425

提交人：國際紙業公司

根據1933年證券法第425條

主題公司：藍精靈卡帕集團(SMurfit Kappa Group Plc)

本課題公司委託檔案編號：333-178633

日期：2018年3月7日

以下是國際紙業網站(http://internationalpaper2015.q4web.com/investor-relations/Smurfit-Kappa-Proposal/)上顯示的網關語言

獲取材料的途徑

根據2018年3月6日的公告，國際紙業公司(投標人)宣佈了對SMurfit Kappa Group plc(目標公司)全部已發行和將發行股本的可能要約(可能要約)。不能確定是否會提出報價，也不能確定報價的條款(如果有)。

如果您想要訪問有關可能的優惠的信息請仔細閲讀本通知，它適用於所有瀏覽本網站(Microsite)這一部分的人，並且根據您的居住地不同，它可能會影響您的權利。投標人可能會在時間內對本通知進行修改或更新，每次您希望查看微型網站時，應仔細閲讀本通知的全文。此外，投標人可自行決定隨時全部或部分修改微型網站的內容及其某些人員的可訪問性。

出於監管原因，我們必須確保您瞭解適用於您所在國家的相應法規。要允許您查看與可能的優惠相關的詳細信息，您必須閲讀以下內容，然後按？我同意？如果您無法同意，則應按“我不同意”，您將無法查看任何此類詳細信息。

免責

網站的這一部分 (Microsite)包含與可能的要約有關的公告、文件和信息(連同信息)的電子版，符合愛爾蘭收購小組法案，1997年，收購規則2013( 愛爾蘭收購規則)。這些信息是出於善意提供的，僅供參考之用，其提供受以下條款和條件的約束。

根據愛爾蘭、英國和美利堅合眾國以外的某些司法管轄區的證券法，對微型網站的訪問可能受到限制。如果相關行動會構成違反該司法管轄區的相關法律法規，或會導致要求遵守任何政府或其他同意或投標人認為過於繁瑣的登記、備案或其他手續，則這些信息不是針對居住在某些司法管轄區(愛爾蘭、英國或美利堅合眾國除外)的人的，也不打算讓居住在該司法管轄區(除愛爾蘭、英國或美利堅合眾國以外)的人訪問。這些信息不是針對居住在某些司法管轄區(愛爾蘭、英國或美利堅合眾國除外)的人的，也不是打算讓居住在該司法管轄區(愛爾蘭、英國或美利堅合眾國除外)的人訪問的。本通知要求您確認某些事項(包括您不在該司法管轄區居住)，然後才能訪問本網站這一部分的信息。如果您不被允許查看該信息，或者查看該信息會導致違反上述規定，或者您對是否被允許查看該信息有任何疑問，請退出本網頁。

目標股東或任何其他人士不能通過從此微型網站下載要約文件副本的方式有效接受對Target的任何要約。

獲取信息的基礎

本微型網站上包含的有關可能要約的信息不打算也不構成或構成任何要約的一部分，以出售或以其他方式處置或徵求購買、認購或以其他方式收購任何證券的要約，或根據可能要約或其他方式在任何司法管轄區徵集任何投票或批准。

如果投標人宣佈對Target提出收購要約的堅定意向，根據愛爾蘭收購規則的要求，可能要約的全部條款和條件將在發送給Target股東或提供給Target股東的正式要約文件(可以採用方案通告或要約文件的形式)中列出。在考慮可能的要約時，Target的股東僅應依賴要約文件中包含的信息和描述的程序。

信息僅在此微型網站上轉載的相關文檔或公告的日期發表，並且在符合適用法律或任何相關上市規則下的任何持續義務的情況下，投標人沒有責任或義務更新任何信息、文檔或公告，並保留隨時添加、刪除或修改此微型網站上轉載的任何信息的權利。

對於微型網站上包含的任何文件、公告或信息，投標人董事接受的唯一責任是保證其複製或呈現的正確性和公平性，除非任何相關文件中的責任聲明另有明確規定。

投標人、塔吉特公司或其任何關聯公司的董事均未對可能鏈接到本微型網站或從本微型網站鏈接的任何其他網站上包含的任何信息進行審查，且該等人員不會、也不應對此信息負責或對此承擔任何責任。

目標股東應就任何行動是否適合相關股東徵求獨立財務顧問的意見。只有在對Target提出收購要約的情況下，與可能收購要約相關的任何股東行動才會在投標人發送給Target股東或提供給Target股東的要約文件中列出，且該等股東作出的任何決定應僅根據要約文件中提供的信息作出。

德意志銀行證券公司(DBSI)擔任財務顧問，德意志銀行股份公司(Deutsche Bank AG)通過其倫敦分行(與DBSI一起)擔任投標人的財務顧問和公司經紀人，而不是與本微型網站上包含的信息相關的任何其他人。德意志銀行不會對投標人以外的任何人負責向德意志銀行客户提供的任何保護，也不會就本文提及的任何事項提供建議。德意志銀行或其任何附屬公司均不對非德意志銀行客户的任何人承擔任何與本微型網站所含信息相關的義務、責任或責任 (無論是合同、侵權、法規或其他方面的直接或間接責任)。

前瞻性陳述

本微型網站上的信息包含有關 Target的財務狀況、運營和業務結果以及投標人與此相關的某些計劃和目標的某些前瞻性陳述。這些前瞻性陳述可以通過它們不僅與歷史或當前事實相關這一事實來識別。前瞻性陳述經常使用以下詞語：預期、目標、目標、預期、估計、意圖、計劃、目標、目標、相信、希望、目標、繼續、將、、可能、應該、將、將、可能或其他含義相似的詞語。(=這些陳述基於Target和/或投標人根據他們的經驗以及他們對歷史趨勢、現狀、未來發展和他們認為合適的其他因素的看法所做的假設和評估。從本質上講，前瞻性陳述包含風險和不確定性，因為它們與事件相關，並取決於未來將發生的情況。本公告中此類前瞻性陳述中描述的因素可能會導致實際結果和發展與此類前瞻性陳述中表達或暗示的結果和發展大相徑庭。儘管我們相信該等前瞻性陳述所反映的預期是合理的，但不能保證該等預期將被證明是正確的，因此敬請閲讀本公告的人士不要過度依賴這些前瞻性陳述，這些前瞻性陳述僅在本公告日期發表。

有幾個因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中明示或暗示的結果大不相同。這些因素包括全球、政治、經濟、商業、競爭、市場和監管力量的變化，未來的匯率和利率，税率的變化以及未來的業務合併或處置。

致目標股票美國持有者的通知

居住在美國的目標股東應注意，可能的要約涉及非美國公司的股票，並受愛爾蘭和歐盟法律(不同於美國的法律)的披露要求的約束。根據修訂後的1934年美國證券交易法(United States Securities Exchange Act)第14d-1(D)條以及根據其頒佈的規則和法規(《交易所法》(the Exchange Act))，可能的要約不受交易法第14E條和第14D條下的大多數規則的約束。可能的收購要約是根據愛爾蘭收購規則的要求提出的。因此，可能的要約受披露和其他程序要求的約束，包括關於退出權、要約時間表、結算程序和付款時間的要求，這些要求不同於根據美國國內投標要約程序和法律適用的要約。

居住在美國的Target股東可能很難執行其權利和因美國聯邦證券法而產生的任何索賠，因為Target位於非美國國家，且其部分或全部高管和董事可能是非美國國家的居民。居住在美國的目標股東可能無法在非美國法院起訴非美國公司或其高級管理人員或董事違反美國證券法。此外，可能很難迫使一家非美國公司及其附屬公司接受美國法院的判決。

關於投標人可能通過安排計劃(The Plan Of Argment)方式收購Target的情況，根據該計劃的條款將發行給Target股東的新投標人股票尚未、也不會根據1933年美國證券法或美國任何州、地區或其他司法管轄區的證券法進行註冊。在此情況下，根據該計劃的條款，將向Target股東發行的新投標人股票尚未、也不會根據美國任何州、地區或其他司法管轄區的證券法進行註冊。預計新投標人股票將根據1933年美國證券法第3(A)(10)節規定的註冊要求豁免發行。

如果方案不符合(或投標人根據其權利選擇以不符合條件的方式進行交易)豁免1933年美國證券法的註冊要求，投標人將通過向證券交易委員會提交包含招股説明書(招股説明書)的S-4表格註冊聲明(註冊聲明)，來註冊其將發行給Target的美國股東和Target股東的證券的發售和銷售。目前還沒有這樣的材料提交。本通信不能替代投標人向美國證券交易委員會提交的任何註冊聲明或招股説明書。

建議投資者和證券持有人閲讀投標報價文件以及投標人或目標公司已經或可能提交給證券交易委員會的所有其他相關文件，因為它們包含或將包含投資者和證券持有人在就可能的報價做出任何決定之前應考慮的重要信息。

海外人士

在此微型網站上找到的材料包含有關可能的報價的信息。如果您居住在受限制的司法管轄區，查看此信息可能是非法的。在某些司法管轄區(包括受限司法管轄區)，僅允許特定類別的人員查看此類材料。居住在愛爾蘭、英國或美利堅合眾國以外的任何人如果希望查看這些材料，必須首先確信他們不受當地禁止或限制他們這樣做的任何要求的約束。如果您不被允許查看信息，或者如果您對是否被允許查看信息有任何疑問，請通過單擊我不同意？框退出此微型網站。

選擇我同意選項，即表示您不是受限司法管轄區的國民或居民，根據適用的證券法，該投標人合法有權向您提供與可能的要約有關的任何通信或文件的內容。如果您無法提供此表示，請不要查看與可能的報價相關的任何通信或文檔的內容。

以下頁面內容(包括張貼在其上的文件)的副本不會、也不得直接或間接地全部或部分在受限司法管轄區內或以其他方式轉發、分發或發送、分發或發送，接收此類文件的人(包括但不限於託管人、被提名人和受託人)應遵守這些限制，不得直接或間接地在任何此類司法管轄區內或在任何此類司法管轄區內郵寄、傳輸或以其他方式轉發、分發或發送任何此類文件。如果您不被允許查看此微型站點上的材料，或對是否允許您查看這些材料有任何疑問，請退出此微型站點並尋求獨立建議。投標人及其各自的任何顧問均不對任何人違反上述任何限制承擔任何責任。選擇？我同意？選項，即表示您保證不會將信息轉發或傳輸到任何司法管轄區，因為這樣做是非法的。不遵守任何此類限制可能構成違反任何此類司法管轄區的法律和/或法規。不遵守任何此類限制可能構成違反任何此類司法管轄區的法律和/或法規。

本通知受愛爾蘭法律管轄，並根據愛爾蘭法律進行解釋。

接受卸棄

點擊下面的同意按鈕，即表示您已閲讀並理解上述通知，您被允許進入微型網站並同意受本通知條款的約束。單擊下面的我不同意，您將無法繼續訪問微型站點。

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