無錫銷售和設計中心會員2017-10-310001841925Indi：無錫銷售和設計中心會員2017-10-012017-10-310001841925印度：底特律運營租賃成員2021-05-310001841925印度：底特律運營租賃成員2021-05-012021-05-310001841925印度：奧斯汀·特克薩斯設計中心成員2021-10-310001841925印度：奧斯汀·特克薩斯設計中心成員2021-10-012021-10-310001841925Indi：TeraxionOfficeBuildingMember2021-10-012021-10-310001841925印度：TeraXonWarehouse成員2021-10-012021-10-310001841925美國-GAAP：銷售成本成員2021-01-012021-12-310001841925美國-GAAP：銷售成本成員2020-01-012020-12-310001841925國家：加利福尼亞州2021-12-310001841925國家：加利福尼亞州2020-12-310001841925國家：美國2021-12-310001841925國家：美國2020-12-310001841925國家/地區：IL2021-12-310001841925國家/地區：IL2020-12-310001841925國家：CN2021-12-310001841925國家：CN2020-12-310001841925Indi：RestOfWorldMember2021-12-310001841925Indi：RestOfWorldMember2020-12-31 美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
__________________________________________________________________
表格10-K
__________________________________________________________________
(標記一) | | | | | |
| ☒ | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的年度報告 |
截至本財政年度止12月31日, 2021
或
| | | | | |
| ☐ | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 |
由_至_的過渡期
佣金文件編號001-40481
__________________________________________________________________
獨立半導體公司
__________________________________________________________________
(註冊人的確切姓名載於其章程) | | | | | |
特拉華州 | 08-7654321 |
(註冊成立或組織的國家或其他司法管轄區) | (國際税務局僱主身分證號碼) |
| |
32次旅程 阿利索·維埃霍, 加利福尼亞 | 92656 |
(主要行政辦公室地址) | (郵政編碼) |
(949) 608-0854
註冊人的電話號碼，包括區號
根據該法第12(B)條登記的證券：
| | | | | | | | | | | | | | |
| 每節課的標題 | | 交易代碼 | | 上的每個交易所的名稱
哪一個註冊的 |
| A類普通股，每股票面價值0.0001美元 | | Indi | | 納斯達克股市有限責任公司 |
| 認股權證，每股可行使一股A類普通股的完整認股權證，每股11.50美元 | | 印度工業 | | 納斯達克股市有限責任公司 |
根據該法第12(G)條登記的證券：無
如果註冊人是證券法規則405中定義的知名經驗豐富的發行人，請用複選標記表示。 是☐ 不是☒
用複選標記表示註冊人是否不需要根據該法第13節或第15(D)節提交報告。 是☐ 不是☒
用複選標記表示註冊人是否：(1)在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)條要求提交的所有報告；以及(2)在過去90天內一直遵守此類提交要求。是☒ No ☐
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是☒ No ☐
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司還是較小的報告公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”和“較小申報公司”的定義。(勾選一項)：
| | | | | | | | | | | |
| 大型加速文件服務器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
非加速文件服務器 | ☒ | 規模較小的報告公司 | ☒ |
| | 新興成長型公司 | ☒ |
如果是新興成長型公司，用勾號表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據交易所法案第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示登記人是否為空殼公司(如該法第12b-2條所界定)。是☐ No ☒
根據納斯達克股票市場有限責任公司報告的註冊人A類普通股的收盤價9.88美元，註冊人的非關聯公司於2021年6月30日持有的有投票權和無投票權普通股的總市值約為美元。608.6百萬美元。由每位高管、董事和持有超過10%普通股的持有人實益擁有的普通股已被排除在外，因為這些人可能被視為聯屬公司。對於其他目的，這種關聯地位的確定不一定是決定性的確定。
截至2022年4月1日，註冊人的A類和V類普通股的流通股數量為113,230,759(不包括以託管方式持有的1,725,000股A類股和受限制性股票獎勵限制的1,048,727股A類股)和28,119,808，分別為。
以引用方式併入的文件
登記人2022年股東年會的最終委託書(“2022年委託書”)的部分內容通過引用併入本10-K表格第III部分第10、11、12、13和14項。本委託書將在本報告所涵蓋的財政年度結束後120天內提交。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 審計師事務所ID： | 185 | | 審計師姓名： | 畢馬威會計師事務所 | | 審計師位置： | 加利福尼亞州歐文 |
目錄
| | | | | | | | |
| | 頁面 |
第一部分 | | |
| | |
第1項。 | 業務 | 4 |
第1A項。 | 風險因素 | 12 |
項目1B。 | 未解決的員工意見 | 34 |
第二項。 | 屬性 | 34 |
第三項。 | 法律訴訟 | 34 |
第四項。 | 煤礦安全信息披露 | 34 |
| | |
第二部分 | | |
| | |
第五項。 | 註冊人普通股市場、相關股東事項與發行人購買股權證券 | 35 |
第六項。 | [已保留] | 35 |
第7項。 | INDIE財務狀況及經營業績的管理層研討與分析 | 35 |
第7A項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 45 |
第八項。 | 財務報表 | 47 |
第九項。 | 會計和財務披露方面的變更和與會計師的分歧 | 95 |
第9A項。 | 控制和程序 | 95 |
項目9B。 | 其他信息 | 97 |
項目9C。 | 關於妨礙檢查的外國司法管轄區的披露 | 97 |
| | |
第三部分 | | |
| | |
第10項。 | 董事、高管與公司治理 | 98 |
第11項。 | 高管薪酬 | 98 |
第12項。 | 某些實益所有人的擔保所有權和管理層及相關股東的事項 | 98 |
第13項。 | 某些關係和相關交易，以及董事的獨立性 | 98 |
第14項。 | 首席會計費及服務 | 98 |
| | |
第四部分 | | |
| | |
第15項。 | 展品和財務報表附表 | 99 |
第16項。 | 表格10-K摘要 | 101 |
簽名 | 102 |
前瞻性陳述
本報告包含“前瞻性陳述”(包括修訂後的1934年美國證券交易法第21E節和修訂後的1933年證券法第27A節的含義)。此類陳述包括但不限於有關公司未來業務、財務業績和前景的陳述，以及以“可能的結果”、“預期”、“預期”、“估計”、“相信”、“打算”、“計劃”、“計劃”、“展望”、“應該”、“可能”、“可能”或類似含義的詞語確定的其他陳述。此類前瞻性陳述是基於管理層目前的信念和預期，固有地受到重大商業、經濟和競爭不確定性和意外事件的影響，其中許多是難以預測的，通常超出了我們的控制範圍。實際結果和事件的時間安排可能與此類前瞻性陳述中包含的結果大不相同。除本文第一部分第1A項“風險因素”項下披露的因素外，下列因素除其他外，可能導致實際結果和事件的時間安排與前瞻性陳述中表達的預期結果或其他預期大不相同： 受新冠肺炎疫情的影響；公司對合同製造和外包供應鏈以及半導體供應和製造能力的依賴；競爭產品和定價壓力；我們贏得競爭性投標選擇過程和贏得更多設計的能力；公司可能進行的任何收購的影響，包括我們成功整合收購的業務的能力；任何收購的預期效益可能未完全實現或實現的時間長於預期的風險；管理層開發、營銷和獲得對新的和增強型產品的接受並擴展到新技術和市場的能力；貿易限制和貿易緊張局勢； 以及公司目標市場的政治和經濟不穩定。迪安告誡説，上述因素清單並不是排他性的。
本文所述的所有信息僅代表截至本文發佈之日的情況，公司不打算或義務更新本報告或其他公開文件中所作的任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件或其他原因，除非法律另有要求。
第一部分
項目1.業務
公司概述
出於會計目的，獨立半導體公司(“獨立半導體”)及其前身、加利福尼亞州有限責任公司(“ADK有限責任公司”)及其子公司在本文中統稱為“公司”。該公司為先進駕駛輔助系統(ADAS)、聯網汽車、用户體驗和電氣化應用提供高度創新的汽車半導體和軟件解決方案。該公司專注於多種模式的邊緣傳感器，涵蓋光探測和測距(“LiDAR”)、雷達、超聲波和視覺。這些功能代表了下一代汽車的核心安全系統，併為真正的自動駕駛汽車和卡車奠定了基礎，而先進的用户界面正在改變駕駛艙內的體驗，以鏡像和無縫連接到我們每天所依賴的移動平臺。INDIE是一級汽車供應商的認可供應商，其平臺可以在世界各地的大型汽車製造商中找到。
通過創新的模擬、數字和混合信號集成電路(“IC”)以及在嵌入式處理器上運行的軟件，我們正在開發差異化的、市場領先的汽車產品組合。我們的技術專長，包括尖端的設計能力和封裝技能，再加上我們深厚的應用知識和強大的客户關係，使我們自成立以來已累計發貨超過1.4億件半導體設備。
我們的入市戰略專注於與關鍵客户合作，並通過協調一致的產品開發與大約12家Tier 1合作，以尋求解決汽車行業增長最快的應用的解決方案。我們利用我們在系統級硬件和軟件集成方面的核心能力來開發高度集成、超緊湊和高能效的解決方案。此外，我們的產品達到或超過了目前使用我們設備的20多家全球汽車製造商設定的質量標準。
憑藉全球足跡，我們在北美、亞洲和歐洲的設計和應用中心為領先客户提供支持，我們的當地團隊在這些地方密切合作，滿足他們獨特的設計要求。
最近的收購
TERAXION公司
2021年8月，我們達成了一項最終協議，從TeraXion的現有股東手中收購加拿大公司TERAXION Inc.(“TeraXion”)(“收購”)。收購於2021年10月12日完成，為收購支付的總代價包括(I)約7,530萬美元的現金(包括完成交易時支付的債務和已獲得的現金淨額)；(Ii)獨立公司發行5,805,144股獨立公司A類普通股，公平價值為6520萬美元，基於每股11.23美元的市值；以及(3)獨立公司承擔TeraXion期權，可以購買1,542,332股獨立公司A類普通股，公平價值為1,720萬美元。
TeraXion生產低噪聲激光器、布拉格光柵和集成光子元件，以滿足高性能應用。最近，TeraXion成為INDIE的光學傳感參考設計合作伙伴，支持用於汽車LiDAR的下一代調頻連續波系統。TeraXion的加入預計將具有高度的協同效應，並將使我們能夠加快LiDAR平臺的大眾市場部署。
淺談以色列設計有限公司
2021年10月1日，我們達成了一項最終協議，並完成了對On Design以色列有限公司(“On Design以色列”)的收購，交易完成時支付了500萬美元的現金(扣除收購的現金淨額)，2022年支付了750萬美元的現金，並根據某些或有對價，支付了高達750萬美元的現金。
賽梅奧股份有限公司
2021年10月21日，我們與ADI公司達成了一項最終協議，在交易完成時以1,000萬美元現金收購Symeo GmbH(“Symeo”)，2023年以1,000萬美元現金收購，並根據未來收入增長以股權為基礎獲得最多858,369股獨立A類普通股。Symeo的交易於2022年1月4日完成。
收購On Design以色列公司和Symeo公司將分別為我們帶來在毫米波技術和雷達系統實施方面擁有豐富經驗的工程開發團隊。我們預計這些組合將加快我們進入雷達市場的速度，並使我們能夠在第一級客户中抓住戰略機遇。
雷橋收購反向資本重組II
於二零二一年六月十日，吾等根據日期為二零二零年十二月十四日(經二零二一年五月三日修訂)的總交易協議(“MTA”)與雷橋收購二期有限公司(“TB2”)完成一系列交易(“交易”)。在這項交易中，特拉華州的一家公司雷橋二世存續出版公司(“存續出版公司”)成立，成為TB2的繼任者上市公司，TB2被納入特拉華州的一家公司，並與存續出版公司合併，併合併為存續出版公司的合併子公司。此外，我們完成了一項公共股權私人投資(“PIPE”)融資，根據這項融資，尚存的Pubco發行了1500萬股A類普通股，交易產生的淨收益為1.5億美元。同樣在2021年6月10日，倖存下來的普博半導體更名為獨立半導體公司，並將我們的A類普通股在納斯達克股票市場有限責任公司上市，每股票面價值0.0001美元，代碼：INDI。
根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)，這筆交易被視為反向資本重組。我們被認為是合併業務的會計前身，是美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的後續註冊人，這意味着我們以前各期的財務報表將在註冊人提交給美國證券交易委員會的未來定期報告中披露。我們報告的財務狀況和經營結果中最重大的變化是合併交易的現金收益總額為3.995億美元，其中包括與交易一起完成的管道融資的1.5億美元毛收入。現金的增加被與這筆交易有關的大約4350萬美元的交易成本以及獨立公司1560萬美元的長期債務的償還所抵消。截至2021年6月30日，大約2980萬美元的交易成本和獨立公司的所有長期債務都得到了支付。作為成交的一部分，截至2021年6月30日支付的交易成本中，約有2180萬美元由TB2支付。其餘的交易成本在2021年第三季度支付。
行業概述
在最高層面上，半導體可以分為分立器件，如單獨的晶體管，或者集成電路，在集成電路中，許多晶體管和其他元件組合在一起，形成一個更復雜的電子子系統。ICS可分為三個主要類別：數字、模擬和混合信號。數字IC，如存儲設備和微處理器，可以存儲數據或對數據執行算術功能。相比之下，模擬IC處理真實世界的信號，如温度、壓力、光、聲音或速度，還執行電源管理功能，如調節或轉換電子設備的電壓。混合信號IC將數字和模擬功能結合在一塊芯片上，在將現實世界的輸入連接到數字領域方面發揮着重要作用。
從歷史上看，半導體行業的增長一直受到計算、移動和消費電子產品內容擴張的推動。然而，研究分析師預計，隨着這些市場接近飽和，汽車行業將成為增長最快的機會之一。具體地説，根據聯合市場研究公司2021年11月的一份報告，全球汽車半導體市場在2020年的價值為380億美元，預計到2030年將達到1140億美元，從2021年到2030年的複合年增長率(CAGR)接近12%。
獨立音樂的市場機遇
在今天的汽車中，半導體在多個電子元件和系統中執行各種功能，包括傳感、處理數據、存儲信息以及轉換或控制信號。半導體架構因終端產品的特定功能或應用而有很大不同。它們還在一些技術特徵上有所不同，包括集成度、定製化程度、可編程性以及製造和組裝中使用的基本工藝技術。
雖然半導體一直是汽車電子系統和設備的核心組成部分，但最近的技術進步大大提高了它們的特點、功能和性能。如今，它們支持增強的用户界面，並提供更低的功耗--所有這些都減少了佔用空間並降低了成本。這些創新在不同的終端市場和應用中帶來了巨大的增長機會。
推動汽車半導體市場發展的兩大趨勢是電動汽車(“EVS”)的迅速普及，以及隨着汽車行業向完全自動駕駛汽車發展，ADAS功能的採用。德勤對全球電動汽車的預測
計劃在10年內實現29%的複合年增長率，電動汽車年總銷量將從2020年的250萬輛增長到2030年的3110萬輛，幾乎佔所有新車產量的三分之一。這些估計的銷售量在一定程度上是由歐洲和亞洲不斷增加的政府命令以及美國類似的新立法推動的。例如，美國《清潔空氣法》中的特殊條款允許各州要麼遵循聯邦要求，要麼採用加州的車輛排放法規。截至2021年12月，已有16個州採用了加州的低排放車輛(LEV)標準、污染物和温室氣體(GHG)排放法規和零排放車輛(ZEV)法規。此外，電動汽車還受益於馬力和續航里程方面的更高性能，以及電池價格降低、壽命維護成本和總擁有成本降低帶來的引人注目的長期經濟性。2021年已經是電動汽車行動的重要一年。包括英國、日本、挪威、加拿大、德國和瑞典在內的幾個國家已經加強或實施了新的內燃機汽車禁令；作為將於2022年啟動的電動汽車早期採用倡議的一部分，並增加了對充電基礎設施的投資；印度修改了其FAME計劃，以增加電動汽車購買和製造的激勵措施。
與此同時，在消費者需求和政府要求增加車輛安全功能的推動下，全球ADAS的銷量預計將大幅增加。歐洲新車評估計劃(NCAP)自1996年以來一直致力於培育安全汽車，該計劃要求新車具有最低水平的碰撞緩解功能，如自動電子剎車(AEB)、車道保持輔助(LKA)和其他駕駛員輔助功能，才能獲得5星級評級。同樣，歐盟正在朝着需要速度輔助、駕駛員昏昏欲睡、注意力警告和駕駛員分心繫統的方向發展。在美國，ADAS的採用和消費者對先進的碰撞避免能力的教育受到了行業標準的推動，如美國NCAP和駭維金屬加工安全保險協會的“最佳安全選擇”和“最佳安全選擇+”獎項。此外，國家駭維金屬加工交通安全局和20家汽車製造商最近承諾，到2022年9月1日，自願為幾乎所有新乘用車配備包括前碰撞警告在內的低速自動駕駛系統。根據Fortune Business Insights的數據，隨着全球安全評級計劃和汽車製造商推動為客户提供更多安全和舒適的功能，到2028年，ADAS市場規模預計將達到580億美元，高於2020年的270億美元，年複合增長率為11.4%。
INDIE的潛在市場不僅依賴於全球汽車銷量，還依賴於車輛所需的半導體含量的增加，以支持安全系統、聯網汽車、增強的用户體驗和電動汽車應用，定義如下：
•安全系統： 隨着ADAS和雷達和視覺等傳感器技術的增加，汽車安全功能正在從被動系統演變為主動系統。通向4級(高度自主)和5級(完全自主)的道路也有助於當今車輛採用ADAS。
•互聯汽車：越來越多的人要求車輛不僅要在機艙內進行通信，還要與外部設備和網絡進行通信。智能汽車接入、汽車近場通信(NFC)和超寬帶(UWB)技術，使車輛和鑰匙與外部設備(包括智能手機和車對車應用)相連接，正在變得越來越標準化，在基準車輛模型中，而不僅僅是在豪華或定製車輛領域。用於保護內存和其他關鍵數據的數據完整性和安全硬件功能也正在成為所有車型的標準，特別是在車輛與外部網絡連接時。
•用户體驗：與用户界面應用程序相結合的舒適性和便利性系統，例如包含帶有多個大屏幕的數字駕駛艙，需要更高的處理能力。此外，INDIE認為，消費者對更多車輛類別的高端選項標準化的需求，以及複雜的內部車輛定製，將推動更高的半導體含量。
•電氣化：更高的性能、更廣泛的充電站可獲得性以及更嚴格的排放法規，都在加速轉向電動汽車。
競爭優勢
INDIE專注於提供先進的IC硬件和嵌入式軟件解決方案。在過去的10年裏，我們與一級汽車供應商建立了值得信賴的關係。通過專注的研發、領先的知識產權和精心策劃的戰略合作伙伴網絡，我們在十幾個一級批准供應商名單(“AVL”)上。我們的競爭優勢包括：
•定位於增長最快的地區。我們的產品服務於四種類型的汽車應用：安全系統、聯網汽車、用户體驗和電氣化。根據IHS的研究，這些關鍵功能預計將以19%的複合年增長率增長，從2020年的160億美元增加到2025年的380億美元，大大超過同期更廣泛的全球汽車半導體市場700個基點。
•進入門檻較高的差異化解決方案。由於汽車行業嚴格的監管審查和安全要求，半導體市場的特點是嚴格的資質程序、零缺陷的質量要求和功能安全的設計架構。因此，產品必須滿足高可靠性標準，並具有廣泛的設計時間範圍。此外，汽車環境惡劣，使車輛暴露在温度和濕度的波動中，解決方案需要特定的專業知識。鑑於我們豐富的行業經驗，INDIE已經克服了這些高進入門檻，並處於有利地位，可以解決一些最苛刻的Autotech設計挑戰。
•合作伙伴/客户關係。我們專注於通過開發技術差異化、引人注目和可持續的架構來與領先的全球客户打交道。為了贏得客户和方案的支持，我們帶來了獨特的設計，通過更高水平的產品集成來大幅節省成本，減少了支持多種需求所需的芯片總數。為此，今天INDIE在十幾個Tier 1 AVL上獲得批准。
•成熟的管理團隊。INDIE的執行管理團隊帶來了廣泛的半導體經驗，過去在提供尖端技術和創造股東價值方面取得了成功。
公司戰略
我們致力於為客户提供全面的汽車技術解決方案組合。我們專注於設計和交付實現四個關鍵汽車動力的技術：安全系統、聯網汽車、增強的用户體驗和電氣化。我們戰略的核心原則包括：
•支持多樣化、高增長的應用程序。我們的片上系統解決方案處於一系列新興應用的中心，包括遠程信息處理、無線充電、照明、Carkey和CarPlay。
•實現現有的成功並擴展產品覆蓋範圍。我們的產品目前支持多個一級汽車供應商平臺。在中期內，我們計劃提供擴展的LiDAR解決方案，並將人工智能(AI)和機器學習(ML)處理器加速能力引入雷達和視覺應用的新部署中。
•尋求有選擇的收購。自交易完成以來，我們已經完成了多次收購。我們不斷評估並計劃有選擇地尋求與我們現有技術和產品組合相輔相成的無機機會，和/或加快我們的增長計劃。
•利用我們的全球供應鏈。我們已經建立了一個非常靈活的全球代工、測試和組裝合作伙伴網絡，為我們提供了獨特的能力來交付行業領先的週期時間。作為一家無廠房半導體供應商，這種方法使我們能夠最大限度地提高可擴展性，同時將資本支出降至最低。為了滿足業務規模的需求，我們計劃專注於加強我們成功的戰略供應鏈合作伙伴關係。
•通過創新設計和開發推動利潤率擴大。我們打算通過設計和開發新的、更高度集成的解決方案來擴大我們的利潤率。我們的工程團隊開發架構以提高性能和效率，同時降低芯片的尺寸和成本以及對多個分立設備的需求。
公司產品和解決方案
我們目前的產品包括用於多種汽車應用的設備，包括用於停車輔助的超聲波、機艙內無線充電、用於增強用户體驗的信息娛樂和LED照明，以及用於連接的遠程信息處理和雲接入。正在開發的產品範圍從用於ADAS的FMCW、LiDAR、雷達和視覺解決方案，到用於電動汽車的充電控制器、診斷平臺和電子保險絲芯片。在我們的ADAS產品組合中，我們打算支持所有關鍵的傳感器模式，為我們的客户提供全面的系統級解決方案，如下所述。
我們在核心技術方面擁有深厚的設計經驗和能力，使我們能夠提供領先的Autotech架構。我們的能力包括但不限於：
•系統工程、優化和分區；
•混合信號和射頻設計；
•模擬和電源管理；
•數碼設計；以及
•數字信號處理器(DSP)和基於ARM的微控制器(MCU)
此外，嵌入式軟件幾乎是INDIE所有產品的基石。我們利用汽車級軟件解決方案和ARM 32位處理器。通過我們專有的設計流程，我們還支持算法開發和與硬件的聯合開發。
TeraXion產品和解決方案
TeraXion在各種技術平臺上設計和製造創新的光子元件，包括光纖布拉格光柵(“FBG”)、低噪聲激光器、非熱和可調封裝、光子集成以及低噪聲和高速電子產品。這些組件被集成到激光系統、光傳感和光通信市場的解決方案中。
•激光系統公司。TeraXion提供超快激光，這是電子產品、精密汽車零部件和醫療零部件材料加工的獨特工具。TeraXion的產品包括高功率激光反射器、色散管理組件和濾光器，可集成到高功率連續波和超短脈衝激光器中。
•光通信。TeraXion還為光通信市場提供色散補償器和仿真器、濾光器和半導體激光器。這些產品預計將被客户集成在10Gbit/s至100Gbit/s的密集波分複用通信鏈路、光纖無線電鏈路和自由空間光通信鏈路中。
•光學傳感。TeraXion為光學傳感市場提供低噪聲半導體激光光源和光學濾光片。這些產品將被客户集成到光纖或遙感系統中，但不限於此。終端應用包括物理參數傳感(振動、應變、温度)、風檢測和測量、自動駕駛和慣性測量等硬目標檢測。
製造業
除了TeraXion創造的特定光纖光柵和基於半導體激光的產品外，INDIE繼續利用無廠房的商業模式，與第三方網絡合作製造、組裝和測試我們的產品。這種方法使我們能夠將我們的工程和設計資源集中在我們的核心能力上，並控制和減少我們的固定成本和資本支出。
晶圓是我們設備的基本組件，由多家第三方鑄造廠生產。我們的主要製造合作伙伴是X-Fab、HHGrace、ASE集團、ASE ATX、Sigurd、GT測試和Global Foundries。我們與X-FAB簽訂了混合信號和高壓鑄造的合同。HHGrace通過嵌入式閃存為我們提供了更深層次的亞微米功能。ASE集團簽訂了包裝和測試合同。我們在ASE集團的臺灣和上海工廠雙重採購包裝和測試地點。我們使用Global Foundries作為我們的鑄造合作伙伴，提供包括先進節點在內的多項工藝技術。擁有多個來源和合作夥伴為我們提供了增強的供應安全。
製造業通常是一個26周的週期。該過程首先由INDIE提交晶片採購訂單(通常週期為70-90天)，同時向組裝和測試合作伙伴發送需求預測，以便他們可以分別為INDIE訂購材料和確保產能。組裝通常需要10到15天的時間，而測試大約需要7到10天的時間。然後，成品被存放在倉庫中，並直接運往特定的地點。我們目前將產品運往中國(上海、安亭、深圳和長沙)、香港、臺灣、美國、葡萄牙、韓國、墨西哥和德國。
在2021年10月收購TeraXion的過程中，我們在加拿大魁北克市增加了有限的製造能力，以組裝和測試基於FBG的產品和基於半導體激光的產品。
銷售、市場營銷和客户支持
我們的入市戰略提供全面的客户覆蓋。我們是合作伙伴和標準不可知的，允許我們的解決方案在全球範圍內跨多個平臺和客户使用。我們瞄準創新的一級汽車供應商，專注於支持關鍵系統的半導體和軟件，這些系統支撐着最高增長的汽車技術市場機會。
我們經常與在特定應用程序中佔據領先市場份額的客户合作，我們提供獨特的定製軟件和硬件解決方案。考慮到汽車產品的週期，我們通常與客户一起使用單一設計進行生產超過七年。通過我們在研發層面的客户協作，我們的團隊成員經常被整合到客户的技術選擇和設計流程中，這是INDIE贏得回頭客業務記錄的關鍵方面。
自成立以來，我們已向客户發運了超過1.4億台設備，我們的產品為20多家汽車供應商的解決方案提供動力。通過與業界領先的供應商建立值得信賴的關係，INDIE處於有利地位，將在新的汽車解決方案中獲得越來越大的份額。
截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度收入包括對領先的一級汽車供應商Aptiv的銷售，分別約佔總收入的39%和57%。失去這一客户將對我們的綜合財務業績產生實質性影響。
研究與發展戰略
我們在產品和相關軟件的設計和開發上投入了大量的時間和費用。我們的工程團隊提供創新的混合信號解決方案，專注於滿足客户的性能要求。
作為一家汽車科技公司，我們相信我們未來的成功取決於我們快速開發和推出差異化產品的能力。我們的目標是不斷改進我們現有的產品組合，同時推出新的解決方案，為客户創造價值。為了超過市場增長，我們投資於有助於擴大我們產品覆蓋範圍的機會，重點放在行業增長最快的細分市場。我們注重滿足或超過嚴格的汽車安全和可靠性要求，這是我們研發過程中的基礎。
為此，我們定期審查我們的投資，以確保與我們的增長和盈利目標保持一致，並根據需要對資源分配進行必要的改變。2021年，我們將大約120%的收入用於研發，因為我們繼續增長，以支持被壓抑的客户需求。
我們的研究活動主要在我們位於加利福尼亞州Aliso Viejo的總部進行，我們在德克薩斯州奧斯汀、馬薩諸塞州波士頓、密歇根州底特律、加利福尼亞州舊金山和聖何塞、匈牙利布達佩斯、德國德累斯頓和慕尼黑、蘇格蘭愛丁堡、以色列海法、加拿大魁北克市、日本東京和中國各地設有設計中心和銷售辦事處。
工藝與包裝技術
封裝對汽車IC的性能和可靠性正變得越來越重要，特別是考慮到車輛具有挑戰性的運行環境。INDIE的技術開發工程師在提供前沿能力方面擁有長期的專業知識，例如封裝中系統(“sip”)技術。此外，我們利用我們的專有封裝能力將多個芯片集成到一個封裝解決方案中。
汽車質量和安全
我們採用符合或超過行業標準和客户制定的嚴格質量和安全要求的晶片和封裝技術。我們強大的開發流程和公司指導方針使獨立設備能夠超過AEC Q100汽車級的要求。
我們對客户的奉獻始於致力於設計、生產和交付最高質量的產品，以滿足或超過每種應用所需的性能水平。我們鼓勵我們的客户經常訪問我們的設計中心和我們的製造合作伙伴，以確保工藝和質量達到他們期望的標準。我們已通過ISO9001認證，並打算繼續深造。
知識產權
我們業務的核心優勢是我們的知識產權組合和工程經驗，這兩者都指導着我們的產品開發活動和我們的專利申請方法。
我們未來的成功和競爭地位在一定程度上取決於我們獲得和保持對我們專有技術的保護的能力。總體而言，我們已選擇為我們認為可申請專利的電路和設備設計方面尋求專利保護。我們目前正在處理一些核心技術專利，包括條款，但我們的成功並不依賴於任何特定的專利，而是依賴於我們的技術訣竅和商業祕密。我們還依靠保密協議和其他合同條款的組合，以及我們員工對保密和忠誠的承諾來保護我們的技術和流程。
一般來説，半導體行業的特點是頻繁地就專利和其他知識產權提出侵權索賠和訴訟。專利侵權是一個持續的風險，部分原因是我們行業的其他公司可能擁有在我們開始開發工作時可能無法識別的專利權。為了加強我們的知識產權，訴訟可能是必要的，我們可能不得不為自己辯護，反對侵權指控。
競爭
用於汽車應用的高性能模擬、數字和混合信號半導體的市場競爭激烈，儘管最近整個半導體行業的整合減少了可行的競爭對手的數量，併為我們創造了設計機會。我們的主要競爭對手是其他專注於汽車的半導體公司，包括英飛凌、單片電源系統、恩智浦、瑞薩和意法半導體。
一些競爭對手比我們擁有更多的財務資源，而另一些競爭對手則擁有更多樣化的產品和終端市場。因此，這些競爭對手可能能夠更快地響應客户的要求和市場發展，並更好地抵禦外部經濟或市場因素。
然而，我們相信，我們的技術和設計經驗、我們目前在十幾家一級汽車供應商中的認可供應商名單地位，以及對具有專有製造和包裝能力的軟件嵌入式解決方案日益增長的需求，使我們能夠超越我們的潛在市場。
企業責任和可持續性
我們相信負責任和可持續的商業實踐為我們的長期成功提供了支持。作為一家公司，我們承諾保護和支持我們的人民、我們的環境和我們的社區。這一承諾體現在我們的日常活動中，包括採取對社會負責的政策和程序、我們對促進包容性工作場所的關注、我們不斷推動更有效地利用材料和能源、我們對供應鏈的謹慎管理、我們有助於提高道路安全的產品，以及我們的道德和合規計劃。
•我們尋求通過政策、程序和計劃來保護我們員工的人權和公民自由，以避免公司內部和整個供應鏈中的強迫勞動和童工風險。
•我們通過招聘和晉升實踐、內部溝通和員工資源小組，培養一個有尊嚴、尊重、多樣化和包容的工作場所。
•我們每年就相關的道德和合規主題對我們的員工進行教育，發佈關於道德問題的可訪問指南和全球商業行為和道德準則，並鼓勵通過幾個全球和地方報道渠道中的任何一個來報道道德關切。
•我們創新以減少我們產品所使用的能源、製造它們所用的能量以及製造它們所需的新材料的數量。
員工
截至2021年12月31日，我們擁有400多名員工。我們的員工或合同工都沒有工會代表。
關於我們的執行官員的信息
我們的行政人員如下：
| | | | | | | | | | | | | | |
| 名字 | | 年齡 | | 職位 |
| 唐納德·麥克萊蒙 | | 53 | | 董事首席執行官兼首席執行官 |
| 青木一郎 | | 56 | | 總裁和董事 |
| 託馬斯·席勒 | | 51 | | 首席財務官兼戰略執行副總裁 |
| 斯科特·基 | | 45 | | 首席技術官 |
| 史蒂文·馬丘加 | | 57 | | 首席運營官 |
唐納德·麥克萊蒙擔任INDIE的首席執行官，負責制定其戰略願景，確保業務計劃的執行和創造股東價值。麥克萊蒙先生也是獨立公司的董事會成員。在2007年共同創立INDIE之前，他是Axiom MicroDevice的營銷副總裁，負責推動公司戰略、開發銷售活動並建立關鍵的行業合作伙伴關係。在加入Axiom之前，他是Skyworks Solutions and Conexant的董事產品線主管，以及富士通的市場經理。此前，他在Thesys(現在的X-Fab Melexis)和Wolfson(現在的Cirrus Logic)擔任設計工程師。麥克萊蒙先生在全球擁有五項專利，並在格拉斯哥大學獲得了工程電子和電氣碩士學位。
青木一郎博士擔任INDIE總裁和董事會成員。他與INDIE的執行團隊和董事會密切合作，創建、更新和管理INDIE戰略和技術路線圖的執行。在2007年聯合創立INDIE之前，青木博士是Axiom MicroDevices的聯合創始人、董事會成員和首席架構師，該公司後來被出售給Skyworks Solutions。在此之前，青木博士在巴西創立了PST Eletronica Ltd.，並擔任該公司的聯席首席執行官，該公司後來被出售給Stoneridge公司。青木博士在全球開發了35項專利，並撰寫了大量IEEE論文，其中兩篇論文被引用超過400次。他精通日語、葡萄牙語和英語。青木博士擁有加州理工學院電氣工程博士和碩士學位，以及巴西聖保羅坎皮納斯大學電氣工程理學學士學位。他是加州理工學院電氣工程諮詢委員會成員，也是加州理工學院天基太陽能項目(SSPP)的科學顧問委員會成員。
託馬斯·席勒擔任INDIE首席財務官兼戰略執行副總裁。在這一職位上，他領導所有公司融資、報告、投資者關係、財務、税務以及併購活動。在2019年10月加入INDIE之前，席勒先生於2019年2月至10月在Marvell半導體公司擔任營銷副總裁。2002年7月至2019年2月，他擔任Skyworks Solutions負責戰略和企業發展的副總裁。他在南加州大學獲得工商管理碩士學位，專攻創業和金融，並在加州大學歐文分校獲得社會科學文學士學位，重點是經濟學和政治學。此外，席勒還在加州大學洛杉磯分校和波士頓薩福克大學完成了高管教育課程。
史考特·基博士是INDIE的首席技術官，負責所有戰略產品開發和路線圖調整。在聯合創立Indie之前，Kee博士是Axiom MicroDevices的首席技術官，這是他與人共同創建的另一家公司
成立，後來被出售給Skyworks Solutions。基博士在全球範圍內開發了35項專利。他在加州理工學院獲得電氣和電子工程博士學位，並擁有特拉華大學電氣和電子工程理學學士學位。
史蒂文·馬丘加自2021年3月以來一直擔任INDIE的首席運營官。他在電子和半導體開發以及整個供應鏈的大批量運營管理方面擁有30多年的經驗。在加入INDIE之前，他自2016年以來一直擔任Skyworks Solutions全球運營副總裁。在此之前，他從2006年起擔任Skyworks負責外部製造運營和工程的副總裁。他擁有明尼蘇達大學化學工程和材料科學碩士學位和康涅狄格大學化學工程理學學士學位。他擁有六項美國專利和三項歐洲專利。
我們的執行官員由董事會任命，並由董事會酌情決定。
可用信息
我們的主要互聯網地址是www.Indiesemi.com。我們將美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的定期報告(Form 10-Q和Form 10-K)和當前報告(Form 8-K)以電子方式提交給美國證券交易委員會後，在合理可行的範圍內儘快通過我們的網站免費提供。在我們網站的投資者關係部分，我們提供有關公司治理的信息，包括我們的審計和薪酬委員會章程、提名和公司治理信息、董事會委員會組成和主席、首席財務官道德準則，以及其他信息。本公司網站的內容不會以引用方式納入本10-K表格年度報告或我們提交給美國證券交易委員會的任何其他報告或文件中，對本公司網站的任何提及僅用於非主動的文字參考。
美國證券交易委員會還保留了一個互聯網站http://www.sec.gov，其中包含我們以電子方式向美國證券交易委員會提交的報告、委託書和信息聲明以及其他信息。
第1A項。危險因素
在評估我們的公司和我們的業務時，您應該仔細考慮以下描述的風險和不確定性，以及本Form 10-K年度報告中的其他信息，包括我們的合併財務報表和相關説明，以及題為“管理層對財務狀況和運營結果的討論和分析”的部分。這些風險因素中描述的一個或多個事件或情況的發生，單獨或與其他事件或情況結合在一起，可能會對我們的業務、聲譽、收入、財務狀況、運營結果或未來前景產生重大不利影響，在這種情況下，我們普通股的市場價格可能會下跌，您可能會損失部分或全部投資。除非另有説明，否則在本節和本Form 10-K年度報告中的其他地方提到我們的業務受到不利影響、負面影響或損害時，將包括對我們的業務、聲譽、財務狀況、運營結果、收入或我們的未來前景造成不利影響或負面影響或損害。上述10-K表格年度報告中概述的材料和其他風險及不確定性，以及下文所述，並非詳盡無遺，也不是我們面臨的唯一風險和不確定性。我們目前不知道或我們目前認為無關緊要的其他風險和不確定性也可能損害我們的業務。這份Form 10-K年度報告還包含涉及風險和不確定因素的前瞻性陳述。由於多種因素，包括下文描述的風險，我們的實際結果可能與前瞻性陳述中預期的結果大不相同。請參閲標題為“關於前瞻性陳述的告誡聲明”一節。
風險摘要
投資A類普通股和認股權證涉及重大風險和不確定性，可能對您的投資價值產生不利影響。與投資我們公司有關的一些更重大的挑戰和風險包括但不限於以下內容：
與我們的運營和行業相關的風險
•半導體行業具有很強的週期性。
•半導體行業競爭激烈。
•我們所服務的市場的平均售價隨着時間的推移而下降。
•我們的大部分業務依賴於贏得競爭性投標選擇過程。
•對我們產品的需求取決於對我們客户終端產品的需求。
•汽車市場的任何低迷都可能嚴重損害我們的財務業績。
•我們依賴第三方來製造、組裝、測試和/或包裝我們的產品。
•我們依賴於材料的及時供應，而這些材料可能只能從有限的供應商那裏獲得。
•我們必須開發利潤率可接受的新產品。
•“戰略積壓”和“設計贏利管道”估計可能不會帶來收入或利潤。
•合併、收購、投資和合資企業可能會對我們的運營結果產生不利影響。
•我們必須有效地管理未來的增長。
•我們可能會尋求額外的資本，這可能會稀釋我們的股東的權益。
•我們可以依靠戰略夥伴關係、合資企業和聯盟來實現我們無法控制的目標。
•我們在退出某些計劃或業務或重組業務方面可能不會成功。
•如果我們與任何一個主要客户的關係中斷，都可能對我們的業務產生不利影響。
•衝突礦物披露要求可能會導致我們產生額外的費用。
•我們現有和未來的債務可能會對我們經營業務的能力產生不利影響。
•我們歷史上已經蒙受了損失，而且可能還會繼續蒙受損失。
與我們的組織結構相關的風險
•我們依靠子公司的分配來支付某些款項。
•我們是應收税金協議的當事人，該協議要求我們支付某些款項。
與宏觀經濟狀況相關的風險
•地緣政治的不確定性可能會影響最終客户需求，並擾亂我們的供應鏈。
•總體經濟狀況的低迷或波動可能會損害我們的業務。
•不斷上升的利率和更高的借貸成本可能會削弱我們籌集足夠資本以實現我們的商業計劃的能力。
•匯率的波動可能會損害我們的業務。
•政治、經濟和健康風險以及自然災害可能會損害我們的業務。
•外匯匯率的波動可能會對我們的經營業績產生不利影響。
•我們的全球業務受到政治、經濟和健康風險以及自然災害的影響，包括新冠肺炎疫情的持續影響，這可能對我們的業務運營產生實質性的不利影響。
與我們的知識產權、技術和網絡安全相關的風險。
•我們可能無法保護我們的專有知識產權不受不當使用的影響。
•知識產權索賠或訴訟可能會嚴重損害我們的業務。
•我們依賴的某些第三方軟件可能不可用 對我們未來的影響。
•信息技術系統的中斷可能會對我們的業務產生不利影響。
•安全漏洞和其他網絡安全事件可能會對我們的業務產生不利影響。
與監管合規和法律事務有關的風險
•我們必須遵守大量的法律法規。
•我們可能會受到產品缺陷和產品責任或保修索賠的不利影響。
•重大訴訟可能會損害我們的聲譽，並導致我們招致鉅額費用。
•證券訴訟和股東維權可能會對我們的業務產生不利影響。
•我們受到出口限制以及影響貿易和投資的法律的約束。
•税率或法律的變化或額外的納税義務可能會對我們的業務產生不利影響。
•不遵守反腐敗法律或我們的道德政策可能會對我們的業務產生不利影響。
•我們必須遵守環境和職業健康安全法律法規。
與在中國做生意相關的風險
•與中國法律制度有關的不確定性可能會對我們的中國子公司產生不利影響。
•中國的經濟、政治和社會狀況可能會在幾乎沒有事先通知的情況下迅速發生變化。
•我們的中國子公司可能在向我們分銷方面的能力有限。
•政府對貨幣兑換的控制可能會影響我們證券的價值。
•不遵守某些規定可能會使我們或我們的中國員工受到罰款或處罰。
•我們可能受制於各種中國法律和其他有關數據保護的義務。
財務報告、內部控制和上市公司的相關風險
•內部控制不足可能導致財務報告不準確。
•我們可能無法及時有效地實施和維持適用於我們的《薩班斯-奧克斯利法案》第404條所要求的控制和程序。
•作為一家上市公司，我們將招致顯著增加的費用和行政負擔。
•使用新興成長型公司可以獲得的豁免，可能會降低我們的證券對投資者的吸引力，並可能使我們難以將我們的業績與其他上市公司的表現進行比較。
•我們的實際運營結果可能與我們的指導意見有很大不同。
與我們A類普通股和認股權證以及組織文件所有權相關的風險
•我們的A類普通股必須遵守納斯達克的持續上市標準。
•我們可以在未到期的認股權證行使之前，在對持有人不利的時間贖回，從而使該等認股權證變得一文不值。
•我們的認股權證可能會對A類普通股的市場價格產生不利影響。
•對我們A類普通股的投資可能會被我們未來發行的A類普通股或有限責任公司單位稀釋。
•我們的股東可能會出售大量的A類普通股。
•我們的公司註冊證書和章程中的條款限制了股東採取某些行動的能力，並可能推遲或阻止收購嘗試。
•我們的公司註冊證書指定特拉華州衡平法院為某些類型的訴訟和程序的唯一和獨家論壇。
一般風險因素
•我們證券的市場價格可能會波動或下跌。
•汽車科技上市公司的股價在過去一年裏嚴重低迷，可能不會回升。
•人員流失或無法吸引人員，可能會對我們的業務造成不利影響。
•我們的經營業績會受到季度和年度大幅波動的影響。
在投資我們的證券之前，請參閲下面的討論，瞭解您應該考慮的這些因素和其他因素。
與我們的運營和行業相關的風險
半導體行業的週期性可能會限制我們保持或提高淨銷售額和盈利能力的能力。
半導體行業是高度週期性的，時不時地容易出現重大低迷。週期性低迷可能導致半導體需求大幅下降、產能過剩、高庫存水平和平均售價加速下降。這些衰退是由各種市場力量造成的，包括持續和快速的技術變化、產品迅速過時、價格侵蝕、不斷演變的標準、產品生命週期短以及產品供求波動較大。
從2020年開始，半導體行業的低迷被歸因於多種因素，包括持續的新冠肺炎疫情、美國和中國之間持續的貿易爭端、各種應用對半導體的需求和定價疲軟，以及庫存過剩。在2020財年下半年，客户製造設施重新開工，到2021年第四季度，需求有所增加。目前，該公司預計近期或中期內不會對其業務產生重大不利影響。然而，病毒的未來影響很難預測，因為病毒的進程、可能演變的不同變種、當地、地區和全球的疫苗供應以及在短時間內實施疫苗接種計劃的能力都是不確定的。
相反，顯著的好轉可能導致我們無法以及時和具有成本效益的方式滿足需求，並可能導致獲得第三方代工、組裝和測試能力的競爭加劇。在這種好轉的情況下，我們可能無法充分及時地擴大我們的勞動力和運營，採購足夠的資源和原材料，或找到合適的供應商或其他分包商，以有效地應對對我們現有產品或新產品需求的變化。因此，我們的業務、財務狀況和經營結果可能會受到重大不利影響。
半導體行業競爭激烈。如果我們不能及時推出新技術和新產品，可能會對業務造成不利影響。
半導體行業競爭激烈，其特點是技術不斷快速變化，產品生命週期短，價格侵蝕嚴重，質量標準不斷變化。因此，我們業務的成功在很大程度上取決於我們是否有能力滿足不斷變化的行業需求，推出旨在滿足這些不斷變化的需求的新產品和技術，並確保我們的產品和技術及時並以客户可以接受的價格被市場接受。
此外，與開發新技術和產品所需的研究和開發相關的成本很高，我們的一些競爭對手可能擁有比我們更多的資源。如果他們大幅增加用於開發和營銷產品的資源，我們可能無法有效競爭。我們競爭對手的產品、服務和技術可能比我們的成本更低，或者可能提供更好的功能或更好的功能，這可能會導致我們產品的銷售價格低於預期。此外，我們的一些競爭對手運營和維護自己的製造設施，擁有更長的運營歷史、更大的客户基礎、更全面的知識產權組合和更多的財務資源。
此外，半導體行業已經經歷了，並可能繼續經歷公司之間的重大整合和客户之間的垂直整合。通過整合而產生的更大的競爭對手可能比我們有某些優勢，包括但不限於：更高效的成本結構；更多的財政和其他資源，以抵禦不利的經濟或市場條件，並尋求其產品的開發、工程、製造、營銷和分銷；更長的獨立經營歷史；在關鍵市場的存在；知識產權保護；大采購量；以及更高的知名度。此外，如果我們不能發現或無法為收購公司擴大業務提供有吸引力的機會，我們可能會在競爭中處於劣勢。競爭對手之間的整合和客户之間的整合可能會侵蝕我們的市場份額，對我們的競爭能力產生負面影響，並要求我們重組我們的業務，其中任何一項都將對我們的業務產生實質性的不利影響。
由於這些競爭壓力，我們可能面臨銷售量下降或產品價格下降，並可能無法隨着收入的下降而降低總成本。如果這些風險中的任何一個成為現實，它們可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。
隨着時間的推移，我們市場產品的平均售價一直在下降，未來可能會下降，這可能會對我們的收入和盈利能力產生不利影響。
在我們所服務的市場中，半導體產品的平均售價隨着時間的推移而歷史性地下降。如果我們不能通過降低成本、以更高的銷售價格或利潤率及時開發新的或增強的產品或增加銷售量來抵消平均銷售價格的任何下降，利潤率和財務業績可能會受到影響。雖然我們與客户有合同協議，但不能保證這些價格協議會得到遵守。因此，我們的平均售價可能會比預期下降得更快。
我們的大部分業務依賴於贏得競爭性投標選擇過程，而未能入選可能會對這些細分市場的業務產生不利影響。
競爭性的遴選過程往往需要投入大量的時間和資本資源，而不能保證贏得合同和產生收入。在我們競爭的汽車半導體市場上，由於涉及的設計週期較長，未能贏得設計可能會在幾年內無法接觸到客户。我們未能贏得大量此類投標可能會導致收入減少，並損害我們在未來遴選過程中的競爭地位，這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
對我們產品的需求取決於對我們客户終端產品的需求。
我們的絕大部分收入來自對汽車行業製造商的銷售。在消費者支出、消費者偏好、新技術發展和當前經濟狀況的推動下，這個市場的需求波動很大。此外，包含我們半導體的最終產品可能不會成功，或者可能會經歷價格侵蝕或其他競爭因素，這些因素可能會影響製造商願意支付的價格。這些客户過去和未來可能會在不同時期的訂單水平上有很大的不同，要求推遲預定的交貨日期，修改他們的訂單或縮短交貨期。這在需求低迷時期尤為常見。這可能會使管理業務變得困難，因為它限制了未來收入的可預測性。它還會影響我們財務預測的準確性。
此外，不斷髮展的行業趨勢，包括客户使用外包以及新的和修訂的供應鏈模式，可能會影響我們的收入、成本和營運資本要求。
我們的銷售主要面向一級供應商。汽車市場的任何低迷都可能嚴重損害我們的財務業績。
這種汽車銷售的集中度使我們暴露在與汽車市場相關的風險之下。例如，我們預期的未來增長高度依賴於ADAS、用户界面、連接和電氣化技術的採用，預計這些技術將增加傳感器和電力產品的含量。汽車市場的低迷可能會推遲汽車製造商推出具有這些功能的新車的計劃，這將對產品需求和我們增長業務的能力產生負面影響。
汽車行業繼續進行整合重組。此外，汽車市場的這種變化可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。
此外，政府遏制新冠肺炎傳播的行動對汽車行業產生了不利影響，包括製造商、經銷商、分銷商和第三方供應商。例如，2020年初，許多汽車製造商被迫暫停生產運營一段時間。從2020財年下半年開始，客户製造設施重新開工，需求增加到2021年第四季度。目前，該公司預計近期或中期內不會對其業務產生重大不利影響。然而，病毒的未來影響很難預測，因為病毒的進程、可能演變的不同變種、當地、地區和全球的疫苗供應以及在短時間內實施疫苗接種計劃的能力都是不確定的。
上述對汽車行業的運營和經濟影響以及其他不利影響可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
我們依賴第三方及其技術來製造、組裝、測試和/或包裝我們的產品，這使我們面臨風險。
我們產品的製造，包括半導體晶片的製造，以及我們產品的組裝和測試，都涉及高度複雜的工藝。例如，製造環境中的微小污染物水平、晶片製造過程中的困難或其他因素都可能導致晶片上的大部分組件無法正常工作。這些問題可能很難在製造過程的早期階段發現，而且通常是耗時和昂貴的糾正。
在我們的第三方晶片製造合作伙伴實現可接受的良率方面，我們不時遇到一些問題，導致組件供應延遲。此外，在產品製造和/或運輸之前、期間或之後的質量控制過程中，產品廢品率的增加會導致較低的產量和利潤率。
此外，由於產品規格的變化、客户需求的變化以及新產品線的推出，製造工藝所需的變化在歷史上顯著降低了製造產量，導致這些產品的利潤率很低或為負值。長期生產效率不佳可能會對我們及時交付產品的能力產生不利影響，並損害我們與客户的關係，這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。
我們依賴及時的材料供應，如果供應商不履行交貨義務或提高價格，我們的業務可能會受到不利影響。我們製造業務所需的某些材料只能從有限數量的供應商處獲得。
我們有一種無廠房的商業模式，將我們的製造業務外包給第三方鑄造廠。製造業務依賴於及時交付材料，在某些情況下，還依賴於準時交付。有時，由於產能限制或其他因素，供應商可能會延長交貨期、限制供貨量或提高價格。供應中斷也可能因關鍵材料或部件短缺而發生。由於我們的產品很複雜，通常很難或不可能用一種材料來替代另一種材料。如果供應商未能滿足要求，可能會導致我們的第三方製造業務中斷。如果我們不能及時獲得足夠的材料供應，或者如果材料成本大幅增加，我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到損害。
半導體行業的特點是價格持續侵蝕，特別是在產品上市一段時間後，我們可能無法成功地推進產品技術、提高效率或開發和銷售產品利潤率與過去相似或更好的新產品。
半導體行業快速創新的結果之一是，定價壓力可能很大，特別是對包含較老技術的產品。產品生命週期相對較短，因此，產品往往會定期被技術更先進的替代品取代。反過來，對舊技術的需求下降，導致此類產品的售價下降，在某些情況下甚至會急劇下降。
為了繼續有利可圖地供應這些產品，需要不斷開發新的技術、工藝和產品創新。如果我們不能推進我們的工藝技術或將我們的效率提高到足以維持所需利潤率的程度，我們將無法再從這些產品的銷售中獲利。此外，由於合同義務或客户關係原因，我們可能無法停止生產此類產品，因此我們可能需要承擔此類產品的損失。我們不能保證我們核心產品市場的競爭不會在未來導致價格侵蝕、收入下降或利潤率下降。如果我們製造成本的降低未能跟上我們銷售產品的市場價格下降的步伐，這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。此外，我們已經並將繼續在我們的產品和技術開發工作中投入大量資源。由於預測技術變化或發展、預測客户要求或偏好的變化或預期採用新的行業標準的挑戰，我們的開發工作具有固有的風險，並且我們可能無法滿足客户的要求或獲得市場認可。如果我們未能開發和推出足夠獨特的產品，其利潤率與我們過去的經驗相似或更好，或者我們的產品開發未能跟上客户和行業不斷變化的需求，我們的業務、財務狀況和經營業績可能會受到重大不利影響。
我們可能會進行合併、收購、投資和合資，這可能會對我們的經營結果產生不利影響。
我們的增長戰略包括收購或投資提供互補產品、服務和技術的業務，或增強我們的市場覆蓋率或技術能力。我們進行的任何收購及其整合都包含風險和不確定因素。可能會出現意想不到的延誤、挑戰和相關費用，以及我們的業務中斷。我們用於評估交易的估計和假設的不準確，或者在整合我們的收購方面的失誤或延誤，可能會導致我們無法實現任何此類交易的預期財務或戰略利益。此外，與收購相關的美國和外國監管批准可能需要比預期更長的時間才能獲得，可能無法獲得，或者可能包含負擔沉重的條件，這可能會危及、推遲或減少交易給我們帶來的預期好處。
如果我們不有效地管理未來的增長，我們的資源、系統和控制可能會緊張，我們的運營結果可能會受到影響。
未來的增長可能會給我們的資源、管理、信息和電信系統以及運營和財務控制帶來壓力。為了有效地管理未來的增長，我們必須能夠改進和擴大我們的系統和控制，而我們可能無法及時或具有成本效益地做到這一點。未能管理我們可能經歷的任何增長，或改進或擴展我們現有的系統和控制，或在這樣做時遇到意想不到的困難，可能會損害我們的業務和運營結果.
我們可能會尋求額外的資本來利用商機並支持我們業務的進一步擴張，這些資本可能無法以可接受的條件獲得，如果根本沒有的話，或者可能導致我們的股東的股權被稀釋。
雖然我們相信交易的淨收益繼續足以滿足我們目前的資本要求，但我們可能會尋求額外的股權或債務融資，以尋求戰略機會，收購補充業務、產品或技術，或為我們業務的進一步擴張提供資金。如果通過發行股票或債務證券籌集更多資金，我們現有股東的所有權百分比將會減少，這些證券可能擁有優先於我們A類普通股持有者的權利、優先或特權。
我們可能會不時地依靠戰略夥伴關係、合資企業和聯盟來製造和研發。然而，我們並不控制這些合夥企業和合資企業，我們的任何合作伙伴採取的行動或終止這些合夥企業或合資企業都可能對我們的業務產生不利影響。
作為我們戰略的一部分，我們可能會建立一些長期的戰略夥伴關係和聯盟，包括合併和收購。不能保證他們會成功。如果我們目前的任何戰略合作伙伴或聯盟在未來可能遇到財務困難或改變他們的業務戰略，他們可能不再能夠或願意參與這些集團或聯盟，這可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
我們可能時不時地想要退出某些計劃或業務，或重組我們的業務，但這樣做可能不會成功。
我們可能會不時決定剝離某些業務或重組我們的業務，包括通過向合資企業貢獻資產。然而，我們是否有能力成功地退出業務，或關閉或整合業務，取決於許多因素，其中許多因素是我們無法控制的。例如，如果我們正在為特定的業務尋找買家，可能沒有買家，或者我們可能無法成功地與潛在買家談判令人滿意的條款。在某些情況下，特別是在我們的歐洲業務方面，可能存在法律或其他法律障礙，影響我們進行此類出售或重組的能力。
如果我們不能及時退出業務，或無法以我們認為有利的方式重組我們的業務，這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。即使撤資成功，我們也可能面臨收購方或其他方的賠償和其他責任要求。
如果我們與任何一個主要客户的關係中斷，都可能對我們的業務產生不利影響。
我們很大一部分收入來自頂級客户。我們不能保證未來我們將能夠從我們最大的客户那裏獲得類似水平的收入。如果這些客户中的一個或多個大幅減少對我們的採購，可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度內，對領先的一級汽車供應商Aptiv的銷售額分別約佔我們總收入的39%和57%。失去這一客户將對我們的綜合財務業績產生實質性影響。然而，隨着我們繼續有機地通過業務合併擴大我們的客户基礎，Aptiv的收入集中度可能會隨着時間的推移而下降。
衝突礦物披露法規可能會要求我們產生額外費用，可能會損害我們的商業聲譽，並可能對我們開展業務的能力產生不利影響。
美國國會已經頒佈了法律，美國證券交易委員會已經通過了關於加強對在其產品中使用被稱為“衝突礦物”的特定礦物的公司的披露要求的規定。其中一些金屬通常用於半導體設備，包括我們的產品。這些美國證券交易委員會規則要求企業調查、披露和報告此類金屬是否來自剛果民主共和國或鄰國。我們有許多外國供應商，其中許多沒有法律義務調查自己的供應鏈。因此，我們可能因遵守盡職調查和披露要求而產生鉅額成本，包括與確定我們產品中使用的任何相關金屬的來源相關的成本。此外，由於我們的供應鏈是與第三方合作的，我們可能無法通過我們實施的盡職調查程序充分核實我們產品中使用的所有相關金屬的來源。如果我們的客户要求我們證明或證明我們的產品是“無衝突的”，我們也可能面臨讓他們滿意的困難。我們可能無法獲得足夠數量的、或根本無法獲得的關鍵組件和部件，或者可能僅以高得多的成本獲得。如果我們不能滿足客户的要求，客户可能會停止向我們購買。這些結果中的任何一個都可能對我們的業務、財務狀況或經營業績產生不利影響。
我們現有和未來的債務可能會對我們經營業務的能力產生不利影響。
截至2021年12月31日，我們的合併債務總額為790萬美元。我們還可能產生額外的債務，以滿足未來的融資需求。我們可能會受到債務契約和付款義務的約束，這可能會限制我們經營業務的能力。任何未償債務，包括未來的任何額外債務，再加上我們的其他財務義務和合同承諾，都可能產生嚴重的不利後果，包括：
•要求我們將一部分現金資源用於支付利息和本金，減少可用於營運資本、資本支出、候選產品開發和其他一般企業用途的資金；
•使我們更容易受到一般經濟、工業和市場狀況不利變化的影響，例如利率波動；
•使我們受制於限制性公約，這些公約可能會降低我們採取某些企業行動或獲得進一步債務或股權融資的能力；
•在拖欠款項時加速償付我們的債務；
•有擔保債務抵押品的潛在損失；
•限制我們在規劃或應對業務和我們競爭的行業的變化時的靈活性；以及
•與債務更少或償債選擇更好的競爭對手相比，我們處於競爭劣勢。
我們歷史上已經蒙受了損失，而且可能還會繼續蒙受損失。
自成立以來，我們已蒙受了淨虧損。我們實現盈利的能力將取決於收入增長，其中包括對我們提供的產品的需求增加。我們在這些追求上可能不會成功，如果實現了，我們可能永遠不會實現盈利或持續盈利。
與我們的組織結構相關的風險
我們是一家控股公司，我們唯一的重要資產是我們在ADK LLC的權益，因此我們依賴子公司的分派來繳納税款、根據應收税款協議支付款項以及支付股息。
我們是一家控股公司，除了我們對有限責任公司單位的所有權和我們的管理成員在ADK有限責任公司的權益外，沒有任何實質性資產。因此，我們將沒有創造收入或現金流的獨立手段。我們是否有能力繳税、根據應收税款協議付款和支付股息，將取決於ADK LLC及其子公司的財務業績和現金流，以及我們從ADK LLC獲得的分配。由於任何原因，ADK LLC及其子公司的財務狀況、收益或現金流惡化都可能限制或削弱ADK LLC支付此類分配的能力。此外，如果我們需要資金，並且ADK LLC和/或其任何子公司根據適用法律或法規或任何融資安排的條款被限制進行此類分配，或者ADK LLC無法提供此類資金，則可能會對我們的流動性和財務狀況產生重大不利影響。
出於美國聯邦所得税的目的，ADK LLC將繼續被視為合夥企業，因此，通常不需要繳納任何實體級別的美國聯邦所得税。相反，應納税所得額將分配給有限責任公司單位的持有人。因此，我們將被要求為我們在ADK LLC任何淨應納税所得額中的可分配份額繳納所得税。根據經修訂經營協議的條款，ADK LLC有責任向有限責任公司單位持有人(包括我們)作出按若干假設税率計算的税項分配。除税務支出外，我們還將產生與我們的業務相關的支出，包括應收税金協議下的付款義務(以及管理該等付款義務的成本)，這可能是一筆可觀的費用。吾等擬促使ADK LLC向LLC單位持有人作出足以支付所有適用税項(按假設税率計算)、相關營運開支、根據應收税項協議支付的款項及吾等宣佈的股息(如有)的金額。然而，如下所述，ADK LLC進行此類分發的能力可能受到各種限制和限制，包括但不限於對分發的限制，這些限制可能會違反ADK LLC當時作為一方的任何合同或協議，包括債務協議或任何適用的法律，或者將具有導致ADK LLC破產的效果。若吾等的現金資源不足以履行應收税項協議下的義務及為吾等的債務提供資金，吾等可能須招致額外的債務以提供支付該等款項所需的流動資金，這可能會對吾等的流動資金及財務狀況造成重大不利影響，並使吾等受到任何該等貸款人施加的各種限制。如果我們因任何原因不能根據應收税金協議付款, 該等款項將會遞延支付，並會在支付前計提利息；然而，倘若在指定期間不付款可能構成實質違反應收税項協議項下的重大責任，從而加速應收税項協議項下的應付款項。
此外，儘管ADK LLC一般不會繳納任何實體級別的美國聯邦所得税，但根據最近的聯邦税法，如果沒有相反的選舉，它可能有責任調整其納税申報單。如果ADK LLC對應税收入的計算不正確，其成員，包括我們，可能在以後的幾年根據本聯邦立法及其相關指導承擔重大責任。
我們預計，在某些時期，我們將從ADK LLC獲得的分配可能會超過我們根據應收税款協議支付的實際納税義務和義務。本公司董事會將全權酌情決定如何使用任何如此累積的超額現金，包括(其中包括)以參考A類普通股市值決定的每單位價格從ADK LLC收購額外新發行的有限責任公司單位；向我們的A類普通股支付股息(可能包括特別股息)；為回購A類普通股提供資金；或上述各項的任何組合。我們沒有義務將這些現金(或任何已宣佈的股息以外的其他可用現金)分配給我們的股東。倘若吾等不將該等超額現金作為A類普通股的股息分配，或在LLC單位與A類普通股股份之間採取其他改善行動，例如持有該等現金結餘，則在交易前持有ADK LLC權益的LLC單位持有人在交換其LLC單位後，可因擁有A類普通股而受惠於該等現金結餘的任何價值，即使該等持有人先前可能曾以LLC單位持有人的身份參與ADK LLC的分配，從而導致吾等持有該等超額現金結餘。
我們普通股的股息(如果有的話)將由我們的董事會酌情支付，董事會將考慮我們的業務、經營業績、財務狀況、當前和預期的現金需求、擴張計劃以及我們支付此類股息能力的任何法律或合同限制。融資安排可能包括限制性契約
這限制了我們向股東支付股息或進行其他分配的能力。此外，州法律一般禁止ADK LLC向成員進行分配，條件是在分配時，在分配生效後，ADK LLC的負債(某些例外情況)超過其資產的公允價值。ADK LLC的子公司向ADK LLC進行分銷的能力通常受到類似的法律限制。如果ADK LLC沒有足夠的資金進行分配，我們宣佈和支付現金股息的能力也可能受到限制或損害。
根據應收税金協議，我們將被要求支付85%的與税收折舊或攤銷扣除有關的税收優惠，這是我們在將有限責任公司單位交換到我們的A類普通股和相關交易中所獲得的納税基礎提升的結果，而這些支付可能是相當可觀的。
根據交換協議，若干獨立股權持有人可根據交換協議將其有限責任公司單位交換為A類普通股，但須受該協議及經修訂經營協議所載的若干條件及轉讓限制所規限。這些交換預計將導致我們在ADK LLC有形和無形資產的納税基礎上的可分配份額增加。這些税基的增加可能會增加(出於税收目的)折舊和攤銷扣減，因此減少了如果沒有發生此類交換，我們將在未來需要支付的所得税或特許經營税的金額。
與該交易有關，吾等訂立應收税項協議，該協議一般規定吾等支付吾等已實現(或在某些情況下被視為變現)的某些税項優惠(如有)的85%，這是由於ADK BLOCKER集團的税基及某些税務屬性的增加以及與訂立應收税項協議有關的税項優惠，包括應收税項協議項下的付款所應佔的税項優惠。這些付款是我們的義務，而不是ADK LLC的義務。我們在ADK LLC的資產税基中可分配份額的實際增加，以及根據應收税款協議支付的任何款項的金額和時間，將因許多因素而異，包括交換的時間、A類普通股在交換時的市場價格、此類交換的應税程度以及確認我們收入的金額和時間。雖然決定我們根據應收税金協議將支付的金額的許多因素不在我們的控制範圍內，但我們預計根據應收税金協議我們將支付的金額將是巨大的，並可能對我們的財務狀況產生重大不利影響。我們根據應收税金協議支付的任何款項通常會減少我們原本可能獲得的整體現金流金額。如吾等因任何原因未能根據應收税項協議及時付款，則未繳款項將會遞延，並會在付款前計提利息。此外，我們未來根據應收税款協議支付款項的義務可能會使我們成為不那麼有吸引力的收購目標, 特別是在收購人不能使用根據應收税款協議可被視為已實現的部分或全部税收優惠的情況下。
在某些情況下，根據應收税金協議支付的款項可能超過我們實現的或可能加速的實際税收優惠。
應收税金協議下的付款將基於我們確定的納税申報立場，美國國税局(“IRS”)或另一税務機關可能對全部或部分税基增加以及我們採取的其他税務立場提出質疑，法院可能會受理此類質疑。如果我們最初聲稱的任何税收優惠被拒絕，獨立股權持有人將不需要償還我們之前可能根據應收税款協議支付的任何超額款項，例如，由於税務機關審查產生的調整。相反，支付給該等持有人的超額款項將在確定該等超額款項後，從本公司須支付的任何未來現金款項(如有)中扣除。然而，對吾等最初申索的任何税務優惠的質疑，在最初支付該等款項後的若干年內可能不會出現，或即使提早提出異議，該等超額現金支付可能會超過根據應收税款協議條款吾等可能須支付的未來現金支付金額，因此，可能不會有未來的現金支付可供淨額。因此，在某些情況下，我們可能會根據應收税金協議支付超過我們實際收入或特許經營税節省的款項，這可能會嚴重損害我們的財務狀況。
此外，應收税金協議規定，如果(I)我們根據應收税金協議行使我們的提前終止權利，(Ii)我們破產或經歷類似的資不抵債事件，(Iii)發生某些控制權變更(如應收税金協議所述)，或(Iv)我們拖欠根據應收税金協議到期的款項三個月以上(除非我們真誠地確定Hawse沒有足夠的資金支付此類款項)，我們在應收税金協議下的責任將加快，我們將被要求立即向獨立股權持有人支付相當於所有根據應收税金協議進行的預測未來付款的現值的一次性現金付款，該等付款將基於某些假設，包括與我們未來應納税所得額相關的假設。向獨立股權持有人一次性支付的款項可能是
該等税項將大幅增加，並可能超過我們在支付該等款項後實現的實際税務優惠，因為該等款項的計算將假設(其中包括)我們將能夠在未來年度使用假設的潛在税務優惠，以及適用於我們的税率將與終止年度的税率相同。
如果根據應收税金協議支付的款項超過我們實現的實際收入或特許經營税節省，可能會對我們的流動性產生實質性的負面影響。此外，我們根據應收税金協議支付款項的義務也可能產生延遲、推遲或阻止某些合併、資產出售、其他形式的業務合併或其他控制權變更的效果。我們可能需要產生額外的債務來支付應收税金協議項下的款項，只要其現金資源因時間差異或其他原因不足以履行我們在應收税金協議項下的義務。這種債務可能會對我們的財務狀況產生實質性的不利影響。
與宏觀經濟狀況相關的風險
整體經濟狀況的不景氣或波動可能會對我們的業務、財務狀況、經營業績和流動性產生重大不利影響。
我們的淨銷售額和盈利能力在很大程度上取決於總體經濟狀況和客户競爭市場對終端產品的需求。最終用户需求的下降可能會影響客户對我們產品的需求，以及客户獲得信貸或履行對我們的付款義務的能力，並可能增加客户取消或推遲現有訂單的可能性。當前和持續的通脹狀況可能會導致價格上漲或利率上升，這可能會抑制整體經濟活動和消費者對汽車產品的需求，並導致對我們產品的需求減少。經濟狀況的其他不利變化，包括任何衰退、經濟放緩或信貸市場中斷，也可能導致對我們產品的需求下降。動盪和不確定的經濟狀況可能會使人們難以準確預測和規劃未來的商業活動。這可能導致相對於客户需求的產品供應過剩。
此外，信貸市場的任何中斷，包括新冠肺炎疫情造成的中斷，都可能阻礙我們獲得額外資本。如果獲得額外資金來源的途徑有限，我們可能被要求推遲資本支出或尋求其他流動性來源，這些來源可能無法以可接受的條件獲得，或者根本無法獲得。同樣，如果我們的供應商在獲得信貸方面面臨挑戰或其他財務困難，他們可能無法向我們提供必要的材料或服務。
所有這些與我們無法控制的全球經濟狀況有關的因素，都可能對我們的業務、財務狀況、運營結果和流動性產生不利影響。
外匯匯率的波動可能會對我們的經營業績產生不利影響。
我們在世界各地開展業務，我們的綜合財務業績以美元報告。然而，我們海外子公司的一些收入和支出是以當地貨幣計價的。由於將這些交易兑換成美元會產生外匯影響，外匯兑美元匯率的波動可能會導致報告的收入和經營業績發生變化。匯率波動可能會減少收入，增加我們的運營成本。儘管我們受到貨幣匯率波動的影響，但從歷史上看，這種影響通常對我們的綜合經營業績或財務狀況沒有實質性影響。
我們的全球業務受到政治、經濟和健康風險以及自然災害的影響，包括新冠肺炎疫情的持續影響，這可能對我們的業務運營產生實質性的不利影響。
我們在加利福尼亞州的辦公室、第三方晶圓供應商的生產設施、集成電路測試和製造設施、我們的部分組裝和研發活動以及某些其他關鍵業務運營位於地震活躍地區或附近，經常受到地震的影響。我們不投保地震保險，如果發生大地震，可能會受到實質性和不利的影響。
我們的大部分收入，以及我們的製造商和裝配商，都集中在亞洲，特別是中國。這種集中增加了自然災害、勞工罷工、恐怖主義、戰爭、加劇的政治動盪、流行病和/或健康建議可能損害、摧毀或擾亂我們的供應商或合同製造設施、中斷運營、推遲現有產品的新生產和發貨或導致昂貴的維修、更換或其他成本的風險，所有這些都將對我們的業務產生負面影響。一場大的自然災害可能會導致分銷渠道或供應鏈中斷，製造過程所用的原材料價格大幅上漲。此外，任何影響我們的客户(或他們各自的客户)的災難可能會對我們的產品需求產生重大負面影響，從而影響我們的
收入。人們越來越擔心氣候變化正在發生，這可能會導致越來越多的自然災害，並可能對人類活動產生巨大影響。
新冠肺炎在全球的傳播以及對其進行控制的努力，擾亂了世界許多地區的正常商業活動，降低了效率。緩解新冠肺炎傳播的努力已經並可能繼續影響我們的員工和運營，以及我們的客户、供應商和物流提供商的員工和運營。我們已經經歷過，並預計將繼續經歷我們全球半導體供應鏈的部分中斷，以及商業運輸基礎設施的中斷，這些中斷導致客户訂單交貨期增加。
為了響應政府指令和建議的安全措施，我們在全球範圍內修改了我們的工作場所做法，這導致我們的許多員工長時間遠程工作。長時間遠程工作可能會降低我們員工的效率和生產率。如果我們的大量員工或執行關鍵職能的員工和第三方生病，我們的業務可能會受到進一步的不利影響。新冠肺炎大流行最終對我們業務和運營結果的影響程度將取決於我們無法控制的未來事態發展，包括遏制病毒的行動的程度(包括任何變種)、疫苗或其他治療方法的可用性和有效性、公眾對疫苗(包括助推劑)的接受程度以及正常經濟和運營條件恢復的速度和程度。
此外，我們嚴重依賴內部信息和通信系統以及來自第三方的系統或支持服務來高效和有效地管理我們的業務。其中任何一個都會因為自然災害或其他中斷而出現故障。影響我們信息處理的全系統或局部故障可能會對我們的業務、財務狀況、運營結果和現金流產生重大不利影響。
與我們的知識產權、技術和網絡安全有關的風險
我們在很大程度上依賴於專有知識產權。我們可能無法保護這些知識產權不被我們的競爭對手或其他人不當使用。
我們的成功和未來的收入增長在一定程度上取決於我們保護我們的專有技術、產品、設計和製造工藝以及其他知識產權不被他人挪用的能力。我們主要依靠專利法、著作權法、商標法和商業祕密法，以及保密協議和其他方法來保護我們的知識產權。我們可能難以獲得專利和其他知識產權來保護我們的專有產品、技術和知識產權，所收到的專利和其他知識產權可能不足以為我們提供有意義的保護或商業優勢。我們可能無法在我們經營業務的所有國家獲得專利保護或獲得其他知識產權，根據這些國家的法律，專利和其他知識產權可能無法獲得或在範圍上受到限制。即使頒發了新的專利，允許的權利要求也可能不夠廣泛，不足以有效地保護專有技術、工藝和其他知識產權。此外，我們現有的任何專利，以及未來發布的任何專利，都可能被挑戰、無效或規避。
此外，專有技術、設計和工藝以及其他知識產權可能容易被僱員、承包商和其他人披露或挪用。競爭對手或其他未經授權的第三方可能會獲取、複製、使用或披露我們的專有技術、產品、設計、工藝和其他知識產權，儘管我們正在努力保護知識產權。雖然我們有許多專利申請正在處理中，但不能保證這些專利會被授予，也不能保證會授予任何權利，並提供有意義的保護，防止知識產權被挪用。競爭對手也可能能夠獨立開發類似的技術，或者圍繞我們的專利進行設計。我們可能不會在我們運營的所有國家/地區擁有或申請與所有主要專利和申請相對應的專利或待定申請。即使授予了專利，一些國家也可能無法有效執行。特別是，知識產權在一些國家很難執行，因為與我們開展業務的其他司法管轄區相比，管理知識產權的法律的適用和執行可能沒有達到相同的水平。因此，在一些國家開展業務可能會使我們面臨更大的風險，即未經授權的各方可能試圖複製或以其他方式使用供應商或與我們接觸的其他各方的知識產權。如果我們根據這些國家的法律尋求通過法律或司法強制執行我們的知識產權，不能保證我們將能夠保護我們的知識產權或擁有足夠的法律追索權。如果我們不能充分保護我們的知識產權，可能會對我們的業務、財務狀況和經營結果產生重大不利影響。
我們可能會成為知識產權索賠或訴訟的一方，這些索賠或訴訟可能會導致我們產生鉅額成本、支付大量損害賠償或禁止我們銷售產品。
半導體行業的特點是圍繞專利和其他知識產權的訴訟頻繁。我們可能會不時收到第三方的通信，聲稱我們的產品或技術侵犯了他們的專利或其他知識產權。侵權指控引起的訴訟或其他程序可能使我們承擔重大損害賠償責任，使我們的專有權利無效，並對我們的業務產生不利影響。如果任何第三方成功地向我們或我們的任何客户提出有效索賠，我們可能被迫執行以下一項或多項操作：
•停止銷售、進口或使用某些可能導致我們停止生產某些產品的涉嫌侵犯知識產權的技術；
•尋求開發非侵權技術，這可能是不可行的；
•招致鉅額法律費用；
•向我們可能被發現侵犯其知識產權的一方支付鉅額金錢損害賠償；和/或
•我們或我們的客户可能被要求尋求被侵權技術的許可，而這些許可可能無法以商業合理的條款獲得，如果根本沒有的話。
如果第三方導致我們停止使用任何技術，我們可能會被要求圍繞這些技術進行設計。這可能既昂貴又耗時，並可能對我們的財務業績產生不利影響。我們面臨的任何訴訟對知識產權的任何重大損害都可能對我們的業務、財務狀況、運營結果和我們的競爭能力產生實質性的不利影響。
我們在產品中使用的某些軟件是從第三方獲得許可的，將來可能無法向我們提供，這可能會推遲產品開發和生產，或導致我們產生額外費用。
我們的一些解決方案包含從第三方獲得許可的軟件，其中一些可能無法在未來以我們可以接受的條款提供給我們，或者使我們的產品保持競爭力。失去這些許可證或無法以商業上可接受的條款維護其中任何許可證，可能會推遲未來產品的開發或現有產品的增強。
信息技術系統的中斷可能會對業務產生不利影響。
我們依靠複雜的信息技術應用程序、系統和網絡的高效和不間斷運行來運營我們的業務。信息技術基礎設施和軟件的可靠性和安全性，以及我們根據不斷變化的需求擴展和持續更新技術的能力，對我們的業務至關重要。這些應用程序、系統或網絡的任何重大中斷，包括但不限於新系統實施、計算機病毒、網絡攻擊、安全漏洞、設施問題或能源中斷，都可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
我們的業務還依賴於各種外包的IT服務。我們依賴第三方供應商提供關鍵服務，並充分應對對其自身系統的網絡安全威脅。第三方系統和服務的任何故障都可能擾亂我們的運營，並可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
我們的計算機系統和網絡容易受到企圖的安全入侵和其他網絡安全事件的影響，如果成功，可能會付出高昂的代價，並可能影響我們的業務。
試圖進入我們的計算機系統和網絡的網絡攻擊可能導致專有信息和技術被盜用。雖然我們已採取步驟保護我們的計算機系統和網絡的安全以及這些系統和網絡中維護的數據，但我們的安全和安全措施可能無法防止在發生網絡攻擊時不正當地獲取或披露此類專有信息。不能保證任何違規或事件不會對我們的運營和財務業績產生實質性影響。在當前環境下，網絡安全和隱私面臨眾多不斷變化的風險，包括犯罪黑客、國家支持的入侵、工業間諜活動、員工瀆職以及人為或技術錯誤。如果發生此類違規行為，我們、我們的客户或其他第三方可能面臨潛在的責任、訴訟和監管行動，以及現有或潛在客户的損失、聲譽損害和其他經濟損失。
此外，應對違規行為和實施補救措施的成本和業務後果可能會很大。我們還可能受到現有和擬議的法律法規以及與網絡安全、隱私和數據保護相關的政府政策和做法的影響。
網絡攻擊或其他災難性事件可能會導致我們、我們的客户或其他第三方運營或服務的中斷或延誤、財務損失、潛在責任和我們的聲譽受損，並影響我們與客户和供應商的關係。
此外，我們可能會受到有關員工、客户和供應商的個人和機密數據的竊取、丟失或濫用，這些數據通常被收集、使用、存儲和轉移來運營我們的業務。此類盜竊、丟失或濫用可能會導致業務和安全成本或與辯護法律索賠相關的成本顯著增加。
這一領域的全球隱私立法、執法和政策活動正在迅速擴大，並創造了一個複雜的合規環境。此外，即使無意中未能遵守聯邦、州或國際隱私相關或數據保護法律和法規，也可能導致政府實體或其他人對我們提起訴訟。我們遵守和實施這些隱私相關和數據保護措施的成本可能會很高。
與監管合規和法律事務有關的風險
我們未能遵守我們所受的大量法律和法規，可能會對我們的業務和運營產生實質性的不利影響。
我們受到美國和我們運營所在的其他司法管轄區各種政府機構的監管。其中包括傳統的汽車質量標準和法規以及國際貿易法規。如果我們不遵守任何適用的法規或要求，我們可能會受到調查、制裁、執法行動、罰款、損害賠償、處罰或禁令。如果實施任何政府制裁，或者如果我們不能在任何可能的民事或刑事訴訟中獲勝，我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到實質性和不利的影響。此外，對任何行動的迴應都可能導致管理層的注意力和財政資源的重大轉移。
我們的業務可能會受到與產品缺陷相關的成本的不利影響，我們可能面臨產品責任索賠。
我們的產品有可能出現缺陷的風險。我們製造高度複雜的集成電路，我們的客户通常會將我們銷售的半導體集成到許多汽車產品中，然後再銷售到市場上。我們任何產品的缺陷都可能導致重大成本，包括與召回產品、更換缺陷產品和減記缺陷庫存相關的費用，以及導致潛在銷售損失。
此外，此類缺陷的發生可能會引發產品責任索賠，包括如果我們的半導體或基於這些缺陷的消費產品發生故障並導致人身傷害或死亡，由此類缺陷造成的損害賠償責任。這類索賠可能導致與損害賠償和律師費有關的鉅額費用和開支。此外，由於更換有缺陷的半導體器件的成本往往比器件本身的價值高得多，我們有時可能會面臨客户的損害索賠，這些索賠可能會超過我們為產品支付的金額，包括相應的損害。如果沒有證據表明我們的產品造成了相關損害，我們甚至可能在產品責任索賠中被點名。
此外，如果最終產品被證明有缺陷，客户可能會召回它們，或者他們可能會根據行業或商業慣例或為了保持良好的客户關係而支付補償金。如果這樣的召回或付款是由我們的產品缺陷引起的，客户可以尋求從我們那裏追回他們的全部或部分損失。如果這些風險中的任何一個成為現實，我們的聲譽都將受到損害，並可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。
我們可能會面臨重大的保修索賠。
我們的半導體器件有保修服務。我們產品的保修期要求我們修理或更換有缺陷的產品。因此，我們對我們供應的所有產品，包括由第三方製造的產品，承擔保修索賠的風險。如果客户成功向我們提出保修索賠，我們不能保證根據我們的供應商或供應商向我們提供的任何保修或賠償索賠成功，也不能保證從該供應商或供應商那裏獲得的任何賠償將是足夠的。儘管我們在歷史上沒有遇到保修準備金不足的情況，但針對我們提出的保修索賠可能會超過我們的保修準備金，並可能對我們的財務狀況、運營結果、業務和/或前景產生實質性的不利影響。
重大訴訟可能會損害我們的聲譽，並導致我們招致鉅額費用。
我們可能參與在正常業務過程中產生的各種訴訟和索賠，包括與知識產權、客户合同、僱傭事宜、第三方製造商或分包商或我們業務的其他方面有關的索賠。無論結果如何，訴訟都可能導致鉅額費用、聲譽損害以及轉移管理層的注意力和資源。訴訟的結果往往難以預測，任何訴訟都可能對我們的業務、財務狀況、運營結果和現金流產生實質性的不利影響。
如果受到任何證券訴訟或股東維權行動的影響，我們的業務和運營可能會受到負面影響，這可能會導致我們產生鉅額費用，阻礙業務和增長戰略的執行，並影響我們的股價。
在過去，隨着一家公司證券市場價格的波動，該公司經常會被提起證券集體訴訟。股東激進主義可以採取多種形式，也可以在各種情況下出現，最近一直在增加。我們A類普通股的股價波動、與交易有關的指控或其他原因可能會導致它在未來成為證券訴訟或股東維權行動的目標。證券訴訟和股東激進主義，包括潛在的代理權競爭，可能會導致鉅額成本，並將管理層和董事會的注意力和資源從我們的業務上轉移出去。此外，這種證券訴訟和股東激進主義可能會給我們的未來帶來明顯的不確定性，對我們與服務提供商的關係產生不利影響，並使吸引和留住合格人員變得更加困難。此外，我們可能被要求支付與任何證券訴訟和維權股東事宜相關的鉅額法律費用和其他費用。此外，我們的股價可能會受到重大波動或受到任何證券訴訟和股東行動的事件、風險和不確定性的不利影響。
我們受到出口限制以及影響貿易和投資的法律的限制，這些法律可能會對我們的業務和經營結果產生實質性的不利影響。
我們在中國有實質性的業務和關係，包括在一家中國子公司中擁有權益。自2018年初以來，美國對中國商品徵收關税的事件已經發生了幾次，其中一些引發了中國對美國商品徵收報復性關税。2019年5月，美國總統發佈了一項行政命令，援引國家緊急經濟權力，實施了一個框架，對在造成不應有的國家安全風險的交易中獲取或轉讓信息通信技術進行監管。這些行動可能導致對包含或啟用某些技術的產品的出口施加額外限制，包括我們向中國客户提供的產品。
無論是在全球範圍內，還是在美國和中國之間徵收貿易關税，都有可能對中國的整體經濟狀況產生負面影響，這可能會對我們產生負面影響，因為我們在中國有大量業務。
此外，加徵關税可能會導致向中國客户銷售產品或向中國最終用户銷售產品的其他客户減少，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。
我們受美國法律和法規的約束，這些法律和法規可能限制和限制某些產品和服務的出口，並可能限制與某些客户、業務合作伙伴和其他人員的交易，在某些情況下，包括與我們的員工和子公司之間的交易。在某些情況下，出口管制和經濟制裁條例可能禁止某些產品、服務和技術的出口，在其他情況下，我們可能被要求在出口受管制物品之前獲得出口許可證。遵守這些法律和法規可能會對運營或銷售造成實質性限制，這將對我們的業務和運營結果產生重大不利影響。
此外，美國法律法規和制裁，或制裁威脅，可能會限制和限制我們的一些產品和服務向客户出口，也可能會鼓勵客户開發自己的解決方案來取代我們的產品，或者尋求從不受這些限制的競爭對手那裏獲得更多類似或替代產品，這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性和不利的影響。
國內或國際税率的變化、採用新税法或承擔其他額外税負可能會對我們的經營業績和財務狀況產生不利影響。
我們在美國和不同的外國司法管轄區都要繳納所得税和其他税。我們經營所在司法管轄區的持續收益或法規的變化，或該等法律或法規的解釋，可能會顯著提高我們的有效税率，減少經營活動的現金流，否則會對我們的財務狀況產生重大不利影響。此外，其他因素或事件，包括企業合併和投資交易、遞延税項資產和負債的估值變化、各種納税申報單定稿時的税項調整或由於税務機關聲稱的不足、不可扣除的税費增加、可用税額的變化
税收抵免、轉讓定價方法的改變、税收管轄區之間收入分配和其他活動的其他變化以及税率的變化，也可能提高我們的實際税率。
我們的納税申報受到美國國税局(“IRS”)以及州、地方和外國税務機關的審查或審計。我們在確定我們的全球税收撥備時行使重大判斷，在正常業務過程中，可能存在不確定適當税收處理的交易和計算。我們的決定對美國國税局或任何其他税務機關沒有約束力，因此，審計或其他程序中的最終決定可能與我們的税務條款、應計項目和報税表中反映的處理方式有很大不同。由於審計而進行的額外税收評估可能會對我們的業務、財務狀況、運營結果和現金流產生實質性的不利影響。
不遵守反腐敗法或違反旨在確保道德商業行為的內部政策可能會損害我們的聲譽，對我們的業務產生不利影響，並可能導致鉅額罰款、制裁、刑事或民事處罰。
我們在世界各地的許多國家開展業務，包括那些對反腐敗和道德行為的承諾不像美國法律或公司政策所要求的那樣強烈的國家。我們、我們的美國員工或我們在其他司法管轄區的員工，或我們受僱代表我們在外國從事工作的任何第三方，可能會在我們開展業務的任何司法管轄區採取被確定為違反反腐敗法律的行動，包括1977年美國《反海外腐敗法》(The FCPA)(以下簡稱《反海外腐敗法》)。此外，我們在某些國家開展業務，在這些國家，政府可能會持有企業的所有權股份，而這種政府所有權可能不會很明顯(從而增加了潛在的違反《反海外腐敗法》的行為)。任何違反《反海外腐敗法》或任何類似反腐敗法律或法規的行為都可能導致鉅額罰款、制裁、民事和/或刑事處罰以及某些司法管轄區的業務縮減，並可能對我們的業務、運營結果或財務狀況產生不利影響。此外，我們有內部道德政策，我們要求員工遵守，以確保我們的業務以我們管理層認為合適的方式進行。如果違反這些反腐敗法律或內部政策，我們的聲譽和運營也可能受到實質性損害。
為了遵守環境和職業健康安全法律和法規，我們可能需要修改我們的活動或產生大量成本，而這些法律和法規，包括任何不遵守此類法律和法規的行為，可能會使我們面臨巨大的成本、責任、義務和罰款，或要求我們讓供應商改變其流程。
半導體行業受到各種國際、聯邦、州、地方和非美國法律和法規的約束，這些法規涉及污染、環境保護以及職業健康和安全。遵守當前或未來的環境和職業健康安全法律法規可能會限制我們擴大業務的能力，或要求我們修改流程或產生其他可能損害業務的鉅額費用。隨着時間的推移，環境和職業健康安全法律法規往往變得更加嚴格，導致需要重新設計技術，造成更大的合規成本，並增加與違規相關的風險和處罰，這可能會嚴重損害業務。
與在中國做生意相關的風險
我們的大部分綜合收入來自以中國為最終發貨目的地的產品銷售，我們的部分業務是由我們控制的50%股權的中國子公司在中國進行的，因此，我們面臨着與在中國開展業務相關的額外風險和不確定性，包括但不限於以下內容：
與中國法律制度有關的不確定性可能會對我們的中國子公司產生不利影響。
中華人民共和國法律制度是以成文法規為基礎的民法制度。與普通法制度不同，大陸法系以前的法院判決可供參考，但其先例價值有限。
1979年，中華人民共和國政府開始頒佈全面管理經濟事務的法律法規體系。過去40年來，立法的總體效果顯著加強了對在華各種形式的外商投資的保護。然而，中國還沒有形成一個完全完整的法律體系，最近頒佈的法律法規可能不足以涵蓋中國經濟活動的方方面面。特別是，這些法律法規的解釋和執行存在不確定性。由於中國行政和法院當局在解釋和實施法定條款和合同條款方面擁有重大酌情權，因此可能很難評估行政和法院訴訟的結果以及我們享有的法律保護水平。這些不確定性可能會影響我們對法律要求的相關性的判斷，以及我們執行合同權利或
侵權索賠。此外，監管的不確定性可能會被利用，通過不正當或輕率的法律行動或威脅，試圖從我們那裏獲取付款或利益。
此外，中國的任何行政和法院程序都可能曠日持久，導致大量成本和資源轉移以及管理層的注意力轉移。
中國法律法規在解釋和執行方面的不確定性可能會限制我們可以獲得的法律保護。
中國的法律體系是以成文法規為基礎的，以前的法院判決作為先例的價值有限。由於這些法律法規是相對較新的，而且中國的法律體系繼續快速發展，許多法律、法規和規則的解釋並不總是統一的，這些法律、法規和規則的執行存在不確定性。
有時，我們可能不得不訴諸行政和法院程序來執行我們的合法權利，包括我們中國子公司的合法權利。然而，由於中國的行政和法院當局在解釋和實施法定和合同條款方面擁有重大的酌情決定權，評估行政和法院訴訟的結果以及我們享有的法律保護水平可能比在更發達的法律制度中更難。此外，中國的法律體系在一定程度上是基於政府的政策和內部規則。因此，我們可能無法及時更新這些政策和規則。這些不確定性，包括我們合同、財產(包括知識產權)和程序權利的範圍和效果的不確定性，可能會對我們的業務產生實質性的不利影響，並阻礙我們繼續運營的能力，包括我們中國子公司的運營。
中國經濟、政治和社會條件的變化，以及任何政府政策、法律和法規的變化可能是快速的，幾乎沒有事先通知，可能會對我們的中國子公司的業務和我們的經營業績產生重大不利影響。
部分業務是通過我們的中國子公司進行的，我們的大部分綜合收入來自最終發貨目的地為中國的產品銷售。因此，我們的業務、財務狀況、經營結果、前景和我們可能進行的某些交易可能在很大程度上受到中國經濟、政治和法律發展的影響。
中國經濟在許多方面與大多數發達國家的經濟不同，包括政府參與的數量、發展水平、增長速度、外匯管制和資源配置。雖然中國經濟在過去二三十年中經歷了顯著的增長，但無論是在地理上還是在不同的經濟部門之間，增長都是不平衡的。對我們的產品和我們中國子公司的產品的需求部分取決於中國的經濟狀況。中國經濟增長的任何放緩都可能導致我們的潛在客户推遲或取消購買我們的產品和我們中國子公司產品的計劃，這反過來可能會減少我們的收入。
儘管自20世紀70年代末以來，中國經濟一直在從計劃經濟向更加市場化的經濟轉型，但中國政府通過實施產業政策，繼續在調節行業發展方面發揮着重要作用。中國政府還通過配置資源、控制外幣債務的產生和支付、制定貨幣政策以及向特定行業或公司提供優惠待遇，對中國的經濟增長進行重大控制。這些政策、法律和法規中的任何一項都可能在事先沒有事先通知的情況下迅速發生變化，可能會對中國的經濟產生不利影響，並可能對我們的業務、我們中國子公司的業務以及我們普通股的價值產生實質性的不利影響。
中國政府實施了各種措施，鼓勵外商投資和經濟可持續增長，並引導金融和其他資源的分配。然而，我們不能向您保證中國政府不會廢除或改變這些措施或推出對我們有負面影響的新措施，或者更具體地説，我們不能向您保證中國政府不會對我們採取可能的政府行動或審查，這可能會對我們中國子公司的運營、我們客户的運營以及我們普通股的價值產生重大影響。
我們的中國子公司向我們支付款項、分紅或其他分配的能力可能有限。
雖然我們的中國子公司歷史上沒有向ADK LLC支付過股息或進行過股權分配，但它未來進行此類分配的能力可能會受到限制。如果我們的中國子公司未來以自己的名義產生債務，管理債務的工具可能會限制他們向我們支付股息或進行其他分配的能力。此外，中國税務及其他當局可能會要求我們的中國子公司調整其應納税所得額，從而對其向我們支付股息和其他分配的能力產生重大不利影響。
政府對貨幣兑換的控制可能會限制我們有效利用淨收入的能力，並影響我們證券的價值。
中國政府對人民幣兑換外幣以及在某些情況下將貨幣匯出中國實施管制。我們的中國子公司幾乎所有收入都是以人民幣計價的。根據中國現行外匯法規，經常項目的支付，如利潤分配和與貿易及服務有關的外匯交易，可以外幣支付，而無需外匯局事先批准，並符合某些程序要求。因此，我們相信，我們的中國子公司將能夠向ADK LLC支付外幣股息，而無需事先獲得外管局的批准，但條件是該等股息在中國境外的匯款符合中國外匯監管規定的某些程序，例如我們公司的實益所有者(中國居民)在海外的投資登記。但如果要將人民幣兑換成外幣並匯出中國以支付資本支出，如償還以外幣計價的貸款，則需要獲得相應政府部門的批准或登記。
鑑於2016年由於人民幣走弱導致中國資本外流，中國政府實施了更具限制性的外匯政策，並加強了對重大對外資本流動的審查。外管局設置了更多限制和嚴格的審查程序，以監管屬於資本賬户的跨境交易。中國政府還可以酌情限制未來經常賬户交易使用外幣。如果外匯管制系統阻止我們的中國子公司獲得足夠的外幣來滿足其外幣需求，我們的中國子公司可能無法向ADK LLC支付外幣股息。
任何未能遵守中國有關員工股票激勵計劃註冊要求的法規，可能會導致中國計劃參與者或我們受到罰款和其他法律或行政處罰。
2012年2月，外匯局發佈了《關於境內個人參與境外上市公司股票激勵計劃有關問題的通知》，取代了2007年3月發佈的舊規定。根據本規則，中國公民和在中國連續居住不少於一年的非中國公民參加境外上市公司的股票激勵計劃，除少數例外情況外，必須通過境內合格代理人向外滙局登記，並完成某些其他程序。此外，還必須聘請境外受託機構處理股票期權的行使或出售以及股份和權益的買賣事宜。未能完成安全登記可能會對他們處以罰款和法律制裁，還可能限制我們向中國子公司提供額外資本的能力，並限制我們中國子公司向ADK LLC分配股息的能力。我們的中國子公司還面臨監管不確定性，這可能會限制其根據中國法律為其董事、高管和員工實施額外激勵計劃的能力。
鑑於最近發生的事件表明中國網信辦加強了對數據安全的監督，尤其是對尋求在外匯交易所上市的公司，雖然此類監督不適用於我們，但我們可能受到各種中國法律以及其他有關數據保護和任何其他規則的義務的約束，任何未能遵守適用法律和義務的行為都可能對我們的業務、我們在納斯達克資本市場的上市、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。
儘管目前，我們和我們的中國子公司不受有關收集、使用、共享、保留、安全和轉移保密和私人信息(如個人信息和其他數據)的中國法律的約束，但這些法律仍在繼續發展，中國政府未來可能會採用其他規則和限制。不遵守規定可能會導致處罰或其他重大法律責任。
《網絡安全法》、《網絡安全審查辦法》和《中華人民共和國數據安全法》對關鍵信息基礎設施運營商(“CIIO”)在中國運營過程中收集和生成的個人信息和重要數據的存儲、安全、購買、收集和使用，包括購買影響國家安全的數據，施加了規定、審查和條件。“CIIO”的確切範圍仍不清楚。此外，中國政府當局可在解釋和執行這些法律方面擁有廣泛的酌情權。雖然我們的業務和我們中國子公司的業務目前不包括受該法規約束的活動類型，但這些法規和其他法規的最終內容、解釋和實施以及各種其他影響仍然存在不確定性。未來的任何監管變化是否會對我們和我們的中國子公司這樣的公司施加額外的限制，目前還不確定。
截至本報告日期，我們尚未收到任何當局將我們或我們的中國子公司確定為CIIO或要求我們進行CAC網絡安全審查的任何通知。此外，到目前為止，我們還沒有因為違反CAC發佈的法規或政策而受到任何主管當局的任何處罰、罰款、停職或調查。我們認為，我們和我們的中國子公司都不受CAC的網絡安全審查，因為我們是製造商，不從事任何信息基礎設施運營。然而，對於這些規定將如何解釋或實施，以及包括CAC在內的中國監管機構是否可以
通過新的法律、法規、規章或詳細的實施和解釋。如果任何此類新的法律、法規、規則或實施和解釋生效，我們預計將採取一切合理的措施和行動來遵守，但未來的任何此類法律、法規或審查都可能耗時且成本高昂，並可能對我們和我們中國子公司的運營和財務業績產生實質性影響。
財務報告、內部控制和上市公司的相關風險
內部控制不足可能導致財務報告不準確。
如果我們不能保持有效的內部控制系統，我們可能無法準確地報告我們的財務業績。因此，我們的利益相關者可能會對我們的財務報告失去信心，這可能會對我們的業務結果和企業價值產生不利影響。
我們將需要做出重大努力來加強我們的流程和系統，並使其適應隨着我們業務的發展而發生的變化(包括作為一家上市公司)。維護和調整我們的內部控制的這一持續過程既昂貴又耗時，需要大量的管理層關注。我們不能確定我們的內部控制措施將對我們的財務流程和報告提供足夠的控制。此外，隨着我們業務的發展，如果我們通過收購其他公司進行擴張，對其他公司進行重大投資，或達成聯合開發和類似安排，我們的內部控制可能會變得更加複雜，我們將需要更多的資源來確保我們的內部控制保持有效。未能實施所需的新的或改進的控制措施，或在實施過程中遇到困難，可能會損害我們的經營業績，或導致我們無法履行報告義務。如果我們或我們的獨立註冊會計師事務所發現重大弱點，披露這一事實，即使迅速補救，也可能降低市場對我們財務報表的信心，損害我們的企業價值。
我們可能無法及時有效地實施和維持適用於我們的《薩班斯-奧克斯利法案》第404條所要求的控制和程序。
作為一家上市公司，我們必須遵守美國證券交易委員會實施薩班斯-奧克斯利法案第302和404節的規則，這兩節要求管理層建立並定期評估有關我們財務報告內部控制程序的程序。此外，作為一家上市公司，我們將被要求根據薩班斯-奧克斯利法案第404條記錄和測試我們對財務報告的內部控制，以便我們的管理層可以證明我們對財務報告的內部控制的有效性。薩班斯-奧克斯利法案(Sarbanes-Oxley Act)第404(A)條(“第404(A)條”)要求，從我們首次公開募股後的第二份年度報告開始，管理層每年評估和報告我們財務報告內部控制的有效性，並找出我們財務報告內部控制中的任何重大弱點。儘管《薩班斯-奧克斯利法案》(Sarbanes-Oxley Act)第404(B)條要求我們的獨立註冊會計師事務所發佈一份年度報告，説明我們對財務報告的內部控制的有效性，但我們已選擇依賴《就業法案》中提供的豁免，因此我們將不再被要求遵守實施第404(B)條的美國證券交易委員會規則，直到我們不再是一家“新興成長型公司”。為了遵守這些規則，我們預計會產生額外的費用並投入更多的管理努力。
在評估財務報告內部控制時，我們發現截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的財務報告內部控制存在某些重大弱點(見項目9A)。控制和程序查看更多詳細信息)。雖然這些重大弱點並未導致本公司截至2021年12月31日及截至12月31日止年度的財務報表出現重大錯報，但這些重大弱點產生了合理的可能性，即我們的綜合財務報表可能無法及時防止或發現重大錯報賬目結餘或披露資料的情況。因此，該公司得出結論，這些缺陷表明其財務報告內部控制存在重大弱點，其財務報告內部控制的某些方面截至2021年12月31日尚未生效。
作為一家上市公司，我們將招致顯著增加的費用和行政負擔，這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。
作為一家上市公司，我們面臨着更多的法律、會計、行政和其他成本和支出，這是我們作為私營公司沒有發生的。薩班斯-奧克斯利法案，包括第404條的要求，以及後來由美國證券交易委員會實施的規則和條例，多德-弗蘭克法案和根據該法案公佈和將公佈的規則和條例，上市公司會計監督委員會和證券交易所，要求上市公司承擔額外的報告和其他義務。遵守上市公司的要求會增加成本，並使某些活動更加耗時。其中一些要求要求我們進行我們以前沒有做過的活動。例如，我們成立了新的董事會委員會，並採用了新的內部控制和披露控制和程序。在……裏面
此外，還將產生與美國證券交易委員會報告要求相關的額外費用。此外，如果在遵守這些要求方面發現任何問題(例如，如果審計師發現我們對財務報告的內部控制存在重大缺陷或重大缺陷)，我們可能會產生糾正這些問題的額外成本，而這些問題的存在可能會對我們的聲譽或投資者對其的看法產生不利影響。在評估財務報告內部控制時，我們發現截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的財務報告內部控制存在某些重大弱點(見項目9A)。控制和程序查看更多詳細信息)。購買董事和高級職員責任險可能也會更貴。作為一家上市公司，與我們的地位相關的風險可能會使我們更難吸引和留住合格的人擔任董事會成員或高管。這些細則和條例規定的額外報告和其他義務將增加法律和財務合規成本以及相關法律、會計和行政活動的成本。這些增加的成本將要求我們轉移大量資金，否則這些資金本可以用於擴大業務和實現戰略目標。股東和第三方的宣傳努力也可能促使治理和報告要求發生更多變化，這可能會進一步增加成本。
我們符合證券法所指的“新興成長型公司”的資格，如果我們利用新興成長型公司可以獲得的某些披露要求豁免，我們可能會降低我們的證券對投資者的吸引力，並可能使我們的表現更難與其他上市公司的表現進行比較。
我們符合《證券法》第2(A)(19)節所界定的“新興成長型公司”的資格，該條款經《就業法案》修訂。因此，只要我們繼續是一家新興成長型公司，我們就有資格並打算利用適用於其他非新興成長型公司的上市公司的某些豁免，包括(A)根據薩班斯-奧克斯利法案第404(B)條關於財務報告的內部控制的審計師認證要求豁免，(B)豁免薪酬發言權、頻率發言權和黃金降落傘投票要求，以及(C)在我們的定期報告和委託書中關於高管薪酬的披露義務減少。我們將一直是一家新興的成長型公司，直到(I)截至該財年6月30日非關聯公司持有的普通股市值超過7.00億美元的財年的最後一天，(Ii)該財年的總收入達到或超過10.7億美元的財年的最後一天(按通脹指數計算)，(Iii)我們在前三年發行了超過10億美元的不可轉換債券的日期，或(Iv)2024年12月31日。此外，《就業法案》第107節還規定，新興成長型公司只要是新興成長型公司，就可以利用《證券法》第7(A)(2)(B)節規定的豁免遵守新的或修訂的會計準則的機會。因此，新興成長型公司可以推遲採用某些會計準則，直到這些準則適用於私營公司。我們選擇不選擇退出這種延長的過渡期，因此, 我們可能不會像其他非新興成長型公司的上市公司那樣，受到相同的新會計準則或修訂後的會計準則的約束。投資者可能會發現我們的證券不那麼有吸引力，因為我們將依賴這些豁免，這可能會導致我們證券的交易市場不那麼活躍。
我們的管理層在經營上市公司方面的經驗有限。
我們的某些高管和某些董事在管理上市公司方面的經驗有限。我們的管理團隊可能無法成功或有效地管理其向一家受聯邦證券法規定的重大監管和報告義務約束的上市公司的過渡。他們在處理與上市公司有關的日益複雜的法律方面的經驗有限，這可能是一個重大劣勢，因為他們可能會有越來越多的時間用於這些活動，這將導致用於公司管理和發展的時間較少。我們還預計將擴大我們的員工基礎，並招聘更多員工來支持我們作為上市公司的運營，這將增加我們未來的運營成本。
與我們A類普通股和認股權證以及組織文件所有權相關的風險
我們不能保證我們的A類普通股將能夠遵守納斯達克繼續上市的標準。
我們的A類普通股和公募認股權證目前在納斯達克股票市場上市。為了維持此類上市，我們必須滿足最低財務和其他持續上市要求和標準，包括有關董事獨立性和獨立委員會的要求、最低股東權益、最低股價和某些公司治理要求。不能保證我們將能夠遵守適用的上市標準。雖然我們目前符合這些上市標準，但我們未來可能不符合這些標準。如果我們無法保持對這些納斯達克要求的遵守，我們的A類
普通股將從納斯達克退市。如果納斯達克因未能達到上市標準而使我們的A類普通股在其交易所退市，我們和我們的證券持有人可能面臨重大不利後果，包括：
•我們證券的市場報價有限；
•我們證券的流動性減少；
•確定A類普通股的股票為“細價股”，這將要求交易A類普通股的經紀商遵守更嚴格的規則，並可能導致我們證券二級交易市場的交易活動減少；
•有限的新聞和分析師報道；以及
•未來發行更多證券或獲得更多融資的能力下降。
我們可以在未到期的認股權證行使之前，在對持有人不利的時間贖回，從而使該等認股權證變得一文不值。
我們有能力在可行使後和到期前的任何時間贖回已發行的認股權證，價格為每權證0.01美元；前提是我們A類普通股的最後報告銷售價格等於或超過每股18.00美元(經股票拆分、股票股息、重組、資本重組等調整後)，在截至我們向權證持有人發送贖回通知的前30個交易日的30個交易日內的任何20個交易日內。如果認股權證可由我們贖回，我們可以行使贖回權，即使我們無法根據所有適用的州證券法登記標的證券或使其符合出售資格。贖回未贖回認股權證可能迫使認股權證持有人(I)在可能對權證持有人不利的情況下行使該等認股權證併為此支付行使價，(Ii)在權證持有人原本可能希望持有其認股權證時，以當時的市價出售該等認股權證，或(Iii)接受名義贖回價格，而在要求贖回該等未贖回認股權證時，名義贖回價格相當可能遠低於認股權證持有人的認股權證市值。
我們的認股權證可能會對A類普通股的市場價格產生不利影響。
我們擁有已發行的認股權證，可以購買最多27,400,000股A類普通股。只要這些認股權證被行使，我們A類普通股的額外股份將被髮行，這將導致我們的股東被稀釋，並增加有資格在公開市場上轉售的A類普通股的數量。在公開市場出售大量此類股票或行使此類認股權證的事實可能會對我們A類普通股的市場價格產生不利影響。
對我們A類普通股的投資可能會被未來與我們的激勵計劃、收購或其他相關的額外A類普通股或有限責任公司單位的發行稀釋。
截至2021年12月31日，我們有250,000,000股A類普通股被授權，包括30,448,081股由某些獨立股權持有人持有的有限責任公司單位交換時可發行的A類普通股，27,400,000股行使認股權證時可發行的A類普通股，10,000,000股實現盈利後可發行的A類普通股，以及6,311,665股A類普通股，如下所述根據股權激勵計劃預留髮行。我們的公司註冊證書授權我們發行這些A類普通股以及與A類普通股相關的期權、權利、認股權證和增值權，以換取代價，並按照我們董事會全權決定的條款和條件，無論是與收購或其他方面相關的。同樣，經修訂的經營協議允許ADK LLC發行不限數量的ADK LLC額外有限責任公司權益，其指定、優先、權利、權力和責任不同於適用於LLC單位的指定、優先、權利、權力和責任，並且可以交換為A類普通股。我們發行的任何A類普通股，包括根據股權激勵計劃或我們未來可能採用的其他股權激勵計劃，都會稀釋持有A類普通股的投資者持有的百分比。
截至2021年12月31日，已發行111260962股A類普通股。
我們的股東可能會出售大量A類普通股，這些出售可能會導致我們證券的價格下跌。
根據我們授予某些股東的登記權，某些股東有權要求我們在符合某些最低要求的情況下登記其證券的轉售。這些當事人可能會在公開市場或私下協商的交易中出售大量我們的A類普通股，這可能會產生增加
A類普通股股價的波動或對我們A類普通股的價格構成重大下行壓力。
在公開市場上大量出售我們的A類普通股，或認為將會發生此類出售，可能會對我們A類普通股的市場價格產生不利影響，並使我們未來難以通過證券發行籌集資金。
特拉華州法律和我們的公司註冊證書和章程包含某些條款，包括反收購條款，這些條款限制了股東採取某些行動的能力，並可能推遲或阻止股東可能認為有利的收購嘗試。
我們的公司註冊證書和章程以及特拉華州公司法(“DGCL”)包含的條款可能會使股東可能認為有利的收購變得更加困難、延遲或阻止，包括股東可能從其股票中獲得溢價的交易。這些條款還可能限制投資者未來可能願意為我們普通股支付的價格，從而壓低我們A類普通股的交易價格。這些規定還可能使股東難以採取某些行動，包括選舉不是由我們董事會現任成員提名的董事，或採取其他公司行動，包括對管理層進行變動。除其他事項外，公司註冊證書及附例包括有關以下各項的規定：
•具有三年交錯任期的分類董事會，這可能會推遲股東改變大多數董事會成員的能力；
•我們的董事會有能力發行優先股，包括“空白支票”優先股，以及決定這些股票的價格和其他條款，包括優先股和投票權，無需股東批准，這可能被用來顯著稀釋敵意收購者的所有權；
•董事和高級管理人員的責任限制和賠償；
•我們董事會有權選舉一名董事來填補因董事會擴大或董事辭職、死亡或解職而產生的空缺，這使得股東無法填補我們董事會的空缺；
•要求董事只有在有原因的情況下才能從我們的董事會中免職；
•要求股東特別會議只能由我們的董事會、我們的董事會主席或我們的首席執行官召開，這可能會推遲股東強制考慮提案或採取行動(包括罷免董事)的能力；
•控制董事會和股東會議的舉行和安排的程序；
•要求持有我們已發行有表決權股本的66⅔%投票權的股東投贊成票，作為一個單一類別一起投票，分別修改、更改、更改或廢除公司註冊證書和章程中的某些條款，這些條款可能會阻止股東在股東年度會議或特別會議上提出問題，並推遲我們董事會的變動，也可能會抑制收購方實施此類修訂以促進主動收購企圖的能力；
•我們董事會是否有能力修訂附例，這可能會允許我們的董事會採取額外的行動，以防止主動收購，並抑制收購方修改附例以便利主動收購企圖的能力；以及
•股東必須遵守的預先通知程序，以提名我們董事會的候選人或在股東大會上提出要採取行動的事項，這可能會阻止股東在年度或特別股東會議上提出事項，並推遲我們董事會的變動，也可能會阻止或阻止潛在收購者進行委託書徵集，以選舉收購者自己的董事名單，或以其他方式試圖獲得對我們的控制權。
這些條款單獨或共同可能會推遲或阻止敵意收購、控制權變更或董事會或管理層的變動。
此外，作為特拉華州的一家公司，我們通常受特拉華州法律的條款約束，包括DGCL。雖然吾等已選擇不受本公司第203條所管限，但公司註冊證書的某些條文，以與本公司第203條大體相似的方式，禁止持有本公司已發行股本15%或以上的某些股東(持有本公司已發行股本15%或以上的股東除外)在指定期間內與吾等進行某些業務合併交易，除非符合某些條件。
公司註冊證書、附例或特拉華州法律中任何具有延遲或阻止控制權變更效果的條款都可能限制股東從其持有的普通股獲得溢價的機會，還可能影響一些投資者願意為我們的普通股支付的價格。
我們的公司註冊證書指定特拉華州衡平法院為我們的股東可能發起的某些類型的訴訟和訴訟的唯一和獨家論壇，這可能限制我們的股東在與我們或我們的董事、高級管理人員或其他員工的糾紛中獲得有利的司法論壇的能力。
我們的公司註冊證書規定，除非我們書面同意選擇另一個論壇，否則在法律允許的最大範圍內，特拉華州衡平法院應是任何(1)代表我們提起的派生訴訟或訴訟、(2)聲稱我們的任何董事的任何高管、員工或股東對我們或我們的股東負有的受信責任違約的訴訟的唯一和獨家論壇，(3)根據DGCL或我們的公司註冊證書或我們的附例的任何條款而引起的訴訟，或DGCL授予衡平法院管轄權的訴訟，或(4)根據內部事務原則對我們提出索賠的訴訟(“特拉華州獨家論壇條款”)。我們的公司註冊證書還規定，除非我們書面同意選擇替代法院，否則美利堅合眾國的聯邦地區法院將是解決根據證券法提出的任何申訴的獨家法院。儘管如此，在我們的公司註冊證書中包含該條款並不被視為我們的股東放棄了我們遵守聯邦證券法律、規則和法規的義務。, 本款規定不適用於為強制執行《交易法》所產生的任何責任或義務而提起的訴訟，也不適用於美利堅合眾國聯邦地區法院作為唯一和排他性法院的任何其他索賠。任何個人或實體購買或以其他方式獲得本公司股本中任何股份的任何權益，應被視為已知悉並同意本公司註冊證書中的論壇條款。如果以任何股東的名義向特拉華州境內法院以外的法院提起標的屬於特拉華州專屬論壇條款範圍內的任何訴訟(“外國訴訟”)，則該股東應被視為已同意：(X)位於特拉華州境內的州法院和聯邦法院對向任何此類法院提起的強制執行法院條款的任何訴訟(“強制執行訴訟”)具有屬人管轄權，及(Y)在任何該等強制執行訴訟中，向該股東在外地訴訟中的大律師作為該股東的代理人送達法律程序文件。
這一選擇法院的條款可能會限制股東在司法法院提出其認為有利於與我們或我們的董事、高級管理人員或其他員工發生糾紛的索賠的能力，這可能會阻礙此類訴訟。或者，如果法院發現我們的公司註冊證書的這一條款不適用於或無法強制執行一種或多種特定類型的訴訟或訴訟程序，我們可能會在其他司法管轄區產生與解決此類問題相關的額外費用，這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大和不利的影響，並導致我們管理層和董事會的時間和資源被分流。
一般風險因素
關鍵管理層或其他高技能人員的流失，或無法吸引此類管理層和其他人員，可能會對我們的業務產生不利影響。
我們依靠關鍵管理層來運營我們的業務，依靠開發工程師來開發新的產品和技術。任何關鍵人員的流失都可能對我們的業務產生實質性的不利影響。此外，對合格員工的市場競爭非常激烈，無法吸引、留住和激勵我們的業務運營所需的員工，這可能會阻礙我們成功開展研究活動或開發適銷對路的產品的能力。
我們的員工不受要求他們在任何特定時期內繼續工作的義務的約束，因此，他們可以隨時終止他們的僱傭關係。此外，我們的員工一般不受競業禁止協議的約束。
此外，我們必須吸引和留住高素質的人員，包括非美國公民或永久居民的某些外國公民，他們中的許多人具有很高的技能，是我們美國勞動力的重要組成部分，特別是在工程和產品開發領域。我們僱用和留住這些員工的能力以及他們留在美國和工作的能力受到法律和法規以及各種政府機構的程序和執法實踐的影響。移民法律、法規或程序的變化，包括美國現任總統政府可能頒佈的變化，可能會對我們僱用或留住此類工人的能力產生不利影響，增加運營費用，並對我們提供產品和服務的能力產生負面影響，其中任何一項都將對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
我們失去一名或多名高管或關鍵人員，或我們無法找到合適或合格的替代者，可能會對產品開發工作造成重大損害，並可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
項目1B。未解決的員工意見
不適用。
項目2.財產
我們的總部設在加利福尼亞州的Aliso Viejo，在德克薩斯州奧斯汀、馬薩諸塞州波士頓、密歇根州底特律、加利福尼亞州舊金山和聖何塞、匈牙利布達佩斯、德國德累斯頓和慕尼黑、蘇格蘭愛丁堡、以色列海法、加拿大魁北克市、日本東京和中國各地設有設計中心和銷售辦事處。我們聘請分包商來生產我們的產品。這些分包商大多位於亞洲。我們定期根據需要評估我們的設施需求，並相信我們現有的和計劃中的設施至少在未來12個月內足以滿足我們的需求。下表列出了我們的主要設施:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 位置 | | 平方英尺 | | 位置 | | 平方英尺 |
| Aliso Viejo，加利福尼亞州 | | 18,000 | | 加拿大魁北克市 | | 50,050 |
| 德克薩斯州奧斯汀 | | 5,753 | | 中國無錫 | | 14,381 |
| 密歇根州底特律 | | 32,700 | | 蘇格蘭愛丁堡 | | 5,328 |
| | | | | | |
| | | | | | |
項目3.法律程序
我們不是任何實質性法律程序的一方。有時，我們可能會捲入法律程序或受到正常業務過程中附帶索賠的影響。訴訟的結果本質上是不確定的，也不能保證會獲得有利的結果。此外，無論結果如何，此類訴訟或索賠都可能對我們產生不利影響，這可能是實質性的，因為辯護和和解成本、資源轉移和其他因素。
項目4.礦山安全披露
不適用。
第二部分
項目5.註冊人普通股市場、相關股東事項和發行人購買股權證券
(A)市場信息
我們的A類普通股和可贖回權證於2021年6月10日開始在納斯達克資本市場交易，交易代碼分別為“INDI”和“INDIW”。
(B)普通股持有人
截至2022年4月1日，我們A類普通股的登記持有者約有82人，可贖回權證的持有者約有39人，這兩個數字都不包括通過銀行或經紀自營商以“街頭名義”持有股票的股東人數。
(C)股息
到目前為止，我們還沒有為我們的普通股支付任何現金股息。屆時，任何現金股利的支付將由我們的董事會自行決定。此外，我們的董事會目前沒有考慮，也不預期在可預見的未來宣佈任何股票分紅。
第六項。[已保留]
項目7.管理層對獨立企業財務狀況和經營成果的討論和分析
除文意另有所指外，本節中提及的“本公司”、“本公司”、“本公司”或“本公司”均指在交易完成前獨立及其子公司的業務。在本節中，除非另有説明，否則“獨立半導體”指的是獨立半導體及其合併子公司。
以下討論和分析提供了管理層認為與評估和了解我們的綜合經營結果和財務狀況相關的信息。您應將本討論和分析與本10-K表中其他部分所附的經審計的綜合財務報表及其附註一併閲讀。由於四捨五入的原因，某些金額可能不是足數。本討論和分析包含前瞻性陳述，涉及許多風險和不確定因素，包括但不限於本10-K表格其他部分題為“風險因素”和“有關前瞻性陳述的告誡”部分所述的風險和不確定性。我們沒有義務更新這些前瞻性陳述中的任何一項，除非法律要求。實際結果可能與任何前瞻性陳述中包含的結果大不相同。
我們公司
獨立半導體為先進駕駛輔助系統(ADAS)、自動駕駛汽車、聯網汽車、用户體驗和電氣化應用提供高度創新的汽車半導體和軟件解決方案。我們專注於跨越激光雷達、雷達、超聲波和視覺的多種模式的邊緣傳感器。這些功能代表了電動汽車和自動駕駛汽車的核心基礎，而先進的用户界面正在改變駕駛艙內的體驗，以鏡像和無縫連接到我們每天所依賴的移動平臺。我們是一級汽車供應商的認可供應商，我們的平臺可以在世界各地的大型汽車製造商中找到。INDIE總部設在加利福尼亞州的Aliso Viejo，在德克薩斯州奧斯汀、馬薩諸塞州波士頓、密歇根州底特律、加利福尼亞州舊金山和聖何塞、匈牙利布達佩斯、德國德累斯頓、蘇格蘭愛丁堡、以色列海法、加拿大魁北克、日本東京和中國各地設有設計中心和銷售辦事處。
我們在美國、蘇格蘭、德國、以色列和中國設有半導體工程師和設計師的設計中心。我們聘請分包商來生產我們的產品。這些分包商，以及我們的大多數客户地點，主要在亞洲。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度內，我們產品收入的約62%和81%分別確認用於向亞洲客户地點發貨。
最近的收購
TERAXION Inc.
2021年8月，我們達成了一項最終協議，從TeraXion的現有股東手中收購加拿大公司TERAXION Inc.(“TeraXion”)(“收購”)。收購於2021年10月12日完成，為收購支付的總代價包括(I)7,530萬美元的現金淨額，扣除收購的現金；(Ii)獨立公司發行5,805,144股獨立公司A類普通股；(3)獨立公司認購TeraXion期權，可購買1,542,332股獨立公司A類普通股。
TeraXion生產低噪聲激光器、布拉格光柵和集成光子元件，以滿足高性能應用。最近，TeraXion成為INDIE的光學傳感參考設計合作伙伴，支持用於汽車LiDAR的下一代調頻連續波系統。TeraXion的加入預計將具有高度的協同效應，我們相信它將使我們能夠加快LiDAR平臺的大眾市場部署。
淺談設計以色列
2021年10月1日，我們達成了一項最終協議，並完成了對On Design以色列有限公司(“On Design以色列”)的收購，交易完成時支付了500萬美元的現金(扣除收購的現金淨額)，2022年支付了750萬美元的現金，並根據設計獲勝的表現支付了高達750萬美元的現金。
賽梅奧股份有限公司
2021年10月21日，我們與ADI公司達成了一項最終協議，在交易完成時以1,000萬美元現金收購Symeo GmbH(“Symeo”)，2023年以1,000萬美元現金收購，並根據未來收入增長以股權為基礎獲得最多858,369股獨立A類普通股。Symeo的交易於2022年1月4日完成。
收購On Design以色列公司和Symeo公司將分別為我們帶來在毫米波技術和雷達系統實施方面擁有豐富經驗的工程開發團隊。我們預計這些組合將加快我們進入雷達市場的速度，並使我們能夠抓住第一層客户的戰略機遇。
雷橋收購反向資本重組II
於二零二一年六月十日，吾等根據日期為二零二零年十二月十四日(經二零二一年五月三日修訂)的總交易協議(“MTA”)與雷橋收購二期有限公司(“TB2”)完成一系列交易(“交易”)。在這項交易中，特拉華州的一家公司雷橋二世存續出版公司(“存續出版公司”)成立，成為TB2的繼任者上市公司，TB2被納入特拉華州的一家公司，並與存續出版公司合併，併合併為存續出版公司的合併子公司。此外，我們完成了公共實體私人投資(“PIPE”)融資，根據該融資，尚存的Pubco發行了1500萬股A類普通股，交易產生的淨收益為1.5億美元。同樣在2021年6月10日，倖存下來的普博半導體更名為獨立半導體公司，並將我們的A類普通股在納斯達克股票市場有限責任公司上市，每股票面價值0.0001美元，代碼：INDI。
與上一年相比，我們報告的財務狀況和經營結果發生了最重大的變化，是交易的現金收益總額為3.995億美元，其中包括與交易一起完成的管道融資收益1.5億美元。現金的增加被與這筆交易有關的大約4350萬美元的交易成本以及獨立公司1560萬美元的長期債務的償還所抵消。截至2021年6月30日，大約2980萬美元的交易成本和獨立公司的所有長期債務都得到了支付。作為交易結束的一部分，截至2021年6月30日支付的交易成本中，約有2180萬美元由TB2支付。截至2021年9月30日，剩餘的交易成本已支付。
交易完成後，獨立指定的董事被任命為合併後公司董事會九個席位中的七個；我們的首席執行官和總裁被任命為另外兩名董事會成員；我們現有的高級管理層成為合併後公司的高級管理人員；目前獨立董事的股東擁有合併後公司A類普通股約26%的流通股。因此，這筆交易被視為反向資本重組，在會計和財務報告方面，獨立公司是收購人，倖存的Pubco，Inc.是合法收購人。反向資本重組不會產生新的會計基礎，合併後實體的財務報表代表合併後實體的延續
遺留ADK有限責任公司在許多方面的財務報表。贖回後剩餘的股份，以及交易完成時不受限制的現金和現金等價物，將作為對ADK LLC的注資入賬。
作為這筆交易的結果，我們成為在美國證券交易委員會註冊的納斯達克上市公司，這已經並將繼續要求我們僱用更多人員並實施程序和流程，以滿足上市公司的監管要求和慣例。作為一家上市公司，我們現在每年都會產生額外的費用，其中包括董事和高級管理人員的責任保險、董事費用以及額外的內部和外部會計、法律和行政費用。
此外，我們預計我們的資本和運營支出將大幅增加，因為我們為各種研究和開發項目投入了額外的營運資金，為滿足日益增長的項目需求而對設備進行了額外的投資，併為聘用項目經理、技術人員、銷售、合作伙伴關係和客户服務人員、數據科學家、交易團隊、軟件工程師和行政人員而增加了運營費用。
由於交易的結果，我們的歷史業務和資產負債表可能無法與合併後公司的業務和資產負債表進行比較。
新冠肺炎的影響
新冠肺炎大流行(“大流行”)和控制其傳播的努力大大限制了人員、貨物和服務在全球的流動。大流行的持續時間和程度取決於目前無法準確預測的未來事態發展，包括大流行的持續時間和嚴重程度，新冠肺炎新的和更具傳染性和/或疫苗抗藥性的變種的嚴重程度和傳播率，為控制它或治療新冠肺炎而採取的行動，包括新冠肺炎疫苗的供應、分發、公眾接受率和有效性，以及對當地、地區、國家和國際客户和市場的經濟影響。這場大流行已經對全球經濟產生了不利影響，大流行的最終社會和經濟影響尚不清楚。
在2020財年第二季度，我們經歷了客户需求和產品出貨量的下降。這一下降主要是由於關閉或減少了在中國的客户製造設施的產能。在2020財年下半年，客户製造設施重新開工，需求增加。隨着客户需求在2020財年下半年增加並持續到2021年，半導體行業，特別是汽車半導體行業，經歷了材料短缺和供應限制。考慮到我們對第三方製造供應商的依賴，這些行業動態導致了某些情況下的生產提前期延長、生產增加和加速成本，以及延遲滿足客户對我們產品日益增長的需求，如果情況不變，這將給我們帶來重大風險。在某些情況下，我們增加了訂單提前期，並根據我們預期的需求向供應商下了採購訂單，以努力確保產能分配。然而，我們無法預測大流行的持續時間或規模，也無法預測它可能對我們的財務狀況、業務和勞動力產生的全面影響。我們將繼續積極監測與疫情相關的迅速變化的局勢，並可能採取進一步行動來改變我們的業務，包括聯邦、州或地方當局可能要求採取的行動，或我們認為符合其員工和與我們有業務往來的其他第三方的最佳利益的行動。
經營成果
收入
我們主要設計、開發和製造模擬、數字和混合信號集成電路(“IC”)，以及在大多數IC的嵌入式處理器上運行的軟件。我們的收入包括IC和原型開發的非經常性工程費(“NRE”)以及產品銷售，即在單獨的商業供應安排下銷售半導體。
我們的收入會隨着多種因素的變化而波動，包括：
•我們的整體產品組合和銷量；
•市場份額和設計的得失贏得了牽引力；
•每輛車的半導體含量；
•終端市場採用技術的速度；
•影響我們價格的貨幣匯率波動；
•我們產品在各自生命週期中所處的階段；
•競爭和競爭性定價策略的影響；
•影響我們市場的政府法規；以及
•全球和區域經濟週期。
產品收入。我們的產品收入是在客户獲得產品控制權時確認的，並基於合同中的合同發貨條款。我們提供的保修不是單獨銷售的，也不代表單獨的履約義務。因此，保修索賠的估計費用一般應計為在記錄相關收入期間銷售的貨物的成本。在有限的情況下，我們可能會為某些產品的客户提供延長的有限保修。如果損失是可能的，並且可以合理估計，我們將為已知的保修和賠償問題承擔責任。我們的大部分產品收入來自運往亞洲和美國客户地點的銷售。
合同收入。合同收入是從NRE服務中獲得的收入。一般來説，我們與客户簽訂的NRE合同最初包含一項明確的履約義務，即根據客户的規格為產品提供NRE設計服務。一般來説，我們的合同還包括在完成NRE設計服務後以指定價格執行的產品的可選購買。我們已經確定，購買產品的選擇權不是一種實質性權利，並且沒有為這一條款分配交易價格。
對於NRE安排，我們確認隨着時間的推移而產生的收入，因為服務是在投入的基礎上根據合同條款提供的，使用產生的成本作為進度的衡量標準。所產生的成本是將控制權轉移給客户的最可靠的措施。在服務交付之前，收入將遞延開出或收到的金額。
銷貨成本
銷售成本主要包括從分包商購買半導體的成本，包括晶圓製造、組裝、測試和封裝、電路板和器件成本、製造支持成本(包括與此類採購相關的人工和管理費用)、最終測試合格率影響、庫存和保修條款、內存和組件成本以及運輸成本。銷售成本還包括與通過企業合併獲得的某些無形資產的製造和攤銷有關的人員的薪酬。銷售的商品成本不包括與為我們的NRE服務合同提供服務相關的開發成本，這些成本計入研究和開發並計入已發生的費用。
研發費用
與我們產品的研究、設計和開發相關的成本在發生時計入費用。研發費用主要包括與設計和開發我們的產品和技術相關的前期生產成本，包括與NRE與客户簽訂的服務合同相關的成本，如員工薪酬、支持我們工程團隊的福利和相關成本、項目材料成本、支付給顧問的第三方費用、原型開發費用、產品設計和開發過程中產生的其他成本，以及從業務合併中獲得的某些無形資產的攤銷費用。
銷售、一般和管理費用
銷售、一般和行政成本包括員工薪酬，包括高管、財務、會計、法律、業務運營和其他管理人員的薪酬和福利。此外，它還包括營銷和廣告、外部法律、税務和會計服務、保險、佔用成本以及基於從企業合併中收購的某些無形資產的員工人數和攤銷費用的相關管理費用。銷售、一般和行政成本在發生時計入費用。
從企業合併中取得的無形資產的攤銷
由於最近的業務合併，我們收購了各種無形資產。相應的攤銷費用包括在商品銷售成本、研發費用, 和銷售、一般和行政費用根據它們各自的性質。我們收購的具有確定壽命的無形資產從收購之日起攤銷，期限從兩年到七年不等。
利息支出
利息支出主要包括我們定期貸款安排、可轉換票據和信用額度項下的現金和非現金利息。
其他收入(費用)
其他支出主要包括2020年期間發行的保險箱、認股權證和因交易而發行的收益負債的公允價值變動。
隨着交易的進行，保險箱的轉換消除了重新測量工具的需要，從而消除了2021年6月10日與此相關的其他費用或收入。
截至2021年11月9日，實現了第一個盈利里程碑，這也消除了未來重新計量盈利負債的需要。
所得税
我們在所得税會計中採用資產負債法。遞延税項資產和負債反映財務報告與資產和負債的計税基礎之間的暫時性差異所產生的估計未來税務後果。遞延税項資產及負債以制定税率計量，預期適用於預計收回或結算該等暫時性差額的年度的應税收入。遞延税項支出或收益是遞延税項資產和負債發生變化的結果。在遞延税項資產極有可能無法變現的情況下，於有需要減少遞延税項資產時設立估值免税額。我們作出估計、假設和判斷，以確定我們的所得税、遞延税項資產和負債撥備，以及針對遞延税項資產記錄的任何估值備抵。我們也評估我們的遞延税項資產(如果有的話)從未來的應税收入中收回的可能性，並在我們認為不太可能收回的情況下，建立估值免税額。
我們只有在税務機關根據税務狀況的技術優點進行審查後，更有可能維持税務狀況的情況下，才會確認不確定的税務狀況所帶來的税務利益。從這些頭寸確認的税收優惠然後根據在結算時實現的可能性大於50%的最大優惠來衡量。與未確認的税收優惠有關的利息和罰款，截至本報告之日，尚未在所得税撥備中確認。
請參閲附註19，所得税，在我們隨附的財務報表中提供更多詳細信息。
截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度比較
收入
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 財政年度結束 | | | | |
| 2021 | | 2020 | | | | |
| (單位：千) | $ | | 佔收入的百分比 | | $ | | 佔收入的百分比 | | $Change | | %變化 |
| 收入： | | | | | | | | | | | |
| 產品收入 | $ | 43,796 | | | 90 | % | | $ | 19,488 | | | 86 | % | | $ | 24,308 | | | 125 | % |
| 合同收入 | 4,616 | | | 10 | % | | 3,122 | | | 14 | % | | 1,494 | | | 48 | % |
| 總收入 | $ | 48,412 | | | 100 | % | | $ | 22,610 | | | 100 | % | | $ | 25,802 | | | 114 | % |
截至2021年12月31日的年度收入為4840萬美元，而截至2020年12月31日的年度收入為2260萬美元，增加2580萬美元或114%，這主要是由於產品收入增加2430萬美元和
合同收入增加150萬美元。產品收入的增長主要是由於我們的全球客户的需求持續增長，產品銷量(售出單位)增加。產品組合的改變，包括向市場推出新產品，以及平均售價(“平均售價”)的上升，也是收入同比增長的原因。合同收入增加的原因是本年度NRE活動增加。
運營費用
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 財政年度結束 | | | | |
| 2021 | | 2020 | | | | |
| (單位：千) | $ | | 佔收入的百分比 | | $ | | 佔收入的百分比 | | $Change | | %變化 |
| 運營費用： | | | | | | | | | | | |
| 銷貨成本 | $ | 28,703 | | | 59 | % | | $ | 13,042 | | | 58 | % | | $ | 15,661 | | | 120 | % |
| 研發 | 58,117 | | | 120 | % | | 22,013 | | | 97 | % | | 36,104 | | | 164 | % |
| 銷售、一般和管理 | 36,384 | | | 75 | % | | 6,796 | | | 30 | % | | 29,588 | | | 435 | % |
| 總運營費用 | $ | 123,204 | | | 254 | % | | $ | 41,851 | | | 185 | % | | $ | 81,353 | | | 194 | % |
截至2021年12月31日的年度銷售成本為2870萬美元，而截至2020年12月31日的年度銷售成本為1300萬美元。增加1,570萬美元或120%，主要是由於上述收入的增加導致生產量增加950萬美元，由於材料成本增加而增加340萬美元，以及由於產品組合的變化而增加260萬美元。
截至2021年12月31日的年度的研發(R&D)支出為5,810萬美元，而截至2020年12月31日的年度為2,200萬美元。增長3,610萬美元或164%，主要是由於我們增加了從事產品開發的員工人數，導致人員成本增加了1,350萬美元，產品開發成本增加了760萬美元，基於股份的薪酬支出增加了970萬美元，與研發項目許可證和從業務合併中收購的無形資產相關的攤銷支出增加了220萬美元，以及隨着我們繼續擴大生產開發活動，各種外部專業服務和設備成本增加了130萬美元。我們在本年度開始確認基於股份的薪酬支出，因為它需要在2021年6月完成交易和在2021年8月實施2021年綜合股權計劃才能得到確認。我們預計，由於上述業務合併，以及我們繼續有機地增加員工人數以支持被壓抑的客户需求，研發費用將繼續增加。
截至2021年12月31日的一年，銷售、一般和行政費用為3640萬美元，而截至2020年12月31日的一年為680萬美元。增長2,960萬美元或435%，主要是由於基於股份的薪酬支出增加了1,320萬美元，外部專業費用增加了1,050萬美元，由於員工人數增加而增加了410萬美元的人事成本，以及來自業務合併的無形資產攤銷增加了60萬美元。我們在本年度開始確認基於股份的薪酬支出，因為它需要在2021年6月完成交易和在2021年8月實施2021年綜合股權計劃才能得到確認。增加的外部專業費用包括360萬美元的收購相關專業費用，主要用於法律相關服務，410萬美元與上市公司義務相關的專業費用，以及280萬美元的SPAC相關交易費用，主要用於審計和税務相關服務。我們預計，隨着員工人數的增加，銷售、一般和行政費用將繼續增加，以支持我們的全球擴張和作為上市公司的義務。
其他收入(費用)，淨額
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 財政年度結束 | | | | |
| 2021 | 2020 | | | | |
| (單位：千) | $ | | $ | | $Change | | %變化 |
| 其他收入(費用)，淨額： | | | | | | | |
| 利息收入 | $ | 49 | | | $ | 25 | | | $ | 24 | | | 96 | % |
| 利息支出 | (1,239) | | | (2,193) | | | 954 | | | (44) | % |
| 保險箱公允價值變動損益 | 21,600 | | | (76,935) | | | 98,535 | | | (128) | % |
| 權證公允價值變動損益 | (26,060) | | | — | | | (26,060) | | | 100 | % |
| 收益負債公允價值變動的收益(損失) | (38,838) | | | (220) | | | (38,618) | | | 17554 | % |
| 清償債務所得(損) | 304 | | | — | | | 304 | | | 100 | % |
| 其他收入 | 42 | | | 229 | | | (187) | | | (82) | % |
| 其他費用合計(淨額) | $ | (44,142) | | | $ | (79,094) | | | $ | 34,952 | | | (44) | % |
截至2021年12月31日的一年的利息支出為120萬美元，而截至2020年12月31日的一年的利息支出為220萬美元。利息支出是指未償債務的常規現金和非現金利息支出。截至2021年6月30日，交易時獨立公司歷史上持有的所有長期債務都已清償。
截至2021年12月31日止年度，我們確認外管局、認股權證及或有收益負債的公允價值重新計量收益(虧損)分別為2,160萬美元、2,610萬美元及3,880萬美元。截至2021年12月31日的年度錄得的這些收益(虧損)如下：
I)保險箱：在2021年6月10日交易完成後，保險箱持有人將其保險箱轉換為A類獨立普通股。2160萬美元的收益是從2020年12月31日至2021年6月10日保險箱公允價值的減少。2021年6月10日之後，保險箱的公允價值沒有變化。
Ii)認股權證：於2021年6月10日交易完成後，吾等確認認股權證負債7,440萬美元，其後重新計量認股權證負債至報告日期的公允價值1.05億美元。我們認股權證負債的公允價值增加2,610萬美元，主要是因為我們A類普通股的收盤價從2021年6月10日的每股10.87美元提高到2021年12月31日的每股11.99美元。
Iii)收益負債：在交易於2021年6月10日完成後，我們確認收益負債1.198億美元，隨後在2021年11月9日第一個里程碑實現時，將收益負債重新計量為公允價值1.585億美元，或年初至今的虧損3880萬美元。截至2021年11月9日的總負債重新分類為額外實收資本在我們的綜合資產負債表中。截至2021年12月31日，資產負債表上沒有剩餘的負債。
在截至2021年12月31日的一年中，我們確認了30萬美元的債務清償淨收益。淨收益歸因於我們在2021年5月10日收到小企業管理局的寬恕時從PPP貸款中獲得的190萬美元的收益，但部分被2021年6月17日償還利邦貸款的160萬美元的虧損所抵消。
所得税優惠(規定)
我們根據當前和預測的經營結果，按季度評估我們估計的年度ETR。我們的所得税撥備或利益與我們的税前賬面收益或虧損之間的關係在不同時期可能會有很大差異，考慮到除其他因素外，税前賬面收益或虧損的總體水平，以及按不同税率徵税的司法收入或虧損的混合變化，以及估值免税額的變化。因此，我們的ETR可能會在不同時期之間大幅波動，並可能使季度比較沒有意義。
截至2021年12月31日的一年的所得税優惠主要是由於在加拿大和英國的業務。截至2020年12月31日的一年的所得税支出主要是由於在英國的業務。
《就業法案》
JOBS法案允許像我們這樣的新興成長型公司(“EGC”)利用延長的過渡期來遵守適用於上市公司的新的或修訂的會計準則。我們已選擇使用《就業法案》規定的延長過渡期，直至我們(1)不再是新興成長型公司或(2)明確且不可撤銷地退出《就業法案》規定的延長過渡期的日期(以較早者為準)。因此，我們的合併財務報表可能無法與截至上市公司生效日期遵守新的或修訂的會計聲明的公司進行比較。
我們將一直是一家新興的成長型公司，直到出現以下最早的情況：(1)本財年的最後一天，我們的年收入超過10.7億美元；(2)我們被視為“大型加速申報公司”的日期，如果截至我們最近結束的第二財季的最後一個營業日，我們由非關聯公司持有的股權證券的市值超過7億美元；(3)我們在前三年期間發行了超過10億美元的不可轉換債務證券；以及(4)在我們首次公開募股五週年後結束的財政年度的最後一天，即2024年12月31日。
只要上市公司被允許提早採用任何新的或修訂的會計準則，我們都可以選擇提早採用。
流動性與資本資源
從歷史上看，我們主要從債務和股權融資活動中獲得流動性，因為我們歷史上來自運營的現金流為負。2021年6月10日，我們完成了這筆交易，獲得了約3.413億美元的現金淨收益。截至2021年12月31日，我們的現金和現金等價物餘額為2.191億美元。
我們現金的主要用途是為運營費用提供資金，主要包括研發支出、與庫存有關的營運資金需求、應收賬款和應收賬款，以及一般和行政支出。此外，我們不時使用現金為我們的合併和收購以及購買各種資本和軟件資產提供資金。
購買力平價貸款
2020年5月，根據美國小企業管理局(SBA)管理的冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案中的Paycheck保護計劃，我們獲得了190萬美元的總收益。2021年5月10日，小企業管理局和貸款人免除了PPP貸款的全部餘額。因此，公司在綜合經營報表中記錄了1,889美元的債務清償收益，即本金餘額1,868美元和應計利息21美元。
收購
2021年10月，我們完成了對TeraXion和On Design以色列的收購，我們分別支付了約7530萬美元和500萬美元的初步現金付款(扣除收購現金)。我們預計將額外支付1500萬美元收購以色列設計公司，作為2022年及以後總成交對價的一部分。2021年10月，我們還達成了收購Symeo的最終協議，根據最終協議，作為應支付的整體成交對價的一部分，我們將支付總計2,000萬美元的現金。對Symeo的收購於2022年1月4日獲得批准並完成。有關更多信息，請參閲上面的“最近收購”。
我們預計將繼續出現淨運營虧損和運營現金流為負的情況。我們還預計，隨着我們繼續擴大業務、產品供應和客户基礎，我們的研發費用、一般和管理費用以及資本支出將繼續增加。
下表彙總了截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度綜合現金流：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 財政年度結束 | | 變化 | | 變化 |
| 2021 | | 2020 | | $ | | % |
| 用於經營活動的現金淨額 | $ | (55,819) | | | $ | (21,218) | | | $ | (34,601) | | | 163 | % |
| 用於投資活動的現金淨額 | (84,326) | | | (771) | | | (83,555) | | | 10837 | % |
| 融資活動提供的現金淨額 | 340,646 | | | 33,474 | | | 307,172 | | | 918 | % |
經營活動
截至2021年12月31日止年度，營運活動所用現金淨額為5,580萬美元，包括淨虧損1.186億美元，並經若干非現金項目及營運資產及負債變動調整。非現金增長主要包括保險箱、認股權證和收益負債公允價值變化造成的淨虧損4330萬美元、基於股份的補償支出2290萬美元以及折舊和攤銷600萬美元。業務的經營資產和負債的變化使用了920萬美元的現金，主要是由於應收賬款、存貨、預付賬款和其他流動資產的增加以及應付賬款的減少。這被應計費用和其他流動負債的增加所抵消。
截至2020年12月31日的年度，經營活動中使用的現金為2,120萬美元，主要包括經某些非現金項目調整後的9,840萬美元淨虧損以及經營資產和負債的變化。非現金增加主要包括保險箱公允價值變動造成的7690萬美元損失以及折舊和攤銷270萬美元。業務的經營資產和負債的變化使用了440萬美元的現金，這主要是由於應收賬款、預付賬款和其他流動資產的增加以及遞延收入的減少。
投資活動
截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度，用於投資活動的現金淨額分別為8,430萬美元和80萬美元。在截至2021年12月31日的年度內，現金減少的主要原因是分別以7530萬美元和500萬美元收購了TeraXion和OnDesign以色列公司，以及用於購買資本支出的現金增加了270萬美元。在截至2020年12月31日的年度內，我們的主要投資活動包括資本支出。我們預計，未來我們將進行額外的資本支出，包括各種無形資產的許可證，以支持我們業務的未來增長。
融資活動
截至2021年12月31日的年度，融資活動提供的現金淨額為3.406億美元，主要歸因於我們於2021年6月10日完成交易時從TB2獲得的3.777億美元現金淨額，以及2021年4月發行保險箱的500萬美元收益。現金的增加被與交易有關的1990萬美元的交易費用以及1750萬美元的長期債務和相關終止費的償還部分抵消。
在截至2020年12月31日的一年中，融資活動提供的現金為3350萬美元，主要是發行債務和保險箱所得的3190萬美元，以及出售非控股權益所得的620萬美元。出售與我們的中國子公司無錫相關的非控股權益所得的收益，該子公司將所得資金用於運營。420萬美元的長期債務償還部分抵消了這一增加。
未來現金債務
以下是截至2021年12月31日我們的合同現金義務摘要：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 按期間列出的未來預計應付現金付款 |
| 合同義務 | | 不到1年 | | 1-3年 | | 3-5年 | | >5年 | | 總計 |
| 信用額度 | | $ | 2,275 | | | $ | 2,938 | | | $ | 2,699 | | | $ | — | | | $ | 7,912 | |
| 經營租約 | | 1,869 | | | 2,977 | | | 2,378 | | | 1,686 | | | 8,910 | |
| 合同債務總額 | | $ | 4,144 | | | $ | 5,915 | | | $ | 5,077 | | | $ | 1,686 | | | $ | 16,822 | |
關鍵會計估計
對我們的財務狀況和經營結果的討論和分析是基於我們的綜合財務報表，該報表是根據公認會計原則(“公認會計原則”)編制的。編制這些財務報表需要我們在應用我們最關鍵的會計政策時做出估計和判斷，這些政策可能會對我們在財務報表中報告的結果產生重大影響。美國證券交易委員會將關鍵會計估計定義為涉及重大估計不確定性，並已經或合理地可能對註冊人的財務狀況或經營結果產生重大影響的估計。根據這一定義，我們最關鍵的會計估計包括：影響淨收入記錄的收入確認；影響銷售商品成本和毛利率的庫存估值；影響收購資產和假定負債公允價值的業務合併；影響商譽和無形資產公允價值的商譽和長期資產；影響這些金融工具公允價值的權證和收益負債估值；以及影響所得税撥備的所得税。這些政策和涉及的重大判斷將在下文進一步討論。我們還有其他重要的會計政策，這些政策一般不需要主觀估計或判斷，或者不會對我們的運營結果產生實質性影響。我們的重要會計政策載於本年度報告第8項附註2的表格10-K。
收入確認
我們與客户簽訂合同，其中可以包括各種產品和服務的組合。因此，我們的合同可能包含多個履約義務。我們根據客户是否可以單獨受益於產品或服務或與其他隨時可用的資源一起受益，以及我們向客户轉讓產品或服務的承諾是否可與合同中的其他義務分開來確定安排是否不同。
特別是，我們與客户簽訂的工程服務合同通常只包含一項明確的履行義務，即根據商定的規格為IC提供設計服務。工程服務合同通常還包括在IC設計服務完成後，由客户選擇以商定的價格購買IC。我們已確定，購買IC的選擇權不是一項重大權利，也沒有為這一條款分配交易價。
對於集成電路開發安排，收入是隨着時間的推移確認的，因為服務是在投入的基礎上根據合同條款提供的，使用產生的成本作為進度的衡量標準，並在綜合業務報表中記為合同收入。所產生的成本是將控制權轉移給客户的最可靠的措施。在服務交付之前，收入將遞延開出或收到的金額。
存貨計價
我們在先進先出的基礎上，以成本或可變現淨值中較低的值來評估我們的庫存。超額和過時庫存的儲備是按季度建立的，並基於對陳年材料、我們庫存的適銷性、市場狀況和產品生命週期的詳細分析。一旦建立了準備金，存貨的減記就被認為是對存貨成本基礎的永久性調整。我們的儲量包含不確定性，因為計算需要管理層對歷史經驗、市場狀況和技術過時做出假設和判斷。實際需求或市場狀況的變化可能會對我們的儲備計算產生不利影響。
認股權證
我們通過布萊克-斯科爾斯-默頓公式和蒙特卡洛模擬分析對我們的權證進行估值。計算權證的公允價值需要主觀假設的投入。其他合理的假設可能會得出不同的結果。負債的賬面金額可能會有很大波動，實際支付的金額可能與負債的估計價值有很大不同。
賺取負債
我們通過使用蒙特卡羅分析來評估我們的或有收益，以便模擬我們的股票價格在收益期間的未來路徑。負債的賬面金額可能會有很大波動，實際支付的金額可能與負債的估計價值有很大不同。
所得税
在多個司法管轄區，運用税務法律和法規來計算我們的納税義務受到法律和事實的解釋、判斷和不確定性的影響。税收法律法規本身會隨着財政政策的變化、立法的變化、法規的演變和法院的裁決而發生變化。我們根據我們對是否應支付額外税款和利息以及應支付多少額外税款和利息的估計，確認美國和其他税收管轄區不確定税收狀況的潛在責任。吾等按吾等認為根據有關税務機關審核後更有可能維持的最高數額的可能額外所得税負債的估計金額入賬。
商譽和長期資產
商譽是指收購價格超過在企業合併中獲得的淨資產的公允價值。我們根據ASC 350的規定對商譽進行減值測試，無形資產-商譽和其他、(“ASC 350”)。商譽至少每年在報告單位層面或當事件或環境變化表明商譽可能減值時進行減值測試。ASC 350規定，實體可以選擇首先評估定性因素，以確定事件或情況的存在是否導致確定報告單位的公允價值比其賬面價值更有可能小於其賬面價值。如某實體在評估整體事件或情況後，認為報告單位的公允價值不太可能少於其賬面值，則無須進行額外的減值測試。但是，如果一個實體得出不同的結論，則需要進行減值測試。減值測試涉及將報告單位的估計公允價值與其賬面價值(包括商譽)進行比較。如果估計公允價值超過賬面價值，商譽被視為沒有減損。然而，如果報告單位的公允價值低於賬面價值，則減值損失的確認金額等於報告單位賬面價值超過其公允價值的金額，但不超過分配給報告單位的商譽總額。
待持有及使用的長期資產，包括可識別的無形資產，於發生事件或環境變化顯示某項資產的賬面價值可能無法完全收回時，會就減值進行審核。這些事件或情況的變化可能包括經營業績的顯著惡化、業務計劃的變化或預期未來現金流的變化。如果存在減值指標，我們通過將資產或資產組的賬面金額與最低水平的資產組預期產生的未來未貼現現金流量進行比較來評估可回收能力。如果資產或資產組減值，確認的減值以賬面金額超過資產公允價值的金額計量。公允價值一般由對貼現現金流的估計確定。在任何貼現現金流估計中使用的貼現率將是類似風險的類似投資所需的貼現率。
企業合併
我們將業務收購的購買代價的公允價值分配給所收購的有形資產、負債和無形資產，包括正在進行的研發(“IPR&D”)，基於它們的估計公允價值。購買對價的公允價值超過這些可確認資產和負債的公允價值的部分計入商譽。知識產權研發最初按公允價值作為無形資產進行資本化，使用年限不確定，此後評估減值。當知識產權研發項目完成時，知識產權研發被重新分類為可攤銷購入的無形資產，並在資產的預計使用壽命內攤銷。我們對收購資產和假定負債的估值需要大量估計，特別是關於無形資產。尤其是無形資產的估值，要求我們使用收益法等估值方法。收益法包括使用貼現現金流模型，該模型包括貼現現金流情景，並要求進行以下重大估計：未來預期收入、支出、資本支出和其他成本以及貼現率。我們基於我們認為合理但本質上不確定和不可預測的假設來估計公允價值，因此，實際結果可能與估計不同。隨着有關收購資產和承擔的負債的更多信息可用，與收購會計有關的估計數可能會發生變化。與收購相關的費用從業務合併中單獨確認，並在發生時計入費用。
近期發佈和採用的會計準則
有關新的會計聲明以及這些聲明對我們的合併財務報表的影響(如果有)的信息，請參閲我們所附財務報表中的附註2至。
第7A項。關於市場風險的定量和定性披露
外幣風險
我們有國際業務，貨幣匯率變化會帶來市場風險。與我們的境外子公司相關的累計外幣折算損失130萬美元計入累計其他綜合損失“於2021年12月31日在綜合資產負債表的股東權益部分內。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的一年中，計入確定所得税前虧損的外幣換算匯率收入(虧損)總額分別為140萬美元和20萬美元。
隨着我們國際業務的增長，我們與外幣匯率波動相關的風險將變得更大，我們將繼續重新評估我們管理這一風險的方法。此外，匯率波動或美元疲軟可能會增加我們國際擴張和運營的成本。
投資和利率風險
我們對利率和一般市場風險的敞口主要與我們的投資組合有關，其中包括現金和現金等價物(在距離到期不到90天的情況下購買的貨幣市場基金和有價證券)，截至2021年12月31日，這些現金和現金等價物的總額約為2.191億美元。
我們投資活動的主要目標是流動性和資本保值。我們的現金等值投資具有短期到期日，可以抑制市場或利率風險的影響。與我們的投資相關的信用風險並不重要，因為我們的投資分散在信用評級較高的證券上。
鑑於目前的低利率環境，我們投資活動的目標，以及我們的現金、現金等價物和其他投資產生的相對較低的利息收入，我們認為投資或利率風險目前不會對我們的業務或運營結果構成重大風險。
項目8.財務報表和補充數據
獨立註冊會計師事務所報告
致股東和董事會
獨立半導體公司：
對合並財務報表的幾點看法
我們審計了獨立半導體公司及其子公司(本公司)截至2021年12月31日和2020年12月31日的綜合資產負債表，截至該年度的相關綜合經營表、全面虧損、股東權益(虧損)和非控股權益、現金流量，以及相關附註(統稱為綜合財務報表)。我們認為，綜合財務報表在所有重要方面都公平地反映了公司截至2021年12月31日和2020年12月31日的財務狀況，以及截至那時止年度的經營結果和現金流量，符合美國公認會計原則。
意見基礎
這些合併財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對這些合併財務報表發表意見。我們是一家在美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規則和法規，我們必須與公司保持獨立。
我們是按照PCAOB的標準進行審計的。這些準則要求我們計劃和執行審計，以獲得關於合併財務報表是否沒有重大錯報的合理保證，無論是由於錯誤還是舞弊。本公司並無被要求對其財務報告的內部控制進行審計，我們也沒有受聘進行審計。作為我們審計的一部分，我們被要求瞭解財務報告的內部控制，但不是為了對公司財務報告內部控制的有效性發表意見。因此，我們不表達這樣的意見。
我們的審計包括執行評估合併財務報表重大錯報風險的程序，無論是由於錯誤還是欺詐，以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於合併財務報表中的金額和披露的證據。我們的審計還包括評價管理層使用的會計原則和作出的重大估計，以及評價合併財務報表的整體列報。我們相信，我們的審計為我們的觀點提供了合理的基礎。
/s/畢馬威律師事務所
自2017年以來，我們一直擔任本公司的審計師。
加利福尼亞州歐文
April 8, 2022
獨立半導體公司
合併資產負債表
(以千為單位，不包括每股和每股)
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 資產 | | | |
| 流動資產： | | | |
| 現金和現金等價物 | $ | 219,081 | | | $ | 18,698 | |
| 受限現金 | 383 | | | — | |
應收賬款，扣除壞賬準備淨額#美元27截至2021年12月31日和美元185截至2020年12月31日 | 13,842 | | | 5,913 | |
| 庫存，淨額 | 9,080 | | | 2,900 | |
| 預付費用和其他流動資產 | 5,648 | | | 2,465 | |
| 流動資產總額 | 248,034 | | | 29,976 | |
| 財產和設備，淨值 | 11,090 | | | 2,169 | |
| 無形資產，淨額 | 96,285 | | | 1,088 | |
| 商譽 | 115,206 | | | 1,739 | |
| 其他資產和存款 | 270 | | | 154 | |
| 總資產 | $ | 470,885 | | | $ | 35,126 | |
| | | |
| 負債和股東權益 | | | |
| 應付帳款 | $ | 5,441 | | | $ | 4,554 | |
| | | |
| 應計費用和其他流動負債 | 18,643 | | | 2,522 | |
| 無形資產合同負債 | 5,516 | | | 2,270 | |
| 遞延收入 | 1,840 | | | 1,665 | |
| 未來股權的簡單協議(“保險箱”) | — | | | 102,700 | |
| 經常債務債務 | 2,275 | | | 8,488 | |
| 流動負債總額 | 33,715 | | | 122,199 | |
| 長期債務，扣除當期部分 | 5,618 | | | 12,345 | |
| 認股權證法律責任 | 100,467 | | | — | |
| | | |
| 無形資產合同負債，扣除當期部分 | 12,452 | | | 400 | |
| 遞延税項負債，非流動 | 21,164 | | | — | |
| 其他長期負債 | 5,612 | | | 1,674 | |
| 總負債 | 179,028 | | | 136,618 | |
| 承付款和或有事項(附註21) | | | |
| 股東權益 | | | |
優先股，$0.0001面值，10,000,000授權股份；0已發行或已發行股份 | — | | | — | |
A類普通股，$0.0001面值，250,000,000授權股份，111,260,962和38,255,490已發行及已發行股份108,181,781和34,413,634分別截至2021年12月31日和2020年12月31日的流通股。 | 11 | | | 3 | |
V類普通股，$0.0001面值，40,000,000授權股份，30,448,081和33,373,294分別於2021年12月31日和2020年12月31日發行和未償還。 | 3 | | | 3 | |
| 額外實收資本 | 514,891 | | | 43,155 | |
| 累計赤字 | (200,416) | | | (153,264) | |
| 累計其他綜合損失 | (1,443) | | | (209) | |
| 獨立公司股東權益(虧損) | 313,046 | | | (110,312) | |
| 非控股權益 | (21,189) | | | 8,820 | |
| 股東權益合計(虧損) | 291,857 | | | (101,492) | |
| 總負債和股東權益 | $ | 470,885 | | | $ | 35,126 | |
見合併財務報表附註。
獨立半導體公司
合併業務報表
(以千為單位，不包括每股和每股)
| | | | | | | | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度： |
| 2021 | | 2020 | |
| 收入： | | | | |
| 產品收入 | $ | 43,796 | | | $ | 19,488 | | |
| 合同收入 | 4,616 | | | 3,122 | | |
| 總收入 | 48,412 | | | 22,610 | | |
| 運營費用： | | | | |
| 銷貨成本 | 28,703 | | | 13,042 | | |
| 研發 | 58,117 | | | 22,013 | | |
| 銷售、一般和管理 | 36,384 | | | 6,796 | | |
| 總運營費用 | 123,204 | | | 41,851 | | |
| 運營虧損 | (74,792) | | | (19,241) | | |
| 其他收入(費用)，淨額： | | | | |
| 利息收入 | 49 | | | 25 | | |
| 利息支出 | (1,239) | | | (2,193) | | |
| 保險箱公允價值變動損益 | 21,600 | | | (76,935) | | |
| 權證公允價值變動損益 | (26,060) | | | — | | |
| 收益負債公允價值變動的收益(損失) | (38,838) | | | (220) | | |
| 清償債務所得(損) | 304 | | | — | | |
| 其他收入(費用) | 42 | | | 229 | | |
| 其他費用合計(淨額) | (44,142) | | | (79,094) | | |
| 所得税前淨虧損 | (118,934) | | | (98,335) | | |
| 所得税優惠(規定) | 327 | | | (29) | | |
| 淨虧損 | (118,607) | | | (98,364) | | |
| 減去：可歸因於非控股權益的淨虧損 | (30,563) | | | (866) | | |
| 獨立半導體公司的淨虧損。 | $ | (88,044) | | | $ | (97,498) | | |
| | | | |
| 普通股應佔淨虧損--基本虧損 | $ | (88,044) | | | $ | (97,498) | | |
| 普通股應佔淨虧損--攤薄 | $ | (88,044) | | | $ | (97,498) | | |
| | | | |
| 普通股每股淨虧損--基本 | $ | (1.26) | | | $ | (3.12) | | |
| 普通股每股應佔淨虧損--攤薄 | $ | (1.26) | | | $ | (3.12) | | |
| | | | |
| 加權平均已發行普通股-基本情況(1) | 70,012,112 | | | 31,244,414 | | |
| 加權平均已發行普通股-稀釋後(1) | 70,012,112 | | | 31,244,414 | | |
(1)為實施反向資本重組而追溯重述。
見合併財務報表附註。
獨立半導體公司
綜合全面損失表
(金額以千為單位)
| | | | | | | | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度， |
| 2021 | | 2020 | |
| 淨虧損 | $ | (118,607) | | | $ | (98,364) | | |
| 其他全面收益(虧損)： | | | | |
| 外幣折算調整 | (1,365) | | | 158 | | |
| 綜合損失 | (119,972) | | | (98,206) | | |
| 減去：非控股權益可歸因於全面虧損 | (30,654) | | | (740) | | |
| 獨立半導體公司的全面虧損。 | $ | (89,318) | | | $ | (97,466) | | |
見合併財務報表附註。
獨立半導體公司
合併股東權益報表(虧損)和
非控股權益
(以千為單位的數額，但份額除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 會員權益 | | 普通股
甲類 | | 普通股
V類 | 其他內容
已繳費
資本 | | 累計
赤字 | | 累計
其他
全面
收入 | | 獨立半導體公司的股東權益(虧損)總額。 | | 非控制性
利息 | | 總計
股東
權益
(赤字) |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 單位 | | 金額 | | 股份(1) | | 金額 | | 股份(1) | | 金額 | | | | | | |
| 截至2019年12月31日的餘額 | 2,251,020 | | | $ | 41,468 | | | — | | | $ | — | | | — | | | $ | — | | | $ | 577 | | | $ | (55,766) | | | $ | (241) | | | $ | (13,962) | | | $ | 3,380 | | | $ | (10,582) | |
| 資本重組的追溯應用 | (2,251,020) | | | (41,468) | | | 33,405,625 | | | 3 | | | 33,373,294 | | | 3 | | | 41,462 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 調整後的餘額，期初 | — | | | $ | — | | | 33,405,625 | | | $ | 3 | | | 33,373,294 | | | $ | 3 | | | $ | 42,039 | | | $ | (55,766) | | | $ | (241) | | | $ | (13,962) | | | $ | 3,380 | | | $ | (10,582) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 股權獎勵的歸屬 | — | | | — | | | 882,908 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 出售非控股權益所得款項 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 6,180 | | | 6,180 | |
| 發行H類單位 | — | | | — | | | 125,101 | | | — | | | — | | | — | | | 711 | | | — | | | — | | | 711 | | | — | | | 711 | |
| 發行G類單位 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 405 | | | — | | | — | | | 405 | | | — | | | 405 | |
| 淨虧損 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (97,498) | | | — | | | (97,498) | | | (866) | | | (98,364) | |
| 外幣折算調整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 32 | | | 32 | | | 126 | | | 158 | |
| 2020年12月31日的餘額 | — | | | $ | — | | | 34,413,634 | | | $ | 3 | | | 33,373,294 | | | $ | 3 | | | $ | 43,155 | | | $ | (153,264) | | | $ | (209) | | | $ | (110,312) | | | $ | 8,820 | | | $ | (101,492) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 股權獎勵的歸屬 | — | | | — | | | 1,943,838 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 基於股份的薪酬 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 22,905 | | | — | | | — | | | 22,905 | | | — | | | 22,905 | |
| 截至2021年6月10日的淨虧損 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (2,619) | | | — | | | (2,619) | | | (586) | | | (3,205) | |
| 2021年6月10日的反向資本重組 | — | | | — | | | 60,441,289 | | | 6 | | | 454,077 | | | — | | | 251,229 | | | — | | | — | | | 251,235 | | | — | | | 251,235 | |
| 反向資本重組：ADK少數股東2021年6月10日的利息 | — | | | — | | | (378,605) | | | — | | | — | | | — | | | (36,831) | | | 40,892 | | | 40 | | | 4,101 | | | (4,101) | | | — | |
| 2021年6月10日之後的淨虧損 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (85,425) | | | — | | | (85,425) | | | (29,977) | | | (115,402) | |
| 收益負債的重新分類 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 158,517 | | | — | | | — | | | 158,517 | | | — | | | 158,517 | |
| 按交易所發行第V類至第A類 | — | | | — | | | 3,379,290 | | | — | | | (3,379,290) | | | — | | | (3,237) | | | — | | | — | | | (3,237) | | | 3,237 | | | — | |
| 按交易所向A類發行ADK有限責任公司單位 | — | | | — | | | 55,601 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 按淨額發行股權獎勵和現金行使股票期權 | — | | | — | | | 796,590 | | | — | | | — | | | — | | | (1,778) | | | — | | | — | | | (1,778) | | | — | | | (1,778) | |
| 每次TeraXion收購的發行量 | — | | | — | | | 5,805,144 | | | 1 | | | — | | | — | | | 81,275 | | | — | | | — | | | 81,276 | | | 1,165 | | | 82,441 | |
| 解除以前以第三方託管方式持有的股份 | — | | | — | | | 1,725,000 | | | 1 | | | — | | | — | | | (344) | | | — | | | — | | | (343) | | | 344 | | | 1 | |
| 外幣折算調整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (1,274) | | | (1,274) | | | (91) | | | (1,365) | |
| 截至2021年12月31日的餘額 | — | | | $ | — | | | 108,181,781 | | | $ | 11 | | | 30,448,081 | | | $ | 3 | | | $ | 514,891 | | | $ | (200,416) | | | $ | (1,443) | | | $ | 313,046 | | | $ | (21,189) | | | $ | 291,857 | |
(1) 追溯重述，以實施反向資本重組。
見合併財務報表附註。
獨立半導體公司
合併現金流量表
(金額以千為單位)
| | | | | | | | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度， |
| 2021 | | 2020 | |
| 經營活動的現金流： | | | | |
| 淨虧損 | $ | (118,607) | | | $ | (98,364) | | |
| 對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行的調整： | | | | |
| 折舊及攤銷 | 5,967 | | | 2,652 | | |
| 存貨減值費用 | 173 | | | 618 | | |
| 基於股份的薪酬 | 22,905 | | | — | | |
| 攤銷折價和債務發行成本 | 198 | | | 249 | | |
| 非現金利息支出 | — | | | 474 | | |
| 壞賬 | (158) | | | 47 | | |
| 與收購有關的應計或有對價 | — | | | 553 | | |
| (收益)保險箱公允價值重新計量變動造成的損失 | (21,600) | | | 76,935 | | |
| 權證公允價值變動造成的損失(收益) | 26,060 | | | — | | |
| (收益)或有對價和收益負債公允價值變動造成的損失 | 38,889 | | | — | | |
| 債務清償損失(收益) | (304) | | | — | | |
| 遞延城市半補償 | 500 | | | — | | |
| 遞延税項負債 | (516) | | | — | | |
| 未實現外幣交易(收益)損失 | (86) | | | — | | |
| 經營性資產和負債變動情況： | | | | |
| 應收賬款 | (4,477) | | | (1,304) | | |
| 庫存 | (3,171) | | | 767 | | |
| 應付帳款 | (2,476) | | | (207) | | |
| 應計費用和其他流動負債 | 5,382 | | | (38) | | |
| 遞延收入 | (837) | | | (1,821) | | |
| 預付費用和其他流動資產 | (3,706) | | | (1,918) | | |
| 其他長期負債 | 45 | | | 139 | | |
| 用於經營活動的現金淨額 | (55,819) | | | (21,218) | | |
| 投資活動產生的現金流： | | | | |
| 購置財產和設備 | (2,682) | | | (637) | | |
| 購買無形資產 | (1,388) | | | — | | |
| 購買軟件許可證的付款 | — | | | (134) | | |
| | | | |
| 企業合併，扣除現金 | (80,256) | | | — | | |
| 用於投資活動的現金淨額 | (84,326) | | | (771) | | |
| 融資活動的現金流： | | | | |
| 發行保險箱所得款項 | 5,000 | | | 25,765 | | |
| 出售非控股權益所得款項 | — | | | 6,180 | | |
| 發行債務的收益 | 775 | | | 6,112 | | |
| 反向資本重組收益 | 377,663 | | | — | | |
| 與反向資本重組相關的發行成本 | (19,902) | | | — | | |
| 債務的償付 | (17,543) | | | (4,183) | | |
| 融資軟件的付款方式 | (2,270) | | | (400) | | |
| 贖回H類單位 | (900) | | | — | | |
| 城市半第一批或有對價的結算 | (399) | | | — | | |
| 與既得股權獎勵的股份淨額結算有關的税款 | (1,844) | | | — | | |
| 行使股票期權所得收益 | 66 | | | — | | |
| 融資活動提供的現金淨額 | 340,646 | | | 33,474 | | |
| | | | | | | | | | | | |
| 匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響 | 265 | | | 58 | | |
| 現金、現金等價物和限制性現金淨增加 | 200,766 | | | 11,543 | | |
| 期初現金、現金等價物和限制性現金 | 18,698 | | | 7,155 | | |
| 期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 219,464 | | | $ | 18,698 | | |
| | | | |
| 補充披露現金流量信息： | | | | |
| 支付利息的現金 | $ | 1,234 | | | $ | 1,476 | | |
| | | | |
| 補充披露非現金投資和融資活動： | | | | |
| 應計但未支付的財產和設備購置 | $ | 240 | | | $ | 161 | | |
| 歷史會員權益的轉換 | $ | 41,278 | | | $ | — | | |
| G類認股權證無現金兑換 | $ | 407 | | | $ | — | | |
| 保險箱的改裝 | $ | 86,100 | | | $ | — | | |
| 安布里筆記的轉換 | $ | 4,119 | | | $ | — | | |
| 確認收益考慮因素 | $ | 119,759 | | | $ | — | | |
| 認股權證負債的確認 | $ | 74,408 | | | $ | — | | |
| 購買無形資產的應計項目 | $ | 17,820 | | | $ | 509 | | |
| 為企業合併發行的普通股的公允價值 | $ | 82,441 | | | $ | — | | |
| 企業合併的或有對價 | $ | 4,000 | | | $ | — | | |
| 企業合併的未來固定現金對價 | $ | 7,500 | | | $ | — | | |
見合併財務報表附註。
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
1)業務性質和列報依據
獨立半導體公司(“INDIE”)及其前身Ay Dee Kay，LLC，加利福尼亞州有限責任公司(“ADK LLC”)及其子公司在本文中統稱為“公司”。該公司為先進駕駛輔助系統(ADAS)、自動駕駛汽車、聯網汽車、用户體驗和電氣化應用提供高度創新的汽車半導體和軟件解決方案。該公司專注於激光雷達、雷達、超聲波和視覺等多種模式的邊緣傳感器。這些功能代表了電動汽車和自動駕駛汽車的核心基礎，而先進的用户界面正在改變駕駛艙內的體驗，以鏡像和無縫連接到人們每天所依賴的移動平臺。INDIE是一級汽車供應商的認可供應商，其平臺可以在世界各地的大型汽車製造商中找到。INDIE總部設在加利福尼亞州的Aliso Viejo，在德克薩斯州奧斯汀、馬薩諸塞州波士頓、密歇根州底特律、加利福尼亞州舊金山和聖何塞、匈牙利布達佩斯、德國德累斯頓、蘇格蘭愛丁堡、以色列海法、加拿大魁北克市、日本東京和中國各地設有設計中心和銷售辦事處。該公司聘請分包商生產其產品。這些分包商大多位於亞洲。.
最近的收購
2021年10月1日，INDIE達成了一項最終協議，並完成了對On Design以色列有限公司(“On Design以色列”)的收購，價格為$4,974成交時支付的現金(扣除獲得的現金)，$7,500到2022年，現金最高可達7,500現金的基礎上設計贏取業績。收購完成後，On Design以色列公司更名為INDIE半導體設計以色列有限公司。
2021年10月12日，INDIE從TeraXion的現有股東手中完成了對加拿大公司TERAXION Inc.(“TeraXion”)所有已發行股本的收購。收購事項已根據日期為二零二一年八月二十七日的股份購買協議(“購買協議”)完成。本次收購支付的總代價包括(I)約#美元。75,282現金(包括成交時支付的債務和獲得的現金淨額)；(2)獨立發行5,805,144公允價值為$的獨立A類普通股65,192；以及(Iii)獨立公司對TeraXion期權的假設，該期權成為可以購買的1,542,332公允價值為$的獨立A類普通股17,249.
2021年10月21日，INDIE與ADI公司達成了一項最終協議，以1美元的價格收購Symeo GmbH10,000成交時以現金計算，$10,0002023年現金和基於股權的收益最高可達858,369基於未來收入增長的獨立A類普通股的股票。Symeo的交易於2022年1月4日完成。
有關這些收購的詳細説明，請參閲附註3-業務合併。
雷橋收購反向資本重組II
於2021年6月10日(“截止日期”)，本公司根據於2021年5月3日修訂的日期為2020年12月14日的總交易協議，完成與雷橋收購二期有限公司(“TB2”)的一系列交易(“交易”)。在這項交易中，特拉華州的一家公司--雷橋收購II存續出版公司(“存續出版公司”)成立，成為TB2的繼任者上市公司，而TB2被歸化為特拉華州的一家公司，並與存續出版公司合併為一家合併子公司。緊接交易完成前(下稱“結束”)，TB2的股東贖回合共9,877,106TB2的普通股以及TB2的已發行普通股和認股權證被轉換為24,622,894尚存Pubco的A類普通股和17,250,000購買尚存Pubco的A類普通股的認股權證。TB2保薦人的已發行普通股和認股權證轉換為8,625,000A類普通股及8,650,000私募認股證。此外，TB2還發布了1,500,000向保薦人的關聯公司提供營運資本擔保，以償付營運資本本票(見附註10--擔保責任)。在收盤的同時，TB2籌集了$150,000在公共實體私人投資(PIPE)融資中，根據該融資，尚存的Pubco發行了15,000,000A類普通股。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
截止日期，倖存的pubco更名為獨立半導體公司，並將其A類普通股上市，面值為$0.0001每股(“普通股”)在納斯達克上，代碼為“INDI”。
緊接交易前，(I)本公司購買本公司G類單位的現有認股權證已淨行使，及10,019公司的G類單位已發行給認股權證持有人；(2)保險箱被轉換為284,925A類單位；。(Iii)安百利票據及其應累算利息已轉換為185,000A類單位和100,000C類單位；及(Iv)全部1,251,566根據公司C、D、E、F、G類單位的權利和偏好，將其轉換為A類單位。緊接着，每個未完成的A類單位和B類單位被拆分為大約27.8A類單位和B類單位(“兑換率”)。在分手之後，77,497,793A類單位被換成43,670,422A類普通股和33,827,371獨立和獨立的V類普通股9,564,150B類單位被換成了9,564,150獨立公司的A類普通股(1,791,147這類股份的比例受歸屬條件的限制)。
收市換股比率的計算方法為：(1)公司A類普通股的股數等於(A)收盤合併對價(定義見下文)除以(B)$10.00每股，除以(Ii)緊接收市前尚未完成的ADK LLC會員單位總數。美元的“結束合併對價”894,628是通過提取$確定的900,000合併對價減去適用調整數$5,372.
3,450,000獨立公司的A類普通股已發行並以託管方式持有(“託管股份”)，以備將來在達到盈利里程碑的情況下向TB2的贊助商發行。此外，ADK LLC的前所有者可能有權獲得最高10,000,000如果達到盈利里程碑，公司A類普通股的盈利股票。里程碑詳情見附註11-或有負債和或有負債。
閉幕後，公司董事會立即由以下成員組成九各位董事，七其中由本公司指定的。根據納斯達克的規定，大多數董事有資格擔任獨立董事。
根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)，這筆交易被視為反向資本重組。在會計準則準則(“ASC”)主題805的指導下，INDIE被視為財務報告目的的“收購人”。因此，本公司被視為合併後業務的會計前身，是美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的後續註冊人，這意味着公司以前各期的財務報表將在註冊人提交給美國證券交易委員會的未來定期報告中披露。我們報告的財務狀況和經營結果中最重大的變化是現金收益總額為#美元。399,511來自合併交易，其中包括150,000在與交易一起完成的PIPE融資的毛收入中。現金增加被與交易有關的交易費用約#美元抵銷。43,463加上獨立公司長期債務的償還，即#美元。15,607。大約$29,770截至2021年6月30日，獨立的交易成本和所有長期債務都已支付。大約$21,848在截至6月30日支付的交易成本中，2021年由TB2支付，作為交易結束的一部分。其餘的交易成本在2021年第三季度支付。
下表彙總了交易結束後立即發行的A類和V類普通股，以及交易對截至2021年6月10日的綜合股東權益表的影響：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | A類普通股 | | 第V類普通股 | | 額外實收資本 |
| | 股票 | | 金額 | | 股票 | | 金額 | |
| 贖回H類單位 | | (125,101) | | | $ | — | | | — | | | $ | — | | | $ | (900) | |
| 安布里票據轉換 | | 8,023,072 | | | 1 | | | — | | | — | | | 4,118 | |
| 認股權證淨結算額轉換 | | 278,533 | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 保險箱轉換 | | 7,466,891 | | | 1 | | | 454,077 | | | — | | | 86,099 | |
| PIPE和SPAC融資 | | 44,797,894 | | | 4 | | | — | | | — | | | 377,654 | |
| 賺取負債 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (119,759) | |
| 交易費用 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (21,575) | |
| 擔保責任 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (74,408) | |
| 2021年6月10日的反向資本重組 | | 60,441,289 | | | $ | 6 | | | 454,077 | | | $ | — | | | $ | 251,229 | |
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
風險和不確定性
新冠肺炎大流行(“大流行”)和控制其傳播的努力大大限制了人員、貨物和服務在全球的流動。大流行的持續時間和程度取決於目前無法準確預測的未來事態發展，包括大流行的持續時間和嚴重程度，新冠肺炎新的和更具傳染性和/或疫苗抗藥性的變種的嚴重程度和傳播率，為控制它或治療新冠肺炎而採取的行動，包括新冠肺炎疫苗的供應、分發、公眾接受率和有效性，以及對當地、地區、國家和國際客户和市場的經濟影響。這場大流行已經對全球經濟產生了不利影響，大流行的最終社會和經濟影響尚不清楚。
該公司在2020財年第二季度經歷了客户需求和產品出貨量的下降。這一下降主要是由於關閉或減少了在中國的客户製造設施的產能。從2020財年下半年開始，客户製造設施重新開工，一直到2021年，客户需求持續增加。因此，半導體行業，特別是汽車半導體行業，經歷了材料短缺和供應限制。鑑於公司對第三方製造供應商的依賴，這些行業動態導致了某些情況下的生產交付期延長、生產增加和成本加快，以及延遲滿足客户對其產品日益增長的需求，如果這些情況有增無減，將給公司帶來重大風險。在某些情況下，公司增加了訂單交付期，並根據其預期的需求向供應商下了採購訂單，以努力確保產能分配。然而，該公司無法預測大流行的持續時間或程度，也無法預測它可能對公司的財務狀況、運營和員工隊伍產生的全面影響。公司將繼續積極監測與疫情相關的迅速變化的局勢，並可能採取進一步行動改變公司的運營，包括聯邦、州或地方當局可能要求採取的行動，或公司認為符合其員工和與公司有業務往來的其他第三方的最佳利益的行動。
陳述的基礎
合併財務報表是根據美國公認會計準則和美國證券交易委員會的規則和規定編制的。本附註中提及的任何適用指引均指財務會計準則委員會(“FASB”)ASC及會計準則更新(“ASU”)所載的權威美國公認會計原則。綜合財務報表包括Ay Dee Kay，LLC，其全資附屬公司Indie Services Corporation、Indie LLC及Indie City LLC(均為加州實體)、Ay Dee Kay Limited(根據蘇格蘭法律註冊成立的私人有限公司)、INDIE GmbH(根據德國法律註冊成立的私人有限責任公司)、INDIE Kft(根據匈牙利法律註冊成立的有限責任公司)、TeraXion Inc.(根據加拿大法律註冊的公司)、INDIE半導體以色列有限公司(根據以色列法律註冊的私人有限公司)、其持有多數股權的附屬公司無錫獨立微電子(無錫)的賬目50於2021年12月31日，本公司及無錫的全資附屬公司--獨立半導體日本公司、獨立半導體香港有限公司及上海紫鷹微電子有限公司均持有本公司持有的2%股份。各附屬公司的所有重大公司間賬目及交易已於合併中註銷。本公司非全資附屬公司應佔的非控制性權益在綜合資產負債表中作為股東權益(虧損)單獨列報，在綜合經營表和綜合股東權益(虧損表)及非控制性權益表中作為非控制性權益列報(見附註2--重要會計政策摘要--合併)
2)重要會計政策摘要
預算的使用
根據美國公認會計原則編制合併財務報表，要求管理層作出估計和假設，以影響合併財務報表日期的資產和負債額以及或有資產和負債的披露，以及報告期內報告的費用金額。實際結果可能與這些估計和假設大不相同。
管理層持續評估其估計假設，包括與以下各項有關的假設：(1)應收賬款的應收性；(2)超額和陳舊存貨的減記；(3)保證義務；(4)分配給長期資產的價值和估計的使用年限；(5)税務資產的變現以及税務負債和税款準備金的估計；(6)與收購有關的金額；(7)無形資產和商譽的可回收性；(8)債務工具、認股權證和或有負債的公允價值的確認和披露；(9)份額的計算-
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
根據報酬；(X)應計費用；(十一)根據某些工程服務合同的進展情況按成本比計量確認收入。該等估計乃基於歷史數據及經驗，以及管理層認為在當時情況下屬合理的各種其他因素，而這些因素的結果構成對資產及負債賬面價值作出判斷的基礎，而該等資產及負債的賬面價值並非從其他來源輕易可見。該公司聘請第三方估值專家協助評估與各種合同安排相關的某些金融工具和資產的估值，以及與收購相關的資產估值。這種估計往往需要選擇適當的估值方法和模型，並在評估假設和財務投入的範圍時作出重大判斷。在不同的假設或情況下，實際結果可能與估計不同。
外幣
該公司的某些自給自足的外國子公司使用當地貨幣作為其職能貨幣。這些子公司的資產和負債已按期末的現行匯率換算成美元，並按當期的平均匯率換算成經營業績。非美國本位幣業務的財務報表折算產生的未實現匯兑損益在累計折算調整賬户累計其他全面虧損中累計。
對於那些以美元為功能貨幣的外國子公司，所有以外幣計價的賬户都重新計量為美元。重新計量以外幣計價的資產和負債所產生的未實現匯兑收益和損失包括在其他(收入)費用，淨額在合併經營報表和全面虧損報表中。屬於長期投資性質的國際公司間交易產生的損益以與折算損益相同的方式報告。已實現匯兑損益計入本報告所述期間的淨收入。
遠期外匯合約
該公司的遠期外匯合約用於對衝預期的以美元計價的銷售和購買以及以歐元計價的購買，不符合對衝會計條件，按公允價值確認。這些合同的公允價值的任何變化都反映為其他收入(費用)，淨額在運營説明書中。
整固
綜合財務報表包括本公司、其全資附屬公司及其因擁有多數表決權權益而控制的附屬公司的財務報表。附屬公司自收購之日(即本公司取得控制權之日)起全面合併，並繼續合併至該控制權終止之日。所有重要的公司間賬户和交易在合併中都會被剔除。本公司在合併財務報表中將與其非全資子公司相關的非控股權益確認為權益，與母公司的權益分開。應佔非控股權益的淨虧損計入綜合經營報表的淨虧損和綜合虧損。本公司對其有重大影響但不擁有控股權的投資採用權益會計法進行會計核算。
新興成長型公司
2012年JumpStart Our Business Startups Act(“JOBS Act”)第102(B)(1)條豁免新興成長型公司遵守新的或修訂的財務會計準則，直至私營公司被要求遵守新的或修訂的財務會計準則。JOBS法案規定，公司可以選擇不利用延長的過渡期，並遵守適用於非新興成長型公司的要求，任何此類選擇不利用延長的過渡期是不可撤銷的。我們是證券法第2(A)節定義的“新興成長型公司”，並已選擇利用新的或修訂的財務會計準則延長過渡期的好處。在交易完成後，我們的合併後公司仍將是一家新興的成長型公司，直到(I)截至該財年第二財季結束時，非關聯公司持有的我們普通股的市值超過7億美元的會計年度的最後一天，(Ii)我們在該財年實現總毛收入10.7億美元或更多的會計年度的最後一天(按通脹指數計算)，(Iii)我們在前三年期間發行超過10億美元不可轉換債券的日期，或(Iv)2024年12月31日。本公司預期將繼續利用
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
延長過渡期，但委員會可決定在此類準則允許的範圍內儘早採用這種新的或經修訂的會計準則。這可能導致難以或不可能將本公司的財務業績與另一家上市公司的財務業績進行比較，而該上市公司既不是新興成長型公司，也不是一家新興成長型公司，由於所用會計準則的潛在差異而選擇不利用延長的過渡期豁免。
現金和現金等價物
現金和現金等價物被定義為在購買之日原始到期日為90天或更短的短期、高流動性投資。截至2021年12月31日和2020年12月31日，現金和現金等價物由貨幣市場基金和現金存款組成，這些資金由公司子公司在當地司法管轄區的信譽良好的金融機構持有，包括以美元和當地貨幣計價的美國、亞洲、加拿大、德國和英國。
受限現金
本公司的限制性現金包括根據其PacWest循環信貸額度和累積信貸額度的條款，本公司有合同義務保持的現金。
信用風險集中
該公司將現金存入大型金融機構。有時，公司在個別銀行機構的現金餘額會超過聯邦存款保險公司承保的限額，但公司並未遭受任何此類存款的損失。
該公司根據對客户財務狀況和信用記錄的評估向客户發放信貸，一般不需要抵押品。信貸損失，如果有任何估計，在合併財務報表中計提，一直在管理層的預期之內。見附註16--收入--集中度。
公允價值計量
公允價值定義為於計量日期在有意願、見多識廣的市場參與者之間進行有序交易時將收到的資產出售價格或轉移負債所支付的價格。公允價值計量不根據交易成本進行調整。此外，管理層在確定金融工具的公允價值時採用了三級投入層次結構，強調使用可觀察的投入，而不是使用不可觀察的投入，要求可觀察的投入在可用時使用。可觀察到的投入是基於從本公司以外的來源獲得的市場數據的市場參與者假設。不可觀察的輸入是報告實體基於在該情況下可獲得的最佳信息對市場參與者自己的假設。在評估在釐定其公允價值時使用可觀察資料是否恰當時，本公司會根據所有相關事實及情況，考慮某一證券的市場是否“活躍”。
估值服務提供商通常從多個來源獲取市場交易數據和其他關鍵估值模型輸入，並通過使用被廣泛接受的估值模型，為服務協議條款要求其公允價值的個別證券提供單一的公允價值計量。估值服務提供者所使用的資料包括但不限於最近完成的交易及可比證券交易的市場價格、利率收益率曲線、信貸息差、貨幣利率及其他可觀察到的市場信息(視情況而定)。估值模型考慮(其中包括)截至計量日期的市場可觀察信息以及被估值證券的特定屬性，包括其期限、利率、信用評級、行業以及(如適用)抵押品質量和其他發行或發行人特定信息。當市場交易或其他市場可觀察數據有限時，在確定公允價值時應用判斷的程度大大增加。
作為考慮這些假設的基礎，管理層根據投入的可靠性和可觀測性確定公允價值時使用了三級價值等級，如下所示：
第1級-估值基於活躍市場的未調整報價，公司有能力獲得相同、不受限制的資產，不涉及任何有意義的判斷程度。活躍市場被定義為金融工具的交易以足夠的頻率和交易量持續提供定價信息的市場；
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
第2級--估值依據的是除第1級所列市場報價以外的直接和間接可觀察到的投入。第2級投入包括活躍市場中類似資產的報價和資產可觀察到的報價以外的投入，如證券和基於市場的投入的條款；
3級-估值基於使用不可觀察到的重要輸入的技術。3級資產和負債的估值需要最大程度的判斷。這些計量可以在資產或負債的市場活動很少(如果有的話)的情況下進行。本公司對某一特定投入對整個公允價值計量的重要性的評估需要判斷。在作出評估時，本公司會考慮資產特有的因素。在某些情況下，用於計量公允價值的投入可能屬於公允價值等級的不同級別。在這種情況下，公允價值計量被歸類的公允價值層次結構中的水平是根據對整個公允價值計量重要的最低水平投入來確定的。
公司在每個報告期的公允價值計量包括現金等價物、債務工具、基於股份的獎勵、保險箱、認股權證、或有對價和收益負債。本公司的應收賬款、應付賬款及應計費用等金融工具按賬面價值列報，由於距預期收款或付款日期的時間較短，因此賬面價值接近公允價值。本公司使用第3級公允價值計量重新計量與業務合併相關的未來權益(“保險箱”)、認股權證、或有對價及收益負債的簡單協議。
段信息
經營部門被定義為企業的組成部分，可獲得關於這些信息的單獨財務信息，由首席運營決策者在決定如何分配資源和評估業績時定期進行評估。首席運營決策者(“CODM”)是首席執行官。本公司有多項業務活動，並由個別部門經理管理和負責綜合單位水平以下的水平或組成部分的運營、經營結果和計劃。然而，CODM不審查離散的財務信息，因為公司的經營業績只由CODM在合併的基礎上審查。因此，本公司已一運營部門，因此，一可報告的部分。
收入
收入主要來自半導體解決方案的設計和銷售。收入在ASC 606的範圍內確認，即與客户簽訂合同的收入。如果公司履行了合同條款規定的履約義務，並且在合同規定的裝運條款所確定的所有權在發貨時或在客户收到時發生控制權轉移，扣除估計銷售退貨和津貼的應計項目後，公司在綜合經營報表中確認產品收入。公司徵收的銷售税和其他税，如果有的話，不包括在收入中。產品收入安排不包含重要的融資部分。
本公司一般向客户提供為期12個月的有限保修，規定本公司有義務修理或更換製造缺陷的產品。保修不單獨銷售，也不代表單獨的履約義務。因此，此類保修在ASC 460項下進行核算，擔保保修索賠的估計成本在記錄相關收入的期間作為售出貨物的成本應計。該公司很少為某些產品的客户提供延長的有限保修。如果損失是可能的並且可以合理估計，本公司將為已知的保修和賠償問題承擔費用。
與客户簽訂的工程服務合同只包含一項明確的履約義務，即基於商定規格的集成電路(IC)設計服務。工程服務合同通常還包括在IC設計服務完成後，由客户選擇以商定的價格購買IC。本公司已確定，購買IC的選擇權不是一項重大權利，也沒有為這一條款分配交易價。
對於集成電路開發安排，收入是隨着時間的推移確認的，因為服務是在投入的基礎上根據合同條款提供的，使用產生的成本作為進度的衡量標準，並在綜合業務報表中記為合同收入。所產生的成本是將控制權轉移給客户的最可靠的措施。在服務交付之前，收入將遞延開出或收到的金額。
實用的權宜之計和選舉
ASC 606要求披露分配給截至報告期尚未履行的履約義務的交易價格總額。該指南提供了一些實際的權宜之計，限制了這一點。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
因此，對於(I)最初預期期限為一年或以下的合同和(Ii)收入按本公司有權就所提供的服務開具發票的金額確認的合同，未履行義務的價值並未披露。該公司選擇不披露與未履行或部分未履行的合同相關的交易價格總額，這些合同符合這些標準。
該公司的政策是，只有在與成本相關的收益預計超過一年的情況下，才會將為獲得客户合同而產生的任何增量成本資本化。截至2021年12月31日和2020年12月31日，可資本化合同成本並不顯著，因此，沒有任何成本資本化。
本公司將與客户合同有關的運輸和搬運活動作為履行轉讓相關產品承諾的成本進行核算。當客户獲得產品控制權後產生的運輸和搬運成本，公司已選擇將這些成本作為履行承諾的成本而不是作為單獨的履行義務來核算。與向客户分銷產品相關的運輸和搬運成本微不足道，但如果發生，則在相關產品發貨給客户時計入一般銷售商品的成本。
銷貨成本
銷售商品的成本包括材料成本和合同製造服務的成本，包括由第三方鑄造廠加工的半導體晶圓，以及與包裝、組裝、測試和運輸產品相關的成本。此外，銷售商品的成本包括人員成本、嵌入式知識產權的某些版税、製造過程中使用的生產工具、物流、保修和生產面具的攤銷成本。銷售成本還包括通過企業合併獲得的某些無形資產的攤銷。
除了從產品運輸中獲得收入外，該公司還確認與某些工程服務合同有關的收入，這些合同有助於抵消為客户開發集成電路的成本。與履行這些合同相關的成本在發生的期間內作為研究和開發支出。
研發成本
研發費用包括進行產品設計和開發活動所產生的成本，包括員工薪酬和福利、支付給顧問的第三方費用、佔用成本、生產前工程面具成本、工程樣品和原型、包裝、測試開發和產品資質成本。在某些情況下，公司會與某些客户簽訂工程服務協議，以開發集成電路。履行這些合同所產生的成本被記錄為研究和開發成本。研發費用還包括通過企業合併獲得的某些無形資產的攤銷。所有的研究和開發費用都計入已發生的費用。
銷售、一般和管理成本
銷售、一般和行政成本包括銷售、行政管理、財務、會計、法律、人力資源和其他行政人員的員工薪酬和福利。此外，它還包括營銷和廣告、外部法律、税務和會計服務、保險和佔用成本以及根據員工人數分配的相關間接成本。銷售、一般和行政成本還包括通過企業合併獲得的某些無形資產的攤銷。銷售、一般和行政成本在發生時計入費用。
應收帳款
應收賬款包括主要因產品銷售和工程服務協議而應從客户那裏獲得的款項。應收賬款按發票金額入賬，不計息。公司採用備付法對應收賬款的潛在損失進行會計處理。本公司密切監察未付應收賬款，並在計提呆賬準備時考慮其對客户、過往虧損及當前經濟狀況的瞭解。本公司在列報的任何期間均未有重大核銷。
庫存，淨額
公司在先進先出的基礎上，按成本或可變現淨值中較低者對存貨進行估值。按照先進先出的原則，使用標準成本計算成本，標準成本近似於實際成本。根據對移動緩慢或過時部件的證據的定期審查，減少庫存以進行減記。減記是基於對每種特定產品的現有庫存和預測的客户需求之間的比較。一旦減記，庫存減記就不會被沖銷
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
直到庫存被出售或報廢。當條件顯示可變現淨值因實物變質、技術陳舊、價格水平變化或其他原因低於成本時，也會對庫存進行減記。所有庫存準備都記入合併經營報表中的銷貨成本。.
財產和設備，淨額
該公司的財產和設備主要包括實驗室設備、生產工具和麪具、設備、傢俱和固定裝置、租賃改進以及計算機硬件和軟件。財產和設備按成本減去累計折舊入賬。折舊是用直線法計算的，計算的基礎是三和七租賃年限及租賃改善，以剩餘租賃期或使用年限較短者為準。重大的改善措施被資本化，而日常維修和維護則在發生時計入費用。
生產口罩具有可見的未來好處，即它們將用於製造產品以滿足客户需求，並在估計的使用壽命內攤銷四好幾年了。用於研發或測試的生產面具不符合資本化標準，並作為研發成本支出。
無形資產，淨額
該公司的無形資產包括從企業合併中獲得的無形資產、知識產權(“IP”)和從第三方獲得許可的軟件。除與正在進行的研究和開發(“IPR&D”)有關的無形資產外，大多數無形資產的壽命有限，並在一段時期內攤銷。二至七這與預期利用這些資產的經濟效益的模式大致相同。知識產權研發被認為是無限期的，直到相關的研究和開發工作被放棄或完成。如果將來放棄開發，這些資產將在放棄期間支出。如果這些活動完成，管理層將確定這些資產的使用年限和攤銷方法。
長期資產減值準備
每當事件或環境變化顯示某項資產的賬面值可能無法收回時，本公司便會審核其長期資產(包括物業及設備及無形資產)的減值情況。該公司定期審查其經營業績的減值指標。被認為可能觸發減值審查的重要因素包括相對於預期歷史或預計未來經營業績的重大表現不佳，或資產使用方式的重大變化。將持有和使用的資產的可回收性是通過將資產(或資產組)的賬面金額與該資產(或資產組)預期產生的估計未貼現未來現金流量進行比較來衡量的。如果一項資產(或資產組)的賬面金額超過其估計的未貼現未來現金流量，則在公允價值小於賬面價值的範圍內確認減值費用。《公司》做到了不記錄截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度內長期資產的任何減值。
企業合併
本公司在ASC主題805下對其業務收購進行了説明，企業合併企業合併指導意見。收購的總成本根據相關可確認淨資產各自的估計公允價值分配。確定收購資產和承擔負債的公允價值需要管理層的判斷，而且往往涉及使用重大估計和假設，包括關於未來現金流入和流出、貼現率、資產壽命和市場倍數等項目的假設。
商譽
商譽是指被收購企業的購買對價的公允價值超過所收購的可識別淨資產的公允價值。商譽不攤銷，但每年於10月1日在報告單位層面進行減值測試，或更頻繁地在情況變化或發生事件時測試減值，該事件很可能會使報告單位的公允價值低於其賬面價值。
在評估商譽減值時，可能需要作出重大判斷。可以對定性因素進行評估，以確定報告單位的公允價值是否更有可能少於其賬面價值。如果對所有相關定性因素的評估顯示，報告單位的公允價值很可能大於其賬面價值，則無需進行商譽減值量化測試。如果對所有相關質量因素的評估顯示，報告單位的公允價值很可能少於其賬面價值，本公司將進行商譽減值量化測試。商譽的量化減值測試包括
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
報告單位的公允價值與其賬面價值的比較，包括分配給該報告單位的商譽。如果報告單位的賬面價值超過其公允價值，本公司將確認等同於超出金額的減值損失，但不限於分配給該報告單位的商譽金額。減值測試的應用需要判斷，包括確定報告單位、將資產和負債轉讓給報告單位以及確定每個報告單位的公允價值。
認股權證法律責任
本公司負責根據ASC 815-40發行的與交易相關的公開和私募認股權證的賬目，衍生品和套期保值-實體自有權益的合同(“ASC 815”)，在這種情況下，認股權證不符合權益分類標準，必須作為負債記錄。由於權證符合ASC 815中所設想的衍生工具的定義，權證在初始和每個報告日期根據ASC 820按公允價值計量，公允價值計量，公允價值變動被確認為其他收入(費用)，淨額關於合併業務報表。
賺取負債
收益股份分為兩部分：(I)與交易結束時擁有既得權益的股東有關連的股份，將於交易完成時賺取的既得股份(“既得股份”)；及(Ii)與交易結束時擁有未歸屬權益的股東有關連的股份(“未歸屬股份”)，將於向本公司提供的剩餘服務期內就其未歸屬股本股份及實現收益里程碑而賺取(“未歸屬股份”)。歸屬股份在綜合資產負債表中被歸類為負債，而未歸屬股份屬於股權分類的股份補償，將隨着時間的推移予以確認。收益負債最初在交易結束時按公允價值計量，隨後在每個報告期結束時重新計量。收益負債的公允價值變動被記錄為其他收入(費用)，淨額在合併業務報表中。
在實現第一個盈利里程碑時，負債分類部分被重新計量為其公允價值並重新分類為權益。收益負債的公允價值的最終變化被記錄為其他收入(費用)，淨額在合併業務報表中。
盈利負債的估計公允價值是通過蒙特卡洛模擬確定的，該模擬模擬了公司股票價格在盈利期間的未來路徑。計算中使用的假設是基於某些股價里程碑的實現情況，包括預計股價、波動性和無風險比率。
基於股份的薪酬
公司確認支付給員工和董事的所有以股份為基礎的薪酬支出。以股份為基礎的薪酬獎勵的公允價值在必要的服務期內攤銷，該服務期的定義是要求員工提供服務以換取獎勵的期間。該公司通常對僅包括服務條件的所有贈款使用直線歸因法。績效和服務條件的獎勵將在每個單獨歸屬的部分的服務期內支出。
期內確認的以股份為基礎的薪酬支出包括既有獎勵的實際支出和與非既有獎勵相關的支出。沒收被記錄為已發生的。
受限及某些業績獎勵及單位的公允價值乃根據授予日公司股票的價值釐定，業績獎勵及單位按基本業績狀況的實際結果作出調整。
所得税
作為這筆交易的結果，獨立半導體公司成為ADK LLC的控股公司。ADK LLC被視為美國聯邦以及最適用的州和地方所得税目的的合夥企業。作為一家合夥企業，ADK LLC不繳納美國聯邦以及某些州和地方的所得税。ADK LLC產生的任何應税收入或虧損都將根據其在合夥企業中持有的經濟利益，轉嫁並計入其成員(包括獨立企業)的應税收入或虧損。INDIE作為一家公司徵税，並就其在ADK LLC的任何應税收入或損失中的可分配份額以及由INDIE產生的任何獨立收入或損失繳納美國聯邦、州和地方所得税。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
所得税是根據本年度基本的聯邦、州和外國所得税混合税率確認的。作為ADK有限責任公司的唯一管理成員，獨立半導體公司合併了ADK有限責任公司及其子公司的財務業績。ADK LLC被視為合夥企業，因此不繳納美國聯邦所得税以及最適用的州和地方所得税。ADK LLC及其子公司產生的任何應税收入或虧損將根據其在ADK LLC持有的經濟權益傳遞給其成員，包括獨立半導體公司，並計入其成員的應税收入或虧損。此外，獨立半導體公司作為一家公司被徵税，並就其在ADK LLC的任何應納税收入或損失中的可分配份額以及由獨立半導體公司產生的任何獨立收入或損失繳納美國聯邦、州和地方所得税。截至2021年12月31日，該公司的所得税優惠可歸因於其非美國業務。
本公司根據美國會計準則第740條為其公司子公司按資產負債法核算所得税。根據這一方法，本公司確認遞延税項資產和負債，這是由於現有資產和負債的賬面金額及其各自的計税基礎與營業虧損和税項抵免結轉之間的差異所導致的未來税項後果。遞延税項資產及負債以制定税率計量，預期適用於預計收回或結算該等暫時性差額的年度的應税收入。税率變動對遞延税項資產和負債的影響在包括頒佈日期在內的期間的收入中確認。如果根據所有可獲得的正面和負面證據，部分或全部遞延税項資產很可能無法變現，則就遞延税項資產計入估值準備。截至2021年12月31日和2020年12月31日，公司繼續對其遞延税項資產維持全額估值準備金。
該公司根據有關確認和計量的兩步程序確認不確定税務頭寸的負債。本公司只有在當地税務機關根據税務立場的技術優點進行審查後，才更有可能維持税務立場，才會確認税務優惠。然後，本公司以最終與相關税務機關結算後實現的可能性大於50%的最大利益為基準，計量財務報表中從該等頭寸確認的税收利益。確認或計量的變化反映在根據以前無法獲得的新信息發生判斷變化的期間。截至2021年12月31日和2020年12月31日，公司已不確定了任何不確定的税務狀況。
該公司在其税務準備中記錄了與未確認的税收優惠相關的利息和罰款。截至2021年12月31日和2020年，不是應計利息或罰金計入綜合資產負債表，本公司已不記錄了任何相關費用。
綜合損失
外幣折算調整為$(1,365)及$158分別表示截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的淨虧損和綜合虧損之間的差額。
普通股股東應佔每股淨虧損
公司普通股股東應佔每股基本淨虧損的計算方法為：普通股股東應佔淨虧損除以當期已發行普通股的加權平均股數。普通股股東應佔淨虧損的計算方法是從綜合淨收益或虧損中減去非控股權益應佔淨收益或虧損。普通股股東應佔每股攤薄淨虧損的計算方法是將期內所有潛在的稀釋性普通股等價物計算在內。這些潛在普通股的稀釋效應反映在應用庫存股方法稀釋後的每股收益中。
近期會計公告
最近發佈的尚未採用的會計公告
2016年2月，FASB發佈了ASU 2016-02，租契(專題842)(“ASU 2016-02”)，其中要求承租人在開始之日為所有租約確認租賃負債，這是承租人有義務支付租賃所產生的租金，按貼現計算；以及使用權資產，這是代表承租人在租賃期內使用或控制使用特定資產的權利的資產。在新的指導方針下，出租人會計基本保持不變。對合並財務報表中列報的最早比較期間開始時存在或之後簽訂的租賃，必須採用經修訂的追溯過渡辦法。經修訂的追溯辦法將不要求對在提出的最早比較期間之前到期的租約進行任何過渡會計處理。FASB發佈了ASU 2019-10-金融工具-信用損失(主題326)、衍生工具和對衝(主題815)和租賃
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
(主題842)：生效日期2019年11月和ASU 2020-05-與客户的合同收入(主題606)和租賃收入(主題842)：某些實體的生效日期2020年6月。華碩更改了ASU 2016-02年度租賃的一些生效日期。在應用ASU 2019-10和2020-05之後，ASU 2016-02在2021年12月15日之後的年度期間和2021年12月15日之後的財政年度內的過渡期內有效。
管理層組建了一個跨職能小組，以評價和實施新的租賃指南，並已基本完成第三方軟件解決方案的實施，以促進遵守會計和報告要求。該小組繼續審查現有的租賃安排，並收集了很大一部分租賃組合並將其加載到軟件中。此外，管理層繼續加強其會計系統，並更新與新的租賃指南有關的業務流程和控制措施。總體而言，這些活動預計將使公司在2022財年第一季度採用後能夠滿足新的會計和披露要求。
該公司已選擇在2022年1月1日而不是在提出的最早的比較期間開始時適用過渡要求。這一辦法允許在採納期內進行累積效果調整，不會重述以前的期間。此外，公司選擇了過渡指南允許的一攬子實際權宜之計，不需要重新評估與包含租賃、租賃分類和初始直接租賃成本的合同有關的先前結論。作為一項會計政策選擇，該公司將從資產負債表列報中剔除短期租賃(期限為12個月或以下)，並將在合同中將非租賃和租賃部分作為某些資產類別的單一租賃部分進行核算。該公司正在完成其評估，它估計確認使用權資產和租賃負債對其綜合資產負債表的影響將是巨大的。然而，這對其綜合業務表、全面收益和現金流的影響不會很大。
2016年6月，FASB修訂了與金融工具減值相關的指南，作為ASU 2016-13的一部分，金融工具-信用損失(主題326)：金融工具信用損失的測量 儀器，它用預期信用損失模型取代已發生損失減值方法，公司根據預期信用損失估計確認撥備。這一ASU要求實體基於預期損失而不是已發生的損失來計量某些金融工具的減值，包括應收賬款。此ASU在2022年12月15日之後的財年有效，並允許提前採用，並將從2023年開始對公司有效。本公司目前正在評估新準則對本公司綜合財務報表和相關披露的影響。
2019年12月，財務會計準則委員會發布了ASU 2019-12, 所得税(主題740)--簡化所得税會計，通過取消一般原則的某些例外，簡化了所得税的會計處理ASC 740, 所得税。修正案還通過澄清和修改現有指南，改進了美國公認會計原則在ASC 740其他領域的一致應用並簡化了美國公認會計原則。ASU 2019-12在2020年12月15日之後的財年(非上市公司為2021年12月15日)生效，並允許提前採用。根據修正案的不同，可以在追溯、修改後的追溯或未來的基礎上採用。該公司並不期望對其合併財務報表的影響是實質性的.
最近採用的會計公告
2017年1月，FASB發佈了更新的2017-04年度會計準則，簡化商譽減值測試。新指引將第二步從商譽減值測試中剔除，轉而要求一家實體在分配給報告單位的資產和負債(包括商譽)的賬面價值超過報告單位的公允價值時，衡量分配給該報告單位的商譽減值。在2022年12月15日之後的財年，年度和中期商譽測試必須採用新的指導方針。該公司很早就採用了截至2021年12月31日的年度最新數據，對其綜合財務報表的影響並不大。
2020年8月，FASB發佈了ASU第2020-06號，實體自有權益中可轉換票據和合同的會計處理(ASU 2020-06)它簡化了某些具有負債和權益特徵的金融工具的會計處理，包括實體自身權益中的可轉換工具和合同。此外，ASU 2020-06要求應用IF-轉換方法來計算可轉換工具對稀釋後每股收益(EPS)的影響。ASU 2020-06在2021年12月15日之後的財年生效，允許在2020年12月15日之後的財年提前採用。ASU第2020-06號可用於完全追溯或修改追溯
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
基礎。該公司於2022年1月1日使用修改後的回溯性過渡方法提前採用了這一更新，對其合併財務報表的影響並不大。
2021年10月，FASB發佈了ASU 2021-08號，企業合併(主題805)：從與客户的合同中核算合同資產和合同負債。ASU 2021-08要求收購在企業合併中獲得的合同資產和合同負債的公司按照ASC 606確認和計量。與客户簽訂合同的收入。在收購之日，收購業務的公司應該記錄相關收入，就像它發起了合同一樣。在更新之前，收購公司按公允價值確認了這些金額。本次更新中的修正案在2022年12月15日之後開始的財政年度生效，包括這些財政年度內的過渡期。對於尚未印發的任何財務報表，允許及早採用，包括在過渡時期採用。該公司很早就採用了截至2021年12月31日的年度最新數據，對其綜合財務報表的影響並不大。
3)企業合併
該公司於2020年5月收購了City Semiconductor，Inc.(“City Semi”)，並於2021年10月收購了TeraXion和On Design以色列。這些收購是通過將購買對價分配到根據收購日估計公允價值收購的淨資產來記錄的。收購的購買對價超過收購淨資產的公允價值的部分計入商譽。公允價值是基於管理層的分析，包括第三方估值專家所做的工作。以下是購買對價最終分配給
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
為City Semi收購的資產和承擔的負債以及購買對價在2021年12月31日為TeraXion和OnDesign收購的資產和承擔的負債的初步分配：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 城市半決賽 | | TeraXion | | OnDesign以色列 |
| 收購價-現金對價 | | $ | 138 | | | $ | 74,050 | | | $ | 6,107 | |
| 補充：成交時支付的債務 | | — | | | 6,857 | | | — | |
| 減去：獲得的現金 | | — | | | (5,625) | | | (1,133) | |
| 已支付現金淨額 | | 138 | | | 75,282 | | | 4,974 | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| 總股本對價 | | 711 | | | 82,441 | | | — | |
| | | | | | |
| 收購價--應計現金對價 | | — | | | — | | | 7,500 | |
| 或有對價 | | 1,180 | | | — | | | 4,000 | |
| 淨對價 | | $ | 2,029 | | | $ | 157,723 | | | $ | 16,474 | |
| | | | | | |
| 假設的資產和負債淨額的公允價值： | | | | | | |
| 現金以外的流動資產 | | — | | | 7,627 | | | 119 | |
| 財產和設備 | | — | | | 6,009 | | | 1,315 | |
| 無形資產--軟件許可證 | | 139 | | | — | | | — | |
| 發達的技術 | | 369 | | | 43,594 | | | 5,077 | |
| 正在進行的研究和開發 | | — | | | 10,304 | | | 1,562 | |
| 客户關係 | | — | | | 12,682 | | | — | |
| 積壓 | | — | | | 2,378 | | | — | |
| 商號 | | — | | | 6,125 | | | — | |
| 其他非流動資產 | | — | | | — | | | 66 | |
| 流動負債 | | (177) | | | (5,840) | | | (754) | |
| 遞延收入 | | (41) | | | (1,025) | | | — | |
| 遞延税項負債，非流動 | | — | | | (20,272) | | | (1,578) | |
| 其他非流動負債 | | — | | | — | | | — | |
| 長期債務 | | — | | | (7,580) | | | — | |
| 購入淨資產的公允價值總額 | | 290 | | | 54,002 | | | 5,807 | |
| | | | | | |
| 商譽 | | $ | 1,739 | | | $ | 103,721 | | | $ | 10,667 | |
在對交易當天存在的事實和情況進行更詳細的分析後，TeraXion或On Design以色列公司業務合併記錄的淨資產估計公允價值的任何變化都將改變購買價格的分配。測算期內採購分配的任何後續重大變化將記錄在確定調整額的報告期內。
應收賬款及應付賬款，以及其他流動及非流動資產及負債，根據管理層的判斷及估計，按現有賬面價值計值，因為它們代表該等項目於購置日的公允價值。
由於與TeraXion和On Design以色列有關的收購最近才在當前過渡期內發生，交易的規模以及將獲得和分析的重要信息(其中一些位於外國司法管轄區)，公司對收購價格分配的公允價值估計是初步的，可能會發生變化
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
在容許計量期內，即本公司取得及分析於收購日期已存在的資料，以確定收購資產及承擔負債的公允價值所需的資料，但在任何情況下不得超過收購日期起計一年。截至2022年4月8日，該公司尚未最終確定分配給各種資產和負債的公允價值，包括但不限於財產、廠房和設備、可識別的無形資產、其他資產、遞延税金、商譽、税收不確定性、應付所得税和其他負債。具體而言，對於收購的無形資產的估值，本公司使用了公開可獲得的基準信息，以及各種其他假設，包括市場參與者假設以確定初步價值。在計量期內收購的資產和承擔的負債的公允價值的任何變化都可能導致商譽的重大調整。
收購城市半導體公司
2020年5月13日，公司收購了City Semi的某些資產和負債，後者開發了與模擬和混合信號集成電路相關的技術，重點是高速模數轉換器和數模知識產權核心。該公司將此次收購作為一項業務合併進行了會計處理。與收購相關的交易成本不是重大的，並在發生時計入費用。
成交時轉移的全部購買對價包括公允價值為#美元的或有對價。1,180自收購之日起。與收購有關的應付或有代價的最高限額為$2,000。收購日期或有代價的公允價值是根據本公司對實現最終使本公司有義務將額外代價轉移給賣方的業績目標的可能性的評估而確定的。或有對價由兩部分組成。第一期付款最高可達#美元。500，在收購後12個月內實現現金籌集目標，以及456於2021年5月實現。第二期應支付，最高限額為#美元。1,500，在採用所獲得的開發技術的產品發貨時。任何未清償或有對價負債的公允價值將在每個報告期結束時重新計量，由此產生的任何重新計量損益將在合併業務報表中確認。2021年9月，本公司支付了第一批或有對價。第二批或有對價負債的公允價值為#美元。980截至2021年12月31日。第一批和第二批或有對價負債的公允價值為#美元。500及$900分別截至2020年12月31日。截至2020年12月31日的第一批或有對價負債的公允價值反映在其他流動負債於綜合資產負債表內及截至2021年12月31日及2020年12月31日的第二批或有代價負債的公允價值反映於其他長期負債.
關於此次收購，二City Semi的現有員工，包括City Semi的創始人和唯一股東，與本公司訂立了僱傭協議。由於存在與這些協議相關的服務條件，相關補償費用與收購分開入賬。公司在必要的服務期內，以直線法在綜合經營報表中將相關補償費用確認為研發費用。
本公司估計，收購的已開發技術無形資產的使用年限為七年了且取得的軟件許可無形資產的使用年限約為一年，表示軟件許可證的剩餘期限。購買對價超過收購淨資產公允價值的部分被記為商譽，這主要歸因於集合的勞動力。不是已確認的商譽中的一項預計可在所得税方面扣除。
自收購日期2020年5月13日至2020年12月31日，City Semi包含在公司綜合經營報表中的收入和收益金額為591和$(396)。
下面顯示的未經審計的備考財務信息概述了公司和City Semi的綜合運營結果，就好像收購已經在2020年1月1日完成一樣。
| | | | | |
| 截至的年度 |
| 2020年12月31日 |
| 綜合收入 | $ | 23,388 | |
| 綜合所得税前淨虧損 | (96,121) | |
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
未經審計的備考財務信息包括可直接歸因於業務合併並可事實支持的調整。這些調整主要反映了已獲得的開發技術的攤銷和與對價有關的補償費用，將在創始人受僱兩週年時轉給他。未經審計的備考財務信息僅供説明之用，並不一定表明如果收購發生在2020年1月1日將實現的經營結果。
2021年6月10日，關於交易的完成，公司支付了$900贖回先前發行的H類單位。
收購TERAXION Inc.
於2021年8月27日，INDIE訂立股份購買協議(“購買協議”)，根據該協議，INDIE的全資加拿大附屬公司(“買方”)同意向現有股東購買TeraXion的全部已發行股本。此次收購交易於2021年10月12日完成，TeraXion成為ADK，LLC的全資子公司。
此次收購的總收購價格為加元。200,000(“買入價”)，須予支付50%的現金和50在獨立公司A類普通股中的百分比，可能會受到各種收購價格的調整。交易完成後，為本次收購支付的總對價包括(I)約#美元75,282現金(包括成交時支付的債務和獲得的現金淨額)；(2)獨立發行5,805,144公允價值為$的獨立A類普通股65,192基於美元的市場價值11.23每股；以及(Iii)獨立公司對TeraXion期權的假設，該期權成為可以購買的1,542,332公允價值為$的獨立A類普通股17,249.
TeraXion是設計和製造創新光子元件的市場領先者。該公司支付了高於收購的有形和已確認無形資產淨值的溢價(即商譽)，因為此次收購加速了INDIE成為一家半導體和軟件級解決方案提供商的願景，該解決方案提供商將為涵蓋先進的駕駛員輔助系統(ADA)和自動駕駛汽車的多種傳感器模式提供解決方案。這筆商譽預計不會在納税時扣除。
從2021年10月12日至2021年12月31日，TeraXion的收入和收益包括在公司的綜合經營報表中6,075和$(1,474)。
在截至2021年12月31日的一年中，INDIE產生了大約1,640與收購有關的費用，這些費用主要是法律費用，並作為銷售、一般和行政費用。
以下顯示的未經審計的備考財務信息概述了公司和TeraXion的綜合業務結果，就好像收購已於2021年1月1日完成：
| | | | | | | | | | | |
| 截至的年度 |
| 2021年12月31日 | | 2020年12月31日 |
| 綜合收入 | $ | 66,788 | | | $ | 43,783 | |
| 綜合所得税前淨虧損 | (126,350) | | | (104,768) | |
未經審計的備考財務信息包括可直接歸因於業務合併並可事實支持的調整。預計信息反映的調整預計將對公司的經營業績產生持續影響，並可直接歸因於此次收購。未經審計的備考結果包括調整，以反映(其中包括)與收購有關的直接交易成本、根據每項可識別無形資產的初步價值將產生的增量無形資產攤銷，以及消除與收購完成時償還的遺留TeraXion以前貸款有關的部分利息支出。未經審計的備考財務信息僅供説明之用，並不一定表明如果收購發生在2020年1月1日將實現的經營結果。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
收購On Design以色列有限公司。
2021年10月1日，INDIE達成了一項最終協議，並完成了對On Design以色列有限公司(“On Design以色列”)的收購4,974成交時支付的現金(扣除獲得的現金)，$7,500將在2022年支付，並反映在其他流動負債截至2021年12月31日，最高可達7,500將在實現某些里程碑時支付。收購完成後，On Design以色列公司更名為INDIE半導體設計以色列有限公司，併成為該公司的全資子公司。
公司支付了高於收購的有形和已確認無形資產淨值的溢價(即商譽)，因為此次收購為公司帶來了一支在雷達系統實施方面擁有豐富經驗的工程開發團隊，這將加快INDIE進入雷達市場的速度，並使公司能夠抓住第一級客户的戰略機遇。這筆商譽預計不會在納税時扣除。
在截至2021年12月31日的一年中，INDIE產生了大約365與收購有關的費用，這些費用主要是法律費用，並作為銷售、一般和行政費用。
成交時轉移的全部購買對價還包括公允價值為#美元的或有對價。4,000自收購之日起。與收購有關的應付或有代價的最高限額為$7,500。收購日期或有對價的公允價值是根據本公司對最終使本公司有義務將額外對價轉移給賣方的業績目標實現概率的評估而確定的。或有對價由兩部分組成。第一期(“分期付款”)應支付，最高限額為#美元。2,500，在實現產品設計流水線的基礎上30幾個月的收購。第二期(“設計大獎”)是應支付的，最高限額為$5,000，在獨立獲得設計大獎後，36幾個月的收購。任何未清償或有對價負債的公允價值將在每個報告期結束時重新計量，由此產生的任何重新計量損益將在合併業務報表中確認。Tapeout和Design Win或有對價負債的公允價值為$1,817及$2,222分別截至2021年12月31日。截至2021年12月31日的Tapeout和Design Win或有對價負債的公允價值均反映在其他長期負債在合併資產負債表中。
On Design以色列公司截至2021年12月31日的年度預計財務信息不披露，因為這些結果對公司的綜合財務報表並不重要。
4)庫存，淨額
庫存，淨額包括以下內容：
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| | 2021 | | 2020 |
| 原料 | $ | 2,380 | | | $ | — | |
| 在製品 | 6,301 | | | 4,277 | |
| 成品 | 2,151 | | | 882 | |
| 庫存，毛數 | 10,832 | | | 5,159 | |
| 減去：庫存儲備 | 1,752 | | | 2,259 | |
| 庫存，淨額 | $ | 9,080 | | | $ | 2,900 | |
於截至2021年12月31日及2020年12月31日止年度內，本公司確認減記存貨價值#美元173及$618，分別為。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
5)財產和設備，淨額
財產和設備，淨額由下列各項組成：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 十二月三十一日， |
| 使用壽命 | | 2021 | | 2020 |
| (單位：年) | | | | |
| 生產工具 | 4 | | $ | 10,158 | | | $ | 3,925 | |
| 實驗室設備 | 4 | | 4,489 | | | 1,757 | |
| 辦公設備 | 3 - 7 | | 1,893 | | | 1,077 | |
| 租賃權改進 | * | | 395 | | | 129 | |
| 在建工程 | | | 256 | | | — | |
| 財產和設備，毛額 | | | 17,191 | | | 6,888 | |
| 減去：累計折舊 | | | 6,101 | | | 4,719 | |
| 財產和設備，淨值 | | | $ | 11,090 | | | $ | 2,169 | |
*租賃改進按租賃改進的剩餘租賃期或估計使用年限中較短者攤銷。
公司確認折舊費用為#美元。1,198及$947分別截至2021年12月31日及2020年12月31日止年度。
尚未投入使用的固定資產主要包括資本化的內部使用軟件和某些尚未投入使用的工具和其他設備。
6)無形資產，淨額
無形資產淨額由下列各項組成：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2021年12月31日 | | 2020年12月31日 |
| 加權
平均值
剩餘
使用壽命 | | 毛收入
攜帶
金額 | | 累計
攤銷 | | 網絡
攜帶
金額 | | 加權
平均值
剩餘
使用壽命 | | 毛收入
攜帶
金額 | | 累計
攤銷 | | 網絡
攜帶
金額 |
| 發達的技術 | 6.7 | | $ | 49,040 | | | $ | (1,374) | | | $ | 47,666 | | | 6.4 | | $ | 369 | | | $ | (35) | | | $ | 334 | |
| 軟件許可證 | 2.5 | | 23,297 | | | (6,286) | | | 17,011 | | | 0.6 | | 4,391 | | | (3,759) | | | 632 | |
| 客户關係 | 6.7 | | 12,682 | | | (365) | | | 12,317 | | | | | — | | | — | | | — | |
| 知識產權許可證 | 1.5 | | 1,736 | | | (1,687) | | | 49 | | | 1.7 | | 1,736 | | | (1,614) | | | 122 | |
| 商號 | 6.7 | | 6,125 | | | (182) | | | 5,943 | | | | | — | | | — | | | — | |
| 積壓 | 1.8 | | 2,378 | | | (239) | | | 2,139 | | | | | — | | | — | | | — | |
| 匯率對總賬面價值的影響 | | | (631) | | | — | | | (631) | | | | | — | | | — | | | — | |
| 有限壽命的無形資產 | | | 94,627 | | | (10,133) | | | 84,494 | | | | | 6,496 | | | (5,408) | | | 1,088 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 知識產權研發 | | | 11,866 | | | — | | | 11,866 | | | | | — | | | — | | | — | |
| 匯率對總賬面價值的影響 | | | (75) | | | — | | | (75) | | | | | — | | | — | | | — | |
| 壽命不定的無形資產總額 | | | 11,791 | | | — | | | 11,791 | | | | | — | | | — | | | — | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 無形資產總額 | | | $ | 106,418 | | | $ | (10,133) | | | $ | 96,285 | | | | | $ | 6,496 | | | $ | (5,408) | | | $ | 1,088 | |
該公司獲得了軟件許可證，用於與其產品相關的研究和開發工作。在2021財年，該公司獲得了額外的軟件許可證。此外，本公司還收購了先進的技術、客户
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
業務合併導致的關係、商號、積壓和知識產權研發。有關更多信息，請參閲附註3-業務組合。
具有有限壽命的無形資產在未來現金流受益的預期期間內按直線攤銷。本公司定期監測和評估這些資產的減值情況。截至2021年12月31日，確定無無形資產減值。
截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的無形資產攤銷為4,769及$1,705，幷包含在商品銷售成本、研發費用, 和銷售、一般和行政費用根據它們各自的性質，在合併業務報表中。
根據截至2021年12月31日應攤銷的已確定壽命無形資產的金額，預計未來五個會計年度每年的攤銷費用如下：
| | | | | |
| 2022 | $ | 17,538 | |
| 2023 | 17,729 | |
| 2024 | 13,021 | |
| 2025 | 9,607 | |
| 2026 | 9,607 | |
| 此後 | 16,992 | |
| 總計 | $ | 84,494 | |
7)商譽
下表列出了截至2021年12月31日的商譽賬面金額和活動：
| | | | | |
| 金額 |
| 2020年12月31日的餘額 | $ | 1,739 | |
| 收購(注3) | 114,388 | |
| |
| 匯率對商譽的影響 | (921) | |
| 截至2021年12月31日的餘額 | $ | 115,206 | |
商譽增加了$114,388在2021財年，由於在此期間完成的收購。關於獲得的商譽的詳細討論見附註3。
該公司根據其定期安排的測試，對截至第四財季第一天的商譽進行了減值測試。這項測試的結果表明，公司的商譽沒有受到損害。在截至2021年12月31日的財年中，沒有注意到其他減值指標。
8)保修
公司的保修負債包括在截至2021年12月31日和2020年12月31日的綜合資產負債表上的應計費用和其他流動負債中。下表列出了公司在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度內產品保修責任總額的變化：
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 期初餘額 | $ | 201 | | | $ | 192 | |
| 因收購承擔的保修責任 | 226 | | | — | |
| 已簽發保修的應計費用 | 151 | | | 86 | |
| 在該期間內履行的保證義務 | (25) | | | (77) | |
| 期末餘額 | $ | 553 | | | $ | 201 | |
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
9)債務
下表列出截至2021年12月31日和2020年12月31日的債務構成：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 本金
傑出的 | | 未攤銷
折扣和
發行成本 | | 攜帶
金額 | | 本金
傑出的 | | 未攤銷
折扣和
發行成本 | | 攜帶
金額 |
| 三一定期貸款，2022年到期 | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 12,000 | | | $ | (665) | | | $ | 11,335 | |
| 短期貸款，2022年到期 | 810 | | | — | | | 810 | | | 459 | | | — | | | 459 | |
| 購買力平價貸款，2022年到期 | — | | | — | | | — | | | 1,868 | | | — | | | 1,868 | |
| Tropez可轉換貸款，2021年到期 | — | | | — | | | — | | | 2,000 | | | — | | | 2,000 | |
| 加拿大帝國商業銀行貸款，2026年到期 | 7,102 | | | (19) | | | 7,083 | | | — | | | — | | | — | |
| 定期貸款總額 | 7,912 | | | (19) | | | 7,893 | | | 16,327 | | | (665) | | | 15,662 | |
| | | | | | | | | | | |
| 循環信貸額度 | — | | | — | | | — | | | 1,675 | | | — | | | 1,675 | |
| 安布里可轉換債券，2021年到期 | — | | | — | | | — | | | 3,607 | | | (111) | | | 3,496 | |
| 債務總額 | $ | 7,912 | | | $ | (19) | | | $ | 7,893 | | | $ | 21,609 | | | $ | (776) | | | $ | 20,833 | |
截至2021年12月31日和2020年12月31日的未償債務在綜合資產負債表中分類如下：
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 流動負債--流動債務 | $ | 2,275 | | | $ | 8,488 | |
| 非流動負債--扣除當前到期日的長期債務 | 5,618 | | | 12,345 | |
| | | |
| $ | 7,893 | | | $ | 20,833 | |
安布里可轉換次級應付票據
二零一二年十二月四日，本公司訂立二與投資者的可轉換票據和交換協議，根據該協議，全部未償還本金為$3,500及相應的應累算利息$107根據現有貸款協議持有的股份被交換為二本金總額為#美元的可轉換次級票據2,604及$1,003。可轉換附屬票據的利息為0.93年利率，按年複利計算。本金總額以及所有應計和未付利息應於2017年12月4日全額到期。2017年12月3日，本公司簽訂了一項12個月這些規則的擴展二可轉換票據和交換協議。
於2018年12月3日，本公司訂立一項36個月這些規則的擴展二可轉換票據和交換協議。一年的利率36個月延期已修改為3.07年利率。該公司記錄了此次可轉換債務延期的折扣，以及與嵌入轉換期權的增強價值相關的額外實收資本的相應增加。該公司正在攤銷利息支出的折扣。36個月延長期。
延長到期日的修正案被視為對債務的修改。
本金總額為$的可轉換附屬票據2,604及$1,003被轉換為聚合185,000A類單位和100,000C類單位，分別由投資者在到期日之前酌情決定或在發生流動性事件時自動生成，如貸款協議中所定義。該公司決定，嵌入的轉換選項不應與其宿主工具分開。
2020年12月，Embry將票據轉讓給其附屬公司Cézanne Investments Ltd.(“Cézanne”)。於二零二零年十二月三十一日，該等應付可轉換附屬票據扣除未攤銷折價後的賬面價值總額為$3,496。截至2020年12月31日的應計利息總額為$458，幷包含在應計費用和其他流動負債在公司的綜合資產負債表上。2021年6月10日，塞尚在交易完成時行使了轉換權利，
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
安布里可轉換票據以賬面價值#美元轉換為股權。4,119，包括$3,607本金餘額和應計利息#美元512.
太平洋銀行定期貸款和循環信貸額度
本公司於2015年1月與太平洋西部銀行(“太平洋西部”，前身為Square 1 Bank)訂立貸款及擔保協議，提供最高達#美元的定期貸款。10,000到期日為2020年9月。這筆定期貸款的利息等於其中較大者一實際高於最優惠利率的百分比，或4.5未償還借款的利率為%。此外，貸款和擔保協議規定了循環信貸額度。循環信貸額度的利息等於下列兩者中較大者七十五實際利率比最優惠利率高出基點，或4.25%，未償還借款。貸款和擔保協議的條款不時被修改，最近一次修改的日期為2021年2月21日。修正案延長了貸款的到期日，並調整了金融契約的借款上限。2017年8月，作為貸款和擔保協議修正案的一部分，公司向太平洋西部公司發出認股權證，以購買3,388G類單位。2021年6月10日，這些認股權證被淨行使，並最終轉換為82,187獨立A類普通股的股份。
在2020年間，該公司對PacWest貸款協議進行了三次修訂。根據修正案的條款，$889，截至2020年1月30日，全額未償還本金和利息從PacWest定期貸款轉移到循環信貸額度。此外，修正案還修改了某些財務契約，包括該公司維持最低現金餘額#美元。2,300並將借款上限調整為#美元。2,000.
截至2021年12月31日和2020年12月31日，公司擁有不是定期貸款的未償還餘額。
截至2021年12月31日和2020年12月31日，循環信貸額度未償還餘額為零及$1,675，分別為。公司在定期貸款和循環信貸額度下的借款總額不得超過#美元。20,000及$2,000分別截至2021年12月31日和2020年12月31日。信貸額度下任何特定時間的借款總額限於國內應收賬款的一個百分比，逾期不到90天，並受其他因素影響。
循環信貸額度受到債務契約的約束，如果違反債務契約，可能導致未償還餘額立即到期。截至這些財務報表發佈之日，本公司已遵守或獲得了對所有此類公約的豁免。
2021年11月5日，公司簽署了PacWest貸款協議的修正案，(I)將循環信貸額度下的最高借款能力提高到#美元20,000，(2)將銀行的擔保權益限制在設定為102.5貸款支取金額的%，(Iii)取消各種報告和限制性契諾，(Iv)將到期日延長至2022年11月4日，及(Iv)將利率降至2.1年利率。此外，修正案要求該公司將現金餘額抵押為太平洋西部公司現金擔保賬户中未償還餘額的總額。在執行修正案後，該公司償還了未償還的餘額#美元。1,675在這一新安排下的原有信貸額度下。
三一定期貸款
於2018年3月，本公司與利邦資本基金(“利邦”)訂立定期貸款協議，借入$15,000以一種11.25年利率。關於這筆貸款，本公司向利邦發出認股權證，要求其收購6,250G類單位，每單位行使價為$35.42
2020年10月，公司與利邦簽訂了新的貸款協議，取代了2018年3月的協議。這筆新貸款的本金為#美元。12,000，這筆錢被換成了舊貸款的本金餘額#11,325，貸款人手續費為$474並向該公司支付現金#美元194。此外，本公司向利邦發出1,844購買公司G類單位的額外認股權證，其公允價值為#美元405。出於會計目的，新的貸款協議被視為修改。舊貸款的未攤銷折扣被視為新貸款的額外債務折扣，以及向利邦支付的貸款人費用和於2020年10月向利邦發出的額外認股權證。2021年6月10日，這些認股權證被淨行使，並最終轉換為196,346獨立A類普通股的股份。
這筆新貸款的到期日為2024年10月1日，利息相當於10.75%或最優惠税率加7.5%。定期貸款可以通過支付本金和利息，外加以下的預付款費用來預付4.0%至1.0償還本金的%，取決於生效日期和預付款日期之間的時間長度。在決賽中
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
償還，期末費用為#美元720由本公司付予利邦。這筆定期貸款以該公司的幾乎所有資產為抵押，但在某種程度上，它們尚未擔保太平洋西部公司的優先債務。
截至2020年12月31日，公司擁有11,335利邦定期貸款項下未償還貸款，扣除因發行附註14-股東權益所述認股權證而產生的未攤銷折價及發行成本。債務貼現和發行成本按實際利率法在貸款期限內通過利息支出攤銷。舊貸款每月只需支付#美元的利息。141直到2019年11月開始償還本金，付款增加到#美元493每月一次。新貸款只需支付#美元的利息。108直到2021年10月開始償還本金，付款增加到#美元391月息，實際利率為15.8%.
於2021年6月21日，本公司已全額償還未償還貸款餘額及應計利息#美元13,261，包括本金$12,000、期末費用和提前解約費$1,200及應累算利息$61。作為償還的結果，公司確認了債務清償損失#美元。1,585，其中包括(1)剩餘的未攤銷折價和債務發行費用#美元577和(2)已支付的期末費用和提前解約費，以前沒有應計#美元1,008，在截至2021年12月31日的年度綜合經營報表中。
短期貸款
無錫
2019年11月13日，無錫與中信股份集團有限公司簽訂短期貸款協議，本金餘額總額為人民幣2,000，或大約$285，並計入利息4.785年利率。本金餘額以人民幣計價，未償還餘額在每個報告期內根據外幣匯率的變化進行調整。2020年11月13日，該協議的條款被延長至12個月，本金和利息於2021年11月15日到期。2021年11月19日，全額清償了與中信股份集團公司的全部欠款。
2020年10月15日，無錫與寧波銀行簽訂短期貸款協議，本金餘額總額為人民幣1,000或大約$151並承擔…的利息4.785%。2021年4月29日，無錫向NBCB增加短期貸款本金人民幣1,000或大約$155到本金餘額總額為人民幣4,000。2021年10月14日，2020年10月15日起的借款全部還清。2021年10月18日，無錫與NBCB重新簽訂人民幣短期貸款協議1,000，或大約$150並承擔…的利息4.785%。截至2021年12月31日，NBCB的未償還短期貸款總額為人民幣2,000.
2021年11月18日，無錫還與南京銀行簽訂了一項短期貸款協議，本金餘額總額為人民幣#元。3,000，或大約$453並承擔…的利息4.00%，這使其總未償還本金餘額增加到人民幣5,000或$787截至2021年12月31日。
截至2020年12月31日，短期貸款的未償還本金餘額總額為#美元。459.
TeraXion
關於收購TeraXion，公司於2021年10月12日承擔了與加拿大經濟發展部的一筆短期貸款。這筆貸款的利率是8%，按月支付，到期日為2022年4月1日。截至2021年12月31日，未償還本金餘額總額為#美元23.
特羅佩音符
於2020年1月31日，本公司與Tropez Fund Limited(“Tropez”)訂立本金為美元的可換股貸款協議2,000並須受下列權益規限12年利率。貸款的條款規定了一項可續期的180天最長任期為12個月。本公司於2020年7月29日續貸180天句號。該票據於2021年1月21日修訂，將到期日延長至較早的2021年12月31日或與雷橋收購II有限公司的合併完成(見附註1-業務性質及呈報基準)。此外，2021年1月21日的修正案刪除了與貸款相關的轉換權。於2021年6月17日，本公司全額償還未償還貸款餘額及應計利息#美元2,346這筆貸款被終止了。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
工資保障計劃
2020年4月，本公司根據由美國小企業管理局(SBA)管理的冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案(CARE法案)的Paycheck保護計劃申請貸款。2020年5月，貸款獲得批准，公司從貸款中獲得毛收入#美元。1,868(“PPP貸款”)。購買力平價貸款採取期票的形式，在票據日期後兩年到期，利息利率為1.0年利率。每月的本金和利息支付，減去任何可能的寬恕金額(下面討論)，將從2021年開始。購買力平價貸款規定了通常的違約事件，其中包括與未能根據該貸款付款有關的事件。本公司可隨時預付購買力平價貸款本金，而不會招致任何預付罰款。購買力平價貸款對任何個人股東都沒有追索權，除非該股東將貸款收益用於未經授權的目的。
如果公司提出申請，並根據小企業管理局的要求編制支出文件，小企業管理局和貸款人可以免除全部或部分PPP貸款。根據CARE法案，貸款豁免適用於自貸款批准之日起的適用期間內記錄的工資成本、承保租金支付和承保水電費的總和。就《CARE法案》而言，工資成本不包括每年按比例計算的超過100,000美元的單個僱員的補償。不超過25%的免税額可以用於非工資成本。如果全職員工人數減少，或者如果年薪在10萬美元或以下的員工的工資和工資減少超過25%，寬恕就會減少。
2021年5月10日，小企業管理局和貸款人免除了PPP貸款的全部餘額。因此，該公司記錄了清償債務的收益#美元。1,889，即本金餘額#美元。1,868及應累算利息$21，在截至2021年12月31日的年度綜合經營報表中。
TeraXion循環信貸
與2021年10月12日收購TeraXion有關，該公司在加拿大帝國商業銀行承擔了循環信貸，信貸額度為加元9,440以最優惠利率加利息計息0.25%，按加元每月分期付款155加上利息，2026年10月到期。隨着時間的推移，每月分期付款的償還會降低信用額度。截至2021年12月31日，貸款的未償還本金餘額和信用額度為#美元。7,102或CAD8,976。這筆貸款是由加元授權的信貸安排擔保的7,000來自銀行，以最優惠利率加利息計息0.25%。這一信貸額度在2021年12月31日未使用。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
下表列出了截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度利息支出構成：
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 利邦定期貸款的利息支出： | | | |
| 合同利益 | $ | 719 | | | $ | 1,523 | |
| 折價攤銷和發行成本 | 138 | | | 110 | |
| 857 | | | 1,633 | |
| 其他債務的利息支出： | | | |
| 合同利益 | 322 | | | 421 | |
| 攤銷折價和發行成本 | 60 | | | 139 | |
| 382 | | | 560 | |
| 利息支出總額 | $ | 1,239 | | | $ | 2,193 | |
債務的未來到期日如下：
| | | | | |
| 2022 | $ | 2,275 | |
| 2023 | 1,469 | |
| 2024 | 1,469 | |
| 2025 | 1,469 | |
| 此後 | 1,230 | |
| 總計 | $ | 7,912 | |
10)認股權證法律責任
在交易結束時，TB2 A類普通股的持有人自動收到獨立公司的A類普通股，TB2認股權證的持有人自動收到17,250,000具有實質相同條款的獨立認股權證(“公共認股權證”)。在閉幕時，8,625,000保薦人擁有的TB2 B類普通股，自動轉換為8,625,000獨立A類普通股的股份，以及8,650,000保薦人持有的私募認股權證，每份可行使一TB2 A類普通股，每股$11.50每股，自動轉換為認股權證以購買一獨立A類普通股股票價格為$11.50按實質相同條款(“私募配售認股權證”)每股配售。同樣在閉幕時，TB2發佈了1,500,000向保薦人的關聯公司提供營運資本認股權證，以償付一張為#美元的營運資本本票。1,500(“營運資金認股權證”及“私人配售認股權證”)。這些營運資金認股權證的條款與私募認股權證大體相同。
認股權證只可於2021年7月10日(30交易完成後的天數)至2026年6月10日。本公司可贖回公開認股權證，價格為$0.01根據手令30僅在A類普通股的最後銷售價格至少為美元的情況下18.00以每股計算20在一個交易日內30-在發出贖回通知日期前第三天結束的交易日內，只要有有效的註冊聲明和有效的招股説明書，該等認股權證所涉及的A類普通股在30當日兑換期。如果公司如上所述贖回認股權證，管理層將有權要求所有持有人在“無現金基礎上”行使認股權證。
根據有關公開認股權證的認股權證協議，本公司須盡其最大努力維持認股權證的註冊聲明的效力。如果登記聲明在企業合併完成後90天內仍未生效，權證持有人可根據證券法規定的登記豁免，以無現金方式行使認股權證，直至有有效登記聲明的時間及本公司未能維持有效登記聲明的任何期間為止。在登記聲明在行使時無效或無現金豁免的情況下
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
於行使認股權證時，該認股權證持有人無權行使該認股權證以換取現金，而在任何情況下(不論登記聲明是否有效)，本公司將不會被要求以現金淨額結算認股權證行使。
私募認股權證的條款與上述公開認股權證相同，不同之處在於私募認股權證只要由保薦人或其獲準受讓人持有，便不可贖回。
本公司已審閲購買其A類普通股的認股權證條款，以決定認股權證應在其綜合資產負債表中分類為負債或股東權益。為了將權證歸入股東權益，權證必須(A)與公司的權益掛鈎，(B)符合ASC 815-40中的權益分類條件，衍生品和套期保值--實體自身權益的合同。如果認股權證不符合權益分類的條件，則在綜合資產負債表中作為按公允價值計量的權證負債列賬，隨後權證的公允價值變動在經營報表中記為權證的公允價值變動。其他收入(費用)，淨額。本公司決定，所有認股權證均須按公允價值在綜合資產負債表中作為負債列賬，並在綜合經營報表中記錄公允價值變動(見附註13-公允價值計量)。於2021年6月10日交易完成時，認股權證的初始公平價值為#美元。74,408，在綜合資產負債表中記為負債和額外實收資本的減值。
下表為公司於2021年6月10日行使已發行認股權證時可發行的A類普通股股數摘要(共有不是截至2020年12月31日的未償還認股權證)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 股份數量 | | 鍛鍊
價格 | | 贖回價格 | | 到期日 | | 分類 | | 初始公允價值 |
| 公開認股權證 | 17,250,000 | | | $ | 11.50 | | | $ | 18.00 | | | June 10, 2026 | | 負債 | | $ | 42,435 | |
| 私人認股權證 | 10,150,000 | | | $ | 11.50 | | | 不適用 | | June 10, 2026 | | 負債 | | $ | 31,973 | |
截至2021年12月31日，沒有行使權證，公允價值為$100,467.
11)或有負債和或有負債
賺得的里程碑
INDIE的某些股東有權獲得高達10,000,000如果達到盈利里程碑，公司A類普通股的盈利股票。盈利里程碑代表兩個獨立的標準，每個標準都賦予合格的股東5,000,000達到的每個里程碑的收益份額。如果在交易完成後和2027年12月31日之前的任何時間，獨立公司A類普通股的成交量加權平均價格大於或等於美元，則認為每個盈利里程碑都達到了12.50或$15.00對任何二十任何時間內的交易日三十-交易日期間，分別。此外，如果Indie進行出售，也被認為達到了盈利里程碑。出售是指發生下列任何情況：(I)根據交易法規則13E-3進行“私有化”交易，或不再受交易法第13或15(D)條規定的報告義務的約束；(Ii)A類普通股不再在國家證券交易所上市，但未能滿足適用證券交易所規則的最低上市要求；或(Iii)所有權變更(包括合併或合併)或完全清算或解散的計劃獲得批准。
該等收益股份分為兩部分：(I)與交易結束時將於交易完成時賺取既得權益的股東有關連的股份(“既得股份”)及(Ii)與交易結束時擁有未歸屬權益的股東有關連的股份(“未歸屬股份”)，該等股份將於向本公司提供的剩餘服務期內就其未歸屬股本股份及於實現收益里程碑時賺取(“未歸屬股份”)。歸屬股份在綜合資產負債表中被分類為負債，而未歸屬股份屬於權益分類股份補償，將隨着時間的推移予以確認(見附註17-股份補償)。收益負債最初在交易結束時按公允價值計量，隨後在每個報告期結束時重新計量。收益負債的公允價值變動被記錄為其他收入(費用)，淨額在合併業務報表中。
盈利負債的估計公允價值是通過蒙特卡洛模擬確定的，該模擬模擬了公司股票價格在盈利期間的未來路徑。計算中使用的假設是基於某些股價里程碑的實現情況，包括預計股價、波動性和無風險比率。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
託管份額
3,450,000獨立公司的A類普通股被託管，如果達到盈利里程碑，未來可能會向TB2的贊助商發行。代管股份的盈利里程碑與盈利股份的盈利里程碑相同。每個里程碑的實現都將使股東有權50總託管份額的%。代管股份已作為負債入賬，並在每個報告期按公允價值重新計量。
在2021年6月10日交易結束時，賺取負債的初始公允價值為#美元。119,759，在合併資產負債表中記為長期負債和額外實收資本的減值。
截至2021年11月9日，第一個賺取里程碑已經實現，而第二個賺取里程碑仍未實現。第一個盈利里程碑的實現消除了以前阻止這一工具被歸類為股權的安排中的可變性。因此，與第一個盈利里程碑相關的盈利負債被記錄到額外實收資本按其公允價值計入綜合資產負債表。同時，與第二個盈利里程碑相關的未賺取負債也被重新計量為其公允價值，並根據ASC 815-40重新分類為額外實收資本在合併資產負債表中。與第一個和第二個盈利里程碑相關的總公允價值為$158,517以及公允價值變動為#美元。38,758從其初始測量日期開始記錄為其他收入(費用)，淨額在合併業務報表中。
截至2021年12月31日，有不是資產負債表上剩餘的負債。
或有對價
2020年5月13日，關於收購City Semi，該公司將或有對價記錄為長期負債，公允價值為#美元。1,180。或有對價由兩部分組成。第一期付款最高可達#美元。500，在收購後12個月內實現現金籌集目標，以及456於2021年5月實現。第二期應支付，最高限額為#美元。1,500，在採用所獲得的開發技術的產品發貨時。2021年9月，本公司支付了第一批或有對價。第二批或有對價負債的公允價值為#美元。980截至2021年12月31日。
2021年10月1日，關於收購安泰設計以色列有限公司，該公司將或有對價記錄為長期負債，公允價值為#美元。4,000。或有對價由兩部分組成。第一期付款最高可達#美元。2,500，在內部實現流水線後30幾個月的收購。第二期應支付，最高限額為#美元。5,000，在獨立獲得設計大獎後，36幾個月的收購。第一批和第二批或有對價負債的公允價值為#美元。1,817及$2,222，並記錄在其他長期負債在截至2021年12月31日的綜合資產負債表中。自收購日期以來的公允價值變動記錄於其他收入(費用)，淨額在合併業務報表中。
有關更多信息，請參閲附註3-業務組合。
12)未來股權的簡單協議(“SAFE”)
於截至二零二零年十二月三十一日止年度內，本公司與現有投資者及第三方投資者訂立保險箱協議，所得款項總額為25,765。保險箱要求公司向保險箱持有人發行股權，以換取他們在股權募集至少$時的投資35,000。2021年4月，本公司與第三方投資者簽訂了保險箱協議，購買總金額為$5,000。保險箱要求公司向保險箱持有人發行股權，以換取他們在股權融資(包括SPAC交易)時的投資，總購買價格至少為$35,000.
隨着交易於2021年6月10日完成，所有保險箱都轉換為ADK LLC的A類會員單位，然後成為7,466,891A類普通股和454,077獨立公司V類普通股的股份。在改裝時，保險箱的公允價值為#美元。86,100，在綜合資產負債表中作為額外實收資本的減少入賬。保險箱的公允價值是$。102,700截至2020年12月31日。公允價值在上次計量日期與換算日期之間的變動記錄於其他收入(費用)，淨額在合併業務報表中。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
13)公允價值計量
本公司的債務工具在其綜合資產負債表中按賬面值入賬，可能與其各自的公允價值不同。公司可轉換票據的公允價值是使用債務可轉換為證券的估值、外部定價數據、基於與公司未償還借款相同剩餘期限的類似發行的利率和信用評級來估計的。Embry可轉換票據的公允價值是根據分類為3級的估值投入確定的。本公司定期貸款和Tropez票據的公允價值一般接近其賬面價值。
截至2021年12月31日，公司持有的貨幣遠期合同為#美元。3,075以遠期匯率賣出美元，買入加元。這些合同公允價值的任何變化都反映在綜合業務報表中。公允價值在2021年12月31日的變動是極小的。
下表列出了該公司金融資產和負債的公允價值層次：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2021年12月31日的公允價值計量 |
| 1級 | | 2級 | | 3級 | | 總計 |
| 負債： | | | | | | | |
| 認股權證法律責任 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 100,467 | | | $ | 100,467 | |
| | | | | | | |
| ONDesign以色列或有對價-逐步退出 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 1,817 | | | $ | 1,817 | |
| ONDesign以色列或有考慮事項-設計大獎 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 2,222 | | | $ | 2,222 | |
| 城市半或有對價--第二批 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 980 | | | $ | 980 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年12月31日的公允價值計量 |
| 1級 | | 2級 | | 3級 | | 總計 |
| 負債： | | | | | | | |
| 保險箱 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 102,700 | | | $ | 102,700 | |
| 城市半或有對價--第一批 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 500 | | | $ | 500 | |
| 城市半或有對價--第二批 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 900 | | | $ | 900 | |
截至2021年12月31日和2020年12月31日，公司的現金和現金等價物均以現金或公允價值接近賬面價值的一級工具持有。
第3級披露
保險箱
保險箱的估值採用與保險箱條款一致的概率加權預期回報法(“PWERM”)估值方法，包括(I)通過合格股權融資進行轉換，(Ii)通過收購一家特殊目的收購公司進行轉換，(Iii)在2021年12月31日之前沒有通過股權或收購進行轉換，(Iv)清算事件，以及(V)解散事件。使用PWERM確定保險箱的公允價值需要對每一種情景的可能性和每一種情景下確定的公允價值進行假設和估計。在每一種情況下，使用適當的估值方法對保險箱進行估值，包括根據保險箱的條件進行計算和蒙特卡羅模擬，該模擬利用幾何布朗運動公式來模擬保險箱的轉換和支付。不可觀測的顯著輸入包括貼現率、恆定波動率和幾何布朗運動。任何單獨的這些投入的顯著增加(減少)將導致公允價值計量顯著降低(更高)。
隨着交易於2021年6月10日完成，所有保險箱都轉換為ADK LLC的A類會員單位，然後成為7,466,891A類普通股和454,077獨立公司V類普通股的股份。在改裝時，保險箱的公允價值為#美元。86,100，其估值基於公司的市場收盤價$10.87每股。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
認股權證
權證的估值使用Black-Scholes-Merton公式和蒙特卡洛模擬分析。計算權證的公允價值需要主觀假設的投入。其他合理的假設可能會得出不同的結果。負債的賬面金額可能會有很大波動，實際支付的金額可能與負債的估計價值有很大不同。
截至2021年12月31日止年度，認股權證並無贖回，負債賬面值因公允價值重新計量而出現波動。
或有收益
或有收益採用蒙特卡羅分析進行估值，以模擬公司股票價格在收益期間的未來走勢。負債的賬面金額可能會有很大波動，實際支付的金額可能與負債的估計價值有很大不同。截至2021年11月9日，實現了首個賺出里程碑。現有負債重新計量為其公允價值，並從負債重新分類為額外實收資本在合併資產負債表中。更多信息見附註11--或有負債和或有負債。
下表列出了為每項公允價值計量假定的重大不可觀察的投入：
| | | | | | | | | | | | | |
| 截至2021年12月31日 | | | | 截至2020年12月31日 |
| 輸入 | | | | 輸入 |
| 負債： | | | | | |
| 保險箱 | | | | | |
| 貼現率 | 不適用 | | | | 75 | % |
| 恆定波動因數 | 不適用 | | | | 40 | % |
| 幾何布朗運動 | 不適用 | | | | 0.98 | |
| 認股權證 | | | | | |
| 預期波動率 | 36.0 | % | | | | 不適用 |
| 城市半或有對價--第一批 | | | | | |
| 貼現率 | 不適用 | | | | 10.3 | % |
| 城市半或有對價--第二批 | | | | | |
| 貼現率 | 10.8 | % | | | | 10.3 | % |
| | | | |
| | | | | |
| ONDesign以色列或有對價-逐步退出 | | | | | |
| 貼現率 | 4.37% | | | | 不適用 |
| ONDesign以色列或有考慮事項-設計大獎 | | | | | |
| 貼現率 | 4.37% | | | | 不適用 |
| 或有收益--第二個里程碑 | | | | | |
| 恆定波動因數 | 40 | % | | | | 不適用 |
14)股東權益
交易後股東權益
鑑於交易於2021年6月10日完成，在交易結束時已發行和未償還的所有歷史成員在ADK LLC的股權根據公司的權利和特權被轉換為公司的A類或V類普通股，具體如下：
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2021年6月10日 |
| 成員單位 | 傑出的 | | A類普通股 | | 第V類普通股 |
| 甲類 | 1,381,424 | | | 12,612,470 | | | 25,791,473 | |
| B類 | 293,221 | | | 9,564,150 | | | — | |
| C類 | 400,000 | | | 11,520,101 | | | — | |
| D類 | 236,521 | | | 1,568,565 | | | 5,806,776 | |
| E類 | 112,916 | | | 1,309,971 | | | 2,229,122 | |
| F類 | 492,110 | | | 16,380,782 | | | — | |
| G類 | 10,019 | | | 278,533 | | | — | |
| 總計 | 2,926,211 | | | 53,234,572 | | | 33,827,371 | |
H類單位被贖回，現金支付#美元。900.
合併前的會員權益
下表和信息反映了截至2021年6月10日和2020年12月31日收盤前ADK LLC成員的歷史股權信息：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| |
| 截至2021年6月10日 | | 截至2020年12月31日 |
| 授權 | | 已發佈 | | 傑出的 | | 授權 | | 已發佈 | | 傑出的 |
| 甲類 | 3,136,518 | | | 1,381,424 | | | 1,381,424 | | | 3,136,518 | | | 911,500 | | | 911,500 | |
| B類 | 513,846 | | | 367,395 | | | 293,221 | | | 513,846 | | | 367,927 | | | 229,732 | |
| C類 | 400,000 | | | 400,000 | | | 400,000 | | | 400,000 | | | 300,000 | | | 300,000 | |
| D類 | 236,521 | | | 236,521 | | | 236,521 | | | 236,521 | | | 236,521 | | | 236,521 | |
| E類 | 112,916 | | | 112,916 | | | 112,916 | | | 112,916 | | | 112,916 | | | 112,916 | |
| F類 | 492,110 | | | 492,110 | | | 492,110 | | | 492,110 | | | 492,110 | | | 492,110 | |
| G類 | 11,482 | | | 10,019 | | | 10,019 | | | 11,482 | | | — | | | — | |
| H類 | 5,000 | | | 4,500 | | | 4,500 | | | 5,000 | | | 4,500 | | | 4,500 | |
| 總計 | 4,908,393 | | | 3,004,885 | | | 2,930,711 | | | 4,908,393 | | | 2,425,474 | | | 2,287,279 | |
關於其於2007年2月9日成立的事宜，本公司發出911,500A類單位到四個初始成員。2012年12月28日，本公司發佈300,000C類單位出售給投資者，原始發行價為$0.01每單位總代價為$3,000.
本公司保留185,000A類單位和100,000與附註9-債務所述可轉換票據有關的C類單位。在根據票據條款轉換未償還本金之前，這些單位不會發行或未償還。
第五次修訂和重新簽署的有限責任公司協議(“ADK有限責任公司經營協議”)授權將B類單位從243,000目標單位513,846單位。B類單位是發放給員工、董事和顧問的利潤利益。見附註17--基於股份的薪酬。
2015年7月24日，本公司發佈221,739D類單位以原始發行價$出售給投資者33.82每單位現金代價約為$7,215，扣除發行成本$285。2015年8月28日，公司又發佈了一份14,782D類單位出售給現有投資者，原始發行價為$33.82每單位現金代價為$500.
2017年7月25日，本公司發佈112,916E類單位向投資者出售，原始發行價為$35.42每單位現金代價為$3,963，扣除發行成本$37.
作為與利邦和太平洋西部公司債務協議條款修訂的一部分，該公司發行了購買G類單位的認股權證，見附註9-債務。關於於2018年3月與利邦訂立定期貸款協議，
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
該公司發行了總計6,250執行價為$的權證35.42購買G級單位。2018年4月，作為貸款和擔保協議修正案的一部分，公司向太平洋西部公司發出認股權證，以購買3,388G類單位，執行價為$35.42(見附註21--承付款和或有事項)。2020年10月1日，關於與利邦的新貸款協議，本公司向利邦增發認股權證以購買1,844G類單位，執行價為$35.42根據與先前發行的G類認股權證相同的條款和特徵。
在公司宣佈主交易協議(“MTA”)後，太平洋西部公司於2021年2月3日致函公司，要求52,632滿足2017年8月9日信貸安排修正案中包含的規定的認股權證。2021年6月8日，本公司與PacWest簽訂和解協議並相互發布，雙方承認並同意原件3,388已發行的認股權證完全符合信貸安排修訂。
2018年6月，本公司發佈492,110F類單位向投資者出售，發行價為$54.87每單位現金代價為$26,790，扣除發行成本$210.
2020年5月，本公司發佈4,500向City Semi的所有者出售H類單位作為業務合併的一部分，請參閲附註3-業務合併。
股權單位持有人的權利和特權如下：
清算權和與流動性事項權利有關的分配
該公司的經營協議概述了授予C、D、E、F、G和H類單位持有人的清算和其他優先權利。這些權利包括在本公司向其成員進行特別分配(不包括任何單位分配)、出售本公司、清算事件或解除本公司的情況下給予優惠待遇。分配條款很複雜，取決於要分配的收益數額。在收益足以回報每一類的資本投資並提供比另一類更大的資金的情況下50在參與的基礎上，每個類別的資本投資的百分比，然後是F類為最優先的，並將有權獲得F類單位的原始發行價，其次是E類、D類和C類單位，每個類別分別以其單位的原始發行價的金額為準，然後是H類和G類單位，直到原始發行價。可供分配的剩餘金額根據其完全稀釋的百分比在所有類別單位(G類單位除外)之間分攤。如果分配收益不足以回報每一類的資本投資並提供比另一類更大的資本投資50因此，運營協議提供了許多分配瀑布，旨在根據特定的收益金額實現每一類在每一種情況下的權利。一般而言，如果首選類通過固定的優先級接收150其資本的%，與100%的資本，加上對剩餘部分的參與，那麼優先類別將獲得最高150%的資本，沒有參與。A類和B類只在優先股之後剩餘收益的範圍內獲得剩餘部分的分配。
轉換權
C、D、E、F、G及H類單位的每一單位可由持有人選擇轉換為已繳足及不應評税的A類單位，其數目由適用的C、D、E、F、G或H類單位的原始發行價除以於轉換日期生效的該等C、D、E、F、G及H類單位的轉換價格(原始發行價)而釐定。此外，每個C、D、E、F、G或H類單位應自動轉換為A類單位，轉換價格為適用於C、D、E、F、G或H類單位的轉換價格。根據《證券法》的註冊聲明，公司根據《證券法》的註冊聲明出售其證券後，應立即以適用於C、D、E、F、G或H類單位的轉換價格自動轉換為A類單位。在該聲明中，(I)每單位公開發行價格不低於$180.53(經F類單位拆分和反向拆分及其他調整後調整)及(Ii)預期總髮行價至少為#美元200,000。轉換價格應為根據經營協議中定義的任何反稀釋條款調整後的初始發行價。
投票權
每個A級單位有權獲得1.47(1.47)每個A類單位的投票數。這一比率不時修訂為等於(X)除以(Y)，其中(X)等於(I)發放給初始成員及其繼承人和受讓人的A類單位加上(Ii)授權B單位和G單位的總數，以及(Y)等於發放給初始成員及其繼承人和受讓人的A類單位的總數。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
除法律另有規定外，乙類單位持有人無權投票。C、D、E和F類單位的每個持有者有權一按可轉換為C、D、E和F類單位的A類單位投票。G類和H類單位的持有者無權投票，除非法律另有要求，或者如果G類或H類單位的持有者按照經營協議將其單位轉換為A類單位。
15)非控股權益
ADK少數族裔持有人
由於交易於2021年6月10日完成，ADK LLC的某些成員(“ADK少數股東”)保留了大約26ADK LLC的%會員權益。在2021年12月10日之後，ADK少數股東可以不時地與INDIE交換ADK LLC中的此類持有者單位，以換取同等數量的INDIE A類普通股。因此，獨立公司在ADK LLC的所有權權益將增加。ADK少數股東的所有權權益在公司的綜合財務報表中作為非控股權益入賬。該公司對ADK LLC的所有權約為78截至2021年12月31日。
關於這筆交易，公司向ADK LLC的某些成員發行了一份總額為33,827,371獨立公司V類普通股(“V類持有人”)的股份。V類普通股的股份不向其持有人提供獨立的經濟權利；然而，每個V類持有者有權與A類獨立普通股的持有者一起投票，每股V類普通股使持有人有權(1)投票時每股V類普通股的投票權(取決於股票拆分、股票股息和重新分類的慣常轉換率調整)。截至2021年12月31日，該公司共有30,448,081已發行和已發行的第V類普通股。
無錫的非控股權益
ADK LLC已持有50截至2021年12月31日和2020年12月31日，無錫的持股比例。無錫不時出售股權，交易令ADK LLC在綜合資產負債表上的控股權減少。截至2021年12月31日，ADK LLC保持其在無錫的控股權和財務權益。因此，無錫的財務報表與ADK LLC及其其他全資子公司的財務報表合併。在無錫持有的少數股權在本公司的綜合財務報表中作為非控股權益入賬。
16)收入
收入的分類
該公司按地理區域對與客户簽訂的合同的收入進行分類，因為公司管理層認為它最好地描述了收入和現金流的性質、金額、時間和不確定性如何受到經濟因素的影響。
下表列出了截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度按客户發貨地點地理位置分類的收入：
| | | | | | | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度， |
| 2021 | | 2020 |
| 美國 | $ | 11,313 | | | $ | 4,281 | |
| 大中華區 | 25,973 | | | 14,297 | |
| | | |
| 拉丁美洲 | 5,192 | | | 1,530 | |
| 亞太地區其他地區 | 1,006 | | | 1,478 | |
| 歐洲 | 4,928 | | | 1,024 | |
| 總計 | $ | 48,412 | | | $ | 22,610 | |
合同餘額
某些資產或負債是根據收入確認、賬單和現金收取的時間逐個合同入賬的。合同負債主要涉及遞延收入，包括收到的預付款
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
在控制權移交給客户之前，從客户那裏獲得合同，因此收入在產品和服務交付時或在提供服務時確認。該公司記錄的未開賬單收入為#美元402及$55分別於2021年12月31日和2020年12月31日，作為其預付費用和其他流動資產在隨附的合併資產負債表中。
下表列出了截至2021年12月31日和2020年12月31日與工程服務合同有關的負債：
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 遞延收入 | $ | 1,840 | | | $ | 1,665 | |
截至2021年12月31日和2020年12月31日，合同負債包括為遞延收入並在合併資產負債表中分類為流動負債。
於截至2021年12月31日及2020年12月31日止年度內，本公司確認1,665及$2,143與本期間開始時已列入遞延收入的數額相關的收入。遞延收入隨着時間的推移而波動，原因是從客户收到的付款時間和所提供服務的確認收入發生了變化。
與剩餘履約債務有關的收入是尚未確認的合同發展安排的金額，其中包括合併資產負債表上的遞延收入和將在未來期間確認為收入的未開賬單金額。截至2021年12月31日，未確認為收入的履約債務數額為#美元8,972，其中大約55預計在接下來的一年中將確認為收入12個月剩下的部分在此之後。這一數額不包括最初預期期限為一年或一年以下的合同的剩餘履約債務的價值。已受限制的可變對價不包括在尚未確認的履約債務數額中。
濃度
如下所示，我們的一些客户在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度中佔公司總收入的10%以上：
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 客户A | 39.0 | % | | 57.0 | % |
| 客户B | 4.6 | % | | 12.9 | % |
這些客户的流失將對公司的綜合財務業績產生重大影響。
所代表的最大客户31截至2021年12月31日的應收賬款百分比，代表的兩個最大客户34%和12截至2020年12月31日的應收賬款的百分比。截至2021年12月31日或2020年12月31日，沒有其他個人客户佔應收賬款的10%以上.
17)基於股份的薪酬
在2021年6月10日交易完成時，ADK LLC的基於股票的薪酬獎勵(定義如下)按以下交換比率轉換為獨立公司的股權27.80。以下股份及每股資料乃根據交換比率從歷史披露中轉換而成。
2021年綜合股權激勵計劃
公司董事會通過了2021年6月10日生效的獨立半導體公司2021年綜合股權激勵計劃(以下簡稱2021年計劃)，該計劃規定向員工和董事授予不合格股票期權、激勵性股票期權、限制性股票獎勵、股票增值權、績效股票獎勵、非限制性股票獎勵、分配等價權或上述各項的任意組合10,368,750股份。2021年的主要目的
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
計劃是加強公司吸引、激勵和留住合格員工、高級管理人員和董事的服務的能力。
本公司根據ASC 718-10與員工和非員工的股份薪酬安排進行會計核算。薪酬-股票薪酬，這要求本公司按公允價值法核算與所有股權獎勵相關的薪酬支出。此外，本公司將具有多個歸屬部分的股權獎勵視為用於費用歸屬的單一獎勵，並在整個獎勵的所需服務歸屬期間以直線基礎確認補償費用。
自2021年計劃開始以來，股權獎勵都是以限制性股票單位(RSU)的形式發放的。這些RSU主要具有四-年度歸屬時間表和等額分期付款的年度歸屬。根據2021年計劃發放的RSU的公允價值是根據授予日獨立公司普通股的價值進行估值的。RSU是按股權分類的。截至2021年12月31日，有6,311,6652021年計劃中可供授予的獎勵單位。
歷史利潤利益
歷史上，根據ADK LLC運營協議，ADK LLC向員工、董事和顧問發放B類單位(“利潤權益”或“B類單位”)。B類單位使這些單位的持有人有權分享ADK LLC的利潤和分配ADK的資產，只要他們的資本賬户為正。除法律規定的範圍外，B類單位的持有人沒有投票權。
董事會授權14,284,919股份(或513,846換股前單位)申請根據ADK LLC營運協議批出。B類單元通常有一個四年制歸屬附表，其中25在此之後歸屬的單位百分比12月和剩餘時間75每月對以下項目進行%歸屬三年制句號。交易完成後，B類單位按以下交換比例轉換為A類普通股27.80。任何未歸屬股份將根據其原始合同條款隨着時間的推移繼續歸屬。不是在交易完成後，授予額外的利潤利益。
在交易完成之前，B類單位的授予日期公允價值是通過蒙特卡洛模擬確定的。估值中使用的重要假設包括恆定的無風險利率、恆定的波動率和幾何布朗運動。下表列出了2020年12月31日B類單位估值中使用的加權平均假設：
| | | | | | | |
| | | 2020年12月31日 |
| 無風險利率 | | | 1.5 | % |
| 波動率係數 | | | 54.0 | % |
| 幾何布朗運動 | | | 0.853 |
利潤利益是股權分類獎勵，其運作方式與RSU基本相同。交易的完成被認為是符合資格的清算事件，因此所有歷史上歸屬的單位現在都被認為是有價值的。因此，當滿足實質履行條件的控制權變更成為可能時，截至交易完成日的未確認補償成本被全部確認。不是補償成本在歷史上一直被確認，直到交易結束。
幻影單位
2021年1月29日，INDIE發佈了Phantom Units，賦予員工在獲得時獲得1,751,360A類普通股(或62,998換股比率生效前的“幻影單位”)或獨立選舉時的等值現金(“幻影單位”)。這些幻影單元的授予日期公允價值為$6.83每股A類普通股。幻影單位通常有一個四年制歸屬附表，其中25在此之後歸屬的單位百分比12月和剩餘時間75每月對以下項目進行%歸屬三年制句號。某些獎勵是根據特定的表現條件授予的。儘管如上所述，不是Phantom Units在2021年12月10日之前歸屬。
這些幻影單位是股權分類獎勵，其運作方式與RSU基本相同。授予日期影子單位的公允價值是通過將交易時公司的預期權益價值除以
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
在授予時公司的預期資本結構。不是補償成本在歷史上一直被確認，直到交易結束。
非既得性獲利股
部分獲利股票是向擁有未歸屬股權獎勵的個人發行的。雖然支付這些股份需要達到盈利里程碑，但個人必須完成與這些未歸屬股權獎勵相關的剩餘服務期，才有資格獲得盈利股份。因此，這些非既得性收益股票是股權分類獎勵，其運作方式與RSU基本相同。該等股份於授出日的合共公平價值為$3,919 (or $9.20每股)。授出日收益股份的公允價值是根據初始收益負債的公允價值除以受收益負債約束的股份總數而計算的。
股票補償費用按受贈人所從事的工作分類計入研究開發費用和一般及行政費用。
下表列出了所列期間的按份額計算的薪酬：
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| | | |
| 研發 | $ | 9,721 | | | $ | — | |
| 銷售、一般和管理 | 13,184 | | | — | |
| 總計 | $ | 22,905 | | | $ | — | |
下表列出了公司在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度內上述未償還股權獎勵的變化：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 股份數量 | | 加權
平均授權日公允價值 | | 保留股份以支付法定最低預扣税 |
| 截至2019年12月31日的非既得股 | 1,709,478 | | | $ | 0.09 | | | |
| 授與 | 3,358,240 | | | $ | 3.28 | | | |
| 既得 | (882,872) | | | $ | 0.55 | | | — | |
| 沒收 | (343,024) | | | $ | 0.09 | | | |
| 截至2020年12月31日的非既得股 | 3,841,822 | | | $ | 2.61 | | | |
| 授與 | 6,237,471 | | | $ | 9.00 | | | |
| 既得 | (3,070,760) | | | $ | 4.17 | | | 153,636 | |
| 沒收 | (337,026) | | | $ | 4.04 | | | |
| 截至2021年12月31日的非既得股 | 6,671,507 | | $ | 7.79 | | | |
截至2021年12月31日，43,548與所有非既有股份相關的未確認補償成本總額，預計將在加權平均剩餘歸屬期間確認3.4好幾年了。
TeraXion選項計劃
2021年10月12日，公司承擔了完全授予的TeraXion期權，可以購買1,542,332公允價值為$的獨立A類普通股17,249與此次收購有關。這些選項有一個10年期從最初的授予日期開始的期限。根據最初的期權計劃，TeraXion收購的完成被認為是符合條件的清算事件，所有期權在收購日期全部歸屬。因此，沒有進一步的基於股票的薪酬費用需要確認。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
下表列出了截至2021年12月31日的年度內公司未償還期權的變化：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 選項 | | 加權平均行權價 | | 加權平均剩餘合同期限(年) | | 合計內在價值 |
| 截至2020年12月31日未償還 | — | | | $ | — | | | | | |
| 從收購中假定 | 1,542,332 | | | $ | 0.23 | | | | | |
| 已鍛鍊 | (92,251) | | | $ | 0.71 | | | | | |
| 沒收或過期 | — | | | $ | — | | | | | |
| 截至2021年12月31日的未償還債務 | 1,450,081 | | | $ | 0.20 | | | 5.93 | | $ | 17,095 | |
| 可於2021年12月31日行使 | 1,450,081 | | | $ | 0.20 | | | 5.93 | | $ | 17,095 | |
| 歸屬的或預期歸屬的 | 1,450,081 | | | $ | 0.20 | | | 5.93 | | $ | 17,095 | |
18)每股普通股淨虧損
普通股的基本和攤薄淨虧損計算如下：
| | | | | | | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度， |
| 2021 | | 2020 |
| 分子： | | | |
| 淨虧損 | $ | (118,607) | | | $ | (98,364) | |
| 減去：可歸因於非控股權益的淨虧損 | (30,563) | | | (866) | |
| 獨立半導體公司的淨虧損。 | $ | (88,044) | | | $ | (97,498) | |
| | | |
| 普通股應佔淨虧損-攤薄 | $ | (88,044) | | | $ | (97,498) | |
| | | |
| 分母： | | | |
| 加權平均流通股-基本 | 70,012,112 | | | 31,244,414 | |
| | | |
| 加權平均已發行普通股-稀釋後 | 70,012,112 | | | 31,244,414 | |
| | | |
| 普通股每股淨虧損--基本 | $ | (1.26) | | | $ | (3.12) | |
| 普通股每股應佔淨虧損--攤薄 | $ | (1.26) | | | $ | (3.12) | |
| | | |
2021年6月10日，本公司根據MTA與TB2完成了一系列商業交易。這筆交易對流通股的數量產生了重大影響。上表中已發行的加權平均股份已追溯重述，以實施反向資本重組。有關交易的更多信息，請參閲注1-業務性質和列報基礎。
公司的潛在攤薄證券，包括保險箱、未歸屬的B類單位、未歸屬的限制性股票單位、優先股、A類單位的認股權證、G類單位的認股權證和可轉換債務，已被排除在每股攤薄淨虧損的計算之外，因為這將減少每股淨虧損。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度中，用於計算普通股應佔基本和稀釋每股淨虧損的加權平均流通股數量是相同的，因為公司報告了這兩個時期的淨虧損，而納入的效果將是反稀釋的。本公司不包括下列潛在股份，以下列方式呈交
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
每個期末的未清償金額，從所示期間股東應佔每股攤薄淨虧損的計算中計算，因為計入這些淨虧損會產生反攤薄作用：
| | | | | | | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度， |
| 2021 | | 2020 |
| 保險箱 | — | | | 4,711,711 | |
| 未歸屬的B類單位 | 1,612,797 | | | 3,841,856 | |
| 未歸屬的幻影單位 | 1,188,862 | | | — | |
| 未歸屬的限制性股票單位 | 3,869,848 | | | — | |
| 可轉換優先股 | — | | | 35,935,292 | |
| 購買G類單位的認股權證 | — | | | 267,939 | |
| 可轉換債券為A類和優先股 | — | | | 285,000 | |
| 可轉換V類普通股 | 30,448,081 | | | — | |
| 購買A類普通股的公開認股權證 | 17,250,000 | | | — | |
| 購買A類普通股的非公開認股權證 | 10,150,000 | | | — | |
| 賺得股 | 10,000,000 | | | — | |
| 託管份額 | 1,725,000 | | | — | |
| 76,244,588 | | | 45,041,798 | |
19)所得税
截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度所得税前虧損構成如下：
| | | | | | | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度， |
| 2021 | | 2020 |
| 美國 | $ | (117,761) | | | $ | (96,544) | |
| 外國 | (1,173) | | | (1,791) | |
| 總計 | $ | (118,934) | | | $ | (98,335) | |
2021年和2020年12月31日終了年度所得税準備金構成如下：
| | | | | | | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度， |
| 2021 | | 2020 |
| 當期費用： | | | |
| 聯邦制 | $ | — | | | $ | — | |
| 狀態 | 8 | | | — | |
| 外國 | 181 | | | 18 | |
| 總當期費用： | $ | 189 | | | $ | 18 | |
| 遞延費用： | | | |
| 聯邦制 | $ | — | | | $ | — | |
| 狀態 | — | | | — | |
| 外國 | (516) | | | 11 | |
| 遞延費用總額： | $ | (516) | | | $ | 11 | |
| 所得税總支出 | $ | (327) | | | $ | 29 | |
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
截至2021年12月31日和2020年12月31日的遞延税項資產/(負債)構成如下：
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 準備金和應計項目 | $ | 310 | | | $ | 114 | |
| 投資於Ay Dee Kay，LLC | 41,788 | | | — | |
| 淨營業虧損(“NOL”)結轉 | 11,493 | | | 1,071 | |
| 計提減值準備前的遞延税項資產總額 | 53,591 | | | 1,185 | |
| 評税免税額 | (53,430) | | | (1,040) | |
| 遞延税項資產--扣除估值準備後的淨額 | 161 | | | 145 | |
| | | |
| 固定資產 | $ | (56) | | | $ | (33) | |
| 無形資產 | (21,269) | | | (145) | |
| 遞延税項負債總額 | (21,325) | | | (178) | |
| 遞延税項淨負債 | $ | (21,164) | | | $ | (33) | |
2021年12月31日終了年度和2020年12月31日終了年度遞延税項資產估值準備變動情況如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2021 | | 2020 |
1月1日的差餉免税額ST | $ | 1,040 | | | $ | 617 | |
| 計入税項準備的增加 | 52,390 | | | 423 | |
| 作為所得税撥備福利記錄的減少額 | — | | | — | |
截至12月31日的差餉免税額ST | $ | 53,430 | | | $ | 1,040 | |
截至2021年12月31日，該公司擁有11,037在國內NOL中的遞延税項資產。這是由美國聯邦NOL組成的$37,791，根據2017年的減税和就業法案有無限期結轉，以及36,081加州NOL，其結轉期為20年。由於加州NOL暫停徵税年度2020至2022年，加州2021年NOL將延長一年，以説明2022年暫停納税年度。該公司還擁有$4,418在中國有5年結轉期的NOL。
截至2021年12月31日，該公司在加拿大還有一項外國研發税收抵免，金額為$895，其結轉期最長可達20年。除了NOL結轉和税收抵免外，公司的另一項重要遞延税項資產是其在ADK的投資，金額為#美元41,788(扣除聯邦税收優惠的淨額)。這是基於投資的賬面賬面價值與税法規定的投資的納税基礎之間的差額。
在評估其實現遞延税項淨資產的能力時，本公司考慮了所有可用的正面和負面證據，例如過去的經營業績、預測收益、審慎可行的税務籌劃策略，以及根據ASC 740相關會計準則對現有暫時性差異的税收利益的未來實現情況。本公司的結論是，無法合理量化未來的應納税所得額。此外，在考慮其產生淨營業虧損的歷史時，管理層得出結論，該公司的部分或全部國內遞延資產很有可能無法變現，並已為美國國內遞延税項資產建立了全額估值準備。關於通過無錫及其子公司開展的中國內地和香港業務，也得出了類似的結論。因此，截至2021年12月31日和2020年12月31日，該公司繼續為其中國業務維持全額估值津貼。該公司的遞延税項負債淨額是英國、以色列和加拿大業務的結果。
本公司不為外國收入和預扣、美國聯邦或州所得税支出或税收優惠與其在外國子公司的投資的納税基礎上的財務報告基礎之間的差額做準備，前提是這些金額被無限期地再投資以支持美國境外的運營和持續增長計劃。本公司每季度審查其無限期再投資主張，並評估其再投資計劃。這包括對公司控制資金匯回的能力、在不引發基數差異的情況下調動資金的能力、美國業務的盈利能力、現金需求以及匯回資金的需求(如果有的話)進行審查。如果公司關於非美國子公司收益再投資的意圖和能力發生變化，遞延美國所得税、外國收入
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
税收和外國預扣税可能不得不應計。未來，該公司將在美國提交聯邦所得税申報單和各種州所得税申報單。作為一家新成立的實體，INDIE Inc.的第一批所得税申報將是截至2021年12月31日的納税年度。然而，ADK LLC將一如既往地繼續提交合夥企業申報單，ADK LLC 2018-2020年度的納税申報單仍將接受美國國税局的審查，2017-2020納税年度仍將接受加利福尼亞州的税務審查。
聯邦法定所得税税率與截至2021年12月31日和2020年12月31日的實際税率的對賬如下：
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 按美國法定聯邦税率計提所得税撥備 | $ | (25,509) | | | $ | (20,650) | |
| 扣除聯邦所得税影響的州所得税規定 | (5,891) | | | — | |
| 外國税收規定 | 22 | | | (72) | |
| 非控股權益 | 6,764 | | | — | |
| 估價免税額減少(增加) | 24,150 | | | 470 | |
| 研究和其他税收抵免 | (270) | | | (37) | |
| 對既得和已行使的股權獎勵的税收優惠 | 404 | | | — | |
| 合夥企業/免税收入 | — | | | 20,512 | |
| 其他 | 3 | | | (194) | |
| 所得税撥備 | $ | (327) | | | $ | 29 | |
在計算本公司的納税義務時，涉及對其經營或業務所在的司法管轄區適用複雜的税收法律和法規的不確定性。税務狀況不明朗所帶來的税務利益，如經審查，包括任何相關上訴或訴訟程序的裁決，更有可能會根據技術上的是非曲直而得以維持，則可予以確認。
本公司將税務頭寸記錄為負債，並在其判斷因評估以前無法獲得的新信息而發生變化時對這些負債進行調整。由於其中一些不確定因素的複雜性，最終解決方案可能導致的支付與公司目前對已確認的税收優惠負債的估計大不相同。這些差異將在可獲得新信息的期間反映為所得税費用的增加或減少。截至2021年12月31日和2020年12月31日，公司已不在其財務報表中記錄了任何不確定的税務狀況。
該公司在所得税撥備中記錄了與未確認的税收優惠相關的利息和罰款。截至2021年12月31日和2020年，不是應計利息或罰金計入綜合資產負債表，本公司已不記錄了任何相關費用。
本公司按照其經營所在司法管轄區的税法的規定提交納税申報單，並接受適用的各個司法管轄區的審查。目前沒有懸而未決的税務審查。根據法規，該公司的納税年度仍然開放，聯邦用途從2018年到2020年，加利福尼亞州從2017年到2020年。外國税法一般為三到五年。該公司重要的海外徵税管轄區是加拿大、英國、匈牙利、中國和以色列。這些司法管轄區的時效期限分別為四年、一年、五年、三年和四年。
20) 補充財務信息
應計費用和其他流動負債包括以下各項：
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 應計工資總額和員工福利 | $ | 4,021 | | | $ | 107 | |
| 來自企業合併的應計購買對價 | 7,500 | | | 500 | |
| 城市半遞延補償 | 833 | | | — | |
| 應計利息 | — | | | 785 | |
| 其他(1) | 6,289 | | | 1,130 | |
| 應計費用和其他流動負債 | $ | 18,643 | | | $ | 2,522 | |
(1)金額是指預計在未來12個月內支付的各種運營費用的應計費用，如專業費用、未結採購訂單、特許權使用費和其他估計費用。
21)承付款和或有事項
訴訟
本公司可能是其業務附帶的例行索賠或訴訟的一方。本公司並不認為其為任何可能對其業務、財務狀況或經營業績或現金流產生重大不利影響的未決法律程序的一方。
關於2017年8月9日與PacWest簽署的信貸安排修正案，公司同意發行銀行權證以收購會員單位。2018年，公司與銀行同意3,388認股權證將以執行價#美元發行。35.42每個單位，這後來反映在公司的賬簿和記錄中。在公司宣佈主交易協議(“MTA”)後，太平洋西部公司於2021年2月3日致函公司，要求52,632滿足2017年8月9日信貸安排修正案中包含的規定的認股權證。2021年6月8日，本公司與PacWest簽訂和解協議並相互發布，雙方承認並同意原件3,388已發行的認股權證完全符合信貸安排修訂。
租賃承諾額
該公司的租賃安排主要包括公司和製造設施協議。租約在不同的日期到期，一直持續到2028年，其中一些包括延長租期的選項。潛在總租賃期最長的選項包括最多延長至五年原租賃期屆滿後。所有租約都是經營性租約。該公司總部設在加利福尼亞州的Aliso Viejo，並在世界各地擁有各種研究和設計中心、銷售支持辦事處和製造設施。主要地點的主要租賃條款摘要如下：
於2015年7月，本公司訂立一項五年制ITS的經營租賃14,881總部位於加利福尼亞州Aliso Viejo，佔地2平方英尺，按月支付，並在租賃期內定期調整租金。租約要求押金為#美元。30，記錄在公司綜合資產負債表的其他資產中，以及分級的、以時間為基礎的信用證，現已達到最低級別的#美元。200。隨後，可出租面積擴大到18,000平方英尺，租約延長至2023年6月底。房租費用約為$38每月一次。
於2015年10月，本公司訂立一項五年制位於蘇格蘭愛丁堡的蘇格蘭設計中心的運營租約，按月支付，並在租賃期內定期調整租金。租約於2020年10月到期。於2019年，本公司與第三方簽訂了蘇格蘭設計中心設施的分租協議。另外，自2020年1月起，該公司簽訂了蘇格蘭一處物業的租賃合同。租賃協議的期限至2024年6月，月租金約為$16每月一次。
於二零一七年十月，本公司訂立26個月其無錫銷售和設計中心的運營租賃。相關辦公室的租金按月支付，並在租賃期內定期調整租金。租約隨後被延長至2022年12月。房租費用約為$8每月一次。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
2021年5月，本公司簽訂了七年制密歇根州底特律一個地點的經營租賃，按月支付，並在租賃期內定期調整租金。租約將於2028年到期，初始月租金約為$22每月一次。
2021年10月，本公司簽訂了五年制其位於德克薩斯州奧斯汀的設計中心的運營租賃。相關辦公室的租金按月支付，在租賃期內定期調整租金，租賃期將於2026年10月到期。房租費用約為$13每月一次。
2021年10月，該公司收購了TeraXion，並承擔了加拿大魁北克市一座寫字樓和一個倉庫的現有運營租賃。相關辦公室的租金約為#美元。38每月一次。租約將於2028年5月31日到期。聯營倉庫的租金約為$。3每月一次。這份租約將於2023年11月30日到期。
該公司在世界各地其餘地點的每月租金總額並不重要。
租金支出在租賃期內以直線方式確認，幷包括在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度的綜合業務報表中，如下所示：
| | | | | | | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度， |
| 2021 | | 2020 |
| 研究和開發。 | $ | 966 | | | $ | 1,381 | |
| 銷售、一般和管理 | 252 | | | 551 | |
| 銷貨成本 | 24 | | | — | |
| 總計 | $ | 1,242 | | | $ | 1,932 | |
下表彙總了截至2021年12月31日根據經營租賃到期的未來最低租賃付款：
| | | | | |
| 2022 | $ | 1,869 | |
| 2023 | 1,674 | |
| 2024 | 1,303 | |
| 2025 | 1,177 | |
| 2026 | 1,201 | |
| 此後 | 1,686 | |
| 總計 | $ | 8,910 | |
版税協議
該公司已簽訂許可協議，在其產品的設計和製造中使用某些技術。協議要求對使用許可技術銷售的每一種半導體收取特許權使用費。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度內，與這些合同相關的特許權使用費支出總額為$810及$386分別計入綜合經營報表的銷貨成本。應計版税#美元264及$139分別計入公司截至2021年12月31日和2020年12月31日的綜合資產負債表的應計費用。
税收分配
只要公司有合法的可用資金，董事會將在每年3月15日之前批准對每位成員的分配，每單位的金額與上一歷年向該成員分配的所有其他分配相加，等於由於該成員對這些單位的所有權而對該成員適用的聯邦和州所得税估計負債以及上一歷年與該單位分配的相關應税收入淨額。截至2021年12月31日及2020年12月31日止年度，並無經董事會批准或由本公司支付之分派。
目錄
獨立半導體公司
合併財務報表附註
(以千為單位，不包括每股和每股)
22)地理信息
長期資產包括財產和設備淨額，這是根據截至每年年底資產的實際位置計算的。
| | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2021 | | 2020 |
| 加拿大 | $ | 5,802 | | | $ | — | |
| 美國 | 2,786 | | | 1,718 | |
| 以色列 | 1,297 | | | — | |
| 中國 | 843 | | | 272 | |
| 世界其他地區 | 362 | | | 179 | |
| 總計 | $ | 11,090 | | | $ | 2,169 | |
23)後續事件
對於截至2021年12月31日和當時結束的年度的合併財務報表，管理層審查和評估了從2021年12月31日合併資產負債表日期到2022年4月8日合併財務報表發佈日期的重大後續事件。
收購Symeo GmbH
2021年10月21日，INDIE與ADI公司達成了一項最終協議，以1美元的價格收購Symeo GmbH10成交時現金為百萬美元，102023年現金收入達到100萬美元，基於股權的收入最高可達858,369基於未來收入增長的獨立A類普通股的股票。Symeo的交易於2022年1月4日獲得德國政府的批准，並於當天完成。
截至2021年12月31日止年度與收購有關的交易成本並不重大，並在發生時計入開支。
公司預計將收購Symeo作為一項業務合併進行核算，目前正在評估收購價格分配。鑑於收購日期與發佈該等綜合財務報表之間的時間較短，披露該等交易的初步收購價分配或未經審核的備考合併財務資料並不可行。
項目9.會計和財務披露方面的變化和與會計師的分歧
沒有。
第9A項。控制和程序
信息披露控制和程序的評估
我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，已經對截至2021年12月31日我們的披露控制和程序(如1934年證券交易法(修訂後的《交易法》)第13a-15(E)條所界定的)的設計和運行的有效性進行了評估，並根據這項評估得出結論，由於以下所述的財務報告內部控制的重大弱點，我們的披露控制和程序於2021年12月31日無效。
根據規則13a-15(E)，術語披露控制和程序是指發行人的控制和其他程序，旨在確保發行人在根據《交易法》(15 U.S.C.78a及以下)提交或提交的報告中披露要求披露的信息。在美國證券交易委員會規則和表格規定的期限內記錄、處理、彙總和報告。披露控制和程序包括但不限於旨在確保發行人根據交易所法案提交或提交的報告中要求披露的信息被累積並傳達給發行人管理層(包括其首席執行官和首席財務官)或履行類似職能的人員的控制和程序，以便及時做出關於所需披露的決定。
財務報告內部控制存在的重大缺陷
我們的管理層負責建立和維護對財務報告的充分內部控制，這一術語在《交易法》規則13a-15(F)和15d-15(F)中有定義。公司對財務報告的內部控制是一個程序，旨在根據公認的會計原則，為財務報告的可靠性和為外部目的編制財務報表提供合理保證。公司對財務報告的內部控制包括符合以下條件的政策和程序：
i.與保存合理詳細、準確和公平地反映公司資產的交易和處置的記錄有關；
二、提供合理保證，確保按需要記錄交易，以便按照普遍接受的會計原則編制財務報表，並確保公司的收支僅按照公司管理層和董事的授權進行；以及
三、提供合理保證，防止或及時發現可能對財務報表產生重大影響的未經授權獲得、使用或處置公司資產的行為。
由於其固有的侷限性，財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。此外，對未來期間進行任何有效性評估的預測都有可能因條件的變化而出現控制不足的風險，或者政策或程序的遵守程度可能會惡化。
重大缺陷是指財務報告的內部控制存在缺陷或缺陷的組合，使得我們的年度或中期財務報表的重大錯報有合理的可能性無法及時防止或發現。
在包括首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下，我們根據特雷德韋委員會贊助組織委員會發布的《內部控制框架-綜合框架(2013)》(“2013 COSO框架”)，對截至2021年12月31日的財務報告內部控制進行了評估。作為這項評價的結果，管理層確定了截至2021年12月31日仍存在的內部控制方面的以下重大弱點：
a.控制環境：根據2013年COSO框架，本公司沒有足夠數量的人員被指派負責財務報告內部控制的設計、運作和文件編制。
a.風險評估：本公司沒有一個有效的風險評估程序來定義明確的財務報告目標和評估風險，包括識別和分析與非常規交易相關的風險，如合併和收購，詳細程度足以識別整個公司或每個被收購實體內重大錯報的所有相關風險。
a.信息和通信：該公司沒有有效的信息控制程序，包括與使用手工電子表格有關的程序，以確保與財務報告有關的某些計算中使用的信息的可靠性
a.監控活動：本公司沒有有效的監測活動來評估財務報告內部控制的運作，包括控制設計的持續適當性和為支持控制有效性而保持的文件水平。
a.控制活動： 由於上述缺陷，該公司沒有與某些關鍵財務報告程序的過程級控制的設計和操作相關的有效控制活動。
雖然這些重大弱點並未導致本公司截至2021年12月31日及截至12月31日止年度的財務報表出現重大錯報，但這些重大弱點產生了合理的可能性，即我們的綜合財務報表可能無法及時防止或發現重大錯報賬目結餘或披露資料的情況。因此，該公司得出結論認為，這些缺陷表明其財務報告內部控制存在重大缺陷，截至2021年12月31日，財務報告內部控制尚未生效。
由於美國證券交易委員會的既定規則，本年度報告不包括我們的獨立註冊會計師事務所畢馬威有限責任公司的認證報告。
管理層的補救計劃
公司的補救工作正在進行中，它將繼續採取主動行動，實施和記錄政策和程序，並加強公司的內部控制環境。補救已發現的重大弱點和加強公司的內部控制環境將需要在整個2022年，並可能在2023年第一季度做出重大努力。在適用的控制措施運行了足夠長的一段時間並且管理層通過測試得出結論認為這些控制措施正在有效運行之前，不能認為這些重大弱點已經完全補救。此外，公司計劃在2022年實施的某些控制措施可能在2022年沒有運行足夠長的時間，無法作為公司對截至2022年12月31日的財務報告內部控制評估的一部分來測試其運行有效性，並可能延續到下一年。
為了彌補上述重大缺陷，除2021年第三季度10-Q表第4項中確定的措施外，公司正在採取以下補救措施：
i.我們將繼續物色、培訓和留住在設計、運作和記錄財務報告的內部控制方面具有適當技能和經驗的人員，並增加財務人員，以改善目前的角色和職責分離；以及
二、我們已在全公司推行一項新的企業資源規劃(“企業資源規劃”)系統，該系統可自動執行一些人手編制財務報告的程序、改善我們的資訊科技控制環境，以及減少一些現行系統無法處理的內部控制漏洞和限制；以及
三、我們已聘請第三方專家對關鍵業務流程的設計和文檔進行全面審查、更新和改進，以確保財務報告的內部控制組成部分存在並按照2013年COSO框架發揮作用；以及
四、我們正在建立內部審計職能，對我們的控制環境進行例行風險評估和差距分析，並定期向審計委員會報告我們補救計劃的進展和結果，包括識別、狀況和解決內部控制缺陷。
我們相信，我們的補救計劃將足以解決已發現的重大弱點，並加強我們對財務報告的內部控制。隨着我們繼續評估並努力改善我們對財務報告的內部控制，我們可能會確定有必要採取額外措施來解決控制缺陷或對補救計劃進行修改。然而，我們不能保證我們將在何時補救這些實質性的弱點，也不能確定是否需要採取更多行動。此外，不能保證未來不會出現更多的實質性弱點。
財務報告內部控制的變化
如上文“管理層補救計劃”所述，我們正採取行動補救財務報告內部控制的重大弱點。除上文所述外，財務內部控制並無變化
2021年第四季度的報告對我們的財務報告內部控制產生了重大影響，或有合理的可能性對其產生重大影響。
項目9B。其他信息
沒有。
項目9C。關於妨礙檢查的外國司法管轄區的披露
沒有。
第三部分
項目10.董事、高管和公司治理
我們已採納適用於我們主要財務人員的道德守則，包括我們的首席執行官、首席財務官、財務總監及其他執行類似職能的人士。 我們的道德準則全文可在我們的網站Investors.Indiesemi.com上的“治理”一欄中找到。 我們的道德守則是S-K條例第406(B)項所界定的“道德守則”。 我們將在我們的網站上披露任何法律要求的關於修訂或放棄我們的道德守則條款的信息。
本項目所需信息將包括在我們的2022年委託書中，該委託書將向美國證券交易委員會備案，並通過引用併入本文。
項目11.高管薪酬
本項目所需信息將包括在我們的2022年委託書中，該委託書將向美國證券交易委員會備案，並通過此引用併入本文。
項目12.某些實益所有人和管理層的擔保所有權及有關股東事項
本項目所需信息將包括在我們的2022年委託書中，該委託書將向美國證券交易委員會備案，並通過此引用併入本文。
項目13.某些關係和相關交易，以及董事的獨立性
本項目所需信息將包括在我們的2022年委託書中，該委託書將在截至2021年12月31日的財政年度結束後120天內提交給美國證券交易委員會，並通過此引用併入本文。
項目14.首席會計師費用和服務
本項目所需信息將包括在我們的2022年委託書中，該委託書將在截至2021年12月31日的財政年度結束後120天內提交給美國證券交易委員會，並通過此引用併入本文。
第四部分
項目15.證物和財務報表附表
(a)以下文件作為本報告的一部分提交：
1.所有財務報表：
以下是獨立半導體公司及其子公司的合併財務報表，作為本報告第8項--財務報表和補充數據的一部分：
| | | | | | | | |
| | 表格10-K
頁碼 |
獨立註冊會計師事務所報告 | | 47 |
合併資產負債表 | | 48 |
合併業務報表 | | 49 |
合併全面損失表 | | 50 |
股東權益和非控制性權益合併報表 | | 51 |
合併現金流量表 | | 52 |
合併財務報表附註 | | 54 |
2.財務報表附表：
附表二--估值和合格賬户信息包括在作為本報告第8項--財務報表和補充數據的一部分提交的合併財務報表附註19中。
在美國證券交易委員會適用的會計條例中作出規定的所有其他財務報表附表不是相關指示所要求的或不適用的，因此已被省略。
3.展品：
作為本報告的一部分，需要存檔的證據包括：
| | | | | | | | |
展品
不是的。 | | 描述 |
2.1† | | 總交易協議，於2020年12月14日生效，由尚存的Pubco、雷橋II、其中指定的合併SuB、INDIE、ADK BLocker Group、ADK服務提供商Holdco和其中指定的獨立證券持有人代表簽署，也作為委託書/招股説明書的附件B-1包含(合併時參考雷橋II於2020年12月15日提交給美國證券交易委員會的8-K表格附件2.1)。 |
2.2 | | 對主交易協議的修訂，日期為2021年5月3日，由尚存的Pubco、雷橋II、其中列出的合併SuB、INDIE、ADK BLOCKER集團、ADK服務提供商Holdco和其中提到的INDIE證券持有人代表(作為委託書/招股説明書的附件B-2，通過引用2021年5月3日提交給美國證券交易委員會的S-4/A表格的附件2.2併入)。 |
2.3 | | 股份購買協議，日期為2021年8月27日，由獨立公司、TeraXion公司、買方和TeraXion公司的某些股東及其最終實益擁有人之間簽訂(合併時參考登記人於2021年9月2日向美國證券交易委員會提交的當前8-K表格報告附件2.1)。 |
3.1 | | 修訂和重新發布的獨立半導體公司的註冊證書，於2021年6月10日提交給特拉華州國務卿(通過引用註冊人於2021年6月16日提交給美國證券交易委員會的8-K表格的附件3.1而併入)。 |
3.2 | | 修訂和重新修訂了獨立半導體公司的章程(通過引用註冊人於2021年7月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件3.2而併入)。 |
4.1 | | 普通股證書樣本(通過引用註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件4.1而併入)。 |
4.2 | | 授權書樣本(包含在經附件4.4修訂的附件4.3中)。 |
| | | | | | | | |
展品
不是的。 | | 描述 |
4.3 | | 大陸股票信託轉讓公司與雷橋二號的認股權證協議(合併參考雷橋二號於2019年8月14日提交給美國證券交易委員會的8-K表格的附件4.1)。 |
4.4 | | 權證協議轉讓和假設協議(通過引用註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件4.4併入)。 |
4.5* | | 獨立半導體公司資本股票説明 |
10.1 | | 第八份修訂和重新簽署的獨立有限責任公司協議(通過參考註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件4.4而合併) |
10.2 | | PIPE投資認購協議(引用雷橋II於2020年12月15日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件10.1) |
10.3+ | | 獨立半導體公司2021年股權激勵計劃(合併內容參考註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格中的附件10.3) |
10.4+ | | 註冊人與註冊人的某些高級人員和董事之間的賠償協議的格式。(引用註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件10.4) |
10.5 | | 註冊人和某些獨立股權持有人之間的交換協議，日期為2021年6月10日。(引用註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件10.5) |
10.6 | | 登記人和某些獨立股權持有人之間的應收税款協議，日期為2021年6月10日。(引用註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件10.6) |
10.7 | | 註冊人和某些獨立股權持有人之間的註冊權協議，日期為2021年6月10日。(引用註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件10.7) |
10.8 | | 某些獨立股權持有人的鎖定協議格式。(引用註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件10.8) |
10.9 | | 雷橋II、贊助商和持有方之間的註冊權協議，日期為2019年8月8日(通過引用雷橋II於2019年7月29日向美國證券交易委員會提交的S-1/A表格第10.4號(文件編號333-232688)合併) |
10.10 | | 雷橋II和雷橋收購II有限責任公司之間的私募認股權證購買協議(通過引用雷橋II於2019年7月29日提交給美國證券交易委員會的S-1/A表格第10.6號(文件編號333-232688)合併) |
10.11 | | 雷橋II、贊助商和獨立電影公司之間的保薦函協議，日期為2020年12月14日(通過引用雷橋II於2020年12月15日提交給美國證券交易委員會的8-K表格10.6附件而併入) |
10.12 | | 貸款和擔保協議，日期為2015年1月13日，以及相關修正案，由Square 1 Bank(現為太平洋西部銀行)和Indie LLC之間簽訂。(通過引用註冊人於2021年6月16日向美國證券交易委員會提交的8-K表格的附件10.12併入)。 |
10.13 | | 獨立公司、TeraXion、買方和某些期權持有人之間購買TeraXion股本的期權結算協議的格式(合併內容參考註冊人於2021年9月2日提交給美國證券交易委員會的8-K表格當前報告的附件2.2) |
21.1* | | 本公司附屬公司名單 |
23.1* | | 畢馬威有限責任公司同意 |
31.1* | | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條頒發的首席執行官證書 |
31.2* | | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條頒發首席財務官證書 |
32* | | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條進行的認證 |
| 101 | | (I)截至2021年及2020年12月31日的綜合資產負債表；(Ii)截至2021年及2020年12月31日的綜合經營報表；(Iii)截至2021年及2020年12月31日的綜合其他全面損益表；(Iv)截至2021年及2020年12月31日的綜合股東權益表；(V)截至2021年及2020年12月31日的綜合現金流量表；及(Vi)綜合財務報表附註。 |
| 104 | | 封面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中) |
____________
*現送交存檔。
+表示管理或補償計劃。
根據註冊S-K第601(B)(2)項的規定，本展品的†附表已被省略。註冊人特此同意應要求向委員會提供任何遺漏的附表的副本。
項目16.表格10-K摘要
沒有。
簽名
根據1934年證券交易法的要求，註冊人已於2022年4月8日正式授權下列簽署人代表其簽署本報告。
| | | | | | | | |
| 獨立半導體公司 |
| | |
| 由以下人員提供： | /s/Donald McClymont |
| 姓名： | 唐納德·麥克萊蒙 |
| 標題： | 首席執行官 |
簽名
根據1933年《證券法》的要求，登記聲明的第3號修正案已由下列人員以指定的身份和日期簽署：
| | | | | | | | | | | | | | |
| 簽名 | | 標題 | | 日期 |
| | | | |
| /s/Donald McClymont | | 董事首席執行官兼首席執行官 | | April 8, 2022 |
| 唐納德·麥克萊蒙 | | (首席行政主任) | | |
| | | | |
| /s/託馬斯·席勒 | | 首席財務官兼戰略執行副總裁 | | April 8, 2022 |
| 託馬斯·席勒 | | (首席財務會計官) | | |
| | | | |
| /s/青木一郎 | | 總裁和董事 | | April 8, 2022 |
| 青木一郎 | | | | |
| | | | |
| /s/David Aldrich | | 董事會主席 | | April 8, 2022 |
| 大衞·奧爾德里奇 | | | | |
| | | | |
| /s/黛安·布林克 | | 董事 | | April 8, 2022 |
| 黛安·布林克 | | | | |
| | | | |
| /s/彼得·奈特 | | 董事 | | April 8, 2022 |
| 彼得·奈特 | | | | |
| | | | |
| 卡爾-託馬斯·諾伊曼 | | 董事 | | April 8, 2022 |
| 卡爾·託馬斯·諾伊曼 | | | | |
| | | | |
| /s/Jeffrey Owens | | 董事 | | April 8, 2022 |
| 傑弗裏·歐文斯 | | | | |
| | | | |
| /s/Sonalee Parekh | | 董事 | | April 8, 2022 |
| Sonalee Parekh | | | | |
| | | | |
