吉信株式會社
2021年10月27日
途經埃德加
迪特里希·金先生
公司財務部
貿易與服務辦公室
美國證券交易委員會
內華達州F街100號
華盛頓特區，郵編：20549
| 回覆： | 吉信株式會社 |
| 表格F-1登記説明書第1號修正案 | |
| 於2021年10月1日提交 | |
| File No. 333-259129 |
尊敬的金先生：
本函是對2021年10月13日美國證券交易委員會(以下簡稱“委員會”)職員致吉信株式會社(“本公司”、“本公司”和“本公司”)的回信。為便於參考，我們在此答覆中列舉了 委員會的意見，並對其進行了相應編號。經修訂的F-1表格註冊説明書(“經修訂的第2號註冊説明書”)與本函件同時提交。
招股説明書摘要
與我們業務相關的風險，第2頁
1.我們注意到您對評論2的迴應，以及您在第3頁和第14頁修訂的風險披露。請進一步修訂這些披露，以包括您的 收入在對中國市場的銷售中所佔的百分比。在這方面，我們注意到，在截至2021年3月31日和2020年3月31日的財年中，此類銷售額分別約佔您收入的77.0%和55.4% 。
針對員工的意見，我們 修改了經修訂的第2號註冊説明書第1、3、15、35和60頁的披露內容，以包括面向中國市場的銷售在我們收入中所佔的百分比 。
風險因素，第7頁
2.我們注意到您對評論4的迴應。請 在一個新的風險因素中披露您的回覆內容，該風險因素解決了受中國法律法規約束的風險 並且明確承認，如果屬實，依賴於律師關於您的業務的各個方面是否受中國法律法規約束的意見存在固有的不確定性。此外，請將您 所依賴的GFE法律意見和與委託第三方的合作協議作為註冊聲明的證物提交，或告訴我們為什麼您 認為您不需要這樣做。
針對員工的意見，我們 (I)修改了修訂後的第2號註冊説明書第3頁和第15頁的披露內容，增加了一個新的風險因素，解決了受中國法律法規約束的風險 ，明確承認依賴律師的意見(br}與我們業務的某些方面是否受中國法律法規約束存在固有的不確定性)，以及(Ii)提交我們所依賴的GFE 法律意見以及與受託第三方的合作協議，如圖99.99.99所示 和10.35分別添加到修改後的第2號註冊説明書中。
在迴應您的意見時，公司確認 ：
| ● | 本公司對備案信息披露的充分性和準確性負責； |
| ● | 工作人員針對工作人員意見發表的意見或對披露的更改並不妨礙委員會就提交文件採取任何行動；以及 |
| ● | 在委員會或任何人根據美國聯邦證券法提起的任何訴訟中，公司不得將員工的評論作為辯護理由。 |
我們感謝工作人員為 提供的意見。如果您有任何問題，請隨時致電我們的律師Guillaume de Sampigny Esq.，Hunter Taubman Fischer&Li LLC，電話：(212)444-2058。
非常真誠地屬於你，
| /s/金山美 | ||
| 姓名： | 金山美 | |
| 標題： | 代表董事 | |
紀堯姆·德·桑皮尼(Guillaume De Sampigny)，Esq.
Hunter Taubman Fischer&Li LLC