附件10.28
同意和第三修正案
貸款和擔保協議
本同意書和對貸款和擔保協議(本修正案)的第三項修正案於2022年2月14日由牛津金融有限責任公司和硅谷銀行簽訂，牛津金融有限責任公司是一家特拉華州有限責任公司，辦事處位於弗吉尼亞州亞歷山大市亞歷山大市南聯合大街115號，郵編22314，作為抵押品代理人(以這種身份，稱為抵押品代理人)，貸款協議附表1.1中列出的貸款人或以其他方式不時包括作為貸款人的牛津和硅谷銀行之間簽訂本協議。加利福尼亞95054(“銀行”或“SVB”)(各自為“貸款人”及統稱為“貸款人”)，包括牛津作為貸款人的身份，EQUILLIUM，Inc.，位於特拉華州的EQUILLIUM，Inc.，其辦事處位於Avenida de la Playa2223，Suit105，La Jolla，California 92037(“現有借款人”)，以及Bioniz Treeutics，Inc.，其辦公室位於5 Mason，Ste275，Irvine，CA 92618(“Bioniz”或“新借款人”，並與現有借款人一起，個別和集體，共同和個別地稱為“借款人”)。
獨奏會
A.
抵押品代理人、貸款人及現有借款人已訂立日期為2019年9月30日的若干貸款及擔保協議(經不時修訂、補充或以其他方式修訂，包括日期為2020年12月18日的貸款及擔保協議第一修正案及日期為2021年4月23日的貸款及擔保協議的若干第二修正案，統稱為“貸款協議”)，根據該協議，貸款人已按照貸款協議的條款及條件向現有借款人提供若干貸款。
B.
貸款人已為貸款協議允許的目的向現有借款人提供信貸。
C.
現有借款人已成立全資附屬公司Project JetFuel Merge Sub，Inc.，一家特拉華州的公司(“合併附屬公司”)，目的是透過與合併附屬公司合併收購新借款人，合併附屬公司將與新借款人合併並併入新借款人，導致新借款人仍作為現有借款人的全資附屬公司，一切均根據日期為2022年2月14日的由現有借款人、合併附屬公司、新借款人及加利福尼亞州居民Kevin Green以股東代表身份訂立的特定協議和合並計劃(以附件A，“合併協議”所附的形式)的條款而定。
D.
根據貸款協議，現有借款人在完成合並之前必須事先徵得貸款人和抵押品代理的同意(定義見合併協議，於本協議日期生效)。現有借款人已要求抵押品代理及貸款人(I)同意合併、(Ii)根據貸款協議增加新借款人為借款人及(Iii)對貸款協議作出若干其他更全面的修訂。
E.
抵押品代理和貸款人已同意提供此類同意，並修改和修訂貸款協議的某些條款，但僅限於根據以下條款、條件和依賴陳述和擔保的程度。
協議
因此，現在，考慮到前述敍述和其他良好和有價值的對價，特此確認這些對價的收據和充分性，並打算具有法律約束力，本合同各方同意如下：
1.
定義。使用但未在本修正案中定義的大寫術語應具有貸款協議中賦予它們的含義。
1
2.1
在符合本協議條款和條件(包括第2.2條)的情況下，抵押品代理人和貸款人特此同意現有借款人簽署、交付和履行合併協議，完成合並協議和擬進行的其他交易；但對合並協議的任何修訂，包括其任何證物或附表，如將(A)對貸款人造成不利影響或(B)對現有借款人造成實質性和不利影響，應事先獲得抵押品代理人和貸款人的書面批准。除第2.1節規定的同意外，抵押品代理和貸款人尚未同意也不同意違反貸款協議或任何其他貸款文件的任何其他交易或行動或不作為，無論是與合併或其他有關的交易或行動。第2.1節規定的同意對於本文所述目的是有效的，僅限於書面形式，不應被視為(A)同意對任何貸款文件的任何其他條款或條件進行任何修訂、放棄或修改，包括但不限於，放棄因現有借款人未能完成合並或違反或履行合併協議下現有借款人的任何義務而導致的貸款協議下的任何違約或違約事件，或(B)以其他方式損害貸款人現在根據或與任何貸款文件相關的任何權利或補救。
2.2
抵押品代理人和貸款人同意簽署和交付合並協議並完成合並，條件是現有借款人滿足下列條件：
(a)
在緊接合並之前和合並生效後，不應發生違約事件，並且違約事件不會繼續發生或將導致違約事件；
(b)
與合併有關的所有交易應按照適用法律在所有實質性方面完成；
(c)
自生效之日起，Bioniz應與現有借款人所從事的業務相同(或與之合理相關的業務)；
(d)
合併不應導致現有借款人及其子公司的業務重點(整體而言)設在美國以外；
(e)
合併完成後，Bioniz將成為現有借款人的全資子公司；
(f)
與合併有關，借款人或其任何附屬公司(為此，包括Bioniz或其任何附屬公司(如有))不得收購或承擔貸款協議不允許的任何債務(借款人根據合併協議所欠的里程碑或其他溢價所構成的債務除外)或留置權；
(g)
抵押品代理人和貸款人應在該項擬議收購前至少五(5)個工作日(或抵押品代理人和貸款人可接受的較短期間)收到(I)合併協議副本(以及抵押品代理人和貸款人合理要求的任何相關文件)，(Ii)被收購資產或被收購業務線或單位或部門的一般描述，以及該業務線或單位或部門在行業內的競爭地位，(Iii)為擬議收購融資的資金來源和用途，以及(Iv)在可用範圍內，擬收購前十二(12)個月內被收購人的季度和年度經審計財務報表；
(h)
合併應僅涉及位於美國的資產；但合併也可涉及：(1)位於美國境外的有形資產，只要此類有形資產的價值總計不超過50萬美元(50萬美元)，且每一會計年度不超過50萬美元；以及(2)從美國以外的資產獲得許可，供全球使用；
2
(i)
抵押品代理人和貸款人應已收到負責官員的證書以及董事會批准的預測，證明併合理詳細地説明現有借款人手頭有足夠的現金支付其預計支出和到期的所有債務，還本付息期限為交易完成後十二(12)個月(交易生效後)；
(j)
合併應是雙方同意的，並已得到Bioniz董事會的批准；
(k)
現有借款人應按照抵押品代理人和貸款人的合理要求，以抵押品代理人和貸款人滿意的形式和實質，並充分提前(在任何情況下，不得遲於許可收購前五(5)個工作日)，向抵押品代理人和貸款人交付與該許可收購有關的其他財務信息、財務分析、文件或其他信息，以及下述(L)款所要求的形式和形式證明；以及
(l)
在合併之日或之前，抵押品代理人和貸款人應已收到抵押品代理人和貸款人合理滿意的形式和實質的現有借款人的首席財務官證書，證明符合第2.2節所載要求和貸款文件的其他條款。
3.1
新的借款人。在此，新的借款人被添加為貸款協議下的“借款人”。貸款協議中對“借款人”的所有提及此後應指幷包括現有借款人和新借款人單獨和集體、共同和個別；新借款人此後應享有“借款人”的所有權利、義務和義務。
3.2
加入貸款協議。新借款人於此加入貸款協議及每份貸款文件(認股權證除外)，並同意遵守貸款協議及貸款文件(認股權證除外)的所有條款、條件及契諾，並受其約束，猶如該借款人最初在其中被指名為“借款人”。在不限制前一句話的一般性的情況下，新借款人同意其將與現有借款人一起承擔支付和履行貸款協議項下借款人的所有義務和債務的連帶責任，包括但不限於債務。每一借款人特此指定另一方為另一方的代理人，用於本合同項下的所有目的。本協議項下的每個借款人應有義務償還根據貸款協議作出的所有信用延期，無論哪個借款人實際獲得了所述信用延期，就像每個借款人直接獲得了所有信用延期一樣。
3.3
代位權和類似權利。每個借款人放棄(A)根據《法典》或任何其他適用法律向其提供的任何擔保抗辯，包括但不限於允許撤銷未來交易的《加州民法典》第2815條的利益和《加利福尼亞州民法典》第1432、2809、2810、2819、2839、2845、2847、2848、2849、2850、2899和3433條的利益，以及(B)要求抵押品代理人或任何貸款人：(I)對任何借款人或任何其他人提起訴訟；(Ii)針對或用盡任何擔保；或(Iii)尋求任何其他補救措施。抵押品代理和/或任何貸款人可以對任何借款人或其持有的任何證券行使或不行使其擁有的任何權利或補救措施(包括通過司法或非司法出售取消抵押品贖回權的權利)，而不影響任何借款人的責任。儘管本修正案、貸款協議、貸款文件或任何其他相關文件有任何其他規定，每個借款人不可撤銷地放棄其在法律上或在衡平法上可能擁有的所有權利(包括但不限於任何法律替代借款人在本修正案和貸款協議下的抵押品代理人和貸款人的權利)，要求任何其他借款人或現在或以後主要或次要承擔任何義務的任何其他人，就借款人就與本修正案有關的義務支付的任何款項，尋求分擔、賠償或任何其他形式的補償。貸款協議或其他條款，以及因借款人就與本修正案、貸款協議或其他條款相關的債務支付任何款項而可能需要從任何債務擔保中受益或參與的所有權利。任何規定賠償的協議, 本節禁止的報銷或任何其他安排均為無效。如違反本節規定向借款人支付任何款項，借款人應為抵押品代理人和貸款人以信託形式持有這筆款項，並應將這筆款項迅速交付抵押品代理人，以申請到期或未到期的債務。
3
3.4
擔保權益的授予。新借款人特此授予抵押品代理人，為貸款人的應課税利，以確保抵押品代理人全額支付和履行所有債務、抵押品代理人的持續擔保權益和對抵押品代理人的質押，為貸款人的應税利益，抵押品，無論位於何處，無論現在擁有或以後獲得或產生，及其所有收益和產品。新借款人聲明、認股權證和契諾，本協議授予的擔保權益在任何時候都是抵押品的第一優先權完善的擔保權益，僅限於貸款協議條款允許的允許留置權優先於抵押品代理人的留置權。新借款人特此授權抵押品代理提交融資聲明或採取任何其他必要行動，以完善抵押品代理在抵押品中的擔保權益，而無需通知借款人，所有適當的司法管轄區均有權完善或保護抵押品代理在貸款文件下的權益或權利，包括通知新借款人或任何其他人對抵押品的任何處置，除非在貸款協議條款允許的範圍內，否則將被視為違反抵押品代理在本準則下的權利。
3.5
陳述和保證。新借款人特此聲明，並向抵押品代理人和各貸款人保證，現有借款人在貸款文件中所作的所有陳述和擔保在本合同日期關於現有借款人和新借款人的所有重大方面均屬真實和正確，其效力和效力猶如新借款人在貸款文件中除現有借款人外還被指定為“借款人”一樣。
4.1
將軍。每一次提到短語“[n]在此，貸款協議中的任何一位借款人被替換為[n]O借款人。“：
4.2
營業帳目。現將《貸款協議》第6.6(A)節修訂和重述如下：
“(A)維護借款人或任何貸款方在銀行的所有經營賬户，這些賬户受以抵押品代理人為受益人的控制協議的約束，並維持借款人或任何貸款方在銀行的主要銀行服務。儘管有上述規定，Bioniz可以在美國銀行開立一個存款賬户，只要該賬户不遲於2022年3月14日受以抵押品代理人為受益人的控制協議的約束，並從該日期開始，此後的任何時間，該賬户的餘額不超過50萬美元(500,000美元)。
4.3
借款人責任。現將新的第12.13節增加到貸款協議中，內容如下：
“12.13借款人責任。借款人中的任何一方均可在本合同項下單獨申請信貸延期。每一借款人特此指定對方為對方的代理人，用於本合同項下的所有目的，包括本合同項下的信貸延期申請。本協議項下的每個借款人應連帶承擔償還本協議項下的所有信用延期的義務，無論哪個借款人實際獲得了所述信用延期，就像每個借款人直接獲得了所有信用延期一樣。每個借款人放棄(A)根據《法典》或任何其他適用法律向其提供的任何擔保抗辯，包括但不限於允許撤銷未來交易的《加州民法典》第2815條的利益以及《加利福尼亞州民法典》第1432、2809、2810、2819、2839、2845、2847、2848、2849、2850、2899和3433條的利益，以及(B)要求抵押品代理人或任何貸款人：(I)對任何借款人或任何其他人提起訴訟；(Ii)針對或用盡任何擔保；或(Iii)尋求任何其他補救的任何權利。抵押品代理和/或任何貸款人可以對任何借款人或其持有的任何證券行使或不行使其擁有的任何權利或補救措施(包括通過司法或非司法出售取消抵押品贖回權的權利)，而不影響任何借款人的責任。儘管本協議或其他相關文件有任何其他規定，每個借款人都不可撤銷地放棄其在法律上或在衡平法上可能擁有的所有權利(包括但不限於，任何法律替代借款人在本協議下的抵押品代理人和貸款人的權利)，以向任何其他借款人尋求出資、賠償或任何其他形式的補償，
4
或現在或以後主要或次要承擔任何義務的任何其他人，借款人就與本協議或其他有關的義務所作的任何付款，以及由於借款人就與本協議有關的義務或其他義務所作的任何付款而可能需要從任何義務擔保中受益或參與的所有權利。任何規定賠償、補償或本節禁止的任何其他安排的協議均屬無效。如違反本節規定向借款人支付任何款項，該借款人應為抵押品代理人和貸款人以信託形式持有該款項，並應迅速將該款項交付給抵押品代理人，以申請到期或未到期的債務。
5.1
第2、3和4條所述的同意、合併和修改對於本文所述的目的是有效的，應嚴格按照書面規定加以限制，不得被視為(A)同意對任何貸款文件的任何其他條款或條件進行任何修改、放棄或修改，或(B)以其他方式損害抵押品代理人或任何貸款人現在或將來可能根據或與任何貸款文件相關的任何權利或補救措施。
5.2
本修正案應與貸款文件一起解釋，並作為貸款文件的一部分，貸款文件中所載的所有條款、條件、陳述、保證、契諾和協議，除此處修訂外，均在此予以批准和確認，並應保持完全效力和效力。
6.
陳述和保證。為促使抵押品代理和貸款人簽訂本修正案，借款人特此向抵押品代理和貸款人作出如下聲明和擔保：
6.1
在本修正案生效後，立即(A)貸款文件中所包含的陳述和保證在所有重要方面都是真實、準確和完整的(但是，只要該重大性限定詞不適用於在其文本中已經因重要性而受到限制或修改的任何陳述和保證)，除非該等陳述和保證與較早的日期有關，在這種情況下，它們在該日期是真實和正確的，以及(B)沒有違約事件發生並且仍在繼續；
6.2
借款人有權執行和交付本修正案，並履行經本修正案修訂的貸款協議項下的義務；
6.3
在本合同日期或之前交付給抵押品代理人和貸款人的借款人的組織文件保持真實、準確和完整，未經修改、補充或重述，並且現在和現在仍然完全有效；
6.4
借款人簽署和交付本修正案，以及借款人履行經本修正案修正的貸款協議項下的義務，均已獲得正式授權；
6.5
借款人執行和交付本修正案，以及借款人履行經本修正案修訂的貸款協議下的義務，不會也不會違反(A)對借款人具有約束力或影響借款人的任何法律或法規，(B)對借款人具有約束力的任何合同限制，(C)對借款人具有約束力的任何法院或其他政府或公共機構或當局或其分支機構的任何命令、判決或法令，或(D)借款人的組織文件；
6.6
借款人籤立和交付本修正案，以及借款人履行經本修正案修訂的貸款協議下的義務，不需要對借款人具有約束力的任何命令、同意、批准、許可證、授權或確認，或向任何政府或公共機構或當局或其分支機構提交、記錄或登記或豁免；以及
6.7
本修正案已由借款人正式簽署和交付，是借款人的具有約束力的義務，可根據其條款對借款人強制執行，但可執行性可能除外
5
受破產、破產、重組、清算、暫停或其他類似的普遍適用法律以及與債權人權利有關或影響債權人權利的衡平原則的限制。
7.1
出於良好和有價值的代價，借款人特此永久免除、免除和解除抵押品代理人和每個貸款人及其各自的現任或前任僱員、高級管理人員、董事、代理人、代表、律師和他們中的每一個人的任何和所有索賠、債務、債務、要求、義務、承諾、行為、協議、費用和開支、訴訟和訴訟因由，無論是已知或未知、懷疑或不懷疑、絕對或有或有，或以任何方式與事實、情況、問題、本修正案生效之日起至本修正案生效之日(包括該日)存在或產生的爭議或索賠，僅限於該等索賠產生於或以任何方式與貸款文件、本修正案的摘要、與任何前述條款或任何前述條款的發起、談判、管理、服務和/或執行相關的任何文書、協議或文件產生或以任何方式相關的範圍內(統稱為“已發佈的索賠”)。
7.2
為推進本新聞稿，借款人明確承認並放棄加州民法典第1542條(以及任何州法律下的任何類似條款)的條款，該條款規定：
一般免除不包括債權人或免責方在執行免除時並不知道或懷疑存在對其有利的索賠，並且如果債權人或免責方知道，將對其與債務人或被免責方的和解產生重大影響的索賠。
7.3
通過簽訂本新聞稿，借款人認識到沒有任何事實或陳述是絕對確定的，此後可能會發現除了其目前知道或相信為真實的事實之外的事實或不同的事實，但借款人在此意圖完全、最終和永遠地解決和釋放與所發佈的索賠有關的所有事項、爭議和分歧，無論是已知的還是未知的、可疑的或未懷疑的；因此，如果借款人後來發現它在簽訂本新聞稿時所依據的任何事實都不真實，或者對事實的任何理解是不正確的，則無論任何事實或法律錯誤的主張或任何其他情況，借款人都無權因此而放棄本新聞稿。借款人承認，它不依賴也不依賴抵押品代理或貸款人就本新聞稿背後的事實或關於該等當事人的任何權利或主張的權利所作的任何陳述或聲明。
本新聞稿可作為對違反本新聞稿而提起、起訴或試圖提起的任何訴訟、訴訟或其他程序的全面和完整的抗辯和/或交叉申訴或反訴。借款人承認，此處包含的豁免構成對抵押品代理和貸款人簽訂本修正案的實質性誘因，如果沒有抵押品代理和貸款人的期望，該豁免在任何情況下都是有效和可強制執行的，抵押品代理和貸款人不會這樣做。
8.
對應者。本修正案可在任何數量的副本中執行，所有這些副本加在一起應被視為構成同一文書。
9.
有效性。本修正案在以抵押品代理人和貸款人可接受的形式和內容交付抵押品代理人和貸款人時視為生效：
6
(d)
經修訂和重新簽署的有擔保的本票，由每個借款人正式簽署；
(e)
由特拉華州州務卿(或同等機構)和新借款人有資格開展業務的每個司法管轄區認證的新借款人的良好信譽證書，每個證書的日期不早於本修正案日期前三十(30)天；
(f)
向特拉華州州務卿正式提交的UCC融資聲明，指明新借款人為債務人；
(g)
第2.2(I)、2.2(K)及2.2(L)條所規定的證明書及資料；及
(h)
借款人支付所有貸款人的費用，直到本修正案生效之日為止。
10.
後遺症。借款人同意向抵押品代理和貸款人提供下列各項，借款人確認並同意其未能按照該項目的截止日期交付下列任何一項，即為貸款協議項下的即時違約事件：
(a)
不遲於本協議日期後三十(30)天(或抵押品代理人自行書面同意的較長期限)，抵押品代理人和貸款人應已收到《貸款協議》第6.6節所要求的、以抵押品代理人為受益人的新借款人所有抵押品賬户的完全籤立的控制協議，其形式和實質應合理地令抵押品代理人滿意；
(b)
不遲於本合同日期後三十(30)天(或抵押品代理人自行決定書面同意的較長期限)，抵押品代理人和貸款人應已收到抵押品代理人對新借款人在加利福尼亞州歐文92618號5 Mason，Ste275，Ste275的租賃不動產的完全籤立的房東豁免，其形式和實質應令抵押品代理人合理滿意；
(c)
在不遲於本合同日期後三十(30)天(或抵押品代理人自行書面同意的較長期限)，抵押品代理人和貸款人應已就新借款人持有賬面價值超過50萬美元(500,000.00美元)的抵押品的每個第三方受託保管人收到一份完全籤立的受託保管豁免，其形式和實質應令抵押品代理人合理滿意；以及
(d)
不遲於本合同日期後三十(30)天(或抵押品代理人自行書面同意的較長期限)，抵押品代理人和貸款人應已收到抵押品代理人合理滿意的形式和實質證據，證明根據貸款文件規定必須維持的所有保險，以及貸款文件要求的以抵押品代理人為受益人的所有背書均已取得並有效。
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7
茲證明，本修正案已於上文第一次寫明的日期正式簽署並交付，特此通知。
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抵押品代理和貸款人： 牛津金融有限責任公司 作者：/s/Colette H.Feettherly 姓名：科萊特·H·費瑟利 職務：高級副總裁 貸款人： 硅谷銀行 作者：/s/克里斯汀·羅默 姓名：克里斯汀·羅默 標題：董事 |
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借款人： EQUILLIUM，Inc.
作者：/s/Jason Kyes 姓名：傑森·凱斯 職位：首席財務官 Bioniz治療公司
作者：/s/Jason Kyes 姓名：傑森·凱斯 職位：首席財務官 |
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[貸款和擔保協議同意書和第三修正案的簽字頁]
附件A
合併協議