依據第424(B)(5)條提交
註冊號碼333-248492
招股説明書副刊
(截至2020年8月28日的招股説明書)
$84,000,000
Aemetis，Inc.
普通股
股
_________
我們已與H.C. Wainwright&Co.，LLC或分銷代理簽訂了 市場發行銷售協議，或銷售協議，日期為2021年1月26日，有關出售本招股説明書附錄提供的普通股 。根據銷售協議的條款，根據本招股説明書補充條款，我們可以作為我們的代理，不時通過分銷代理以每股0.001美元的面值發售我們的普通股，總髮行價最高可達 $84,000,000。 本招股説明書附錄 我們可以不時通過分銷代理以每股面值0.001美元的價格發售我們的普通股，總髮行價最高可達 $84,000,000。根據 本招股説明書補充條款出售我們的普通股(如果有的話)將以任何允許的方式進行，該方式被視為根據修訂後的《1933年證券法》或《證券法》第415條規則 所定義的“按市場發售”的方式。分銷代理不需要 銷售任何具體數量，但將作為我們的分銷代理使用符合其正常貿易和銷售實踐的商業合理努力 。
經銷代理將有權 獲得佣金，佣金相當於根據銷售協議售出的每股毛價的3.0%。我們從出售普通股中獲得的 淨收益(如果有)將取決於實際出售的股票數量和 這些股票的發行價。有關支付給分銷代理的賠償的其他信息，請參見第S-16頁開始的“分銷計劃” 。在代表我們出售普通股方面， 分銷代理將被視為證券法所指的“承銷商”，分銷代理的補償 將被視為承銷佣金或折扣。我們還同意就某些責任(包括證券法下的責任)向分銷代理提供賠償 和貢獻。
您應將本招股説明書附錄 與隨附的基本招股説明書一起閲讀，包括對其的任何補充和修訂。本招股説明書附錄 參考隨附的基本招股説明書進行限定，除非本招股説明書附錄 中的信息取代隨附的基本招股説明書中包含的信息。如果沒有附帶的基本招股説明書，本招股説明書補充部分是不完整的， 不得交付或使用，除非與隨附的基本招股説明書相關，包括任何補充和修訂 。
我們的普通股在納斯達克 股票市場上市，代碼為“AMTX”。2021年1月25日，我們普通股在納斯達克股票市場的最新銷售價格為每股8.80美元。
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投資我們的證券涉及高度風險 。請參閲本招股説明書補充説明書S-8頁開始的“風險因素”部分， 隨附的基本招股説明書和我們截至2019年12月31日的10-K表格年度報告中的相應章節，以及我們隨後根據1934年證券交易法提交給美國證券交易委員會的文件， 這些內容通過引用併入本招股説明書補充材料中。
美國證券交易委員會 和任何州證券委員會都沒有批准或不批准這些證券，也沒有確定本招股説明書附錄 或隨附的基礎招股説明書是否真實或完整。任何與此相反的陳述都是刑事犯罪。
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H.C.温賴特公司(H.C.Wainwright&Co.)
本招股説明書增刊日期為2021年1月26日
目錄表
| 招股説明書副刊 | 頁 |
| 關於本招股説明書增刊 | S-II |
| 關於前瞻性信息的特別説明 | S-III |
| 招股説明書補充摘要 | S-1 |
| 危險因素 | S-8 |
| 收益的使用 | S-11 |
| 稀釋 | S-12 |
| 本公司普通股市場價格及相關股東事項 | S-14 |
| 大寫 | S-15 |
| 配送計劃 | S-16 |
| 法律事務 | S-17 |
| 專家 | S-17 |
| 在那裏您可以找到更多信息 | S-17 |
| 以引用方式併入某些資料 | S-18 |
| 招股説明書 | |
| 關於這份招股説明書 | 1 |
| 現有信息 | 1 |
| 以引用方式併入某些資料 | 2 |
| 前瞻性陳述 | 2 |
| 危險因素 | 2 |
| 選定的合併財務數據 | 3 |
| 我們可能提供的證券説明 | 4 |
| 股本説明 | 4 |
| 優先股的説明 | 7 |
| 債務證券説明 | 8 |
| 手令的説明 | 17 |
| 對權利的描述 | 19 |
| 單位説明 | 20 |
| 收益的使用 | 21 |
| 配送計劃 | 21 |
| 證券的有效性 | 22 |
| 專家 | 22 |
| S-I |
關於本 招股説明書附錄
在做出投資決定之前，您應仔細閲讀整個 招股説明書附錄和隨附的基礎招股説明書，包括以下“風險 因素”中包含和引用的信息、本招股説明書附錄和隨附的基礎招股説明書中以引用方式併入的信息、 財務報表和隨附的基礎招股説明書中以引用方式併入的其他信息，然後再做出投資決定。
本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書構成了我們向美國證券交易委員會(SEC)提交的表格S-3註冊聲明的一部分，該聲明使用了“擱置”註冊流程。本文檔由兩部分組成。第一部分包括此招股説明書 附錄，為您提供有關此產品的具體信息。第二部分(隨附的基本招股説明書) 提供了更多一般信息，其中一些信息可能不適用於此次發行。一般來説，當我們只提到招股説明書的時候， 我們指的是兩個部分的結合。本招股説明書附錄可能會添加、更新或更改附帶的 基本招股説明書中包含的信息。如果我們在本招股説明書附錄中所作的任何陳述與所附的基礎招股説明書或通過引用併入本文或其中的任何文件中的陳述不一致，則本招股説明書 附錄中所作的陳述將被視為修改或取代所附的基礎招股説明書和通過引用併入本文或其中的此類文件中所作的陳述。
除上下文另有要求外， 術語“Aemetis，Inc.”、“Company”、“Our Company”、“We”、“Us”或 “Our”均指Aemetis，Inc.(內華達州的一家公司)及其子公司。我們所説的“您”是指 在此發行的普通股的購買者或潛在購買者。
本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書與普通股發行有關。在購買在此提供的任何證券之前，我們敦促您仔細閲讀 本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書，以及此處和其中引用的信息 ，如標題“此處您可以找到更多信息”和“通過引用合併某些 信息”中所述。這些文檔包含您在做出投資決策時應考慮的重要信息 。本招股説明書附錄可能會在隨附的基本招股説明書中添加、更新或更改信息。
您應僅依賴本招股説明書附錄中包含或通過引用併入的信息 、隨附的基本招股説明書以及我們授權用於本次發售的任何免費寫作 招股説明書。我們和分銷代理沒有授權 任何人向您提供不同的信息。如果任何人向您提供不同或不一致的信息，您不應 依賴它。我們不會，分銷代理也不會在 不允許進行要約或銷售的任何司法管轄區或提出要約或招攬的人沒有資格這樣做的任何司法管轄區，或向向其提出要約或招攬的任何人 提出出售這些證券的要約。您應假定本招股説明書附錄、隨附的基本招股説明書、通過引用併入本文和其中的文檔，以及 我們授權與本次發售相關使用的任何免費編寫的招股説明書中顯示的信息僅在這些文檔的日期是準確的。自這些日期以來，我們的業務、財務狀況、運營結果和前景可能已發生變化。在作出投資決定之前，您應仔細閲讀 本招股説明書全文及隨附的基本招股説明書，包括以下 “風險因素”項下包含和引用的信息、本招股説明書附錄和隨附的 基本招股説明書中通過引用併入的信息，以及通過引用併入隨附的基本招股説明書中的財務報表和其他信息。 您還應閲讀並考慮我們在本招股説明書附錄標題為“通過引用併入某些信息”一節中向您推薦的文檔中的信息。
本招股説明書附錄和隨附的 基礎招股説明書包含本文所述部分文檔中包含的某些條款的摘要，但為獲取完整信息，請參考實際文檔 。所有摘要均由實際文檔完整限定。 本文提及的某些文檔的副本已經或將作為註冊説明書的證物提交， 本招股説明書附錄是註冊説明書的一部分，或作為通過引用併入本文的文檔的證物，您可以在以下標題下獲得 這些文檔的副本，標題分別為“在此處可以找到更多信息”和“通過引用併入某些信息” 。(#xA0； ； ；)我們注意到，我們在任何協議中所作的陳述、保證和契諾僅為該協議各方的利益(在某些情況下，包括在該協議各方之間分擔風險的目的)，並且不應被視為對您的陳述、保證或契諾。該協議 作為本協議引用的任何文件的證物。此外，此類陳述、保證或契諾僅在作出之日 準確。因此，此類陳述、保證和契諾不應被認為是準確反映我們當前事務狀態的 。
| S-II |
我們引用的文檔中包含的行業和市場數據以及其他統計信息均基於我們自己的估計、獨立出版物、 政府出版物、市場研究公司的報告或其他已公佈的獨立來源，並且我們都認為 是合理的估計。雖然我們相信這些消息來源是可靠的，但我們沒有獨立核實這些信息。
根據與本招股説明書附錄相關的註冊 聲明提供的證券，只有在註冊聲明最初生效日期 起不超過三年的情況下才能發售和出售，但須遵守適用的 證券交易委員會規則延長這一期限。
有關前瞻性信息的特別 説明
本招股説明書附錄，包括 題為“招股説明書補充摘要”和“風險因素”的章節、附帶的基本招股説明書， 以及通過引用併入本文和其中的文件，包含符合修訂的1933年證券法第27A條 或修訂的1934年證券交易法第21E條的前瞻性陳述 或交易法、1995年私人證券訴訟改革法案或PSLRA，或者這些 警示聲明是根據證券法、交易法和PSLRA作出的，目的是 獲得此類法律的“安全港”條款的好處。本招股説明書附錄或隨附的基本招股説明書中包含或以引用方式併入本招股説明書或隨附的基本招股説明書中的所有歷史事實陳述 ，包括有關我們未來經營業績和財務狀況、業務戰略以及未來經營計劃和目標的陳述 均為前瞻性陳述。本招股説明書附錄中的前瞻性陳述包括但不限於有關 的陳述：
·管理層的計劃；
·關於我們產品的投入品價格與我們產品價格的市場狀況趨勢 ；
·我們 維護和擴展與供應商的戰略關係的能力；
·可再生燃料需求趨勢 ；
·新冠肺炎全球危機對我們業務的 影響；
·關於我們產品的投入品價格與我們產品價格的市場狀況趨勢 ；
·我們 利用批准的原料途徑的能力；
·我們 能夠利用我們的位置和基礎設施；
·我們 在凱斯工廠採用低成本、非食品的先進生物燃料原料的能力；
·我們採用增值 副產品加工系統的能力；
·我們 有能力擴展到生物柴油及其副產品的替代市場，包括繼續擴大我們在國際市場的銷售 ；
| S-III |
·監管政策變化對我們業績的 影響，包括印度政府最近對税收政策、柴油價格和相關補貼的變化；
·我們 有能力繼續開發新的知識產權，並維護和保護新的和現有的知識產權；
·我們採用、開發和商業化新技術的能力；
·我們 有能力以更商業化的條款或完全不按商業條款為優先債務進行再融資；
·我們 繼續為運營提供資金的能力以及我們未來的流動性和資本資源來源；
· 我們在EB-5票據計劃下銷售額外票據的能力，以及我們對在EB-5票據計劃下從第三方託管中釋放資金的期望 ；
·我們 提高利潤率的能力；
·我們 籌集額外資本的能力；以及
·我們的 預計將使用此次發行的淨收益。
新冠肺炎可能會加劇上述和/或其他風險、不確定性和其他因素中的一個或多個，這些風險、不確定性和其他因素在我們提交給美國證券交易委員會的報告中得到了更充分的描述。 此外，此類陳述可能會受到一般行業和市場狀況以及增長率以及一般國內和國際經濟狀況的影響。此類前瞻性陳述僅在作出之日發表，除法律要求的 外，我們不承擔任何義務更新任何前瞻性陳述，以反映本招股説明書附錄日期之後的事件或情況 。如果我們更新或更正一個或多個前瞻性陳述，投資者和其他人 不應斷定我們將對其他前瞻性陳述進行額外的更新或更正。
在許多情況下，您可以通過“可能”、“將會”、“應該”、“預期”、“計劃”、“ ”“預期”、“可能”、“打算”、“目標”、“項目”、“預期”、“ ”相信、“估計”、“預測”、“潛在”或“繼續”等術語或其他類似表述來識別前瞻性的 陳述。
本招股説明書附錄或隨附的基礎招股説明書中包含或引用的前瞻性陳述反映了我們截至本招股説明書補充説明書 日期對未來事件的看法，受風險、不確定性、假設和環境變化的影響 這些風險、不確定性、假設和環境變化可能會導致我們的實際結果、業績或成就與任何前瞻性 陳述中明示或暗示的結果、業績或成就大不相同。雖然我們相信前瞻性陳述中反映的預期是合理的，但我們不能保證 未來的事件、結果、業績或成就。許多重要因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中指出的大不相同 ，包括但不限於“風險因素”中描述的那些因素。 請所有讀者注意，本招股説明書附錄中包含的前瞻性陳述以及通過引用併入本招股説明書附錄的文檔中的前瞻性陳述不能保證未來的業績，我們不能向任何讀者保證此類 陳述將會實現或前瞻性事件和情況將會發生。實際結果可能與前瞻性陳述中預期或暗示的結果大不相同 。
我們敦促您在評估前瞻性陳述時仔細考慮這些因素 ，並告誡您不要過度依賴這些前瞻性陳述。 我們在本招股説明書附錄或隨附的 基礎招股説明書中包含或引用的所有前瞻性陳述都是基於我們在適用文檔發佈之日獲得的信息。我們沒有義務 公開更新或修改任何前瞻性聲明，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因，但法律另有要求的除外。因此，您不應認為我們隨着時間的推移保持沉默意味着實際事件如此類前瞻性陳述中所表達或暗示的那樣存在。
| S-IV |
您應閲讀本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書， 連同我們提交給證券交易委員會的通過引用併入的文件，以及 我們可能授權用於此次發行的任何免費撰寫的招股説明書，並瞭解我們未來的實際結果可能與我們預期的大不相同 。我們通過 這些警告性聲明來限定上述文檔中的所有前瞻性聲明。
| S-V |
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招股説明書 補充摘要 下面的業務摘要 重點介紹了本招股説明書附錄或附帶的 基本招股説明書中包含的或通過引用併入本招股説明書中的一些信息。但是，由於這只是一個摘要，並不包含可能對您很重要的所有信息。 您應仔細閲讀本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書，包括通過引用方式併入的文檔 ，這些文檔在本招股説明書補充説明 和隨附的基本招股説明書的“通過引用併入某些信息”一節中進行了描述。您還應仔細考慮本招股説明書 附錄“風險因素”一節中討論的事項，以及附帶的基本招股説明書和本文引用的其他文件 中討論的事項。此外，本招股説明書附錄中包含的信息包括“前瞻性陳述”， 這些陳述基於對未來發展及其對我們的潛在影響的當前預期和信念。 不能保證實際影響我們的未來發展會是預期的發展。有關前瞻性陳述的警示信息，請參閲本招股説明書的前兩頁 附錄. 我公司 我們是一家國際可再生燃料和生物化工公司，專注於通過收購、開發和商業化 創新技術來生產先進燃料和化學品，通過將乙醇和生物柴油工廠轉化為 先進的生物煉油廠來取代傳統的基於石油的產品。 我們在兩個可報告的地理區域 開展業務：“北美”和“印度”。 北美
我們擁有並運營着位於加利福尼亞州凱斯(“凱斯工廠”)的年產6000萬加侖乙醇的生產設施。凱斯工廠通過使用天然氣動力汽輪機生產自己的熱電聯產(“CHP”)，並100%重複利用其零排放的工藝水。除了乙醇，凱斯工廠還生產濕酒糟(“WDG”)、玉米油和濃縮酒糟可溶性物質(“CDS”)，所有這些都作為動物飼料出售給當地的奶牛場和飼養場。凱斯工廠生產低碳燃料乙醇的主要原料是第二號黃色凹陷玉米。玉米由J.D.Heiskell從中西部的各種穀物設施採購，並通過聯合太平洋鐵路運往凱斯工廠附近的卸貨設施。在2017年第三季度，我們與一家主要的工業氣體公司 簽訂了一項協議，銷售CO2在凱斯工廠生產，為北美部門增加了收入。 我們還在加利福尼亞州Riverbank，Kyes工廠附近租了一塊地，我們計劃利用從LanzaTech Technology(“LanzaTech”) 和InEnTec Technology(“InEnTec”)獲得許可的生物質轉化為燃料的技術，建造一個纖維素乙醇生產設施(“Riverbank Cellosic乙醇設施”)，能夠將加州當地剩餘的生物質-主要是農業廢物- 轉化為超低碳可再生能源通過生產超低碳強度的可再生纖維素燃料乙醇， 我們希望獲得更高價值的D3纖維素可再生識別號(“RIN”)和加州的低碳燃料標準(“LCFS”)碳信用額度。
2018年，Aemetis Biogas，LLC(“ABGL”) 成立，在凱斯工廠附近的當地奶牛場建造沼氣池，其中許多已經是凱斯工廠生產的WDG的客户。消化器通過管道連接到氣體清理和壓縮設施，以生產 可再生天然氣(“RNG”)。ABGL已經完成了兩個乳品消化池和相關連接管道的建設。 我們還與凱斯工廠附近的另外15個當地奶牛場簽署了參與協議，以捕獲他們的甲烷， 否則這些甲烷將主要從糞便廢水瀉湖排放到大氣中。我們計劃從 多個奶牛場捕獲甲烷，並通過管道將這些氣體輸送到我們凱斯工廠的一個集中地點。然後，甲烷中的雜質將被除去 並淨化成生物甲烷，以注入當地公用管道或可再生壓縮天然氣(RCNG) 卡車裝載站，該裝載站將為當地卡車車隊提供服務，以取代柴油。生物甲烷也可以在我們的凱斯工廠用來取代以石油為基礎的天然氣。ABGL項目的環境效益非常顯著，因為奶製品 沼氣根據加州LCFS具有負碳強度(“CI”)，並且還將根據聯邦 可再生燃料標準(“RFS”)獲得D3 RIN。ABGL已經建造了前兩個消化池，並在2020年第三季度完成了建設並開始運營 。
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| S-1 |
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2017年，Goodland Advanced Fuels，Inc.(“GAFI”) 成立，以1540萬美元收購堪薩斯州Goodland的土地、建築和工藝設備，用於建設和開發下一代生物燃料設施。GAFI與Third Eye Capital Corporation(“Third Eye Capital”)簽訂了票據購買協議。GAFI，Aemetis，Inc.(“Aemetis”)及其子公司Aemetis Advanced Product Kyes(“AAPK”)還簽訂了 單獨的公司間循環票據，根據該票據購買協議，GAFI可將循環貸款收益的一部分借給AAPK。2019年12月31日，Aemetis行使了與上述 相關的選擇權，購買了GAFI的所有股本，並計劃未來在古德蘭工地建設一個先進的生物燃料設施。 在2019年12月31日之前，GAFI作為可變利益實體併入財務報表。
我們於2018年8月24日簽訂了從三菱購買設備的協議 。我們從2020年第一季度開始設備安裝。該協議允許將設備延期付款，直到該裝置開始運行，預計將在2021年第一季度完成。 三菱陶瓷膜系統通過減少Kyes設施的天然氣使用量，實現該設施的逐步電氣化。 該設施的天然氣使用量將減少。 該設備預計將在2021年第一季度開始運行。 三菱陶瓷膜系統可通過減少Kyes設施的天然氣使用量來逐步實現該設施的電氣化。陶瓷膜裝置通過減少Kyes 設施蒸餾部分的蒸汽使用量來實現這一點。該項目降低了Kyes乙醇工廠的碳強度，使Aemetis能夠實現銷售乙醇的更高價格 。
2019年，我們在凱斯工廠生產了四種產品 ：變性乙醇、WDG、玉米油和CDS。根據與J.D.Heiskell簽訂的購買協議，我們將100%的乙醇和WDG生產的 出售給J.D.Heiskell。在2020年第一季度， 我們根據與J.D.Heiskell的購買協議將生產的乙醇100%出售給J.D.Heiskell，轉變為 將此類乙醇100%直接銷售給KinEnergy Marketing LLC(“KinEnergy”)，並將成品罐中儲存的乙醇 歸本公司所有。我們通過J.D.Heiskell 向當地動物飼養場(主要是家禽)以及其他飼料廠銷售少量玉米油，用於各種動物飼料產品。少量CDS作為動物飼料補充劑出售給各種 當地第三方。銷售給KinEnergy的乙醇定價是根據KinEnergy與我們之間的營銷 協議確定的，通常基於石油價格信息服務(Oil Price Information Service)公佈的交付到舊金山灣區的乙醇的每日和月度定價，以及KinEnergy與眾多燃料混合商 談判簽訂的季度合同。WDG的價格是根據A.L.Gilbert與我們之間的營銷協議按月確定的 ，通常參考幹酒糟(“DDG”)、玉米和其他蛋白質飼料的當地價格 。在2020年，我們增加了第五種產品，高級酒，直接銷售給整個西海岸的各種客户。 高級酒的定價是基於當前市場的需求和供應限制。 下表列出了與2018年相比，我們2019年乙醇和WDG的生產和銷售情況 ：
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| 2019 | 2018 | %變化 | ||||||||||
| 乙醇 | ||||||||||||
| 售出加侖(以2000為單位) | 64,708 | 65,596 | -1.4 | % | ||||||||
| 平均售價/加侖 | $ | 1.77 | $ | 1.74 | 1.7 | % | ||||||
| WDG | ||||||||||||
| 售出噸(單位：2000) | 428 | 424 | 0.9 | % | ||||||||
| 平均售價/噸 | $ | 80.65 | $ | 76.38 | 5.6 | % | ||||||
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我們戰略的關鍵要素包括： 利用技術開發和生產額外的先進生物燃料和可再生化學品 。我們繼續根據我們現有的專利評估新技術和開發技術，並正在進行研究和開發，以利用可再生原料生產可再生化學品和先進生物燃料 。
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| S-2 |
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我們的目標是繼續將我們的技術組合 商業化，並擴大對這些先進生物燃料和生物化工技術的採用。我們擁有LanzaTech和InEnTec技術(“LanzaTech和InEnTec技術”)的某些獨家權利 ，可將農業 果園、森林、乳製品以及建築和拆卸廢棄物轉化為生物燃料 行業中稱為“纖維素乙醇”的超低碳可再生燃料。我們打算利用這項技術從加州中央山谷的河岸纖維素 乙醇設施的果園廢木和堅果殼中大量可獲得的農業生物質廢物中生產纖維素乙醇。我們計劃的一期工程估計每年有1200萬加侖的銘牌產能。我們打算將生產設施擴大到估計每年3600萬加侖的銘牌產能，並在加州 建立更多的工廠，以利用估計1.6噸的廢棄果園木材，以及其他廢棄木材和堅果殼原料。
通過繼續 開發和採用增值副產品加工系統，並優化我們現有工廠的其他加工系統，使收入和現金流多樣化並擴大現金流。 2012年4月，我們在凱斯工廠安裝了DCO提取裝置，並開始提取玉米油以銷售到牲畜飼料市場 。2014年，我們安裝了第二套榨油系統，以進一步提高這一工藝的玉米油產量。在2017年期間，我們達成協議，將凱斯工廠生產的幾乎所有二氧化碳出售給Messer，後者正在凱斯工廠附近建造一座液體二氧化碳捕集工廠，該工廠於2020年第二季度開始運營。我們計劃安裝 機械蒸汽回收(MVR)技術，該技術可將工藝蒸汽壓縮為蒸汽，從而 減少用水量和能耗。此外，我們還開發了Aemetis集成微電網解決方案(AIMS) ，可以用無碳電力取代天然氣電力。我們將繼續進行評估，並在可用資金和運營自由現金流允許的情況下，採用額外的增值流程，以降低成本並提高凱斯工廠生產的乙醇、濕法天然氣、DCO和二氧化碳的價值。
利用我們作為工廠運營商的地位開發 額外的收入和盈利來源。2018年12月，我們利用與加州中央山谷奶農的關係，簽署了租約並籌集資金，建設了ABGL中央乳製品消化池集羣，建造了收集甲烷的乳品 消化池，這些沼氣池將通過管道輸送到我們的凱斯工廠。我們已經建造了頭兩個消化池， 並在2020年第三季度完成了管道的建設。此外，我們還與大約 15個額外的奶牛場簽署了協議，以建造額外的奶牛消化器。此外，我們還在繼續評估我們現有 和計劃中的運營技術，以開發堪薩斯州古德蘭的物業。
收購、許可我們的技術，或與其他乙醇和生物柴油工廠建立合資企業 。美國大約有200家乙醇工廠和100多家生物柴油工廠在運營 ，巴西、阿根廷、印度和世界其他地方的生物燃料工廠可以 進行升級，以利用我們商業部署或許可的技術擴大收入和改善現金流。在Kyes、Kakinada和/或新的Riverbank工廠開發 技術並進行商業演示後，我們將在機會主義的 基礎上評估收購其他生物燃料生產設施的所有權股權並與其他乙醇、可再生柴油或可再生噴氣燃料設施簽訂合資企業或許可協議 的好處。
評估和尋求技術收購機會。 我們打算評估並尋求獲得能夠帶來增值機會的技術和流程的機會 ，因為財務資源和業務前景使收購這些技術和流程變得明智。此外， 我們還可能尋求收購公司、簽訂許可協議或與提供採用可增加收益的技術的前景的公司建立合資企業 。 2020年3月18日，美國財政部煙草和酒精税務局(“TTB”)提供豁免，允許乙醇工廠生產用於洗手液的高級酒精 。在2020年4月的第一週，我們獲得了永久許可，允許在豁免期後銷售燃料乙醇、工業酒精和飲用酒精烈酒。因此，我們開始供應酒精作為洗手液的一種成分。2020年6月，我們將BioFuels Marketing，Inc.更名為Aemetis Health Products，Inc.，並開始了在零售品牌和白標市場混合、裝瓶和銷售洗手液的銷售和營銷戰略。
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| S-3 |
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在2020年第二季度，作為洗手液成分的高級酒精的初始需求 由於嚴重的供應短缺而經歷了新冠肺炎大流行的需求大幅增加，因此，我們能夠生產和供應大量該產品。隨着最初的供應短缺問題基本得到解決，通過整體市場的增長和消費者行為的改變，高級酒類在這個市場的銷售預計將保持強勁。 市場正常化將取決於與新冠肺炎疫情 相關的外部發展；然而，我們相信合格的生產商將在疫情 時間表之後繼續看到持續消費需求的機會。作為一家高檔酒精生產商，我們計劃將產品質量提高到美國藥典級別，並擁有永久供應這個市場所需的 許可證，我們預計將處於有利地位，能夠生產出高質量的產品，並開發 營銷渠道，縮小供應商和最終客户之間的差距。
印度
我們還擁有並運營位於印度Kakinada的生物柴油生產設施(“Kakinada工廠”)，其銘牌產能為每年15萬噸，或每年約5000萬加侖。我們相信，以銘牌產能計算，Kakinada工廠是印度最大的生物柴油生產設施之一。鹿田工廠能夠將各種植物油和動物脂肪廢料加工成符合國際產品標準的生物柴油。鹿田工廠還將生物柴油精煉過程中產生的粗甘油副產品蒸餾成精製甘油，然後銷售給製藥、個人護理、塗料、粘合劑和其他 行業。 2019年，我們在鹿田工廠主要生產了兩種產品 ：生物柴油和精煉甘油，這些產品是在生產生物柴油的過程中產生的副產品 ，對粗甘油進行進一步加工而生產的。2019年預處理裝置升級後，我們可以將高FFA油轉化為可再生油原料 ，該原料可轉化為生物柴油並出售給印度的生物柴油市場工廠或出口到外國工廠用於生產生物柴油、可再生柴油和/或噴氣燃料 。從2019年第三季度開始，將高FFA油加工成生物柴油的副產品是PFAD， 可以進一步加工成生物柴油或直接銷售到市場。 下表列出了我們2019年和2018年生物柴油和精煉甘油的生產和銷售情況 ：
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| 2019 | 2018 | %變化 | ||||||||||
| 生物柴油 | ||||||||||||
| 售出噸數(1) | 46,971 | 19,846 | 136.7 | % | ||||||||
| 平均售價/噸 | $ | 904 | $ | 857 | 5.5 | % | ||||||
| 精製甘油 | ||||||||||||
| 售出噸數 | 5,173 | 4,748 | 9.0 | % | ||||||||
| 平均售價/噸 | $ | 543 | $ | 941 | -42.3 | % | ||||||
| (1)1公噸等於1000公斤(約2204磅)。 | ||||||||||||
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印度的生物柴油定價與石油柴油價格掛鈎 ，因此，石油柴油價格的上漲預計將有利地影響我們印度業務的 盈利能力。 我們戰略的關鍵要素包括： 利用印度政府最近的政策變化 。我們計劃繼續在印度發展傳統的散裝、船隊、工業、零售和運輸生物柴油市場 ，我們相信，由於政府税收結構和政策的潛在變化，以及政府政策變化可能帶來的新營銷渠道的變化，這些市場在經濟上變得更具吸引力。開徵商品及服務税(“GST”)使間接税合理化 ，根據政府石油營銷公司(“政府石油營銷公司”)合同引入生物柴油銷售 ，以及執行與主要石油消費者的合同 ，預計將推動我們印度部門的收入和利潤率。
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| S-4 |
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尋求政府石油營銷公司的投標報價 。2019年，根據印度政府將生物柴油與柴油混合的任務，Kakinada工廠贏得了向印度斯坦石油公司、巴拉特石油公司和印度石油公司等政府石油營銷公司供應生物柴油的招標 ，並於2019年5月開始供應生物柴油。這些招標每年(通常在12月)開放，為下一個 年徵集投標。2020年間，印度政府推遲了招標的發佈，但繼續表示最快將於2021年第一季度發佈招標 。我們計劃繼續以經濟合理的條件繼續執行政府石油市場公司提出的這些投標要約 。
使我們來自印度的原料多樣化。我們設計的鹿田工廠具有從多種原料生產生物柴油的能力。2009年，我們開始用未精煉的棕櫚油(“NRPO”)生產生物柴油。2014至2019年，我們的原料進一步多樣化，包括動物油和 脂肪，用於生產銷售到歐洲市場的生物柴油、精煉、漂白和除臭棕櫚油 硬脂油、粗棕櫚油硬脂油和RBD棕櫚油硬脂油。使用RBD棕櫚油硬脂的副產品是棕櫚油脂肪酸蒸餾器(“PFAD”)， 從2019年第三季度開始，它可以進一步加工成生物柴油並出售，或直接銷售到市場。 此外，Kakinada工廠能夠用用過的食用油(“UCO”)生產生物柴油；但是，目前印度不允許進口UCO ，因此，我們正在尋找當地的供應來源。2018年，我們在Kakinada工廠完成了一套預處理裝置，將高達5%的高遊離脂肪酸(“FFA”) 原料轉化為可用於生產生物柴油的油，並於2019年進一步升級，將高FFA原料轉化為高達20%的高遊離脂肪酸原料， 這兩種原料的成本都低於我們的傳統原料。
開發和商業部署技術以生產 高利潤率產品。我們計劃繼續投資於將質量較低的廢油轉化為價值更高的生物燃料，包括可再生柴油。此外，我們還在繼續評估 工廠產能和效率方面的改進。我們計劃投資於那些能夠提高生物柴油和精煉甘油加工效率和生產能力的領域。這些轉換過程的技術可能是從第三方獲得許可的，也可能是內部開發的。
評估和尋求技術收購機會。 我們打算評估並尋求獲得可帶來增值收益機會的技術和流程的機會 ，因為財務資源和業務前景使收購這些技術和流程變得明智。此外， 我們還可能尋求收購公司，或與提供增值業務機會的公司簽訂許可協議或組建合資企業 。
我們的歷史 我們於2006年以美國乙醇公司的名義在內華達州註冊成立。2007年12月7日，我們完成了美國乙醇公司與上市殼牌公司Marwich II，Ltd.的反向合併。出於會計目的，反向合併被視為反向收購，美國乙醇 為收購方，Marwich為被收購方。反向合併完成後，我們更名為AE BioFuels， Inc. 2011年，我們收購了Zymetis，Inc.，這是一家 生物技術公司，擁有一種獲得專利的有機體，可以生產可再生的先進生物燃料和生物化學品。作為收購的一部分，我們更名為Aemetis，Inc.在2012年，我們收購了Cilion，Inc.的所有流通股 ，從而收購了凱斯工廠。
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| S-5 |
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我們的辦公室 我們的主要執行辦公室和公司總部位於加利福尼亞州庫比蒂諾700Suite700Stevens Creek大道20400號，郵編為95014。 我們的電話號碼是(408213-0940)。我們的網站是Www.aemetis.com。除以下“您可以 查找更多信息的位置”中所述的信息外，本招股説明書附錄或隨附的基本招股説明書中不包含有關本網站的信息或可通過其訪問的信息 ，您不應將其視為本招股説明書 附錄或隨附的基本招股説明書的一部分，也不應將其視為本招股説明書附錄或隨附的基本招股説明書的一部分。我們的網站地址僅作為非活動文本參考。
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| S-6 |
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供品 | |
| 發行人 | Aemetis，Inc. |
| 發行的證券 | 我們普通股的總髮行價高達84,000,000美元。 |
| 要約方式 | 我們已於2021年1月26日與H.C.Wainwright&Co.，LLC或經銷代理簽訂了一份關於出售本招股説明書附錄提供的普通股的市場發行銷售協議或銷售協議。根據銷售協議的條款，根據這份招股説明書補充資料，我們可以作為我們的代理，不時通過分銷代理以每股0.001美元的面值發售我們的普通股，總髮行價高達84,000,000美元。根據本招股説明書附錄出售我們的普通股(如果有的話)將按照1933年證券法(修訂後)或證券法第415條規定的“在市場上發行”的任何允許的方式進行。見本招股説明書增刊S-16頁標題為“分銷計劃”一節。 |
| 納斯達克代碼 | “AMTX。” |
| 收益的使用 | 我們打算將此次發售的淨收益用於購買工藝設備，包括升級我們的高純度消毒劑酒精設施所需的設備，為新項目的工程、許可和建設提供資金，提供營運資金，併為一般企業用途提供資金。我們還可以用此次發行的淨收益的一部分來償還某些債務。見本招股説明書附錄第S-11頁標題為“收益的使用”一節。 |
| 危險因素 |
投資我們的普通股是有風險的。在決定投資我們的普通股 之前，您應仔細 考慮本招股説明書附錄中“風險因素”項下描述的風險、我們最新的10-K年度報告和後續的Form 10-Q季度報告中描述的風險，以及本招股説明書和隨附的基本招股説明書中包含或併入的 其他信息。
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| S-7 |
危險因素
投資我們的證券涉及高度風險 。在決定是否投資我們的證券之前，您應仔細考慮以下風險， 連同本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書中的其他信息，以及我們提交給SEC的其他文件中包含的 信息，以及我們在隨後提交給證券交易委員會的文件中反映的對我們風險因素的任何修訂或更新，這些修訂或更新通過引用併入本招股説明書附錄和隨附的基礎招股説明書全文中， 連同本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書中的其他信息， 連同本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書中的其他信息， 以及本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書中的其他信息。以及我們已授權在與此次發行相關的 中使用的任何免費書面招股説明書。如果這些風險中的任何一個實際發生，我們的業務、財務狀況、運營結果或現金流都可能受到嚴重損害 。這可能會導致我們證券的交易價格下跌，導致您的全部或部分投資損失 .
與此產品相關的風險
疾病、大流行(如新冠肺炎) 或任何其他公共衞生危機的廣泛爆發可能會對我們的財務狀況、運營結果 或現金流產生重大不利和不穩定的影響。
新冠肺炎的蔓延已導致 從2020年1月開始的全球業務中斷，包括能源和天然氣行業的中斷。2020年3月，世界衞生組織宣佈新冠肺炎疫情為大流行，美國經濟開始受到明顯影響。新冠肺炎疫情對全球經濟產生了負面影響，擾亂了全球供應鏈 ，降低了全球對商品和服務的需求，並造成了金融和大宗商品市場的大幅波動和中斷。 新冠肺炎疫情對我們的運營和財務業績(包括 我們在預期時間框架內執行我們的業務戰略和項目的能力)的影響程度是不確定的，取決於各種 因素，包括對乙醇、生物柴油、WDG、甘油、CDS和DCO的需求、對我們運營物業能力至關重要的人員、設備和服務的可用性 以及政府對旅行、運輸和運營的潛在限制的影響 。關於中斷的程度和持續時間存在不確定性。新冠肺炎大流行或任何其他公共衞生危機對我們業績的不利影響程度將取決於未來的事態發展，這些事態發展具有很高的 不確定性，且無法預測，包括但不限於疫情的持續時間和蔓延、其嚴重性、 遏制病毒或治療其影響的 行動、其對經濟和市場狀況的影響，以及能夠以多快的速度和在多大程度上恢復正常的經濟和運營條件。因此，目前無法 合理估計不利財務影響的程度。
我們在加利福尼亞州和印度都有工廠，在這些工廠工作的員工接觸和感染新冠肺炎病毒的風險可能更大。 新冠肺炎在這些地區的傳播可能會導致我們的員工被迫在家工作或錯過 如果他們或他們的家庭合同新冠肺炎的成員。此外，新冠肺炎的傳播可能會導致我們銷售產品的市場出現經濟低迷 ，並導致這些市場對汽油的需求減少，每一種情況都可能削弱對乙醇的需求，損害我們的運營，並對我們的財務狀況產生負面影響。我們依靠數量有限的 高技能人員來運營我們的工廠。任何一家工廠的大範圍疫情都可能導致暫停運營，直到感染者康復為止。
您可能會立即感受到 大量稀釋.
此次發行的每股 股票的發行價可能超過我們普通股的每股有形賬面淨值。假設根據本招股説明書附錄以每股8.80美元的價格出售我們普通股的總計9,545,455股 ，這是2021年1月25日我們普通股在納斯達克的最後一次報告銷售價格 ，扣除佣金和估計我們應支付的總髮售費用後，淨收益總計約為8140萬美元，您將立即經歷每股約11.06美元的稀釋。 這是我們最近一次在納斯達克公佈的普通股銷售價格 ，扣除佣金和估計的我們應支付的總髮售費用後，您的淨收益總額約為8140萬美元，您將立即經歷每股約11.06美元的稀釋。請參閲本招股説明書增刊S-12頁標題為“攤薄”的部分，瞭解有關您參與此次發行將產生的攤薄的更詳細説明 。
我們目前沒有盈利，從歷史上看，我們遭受了重大虧損。如果我們繼續虧損，
我們可能不得不縮減業務，這可能會阻礙我們成功運營和擴大業務。
| S-8 |
從歷史上看，我們一直依賴 債務和股權融資活動的現金為我們活動的幾乎所有現金需求提供資金。截至2019年12月31日 ，我們的累計赤字約為2.374億美元。在截至2019年12月31日和2018年12月31日的財年中，我們分別報告淨虧損3950萬美元和3630萬美元。我們可能會在一段不確定的時間 內蒙受虧損，並且可能無法實現持續的盈利。我們希望依靠手頭的現金(如果有)、 我們運營產生的現金、我們信用額度下的借款可用性(如果有)和未來融資活動的收益(如果有) 為我們業務的所有現金需求提供資金。在某些市場環境中，我們獲得增量融資的渠道可能有限 ，這可能會推遲或取消增長項目，減少業務活動，或者導致我們在無法完成付款時間表的情況下違約現有債務協議 。長期虧損或負現金流可能會阻礙我們成功 運營和擴展業務。
管理層將對此次發行所得資金的使用擁有廣泛的自由裁量權 ，可能無法有效使用所得資金。.
雖然我們打算使用 此次發售的淨收益購買工藝設備，包括升級我們的設施以獲得高純度消毒劑酒精所需的設備，為新項目的工程、許可和建設提供資金，提供營運資金，償還債務，以及 為一般企業用途提供資金，但我們可能無法有效地使用這些收益。我們的管理層將擁有廣泛的自由裁量權，可以將此次發售的淨收益 用於 發售時考慮的用途以外的其他用途。我們的管理層可能會將淨收益用於可能不會改善我們的財務狀況或市場價值的公司目的 。如果管理層未能有效運用這些 資金，可能會導致財務損失，這可能會對我們的業務產生重大不利影響，並導致我們普通股的價格 下跌。
我們可能無法按預期使用此次發行的部分或全部淨收益。
根據我們與Third Eye Capital的票據安排， 截至2019年12月31日，我們欠下約1.414億美元，包括GAFI債務和不包括債務折扣。我們要求 使用資金償還利息和本金，並需要獲得Third Eye Capital的批准。如果未提供批准， 我們的高級貸款人可能會要求我們使用此次發行的部分或全部淨收益來償還我們的票據融資。
未來大量出售我們的普通股，或者這種出售的可能性可能會對我們普通股的市場價格產生不利影響。.
我們 無法預測未來發行或出售我們的普通股、優先股、認股權證或債務證券 可轉換為普通股、可行使或可交換為普通股，包括根據銷售協議出售我們的普通股，或我們的證券是否可用於未來發行或出售，將對我們普通股的市場價格產生什麼影響。 大量發行或出售我們的普通股、優先股、認股權證或債務證券。 或者有關此類發行或出售可能發生的看法 可能會對我們普通股的市場價格以及我們未來可能獲得額外股權融資的條款產生負面影響。
無法預測我們根據銷售協議將出售的實際 股票數量，也無法預測這些銷售產生的毛收入。
在符合銷售協議中的某些限制 並遵守適用法律的情況下，我們有權在銷售協議期限內的任何時間向經銷代理商發送配售通知 。在投遞配售通知後，通過分銷代理 出售的股票數量將根據許多因素而波動，包括銷售期內普通股的市場價格 、我們在任何適用的配售通知中向分銷代理設定的限制，以及銷售期內對我們的 普通股的需求。由於出售的每股股票價格在銷售期內會波動， 目前無法預測將出售的股票數量或與這些出售相關的毛收入 。
在此發行的普通股將 在“市場發售”中出售，在不同時間買入股票的投資者可能會支付不同的價格。
| S-9 |
在不同時間購買 股票的投資者可能會支付不同的價格，因此可能會經歷不同程度的稀釋 和不同的投資結果。我們將根據市場需求，酌情決定本次發行的時間、價格、 和出售的股票數量。此外，本次 發售的股票沒有最低或最高售價。投資者可能會體驗到他們在此次發行中購買的股票價值下降，因為他們以低於支付價格的價格出售了 股票。
我們已經進入了高檔酒精的新市場，包括消毒劑市場和其他工業酒精細分市場。這些新市場，以及Aemetis已經提供服務的現有 運輸/能源市場，都是高度不穩定的，並且存在與當前 市場狀況相關的重大風險。
我們在營銷和銷售高檔酒方面的經驗有限 。因此，在向潛在客户供應高級酒類方面，我們可能無法與現有或新的競爭對手競爭 。此外，不能保證我們的高級酒類業務 會產生可觀的收入或保持盈利。如果不這樣做，可能會對我們的業務和運營結果產生重大不利影響。
| S-10 |
使用 收益
我們可以不時發行和出售總收益高達8400萬美元的普通股 股票。由於沒有最低發售金額要求 作為結束本次發售的條件，因此目前無法確定我們的實際公開發售金額、佣金和收益總額(如果有) 。
我們打算將此次發售的淨收益 用於購買工藝設備，包括升級我們的高純度消毒劑酒精設施所需的設備， 用於資助新項目的工程、許可和建設，提供營運資金，併為一般企業用途提供資金。 我們還可能使用此次發售的淨收益的一部分來償還某些債務。有關此類負債的更多詳情，請閲讀我們的合併財務報表及其相關説明《管理層對財務狀況和經營業績的討論與分析》，以及通過引用方式併入本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書的其他財務信息。
我們實際 支出的金額和時間將取決於多種因素，包括我們的技術開發和商業化的進展 和本招股説明書附錄中“風險因素”項下描述的其他因素、附帶的基本招股説明書和 通過引用併入本文和其中的文件，以及我們運營中使用的現金數量。我們可能會發現 將淨收益用於其他目的是必要或可取的，我們將在應用 淨收益時擁有廣泛的自由裁量權。在上述用途之前，我們計劃將此次發行的淨收益投資於 美國政府的短期和中期計息債務、投資級票據、存單或直接或擔保債務。
| S-11 |
稀釋
如果您投資我們的普通股，您的權益 將被稀釋至您在本次發行中支付的每股價格與本次發行後我們普通股的每股有形賬面淨值之間的差額 。截至2020年9月30日，我們普通股的歷史有形賬面淨赤字約為1.756億美元，基於21,027,000股流通股 ，相當於我們普通股的每股8.35美元。每股歷史有形賬面淨赤字等於我們的總有形資產減去我們的總負債， 除以截至2020年9月30日我們已發行普通股的總股數。
截至2020年9月30日，我們的有形賬面淨值為赤字1.756億美元，或每股普通股8.35美元，而預計淨有形賬面赤字為1.598億美元，或每股6.35美元。預計有形賬面淨值代表我們的有形資產總額減去我們的負債總額，在2020年10月1日至2021年1月25日期間，根據我們現有的市場計劃，我們從發行和出售4,148,000股普通股中獲得了約1,580萬美元的淨收益 ，這意味着我們的總有形資產減去我們的總負債。預計每股有形賬面赤字是指預計有形賬面赤字 除以截至2020年9月30日的流通股總數，在實施上述預計調整 後。
對新投資者的每股攤薄是指購買者在本次發售中為我們的普通股支付的每股金額與緊隨本次發售完成後我們普通股的調整後每股有形賬面淨值之間的差額 。
在以每股8.80美元的假設發行價出售我們的 普通股，總金額為8400萬美元之後，我們普通股在納斯達克股票市場上最後一次報告的銷售 價格是2021年1月25日，在包括根據我們現有的市場計劃從2020年10月1日到2021年1月25日的普通股銷售之後，在扣除佣金和估計我們應支付的發售費用後，我們的預計調整後的有形賬面赤字淨額 或每股普通股2.26美元。與截至2020年9月30日的有形賬面淨值相比，我們的現有股東每股有形賬面淨值增加了6.09美元，此次發行的新投資者每股立即稀釋了11.06美元。
下表説明瞭以每股為基礎的計算 。調整後的信息僅作為説明性信息，將根據向公眾公佈的實際價格進行調整。 在根據本招股説明書補充資料出售本公司普通股時確定的實際售出股份數量和發行的其他條款。調整後的信息假設我們所有的普通股總金額為8400萬美元，假設發行價為每股8.80美元，這是我們普通股在納斯達克 股票市場上最後一次報告的銷售價格，時間是2021年1月25日。本次發行中出售的股票(如果有的話)將不定期以不同的價格出售。
| 假定每股公開發行價 | $ | 8.80 | ||||||
| 截至2020年9月30日的每股有形賬面淨值(虧損) | $ | (8.35 | ) | |||||
| 可歸因於上述預計調整的每股有形賬面淨值增加 | 2.00 | |||||||
| 預計為截至2020年9月30日的調整後每股有形賬面淨值(虧損) | (6.35 | ) | ||||||
| 可歸因於此次發行的新投資者的每股有形賬面淨值(虧損)增加 | 4.09 | |||||||
| 預計為本次發行後緊隨其後的調整後每股有形賬面淨值(虧損) | (2.26 | ) | ||||||
| 在此次發行中對新投資者的每股攤薄 | $ | 11.06 | ||||||
上表基於21,027,000股已發行普通股， 調整為包括根據我們現有的市場計劃從2020年10月1日至2021年1月25日發行的4,148,000股普通股，並不影響任何已發行期權或認股權證的行使。如果行使期權 和認股權證，可能會進一步稀釋新投資者的權益。
| S-12 |
受與 分銷代理簽訂的銷售協議約束的股票將不定期以不同的價格出售。如果股票的出售價格從上表所示的假設發行價每股8.80美元增加 每股1.00美元，我們在此次發行後的調整後每股有形賬面赤字淨額將增加到 每股2.32美元，並將在扣除佣金和我們預計應支付的總髮售費用後， 在此次發行中對新投資者的每股攤薄增加到每股12.12美元。如果股票出售價格從上表所示的假設發行價每股8.80美元下降1.00美元，將 我們在發售後調整後的每股有形賬面赤字淨額降至每股2.18美元，並將在扣除佣金和我們預計應支付的總髮售費用後，在此次發售中向新投資者攤薄每股股份至9.98美元。此信息僅供 説明之用。
此外，由於市場狀況或戰略考慮，我們可能會選擇 籌集額外資本，即使我們認為我們有足夠的資金來執行當前或未來的運營計劃。如果通過出售股權或可轉換債券 籌集額外資本，這些證券的發行可能會進一步稀釋我們股東的權益。
| S-13 |
我們的普通股和相關股東事宜
我們的普通股自2014年6月6日起在 納斯達克股票市場掛牌上市，代碼為“AMTX”。我們的普通股在2011年11月15日至2014年6月5日期間在場外交易市場 作為OTCQB公司報價，代碼為“AMTX”。2011年11月15日之前，我們的 普通股在場外交易市場以OTCQB公司的形式上市，代碼為“AEBF”。2014年5月14日，我們對已發行普通股進行了 10股1股的反向拆分。
持票人
2021年1月25日，我們有217名普通股持有者 。
傳輸代理
Equiniti是我們普通股的轉讓代理和登記商 。
股利政策
從歷史上看，我們沒有為我們的普通股支付股息 ，我們目前也不打算在可預見的未來為我們的普通股支付任何股息。我們目前 計劃保留任何收益來為業務增長提供資金，而不是支付現金股息。未來任何現金股息的支付 將取決於我們的財務狀況、經營結果和資本要求以及董事會認為相關的其他因素 。我們的信貸協議還禁止我們為普通股支付股息。
| S-14 |
大寫
下表列出了我們截至2020年9月30日的 現金及現金等價物和資本化情況，並在調整後的基礎上 使本次發售中的普通股出售生效，根據我們在2020年10月1日至2021年1月25日期間的現有市場計劃出售普通股的效果，以及資本支出的資金使用情況。您應將此表與我們的合併 財務報表及其相關注釋“管理層對財務狀況和運營結果的討論和分析”以及通過引用併入本招股説明書 附錄和隨附的基本招股説明書中的其他財務信息一併閲讀。
| 截至2020年9月30日 | ||||||||
| 除面值外，以千計 | 實際 | 作為調整後的 | ||||||
| 現金和現金等價物 | 79 | 79 | ||||||
| 長期債務： | ||||||||
| 長期債務的當期部分 | 59,336 | 59,336 | ||||||
| 長期 | 167,010 | 167,010 | ||||||
| 長期債務總額 | 226,346 | 226,346 | ||||||
| 股東權益： | ||||||||
| B系列可轉換優先股，面值0.001美元；授權7,235股；已發行和已發行股票1,323股(總清算優先股3,969美元) | 1 | 1 | ||||||
| 普通股，面值0.001美元；授權40,000股；已發行和已發行股票分別為21,027股和35,944股 | 21 | 36 | ||||||
| 額外實收資本 | 88,119 | 185,264 | ||||||
| 累計赤字 | (259,498 | ) | (259,498 | ) | ||||
| 累計其他綜合損失 | (4,206 | ) | (4,206 | ) | ||||
| 可歸因於Aemetis，Inc.的股東虧損總額 | (175,563 | ) | (78,403 | ) | ||||
| 總市值 | 50,783 | 147,943 | ||||||
| S-15 |
配送計劃
我們已與H.C.Wainwright&Co.，LLC或經銷代理簽訂了銷售協議 ，根據該協議，我們可不時通過經銷代理提供和出售最多8400萬美元的普通股，作為代理 。根據本招股説明書附錄，出售我們普通股(如果有的話)的交易可被視為 證券法第415條規定的“在市場上發行”。
經銷代理將根據銷售協議的條款和條件，或根據我們和 經銷代理達成的其他協議，每天提供我們的 普通股。我們將指定每天通過分銷代理銷售的普通股的最大金額 ，或與分銷代理一起確定該最大金額。根據 銷售協議的條款和條件，分銷代理將盡其商業上合理的努力，代表我們銷售我們要求出售的所有 普通股股票。如果銷售不能 達到或高於我們在任何此類指示中指定的價格，我們可以指示分銷代理不要銷售普通股。經銷代理或我們可以在適當通知對方後，暫停通過經銷代理根據銷售協議進行的普通股發售 。 經銷代理和我們各自均有權隨時以書面通知的方式終止 銷售協議。 每一方均有權自行決定終止 銷售協議。
根據銷售協議的條款， 我們還可以將普通股以銷售時協商的價格出售給分銷代理，由其承擔本金。 如果我們以這種方式向分銷代理出售股票，我們將簽訂單獨的協議，規定此類交易的 條款，並且我們將在單獨的招股説明書附錄或定價附錄中描述該協議。
我們將向經銷代理支付代理銷售普通股的佣金 ，佣金相當於每售出股票銷售總價的3.0% 。我們估計，此次發售的總費用約為100,000美元，其中不包括根據銷售協議支付給 分銷代理的補償和補償。我們還同意向經銷代理商報銷合理的自付費用，包括律師費，金額不超過50,000美元。
普通股銷售結算將 在任何銷售日期之後的第二個工作日進行，或在我們 與分銷代理就特定交易達成一致的其他日期進行，以換取向我們支付淨收益。 沒有以第三方託管、信託或類似安排接收資金的安排。
在代表我們出售普通股 時，Wainwright將被視為證券法意義上的承銷商，分銷代理的補償 將被視為承銷佣金或折扣。我們已同意就某些民事責任(包括證券法下的責任)向分銷代理提供賠償 和貢獻。
根據銷售協議進行的發售 將於(1)根據銷售協議發行及出售所有股份或本公司普通股； 及(2)銷售協議許可終止之日(以較早者為準)終止。
分銷代理及其附屬公司 將來可能會為我們及其附屬公司提供各種投資銀行和其他金融服務， 他們將來可能會收取常規費用。在M規則要求的範圍內，分銷代理將不會在本招股説明書補充文件規定的發售期間從事任何涉及我們普通股的做市活動 。本銷售協議的主要條款摘要 並不是其條款和條件的完整聲明。銷售協議的副本 已提交給證券交易委員會，並通過引用併入註冊説明書，本招股説明書 附錄是該説明書的一部分。
我們的普通股在納斯達克 股票市場上市，代碼為“AMTX”。2021年1月25日，我們普通股在納斯達克股票市場的最新銷售價格為每股8.80美元。
| S-16 |
法律事務
在此提供的普通股 股票的有效性已由McDonald Carano，LLP代為傳遞。Searman&Sterling LLP已將某些其他事項轉交給我們。Ellenoff Grossman&Schole LLP是與此 產品相關的分銷代理的法律顧問。
專家
Aemetis，Inc.截至2019年12月31日和2018年12月31日的合併財務報表 以及截至2019年12月31日的兩個年度的合併財務報表 以獨立註冊會計師事務所RSM US LLP的報告為依據合併而成，RSM US LLP是一家獨立註冊會計師事務所，通過引用合併於此，該報告是根據上述 事務所作為會計和審計專家的授權而提供的。
在那裏您可以找到更多信息
我們根據《交易法》向證券交易委員會提交年度、季度和當前的 報告、委託書和其他信息。通過我們的網站Www.aemetis.com， 您可以在我們以電子方式向SEC提交或向SEC提供文件後，儘快在合理可行的情況下免費訪問我們的文件。我們網站中包含的其他信息未通過引用併入本招股説明書附錄或任何隨附的基礎招股説明書中，也不應被視為本招股説明書附錄或任何隨附的基礎招股説明書的一部分。您還可以在美國證券交易委員會的公共資料室閲讀和複製我們向美國證券交易委員會提交的任何文件，地址為華盛頓特區20549，東北F街100F街。有關公共資料室的更多信息，請致電證券交易委員會，電話：1-800-SEC-0330 。我們向美國證券交易委員會提交的文件也可從美國證券交易委員會的網站 上向公眾查閲，網址為Www.sec.gov.
本招股説明書附錄是我們向美國證券交易委員會提交的S-3表格註冊聲明的一部分，該聲明是為了根據證券 法案註冊在此提供的證券。本招股説明書附錄不包含註冊聲明中包含的所有信息，包括某些 展品。您可以從SEC獲取註冊聲明和註冊聲明的證物，地址在上面列出的 ，也可以從SEC的互聯網網站獲取。
| S-17 |
通過引用併入某些信息
SEC允許我們通過引用方式併入我們向SEC提交的信息 這意味着我們可以通過向您推薦這些文件來向您披露重要信息。 我們通過引用併入的信息被視為本招股説明書附錄的一部分。我們未來向SEC提交併通過引用併入本招股説明書附錄中的信息會自動更新並取代之前 提交的信息(視情況而定)。
我們在本 招股説明書補充文件中引用了我們向SEC提交的以下文件，但根據交易法和適用的SEC規則，任何此類文件中未被 視為根據《交易法》進行了 存檔的任何部分均不在此列：
| · | 我們於2020年3月12日提交給證券交易委員會的截至2019年12月31日的Form 10-K年度報告(文件號001-36475) (包括第III部分中通過引用併入的信息，這些信息來自我們於2020年4月28日提交給證券交易委員會的關於附表14A的最終委託書)； |
| · | 我們於2020年5月14日、2020年6月30日提交給SEC的截至2020年3月31日的Form 10-Q季度報告， 2020年8月13日提交給SEC的季度報告，以及2020年11月12日提交給SEC的2020年9月30日季度報告； |
| · | 我們於2020年2月5日、2020年2月18日、2020年4月28日、2020年6月9日、2020年8月18日和2020年10月1日提交給證券交易委員會的當前Form 8-K報告(不包括根據此類Form 8-K當前報告第2.02項或第7.01項提供的任何信息)；以及 |
| · | 2014年6月3日提交給證券交易委員會的8-A表格註冊説明書中包含的對我們普通股的描述。 |
我們還通過引用將 本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書中 在本招股説明書附錄日期後根據交易所法案第13(A)、13(C)、14或15(D)條提交的所有文件( 根據交易所法案和適用的證券交易委員會規則不被視為“存檔”的任何此類文件的任何部分除外)合併到 本招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書中。
您可以通過以下方式寫信或致電我們，免費索取這些文件的副本 ：
Aemetis，Inc.
注意：公司祕書
史蒂文斯克裏克大道20400號，套房700
加州庫比蒂諾，郵編：95014，電話：+1(408)213-0940
對於通過引用併入的文件 中包含的任何陳述，只要本 招股説明書附錄和隨附的基本招股説明書中包含的陳述，或隨後提交給證券交易委員會並通過引用併入的 任何其他文件中包含的陳述修改、修改或與之前的陳述相反，則所有目的都將被修改或取代。任何如此修改或取代的陳述不會被視為本招股説明書附錄或隨附的基本招股説明書的一部分，除非經如此修改或取代。由於我們稍後向SEC提交的信息將更新並取代之前併入的信息，因此您應查看我們通過引用併入的所有 SEC備案文件，以確定本招股説明書附錄或隨附的基本招股説明書或之前通過引用併入的任何文件中的任何陳述是否已被修改或取代。
| S-18 |
$84,000,000
Aemetis， Inc.
普通股
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招股説明書副刊
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H.C.温賴特公司(H.C.Wainwright&Co.)
2021年1月26日