目錄
根據規則424(B)(2) 提交的​
 Registration No. 333-249763​
招股説明書副刊
(截至2020年10月30日的招股説明書)
[MISSING IMAGE: https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1101239/000110465922041709/lg_equinix-4c.jpg]
$1,200,000,000 3.900% Senior Notes due 2032
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我們發售本金總額為1,200,000,000美元，本金為3.900%的2032年到期的優先債券(以下簡稱“債券”)。債券將由2022年4月5日起計息，由2022年10月15日開始，每半年派息一次，日期分別為每年4月15日及10月15日。我們可在任何時間或不時按“票據説明 - 可選擇贖回”中所述的贖回價格贖回全部或部分票據，包括到贖回日(但不包括贖回日)的應計及未付利息。根據該等票據的贖回時間，可就任何該等贖回支付或不就任何該等贖回支付補足溢價。
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票據將是我們的一般優先債務，並將與我們現有和未來的所有優先債務享有同等的償還權。在控制權變更觸發事件時，我們將被要求以相當於本金101%的購買價購買每個持有人的票據，外加截至購買日的應計和未付利息。
票據不會由我們的任何子公司提供擔保。支付票據本金和利息的義務完全是我們的義務。因此，票據在結構上將從屬於我們子公司的任何義務。
票據不會在任何證券交易所或自動交易商報價系統上上市。目前，這些票據還沒有公開市場。
在扣除承保折扣和我們預計應支付的費用後，我們預計將從此次發行中獲得約1,183,642,345美元的淨收益。我們打算撥出一筆相當於票據發行所得款項淨額的款項，為最近完成或未來符合資格的綠色項目(定義見“收益用途”)提供全部或部分融資或再融資，支付款項包括票據發行日期前兩年至票據到期日(包括票據到期日)的項目開支，包括髮展及重建該等項目。
​
投資票據涉及風險。請參閲本招股説明書增刊S-11頁開始的“風險因素”，以及我們最新的10-K表格年度報告中“風險因素”所述的風險，該年報以引用方式併入本招股説明書增刊及隨附的招股説明書。
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Per 2032
Note
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Total
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Public offering price(1)
​ ​ ​ ​ 99.474% ​ ​ ​ ​ $ 1,193,688,000 ​ ​
承保折扣
​ ​ ​ ​ 0.650% ​ ​ ​ ​ $ 7,800,000 ​ ​
未扣除費用的收益給Equinix，Inc.
​ ​ ​ ​ 98.824% ​ ​ ​ ​ $ 1,185,888,000 ​ ​
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(1)
另加2022年4月5日起的應計和未付利息(如果有)。
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美國證券交易委員會或任何州證券委員會都沒有批准或不批准這些證券，也沒有就本招股説明書的充分性或準確性發表意見。任何相反的陳述都是刑事犯罪。
我們預計於2022年4月5日左右，即本招股説明書補充日期之後的第三個工作日(此結算週期稱為“T+3”)，通過存託信託公司(“DTC”)的設施將票據以簿記形式在紐約交付，以支付款項。購買債券的人士須注意，債券的交易可能會受交收日期影響。
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聯合賬簿管理經理
​ BNP PARIBAS ​ ​
BofA Securities
​ ​
Goldman Sachs
​ ​
HSBC
​ ​
MUFG
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Bookrunners
​ Barclays ​ ​
Citigroup
​ ​
德意志銀行證券
​ ​
ING
​ ​
J.P. Morgan
​ ​
Mizuho Securities
​
​
Morgan Stanley
​ ​
RBC Capital Markets
​ ​
Scotiabank
​ ​
SMBC Nikko
​ ​
TD Securities 
​
Co-Managers
桑坦德PNC資本市場有限責任公司渣打銀行 US Bancorp
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本招股説明書增刊日期為2022年3月31日。
目錄​​
 
目錄
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Page
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招股説明書副刊
​ ​ ​ ​ ​ ​ ​
關於本招股説明書副刊
​ ​ ​ ​ S-1 ​ ​
前瞻性陳述
​ ​ ​ ​ S-2 ​ ​
Summary
​ ​ ​ ​ S-3 ​ ​
Risk Factors
​ ​ ​ ​ S-11 ​ ​
Use of Proceeds
​ ​ ​ ​ S-18 ​ ​
Capitalization
​ ​ ​ ​ S-21 ​ ​
Description of Notes
​ ​ ​ ​ S-23 ​ ​
重要的美國聯邦所得税考慮因素
​ ​ ​ ​ S-48 ​ ​
Underwriting
​ ​ ​ ​ S-52 ​ ​
Legal Matters
​ ​ ​ ​ S-58 ​ ​
Experts
​ ​ ​ ​ S-58 ​ ​
您可以在哪裏找到更多信息
​ ​ ​ ​ S-58 ​ ​
​ ​ ​
Page
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Prospectus
​ ​ ​ ​ ​ ​ ​
Equinix, Inc.
​ ​ ​ ​ 1 ​ ​
About This Prospectus
​ ​ ​ ​ 1 ​ ​
前瞻性陳述
​ ​ ​ ​ 1 ​ ​
您可以在哪裏找到更多信息
​ ​ ​ ​ 1 ​ ​
引用註冊成立
​ ​ ​ ​ 2 ​ ​
Risk Factors
​ ​ ​ ​ 3 ​ ​
Use of Proceeds
​ ​ ​ ​ 3 ​ ​
股本説明
​ ​ ​ ​ 3 ​ ​
債務證券説明
​ ​ ​ ​ 8 ​ ​
認股權證説明
​ ​ ​ ​ 8 ​ ​
採購合同説明
​ ​ ​ ​ 9 ​ ​
Description of Units
​ ​ ​ ​ 9 ​ ​
Forms of Securities
​ ​ ​ ​ 9 ​ ​
Plan of Distribution
​ ​ ​ ​ 11 ​ ​
Legal Matters
​ ​ ​ ​ 12 ​ ​
Experts
​ ​ ​ ​ 12 ​ ​
 
目錄​
 
關於本招股説明書副刊
本文檔由兩部分組成。第一部分是本招股説明書補充部分，介紹了本次發行的具體條款和提供的注意事項，並對附帶的招股説明書中包含或通過引用併入的信息進行了補充和更新。第二部分是招股説明書，其中描述了有關我們證券的更多一般性信息，其中一些不適用於此次發行。您應閲讀本招股説明書附錄和隨附的招股説明書，以及在本招股説明書附錄和隨附的招股説明書的標題“哪裏可以找到更多信息”下描述的其他信息。如果本招股説明書附錄中的信息與隨附的招股説明書中的信息有任何不同，以本招股説明書附錄中包含的信息為準。
在本招股説明書補編中，在法律允許的情況下，我們通過引用的方式併入了我們提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的其他文件中的信息。這意味着我們可以通過讓您查閲這些文件來向您披露重要信息。以引用方式併入的信息被視為本招股説明書附錄的一部分，應以同樣的謹慎態度閲讀。當我們通過向美國證券交易委員會提交未來的備案文件來更新通過引用納入的文件中所包含的信息時，本招股説明書補編中通過引用納入的信息被視為自動更新和被取代。換句話説，如果本招股説明書副刊所包含的信息與通過引用併入本招股説明書副刊的信息之間存在衝突或不一致，您應以後來提交給美國證券交易委員會的文件中的信息為準。
吾等及承銷商並無授權任何人提供本招股章程增刊或隨附的招股章程或任何由吾等或代表吾等擬備的或經吾等向閣下推薦的任何相關免費寫作招股章程所載或以引用方式併入本招股説明書或附隨的招股章程內的任何資料。我們和承銷商對其他人可能向您提供的任何其他信息的可靠性不承擔任何責任，也不能提供任何保證。您應假定本招股説明書附錄及隨附的招股説明書中包含或通過引用併入本招股説明書的信息僅在本招股説明書附錄的封面上顯示的日期或隨附的招股説明書或適用的註冊文件的日期是準確的，而不論該等文件的交付時間如何。自那以來，我們的業務、財務狀況、運營結果和前景可能發生了變化。在作出投資決定時，閣下必須閲讀及考慮本招股章程增刊所載或以參考方式併入本招股説明書的所有資料，以及隨附的招股章程所載或以參考方式併入所附招股章程的所有資料。
我們不會，承銷商也不會在任何不允許要約或出售的司法管轄區出售這些證券。本招股説明書附錄或隨附的招股説明書均不構成或不得用於任何司法管轄區內的任何人出售或邀請購買本招股説明書附錄所提供的任何證券的要約，在該司法管轄區內，該人提出此類要約或要約是違法的。閣下必須遵守在任何適用司法管轄區有效的所有適用法律及法規，並且閣下必須取得閣下根據閣下所在司法管轄區或閣下購買、要約或出售票據所在司法管轄區現行法律及法規所需的任何同意、批准或許可，吾等或承銷商均不對此負任何責任。請參閲“承保”。
我們保留隨時撤回此產品的權利。本公司及承銷商亦保留權利，拒絕以任何理由全部或部分購買債券，或出售低於本債券發行金額的債券。
參與此次發行的某些人士可能會參與穩定、維持或以其他方式影響票據價格的交易。這種交易可能包括穩定和購買票據以回補空頭頭寸。有關這些活動的描述，請參閲本招股説明書附錄中的“承銷”。
除非另有説明或上下文需要，否則所指的“Equinix”、“公司”、“我們”、“我們”和“我們”以及類似術語指的是位於特拉華州的Equinix，Inc.及其合併子公司。
 
S-1
目錄​
 
前瞻性陳述
本招股説明書附錄和隨附的招股説明書，包括通過引用併入本文和其中的文件，包含符合修訂後的1933年證券法(“證券法”)第27A節和修訂後的1934年證券交易法(“交易法”)第21E節的前瞻性陳述。本招股説明書副刊和隨附的招股説明書中包含的或以引用方式併入本文或其中的此類陳述是基於涉及風險和不確定因素的當前預期。本招股説明書副刊或隨附的招股説明書中包含的或以引用方式併入本文或其中的任何陳述，如果不是歷史事實的陳述，均可被視為前瞻性陳述。例如，“相信”、“預期”、“計劃”、“預期”、“打算”等詞語以及類似的表述旨在識別前瞻性陳述。這些前瞻性陳述包括但不限於關於我們打算將相當於向符合條件的綠色項目組合發行票據的淨收益分配的金額的陳述；我們的長期可持續目標；以及非歷史事實的類似陳述。
前瞻性陳述涉及許多風險和不確定因素，取決於可能不正確或不準確的假設、數據或方法。我們的實際結果和某些事件的時間可能與前瞻性陳述中討論的結果大不相同。可能導致這種差異的因素包括，但不限於，在本招股説明書附錄的“風險因素”一節中討論的因素，以及在通過引用併入本文的文件中“風險因素”標題下討論的因素。我們聲稱1995年《私人證券訴訟改革法》中對所有前瞻性陳述的保護是前瞻性陳述的避風港。本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中包含的所有前瞻性陳述，或以引用方式併入本文或其中的所有前瞻性陳述，均基於截至該等陳述發表之日我們所掌握的信息，我們不承擔更新任何此類前瞻性陳述的義務。
 
S-2
目錄​
 
SUMMARY
本摘要重點介紹本招股説明書附錄及隨附的招股説明書中包含或通過引用併入的信息。因為這只是一個摘要，所以它不包含可能對您很重要的所有信息。為了更全面地瞭解我們的業務和財務狀況，我們鼓勵您在決定是否投資於我們的附註之前，閲讀本招股説明書全文、隨附的招股説明書、任何相關的自由撰寫的招股説明書、標題為“風險因素”和“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”的章節，以及我們最新的10-K年度報告中的綜合財務報表和相關附註，該年報以引用方式併入本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中，以及通過引用併入本招股説明書和隨附的招股説明書中的其他文件。
Overview
Equinix是全球數字基礎設施公司™。數字領導者利用我們值得信賴的平臺，將推動他們成功的基礎基礎設施聚集在一起並相互連接。我們使我們的客户能夠訪問他們需要的所有合適的地方、合作伙伴和機會，以加速他們的優勢。Platform Equinix®結合了位於美洲(“AMER”)、亞太地區(“APAC”)以及歐洲、中東和非洲(“EMEA”)地區的國際商業交換™(“IBX®”)數據中心的全球足跡、互聯解決方案、邊緣服務、獨特的商業和數字生態系統以及專家諮詢和支持。
我們在世界各地的互聯數據中心使我們的客户能夠將他們快速追蹤其數字優勢所需的基礎設施集合在一起並互聯。有了Equinix，他們可以靈活擴展，加快數字服務的推出，提供世界級的體驗，並使其價值成倍增加。我們通過分佈基礎設施和消除雲、用户和應用之間的距離，使他們能夠脱穎而出，從而減少延遲並提供卓越的客户、合作伙伴和員工體驗。Equinix全球平臺，以及我們IBX數據中心、互聯產品和邊緣服務的質量，使我們能夠建立關鍵的客户羣。隨着越來越多的客户出於帶寬成本和性能原因選擇Platform Equinix，他們的供應商和業務合作伙伴將受益於託管在相同的數據中心並直接相互連接。這種鄰接關係創造了吸引新客户的網絡效應，不斷增加我們現有客户的價值，使他們能夠從我們的產品中獲得進一步的經濟和性能優勢。
我們作為聯邦所得税目的房地產投資信託基金(“REIT”)運營。
最近的發展
Credit Facility
於2022年1月7日，吾等與Equinix訂立信貸協議(“2022年信貸協議”)，作為借款人的Equinix是一個金融機構銀團，作為貸款人的美國銀行是行政代理，花旗銀行、摩根大通銀行、三菱UFG銀行、加拿大皇家銀行資本市場公司、高盛美國銀行和滙豐證券(美國)公司是聯合銀團代理，巴克萊銀行、法國巴黎銀行、德意志銀行紐約分行、荷蘭國際銀行都柏林分行、荷蘭國際銀行。摩根士丹利高級融資有限公司、三井住友銀行、豐業銀行和道明證券(美國)有限責任公司為聯席文件代理，美國銀行、花旗銀行、摩根大通銀行、三菱UFG銀行、加拿大皇家銀行資本市場、高盛銀行美國和滙豐證券(美國)公司為聯合牽頭安排人和賬簿管理人。該2022年信貸協議包括(I)4,000,000,000美元優先無抵押多貨幣循環信貸安排(“循環信貸”)及(Ii)500,000,000 GB優先無抵押定期貸款安排(“定期貸款安排”及連同循環貸款，統稱為“2022信貸安排”)。
2022信貸安排的到期日為2027年1月7日(“到期日”)。吾等可借入、償還及再借入循環融資項下的款項，直至到期日，屆時循環融資項下的所有未償還款項均須悉數償還。
 
S-3
目錄
 
我們在2022年1月7日借入了定期貸款工具下可用的全部5億GB。於2022年1月7日，吾等使用定期貸款融資項下借款所得款項的一部分，全額償還截至2017年12月12日的信貸協議(經修訂，“2017信貸融資”)項下先前信貸融資項下尚未償還的5.496億美元債務，並終止2017年信貸融資。
與GIC的合資企業
2022年1月26日，我們與新加坡主權財富基金(“GIC”)達成協議，以有限責任合夥形式成立一家價值5.25億美元的合資企業，以開發和運營韓國首爾的兩個xScaleTM數據中心(“合資企業”)。根據合資公司的條款，GIC將擁有合資公司80%的股權，而我們將擁有其餘20%的股權。這家合資企業將使我們的全球XScale數據中心產品組合在36個設施中的價值超過80億美元，建成並完全建成後預計將超過720兆瓦的電力容量。欲瞭解更多信息，請參閲我們於2022年1月27日提交給美國證券交易委員會的當前8-K表格報告的第8.01項，該報告通過引用併入本招股説明書補編中。
季度分紅
2022年2月16日，我們宣佈每股3.10美元的季度現金股息，我們於2022年3月23日向截至2022年3月7日收盤登記在冊的普通股股東支付了這筆股息。
Entel資產收購
2022年3月18日，我們達成協議，以約7.05億美元的企業價值從智利領先的電信供應商Empresa Nacional de Telecomunicacones S.A.(“Entel”)購買數據中心(“Entel資產收購”)。這筆交易包括智利的三個數據中心，還可能包括祕魯的一個數據中心，目前正在等待最終協議的敲定。根據慣例的成交條件，Entel Asset的收購預計將於2022年第二季度完成。
在智利聖地亞哥有三個數據中心，該交易還包括聖地亞哥未來增長的重大擴展能力，我們預計這將使我們能夠支持該地區當前和未來的增長。根據協議條款，我們和Entel已同意建立戰略合作伙伴關係，使智利和祕魯的企業能夠利用混合多雲解決方案加快其數字化轉型。
公司信息
我們的主要執行辦公室位於加利福尼亞州雷德伍德市瀉湖大道一號，郵編：94065，電話號碼是(6505986000)。我們的網站是www.equinix.com。本招股説明書增刊或隨附的招股説明書均不包含本公司網站所載或可通過本網站獲取的資料。
 
S-4
目錄
 
The Offering
以下是此產品的某些條款的簡要摘要。欲瞭解有關債券條款的更完整説明，請參閲本招股説明書附錄中的“債券説明”及隨附的招股説明書中“債務證券説明”一節。
Issuer
特拉華州公司Equinix，Inc.
Notes Offered
本金總額1,200,000,000美元，本金3.900釐，2032年到期的優先債券。
Maturity Date
April 15, 2032.
Interest
債券將於2022年4月5日起計息，年利率為3.900釐。
付息日期
每年的4月15日和10月15日，從 開始
October 15, 2022.
Ranking
這些附註將是我們的一般優先義務。您根據這些票據獲得付款的權利為：
•
實際上從屬於我們所有現有和未來的有擔保債務，包括我們在任何有擔保信貸安排下的未償債務或由任何抵押擔保的債務，以擔保此類債務的資產為限；
​
•
在結構上從屬於我們任何子公司的任何現有和未來的債務和其他負債(包括貿易應付款)；
​
•
等同於我們所有現有和未來的優先債務的償還權；以及
​
•
對我們現有和未來的任何次級債務的優先償還權。
​
於2021年12月31日，於(I)本次發售生效後，(Ii)進入2022年信貸安排並根據定期貸款安排借款5億GB，及(Iii)根據我們2017年的信貸安排全額償還5.496億美元：
•
我們的合併債務總額約為150.6億美元，其中約6370萬美元為有擔保債務，其中不包括約21.4億美元的融資租賃債務；
​
•
如果我們借入了循環貸款項下所有大約39億美元的可用資金，我們將有39億美元的額外無擔保債務；以及
​
•
我們的子公司將有大約20.8億美元的債務(不包括根據美國公認會計原則不需要在我們子公司的資產負債表上反映的貿易應付款和公司間項目和負債)，其中包括大約20.1億美元的融資租賃負債，所有這些負債在結構上都優先於票據。
​
​
 
S-5
目錄
 
票據不會由我們的任何子公司提供擔保。
控制變更觸發事件
於發生控制權變更觸發事件(定義見《票據説明》)時，除非吾等先前已就整張票據行使選擇權，否則吾等將被要求以相等於當時未償還本金金額101%的價格回購票據，另加至(但不包括)購回日期的應計及未付利息(如有)。請參閲《備註 - 控制變更觸發事件説明》。
可選贖回
在2032年1月15日(債券到期日前三個月)(“面值贖回日”)之前，我們可以隨時、不時地以我們的選擇權贖回全部或部分票據，贖回價格(以本金的百分比表示，並四捨五入至小數點後三位)等於以下較大者：
(1)(A)每半年一次(假設票據在面值贖回日到期)的剩餘預定本金和利息現值的總和(假設票據在面值贖回日到期)，按國庫利率(定義見《票據説明》)每半年支付一次(假設票據由12個30天月組成)加25個基點減去(B)贖回日應計利息，和
(2)應贖回票據本金的100%，
在任何一種情況下，加上贖回日之前的應計利息和未付利息。
於票面贖回日或之後，吾等可隨時及不時贖回全部或部分票據，贖回價格相等於正在贖回的票據本金的100%，另加截至贖回日的應計及未付利息。
Future Issuances
我們可以創建和發行與票據條款相同的額外票據(但此類額外票據的發行日期和發行價格可能不同)，以便將此類額外票據合併，並與特此提供的票據組成單一系列；但如果此類票據不能與特此提供的美國聯邦所得税票據互換，則此類額外票據應具有一個或多個單獨的CUSIP編號。
Use of Proceeds
扣除承銷折扣和我們預計應支付的費用後，我們預計將從此次發行中獲得約1,183,642,345美元的淨收益。
我們打算撥出相當於票據發行所得淨額的金額，為最近完成或未來符合條件的綠色項目(定義見“收益的使用”)提供全部或部分融資或再融資，支付的款項包括票據發行日期之前至多兩年的項目支出，直至票據到期日(包括票據到期日)，包括此類項目的開發和再開發。正在等待分配
 
S-6
目錄
 
相當於向符合條件的綠色項目發行票據的淨收益的金額，我們預計將以現金、現金等價物和/或美國政府證券的形式持有或投資相當於淨收益未分配餘額的金額。
Form of Notes
我們將以一張或多張完全登記的全球票據的形式發行票據，該票據以DTC被提名人的名義登記。
Listing
票據不會在任何證券交易所或自動交易商報價系統上上市。
Governing Law
我們發行票據時所依據的票據和契約將受紐約州法律管轄。
Trustee
美國銀行信託公司，全國協會。
No Prior Market
票據將是新發行的證券，目前還沒有市場。雖然承銷商已通知我們，他們目前有意在票據上做市，但他們並無義務這樣做，他們可能會隨時停止做市活動，而無須另行通知。我們不能向您保證票據市場的活躍或流動性將會發展或維持。
Risk Factors
投資我們的票據涉及風險。請參閲本招股説明書附錄中的“風險因素”和我們最新的Form 10-K年度報告中的“風險因素”，以及本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中通過引用包括或併入的其他信息，以討論您在決定投資於此處提供的任何票據之前應仔細考慮的因素。
 
S-7
目錄
 
彙總合併財務數據
下表彙總了本公司各期的綜合財務數據。您應在閲讀本綜合財務數據的同時，閲讀本公司最新的10-K表格年度報告中的《管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析》以及本公司的綜合財務報表及其相關説明，該表格通過引用併入本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中。截至2019年12月31日、2020年12月31日及2021年12月31日止年度的綜合經營表數據及綜合現金流量表數據，以及截至2021年12月31日的綜合資產負債表數據，均源自本招股説明書增刊及隨附的招股説明書所引用的經審核綜合財務報表。我們的歷史結果並不一定預示着未來的預期結果。
​ ​ ​
Years Ended December 31,
​
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2019
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2020
​ ​
2021
​
​ ​ ​
(In thousands)
​
合併報表數據： ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​
Revenues
​ ​ ​ $ 5,562,140 ​ ​ ​ ​ $ 5,998,545 ​ ​ ​ ​ $ 6,635,537 ​ ​
成本和運營費用： ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​
Cost of revenues
​ ​ ​ ​ 2,810,184 ​ ​ ​ ​ ​ 3,074,340 ​ ​ ​ ​ ​ 3,472,422 ​ ​
Sales and marketing
​ ​ ​ ​ 651,046 ​ ​ ​ ​ ​ 718,356 ​ ​ ​ ​ ​ 741,232 ​ ​
一般和行政
​ ​ ​ ​ 935,018 ​ ​ ​ ​ ​ 1,090,981 ​ ​ ​ ​ ​ 1,301,797 ​ ​
Transaction costs
​ ​ ​ ​ 24,781 ​ ​ ​ ​ ​ 55,935 ​ ​ ​ ​ ​ 22,769 ​ ​
Impairment charges
​ ​ ​ ​ 15,790 ​ ​ ​ ​ ​ 7,306 ​ ​ ​ ​ ​ — ​ ​
(Gain) on asset sales
​ ​ ​ ​ (44,310) ​ ​ ​ ​ ​ (1,301) ​ ​ ​ ​ ​ (10,845) ​ ​
總成本和運營費用
​ ​ ​ ​ 4,392,509 ​ ​ ​ ​ ​ 4,945,617 ​ ​ ​ ​ ​ 5,527,375 ​ ​
Income from operations
​ ​ ​ ​ 1,169,631 ​ ​ ​ ​ ​ 1,052,928 ​ ​ ​ ​ ​ 1,108,162 ​ ​
Interest income
​ ​ ​ ​ 27,697 ​ ​ ​ ​ ​ 8,654 ​ ​ ​ ​ ​ 2,644 ​ ​
Interest expense
​ ​ ​ ​ (479,684) ​ ​ ​ ​ ​ (406,466) ​ ​ ​ ​ ​ (336,082) ​ ​
Other income (expense)
​ ​ ​ ​ 27,778 ​ ​ ​ ​ ​ 6,913 ​ ​ ​ ​ ​ (50,647) ​ ​
債務清償損失
​ ​ ​ ​ (52,825) ​ ​ ​ ​ ​ (145,804) ​ ​ ​ ​ ​ (115,125) ​ ​
Income before income taxes
​ ​ ​ ​ 692,597 ​ ​ ​ ​ ​ 516,225 ​ ​ ​ ​ ​ 608,952 ​ ​
Income tax expense
​ ​ ​ ​ (185,352) ​ ​ ​ ​ ​ (146,151) ​ ​ ​ ​ ​ (109,224) ​ ​
Net income
​ ​ ​ ​ 507,245 ​ ​ ​ ​ ​ 370,074 ​ ​ ​ ​ ​ 499,728 ​ ​
可歸因於非控股權益的淨(收益)虧損
​ ​ ​ ​ 205 ​ ​ ​ ​ ​ (297) ​ ​ ​ ​ ​ 463 ​ ​
可歸因於Equinix的淨收入
​ ​ ​ $ 507,450 ​ ​ ​ ​ $ 369,777 ​ ​ ​ ​ $ 500,191 ​ ​
現金流量數據合併表： ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​
經營活動提供的現金淨額
​ ​ ​ $ 1,992,728 ​ ​ ​ ​ $ 2,309,826 ​ ​ ​ ​ $ 2,547,206 ​ ​
投資活動中使用的淨現金
​ ​ ​ ​ (1,944,567) ​ ​ ​ ​ ​ (3,426,972) ​ ​ ​ ​ ​ (3,006,738) ​ ​
融資活動提供的現金淨額
​ ​ ​ ​ 1,202,082 ​ ​ ​ ​ ​ 815,526 ​ ​ ​ ​ ​ 413,765 ​ ​
Other Financial Data (non-GAAP)(1): ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​
Adjusted EBITDA
​ ​ ​ $ 2,687,727 ​ ​ ​ ​ $ 2,852,898 ​ ​ ​ ​ $ 3,144,384 ​ ​
 
S-8
目錄
 
​ ​ ​
As of
December 31, 2021
​
​ ​ ​
(In thousands)
​
合併資產負債表數據： ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​
現金、現金等價物和短期投資(1)
​ ​ ​ $ 1,536,358 ​ ​
Accounts receivable, net
​ ​ ​ ​ 681,809 ​ ​
財產、廠房和設備，淨額
​ ​ ​ ​ 15,445,775 ​ ​
Total assets.
​ ​ ​ ​ 27,918,698 ​ ​
經營租賃負債的當期部分
​ ​ ​ ​ 144,029 ​ ​
融資租賃負債的當期部分
​ ​ ​ ​ 147,841 ​ ​
應付抵押貸款的當期部分
​ ​ ​ ​ 33,087 ​ ​
高級票據的當前部分
​ ​ ​ ​ — ​ ​
經營性租賃負債減去流動部分
​ ​ ​ ​ 1,107,180 ​ ​
融資租賃負債，減去流動部分
​ ​ ​ ​ 1,989,668 ​ ​
應付抵押和貸款，減去當期部分
​ ​ ​ ​ 586,577 ​ ​
高級票據，較少的當前部分
​ ​ ​ ​ 10,984,144 ​ ​
Total debt(2)
​ ​ ​ ​ 13,741,317 ​ ​
Total liabilities(2)
​ ​ ​ ​ 17,036,934 ​ ​
Total stockholders’ equity
​ ​ ​ ​ 10,881,764 ​ ​
​
(1)
調整後的EBITDA是非GAAP財務指標。請參閲我們截至2021年12月31日的10-K表格年度報告中的“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”，該報告通過引用併入本招股説明書附錄中。
​
(2)
總債務包括優先票據、按揭和應付貸款(在每種情況下，扣除發行成本、未攤銷保費和折扣後的淨額)和融資租賃負債。
​
我們提出了調整後的EBITDA，這是一個非GAAP財務指標，為投資者提供了一個額外的工具來評估我們的經營業績，重點放在管理層認為是我們核心的持續業務運營上。我們相信，納入調整後的EBITDA與以往的報告具有一致性和可比性，並使我們更好地瞭解業務的整體表現和在後續時期的表現能力，儘管它不能取代我們根據美國公認會計原則編制的財務報表，我們敦促您考慮這一點。投資者應注意，我們使用的調整後EBITDA的計算方式可能與其他公司類似名稱的財務指標不同。因此，投資者在將我們使用的調整後EBITDA與其他公司類似名稱的財務指標進行比較時應謹慎行事。
我們將調整後的EBITDA定義為不包括折舊、攤銷、增值、基於股票的補償費用、重組費用、減值費用、交易成本和資產出售損益的運營收入。下表列出了根據美國公認會計原則計算和列報的最直接可比財務指標--營業收入與調整後EBITDA的對賬情況：
 
S-9
目錄
 
​ ​ ​
Years Ended December 31,
​
​ ​ ​
2019
​ ​
2020
​ ​
2021
​
​ ​ ​
(In thousands)
​
Income from operations
​ ​ ​ $ 1,169,631 ​ ​ ​ ​ $ 1,052,928 ​ ​ ​ ​ $ 1,108,162 ​ ​
折舊、攤銷和增值費用
​ ​ ​ ​ 1,285,296 ​ ​ ​ ​ ​ 1,427,010 ​ ​ ​ ​ ​ 1,660,524 ​ ​
基於股票的薪酬費用
​ ​ ​ ​ 236,539 ​ ​ ​ ​ ​ 311,020 ​ ​ ​ ​ ​ 363,774 ​ ​
Transaction costs
​ ​ ​ ​ 24,781 ​ ​ ​ ​ ​ 55,935 ​ ​ ​ ​ ​ 22,769 ​ ​
Impairment charges
​ ​ ​ ​ 15,790 ​ ​ ​ ​ ​ 7,306 ​ ​ ​ ​ ​ — ​ ​
(Gain) on asset sales
​ ​ ​ ​ (44,310) ​ ​ ​ ​ ​ (1,301) ​ ​ ​ ​ ​ (10,845) ​ ​
Adjusted EBITDA
​ ​ ​ $ 2,687,727 ​ ​ ​ ​ $ 2,852,898 ​ ​ ​ ​ $ 3,144,384 ​ ​
 
S-10
目錄​
 
RISK FACTORS
投資我們的票據涉及一定的風險。在作出投資決定前，閣下應仔細考慮本公司最新的10-K表格年報中“風險因素”一節所述的風險因素，以及本招股説明書增刊及隨附的招股説明書所包括或以參考方式併入的其他資料。我們現在不知道的或我們現在認為無關緊要的其他風險和不確定因素也可能對我們的業務或財務業績產生不利影響。我們的業務、財務狀況、運營結果或現金流可能會受到任何這些風險的重大不利影響。由於這些風險或其他因素，票據的市場或交易價格可能會下跌，您可能會損失全部或部分投資。
與附註相關的其他風險
我們的子公司不會為票據提供擔保。我們在很大程度上依賴子公司的現金流來履行我們的義務，您的債權將從屬於這些子公司的所有債權人。
我們的子公司不會為票據提供擔保。我們的子公司是獨立和獨立的法人實體，沒有義務支付根據票據到期的任何金額，也沒有義務為我們的支付義務提供資金。我們幾乎所有的業務都是通過我們的子公司進行的，我們幾乎所有的收入都來自我們的子公司，我們幾乎所有的運營資產都由我們的子公司擁有。因此，我們的現金流和償還債務(包括票據)的能力在很大程度上取決於我們子公司的收益以及這些子公司對我們的收益、貸款或其他付款的分配。我們子公司向我們支付的款項也將取決於他們的收益和他們的業務考慮。此外，我們子公司向我們支付任何股息、分配、貸款或其他付款的能力可能會受到法律或合同的限制。由於我們在很大程度上依賴子公司的現金流來履行我們的義務，這些類型的限制可能會削弱我們支付票據預定利息和本金的能力。截至2021年12月31日，我們的子公司持有我們合併資產的約92%。
票據將是無擔保的，實際上從屬於我們現有或未來的任何有擔保債務，並在結構上從屬於我們子公司的所有負債。
票據將是我們的一般無擔保優先債務，在償還權上與我們現有的和任何未來的無從屬債務同等。然而，由於它們是無擔保的，這些票據實際上將低於我們現有或未來的任何有擔保債務，就擔保該等債務的資產的價值而言。截至2021年12月31日，我們的綜合債務約為138.6億美元，其中包括融資租賃負債、抵押貸款和應付貸款以及優先票據。於二零二一年十二月三十一日，於實施：(I)本次發售、(Ii)訂立2022年信貸安排及根據定期貸款安排借款5億GB及(Iii)於2017年信貸安排下全額償還5.496億美元后，吾等將擁有約150.6億美元的綜合負債，其中包括約21.4億美元的融資租賃負債及約6370萬美元的擔保債務。
此外，票據在結構上將從屬於我們子公司的所有負債，這些負債可能包括債務、貿易應付款、擔保、租賃義務和信用證義務。如果我們的任何子公司破產、清盤或重組，其債務持有人及其貿易債權人通常有權在子公司的任何資產可供分配給我們之前從這些子公司的資產中獲得支付其債權。截至2021年12月31日，我們的子公司有大約20.8億美元的債務(不包括貿易應付款和公司間項目以及根據美國公認會計原則不需要在此類子公司的資產負債表上反映的債務)，其中包括20.1億美元的融資租賃負債，所有這些債務在結構上都優先於票據。
管理票據的契約和補充契約不會限制我們和我們的子公司產生額外債務的能力，並將允許我們產生大量有擔保債務。如果我們被宣佈破產、資不抵債、清算或重組，我們的資產將被用作任何此類擔保債務的抵押品，在這些資產被用來償還我們對 的債務之前，這些資產將被用來償還擔保債務項下的債務。
 
S-11
目錄
 
請注意備註。票據持有人將按比例與我們被視為與票據屬於同一類別的無擔保債務的所有持有人一起參與，並可能與我們的所有其他一般債權人一起參與，這取決於我們對每個持有人或債權人在我們剩餘資產中的各自欠款。在上述任何情況下，我們不能向您保證將有足夠的資產來支付票據的到期金額。因此，票據持有者獲得的收益可能比有擔保債務的持有者少。
我們的債務協議允許我們和我們的子公司承擔更多的債務，這可能會加劇本文所述的其他風險，以及本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中通過引用納入的文件中描述的風險。
我們債務工具的條款，包括管理在此發行的票據的契約和補充契約，以及管理我們的循環信貸安排的協議，允許我們和我們的子公司產生額外的債務。出於許多原因，額外的債務可能是必要的，包括充分應對競爭，遵守與我們的服務義務有關的監管要求，或僅出於財務原因。增量借款或到期借款的條款會對我們改善經營業績和財務狀況的各種努力帶來額外的財務風險，可能會加劇本文所述的其他風險，以及本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中通過引用納入的文件中所述的風險。
截至2021年12月31日，我們的20.億美元循環信貸安排中約有19.1億美元的未提取能力可供我們使用，條件是我們遵守了與此類安排相關的金融契約和其他先決條件。於2022年1月7日，吾等訂立了我們的2022年信貸協議，借入定期貸款安排下的全部可用金額5億GB，並用部分款項全額償還2017年信貸安排下的所有未償還債務，並終止2017年信貸安排。截至2022年2月28日，我們的循環融資機制有39億美元的額外流動資金可供我們使用，條件是我們遵守了與此類融資相關的財務契約和2022年信貸協議中規定的其他先決條件。
我們的循環融資工具和其他現有債務工具具有限制性契約，可能會限制我們的財務靈活性。
與我們現有的某些優先票據有關的契約以及管理我們循環融資的協議包含財務和其他限制性契約，這些契約限制了我們從事可能符合我們長期最佳利益的活動的能力。
我們在循環貸款機制下的借款能力取決於某些金融契約的遵守情況，包括淨槓桿率。我們的循環融資和定期貸款融資包括其他限制，其中包括：限制我們產生債務的能力；授予留置權；進行合併、合併和清算；進行資產處置、限制性付款和投資；與關聯公司進行交易；以及修改、修改或預付某些債務。與我們現有的某些優先票據相關的契約包含對我們實施合併和控制權事項變更的能力的限制，以及對某些留置權和進入某些出售和回租交易的限制。
此外，與我們現有優先票據相關的契約包含限制我們的能力和我們子公司的能力的契約，其中包括：
•
incur liens;
​
•
簽訂回售回租交易；以及
​
•
與任何其他人員合併或合併。
​
我們不遵守這些公約可能會導致違約，如果不治癒或免除違約，可能會導致我們所有債務的加速。我們沒有足夠的營運資金在我們的全部或大部分未償債務加速增加的情況下償還我們的債務。
在此提供的票據和票據條款中的契約和補充契約中的有限契約將不會針對某些類型的公司事件提供保護，也可能不會保護您的投資。
 
S-12
目錄
 
在此提供的票據的契約和補充契約將不：
•
要求我們保持任何財務比率或淨值、收入、收入、現金流或流動性的特定水平，因此，在我們的財務狀況或經營業績發生重大不利變化的情況下，不會保護票據持有人；
​
•
限制我們的子公司發行證券或以其他方式產生的債務優先於我們在子公司的股權，因此在結構上優先於票據；
​
•
限制我們產生與票據支付權相等的無擔保債務的能力；
​
•
限制我們回購或預付證券的能力；
​
•
限制我們對我們的普通股或其他級別低於票據的證券進行投資、回購或支付股息或其他分配或支付其他付款的能力；或
​
•
限制我們進行高槓杆交易的能力。
​
此外，關於吾等或吾等受限制附屬公司持有的物業的留置權限制及售後回租交易契諾的限制，均包含例外情況，使吾等可在多種情況下設定、授予或招致留置權或擔保權益，以及進行出售及回租交易。
由於上述原因，在評估票據的條款時，閣下應注意，適用於本附註及附註的契約及補充契約的條款並不會限制吾等參與或以其他方式參與各種公司交易、情況及事件的能力，例如某些可能對吾等的資本結構及票據價值產生重大不利影響的收購、再融資或資本重組。基於這些原因，您不應將契約中的契諾視為評估是否投資於票據的重要因素。
發生控制權變更觸發事件時，我們可能無法回購票據。
一旦發生控制權變更觸發事件(定義見《票據説明-控制權變更觸發事件》)，我們將被要求以相當於本金101%的購買價，外加回購日(但不包括回購日)的應計和未付利息，提出購買各持有人票據的要約。請參閲《備註 - 控制變更觸發事件説明》。
如果我們遇到控制權變更觸發事件，我們可能沒有足夠的財政資源來履行回購票據的義務。吾等未能按照管限票據的補充契約的規定回購票據，將會導致該契約下的違約，這可能會導致吾等及其附屬公司的其他債務協議出現違約，並對吾等及票據持有人造成重大不利後果。
此外，如果票據持有人選擇由我們(或我們其他現有和未來債務證券的持有人，例如我們現有優先票據的持有人，有權要求我們在控制權變更觸發事件時回購其證券，選擇由我們回購其債務證券)，可能會導致我們現有或未來債務的違約，即使控制權變更觸發事件本身不會導致現有或未來債務的違約，這也是由於此類回購對我們的財務影響。
契約和補充契約中規範與控制權變更交易有關的票據的條款不一定會在高槓杆交易的情況下保護您。
雖然在此提供的補充契約和票據包含旨在在發生涉及重大公司交易或我們的信譽的某些事件時為持有人提供保護的條款，但這些條款是有限的，可能不足以保護您在票據上的投資。本契約和補充契約中與控制權變更交易有關的條款並不一定會在高槓杆交易可能對您產生不利影響的情況下為您提供保護，包括重組、重組、合併或其他
 
S-13
目錄
 
涉及我們的類似交易。這些交易可能不涉及投票權或實益擁有權的改變，或即使涉及，也可能不涉及契約中“控制權改變觸發事件”的定義所要求的觸發這些條款的幅度的改變，包括要求交易伴隨或隨後至少兩家評級機構將票據的評級下調至某些水平以下。除“票據説明-控制權變更觸發事件”一節所述外，該契約將不包含允許票據持有人在發生收購、資本重組或類似交易時要求我們回購票據的條款。此外，控制權變更的定義包括與出售、轉讓、轉讓或以其他方式處置“所有或基本上所有”我們的資產有關的短語，這是控制權變更觸發事件的先決條件。根據適用法律，“基本上所有”一詞沒有確切的定義。因此，您要求我們回購您的票據的能力可能不確定，因為您將不到我們所有的資產出售、轉讓、轉讓或以其他方式處置給另一位個人、集團或實體。
活躍的票據交易市場可能不會發展或維持；許多因素會影響票據的交易市場和價值。
票據是新發行的證券，沒有交易歷史，也沒有成熟的交易市場。我們不會申請讓票據在任何交易所或自動交易商報價系統上市，我們不能向您保證票據的交易市場將會發展，或者如果交易市場發展，它將被維持或提供足夠的流動性，持有人將能夠在特定時間(如果有的話)出售任何票據，或者持有人出售票據時收到的價格將高於其初始發行價。本次發行的承銷商已通知我們，他們打算在發行完成後在票據上做市。然而，承銷商沒有義務這樣做，並有權隨時終止任何做市行為，而無需另行通知，並可自行決定。因此，不能保證票據的流動性或交易市場。缺乏交易市場可能會對投資者出售債券的能力以及投資者出售債券的價格產生不利影響。交易市場的流動資金(如有的話)和票據未來的交易價格將取決於許多因素，包括票據持有人的人數、我們的經營業績、財務表現和前景、當時的利率、當時的匯率、類似證券的市場和整體證券市場，這些因素的不利變化可能會對其產生不利影響。特別是，如果利率上升，票據的市值通常會下降。
票據的市場估值可能會受到大幅波動的影響。
實際或預期的經濟衰退或更高的利率可能導致票據和債務證券的價值下降，從而對債務證券市場產生負面影響，更具體地説，是對票據市場造成負面影響。由於這些票據的交易可能很清淡，出售這些票據並對其進行準確估值可能會更加困難。此外，整個債券市場可能會經歷突然而劇烈的價格波動，主要投資者大量或持續出售債券，另一家發行人高調違約，或者只是市場對債務證券總體心理的改變，都可能加劇這種波動。最近一段時間全球金融市場普遍波動，加上宏觀經濟持續存在不確定性，加劇了這一風險。
我們的信用評級可能無法反映票據投資的所有風險。
票據的信用評級可能不會反映與結構和其他因素有關的所有風險對票據價值的潛在影響。此外，我們信用評級的實際或預期變化通常會影響票據的市場價值。信用評級不是購買、出售或持有證券的建議，可隨時由指定評級機構修改或撤回。每個評級機構可能有不同的評估信用風險的標準，因此每個評級機構的評級應該獨立進行評估。
贖回可能會對您的票據回報產生不利影響。
我們有權在到期前贖回部分或全部票據。我們可以在當前利率相對較低的時候贖回票據。因此，您可能無法將贖回時收到的金額以與票據一樣高的實際利率再投資於可比證券。
 
S-14
目錄
 
對於什麼是“綠色”、“環境”、“社會”、“可持續”或其他同等標籤的項目，沒有法律、法規或市場的定義或標準化標準，我們或第三方就票據做出的任何此類指定可能不適合投資者的投資標準。
對於“綠色”、“環境”、“社會”、“可持續”或同等標籤的項目的構成，或特定項目被定義為“綠色”、“環境”、“社會”、“可持續”或此類其他同等標籤，沒有明確的定義(法律、法規或其他)，也沒有市場共識，也不能保證這樣一個明確的定義或共識將隨着時間的推移而發展。因此，本附註不能或不能在附註中向投資者保證，任何獲選獲分配與發行票據所得款項淨額相等的資金的合資格綠色項目，將符合投資者對該等“綠色”、“社會”、“可持續”或其他同等標籤的業績目標的任何或全部預期，或在實施任何全部或部分由發行票據所得款項淨額資助的合資格綠色項目期間，不會出現任何不利的環境、社會或其他影響。
我們打算分配相當於發行票據的淨收益的金額，為一個或多個現有或新的符合資格的綠色項目提供融資或再融資，但不能保證任何該等符合資格的綠色項目將成功實施或能夠按照任何時間表實施，或該等符合資格的綠色項目將在任何指定期限內完成或完全完成，或具有我們最初預期或預期的結果或結果(無論是否與環境有關)。我們在分配票據發行的淨收益方面具有很大的靈活性，並且不能保證相當於該淨收益的資金將全部或部分支付給任何此類符合條件的綠色項目。本次發行的承銷商或受託人均不負責評估或核實我們向其分配此類資金的合格綠色項目是否符合“收益使用”中所述的標準，也不負責監督此類資金的一般使用情況。無論是票據的條款還是管理票據的契約都不要求我們使用“收益的使用”項下所述的資金，也不要求我們履行其中所述的跟蹤、報告和其他承諾。吾等如未能遵守該等資金或該等承諾的預期用途，並不構成違反或違反該等票據或管限該等票據的契約，而票據持有人將不會根據該契約獲得任何該等違約的補救。
潛在投資者應仔細審閲本招股説明書附錄中有關此類淨收益使用的信息，並必須自行確定此類信息與票據投資的相關性，以及投資者認為必要的任何其他調查。特別是，吾等、任何承銷商或受託人並不保證，使用票據所得款項淨額為任何合資格的綠色項目提供資金，將完全或部分地滿足(或將繼續)投資者或其投資必須遵守的任何當前或未來投資者的期望或要求、分類或標準或其他投資標準或準則，無論是根據任何當前或未來適用的法律或法規，還是根據其自身的章程或其他管理規則或投資組合授權、評級授權或其他獨立預期，尤其是在任何直接或間接環境方面。任何符合條件的綠色項目的可持續性或社會影響。吾等未能分配與向一個或多個合資格綠色項目發售票據所得款項淨額相等的任何金額，或該等投資或融資未能滿足投資者的期望或要求，均可能對票據的交易價格造成重大不利影響。
對於與發行票據相關的任何第三方的意見或認證(無論是否由我們徵求)對於任何目的的適宜性或可靠性，特別是關於任何符合條件的綠色項目是否滿足任何綠色、環境、社會、可持續性或其他標準，不作任何保證或陳述。為免生疑問，任何該等意見或證明並非亦不應被視為併入或構成本招股説明書附錄及隨附的招股説明書的一部分。任何此類意見或證明不是，也不應被視為我們或任何承銷商、受託人或任何其他人購買、出售或持有票據的推薦。任何此類意見或證明僅在意見或證明最初發布之日起有效。潛在投資者必須自行確定任何該等意見或證明或其中所載資料的相關性，或該等意見或證明的提供人對票據的任何投資。截至本招股説明書增刊之日，
 
S-15
目錄
 
此類意見和認證的提供者不受任何特定監管或其他制度或監督的約束。任何撤回任何該等意見或證明，或任何額外的意見或證明，證明我們沒有完全或部分遵守該等意見或證明所針對的任何事項，可能會對票據的交易價格造成重大不利影響，或對某些受託投資於特定用途證券的投資者造成不利後果。
這些票據不得上市或進入任何證券交易所或證券市場的任何專門的“綠色”、“環保”、“社會”、“可持續”或其他同等標籤的部分，任何此類潛在的上市或接納可能並不表明這些票據將符合投資者的投資標準。
雖然沒有任何計劃，也不能就任何此類上市或准入作出保證，但如果票據在任何專門的“綠色”、“環境”、“社會”、“可持續”或任何證券交易所或證券市場的其他同等標籤的部分(無論是否受監管)上市或進入交易，我們、任何承銷商、受託人或任何其他人都不能做出任何陳述或保證：
•
此類上市或承認將完全或部分滿足(或將繼續滿足)投資者或其投資必須遵守的任何當前或未來投資者的期望或要求、分類或標準或其他投資標準或準則，無論是根據任何當前或未來適用的法律或法規，還是通過其自身的章程或其他管理規則或投資組合授權、評級授權或其他預期，特別是在任何項目或使用的任何直接或間接環境、社會或可持續性影響方面，任何符合條件的綠色項目(應當指出，任何此類上市或進入交易的標準可能因證券交易所或證券市場的不同而不同)；或
​
•
在票據有效期內，任何此類上市或允許交易將予以保留。
​
如果票據在任何此類交易所或證券市場上市，票據上市或接納地位的任何改變，包括但不限於票據是否不再在任何證券交易所或證券市場上市或獲準交易，可能會對票據的交易價格產生重大不利影響，或對某些擁有投資組合授權投資於特定目的證券的投資者造成不利後果。
票據的交易價格可能會受到負面影響，因為投資者對票據是否適合作為“綠色”債券的看法惡化，或者對可持續發展主題投資產品的需求減少。
投資者對票據是否適合作為“綠色”債券的看法可能會受到以下因素的負面影響：對我們遵守“收益的使用”中描述的確定合格綠色項目框架的不滿，涉及我們的業務或行業的環境或可持續性影響的爭議，關於什麼是“綠色”債券的不斷髮展的標準或市場共識，或投資於“綠色”債券的可取性，或關於票據是否適合作為“綠色”債券的任何意見或認證不再有效。此外，我們擬分配與票據發行相關的金額的符合資格的綠色項目對環境或可持續性有複雜的直接或間接影響，在該等符合資格的綠色項目的設計、建造和營運期間，可能會出現不利的環境影響。這些符合條件的綠色項目可能會受到維權團體或其他利益相關者的爭議或批評。承銷商、受託人或任何證券交易所、證券市場分部或監管機構均未就票據是否符合或符合潛在投資者、任何第三方審查員或意見提供者或任何證券交易所或證券市場所要求的環境或可持續發展標準、預期、影響或表現作出任何陳述。債券的交易價格可能會受到負面影響，如果投資者被要求出售所持債券或選擇出售所持債券的程度，原因是投資者或市場普遍對此次發行是否適合作為“綠色”債券的看法惡化。債券的交易價格也可能受到負面影響，因為投資者的偏好不斷變化，導致對可持續發展主題投資產品的需求減少。, 加強對致力於可持續發展或環境、社會或治理主題投資或其他原因的基金和戰略的監管或市場審查。
 
S-16
目錄
 
與當前地緣政治不穩定有關的風險
我們目前正處於經濟不確定和資本市場混亂的時期，由於俄羅斯和烏克蘭之間持續的軍事衝突，地緣政治不穩定對此產生了重大影響。烏克蘭衝突或任何其他地緣政治緊張局勢對全球經濟和資本市場造成的負面影響可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
隨着地緣政治緊張局勢的升級以及俄羅斯和烏克蘭之間軍事衝突的開始，美國和全球市場正在經歷動盪和混亂。2022年2月24日，俄羅斯軍隊對烏克蘭的全面軍事入侵開始。儘管正在進行的軍事衝突的持續時間和影響高度不可預測，但烏克蘭的衝突導致了市場混亂，包括大宗商品價格、信貸和資本市場的大幅波動，以及供應鏈中斷。
此外，俄羅斯的各種行動導致美國、歐盟和其他國家以及其他公共和私人行為者和公司對俄羅斯和某些其他地理區域實施制裁和其他懲罰，包括同意將某些俄羅斯金融機構從全球銀行間金融電信協會支付系統中移除，以及限制俄羅斯石油、液化天然氣和煤炭的進口。石油和天然氣市場的這些中斷已經並可能繼續導致能源價格大幅上漲，這可能會對我們的業務產生實質性影響。還提議和(或)威脅採取更多可能的制裁和懲罰措施。俄羅斯的軍事行動和隨之而來的制裁可能會進一步對全球經濟和金融市場造成不利影響，並導致資本市場不穩定和缺乏流動性，這可能會使我們在未來更難以有吸引力的條件獲得更多債務或股權融資。
我們在俄羅斯或烏克蘭沒有業務，從歷史上看，我們的俄羅斯和烏克蘭客户數量有限。然而，我們致力於儘自己的一份力量，推動衝突的迅速與和平解決。目前，我們正在限制俄羅斯客户為我們的產品和服務下訂單的能力，除非我們在審查這些訂單後認為這些訂單與我們宣佈的支持烏克蘭的目標一致。我們還打算暫停與俄羅斯合作伙伴和供應商的所有活動和採購，並在這場衝突沒有結束之前不在俄羅斯進行任何直接或間接投資。此外，對於我們位於烏克蘭的客户，我們目前正在免費提供服務，未來可能會繼續這樣做。
俄羅斯和烏克蘭軍事衝突導致的長期不利經濟狀況或不確定性可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。上述任何一項也可能放大本招股説明書副刊或我們截至2021年12月31日的10-K表格年度報告中描述的其他風險的影響，該年報通過引用併入本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中。
 
S-17
目錄​
 
使用收益
我們估計，在扣除承銷折扣和我們估計應支付的發售費用後，出售票據的淨收益約為1,183,642,345美元。我們打算撥出相當於票據發行所得款項淨額的款項，為最近完成或未來符合資格的綠色項目(定義見下文)提供全部或部分融資或再融資，支付款項包括票據發行日期前兩年至票據到期日(包括票據到期日)的項目開支，包括髮展及重新發展該等項目。
在分配相當於向符合條件的綠色項目發行票據的淨收益的金額之前，我們預計將以現金、現金等價物和/或美國政府證券的形式持有或投資相當於淨收益未分配餘額的金額。
“合格綠色項目”是指在票據發行前兩年內，直至票據到期日(包括票據到期日)，由本公司或我們的任何附屬公司在符合國際資本市場協會(“ICMA”)發佈的2018年綠色債券原則和亞太貸款市場協會、貸款市場協會和貸款辛迪加與交易協會發布的2018年綠色債券原則的四個核心組成部分(收益使用；項目評估和選擇程序；收益管理和報告)中定義並與之保持一致的符合條件的“綠色項目”中的投資和支出。我們將這兩套原則統稱為“原則”。我們預計我們的每個符合條件的綠色項目將滿足以下一項或多項資格標準，但任何從票據發行淨收益中獲得資金分配的符合條件的綠色項目可能包括也可能不包括以下類別列出的任何一個或所有示例項目：
•
綠色建築：與設計、建造和維護可持續建築有關的支出，包括數據中心和辦公室。此類別下的項目示例可包括但不限於：
​
•
最近已經或預計將在能源與環境設計(“LEED”)V4.0或V4.1獲得金牌或更高認證或其他同等本地和地區認證的建築，這些認證適用於我們的全球設計與施工程序。此類認證包括但不限於：
​
•
LEED V4.0 or V4.1 (Gold, Platinum),
​
•
綠球獎(三個或四個金球獎)，
​
•
BREEAM(非常好、非常優秀或非常優秀)，
​
•
SS 564新加坡綠色數據中心標準，
​
•
BCA Green Mark GoldPlus或更好，以及
​
•
NABERS 4.5星或更高。
​
•
預計達到1.45或更低的用電效率(PUE)的數據中心。
​
•
與量化建設中的具體碳排放相關的支出，例如，用於量化與數據中心建成環境相關的碳排放的整個建築生命週期分析。
​
•
可再生能源：在我們的場地和辦公室進行可再生能源發電和採購的支出和相關成本。此類別下的項目示例可包括但不限於：
​
•
我們選擇的直接和虛擬購電協議符合我們在公司可持續發展網站上發佈的核心可再生能源原則。
​
•
現場可再生能源發電(例如，安裝的太陽能發電能力、沼氣或氫燃料電池)。
​
•
將現場備用發電轉換為清潔燃料(例如，生物柴油、HVO或其他碳中性(非化石)燃料)的相關成本。
​
 
S-18
目錄
 
•
能源效率：用於提高新的或現有的Equinix站點的能源績效的支出和投資。此類別下的項目示例可包括但不限於：
​
•
根據美國環保局能源之星行業(數據中心)基準，導致(1)通過減少損耗或提高電氣或機械設備效率，使站點的電力使用每年提高2%的能源效率的升級、改造或改進，或(2)得分最高的15%。
​
•
安裝創新的冷卻系統(例如，含水層熱能系統冷卻)。
​
•
部署優化技術，包括用於能源管理的傳感器和控制，以及使用人工智能或專家系統來優化工廠效率和改善工廠維護。
​
•
社區供暖和製冷計劃可增加數據中心可為當地社區帶來的共同利益，例如推動更廣泛的能源和碳節約。
​
•
可持續水和廢水管理：在數據中心實施可持續水管理項目的支出和投資。此類別下的項目示例可包括但不限於：
​
•
節水型冷卻解決方案。
​
•
水基礎設施升級(包括計量和報告)。
​
•
共享冷卻系統(例如，河水冷卻迴路)。
​
•
提高用水效率和減少使用化學處理水的措施。
​
•
綠色或生活屋頂可減少雨水徑流。
​
•
雨水收集系統。
​
•
廢物管理：用於污染防治的支出和投資，包括廢物減少和回收。此類別下的項目示例可包括但不限於：
​
•
設備回收計劃和計劃。
​
•
清潔交通：實施清潔交通解決方案的支出和投資，對使用我們數據中心或位於我們的數據中心附近的員工和社區產生積極影響。此類別下的項目示例可包括但不限於：
​
•
電動汽車充電站推廣電動汽車。
​
符合條件的綠色項目評估和選擇流程
符合條件的綠色項目將根據我們的綠色財務委員會上述資格標準進行評估和選擇。我們的綠色金融委員會由我們可持續發展計劃辦公室的代表、來自法律、財政和投資者關係部門的代表以及將被提名為主題專家的其他各方組成。
收益管理
我們將跟蹤資金的使用情況，金額等於一個或多個符合條件的綠色項目發行票據的淨收益。在此類資金全部分配或重新分配給一個或多個符合條件的綠色項目之前，我們預計將以現金、現金等價物和/或美國政府證券的形式持有或投資相當於淨收益未分配餘額的金額。在撤資的情況下，或如果一個項目不再符合上面列出的合格綠色項目資格標準，我們打算將資金重新分配給一個或多個其他符合條件的綠色項目。票據本金和利息的支付將從我們的一般賬户中支付，不會與任何符合條件的綠色項目的表現掛鈎。
 
S-19
目錄
 
Reporting
自票據發行日期一週年起，直至相當於票據發行所得淨額的款項已悉數分配或票據不再未償還為止，我們將每年在我們的網站上發佈一份報告，其中將包括：
(i)
至少在類別層面和彙總基礎上，已分配給一個或多個符合條件的綠色項目的票據發行淨收益金額；
​
(ii)
在報告所述期間結束時，發行尚未分配給符合條件的綠色項目的票據的未償還淨收益金額；和
​
(iii)
相關符合條件的綠色項目的説明以及實際和預期影響指標(如可行)。
​
我們打算使我們的報告與《綠色債券原則--影響報告協調框架》​(國際影響管理協會，2020年4月)中所述的方法保持一致。我們還打算要求外部審計師或其他第三方保證，在債券發行一年後、在債券全部分配後或在與符合資格的綠色項目有關的重大事件發生後，從發行票據的淨收益中分配資金的管理聲明。
我們還就上述確定符合條件的綠色項目的框架的環境效益以及與原則的一致性獲得了第二方意見。
我們網站上包含的或通過我們網站訪問的信息不會納入本招股説明書附錄、隨附的招股説明書或我們提交給美國證券交易委員會的任何其他報告或備案文件中，也不是這些信息的一部分。
 
S-20
目錄​
 
大寫
下表列出了截至2021年12月31日我們的現金、現金等價物和短期投資、有限現金和債務的流動部分以及我們的資本：
•
按實際計算；以及
​
•
按經調整基準計算，以實施(I)本次發售(在扣除承保折扣及吾等應付的估計發售開支後)、(Ii)訂立2022年信貸安排及根據定期貸款安排借款5億GB及(Iii)全數償還我們2017年信貸安排項下的5.496億美元。
​
您應結合《管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析》一節以及我們截至2021年12月31日的年度報告Form 10-K中的綜合財務報表和相關説明閲讀本表，該報告通過引用併入本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中。
​ ​ ​
As of December 31, 2021
​
(dollars in thousands)
​ ​
Actual
​ ​
As
adjusted
​
現金、現金等價物和短期投資
​ ​ ​ $ 1,536,358 ​ ​ ​ ​ $ 2,847,508 ​ ​
Restricted cash
​ ​ ​ $ 13,096 ​ ​ ​ ​ $ 13,096 ​ ​
融資租賃負債的當期部分
​ ​ ​ $ 147,841 ​ ​ ​ ​ $ 147,841 ​ ​
抵押貸款和應付貸款的當前部分(1)
​ ​ ​ $ 33,087 ​ ​ ​ ​ $ 33,087 ​ ​
高級説明的當前部分(1)
​ ​ ​ $ — ​ ​ ​ ​ $ — ​ ​
長期債務，扣除當期部分(1)： ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​
融資租賃負債
​ ​ ​ $ 1,989,668 ​ ​ ​ ​ $ 1,989,668 ​ ​
應付抵押和貸款
​ ​ ​ ​ 586,577 ​ ​ ​ ​ ​ 714,085 ​ ​
2.625% Senior Notes due 2024
​ ​ ​ ​ 995,346 ​ ​ ​ ​ ​ 995,346 ​ ​
1.250% Senior Notes due 2025
​ ​ ​ ​ 496,273 ​ ​ ​ ​ ​ 496,273 ​ ​
1.000% Senior Notes due 2025
​ ​ ​ ​ 695,374 ​ ​ ​ ​ ​ 695,374 ​ ​
2.900% Senior Notes due 2026
​ ​ ​ ​ 595,910 ​ ​ ​ ​ ​ 595,910 ​ ​
1.450% Senior Notes due 2026
​ ​ ​ ​ 694,385 ​ ​ ​ ​ ​ 694,385 ​ ​
1.800% Senior Notes due 2027
​ ​ ​ ​ 495,638 ​ ​ ​ ​ ​ 495,638 ​ ​
0.250% Euro Senior Notes due 2027
​ ​ ​ ​ 563,338 ​ ​ ​ ​ ​ 563,338 ​ ​
1.550% Senior Notes due 2028
​ ​ ​ ​ 645,142 ​ ​ ​ ​ ​ 645,142 ​ ​
2.000% Senior Notes due 2028
​ ​ ​ ​ 395,118 ​ ​ ​ ​ ​ 395,118 ​ ​
3.200% Senior Notes due 2029
​ ​ ​ ​ 1,190,973 ​ ​ ​ ​ ​ 1,190,973 ​ ​
2.150% Senior Notes due 2030
​ ​ ​ ​ 1,089,055 ​ ​ ​ ​ ​ 1,089,055 ​ ​
2.500% Senior Notes due 2031
​ ​ ​ ​ 987,713 ​ ​ ​ ​ ​ 987,713 ​ ​
1.000% Euro Senior Notes due 2033
​ ​ ​ ​ 670,372 ​ ​ ​ ​ ​ 670,372 ​ ​
3.000% Senior Notes due 2050
​ ​ ​ ​ 486,489 ​ ​ ​ ​ ​ 486,489 ​ ​
2.950% Senior Notes due 2051
​ ​ ​ ​ 492,238 ​ ​ ​ ​ ​ 492,238 ​ ​
3.400% Senior Notes due 2052
​ ​ ​ ​ 490,780 ​ ​ ​ ​ ​ 490,780 ​ ​
3.900% Senior Notes due 2032
​ ​ ​ ​ — ​ ​ ​ ​ ​ 1,183,642 ​ ​
Total long-term debt(1)
​ ​ ​ $ 13,560,389 ​ ​ ​ ​ $ 14,871,539 ​ ​
 
S-21
目錄
 
​ ​ ​
As of December 31, 2021
​
(dollars in thousands)
​ ​
Actual
​ ​
As
adjusted(1)
​
Stockholders’ equity:
​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​ ​
Common stock, $0.001 par value per share; 300,000,000 shares
authorized, 90,872,826 shares issued and 90,571,406 shares
未償還、實際和調整後的金額
​ ​ ​ ​ 91 ​ ​ ​ ​ ​ 91 ​ ​
新增實收資本
​ ​ ​ ​ 15,984,597 ​ ​ ​ ​ ​ 15,984,597 ​ ​
庫存股，按成本計算；301,420股，實際和調整後，
​ ​ ​ ​ (112,208) ​ ​ ​ ​ ​ (112,208) ​ ​
Accumulated dividends(2)
​ ​ ​ ​ (6,165,140) ​ ​ ​ ​ ​ (6,165,140) ​ ​
累計其他綜合損失
​ ​ ​ ​ (1,085,751) ​ ​ ​ ​ ​ (1,085,751) ​ ​
Retained earnings
​ ​ ​ ​ 2,260,493 ​ ​ ​ ​ ​ 2,260,493 ​ ​
非控股權益。
​ ​ ​ ​ (318) ​ ​ ​ ​ ​ (318) ​ ​
Total stockholders’ equity(2)
​ ​ ​ ​ 10,881,764 ​ ​ ​ ​ ​ 10,881,764 ​ ​
Total capitalization(1)(2)
​ ​ ​ $ 24,442,153 ​ ​ ​ ​ $ 25,753,303 ​ ​
​
(1)
債務是在扣除發行成本以及未攤銷溢價和折扣後列報的。
​
(2)
上表未反映我們在2022年2月16日宣佈的每股3.10美元的現金股息，我們於2022年3月23日向2022年3月7日收盤時登記在冊的普通股股東支付了這筆現金股息。
​
 
S-22
目錄​
 
備註説明
本節介紹備註。本公司將以補充契約(“補充契約”)向該特定基礎契約發行票據，日期為2017年12月12日(連同“補充契約”)，由本公司與作為受託人(“受託人”)的美國全國銀行信託公司(U.S.Bank Trust Company，National Association)之間發行。以下是義齒的材料規定的摘要。信託契約將遵守1939年修訂的《信託契約法》(“信託契約法”)。附註的條款包括契約中所述的條款，以及參照信託契約法的某些規定而成為契約一部分的條款。您可以在“-某些定義”下找到本説明中使用的某些大寫術語的定義。
就本節而言，對“公司”的提及僅包括Equinix，Inc.，不包括其子公司。我們鼓勵您閲讀《契約》，因為它而不是本説明定義了您作為票據持有人的權利。本公司如有要求，可按本招股説明書增刊中“在哪裏可找到更多信息”一欄中註明的地址索取該契約的副本。
本公司將以完全登記形式發行票據，最低面額為2,000美元，超過1,000美元的整數倍。受託人最初將擔任票據的付款代理和登記員。這些票據可提交登記或在書記官長辦公室轉讓和交換。本公司可在不通知票據登記持有人(“持有人”)的情況下更換任何付款代理人及登記員。公司將在受託人的公司信託辦公室支付票據的本金(如果有的話)。根據公司的選擇，利息可以在受託人的公司信託辦公室支付，或者通過郵寄到持有人的登記地址的支票支付。
本金、到期日和利息
本公司將於本次發售中發行本金總額為1,200,000,000美元的票據，並可能於稍後根據同一契約發行本金不限的額外票據(“額外票據”)。本公司未來發行的任何額外票據在各方面將與票據相同，並將在所有情況下被視為與此處提供的票據在契約下的單一類別，只是該等額外票據的發行日期不同，發行價格可能不同；如果任何該等額外票據不能與因美國聯邦所得税目的而於此提供的票據互換，則該等額外票據將有一個或多個獨立的CUSIP編號。除文意另有所指外，就本契約的所有目的而言，凡提及“票據”及本“票據説明”，均包括實際發行的任何額外票據。
除非提前贖回或回購，否則票據將於2032年4月15日到期。
票據的利息將按3.900%的年利率計算。債券的利息將由2022年10月15日開始，每半年派息一次，分別於每年的4月15日和10月15日支付。本公司將向在緊接每個付息日期之前的4月1日或10月1日登記在冊的人士支付利息。票據的利息將自原始發行之日起計，如已支付利息，則自最近一次支付之日起計。利息將以一年360天為基礎計算，其中包括12個30天月。
這些票據將無權享有任何強制性償債基金的利益。
Ranking
票據將為本公司的一般優先債務。持票人根據這些票據獲得付款的權利為：
•
實際上從屬於公司所有現有和任何未來的擔保債務，包括任何擔保信貸安排下的未償債務或以任何抵押擔保的債務，以擔保此類債務的資產為限；
​
•
在結構上從屬於本公司任何子公司現有和未來的任何債務和其他負債(包括貿易應付款)；
​
•
等同於公司所有現有和任何未來優先債務的償還權；以及
​
 
S-23
目錄
 
•
本公司任何現有及未來次級債務的優先償還權。
​
截至2021年12月31日，在(I)本次發售生效後，(Ii)進入2022年信貸安排並根據定期貸款安排借款5億GB，以及(Iii)根據我們2017年的信貸安排全額償還5.496億美元：
•
我們的合併債務總額約為150.6億美元，其中包括約21.4億美元的融資租賃負債和約6370萬美元的擔保債務；
​
•
如果我們借入了循環貸款項下所有大約39億美元的可用資金，我們將有39億美元的額外無擔保債務；以及
​
•
我們的子公司將有大約20.8億美元的債務(不包括根據美國公認會計原則不需要在我們子公司的資產負債表上反映的貿易應付款和公司間項目和負債)，其中包括大約20.1億美元的融資租賃負債，所有這些負債在結構上都優先於票據。
​
可選贖回
在2032年1月15日(即票據到期日前三個月)之前，本公司可於任何時間及不時以其選擇權贖回全部或部分票據，贖回價格(以本金的百分比表示，並四捨五入至小數點後三位)，以較大者為準：
(1)
(A)每半年(假設票據在面值贖回日到期)貼現至贖回日(假設票據在票面贖回日到期)的剩餘預定本金和利息的現值之和(假設一年由12個30天月組成)，國庫券利率加25個基點(B)贖回日應計利息，和
​
(2)
應贖回票據本金的100%，
​
在任何一種情況下，另加贖回日的應計利息和未付利息。
在票面贖回日期或之後，本公司可隨時及不時贖回全部或部分票據，贖回價格相等於正在贖回的票據本金的100%，另加截至贖回日的應計及未付利息。
受託人或任何付款代理人均無義務計算或核實全額保費的計算。公司在確定贖回價格時的行動和決定在任何情況下都是決定性的和具有約束力的，沒有明顯的錯誤。
“國庫利率”是指就任何贖回日期而言，由本公司根據以下兩段所述釐定的收益率。
國庫券利率將由公司在紐約市時間下午4：15之後(或在美國聯邦儲備系統理事會每天公佈美國政府債券收益率之後)確定，在贖回日期之前的第三個營業日，根據在該日該時間之後最近一天的一個或多個收益率，在聯邦儲備系統理事會發布的最新統計數據中被指定為“部分利率(每日)-H.15”​(或任何後續指定或出版物)(“H.15”)，標題為“美國政府證券-財政部恆定到期日 - 名義”​(或任何後續標題或標題)。在確定國庫利率時，公司應視情況選擇：
(1)
國庫券H.15固定到期日的收益率，恰好等於從贖回日到票面贖回日的期間(“剩餘壽命”)；或
​
(2)
如果H.15上沒有與剩餘壽命完全相同的國債恆定到期日，則這兩種收益率 - 一個對應於H.15上的國庫券恆定到期日的收益率立即短於H.15，一個對應於H.15上的國庫券恆定到期日的收益率立即短於H.15的收益率
​
 
S-24
目錄
 
比剩餘壽命 - 更長，並應使用此類收益率以直線方式(使用實際天數)將結果四捨五入到小數點後三位，以直線方式插入到面值調用日期；或
(3)
如果H.15上沒有這樣的國債恆定到期日短於或長於剩餘壽命，則單個國債在H.15上的恆定到期日的收益率最接近剩餘壽命。就本段而言，適用的國庫券恆定到期日或H.15的到期日應被視為具有與該國庫券恆定到期日自贖回日起的相關月數或年數(視何者適用)相等的到期日。
​
如果在贖回日期H.15之前的第三個工作日或任何後續指定或出版物不再發布，本公司應根據相當於於紐約市時間上午11：00到期的半年等值收益率的年利率計算國庫券利率，在贖回日期前第二個工作日計算國庫券利率，該美國國庫券於面值贖回日期到期或到期日最接近面值贖回日期(視情況而定)。如果沒有美國國債在票面贖回日期到期，但有兩種或兩種以上美國國債的到期日與票面贖回日期相同，其中一種的到期日在票面贖回日期之前，另一種的到期日在票面贖回日期之後，公司應選擇到期日在票面贖回日期之前的美國國債。如果有兩種或兩種以上的美國國庫券在面值贖回日到期，或有兩種或兩種以上的美國國庫券符合上一句的標準，公司應從這兩種或兩種以上的美國國庫券中選擇交易最接近面值的美國國庫券，其依據是該等美國國庫券在紐約市時間上午11：00的平均出價和要價。在根據本款規定確定國庫券利率時，適用的美國國庫券的半年到期收益率應以紐約市時間上午11時這種美國國庫券的平均買入價和賣出價(以本金的百分比表示)為基礎，並四捨五入到小數點後三位。
贖回選擇及注意事項
任何贖回通知將在贖回日期前最少10天但不超過60天送達每位將贖回的票據持有人。
如屬部分贖回，將按比例以抽籤或受託人全權酌情認為適當及公平的其他方法選擇贖回票據。本金2,000元或以下的票據將不會部分贖回。
如果任何票據只贖回部分，則與該票據有關的贖回通知將註明將贖回的票據本金部分。一張本金金額相當於票據未贖回部分的新票據，將在退回時以票據持有人的名義發行，以註銷原來的票據。任何贖回或贖回通知可由吾等酌情決定是否須遵守一項或多項先決條件。只要票據由DTC(或其他託管人)持有，票據的贖回應按照託管人的政策和程序進行。
除非本公司拖欠支付贖回價格，否則在贖回日及之後，應贖回的票據或其部分將停止計息。
強制贖回；優惠購買；公開市場購買
我們不需要就票據進行任何強制性贖回或償債基金付款。然而，在某些情況下，我們可能被要求購買票據，如“控制變更觸發事件”中所述。我們可隨時及不時在公開市場或其他地方(包括根據現金結算的掉期或衍生工具)購買票據，但須遵守適用的證券法。
控股公司結構
本公司是其子公司的控股公司。該公司的幾乎所有業務都是通過其子公司進行的，該公司幾乎所有的收入都來自其
 
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目錄
 
子公司，以及幾乎所有的運營資產都歸子公司所有。因此，本公司依賴其子公司的收益分配，無論是以股息、墊款或公司間債務付款的形式來償還其債務。此外，持有人的債權須先行償付所有負債(不論是否借入款項)，並須支付該等受限制附屬公司的任何優先股權益。不能保證在計入所有先前的債權後，本公司及其附屬公司將有足夠的資產來滿足票據持有人的債權。見“Risk Fensors  -  ”我們的子公司不會為票據提供擔保。我們在很大程度上依賴子公司的現金流來履行我們的義務，您的債權將從屬於這些子公司的所有債權人。“
Guarantees
票據將不會由本公司的任何子公司擔保。
控制變更觸發事件
發生控制權變更觸發事件時，除非本公司或第三方先前或同時就所有未贖回票據發出贖回通知，否則本公司須根據下文所述要約(“控制權變更要約”)，以相當於本金101%的購買價，外加截至購買日的應計及未付利息，購買各持有人的票據。
在控制權變更觸發事件發生之日起30天內，公司必須向每位持有人發送或促使受託人向每位持有人發出通知，並向受託人發送副本，該通知適用於控制權變更要約的條款。此類通知除其他事項外，應註明購買日期，該日期不得早於該通知送達之日起15天，也不得遲於該通知送達之日後60天，法律可能要求的除外(“控制權變更付款日期”)。選擇根據控制權變更要約購買票據的持有人須在完成的票據背面填上“持有人選擇購買”表格，並指明該持有人同意根據控制權變更要約出售予本公司的部分(相等於2,000美元及超過1,000美元的整數倍)，並於控制權變更付款日期前第三個營業日收市前，按通知所指定的地址，將票據交回付款代理人。
如果提出控制權變更要約，不能保證本公司將有足夠的可用資金支付尋求接受控制權變更要約的持有人可能交付的所有票據的購買價。如果公司根據控制權變更要約被要求購買未償還票據，公司預計將在沒有可用資金履行其購買義務的範圍內尋求第三方融資。然而，不能保證該公司將能夠獲得此類融資。此外，不能保證本公司能夠獲得貸款人的必要同意，以完成未來可能禁止控制權變更要約的未償債務協議項下的控制權變更要約。未能完成控制權變更要約將構成契約項下的違約事件。有關更多信息，請參閲“風險因素  -  與票據相關的額外風險  -  我們可能無法在控制權變更觸發事件時回購票據”。
構成本公司控制權變更的事件之一是處置公司的“全部或幾乎所有”資產。根據紐約州法律，這一術語並未被解釋為代表具體的定量測試。紐約州法律是壓力法的管轄法律。因此，如果票據持有人聲稱公司被要求提出控制權變更要約，而公司選擇對這種説法提出異議，那麼解釋紐約州法律的法院將如何解釋該術語存在不確定性。本公司董事會和受託人均不得放棄本公司在控制權變更觸發事件後提出控制權變更要約的約定。本文所述契約對本公司及其附屬公司產生額外擔保債務的能力以及對本公司和受限制附屬公司的財產授予留置權的能力的限制，也可能使收購本公司變得更加困難或不受歡迎，無論是贊成還是反對本公司的管理層或股東。不能保證本公司或收購方將有足夠的財務資源來實施控制權變更要約。此類限制可能會在 中
 
S-26
目錄
 
在某些情況下，會使本公司或其任何附屬公司的管理層對其進行槓桿收購變得更加困難或不鼓勵。然而，在任何情況下，企業可能不會向持有人提供保護，使其免受高槓杆交易、重組、合併、重組、合併或類似交易的不利方面的影響。
如果第三方以適用於本公司提出的控制權變更要約的方式、時間和其他方式提出控制權變更要約，併購買根據該控制權變更要約有效提交和未撤回的所有票據，則本公司將不需要在發生控制權變更觸發事件時提出控制權變更要約。本公司(或第三方)可在任何控制權變更觸發事件之前提出控制權變更要約，並以此為條件。
本公司將遵守《交易法》第14E-1條的要求以及任何其他證券法律和法規，只要這些法律和法規適用於因控制權變更觸發事件而進行的票據回購。如果任何證券法律或法規的規定與本公司的“控制權變更”條款相牴觸，本公司應遵守適用的證券法律和法規，並且不應因此而被視為違反了其在本公司“控制權變更”條款下的義務。
某些公約
除其他外，該契約將包含以下契約：
留置權限制。本公司不會，也不會導致或允許其任何受限制附屬公司直接或間接對本公司或其任何受限制附屬公司的任何財產或資產，不論是在發行日期擁有或在發行日期後取得的任何財產或資產，或從中所得的任何收益，設立、產生、承擔、承擔或容許存在任何形式的留置權，或轉讓或以其他方式轉讓從中收取收入或利潤的任何權利，除非：
1.在留置權擔保次級債務的情況下，票據以優先於此類留置權的財產、資產或收益上的留置權作為擔保；以及
2.在所有其他情況下，除以下情況外，紙幣的安全程度相同：
(A)截至發行日存在的留置權，其範圍和方式與該等留置權在發行日生效的方式相同；
(B)根據本公司及其受限制子公司根據本契約所允許的任何對衝安排，擔保本公司及其受限制子公司的義務的留置權；
(C)保證票據安全的留置權；
(D)對本公司或本公司的全資受限制附屬公司對本公司任何受限制附屬公司的資產的留置權；及
(e) Permitted Liens.
對於在發生債務時被允許擔保債務的任何留置權，該留置權也應被允許擔保任何增加的債務。任何債務的“增額”，是指與任何應計利息(無論是現金還是實物)、原發行折扣的增加或攤銷、推算利息、以相同條件以額外債務形式支付利息或以相同類別額外股份形式支付不合格股本股息有關的任何債務數額的增加，以及僅因貨幣匯率波動或保證債務的財產價值增加而導致的未償還債務金額的增加。
 
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目錄
 
銷售和回租交易限制。本公司將不會、也不會允許任何受限子公司就任何財產或資產進行任何出售和回租交易，除非：
1、回售回租交易僅與本公司或受限制子公司進行；
2.租期不超過36個月(或本公司或其任何子公司可在不超過36個月的期限內終止)；
3.本公司將能夠就此類出售和回租交易產生以留置權擔保的債務，而不會根據上文所述的“留置權限制”小節的第二個列舉項目(不依賴於“允許留置權”的定義第(20)款)平等和按比例地為票據提供擔保；或
(br}4.本公司或該受限制附屬公司在與該等售賣及回租交易有關的該等財產出售完成後365天內，將一筆相等於出售該財產所得款項淨額的款項，用於(I)贖回本公司或受限制附屬公司與本公司或受限制附屬公司的付款權或債務同等的票據、本公司的其他債務或(Ii)購買其他財產；但為代替將該等款項用於清償對等債務，吾等可向受託人交付票據以供註銷；該等票據須記入本公司的貸方。
資產合併、合併和出售。本公司不會在單一交易或一系列關連交易中，與任何人士合併或合併，或出售、轉讓、轉讓、租賃、轉易或以其他方式處置(或導致或允許本公司的任何受限制附屬公司出售、轉讓、轉讓、租賃、轉易或以其他方式處置)本公司的全部或實質全部資產(以綜合基礎為本公司及本公司的受限制附屬公司釐定)，除非：
1. either:
(A)本公司為尚存或繼續存在的法團；或
(B)通過這種合併而組成或公司被合併的人(如果不是公司)，或通過出售、轉讓、轉讓、租賃、轉易或其他處置實質上作為一個整體獲取公司及其受限制子公司的財產和資產的人(“尚存實體”)；
(X)是根據美國或其任何州或哥倫比亞特區的法律組織和有效存在的實體；但如尚存實體不是法人，則票據的共同義務人是法人；及
(Y)須藉籤立並交付受託人的補充契據(格式令受託人滿意)，明確承擔本公司須履行或遵守的所有票據的本金、溢價及利息(如有的話)的到期及準時付款，以及公司須履行或遵守的票據及契約的每份契諾；
2.在緊接該項交易及上文第1(B)(Y)條所述的假設生效之前及之後，並無任何違約或違約事件發生或持續；及
本公司或尚存實體應已向受託人遞交一份高級職員證書及一份大律師意見，每一份均須述明該等合併、合併、出售、轉讓、轉讓、租賃、轉易或其他處置，如與該等交易有關而需要附加契約，則該等補充契約須符合該契約的適用條文，並已滿足該契約中與該等交易有關的所有先決條件。
為上述目的，轉讓(以租賃、轉讓、出售或其他方式，在單一交易或一系列交易中)一項或多項受限制的一項或多項財產或資產的全部或實質所有財產或資產
 
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目錄
 
本公司的附屬公司於單一或一系列相關交易中，如由本公司而非該等受限制附屬公司持有的物業及資產，將按綜合基準構成本公司的全部或實質所有物業及資產，應被視為轉讓本公司的全部或實質全部物業及資產。
儘管有上述第1及2條，但在第1(B)條第(X)款但書的規限下，本公司可與(A)其任何全資擁有的受限制附屬公司或(B)一間聯屬公司合併，而該聯營公司是一名並無重大資產或負債且僅為在另一司法管轄區重組本公司而成立的聯營公司。
為免生疑問，本公約並不阻止本公司或任何受限制附屬公司完成本公司的轉換。
《契約》將規定，在按照前述規定將公司的全部或實質所有資產進行任何合併、合併或合併或轉讓時，如本公司不是持續的法團，則藉此合併而成的繼承人或本公司被合併或作出該等轉易、租賃或轉讓的繼承人，應繼承並被取代，並可行使下列各項權利及權力：本公司根據該契約及有關附註，猶如該尚存實體已被命名為該尚存實體一樣，而該契約所要求的所有財務資料及報告須由該尚存實體提供，並須為該尚存實體提供。
向持有者報告。無論本公司是否遵守《交易法》第13條或第15(D)條的報告要求，本公司必須在提交申請後十五(15)個工作日內向受託人提供票據，並應請求向票據持有人提供該票據的任何持有人，如果不需要提交該等文件，則必須在該等章節規定的時間段結束後十五(15)個工作日內提供：
(1)如果要求公司提交10-Q表和10-K表，則需要在提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的10-Q表和10-K表中包含的所有季度和年度財務信息，包括“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”，以及僅關於年度財務報表的公司註冊獨立會計師就此提交的報告，以及
(2)如果公司被要求提交此類報告，則需要以8-K表格的形式向美國證券交易委員會提交的所有當前報告；
如果上述材料在適用時間內出現在美國證券交易委員會的EDGAR系統或公司網站上，則視為滿足上述交付要求。
此外，無論美國證券交易委員會是否要求，如果美國證券交易委員會接受備案，公司將在美國證券交易委員會規章制度規定的期限內向美國證券交易委員會提交一份第(1)和(2)款所指的所有信息和報告的副本，供公眾查閲。此外，本公司將應要求向證券分析師和潛在投資者提供信息和報告。如本公司於有關期間內有任何不受限制的附屬公司，本公司亦將向受託人及應要求向票據持有人提供足以確定本公司及其受限制附屬公司的財務狀況及經營業績的資料，而非受限制附屬公司的財務狀況及經營業績在各方面均不包括在內。
即使本協議有任何相反規定，本公司不會被視為未能履行本協議第(3)款“失責事件”項下的任何義務，直至本協議項下的任何報告應交付受託人之日起90天為止。
違約事件
以下事件在Indenture中定義為“違約事件”：
(1)到期應付且違約持續30天的票據不支付利息；
 
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目錄
 
(2)在到期、贖回或其他情況下未能在適用的購買要約中規定的付款日期支付票據本金(包括未對根據控制權變更要約投標的購買票據付款)；
(3)在遵守或履行契約所載的任何其他契諾或協議方面的失責行為，而該失責行為在本公司從受託人或持有票據未償還本金最少25%的持有人處收到指明該失責行為(並要求對該失責行為作出補救)的書面通知後，持續60天之久(但與“資產合併、合併及出售”契諾有關的失責行為除外，該失責行為會在有該通知規定但無該期限規定的情況下構成失責事件)；但公司不得被視為未能履行“- 某些公約-向持有人提交的報告”項下所述的任何義務，直至該公約規定的任何報告應交付受託人之日後90天為止；
(4)未能在最終到期日(使任何適用的寬限期及其任何延長生效)償付本公司或本公司任何受限制附屬公司的任何債務的所述本金，或加速任何該等債務的最終到期日(本公司或該受限制附屬公司在收到任何此等加速的通知後30天內未予撤銷、作廢或以其他方式補救)，連同因沒有在最後述明的到期日支付本金或已如此加速的任何其他該等債務的本金(在上述的30天期限已過的每一種情況下)，在任何時間均相等於$5.0億或以上；或
(5)影響公司或其任何重要子公司的某些破產事件。
如票據發生違約事件(上文第(5)款就本公司指明的違約事件除外)並持續發生，則受託人或當時未償還票據本金最少25%的持有人可向本公司及受託人發出書面通知，説明有關違約事件，宣佈所有票據的本金及應計及未付利息均為到期及應付，且該通知為“加速通知”，而該通知即成為到期及應付。
如上文第(5)款指明的有關本公司的違約事件就該等票據發生並持續，則所有未償還票據的所有未付本金及溢價(如有)及所有未償還票據的應計及未付利息將因此而成為並即時到期及應付，而無須受託人或任何持有人作出任何聲明或其他行動。
本契約將規定，在上述各款規定的票據加速聲明後的任何時間，票據本金的過半數持有人可以撤銷和取消該聲明及其後果：
1.撤銷與任何判決或法令不相牴觸的；
2.除僅因加速而到期的本金或利息未支付外，所有現有違約事件均已治癒或免除；
3.在支付這種利息合法的範圍內，已經支付了逾期利息分期付款的利息和逾期本金，而這些利息和逾期本金是通過加速聲明以外的方式到期的；
公司是否已向受託人支付其合理補償，並已向受託人償還其費用、支出和墊款；以及
5.在上述違約事件描述第(5)款所述類型的違約事件得到補救或豁免的情況下，受託人應已收到高級船員證書和律師的意見，表明此類違約事件已得到補救或放棄。此種撤銷不應影響任何隨後的違約或損害由此產生的任何權利。
 
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目錄
 
(Br)持有票據本金過半數的持有人可放棄契約項下任何現有的違約或違約事件及其後果，但任何票據本金或利息的違約除外。
除非《契約》和《信託契約法》規定，票據持有人不得強制執行契約或票據。除契約中有關受託人職責的條文另有規定外，受託人並無義務應任何持有人的要求、命令或指示行使其在契約下的任何權利或權力，除非該等持有人已向受託人提出令受託人滿意的彌償。在符合契約和適用法律的所有條款的情況下，票據本金總額佔多數的持有人有權指示進行任何訴訟的時間、方法和地點，以獲得受託人可用的任何補救措施，或行使受託人授予的任何信託或權力。
根據契約，本公司須在任何該等高級人員知悉已發生的任何失責或失責事件後，立即向受託人提供高級人員證書(但該等高級人員須至少每年提供該等證明，不論他們是否知悉任何失責或失責事件)，並如適用，描述該等失責或失責事件及其狀況。
董事、高級管理人員、員工和股東不承擔個人責任
本公司過去、現在或將來的董事、高級管理人員、員工、公司註冊人、代理、股東或聯屬公司，均不對本公司在附註或契約下的任何義務或基於、關於或由於該等義務或其產生的任何索賠承擔任何責任。通過接受票據的持票人免除並免除所有此類責任。豁免和免除是發行票據的部分對價。這種豁免可能無法有效免除聯邦證券法規定的責任，美國證券交易委員會認為，這樣的豁免違反公共政策。
法律上的失敗和公約上的失敗
本公司可隨時選擇就未清償票據清償其債務(“法律無效”)。這種法律上的失敗意味着本公司應被視為已償還並清償了未償還票據所代表的全部債務，但下列情況除外：
1.持有人在票據本金、溢價(如有)和利息到期時獲得付款的權利；
2.公司對發行臨時票據、登記票據、殘損、銷燬、遺失或被盜票據以及維持付款辦公室或機構的義務；
受託人的權利、權力、信託、義務和豁免以及公司與此相關的義務；和
4.本契約的法律無效條款。
此外，本公司可隨時選擇就契約所述若干契諾解除本公司的責任(“契約失效”)，其後任何遺漏履行該等責任並不構成有關票據的違約或違約事件。在《公約》失效的情況下，“違約事件”中所述的某些事件(不包括不付款、破產、接管、重組和破產事件)將不再構成票據的違約事件。
為了行使法律上的失敗或公約上的失敗：
1.公司必須為持有人的利益向受託人(或代表受託人指定的託管人或開户銀行)不可撤銷地存入美元現金、被穆迪評為AAA級或更高評級的不可贖回美國政府債券，或其組合，其金額應足以在所述付款日期或贖回日支付票據的本金、溢價(如果有的話)和利息，視屬何情況而定；
 
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目錄
 
2.在法律無效的情況下，公司應向受託人提交受託人合理接受的美國律師的意見，確認：
(A)公司已收到國税局的裁決，或已由國税局發佈裁決；或
(B)自本契約生效之日起，適用的聯邦所得税法發生了變化。
在任何一種情況下，律師的意見應確認，票據的實益所有人將不會因此類法律失敗而確認美國聯邦所得税的收益、收益或損失，並將以相同的方式和時間繳納美國聯邦所得税，其方式和時間與未發生此類法律失敗的情況相同；
3.在《公約》失效的情況下，公司應向受託人提交一份受託人合理接受的美國律師的意見，確認票據的實益所有人將不會因該《公約》失效而確認美國聯邦所得税的收益、收益或損失，並將按與該《公約》失效未發生時相同的方式和時間繳納美國聯邦所得税；
4.在這種存款發生之日，不應發生或繼續發生任何違約或違約事件(但因借入適用於該存款的資金和授予任何擔保這種借款的留置權而導致的違約或違約事件除外)；
(br}5.此類法律上的失靈或契約上的失靈不應導致違反或違反本公司或其任何受限制附屬公司作為當事方或本公司或其任何受限附屬公司受其約束的任何其他重大協議或文書項下的違約(違約或違約事件除外)或本公司或其任何受限附屬公司受其約束的任何其他重大協議或文書；
6.公司應向受託人提交一份高級職員證書，説明公司支付保證金的目的不是為了優先於公司的任何其他債權人，或為了擊敗、阻礙、拖延或欺詐公司的任何其他債權人或其他債權人；
公司應向受託人提交一份高級管理人員證書和一份律師意見，該意見可能受到習慣假設和排除的制約，每一項都説明已遵守為法律上的失敗或《公約》的失敗規定或與之有關的所有先決條件；
本公司應已向受託人提交一份律師意見，説明假設本公司在存款之日至存款之日後第124天期間沒有中間破產，並且沒有持有人是公司內部人，則在存款之日後第124天后，信託基金將不受任何適用的影響債權人權利的破產、破產、重組或類似法律的影響；和
滿足某些其他慣例的先例條件。
儘管有上述規定，如所有尚未交付受託人註銷的票據(1)已到期應付，或(2)將根據受託人合理滿意的安排於到期日或一年內的贖回日到期及兑付，而受託人以本公司名義並自費發出贖回通知，則上述第2條所規定的大律師就法律上的無效所需的意見無須交付。
滿意與解脱
在下列情況下，該契約將被解除，並且對所有未償還票據不再具有效力(但該契約明確規定的存續權利或票據的轉讓或交換登記除外)：
 
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目錄
 
1. either:
(br}(A)所有到目前為止已認證和交付的票據(已被替換或支付的遺失、被盜或銷燬的票據，以及到目前為止其付款款項已存入信託或由公司分開並以信託方式持有並隨後償還給公司或解除信託的票據除外)已交付受託人註銷；或
(br}(B)所有尚未交付受託人註銷的票據(1)已到期應付，或(2)根據受託人合理滿意的安排，在一年內到期並須支付，或將在一年內被要求贖回，而受託人以公司的名義並自費發出贖回通知，而公司已不可撤銷地向受託人(或代表受託人委任的託管人或開户銀行)存入或安排存入美元現金資金，不可贖回的美國政府債券，被標準普爾和穆迪評級為AAA或更高，或其組合，足以支付和清償迄今尚未交付受託人註銷的票據的全部債務，作為票據的本金、溢價(如有)和截至到期或贖回日(視屬何情況而定)的利息，以及公司指示受託人在到期或贖回(視屬何情況而定)時將該等資金用於支付票據的不可撤銷指示；
2.本公司已支付本公司根據本契約就票據應支付的所有其他款項；和
3.本公司已向受託人遞交一份高級人員證書和一份律師意見，該意見可能受慣例假設和排除的影響，聲明已遵守本契約規定的所有與契約的清償和清償有關的先決條件。
義齒的修改
除以下兩段所述外，本公司及受託人在取得當時未償還票據本金總額最少過半數持有人的同意下(包括就該等票據的收購要約或交換要約取得的同意)，可修訂該契約或該等票據，而持有至少過半數未償還票據本金總額的持有人可放棄任何過往的違約或遵從該契約或該等票據的任何條文。
未經未清償票據持有人同意，任何修改或棄權不得：
1、降低票據本金或者延長固定到期日，變更或者免除票據的贖回條款；
2.更改支付本金、任何溢價或利息的幣種；
3.降低必須同意修改、補充或豁免或同意採取任何行動的票據的本金百分比；
4.損害對票據上任何付款的強制執行提起訴訟的權利；
5.免除對票據或任何擔保人的付款違約；
6、降低利率或延長票據付息期限；
7.對註釋的排名產生不利影響；或
在本公司根據本協議產生購買票據的義務後，在任何重大方面修訂、變更或修改本公司在發生控制權變更觸發事件時提出和完善控制權變更要約的義務，或在該控制權變更觸發事件發生後，修改與此相關的任何條款或定義。
本公司和受託人可在未經任何票據持有人同意的情況下對契約和票據進行修改：
 
S-33
目錄
 
1.消除任何歧義、缺陷或不一致之處；
2.規定尚存實體承擔本公司在契約項下的義務；
3.在有證明的票據之外或代替有證明的票據提供未經證明的票據；
4. [已保留];
5.確保票據的安全，為票據持有人的利益增加公司的契諾，或放棄賦予公司的任何權利或權力；
6.做出任何不會對票據持有人的權利造成不利影響的更改；
7.遵守《美國證券交易委員會》關於信託契約法規定的契約資格的任何要求；
8.根據契約規定增發票據；
9.繼任受託人接受任命的證據和規定；
10.使本契約或附註符合本《附註説明》中的任何規定，前提是本《附註説明》中的規定旨在背誦本附註或附註的規定；或
(br}11.在本契約允許的情況下，對本契約有關票據轉讓和圖例的規定作出任何修訂，包括但不限於便利票據的發行和管理；但條件是：(1)遵守經修訂的本契約不會導致轉讓票據違反《證券法》或任何適用的證券法；(2)這種修改不會對持有人轉讓票據的權利產生實質性和不利影響。
批准任何擬議修正案的特定格式不需要徵得票據持有人的同意。只要這種同意批准擬議修正案的實質內容，就足夠了。
治國理政
《契約》將規定，這些票據和票據將受紐約州法律管轄，並按照紐約州法律解釋，但不適用衝突法原則，條件是必須適用另一司法管轄區的法律。
The Trustee
《契約》將規定，除違約事件持續期間外，受託人將僅履行契約中明確規定的職責。在失責事件發生期間，受託人將行使契約賦予受託人的權利和權力，並以審慎人士在處理本身事務時會在有關情況下行使或運用的謹慎程度和技巧行使該等權利和權力。
《信託契約法》和《信託契約法》的規定對受託人在某些情況下獲得債權付款或將就任何此類債權而收取的某些財產變現(作為擔保或其他)的權利進行了某些限制。在《信託契約法》的約束下，受託人將被允許從事其他交易；條件是，如果受託人獲得《信託契約法》所述的任何衝突利益，則必須消除這種衝突或辭職。
Board Action
根據本公司契約條款，本公司董事會須採取或準許採取的任何行動可由正式組成的本公司董事會委員會採取。
 
S-34
目錄
 
記賬系統和附註形式
票據將以一張或多張完全登記的全球票據的形式發行，這些票據將存放在紐約存託信託公司(“DTC”)，並以其代名人CEDE&Co的名義登記。這意味着該公司不會向票據的每位所有者頒發證書。全球票據將發行給DTC，DTC將保留其參與者(例如，您的經紀人)的計算機記錄，這些參與者的客户已購買了這些票據。然後，參與者將保留購買票據的客户的記錄。除非將其全部或部分兑換為保證書票據，否則全球票據不得轉讓，但DTC、其代名人及其繼承人可以將全球票據作為一個整體相互轉讓。適用於直接和間接參與者的規則已在美國證券交易委員會備案。
以DTC代名人的名義登記的全球票據的本金和利息將以即時可用資金支付給DTC的代名人，成為全球票據的註冊所有者。出於所有其他目的，我們和受託人將把DTC的被提名人視為全球票據的所有者。因此，吾等、受託人及任何付款代理人將不會直接負責或承擔向全球票據實益權益擁有人支付全球票據應付金額的責任。DTC的慣例是在收到付款日的本金或利息後，根據參與者各自持有的全球票據的實益權益(如DTC的記錄所示)直接記入參與者的賬户。直接和間接參與者向全球紙幣上的實益權益所有人支付的款項將受長期指示和慣例的制約。這些付款將由直接和間接參與者負責，而不是DTC、受託人或本公司的責任，但須遵守可能不時生效的任何法律或法規要求。
只有在以下情況下，全局票據代表的票據才可兑換為具有相同授權面額條款的證書票據：
•
DTC通知公司，它不願意或無法繼續作為託管；
​
•
DTC不再是註冊清算機構，公司在120天內未指定繼任託管機構；
​
•
公司決定不要求所有票據由全球票據代表，並將這一決定通知受託人；或
​
•
已經發生並正在繼續發生違約或違約事件，DTC通知受託人它希望將全球票據交換為經認證的票據。
​
本節中有關DTC和DTC記賬系統的信息是從我們認為可靠的來源獲得的，但我們對其準確性概不負責。
當日結算付款
承銷商將以即期可用資金結算票據。該公司將以即時可用資金支付與票據有關的所有本金和利息。票據將在DTC的同日資金結算系統中交易，直至到期或直至票據以認證形式發行，因此DTC將要求票據的二級市場交易活動立即到位。我們預計，有證書的證券的二級交易，如果有的話，也將以立即可用的資金結算。不能保證即時可用資金結算對票據交易活動的影響(如果有的話)。
某些定義
以下是義齒中使用的某些定義術語的摘要。有關所有此類術語的完整定義，以及本文中使用的任何其他未提供定義的術語，請參考《契約》。
“已獲得債務”是指某人或其任何附屬公司在成為本公司的受限制附屬公司時，或在其與本公司或其任何附屬公司合併或合併時，或在與收購資產有關的情況下承擔的債務。
 
S-35
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在每種情況下，不論該人士是否因該人士成為本公司的受限制附屬公司或該等收購、合併或合併而招致，或預期或預期該等人士將成為本公司的受限制附屬公司。
“附屬公司”對於任何指定的人來説，是指通過一個或多箇中介直接或間接控制、由該指定的人控制或與該指定的人共同控制的任何其他人。“控制”一詞是指直接或間接擁有通過擁有有表決權的證券、合同或其他方式，直接或間接地指導或引導某人的管理層和政策的權力；“控制”和“受控”一詞具有與前述相關的含義。
“資產收購”是指(1)本公司或本公司的任何受限附屬公司對任何其他人的投資，根據該投資，該人將成為本公司或本公司的任何受限附屬公司，或與本公司或本公司的任何受限附屬公司合併或併入，或(2)本公司或本公司任何受限制附屬公司收購任何人士(本公司的受限制附屬公司除外)的資產，而該等資產構成該人士的全部或實質全部資產，或構成該人士的任何分部或行業或該人士在日常業務過程以外的任何其他財產或資產。
“應佔債務”指就買賣回租交易而言，按買賣回租交易中隱含的利率折現的現值，即在買賣回租交易的租賃期內承租人支付租金的全部債務的現值。
“董事會”對任何人來説，是指該人的董事會(或類似的管理機構)或其正式授權的任何委員會。
“董事會決議”就任何人而言，指經該人的祕書或助理祕書核證為已獲該人的董事會正式採納，並於核證當日完全有效並交付受託人的決議副本。
“Capital Stock” means:
1.對於屬公司的任何人，公司股票的任何和所有股份、權益、參與或其他等價物(無論如何指定，也不論是否有投票權)，包括該人的每一類普通股和優先股，以及購買或獲得上述任何一項的所有期權、認股權證或其他權利；和
2.對於不是公司的任何人，該人的任何和所有合夥企業、成員資格或其他股權，以及購買或獲得上述任何內容的所有期權、認股權證或其他權利。
“資本化租賃債務”對任何人來説，是指此人在租賃中所承擔的、根據公認會計準則必須被歸類和核算為資本租賃債務的債務，就本定義而言，此類債務在任何日期的金額應為按照公認會計準則確定的該日期此類債務的資本化金額。
“現金等價物”是指：
(A)以歐元、英鎊或美元計價的債務證券，或由參與成員國、英國或美國(視情況而定)的政府直接和全面擔保或擔保的債務證券，如果債務證券離最終到期日不超過12個月，且不能轉換為任何其他形式的證券；
(B)以歐元、英鎊或美元計價的商業票據，自創建之日起不超過一年到期，且在收購時穆迪的評級至少為P1，標普的評級至少為A1。
(C)由註冊成立或設有分支機構的銀行或金融機構發行的以歐元、英鎊或美元計價、期限不超過12個月的存單
 
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在英國或美國的參與成員國，只要該銀行被穆迪評為P1級，或被標普評為A1級。
(D)在任何商業銀行或其他金融機構以歐元、英鎊或美元計價的任何現金存款，在每種情況下，其長期無擔保、無從屬債務評級至少被穆迪或標普A-評級為A3。
(E)與符合上述(D)款所述條件的任何銀行或金融機構簽訂的、期限不超過七天的回購義務，用於上述(A)款所述類型的標的證券；和
(F)對貨幣市場基金的投資，這些基金將其幾乎所有資產投資於上文(A)至(E)款所述類型的證券。
“控制變更”是指發生以下一個或多個事件：
(br}1.根據《交易法》第13(D)條的規定，將公司全部或實質上所有資產出售、租賃、交換或以其他方式轉讓給任何個人或相關人士集團(“集團”)及其任何關聯公司(不論是否遵守契約規定)；
公司股本持有人批准公司清算或解散的任何計劃或建議(不論是否符合公司契約的規定)；或
3.任何人士或集團將直接或間接、實益或登記為本公司已發行及已發行股本所代表的普通投票權總額超過50%的股份的擁有人。
為免生疑問，公司轉換的完成並不構成“控制權變更”。
在每種情況下，“控制權變更觸發事件”均指同時發生(I)控制權變更和(Ii)評級事件。
“税法”係指修訂後的1986年國內税法。
任何人的“普通股”是指該人的普通股的任何和所有股份、權益或其他參與，以及該人的普通股的其他等價物(無論如何指定，無論是否有投票權)，無論是在發行日發行的還是在發行日之後發行的，包括但不限於該普通股的所有系列和類別。
“公司轉換”是指公司及其子公司就公司作為房地產投資信託基金的資格所採取的行動，包括但不限於：(Y)根據守則的定義，不時將其全部或部分美國和國際業務分離為應税房地產投資信託基金子公司(“TRs”)和/或合格的房地產投資信託基金子公司(“QR”)(應理解，任何此類TRs和/或QRS應保留為受限制的子公司，視情況而定)。(Z)修訂其章程，直接或間接對本公司的股本施加所有權限制，合併為本公司的全資受限制附屬公司。
“合併折舊、攤銷及增值費用”是指任何人士在任何期間內的折舊及攤銷總額(包括商譽及其他無形資產的攤銷，但不包括前期已支付的預付現金支出的攤銷)和增值費用，包括該人及其受限制附屬公司在該期間的遞延融資費或成本的攤銷，按美國公認會計原則以其他方式釐定。
“綜合EBITDA”對任何人來説，是指該人在該期間的綜合淨收入：
 
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(A)增加(不重複)下列各項，每次增加的幅度在確定該期間的綜合淨收入時予以扣除：
(1)以收入或利潤或資本為基礎的税收撥備，包括但不限於聯邦税、州税、特許税和類似税以及外國預扣税(包括由政府機構徵收或徵收的任何徵税、徵收、扣除、收費、税率、關税、強制貸款或扣繳，以及任何相關的利息、罰款、收費、費用或其他金額)，在計算綜合淨收入時扣除(但不加回)；加上
(2)該人在該期間的合併利息支出，在計算該合併淨收入時扣除(但不加回)；加上
(3)在計算合併淨收入時扣除(不加回)的該人在該期間的合併折舊、攤銷和增加費用；加上
(4)在計算綜合淨收入時，與任何股權發行或允許產生的債務有關的任何費用或費用(折舊或攤銷費用除外)(包括其再融資)(無論是否成功)；加上
(5)任何其他非現金費用，包括減少該期間綜合淨收入的任何撥備、增加撥備、註銷或沖銷(但如果任何此類非現金費用代表未來期間潛在現金項目的應計或準備金，則應從綜合EBITDA中減去與該非現金項目相關的現金支付)，但不包括前期已支付的預付現金項目的攤銷；加上
(6)本公司或受限制附屬公司根據任何管理層股權計劃或股票期權計劃或任何其他管理層或員工福利計劃或協議或任何股票認購或股東協議而發生的任何成本或開支，以貢獻給本公司資本的現金收益或本公司發行股權的現金收益淨額(不合格股本除外)為限；加上
(7)在任何期間不代表合併EBITDA或合併淨收入的現金收入(或導致現金支出減少的任何淨額安排)，但與此類收入相關的非現金收益在根據下文(B)款計算以前任何期間的合併EBITDA時已扣除且未加回；加上
(8)處置或停止經營造成的任何淨虧損；加上
(9)因任何貨幣協議下的債務和FASB會計準則編撰(“ASC”)815的適用而導致該期間的任何未實現淨虧損；但如果任何此類貨幣協議涉及編制損益表(與公司合理確定的資產負債表相對)所包括的項目，則貨幣協議的已實現虧損應計入該對衝收益或損失的金額在先前期間被排除的範圍內；加上
(10)因(A)貨幣換算或匯兑損失，包括(X)與債務的貨幣重新計量有關的、(Y)因貨幣兑換風險的對衝協議和(B)因利率變化導致的債務公允價值變動而導致的(A)貨幣換算或匯兑損失(包括(X)與債務的貨幣重新計量有關的損失)的任何未實現淨虧損；
(11)任何少數股權支出的金額(減去在此期間支付給此類少數股權持有人的任何現金股息的金額)；加上
(12)與公司轉換相關的任何成本和支出的金額，包括但不限於與上述相關的規劃和諮詢成本；以及
 
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(B)在確定該期間的綜合淨收入時，在每種情況下減去(不重複)以下各項：
(1)增加此人在該期間的合併淨收入的非現金收益，不包括任何非現金收益，只要這些現金不增加該前期的合併EBITDA，則不包括任何非現金收益，只要這些現金不增加該前期的合併EBITDA，則不包括任何非現金收益，只要此類現金不增加該前期的合併EBITDA，則不包括任何非現金收益，只要該現金不增加該前期的合併EBITDA，則該非現金收益表示沖銷了先前任何期間減少合併EBITDA的潛在現金項目的應計或準備金；
(2)處置或停止經營的任何淨收益；
(3)在任何貨幣協議下的債務和ASC 815的適用導致該期間產生的任何未實現淨收益；但如果任何此類貨幣協議與編制損益表(而不是公司合理確定的資產負債表)中包括的項目有關，則貨幣協議的已實現收益應計入該對衝收益或損失的金額不包括在先前期間的範圍內；加上
(4)產生(A)貨幣換算或匯兑收益的任何未實現淨收益(在任何抵銷後)，包括(X)與債務的貨幣重新計量有關的收益和(Y)因貨幣兑換風險對衝協議而產生的收益和(B)因利率變化導致的負債公允價值的變化。
就本定義而言，計算應在計算期間以形式基礎生效後進行：
1.產生或償還任何債務，或指定或消除(包括以取消指定)該人或其任何受限附屬公司的任何指定循環承諾(及其收益的運用)，導致需要進行此類計算和任何其他債務的產生或償還(及其收益的運用)，但在正常業務過程中為營運資金目的而產生或償還的債務除外。發生在交易日期之前的四個完整的財政季度(“四個季度期間”)期間，從而需要進行財務報表的計算(“交易日期”)，或在四個季度期間的最後一天之後、在交易日期或之前的任何時間發生，猶如這種債務的產生或償還或指定或取消(視屬何情況而定)指定或取消(視情況而定)指定的循環承付款項(及其收益的運用)發生在四個季度期間的第一天，就指定的循環承付款項而言，猶如在整個期間內發生了全額未支取的指定循環承付款的債務)；和
2.任何資產出售或其他處置或資產收購(包括但不限於由於該人或其受限制子公司之一(包括因資產收購而成為受限制子公司的任何人)而導致需要進行此類計算的任何資產收購)，於四個季度期間內或於四個季度期間最後一天之後及交易日或之前的任何時間發生的任何綜合EBITDA(包括根據交易所法令頒佈的S-X法規計算的任何預計開支及成本削減)，亦包括於四個季度期間內或之後的任何時間發生的任何綜合EBITDA(包括根據交易所法令頒佈的S-X法規計算的任何預計開支及成本削減)，猶如該等資產出售或其他處置或資產收購(包括任何該等收購債務的產生、假設或負債)發生於該四個季度期間的第一天一樣。如該人或其任何受限制附屬公司直接或間接為第三人的債務提供擔保，則前一句應生效，猶如該人或該人的任何受限制附屬公司直接招致或以其他方式承擔該等擔保債務一樣。
“綜合利息支出”是指對任何人來説，在任何期間，不重複的總和：
 
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1.根據公認會計原則綜合確定的該人及其受限子公司在該期間的利息支出合計，包括但不限於：
(A)債務貼現的任何攤銷和遞延融資成本的攤銷或核銷，包括承諾費；
(B)利息互換義務下的淨成本；
(C)全部資本化利息；
(D)非現金利息支出(公司發行的任何可轉換或可交換債務的非現金利息，因該等可轉換或可交換票據的債權部分和權益部分的分歧以及ASC 470-20(或相關會計聲明)的適用而存在)；
(E)與信用證和銀行承兑匯票融資有關的佣金、折扣和其他手續費；
(F)與不合格股本有關的股息；
(G)該人的受限子公司的優先股股息；
(H)與銷售和回租交易有關的計入利息；以及
(I)任何延期付款債務的利息部分；加上
2.該人及其受限制子公司在按照公認會計原則合併確定的期間內已支付、應計和/或計劃支付或應計的資本化租賃債務的利息部分；減去
3.該期間的利息收入。
“綜合淨收入”是指對任何人而言，該人及其受限制子公司在該期間的綜合淨收入(或虧損)合計，按照公認會計原則確定；但不包括在內(不重複)：
1.非常、非經常性或異常損益(包括與此相關的所有費用和費用)或費用的任何税後影響；
2.處置、放棄或停止經營的任何税後損益淨額；
3.在正常業務過程之外，因出售、轉讓、許可、租賃或以其他方式處置資產或放棄或出售、轉讓或以其他方式處置任何人的任何股權而產生的任何税後收益或虧損(包括與此相關的所有費用和支出)；
4.非附屬公司、非受限制附屬公司或按權益會計方法核算的任何人士在該期間的淨收入，但向本公司或本公司的受限制附屬公司支付的現金股息或分配除外；
5.提前清償(1)債務、(2)任何貨幣協議項下的債務或(3)其他衍生工具的收入(虧損)的任何税後影響；
6.任何減值費用或資產沖銷或沖銷，包括與無形資產、長期資產、債務和股權證券投資有關的減值費用或資產沖銷或沖銷，或因法律或法規根據公認會計原則發生變化，以及根據公認會計準則產生的無形資產的攤銷；
7.任何非現金補償費用或支出，包括因授予股票增值或類似權利、股票期權、限制性股票或其他權利而產生的任何此類費用；
 
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(br}8.與債務的發行或償還、股權的發行、再融資交易、任何債務工具的修訂或修改有關的任何費用和支出，或在該期間發生的任何費用和支出；或在該期間的任何攤銷；
9.可歸因於停產業務的收益或虧損(包括但不限於在此期間處置的業務，無論此類業務是否被歸類為停產)；
10.如果是被推薦人的合併或合併繼承人，或作為被推薦人資產的受讓人，則指繼承人實體在這種資產合併、合併或轉移之前的任何收入；
11.受參照人的任何受限制子公司的淨收益(但不是虧損)，只要該受限制子公司宣佈的股息或類似分配受到合同、法律實施或其他方面的限制；和
12.應用ASC 805產生的與收購有關的成本。
此外，在尚未計入該人士及其受限制附屬公司的綜合淨收入的範圍內，綜合淨收入應包括從業務中斷保險收到的收益以及補償或其他補償條款所涵蓋的與出售、轉讓、轉移或其他處置契約允許的資產有關的任何費用和費用的金額(在每種情況下，無論是否非經常性)。
“貨幣協議”是指旨在保護本公司或本公司的任何受限制子公司免受貨幣價值波動影響的任何外匯合同、貨幣互換協議或其他類似協議或安排。
“違約”是指事件或條件的發生，或隨着時間的推移或發出通知，或兩者兼而有之，即為違約事件。
“指定循環承諾”指任何人士(本公司或其任何受限制附屬公司除外)以循環方式向本公司或其任何受限制附屬公司作出貸款或提供信貸的任何一項或多項承諾額，而該等承諾額已或已在送交受託人的高級職員證明書中指定為“指定循環承諾額”，直至本公司其後向受託人遞交高級職員證明書，表明該等承諾額或該等承諾額不再構成“指定循環承諾額”為止。
“不合格股本”指根據其條款(或根據其持有人可轉換為或可交換的任何證券的條款)，或於任何事件(構成控制權變更的事件除外)發生時，根據償債基金責任或其他規定到期或可強制贖回的任何股本部分，或可由持有人於票據最終到期日或之前唯一選擇贖回的部分(在每種情況下，控制權變更發生時除外)。
“國內受限制子公司”是指根據美國、其任何州或哥倫比亞特區的法律註冊或以其他方式組織的受限制子公司。
“股權”是指股本和收購股本的所有認股權證、期權或其他權利，但不包括可轉換為股本或可交換為股本的任何債務證券。
“股權發行”是指公開或非公開出售公司普通股或優先股(不包括不合格股本)，但不包括：
(A)在表格S-4或表格S-8(或非美國法律下的類似表格)上登記的公司或任何直接或間接母公司普通股的公開發行；
(B)向本公司的任何子公司發行；
 
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(C)根據行使本協議之日尚未到期的期權或認股權證進行的發行；
(D)將可轉換為普通股的證券轉換為已發行普通股的發行；
(E)與在按公平原則訂立的交易中取得財產有關的發行；以及
(F)根據員工股票計劃發行。
《交易法》係指不時修訂的1934年《證券交易法》及任何後續法規。
“公平市場價值”是指，就任何資產或財產而言，在自願的賣方和自願且有能力的買方之間，雙方都不會受到不必要的壓力或強迫完成交易的情況下，以現金進行的一種保持距離的自由市場交易中可以協商的價格。公平市價應由本公司董事會或本公司任何正式委任的高級職員或受限制附屬公司(視何者適用而定)合理及真誠地行事釐定，而就任何公平市價超過5,000,000美元的資產或財產而言，應由本公司董事會釐定，並須由本公司董事會提交受託人的董事會決議案予以證明。
“惠譽”指惠譽評級公司，或其評級機構業務的任何繼承者。
“公認會計原則”是指在財務會計準則委員會的報表和公告中，或在可能得到美國會計行業相當一部分人批准的其他實體的其他報表中提出的普遍接受的會計原則，自2011年7月11日起生效。
“負債”是指對任何人，沒有重複：
(1)該人對借款的所有義務；
(2)由債券、債權證、票據或其他類似票據證明的該人的所有義務；
(3)該人的所有資本化租賃債務和所有可歸屬債務；
(4)該人的所有債務、所有有條件出售債務和任何所有權保留協議下的所有債務(但不包括(I)在正常業務過程中產生的未逾期120天或以上的應付貿易賬款和其他應計負債，或通過迅速提起和努力進行的適當法律程序真誠地提出異議的)；(Ii)任何賺取債務，直至該債務按照公認會計原則成為該人資產負債表上的負債為止；
(5)就任何信用證、銀行承兑匯票或類似的信貸交易向任何債務人償付的所有義務(與信用證有關的義務除外)(A)保證該人在正常業務過程中承擔的義務(上文第(1)-(4)款所述的義務除外)，但在該等信用證未被提取的範圍內，或在該等信用證未被提取的範圍內，此種提款不遲於該人收到付款要求後的第五個工作日償還)或(B)以其他方式作為現金擔保的提款；
(6)上文第(1)至(5)款和下文第(8)款所述債務的擔保和其他或有債務；
(7)第(1)至(6)款所指類型的任何其他人以該人的任何財產或資產上的任何留置權擔保的所有債務，該債務的數額須當作為該財產或資產的公平市值或如此擔保的債務的數額中的較小者；
 
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(8)該人根據貨幣協議承擔的所有義務和利息互換義務；
(9)該人發行的所有不合格股本或該人的非境內受限子公司發行的優先股，其所代表的債務數額等於其自願或非自願清算優先權和最高固定回購價格中的較大者，但不包括應計股息；和
(10)在該日期生效的指定循環承付款項總額。
就本協議而言，任何不具固定回購價格的不合格股本的“最高固定回購價格”應按照該等不合格股本的條款計算，猶如該等不合格股本是在根據契約規定須釐定債務的任何日期購買的，而如該價格是以該不合格股本的公平市價為基礎或以其公平市值衡量的，則該公平市價應由該不符合資格股本的發行人的董事會合理及真誠地釐定。
“利息互換義務”是指任何人根據與任何其他人的任何安排而承擔的義務，根據該義務，該人有權直接或間接不時收取定期付款，其計算方法是對規定的名義金額採用浮動或固定利率，以換取該另一人以相同名義金額的固定或浮動利率計算的定期付款，並應包括但不限於利率互換、上限、下限、下限和類似協議。
“投資級評級”是指在任何新的評級體系下，如果任何此類機構的評級體系在發行日期後進行修改，或我們根據“評級機構”的定義選擇的任何其他評級機構的同等評級，則該評級等於或大於BBB-的標準普爾和惠譽的評級以及穆迪的Baa3評級。
“Issue Date” means April 5, 2022.
“留置權”是指任何類型的留置權、抵押、信託契據、質押、擔保權益、抵押或產權負擔(包括任何有條件出售或其他所有權保留協議、任何性質的租賃以及給予擔保權益的任何協議)；但在任何情況下，但不限於前述規定，如果租賃被歸類為公認會計準則下的經營租賃，則該租賃不應被視為留置權。
“重大附屬公司”係指證券法下S-X法規規則1-02(W)所界定的“重大附屬公司”。
“穆迪”指穆迪投資者服務公司或其評級機構業務的任何繼承者。
“非現金費用”對任何人來説，是指(A)出售、處置或放棄資產的損失，(B)根據公認會計準則與無形資產、長期資產以及債務和股權證券投資有關的任何減值費用或資產註銷，(C)使用權益法記錄的投資的所有損失，(D)基於股票的獎勵補償費用，及(E)其他非現金費用(但如本條(E)項所指的任何非現金費用代表任何未來期間潛在現金項目的應計或儲備，則有關該等未來期間的現金支付應從綜合EBITDA中減去，但不包括在前一期間支付的預付現金項目的攤銷)。
“債務”是指根據管理任何債務的文件應支付的本金、保險費、利息、罰款、費用、賠償、補償、損害賠償和其他債務的所有債務。
“對等債務”是指公司與票據享有同等償債權利的任何債務。
“參與成員國”是指任何歐洲貨幣聯盟立法中所描述的、在2003年12月31日是參與成員國的每個國家。
“允許留置權”是指下列類型的留置權：
 
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(1)税收、評估或政府收費或索賠的留置權(A)沒有拖欠或(B)通過適當的程序真誠地提出異議，公司或其受限制的子公司應在其賬簿上預留根據公認會計準則可能要求的準備金；
(br}(2)業主的法定留置權以及承運人、倉庫保管員、機械師、供應商、物料工、維修工和在正常業務過程中由法律施加的其他留置權，用於尚未拖欠或未真誠申請的款項，如已按公認會計準則的規定撥備準備金或其他適當撥備(如有的話))；
(3)在正常業務過程中與工傷補償、失業保險和其他類型的社會保障有關的留置權或存款，包括保證在正常業務過程中出具符合以往相關慣例的信用證的任何留置權，或保證履行投標、法定義務、擔保和上訴保證金、投標、租賃、政府合同、履約和返還資金保證金和其他類似義務(不包括支付借款的義務)的任何留置權；
(4)判決留置權不會導致違約事件，只要這種留置權有充分的擔保，並且可能已經為複核判決而正式啟動的任何適當法律程序不應最終終止，或可提起此類程序的期限不應屆滿；
(5)與房地產有關的地役權、通行權、分區限制和其他類似的收費或產權負擔，但不會對公司或其任何受限制的子公司的正常業務產生任何實質性的幹擾；
(6)出租人在任何資本化租賃義務下的任何權益或所有權；但此種留置權不適用於受該資本化租賃義務約束的非租賃財產(受該出租人或其任何關聯公司單獨租賃的其他財產除外)；
(br}(7)擔保購置款債務的留置權；但(A)該購置款債務不得超過該等財產或設備的購買價或其他成本，且不得以本公司或本公司任何受限制附屬公司的任何財產或設備作擔保，但以購入購置款債務的收益從賣方或其任何關聯公司取得的財產和設備或從該賣方或其任何關聯公司取得的其他財產除外；及(B)擔保該購置款債務的留置權應在該項收購後360天內產生；
(8)對任何人的特定存貨或其他貨物和收益的留置權，以確保該人對為該人的賬户開具或開立的銀行承兑匯票的義務，以便利購買、裝運或儲存該等存貨或其他貨物；
(9)對商業信用證擔保償付義務的留置權，該商業信用證阻礙了與此類信用證及其產品和收益有關的單據和其他財產；
(10)擔保利息互換義務的留置權；
(11)根據貨幣協議擔保債務的留置權；
(12)擔保後天債務的留置權；前提是：
(A)該等留置權在本公司或本公司的受限制附屬公司招致該等已取得的債務之時及之前已取得該等債務的擔保，而該等留置權並非在本公司或本公司的受限制附屬公司產生該等已取得的債務時授予，或並非在預期會發生該等已取得的債務時授予；及
(B)該等留置權並不延伸至或涵蓋本公司或其任何受限制附屬公司的任何財產或資產，但在該等債務變為本公司已取得債務之前擔保該等債務的財產或資產除外。
 
S-44
目錄
 
或本公司的受限制子公司，對留置權持有人並不比在本公司或本公司的受限制子公司發生該等已獲得債務之前獲得債務擔保的人更有利；
(13)對公司一家受限制子公司的資產留置權；
(14)授予他人的租賃、轉租、許可和再許可，對本公司及其受限制子公司的正常業務過程沒有實質性影響；
(15)銀行在正常業務過程中對存放在一個或多個銀行賬户的現金和現金等價物的留置權、抵銷權和類似留置權；
(16)提交關於租賃的統一商法典融資報表所產生的留置權；
(17)作為法律事項產生的有利於海關和税務機關的留置權，以確保支付與貨物進口有關的關税；
(Br)(18)留置權(A)在正常業務過程中由當地分銷公司持有並授予的存貨，以及(B)在同意在正常業務過程中向本公司或其任何受限制子公司支付此類款項的本地分銷公司購買和收集並授予的賬户上的留置權；
(19) [已保留];
(20)擔保出售和回租交易的債務的留置權；
(21) [已保留];
(22)抵押貸款融資的債務擔保留置權；以及
(23)對本公司或其任何受限制附屬公司的債務(包括債務)的留置權，該債務(包括債務)的金額不超過本公司截至(包括緊接該日期之前)內部可獲得財務報表的最近一個會計季度的四個季度綜合EBITDA的3.5倍。
“人”是指個人、合夥企業、公司、有限責任公司、非法人組織、信託或合資企業、政府機構或其分支機構。
任何人的“優先股”是指該人的任何股本，在股息或贖回方面或在清算時優先於該人的任何其他股本。
“購買資金負債”是指公司及其受限子公司在正常業務過程中為支付全部或部分購買價格、或安裝、建造或改善物業或設備的費用而產生的債務。
“評級機構”是指(1)惠譽、穆迪和標普，以及(2)如果惠譽、穆迪或標普因公司無法控制的原因停止對票據進行評級，則該術語定義為“國家認可的統計評級機構”，該術語由本公司選擇作為惠譽、穆迪或標普的替代機構(視具體情況而定)。
“評級事件”是指在觸發期的第一天，兩家評級機構將票據的評級從此類票據的適用評級下調至少一個評級類別，和/或停止由兩家評級機構在各自的觸發期內的任何日期對票據進行評級；但除非票據的評級類別低於其中兩家評級機構的投資級評級，否則評級事件不會被視為已經發生；此外，如果每家適用的降級評級機構沒有應公司的要求公開宣佈或確認或以書面通知受託人，減持是控制權變更的結果(無論適用的控制權變更是否在控制權變更觸發事件發生時發生)，則評級事件將不被視為就特定控制權變更發生。儘管有上述規定，除非 ，否則不會認為發生了與任何特定控制變更相關的評級事件
 
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如果評級機構在觸發期的第一天沒有提供票據的評級，則評級機構將被視為該評級機構將該票據的評級下調至低於投資級評級，以及在兩種情況下，導致該評級機構不再對該票據在觸發期的第一天有效的評級類別進行評級的降級，並且不受緊接前一句中第二個但書的約束。受託人沒有義務確定評級事件是否已經發生。
“房地產投資信託基金”是指根據守則第856-860節界定和徵税的“房地產投資信託基金”。
任何人的“受限制附屬公司”是指該人在作出決定時並非非受限制附屬公司的任何附屬公司。
“標普”係指標準普爾評級集團或其評級機構業務的任何繼承者。
“回售及回租交易”指與任何人士或任何該等人士為立約一方的任何直接或間接安排，就本公司或任何受限制附屬公司於發行日期所擁有或其後收購的任何物業(不論該物業由本公司或任何受限制附屬公司擁有或稍後收購)作出租賃，而該等物業已由或將由本公司或該受限制附屬公司出售或轉讓予該人士或該等人士已向或將向其墊付資金的任何其他人士，並以該物業作抵押。
“有擔保債務”是指以本公司或其任何受限制附屬公司的任何資產的留置權擔保的任何債務。
“證券法”係指不時修訂的1933年證券法和任何後續法規。“從屬債務”是指公司對票據的從屬或次級償債能力。
對於任何人來説，“子公司”的意思是：
(1)任何公司的已發行股本在一般情況下至少有權在董事選舉中投票的多數票，當時應由該人直接或間接擁有；或
(br}(2)在一般情況下，當時至少有過半數有表決權的權益由該人直接或間接擁有的任何其他人。
“觸發期”指自(I)控制權變更發生或(Ii)控制權變更發生或本公司有意實施控制權變更的首次公開公告(只要票據的評級處於公開宣佈的考慮範圍內，三家評級機構中的任何一家可能下調評級)開始的60天期間；如果評級機構就該控制權變更採取行動(包括確認其現有評級)，則觸發期將終止。
任何人的“非限制子公司”是指：
(1)該人的任何附屬公司，而在作出決定時，該附屬公司將會或繼續被該人的董事會以下述方式指定為不受限制的附屬公司；及
(2)不受限制的子公司的任何子公司。
本公司董事會可指定任何附屬公司(包括任何新收購或新成立的附屬公司)為不受限制的附屬公司，除非該附屬公司擁有本公司或本公司任何其他附屬公司的任何股本，或擁有或持有任何財產留置權，而該等附屬公司並不是如此指定的附屬公司的附屬公司；但每一間將被如此指定的附屬公司及其每一間附屬公司在指定時及其後並未設立、招致、發行，
 
S-46
目錄
 
就貸款人向本公司或其任何受限制附屬公司的任何資產追索的任何債務承擔、擔保或以其他方式承擔直接或間接責任。
董事會可指定任何非限制性附屬公司為受限制附屬公司，但前提是在緊接該項指定生效之前及之後，並無任何違約或違約事件發生或持續。董事會的任何此類指定應立即向受託人提交生效的董事會決議副本和高級管理人員證書，以證明該指定符合上述規定。
“全資受限附屬公司”指其所有股本(董事合資格股份除外)由本公司或另一家全資受限附屬公司擁有的受限附屬公司。
 
S-47
目錄​
 
重要的美國聯邦所得税考慮因素
以下是票據所有權和處置對美國聯邦所得税的重大影響。此討論僅適用於以下注釋：
•
由在本次發行中以“發行價”購買此類債券的初始投資者持有，該“發行價”將相當於向公眾(不包括以承銷商、配售代理或批發商的身份行事的債券公司、經紀商或類似人士或組織)出售相當數量的債券以換取資金的第一價格；以及
​
•
作為經修訂的《1986年國税法》(下稱《國税法》)所指的資本資產持有。
​
本討論不描述任何州、地方或非美國的税收後果，或除所得税後果(如遺產税或贈與税後果)以外的任何美國聯邦税收後果。本討論不描述根據持有人的特定情況可能與持有人相關的所有美國聯邦所得税後果，包括替代性最低税或聯邦醫療保險繳款税後果，或適用於符合特殊規則的持有人的税收後果，例如：
•
銀行或其他金融機構；
​
•
保險公司；
​
•
證券交易商；
​
•
作為“跨境”、綜合交易或類似交易一部分持有票據的人；
​
•
根據《準則》第451(B)節的規定，美國聯邦所得税人員必須將應計收入的時間與其財務報表中的附註相一致；
​
•
本位幣不是美元的美國持有者(定義如下)；
​
•
U.S. expatriates;
​
•
為美國聯邦所得税目的而歸類為合夥企業的實體(以及此類實體的投資者)；或
​
•
免税實體。
​
如果為美國聯邦所得税目的而被歸類為合夥企業的實體或安排持有附註，則合夥企業的美國聯邦所得税待遇通常取決於合夥人的身份和合夥企業的活動。考慮投資票據的合夥企業和此類合夥企業的合夥人應就持有和處置票據的特定美國聯邦所得税後果諮詢其税務顧問。
本摘要基於《守則》、行政聲明、司法裁決以及最終的、臨時的和擬議的財政部條例，在本招股説明書附錄日期之後對其中任何一項的更改或不同的解釋可能會影響本文所述的税收後果，可能具有追溯力。建議考慮購買鈔票的人就美國聯邦所得税法在其特定情況下的適用情況以及根據任何州、地方或外國税收管轄區的法律產生的任何税收後果諮詢他們的税務顧問。
對美國持有者的税收後果
如本文所用，“美國持票人”一詞是指票據的實益所有人，就美國聯邦所得税而言：
•
是美國公民或居民的個人；
​
•
根據美國、其任何州或哥倫比亞特區的法律設立或組織的公司或其他按公司徵税的實體；或
​
•
其收入應繳納美國聯邦所得税的遺產或信託，無論其來源如何。
​
 
S-48
目錄
 
潛在或有付款債務處理。在某些情況下，Equinix可能會向持有人支付超過票據上規定的利息和本金的金額，或者提前支付他們預定的付款日期。例如，Equinix將被要求在“Description of Notes  -  Change of Control Trigering Event”中描述的情況下提出回購票據。儘管這一發行並非沒有疑問，但Equinix打算採取的立場是，這種或有事件的可能性不會導致票據根據適用的財政部法規被視為或有支付債務工具。Equinix的頭寸對須繳納美國聯邦所得税的持有者具有約束力，除非該持有者以適用的財政部法規要求的方式披露相反的頭寸。如果美國國税局(IRS)成功地採取了相反的立場，美國持有者將被要求將在出售或以其他方式處置紙幣時確認的任何收益視為普通收入，而不是資本收益。此外，美國持有者將被要求按發行票據時確定的假設收益率在不變收益率的基礎上應計利息收入，並在支付與根據假設收益率計算的付款不同的或有付款時對此類應計收益進行調整。美國持有者應就被視為或有支付債務工具的票據的税收後果諮詢他們的税務顧問。本討論的其餘部分假定票據不被視為或有付款債務工具。
利息支付。根據美國持有者的美國聯邦所得税會計方法，在票據產生或收到時，為票據支付的聲明利息將作為普通利息收入向美國持有者徵税。預計，因此本討論假設，出於美國聯邦所得税的目的，這些票據的發行將不會有原始發行折扣。然而，如果票據的本金超過發行價規定的最小數額或更多，根據適用的財政部法規，美國持有者，無論其為美國聯邦所得税目的進行會計處理的方法，都將被要求在應計收入時，按照基於利息複利的不變收益方法，將超出的收入計入原始發行貼現，然後再收到可歸因於這一收入的現金付款。
票據的出售、交換、贖回、報廢或其他應税處置。在出售、交換、贖回、報廢或其他應税處置票據時，美國持有者一般將確認應納税損益，其數額等於票據出售、交換、贖回、報廢或其他應税處置所實現的金額與美國持有者在票據中的納税基礎之間的差額。就此等目的而言，已變現金額不包括任何可歸因於應計列述利息的金額。應計列明利息的金額被視為利息，如上文“利息支付”一節所述。美國持票人在票據中的納税基礎通常是為票據支付的成本。在出售、交換、贖回、報廢或其他應税處置中確認的收益或損失一般為資本收益或虧損，如果在出售、交換、贖回、報廢或其他應税處置時，該票據已持有一年以上，則為長期資本收益或虧損。非公司美國持有者確認的長期資本利得的税率將降低。資本損失的扣除額可能會受到限制。
備份扣繳和信息報告。資料申報表一般會就票據的利息支付及票據的出售、交換、贖回、退回或其他處置所得款項向美國國税局提交。如果美國持有者未能向適用的扣繳義務人提供其納税人識別號，並遵守某些證明程序或以其他方式建立對備用扣繳的豁免，則美國持有者將受到備用扣繳的約束。
備份預扣不是附加税。只要及時向美國國税局提供所需信息，任何預扣向美國持有者付款的備份預扣金額將被允許作為美國持有者在美國聯邦所得税義務中的抵免，並可能使美國持有者有權獲得退款。
對非美國持有者的税收後果
這裏使用的術語“非美國持有者”指的是票據的實益所有人，即為了美國聯邦所得税的目的：
•
非居民外星人；
​
•
外國公司；或
​
 
S-49
目錄
 
•
外國財產或信託。
​
“非美國持有者”不包括在票據的納税年度內在美國居住183天或以上的非居民外國人。這樣的持有者被敦促就紙幣所有權和處置的美國聯邦所得税後果諮詢他或她自己的税務顧問。
潛在或有付款債務處理。正如上文在“美國持有者  -  潛在或有支付債務處理的税收後果”一節中更詳細地描述的那樣，Equinix打算採取的立場是，在某些情況下，支付超過票據上規定的利息和本金或提前支付的可能性，不會導致票據被視為或有支付債務工具。本討論的其餘部分假定票據不被視為或有付款債務工具。
票據上的付款。根據以下關於備用預扣和FATCA的討論，向非美國持有人支付票據的本金、利息和溢價(如果有)將不需要繳納美國聯邦所得税或預扣税，前提是如果是利息，
•
非美國持有者實際上或建設性地不擁有所有類別有投票權的Equinix股票總投票權的10%或更多，也不是通過股票所有權與Equinix直接或間接相關的受控外國公司；
​
•
該利益與非美國持有者在美國進行貿易或業務沒有有效聯繫；以及
​
•
票據的實益所有人在適當簽署的美國國税局表格W-8BEN或表格W8BEN-E上證明該票據不是美國人。
​
如果非美國持票人不能滿足上述要求，該非美國持票人將按美國聯邦預扣税税率30%(或更低的適用條約税率)支付與美國貿易或商業行為沒有有效聯繫的票據利息。要根據適用的條約要求減少或免除此類扣繳，非美國持有人必須向適用的扣繳代理人提供一份適當簽署的IRS表格W-8BEN或W-8BEN-E，要求獲得此類權利。
如果非美國持有人在美國從事貿易或業務，並且票據上的利息實際上與這種貿易或業務的進行有關，除非適用的所得税條約另有規定，否則向非美國持有人支付的利息將免徵前款討論的預扣税，並且通常將按照向美國持有人支付利息的相同方式徵税(參見上文“對美國持有人的税收後果”)。除非非美國持有者被要求提供一份正確簽署的美國國税局表格W-8ECI(或其他適用表格)，以申請免除上一段所述的預扣税。敦促非美國持有者諮詢他們自己的税務顧問，詢問適用的所得税條約是否規定了不同的結果，以及關於票據所有權和處置的其他美國税收後果，包括對非美國公司持有者可能對其有效關聯的收益和利潤徵收30%(或更低的條約税率)的分支機構利得税，可能會進行調整。
票據的出售、交換、贖回、報廢或其他應税處置。根據以下關於備份預扣和FATCA的討論，非美國持有者一般不需要繳納美國聯邦所得税或因出售、交換、贖回、報廢或其他應税處置票據而確認的收益(可歸因於應計利息的金額除外，應按上述方式納税)，除非收益與非美國持有者在美國的貿易或業務活動有效相關，但適用的所得税條約另有規定者除外。
如果非美國持有人在美國從事貿易或業務，並且非美國持有人在出售、交換、贖回、報廢或以其他方式處置票據時確認的收益實際上與此類貿易或業務的進行有關，則非美國持有人通常將按照與美國持有人相同的方式徵税(參見上文“對美國持有人的税收後果”)，但受適用收入的限制
 
S-50
目錄
 
税收條約另有規定。如果非美國持有者從出售票據中獲得的收益可能實際上與在美國進行的貿易或業務有關，請諮詢他們自己的税務顧問，瞭解票據所有權和處置在美國的税收後果，包括可能對其有效關聯的收益和利潤徵收30%(或更低的條約税率)的額外分支利得税，但有可能進行調整。
備份扣繳和信息報告。有關票據利息支付的信息申報單將提交給美國國税局。除非非美國持有者遵守證明程序，以確定其不是美國人，否則可以向美國國税局提交與出售或其他處置票據的收益(包括報廢或贖回)有關的信息申報表，非美國持有者可能被備用扣留支付票據的利息或出售或其他處置票據的收益。遵守申請免徵上述利息預扣税所需的證明程序，也將滿足避免備用預扣所需的證明要求。
備份預扣不是附加税。支付給非美國持有人的任何備用預扣金額將被允許作為抵免非美國持有人的美國聯邦所得税義務，並可能使非美國持有人有權獲得退款，前提是所需信息及時提供給美國國税局。
FATCA
通常被稱為“​”的條款規定，除非滿足了美國的各種信息報告、扣繳和盡職調查要求(通常與美國人對這些實體的股權或債務權益或賬户的所有權有關)，否則美國聯邦政府對支付給“外國金融機構”FATCA(為此目的而定義廣泛，一般包括投資工具)和某些其他非美國實體(無論此類外國金融機構或其他非美國實體是實益所有者還是中間人)的票據的利息預扣30%。否則就會申請豁免。如果FATCA被強制扣繳，非外國金融機構的受益所有人通常將有權通過提交美國聯邦所得税申報單(這可能會帶來重大的行政負擔)退還任何扣繳的金額(超過其美國聯邦所得税責任)。
儘管FATCA現有條例也將對出售或以其他方式處置(包括報廢或贖回)票據的毛收入的付款施加預扣，但根據擬議的條例(序言規定，納税人在最後敲定之前可以依賴這些毛收入)，不適用此類預扣。潛在投資者應諮詢他們的税務顧問，瞭解FATCA對他們投資票據的影響。
 
S-51
目錄​
 
承銷
我們和下面提到的此次發行的承銷商已就票據達成了承銷協議。法國巴黎銀行證券公司、美國銀行證券公司、高盛公司、滙豐證券(美國)公司和三菱UFG證券美洲公司將擔任承銷商的代表。在某些條件的約束下，各承銷商已各自同意購買下表中與承銷商名稱相對的票據的本金金額。
Underwriters
​ ​
Principal amount
of notes
​
法國巴黎銀行證券公司
 ​ ​ ​ $ 132,000,000 ​ ​
美國銀行證券公司
 ​ ​ ​ ​ 132,000,000 ​ ​
高盛股份有限公司
 ​ ​ ​ ​ 132,000,000 ​ ​
滙豐證券(美國)有限公司
 ​ ​ ​ ​ 132,000,000 ​ ​
三菱UFG證券美洲公司
 ​ ​ ​ ​ 132,000,000 ​ ​
花旗全球市場公司。
 ​ ​ ​ ​ 62,400,000 ​ ​
ING金融市場有限責任公司
 ​ ​ ​ ​ 62,400,000 ​ ​
摩根大通證券有限責任公司
 ​ ​ ​ ​ 62,400,000 ​ ​
RBC資本市場有限責任公司
 ​ ​ ​ ​ 62,400,000 ​ ​
巴克萊資本公司
 ​ ​ ​ ​ 31,200,000 ​ ​
德意志銀行證券公司
 ​ ​ ​ ​ 31,200,000 ​ ​
瑞穗證券美國有限責任公司
 ​ ​ ​ ​ 31,200,000 ​ ​
摩根士丹利股份有限公司
 ​ ​ ​ ​ 31,200,000 ​ ​
斯科舍資本(美國)有限公司
 ​ ​ ​ ​ 31,200,000 ​ ​
SMBC日興證券美國公司
 ​ ​ ​ ​ 31,200,000 ​ ​
道明證券(美國)有限公司
 ​ ​ ​ ​ 31,200,000 ​ ​
PNC資本市場有限責任公司
 ​ ​ ​ ​ 18,000,000 ​ ​
桑坦德投資證券公司
 ​ ​ ​ ​ 18,000,000 ​ ​
渣打銀行
 ​ ​ ​ ​ 18,000,000 ​ ​
美國Bancorp投資公司
 ​ ​ ​ ​ 18,000,000 ​ ​
Total
​ ​ ​ $ 1,200,000,000 ​ ​
承銷商在承銷協議下的義務，包括他們向我們購買票據的協議，是幾個而不是連帶的。承銷協議規定，承銷商已同意購買所有發行的票據，如果購買了任何票據的話。承銷商發行的票據以收到和承兑為準，承銷商有權全部或部分拒絕任何訂單。
承銷商向公眾出售的債券最初將按本招股説明書附錄封面上列出的首次公開募股價格發售。承銷商可按公開發行價減去最高可達債券本金0.400%的優惠，向選定交易商發售債券。承銷商可準許及該等其他交易商可向某些其他交易商分別給予不超過票據本金0.250%的優惠。如果所有票據未按初始發行價出售，承銷商可以改變發行價和其他出售條款。
票據是新發行的證券，沒有建立交易市場。我們不會申請將票據在任何證券交易所或任何交易商自動報價系統上市。承銷商已通知我們，承銷商目前有意在票據上做市，但並無義務這樣做，並可隨時終止做市，而無須另行通知。不能保證票據交易市場的流動性。
承銷商可以在公開市場買賣票據。這些交易可能包括賣空、穩定交易和買入，以回補建立的頭寸
 
S-52
目錄
 
賣空。賣空是指承銷商出售的債券數量超過了他們在發行中所需購買的數量。穩定交易包括在發行過程中為防止或延緩票據市場價格下跌而進行的某些出價或購買。
承銷商也可以實施懲罰性投標。這種情況發生在特定承銷商向承銷商償還其收到的承銷折扣的一部分時，因為代表在穩定或空頭回補交易中回購了由該承銷商出售的票據或為該承銷商的賬户回購了票據。
承銷商的這些活動，以及承銷商為自己的賬户進行的其他購買活動，可能會穩定、維持或以其他方式影響票據的市場價格。因此，票據的價格可能高於公開市場上可能存在的價格。如果這些活動開始，承銷商可以隨時停止，恕不另行通知。這些交易可以在場外交易市場或其他地方進行。
預期票據將於2022年4月5日或前後交割，亦即票據定價日期後的第三個營業日(該結算週期稱為“T+3”)。根據修訂後的1934年證券交易法下的第15c6-1條規則，二級市場上的交易通常需要在兩個工作日內結算，除非任何此類交易的當事人明確另有約定。因此，由於票據最初將在T+3結算，希望在定價日交易票據的購買者將被要求在任何此類交易時指定替代結算週期，以防止失敗的結算，並應諮詢他們自己的顧問。
我們估計此次發行的總費用(不包括承銷折扣)約為3,025,655美元。承銷商已同意向我們報銷與此次發行相關的部分自付費用。
在承保協議中，我們同意：
•
未經代表事先同意，我們不會在票據初始發行日期的第二天之前發售或出售我們的任何債務證券(根據本招股説明書補充要約發行的票據除外)；以及
​
•
我們將賠償承銷商的某些責任，包括證券法下的責任，或支付承銷商可能被要求就這些債務支付的款項。
​
承銷商及其關聯公司是從事各種活動的全方位服務金融機構，可能包括銷售和交易、商業和投資銀行、諮詢、投資管理、投資研究、本金投資、套期保值、做市、經紀和其他金融和非金融活動和服務。某些承銷商及其各自的關聯公司已經並可能在未來向我們以及與我們有關係的個人和實體提供各種此類服務，他們已收到或將收到常規費用和開支。某些承銷商或其關聯公司是我們的客户，在正常業務過程中與我們或我們的關聯公司進行交易。此外，承銷商之一的U.S.Bancorp Investments，Inc.是根據管理票據的契約受託人的附屬公司。
某些承銷商或其附屬公司在我們的“At-the-Market”計劃下擔任銷售代理。承銷商的某些聯營公司在我們現有的信貸安排下充當貸款人和/或代理，或與我們有其他借貸關係，某些承銷商擔任我們普通股和/或我們現有優先票據發行的承銷商，某些承銷商及其聯營公司可能不時持有我們的優先票據。某些承銷商或其關聯公司經常對衝，某些承銷商或其關聯公司可能會對衝或以其他方式減少，而某些其他承銷商或其關聯公司可能會對衝，其對我們的信用敞口與其慣常的風險管理政策一致。通常，這些承銷商及其關聯公司將通過達成交易來對衝此類風險，這些交易包括購買信用違約互換或在我們的證券中建立空頭頭寸，可能包括在此提供的票據。任何此類信用違約掉期或空頭頭寸都可能對特此發行的票據的未來交易價格產生不利影響。
 
S-53
目錄
 
此外，某些承銷商及其關聯公司可能會不時地以他們自己的賬户或客户的賬户進行交易，並代表他們自己或他們的客户持有我們的債務或股權證券或貸款的多頭或空頭頭寸，並可能在未來這樣做。在其各項業務活動的正常過程中，承銷商及其各自的聯屬公司、高級職員、董事及僱員可購買、出售或持有各種投資，併為其本身及客户的賬户積極交易證券、衍生工具、貸款、商品、貨幣、信用違約互換及其他金融工具，而該等投資及交易活動可能涉及或關乎吾等的資產、證券及/或工具(直接作為擔保其他責任或其他責任的抵押品)及/或與吾等有關係的人士及實體。承銷商及其附屬公司亦可就該等資產、證券或工具傳達獨立的投資建議、市場色彩或交易理念及/或發表或表達獨立的研究意見，並可隨時持有或向客户推薦應持有該等資產、證券及工具的多頭及/或空頭頭寸。
渣打銀行不會在美國進行任何票據的報價或銷售，除非它是通過FINRA法規允許的一個或多個美國註冊經紀自營商進行的。
您應該知道，某些國家的法律和實踐要求投資者在購買證券時支付印花税和其他費用。
銷售限制
加拿大潛在投資者須知
票據只能在加拿大出售給作為本金購買或被視為購買的購買者，這些購買者是國家文書45-106招股説明書豁免或證券法(安大略省)第73.3(1)款定義的認可投資者，並且是允許客户，如國家文書31-103註冊要求、豁免和持續登記義務所定義。票據的任何轉售必須符合適用證券法的招股説明書要求的豁免或不受招股説明書要求的交易。
如果本招股説明書附錄(包括其任何修正案)或附帶的招股説明書包含失實陳述，加拿大某些省或地區的證券法可向購買者提供撤銷或損害賠償，前提是購買者在購買者所在省或地區的證券法規定的期限內行使撤銷或損害賠償。買方應參考買方所在省份或地區的證券法的任何適用條款，以瞭解這些權利的細節，或諮詢法律顧問。
根據《國家文書33-105承銷衝突》(NI 33-105)第3A.3節的規定，承銷商無需遵守NI 33-105關於與本次發行相關的承銷商利益衝突的披露要求。
歐洲經濟區潛在投資者注意事項
這些票據不打算向歐洲經濟區的任何散户投資者提供、出售或以其他方式提供，也不應提供、出售或以其他方式提供給歐洲經濟區的任何散户投資者。就這些目的而言，散户投資者是指屬於以下一種(或多種)的人：(I)指令2014/65/EU(經修訂，“MiFID II”)第4(1)條第(11)點所界定的零售客户；(Ii)指令(EU)2016/97(經修訂，“保險分銷指令”)所指的客户，而該客户不符合MiFID II第4條第(1)款第(10)點所界定的專業客户的資格；或(Iii)不是第(EU)2017/1129號規例(經修訂，“招股章程規例”)所界定的合資格投資者。因此，(EU)第1286/2014號規例(經修訂，“優先認購債券規例”)並無就發售或出售債券或以其他方式向東亞經濟區的散户投資者發售債券所需的主要資料文件擬備，因此，根據優先認購債券規例，發售或出售債券或以其他方式向東亞經濟區的任何散户投資者發售債券可能屬違法。本招股説明書補編的編制依據是，根據《招股説明書條例》的豁免，在歐洲經濟區任何成員國發行債券的任何要約都將不受發佈債券的要求的限制。
 
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發售票據的招股説明書。就招股章程規例而言，本招股章程附錄並非招股章程。
香港潛在投資者須知
(Br)除(I)在不構成《公司(清盤及雜項規定)條例》(第。香港法例第32條)(“公司(清盤及雜項規定)條例”)或不構成“證券及期貨條例”(第章)所指的向公眾發出邀請的公司。(Ii)“證券及期貨條例”及根據該條例訂立的任何規則所界定的“專業投資者”；或(Iii)在其他情況下，而該文件並不是“公司(清盤及雜項條文)條例”所界定的“招股章程”，而與該等票據有關的廣告、邀請或文件不得為發行的目的(不論是在香港或其他地方)而發出或由任何人管有，或其內容相當可能會被香港公眾查閲或閲讀(但根據香港證券法律準許如此做的除外)，但只出售給或擬出售給香港以外的人或只出售給《證券及期貨條例》及根據該條例訂立的任何規則所界定的在香港的“專業投資者”的票據除外。
日本潛在投資者須知
這些票據沒有也不會根據日本《金融工具和交易法》(1948年第25號法案，經修訂)或FIEA進行登記。票據不得直接或間接在日本發售或出售，或為任何日本居民(包括在日本居住的任何人士或根據日本法律成立的任何公司或其他實體)或其他人的利益而直接或間接在日本或為任何日本居民或為其利益而再發售或再銷售，除非豁免遵守FIEA的登記要求及符合日本任何相關法律及法規。
中華人民共和國境內潛在投資者須知
承銷商將被要求陳述並同意，債券不會在中華人民共和國或“中華人民共和國”​(就該等目的而言，不包括香港、澳門特別行政區或臺灣)直接或間接發售或出售，除非中國所有相關法律和法規允許。
本招股説明書副刊及隨附的招股説明書(I)未經中國當局備案或批准，(Ii)不構成向任何人士出售或邀請購買中國境內任何票據的要約，而向任何人士發出在中國境內招攬票據的要約乃屬違法。在任何有關情況下，該等票據不得直接或間接(I)透過任何針對中國公眾或其內容可能會被中國公眾查閲或閲讀的廣告、邀請、文件或活動，或(Ii)向中國境內任何人士發售、出售或交付以供再發售或再出售或再交付，除非完全符合中國有關法律及法規。
中國境內的投資者有責任自行取得所有相關的政府監管批准/​牌照、驗證及/或註冊，包括但不限於中國證監會、國家外匯管理局和/或中國銀行業監督管理委員會可能要求的那些，並遵守所有相關的中國法律和法規，包括但不限於所有相關的外匯法規和/或證券投資法規。
新加坡潛在投資者須知
本招股説明書附錄及隨附的招股説明書均未在新加坡金融管理局註冊為招股説明書。因此，本招股説明書附錄、隨附的招股説明書以及與要約或出售或邀請有關的任何其他文件或材料
 
S-55
目錄
 
債券的認購或購買不得流通或分發，也不得直接或間接向新加坡境內的人士發出認購或購買邀請，但(I)根據《證券及期貨條例》第289章第274條向機構投資者發出，(Ii)根據《證券及期貨條例》第275(2)條向相關人士(如《證券及期貨條例》第275(2)條所界定)發出，或根據《SFA》第275(1A)條並按照《SFA》第275條規定的條件，或(Iii)以其他方式根據《SFA》的任何其他適用條款並按照《SFA》規定的條件，在每種情況下均受《SFA》規定的條件約束的任何人。
如果票據是由相關人士根據《外匯管理局》第275條認購的，而該相關人士是一家公司(其唯一業務是持有投資，且其全部股本由一名或多名個人擁有，且每一人都是經認可的投資者，則該公司並非認可投資者(定義見《外匯管理局》第4A條)，該公司的證券(如SFA第239(1)條所界定)在該公司根據SFA第275條收購票據後6個月內不得轉讓，但下列情況除外：(1)根據SFA第274條向機構投資者或向相關人士(如SFA第275(2)條所界定)；(2)根據SFA第275(1A)條對該公司的證券進行要約轉讓的情況；(3)沒有或將不考慮轉讓代價的情況；(4)轉讓是通過法律實施的，(5)SFA第276(7)條所指明的，或(6)新加坡《2005年證券及期貨(投資要約)(股份及債券)規例》(下稱《第32條》)第32條所指明的。
如果票據是由相關人士根據SFA第275條認購或購買的，而該人是一個信託(受託人不是認可投資者(如SFA第4A條所界定))，而該信託的唯一目的是持有投資，而該信託的每名受益人均為認可投資者，受益人在該信託中的權利和利益(無論如何描述)，在該信託獲得《SFA》第275條規定的票據後6個月內不得轉讓，但以下情況除外：(1)根據《SFA》第274條向機構投資者或相關人士(如《SFA》第275(2)條所界定)轉讓；(2)如果該等權利或權益是以每筆交易不少於20萬新元(或其等值的外幣)的代價獲得的(不論該金額是以現金、證券交換或其他資產交換的方式支付的)，則該信託的受益人權利和權益不得轉讓。(3)在沒有考慮或將不考慮轉讓的情況下，(4)如果轉讓是通過法律的實施，(5)按照SFA第276(7)條的規定，或(6)按照第32條的規定。
新加坡證券及期貨法產品分類  -  僅為履行其根據《證券及期貨法》第309b(1)(A)和309b(1)(C)條規定的義務，公司已決定，並在此通知所有相關人士(定義見《證券及期貨條例》第309A條)，該等票據為“訂明資本市場產品”​(定義見《2018年證券及期貨(資本市場產品)規例》)及除外投資產品(定義見金管局公告SFA 04-N12：有關出售投資產品的公告及金管局公告FAA-N16：關於建議投資產品的公告)。
瑞士潛在投資者須知
本招股説明書附錄不構成購買或投資票據的要約或邀約。票據不得直接或間接在瑞士金融服務法(“金融服務法”)所指的瑞士公開發售，亦沒有或將不會申請在瑞士的任何交易場所(交易所或多邊交易設施)進行交易。本招股説明書增刊或與票據有關的任何其他發售或營銷材料均不構成根據FinSA的招股説明書，且本招股説明書增刊或與票據有關的任何其他發售或營銷材料均不得在瑞士公開分發或以其他方式公開提供。
臺灣潛在投資者須知
這些票據沒有也不會根據相關證券法律法規在臺灣金融監督管理委員會登記，不得在臺灣境內通過公開發行或在構成臺灣證券交易法意義上的要約的情況下出售、發行或發售，該等要約須經臺灣金融監督管理委員會登記或批准
 
S-56
目錄
 
臺灣委員會。臺灣任何人士或實體均未獲授權提供、出售、就票據在臺灣發售及銷售提供意見或以其他方式居間。
英國潛在投資者須知
該等票據不擬向任何英國散户投資者發售、出售或以其他方式出售，亦不應向任何散户投資者發售、出售或以其他方式發售。就這些目的而言，散户投資者是指以下一種(或多種)散户客户：(I)根據《2018年歐洲聯盟(退出)法》(“EUWA”)構成國內法一部分的(歐盟)第2017/565號條例第2條第(8)點所界定的散户客户；(Ii)《2000年金融服務和市場法》(修訂後的《金融服務和市場法》)以及根據《金融服務和市場法》為執行(EU)2016/97號指令而制定的任何規則或條例所指的客户，但該客户不符合(EU)第600/2014號條例第2(1)條第(8)點所界定的專業客户的資格，因為該客户憑藉EUWA而構成國內法的一部分；或(Iii)不是第(EU)2017/​1129號規例第2條所界定的合資格投資者，因為根據歐盟章程(“英國招股章程規例”)，該投資者構成本地法律的一部分。因此，(EU)第1286/2014號法規所要求的關鍵資料文件，因其根據EUWA(“英國PRIIPs條例”)而構成本地法律的一部分，以供發售或出售債券或以其他方式向英國散户投資者發售，因此根據英國PRIIPs規例，發售或出售債券或以其他方式向英國任何散户投資者提供債券可能是違法的。本招股章程補充文件乃根據英國招股章程規例下的豁免而編制，其依據是在英國進行的任何票據要約要約均須刊登票據要約的招股章程。就英國招股章程規例而言，本招股章程附錄並非招股章程。
 
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TABLE OF CONTENTS​​​
 
法律事務
此處提供的票據的合法性將由加利福尼亞州門洛帕克的Davis Polk&Wardwell LLP為我們傳遞。位於馬薩諸塞州波士頓的Sullivan&Worcester LLP在2022年2月18日提交的8-K表格中提交的意見中，放棄了我們作為REIT的資格和税收。承銷商的代表是加利福尼亞州帕洛阿爾託的Simpson Thacher&Bartlett LLP。
EXPERTS
本招股説明書附錄參考截至2021年12月31日止年度的10-K表格年報，將財務報表及管理層對財務報告內部控制有效性的評估(包括在管理層的財務報告內部控制報告內)納入本招股説明書，以獨立註冊會計師事務所普華永道會計師事務所的報告為依據，授權該公司作為審計和會計專家。
您可以在哪裏找到更多信息
我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和當前報告、委託書和其他信息。我們的美國證券交易委員會備案文件也可以在美國證券交易委員會的網站www.sec.gov上向公眾查閲。有關我們的信息也可以在我們的網站Investor.equinix.com上獲得。本招股説明書或任何招股説明書補充資料均不包括在本招股説明書或任何招股説明書補充資料內，或可透過本網站查閲。
我們已根據證券法向美國證券交易委員會提交了一份S-3表格登記聲明，涉及本招股説明書附錄提供的票據。本招股説明書附錄及隨附的招股説明書是該註冊説明書的一部分，該註冊説明書包括本招股説明書附錄或隨附的招股説明書中未包含的其他信息。
美國證券交易委員會允許我們通過引用合併我們向他們提交的信息，這意味着我們可以通過向您推薦這些文檔來向您披露重要信息。通過引用併入的信息被認為是本招股説明書附錄和隨附的招股説明書的一部分，我們稍後向美國證券交易委員會提交的信息將自動更新和取代這些信息。在根據本招股説明書附錄終止發售之前，我們通過引用併入以下列出的文件以及我們根據交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)節向美國證券交易委員會提交的任何未來備案文件：
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2022年1月12日、2022年1月27日(但僅限於第8.01項)、2022年2月18日、2022年2月22日和2022年2月28日提交的Form 8-K當前報告；以及
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截至2021年12月31日的年度Form 10-K年度報告。
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但是，我們不會通過引用的方式併入任何文件或其部分，無論是具體列出的文件還是將來存檔的文件，包括根據Form 8-K第2.02或7.01項提供的任何信息或根據Form 8-K第9.01項提供的某些證物，除非上文明確規定。
您可以致電(650)598-6000或寫信至以下地址，免費索取這些文件的副本，我們將向您提供：
Equinix, Inc.
一條瀉湖大道
Redwood City, CA 94065
 
S-58
目錄
PROSPECTUS
[MISSING IMAGE: https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1101239/000110465922041709/lg_equinix-4c.jpg]
Equinix, Inc.
Common Stock
優先股
債務證券
Warrants
採購合同
Units
我們可能會不時發行普通股、優先股、債務證券、認股權證、購買合同或單位，按發行時確定的金額、價格和條款進行一次或多次發行。我們可能會連續或延遲地向或通過一個或多個承銷商、交易商和代理商，或直接向購買者提供和出售這些證券。此外，將在本招股説明書附錄中指明的某些出售證券持有人可能會不時發售和出售這些證券。
本招股説明書描述了可能適用於這些證券的一些一般條款，以及它們可能被髮售的一般方式。將發行的任何證券的具體條款以及發行的具體方式將在本招股説明書的附錄中描述，如果適用，還將在本招股説明書和發售時相關的免費撰寫的招股説明書中通過參考併入的信息中説明。在作出投資決定前，閣下應仔細閲讀本招股章程、每份適用的招股章程補充資料、以參考方式併入的資料，以及任何相關的免費撰寫招股章程。
我們的普通股在納斯達克全球精選市場上市，代碼為“EQIX”。
投資這些證券涉及風險。在購買我們的證券之前，您應仔細閲讀和考慮我們在本招股説明書和任何隨附的招股説明書附錄中描述的風險，以及通過引用方式併入本招股説明書和任何隨附的招股説明書附錄中的風險因素，這些風險因素來自我們向美國證券交易委員會提交的文件。請參閲本招股説明書第3頁開始的“風險因素”。
美國證券交易委員會和任何州證券委員會都沒有批准或不批准這些證券，也沒有確定本招股説明書是否真實或完整。任何相反的陳述都是刑事犯罪。
本招股説明書日期為2020年10月30日
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Equinix, Inc.
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About this Prospectus
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前瞻性陳述
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您可以在哪裏找到更多信息
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引用註冊成立
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Risk Factors
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Use of Proceeds
​ ​ ​ ​ 3 ​ ​
股本説明
​ ​ ​ ​ 3 ​ ​
債務證券説明
​ ​ ​ ​ 8 ​ ​
認股權證説明
​ ​ ​ ​ 8 ​ ​
Description of Units
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Plan of Distribution
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Legal Matters
​ ​ ​ ​ 12 ​ ​
Experts
​ ​ ​ ​ 12 ​ ​
我們沒有授權任何人提供本招股説明書或任何招股説明書增刊或免費撰寫的招股説明書中包含或以引用方式併入的信息以外的任何信息，或我們已向您推薦的招股説明書。對於其他人可能向您提供的任何其他信息，我們不承擔任何責任，也不能保證其可靠性。我們不會在任何不允許要約的司法管轄區對這些證券進行要約。閣下不應假設本招股章程或任何招股章程副刊或任何此等免費撰寫的招股章程所載或以參考方式併入本招股章程的資料，在其各自日期以外的任何日期均屬準確。
除非另有説明，否則術語“Equinix”、“公司”、“我們”、“我們”和“我們”指的是Equinix，Inc.及其合併子公司，除非上下文另有要求。
 
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TABLE OF CONTENTS​​​​
 
EQUINIX, INC.
Equinix，Inc.通過位於美洲、亞太地區以及歐洲、中東和非洲(“EMEA”)的全球互聯程度最高的數據中心和互聯平臺，將企業和服務提供商直接與其客户和合作夥伴連接起來。Equinix作為聯邦所得税目的房地產投資信託基金(“REIT”)運營。
我們的主要執行辦公室位於加利福尼亞州雷德伍德市瀉湖大道一號，郵編：94065，電話號碼是(6505986000)。我們的網站是www.equinix.com。本招股説明書不包含本招股説明書中包含的信息或通過本網站獲取的信息。
關於本招股説明書
本招股説明書是我們向美國證券交易委員會提交的註冊聲明的一部分，該註冊聲明使用的是“擱置註冊流程”。根據這一擱置程序，我們或招股説明書附錄中將被點名的出售證券持有人可以不時在一項或多項發售中出售本招股説明書所述證券的任何組合，其金額、價格或條款將在發售時確定。本招股説明書為您提供了我們或出售證券持有人可能提供的證券的一般描述。每當吾等或出售證券持有人根據本招股説明書所載的登記聲明出售證券時，吾等將提供一份招股説明書補充資料，其中將載有有關該項發售條款的具體資料。招股説明書副刊還可以增加、更新或更改本招股説明書中包含的信息。您應同時閲讀本招股説明書和任何招股説明書補充資料，以及標題“在哪裏可以找到更多信息”中描述的其他信息。
前瞻性陳述
本招股説明書、任何招股説明書附錄以及通過引用納入本文或其中的文件包含符合1933年《證券法》(修訂本)第27A節和1934年《證券交易法》(修訂本)第21E節的前瞻性陳述。本招股説明書或任何招股説明書補充或以引用方式併入本文或其中的任何陳述，如果不是歷史事實的陳述，均可被視為前瞻性陳述。例如，“相信”、“預期”、“計劃”、“預期”、“打算”等詞語以及類似的表述旨在識別前瞻性陳述。
前瞻性陳述涉及許多風險和不確定因素，取決於可能不正確或不準確的假設、數據或方法。我們的實際結果和某些事件的時間可能與前瞻性陳述中討論的結果大不相同。可能導致這種差異的因素包括但不限於在本招股説明書的“風險因素”一節中以及在通過引用併入本文的文件中的“風險因素”標題下討論的那些因素。我們聲稱1995年《私人證券訴訟改革法》中對所有前瞻性陳述的保護是前瞻性陳述的避風港。
您可以在哪裏找到更多信息
我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和當前報告、委託書和其他信息。美國證券交易委員會維護一個網站，其中包含定期和當前報告、委託書和信息聲明以及其他有關發行人的信息，例如我們以電子方式向美國證券交易委員會提交的文件。該網站網址為www.sec.gov。有關我們的其他信息也可以在我們的網站www.equinix.com上找到。但是，除下文通過引用特別納入的信息外，美國證券交易委員會網站上或可通過我們網站訪問的信息以及我們網站上或可通過我們網站訪問的信息不構成本招股説明書的一部分。
 
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目錄​
 
引用合併
美國證券交易委員會允許我們通過引用合併我們向他們提交的信息，這意味着我們可以通過向您推薦這些文檔來向您披露重要信息。通過引用納入的信息是本招股説明書的重要組成部分，我們稍後向美國證券交易委員會提交的信息將自動更新和取代這些信息。在根據本招股説明書終止發售之前，我們將以下列出的文件以及隨後根據經修訂的1934年證券交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)節提交給美國證券交易委員會的所有文件合併為參考：
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Current Reports on Form 8-K filed on January 7, 2020, February 21,2020, March 3, 2020, March 9, 2020, April 15, 2020, April 21,2020, May 14, 2020, June 8, 2020, June 16, 2020, June 22, 2020, June 23, 2020, September 24, 2020, and October 7, 2020;
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截至2020年3月31日、2020年6月30日和2020年9月30日的季度Form 10-Q季度報告；
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截至2019年12月31日的Form 10-K年度報告；
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2020年4月27日提交的關於附表14A的最終委託書，以引用的方式具體納入我們截至2019年12月31日的Form 10-K年度報告中；以及
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根據經修訂的1934年證券交易法第12節，我們於2000年8月9日向美國證券交易委員會提交的表格8-A中我們的註冊説明書編號000-31293中包含的對我們已發行普通股的描述，包括為更新該描述而提交的任何修訂或報告。
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但是，我們不會通過引用的方式併入任何文件或其中的部分，無論是具體列出的文件還是未來存檔的文件，包括根據Form 8-K第2.02或7.01項提供的任何信息或根據Form 8-K第9.01項提供的某些證物。
您可以致電(650)598-6000或寫信至以下地址，免費索取這些文件的副本，我們將向您提供：
Equinix, Inc.
一條瀉湖大道
Redwood City, CA 94065
注意：投資者關係
 
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TABLE OF CONTENTS​​​
 
RISK FACTORS
投資我們的證券涉及重大風險。在購買任何證券之前，閣下應仔細考慮及評估本招股説明書或適用招股説明書補編中包含及以參考方式併入或視為以參考方式併入的所有信息，包括我們最新的10-K表格年報(已由我們隨後的10-Q表格季度報告更新)以及我們在本招股説明書日期後提交給美國證券交易委員會的其他報告和文件中以參考方式併入本招股説明書或適用的招股説明書補編中的風險因素。我們的業務、經營結果或財務狀況可能會受到上述任何風險或其他風險和不確定因素的不利影響，這些風險和不確定因素目前尚不為我們所知或我們目前認為不重要。
使用收益
除非招股説明書附錄另有説明，出售證券所得的淨收益將用於一般公司用途，其中可能包括營運資本、資本支出、收購或償還債務。
股本説明
以下本公司股本條款摘要並非完整，僅限於參考《特拉華州公司法》(“本公司通則”)及本公司經修訂及重述的公司註冊證書(本公司的“公司註冊證書”)及本公司經修訂及重述的章程(本公司的“章程”)的相關條文。本公司的公司註冊證書及附例以參考方式併入本招股説明書中，作為註冊聲明的證物。請參閲上面的“在哪裏可以找到更多信息”。
法定股本
根據我們的公司註冊證書，我們的法定股本包括300,000,000股普通股，每股面值0.001美元，以及100,000,000股優先股，每股面值0.001美元。
Common Stock
我們普通股的持有者有權在所有由股東投票表決的事項上享有每股一票的投票權。根據可能適用於任何已發行優先股的優惠，普通股持有人有權按比例從可用於支付股息的合法資金中按比例獲得董事會不時宣佈的股息(如有)。所有股息都是非累積性的。在Equinix清算、解散或清盤的情況下，普通股持有人有權按比例分享償還債務後剩餘的所有資產，但須受優先股(如果有)的優先分配權的限制。我們的普通股沒有優先認購權或轉換權或其他認購權。普通股沒有適用於贖回或償債基金的規定。我們普通股的所有流通股都已全額支付且不可評估。
我們的普通股在納斯達克全球精選市場上市，代碼為“EQIX”。
優先股
優先股可能會不時以一個或多個系列發行，每個系列都將具有我們的公司註冊證書或我們董事會通過的規定發行該系列的一項或多項決議中所述的投票權、指定、優先和相對、參與、可選或其他特殊權利和資格、限制或限制。
我們的董事會有權在沒有股東批准的情況下創建一個或多個優先股系列，並就每個系列，在法律允許的情況下確定或更改該系列的股票數量及其名稱、股息權、股息率、轉換權、投票權、任何贖回、贖回價格或價格和清算優先選項的權利和條款。
 
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目錄
 
當我們或出售證券持有人提出出售特定系列優先股時，我們將在本招股説明書的附錄中説明證券的具體條款。優先股將根據與每一系列優先股相關的指定證書發行，並受我們的公司註冊證書的約束。
每一系列優先股的轉讓代理將在招股説明書附錄中説明。
所有權和轉讓限制
為方便遵守經修訂的1986年《國內收入法》(下稱《守則》)適用於房地產投資信託基金的所有權限制，我們的公司註冊證書包含對我們股本的所有權和轉讓的限制。
這些所有權和轉讓限制可能會延遲、推遲或阻止可能涉及我們普通股溢價或我們的股東可能認為符合其最佳利益的交易或控制權變更。
根據守則，我們作為房地產投資信託基金的税務資格，我們的股本必須在12個月的納税年度的至少335天內或在較短的納税年度的相應部分期間由100人或以上的人實益擁有。此外，在一個課税年度的最後半年，我們的股本中不超過50%的流通股價值可能直接或間接由五個或更少的“個人”​(根據守則的定義，包括某些實體，如私人基金會)擁有。為了促進遵守這些所有權要求和其他繼續獲得REIT資格的要求，並以其他方式保護我們免受股東集中所有權的後果，我們的公司註冊證書包含限制股本股份所有權或轉讓的條款。
本公司註冊證書的相關條款規定，除下述例外情況和推定所有權規則外，任何人(在本公司註冊證書中的定義)不得以實益方式或推定方式擁有超過9.8%的股本流通股(包括普通股和優先股)，或超過9.8%的流通股價值或任何類別或系列股本的流通股(以限制性較強者為準)。我們將這些限制稱為“所有權限制”。
《守則》適用的推定所有權規則很複雜，可能會導致個人或實體實際或推定擁有的股本被視為由另一個人或實體擁有。因此，個人或實體收購低於9.8%的已發行股本價值或低於9.8%的任何類別或系列股本的流通股(包括通過收購實際或建設性地擁有任何類別或系列股本的實體的權益)，仍可能導致該個人或實體或另一個人或實體建設性或實益地擁有超過9.8%的已發行股本價值或9.8%的任何類別或系列股本的流通股。
除所有權限制外，我們的公司註冊證書禁止任何人實際或建設性地擁有股本股份，前提是這種所有權將導致我們的任何收入無法符合守則第856(D)節所規定的“不動產租金”的資格。
我們的董事會過去曾授予所有權限制豁免，並可在未來全權酌情授予豁免其受上述所有權限制和某些其他房地產投資信託基金對股本所有權和轉讓限制的人士，並可為任何此等人士設定不同的所有權限制。然而，我們的董事會可能不會豁免任何違反這些限制而擁有已發行股本將導致我們無法符合REIT資格的人。為了被我們的董事會考慮放棄所有權限制或不同的所有權限制，任何人必須作出合理必要的陳述和承諾，以確保該人對股本的實益或推定所有權不會在現在或將來危及我們根據守則符合REIT資格的能力，並且必須總體上同意，任何違反或試圖違反該等陳述或承諾(或違反所有權限制和某些其他REIT對股本所有權和轉讓的限制的其他行為)的行為必須總體上同意。
 
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目錄
 
如上所述)將導致股本股份自動轉移到信託中，如下所述。作為豁免的一項條件，我們的董事會可能要求我們的法律顧問的意見或國税局就我們作為REIT的資格作出令我們董事會滿意的裁決，並可能就授予豁免或不同的所有權限制施加其認為適當的其他條件。
在豁免所有權限額或任何其他時間，吾等董事會可不時提高一名或多名人士的所有權限額，並降低所有其他人士的所有權限額；惟新的所有權限額在生效後及根據吾等公司註冊證書所述的某些假設，可能不會導致吾等被守則第856(H)條所指的“少數人持有”(不論所有權權益是否於課税年度的後半年度持有)。任何人士如持有總股本或某類別或系列股本股份(視何者適用而定)的持股量百分比超過降低後的所有權限額，則降低的所有權限額將不適用於該人士，直至該人佔總股本股份或某類別或系列股本股份(視何者適用而定)的百分比等於或低於降低的所有權限額為止，但任何進一步收購股本超過該百分比將違反所有權限額。
我們的公司證書進一步禁止：
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任何人不得轉讓股本股份，如果轉讓將導致股本股份實益擁有者少於100人(在不參考任何歸屬規則的情況下確定)；以及
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任何以實益方式或建設性方式擁有股本股份的人，如果這種所有權會導致我們無法符合REIT的資格。
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如果我們的董事會認為嘗試或繼續符合REIT的資格不再符合我們的最佳利益，則上述關於可轉讓和所有權的條款將不適用。
任何人士如取得或企圖取得股本股份的實益或推定所有權，而該等股份將會或可能違反所有權限制或任何其他前述有關轉讓及所有權的限制，則須立即通知吾等(或就建議或企圖進行的交易而言，須在交易進行前至少15天通知吾等)，並向吾等提供吾等要求的其他資料，以確定轉讓對吾等作為房地產投資信託基金的資格的影響(如有)。
根據我們的公司註冊證書，如果我們的股本發生任何據稱的轉讓或其他事件或情況變化，無論是否生效，都會違反上述任何限制，那麼導致違規的股份數量(四捨五入到最接近的整股)將自動轉移到指定慈善受益人的信託中，但任何導致違反關於我們的股本由少於100人實益擁有的限制的轉讓將自動無效，並且沒有任何效力或效果。自動轉讓將在據稱的轉讓日期或其他需要向信託轉讓的事件或情況變化的日期之前的營業日結束時生效。我們在下文中指的是，如果這些股份沒有作為所謂的受讓人轉讓給信託基金的話，擁有這些股份的人。在我們發現股票已如上所述自動轉移到信託之前，支付給據稱受讓人的任何普通股息，必須在要求時償還給根據公司註冊證書指定的受託人。我們的公司註冊證書還規定了在據稱的受讓人和信託之間獲得非常股息和其他分配的權利的調整。如果上述向信託基金的轉讓因任何原因而不能自動生效，以防止違反我們的公司註冊證書中包含的適用限制，那麼剩餘股份的轉讓將自動無效，並且沒有任何效力或效果。
轉讓給受託人的我們的股本股份被視為以每股價格出售給我們或我們的指定人，每股價格等於(I)導致這種轉讓給信託的交易中的每股價格，或者，如果據稱的受讓人沒有給出與 相關的股份的價值，則視為出售給我們或我們的指定人
 
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目錄
 
導致股票以信託方式持有的事件(例如，在禮物、設計或其他此類交易的情況下)，該事件發生時的市場價格，以及(Ii)我們接受或我們的指定人接受該要約的日期的市場價格。我們有權接受這樣的要約，直到受託人根據下面描述的條款出售了我們在信託中持有的股本股份。在向吾等出售股份時，慈善受益人在出售股份中的權益即告終止，而受託人必須將出售股份所得款項淨額分配予據稱的受讓人，但受託人可將應付予據稱的受讓人的款額，減去吾等在發現股份已轉讓予信託前支付予聲稱的受讓人的任何普通股息的款額，以及如上所述由聲稱的受讓人欠受託人的股息。任何銷售收益淨額和非常股息超過應支付給據稱的受讓人的金額的，應立即支付給慈善受益人，而受託人就該股本持有的任何普通股息將立即支付給慈善受益人。
在收到股份轉讓給信託的通知後，受託人必須在合理可行的範圍內儘快(如果股份在國家證券交易所上市，則在20天內)在收到我們向信託轉讓股份的通知後，將股份出售給在不違反上述限制的情況下擁有股份的個人或實體。在出售股份時，受託人必須向據稱的受讓人分配一筆金額，數額等於(I)聲稱受讓人為股份支付的價格，或(如聲稱受讓人沒有就導致股份以信託形式持有的事件(例如，就贈與、設計或其他交易而言)提供股份的價值)與(Ii)受託人就股份所收取的銷售收益(扣除佣金和其他銷售開支後的淨額)之間的較小者。受託人可將應付予看來是受讓人的款額，減去我們在發現股份已轉讓予信託而看來是受讓人如上所述欠受託人的任何普通股息之前付給看來是受讓人的款額。任何銷售收益淨額超過應支付給據稱的受讓人的金額，將立即支付給慈善受益人，連同受託人就該股本持有的任何普通股息。此外，如果在我們發現我們的股本股份已轉讓給信託之前，該等股本股份是由據稱的受讓人出售的，則該等股份將被視為已代表該信託出售，且, 如聲稱受讓人就該等股份或就該等股份收取的款額超過該聲稱受讓人如上所述有權收取的款額，則該超出的款額須應要求支付予受託人。所謂的受讓人對受託人持有的股份沒有任何權利。
受託人將由我們或從出售信託股本的收益中獲得賠償，賠償其因履行其職責和履行我們的公司註冊證書下的義務而合理發生的費用和支出。受託人還將有權就受託人和董事會之間的協議確定的服務獲得合理的補償，補償可能由我們或信託提供資金。如果我們支付任何此類賠償或賠償，我們有權優先(受託人的賠償和賠償權利的限制)從信託中獲得補償。如果信託為任何此類賠償和賠償提供資金，則可用於支付給據稱的受讓人(或慈善受益人)的金額將會減少。
受託人將由我們指定，並且必須與我們和任何據稱的受讓人無關。在通過信託出售任何股份之前，受託人將以信託形式收到我們就股份支付的所有分派，並可以行使關於股份的所有投票權。
在DGCL的約束下，自股份轉讓給信託之日起生效，受託人將有權全權酌情決定：
•
在我們發現股份已轉讓給信託之前，撤銷所謂受讓人所投的任何投票權為無效；以及
​
•
按照受託人為信託的慈善受益人的利益行事的意願重新計票。
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但是，如果我們已經採取了公司行動，那麼受託人不能撤銷和重新投票。
 
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目錄
 
此外，如果董事會確定建議或聲稱的轉讓將違反我們公司註冊證書中對我們股本所有權和轉讓的限制，董事會可以採取其認為合適的行動，拒絕實施或防止此類違規行為，包括但不限於，導致我們回購我們股本的股份，拒絕在我們的賬面上實施轉讓，或提起程序禁止轉讓。
應吾等不時提出的要求，凡持有吾等任何類別或系列股本的流通股5%或以上(或守則或庫務規例所要求的較低百分比)的人士，必須向吾等提供書面通知，説明其名稱及地址、其實益擁有的各類及系列股本的股份數目，以及持有股份的方式的描述。每名該等擁有人亦須向吾等提供吾等可能要求的額外資料，以確定該擁有人的實益擁有權對我們作為REIT的資格的影響(如有)，並確保遵守所有權限制。此外，本公司股本的每一實益擁有人或推定擁有人，以及為實益擁有人或推定擁有人持有本公司股本股份的任何人士(包括登記在冊的股東)，均須應要求提供吾等真誠要求的資料，以確定吾等作為房地產投資信託基金的資格，並遵守任何税務機關或政府當局的要求或決定遵守該等規定。
我們的公司註冊證書、章程和特拉華州法律條款的反收購效果
公司註冊證書和章程的條款可能會延遲或阻止涉及實際或潛在的控制權變更或管理層變更的交易，包括股東可能因其股票獲得溢價的交易，或者我們的股東可能認為符合其最佳利益的交易。因此，這些規定可能會對我們普通股的價格產生不利影響。
除其他事項外，我們的公司證書和章程：
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允許我們的董事會發行最多100,000,000股優先股，以及他們指定的任何權利、優惠和特權；
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規定，在符合任何系列優先股條款的情況下，授權的董事人數只能通過董事會決議才能改變；
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規定，在任何一系列優先股條款的約束下，除法律另有要求外，所有空缺，包括新設立的董事職位，均可由在任董事的過半數投贊成票，即使不足法定人數；
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在DGCL允許的範圍內免除董事因違反受託責任而造成的金錢損害的個人責任，並在DGCL允許的最大程度上對我們的董事和高級管理人員進行賠償；
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規定，尋求在股東大會上提出建議或在股東大會上提名董事候選人的股東必須及時提供書面通知，並對股東通知的形式和內容提出要求；
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不規定累積投票權，因此允許有權在任何董事選舉中投票的普通股過半數持有者選舉所有參加選舉的董事，如果他們應該這樣做的話；
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規定，除例外、某些豁免和推定所有權規則外，任何人不得擁有或被視為擁有超過(I)所有類別或系列Equinix股票的流通股價值9.8%或(Ii)任何類別或系列Equinix股票的流通股價值或數量(以限制性較大者為準)的股份(如上文“所有權和轉讓限制”中所述)；
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規定我們的章程可以在任何股東例會或特別會議上或由董事會修改或廢除；
​
 
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目錄​​
 
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只要持有已發行股本至少25%投票權的股東要求董事會以書面同意的方式設定訴訟的記錄日期，並就設立記錄日期的請求提供某些信息、作出某些陳述並遵守有關擬議行動及其對我們股票的所有權的某些要求，就允許股東採取書面行動；以及
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規定我們的股東可以在有限的情況下召開特別會議。股東特別會議可由本公司董事會或董事長、總裁或祕書召集，不得由其他任何人召集。應持有至少25%已發行股本投票權的股東的書面要求，祕書應召開股東特別會議，該股東有權就擬召開的特別會議的事項進行表決。
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特拉華州收購法規。我們受DGCL第203條的約束，該條款監管企業收購。DGCL第203條限制某些特拉華州公司，包括其證券在納斯達克全球精選市場上市的公司，在某些情況下與任何感興趣的股東在成為有利害關係的股東之日起三年內從事商業合併的能力。就DGCL第203條而言，企業合併包括涉及我們和相關股東的合併或合併，以及出售我們10%或更多的資產。一般而言，DGCL第203條將有利害關係的股東定義為任何實益擁有我們已發行有表決權股票15%或以上的實體或個人，以及與該等實體或個人有關聯或控制或控制該等實體或個人的任何實體或個人。特拉華州的公司可以選擇退出DGCL第203條，在其原始公司註冊證書中有明確規定，或在其公司註冊證書或章程中有明確規定，這是由於公司至少有多數已發行有表決權股票的持有人批准的修訂。我們並未在公司註冊證書或章程中選擇不遵守DGCL第203條的規定。
論壇評選
我們的章程包括一項法院選擇條款，規定除非公司書面同意，否則位於特拉華州的州法院(或，如果沒有位於特拉華州的州法院具有管轄權，則為特拉華州地區的聯邦地區法院)將是任何股東提起任何派生訴訟、任何聲稱違反受託責任的訴訟、任何主張因特拉華州公司法或公司註冊證書或本公司章程的規定而提出索賠的訴訟、或任何主張受內部事務原則管轄的索賠的唯一和獨家論壇。
轉讓代理和註冊處
我們普通股股份的轉讓代理和登記人是ComputerShare Trust Company，N.A.
債務證券説明
我們可能發行的任何債務證券將構成Equinix的優先或次級債務。出售的任何債務證券可交換和/或轉換為普通股或根據本招股説明書可能出售的任何其他證券。任何債務證券將在我們與作為受託人的美國銀行全國協會之間的契約下發行，或在我們與指定受託人之間的一個或多個單獨契約下發行。我們將在招股説明書補充資料中列出每一系列優先或次級債務證券的具體條款，包括一系列優先或次級債務證券可轉換為其他證券或可交換為其他證券的條款(如有)。此外，任何契約的實質性條款將在適用的招股説明書附錄中闡明，這些條款將管轄我們的優先或次級債務證券持有人的權利。
認股權證説明
我們可能會發行認股權證以購買我們的債務或股權證券或第三方的證券或其他權利，包括根據一方或一方的價值、利率或價格接受現金或證券付款的權利
 
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TABLE OF CONTENTS​​​
 
更具體的商品、貨幣、證券或指數，或上述的任何組合。認股權證可獨立發行或與任何其他證券一起發行，並可附連於該等證券，或與該等證券分開。每一系列認股權證將根據我們與一名認股權證代理人簽訂的單獨認股權證協議發行。將發行的任何認股權證的條款以及適用的認股權證協議的重大條款的説明將在適用的招股説明書附錄中列出。
採購合同説明
我們可以為以下產品的購買或銷售簽發採購合同：
•
{br]我們發行的債務或股權證券或第三方的證券、一籃子此類證券、此類證券的一個或多個指數或適用的招股説明書附錄中規定的上述任何組合；
​
•
currencies; or
​
•
commodities.
​
每份購買合同將使其持有人有權購買或出售此類證券、貨幣或商品，並有義務在指定日期以指定的購買價格出售或購買此類證券、貨幣或商品，該價格可能基於公式，所有這些都在適用的招股説明書附錄中列出。然而，吾等可通過交付購買合同的現金價值或以其他方式交付的財產的現金價值來履行關於任何購買合同的義務(如果有)，或者，如果是以基礎貨幣簽訂的購買合同，則通過交付適用的招股説明書附錄中規定的基礎貨幣來履行我們的義務。適用的招股説明書補編還將具體説明持有人購買或出售此類證券、貨幣或商品的方法，以及任何加速、取消或終止條款或與購買合同結算有關的其他條款。
我們可能發出的任何購買合同可能要求我們定期向其持有人付款，反之亦然，這些付款可能會被推遲到適用的招股説明書附錄中規定的程度，並且這些付款可能是無擔保的或在某種基礎上預付資金。購買合同可以要求其持有人以適用的招股説明書補編中所述的特定方式擔保其義務。或者，購買合同可以要求持有者在購買合同簽發時履行合同規定的義務。我們在相關結算日結清此類預付購買合同的義務可能構成債務。因此，預付購買合同將在契約項下籤發。
單位説明
如適用的招股説明書附錄所述，本公司可發行由一份或多份購買合同、認股權證、債務證券、優先股、普通股或該等證券的任何組合組成的單位。
證券形式
每個債務證券、權證和單位將由以最終形式頒發給特定投資者的證書或代表整個證券發行的一種或多種全球證券代表。經認證的證券將以最終形式發行，全球證券將以註冊形式發行。最終證券指定您或您的代理人為證券的所有人，為了轉讓或交換這些證券或接受利息或其他中期付款以外的付款，您或您的代理人必須將證券實際交付給受託人、登記員、付款代理人或其他代理人(視情況而定)。全球證券指定存託機構或其被指定人為這些全球證券所代表的債務證券、認股權證或單位的所有者。託管人維持着一個計算機化的系統，該系統將通過投資者在其經紀人/交易商、銀行、信託公司或其他代表處開立的賬户反映每個投資者對證券的實益所有權，我們將在下文作更全面的解釋。
環球證券
註冊環球證券。我們可以一種或多種完全註冊的全球證券的形式發行登記債務證券、認股權證和單位，這些證券將存放在託管機構或其指定人處。
 
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目錄
 
在適用的招股説明書附錄中指明，並以該託管人或代名人的名義登記。在這種情況下，一種或多種註冊全球證券的發行面額或總面值將等於註冊全球證券所代表的證券本金或面值總額的部分。除非以最終登記形式將已登記全球證券整體交換為證券，否則已登記全球證券不得由已登記全球證券的託管人、託管人的代名人或託管人的任何繼承人或這些代名人作為一個整體轉讓。
如果下文未作説明，將在與這些證券相關的招股説明書補編中説明與註冊全球證券代表的任何證券有關的存託安排的任何具體條款。我們預計以下規定將適用於所有存託安排。
登記的全球擔保的實益權益的所有權將僅限於在保管人處有賬户的人，或可能通過參與人持有權益的人。在發行已登記的全球證券時，保管人將在其簿記登記和轉讓系統上，將參與者實益擁有的證券的本金或面值分別記入參與者的賬户。任何參與證券分銷的交易商、承銷商或代理人都將指定賬户記入貸方。登記的全球擔保中的實益權益的所有權將顯示在保存人保存的關於參與人利益的記錄和參與人關於通過參與人持有的人的利益的記錄上，所有權權益的轉讓僅通過保存的記錄進行。一些州的法律可能要求某些證券購買者以最終形式實物交割這些證券。這些法律可能會削弱您擁有、轉讓或質押已註冊全球證券的實益權益的能力。
只要託管人或其代名人是已登記全球證券的登記所有人，該託管人或其代名人(視屬何情況而定)將被視為適用契約、認股權證協議、擔保信託優先擔保或單位協議項下的已登記全球證券所代表的證券的唯一持有人或持有人。除非如下所述，註冊全球證券的實益權益持有人將無權將註冊全球證券所代表的證券登記在其名下，將不會收到或有權收到最終形式的證券的實物交割，也不會被視為適用契約、認股權證協議、擔保信託優先證券或單位協議下的證券的擁有者或持有人。因此，在已登記的全球擔保中擁有實益權益的每一個人都必須依靠該已登記全球擔保的保管人的程序，如果該人不是參與人，則必須依靠該人通過其擁有其權益的參與人的程序來行使持有人根據適用的契約、認股權證協議、擔保信託優先擔保或單位協議享有的任何權利。吾等明白，根據現行行業慣例，如吾等要求持有人採取任何行動，或如已登記全球證券的實益權益的持有人希望採取或採取持有人根據適用契約、認股權證協議、擔保信託優先證券或單位協議有權給予或採取的任何行動，則已登記全球證券的託管人將授權持有相關實益權益的參與者作出或採取該行動。, 參與者將授權通過他們擁有的受益所有人給予或採取該行動，或者以其他方式按照通過他們持有的受益擁有人的指示行事。
債務證券的本金、溢價(如有)和利息支付，以及向以保管人或其代名人名義登記的全球證券為代表的認股權證、擔保信託優先證券或單位的持有人支付的任何款項，將支付給作為該全球證券的登記所有人的保管人或其代名人。Equinix、受託人、認股權證代理人、單位代理人或Equinix的任何其他代理人、受託人的代理人或認股權證代理人或單位代理人均不對記錄中因登記的全球證券中的實益所有權權益而支付的任何方面負有任何責任或責任，或維護、監督或審查與該等實益所有權權益有關的任何記錄。
我們預期，已登記全球證券所代表的任何證券的託管人，在收到向該已登記全球證券持有人支付的本金、溢價、利息或其他標的證券或其他財產的任何分配後，將立即按照其在該已登記全球證券中的各自實益權益的比例，將其金額記入參與者賬户的貸方。我們還預計，參與者向在 中受益的所有者支付的款項
 
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通過參與者持有的註冊全球證券將受長期客户指示和慣例管轄，就像現在以無記名形式或以“街道名稱”註冊的客户賬户所持有的證券一樣，並將由這些參與者負責。
如果註冊的全球證券所代表的任何這些證券的託管機構在任何時候不願意或無法繼續作為託管機構，或不再是根據1934年《證券交易法》(修訂本)註冊的結算機構，而我們在120天內沒有指定根據1934年《證券交易法》(修訂本)註冊為結算機構的後續託管機構，我們將以最終形式發行證券，以換取該託管機構持有的註冊全球證券。為換取註冊的全球證券而以最終形式發行的任何證券將以託管機構提供給我們或他們的相關受託人、權證代理、單位代理或其他相關代理的一個或多個名稱進行註冊。預計保管人的指示將以保管人從參與人那裏收到的關於保管人所持有的已登記全球證券中實益權益的所有權的指示為依據。
配送計劃
Equinix和/或出售證券的證券持有人(如果適用)可以不時以下列一種或多種方式(或以任何組合)出售證券：
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向承銷商或經銷商或通過承銷商或經銷商；
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•
短或長交易；
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直接面向有限數量的採購商或單個採購商；
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•
通過代理；或
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•
通過這些銷售方式中的任何一種組合。
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招股説明書副刊將説明證券發行的條款，包括：
•
任何承銷商、交易商或代理商的名稱；
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此類證券的購買價格和Equinix將收到的收益(如果有)；
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•
構成承銷商或代理人賠償的任何承保折扣或代理費及其他項目；
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•
承銷商可以向我們購買額外證券的超額配售選擇權的詳細信息；
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•
任何公開發行價；
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任何允許或轉賣給經銷商或支付給經銷商的折扣或優惠；以及
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•
證券可能上市的任何證券交易所。
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任何允許或回售或支付給交易商的公開發行價和任何折扣或優惠可能會不時改變。
如果Equinix和/或出售證券的持有人(如果適用)在出售中使用承銷商，承銷商將為他們自己的賬户購買證券，並可能不時在一筆或多筆交易中轉售，包括：
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協商交易；
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以固定的一個或多個公開發行價格，該價格可能會發生變化；
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《證券法》第415(A)(4)條所指的“市場發行”，向做市商或通過做市商或在交易所或其他地方進入現有交易市場；
​
•
與現行市場價格相關的價格；或
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•
以協商價格。
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目錄​​
 
除非招股説明書附錄另有説明，承銷商購買任何證券的義務將以慣例成交條件為條件，如果購買了任何此類證券，承銷商將有義務購買所有此類證券。
Equinix和/或出售證券的證券持有人(如果適用)可以不時通過代理出售證券。招股説明書副刊將列出參與證券要約或銷售的任何代理以及我們向他們支付的任何佣金。一般來説，任何代理人在其任命期內都將盡最大努力行事。
如果適用，Equinix和/或出售證券持有人可授權承銷商、交易商或代理人徵求某些購買者的要約，以便根據規定在未來指定日期付款和交付的延遲交付合同，以招股説明書附錄中規定的公開發行價從Equinix購買證券。這些合同將只受招股説明書附錄中規定的條件的約束，招股説明書附錄將列出我們為徵集這些合同而支付的任何佣金。
根據與Equinix和/或銷售證券持有人(如果適用)簽訂的協議，承銷商和代理可能有權獲得Equinix和/或銷售證券持有人(如果適用)對某些民事責任的賠償，包括修訂後的1933年證券法下的責任，或承銷商或代理可能被要求支付的款項。承銷商和代理可能是Equinix及其附屬公司的客户、從事交易或在正常業務過程中為其提供服務。
在納斯達克全球精選市場上市的普通股以外的每一系列證券，以及在此日未償還的任何系列債務證券，都將是新發行的證券，不會有既定的交易市場。被向其出售證券的承銷商可以在證券上做市，但承銷商沒有義務這樣做，可以隨時停止做市，恕不另行通知。普通股以外的證券可以在國家證券交易所上市，也可以不在國家證券交易所上市。
法律事務
除非適用的招股説明書附錄中另有説明，否則此處提供的任何證券的合法性將由加州門洛帕克的Davis Polk&Wardwell LLP以及任何承銷商或代理人由適用的招股説明書附錄中指定的律師代為傳遞。馬薩諸塞州波士頓的Sullivan&Worcester LLP將為我們傳遞某些税務事項。
EXPERTS
財務報表和管理層對財務報告內部控制有效性的評估(包括在管理層的財務報告內部控制報告中)通過參考截至2019年12月31日的年度Form 10-K年度報告納入本招股説明書中，是根據獨立註冊會計師事務所普華永道會計師事務所的報告納入的，該報告是基於普華永道會計師事務所作為審計和會計專家的權威而提供的。
 
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目錄
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[MISSING IMAGE: https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1101239/000110465922041709/lg_equinix-4c.jpg]
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