美國 美國
證券交易委員會
華盛頓特區，20549
表單
| 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)節規定的季度報告 |
對於
截至的季度期間
or
| 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)節提交的過渡報告 |
佣金
文件編號：
(註冊人在其章程中明確規定的姓名)
(State or other jurisdiction of incorporation or organization) |
(I.R.S. Employer Identification Number) | |
| (主要執行辦公室地址 ) | (Zip 代碼) |
(註冊人的電話號碼，包括區號)
根據該法第12(B)條登記的證券：
| 每個班級的標題 | 註冊的每個交易所的名稱 | |
| 交易
符號： |
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)
在過去90天內是否符合此類提交要求。
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或註冊人
被要求提交和張貼此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T法規(本章232.405節)規則
405要求提交的每個交互數據文件。
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司、 還是新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義。
| 大型 加速文件服務器 | ☐ | ☒ | |
| 非加速 文件服務器 | ☐ | 較小的報告公司 | |
| 新興的 成長型公司 |
如果 是一家新興成長型公司，請用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否為空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)：YES☐
截至2022年3月9日，註冊人擁有以下流通股：
| 第 類普通股，面值為0.01美元： | 流通股(不包括1,698,000股庫存股) |
| B類普通股，面值0.01美元： | 流通股(不包括2,392,072股庫存股) |
IDT 公司
目錄表
| 第 部分：財務信息 | 3 | |
| 第 項1. | 財務 報表(未經審計) | 3 |
| 合併資產負債表 | 3 | |
| 合併損益表 | 4 | |
| 綜合全面收益表 | 5 | |
| 合併權益表 | 6 | |
| 合併 現金流量表 | 8 | |
| 合併財務報表附註 | 9 | |
| 第 項2. | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 24 |
| 第 項3. | 關於市場風險的定量和定性披露 | 34 |
| 第 項4. | 控制和程序 | 34 |
| 第二部分：其他信息 | 35 | |
| 第 項1. | 法律訴訟 | 35 |
| 第 1a項。 | 風險因素 | 35 |
| 第 項2. | 未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 36 |
| 第 項3. | 高級證券違約 | 36 |
| 第 項4. | 煤礦安全信息披露 | 36 |
| 第 項5. | 其他信息 | 36 |
| 第 項6. | 陳列品 | 36 |
| 簽名 | 37 | |
| 2 |
第 部分：財務信息
第 項1.財務報表(未經審計)
IDT 公司
合併資產負債表
January 31, 2022 | July 31, 2021 | |||||||
| (未經審計) | (注 1) | |||||||
| (單位： 千) | ||||||||
| 資產 | ||||||||
| 當前 資產： | ||||||||
| 現金 和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 受限 現金和現金等價物 | ||||||||
| 債務證券 證券 | ||||||||
| 股權投資 | ||||||||
| 交易
應收賬款，扣除壞賬準備淨額$ | ||||||||
| 預付款 預付款 | ||||||||
| 預付 費用 | ||||||||
| 其他 流動資產 | ||||||||
| 流動資產合計 | ||||||||
| 財產， 廠房和設備，淨值 | ||||||||
| 商譽 | ||||||||
| 其他 無形資產淨額 | ||||||||
| 股權投資 | ||||||||
| 運營 租賃使用權資產 | ||||||||
| 遞延 所得税資產，淨額 | ||||||||
| 其他 資產 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債 和權益 | ||||||||
| 流動 負債： | ||||||||
| 貿易 應付賬款 | $ | $ | ||||||
| 應計費用 | ||||||||
| 遞延收入 | ||||||||
| 客户 存款 | ||||||||
| 其他 流動負債 | ||||||||
| 流動負債合計 | ||||||||
| 經營性 租賃負債 | ||||||||
| 其他 負債 | ||||||||
| 總負債 | ||||||||
| 承付款 和或有 | ||||||||
| 可贖回的 非控股權益 | ||||||||
| 股本： | ||||||||
| IDT 公司股東權益： | ||||||||
| 優先股 ，$面值；授權股份-; 已發行股份 | ||||||||
| 第 類普通股，$面值；授權股份-; 已發行及已發行股份2022年1月31日和2021年7月31日發行的股票 | ||||||||
| B類普通股，$面值；授權股份-; 和已發行及已發行股份和分別於2022年1月31日和2021年7月31日發行的股票 | ||||||||
| 額外的 實收資本 | ||||||||
| 庫房 庫存，按成本計算，包括和A類普通股和和分別於2022年1月31日和2021年7月31日的B類普通股股份 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累計 其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| IDT公司股東權益總額 | ||||||||
| 非控股權益 | ||||||||
| 總股本 | ||||||||
| 負債和權益合計 | $ | $ | ||||||
請參閲 合併財務報表附註。
| 3 |
IDT 公司
合併損益表
(未經審計)
| 截至1月31日的三個月， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位為千，每股數據除外) | ||||||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 成本和支出： | ||||||||||||||||
| 直接收入成本(不包括折舊和攤銷) | ||||||||||||||||
| 銷售、一般和行政(一) | ||||||||||||||||
| 折舊及攤銷 | ||||||||||||||||
| 遣散費 | ||||||||||||||||
| 總成本和費用 | ||||||||||||||||
| 其他營業 (費用)收益，淨額(見附註10) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 營業收入 | ||||||||||||||||
| 利息收入，淨額 | ||||||||||||||||
| 其他(費用) 淨收入 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 所得税前收入 | ||||||||||||||||
| 所得税撥備 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||
| 可歸因於非控股權益的淨收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| IDT公司的淨收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| IDT公司普通股股東每股收益： | ||||||||||||||||
| 基本信息 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 稀釋 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 加權平均股數，用於計算每股收益： | ||||||||||||||||
| 基本信息 | ||||||||||||||||
| 稀釋 | ||||||||||||||||
| (I)包括在銷售、一般和行政費用中的股票薪酬 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
請參閲 合併財務報表附註。
| 4 |
IDT 公司
合併 全面收益表
(未經審計)
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位： 千) | ||||||||||||||||
| 淨收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 其他 綜合(虧損)收入： | ||||||||||||||||
| 更改 可供出售證券的未實現虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 外幣 貨幣換算調整 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他 全面虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 綜合 收入 | ||||||||||||||||
| 綜合 (非控股權益收入) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| IDT公司綜合收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
請參閲 合併財務報表附註。
| 5 |
IDT 公司
合併權益表
(未經審計)
| 截至2022年1月31日的三個月(單位：千) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| IDT公司股東 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 甲類 普通股 | B類 普通股 | 其他內容 已繳費 資本 | 財務處 庫存 | 累計 其他 全面 損失 | 累計 赤字 | 非控制性 利益 | 總計 權益 | |||||||||||||||||||||||||
| 2021年10月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 從員工手中購買的限制性B類普通股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 對非控股權益的分配 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2022年1月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 截至2022年1月31日的6個月
(單位：千) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| IDT公司股東 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| A類
A 普通股 |
B類 普通股 | 額外的
已繳費 資本 | 金庫
庫存 | 累計
其他 全面 損失 | 累計
赤字 | 非控制性
利益 | 合計
權益 | |||||||||||||||||||||||||
| 2021年7月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 從員工手中購買的限制性B類普通股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 對非控股權益的分配 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2022年1月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 6 |
IDT 公司
合併 權益報表(未經審計)-續
| 截至2021年1月31日的三個月 (單位：千) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| IDT公司股東 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 甲類 普通股 | B類 普通股 | 其他內容 已繳費 資本 | 財務處 庫存 | 累計 其他 全面 損失 | 累計 赤字 | 非控制性 利益 | 總計 權益 | |||||||||||||||||||||||||
| 2020年10月31日餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||
| 股票期權的行使 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 從員工手中購買的限制性B類普通股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 授予附屬公司的有限制權益 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 業務收購 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 對非控股權益的分配 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2021年1月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 截至2021年1月31日的6個月
(單位：千) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| IDT公司股東 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| A類
A 普通股 |
B類 普通股 | 額外的
已繳費 資本 | 金庫
庫存 | 累計
其他 全面 損失 | 累計
赤字 | 非控制性
利益 | 合計
權益 | |||||||||||||||||||||||||
| 2020年7月31日餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||
| 股票期權的行使 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通過回購計劃回購B類普通股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 從員工手中購買的限制性B類普通股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 授予附屬公司的有限制權益 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 業務收購 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 對非控股權益的分配 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2021年1月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ||||||||||||||||||
請參閲 合併財務報表附註。
| 7 |
IDT 公司
合併 現金流量表(未經審計)
Six Months Ended January 31, | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
| (單位： 千) | ||||||||
| 操作 活動 | ||||||||
| 淨收入 | $ | $ | ||||||
| 調整 將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行核對： | ||||||||
| 折舊和攤銷 | ||||||||
| 遞延的 所得税 | ||||||||
| 應收賬款壞賬準備 | ||||||||
| 來自有價證券的淨未實現虧損(收益) | ( | ) | ||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 更改資產和負債 ： | ||||||||
| 交易 應收賬款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 支出 預付資金、預付費用、其他流動資產和其他資產 | ( | ) | ||||||
| 貿易 應付帳款、應計費用、其他流動負債和其他負債 | ( | ) | ||||||
| 客户 IDT金融服務有限公司(直布羅陀銀行)存款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 遞延收入 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 經營活動提供的現金淨額 | ||||||||
| 投資 活動 | ||||||||
| 資本支出 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 在權益法投資中購買 可轉換優先股 | ( | ) | ||||||
| 收購付款 ，扣除收購現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 購買拉斐爾控股公司B類普通股和認股權證 | ( | ) | ||||||
| 購買債務證券和股權投資 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 債務證券到期和出售以及股權投資贖回所得收益 | ||||||||
| 用於投資活動的現金淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 為 活動提供資金 | ||||||||
| 分配給非控股權益 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他負債收益 | ||||||||
| 償還 其他債務。 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 循環信貸項下的借款收益 | ||||||||
| 償還循環信貸項下的借款 | ( | ) | ||||||
| 出售子公司可贖回股權所得收益 | ||||||||
| 行使股票期權所得收益 | ||||||||
| 回購B類普通股 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 淨額 由融資活動提供(用於)的現金 | ( | ) | ||||||
| 匯率變化對現金、現金等價物以及受限現金和現金等價物的影響 | ( | ) | ||||||
| 現金、現金等價物以及受限現金和現金等價物淨減少 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 期初現金、 現金等價物、受限現金和現金等價物 | ||||||||
| 現金、 現金等價物、受限現金和期末現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 補充非現金投融資活動日程表 | ||||||||
| 因收購而產生的負債 | $ | $ | ||||||
請參閲 合併財務報表附註。
| 8 |
IDT 公司
合併財務報表附註
(未經審計)
注 1-陳述的基礎
隨附的IDT公司及其附屬公司(“本公司”或“IDT”)的未經審核綜合財務報表 已按照美國公認會計原則(“美國公認會計原則”) 中期財務信息以及表格10-Q和S-X條例第10條的説明編制。因此，它們不包括 美國公認會計準則要求的完整財務報表所需的所有信息和註釋。管理層認為，所有被認為是公平列報所必需的調整 (由正常經常性應計項目組成)都已列入。截至2022年1月31日的三個月和六個月的經營業績不一定代表截至2022年7月31日的財年的預期業績。截至2021年7月31日的資產負債表來自公司在該日期的經審計財務報表 ，但不包括美國公認會計準則要求的所有信息和附註，以完成財務報表。欲瞭解更多信息， 請參閲公司提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的截至2021年7月31日的年度報告Form 10-K 中的綜合財務報表及其腳註。
公司的會計年度在每個日曆年的7月31日結束。下面提到的每個會計年度都是指所示日曆年度中截至 的會計年度(例如，2022財年指的是截至2022年7月31日的會計年度)。
注： 2-業務細分信息
該公司擁有
金融科技業務由全國零售解決方案公司(“NRS”)和BOSS Revise Money Transfer組成，NRS是一家全國性銷售點(“POS”)的運營商，提供支付處理、數字廣告、交易數據和輔助服務，BOSS Innovation Money Transfer是一家國際匯款和相關價值/支付轉賬服務提供商。
Net2phone-UCaaS細分市場由net2phone的雲通信產品組成。
傳統通信部門包括使客户能夠將通話時間和通話時間、消息、 和數據傳輸到國際和國內移動賬户的Mobile Charge-up；主要面向美國和加拿大移民社區銷售的國際長途電話服務BOSS Revation Call；以及為全球電信提供國際語音、SMS終端和外包流量管理解決方案的批發提供商Carrier Services。傳統通信還包括其他 小型企業，其中許多處於收穫模式。
公司成本包括薪酬、諮詢費、財務、税務和會計服務、人力資源、公司採購、公司治理(包括董事會費用)、內部和外部審計、投資者關係、公司保險、公司法律、業務發展、慈善捐款、差旅和其他與公司相關的一般和行政費用。企業 不會產生任何收入，也不會產生任何直接收入成本。
本公司各業務部門的經營業績如下：
| (單位： 千) | 金融科技 | Net2phone-UCaaS | 傳統通信 | 公司 | 總計 | |||||||||||||||
| 截至2022年1月31日的三個月 | ||||||||||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| (虧損) 營業收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 截至2021年1月31日的三個月 | ||||||||||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| (虧損) 營業收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 截至2022年1月31日的6個月 | ||||||||||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| (虧損) 營業收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 截至2021年1月31日的6個月 | ||||||||||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 營業收入 (虧損) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 9 |
注： 3-收入確認
公司從與客户簽訂的合同中獲得收入，主要通過提供零售電信和支付產品以及批發國際語音和短信終止服務獲得收入。BOSS革命轉賬、NRS和net2phone-UCaaS是技術驅動的協同業務，利用公司的核心資產，收入主要在某個時間點確認，在 某些情況下(主要是net2phone-UCaaS)隨着時間的推移而確認。傳統通信主要是按分鐘計費的語音通信服務，收入主要在某個時間點確認。該公司最重要的收入來源來自移動充值、BOSS革命呼叫和運營商服務。移動充值和BOSS革命呼叫直接銷售給消費者，並通過 總代理商和零售商銷售。
分類收入
下表顯示了該公司按業務部門和向客户提供的服務分類的收入：
截至三個月 1月31日， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 老闆革命轉賬 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 國家零售解決方案 | ||||||||||||||||
| 金融科技合計 | ||||||||||||||||
| Net2phone-UCaaS | ||||||||||||||||
| 移動充值 | ||||||||||||||||
| 老闆革命呼喚 | ||||||||||||||||
| 運營商服務 | ||||||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||||||
| 全面的傳統通信 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
下表顯示了根據銷售地點確定的按地理區域分類的公司收入。 2021年2月1日，公司將某些收入的地理來源從美國更改為英國。
| (單位： 千) | 金融科技 | Net2phone-UCaaS | 傳統通信 | 總計 | ||||||||||||
| 截至2022年1月31日的三個月 | ||||||||||||||||
| 美國 個國家 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 在美國以外的地區： | ||||||||||||||||
| 英國 聯合王國 | ||||||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||||||
| 總計 美國以外地區 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| (單位： 千) | 金融科技 | Net2phone-UCaaS | 傳統通信 | 總計 | ||||||||||||
| 截至2021年1月31日的三個月 | ||||||||||||||||
| 美國 個國家 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 在美國以外的地區： | ||||||||||||||||
| 英國 聯合王國 | ||||||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||||||
| 總計 美國以外地區 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 10 |
| (單位： 千) | 金融科技 | Net2phone-UCaaS | 傳統通信 | 總計 | ||||||||||||
| 截至2022年1月31日的6個月 | ||||||||||||||||
| 美國 個國家 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 在美國以外的地區： | ||||||||||||||||
| 英國 聯合王國 | ||||||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||||||
| 總計 美國以外地區 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| (單位： 千) | 金融科技 | Net2phone-UCaaS | 傳統通信 | 總計 | ||||||||||||
| 截至2021年1月31日的6個月 | ||||||||||||||||
| 美國 個國家 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 在美國以外的地區： | ||||||||||||||||
| 英國 聯合王國 | ||||||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||||||
| 總計 美國以外地區 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
剩餘的 履約義務
公司在前幾個報告期內沒有任何已履行或部分履行的履約義務帶來的重大收入。 公司截至2022年1月31日和2021年7月31日的剩餘履約義務最初的預期持續時間為一年或更短時間。
應收賬款和合同餘額
確認收入的時間可能與向公司客户開單的時間不同。公司合併資產負債表中的應收貿易賬款代表無條件的對價權利。公司將在收入確認時記錄合同資產 在其開具票據和接受對價的權利之前。該公司尚未確定任何合同資產。
合同 當公司在提供 合同中承諾的商品或服務之前收到對價或向客户開具賬單時，就會產生債務。本公司的合同責任餘額主要是收到的預付費老闆革命電話的付款。向客户提供服務時，合同 負債確認為收入。合同負債餘額在 公司的綜合資產負債表中列示為“遞延收入”。
下表顯示了有關公司合同責任餘額的信息：
截至三個月 1月31日， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 期初從合同負債餘額中確認的收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
延期的 客户合同採購和履行成本
公司將與其期望收回的客户合同的增量成本確認為資產。公司履行合同的成本 不符合確認為資產的標準，因此這些成本在發生時計入費用。公司與客户簽訂合同的增量成本是向最終用户銷售時向員工和第三方支付的銷售佣金。本公司採用實際的權宜之計，即本公司主要 在發生時將這些成本計入費用，因為本應從推遲這些成本中確認的資產的攤銷期限為一年或更短時間。對於net2phone-UCaaS銷售，公司推遲這些成本，並在預計超過一年的預期客户關係期間攤銷這些成本。
| 11 |
公司的延期客户合同收購成本如下：
| 2022年1月31日 | July 31, 2021 | |||||||
| (單位：千) | ||||||||
| 列入“其他流動資產”的遞延客户合同收購成本 | $ | $ | ||||||
| 列入“其他資產”的遞延客户合同收購成本 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
公司在期內對遞延客户合同收購成本的攤銷情況如下：
截至三個月 1月31日， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 遞延客户合同收購成本攤銷 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
注 4-租契
公司的租賃主要包括辦公空間的運營租賃。這些租約的剩餘期限不到
Net2phone-UCaaS 是歸類為融資租賃的設備租賃中的承租人。與該等融資租賃有關的資產及負債對本公司的綜合資產負債表並無重大影響。
公司租用位於新澤西州紐瓦克市布羅德街520號的大樓和停車場的辦公和停車位，該車庫由公司的前子公司Rafael Holdings，Inc.(“Rafael”)擁有。該公司還從拉斐爾那裏租賃了以色列的辦公場所
。公司董事會主席霍華德·S·喬納斯也是拉斐爾公司的董事會主席。
與公司經營租賃相關的補充披露如下：
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位： 千) | ||||||||||||||||
| 運營 租賃成本 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 短期租賃費 | ||||||||||||||||
| 租賃總成本 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 為計量租賃負債所包括的金額支付的現金： | ||||||||||||||||
| 營業 營業租賃現金流 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 2022年1月31日 | July 31, 2021 | |||||||
| 加權平均剩餘租賃期限--經營租賃 | ||||||||
| 加權平均貼現率-營業租賃 | % | % | ||||||
| 12 |
本公司於2021年9月13日簽訂新寫字樓租約，營運租賃總負債為$
January 31, 2022 | July 31, 2021 | |||||||
| (單位： 千) | ||||||||
| 營運 列入“其他流動負債”的租賃負債 | $ | $ | ||||||
| 營業 非流動負債中包含的租賃負債 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
未來 經營租賃負債的最短到期日如下(以千為單位)：
| 截至1月31日的12個月 期間： | ||||
| 2023 | $ | |||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 2027 | ||||
| 此後 | ||||
| 租賃支付總額 | ||||
| 減去 計入利息 | ( | ) | ||
| 經營租賃負債合計 | $ | |||
注： 5-現金、現金等價物、限制性現金和現金等價物
下表提供了合併資產負債表中報告的現金、現金等價物、限制性現金和現金等價物的對賬，等於合併現金流量表中報告的相同金額的總和：
January 31, 2022 | July 31, 2021 | |||||||
| (單位： 千) | ||||||||
| 現金 和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 受限 現金和現金等價物 | ||||||||
| 總計 現金、現金等價物以及受限現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
截至2022年1月31日和2021年7月31日，受限現金和現金等價物包括$
公司 受限現金和現金等價物
公司將IDT Payment Services，Inc.和IDT Payment Services of New York，LLC持有的無限制現金和現金等價物視為嚴格受限且不可用於其他目的。IDT Payment Services，Inc.和IDT Payment Services of New York，LLC
在美國提供公司的國際轉賬服務。截至2022年1月31日和2021年7月31日，公司合併資產負債表中的“現金和現金等價物”包括總計#美元
| 13 |
注： 6-債務證券
以下是可供出售的債務證券摘要：
Amortized Cost | Gross Unrealized Gains | Gross Unrealized Losses | Fair Value | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 2022年1月31日： | ||||||||||||||||
| 存單* | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| 美國國庫券和票據 | ( | ) | ||||||||||||||
| 公司債券 | ( | ) | ||||||||||||||
| 市政債券 | ( | ) | ||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| July 31, 2021: | ||||||||||||||||
| 存單* | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 美國國庫券和票據 | ( | ) | ||||||||||||||
| 公司債券 | ( | ) | ||||||||||||||
| 市政債券 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||
| * |
債務證券的到期和出售以及股權投資的贖回收益
為#美元。
截至2022年1月31日，公司可供出售債務證券的合同到期日如下：
Fair Value | ||||
| (單位：千) | ||||
| 一年內 | $ | |||
| 一年到五年後 | ||||
| 在五年到十年之後 | ||||
| 十年後 | ||||
| 總計 | $ | |||
以下可供出售的債務證券處於未實現虧損狀態，未確認非臨時性減值 ：
Unrealized Losses | Fair Value | |||||||
| (單位：千) | ||||||||
| 2022年1月31日： | ||||||||
| 存單 | $ | $ | ||||||
| 美國國庫券和票據 | ||||||||
| 公司債券 | ||||||||
| 市政債券 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
| July 31, 2021: | ||||||||
| 美國國庫券和票據 | $ | $ | ||||||
| 公司債券 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
截至2021年7月31日，沒有任何證券連續12個月或更長時間處於未實現虧損狀態。截至2022年1月31日，上表中包括的以下 可供出售債務證券連續12個月或更長時間處於未實現虧損狀態：
Unrealized Losses | Fair Value | |||||||
| (單位：千) | ||||||||
| 美國國庫券和票據 | $ | $ | ||||||
| 公司債券 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
| 14 |
於2022年1月31日，本公司並不打算出售上表所列任何債務證券，而本公司亦不太可能會被要求在收回可能到期的未實現虧損前出售任何該等證券。
注 7-股權投資
股權 投資包括以下內容：
January 31, 2022 | July 31, 2021 | |||||||
| (單位：千) | ||||||||
| Zedge，Inc.B類普通股，股票於2022年1月31日及2021年7月31日 | $ | $ | ||||||
| 拉斐爾控股公司B類普通股和股票分別於2022年1月31日和2021年7月31日 | ||||||||
| 拉斐爾控股公司限制性B類普通股，和股票分別於2022年1月31日和 2021年7月31日 | ||||||||
| 其他有價證券 | ||||||||
| 固定收益共同基金 | ||||||||
| 當期股權投資 | $ | $ | ||||||
| Visa。C系列可轉換參與優先股(“Visa C系列優先股”) | $ | $ | ||||||
| B系列和C系列可轉換優先股-權益法投資 | ||||||||
| 對衝基金 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 非流動股權投資 | $ | $ | ||||||
公司收到了Zedge，Inc.(“Zedge”)B類普通股和上表所列拉斐爾B類普通股的股份 與公司某些員工持有的Zedge和Rafael限制性股票的限制失效以及公司支付相關税款有關。公司購買了拉斐爾 2021財年B類普通股的股票。霍華德·S·喬納斯(Howard S.Jonas)是Zedge的董事會副主席。
本公司的股權投資賬面價值的變動 本公司選擇計量替代方案的公允價值不容易確定 如下：
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 期初餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 兑換籤證強制放行評估 | ( | ) | ||||||||||||||
| 對涉及同一發行人類似投資的可觀察交易進行調整 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 減值 | ||||||||||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
該公司將Visa Series C優先持有的股票的賬面價值增加了$
所有股權投資的未實現損益包括：
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 期內確認的權益投資淨收益(虧損) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 減去：期內出售的股權投資確認的淨收益 | ||||||||||||||||
| 期內確認的股權投資未實現(虧損)收益 截至報告日期仍持有 | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 15 |
截至2022年1月31日的三個月和六個月的投資淨虧損包括未實現虧損#美元。
權益法投資
2021年2月2日，該公司支付了$
由於B系列和C系列可轉換優先股實質上是普通股 ，公司可以對百代的經營和財務政策施加重大影響，因此公司使用權益法對這項投資進行會計處理。
公司確定，在收購日期，差額為$
2022年2月10日，本公司收到百代的擔保本票，以換取一筆#美元的貸款。
下表彙總了公司權益法投資餘額的變化情況：
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 期初餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 購買可轉換優先股 | ||||||||||||||||
| 被投資人淨虧損中的權益 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 權益攤銷法基差 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
彙總 EMI的財務信息如下：
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 成本和支出： | ||||||||||||||||
| 直接收入成本 | ||||||||||||||||
| 銷售、一般和行政 | ||||||||||||||||
| 總成本和費用 | ||||||||||||||||
| 運營虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 其他費用 | ( | ) | ||||||||||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 16 |
注： 8-公允價值計量
下表列出了按公允價值經常性計量的資產和負債餘額：
Level 1 (1) | Level 2 (2) | Level 3 (3) | 總計 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 2022年1月31日 | ||||||||||||||||
| 債務證券 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 計入流動資產的股權投資 | ||||||||||||||||
| 計入非流動資產的股權投資 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 或有對價包括在： | ||||||||||||||||
| 其他流動負債 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||
| 其他非流動負債 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||
| July 31, 2021 | ||||||||||||||||
| 債務證券 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 計入流動資產的股權投資 | ||||||||||||||||
| 計入非流動資產的股權投資 | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 或有對價包括在： | ||||||||||||||||
| 其他流動負債 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||
| 其他非流動負債 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||
| (1) |
| (2) |
| (3) |
截至2022年1月31日和2021年7月31日，該公司擁有
下表彙總了使用 重大不可觀察到的投入(第三級)按公允價值經常性計量的公司資產餘額的變化：
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 期初餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 購買Rafael Holdings，Inc.認股權證 | ||||||||||||||||
| 兑換籤證強制放行評估 | ( | ) | ||||||||||||||
| 在“其他(費用)收入，淨額”中確認的損益合計 | ( | ) | ||||||||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 計入期末持有資產收益的本期未實現損益變動 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 17 |
下表彙總了使用 重大不可觀察到的投入(第三級)按公允價值經常性計量的公司負債餘額變化：
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 期初餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 從收購轉移到3級 | ||||||||||||||||
| 總(收益)損失包括在： | ||||||||||||||||
| 其他營業(費用)收益，淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| “外幣折算調整” | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 期末餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 本期未實現損益變動計入期末持有負債的收益 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
其他金融工具的公允價值
本公司其他金融工具的估計公允價值乃根據現有市場資料或其他適當的估值方法釐定。然而，在解釋這些數據以制定公允價值估計時，需要相當大的判斷力。因此， 這些估計不一定表明在當前市場交易中可以實現或將支付的金額。
現金和現金等價物、受限現金和現金等價物、其他流動資產、客户存款和其他流動負債。 在2022年1月31日和2021年7月31日，由於離到期日較短，這些資產和負債的賬面價值接近公允價值。現金、現金等價物、限制性現金和現金等價物的公允價值估計被歸類為1級，其他流動資產、客户存款和其他流動負債被歸類為公允價值層次的2級。
其他資產和其他負債。在2022年1月31日和2021年7月31日，這些資產和負債的賬面價值接近公允價值 。公允價值是根據公司的假設估計的，這些假設被歸類為 公允價值等級的第三級。
注： 9-可變利息實體
截至2021年5月31日，本公司與一家經營轉賬業務的實體(可變利益實體，簡稱VIE)的股東簽訂了認股權證購買協議。本公司認定，自2021年5月31日起，本公司有權 指導VIE對其經濟表現產生最重大影響的活動，並且本公司有義務承擔VIE的損失，並有權從VIE獲得可能對其產生重大影響的利益。因此，本公司確定其為VIE的主要受益人，因此，本公司合併了VIE。本公司目前並不擁有VIE的任何權益，因此VIE產生的淨收入歸屬於隨附的綜合損益表中的非控股權益。
| 18 |
VIE的淨收入和VIE償還給公司的資金總額如下：
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| VIE淨虧損 | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||
| 通過VIE，淨額償還給公司的資金總額 | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
VIE彙總的綜合資產負債表金額如下：
January 31, 2022 | July 31, 2021 | |||||||
| (單位：千) | ||||||||
| 資產： | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 受限現金 | ||||||||
| 貿易應收賬款淨額 | ||||||||
| 預付費用 | ||||||||
| 其他流動資產 | ||||||||
| 應由本公司支付 | ||||||||
| 財產、廠房和設備、淨值 | ||||||||
| 其他無形資產，淨額 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債和非控股權益： | ||||||||
| 應付貿易帳款 | $ | $ | ||||||
| 應計費用 | ||||||||
| 其他流動負債 | ||||||||
| 由於公司的原因 | ||||||||
| 累計其他綜合損失 | ( | ) | ||||||
| 非控制性權益 | ||||||||
| 總負債和非控股權益 | $ | $ | ||||||
VIE的資產只能用於清償VIE的債務，不得用於其他合併實體。VIE的負債對本公司其他合併實體的一般信用沒有追索權。
注： 10-其他營業(費用)收益，淨額
下表按業務部門彙總了其他運營(費用)收益：
Three Months Ended January 31, | Six Months Ended January 31, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 公司-直線路徑通信公司集體訴訟法律費用 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 公司-直線路徑通信公司集體訴訟保險索賠 | ||||||||||||||||
| Net2phone-UCaaS-核銷或有對價負債 | ||||||||||||||||
| Net2phone-UCaaS-其他 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 傳統通信-通過集體訴訟出售權利獲得的收益 | ||||||||||||||||
| 傳統通信-Net2phone賠償要求 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 傳統通信-運營商服務結算 | ( | ) | ||||||||||||||
| 傳統通信-其他 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 其他營業(費用)收益合計，淨額 | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
直通通信 公司集體訴訟
正如附註16中討論的 ，本公司(以及其他被告)已被列為代表本公司前子公司Straight Path Communications Inc.(“Straight Path”)的股東 的未決集體訴訟和派生的 申訴。在截至2022年1月31日和2021年1月31日的三個月和六個月中，該公司發生了法律費用，並記錄了與此行動相關的保險索賠的抵銷收益。
| 19 |
核銷或有對價
在截至2022年1月31日的三個月內，本公司決定在到期日之前無法滿足與2019年12月收購相關的或有對價付款的要求。公司確認了註銷或有對價的收益。
通過集體訴訟出售 權利的收益
2020年12月21日，公司收到美元
賠償 索賠
從2019年6月開始，作為商業解決方案的一部分，該公司賠償了一名Net2Phone有線電話客户因專利侵權而提出的索賠 。
注： 11-循環信貸安排
公司的子公司IDT Telecom，Inc.(“IDT Telecom”)於2021年5月17日與北卡羅來納州的TD Bank簽訂了一項最高本金為$的循環信貸安排的信貸協議。
注： 12-權益
延期 股票單位股權激勵計劃
公司有一項現有的遞延股票單位形式的股權激勵計劃，在歸屬後， 承授人有權獲得公司B類普通股的股份。2022年1月5日，也就是該計劃下的第三個也是最後一個歸屬日期，該公司發佈了 當日歸屬的DSU的B類普通股股份。2021年1月5日，本公司發佈 根據該計劃，其B類普通股的股份與歸屬的DSU有關。
股票 回購
公司有董事會授權的現有股票回購計劃，用於回購公司B類普通股的股份。董事會授權回購最多總計百萬股。有幾個在截至2022年1月31日的六個月內根據該計劃進行回購。於截至2021年1月31日止六個月內，本公司回購
購買總價為$的B類普通股
在截至2022年1月31日和2021年1月31日的六個月中，公司支付了$
2015年股票期權和激勵計劃
在截至2021年1月31日的六個月內，本公司從行使股票期權所得款項為$
2021年12月15日，公司股東批准了對公司2015年股票期權和激勵計劃的修正案 ，將可用於授予獎勵的公司B類普通股的股票數量增加 股份。
| 20 |
注： 13-可贖回的非控股權益
2021年9月29日，銷售NRS代表其B類普通股的股份
出售給Alta Fox的NRS B類普通股已在隨附的合併資產負債表中被歸類為夾層股權，因為它們可以根據Alta Fox的選擇進行贖回，儘管這些股票不能強制贖回。股份的賬面金額包括國税局淨收入中的非控制性權益。
基本每股收益的計算方法是將公司所有類別普通股股東應佔的淨收入除以適用期間內所有類別普通股的加權平均流通股數量。稀釋後每股收益的計算方式與基本每股收益相同，不同之處在於增加股份數量以包括仍面臨沒收風險的限制性股票，並採用庫存股方法行使潛在攤薄股票期權，除非此類增加的影響是反攤薄的。
| 截至1月31日的三個月， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 基本加權平均股數 | ||||||||||||||||
| 稀釋性證券的影響： | ||||||||||||||||
| 股票期權 | ||||||||||||||||
| 非既有限制性B類普通股 | ||||||||||||||||
| 稀釋加權平均股數 | ||||||||||||||||
| 截至三個月 1月31日， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 股票期權 | ||||||||||||||||
| 非既有限制性B類普通股 | ||||||||||||||||
| 不計入稀釋後每股收益計算的股票 | ||||||||||||||||
在截至2021年1月31日的三個月和六個月內，行權價格高於公司普通股平均市場價格的股票期權不包括在稀釋後每股收益的計算範圍內。
注： 15-累計其他綜合損失
每一類其他綜合損失的累計餘額如下：
| 可供出售證券未實現虧損 | 外幣折算 | 累計其他綜合損失 | ||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||
| 平衡，2021年7月31日 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||
| IDT公司應佔的其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||
| 平衡，2022年1月31日 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||
| 21 |
注 16-承諾和或有事項
冠狀病毒 病(新冠肺炎)
公司繼續監測和應對新冠肺炎疫情對其業務方方面面的影響，包括客户、員工、供應商、供應商和業務合作伙伴。
在運營方面，公司員工在2020財年第三季度過渡到在家工作，並在很大程度上繼續 在家工作。從2021財年第四季度開始，公司的某些員工以兼職方式重返公司辦公室工作。公司的銷售人員、客户服務員工、技術人員和送貨員工將繼續以最小的中斷為其獨立零售商、渠道合作伙伴和客户提供服務。
新冠肺炎 從2020財年第三季度開始一直持續到2022財年第二季度，對公司的財務影響喜憂參半。
法律訴訟
2019年1月22日，何塞·羅薩萊斯在加利福尼亞州州法院對IDT美國公司、IDT國內電信公司和IDT國際公司提起集體訴訟，指控它們違反了某些勞動法。原告聲稱，這些公司沒有按照加州法律賠償被推定類別的成員。2019年8月，該公司對羅薩萊斯提出交叉投訴，指控交易 祕密和其他違規行為。2022年2月2日，法院批准了當事人之間的和解協議。和解對本公司的經營業績、現金流或財務狀況並無實質影響。
2018年4月24日，Sprint Communications Company L.P.向美國特拉華州地區法院提交了針對該公司及其某些附屬公司的專利侵權索賠，指控侵犯了美國專利號6,298,064；6,330,224；6,343,084；6,452,932； 6,463,052；6,473,429；6,563,918；6,633,561；6,697,340；6,999,463；7,286,561；7,324,534；7,327,728；7,505,454和7,693,131。原告 正在尋求損害賠償和禁令救濟。2018年6月28日，Sprint在沒有偏見的情況下駁回了這一申訴。公司正在評估相關索賠，現階段無法估計其潛在責任(如果有的話)。本公司打算對任何侵犯上市專利的指控進行有力的辯護。
2017年7月5日，原告JDS1，LLC代表自身和所有其他處境相似的Straight Path股東，並派生出 代表Straight Path名義被告的名義被告，向特拉華州衡平法院提起假定的集體訴訟和衍生訴訟，起訴公司、Patrick Henry Trust(由Howard S.Jonas成立的信託基金，該信託持有其以前持有的Straight Path某些股份的記錄和實益所有權)、Howard S.Jonas和起訴書稱， 公司協助和教唆Straight Path董事會主席兼首席執行官Davidi Jonas和作為Straight Path控股股東的Howard S.Jonas 違反了他們對Straight Path的受託責任，涉及 Straight Path與公司之間的索賠和解，這些索賠涉及根據公司與聯邦通信委員會(FCC)達成的同意法令，涉及Straight Path 義務的潛在賠償索賠，以及出售公司就該和解事宜向本公司提起訴訟。該行動與套利基金髮起的類似行動合併了 。除其他事項外，原告要求(I)聲明： 訴訟可以作為集體訴訟繼續進行，或者作為另一種選擇，免除對Straight Path Board的要求；(Ii)條款説明書無效；(Iii)賠償Straight Path和Verizon通信公司合併中收到的不公平價格股東的B類普通股；以及(Iv)命令Straight Path和Verizon Communications Inc.的Howard S.Jonas，Davidi Jonas， 賠償他們持有的Straight Path B類普通股的不公平價格；以及(Iv)下令霍華德·S·喬納斯(Howard S.Jonas)、戴維迪·喬納斯(Davidi Jonas) 收購Straight Path和Verizon Communications Inc.的B類普通股2017年8月28日, 原告提交了修改後的起訴書 。2017年9月24日，該公司提交了駁回修改後的申訴的動議，最終被駁回，特拉華州最高法院確認了這一否認。當事人從事的是證據開示和動議實踐。2022年2月17日， 法院駁回了本公司的簡易判決動議。審判目前定於2022年5月進行。本公司擬就此事積極辯護(見附註10)。在此 階段，公司無法估計其潛在責任(如果有)。
除上述規定外，本公司還面臨在正常業務過程中發生的其他法律訴訟， 尚未作出最終裁決。雖然在這方面不能保證，但本公司相信，本公司參與的任何其他法律程序均不會對本公司的經營業績、現金流或財務狀況產生重大不利影響。
| 22 |
銷售 或有税項
2018年6月21日，美國最高法院在南達科他州訴WayFair，Inc.一案中做出裁決，認為一個州可以要求 在該州沒有實際存在的遠程賣家徵收和免除向該州購買者提供的商品和服務的銷售税，推翻了某些現有的法院先例。該公司已經評估了與WayFair 決定有關的州税務申報文件，並正在審查其匯款做法。一個或多個司法管轄區可能會斷言， 公司對其未徵收銷售、使用税或其他類似税款的期間負有責任，如果此類斷言成功， 可能會對公司的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。一個或多個司法管轄區可更改其法律或政策，以對公司的運營適用其銷售、使用或其他類似税收， 如果做出此類更改，可能會對公司的業務、財務狀況和運營業績產生重大不利影響 。
監管費用審計
該公司的2017年FCC Form 499-A報告其2016日曆年的收入，目前正在接受通用服務
管理公司(USAC)的審計。美國奧委會內部審計部發布了初步審計結果，公司已根據審計程序對某些審計結果提出上訴。公司正在等待美國奧委會對初步審計結果的最終決定。根據最終裁決中的調查結果，該公司可能會進一步向FCC提出上訴。儘管最終決定仍懸而未決，但該公司已收到發票$
購買 承付款
截至2022年1月31日，該公司的購買承諾為
履約債券
公司通過第三方為各州提供履約保證金，以滿足各州對匯款許可證和電信經銷商的財務要求。截至2022年1月31日，公司的履約保證金總額為$
Fcc 直線光路光譜LLC的研究
2016年9月20日，本公司收到聯邦通信委員會執法局的問詢函，要求提供與Straight Path Spectrum LLC(本公司的前子公司和Straight Path)就在固定微波服務的28 GHz和39 GHz頻段上運營的許可證有關的潛在違規行為進行調查的某些信息和材料。公司已在此事上與FCC進行了合作，並對問詢函做出了迴應。如果FCC對該公司採取單獨行動，FCC可尋求對該公司處以罰款或施加監管處罰或民事責任，該處罰或民事責任與該公司在所有權期間的活動有關。
注： 17-其他(費用)收入，淨額
其他 (費用)收入，淨額包括：
| 截至1月31日的三個月， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位：千) | ||||||||||||||||
| 外幣交易收益 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 被投資人淨虧損中的權益 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| (虧損)投資收益(見附註7) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 其他 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他(費用)收入合計(淨額) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
注： 18-最近發佈的尚未採用的會計準則
2016年6月，財務會計準則委員會發布了會計準則更新2016-13號，金融工具--信貸損失(主題326), 金融工具信用損失計量，這改變了大多數金融 資產和某些其他工具的減值模式。對於應收賬款、貸款和其他工具，實體將被要求使用新的前瞻性 當前預期信用損失模型，該模型通常會導致提前確認損失撥備。對於有未實現虧損的可供出售債務證券，實體將以類似於現行做法的方式計量信用損失，不同之處在於這些損失將被確認為津貼，而不是證券攤銷成本的減少額。此外，實體必須披露更多有關津貼、信用質量指標和逾期證券的信息。新撥備將作為留存收益的累計調整適用 。該公司將於2023年8月1日採用新標準。公司正在評估 新準則將對其合併財務報表產生的影響。
附註19-後續活動--收購
2022年3月3日，擁有和運營net2phone-UCaaS部門的公司的子公司net2phone 2.0，Inc.以總計高達美元的價格收購了Onwaba S.R.L.和Gem S.R.L.的全部流通股。
2022年3月1日，公司子公司IDT國際電信股份有限公司以高達1美元的價格收購了Leaf Global金融科技公司(“Leaf”)的全部流通股。
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第 項2.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
以下信息應與本季度報告所附的綜合財務報表及其相關附註、經審計的綜合財務報表及其附註以及我們管理層在提交給美國證券交易委員會(美國證券交易委員會)的截至2021年7月31日的10-K年度報告中對財務狀況和經營成果的討論和分析一併閲讀。
如下文所述，除文意另有所指外，術語“本公司”、“IDT”、“我們”、“我們”、 和“我們”統稱為IDT公司、特拉華州公司、其前身國際折扣電信公司、紐約公司及其子公司。
前瞻性陳述
此 Form 10-Q季度報告包含符合1933年證券法第27A節和1934年證券交易法第21E節含義的前瞻性陳述，包括包含“相信”、“預期”、“ ”、“計劃”、“打算”以及類似詞語的陳述。這些前瞻性陳述 會受到風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性可能會導致實際結果與任何前瞻性 陳述中預測的結果大不相同。除了前瞻性陳述中特別指出的因素外，可能導致這些差異的其他重要因素、風險和不確定性 包括但不限於本季度報告中第1A項至第二部分“風險因素” 以及我們截至2021年7月31日的財政年度報告Form 10-K中第1A項至第I部分“風險因素”項下討論的那些因素。前瞻性陳述是截至本報告日期作出的，我們沒有義務更新 前瞻性陳述，或更新實際結果可能與前瞻性 陳述中預測的結果不同的原因。投資者應參考本報告中列出的所有信息以及我們根據1933年證券法和1934年證券交易法向美國證券交易委員會提交的報告中 不時列出的其他信息，包括截至2021年7月31日的財政年度Form 10-K年度報告。
最近 發佈的會計準則尚未採用
2016年6月，財務會計準則委員會發布了會計準則更新2016-13號，金融工具--信貸損失(主題326), 金融工具信用損失計量，這改變了大多數金融 資產和某些其他工具的減值模式。對於應收賬款、貸款和其他工具，實體將被要求使用新的前瞻性 當前預期信用損失模型，該模型通常會導致提前確認損失撥備。對於有未實現虧損的可供出售債務證券，實體將以類似於現行做法的方式計量信貸損失，不同之處在於這些損失將被確認為準備金，而不是證券攤銷成本的減少額。此外，實體必須披露更多有關津貼、信用質量指標和逾期證券的信息。新撥備將作為留存收益的累計調整適用 。我們將於2023年8月1日採用新標準。我們正在評估新標準將對我們的合併財務報表產生的影響。
運營結果
我們 主要根據運營收入(虧損)來評估業務部門的業績。因此，業務收入(虧損)下的收入和支出 行項目僅包括在我們對綜合業務結果的討論中。
冠狀病毒 病(新冠肺炎)
我們 繼續監測和應對新冠肺炎疫情對我們業務方方面面的影響，包括我們的客户、員工、 供應商、供應商和業務合作伙伴。
在運營方面，我們的員工在2020財年第三季度過渡到在家工作，並在很大程度上繼續在家工作。 從2021財年第四季度開始，我們的某些員工重返辦公室兼職工作。我們的銷售人員、客户服務員工、技術人員和送貨員工將繼續以最小的中斷為我們的獨立零售商、渠道合作伙伴和客户提供服務 。
新冠肺炎 從2020財年第三季度開始一直持續到2022財年第二季度，對我們的業務產生了喜憂參半的財務影響。從2020年3月下旬開始，它通過我們的數字渠道推動了消費者產品需求的增長，主要是BOSS革命轉賬、BOSS革命呼叫和移動充值。隨後，相對於零售商發起的交易，數字交易 水平持續上升。相應地，來自零售商和渠道合作伙伴的消費者產品的銷售額在2020年3月底和4月略有放緩，然後在2020財年第四季度企穩。與新冠肺炎相關的需求減緩了我們之前經歷過的BOSS革命呼叫收入下降的速度， 然而，與2021財年同期相比，這種影響在2022財年第一季度和第二季度沒有那麼顯著。 National Retail Solutions(NRS)在2020財年第三季度受到部分零售商關閉的無形影響，但大多數零售商很快重新開業，許多零售商在新冠肺炎爆發後吸引了更多客流量，因為當地零售商通常比大賣場零售商更容易獲得步行交通。當地零售商的彈性使NRS能夠繼續擴大終端、支付處理和廣告服務的銷售。運營商服務的收入一直在下降，因為全球通信 從傳統的國際長途語音過渡到了新冠肺炎，隨着商業通信從呼叫轉向視頻會議和其他協作平臺，運營商服務的收入下降得更快。
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在新冠肺炎誕生之初，從辦公室到更靈活的勞動力的轉變增加了對net2phone-UCaaS產品的需求。客户從他們的本地電話系統過渡到net2phone-UCaaS的雲解決方案，移植他們的電話號碼，並快速設置他們的員工進行遠程工作。 2020年4月，Huddle，net2phone-UCaaS的集成視頻會議解決方案的發佈，顯著改進了net2phone-UCaaS的遠程工作功能，這也增加了對其服務的需求。從2020財年第三季度開始，新冠肺炎對Net2phone-UCaaS的業務產生了喜憂參半的財務影響。2020財年下半年，該公司在某些拉美市場的客户羣增長有所放緩。然而，拉丁美洲的銷售額在2021財年第一季度出現反彈，在美國和加拿大市場的銷售額保持強勁。在2021財年第四季度，混合勞動力對靈活通信解決方案的需求導致新的net2phone-UCaaS客户增加。
截至本季度報告日期 ，包括新冠肺炎的影響，我們預計我們在2022年1月31日持有的運營現金和現金餘額、現金等價物、債務證券和流動股權投資將足以滿足我們在截至2023年1月31日的12個月期間預期的營運資本和資本支出需求。然而，情況仍然不穩定，我們無法確切地預測新冠肺炎對我們的業務、運營結果、財務狀況、 和現金流的潛在影響。
績效指標説明
我們的 運營討論結果包括以下績效指標：活動銷售點(POS)、終端、支付處理 帳户、直接收入成本(佔收入的百分比)、席位、訂閲收入和使用分鐘數。
NRS 除其他外，使用兩個指標來衡量其客户羣的規模：活躍的POS終端和支付處理賬户。Active POS終端是指在日曆月內至少完成一筆交易的POS終端數量。它不包括正在安裝的POS終端 。支付處理賬户是可以產生收入的NRS支付賬户。不包括已審批但未開通的賬户。NRS在分析收入趨勢和不同時期的比較時使用了這兩個指標。
直接 收入成本佔收入的百分比是一項財務指標，用於衡量我們的直接收入成本相對於同期收入變化的變化 。在這個比率中，收入的直接成本是分子，收入是分母。收入佔收入百分比的直接成本 是監控和評估我們收入淨貢獻趨勢的有用指標。
Net2phone-UCaaS‘ 雲通信產品按席位定價。在分析net2phone-UCaaS的收入和直接收入成本時，使用了服務座位數和訂閲收入趨勢以及不同時期之間的比較。
使用分鐘數 是一項非財務指標，用於衡量報告期內客户的總體使用情況。使用分鐘數是BOSS Innovation Call和運營商服務收入確認的重要因素，因為客户在使用我們的服務時會履行我們的履約義務 。使用分鐘數趨勢和期間之間的比較用於收入分析和直接收入成本 。
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截至2022年1月31日的三個月零六個月與截至2021年1月31日的三個月零六個月
金融科技 段
在截至2022年和2021年1月31日的三個月中，金融科技分別佔我們總收入的6.9%和5.4%，在截至2022年和2021年1月31日的六個月中，分別佔我們總收入的6.5%和5.7%，其中包括BOSS Revation Money Transfer，一個國際匯款和相關的價值/支付轉賬服務提供商，以及NRS，一個提供支付處理、數字廣告、交易數據和輔助服務的全國性POS網絡運營商。
Three months ended January 31, | 變化 | Six months 告一段落 | 變化 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2022 | 2021 | $ | % | 2022 | 2021 | $ | % | |||||||||||||||||||||||||
| (單位：百萬) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 收入： | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 老闆革命轉賬 | $ | 12.5 | $ | 13.3 | $ | (0.8 | ) | (6.2 | )% | $ | 25.0 | $ | 28.4 | $ | (3.4 | ) | (12.2 | )% | ||||||||||||||
| 國家零售解決方案 | 10.6 | 5.2 | 5.4 | 103.6 | 20.7 | 10.2 | 10.5 | 103.9 | ||||||||||||||||||||||||
| 總收入 | 23.1 | 18.5 | 4.6 | 24.8 | 45.7 | 38.6 | 7.1 | 18.3 | ||||||||||||||||||||||||
| 直接收入成本 | 7.3 | 6.5 | 0.8 | 12.9 | 14.6 | 12.7 | 1.9 | 14.8 | ||||||||||||||||||||||||
| 銷售、一般和行政 | 15.4 | 11.8 | 3.6 | 29.5 | 30.1 | 22.2 | 7.9 | 35.8 | ||||||||||||||||||||||||
| 折舊及攤銷 | 0.6 | 0.4 | 0.2 | 42.0 | 1.2 | 0.8 | 0.4 | 42.9 | ||||||||||||||||||||||||
| 營業收入(虧損) | $ | (0.2 | ) | $ | (0.2 | ) | $ | — | 29.9 | % | $ | (0.2 | ) | $ | 2.9 | $ | (3.1 | ) | (107.6 | )% | ||||||||||||
收入。 截至2022年1月31日的三個月和六個月，BOSS革命轉賬的收入與2021財年類似的 時期相比有所下降，主要是因為短暫的外匯市場狀況在截至2021年1月31日的三個月和六個月大幅改善BOSS革命轉賬的收入的顯著好處在2021年1月31日停止。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月，BOSS Revation Money Transfer數字渠道的交易量增加，部分抵消了收入 的下降。
與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月，來自NRS的收入增加了 ，這主要是由於其POS網絡的擴展，以及來自支付處理服務和數字户外廣告的收入增長。在截至2022年1月31日的三個月中，商户服務和其他收入(包括支付處理服務)增長了144%，從截至2021年1月31日的三個月的160萬美元增至380萬美元；從截至2021年1月31日的六個月的280萬美元，增長了145%至690萬美元。在截至2021年1月31日的三個月中，廣告和數據收入增長了114%，從截至2021年1月31日的三個月的180萬美元增至390萬美元；在截至2022年1月31日的六個月中，廣告和數據收入從截至2021年1月31日的六個月的370萬美元，增長了122%至820萬美元。活躍的POS終端從2021年1月31日的12,000台增加到2022年1月31日的16,500台，增幅為37%。截至2022年1月31日，支付處理賬户從2021年1月31日的3900個增加到8000個，增幅為105%。
直接收入成本。 由於零售商渠道的直接收入成本增加，截至2022年1月31日的三個月和六個月，BOSS Revsion Money Transfer的直接收入成本與2021財年同期相比有所增加。與2021財年同期相比，在截至2022年1月31日的三個月和六個月裏，NRS的直接收入成本 有所增加，這主要是因為其收入增加了 。
| 截至三個月 1月31日， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 變化 | 2022 | 2021 | 變化 | |||||||||||||||||||
| 直接收入成本佔收入的百分比 | 31.7 | % | 35.0 | % | (3.3 | )% | 31.9 | % | 32.9 | % | (1.0 | )% | ||||||||||||
與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月，直接收入成本佔收入的百分比分別下降了330個基點和100個基點，這是因為與2021年財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月，NRS的直接收入成本佔收入的百分比下降，儘管BOSS Revine Money Transfer的直接 收入成本佔收入的百分比在截至2022年1月31日的三個月和六個月上升。
銷售、一般和行政 。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的銷售、一般和行政費用增加了 ，這主要是由於員工薪酬、銷售佣金以及借記卡和信用卡手續費的增加，但部分被營銷費用的減少所抵消。卡處理費的增加是由於通過我們的BOSS Revation Money應用程序和其他數字渠道增加了 信用卡和借記卡交易。在金融科技的 營收中，金融科技的銷售、一般和行政費用分別從截至2022年和2021年1月31日的三個月的64.0%增加到66.4%，並從截至2022年和2021年1月31日的六個月的57.5%增加到66.0%。
折舊 和攤銷。與2020財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的折舊和攤銷費用有所增加，這主要是因為開發內部使用軟件的顧問和員工的資本化成本折舊增加，以及NRS的POS設備折舊增加。
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Net2phone-UCaaS 細分市場
net2phone-UCaaS部門在截至2022年1月31日和2021年1月31日的三個月中分別佔我們總收入的4.0%和3.2%，在截至2022年1月31日和2021年1月31日的六個月中分別佔我們總收入的3.7%和3.0%， 由net2phone的雲通信產品組成。
Three
months ended | 變化 | Six months 告一段落 | 變化 | |||||||||||||||||||||||||||||
2022 | 2021 | $ | % | 2022 | 2021 | $ | % | |||||||||||||||||||||||||
| (單位：百萬) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 收入 | $ | 13.5 | $ | 10.9 | $ | 2.6 | 24.6 | % | $ | 26.4 | $ | 20.6 | $ | 5.8 | 28.6 | % | ||||||||||||||||
| 直接收入成本 | (2.4 | ) | (2.1 | ) | 0.3 | 18.3 | (4.8 | ) | (4.1 | ) | 0.7 | 18.6 | ||||||||||||||||||||
| 銷售、一般和行政 | (13.0 | ) | (11.2 | ) | 1.8 | 16.4 | (26.4 | ) | (21.6 | ) | 4.8 | 21.9 | ||||||||||||||||||||
| 折舊及攤銷 | (1.3 | ) | (1.2 | ) | 0.1 | 5.2 | (2.6 | ) | (2.3 | ) | 0.3 | 13.3 | ||||||||||||||||||||
| 其他營業收益(費用)，淨額 | 0.3 | (0.1 | ) | 0.4 | 393.2 | 0.3 | (0.1 | ) | 0.4 | 393.2 | ||||||||||||||||||||||
| 運營虧損 | $ | (2.9 | ) | $ | (3.7 | ) | $ | 0.8 | 21.7 | % | $ | (7.1 | ) | $ | (7.5 | ) | $ | 0.4 | 6.4 | % | ||||||||||||
收入。Net2phone-UCaaS的 收入在截至2022年1月31日的三個月和六個月與2021財年同期相比有所增長，這主要是由美國的增長 推動的，儘管net2phone-UCaaS的所有地區的收入都有所增長。截至2022年1月31日，提供服務的座位從2021年1月31日的19萬個增加到258,000個，增幅為35%。在截至2021年1月31日的三個月中，訂閲收入增長了32%，從截至2021年1月31日的三個月的950萬美元 增至1250萬美元；在截至2021年1月31日的六個月中，訂閲收入從截至2021年1月31日的6個月的1780萬美元增長了36%，達到2420萬美元 ，主要是在南美和北美地區的增長。在2022財年第一季度，net2phone-UCaaS針對其某些通信和協作解決方案推出了符合HIPAA標準的計劃 ，併為團隊推出了net2phone App。該應用程序使Microsoft Teams用户無需額外許可證即可將語音功能添加到Teams環境中 。
直接收入成本 。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的直接收入成本有所增加，這主要是由於收入的增加，其中拉丁美洲的增幅最大。
| 截至1月31日的三個月， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 變化 | 2022 | 2021 | 變化 | |||||||||||||||||||
| 直接收入成本佔收入的百分比 | 17.6 | % | 18.6 | % | (1.0 | )% | 18.4 | % | 19.9 | % | (1.5 | )% | ||||||||||||
與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月，直接收入成本佔收入的百分比分別下降了100和150個基點，這主要是由於直接收入成本佔美國收入的百分比下降。Net2phone-UCaaS專注於中型企業、多渠道戰略和本地化產品產生的收入增長超過了直接收入成本的增長。
銷售、一般和行政。 與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的銷售、一般和行政費用有所增加 主要是由於員工薪酬和銷售佣金的增加。在截至2022年和2021年1月31日的三個月，銷售、一般和行政費用佔net2phone-UCaaS收入的百分比分別從103.1%下降到96.4%，並從截至2022年1月31日和2021年1月31日的六個月的105.1%下降到99.6%。
折舊 和攤銷。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的折舊和攤銷費用增加了 ，原因是租賃給客户的net2phone-UCaaS電話設備的折舊增加 ，以及開發內部使用軟件的顧問和員工的資本化成本折舊增加。
其他營業收益 (費用)，淨額。在截至2022年1月31日的三個月內，我們確定在到期日之前無法滿足與2019年12月收購相關的或有對價支付的要求。Net2phone-UCaaS確認核銷或有對價的收益 30萬美元。在截至2021年1月31日的三個月和六個月中，其他運營費用淨額為10萬美元 是由於一項法律案件的和解。
傳統通信細分市場
傳統通信部門在截至2022年和2021年1月31日的三個月中分別佔我們總收入的89.1%和91.4%，在截至2022年和2021年1月31日的六個月中分別佔我們總收入的89.8%和91.3%。 傳統通信部門包括移動充值服務，它使客户能夠將通話時間和通話時間、消息和數據捆綁傳輸到國際和國內移動賬户，BOSS Innovation Call是一種主要面向美國和加拿大移民社區的國際長途電話服務，運營商服務公司，一家國際語音和短信終端的批發提供商，以及向全球電信外包流量管理解決方案的 。傳統通信還包括其他較小的企業，許多 處於收穫模式。
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傳統通信最重要的收入來源來自移動充值、BOSS革命呼叫和運營商服務。移動充值呼叫和BOSS革命呼叫直接銷售給消費者，並通過分銷商和零售商銷售。我們在提供服務之前收到BOSS 革命呼叫、傳統電話卡和移動充值的付款。當向客户提供服務時，我們會確認收入。傳統通信的收入往往具有一定的季節性，第二財季(包括聖誕節和元旦)和第四財季(包括母親節和父親節)通常顯示較高的分鐘音量。
| 截至三個月 1月31日， | 變化 | 截至6個月
個月 1月31日， | 變化 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2022 | 2021 | $/# | % | 2022 | 2021 | $/# | % | |||||||||||||||||||||||||
| (單位： 百萬) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 收入： | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 手機充值 | $ | 116.2 | $ | 96.6 | $ | 19.6 | 20.4 | % | $ | 244.7 | $ | 192.4 | $ | 52.3 | 27.2 | % | ||||||||||||||||
| 老闆 革命呼喚 | 100.0 | 113.9 | (13.9 | ) | (12.2 | ) | 205.9 | 231.2 | (25.3 | ) | (11.0 | ) | ||||||||||||||||||||
| 承運商 服務 | 73.1 | 87.1 | (14.0 | ) | (16.1 | ) | 162.3 | 174.9 | (12.6 | ) | (7.2 | ) | ||||||||||||||||||||
| 其他 | 11.1 | 12.8 | (1.7 | ) | (12.9 | ) | 22.1 | 25.5 | (3.4 | ) | (13.3 | ) | ||||||||||||||||||||
| 總收入 | 300.4 | 310.4 | (10.0 | ) | (3.2 | ) | 635.0 | 624.0 | 11.0 | 1.8 | ||||||||||||||||||||||
| 直接收入成本 | (247.6 | ) | (260.7 | ) | (13.1 | ) | (5.0 | ) | (529.5 | ) | (525.5 | ) | 4.0 | 0.8 | ||||||||||||||||||
| 銷售， 一般和管理 | (30.4 | ) | (29.3 | ) | 1.1 | 3.9 | (60.4 | ) | (58.5 | ) | 1.9 | 3.2 | ||||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | (2.5 | ) | (2.8 | ) | (0.3 | ) | (11.7 | ) | (5.0 | ) | (5.8 | ) | (0.8 | ) | (13.6 | ) | ||||||||||||||||
| 遣散費 | — | (0.1 | ) | (0.1 | ) | (79.5 | ) | (0.1 | ) | (0.3 | ) | (0.2 | ) | (73.7 | ) | |||||||||||||||||
| 其他 營業(費用)收益，淨額 | — | 1.6 | (1.6 | ) | (100.8 | ) | — | 1.1 | (1.1 | ) | (103.7 | ) | ||||||||||||||||||||
| 運營收入 | $ | 19.9 | $ | 19.1 | $ | 0.8 | 3.8 | % | $ | 40.0 | $ | 35.0 | $ | 5.0 | 14.3 | % | ||||||||||||||||
| 使用分鐘數 ： | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 老闆 革命呼喚 | 758 | 898 | (140 | ) | (15.5 | ) | 1,562 | 1,825 | (263 | ) | (14.4 | ) | ||||||||||||||||||||
| 承運商 服務 | 1,958 | 2,808 | (850 | ) | (30.3 | ) | 4,018 | 5,725 | (1,707 | ) | (29.8 | ) | ||||||||||||||||||||
收入。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月，來自移動充值的收入 主要來自持續的產品擴展和企業對企業批發渠道的增長。企業對企業批發收入的增長 源於2021財年第三季度開始的一個機會，但此後大幅收窄。來自直接面向消費者渠道的收入繼續增長，但部分被零售渠道收入的下降所抵消。此外，我們於2020年12月收購了主要在非洲提供移動充值、電子代金券和其他價值轉移服務的全球樞紐和數字分銷平臺Soitel UK Ltd.，這有助於我們提高對非洲市場的滲透率。
與2021財年的同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月，BOSS革命電話的收入和使用時間均有所下降。在2021財年，與新冠肺炎相關的需求減緩了我們在前幾個時期經歷的BOSS革命呼叫收入的下降速度 ，然而，與2021財年的類似時期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的這種影響沒有那麼顯著 。BOSS革命呼叫繼續受到持續的市場趨勢的影響，包括無線運營商和移動虛擬網絡運營商提供的無限呼叫計劃的激增，以及免費和付費語音、視頻會議和消息服務的日益普及 。
在截至2022年1月31日的三個月和六個月中，運營商服務的收入和使用分鐘數 與2021財年的類似時期相比有所下降，原因是全球通信繼續從國際語音呼叫過渡。隨着商業通信從通話轉向視頻會議和其他協作平臺，新冠肺炎的影響更是加速了這一趨勢。我們預計運營商的服務將繼續受到這些趨勢的不利影響，使用分鐘數和收入可能會逐個季度繼續下降，因為我們尋求最大限度地提高經濟效益，而不是一定要維持使用分鐘數或收入。
直接收入成本。 在截至2022年1月31日的三個月中，直接收入成本與2021財年同期相比有所下降，這主要是由於截至2022年1月31日的三個月中BOSS革命呼叫和運營商服務的直接收入成本與2021財年同期相比有所下降，這是由於這些業務的收入下降， 移動充值的直接收入成本在截至2022年1月31日的三個月中與2021財年同期相比有所增加，這部分抵消了這一下降。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的6個月的直接收入成本有所增加，主要原因是由於移動充值業務收入的增加，截至2022年1月31日的6個月移動充值業務的直接收入成本比2021財年同期有所增加，但與2021年1月31日止的6個月中，BOSS Innovation Call和運營商服務的直接收入成本與2021財年同期相比有所下降，這部分抵消了這一影響。
| 截至1月31日的三個月， | 截至六個月 1月31日， | |||||||||||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 變化 | 2022 | 2021 | 變化 | |||||||||||||||||||
| 直接收入成本佔收入的百分比 | 82.4 | % | 84.0 | % | (1.6 | )% | 83.4 | % | 84.2 | % | (0.8 | )% | ||||||||||||
| 28 |
截至2022年1月31日的三個月和六個月，直接收入成本佔收入的百分比分別比2021財年同期下降160和80個基點，這是因為截至2022年1月31日的三個月和六個月，移動充值、BOSS革命呼叫和運營商服務的直接收入成本佔收入的百分比與2021財年同期相比分別下降了 。移動充值和BOSS革命呼叫的直接收入成本佔收入的百分比下降的主要原因是客户繼續遷移到我們的數字平臺。預計我們的數字、直接面向消費者渠道的採用將繼續增加，這預計將有助於未來降低 收入佔收入的百分比的直接成本。
銷售、一般和行政 。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的銷售、一般和行政費用有所增加，主要原因是員工薪酬、借記卡和信用卡手續費、 和諮詢費用增加。截至2022年和2021年1月31日的三個月，傳統通信的銷售、一般和管理費用佔傳統通信收入的比例分別從9.4%增加到10.1% ，而截至2022年和2021年1月31日的六個月則分別從9.4%增加到9.5%。
折舊 和攤銷。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的折舊和攤銷費用有所下降，原因是我們更多的財產、廠房和設備進行了完全折舊，這部分被添加到我們電信網絡的設備折舊 以及開發內部使用軟件的顧問和員工的資本化成本所抵消。
遣散費 。在截至2022年和2021年1月31日的三個月中，傳統通信的遣散費分別為29,000美元 和10萬美元，在截至2022年和2021年1月31日的六個月中，傳統通信的遣散費 分別為10萬美元和30萬美元。
其他 營業(費用)收益，淨額。其他營業(費用)收益，淨額包括在截至2022年1月31日和2021年1月31日的三個月內向客户提出的專利侵權索賠相關的網絡電話電纜 客户的賠償費用分別為12,000美元和40萬美元，以及截至2022年1月31日和2021年1月31日的六個月分別為36,000美元和40萬美元。截至2021年1月31日的三個月和六個月的其他運營(費用)收益，包括從向第三方出售我們在支付卡交換費和商家折扣反壟斷訴訟項下的所有權利而收到的200萬美元。這起訴訟是關於商家在2004年1月1日至2019年1月25日期間為接受Visa和Mastercard卡支付了過高的費用 ，因為Visa和Mastercard單獨及其各自的成員銀行違反了反壟斷法。在截至2021年1月31日的六個月中，其他運營 (費用)收益淨額還包括承運人服務索賠和解費用60萬美元 。
公司
Three months ended January 31, | 變化 | Six months 告一段落 | 變化 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2022 | 2021 | $ | % | 2022 | 2021 | $ | % | |||||||||||||||||||||||||
| (單位：百萬) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 一般事務和行政事務 | $ | 2.3 | $ | 2.0 | $ | 0.3 | 14.9 | % | $ | 4.3 | $ | 4.1 | $ | 0.2 | 4.2 | % | ||||||||||||||||
| 其他營業費用(淨額) | 0.7 | 0.3 | 0.4 | 136.2 | 0.8 | 0.1 | 0.7 | NM | ||||||||||||||||||||||||
| 運營虧損 | $ | 3.0 | $ | 2.3 | $ | 0.7 | 31.0 | % | $ | 5.1 | $ | 4.2 | $ | 0.9 | 23.0 | % | ||||||||||||||||
| NM--沒有意義 |
公司 成本包括薪酬、諮詢費、庫房、税務和會計服務、人力資源、公司採購、公司治理(包括董事會費用)、內部和外部審計、投資者關係、公司保險、公司 法律、慈善捐款、差旅和其他與公司相關的一般和行政費用。公司不會產生任何收入，也不會產生任何直接收入成本。
一般和行政。公司 截至2022年1月31日的三個月和六個月的一般和行政費用與2021財年同期相比有所增加 主要是因為員工薪酬增加。在截至2022年和2021年1月31日的三個月中，公司一般和行政費用佔我們綜合收入的百分比分別為0.7%和0.6%，在截至 2022年和2021年1月31日的六個月中分別為0.6%和0.6%。
其他營業 (費用)收益，淨額. 正如本季度報告第1至第I部分所列綜合財務報表附註16所述，我們(以及其他被告)已在代表我們的前子公司Straight Path Communications Inc.或 Straight Path的股東提起的懸而未決的集體訴訟和衍生品投訴中被點名。於截至2022年及2021年1月31日的三個月內，吾等分別產生270萬美元及140萬美元的法律費用，於截至2022年及2021年1月31日的六個月內分別產生370萬美元及170萬美元的法律費用。此外，我們在截至2022年和2021年1月31日的三個月中分別錄得200萬美元和110萬美元的保險索賠收益，在截至2022年和2021年1月31日的六個月中分別錄得290萬美元和170萬美元的保險索賠收益。
| 29 |
整合
以下 討論了我們的某些合併費用，以及我們在 運營收入之下的合併收入和費用項目。
相關 方租賃成本。我們在位於新澤西州紐瓦克布羅德街520號的大樓和停車場租用辦公和停車位 ，該車庫屬於我們的前子公司Rafael Holdings，Inc.或Rafael。我們還從拉斐爾那裏租用了以色列的辦公空間。紐瓦克租約將於2025年4月到期，以色列租約將於2025年7月到期。我們在截至2022年和2021年1月31日的三個月中每個月產生的租賃成本為50萬美元，在截至2022年和2021年1月31日的六個月中每個月產生的租賃成本為90萬美元，這些成本包括在合併銷售、一般和管理費用中。
基於股票的 薪酬費用。在截至2022年和2021年1月31日的三個月，計入綜合銷售、一般和行政費用的股票薪酬支出分別為 30萬美元和40萬美元，截至2022年和2021年1月31日的六個月分別為60萬美元和90萬美元。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的基於股票的薪酬支出減少，主要是由於2019年6月批准的遞延股票 單位的支出減少。截至2022年1月31日，與非既得股票薪酬相關的未確認薪酬成本總計為20萬美元。未確認的補償成本預計將在2024財年結束的剩餘歸屬期間確認。
| 截至三個月 1月31日， | 變化 | 截至六個月 1月31日， | 變化 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2022 | 2021 | $ | % | 2022 | 2021 | $ | % | |||||||||||||||||||||||||
| (單位： 百萬) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 營業收入 | $ | 13.8 | $ | 12.9 | $ | 0.9 | 6.9 | % | $ | 27.6 | $ | 26.2 | $ | 1.4 | 5.4 | % | ||||||||||||||||
| 利息收入 淨額 | 0.1 | 0.1 | — | (14.4 | ) | 0.1 | 0.1 | — | 34.7 | |||||||||||||||||||||||
| 其他 (費用)收入，淨額 | (2.9 | ) | 3.2 | (6.1 | ) | (193.0 | ) | (19.2 | ) | 1.8 | (21.0 | ) | NM | |||||||||||||||||||
| 所得税撥備 | (2.7 | ) | (3.0 | ) | 0.3 | 9.7 | (2.6 | ) | (6.5 | ) | 3.9 | 58.9 | ||||||||||||||||||||
| 淨收入 | 8.3 | 13.2 | (4.9 | ) | (37.5 | ) | 5.9 | 21.6 | (15.7 | ) | (72.7 | ) | ||||||||||||||||||||
| 非控股權益應佔淨額 (收入) | (0.8 | ) | (0.1 | ) | (0.7 | ) | (686.6 | ) | (0.9 | ) | (0.2 | ) | (0.7 | ) | (300.0 | ) | ||||||||||||||||
| IDT公司的淨收入 | $ | 7.5 | $ | 13.1 | $ | (5.6 | ) | (42.9 | )% | $ | 5.0 | $ | 21.4 | $ | (16.4 | ) | (76.6 | )% | ||||||||||||||
| NM-沒有 意義 |
其他(費用)收入，淨額。其他 (費用)收入，淨額包括：
截至三個月 | 截至六個月 | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (單位： 百萬) | ||||||||||||||||
| 外幣交易收益 | $ | 0.8 | $ | 1.9 | $ | 0.6 | $ | 1.5 | ||||||||
| 被投資方淨虧損中的權益 | (0.8 | ) | — | (1.4 | ) | — | ||||||||||
| (虧損) 收益關於投資 | (2.9 | ) | 1.3 | (17.5 | ) | 0.4 | ||||||||||
| 其他 | — | — | (0.9 | ) | (0.1 | ) | ||||||||||
| 其他(費用)收入合計，淨額 | $ | (2.9 | ) | $ | 3.2 | $ | (19.2 | ) | $ | 1.8 | ||||||
2021年2月2日，我們斥資400萬美元購買了一家通信公司B系列可轉換優先股(權益法被投資人，簡稱EMI)的股票；2021年8月10日，我們斥資110萬美元購買了EMI的C系列可轉換優先股 和增發的EMI B系列可轉換優先股。按折算後的基準計算，最初購買的股份佔百代已發行股份的23.95% 。隨後的購買使我們在折算後的基礎上擁有26.57%的股份 。我們使用權益法核算這項投資，因為B系列和C系列可轉換優先股實質上是普通股 ，我們可以對EMI的運營和財務政策施加重大影響。我們確定，在收購日期 ，我們對EMI的投資與我們在EMI股權中的比例 之間存在340萬美元和100萬美元的差額，這代表了我們在收購日期的EMI客户名單中所佔的份額。這些 個基差將在客户列表的6年預計壽命內攤銷。
| 30 |
截至2022年1月31日的三個月和六個月的投資淨虧損分別包括拉斐爾B類普通股股票的未實現虧損100萬美元和1350萬美元。截至2021年1月31日的三個月和六個月的投資淨收益包括拉斐爾B類普通股股票的未實現收益分別為20萬美元和30萬美元。
所得税準備金 。與2021財年同期相比，截至2022年1月31日的三個月和六個月的所得税支出減少，主要是由於不同納税管轄區應納税所得額的差異。
可歸因於非控股權益的淨收入 。與2021財年同期相比，在截至2022年1月31日的三個月和六個月中，可歸因於非控股權益的淨收入發生了變化，這是由於NRS和我們的可變利息實體(VIE)的淨收入增加，但這部分被擁有和運營我們的net2phone-UCaaS部門的net2phone 2.0，Inc.的淨虧損增加所抵消。自2021年5月31日起，我們開始整合VIE，因為我們確定我們是VIE的主要受益者 ，因為我們有權指導VIE的活動，這些活動對VIE的經濟表現影響最大，我們 有義務承擔VIE的損失，並有權從VIE獲得可能對其產生重大影響的利益。我們 目前並不擁有VIE的任何權益，因此VIE產生的淨收入歸因於非控股權益。
流動性 與資本資源
一般信息
截至本季度報告日期 ，包括新冠肺炎的影響，我們預計我們的運營現金以及我們在2022年1月31日持有的現金、現金等價物、債務證券和當前股權投資的餘額將足以滿足我們目前 預期的營運資本和截至2023年1月31日的12個月期間的資本支出需求。
截至2022年1月31日，我們的現金、現金等價物、債務證券和流動股權投資為1.483億美元，營運資本(流動資產超過流動負債)為5960萬美元。
我們 將IDT Payment Services，Inc.和IDT Payment Services of New York，LLC持有的無限制現金和現金等價物視為嚴格受限且不可用於其他目的。截至2022年1月31日，我們綜合資產負債表中的“現金及現金等價物”包括IDT Payment Services，Inc.和IDT Payment Services of New York持有的總計1,180萬美元， 不能用於其他用途。
| 截至1月31日的六個月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (單位：百萬) | ||||||||
| 由 提供的現金流(用於)： | ||||||||
| 經營活動 | $ | 11.7 | $ | 25.6 | ||||
| 投資活動 | (14.9 | ) | (39.1 | ) | ||||
| 融資活動 | 1.8 | (4.0 | ) | |||||
| 匯率變動對現金、現金等價物、限制性現金和現金等價物的影響 | (5.0 | ) | 5.6 | |||||
| 減少 現金、現金等價物以及受限現金和現金等價物 | $ | (6.4 | ) | $ | (11.9 | ) | ||
操作 活動
我們的運營現金流因季度和年度的不同而有很大差異，這取決於我們的運營業績和運營現金收付的時間，特別是貿易應收賬款和應付貿易賬款。
應收貿易賬款總額 從2021年7月31日的5110萬美元增加到2022年1月31日的5810萬美元，主要原因是 截至2022年1月31日的六個月的賬單金額大於同期收款。
| 31 |
遞延收入來自預付產品的銷售，根據收入的組合和時間不同，遞延收入在不同時期有所不同。遞延收入從2021年7月31日的4,230萬美元下降到2022年1月31日的4,060萬美元，原因是老闆革命要求 遞延收入餘額減少。
客户在我們直布羅陀銀行IDT Financial Services Limited的存款負債從2021年7月31日的1.155億美元降至2022年1月31日的1.099億美元 。我們的受限現金和現金等價物包括銀行在2022年1月31日和2021年7月31日分別持有的1.123億美元和1.158億美元。
2018年6月21日，美國最高法院在南達科他州訴WayFair，Inc.一案中做出裁決，認為一個州可以要求 在該州沒有實際存在的遠程賣家徵收和免除向該州購買者提供的商品和服務的銷售税，推翻了某些現有的法院先例。我們已經評估了我們關於WayFair決定的州税務申報 ，並正在審查我們的匯款做法。一個或多個司法管轄區可能會聲稱我們對未徵收銷售、使用税或其他類似税項的期間負有責任 ，如果此類斷言成功，可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。一個或多個司法管轄區可能會更改其法律或政策，以對我們的業務適用其銷售、使用或其他類似税收，如果做出此類更改，可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大影響。
投資 活動
在截至2022年和2021年1月31日的六個月中，我們的資本支出分別為900萬美元和880萬美元。我們目前預計，在截至2023年1月31日的12個月期間，總資本支出將為1,800萬至2,000萬美元。我們 預計通過經營活動提供的淨現金和現金、現金等價物、債務證券以及手頭的當前股權投資為資本支出提供資金。
2021年8月10日，我們支付了110萬美元購買了百代的C系列可轉換優先股和額外的百代B系列可轉換優先股。此次收購將我們對百代流通股的持股比例從換算後的23.95%增加到26.57%。
2020年12月3日，我們 收購了Soitel UK Ltd.51%的已發行股份。扣除收購的現金，收購價為240萬美元。
2020年12月7日，我們從拉斐爾購買了218,245股新發行的拉斐爾B類普通股，併購買了認股權證，以在2020年12月7日或之後的任何時間以22.91美元的行使價購買最多43,649股拉斐爾的B類普通股，以及在2022年6月6日或之前的任何時間購買最多43,649股拉斐爾的B類普通股。購買總價為500萬美元。收購價格是基於每股22.91美元的價格，這是拉斐爾B類普通股在緊接收購日期之前的一個交易日在紐約證券交易所的收盤價。2021年3月15日，我們全面行使了認股權證，以100萬美元現金購買了43,649股拉斐爾B類普通股 。
在截至2022年1月31日和2021年1月31日的六個月中，債務證券和股權投資的購買量分別為1,080萬美元和3,440萬美元。截至2022年1月31日和2021年1月31日的六個月，債務證券到期和出售以及股權投資贖回的收益分別為610萬美元和1160萬美元。
為 活動提供資金
在截至2022年1月31日和2021年1月31日的六個月中，我們分別將20萬美元和40萬美元的現金分配給了我們某些子公司的非控股權益。
在截至2022年和2021年1月31日的六個月內，我們分別從融資相關的其他負債中獲得收益230萬美元和零。
在截至2022年和2021年1月31日的六個月內，我們分別償還了130萬美元和10萬美元的融資相關其他負債。
我們的子公司IDT Telecom，Inc.或IDT Telecom與TD Bank，N.A.簽訂了一項信貸協議，日期為2021年5月17日，提供循環信貸安排，本金最高可達2500萬美元。IDT Telecom可將所得資金用於支付營運資金需求和設施的某些關閉成本。截至2022年1月31日和2021年7月31日，該貸款下沒有未償還的金額。 2022年1月，IDT Telecom根據該貸款借入和償還了總計250萬美元。循環信貸安排主要由IDT Telecom的所有資產作為擔保。未償還本金以洲際交易所基準 管理有限公司Libor乘以法規D最高準備金要求加上125至175個基點的年利率計算，這取決於IDT 電信在最近一個財季計算的槓桿率。利息按月支付，所有未償還本金 以及任何應計和未付利息將於2024年5月16日到期。IDT Telecom按2,500萬美元承諾額中未使用部分的平均每日餘額 支付30至85個基點的季度未使用承諾費，具體取決於IDT Telecom在最近財季計算的槓桿率 。IDT Telecom還必須遵守各種肯定和否定公約，並在循環信貸安排期限內根據財務比率維持某些目標。截至2022年1月31日，IDT Telecom 遵守了所有公約。
2021年9月29日，NRS以1000萬美元的現金將其B類普通股出售給Alta Fox Opportunities Fund LP或Alta Fox，相當於其已發行股本的2.5%。Alta Fox有權要求NRS贖回其在本次交易 五週年後182天內以每股收購價購買的NRS普通股的全部或任何部分。贖回權於下列事項完成時終止：(1)出售NRS或其資產以換取現金或在全國證券交易所上市的證券，(2)公開發行NRS的證券，或(3)分配NRS的股本，然後NRS的普通股在全國證券交易所上市。
| 32 |
在截至2021年1月31日的6個月內，我們從行使股票期權中獲得了70萬美元的收益，為此我們發行了81,041股B類普通股。在截至2022年1月31日的六個月中，沒有股票期權的行使。
我們 有董事會授權的現有股票回購計劃，用於回購我們B類普通股的股票。 董事會批准了總計800萬股的回購。在截至2022年1月31日的六個月內，該計劃沒有回購 。在截至2021年1月31日的六個月內，我們回購了463,792股B類普通股 ，總購買價為280萬美元。截至2022年1月31日，根據股票回購計劃，仍有580萬股可供回購。
於截至2022年及2021年1月31日止六個月內，吾等分別支付900萬美元及130萬美元回購200,438股及109,381股B類普通股， 該等B類普通股由本公司僱員競購，以履行與遞延股份單位歸屬及解除對限制性股份的限制有關的僱員預扣税項責任 。該等股份已由本公司根據其於歸屬日期前一交易日的公平市價回購。
資源的其他 來源和用途
我們正在考慮對某些子公司進行剝離 和其他潛在處置。正在考慮的一些交易處於早期階段， 其他交易處於更高級階段。剝離可能包括在剝離之前向子公司貢獻大量現金、現金等價物、債務證券、 和/或股權證券，這將減少我們的資本資源。在2021財年，我們宣佈 董事會已指示我們為可能剝離net2phone雲通信業務做準備。管理層 隨後表示，潛在剝離的準備工作正在進行中，目標是在2022年7月31日本財年結束前完成剝離 。剝離將取決於我們董事會的授權。 目前不能保證這些交易中的任何一項都會完成。
2022年3月3日，net2phone 2.0，Inc.以總計1500萬美元的價格收購了Onwaba S.R.L.和Gem S.R.L.的全部流通股。Onwaba S.R.L.和Gem S.R.L.位於烏拉圭，使用的商號是Integra CCS。Integra CCS在美洲和歐洲提供基於雲的聯繫中心即服務 ，包括全方位支持、社交媒體集成、聊天機器人通信、工作流管理、用於定製聯繫中心解決方案的開發工具和大量第三方軟件集成。 收購價包括：(A)成交時支付的現金720萬美元，(B)成交時發行的27,765股B類普通股，價值100萬美元，(C)其中330萬美元，其中一半將在成交後12個月底支付，一半將在成交後24個月底支付，但須扣減對賣家的索賠(如果有)，以及(D)最高350萬美元的或有對價，基於四年期間的年度累積經常性席位收入 以現金和/或股票形式支付，由net2phone 2.0，Inc.酌情決定。
2022年3月1日，我們的子公司IDT國際電信有限公司以高達605萬美元的價格收購了Leaf全球金融科技公司的全部流通股。Leaf是新興市場的數字錢包服務提供商，目前為盧旺達、烏幹達和肯尼亞的未開户客户提供服務。Leaf錢包是一種在智能手機和非智能手機上都可以使用的移動平臺 通過應用程序或通過短碼訪問的USSD接口。Leaf數字錢包使客户能夠在國內和跨境在手機上存儲、發送、接收和兑換貨幣。Leaf平臺利用星級網絡 存儲和傳播交易數據，同時通過穩定的交易保持價值。Stella是一個開源、去中心化的區塊鏈網絡，它連接全球金融基礎設施，針對支付和專門支持跨境交易進行了優化 。收購價格包括(A)成交時以現金支付的50萬美元，(B)營運資本調整，最高為50,000美元，以及(C)最高550萬美元的或有代價，以五年期內的年度毛利為基礎 。
我們 打算在適當的情況下進行其他戰略投資和收購，以補充、擴大和/或進入新的業務。 在考慮收購和投資時，我們尋找機會來盈利地增長我們現有的業務和/或在質量上增加 我們投資組合中的業務範圍和多樣化。目前，我們不能保證我們將獲得符合我們投資回報標準的收購機會，或者我們進行符合我們標準的收購的努力一定會成功。
合同義務和其他商業承諾
下表量化了我們在2022年1月31日的未來合同義務和其他商業承諾：
Payments Due by Period (in millions) | 總計 | Less
than | 1–3 years | 4–5 years | After 5 years | |||||||||||||||
| 購買承諾 | $ | 4.5 | $ | 4.5 | $ | — | $ | — | $ | — | ||||||||||
| 服務協議規定的連通性義務 | 0.8 | 0.7 | 0.1 | — | — | |||||||||||||||
| 經營租賃，包括短期租賃 | 8.1 | 2.9 | 4.3 | 0.8 | 0.1 | |||||||||||||||
| 合同債務總額(1) | $ | 13.4 | $ | 8.1 | $ | 4.4 | $ | 0.8 | $ | 0.1 | ||||||||||
| (1) | 以上表格 不包括最高1000萬美元的NRS B類普通股潛在贖回金額，總計2210萬美元的履約保證金，以及170萬美元的其他潛在付款，原因是任何此類付款的金額和/或時間存在不確定性 。 |
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表外安排 表內安排
根據美國證券交易委員會相關法規的定義，我們 沒有任何“表外安排”，這些安排合理地可能會對我們的財務狀況、經營結果、流動性、資本支出或資本資源產生當前或未來的影響，但下列情況除外 。
在2013年7月我們剝離Straight Path時，我們與Straight Path在剝離前簽訂了各種協議 包括分離和分配協議，以實現分離併為我們在剝離後與Straight Path的關係提供框架，以及税務分離協議，其中規定了我們和Straight Path在剝離之前和包括剝離之前的期間內的聯邦、州、地方和外國税收責任。編制和提交該期間的納税申報單，並與税務機關就該期間的税收發生糾紛。根據分離和分銷協議，我們賠償直線路徑和直線路徑因其他 未能支付、履行或以其他方式解除協議中規定的任何責任和義務而造成的損失。根據《税務分離協議》，我們就拆分當日或之前結束的税期、除拆分公司及其子公司以外的所有税項責任，以及因拆分而產生的所有税項責任，賠償Straight Path或其任何子公司的所有税項責任，或與Straight Path業務相關的所有税項責任。(見本季度報告第一部分第1項所列綜合財務報表附註16)。
我們 為各州的利益通過第三方簽發履約保證金，以符合各州對匯款許可證和電信經銷商的財務 要求。截至2022年1月31日，我們的未償還履約保證金總額為2210萬美元。
第 項3.關於市場風險的定量和定性披露
國外 貨幣風險
截至2022年1月31日和2021年1月31日的三個月，國際業務的收入分別佔我們綜合收入的29%和15%，截至2022年1月31日和2021年1月31日的六個月，來自國際業務的收入分別佔我們綜合收入的28%和14%。在2021年2月1日，我們將某些收入的地理來源從美國更改為英國。我們收入的很大一部分是以美元以外的貨幣計算的。我們的外幣兑換風險得到一定程度的緩解，因為我們能夠用以相同貨幣支付的運營費用抵消部分非美元計價的收入。 雖然匯率波動的影響會影響我們以外幣計價的收入和支出，但我們在每個報告期結束時對外幣匯率變化的風險敞口的淨額通常並不重要。
投資 風險
出於戰略和投機目的，我們 持有一部分資產為債務和股票證券，包括對衝基金。截至2022年1月31日，我們的債務和股權證券的總價值為5230萬美元，佔我們 總資產的10.3%。對債務和股權證券的投資帶有一定程度的風險，在很大程度上取決於對證券和其他工具未來價格走勢的正確評估 。不能保證我們的投資經理 能夠準確預測這些價格走勢。近年來，證券市場的特點是波動性大，不可預測性強。因此，我們的投資價值可能會下降，也可能會上升，贖回時我們可能得不到最初 投資的金額。
第 項4.控制和程序
披露控制和程序的評估 。我們的首席執行官和首席財務官已經評估了 我們的披露控制和程序(如修訂後的1934年證券交易法規則13a-15(E)和15d-15(E)所定義的)的有效性， 截至本季度報告Form 10-Q所涵蓋的期間結束。根據這項評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序自2022年1月31日起有效。
更改財務報告內部控制 。在截至2022年1月31日的季度內，我們對財務報告的內部控制沒有發生任何變化，這些變化對我們對財務報告的內部控制 產生了重大影響，或有合理的可能性對其產生重大影響。
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第 部分II.其他信息
項目 1.法律訴訟
本季度報告第1項至第 部分包含的合併財務報表附註16介紹了我們參與的法律訴訟程序。
第 1a項。風險因素
在截至2021年7月31日的財政年度中，我們以Form 10-K格式發佈的年度報告第I部分的第1A項中披露的風險因素沒有實質性變化，但以下情況除外：
我們的研究和 開發(“R&D”)可能會受到白俄羅斯和烏克蘭持續發展的不利影響。
我們在白俄羅斯有相當數量的研發人員。白俄羅斯與俄羅斯和烏克蘭接壤。2022年2月，由於俄羅斯和烏克蘭的緊張局勢升級，俄羅斯駐紮在白俄羅斯的軍事人員是俄羅斯軍隊入侵烏克蘭的一部分。為了迴應白俄羅斯對入侵的支持和協助，美國等國和歐盟對白俄羅斯境內的多個個人和實體實施了制裁。美國和其他國家可能會採取其他潛在的報復措施，特別是如果白俄羅斯在衝突中扮演更積極的角色。雖然我們繼續密切關注白俄羅斯局勢，但任何長期或擴大的動亂、軍事活動或制裁都可能對我們未來的產品路線圖和研發產生不利影響 。我們無法預測是否會實施額外的制裁或其他措施，或者這些措施的性質 ，以及它們是否會直接或間接影響我們在白俄羅斯或其他地方的研發。
此外，我們的白俄羅斯 研發人員可能會受到第三方採取的報復行動的影響，這些報復行動涉及白俄羅斯支持入侵的實際或感知行動 ，包括網絡攻擊。
如果軍事衝突擴大到白俄羅斯，我們在那裏的行動可能會受到影響，包括人員供應、停電、網絡攻擊和我們有人員的地區的實戰。
上述任何 都可能對我們研究和開發新技術的能力產生不利影響，包括更正或增強支持我們當前產品和服務的現有 平臺，或開發新的或補充產品。
我們在英國的業務 以及英國與其他國家之間的業務面臨與英國退出歐盟(“Brexit”)相關的風險。
我們在全球範圍內開展業務，包括在英國開展有意義的業務。因此，我們受到各國監管環境變化的風險 。2016年6月23日，英國選民投票贊成脱離歐盟，即 或EU，(俗稱《脱歐》)。英國於2020年4月30日正式脱離歐盟，並已進入過渡期 至2020年12月31日。歐盟和英國於2020年12月24日締結了《歐盟-英國貿易與合作協定》 ，該協定於2021年1月1日臨時生效，並於2021年5月1日正式生效。TCA規定了英國和歐盟在某些領域的貿易安排(例如，貨物和一些服務、能源、漁業、社會保障協調)，但其條款在實踐中如何實施仍然存在不確定性，而且英國與歐盟的關係有一些關鍵方面沒有被TCA涵蓋，例如金融服務方面的安排。 TCA規定了聯合王國和歐盟在某些領域的貿易安排(例如，商品和服務、能源、漁業、社會保障協調)，但其條款在實踐中如何發揮作用仍然存在不確定性，而且英國與歐盟的關係有一些關鍵方面沒有納入TCA的範圍，例如金融服務方面。我們預計 英國和歐盟之間的TCA和其他未來協議條款的不確定性將繼續導致政治 和經濟不確定性，這可能會損害我們的業務和財務業績。除其他後果外，退出將擾亂英國和歐盟之間貨物、服務和人員的自由流動，並導致法律和監管複雜性增加， 以及在歐洲開展業務的潛在成本上升。在更好地理解TCA的條款在實踐中如何實施之前，以及在英國最終可能與歐盟簽訂的其他潛在協議的條款知道之前， , 無法確定英國脱離歐盟和/或任何相關的 事件可能對我們造成的影響程度；但是，英國退歐的任何這些影響，以及我們無法預料的其他影響，都可能對我們的業務、 商機、運營結果、財務狀況和現金流產生不利影響。同樣，歐洲和我們開展業務的其他 國家採取的類似行動可能會產生類似甚至更深遠的影響。
此外，英國脱歐可能 對歐洲和全球經濟或市場狀況產生不利影響，並可能導致全球金融市場、 和英鎊貨幣或其他貨幣(包括歐元)的價值不穩定。我們受英國和歐盟的經濟、市場和財政 條件以及這些條件的任何變化的影響。
IDT金融服務有限公司，或IDTFS，我們的直布羅陀銀行，目前在直布羅陀金融服務委員會的許可下運營。作為海外英國領土，在英國退歐過渡期結束後，IDTFS以前根據歐盟法律享有的護照權利停止有效。IDTFS與第三方達成了替代安排，為歐盟國家/地區的客户提供服務。 我們無法為這些客户提供服務，這將導致以前從他們那裏獲得的收入減少。
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第 項2.股權證券的未登記銷售和收益的使用
下表提供了有關我們在2022財年第二季度購買股票的信息：
總計 | 平均值 | Total
Number | 極大值 | |||||||||||||
| 2021年11月1日至30日 | — | $ | — | — | 5,768,497 | |||||||||||
| December 1–31, 2021 | — | $ | — | — | 5,768,497 | |||||||||||
| January 1–31, 2022 | 199,811 | $ | 44.79 | — | 5,768,497 | |||||||||||
| 總計 | 199,811 | $ | 44.79 | — | ||||||||||||
| (1) | 2016年1月22日，我們的董事會批准了一項股票回購計劃，最多可回購800萬股我們的B類普通股。 |
第 項3.高級證券違約
無
第 項4.礦山安全信息披露
不適用
第 項5.其他信息
無
第 項6.陳列品
展品 數 |
描述 | |
| 31.1* | 根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第302節通過的17 CFR 240.13a-14(A)首席執行官證書。 | |
| 31.2* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節通過的17 CFR 240.13a-14(A)對首席財務官的認證。 | |
| 32.1* | 根據2002年薩班斯-奧克斯利法案(Sarbanes-Oxley Act)第906節通過的《美國法典》第18編第1350條對首席執行官的認證 。 | |
| 32.2* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906節通過的《美國法典》第18編第1350條規定的首席財務官證書。 | |
| 101.SCH* | XBRL 分類擴展架構文檔 | |
| 101.CAL* | XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔 | |
| 101.DEF* | XBRL 分類擴展定義Linkbase文檔 | |
| 101.LAB* | XBRL 分類擴展標籤Linkbase文檔 | |
| 101.PRE* | XBRL 分類擴展演示文稿Linkbase文檔 | |
| 104 | 封面 頁面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中) |
| * | 存檔或隨函提供。 |
| 36 |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式安排由正式授權的簽名人代表註冊人簽署本報告。
| IDT 公司 | ||
| March 14, 2022 | 由以下人員提供： | /s/ SHMUEL Jonas |
| Shmuel 喬納斯 | ||
| 首席執行官 | ||
| March 14, 2022 | 由以下人員提供： | /s/ 馬塞洛·費舍爾 |
| 馬塞洛·費舍爾 | ||
| 首席財務官 | ||
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