美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區,20549
表格20-F/A
(第2號修正案)
(標記一)
¨ | 根據1934年“證券交易法”第12(B)或12(G)條作出的註冊聲明 |
或
x | 根據1934年“證券交易法”第13或15(D)條提交的年度報告 |
截至2015年12月31日的財年
或
¨ | 根據1934年證券交易所法令第13或15(D)條提交的過渡報告 |
從_ 到_的過渡期
或
¨ | 根據1934年“證券交易法”第13或15(D)條提交的空殼公司報告 |
需要此空殼公司報告的事件日期:
委託檔案編號:001-35715
KBS 時尚集團有限公司
(註冊人的確切姓名 如其章程所規定)
不適用
(註冊人姓名翻譯成英文 )
馬紹爾羣島共和國
(法團或組織的司法管轄權)
新風閣大廈
玉浦工業園
福建省石獅市362700
中華人民共和國
(主要行政辦公室地址)
行政總裁嚴克彥先生
新風閣大廈
玉浦工業園
福建省石獅市362700
中華人民共和國
電話:+(86)595 88896198
傳真:(86)595 88505328
(姓名、電話、電子郵件 和/或公司聯繫人的傳真號碼和地址)
根據該法第 12(B)節登記或將登記的證券:
每節課的標題 | 註冊的每個交易所的名稱 |
普通股,面值0.0001美元 | 納斯達克資本市場 |
根據該法第12(G)節登記或將登記的證券。
單位,普通股認購權證
(班級名稱)
根據該法第15(D)節 負有報告義務的證券。
無
(班級名稱)
指明截至年報所涵蓋期間(2015年12月31日)結束時發行人所屬 各類資本或普通股的流通股數量:25,417,329股
如果註冊人是證券法規則405中定義的知名經驗豐富的發行人,請用複選標記表示 。是- 否x
如果 本報告是年度報告或過渡報告,請用複選標記表示註冊人是否不需要根據1934年《證券交易法》第13或15(D)節提交報告。是- 否x
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人需要提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告, 和(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。是x 否?
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或註冊人需要提交和發佈此類文件的 較短時間內)以電子方式提交併發佈在其公司網站(如果有),以及根據S-T規則405要求提交和發佈的每個交互式 數據文件。是x 否?
用複選標記指示註冊者是大型加速 文件服務器、加速文件服務器還是非加速文件服務器。
大型加速文件管理器o | 加速文件管理器o | 非加速文件管理器x |
用複選標記表示註冊人 在編制本文件中包含的財務報表時使用了哪種會計基礎:
美國GAAP o | 國際會計準則理事會發布的國際財務報告準則 | 其他對象 |
如果在回答上一個問題時勾選了 “其他”,請用複選標記表示註冊人已選擇遵循哪個財務報表項目 。O項目 17 o項目18
如果 這是年度報告,請用複選標記表示註冊人是否為空殼公司(如交易所 法案規則12b-2所定義)。是,不是,不是x
表格20-F的年報
截至2015年12月31日的年度
目錄
頁面 | ||
第一部分 | ||
第八項。 | 財務信息 | 2 |
A.合併報表和其他財務信息 | 2 | |
B.重大變化 | 2 | |
第三部分 | ||
第17項。 | 財務報表 | 3 |
i
解釋性註釋
本20-F表格年度報告第2號修正案(以下簡稱“第2號修正案”)修訂我們於2016年5月2日向證券交易委員會(“委員會”)提交併於2016年5月16日修訂的截至2015年12月31日年度的20-F表格年度報告(“20-F表格”)。本 第2號修正案是針對委員會工作人員提出的意見提交的,目的是修改表格20-F的以下 部分:
· | 審計師報告:由於筆誤,我們的前獨立註冊會計師事務所BDO中國舒倫潘會計師事務所(以下簡稱BDO)在20-F表格中意外遺漏了截至2013年12月31日和2014年12月31日的會計年度報告。我們提交這份第2號修正案是為了提交BDO的這份審計師報告。 |
· | 截至2013年12月31日、2014年和2015年12月31日止財政年度的財務報表附註6、附註22和附註23披露,這些資產的可收回金額為公允價值減去處置成本,並根據國際會計準則第36號第130段提供了相應的披露。 |
根據1934年《交易法》第12b-15條的要求,經 修訂後,我們的首席執行官和首席財務官的最新證明將作為本修正案第2號的證物 存檔。除上文所述外,本修正案第2號自首次提交表格20-F之日起生效,並不聲稱對錶格20-F中的信息進行修改、更新或重述,也不會反映表格之後發生的任何事件。 除上述情況外,本修正案第2號陳述的內容截至表格20-F首次提交之日止,並不聲稱對錶格20-F中的信息進行修改、更新或重述,也不會反映表格之後發生的任何事件
1
第一部分
第八項。 | 財務 信息 |
A. | 合併報表和其他財務信息 |
財務報表
我們已將合併財務報表作為本報告的 部分附加。見項目18“財務報表”。
法律程序
我們可能會不時受到法律訴訟、 調查和與業務開展相關的索賠。我們目前不參與任何法律 或仲裁程序,包括與破產、接管或類似程序有關的程序,以及涉及任何 第三方的程序,這些程序可能會或最近已經對我們的財務狀況或盈利能力產生重大影響。
股利政策
根據交換協議的要求, 在股票交易完成後,董事會將立即採取股息政策,在交易結束後的前兩個會計年度支付 年度股息,金額至少相當於我們可分配的税後和強制性法定準備金利潤的20%(20%),不低於中國税後收入的10%。在 頭兩年之後,董事會可以選擇修改股利政策。
B. | 重大變化 |
自我們作為本年度報告的一部分提交的合併 財務報表之日起,未發生重大變化。
2
第二部分
第17項。 | 財務報表 |
我們已選擇根據第 18項提供財務報表。
第 項18. | 財務 報表 |
財務報表作為本年度報告的 部分歸檔,從F-1頁開始。
第 19項。 | 展品 |
本報告的附件索引中的展品列表 通過引用併入本文。
3
簽名
註冊人特此 證明其符合提交20-F表格的所有要求,並已正式促使並授權以下簽名人 代表其簽署本報告。
日期:2016年11月30日 | KBS時裝集團有限公司 |
/s/嚴可燕 | |
嚴克言 | |
首席執行官 |
4
KBS 時尚集團有限公司
合併 財務報表
截至2015年12月31日、2014年和2013年的年度
(以美元表示 )
目錄 | 頁面 | |
獨立註冊會計師事務所報告 | F-1-F-2 | |
綜合全面收益表(損益表) | F-3 | |
合併財務狀況表 | F-4 | |
合併權益變動表 | F-5 | |
合併現金流量表 | F-6-F-7 | |
合併財務報表附註 | F-8-F-41 |
i
獨立審計師報告
致:KBS時尚集團有限公司董事會和股東
本公司已審核所附的KBS Fashion Group Limited及其附屬公司(“貴公司”)於二零一四年十二月三十一日、二零一四年及二零一三年十二月三十一日的綜合財務狀況表 ,以及截至該日止年度的相關綜合全面收益表、權益變動表及現金流量表 。這些合併財務報表由公司 管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對這些合併財務報表發表意見。
我們根據 上市公司會計監督委員會(美國)的標準進行審計。這些標準要求我們計劃並 執行審計,以獲得財務報表是否沒有重大錯報的合理保證。 公司不需要對其財務報告的內部控制進行審計,也沒有聘請我們進行審計。我們的 審計包括考慮財務報告的內部控制,以此作為設計適用於該環境的審計程序的基礎,但不是為了表達對公司財務報告內部控制的有效性的意見 。因此,我們不表達這樣的意見。審計還包括在測試基礎上檢查支持財務報表中的金額和披露的證據 ,評估管理層使用的會計原則和作出的重大估計,以及評估整體財務報表列報。我們相信,我們的審計為我們的觀點提供了合理的 基礎。
我們認為,上述綜合財務報表 在所有重要方面都公平地反映了KBS Fashion Group Limited及其子公司於2014年12月31日和2013年12月31日的財務狀況,以及截至該日止年度的經營業績和現金流量,符合國際會計準則理事會發布的國際財務報告準則 。
2015年10月27日
/s/bdo中國舒倫潘會計師事務所有限責任公司
中國上海
F-1
獨立註冊會計師事務所報告
致: | 董事會和股東 |
KBS時裝集團有限公司的
我們已審核所附的KBS Fashion Group Limited及其附屬公司(“貴公司”)截至2015年12月31日的綜合財務狀況表 ,以及截至該日止年度的相關綜合全面收益表、權益變動表和現金流量表 。這些合併財務報表由公司管理層負責。 我們的責任是根據我們的審計對這些合併財務報表發表意見。
我們根據 上市公司會計監督委員會(美國)的標準進行審計。這些標準要求我們計劃並 執行審計,以獲得財務報表是否沒有重大錯報的合理保證。 公司不需要對其財務報告的內部控制進行審計,也沒有聘請我們進行審計。我們的 審計包括考慮財務報告的內部控制,以此作為設計適用於該環境的審計程序的基礎,但不是為了表達對公司財務報告內部控制的有效性的意見 。因此,我們不表達這樣的意見。審計還包括在測試基礎上檢查支持財務報表中的金額和披露的證據 ,評估管理層使用的會計原則和作出的重大估計,以及評估整體財務報表列報。我們相信,我們的審計為我們的觀點提供了合理的 基礎。
我們認為,上述合併財務 報表在所有重要方面都公平地反映了KBS Fashion Group Limited及其子公司於2015年12月31日的財務狀況,以及截至該日止年度的經營業績和現金流量,符合國際會計準則理事會發布的國際財務報告準則 。
謹請注意財務 報表附註6,其中描述了本公司就土地使用權預付款和在該等土地上進行相關建設所確認的減值損失。在這件事上,我們的意見是沒有保留的。
加利福尼亞州聖馬特奧 | /s/wwc,P.C. |
2016年5月1日 | 註冊會計師 |
F-2
KBS時裝集團有限公司
全面收益(虧損)合併報表
截至2015年12月31日、2014年和2013年的年度
(以美元表示)
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||||
備註 | 2015 | 2014 | 2013 | |||||||||||
收入 | 8 | 61,343,681 | 58,832,481 | 99,559,814 | ||||||||||
銷售成本 | 9 | (46,511,274 | ) | (39,416,973 | ) | (57,363,839 | ) | |||||||
毛利 | 14,832,407 | 19,415,508 | 42,195,975 | |||||||||||
其他收入 | 10 | 302,145 | 252,748 | 367,896 | ||||||||||
其他損益 | 11 | (3,877,832 | ) | (2,036,508 | ) | 96,806 | ||||||||
分銷和銷售費用 | 12 | (6,621,256 | ) | (7,191,606 | ) | (6,238,995 | ) | |||||||
行政費用 | 13 | (2,798,082 | ) | (4,649,229 | ) | (2,211,431 | ) | |||||||
運營利潤 | 1,837,381 | 5,790,913 | 34,210,251 | |||||||||||
融資成本 | 14 | - | (23,630 | ) | (116,421 | ) | ||||||||
認股權證負債的公允價值變動 | 31 | 11,978 | 3,417,053 | (45,442 | ) | |||||||||
税前利潤 | 1,849,359 | 9,184,336 | 34,048,388 | |||||||||||
所得税費用 | 15 | (605,689 | ) | (2,307,354 | ) | (8,629,022 | ) | |||||||
全年利潤 | 16 | 1,243,670 | 6,876,982 | 25,419,366 | ||||||||||
其他綜合收益 | ||||||||||||||
-貨幣換算差異 | (6,044,772 | ) | (350,810 | ) | 2,597,259 | |||||||||
本年度綜合收益總額 | (4,801,102 | ) | 6,526,172 | 28,016,625 | ||||||||||
公司應佔普通股每股收益 | ||||||||||||||
-基本 | 19 | 0.05 | 0.27 | 1.00 | ||||||||||
-稀釋 | 19 | 0.05 | 0.27 | 1.00 |
附註是這些合併 財務報表的組成部分。
F-3
KBS時裝集團有限公司
財務狀況合併報表
截至2015年12月31日和2014年12月31日的年度
(以美元表示)
截止到十二月三十一號, | ||||||||||
備註 | 2015 | 2014 | ||||||||
非流動資產 | ||||||||||
財產、廠房和設備--淨值 | 20 | 30,536,721 | 33,315,513 | |||||||
經營租約項下的預付款項及保費 | 21 | 2,739,311 | 2,991,245 | |||||||
新工廠建設預付款 | 22 | 7,160,523 | 8,988,397 | |||||||
土地使用權取得預付款 | 23 | 4,774,063 | 6,409,689 | |||||||
預付租賃付款 | 24 | 670,643 | 729,098 | |||||||
遞延税項資產 | 15 | 1,340,268 | 495,444 | |||||||
47,221,529 | 52,929,386 | |||||||||
流動資產 | ||||||||||
盤存 | 25 | 3,527,696 | 793,469 | |||||||
貿易和其他應收款 | 26 | 36,743,402 | 39,516,503 | |||||||
預付給經銷商的補貼 | 27 | 516,231 | 534,859 | |||||||
經營租約項下的預付款項及保費 | 21 | 81,147 | 471,580 | |||||||
預付租賃付款 | 24 | 16,395 | 17,399 | |||||||
現金和現金等價物 | 28 | 21,214,080 | 20,604,582 | |||||||
62,098,951 | 61,938,392 | |||||||||
總資產 | 109,320,480 | 114,867,778 | ||||||||
流動負債 | ||||||||||
貿易和其他應付款項 | 29 | 5,114,964 | 5,527,158 | |||||||
關聯方應付款 | 30 | 983,391 | 651,078 | |||||||
應付所得税 | 2,401,742 | 3,056,079 | ||||||||
8,500,097 | 9,234,315 | |||||||||
非流動負債 | ||||||||||
認股權證負債 | 31 | 3,409 | 15,387 | |||||||
3,409 | 15,387 | |||||||||
總負債 | 8,503,506 | 9,249,702 | ||||||||
權益 | ||||||||||
股本 | 32 | 2,542 | 2,542 | |||||||
股票溢價 | 32 | 5,624,875 | 5,624,875 | |||||||
法定盈餘公積金 | 33 | 6,069,457 | 5,815,493 | |||||||
留存利潤 | 33 | 90,880,473 | 89,890,767 | |||||||
外幣折算儲備 | 33 | (1,760,373 | ) | 4,284,399 | ||||||
100,816,974 | 105,618,076 | |||||||||
負債和權益總額 | 109,320,480 | 114,867,778 |
附註是這些合併財務報表的組成部分 。
F-4
KBS時裝集團有限公司
權益變動合併報表
截至2015年12月31日、2014年和2013年的年度
(以美元表示)
法定 | ||||||||||||||||||||||||
盈餘 | 留用 | 外幣 | ||||||||||||||||||||||
股本 | 股票溢價 | 保留 | 利潤 | 翻譯儲備 | 總計 | |||||||||||||||||||
(注32) | (注32) | (注33) | (注33) | (注33) | ||||||||||||||||||||
2013年1月1日的餘額 | 2,542 | 1,422,161 | 2,438,536 | 59,814,279 | 2,037,950 | 65,715,468 | ||||||||||||||||||
全年利潤 | - | (374,714 | ) | - | 25,794,080 | - | 25,419,366 | |||||||||||||||||
本年度其他全面收入 | - | - | - | - | 2,597,259 | 2,597,259 | ||||||||||||||||||
撥付法定盈餘公積金 | - | - | 2,625,370 | (2,625,370 | ) | - | - | |||||||||||||||||
2013年12月31日的餘額 | 2,542 | 1,047,447 | 5,063,906 | 82,982,989 | 4,635,209 | 93,732,093 | ||||||||||||||||||
免除須付予前股東的款項 | - | 5,359,811 | - | - | - | 5,359,811 | ||||||||||||||||||
全年利潤 | - | (782,383 | ) | - | 7,659,365 | - | 6,876,982 | |||||||||||||||||
本年度其他全面收入 | - | - | - | - | (350,810 | ) | (350,810 | ) | ||||||||||||||||
撥付法定盈餘公積金 | - | - | 751,587 | (751,587 | ) | - | - | |||||||||||||||||
2014年12月31日的餘額 | 2,542 | 5,624,875 | 5,815,493 | 89,890,767 | 4,284,399 | 105,618,076 | ||||||||||||||||||
全年利潤 | - | - | - | 1,243,670 | - | 1,243,670 | ||||||||||||||||||
本年度其他全面收入 | - | - | - | - | (6,044,772 | ) | (6,044,772 | ) | ||||||||||||||||
撥付法定盈餘公積金 | - | - | 253,964 | (253,964 | ) | - | - | |||||||||||||||||
2015年12月31日的餘額 | 2,542 | 5,624,875 | 6,069,457 | 90,880,473 | (1,760,373 | ) | 100,816,974 |
附註是這些合併 財務報表的組成部分。
F-5
KBS時裝集團有限公司
現金流量合併報表
截至2015年12月31日、2014年和2013年的年度
(以美元表示)
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
經營活動 | ||||||||||||
全年利潤 | 1,243,670 | 6,876,982 | 25,419,366 | |||||||||
對以下各項進行調整: | ||||||||||||
融資成本 | - | 23,630 | 116,421 | |||||||||
認股權證負債的公允價值變動 | (11,978 | ) | (3,417,053 | ) | 45,442 | |||||||
利息收入 | (92,747 | ) | (136,911 | ) | (142,239 | ) | ||||||
財產、廠房和設備折舊 | 2,015,437 | 2,340,082 | 1,875,812 | |||||||||
預付租賃款項和商標攤銷 | 17,061 | 17,326 | 15,585 | |||||||||
攤銷預付給經銷商的補貼 | 1,093,036 | 1,163,913 | 1,397,789 | |||||||||
經營租賃項下的預付款和保費攤銷 | 728,996 | 659,442 | 1,892,254 | |||||||||
庫存報廢撥備/(沖銷) | 342 | (1,848 | ) | 1,994 | ||||||||
應收貿易賬款壞賬準備 | 1,028,439 | 1,973,459 | - | |||||||||
處置財產、廠房和設備的收益/(損失) | 11,412 | - | (10,132 | ) | ||||||||
預付款減值損失撥備 | 2,565,334 | - | - | |||||||||
營運資本變動前的營運現金流 | 8,599,002 | 9,499,022 | 30,612,292 | |||||||||
貿易和其他應收款增加 | (345,348 | ) | (11,007,437 | ) | (16,252,778 | ) | ||||||
關聯方應收賬款減少 | - | - | 414,052 | |||||||||
庫存(增加)/減少 | (2,893,284 | ) | (126,523 | ) | 1,170,209 | |||||||
貿易和其他應付款項的增加 | 101,240 | 1,071,032 | 200,208 | |||||||||
關聯方應付款增加 | ||||||||||||
(不包括免除對前股東的應付款項) | 330,099 | 221,847 | 421,165 | |||||||||
增加/(減少)應繳所得税 | (775,117 | ) | (918,759 | ) | 105,336 | |||||||
遞延税項資產增加 | (908,889 | ) | (495,444 | ) | - | |||||||
根據經營租約支付的預付款和保費 | (449,935 | ) | (515,038 | ) | (725,943 | ) | ||||||
提取根據經營租約支付的預付款和保費。 | - | - | 1,246,270 | |||||||||
預付給經銷商的補貼 | (1,093,036 | ) | (1,065,227 | ) | (1,253,461 | ) | ||||||
用於經營活動/來自經營活動的現金淨額 | 2,564,732 | (3,336,527 | ) | 15,937,350 | ||||||||
投資活動 | ||||||||||||
收到的利息 | 92,747 | 136,911 | 142,239 | |||||||||
新工廠建設預付款 | - | (15,755,201 | ) | - | ||||||||
購置房產、廠房和設備 | (1,020,623 | ) | (1,919,723 | ) | (11,288,129 | ) | ||||||
用於投資活動的淨現金 | (927,876 | ) | (17,538,013 | ) | (11,145,890 | ) |
附註是這些合併財務報表的組成部分。
F-6
KBS時裝集團有限公司
現金流量表合併報表(續)
截至2015年12月31日、2014年和2013年12月31日的年度
(以美元表示)
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
融資活動 | ||||||||||||
支付的利息 | - | (23,630 | ) | (116,421 | ) | |||||||
新增銀行貸款 | - | - | 1,968,213 | |||||||||
償還借款 | - | (1,968,213 | ) | (807,809 | ) | |||||||
償還應付貸款的關聯方 | - | - | (35,650 | ) | ||||||||
關聯方預付款 | - | - | 50,650 | |||||||||
支付要約費用 | - | - | (72,105 | ) | ||||||||
用於融資活動/由融資活動提供的淨現金 | - | (1,991,843 | ) | 986,878 | ||||||||
現金和現金等價物淨增加/(減少) | 1,636,856 | (22,866,383 | ) | 5,778,338 | ||||||||
貨幣換算的影響 | (1,027,358 | ) | (229,122 | ) | 1,591,835 | |||||||
年初現金及現金等價物 | 20,604,582 | 43,700,087 | 36,329,914 | |||||||||
年終現金和現金等價物--以現金和銀行餘額表示 | 21,214,080 | 20,604,582 | 43,700,087 |
附註是這些合併財務報表的組成部分。
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合併財務報表附註
1. | 一般信息 |
(1) | 宏利國際控股有限公司(“本公司”)前身為華盈國際 投資有限公司於二零零八年七月八日在英屬維爾京羣島(“英屬維爾京羣島”)註冊成立為有限責任公司 ,法定股本為50,000元,分為50,000股每股面值1美元的普通股,其中於2010年12月31日按面值發行10,000股普通股 。2011年1月27日,公司以每股77美元的現金代價增發了10,000股普通股。公司的主要業務是投資控股。嚴克彥,宏日國際的唯一董事。 在被KBS國際控股有限公司(“KBS國際”)收購之前,20,000股普通股由張素華持有30%,由陳孫強持有70%。 在被KBS國際控股有限公司(“KBS國際”)收購之前,張素華持有30%的普通股,陳孫強持有70%的普通股。於二零零九年十一月十六日,閻克巖與張蘇華及陳新強訂立購股權協議,閻克巖享有獨家權利以相當於已發行股本面值的現金代價購買本公司之100%股權 。在 閻克巖執行獨家權利之前,本公司100%股權的股東權利和義務仍歸屬閻克巖 ,董事會和管理層的任命由閻克巖控制。此期權協議於2011年3月9日被 新的期權協議取代。 |
(2) | 法國公雞(中國)有限公司(“法國公雞”)於2005年9月21日在香港註冊成立為有限責任公司,其法定發行及繳足股本為10,000港元,分為10,000股每股面值1港元的普通股 。法國公雞的主要活動是商標持有。法國公雞的負責人是嚴可燕。在 本公司收購前,1萬股普通股由閻克彥持有。 |
根據2009年10月4日的商標轉讓協議 ,福建宏日同意將商標“KBS”轉讓給France Cock,代價為人民幣100,000元(約合15,250美元)。商標轉讓手續已於2010年10月20日完成,中華人民共和國商標局於2011年3月21日向France Cock頒發了商標註冊證書。
根據2005年12月1日的商標許可協議 ,France Cock同意從2006年1月1日起以每年人民幣1,000,000元(約合152,500美元)的費用向福建宏日授予商標“Kabiniao”商標,許可期限為10年 。
根據2009年簽署的商標許可協議 ,France Cock同意從2009年1月1日起向福建宏日授予“KBS”商標許可,為期5年,年費為人民幣40,000,000元(約合610萬美元)。商標許可協議於2012年8月1日更新 。在新協議中,France Cock同意從2012年1月1日起免除許可費。
(3) | Roller Roman Limited(“Roller Roman”)於2006年3月28日在英屬維爾京羣島註冊成立為有限責任公司,法定股本為50,000美元,分為50,000股普通股,每股面值1美元 ,其中1股按面值發行。羅勒·羅馬的主要活動是提供運動服裝的設計和開發服務 。《羅馬滾軸》的導演是嚴克彥。在本公司收購前,唯一發行的普通股 由陳碧珍持有。 |
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KBS時裝集團有限公司
合併財務報表附註
1. | 一般信息-續 |
(4) | 巨億投資有限公司(“巨億”)於二零一零年十一月二十五日在香港註冊成立為有限責任公司,法定股本為10,000港元,分為10,000股每股1港元的普通股 ,其中1股普通股按面值發行。在2011年2月15日完成收購福建宏日100%股權 之前,廣發一直是一家處於休眠狀態的公司。廣域的掌門人是顏可燕,在被鴻日國際收購之前, 1股普通股由陳必珍的父親陳孫強持有。 |
(5) | 鴻日(福建)體育用品有限公司(“鴻日福建”)於2005年11月17日在中華人民共和國(“中華人民共和國”)成立,註冊資本和實收資本為人民幣500萬元( 未分為股份)。2011年3月24日,福建宏日將註冊資本從7000萬元人民幣增加到7500萬元人民幣。截至 2011年9月30日,實收資本為人民幣3955.1860元。紅日福建公司在中國從事服裝的設計、製造、銷售和 銷售。2011年8月10日,陳碧珍接替王飛亞擔任紅日福建公司法定代表人。在 億萬收購之前,500萬元的實收資本由閻克巖和陳碧珍分別持有50%和50%。於二零零六年十二月十八日,Roller Roman與嚴可燕及其妻子陳碧珍訂立回購協議,其中Roller Roman 有權以相當於福建弘日實收資本的代價 收購嚴可燕及陳碧珍於福建宏日的全部股權。(br}於二零零六年十二月十八日,Roller Roman與顏可燕及其妻子陳碧珍訂立回購協議,該協議享有以相當於福建宏日實收資本的代價收購閻克巖及陳碧珍於福建宏日的全部股權的獨家權利。在Roller Roman執行獨家權利之前,i)將福建洪日的100%股權 股權質押給Roller Roman,作為應付Roller Roman的年費的抵押品;ii)Roller Roman享有 收取福建洪日宣派的所有股息的獨家權利;及iii)福建洪日董事會和 管理層的任命由Roller Roman控制。本回購協議在完成億萬收購福建宏日後被雙方終止 。 |
(6) | 安徽開鑫服飾有限公司(“安徽開鑫”)於二零一一年三月十六日於中國成立,註冊及實收資本為人民幣1,000,000元。安徽凱鑫為福建宏日之全資附屬公司。 安徽凱鑫為宏日福建及中國其他品牌擁有人提供運動服裝製造分包服務 。嚴可燕是安徽啟信的董事兼法定代表人。 |
(7) | 石獅鴻日品牌管理有限公司(“品牌管理”)於二零一一年十月十七日於中國成立 ,註冊及實收資本為人民幣100,000元,品牌管理為福建鴻日之全資附屬公司 ,為中國境內一間休眠公司。陳碧珍為品牌管理董事兼法定代表人。品牌管理 於二零一四年十一月二十四日解散。 |
(8) | 根據羅馬與福建宏日於2006年12月18日簽訂的設計與開發協議 ,羅馬輥向福建宏日提供設計與開發服務,包括市場研究、產品開發、設計 技術諮詢和員工培訓,年費為福建宏日税前淨收入的90%至99% 。設計與開發協議於2011年12月31日到期。 |
(9) | 2014年3月24日,Aquasition Investments Corp.(“公司”)與內華達州的KBS國際控股有限公司(“KBS”)、根據英屬維爾京羣島法律成立並存在的KBS國際控股有限公司(KBS或“Target”)全資擁有的 子公司張素華和陳新強簽訂了換股 協議和清算計劃(“該協議”)。此次收購被計入反向合併和資本重組 ,其中KBS Will是收購方,而本公司將是被收購的公司。2014年8月1日,收購完成後, Aquasition Investments Corp.更名為KBS Fashion Group Limited。該公司還將其交易代碼從“AQU” 改為“KBSF”。 |
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合併財務報表附註
2. | 集團重組和合並財務報表的列報基礎 |
截至報告日期的集團結構 如下:
綜合財務報表 是根據國際會計準則委員會發布的國際財務報告準則(“IFRS”)編制的。
3. | 新的和修訂的國際財務報告準則(“IFRS”)的應用 |
除下文所述外,截至2015年12月31日止年度,本公司在編制綜合財務報表時,一直沿用國際會計準則委員會(“IASB”)及國際會計準則解釋委員會(前稱“國際財務報告解釋委員會”(“IFRIC”))發佈的所有新的及經修訂的準則、修訂及解釋 (統稱IFRS) 自2015年1月1日起的財政年度 。
截至2015年12月31日的年度,沒有新的和修訂的標準、修訂或解釋在報告期內生效 。
於該等綜合 財務報表獲授權發佈之日,國際會計準則委員會已發佈以下新的及經修訂的國際會計準則(“國際會計準則”)、國際財務報告準則、修訂本及國際財務報告準則,而該等準則於本年度尚未生效。公司未提前 應用以下已發佈但尚未生效的新的和修訂的標準、修訂或解釋:
對國際財務報告準則 2012-2014的年度改進,從2016年1月1日或之後開始的年度期間有效。
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合併財務報表附註
3. | 適用新的和修訂的國際財務報告準則(“IFRS”)--續 |
IFRS 9“金融工具” 將取代國際會計準則第39號“金融工具:確認和計量”,從2018年1月1日或之後的年度期間生效。IFRS 9涵蓋金融資產和金融負債的分類和計量、減值 方法和對衝會計。
IFRS 15“與客户簽訂合同的收入”為與客户簽訂合同產生的收入提供了單一的會計模式, 從2018年1月1日或之後開始的年度期間有效。國際財務報告準則第15號將取代國際會計準則第18號“收入”。
國際會計準則理事會發布了IFRS 16 “租賃”,為租賃會計提供了一種新的模式,除短期租賃和小額租賃外,所有租賃都將在資產負債表上確認使用權資產和租賃負債,並隨後在租賃期內攤銷使用權資產。IFRS 16將於2019年1月1日或之後的年度期間生效,預計將對集團的財務報表產生重大影響,大幅增加集團的已確認資產和負債,並可能影響損益表中費用的列報和確認時間 。有關本集團目前被分類為經營租賃(未在資產負債表上確認) 的租賃的信息載於附註27。
國際財務報告準則第10號和國際會計準則第28號修正案(2015年12月)-將投資者與其聯營公司或合資企業之間出售或出資資產的生效日期(國際財務報告準則第10號和國際會計準則第28號修正案)推遲到國際會計準則委員會確定的未來日期。允許提前應用國際財務報告準則第10號和國際會計準則第28號修正案 。“國際財務報告準則”第10號第C1C段;“國際會計準則”第28號第45C段。
國際會計準則第12號修正案-確認 未實現虧損的遞延税項資產(2016年1月,自2017年1月1日或之後開始的年度期間生效。 允許提前申請。申請具有追溯性,並提供某些可選的過渡救濟。)-第 98G段。
國際會計準則7,披露 計劃修正案(2016年1月,從2017年1月1日或之後開始的年度期間生效。允許提前申請。申請 是預期申請,首次申請時不需要之前時段的比較信息。)-第44A至 44E段。
本公司預期 不會在其各自的生效日期前採納IFRS 9、IFRS 15或上述任何修訂/年度改進,且尚未 確定採納IFRS 16的日期。本公司尚未完成對採用 這些準則的效果的評估。
董事並無預期會對本公司的綜合財務報表產生重大影響的其他準則 及尚未採納的其他準則及詮釋會對本公司的綜合財務報表產生重大影響。
4. | 重大會計政策 |
編制財務報表時採用的主要會計政策 如下。除非另有説明,否則保單一直適用於提交的所有 年。
首次採用國際財務報告準則
截至2014年12月31日的年度財務報表是公司首次按照國際財務報告準則編制。在截至2013年12月31日的年度內(包括 ),公司按照美國公認會計 原則(美國公認會計原則)編制財務報表。因此,本公司已編制符合國際財務報告準則的財務報表,該等財務報表適用於截至2014年12月31日或之後的期間 ,以及會計政策所述於2013年12月31日及截至2013年12月31日止年度的比較期間數據 。在編制這些財務報表時,公司的財務狀況開盤報表 是在2013年1月1日公司向國際財務報告準則過渡之日編制的。
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合併財務報表附註
4. | 重大會計政策-續 |
公司的主要業務活動是投資,僅有部分行政費用和分銷銷售費用在公司發生。 美國公認會計準則和國際財務報告準則下的金額沒有實質性差異。因此,本公司在重申其截至2013年1月1日的美國GAAP財務狀況報表和之前公佈的截至2013年12月31日的美國GAAP財務報表時沒有進行任何主要調整 。
製備基礎
綜合財務報表 以歷史成本為基礎,並按照國際會計準則委員會發布的“國際財務報告準則”編制。主要會計政策 如下所示。
鞏固基礎
合併財務報表 包含本公司及本公司(其子公司)控制的實體的財務報表。在公司有權管理實體的財務和運營政策以從其活動中獲得利益的情況下,實現控制 。
如有需要,附屬公司的財務報表會作出調整 ,使其會計政策與本集團其他成員公司的會計政策一致 。
所有集團內交易、 餘額、收入和費用均在合併時沖銷。
外幣
本公司的參考貨幣 為美元。
財務報表中包含的項目 使用實體經營所處的主要經濟環境的貨幣(“功能貨幣”)計量。
本集團主要在中國開展業務 ,因此其功能貨幣為人民幣。
從人民幣到美元的折算按以下匯率 執行:
期末匯率 | 平均費率 | |||
2013年12月31日 | 1美元=6.0969人民幣 | 1美元=6.1896人民幣 | ||
2014年12月31日 | 1美元=6.1190人民幣 | 1美元=6.1448人民幣 | ||
2015年12月31日 | 1美元=6.4936人民幣 | 1美元=6.2401人民幣 |
以本位幣 表示的結果和財務狀況折算為其預期最終法定母公司的顯示貨幣,如下所示:
(1)列報的每份資產負債表的資產和負債均按該資產負債表日期的結算率折算;
(2)每份損益表 的收入和費用是按平均匯率換算的(除非這個平均值不是交易日現行匯率累計影響的合理近似值,在這種情況下,收入和費用是在交易日期換算的);
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合併財務報表附註
4. | 重大會計政策-續 |
(三)股票權益、股票溢價和股息 按歷史匯率折算;
(4)所有由此產生的匯兑差額在外幣折算準備金中確認 ,這是權益的一個單獨組成部分。
細分市場報告
營運分部及 財務報表中報告的每個分部項目的金額,乃從定期提供予本集團最高執行管理層的財務資料中確認,以分配資源予本集團各業務類別及地理位置,並評估其業績 。 本集團各業務類別及地理位置的業績 均於定期提供予本集團最高執行管理層的財務資料中確認,以分配資源及評估本集團各項業務及地理位置的表現。
單獨的重大經營部門 不為財務報告目的彙總,除非該部門具有相似的經濟特徵,並且在產品和服務的性質、生產流程的性質、客户類型或類別、用於分銷產品或提供服務的方法以及監管環境的性質方面 相似。 該部門的經濟特徵相似,並且在產品和服務的性質、生產流程的性質、客户的類型或類別、用於分銷產品或提供服務的方法以及監管環境的性質方面都是相似的。如果操作段 不是單獨的材料,則如果它們共享這些標準中的大多數,則可以將它們聚合在一起。集團的三個部門 分別是批發、零售和分包。
收入確認
收入按已收或應收對價的公允價值 計量,代表在正常業務過程中銷售的貨物的應收金額,扣除折扣和銷售相關税後的淨額 。
本集團的收入來自 (I)公司擁有的商店、(Ii)分銷商及(Iii)作為原創設計製造商提供的服務。當滿足以下所有條件時,將確認上述所有類別的收入 :
· | 本集團已將貨物所有權的重大風險和回報轉移給買方 ; |
· | 本集團既不保留持續的管理 參與,也不保留通常與所有權相關的程度,也不保留對所售貨物的有效控制; |
· | 營收金額可可靠計量 ; |
· | 與交易相關的經濟利益 很可能會流向本集團,而與交易有關的已發生或將發生的成本可以可靠地計量 。 |
具體地説, 貨物銷售收入在貨物交付和所有權轉移時確認。
增值税(VAT)
根據税法,產品增值税是產品銷售和應税服務收入的17%。銷項增值税餘額減去當期可抵扣的 進項增值税後,為應繳增值税。
借款成本
直接 可歸因於購買、建造或生產合格資產的借款成本,即必須花費大量 時間才能準備好用於預期使用或銷售的資產,在資產 基本準備好用於預期使用或銷售之前,將其計入這些資產的成本中。(br}=
所有其他借款成本 在發生期間在損益中確認。
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合併財務報表附註
4. | 重大會計政策-續 |
退休福利成本
根據中國政府的相關 規定,本集團參與當地市政府退休福利計劃(“該計劃”),根據該計劃,位於中國的附屬公司須按其僱員基本工資的某一百分比向該計劃供款 ,為其退休福利提供資金。當地市政府承諾承擔位於中國的子公司所有現有和未來退休員工的退休福利義務 。本集團對該計劃 的唯一責任是支付上述計劃下持續的所需供款。該計劃下的供款 計入已產生的利潤或虧損。該計劃沒有規定沒收的供款可用於減少未來的供款 。這些計劃被認為是固定繳款計劃。本集團並無法律或推定責任 於向國家退休金計劃支付固定供款後再支付供款。對國家養老金計劃的繳費在提供相關服務期間確認為費用。
税收
所得税費用是指 當前應繳税金和遞延税金之和。
當前應繳税款是 基於本年度的應税利潤。應税利潤不同於綜合收益表中報告的利潤 ,這是因為其他年度應納税或可扣除的收入或費用項目,以及從未納税或 不可扣除的項目。本集團的當期税項負債按報告期末已頒佈或實質頒佈的税率計算 。
遞延税項根據合併財務報表中資產和負債的賬面價值與計算應納税利潤時使用的相應計税基準之間的臨時差異確認 。遞延税項負債一般為所有應税 臨時性差額確認。遞延税項資產一般會確認所有可扣除的暫時性差異,只要 有可能會有應税利潤可用來抵銷該等可抵扣的暫時性差異。如果暫時性差異產生於商譽或最初確認(業務合併除外)交易中的其他資產和負債,而該交易既不影響應税利潤 ,也不影響會計利潤,則不確認此類 遞延税項資產和負債。
遞延税項負債確認為與子公司投資相關的應税暫時性差異,除非本集團能夠控制暫時性差異的沖銷,並且暫時性差異很可能在可預見的將來不會沖銷。 與此類投資相關的可抵扣暫時性差異產生的遞延税項資產只有在 很可能有足夠的應税利潤用於利用暫時性差異的好處時才會確認 ,並且這些資產預計會沖銷
遞延 税項資產的賬面金額於每個報告期末審核,並在不再可能有足夠的 應課税溢利可收回全部或部分資產的情況下予以削減。
遞延税項資產及負債 按預期在清償負債或變現資產期間適用的税率計量, 根據報告期末已頒佈或實質頒佈的税率(及税法)計量。遞延税項負債及資產的計量 反映本集團預期於報告期末收回或結算其資產及負債賬面值的方式所產生的税項後果。
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KBS時尚集團 有限公司
合併財務報表附註
4. | 重大會計政策-續 |
徵税- 續
當期税金和遞延税金在損益中確認 ,但與在其他全面收益中確認或直接在 權益中確認的項目有關的項目除外,在這種情況下,當期税金和遞延税金也分別在其他全面收益中或直接在權益中確認。 如果企業合併的初始會計產生了當期税金或遞延税金,則税收影響將計入該企業合併的會計中。
門店開業前費用
開店前成本是 新店開張前發生的啟動活動成本,主要包括租賃、租賃改進、工資和 用品。租賃和租賃改進的會計政策如下。其他門店開業前成本在發生時直接 計入費用。
租賃
當 租賃條款將所有權的幾乎所有風險和回報轉移給承租人時,租賃被歸類為融資租賃。所有其他租賃均歸類為運營租賃 。
租賃權的改進
租賃改進,主要包括寫字樓和商店翻新的成本,用於行政和銷售目的。租賃改進 最初按成本計量,並在其使用年限內系統攤銷。
財產、廠房和設備
物業、廠房及設備 (“PPE”),包括用作生產或供應貨物或服務的建築物,或用於非在建工程的行政用途 ,均按成本減去其後累計折舊及累計減值虧損列賬。
計提折舊是為了 在建工程以外的物業、廠房及設備項目在其估計使用年限內的成本,並在計及其估計剩餘價值後,採用直線法予以核銷。
在建工程包括 為生產或自用而在施工過程中的財產、廠房和設備。在建工程 按成本減去任何已確認的減值損失計算。在建工程竣工並可用於預期用途時,將被歸類為適當類別的物業、 廠房和設備。這些資產的折舊與其他財產 資產的折舊相同,從這些資產準備好可供其預期使用時開始折舊。
物業、廠房和 設備項目在處置時或當繼續使用 資產預計不會產生未來經濟利益時被取消確認。因取消確認資產而產生的任何損益(按出售淨收益 與項目賬面金額之間的差額計算)計入項目取消確認期間的損益。
作為出租人的集團
經營 租賃的租金收入在相關租賃期內按直線法在損益中確認。
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4. | 重大會計政策-續 |
租賃土地
當租約同時包括土地及樓宇元素時,本集團會根據評估是否實質上將每個元素的所有權附帶的所有風險及回報 轉移至本集團 ,評估將每個元素分別分類為融資或營運租賃 。具體地説,最低租賃付款(包括任何一次性預付款)在 土地和建築元素之間按租賃開始時土地元素和建築元素的租賃權益的相對公允價值比例分配。
在租賃付款的分配 能夠可靠的情況下,作為經營租賃入賬的租賃土地權益在綜合財務狀況表中作為“預付租賃付款”列示 ,並按直線法在租賃期內攤銷 。
盤存
存貨按成本和可變現淨值中的較低者列報。存貨成本採用加權平均法確定。可變現淨值 代表存貨的預計售價減去所有預計完工成本和銷售所需的成本。
金融工具
當集團實體成為該文書的合同 條款的當事人時,金融資產和金融負債在合併財務狀況表中確認。
金融資產和金融負債最初按公允價值計量。直接可歸因於收購或發行金融資產和金融負債的交易成本在初始確認時(視情況而定)計入金融資產或金融負債的公允價值或從其公允價值中扣除。
金融資產
本集團的金融資產 歸類為應收賬款。
有效利息法
實際利率法 是一種計算金融資產攤餘成本和分配相關期間利息收入的方法。 實際利率是通過金融資產的預期壽命,或在適當的情況下,將預計未來現金收入(包括實際利率、交易成本和其他溢價或折扣的組成部分所支付或收到的所有費用和點數)準確貼現至初始確認賬面淨值的比率。 實際利率是計算金融資產攤銷成本和分配相關期間利息收入的方法。 實際利率是將估計未來現金收入(包括實際利率、交易成本和其他溢價或折扣的組成部分的所有費用和點數)準確貼現至初始確認時的賬面淨值的利率。
利息收入按債務工具的實際利息確認 。
應收賬款
應收賬款是非衍生 金融資產,其固定或可確定的付款不在活躍的市場中報價。應收賬款(包括貿易應收賬款和 其他應收賬款、關聯方應收賬款以及現金和現金等價物)按實際利息法減去任何減值後的攤餘成本計量(見下文關於應收賬款減值損失的會計政策)。
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4. | 重大會計政策-續 |
金融工具 -續
金融資產 -續
應收賬款減值
應收賬款在報告期末根據 個減值指標進行評估。若有客觀證據顯示,由於應收賬款初步確認後發生的一個或多個事件影響了應收賬款的估計未來現金流 ,則應收賬款減值。
損害的客觀證據 可能包括:
· | 發行人或交易對手有重大財務困難; |
· | 拖欠利息或本金 ; |
· | 借款人 有可能進入破產或財務重組。 |
對於某些類別的金融 資產,如貿易和其他應收賬款,被評估為不單獨減值的資產隨後將按集體減值進行評估 。應收賬款組合減值的客觀證據可能包括本集團 過往收取款項的經驗、投資組合中延遲付款的數目超過平均信貸 期、與應收賬款違約相關的國家或地區經濟狀況的明顯變化。
當有客觀證據表明資產已減值時,減值損失在損益中確認,並以資產的賬面金額 與按原實際利率貼現的估計未來現金流量現值之間的差額計量。
應收賬款的賬面金額直接從除貿易和其他應收賬款以外的所有金融資產的減值損失中減去。 如果賬面金額通過使用備抵賬户減少。備抵賬户 賬面金額的變動在損益中確認。當一筆應收賬款和其他應收賬款被認為無法收回時,它將從 備用金賬户中註銷。隨後收回的先前註銷的金額計入利潤或虧損。
如果在隨後的期間內, 減值損失金額減少,且該減少客觀上與確認減值損失後發生的事件有關,則以前確認的減值損失將通過損益轉回,條件是減值沖銷日期的資產賬面價值 不超過在未確認減值 的情況下應計入的攤銷成本。 如果未確認減值 ,則以前確認的減值損失將通過損益轉回。 如果未確認減值 ,則之前確認的減值損失將通過損益轉回。
現金和現金等價物
現金和現金等價物包括 銀行和手頭的現金、銀行和其他金融機構的活期存款,以及短期、高流動性的投資 ,這些投資可以很容易地轉換為已知金額的現金,而且價值變化的風險很小,在收購時 已經在到期日的三個月內
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4. | 重大會計政策-續 |
金融 工具-續
金融負債和權益
集團實體發行的金融負債 及權益工具按訂立的合約安排的內容及金融負債及權益工具的定義分類。
權益工具是指 任何證明在扣除本集團所有負債後對本集團資產有剩餘權益的合同。
有效利息法
有效利息 法是計算金融負債攤銷成本和分配相關 期間利息支出的一種方法。實際利率是指在金融負債的預期期限內(或在適當情況下,在較短的期間內)將估計的未來現金支付(包括構成有效利率、交易成本和其他溢價或折扣組成部分的所有費用和點數 支付或收到的所有費用和點數)準確貼現至初始 確認時的賬面淨值的利率。
利息支出按有效的 利息基礎確認。
金融負債
金融負債 包括貿易和其他應付款項、關聯方應付款項和短期貸款,隨後採用實際利息法按攤餘成本計量。
股權工具
集團實體發行的權益工具 按扣除直接發行成本後所得款項入賬。
去識別
當從資產收取現金流的權利屆滿或金融資產轉讓,而本集團已轉讓金融資產的實質所有風險及回報時,金融資產將不再確認 。金融資產註銷時,該資產的賬面金額與應收、已收對價之和之間的差額 計入損益。
金融負債 在相關合同規定的義務解除、註銷或期滿時取消確認。 已取消確認的金融負債的賬面金額與已支付和應付的對價之間的差額在損益中確認。
預付給經銷商的補貼
向主要 分銷商支付補貼,以補償他們的租金費用。當經銷商達到公司預定的銷售目標時,此類補貼將授予他們。 預付給總代理商的補貼在支付時確認,並在 協議期限內以直線方式在銷售費用中攤銷。
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合併財務報表附註
4. | 重大會計政策-續 |
資本和儲備
股本指 本集團已發行股份的面值。股本是根據 已發行股票的面值確定的。
留存利潤包括 合併全面收益表中確定的所有當期和上期業績。
外幣折算 折算產生的準備金包括在貨幣折算準備金中。
根據 中國相關法律法規,本集團於中國設立的附屬公司須將其年度 法定純利(經抵銷任何往年虧損後)的10%撥入法定儲備金。當該準備金餘額 達到子公司股本的50%時,其年度法定淨利潤的任何進一步轉移都是可選的。經有關部門批准 ,該準備金可用於抵銷累計虧損或增加子公司註冊資本。但是,除彌補前幾年的虧損外,法定準備金在使用後必須保持在股本的最低25% 。法定儲備金不能用於向 股東分配股息。
與集團 所有者的所有交易均在權益中單獨記錄。
每股收益
每股基本收益 (“每股收益”)是通過普通股持有人應佔收入除以本年度已發行普通股的加權平均數計算得出的。稀釋每股收益反映了發行普通股的證券或其他 合同被行使或轉換為普通股時可能發生的稀釋。潛在攤薄證券不包括在損失期內的攤薄每股收益的計算中,因為它們的影響將是反攤薄的。
編制符合“國際財務報告準則”的財務 報表要求管理層在應用本集團會計政策的過程中作出判斷,並要求使用影響報告期內報告的資產和負債額、披露或有資產和負債以及報告期間的收入和費用的會計估計和假設 。以下是下一財政年度內有可能導致資產和負債賬面 發生重大調整的重大風險的估計數字如下:
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5. | 應用會計政策時的重大管理判斷 |
壞賬和壞賬準備
壞賬和壞賬準備是基於對貿易和其他應收賬款的可回收性的評估。當事件或環境變化表明餘額可能無法收回時,免税額適用於貿易 和其他應收款。確認壞賬和呆賬需要使用判斷和估計,如果預期結果與最初的 估計不同,這種差異將影響貿易和其他應收賬款的賬面價值以及計入該估計的 期間的可疑債務費用。
減值損失
減值損失是基於對投資或長期資產在有證據 表明這些資產可能已減值時產生未來現金流的能力的評估而產生的。 減值損失是基於對投資或長期資產產生未來現金流的能力的評估 。減值損失金額的計算是基於管理層在應用管理這些資產會計的廣義會計原則時作出的估計。這些估計的確定需要管理層的判斷 。最終結果可能與管理層最初的估計不同,這可能會影響管理層認定為減值並計入本公司期內利潤虧損的資產的賬面價值 。
所得税
本集團在多個司法管轄區 有所得税風險敞口。本集團所得税撥備的釐定涉及重大判斷 。在正常業務過程中,某些交易和計算的最終納税決定是不確定的 。本集團根據對是否應繳額外税款的估計 確認預期税務問題的負債。如果這些事項的最終税收結果與最初確認的金額不同,這種差異 將影響所得税和作出此類決定期間的不同税收撥備。 本集團於二零一五年十二月三十一日及二零一四年十二月三十一日的應付所得税賬面值分別為2,401,742美元及3,056,079美元。
6. | 評估不確定度的主要來源 |
在應用附註4所述的本集團會計政策時,管理層須就資產及負債的賬面金額作出估計及假設,而該等資產及負債的賬面金額並不容易從其他來源清楚顯示。這些估計和相關假設 基於歷史經驗和其他被認為相關的因素。實際結果可能與這些估計不同。
我們會持續審查估算和基本的 假設。如果對會計估計的修訂僅影響該期間,則在修訂估計的期間內確認 ;如果修訂影響本期和未來期間,則在修訂期間和未來期間確認對會計估計的修訂 。
以下是有關未來的 主要假設,以及報告期末估計不確定性的其他主要來源,即 在下一財政年度內有重大風險導致資產賬面金額發生重大調整。
建築物折舊、機器設備折舊
如附註 4所述,本集團於每個報告 期末審核物業、廠房及設備的估計使用年限及剩餘價值。建築、機器和設備的成本在資產的預計使用壽命內按直線折舊 。管理層估計,這些建築物、機器和設備的使用壽命在5至20年內。這些是 同一行業應用的普通壽命 。預期使用水平和技術發展的變化可能會影響這些資產的經濟使用壽命和剩餘價值,因此未來的折舊費用可能會被修訂。
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6. | 評估不確定性的主要來源--續 |
認股權證的公允價值
權證的公允價值 是使用二項式格子模型確定的。該模型需要輸入高度主觀的假設,包括標的股票的價格 波動性。主觀投入假設的變化可能會對認股權證的公允價值估計產生重大影響 ,公司的經營業績可能會受到影響。該模型依賴於幾個變量 ,例如工具的預期期限、預期執行價格、預期工具期限內的預期無風險利率、預期工具期限內的預期股息率以及公司股票價格在預期期限內的預期波動性 。預期期限代表授予的工具預期未償還的時間段。 預期執行價格基於對 期限內因下一輪保護而預期的執行價格變化的加權平均概率分析。無風險利率以美國國債為基礎,其到期日與期權在估值之日的預期條款相似 。預期股息收益率基於歷史 趨勢。該公司使用市場指數的波動率來衡量波動性。
非金融資產減值
物業、廠房和設備 只要有任何客觀證據或跡象表明這些資產可能減值,就會進行減值測試。
就減值 測試而言,可收回金額(即公允價值減去銷售成本及在用價值兩者中較高者)按 個別資產基準釐定,除非該資產不產生基本上獨立於其他資產的現金流。如果 是這種情況,則確定資產所屬的現金產生單位(“CGU”)的可收回金額。
如果資產(或CGU)的可收回金額 估計低於其賬面金額,則該資產(或CGU)的賬面金額將減少至其可收回金額 。
賬面金額與可收回金額之間的差額在損益表中確認為減值損失,除非資產是按重估金額入賬 ,在這種情況下,此類減值損失被視為重估減少。
如果且僅當自上次確認減值損失以來用於確定資產的 可收回金額的估計發生變化時,商譽以外的資產的減值損失才會沖銷。該資產的賬面金額將增加至其修訂的 可收回金額,前提是該金額不超過如果該資產在前幾年沒有確認減值損失的情況下本應確定的賬面金額(扣除任何累計的 攤銷或折舊)。
商譽以外的資產減值損失的沖銷 在損益表中確認,除非該資產是以重估金額入賬的,在這種情況下,這種沖銷被視為重估增長。
於截至2015年12月31日止年度,本公司確認減值虧損 1,317,295美元及1,248,039美元,分別為收購土地使用權的預付款及在該等土地上建造工程的相關預付款 。減值反映了目前投資價值的減少,原因是建設項目完工時間延遲 ,以及法律證書採購延遲導致資產 投入使用,從而產生預期的未來盈利能力,而預期未來盈利能力已於2015年12月31日暫時推遲 至下一個運營期之後。計入預付款的減值損失已使賬面價值達到各自的公允價值減去出售成本後的可收回金額 。
對於 收購土地使用權的預付款,本公司根據市場價值替代規則提供了對其公允價值的估計。 估計公允價值屬於公允價值等級的第二級,因為投入是通過 類似資產的報價確定的,而沒有活躍的報價市場。本公司採用市場法,將本公司擬收購的土地使用權的價格 與同一地理區域的類似土地使用權的價格進行比較,並根據價格指數、實際交易頻率、環境條件等因素進行調整。 該估計使用的重要假設包括合法獲得此類土地使用權的能力、土地作為工業用途的用途、年底的交易日期等。因此,本公司提供了5,000美元的估計金額。最後,公允價值減去估計銷售成本 ,其中包括但不限於法律成本、印花税、類似交易税等,金額 為379,971美元。然後將淨值與賬面價值進行比較,差額計入減值損失,金額 為1,317,295美元。
對於 建設的預付款,公司提供了基於時間價值法的公允價值估計。估計的公允價值屬於公允價值層次結構的第三級,因為輸入不易觀察到。使用此方法,公司根據公司加權平均資本成本(“WACC”)計算預付金額的時間價值,以得出其公允價值。 本公司根據本公司的加權平均資本成本(“WACC”)計算預付金額的時間價值 以得出其公允價值。本公司採用這種方法來確定其可收回金額,因為該等預付款 不容易轉售,而實現該金額的能力取決於本公司如上所述成功 獲得土地使用權的能力。這一估計中使用的重要假設包括使用WACC來確定公允價值,WACC由公司的股本回報率、債務回報率、股權和債務回報率的相關權重以及税率組成。 WACC由本公司的股本回報率、債務回報率、相關權重和税率組成。因此,該公司提供的估計數為7160523美元。由於 此資產不可轉售,該公司估計出售此資產的成本為0美元。然後將淨值與賬面價值進行比較,差額記為減值損失1,248,039美元。
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7. | 細分市場報告 |
管理層目前確定 集團的三種銷售模式為經營細分市場,即批發、零售和委外。細分介紹 符合管理層對未來業務發展的預期。對這些運營部門進行監控,並根據部門毛利率 做出戰略決策。
按業務劃分 | 批發 | 零售 | 分包 | 整合 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至12月31日的年度 , | 截至12月31日的年度 , | 截至12月31日的年度 , | 截至12月31日的年度 , | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | 2015 | 2014 | 2013 | 2015 | 2014 | 2013 | 2015 | 2014 | 2013 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
向外部客户銷售 | 40,815,528 | 40,654,657 | 78,111,563 | 18,091,585 | 16,134,537 | 19,093,669 | 2,436,568 | 2,043,287 | 2,354,582 | 61,343,681 | 58,832,481 | 99,559,814 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
細分市場收入 | 40,815,528 | 40,654,657 | 78,111,563 | 18,091,585 | 16,134,537 | 19,093,669 | 2,436,568 | 2,043,287 | 2,354,582 | 61,343,681 | 58,832,481 | 99,559,814 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
部門毛利率 | 9,668,518 | 12,382,562 | 28,162,776 | 4,239,168 | 6,327,728 | 13,277,404 | 924,721 | 705,218 | 755,795 | 14,832,407 | 19,415,508 | 42,195,975 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
對帳項目 | (12,983,049 | ) | (10,231,172 | ) | (8,147,587 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
税前利潤 | 1,849,359 | 9,184,336 | 34,048,388 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
所得税費用 | (605,689 | ) | (2,307,354 | ) | (8,629,022 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
全年利潤 | 1,243,670 | 6,876,982 | 25,419,366 |
本集團不分配資產,因為它們 由這三個部門共享,不能拆分。
地理信息
本集團的業務位於 中國,本集團的所有收入來自對中國客户的銷售。因此,沒有按地理區域 提供業務分析。
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7. | 細分市場報告-續 |
有關主要 客户的信息
佔批發收入10%或更多的主要分銷商如下:
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
總代理商A | 6,625,797 | 8,384,369 | 11,438,514 | |||||||||
總代理商B | 2,905,842 | 4,698,008 | 2,605,818 | |||||||||
總代理商C | 2,768,317 | 3,144,781 | 2,371,725 | |||||||||
其他分銷商 | 12,519,226 | 24,427,499 | 61,695,507 | |||||||||
24,819,182 | 40,654,657 | 78,111,564 |
8. | 收入 |
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
服裝 | ||||||||||||
-批發 | 40,815,527 | 40,654,657 | 78,111,563 | |||||||||
-零售業 | 18,112,019 | 16,134,537 | 19,093,669 | |||||||||
小計 | 58,927,546 | 56,789,194 | 97,205,232 | |||||||||
分包 | 2,416,135 | 2,043,287 | 2,354,582 | |||||||||
61,343,681 | 58,832,481 | 99,559,814 |
收入僅以美元計價。
9. | 銷售成本 |
銷售成本包括 採購材料、生產人員的人工成本、用於生產的非流動資產折舊 、外包製造成本、税費和附加費以及水電費用。下表顯示了審查期內每個類別的銷售成本細目 :
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
產成品和在製品庫存變化情況 | 64,814 | 126,523 | 1,168,215 | |||||||||
生產中消耗的材料 | 183,831 | 107,349 | 63,541 | |||||||||
購買製成品 | 44,786,912 | 37,757,707 | 53,846,922 | |||||||||
勞工 | 787,472 | 581,849 | 934,457 | |||||||||
折舊 | 252,055 | 250,042 | 252,759 | |||||||||
租賃 | 23,184 | 141,258 | 145,082 | |||||||||
外包製造成本 | - | 60,630 | 26,679 | |||||||||
税項及附加費* | 212,516 | 353,522 | 754,593 | |||||||||
水電 | 55,522 | 57,963 | 79,850 | |||||||||
庫存撥備 | 342 | (1,848 | ) | 1,994 | ||||||||
其他 | 197,778 | 97,496 | 17,039 | |||||||||
外幣折算差額 | (53,152 | ) | (115,518 | ) | 72,708 | |||||||
46,511,274 | 39,416,973 | 57,363,839 |
*税費和附加費主要是 城市維護建設税(佔增值税完税額的7%)、教育基金附加(佔增值税完税額的3%)和教育基金地方附加費(佔增值税完税額的2%)。
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10. | 其他收入 |
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
原材料銷售 | - | 1,819 | 9,875 | |||||||||
政府撥款 | 209,398 | 114,018 | 215,782 | |||||||||
銀行存款利息收入 | 92,747 | 136,911 | 142,239 | |||||||||
302,145 | 252,748 | 367,896 |
11. | 其他損益 |
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
處置財產、廠房和設備的收益 | 11,412 | - | 10,132 | |||||||||
外匯收益 | (233,532 | ) | (64,820 | ) | 79,968 | |||||||
庫存報廢的撥備/沖銷 | (342 | ) | 1,848 | (1,994 | ) | |||||||
應收貿易賬款壞賬準備 | (1,070,563 | ) | (1,973,459 | ) | - | |||||||
土地購置及相關建設中預付款項的減值 | (2,565,334 | ) | ||||||||||
其他 | (19,473 | ) | (77 | ) | 8,700 | |||||||
(3,877,832 | ) | (2,036,508 | ) | 96,806 |
12. | 分銷和銷售費用 |
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
租賃 | 508,039 | 583,737 | 1,665,836 | |||||||||
折舊 | 1,239,644 | 1,605,955 | 1,178,209 | |||||||||
勞工 | 739,789 | 926,504 | 603,013 | |||||||||
對經銷商的補貼 | 1,061,685 | 1,163,913 | 1,397,789 | |||||||||
晉升 | 899,664 | 1,126,349 | 1,092,238 | |||||||||
廣告 | 1,702,863 | 1,628,127 | - | |||||||||
其他 | 469,572 | 157,021 | 301,910 | |||||||||
6,621,256 | 7,191,606 | 6,238,995 |
13. | 管理費用 |
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
勞工 | 757,639 | 1,071,820 | 742,797 | |||||||||
審計費 | 175,859 | 189,673 | 182,620 | |||||||||
專業費 | 136,499 | 725,359 | - | |||||||||
設計費 | 529,141 | 488,218 | - | |||||||||
折舊和攤銷費用 | 540,799 | 501,411 | 460,429 | |||||||||
銀行手續費 | 35,179 | 44,571 | 69,146 | |||||||||
租賃 | 80,677 | 293,444 | 81,336 | |||||||||
旅行和娛樂 | 59,516 | 175,539 | 78,366 | |||||||||
其他 | 482,774 | 1,159,194 | 596,737 | |||||||||
2,798,083 | 4,649,229 | 2,211,431 |
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14. | 融資成本 |
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
應在一年內全額償還的銀行借款利息支出 | - | 23,630 | 116,421 |
銀行借款利息按 年利率6.60%收取。這筆銀行貸款已在2014年全額償還。
15. | 所得税費用 |
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
中華人民共和國企業所得税: | ||||||||||||
當期税額 | 1,514,577 | 2,802,798 | 8,629,022 | |||||||||
遞延税金 | (908,888 | ) | (495,444 | ) | - | |||||||
605,689 | 2,307,354 | 8,629,022 |
紅日福建和安徽開鑫適用企業所得税税率 25%。截至2015年12月31日、2014年12月31日和2013年12月31日,公司沒有未確認的税收優惠。
法國公雞和廣滙在香港註冊成立 ,並按16.5%的税率繳納香港利得税。由於法國公雞 及廣滙於報告期內並無應課税收入,故並無就香港利得税提列撥備。
宏利國際控股有限公司和Roller Roman在英屬維爾京羣島註冊成立 ,根據英屬維爾京羣島的現行法律,它們不需要繳納所得税。
KBS時裝集團有限公司是在馬紹爾羣島註冊成立的, 根據馬紹爾羣島的現行法律,該公司不繳納所得税。
本年度税費可按綜合全面收益表 對賬至利潤 :
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
税前利潤 | 1,849,359 | 9,184,336 | 34,048,388 | |||||||||
按適用於中國境內利潤的國內税率計算的税款(2015、2014和2013:25%) | 462,340 | 2,296,084 | 8,512,097 | |||||||||
不能為納税目的扣除的費用的税收效果 | 908,974 | 3,842 | 6,133 | |||||||||
税空主體税損的税收效應 | (765,625 | ) | 7,428 | 110,792 | ||||||||
本年度税費 | 605,689 | 2,307,354 | 8,629,022 |
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15. | 所得税費用-續 |
以下是針對 財務報告目的的遞延税項餘額分析:
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||||||||||||||
暫時性差異 | 遞延税金 資產 | 暫時性 差異 | 延期 納税資產 | 暫時性 差異 | 延期 納税資產 | |||||||||||||||||||
新年伊始 | 1,981,777 | 495,444 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||
計入當年損益的壞賬撥備 | 1,070,563 | 267,641 | 1,981,777 | 495,444 | - | - | ||||||||||||||||||
減值計入當年損益 | 2,565,334 | 641,333 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||
翻譯的效果 | - | (64,150 | ) | - | - | - | - | |||||||||||||||||
年底 | 5,617,674 | 1,340,268 | 1,981,777 | 495,444 | - | - |
16. | 全年利潤 |
本年度的利潤是在扣除以下費用後得出的:
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
確認為費用的存貨成本 | 46,298,758 | 39,063,451 | 56,609,246 | |||||||||
税項及附加費 | 212,516 | 353,522 | 754,593 | |||||||||
46,511,274 | 39,416,973 | 57,363,839 | ||||||||||
財產、廠房和設備折舊 | 2,015,437 | 2,340,082 | 1,875,812 | |||||||||
預付租賃付款攤銷 | 17,061 | 17,326 | 15,585 | |||||||||
攤銷預付給經銷商的補貼 | 1,093,036 | 1,163,913 | 1,397,789 | |||||||||
經營租賃項下的預付款和保費攤銷 | 728,996 | 659,442 | 1,892,254 | |||||||||
存貨報廢撥備(沖銷) | 342 | (1,848 | ) | 1,944 | ||||||||
提供壞賬撥備 | 1,028,439 | 1,973,459 | - | |||||||||
預付款減值損失撥備 | 2,565,334 | |||||||||||
7,448,645 | 6,152,374 | 5,183,384 |
17. | 僱員薪酬 |
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
工資和其他短期福利 | 1,878,963 | 2,203,626 | 2,187,866 | |||||||||
固定供款福利計劃 | 1,888,828 | 376,547 | 92,401 | |||||||||
員工福利支出總額(包括董事薪酬) | 3,767,791 | 2,580,173 | 2,280,267 |
本集團中國 附屬公司的員工是由當地政府經營的國家管理的退休福利計劃的成員。子公司必須 將其工資成本的特定百分比貢獻給退休福利計劃,以便為福利提供資金。本集團有關退休福利計劃的唯一責任 為作出指定供款。
F-26
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合併財務報表附註
18. | 董事薪酬 |
支付或應付給公司董事的薪酬 如下:
截至十二月三十一日止的年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
薪金 | ||||||||||||
嚴克豔 | 105,000 | 105,000 | 105,015 | |||||||||
陳碧珍 | 105,000 | - | 105,015 | |||||||||
塗麗霞 | 62,371 | - | - | |||||||||
黃志光(Stanley Wong) | - | 126,000 | 126,018 | |||||||||
Stylianos Stergios Sougioultzoglou | - | 100,000 | - | |||||||||
郭宇雲 | - | 25,000 | - | |||||||||
約翰·薩諾 | 20,000 | 20,000 | - | |||||||||
安德魯·高(Andrew Gaw) | 20,000 | - | ||||||||||
周萌 | - | 20,000 | - | |||||||||
志高 | - | 20,000 | - | |||||||||
292,371 | 436,000 | 336,048 | ||||||||||
社會福利 | ||||||||||||
嚴克豔 | 758 | 758 | 758 | |||||||||
陳碧珍 | - | - | 758 | |||||||||
758 | 758 | 1,516 |
19. | 每股收益 |
截至12月31日止年度, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
基本每股收益分子 | ||||||||||||
全年利潤 | ||||||||||||
可歸因於本公司的業主 | $ | 1,243,670 | $ | 6,876,982 | $ | 25,419,366 | ||||||
稀釋後每股收益分子 | ||||||||||||
全年利潤 | ||||||||||||
可歸因於本公司的業主 | $ | 1,243,670 | $ | 6,876,982 | $ | 25,419,366 | ||||||
基本每股收益分母 | ||||||||||||
原始股份: | 25,417,329 | 25,417,329 | 25,417,329 | |||||||||
從實際事件中添加的內容: | ||||||||||||
-發行普通股 | - | - | - | |||||||||
基本加權平均流通股 | 25,417,329 | 25,417,329 | 25,417,329 | |||||||||
稀釋每股收益分母 | ||||||||||||
基本加權平均流通股 | 25,417,329 | 25,417,329 | 25,417,329 | |||||||||
稀釋股份: | ||||||||||||
稀釋性事件可能帶來的額外影響: | ||||||||||||
--投資者認股權證的行使** | - | - | - | |||||||||
稀釋加權平均未償還股份: | 25,417,329 | 25,417,329 | 25,417,329 | |||||||||
每股收益 | ||||||||||||
-基本 | $ | 0.05 | $ | 0.27 | $ | 1.00 | ||||||
-稀釋 | $ | 0.05 | $ | 0.27 | $ | 1.00 | ||||||
加權平均未償還股份 | ||||||||||||
-基本 | 25,417,329 | 25,417,329 | 25,417,329 | |||||||||
-稀釋 | 25,417,329 | 25,417,329 | 25,417,329 |
* | 由於流通權證 在本報告所述期間處於現金之外,因此在已發行的稀釋加權股份的基礎上沒有潛在的攤薄補充。 |
F-27
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合併財務報表附註
20. | 財產、廠房和設備 |
種 | 機械設備 | 辦公設備 | 馬達 車輛 | 傢俱 和 燈具 | 租賃權 改進 -工廠和 個辦公室 | 租賃權 改進 -商店 | 總代理商 商店的 傢俱和 固定裝置 | 施工 正在進行中 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||||||||
成本 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2014年1月1日 | 8,963,510 | 1,053,975 | 166,343 | 139,643 | 49,056 | 276,733 | 2,661,208 | 2,771,971 | 16,456,792 | 32,539,231 | ||||||||||||||||||||||||||||||
加法 | - | - | 3,173 | - | 116,359 | 518,488 | 1,281,703 | - | 6,766,804 | 8,686,527 | ||||||||||||||||||||||||||||||
處置 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
翻譯調整 | (32,374 | ) | (3,806 | ) | (587 | ) | (504 | ) | 313 | 1,186 | (4,209 | ) | (10,012 | ) | (30,914 | ) | (80,907 | ) | ||||||||||||||||||||||
2014年12月31日 | 8,931,136 | 1,050,169 | 168,929 | 139,139 | 165,728 | 796,407 | 3,938,702 | 2,761,959 | 23,192,682 | 41,144,851 | ||||||||||||||||||||||||||||||
加法 | 22,960,220 | 52,937 | 25,822 | - | 2,365 | - | 217,321 | 625,266 | - | 23,883,931 | ||||||||||||||||||||||||||||||
處置 | - | - | (55,176 | ) | (449 | ) | (2,176 | ) | - | - | - | - | (57,801 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
已轉移到工廠 | - | - | - | - | - | - | - | - | (22,960,220 | ) | (22,960,220 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
翻譯調整 | (1,411,606 | ) | (62,648 | ) | (8,600 | ) | (8,009 | ) | (9,568 | ) | (45,943 | ) | (235,698 | ) | (183,742 | ) | (232,462 | ) | (2,198,276 | ) | ||||||||||||||||||||
2015年12月31日 | 30,479,750 | 1,040,458 | 130,975 | 130,681 | 156,349 | 750,464 | 3,920,325 | 3,203,483 | - | 39,812,485 | ||||||||||||||||||||||||||||||
折舊 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2014年1月1日 | (470,584 | ) | (321,384 | ) | (60,059 | ) | (84,929 | ) | (17,331 | ) | (241,609 | ) | (2,461,328 | ) | (1,842,030 | ) | - | (5,499,254 | ) | |||||||||||||||||||||
為本年度撥備的款項 | (400,214 | ) | (241,904 | ) | (30,843 | ) | (16,796 | ) | (41,083 | ) | (46,280 | ) | (711,246 | ) | (851,716 | ) | - | (2,340,082 | ) | |||||||||||||||||||||
在處置資產時被淘汰 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
翻譯調整 | 13 | 141 | 87 | 236 | (111 | ) | 678 | 5,891 | 3,063 | - | 9,998 | |||||||||||||||||||||||||||||
2014年12月31日 | (870,785 | ) | (563,147 | ) | (90,815 | ) | (101,489 | ) | (58,525 | ) | (287,211 | ) | (3,166,683 | ) | (2,690,683 | ) | - | (7,829,338 | ) | |||||||||||||||||||||
為本年度撥備的款項 | (394,103 | ) | (244,380 | ) | (35,712 | ) | (16,526 | ) | (84,832 | ) | (91,903 | ) | (974,363 | ) | (181,862 | ) | - | (2,023,681 | ) | |||||||||||||||||||||
在處置資產時被淘汰 | - | - | 46,123 | 404 | 1,959 | - | - | - | - | 48,486 | ||||||||||||||||||||||||||||||
翻譯調整 | 65,620 | 42,027 | 4,831 | 6,484 | 6,612 | 20,156 | 220,721 | 162,318 | - | 528,769 | ||||||||||||||||||||||||||||||
2015年12月31日 | (1,199,268 | ) | (765,500 | ) | (75,573 | ) | (111,127 | ) | (134,786 | ) | (358,958 | ) | (3,920,325 | ) | (2,710,227 | ) | - | (9,275,764 | ) | |||||||||||||||||||||
賬面金額 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2014年12月31日 | 8,060,351 | 487,022 | 78,114 | 37,650 | 107,203 | 509,196 | 772,019 | 71,276 | 23,192,682 | 33,315,513 | ||||||||||||||||||||||||||||||
2015年12月31日 | 29,280,482 | 274,958 | 55,402 | 19,554 | 21,563 | 391,506 | - | 493,256 | - | 30,536,721 |
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20. | 財產、廠房和設備--續 |
所有財產、 廠房和設備在其資產的估計使用壽命內按直線計提折舊,如下所示:
使用壽命 | 剩餘價值 | |||||
種 | 20年 | 10 | % | |||
機械設備 | 5年 | 10 | % | |||
辦公設備 | 5年 | 10 | % | |||
機動車輛 | 5年 | 10 | % | |||
傢俱和固定裝置 | 5年 | 10 | % | |||
租賃改善-工廠和辦公室 | 估計使用年限為5年或租賃期較短 | 10 | % | |||
租賃改善-商鋪 | 估計使用年限為1.5年或租賃期較短 | 無 | ||||
經銷店的傢俱和固定裝置 | 一年半 | 無 |
上述工廠均為安徽開心網所有。
租出土地上的建築物由以下部分組成:
位置 | 描述 | 建築面積(米)2) | ||||
中國安徽省太湖市龍山路金西鎮 | 宿舍 | 8,573 | ||||
中國安徽省太湖市龍山路金西鎮 | 工廠 | 22,292 |
截至2015年12月31日和2014年12月31日,仍在使用的全折舊財產、 廠房和設備的賬面總額分別為38198美元和38270美元。
21. | 經營租約項下的預付款項及保費 |
金額 | ||||
2014年1月1日 | 3,620,916 | |||
本年度的新增項目 | 515,038 | |||
按年收費 | (659,442 | ) | ||
翻譯調整 | (13,687 | ) | ||
2014年12月31日 | 3,462,825 | |||
本年度的新增項目 | 107,178 | |||
按年收費 | (491,895 | ) | ||
翻譯調整 | (257,650 | ) | ||
2015年12月31日 | 2,820,458 |
出於報告目的進行的分析如下:
截至十二月三十一日, | ||||||||
2015 | 2014 | |||||||
當前資產 | 81,147 | 471,580 | ||||||
非流動資產 | 2,739,311 | 2,991,245 | ||||||
2,820,458 | 3,462,825 |
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22. | 新工廠建設預付款 |
2010年11月20日,福建宏日與第三方安慶中房建築安裝有限公司簽訂協議,以17,826,251美元的代價在安徽建設新的 工廠。2012年,開心安徽為二期工程預付了6,363,853美元 。2013年,開信安徽又為該項目二期預付了9747,897美元。16,401,778美元 在在建項目中確認。
2014年,開心安徽又為二期和三期項目預付了15,525,413美元的預付款 ,並確認了6,537,016美元的在建金額。
2015年,確認在建項目金額為110,041美元 ,隨後隨着項目二期工程的完成確認為固定資產 。從在建工程轉入固定資產的總額為22960220美元。
該項目的第三階段 與一棟建築的建設有關。該建築工地位於本公司擬 收購的一塊土地上。由於附註23中所述的原因,預計項目的預計完工日期將被推遲,在最壞的情況下,可能會被終止。因此,管理層根據該等預付款的賬面價值計提了減值損失撥備。賬面淨值代表公允價值減去出售成本。此類撥備的估算詳情見附註6。
截至2015年12月31日,新建廠房預付款賬面金額 如下:
截至2015年12月31日 | ||||
2015年預付費 | 8,469,878 | |||
被確認為在建工程 | (110,041 | ) | ||
8,359,837 | ||||
減值損失: | (1,199,314 | ) | ||
7,160,523 |
23. | 土地使用權取得預付款 |
二零一零年九月二日,福建鴻日與第三方太湖圍棋運動服飾有限公司訂立協議,以總代價 6,340,456元收購安徽開心工廠發展相關土地使用權。截至2015年12月31日,由於 土地原所有者與政府就騰退補償發生糾紛,交易尚未完成。關於這起糾紛,公司預計項目將被推遲,最糟糕的情況是被終止。因此,本公司就該等預付款的賬面價值計提了減值 損失撥備。賬面淨值代表公允價值減去出售成本。此類撥備的詳細估計數 見附註6。
截至2015年12月31日,土地使用權預付款賬面金額 如下:
截至十二月三十一日, 2015 | ||||
2010年預付費 | 6,039,930 | |||
減值損失: | (1,265,867 | ) | ||
4,774,063 |
F-30
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24. | 預付租賃付款 |
金額 | ||||
成本 | ||||
2014年1月1日 | 819,721 | |||
本年度的新增項目 | - | |||
翻譯調整 | (2,961 | ) | ||
2014年12月31日 | 816,760 | |||
本年度的新增項目 | - | |||
翻譯調整 | (47,117 | ) | ||
2015年12月31日 | 769,643 | |||
攤銷 | ||||
2014年1月1日 | (53,056 | ) | ||
按年收費 | (17,326 | ) | ||
翻譯調整 | 119 | |||
2014年12月31日 | (70,263 | ) | ||
按年收費 | (17,061 | ) | ||
翻譯調整 | 4,719 | |||
2015年12月31日 | (82,605 | ) | ||
賬面金額 | ||||
2014年12月31日 | 746,497 | |||
2015年12月31日 | 687,038 | |||
出於報告目的進行的分析如下:
截至十二月三十一日, | ||||||||
2015 | 2014 | |||||||
當前資產 | 16,395 | 17,399 | ||||||
非流動資產 | 670,643 | 729,098 | ||||||
687,038 | 746,497 |
該等金額為預付位於中國的土地使用權(工業用途)的租金 。租賃土地的期限為50年。
上述所有租賃土地均為安徽開心網所有。
該批地由以下部分組成:
位置 | 任期屆滿日期 | 土地面積(米)2) | ||||
太湖縣經濟開發區龍山路 | 2062-05-23 | 2,440 | ||||
太湖縣經濟開發區龍山路 | 2061-11-06 | 7,405 |
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25. | 庫存 |
截至十二月三十一日, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
原料 | 2,718,044 | - | - | |||||||||
正在進行的工作 | 33,841 | 57,459 | 42,658 | |||||||||
成品 | 776,263 | 736,141 | 624,419 | |||||||||
為陳舊庫存撥備 | (452 | ) | (131 | ) | (1,994 | ) | ||||||
3,527,696 | 793,469 | 665,083 |
26. | 貿易和其他應收款 |
截至十二月三十一日, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
貿易應收賬款 | 33,896,430 | 37,537,401 | 30,401,177 | |||||||||
應收貿易賬款壞賬準備 | (1,028,439 | ) | (1,981,777 | ) | - | |||||||
其他應收賬款 | 4,753 | 26,169 | 89,666 | |||||||||
金融資產小計 | 32,872,744 | 35,581,793 | 30,490,843 | |||||||||
提前還款 | 3,870,658 | 3,934,710 | - | |||||||||
36,743,402 | 39,516,503 | 30,490,843 |
貿易及其他應收賬款的公允價值 並未披露,因其存續期較短,管理層認為綜合財務狀況表 確認的賬面金額為其公允價值的合理近似值。
在接受任何新客户之前, 集團會評估潛在客户的信用質量,並按客户定義信用額度。歸因於客户的限制每年審查一次 。應收貿易賬款賬齡分析如下:
截至十二月三十一日, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
當前 | 6,865,179 | 17,722,534 | 20,436,960 | |||||||||
逾期不到4個月 | 27,031,251 | 19,814,867 | 9,964,217 | |||||||||
33,896,430 | 37,537,401 | 30,401,177 |
本集團為其貿易客户提供90-120天的平均信用期 。對於逾期應收賬款,本公司於截至2015年12月31日止年度計提壞賬撥備1,028,439 。
在應收貿易賬款中,截至2015年12月31日和2014年12月31日,分別計入4925122美元和5454152美元的銷項增值税。
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27. | 預付給經銷商的補貼 |
金額 | ||||
2013年1月1日 | 759,293 | |||
本年度的新增項目 | 1,253,461 | |||
按年收費 | (1,397,789 | ) | ||
翻譯調整 | 21,293 | |||
2013年12月31日 | 636,258 | |||
本年度的新增項目 | 1,065,227 | |||
按年收費 | (1,163,913 | ) | ||
翻譯調整 | (2,713 | ) | ||
2014年12月31日 | 534,859 | |||
本年度的新增項目 | 1,074,409 | |||
按年收費 | (1,061,685 | ) | ||
翻譯調整 | (31,352 | ) | ||
2015年12月31日 | 516,231 |
向主要分銷商支付了補貼 ,以補償他們的租金費用。當經銷商達到公司預定的銷售目標 時,此類補貼將授予他們。預付給總代理商的補貼在支付並在協議期限內以直線方式攤銷銷售費用時確認 。2015年和2014年的攤銷分別為1061685美元和1163913美元。
28. | 現金和現金等價物 |
截至十二月三十一日, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
手頭現金 | 20,127 | 20,648 | 16,519 | |||||||||
銀行存款 | 21,193,953 | 20,583,934 | 43,683,568 | |||||||||
21,214,080 | 20,604,582 | 43,700,087 |
截至十二月三十一日, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
人民幣 | 21,205,383 | 20,582,709 | 39,798,525 | |||||||||
港幣 | 7,879 | 328 | 19,457 | |||||||||
美元 | 818 | 21,545 | 3,882,105 | |||||||||
21,214,080 | 20,604,582 | 43,700,087 |
現金及現金等價物包括本集團持有的現金 及原始到期日為三個月或以下的短期存款。截至2015年12月31日的銀行存款 年利率為0.35%至0.50%(2014年:0.35%至0.50%)。
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29. | 貿易和其他應付款項 |
截至十二月三十一日, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
貿易應付款 | 77,647 | 37,385 | 166,049 | |||||||||
應付員工福利 | 204,495 | 275,542 | 1,178,682 | |||||||||
其他應付款 | 2,869,372 | 2,847,429 | 1,070,329 | |||||||||
金融負債小計 | 3,151,514 | 3,160,356 | 2,415,060 | |||||||||
其他應付税款 | 1,963,450 | 2,366,802 | 2,041,066 | |||||||||
5,114,964 | 5,527,158 | 4,456,126 |
貿易及其他應付賬款的公允價值 未予披露,因其存續期較短,管理層認為綜合財務狀況表 確認的賬面金額為其公允價值的合理近似值。
貿易應付款包括貿易採購的未付金額 。平均信用期為自 供應商提供服務或收到貨物之日起30天。應付貿易賬款賬齡分析如下:
截至十二月三十一日, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
當前 | 15,220 | 29,710 | 166,049 | |||||||||
逾期不到4個月 | 46,328 | 7,675 | - | |||||||||
逾期超過4個月 | 16,099 | - | - | |||||||||
77,647 | 37,385 | 166,049 |
本公司獲得了 30天的信貸期限。逾期的餘額主要是因為公司的議價能力很強。
30. | 關聯方應付款 |
(一)與關聯方的關係性質:
名字 | 與集團的關係 | |
嚴克豔 | 董事長、董事兼首席執行官 | |
陳碧珍 | 嚴可燕的妻子 | |
KBS國際 | 洪日的前股東 | |
石獅市凌秀市宏日針織廠* | 陳碧珍擁有的公司 |
(2)本集團與上述相關 方的重大差額:
截至十二月三十一日, | ||||||||||
名字 | 自然界 | 2015 | 2014 | |||||||
嚴克豔 | 借入資金 | 958,961 | 626,666 | |||||||
陳碧珍 | 借入資金 | 24,430 | 24,412 | |||||||
983,391 | 651,078 |
關聯方應付款為無擔保、無利息 和按需償還。
*本公司於2010年與該關聯方訂立寫字樓租賃安排 。對租賃承諾的細目在附註35中披露。
F-34
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合併財務報表附註
31. | 認股權證負債 |
2012年11月1日,該公司以每台10.00美元的發行價出售了500萬台 ,公開發售的總收益為5000萬美元。每個單位包括 一股本公司普通股和一份購買一股本公司普通股的認股權證(“可贖回認股權證”)。每份可贖回認股權證持有人有權以11.50美元的價格購買一股普通股,價格 將於初始收購交易完成或2013年10月24日(以後者為準)開始,並自初始收購交易完成之日起 終止 ,前提是有涵蓋可贖回認股權證相關普通股的有效登記聲明 。本公司有權在發出贖回通知30天前發出通知後,以每份可贖回認股權證0.01美元的價格贖回可贖回認股權證 ,但須受普通股在發出贖回通知日期前第三天結束的30個交易日內任何20個交易日的最低普通股售價 為每股17.50美元的條件所限。 。在發出贖回通知的日期前第三天結束的任何20個交易日內,本公司有權贖回可贖回認股權證 ,價格為每份可贖回認股權證0.01美元,條件是普通股的最後銷售價格為每股最低17.50美元。只要該等可贖回認股權證的普通股股份有有效的現行登記 聲明,該等可贖回認股權證的普通股自 30天交易期前十天開始,此後每天持續至贖回日期。本公司須盡其最大努力 維持涵蓋可贖回權證的註冊聲明的有效性。但是,如果註冊聲明在行使時無效,則不存在未能交付證券的合同 處罰。此外, 在登記聲明在行使時無效的情況下, 該可贖回認股權證持有人 無權就現金行使該可贖回認股權證,在任何情況下(不論登記聲明是否有效),本公司均不會被要求以現金淨額結算可贖回認股權證的行使。
在完成 公開發售的同時,本公司完成了一項私募,以每股10.00美元的價格將337,750個配售單位出售給其創始人,總收益為3,377,500美元。配售單位與公開發售中出售的單位相同 ,不同之處在於配售單位包括的認股權證(I)不可由本公司贖回,及(Ii)只要由初始購買者或其任何獲準受讓人持有,配售單位可以現金或無現金方式行使 。此外, 配售單元已託管,買方同意在初始收購交易完成 後30天之前,不轉讓、轉讓或出售任何配售單元,包括標的證券(向某些獲準受讓人除外)。託管賬户中持有的證券只有在第三方託管 期限結束前才會解除,前提是在初始收購交易完成後,公司完成後續交易,使所有股東 都有權將其股票兑換成現金或其他對價。 如果在最初的收購交易之後,公司完成了後續交易,則所有股東 都有權用其股票換取現金或其他對價。
公司授予 公開發售中的承銷商45天的選擇權,僅為彌補超額配售(如果有)而額外購買最多750,000個單位。2012年11月7日,承銷商行使了部分期權,公司以每單位10.00 美元的價格額外出售了550,000個單位,毛收入為5,500,000美元。此外,該公司還額外出售了30,250個私募單位,產生了302,500美元的毛收入。
下表提供了負債的期初餘額和期末餘額的對賬 ,這些負債是使用公平的重大不可觀察輸入計量的:
F-35
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合併財務報表附註
31. | 認股權證負債-續 |
餘額-2012年1月26日(開始) | - | |||
錯誤的更正 | 3,200,223 | |||
於二零一二年十一月七日發行認股權證作為單位的一部分 | 322,884 | |||
公允價值變動 | (45,225 | ) | ||
餘額-2012年12月31日 | 3,477,882 | |||
公允價值變動 | (45,442 | ) | ||
餘額-2013年12月31日 | 3,432,440 | |||
公允價值變動 | (3,417,053 | ) | ||
餘額-2014年12月31日 | 15,387 | |||
公允價值變動 | (11,978 | ) | ||
餘額-2015年12月31日 | 3,409 |
權證的公允價值是使用二項式格子模型確定的 。該模型需要輸入高度主觀的假設,包括標的股票的價格波動性。主觀投入假設的變化可能會對認股權證的公允價值估計產生重大影響 ,本公司的經營業績可能會受到影響。該模型依賴於幾個變量,例如該工具的預期期限、預期執行價格、預期工具期限內的預期無風險利率、預期工具期限內的預期股息收益率 以及預期 期限內公司股價的預期波動性。預期期限代表所授予的票據預期未償還的時間段。預期 執行價格基於對期限內由於下一輪保護而預期的執行價格變化的加權平均概率分析 。無風險利率以美國國債為基礎,其到期日與期權在估值之日的預期 條款相似。預期股息收益率是基於歷史趨勢。本公司使用市場指數的波動率來衡量波動性 。
模型的輸入如下:
截至十二月三十一日, | ||||||||||||
2015 | 2014 | 2013 | ||||||||||
股票價格 | $ | 2.80 | $ | 4.25 | $ | 10.20 | ||||||
股息率 | 不適用 | 不適用 | 不適用 | |||||||||
無風險利率 | 1.57 | % | 1.54 | % | 1.75 | % | ||||||
預期期限(以年為單位) | 3.58 | 4.58 | 5.0 | |||||||||
預期波動率 | 24.7 | % | 16.5 | % | 20.5 | % |
截至2015年12月31日,未到期認股權證有5918,000份 。
F-36
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合併財務報表附註
32. | 股本和股票溢價 |
本集團股本詳情如下:
股份數量 | 股本 | 股票溢價 | ||||||||||
於2013年12月31日發行股份 | 7,305,500 | $ | 731 | $ | 5,621,277 | |||||||
兼併過程中的調整 | ||||||||||||
救贖 | (4,981,736 | ) | ||||||||||
發佈給顧問 | 178,110 | |||||||||||
股票註銷 | (42,000 | ) | ||||||||||
向被收購方發行新股 | 22,957,455 | |||||||||||
18,111,829 | 1,811 | (4,573,830 | ) | |||||||||
合併調整後的流通股 | 25,417,329 | $ | 2,542 | $ | 1,047,447 | |||||||
反向收購 | (782,383 | ) | ||||||||||
免除須付予前股東的款項 | 5,359,811 | |||||||||||
截至2014年12月31日的已發行股票 | 25,417,329 | $ | 2,542 | $ | 5,624,875 | |||||||
截至2015年12月31日的已發行股票 | 25,417,329 | $ | 2,542 | $ | 5,624,875 | |||||||
截至2014年12月31日的法定普通股為0.0001美元 | 150,000,000 | $ | 15,000 | $ | - | |||||||
截至2014年12月31日,發行和全額繳足普通股0.0001美元 | 25,417,329 | $ | 2,542 | $ | 5,624,875 | |||||||
截至2015年12月31日,發行和全額繳足普通股0.0001美元 | 25,417,329 | $ | 2,542 | $ | 5,624,875 |
優先股
本公司獲授權發行5,000,000股 優先股,每股面值0.0001美元,其名稱、權利及優惠由 公司董事會決定。目前沒有發行或發行的優先股。
普通股
本公司獲授權發行150,000,000股 普通股,每股票面價值0.0001美元。
2014年8月1日,本公司發行22,957,455 普通股,以交換弘日國際控股有限公司100%股權。
33. | 儲量 |
法定盈餘公積金
根據適用於中國外商投資企業的相關法律和 條例的規定,本公司中國子公司須保留 不可分配的法定盈餘公積金。撥付該儲備金的款項來自中國附屬公司的法定財務報表的税後純利,按各自董事會每年釐定的金額計 不超過法定資本的50%,但不得低於税後純利的10%。
法定盈餘公積金可用於彌補集團在中國內地實體的虧損(如果有的話)。法定盈餘公積金也可用於增加資本金或應付意外或未來的損失。除清算外,法定盈餘公積金不得分配。
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33. | 儲備--續 |
於2015年12月31日及2014年12月31日,本集團的法定盈餘儲備分別為6,069,457美元及5,815,493美元。本集團的法定盈餘公積與紅日福建及安徽開心有關 。
留存利潤
留存利潤包括公司損益表中確認的累計 淨損益。
外幣折算準備金 (其他綜合收益)
外幣折算準備金是指將集團內公司的財務報表從其本位幣折算為本集團列報貨幣所產生的外幣折算差額 。
34. | 風險管理 |
1. | 資本風險 |
本集團管理其資本,以確保 本集團的實體能夠繼續經營下去,同時通過優化債務和股權餘額使所有者獲得最大回報 。集團的整體策略於年內維持不變。
本集團的資本結構包括 扣除銀行結餘及現金後的借款淨額,以及本公司業主應佔權益(包括已發行股本及 各項儲備)。
公司董事定期審查 資本結構。作為本次審核的一部分,本集團將考慮資本成本和與每個 類資本相關的風險,並將通過支付股息、發行新股以及發行 新債或贖回現有債務來平衡其整體資本。
本集團使用槓桿率 監測資本,該比率為淨負債除以總股本。淨債務代表借款減少現金和現金等價物。
本公司及其子公司不受外部強制資本金要求的 約束。
2015年12月31日 | 2014年12月31日 | |||||||
借款總額 | - | - | ||||||
減去:現金和現金等價物 | (21,214,080 | ) | (20,604,582 | ) | ||||
淨債務 | (21,214,080 | ) | (20,604,582 | ) | ||||
總股本 | 100,816,974 | 105,618,076 | ||||||
總資本 | 79,602,894 | 85,013,494 | ||||||
傳動比 | (21 | %) | (20 | %) |
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34. | 風險管理--續 |
2. | 金融風險 |
財務風險管理目標和政策
本集團的主要金融工具 包括貿易及其他應收款項、關聯方應收款項、現金及現金等價物、貿易及其他應付款項、關聯方應付款項及短期貸款。這些金融工具的詳情在各自的附註中披露。與這些金融工具相關的風險 包括信用風險、市場風險(利率風險和貨幣風險)和流動性 風險。關於如何緩解這些風險的政策如下。管理層管理和監控這些風險,以確保及時有效地實施適當的措施。
3. | 市場風險 |
(I)外幣風險
雖然我們的報告貨幣是美元 美元,但我們幾乎所有的合併收入和合併成本和支出都是以人民幣計價的。基本上 我們所有的資產都是以人民幣計價的。因此,我們面臨外匯風險,因為我們的收入和運營結果可能會受到美元與人民幣匯率波動的影響 。如果人民幣對美元貶值,我們在美元財務報表中表示的人民幣收入、收益和資產的價值將會下降。資產 和負債在資產負債表日按匯率換算,收入和費用按平均匯率換算,權益按歷史匯率換算。由此產生的任何換算調整不包括在確定淨收入中,但包括在確定其他全面收入(權益的一個組成部分)中。根據截至2015年12月31日以人民幣計價的未償還收入、成本和支出、資產和負債,人民幣對美元平均升值 (貶值)6%將使我們的綜合收入增加(減少)600萬美元 。截至2015年12月31日,我們累計其他綜合虧損為180萬美元。我們沒有進行任何套期保值交易 以努力降低我們的外匯風險敞口。
(Ii)利率風險
我們將盈餘資金存入中資銀行, 每天賺取利息。我們不會為交易目的投資任何工具。我們的大多數未償還債務工具都有 固定利率。我們的業務一般對利率波動不直接敏感,目前我們沒有任何長期未償債務。管理層結合我們的現金需求監測銀行的最優惠利率 ,以確定相對於其他資金來源的適當債務餘額水平。我們沒有進行任何套期保值交易 以努力降低我們的利率風險敞口。
信用風險
於二零一五年十二月三十一日,本集團因交易對手未能履行責任而對本集團造成財務虧損的最大信貸風險 乃因綜合財務報表 狀況所載各已確認金融資產的賬面值而產生。
為將信貸風險降至最低,本集團管理層已委派一個團隊,負責確定信貸額度、信貸審批及其他監督程序,以確保採取後續行動追回逾期債務。此外,本集團於每個報告期末審核每項貿易債務的可收回金額 ,以確保無法收回的 金額有足夠的減值損失。就此,本集團董事認為本集團的信貸風險大幅降低。
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34. | 風險管理--續 |
本集團的信用風險集中在本集團的應收貿易賬款上。於二零一四年十二月三十一日,五大客户的未償還餘額約佔本集團應收貿易賬款的40%(2014年:68%)。為了將信用風險降至最低,管理層持續 監控風險敞口水平,以確保及時採取後續行動和/或糾正措施,以降低風險 風險敞口或收回逾期餘額。
流動性風險
在管理流動資金風險方面, 本集團監察及維持管理層認為足以為本集團的營運提供資金及減輕現金流波動影響的現金及銀行結餘水平。管理層監控銀行借款的使用情況,並確保遵守貸款契約。
流動資金表
下表詳細説明瞭本集團截至2015年12月31日非衍生金融負債的剩餘合同到期日(基於商定的償還條款)。 該表是根據 集團可被要求支付的最早日期的金融負債的未貼現現金流編制的。這些表格既包括利息現金流,也包括本金現金流。
截至2015年12月31日
1年內 | 超過1年 | 總計 | ||||||||||
貿易和其他應付款項 | 5,114,964 | - | 5,114,964 | |||||||||
關聯方應付款 | 983,391 | - | 983,391 | |||||||||
總計 | 6,098,355 | - | 6,098,355 |
截至2014年12月31日
1年內 | 超過1年 | 總計 | ||||||||||
貿易和其他應付款項 | 3,160,356 | - | 3,160,356 | |||||||||
關聯方應付款 | 651,078 | - | 651,078 | |||||||||
總計 | 3,811,434 | - | 3,811,434 |
公允價值
金融資產和 金融負債的公允價值是根據普遍接受的基於貼現現金流分析的定價模型確定的。
本公司董事認為, 按攤銷成本入賬的金融資產和金融負債的賬面價值接近其公允價值。
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合併財務報表附註
35. | 承諾和或有事項 |
(1) | 本公司在工廠和設備建設方面有以下資本承諾 ,這些承諾已簽訂合同,但在財務報表中未作撥備: |
截至十二月三十一日, | ||||||||
2015 | 2014 | |||||||
簽約和授權 | 67,735,983 | 71,798,392 |
(2) | 截至2015年12月31日,公司的租賃承諾 如下: |
截至十二月三十一日, | ||||||||
2015 | 2014 | |||||||
1年內 | 102,783 | 509,206 | ||||||
2-5年 | 323,407 | 307,297 | ||||||
此後 | 2,429,200 | 2,660,188 | ||||||
2,855,030 | 3,476,691 |
截至2015年12月31日,金額為2,855,030美元, 租用了兩個辦公室和一個倉庫。如附註30所披露,這兩間辦公室中的一間由關聯方租用。與此特定租賃相關的承諾 如下:
截至十二月三十一日, | ||||||||
2015 | 2014 | |||||||
1年內 | 77,528 | 82,274 | ||||||
2-5年 | 310,111 | 329,095 | ||||||
此後 | 2,429,200 | 2,660,188 | ||||||
2,816,839 | 3,071,557 |
公司已經全額預付了這份租約。
* * * * *
F-41
展品索引
證物編號: | 描述 |
1.1 | 經修訂及重新修訂的公司章程(於2012年10月24日提交的F-1表格註冊人註冊説明書第4號修正案附件3.3(證監會文件第333-180571號))。 |
1.2 | 修訂條款,於2014年10月31日提交給馬紹爾羣島共和國公司註冊處(通過引用註冊人於2015年10月27日提交的20-F表格年度報告的附件1.2併入) |
1.3 | 於2014年9月22日修訂的附例(參照註冊人於2015年10月27日提交的表格20-F年度報告附件1.3併入) |
2.1 | 單位證書樣本(參看註冊人2015年10月27日提交的20-F表格年度報告附件2.1) |
2.2 | 普通股股票樣本(參看註冊人2015年10月27日提交的20-F表格年度報告附件2.2) |
2.3 | 公開可贖回認股權證證書樣本(參閲註冊人於2015年10月27日提交的20-F表格年報附件2.3) |
2.4 | 標本放置單位證書(參考2012年10月15日提交的F-1表格註冊人登記聲明修正案第3號附件4.4(證監會文件第333-180571號))。 |
2.5 | 樣本配售授權書(參考2012年6月5日提交的F-1表格註冊人登記聲明修正案第1號附件4.5(證監會文件第333-180571號))。 |
2.6 | 認股權證協議格式(參考2012年10月24日提交的F-1表格註冊人註冊説明書第4號修正案附件4.6(證監會文件第333-180571號))。? |
2.7 | 單位購買選擇權表格(參考2012年10月15日提交的註冊人註冊説明書第3號修正案附件4.7(證監會文件第333-180571號))。 |
4.1 | 註冊人、Lazard Capital Markets LLC和創辦人之間的信件協議表(通過參考2012年10月24日提交的註冊人註冊説明書第4號修正案附件10.1(委員會文件第333-180571號)合併)。 |
4.2 | 美國股票轉讓與信託公司與註冊人之間的投資管理信託協議表格(通過引用2012年10月24日提交的註冊人登記聲明第4號修正案附件10.2(委員會文件第333-180571號)併入)。 |
4.3 | 註冊人、美國股票轉讓信託公司和創辦人之間的證券託管協議表(通過參考2012年8月31日提交的註冊人註冊説明書第2號修正案附件10.2(委員會文件第333-180571號)合併)。 |
4.4 | 註冊人與Seacrest Shipping Co.Ltd.之間的服務協議表格(通過參考2012年6月5日提交的註冊人註冊説明書修正案第1號附件10.4(證監會文件第333-180571號)合併)。 |
5
證物編號: | 描述 |
4.5 | 註冊人和創辦人之間的註冊權協議表(通過參考2012年6月5日提交的註冊人註冊説明書第1號修正案附件10.5(委員會文件第333-180571號)併入)。 |
4.6 | 註冊人與創辦人之間的配售單位購買協議表格(參考2012年10月24日提交的註冊人註冊説明書修正案第4號附件10.6(證監會文件第333-180571號)合併)。 |
4.7 | 股份交換協議和清盤計劃,日期為2014年3月24日,由Aquasition Corp.、KBS International Holdings,Inc.、宏利國際控股有限公司、張素華和陳新強共同簽署(通過引用註冊人於2014年4月4日提交的表格6-K登記報告的附件10.1而併入) |
4.8 | 第一次股份交換協議和清盤計劃修正案,日期為2014年6月21日,由Aquasition Corp.、KBS International Holdings,Inc.、宏日國際控股有限公司、張素華和陳新強共同提出(通過參考註冊人於2014年7月9日提交的附表第4號修正案的附件(D)(3)合併而成) |
4.9 | 投票協議,日期為2014年8月1日,由Aquasition Corp.、Aquasition Investments Corp.、Cheung Sowa和Chan Sun Keung共同簽署(註冊人於2014年8月7日提交給殼牌公司的20-F表格報告中引用了附件4.11) |
4.10 | 轉售鎖定協議表格,日期為2014年8月1日,由Aquasition Corp.、Aquasition Investments Corp.、張素華、陳新強和其他指名方簽署(通過引用註冊人於2014年8月7日提交的殼牌公司20-F表格報告的附件4.12合併) |
4.11 | 與嚴克彥簽訂的員工協議,日期為2014年8月1日(註冊人於2014年8月7日提交的殼牌公司20-F表格報告中的附件4.13作為參考合併) |
4.12 | 與土麗霞簽訂的員工協議,日期為2015年6月25日(參照註冊人於2015年10月27日提交的Form 20-F年度報告的附件4.12) |
8.1 | 註冊人子公司名單(註冊人於2014年8月7日提交的殼牌公司20-F報表附件8.1) |
11.1 | 道德守則,於2014年10月25日通過(參照註冊人於2015年10月27日提交的Form 20-F年度報告附件11.1) |
12.1* | 行政總裁按照規則第13a-14(A)或15d-1(A)條發出的證明書 |
12.2* | 首席財務官按照規則13a-14(A)或規則15d-1(A)的認證 |
13.1* | 根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條頒發的行政總裁證書 |
13.2* | 根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條對首席財務官的認證 |
______________________
*現送交存檔。
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