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LoanMember2021-01-020001832332Avah：FirstLienTerm貸款修訂成員2021-01-020001832332美國-GAAP：非指定成員US-GAAP：InterestRateSwapMember2019-12-292020-06-270001832332Avah：CashCollateralMember2021-01-020001832332Us-gaap:RevenueFromContractWithCustomerProductAndServiceBenchmarkMember2019-12-292020-06-270001832332US-GAAP：客户集中度風險成員Avah：自助支付客户成員Us-gaap:RevenueFromContractWithCustomerProductAndServiceBenchmarkMember2021-01-032021-07-030001832332美國-GAAP：CommonStockMember2019-12-292020-06-270001832332Avah：第二個抵押貸款成員美國-GAAP：從屬債務成員US-GAAP：倫敦銀行間同業拆借利率LIBOR成員2021-01-032021-07-030001832332美國-GAAP：工人補償保險成員2021-01-020001832332Avah：MedicalSolutionsMember2020-03-292020-06-2700018323322019-12-200001832332美國-GAAP：CommonStockMember2020-03-280001832332美國-公認會計準則：留存的耳機成員(ReainedEarningsMember)2019-12-280001832332Avah:DoctorsChoiceHoldingsLimitedLiabilityCompanyMember2021-01-032021-07-030001832332SRT：ScenarioForecastMember2022-12-310001832332Avah：第二個抵押貸款成員美國-GAAP：從屬債務成員2021-01-032021-07-030001832332Avah：MedicaidMember2021-01-032021-07-030001832332Avah：PrivateduyServicesMember2020-03-292020-06-270001832332Avah：HomeHealthAndHospital成員2021-01-032021-07-0300018323322021-04-042021-07-030001832332美國-GAAP：次要事件成員美國-GAAP：InterestRateCapMember2021-07-012021-07-310001832332Avah：AmendedRevolvingCreditFacilityMember2021-03-110001832332美國-GAAP：EmployeeStockMember2021-04-282021-04-280001832332Avah：AmendedRevolvingCreditFacilityMember2021-01-032021-07-030001832332SRT：最小成員數Avah:SeventhAmendmentOnFirstLienCreditAgreementMember美國-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSRT：ScenarioForecastMember美國-GAAP：BaseRateMember2021-08-090001832332Avah:DoctorsChoiceHoldingsLimitedLiabilityCompanyMember美國-GAAP：許可會員2021-04-160001832332Avah:PennsylvaniaDepartmentOfHumanResourcesMember2021-02-040001832332US-GAAP：客户集中度風險成員Avah：MedicaidMember成員Us-gaap:RevenueFromContractWithCustomerProductAndServiceBenchmarkMember2021-01-032021-07-030001832332US-GAAP：InterestRateSwapMember2021-01-032021-07-030001832332Avah：PrivateduyServicesMember2021-04-042021-07-030001832332US-GAAP：InterestRateSwapMember2018-10-310001832332US-GAAP：客户集中度風險成員Avah：商業會員Us-gaap:RevenueFromContractWithCustomerProductAndServiceBenchmarkMember2021-01-032021-07-030001832332美國-GAAP：次要事件成員Avah：AmendedDelayedDrawTermLoanFacilityMember2021-07-150001832332US-GAAP：客户集中度風險成員Avah：MedicaidMember成員Us-gaap:RevenueFromContractWithCustomerProductAndServiceBenchmarkMember2021-04-042021-07-030001832332US-GAAP：InterestRateSwapMember2021-07-0300018323322020-02-192020-02-190001832332SRT：最小成員數US-GAAP：倫敦銀行間同業拆借利率LIBOR成員Avah:SeventhAmendmentOnFirstLienCreditAgreementMember美國-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSRT：ScenarioForecastMember2021-08-090001832332Avah：自助支付客户成員2020-03-292020-06-270001832332US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-03-28Avah：交換Xbrli：純Xbrli：共享Iso4217：美元Xbrli：共享Avah：州Avah：細分市場Iso4217：美元

 

美國

美國證券交易委員會

華盛頓特區，郵編：20549

 

表格10-Q

 

(標記一)

 

☒

根據1934年“證券交易法”第13或15(D)條規定的季度報告

 

在截至本季度末的季度內七月三日，2021

或

 

☐

根據1934年證券交易所法令第13或15(D)條提交的過渡報告

 

由_至_的過渡期

委託文件編號：001-40362

 

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1832332/000095017021001272/img21903448_0.jpg

 

Aveanna Healthcare Holdings Inc.

(註冊人的確切姓名載於其約章)

 

 

特拉華州

81-4717209

(述明或其他司法管轄權

公司或組織)

(税務局僱主

識別號碼)

 

400號州際公路北段公園路東南部, 亞特蘭大, 鎵 30339

(主要執行機構地址，包括郵政編碼)

(770) 441-1580

(註冊人電話號碼，包括區號)

 

根據該法第12(B)節登記的證券：

 

每節課的標題

 

交易

符號

 

註冊的每個交易所的名稱

普通股，每股面值0.01美元

 

阿瓦

 

納斯達克股票市場有限責任公司

 

 

 

 

 

 

用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年證券交易法第13條或第15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。**是，*☐*不是  ☒

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。.是**☒*☐

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲規則12b-2中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義。交易所法案。

 

大型加速文件管理器

 

☐

  

加速的文件管理器

 

☐

 

 

 

 

非加速文件服務器

 

☒

  

規模較小的新聞報道公司

 

☐

 

 

 

 

 

 

 

新興成長型公司

 

☐

 

 

 

 

 

如果是新興成長型公司，用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據交易法第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。-☐

用複選標記表示註冊人是否為空殼公司(如交易法第12b-2條所定義)。：是，：是，不是。☒

截至2021年7月30日，註冊人擁有184,164,184普通股，每股面值0.01美元，已發行。

 

 

 

 

目錄

 

 

 

 

 

頁面

 

 

 

 

有關前瞻性陳述的注意事項

1

 

 

 

 

第一部分財務信息

 

第1項。

財務報表

 

 

截至2021年7月3日(未經審計)和2021年1月2日的合併資產負債表

2

截至2021年7月3日和2020年6月27日的三個月和六個月合併經營報表(未經審計)

3

截至2021年7月3日和2020年6月27日的三個月和六個月股東權益合併報表(未經審計)

4

截至2021年7月3日和2020年6月27日的六個月合併現金流量表(未經審計)

5

合併財務報表附註(未經審計)

6

第二項。

管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析

21

第三項。

關於市場風險的定量和定性披露

44

第四項。

管制和程序

44

 

 

 

 

第二部分：其他信息

 

第1項。

法律程序

46

第1A項。

風險因素

46

第二項。

未登記的股權證券銷售和收益的使用

46

第三項。

高級證券違約

46

第四項。

煤礦安全信息披露

46

第五項。

其他信息

46

第6項

陳列品

46

 

簽名

 

 

簽名

48

 

 

 

 

 

 

 

 

關於前瞻性的注意事項NG語句

這份“Form 10-Q”季度報告包含符合“1933年證券法”(修訂後)第27A節和“1934年證券交易法”(“交易法”)第21E節的定義的前瞻性陳述，這些陳述涉及我們和我們的行業，涉及重大風險和不確定因素。除本報告中包含的有關歷史事實的陳述外，其他所有陳述，包括有關我們未來的經營結果和財務狀況、業務戰略以及未來經營的管理計劃和目標的陳述，均為前瞻性陳述。在某些情況下，前瞻性陳述可以通過諸如“預期”、“相信”、“繼續”、“可能”、“設計”、“估計”、“預期”、“打算”、“可能”、“計劃”、“潛在”、“預測”、“項目”、“應該”、“將”、“將”或這些術語的否定或其他類似表述來標識。

這些陳述是基於我們在該行業的經驗以及我們對歷史趨勢、當前狀況、預期未來發展的看法以及我們認為在這些情況下合適的其他因素而做出的某些假設。當您閲讀和考慮這份Form 10-Q季度報告時，您應該明白，這些聲明並不是對業績或結果的保證。它們涉及風險、不確定性和假設。許多因素可能會影響我們的實際結果，並可能導致實際結果與前瞻性陳述中表達的結果大不相同。本季度報告(Form 10-Q)中包含的前瞻性陳述會受到風險的影響，這些風險可能會導致實際結果與前瞻性陳述中明示或暗示的結果大不相同，包括但不限於以下風險：

家庭健康、臨終關懷和耐用醫療設備公司之間的激烈競爭；
我們與現有患者轉介來源保持關係的能力；
我們的業務、財務狀況和運營結果可能受到新冠肺炎疫情或病毒變種的實質性不利影響；
我們有能力讓服務得到第三方付款人的資助，包括醫療保險、醫療補助和私人健康保險公司；
改變醫療保險或醫療補助費率或管理醫療保險或醫療補助支付的方法，並實施替代支付模式；
我們控制服務報銷率的能力有限；
延遲收取或不收取患者應收賬款，特別是在業務整合過程中；
醫療改革和其他法規；
我們患者病例組合的變化，以及付款人組合和支付方法的變化；
現有有利的管理型護理合同的任何損失；
我們有能力吸引和留住有經驗的員工和管理人員；
未能維護我們信息系統的安全和功能，或未能防禦或以其他方式阻止網絡安全攻擊或入侵；
我們的鉅額債務，這將增加我們在一般不利經濟和行業狀況下的脆弱性，並可能限制我們尋求戰略選擇和應對商業和行業變化的能力；
我們識別、收購、成功整合和獲得戰略和增值收購融資的能力；
與法律訴訟、索賠和政府調查相關的風險，因為我們的業務性質使我們面臨各種責任索賠，這些索賠可能超過我們的保險覆蓋範圍；以及
在本Form 10-Q季度報告第II部分第1A項“風險因素”項下以及我們日期為2021年4月28日的招股説明書中“風險因素”項下描述的其他風險，該招股説明書被視為我們Form S-1註冊聲明(第333-254981號文件)的一部分。

此外，我們的運營環境競爭激烈，變化迅速。新的風險不時出現，我們的管理層無法預測所有風險，我們也無法評估所有因素對我們業務的影響，或任何因素或因素組合可能導致實際結果與我們可能做出的任何前瞻性陳述中包含的結果大不相同的程度。考慮到這些風險、不確定性和假設，本季度報告(Form 10-Q)中包含的前瞻性表述可能被證明是不準確的，您不應過度依賴這些表述或以其他方式依賴這些表述作為對未來事件的預測。我們在本季度報告中就Form 10-Q所作的所有前瞻性陳述均受前述警示聲明的明確限制。所有這些陳述僅在發表之日發表，我們沒有義務公開更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件或其他原因，除非法律要求。

1

 

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

 

綜合資產負債表

 

(金額以千為單位，不包括每股和每股數據)

 

 

自.起

 

 

2021年7月3日

 

2021年1月2日

 

 

(未經審計)

 

 

 

資產

 

流動資產：

 

 

 

 

現金和現金等價物

$

106,549

 

$

137,345

 

患者應收賬款

 

202,847

 

 

172,887

 

保險項目下的應收賬款

 

9,107

 

 

7,992

 

預付費用

 

16,020

 

 

11,080

 

其他流動資產

 

11,520

 

 

11,340

 

*流動資產總額

 

346,043

 

 

340,644

 

財產和設備，淨值

 

31,807

 

 

32,650

 

經營性租賃使用權資產

 

47,090

 

 

46,217

 

商譽

 

1,419,373

 

 

1,316,385

 

無形資產，淨額

 

77,537

 

 

73,572

 

保險項目下的應收賬款

 

27,236

 

 

23,990

 

遞延所得税

 

2,931

 

 

2,931

 

其他長期資產

 

7,797

 

 

7,627

 

*總資產*

$

1,959,814

 

$

1,844,016

 

 

 

 

 

 

負債、遞延限制性股票單位和股東權益

 

流動負債：

 

 

 

 

應付賬款和其他應計負債

$

42,573

 

$

56,668

 

應計工資總額和員工福利

 

53,601

 

 

56,834

 

應計利息

 

1,386

 

 

2,398

 

應付票據

 

4,514

 

 

2,872

 

保險準備金的當期部分--投保計劃

 

9,107

 

 

7,992

 

保險準備金當期部分

 

14,482

 

 

12,294

 

長期債務的當期部分

 

8,060

 

 

9,910

 

經營租賃負債的當期部分

 

12,147

 

 

11,884

 

遞延工資税的當期部分

 

25,699

 

 

24,824

 

政府刺激債務

 

-

 

 

29,444

 

其他流動負債

 

48,724

 

 

45,293

 

*流動負債總額。

 

220,293

 

 

260,413

 

循環信貸安排

 

-

 

 

-

 

長期債務，減少流動部分

 

833,562

 

 

1,163,490

 

長期保險準備金-投保計劃

 

27,236

 

 

23,990

 

長期保險準備金

 

33,192

 

 

30,336

 

經營租賃負債，減去流動部分

 

40,180

 

 

40,246

 

遞延工資税，減去當期部分

 

25,699

 

 

24,824

 

遞延所得税

 

3,457

 

 

2,591

 

其他長期負債

 

25,980

 

 

30,957

 

*總負債；*--總負債

 

1,209,599

 

 

1,576,847

 

承付款和或有事項(附註10)

 

 

 

 

遞延限制性股票單位

 

2,135

 

 

2,135

 

股東權益：

 

 

 

 

優先股，$0.01截至2021年7月3日的票面價值和不是截至2021年1月2日的票面價值，

 

 

 

 

5,000,000授權股份；無已發行或未償還的債券

 

-

 

 

-

 

普通股，$0.01票面價值，1,000,000,000授權股份；

 

 

 

 

184,164,184和141,928,184已發行和未償還的股票分別為

 

1,841

 

 

1,419

 

額外實收資本

 

1,196,813

 

 

721,247

 

累計赤字

 

(450,574

)

 

(457,632

)

*總股東權益

 

748,080

 

 

265,034

 

包括總負債、遞延限制性股票單位和股東權益。

$

1,959,814

 

$

1,844,016

 

 

附註是這些合併財務報表的組成部分。

2

 

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

 

合併業務報表

 

(金額以千為單位，每股數據除外)

 

(未經審計)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至以下三個月的期間

 

在截至以下六個月的期間內

 

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

收入

$

436,112

 

$

351,577

 

$

853,272

 

$

706,800

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

289,523

 

 

244,948

 

 

575,000

 

 

492,630

 

分支機構和區域行政費用

 

77,720

 

 

55,120

 

 

147,092

 

 

114,814

 

公司費用

 

32,401

 

 

22,749

 

 

59,800

 

 

48,546

 

商譽減值

 

-

 

 

75,727

 

 

-

 

 

75,727

 

折舊及攤銷

 

5,170

 

 

4,234

 

 

10,018

 

 

8,417

 

收購相關成本

 

1,004

 

 

169

 

 

2,772

 

 

169

 

其他運營費用

 

-

 

 

587

 

 

-

 

 

587

 

營業收入(虧損)

 

30,294

 

 

(51,957

)

 

58,590

 

 

(34,090

)

利息收入

 

61

 

 

163

 

 

138

 

 

209

 

利息支出

 

(19,262

)

 

(18,844

)

 

(41,687

)

 

(39,907

)

債務清償損失

 

(8,918

)

 

(200

)

 

(8,918

)

 

(73

)

其他(費用)收入

 

(736

)

 

(4,460

)

 

(577

)

 

37,331

 

所得税前收入(虧損)

 

1,439

 

 

(75,298

)

 

7,546

 

 

(36,530

)

所得税費用

 

(179

)

 

(2,255

)

 

(488

)

 

(3,386

)

淨收益(虧損)

$

1,260

 

$

(77,553

)

$

7,058

 

$

(39,916

)

每股收益(虧損)：

 

 

 

 

 

 

 

 

每股基本淨收益(虧損)

$

0.01

 

$

(0.55

)

$

0.05

 

$

(0.29

)

已發行普通股加權平均基本股數

 

171,149

 

 

142,084

 

 

156,636

 

 

139,777

 

稀釋後每股淨收益(虧損)

$

0.01

 

$

(0.55

)

$

0.04

 

$

(0.29

)

已發行普通股加權平均攤薄股份

 

177,683

 

 

142,084

 

 

161,975

 

 

139,777

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

附註是這些合併財務報表的組成部分。

3

 

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

 

合併股東權益報表

 

(金額以千為單位，共享數據除外)

 

(未經審計)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2021年7月3日的三個月

 

 

普通股

 

額外繳費

 

累計

 

股東合計

 

 

股票

 

金額

 

資本

 

赤字

 

權益

 

平衡，2021年4月3日

 

141,928,184

 

$

1,419

 

$

721,959

 

$

(451,834

)

$

271,544

 

發行普通股，扣除承銷商的折扣和佣金

 

42,236,000

 

 

422

 

$

469,686

 

 

-

 

 

470,108

 

非現金補償

 

-

 

 

-

 

 

5,168

 

 

-

 

 

5,168

 

淨收入

 

-

 

 

-

 

 

-

 

 

1,260

 

 

1,260

 

餘額，2021年7月3日

 

184,164,184

 

$

1,841

 

$

1,196,813

 

$

(450,574

)

$

748,080

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2020年6月27日的三個月期間

 

 

普通股

 

額外繳費

 

累計

 

股東合計

 

 

股票

 

金額

 

資本

 

赤字

 

權益

 

平衡，2020年3月28日

 

141,928,184

 

$

1,419

 

$

719,673

 

$

(362,945

)

$

358,147

 

普通股發行

 

-

 

 

-

 

 

-

 

 

-

 

 

-

 

非現金補償

 

-

 

 

-

 

 

574

 

 

-

 

 

574

 

淨損失

 

-

 

 

-

 

 

-

 

 

(77,553

)

 

(77,553

)

平衡，2020年6月27日

 

141,928,184

 

$

1,419

 

$

720,247

 

$

(440,498

)

$

281,168

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2021年7月3日的6個月期間

 

 

普通股

 

額外繳費

 

累計

 

股東合計

 

 

股票

 

金額

 

資本

 

赤字

 

權益

 

餘額，2021年1月2日

 

141,928,184

 

$

1,419

 

$

721,247

 

$

(457,632

)

$

265,034

 

發行普通股，扣除承銷商的折扣和佣金

 

42,236,000

 

 

422

 

 

469,686

 

 

-

 

 

470,108

 

非現金補償

 

-

 

 

-

 

 

5,880

 

 

-

 

 

5,880

 

淨收入

 

-

 

 

-

 

 

-

 

 

7,058

 

 

7,058

 

餘額，2021年7月3日

 

184,164,184

 

$

1,841

 

$

1,196,813

 

$

(450,574

)

$

748,080

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2020年6月27日的6個月期間

 

 

普通股

 

額外繳費

 

累計

 

股東合計

 

 

股票

 

金額

 

資本

 

赤字

 

權益

 

餘額，2019年12月28日

 

136,803,189

 

$

1,368

 

$

669,406

 

$

(400,582

)

$

270,192

 

普通股發行

 

5,124,995

 

 

51

 

 

49,949

 

 

-

 

 

50,000

 

非現金補償

 

-

 

 

-

 

 

892

 

 

-

 

 

892

 

淨損失

 

-

 

 

-

 

 

-

 

 

(39,916

)

 

(39,916

)

平衡，2020年6月27日

 

141,928,184

 

$

1,419

 

$

720,247

 

$

(440,498

)

$

281,168

 

 

 

 

 

附註是這些合併財務報表的組成部分。

4

 

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

 

合併現金流量表

 

(金額(以千為單位))

 

(未經審計)

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

經營活動的現金流：

 

 

 

 

淨收益(虧損)

$

7,058

 

$

(39,916

)

對經營活動提供的淨收益(虧損)與淨現金(用於)進行調整：

 

 

 

 

折舊及攤銷

 

10,018

 

 

8,417

 

遞延債務發行成本攤銷

 

5,838

 

 

3,516

 

經營性租賃使用權資產攤銷減值

 

9,253

 

 

6,529

 

非現金補償

 

5,880

 

 

1,740

 

商譽減值

 

-

 

 

75,727

 

處置許可證、財產和設備的損失

 

94

 

 

744

 

利率衍生品的公允價值調整

 

(4,853

)

 

8,057

 

債務清償損失

 

8,918

 

 

73

 

遞延所得税

 

866

 

 

551

 

扣除收購影響後的營業資產和負債變化：

 

 

 

 

患者應收賬款

 

(17,190

)

 

11,108

 

預付費用

 

(111

)

 

224

 

其他流動和長期資產

 

(99

)

 

2,348

 

應付賬款和其他應計負債

 

(20,954

)

 

(17,724

)

應計工資總額和員工福利

 

(5,678

)

 

(1,342

)

應計利息

 

(1,012

)

 

2,901

 

保險準備金

 

5,025

 

 

4,327

 

經營租賃負債

 

(9,945

)

 

(6,259

)

遞延工資税

 

-

 

 

16,206

 

其他流動和長期負債

 

(6,729

)

 

(642

)

經營活動提供的現金淨額(用於)

 

(13,621

)

 

76,585

 

投資活動的現金流：

 

 

 

 

收購業務，扣除收購現金後的淨額

 

(102,505

)

 

-

 

購置物業和設備

 

(6,078

)

 

(10,480

)

用於投資活動的淨現金

 

(108,583

)

 

(10,480

)

融資活動的現金流：

 

 

 

 

發行普通股所得款項

 

477,688

 

 

50,000

 

循環信貸融資收益

 

-

 

 

14,000

 

循環信貸安排的償還

 

-

 

 

(45,500

)

發行定期貸款的收益，扣除債務發行成本

 

65,261

 

 

-

 

定期貸款本金支付和應付票據

 

(414,559

)

 

(3,540

)

政府刺激基金收益

 

-

 

 

3,629

 

支付政府刺激資金

 

(29,444

)

 

-

 

融資租賃義務的本金支付

 

(332

)

 

(308

)

支付發債成本

 

(1,831

)

 

(1,795

)

支付要約費用

 

(5,375

)

 

-

 

融資活動提供的現金淨額

 

91,408

 

 

16,486

 

現金及現金等價物淨(減)增

 

(30,796

)

 

82,591

 

期初現金及現金等價物

 

137,345

 

 

3,327

 

期末現金和現金等價物

$

106,549

 

$

85,918

 

現金流量信息的補充披露：

 

 

 

 

支付利息的現金

$

36,861

 

$

33,490

 

按應計制購置財產和設備

$

2,095

 

$

2,556

 

計入應付賬款和其他應計負債的要約成本

$

98

 

$

-

 

繳納所得税的現金，扣除收到的退款後的淨額

$

3,778

 

$

323

 

 

 

附註是這些合併財務報表的組成部分。

5

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

1.説明商務量的大小

Aveanna Healthcare Holdings Inc.(連同其合併子公司，在此稱為“公司”)總部設在佐治亞州亞特蘭大，在30該公司在德克薩斯州、賓夕法尼亞州和加利福尼亞州擁有集中的醫療保健中心，提供廣泛的兒科和成人醫療保健服務，包括護理、康復服務、學校職業護理、治療服務、醫療脆弱和慢性病兒童和成人的日間治療中心，以及向患者提供腸內營養和其他產品。該公司還提供病例管理服務，通過協調保險公司或其他付款人、醫生、醫院和其他醫療保健提供者之間的服務來幫助家庭和患者。此外，該公司還提供臨時性醫療服務，這是為減輕患者正常照顧者的負擔而提供的臨時護理提供者服務。該公司的服務旨在為長期住院提供高質量、低成本的替代方案。

首次公開發行(IPO)

2021年5月3日，本公司根據美國證券交易委員會於2021年4月28日宣佈生效的S-1表格註冊書(第333-254981號文件)完成了其普通股的首次公開發行(“首次公開募股”)。本公司共發行及售出42,236,000普通股，包括4,000,000承銷商在2021年5月25日購買的普通股，根據承銷商以首次公開募股(IPO)價格購買額外股份的選擇權，減去承銷折扣和佣金。該公司從首次公開募股中獲得淨收益#美元。477.7百萬美元。2021年5月3日，該公司使用了$307.0於二零一七年三月十六日之第二留置權信貸協議(經修訂，即“第二留置權信貸協議”)項下之全部未清償責任，因此終止第二留置權信貸協議。此外，在2021年5月4日，該公司使用了$100.0100萬美元的收益，用於償還其第一份留置權信貸協議下同等數額的未償還本金。剩餘的收益已經並計劃用於發售成本、一般公司用途和未來的收購。

2.重要會計政策摘要

合併原則

隨附的未經審計的中期綜合財務報表包括Aveanna Healthcare Holdings Inc.及其全資子公司的賬目。所有公司間賬目和交易均已在隨附的中期未經審計綜合財務報表中註銷，業務合併已計入隨附的中期未經審計綜合財務報表中，因為採購已從其各自的收購日期開始列入隨附的中期未經審計綜合財務報表。

陳述的基礎

隨附的綜合財務報表未經審計，由公司根據美國中期財務信息公認會計原則(“美國公認會計原則”)以及美國證券交易委員會(“證券交易委員會”)的規則和規定編制。因此，這些未經審計的中期綜合財務報表不包括美國公認會計原則要求的完整財務報表所需的所有信息和披露。管理層認為，這些未經審計的中期綜合財務報表反映了所有必要的調整，包括正常的經常性調整，以公平地反映公司截至2021年7月3日的財務狀況以及分別截至2021年7月3日和2020年6月27日的三個月和六個月的經營業績。這些未經審計的中期綜合財務報表中報告的結果不應被視為任何其他期間或全年的預期結果。該等中期未經審核綜合財務報表及相關附註應與本公司日期為2021年4月28日的招股説明書(“招股説明書”)所載截至2021年1月2日止年度的經審核綜合財務報表及相關附註一併閲讀，招股説明書被視為本公司提交給證券交易委員會的S-1表格註冊説明書(第333-254981號文件)的一部分。

我們的財政年度在離給定年份的12月31日最近的星期六結束，結果是52周或53周的財政年度。隨附的中期未經審計綜合資產負債表反映了該公司截至2021年7月3日和2021年1月2日的賬目。在截至2021年7月3日和2020年6月27日的三個月期間，隨附的中期未經審計的綜合經營報表和股東權益分別反映了公司從2021年4月4日至2021年7月3日和2020年3月29日至2020年6月27日的賬目。在截至2021年7月3日和2020年6月27日的6個月期間，隨附的中期未經審計的綜合經營報表、股東權益和現金流量反映了公司從2021年1月3日至2021年7月3日和2019年12月29日至2020年6月27日的賬目，分別為。

預算的使用

6

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

該公司的會計和報告政策符合美國公認會計原則。在編制綜合財務報表時，公司必須做出影響這些綜合財務報表和附註中報告金額的估計和假設。實際結果可能與這些估計大相徑庭。

遞延發售成本

在2021年5月3日IPO完成後，推遲發售成本為$7.6百萬被重新歸類為股東’股權，並以發行所得款項入賬。截至2021年1月2日，資本化的遞延發行成本總計為$2.9並計入隨附的綜合資產負債表中的其他長期資產。有關公司首次公開募股完成的更多信息，請參見附註1-業務説明和附註9-股東權益和基於股票的薪酬。

最近採用的會計公告

2019年12月，財務會計準則委員會(以下簡稱FASB)發佈了《會計準則更新(ASU)2019-12》，所得税(話題740)：簡化所得税會計它通過刪除主題740中一般原則的某些例外，簡化了所得税的核算，並通過澄清和修訂現有指導方針，改進了一致性應用。本ASU在2020年12月15日之後的年度會計年度以及其中的過渡期內有效。“公司”(The Company)通過本標準有效。2021年1月3日，而這一標準的採用做到了不對公司的合併財務報表產生重大影響。

近期發佈的會計公告

2020年3月，FASB發佈了ASU 2020-04，參考匯率改革(主題848)：促進參考匯率改革對財務報告的影響，它為將美國公認會計原則應用於合同、套期保值關係和其他受參考匯率改革影響的交易提供了可選的權宜之計和例外，如果滿足某些標準的話。本ASU中的修訂僅適用於參照倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)或其他預期因參考匯率改革而終止的參考利率的合約、套期保值關係和其他交易。本ASU的有效期為2020年3月12日至2022年12月31日。一個實體可以從包括2020年3月12日或之後的過渡期開始的任何日期開始採用本ASU。該公司目前正在評估採用該標準的影響。

2021年1月，FASB發佈了ASU 2021-01，參考匯率改革(主題848)：範圍，以澄清主題848中關於合同修改和對衝會計的某些可選權宜之計和例外適用於受貼現過渡影響的衍生品。本ASU立即生效，應與ASU 2020-04一起採用。該公司目前正在評估採用該標準的影響。 

3.收入

收入主要來自(I)為病人提供的兒科醫療服務，包括私人值班護理及治療服務，(Ii)成人家居健康及善終服務(統稱“病人收入”)；及(Iii)向病人提供腸內營養及其他產品(“產品收入”)。本公司提供的服務沒有固定期限，可隨時由患者或機構終止，因此，所提供的每項服務都是獨立的合同。由於合同的短期性質，獲得合同的增量成本在發生時計入費用。

醫療保健提供者在護理期間訂購的服務不能單獨標識，因此已合併到每個合同的單個履行義務中。該公司在完成其業績義務時確認收入。對於患者收入，隨着客户同時接收和消費所提供的醫療保健服務的好處，隨着時間的推移，履行義務也會得到滿足。對於產品收入，在產品交付給患者的時間點履行履行義務。該公司確認患者收入與一次護理中提供的治療次數相等。通常，患者和第三方付款人在提供服務後的幾天內收到賬單，付款是根據合同條款支付的。

該公司將與客户簽訂的合同收入按可報告的部門和公司各業務部門中的支付方進行分類。(工業和信息化部電子科學技術情報研究所陳皓)該公司使用投資組合方法對具有相似特徵的合同進行分組，並分析歷史現金收集趨勢。

7

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

該公司的業務大致分為以下幾類：私人值班服務；家庭健康和臨終關懷；以及醫療解決方案。

私人值班服務(“PDS”)。PDS業務包括廣泛的兒科和成人保健服務，包括私人值班的熟練護理、非熟練服務(包括僱主記錄支持服務(EOR)和個人護理服務)、兒科治療服務、康復服務以及學校和兒科日間保健中心的護理服務。

家庭健康及安寧療養院(“HHH”)。HHH業務主要為老年患者提供家庭健康、臨終關懷和個人護理服務。

醫療解決方案公司(“MS”)。MS業務包括向患者提供腸內營養和其他產品。

其他收入。該公司提供財務管理服務，通過協調某些州簽約的非營利性項目與家庭和患者之間的授權醫療費用的報銷，來幫助家庭和患者。其他收入是指該公司提供這些服務所賺取的月費。

對於PDS、HHH和MS業務，公司從以下來源獲得所提供服務的付款：(I)州政府各自的醫療補助計劃(“Medicaid”)；(Ii)州政府醫療補助計劃的管理護理提供者(“Medicaid MCO”)；(Iii)商業保險公司；(Iv)包括Medicare、Tricare和ChampVA(“Medicare”)在內的其他政府計劃；以及(V)個人患者。因為服務時間和付款時間之間的時間段通常是一年根據ASC 606-10-32-18或更低的規定，公司選擇了實際的權宜之計，沒有根據重大融資組成部分的影響進行調整。

該公司根據通過合同調整和向第三方付款人提供的折扣以及隱含的價格優惠而減去的既定賬單費率來確定交易價格。合同調整和折扣基於合同協議、折扣政策和歷史經驗。對於PDS、HHH和MS業務，隱含的價格優惠基於歷史收集經驗。截至2021年7月3日和2021年1月2日，預計明示和隱含的價格優惠$56.3百萬美元和$55.4100萬美元分別記錄為患者應收賬款餘額的減少額，以得出估計的應收收入和患者應收賬款。對於PDS、HHH和MS業務，大多數合同包含可變對價。然而，當不確定性得到解決後，收入不太可能出現重大逆轉，因此，該公司已將可變對價計入估計交易價格。患者支付能力引起的後續變化被記錄為壞賬費用，該費用作為運營費用的一個組成部分計入合併手術報表。“公司”就是這麼做的。不是I don‘我沒有記錄截至三個月和六個月的任何壞賬支出2021年7月3日和2020年6月27日。

該公司很大一部分收入來自Medicaid、Medicaid MCO、Medicare和其他從既定費率中獲得折扣的付款人。必須估計這些折扣的法規和各種管理保健合同都很複雜，而且可能會受到解讀。管理層根據其對適用法規或合同條款的解釋，根據支付方的具體情況估計交易價格。更新的條例和合同談判頻繁發生，需要管理層定期審查和評估估計過程；然而，在截至2021年7月3日和2020年6月27日的三個月和六個月期間，沒有從之前分別履行或部分履行的履約義務中確認的實質性收入調整。

下表顯示了截至三個月和六個月期間按支付方類型劃分的收入以及佔收入的百分比。2021年7月3日和2020年6月27日(單位：千)：

8

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

 

截至以下三個月的期間

 

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

 

收入

 

百分比

 

收入

 

百分比

 

醫療補助MCO

$

229,246

 

 

52.6

%

$

216,104

 

 

61.5

%

醫療補助

 

103,723

 

 

23.8

%

 

93,454

 

 

26.6

%

商業廣告

 

53,848

 

 

12.3

%

 

33,693

 

 

9.6

%

醫療保險

 

47,832

 

 

11.0

%

 

7,764

 

 

2.2

%

自費

 

1,463

 

 

0.3

%

 

562

 

 

0.1

%

總收入

$

436,112

 

 

100.0

%

$

351,577

 

 

100.0

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

 

收入

 

百分比

 

收入

 

百分比

 

醫療補助MCO

$

462,130

 

 

54.2

%

$

425,977

 

 

60.3

%

醫療補助

 

207,220

 

 

24.3

%

 

188,414

 

 

26.7

%

商業廣告

 

100,851

 

 

11.8

%

 

74,928

 

 

10.6

%

醫療保險

 

79,848

 

 

9.4

%

 

16,316

 

 

2.3

%

自費

 

3,223

 

 

0.4

%

 

1,165

 

 

0.1

%

總收入

$

853,272

 

 

100.1

%

$

706,800

 

 

100.0

%

 

4.收購

截至2021年7月3日的六個月內的收購

在……上面2021年3月31日，公司收購了洛瑪琳達大學醫學中心(“洛瑪琳達”)的某些資產。Loma Linda專門在加州提供兒科、私人值班和家庭護理服務。這筆交易的初步總對價為$0.51000萬美元，所有這些都是在成交時以現金支付的。

在……上面2021年4月16日，該公司收購了100醫生選擇控股有限公司(“醫生選擇”)已發行和未償還的會員權益的百分比。醫生的選擇在佛羅裏達州提供家庭健康服務。這筆交易的初步總對價為$100.6100萬美元，所有這些都是在成交時以現金支付的。作為為Doctor‘s Choice收購提供資金的一部分，在收購之日，公司在其現有的第二留置權定期貸款安排下借入了增量金額#美元。67.02000萬美元，包括債券發行成本$1.72000萬。

與Loma Linda和Doctor‘s Choice收購相關的收購資產和承擔的負債的估計購買價格分配是初步的，並基於該公司截至2021年7月3日獲得的信息。該公司正在完成與收購價格分配相關的程序，如果收到有關這些價值的信息，將導致對記錄的價值進行重大調整，管理層將在做出此類決定的期間確認調整。

截至收購日期的初步採購價格分配，反映了在相應期間所做的計量期調整，如下(以千為單位)：

 

9

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

實體

洛瑪·琳達

 

醫生的選擇

 

收購日期

3/31/21

 

4/16/21

 

現金對價

$

500

 

$

100,570

 

或有對價

 

-

 

 

-

 

總計

$

500

 

$

100,570

 

現金和現金等價物

$

-

 

$

1

 

患者應收賬款

 

-

 

 

12,789

 

保險項目下的應收賬款

 

-

 

 

142

 

預付費用

 

-

 

 

431

 

其他流動資產

 

-

 

 

11

 

財產和設備，淨值

 

-

 

 

461

 

經營性租賃使用權資產

 

-

 

 

1,013

 

無形資產、淨許可證

 

-

 

 

4,993

 

無形資產、淨商號

 

-

 

 

1,486

 

保險項目下的應收賬款

 

-

 

 

312

 

其他長期資產

 

-

 

 

99

 

應付賬款和其他應計負債

 

-

 

 

(7,122

)

應計工資總額和員工福利

 

-

 

 

(2,312

)

保險準備金的當期部分--投保計劃

 

-

 

 

(142

)

經營租賃負債的當期部分

 

-

 

 

(488

)

遞延工資税的當期部分

 

-

 

 

(875

)

其他流動負債

 

-

 

 

(11,469

)

長期保險準備金-投保計劃

 

-

 

 

(312

)

長期保險準備金

 

-

 

 

(19

)

經營租賃負債，減去流動部分

 

-

 

 

(501

)

遞延工資税，減去當期部分

 

-

 

 

(876

)

可識別淨資產總額

 

-

 

 

(2,378

)

商譽

 

500

 

 

102,948

 

總計

$

500

 

$

100,570

 

已確認的初步商譽可歸因於收購的特定購買價超過所收購的可識別淨資產(包括其他已識別無形資產)的公允價值。初步商譽為#美元。0.5300萬美元和300萬美元102.9分別與Loma Linda和Doctor‘s Choice收購相關的100萬美元可在税收方面扣除，攤銷從適用的交易日期開始。商譽主要歸因於交易產生的預期協同效應。

本公司發生的交易成本為$1.0百萬和$2.8在截至2021年7月3日的三個月和六個月內和$0.2在截至以下三個月和六個月的期間內分別於2020年6月27日。這些成本包括在隨附的綜合經營報表中的與收購有關的成本中。

與上述收購相關的預計財務信息尚未提供，因為這些信息對本公司的綜合經營業績並不重要。上述收購的經營結果計入公司自收購之日起的綜合經營業績，在截至2021年7月3日的三個月或六個月期間並不重要.

5.長期債務和應付票據

截至以下日期，長期債務和應付票據包括以下內容2021年7月3日和2021年1月2日(美元金額以千為單位)：

10

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

儀表

陳述
成熟性
日期

合同利率(1)

利率，利率
自.起
2021年7月3日

2021年7月3日

 

2021年1月2日

 

定期貸款-第一留置權定期貸款

03/2024

L + 4.25%

5.25%

$

560,137

 

$

563,061

 

定期貸款-第一留置權定期貸款修正案

03/2024

L + 5.5%

6.50%

 

216,028

 

 

217,133

 

定期貸款-第一留置權定期貸款第四修正案

03/2024

L + 6.25%

7.25%

 

84,075

 

 

184,538

 

次級定期貸款--第二留置期貸款

03/2025

L + 8.0%

9.00%

 

-

 

 

240,000

 

循環信貸安排

03/2023

L + 4.25%

5.25%

 

-

 

 

-

 

應付票據--融資協議

09/2021

2.07%

2.07%

 

4,514

 

 

2,872

 

長期債務和應付票據本金總額

 

 

 

 

864,754

 

 

1,207,604

 

減去：未攤銷債務發行成本

 

 

 

 

(18,618

)

 

(31,332

)

長期債務和應付票據總額，扣除未攤銷債務發行成本

 

 

 

 

846,136

 

 

1,176,272

 

減去：長期債務和應付票據的當期部分

 

 

 

 

(12,574

)

 

(12,782

)

長期債務和應付票據總額，扣除未攤銷債務發行成本減去當期部分

 

 

 

$

833,562

 

$

1,163,490

 

(1) L=大於1.00%或一個月期LIBOR

 

 

 

 

 

 

 

2021年3月11日，公司修改了循環信貸安排，將最高可獲得性提高到$200.0百萬美元，以本公司的發生為準’的首次公開募股。修正案還將到期日延長至2026年4月29日於首次公開招股完成後，並待本公司完成再融資後的定期貸款，這是與延期修正案一起發生的。見附註15，後續事件，以討論延期修正案。

2021年5月3日，公司利用首次公開募股(IPO)收到的收益償還了本金總額為$307.0根據其第二份留置權信貸協議，本公司將支付250萬美元，包括與收購Doctor‘s Choice融資相關的增量借款，從而全額償還並終止第二份留置權貸款協議。此外，2021年5月4日，該公司償還了#美元。100.0根據其第一份留置權信貸協議，其未償債務本金為2.5億美元。與這些本金的償還有關，本公司沖銷了總計#美元的債務發行成本。8.9600萬美元，包括在隨附的合併經營報表中的債務清償損失中。

2021年5月4日，在完成首次公開募股(IPO)並滿足其他適用條件的前提下，我們的循環信貸安排的最高可獲得性從1美元增加到1美元。75.0600萬至300萬美元200.02000萬。由於運力的增加，我們產生了#美元的債務發行成本。1.62000萬美元，我們將其資本化，幷包括在其他長期資產中。

公司於2020年3月19日和2020年4月1日修改了第一份留置權信貸協議，以保留截至2020年3月28日的三個月期間收到的某些合法結算收益，並將循環信貸安排下的信用證承諾限額提高到$30.0百萬美元。

該公司的倫敦銀行同業拆借利率(LIBOR)下限為1.0%在其信貸安排下。從2020年3月18日開始，持續到2020財年的剩餘時間，以及2021年7月3日，倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)基準利率降至1.0%。因此，倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)下限利率為1.0%根據本公司的信貸安排協議開始運作，並在2021年7月3日

見附註15，後續事件獲取有關公司長期債務再融資的更多信息。

與定期貸款相關的債務發行成本直接從債務賬面金額中扣除。截至2021年7月3日和2021年1月2日，與定期貸款相關的債務發行成本餘額為$18.6百萬美元和$31.3分別為百萬美元。與循環信貸安排相關的債務發行成本記錄在其他長期資產中。截至，與循環信貸安排相關的債務發行成本餘額2021年7月3日和2021年1月2日$1.8百萬美元和$0.5分別為百萬美元。本公司確認與攤銷債務發行成本相關的利息支出$3.7百萬

11

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

和$5.8在截至以下三個月和六個月的期間內2021年7月3日和$1.8百萬美元和$3.5在截至以下三個月和六個月的期間內分別於2020年6月27日。

截至2021年7月3日和2021年1月2日簽發的信用證為$19.8分別為百萬美元。有幾個不是截至目前未償還的Swingline貸款2021年7月3日和2021年1月2日。循環信貸安排下的借款能力是$180.2分別截至2021年7月3日和2021年1月2日。

本公司於2021年7月3日及2021年1月2日遵守所有財務契約及限制.

6.公允價值計量

由於票據的短期到期日，現金及現金等價物、病人應收賬款、應付賬款、應計費用和其他流動負債的賬面價值接近其公允價值。

本公司按公允價值計量的其他負債如下(單位：千)：

 

2021年7月3日的公允價值計量

 

 

1級

 

2級

 

3級

 

總計

 

負債：

 

 

 

 

 

 

 

 

利率互換協議

$

-

 

$

23,771

 

$

-

 

$

23,771

 

 

$

-

 

$

23,771

 

$

-

 

$

23,771

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2021年1月2日的公允價值計量

 

 

1級

 

2級

 

3級

 

總計

 

負債：

 

 

 

 

 

 

 

 

利率互換協議

$

-

 

$

28,624

 

$

-

 

$

28,624

 

 

$

-

 

$

28,624

 

$

-

 

$

28,624

 

利率掉期協議的公允價值是基於於各自資產負債表日結算交易的估計淨收益或成本。估值基於對類似金融工具進行估值的商業上合理的行業和市場慣例。有關本公司利率掉期安排的進一步詳情，請參閲附註7-衍生金融工具。有關本公司修正案的更多信息，請參見附註15-後續事件。本公司的利率互換協議及本公司訂立的利率上限協議。

7. 衍生金融工具

公司的收益和現金流受到利率變化的影響，公司試圖通過簽訂衍生品合同來減輕部分風險。該公司目前使用的衍生品是利率掉期。本公司在隨附的綜合資產負債表上按公允價值確認衍生工具為資產或負債，並未將衍生工具指定為對衝工具。因此，衍生品公允價值的變動在各自衍生品的整個期限內計入收益。

2018年10月，本公司簽訂了二利率互換協議，以限制其可變利率債務的利率風險敞口。在…2021年7月3日和2021年1月2日，利率掉期的名義總額為$520.0分別為百萬美元。2021年7月3日和2021年1月2日的利率互換的公允價值為$23.8百萬美元和$28.6這筆款項分別為600萬歐元，並計入隨附的綜合資產負債表中的其他長期負債。這些協議將於2023年10月31日。該公司不對這些協議應用套期保值會計，並將所有按市值計價的調整直接記錄在所附的綜合經營報表中對其他收入的所有調整。利率互換的影響通過經營活動的現金流量在隨附的綜合現金流量表上確認。

12

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

這些衍生工具未指定為套期工具的下列收益(虧損)已在公司截至三個月的綜合經營報表中確認2021年7月3日和2020年6月27日(單位：千)：

 

《運營説明書》

截至以下三個月的期間

 

 

分類

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

利率互換協議

其他(費用)收入

$

2,033

 

$

(1,685

)

 

 

 

 

 

 

 

《運營説明書》

在截至以下六個月的期間內

 

 

分類

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

利率互換協議

其他(費用)收入

$

4,853

 

$

(8,107

)

本公司不會將金融工具用於交易或其他投機目的。

見附註15-後續事件有關本公司利率互換協議的修訂和本公司簽訂利率上限協議的更多信息。

8.所得税

公司的所得税撥備是根據公司對適用於“普通”收入或虧損的全年有效所得税税率的估計臨時記錄的，每個季度對離散項目進行調整。

本公司入賬所得税費用為$0.2百萬和$0.5截至2021年7月3日的三個月和六個月期間及$2.3百萬美元和$3.4截至三個月和六個月的百萬美元分別於2020年6月27日。該公司的實際税率為12.4%和6.5%截至2021年7月3日的三個月和六個月期間，和(3.0%)和(9.3%)截至的三個月和六個月期間分別於2020年6月27日。截至2021年7月3日和2020年6月27日止六個月期間的實際税率與法定税率不同21%主要是由於綜合財務報表中反映的某些遞延税項資產計入的估值免税額發生變化，以及應納税子公司的單獨州和地方所得税所致。

9.股東權益和股權薪酬

發行股份

2020年3月19日，本公司發佈5,124,995普通股，作為股權出資的結果，總額為$。50.0百萬美元。這項交易沒有對公司的所有權結構造成重大變化。所得資金用於為戰略增長計劃提供資金，併為業務運營提供額外的流動性。

資本結構的變化

2021年4月19日，本公司董事會及股東批准，本公司提出對本公司公司註冊證書的修訂，包括本公司第二次修訂並重新頒發的公司註冊證書，該證書(一)取消了B類普通股，產生一類授權、發行和發行的普通股，(二)。實現了一對一的-20.5*遠期股票拆分三、(三)授權使用。1,000,000,000購買普通股和普通股。5,000,000購買優先股。普通股和優先股的每股面值沒有因前述遠期股票拆分而進行調整。

前期的所有股票和每股信息，包括購買普通股股份的期權、遞延限制性股票單位、期權行使價、已授期權的加權平均公允價值、綜合資產負債表上的普通股股份和額外實繳資本賬户、綜合經營報表和綜合股東權益表(包括綜合財務報表附註)，均已在適用時追溯調整，以反映股票拆分和授權股份的增加。

首次公開發行(IPO)

2021年5月3日，公司根據S-1表格的註冊聲明(第333-254981號文件)完成了普通股的首次公開募股，該聲明於2021年4月28日被美國證券交易委員會宣佈生效。在首次公開募股(IPO)中，該公司總共出售了42,236,000普通股，包括4,000,000股票承銷商於2021年5月25日購買的普通股

13

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

根據承銷商可選擇以首次公開發行(IPO)價格購買額外股份，減去承銷折扣和佣金。該公司從首次公開募股中獲得淨收益#美元。477.7百萬美元。該公司還發生了#美元的發售費用。7.6百萬美元。

股票激勵計劃

 

2021年4月19日，公司董事會通過了公司修訂後的2017年股票激勵計劃(以下簡稱《修訂計劃》)。修訂後的計劃(I)規定發行普通股，而不是以前根據該計劃可發行的B類普通股，以符合本公司修訂和重新發布的公司註冊證書，以及(Ii)修改現有已發行業績歸屬期權的歸屬條款，以在首次公開募股(IPO)九個月週年日或之後的任何連續90天內實現每股成交量加權平均價格(VWAP)門檻時授予。2021年6月17日，該公司為業績歸屬期權設立了每股VWAP障礙，這導致了當天的會計修改。

發行普通股而不是B類普通股導致公司在2021年4月19日對時間歸屬期權進行了會計修改；然而，增加的公允價值並不重要。

績效-歸屬期權

 

本公司於2021年4月完成首次公開募股(IPO)，使本公司的業績歸屬期權有資格潛在歸屬。首次公開招股完成後，公司確認補償費用為$。3.2指未予授出的各個授權日至首次公開招股完成所經過的時間(按授權書所需的總服務期比例)乘以各自授權日的公允價值所得的時間(百萬元)，即未予授出的授權日的各個授權日至首次公開發售完成所經過的時間。所記錄的補償費用包括在所附的截至三個月和六個月期間的合併經營報表中的公司、分支機構和區域行政費用中。2021年7月3日。本公司自首次公開招股日起至修改日止的補償開支為$0.4100萬美元，這筆費用也包括在隨附的截至三個月和六個月期間的合併業務報表中的公司、分支機構和區域行政費用中2021年7月3日

 

由於2021年6月17日的修改，該公司使用蒙特卡洛期權定價模型計算了緊接修改之前和修改後的未償還績效歸屬期權的公允價值。該公司計算的增量公允價值為$8.8因修改而產生的100萬美元，連同未確認的賠償費用#美元。4.4根據原有條款，預期將在修訂後的剩餘必需服務期內確認600萬美元。本公司記錄了自修改日期起至修改前一段時間的補償費用2021年7月3日共$0.6100萬美元，包括在隨附的截至三個月和六個月期間的合併業務報表中的公司、分支機構和區域行政費用中2021年7月3日

 

“公司”就是這麼做的。不是在截至三個月和六個月的期間內，不產生或記錄與業績歸屬期權相關的任何費用2020年6月27日。

遞延限制性股票單位

在公司首次公開募股前發行的遞延限制性股票單位(“遞延限制性股票單位”)包含一項認沽權利，只有在參與者辭去董事會職務時才可行使，這不在本公司的控制範圍之內。因此，本公司將這些首次公開發售前的遞延RSU獎勵歸類為六個月的負債和其後的臨時權益。在公司首次公開募股後發行的遞延RSU不包含任何認沽權利，歸屬於一年在服務期內，並根據授予日普通股的公平市場價值進行估值。因此，本公司將這些IPO後遞延RSU獎勵歸類為股權，並將相關金額計入隨附的綜合資產負債表中的額外實收資本內，截至2021年7月3日。2021年6月30日，本公司共授予52,545遞延給董事會成員的回覆。截至2021年7月3日，與未償還延期RSU相關的未確認補償費用為$0.6百萬美元。

員工購股計劃

2021年4月28日，公司董事會通過了Aveanna Healthcare Holdings Inc.2021年員工股票購買計劃(簡稱ESPP)。最初，最多5,404,926根據特別提款權，該公司普通股的股票被授權發行。根據ESPP，符合條件的參與者可以在規定的購買期購買普通股股票，購買時間為85在每個購買期的第一天或最後一天，公司普通股收盤價的百分比(以較小者為準)。ESPP的第一次購買期從2021年8月1日開始，到2021年12月31日結束。

14

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

10.承擔及或有事項

保險準備金

與醫療保健行業的典型情況一樣，該公司會受到其服務導致患者受傷或其他不良影響的索賠。

合併資產負債表中包含的應計保險準備金包括在公司無法從根據商業保險單提出的索賠中獲得資金的情況下對已報告但未支付的索賠和已發生但在資產負債表日未報告的索賠的最終成本的估計。雖然幾乎所有報告的索賠都是由公司的商業保險公司直接支付的，但如果公司的保險公司破產或不履行醫療事故保單下的合同義務，公司將最終負責支付這些索賠。根據美國公認會計原則，該公司必須在其綜合財務報表中以毛為基礎確認這些估計負債；保險承運人的相應應收賬款反映了承運人根據相關不當行為政策提供的合同賠償。

本公司以專業醫療事故索賠為基礎，維持主要商業保險的承保範圍，保額為$。500,000每次索賠免賠額和$6.0每宗申索金額為百萬元，以及每年的合計限額。此外，該公司還為職業過失索賠提供超額保險。此外，該公司還維持工人賠償保險，金額為#美元。500,000每項索賠的免賠額和法定限額。本公司根據本保單向保險承保人補償可扣除的損失。本公司的保險承運人需要抵押品，以確保本公司有義務向保險承運人償還這些可扣除的款項。抵押品截至2021年7月3日和2021年1月2日由$18.8開出的百萬份信用證，$2.9百萬美元的現金抵押品，以及$2.3分別發行了100萬歐元的擔保債券。

截至2021年7月3日，保險準備金總額$84.0百萬美元計入綜合資產負債表，代表$44.8百萬和$39.2分別為職業過失索賠和工人賠償索賠預留100萬美元。2021年1月2日，保險準備金總額為$74.6百萬美元計入綜合資產負債表，相當於#美元。38.5百萬美元和$36.1分別為職業過失索賠和工人賠償索賠預留100萬美元。

訴訟和其他流動負債

2016年12月16日，Aveanna Healthcare LLC(f/k/a BCPE Eagle Buyer LLC)與Epic/自由公司、Epic收購公司和FHH控股公司簽訂了一項股票購買協議，Aveanna Healthcare LLC將收購Epic收購公司和FHH控股公司。此次收購於2017年3月16日完成。2020年2月19日，本公司就一項總額為$的法律索賠達成和解協議。50.0700萬美元與此次收購相關。結算所得款項計入隨附的截至六個月期間的綜合經營報表內的其他收入。2020年6月27日。

2018年12月24日，Aveanna Healthcare LLC(“Aveanna”)訂立股票購買協議(“協議”)，收購一家兒科家庭健康公司(“賣方”)。該協議包含一項條款，即一美元。75.0在某些情況下，可向賣方支付百萬美元的交易終止費(“分手費”)。2019年12月20日，Aveanna終止協議，賣方要求支付分手費。該公司認為該協議的終止是有原因的，因此不是分手費應由賣方支付。賣方對這一斷言提出異議。雖然本公司相信目前不太可能就此事提起訴訟，但本公司及賣方日後可能會就終止協議及支付分手費提出索償及反索償。目前，本公司無法預測與任何此類訴訟的解決相關的可能損失或損失範圍(如果有的話)，或對本公司或其業務或運營的任何潛在相關影響。

該公司目前是業務附帶的各種例行訴訟的一方。雖然管理層目前認為這類訴訟的最終結果，無論是個別的還是總體的，都不會對公司的財務狀況或經營結果的整體趨勢產生實質性的不利影響，但訴訟存在固有的不確定性。管理層已在隨附的綜合資產負債表中的其他流動負債內設立撥備，管理層認為該撥備是對風險的最佳估計，並已就與提供專業服務有關的索賠可能發生的損失作充分準備，而該等損失可能不在本公司保單的承保範圍之內。管理層認為，任何額外的不利撥備不會對公司的經營結果或財務狀況產生實質性影響；但是，如果對任何主張或未主張的索賠作出不利裁決，則存在

15

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

可能對公司的淨收益或財務狀況造成重大不利影響。對法律訴訟對公司財務狀況或整體經營業績的潛在影響的估計可能會在未來發生變化。

2020年8月6日，該公司起訴Epic/自由、有限責任公司(“賣方”)、韋伯斯特資本公司和韋伯斯特股權合夥公司(統稱為“被告”)在特拉華州高等法院。該公司聲稱，被告就Epic的收購作出了欺詐性的陳述和擔保。該公司要求賠償金額從#美元到#美元不等。24百萬至$50百萬美元。公司還要求作出宣告性判決，裁定被告放棄對公司繼續擁有#美元的任何索賠。7.1Epic收購託管代理於2018年1月向本公司交付的300萬美元託管資金(“託管資金”)。對此，被告提出了四項反訴：(1)具體履行所稱的控制税務審計的權利；(2)預付某些個別被告的訴訟費和開支；(3)宣告性判決；(4)關於代管資金的違約索賠。公司隨後與被告達成協議，(1)允許被告在適用的税務審計中擔任主要角色，但公司將繼續與國税局溝通，並保留就審計做出戰略決定的能力，以及(2)駁回針對某些個別被告的索賠，他們提出被告預付訴訟費用和開支的要求。2021年7月29日，特拉華州高等法院駁回了被告就公司對被告的欺詐指控的訴狀作出判決的動議，這使得公司可以就所謂的欺詐指控尋求證據開示。*關於本公司保留本公司代表被告收取的若干退税，法院駁回本公司就訴狀作出判決的動議，根據該動議，本公司尋求按法律規定保留退税。法院還命令賣方就同一問題重新提交簡易判決動議，並撤銷了一項裁決，等待進一步發現和解決雙方是否簽訂了成交後協議，允許公司在相關税務審計結果出來之前保留退税。最後，法院駁回了公司關於繼續持有託管資金的訴狀的判決動議。, 本公司不能預測最終解決方案，也不能估計與此事相關的任何損失或追回(如果有的話)的金額。

醫療保健監管事項

從2019年10月30日開始，本公司已收到由美國司法部反壟斷司(“反壟斷司”)發出的大陪審團傳票(“傳票”)，要求提供有關護士工資、報銷費率和一些當地市場招聘活動的文件和信息。本公司正就此次調查與反壟斷部門充分合作，管理層認為此事不太可能對本公司的業務、運營結果或財務狀況產生實質性影響。但是，根據本公司目前掌握的信息，管理層無法預測此次調查的時間或結果，也無法預測與本訴訟的解決相關的可能損失或損失範圍(如果有的話)。

管理政府繳費項目的法律法規很複雜，可能會受到解釋。對此類法律法規的遵守可能會受到未來政府審查和解釋以及重大監管行動的影響。政府監管機構不定期對公司的做法進行調查和審計。本公司的慣例是全力配合此類調查。除了管理Medicaid、Medicaid Managed Care和Tricare計劃的法律和法規外，還有許多聯邦和州法律法規管理諸如醫療企業實踐、費用分擔安排、反回扣法律、醫生自我轉介法、虛假或欺詐性索賠提交和患者隱私要求等事項。如果不遵守任何此類法律或法規，可能會對公司的運營和財務業績產生不利影響。本公司相信，它實質上遵守了所有適用的法律和法規，不知道有任何懸而未決或威脅要進行的調查涉及不當行為指控。

11.新冠肺炎

2020年3月，世界衞生組織宣佈新冠肺炎大流行。新冠肺炎疫情對全球經濟活動和條件產生了不利影響，包括勞動力、流動性、資本市場、消費者行為、供應鏈和宏觀經濟條件。在美國於2020年3月13日宣佈全國進入緊急狀態後，為了遵守居家和物理距離命令以及其他旨在減少新冠肺炎傳播的行動和經濟活動限制，該公司改變了許多臨牀、運營和業務流程。雖然每個人

16

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

各州認為醫療服務是一項基本業務，允許該公司繼續向患者提供醫療服務，但大流行的影響一直是廣泛的。

作為對新冠肺炎的迴應，美國政府於2020年3月27日頒佈了CARE法案。CARE法案對公司的影響如下：

提供者救濟基金(“PRF”)：從2020年4月開始，資金分配給為可能患有或實際患有新冠肺炎的個人提供診斷、檢測或護理的醫療保健提供者。在2020財年，該公司從美國衞生與公眾服務部(“HHS”)獲得了總額為$的PRF付款25.12000萬美元，這些債務包括在隨附的綜合資產負債表上的政府刺激負債中2021年1月2日2021年3月5日，公司全額償還了這些PRF款項。

國家救助基金：在2020財年，公司收到了$4.8來自賓夕法尼亞州聯邦公共服務部(Pennsylvania DHS)的1.8億美元刺激資金。這些資金沒有申請，也沒有要求。 “公司”就是這麼做的。不是除了賓夕法尼亞州，我沒有從任何一個州獲得刺激資金。公司確認了$0.52020財年與這些基金相關的收入為100萬美元，其餘為4.3截至所附綜合資產負債表上的政府刺激負債中包含的百萬美元2021年1月2日。2021年2月4日，公司償還了剩餘的$4.3向賓夕法尼亞州國土安全部提供百萬美元的直接刺激資金。

延遲繳納僱主部分的社會保障税：本公司獲準推遲支付2020財年社會保障税的僱主部分，該部分應於#年支付50%遞增，其中第一個50%在2021年12月31日之前到期，第二次50%將於2022年12月31日之前到期。該公司在2020年12月31日之後沒有推遲任何工資税。自.起2021年7月3日，本公司已延期支付$51.4減去合併資產負債表中的流動部分負債後，在遞延工資税的當期部分和遞延工資税中計入的社會保障税總額為600萬歐元。公司直到2020年4月1日才開始延期；因此，在截至2020年3月28日的三個月期間，公司沒有推遲任何工資税。

各種州醫療補助和醫療補助管理醫療計劃的報銷費率提高：2020年3月新冠肺炎啟動後不久，許多州的醫療補助計劃開始臨時提高費率，並以類似的方式指示這些州的醫療補助管理的醫療計劃同樣調整費率。有關付款人透過正常的索償程序向該公司支付這些暫時性的加幅。在2020財年的剩餘時間裏，一直持續到2021財年，雖然一些州停止了臨時加息，但大多數州都發布了臨時加息的延續，許多州立法機構傳達了對永久性加息或以其他方式提高PDS報銷費率的支持。

醫療保險進展：根據CARE法案規定的加速付款計劃的擴大，公司收購的某些家庭健康和臨終關懷公司於2020年4月收到了醫療保險和醫療補助服務中心(CMS)的預付款。這些預付款從加速預付款簽發之日起一年開始償還。通過CMS對聯邦醫療保險(Medicare)應支付的當前付款的抵銷，還款按以下比率進行25前11個月的百分比。在11個月結束後，付款將按以下比率收回：506個月後，任何剩餘的餘額都將到期。被收購公司在2020年4月收到的預付款總額為$15.8百萬美元。在截止的三個月期間，公司開始通過上述抵銷機制償還預付款總額。2021年7月3日，已償還的總金額為$4.4截至2021年7月3日，此類預付款為100萬美元。截至2021年7月3日的未付預付款總額$11.4百萬和計入隨附的綜合資產負債表中的其他流動負債。.

暫時暫停醫療保險和自動減支：2011年的預算控制法案(Budget Control Act)要求強制全面削減聯邦支出，稱為自動減支。服務日期或出院日期在2013年4月1日或之後的聯邦醫療保險服務收費索賠2.0醫療保險支出減少%。除非國會採取進一步行動，否則所有醫療保險費率支付和和解都必須遵守這一強制性削減，這一規定將至少持續到2023年。作為對新冠肺炎的迴應，CARE法案暫時暫停了自動2.02020年5月1日至2021年12月31日期間的聯邦醫療保險報銷減少%。

12.關聯方交易

這個本公司已與本公司若干股東的聯屬公司訂立顧問服務協議(“管理協議”)。根據這項協議，管理人員提供一般和戰略諮詢服務，並獲得

17

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

每季度一次管理費加上自付費用。“公司”就是這麼做的。不是在截至的三個月內不產生任何管理費。2021年7月3日本公司發生的管理費和費用共計$0.9在截至以下六個月的期間內2021年7月3日，及$0.8百萬美元和$1.6在截至以下三個月和六個月的期間內2020年6月27日分別計入隨附的綜合經營報表中的公司費用。“公司”就是這麼做的。不是截至，我不欠任何與管理協議相關的款項2021年7月3日。該公司與管理協議有關的欠款總額為$1.6截至2021年1月2日，並計入合併資產負債表上的應付賬款和其他應計負債。於首次公開招股完成後，管理協議終止。此外，經理人同意在首次公開招股成功完成後免除應付本公司的費用。

該公司的一個股東擁有收入週期供應商的所有權權益，該供應商被該公司用於資格和票據交換所的賬單服務。這類服務的費用總額$0.1百萬和$0.2在截至2021年7月3日的三個月和六個月內及$0.1百萬美元和$0.3在截至以下三個月和六個月的期間內2020年6月27日分別計入公司費用，並在隨附的綜合經營報表中計入公司費用。“公司”就是這麼做的。不是截至#年，I‘我沒有欠任何與上述費用相關的款項。2021年7月3日和2021年1月2日。

截至2021年7月3日，公司的一個股東擁有4.8%公司的第一筆留置權定期貸款。

13.細分市場信息

根據管理層如何通過向客户提供的服務來組織業務，以及首席運營決策者(“CODM”)如何管理業務和分配資源來確定公司的運營部門，符合ASC 280中的標準。細分市場報告。本公司擁有三運營部門和三可報告的部門，私人值班服務，家庭健康和臨終關懷，以及醫療解決方案。PDS部門主要包括私人值班、熟練護理服務、非熟練護理服務和個人護理服務，以及兒科治療服務。HHH部門主要為老年患者提供家庭健康和臨終關懷服務。通過MS部門，該公司向成人和兒童提供腸內營養和其他產品，定期或按需交付。

CODM使用毛利率(和毛利率百分比)來評估業績。毛利率包括收入減去所有收入成本，不包括折舊和攤銷，但不包括分支機構和地區行政費用、公司費用和其他非現場費用。CODM在評估業績時不評估資產的衡量標準。

在截至2021年7月3日和2020年6月27日的三個月和六個月期間，顯示的業績不一定是每個部門都是獨立企業時所能實現的結果。沒有部門間交易。

下表彙總了公司截至三個月和六個月期間的部門信息2021年7月3日和2020年6月27日(單位：千)：

18

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

 

截至2021年7月3日的三個月

 

 

PDS

 

HHH

 

女士

 

總計

 

收入

$

349,680

 

$

50,071

 

$

36,361

 

$

436,112

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

243,898

 

 

25,765

 

 

19,860

 

 

289,523

 

毛利率

$

105,782

 

$

24,306

 

$

16,501

 

$

146,589

 

毛利率百分比

 

30.3

%

 

48.5

%

 

45.4

%

 

33.6

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2020年6月27日的三個月期間

 

 

PDS

 

HHH

 

女士

 

總計

 

收入

$

314,196

 

$

4,656

 

$

32,725

 

$

351,577

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

224,075

 

 

2,696

 

 

18,177

 

 

244,948

 

毛利率

$

90,121

 

$

1,960

 

$

14,548

 

$

106,629

 

毛利率百分比

 

28.7

%

 

42.1

%

 

44.5

%

 

30.3

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2021年7月3日的6個月期間

 

 

PDS

 

HHH

 

女士

 

總計

 

收入

$

700,507

 

$

81,589

 

$

71,176

 

$

853,272

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

492,895

 

 

43,094

 

 

39,011

 

 

575,000

 

毛利率

$

207,612

 

$

38,495

 

$

32,165

 

$

278,272

 

毛利率百分比

 

29.6

%

 

47.2

%

 

45.2

%

 

32.6

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2020年6月27日的6個月期間

 

 

PDS

 

HHH

 

女士

 

總計

 

收入

$

634,709

 

$

9,133

 

$

62,958

 

$

706,800

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

452,038

 

 

5,499

 

 

35,093

 

 

492,630

 

毛利率

$

182,671

 

$

3,634

 

$

27,865

 

$

214,170

 

毛利率百分比

 

28.8

%

 

39.8

%

 

44.3

%

 

30.3

%

 

 

截至以下三個月的期間

 

在截至以下六個月的期間內

 

分部對賬：

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

總部門毛利率

$

146,589

 

$

106,629

 

$

278,272

 

$

214,170

 

分支機構和區域行政費用

 

77,720

 

 

55,120

 

 

147,092

 

 

114,814

 

公司費用

 

32,401

 

 

22,749

 

 

59,800

 

 

48,546

 

商譽減值

 

-

 

 

75,727

 

 

-

 

 

75,727

 

折舊及攤銷

 

5,170

 

 

4,234

 

 

10,018

 

 

8,417

 

收購相關成本

 

1,004

 

 

169

 

 

2,772

 

 

169

 

其他運營費用

 

-

 

 

587

 

 

-

 

 

587

 

營業收入(虧損)

 

30,294

 

 

(51,957

)

 

58,590

 

 

(34,090

)

利息收入

 

61

 

 

163

 

 

138

 

 

209

 

利息支出

 

(19,262

)

 

(18,844

)

 

(41,687

)

 

(39,907

)

債務清償損失

 

(8,918

)

 

(200

)

 

(8,918

)

 

(73

)

其他(費用)收入

 

(736

)

 

(4,460

)

 

(577

)

 

37,331

 

所得税前收入(虧損)

$

1,439

 

$

(75,298

)

$

7,546

 

$

(36,530

)

 

14.每股淨收益(虧損)

基本信息每股淨收益(虧損)的計算方法是將淨收益(虧損)除以當期已發行普通股的加權平均股數。每股攤薄淨收益(虧損)的計算方法是將淨收益(虧損)除以當期已發行普通股的攤薄加權平均股數。就本次計算而言，未清償款項

19

 

AVEANNA Healthcare Holdings Inc.和子公司

合併財務報表附註

(未經審計)

 

庫存期權被認為是普通股的潛在稀釋股份。以下是每股基本和稀釋後淨收益(虧損)的計算(以千為單位，每股金額除外)：

 

 

截至以下三個月的期間

 

在截至以下六個月的期間內

 

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

分子：

 

 

 

 

 

 

 

 

淨收益(虧損)

$

1,260

 

$

(77,553

)

$

7,058

 

$

(39,916

)

分母：

 

 

 

 

 

 

 

 

已發行普通股加權平均股份(1)，基本

 

171,149

 

 

142,084

 

 

156,636

 

 

139,777

 

每股基本淨收益(虧損)

$

0.01

 

$

(0.55

)

$

0.05

 

$

(0.29

)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

已發行普通股加權平均股份(1)，稀釋

 

177,683

 

 

142,084

 

 

161,975

 

 

139,777

 

稀釋後每股淨收益(虧損)

$

0.01

 

$

(0.55

)

$

0.04

 

$

(0.29

)

未發行的攤薄證券不包括在每股攤薄淨收益(虧損)的計算中，因為它們的作用是反攤薄的：

 

 

 

 

 

 

 

 

股票期權

 

4,703

 

 

13,979

 

 

5,649

 

 

13,979

 

 

(1)
計算已發行普通股的加權平均股份時，包括所有既得遞延限制性股票單位。 

15.隨後發生的事件

長期債務與衍生金融工具

 

本公司於2021年7月15日訂立經先前修訂的首份留置權信貸協議延期修正案(“延期修正案”)。延期修正案將所有剩餘第一留置權定期貸款下的未償還餘額轉換為單筆定期貸款，本金總額為#美元。8602000萬(“2021年延長定期貸款”)，並將到期日延長至2028年7月。延期修正案還規定了一項本金總額為#美元的延遲提取定期貸款安排(“延遲提取定期貸款安排”)。200.02000萬美元，允許本公司不時產生優先擔保的第一留置權定期貸款(“延遲提取定期貸款”)，直至2023年7月15日，每種情況下均受某些條款和條件的限制。延遲提取定期貸款安排截至2021年7月15日未提取，其下的任何未來提取也將於年到期。2028年7月.

 

2021年延長的定期貸款和任何延遲提取的定期貸款由公司選擇，以倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)為基礎，按浮動利率計息(最低利率為0.50%)，或最優惠或聯邦基金利率(“年度基本利率”或“ABR”)(最低2.00%)，外加適用的保證金3.75基於倫敦銀行同業拆借利率(LIBOR)的貸款應計利息為%，適用保證金為2.75以ABR為基礎的應計利息貸款的%。截至2021年7月15日，美元860.02021年延長期限貸款的100萬本金按%的利率計息4.25%.

 

於2021年7月，本公司修訂其利率互換協議，將到期日延長至2026年6月30日並降低掉期支付的固定利率。經修訂後，該公司支付的税率為2.08%，並收到最低一個月期倫敦銀行同業拆借利率(LIBOR)，受0.5%地板。利率掉期合約的名義總額維持不變，仍為$。520.02000萬。

 

2021年7月，本公司還簽訂了一份為期三年的340.0百萬名義利率上限協議，上限利率為1.75%。上限協議規定，交易對手將向Aveanna支付倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)超出的金額。1.75%在給定測算期內，並在以下日期到期2024年7月31日。為這一利率上限支付的一次性溢價為$。0.9百萬美元。

 

於2021年8月9日，本公司訂立經先前修訂的第一份留置權信貸協議第七修正案(“第七修正案”)，以降低適用於循環信貸貸款的利率。經修訂後，循環信貸貸款在公司選擇的情況下，以倫敦銀行同業拆借利率(LIBOR)為基礎，按浮動利率計息(最低利率為0.50%)或ABR(最低2.00%)，外加適用的保證金3.75基於倫敦銀行同業拆借利率(LIBOR)的貸款應計利息為%，適用保證金為2.75以ABR為基礎的應計利息貸款的%。

20

 

 

項目2.管理層對以下問題的討論和分析財務狀況和經營業績

以下討論和分析提供了我們認為與評估和理解以下所列期間的運營結果、財務狀況、流動性和現金流相關的信息。本討論應與本季度報告Form 10-Q所載中期未經審計綜合財務報表及相關附註一併閲讀，並與截至2021年1月2日止年度的經審計綜合財務報表及相關附註一併閲讀，本公司於2021年4月28日提交的招股説明書(“招股説明書”)中所載的“風險因素”及“管理層對財務狀況及經營成果的討論及分析”(“招股説明書”)，被視為本公司提交予本公司的S-1表格註冊説明書(第333-254981號文件)的一部分。正如上面題為“關於前瞻性陳述的告誡”一節所討論的那樣，以下討論包含基於我們當前預期的前瞻性陳述，包括與我們未來收入和經營業績有關的前瞻性陳述。由於各種因素的影響，我們的實際結果可能與這些前瞻性陳述中預期的結果大不相同。可能導致或促成這種差異的因素包括但不限於以下確定的因素，以及在下文第二部分第1A項下的“風險因素”一節以及招股説明書中討論的因素。

除非另有規定，“Aveanna”、“我們”、“我們”和“公司”均指Aveanna Healthcare Holdings Inc.及其合併子公司。

我們的財政年度在離給定年份的12月31日最近的星期六結束，結果是52周或53周的財政年度。“2021財年”是指截至2022年1月1日的52周財年。“2020財年”是指截至2021年1月2日的53周財年。“截至2021年7月3日的三個月”或“2021年第一季度”指的是截至2021年7月3日的13周財季。“截至2020年6月27日的三個月”或“2020年第一季”是指截至2020年6月27日的13周財季.“截至2021年7月3日的6個月”，或“2021年前6個月”是指2021年1月3日至2021年7月3日。“截至2020年6月27日的6個月”，或稱“2020年前6個月”，是指2019年12月29日至2020年6月27日期間。

概述

我們是領先的、多元化的家庭護理平臺，專注於為醫療複雜、高成本的患者羣體提供護理。我們直接解決美國醫療系統面臨的最緊迫的挑戰，在家庭中提供安全、高質量的醫療服務，這是患者首選的低成本醫療環境。我們以患者為中心的護理提供平臺旨在提高我們的患者接受的護理質量，使他們能夠呆在家裏，並最大限度地減少對醫院等高成本護理機構的過度使用。我們的臨牀模式是由我們的護理員領導的，主要是熟練的護士，他們提供專門的護理，以滿足我們服務的各個患者羣體的複雜需求：新生兒、兒童、成年人和老年人。我們在我們的平臺上投入了大量資金，以匯聚組織各級的一流人才，並通過行業領先的培訓、臨牀計劃、基礎設施和技術支持系統來支持這些人才，這些在不斷髮展的醫療行業中越來越重要。我們相信，我們的平臺創造了可持續的競爭優勢，支持我們繼續通過有機和收購推動快速增長的能力，並將我們定位為我們服務的患者的首選合作伙伴。

細分市場

我們通過三個部門為患者提供服務：私人值班服務(PDS)；家庭健康和臨終關懷服務(HHH)；以及醫療解決方案(MS)。

下表彙總了我們每個細分市場在截至2021年7月3日和2020年6月27日的三個月期間產生的收入：

 

(千美元)

整合

 

PDS

 

HHH

 

女士

 

截至2021年7月3日的三個月

$

436,112

 

$

349,680

 

$

50,071

 

$

36,361

 

佔綜合收入的百分比

 

 

 

81

%

 

11

%

 

8

%

截至2020年6月27日的三個月期間

$

351,577

 

$

314,196

 

$

4,656

 

$

32,725

 

佔綜合收入的百分比

 

 

 

90

%

 

1

%

 

9

%

下表彙總了我們每個細分市場在截至2021年7月3日和2020年6月27日的6個月期間產生的收入：

 

(千美元)

整合

 

PDS

 

HHH

 

女士

 

截至2021年7月3日的6個月期間

$

853,272

 

$

700,507

 

$

81,589

 

$

71,176

 

佔綜合收入的百分比

 

 

 

82

%

 

10

%

 

8

%

截至2020年6月27日的6個月期間

$

706,800

 

$

634,709

 

$

9,133

 

$

62,958

 

佔綜合收入的百分比

 

 

 

90

%

 

1

%

 

9

%

 

21

 

 

PDS網段

私人當值服務主要包括私人當值護理服務和兒科治療服務。我們的PDN患者通常在兒童時期進入我們的服務，因為我們為新患者提供的最重要的轉診來源是兒童醫院。我們的PDN患者在成年後繼續使用我們的服務是很常見的，因為我們的PDN患者中大約有50%的人年齡在18歲以上。

我們的PDN服務包括在病人家中為他們提供熟練和非熟練的每小時護理，這是病人護理的首選環境。PDN服務通常每天持續4至24小時，由我們的註冊護士、執業護士、家庭健康助手和其他不熟練的照顧者提供，他們專注於為患有各種嚴重疾病和疾病的身體脆弱的兒童和成年人提供高質量的短期和長期臨牀護理。符合我們PDN服務資格的患者通常包括有以下情況的患者：

氣管切開或呼吸機依賴；
依賴於通過“G管”或“NG管”進行持續營養餵養；
靜脈營養依賴；
與其他醫療需要有關的氧氣依賴；以及
複雜的醫療需求，如頻繁的癲癇發作。

我們的PDN服務包括：

為體弱多病的兒童提供居家技術護理服務；
學校環境中的護理服務，我們的護理員陪同病人上學；
我們的兒科日間醫療中心(“PDHC”)為病人提供的服務；以及
非熟練護理，包括僱主備案(“EOR”)支持服務和個人護理服務等計劃。

通過我們的兒科治療服務，我們提供了一種有價值的多學科方法，我們相信這種方法可以滿足兒童的所有治療需求。我們為患者提供門診和居家治療服務。我們的治療服務包括物理、職業和語言服務。我們定期與醫生和其他社區醫療保健提供者合作，這使我們能夠提供更全面的護理。此外，我們的應用行為分析(“ABA”)治療服務以前為兒童提供了必要的策略和技能，以最大限度地發揮他們的個人潛力，實現有意義的結果，並最大限度地實現他們的目標。我們還為父母提供了有用的策略和技術，以支持他們的孩子在一生中實現溝通和行為方面的發展里程碑。2020年7月，我們停止提供ABA治療服務。

HHH網段

我們的家庭健康和臨終關懷部門主要包括家庭健康服務，以及臨終關懷和專科項目服務。我們的HHH患者通常作為老年人進入我們的服務，而我們為新患者提供的最重要的轉介來源是醫院、醫生和長期護理機構。

 

我們的家居健康服務包括由臨牀醫生為病人提供家居服務，這些醫生可能包括護士、治療師、社會工作者和家居健康助理。我們的護理員與患者的醫生合作，在患者家中為他們提供個性化的護理計劃。家庭醫療可以幫助我們的患者在住院或手術後康復，並幫助患者管理慢性病。我們還幫助我們的患者管理他們的藥物。通過我們的護理，我們幫助我們的患者在舒適的家中更充分地康復，同時儘可能地保持獨立。我們的家庭健康服務包括：居家技術護理服務；物理、職業和語言治療；醫療社會服務和輔助服務。

 

我們的臨終關懷服務包含了支持臨終關懷的理念和理念。我們的臨終關懷是一種積極的、授權的護理形式，旨在當一種限制生命的疾病對以治癒為導向的治療不再有效時，為我們的患者及其家人提供安慰和支持。臨終關懷的目標不是延長生命，也不是加速死亡，而是幫助我們的病人儘可能地過上有尊嚴和無痛苦的生活。我們的臨終關懷是由一組經過專門培訓的專業人員在各種生活環境中提供的，包括在家裏、醫院、療養院或輔助生活設施。

MS段

通過我們的醫療解決方案部門，我們為成人和兒童提供全面的腸內營養用品和其他產品，定期或按需交付。我們為我們的患者提供業界最大的腸內配方、補給和泵選擇之一，有300多種營養配方可供選擇。我們的註冊護士，註冊護士

22

 

 

營養師和客户服務技術人員每年365天、每天24小時為我們的患者提供住院、在家或遠程支持，以幫助確保我們的患者擁有最佳的營養評估、變更單審核和配方選擇專業知識。

經營業績和可比性的最新發展及影響因素

與收購相關的活動

在2020財年第三季度，除了醫療解決方案服務之外，我們還收購了三家主要提供PDN服務的公司(統稱為2020 PDS收購)。2020年的PDS收購在2020年產生了收入，在被我們收購之前為5500萬美元，被我們收購後為2280萬美元。2020年的PDS收購在2020年產生了運營收入，在被我們收購之前為410萬美元，被我們收購後為160萬美元。我們在PDS部門和MS部門報告2020年PDS收購的結果。

在2020財年第四季度，我們收購了兩家主要提供家庭健康和臨終關懷服務以及PDN服務的公司(統稱為2020 HHH收購)。在被我們收購之前，2020年的HHH收購在2020年產生了1.044億美元的收入，被我們收購後的收入為1310萬美元。2020年的HHH收購在被我們收購之前於2020年產生了90萬美元和260萬美元的運營收入。家庭健康和臨終關懷業務主要由聯邦醫療保險(Medicare)報銷所提供的服務，這些新的業務線相應地開始使我們目前的支付者基礎多樣化，超越了醫療補助和醫療補助管理的醫療收入。我們在我們的HHH部門和PDS部門報告了2020年HHH收購的結果.

2021年4月16日，我們收購了在佛羅裏達州提供家庭健康服務的Doctor‘s Choice Holdings，LLC(“Doctor’s Choice”)。在2021年被我們收購之前，Doctor‘s Choice創造了2290萬美元的收入和720萬美元的運營虧損。在被我們收購之前的一段時間裏，2021年的運營虧損是由於一次性賣方交易成本和與完成收購相關的獎勵支付的。與2020年對HHH的收購類似，Doctor‘s Choice進一步使我們目前的支付者多樣化醫療補助和醫療補助管理醫療收入之外的基礎。我們在HHH部分報告醫生選擇的結果。

新冠肺炎疫情對我們業務的影響

2020年3月，世界衞生組織宣佈新冠肺炎大流行。我們繼續監測新冠肺炎對我們的照顧者和支持人員、我們的患者和他們的家人以及我們的轉診來源的影響。我們已經根據需要調整了我們的行動，以最大限度地保護我們的人民，併為我們的患者和社區服務。我們繼續採取預防措施，在必要時向全國各地的分支機構和地區辦事處購買和運送額外的個人防護裝備(“PPE”)和其他醫療用品，以保護員工和患者的安全和福祉。儘管與2020年相比，2021年此類成本大幅下降，但我們也繼續向照顧者提供增量補償，包括新冠肺炎救濟金和疫苗工資。

我們還投資了技術和設備，使支持人員能夠遠程向繼續護理我們患者的臨牀醫生提供無縫功能和支持。目前，我們在佐治亞州、得克薩斯州和亞利桑那州的公司支持辦事處的大部分員工仍在遠程工作。在許多情況下，我們瞭解到我們可以在遠程基礎上有效地開展業務，並因此實現了許多效率和好處。

我們繼續執行我們的戰略業務計劃，通過有機和收購兩種方式增長我們的服務，我們預計未來的業務量不會僅僅因為新冠肺炎案件的減少而遞增，而是我們相信，通過在新冠肺炎環境中有效地運營我們的業務，我們將實現我們的經營目標。

然而，以下因素可能會因為新冠肺炎而對我們未來的手術結果產生負面影響：全國病例數量的顯著增加，包括與新冠肺炎新變種相關的任何此類增加；任何未來的就地避難所訂單；對患者家屬允許我們的照顧者進入他們家中的信心回報率下降；恢復病人進入醫院或醫生的信心’的辦公室；由於新的新冠肺炎問題，我們有能力吸引和留住合格的照顧者；疫苗分發時間和效力方面的不確定性；以及我們能夠方便地獲得兒童醫院的轉診。新冠肺炎對我們業績的潛在負面影響包括收入下降，由於照顧者市場費率預期上升而導致的工資和工資支出增加，以及個人防護用品供應成本未來的任何飆升。對收入的影響可能包括以下幾個方面：由於我們轉介來源的運作中斷和患者不願在家中接受服務而導致的數量減少；延長學校停課時間；因錯過家庭健康檢查而報銷較低；以及由於疫情對州醫療補助預算的任何負面影響，降低了報銷率。

23

 

 

CARE法案

 

作為對新冠肺炎的迴應，美國政府於2020年3月27日頒佈了CARE法案。CARE法案對我們的影響如下：

 

提供者救濟基金(“PRF”)：從2020年4月開始，資金分配給提供或提供診斷、檢測或護理可能患有或實際感染新冠肺炎的個人的醫療保健提供者。在2020財年，我們從美國衞生與公眾服務部(HHS)收到了總計2510萬美元的PRF付款，這些款項包括在截至2021年1月2日的合併資產負債表上的政府刺激負債中。2021年3月5日，我們全額償還了這些PRF款項。
國家資助的救濟基金：在2020財年，我們從賓夕法尼亞州聯邦公共服務部(“賓夕法尼亞州國土安全部”)獲得了480萬美元的刺激資金。這些資金沒有申請，也沒有要求。除了賓夕法尼亞州，我們沒有從任何一個州獲得刺激資金。我們在2020財年確認了與這些基金相關的50萬美元收入，截至2021年1月2日，剩餘的430萬美元包括在相應的合併資產負債表上的政府刺激負債中。2021年2月4日，我們向賓夕法尼亞州國土安全部償還了剩餘的430萬美元直接刺激資金。
延期繳納社會保障税的僱主部分：我們獲準在2020財年推遲繳納社會保障税的僱主部分，按50%的增量繳納，第一筆50%的税款在2021年12月31日之前繳納，第二筆50%的税款在2022年12月31日之前繳納。我們在2020年12月31日之後沒有推遲任何工資税。截至2021年7月3日，我們總共延期支付了5140萬美元的社會保障税，這筆税款計入了遞延工資税的當前部分和遞延工資税，減去了隨附的合併資產負債表上的流動部分負債。我們直到2020年4月1日才開始延期；因此，在截至2020年6月27日的三個月期間，我們沒有推遲任何工資税。
各種州醫療補助和醫療補助管理醫療計劃的報銷費率提高：2020年3月新冠肺炎啟動後不久，許多州的醫療補助計劃開始臨時提高費率，並以類似的方式指示這些州的醫療補助管理的醫療計劃同樣調整費率。有關付款人透過正常的索償程序向該公司支付這些暫時性的加幅。在2020財年的剩餘時間裏，一直持續到2021財年，雖然一些州停止了臨時加息，但大多數州都發布了臨時加息的延續，許多州立法機構傳達了對永久性加息或以其他方式提高PDS報銷費率的支持。此外，聯邦和州兩級的重點都是支持家庭護理的提供，以及在最近的政府立法中擴大聯邦醫療補助計劃的配套資金，這支持了對未來醫療補助報銷的積極前景。由於所有這些因素，並基於對每個州的單獨評估，從2021年第一財季開始，我們在計算調整後的EBITDA時不再將臨時加息視為調整(請參閲下面的“非GAAP財務衡量標準”)。
醫療保險進展：根據CARE法案規定的加速付款計劃的擴大，公司收購的某些家庭健康和臨終關懷公司於2020年4月收到了醫療保險和醫療補助服務中心(CMS)的預付款。這些預付款從加速預付款簽發之日起一年開始償還。前11個月，通過聯邦醫療保險對當前應從聯邦醫療保險支付的款項的抵銷，按25%的費率償還。在11個月結束後，在接下來的6個月裏，付款將按50%的比率收回，在此之後，任何剩餘的餘額都將到期。2020年4月，被收購公司收到的預付款總額為1580萬美元。在截至2021年7月3日的三個月期間，該公司開始通過上述抵消機制償還預付款總額，截至2021年7月3日已償還預付款總額440萬美元。截至2021年7月3日，未支付的預付款總額為1140萬美元，計入隨附的綜合資產負債表中的其他流動負債。.
暫時暫停醫療保險和自動減支：2011年的預算控制法案(Budget Control Act)要求強制全面削減聯邦支出，稱為自動減支。服務日期或出院日期在2013年4月1日或之後的聯邦醫療保險服務費索賠將導致聯邦醫療保險付款減少2.0%。除非國會採取進一步行動，否則所有醫療保險費率支付和和解都必須遵守這一強制性削減，這一規定將至少持續到2023年。作為對新冠肺炎的迴應，CARE法案暫時暫停了從2020年5月1日到2021年12月31日期間自動減少2.0%的醫療保險索賠報銷。

重要運營指標

我們在細分的基礎上而不是在綜合的基礎上審查以下重要指標：

PDS和MS細分市場運營指標

卷

 

24

 

 

數量代表PDS提供的護理小時數和MS獨特的患者服務小時數，這是我們衡量我們提供的患者服務量的方法。我們審查每週提供的PDS護理的小時數和每週服務的MS獨特患者的數量。我們相信銷量是一個重要的衡量標準，因為它幫助我們瞭解公司如何通過戰略規劃和收購在這些細分市場中的每一個領域實現增長。我們還使用此指標為確定增長機會的戰略決策提供信息。

收入率

對於我們的PDS和MS細分市場，收入比率分別為收入除以PDS提供的護理小時數或MS獨特患者的服務數量。我們認為收入率是一個重要的衡量標準，因為它代表我們每PDS小時的患者服務或每個MS患者交易獲得的收入金額，並幫助管理層評估我們能夠為我們的服務收取的費用金額。管理層使用此指標評估我們優化報銷費率的效率。

收入成本率

對於我們的PDS和MS細分市場，收入成本率的計算方法是收入成本除以PDS提供的護理小時數或服務的獨特患者數量。我們認為收入成本率是一個重要的衡量標準，因為它有助於我們瞭解患者服務的每PDS小時成本或每個MS患者交易的成本。管理層使用此指標來了解我們如何有效地管理勞動力和產品成本。

利差率

 

對於我們的PDS和MS細分市場，利差比率代表各自的收入比率和收入成本比率之間的差額。利潤率是一個重要的衡量標準，因為它可以幫助我們更好地瞭解每PDS小時患者服務或每個MS患者交易確認的利潤率。管理層使用此指標來評估我們在優化報銷費率、管理勞動力和產品成本以及評估增長機會方面的成功程度。

HHH部門運營指標

家庭健康總入院人數和家庭健康事件入院人數

家庭健康總入院人數代表已開始接受服務的新患者數量。我們每天都會審查家庭健康入院人數，因為我們認為這是我們增長的領先指標。我們通過報銷結構來衡量家庭健康入院人數，將其分為家庭健康發作入院人數和按服務收費入院人數(其他入院人數)，這使我們能夠更好地瞭解家庭健康業務的支付或組合。

家庭健康總髮作數

家庭健康總髮作數代表間歇性入院和間歇性重新認證的數量，以涵蓋已開始接受服務或已被重新認證接受另一輪護理的患者。管理層每月審查家庭健康總髮作數，以瞭解當月被授權接受護理的病人數量。

每集完成的家庭健康收入

每集完成的家庭健康收入是通過將完成集收到的總費用除以在此期間完成的集的數量來計算的。分期付款由多個因素決定，包括轉診來源類型、患者

25

 

 

診斷和利用。管理層跟蹤一段時間內每完成一集的家庭健康收入，以單一指標評估業務的臨牀和財務狀況。

經營成果

截至2021年7月3日的三個月與截至2020年6月27日的三個月

下表彙總了我們在所示三個月期間的綜合運營結果：

 

 

截至以下三個月的期間

 

(千美元)

2021年7月3日

 

收入的百分比

 

2020年6月27日

 

收入的百分比

 

變化

 

%變化

 

收入

$

436,112

 

 

100.0

%

$

351,577

 

 

100.0

%

$

84,535

 

 

24.0

%

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

289,523

 

 

66.4

%

 

244,948

 

 

69.7

%

 

44,575

 

 

18.2

%

毛利率

$

146,589

 

 

33.6

%

$

106,629

 

 

30.3

%

$

39,960

 

 

37.5

%

分支機構和區域行政費用

 

77,720

 

 

17.8

%

 

55,120

 

 

15.7

%

 

22,600

 

 

41.0

%

現場貢獻

$

68,869

 

 

15.8

%

$

51,509

 

 

14.7

%

$

17,360

 

 

33.7

%

公司費用

 

32,401

 

 

7.4

%

 

22,749

 

 

6.5

%

 

9,652

 

 

42.4

%

商譽減值

 

-

 

 

0.0

%

 

75,727

 

 

21.5

%

 

(75,727

)

 

-100.0

%

折舊及攤銷

 

5,170

 

 

1.2

%

 

4,234

 

 

1.2

%

 

936

 

 

22.1

%

收購相關成本

 

1,004

 

 

0.2

%

 

169

 

 

0.0

%

 

835

 

 

494.1

%

其他運營費用

 

-

 

 

0.0

%

 

587

 

 

0.2

%

 

(587

)

 

-100.0

%

營業收入(虧損)

$

30,294

 

 

6.9

%

$

(51,957

)

 

-14.8

%

$

82,251

 

 

-158.3

%

利息支出，扣除利息收入後的淨額

 

(19,201

)

 

 

 

(18,681

)

 

 

 

(520

)

 

2.8

%

債務清償損失

 

(8,918

)

 

 

 

(200

)

 

 

 

(8,718

)

 

4359.0

%

其他(費用)收入

 

(736

)

 

 

 

(4,460

)

 

 

 

3,724

 

 

-83.5

%

所得税費用

 

(179

)

 

 

 

(2,255

)

 

 

 

2,076

 

 

-92.1

%

淨收益(虧損)

$

1,260

 

 

 

$

(77,553

)

 

 

$

78,813

 

 

-101.6

%

 

下表彙總了我們的綜合關鍵績效衡量標準，包括現場貢獻和現場貢獻毛利，它們是非GAAP衡量標準(請參閲下面的“非GAAP財務衡量標準”)，用於所示的三個月期間：

 

 

截至以下三個月的期間

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

變化

 

%變化

 

收入

$

436,112

 

$

351,577

 

$

84,535

 

 

24.0

%

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

289,523

 

 

244,948

 

 

44,575

 

 

18.2

%

毛利率

$

146,589

 

$

106,629

 

$

39,960

 

 

37.5

%

毛利率百分比

 

33.6

%

 

30.3

%

 

 

 

 

分支機構和區域行政費用

 

77,720

 

 

55,120

 

 

22,600

 

 

41.0

%

現場貢獻

$

68,869

 

$

51,509

 

$

17,360

 

 

33.7

%

現場貢獻邊際

 

15.8

%

 

14.7

%

 

 

 

 

公司費用

$

32,401

 

$

22,749

 

$

9,652

 

 

42.4

%

佔收入的百分比

 

7.4

%

 

6.5

%

 

 

 

 

營業收入(虧損)

$

30,294

 

$

(51,957

)

$

82,251

 

 

-158.3

%

佔收入的百分比

 

6.9

%

 

-14.8

%

 

 

 

 

 

下表彙總了我們按細分市場劃分的三個月期間的主要業績衡量標準：

 

26

 

 

 

PDS

 

 

 

截至以下三個月的期間

 

 

(以千為單位的美元和小時)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

變化

 

%變化

 

 

收入

$

349,680

 

$

314,196

 

$

35,484

 

 

11.3

%

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

243,898

 

 

224,075

 

 

19,823

 

 

8.8

%

 

毛利率

$

105,782

 

$

90,121

 

$

15,661

 

 

17.4

%

 

毛利率百分比

 

30.3

%

 

28.7

%

 

 

 

1.6

%

(4)

小時數

 

9,920

 

 

9,013

 

 

907

 

 

10.1

%

 

收入率

$

35.25

 

$

34.86

 

$

0.39

 

 

1.2

%

(1)

收入成本率

$

24.59

 

$

24.86

 

$

(0.27

)

 

-1.3

%

(2)

利差率

$

10.66

 

$

10.00

 

$

0.66

 

 

7.3

%

(3)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

HHH

 

 

 

截至以下三個月的期間

 

 

(以千美元和入院/劇集為單位)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

變化

 

%變化

 

 

收入

$

50,071

 

$

4,656

 

$

45,415

 

 

975.4

%

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

25,765

 

 

2,696

 

 

23,069

 

 

855.7

%

 

毛利率

$

24,306

 

$

1,960

 

$

22,346

 

 

1140.1

%

 

毛利率百分比

 

48.5

%

 

42.1

%

 

 

 

6.4

%

(4)

家庭健康總入院人數(5)**

 

11.7

 

**

 

**

 

**

 

 

家庭健康間歇性入院(6)**

 

7.1

 

**

 

**

 

**

 

 

家庭健康總集數(7)**

 

10.3

 

**

 

**

 

**

 

 

每集全集的家庭健康收入(8)**

$

2,894

 

**

 

**

 

**

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

女士

 

 

 

截至以下三個月的期間

 

 

(美元和UPS(千美元和UPS))

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

變化

 

%變化

 

 

收入

$

36,361

 

$

32,725

 

$

3,636

 

 

11.1

%

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

19,860

 

 

18,177

 

 

1,683

 

 

9.3

%

 

毛利率

$

16,501

 

$

14,548

 

$

1,953

 

 

13.4

%

 

毛利率百分比

 

45.4

%

 

44.5

%

 

 

 

0.9

%

(4)

獨一無二的患者服務(“UPS”)

 

78

 

 

74

 

 

4

 

 

5.4

%

 

收入率

$

466.17

 

$

442.23

 

$

23.94

 

 

5.7

%

(1)

收入成本率

$

254.62

 

$

245.64

 

$

8.98

 

 

3.9

%

(2)

利差率

$

211.55

 

$

196.59

 

$

14.96

 

 

8.0

%

(3)

 

(1)
表示期間內收益率的變化，加上可歸因於數量變化的收益率變化。
(2)
表示一段期間內病人服務成本率的變動，加上可歸因於數量變化的病人服務成本率的變動。
(3)
表示價差比率隨期間的變化，加上可歸因於成交量變化的價差比率變動。
(4)
表示利潤率同比的變化。
(5)
代表家庭健康間歇性和收費服務入院。
(6)
代表家庭健康間歇性入院。
(7)
代表時斷時續的錄取和重新認證。
(8)
表示每完成一集的聯邦醫療保險收入。

*我們在2020財年第四季度進入家庭健康業務。提供的截至2021年7月3日的三個月期間的指標與HHH細分市場的家庭健康部分有關。這些指標不涉及該細分市場的臨終關懷部分或該細分市場提供的某些其他醫療保險服務，在本報告所述期間，這兩項服務在總體上都不是實質性的。

 

下面對我們經營結果的討論應結合前述總結我們綜合經營結果和關鍵業績衡量標準的表格來閲讀。

 

運營結果彙總

 

營業收入(虧損)

 

總體而言，截至2021年7月3日的三個月，我們的運營收入為3030萬美元，佔收入的6.9%，而截至2020年6月27日的三個月，我們的運營虧損為5200萬美元，佔收入的14.8%，增加了8230萬美元。

27

 

 

 

2021年第二季度的營業收入受到現場貢獻比2020年第二季度增加1740萬美元或33.7%的積極影響。現場貢獻增加了1740萬美元，綜合收入增加了8450萬美元，增幅為24.0%，加上我們的現場貢獻利潤率從2020年第二季度的14.7%提高到2021年第二季度的15.8%，增幅為1.1%。

 

營業收入淨增8230萬美元的主要原因是外地捐款增加了1740萬美元，此外還有以下活動：

 

本期未計入2020年第二財季記錄的7570萬美元商譽減值非現金費用，這與我們退出ABA治療業務有關；
公司支出比去年同期增加970萬美元；以及
折舊費用增加了90萬美元。

 

淨收益(虧損)

 

與截至2020年6月27日的3個月相比，截至2021年7月3日的3個月的淨收益(虧損)增加7880萬美元，原因如下：

 

之前討論的營業收入增加8230萬美元；
扣除利息收入，利息支出增加50萬美元；
在截至2021年7月3日的三個月期間，與償還某些長期債務有關的債務清償損失增加了870萬美元；
與我們的利率掉期和與掉期交易對手進行的淨結算相關的估值費用淨減少370萬美元；以及
所得税支出淨減少210萬美元。

 

收入

 

截至2021年7月3日的三個月收入為4.361億美元，而截至2020年6月27日的三個月收入為3.516億美元，增長8450萬美元，增幅24.0%。這一增長是由於以下部門的活動造成的：

 

PDS收入增長3550萬美元，增幅11.3%；
衞生署收入增加4,540萬元，增幅為975.4%；及
微軟營收增加360萬美元，增幅為11.1%。

 

在截至2021年7月3日的三個月裏，我們的PDS部門收入增長了3550萬美元，增幅為11.3%，這要歸功於銷量增長了10.1%，收入率增長了1.2%。PDS銷量同比增長10.1%的主要驅動因素是我們非熟練業務的強勁增長，特別是EoR，扣除新冠肺炎環境的剩餘影響導致我們其他一些PDS業務的銷量下降，以及2020年第三季度完成的2020年PDS收購帶來的新銷量。

 

與截至2020年6月27日的三個月相比，截至2021年7月3日的三個月期間PDS收入率淨增長1.2%，主要原因是各州醫療補助計劃和管理的醫療補助付款人提高了費率。這些費率的增長部分被我們之前提到的非熟練業務的業務量增長所抵消，這些業務量的平均每小時收入率明顯低於我們PDS業務餘額中的每小時收費率。因此，這稀釋了我們PDS業務餘額中原本經歷的收入增長率增長。我們PDS業務餘額中的收入率比去年同期增長了4.2%，這主要是由於前面提到的費率上調所致。

 

在截至2021年7月3日的三個月期間，我們的保健保健部門收入增長了4,540萬美元，增幅為975.4%，這源於2020年保健部門收購以及於2021年4月16日完成的醫生選擇收購所產生的增量收入。

 

與截至2020年6月27日的三個月相比，在截至2021年7月3日的三個月裏，我們的MS部門收入增長了360萬美元，增幅為11.1%，這要歸因於銷量增長5.4%，以及收入增長率增長5.7%。總體而言，我們的移動服務量在2021年第一財季實現了有機增長，這是2020年PDS收購的結果，這些收購都沒有對2020年第二季度的收入做出貢獻。在2020年對PDS的收購中，D&D Services，Inc.d/b/a Preference兒科家庭健康護理公司(“首選”)在伊利諾伊州和俄克拉何馬州這兩個新市場包含了MS業務，我們現在已經將這兩個市場整合到了整個MS細分平臺中。5.7%的收入增長主要是由於產品結構的轉變。

28

 

 

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

在截至2021年7月3日的三個月裏，不包括折舊和攤銷的收入成本為2.895億美元，而截至2020年6月27日的三個月為2.449億美元，增加了4460萬美元，增幅為18.2%。這一增長是由於以下部門的活動造成的：

 

PDS收入成本增加1980萬美元，增幅為8.8%；
收入成本增加2,310萬元，增幅為855.7%；以及
微軟的收入成本增加了170萬美元，增幅為9.3%。

 

在截至2021年7月3日的三個月裏，PDS收入成本增加了8.8%，這是由於之前提到的2021年第二季度PDS銷量增長了10.1%，扣除PDS收入成本比率下降了1.3%。營收成本率下降1.3%的主要原因是新冠肺炎相關成本的降低，以及我們非熟練業務的增長，這使得我們的個人數字助理業務餘額中的營收成本率明顯低於每小時費率。

 

隨着2020年3月新冠肺炎疫情的爆發，我們開始產生患者服務的增量成本，其形式是向照顧者支付增量補償，如英雄薪酬、新冠肺炎救濟金、增量加班和其他與留任相關的補償，以保持我們在新冠肺炎環境中的臨牀勞動力。我們還產生了增加的個人防護用品成本，以支持我們的照顧者和照顧我們的患者。我們在2020財年第二季度產生了290萬美元的此類成本，這些成本在2020財年隨後的財季中連續增長，並從2021年開始下降。2021年第二季度，與新冠肺炎相關的患者服務增量成本環比下降至50萬美元。我們相信，在2021年下半年，我們將繼續產生其中一些類型的增量成本，包括救濟金、疫苗付款和個人防護用品成本，這是由不斷髮展的新冠肺炎環境決定的。

 

在截至2021年7月3日的三個月裏，HHH的收入成本增長了855.7%，這是由於與2020年HHH收購以及博士選擇收購相關的業務量增加所推動的。

 

在截至2021年7月3日的三個月期間，移動電話收入成本增長了9.3%，這是由之前提到的2021年第二季度移動電話數量增長5.4%以及收入成本比率增長3.9%推動的。收入成本比率的增加主要歸因於產品結構的轉變。

 

毛利率和毛利率百分比

 

截至2021年7月3日的三個月，毛利率為1.466億美元，佔收入的33.6%，而截至2020年6月27日的三個月，毛利率為1.066億美元，佔收入的30.3%。毛利率同比增長4000萬美元，增幅為37.5%。在截至2021年7月3日的三個月裏，毛利率增長了3.3%，這是由於我們每個部門的收入比率和收入成本比率的綜合變化，我們稱之為利潤率的變化，如下所示：

 

PDS利潤率增加7.3%，從10.00美元增加到10.66美元，這是由於PDS利潤率增加了1.2%，PDS收入成本比率下降了1.3%；
移動電話利潤率增長8.0%，從196.59美元增加到211.55美元，這是由於移動電話收入增長率增長5.7%，扣除移動電話營收成本增長率3.9%後的淨值；以及
我們的HHH部門，通過2020年的HHH收購和Doctor‘s Choice收購，HHH的毛利率提高了6.4%。

分支機構和區域行政費用

截至2021年7月3日的三個月，分支機構和地區行政費用為7770萬美元，佔收入的17.8%，而截至2020年6月27日的三個月，分支機構和地區行政費用為5510萬美元，佔收入的15.7%，增加2260萬美元，佔收入的41.0%。

與截至2020年6月27日的三個月相比，截至2021年7月3日的三個月，分支機構和地區行政費用增加了2260萬美元，增幅為41.0%，超過了24.0%的收入增長。分支機構和地區行政費用佔收入的2.1%的增長主要是由於HHH分支機構和地區行政費用佔收入的比例高於我們支持HHH運營所需的歷史綜合平均水平；扣除由於我們退出ABA治療業務而節省的成本佔收入的比例高於我們的綜合平均水平

29

 

 

在2020財年第二季度。雖然我們的HHH業務的毛利率高於我們的PDS業務，但它們的分支機構和地區管理費用卻高於我們的PDS業務。“

場貢獻和場貢獻邊際

 

截至2021年7月3日的三個月，現場貢獻為6890萬美元，佔收入的15.8%，而截至2020年6月27日的三個月，現場貢獻為5150萬美元，佔收入的14.7%。與截至2020年6月27日的三個月相比，截至2021年7月3日的三個月，實地捐款增加了1740萬美元，增幅為33.7%。截至2021年7月3日的三個月，外地繳款利潤率增加1.1%，原因如下：

 

與截至2020年6月27日的三個月相比，截至2021年7月3日的三個月毛利率百分比增長3.3%；淨額
與截至2020年6月27日的三個月相比，截至2021年7月3日的三個月期間，分支機構和地區行政費用佔收入的百分比增加了2.1%。

 

現場貢獻率和現場貢獻率是非GAAP財務衡量標準。請參閲下面的“非公認會計準則財務衡量標準”。

 

公司費用

 

截至2021年7月3日和2020年6月27日的三個月期間，公司費用佔收入的百分比如下：

 

 

截至以下三個月的期間

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

收入

$

436,112

 

$

351,577

 

公司費用

$

32,401

 

$

22,749

 

佔收入的百分比

 

7.4

%

 

6.5

%

 

截至2021年7月3日的三個月，公司支出為3240萬美元，佔收入的7.4%，而截至2020年6月27日的三個月，公司支出為2270萬美元，佔收入的6.5%。本季度公司支出比上一季度增加了970萬美元，增幅為42.4%，主要原因是支持我們業務增長所需的薪酬和福利支出增加，與收購整合活動相關的專業服務增加，以及與業績歸屬期權相關的340萬美元非現金薪酬支出。由於在2021年第二季度對業績歸屬期權進行了修改，我們預計從2021年第三季度開始，到目前預計將於2022年7月結束的剩餘必要服務期內，公司季度非現金薪酬支出將增加約260萬美元。

 

與IPO相關的是，我們與保薦人的管理協議終止。公司支出之前包括2021年第一財季與該協議相關的保薦人費用80萬美元。從2021年第二季度開始，我們實現了因終止管理協議而導致的公司費用減少，這些節省被與上市公司相關的其他成本所抵消，包括增加的董事和高級管理人員保單保費。

 

總體而言，我們2021年第二季度的公司費用佔收入的百分比比2020年第二季度增加了0.9%，這主要是由於上文提到的非現金薪酬費用的增加，這些費用包括在薪酬和福利中，是公司費用中最重要的組成部分。在截至2021年7月3日和2020年6月27日的三個月裏，薪酬和福利成本佔收入的比例分別為4.7%和4.0%。

 

折舊及攤銷

 

截至2021年7月3日的三個月，折舊和攤銷為520萬美元，而截至2020年6月27日的三個月為420萬美元，增加了90萬美元，增幅為22.1%。2020財年折舊和攤銷增加了90萬美元，原因是2020財年的增量資本支出在2021年第二季度整個季度投入使用，以及與2020 PDS收購、2020 HHH收購和Doctor‘s Choice收購相關的資產相關的增量折舊和攤銷。

 

收購相關成本

 

截至2021年7月3日的三個月，與收購相關的成本為100萬美元，而截至2020年6月27日的三個月為20萬美元。在截至2021年7月3日的三個月內包括的收購相關成本為50萬美元

30

 

 

博士選擇收購，以及更高的整體收購相關活動。在2020年第二季度，該公司開始產生與2020年PDS收購相關的成本。

 

利息支出，扣除利息收入後的淨額

 

截至2021年7月3日的三個月，扣除利息收入的利息支出淨額為1920萬美元，而截至2020年6月27日的三個月為1870萬美元，增加了50萬美元，增幅為2.8%。淨增長的主要驅動因素如下：

 

與2020年9月發放的1.85億美元第一留置權第四修正案定期貸款相關的增量成本；
與2021年4月發放的6700萬美元增量第二留置權定期貸款相關的增量成本，以完成醫生的選擇收購；淨額
2021年5月，我們用首次公開募股(IPO)的收益償還了總計4.07億美元的第一和第二留置權定期貸款，利息有所下降；以及
由於2020年3月新冠肺炎大流行導致利息下降，導致適用於我們未償債務的倫敦銀行同業拆借利率下降，並保持在1%以下的水平，以至於我們信貸協議中1%的倫敦銀行同業拆借利率下限開始生效。

 

債務清償損失

 

截至2021年7月3日的三個月，債務清償虧損為890萬美元，而截至2020年6月27日的三個月為20萬美元。在截至2021年7月3日的三個月期間，本公司沖銷了890萬美元的債務發行成本，這些成本與償還第二份留置權信貸協議項下的本金總額3.07億美元以及第一份留置權信貸協議項下的本金1.0億美元有關。

 

其他費用

 

截至2021年7月3日的三個月，其他費用為70萬美元，而截至2020年6月27日的三個月，其他費用為450萬美元，減少了370萬美元。可比三個月期間的其他費用包括以公允價值衡量我們的利率衍生品的損益，以及我們根據利率掉期協議與交易對手達成的淨和解。其他費用包括：

 

截至以下三個月的期間

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

按公允價值計算的國家利率掉期的估值收益(虧損)

$

2,033

 

$

(1,635

)

與掉期交易對手發生的淨結算額

 

(2,770

)

 

(2,835

)

其他

 

1

 

 

10

 

其他費用合計

$

(736

)

$

(4,460

)

 

所得税

 

我們產生了20萬美元的所得税支出這個截至2021年7月3日的三個月期間，而#年的所得税支出為230萬美元這個截至2020年6月27日的三個月期間。税費的減少主要是由州税費以及聯邦和州估值免税額的變化推動的。

 

截至2021年7月3日的6個月與截至2020年6月27日的6個月

 

下表彙總了我們在所示六個月期間的綜合運營結果：

 

31

 

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

(千美元)

2021年7月3日

 

收入的百分比

 

2020年6月27日

 

收入的百分比

 

變化

 

%變化

 

收入

$

853,272

 

 

100.0

%

$

706,800

 

 

100.0

%

$

146,472

 

 

20.7

%

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

575,000

 

 

67.4

%

 

492,630

 

 

69.7

%

 

82,370

 

 

16.7

%

毛利率

$

278,272

 

 

32.6

%

$

214,170

 

 

30.3

%

$

64,102

 

 

29.9

%

分支機構和區域行政費用

 

147,092

 

 

17.2

%

 

114,814

 

 

16.2

%

 

32,278

 

 

28.1

%

現場貢獻

$

131,180

 

 

15.4

%

$

99,356

 

 

14.1

%

$

31,824

 

 

32.0

%

公司費用

 

59,800

 

 

7.0

%

 

48,546

 

 

6.9

%

 

11,254

 

 

23.2

%

商譽減值

 

-

 

 

0.0

%

 

75,727

 

 

10.7

%

 

(75,727

)

 

-100.0

%

折舊及攤銷

 

10,018

 

 

1.2

%

 

8,417

 

 

1.2

%

 

1,601

 

 

19.0

%

收購相關成本

 

2,772

 

 

0.3

%

 

169

 

 

0.0

%

 

2,603

 

 

1540.2

%

其他運營費用

 

-

 

 

0.0

%

 

587

 

 

0.1

%

 

(587

)

 

-100.0

%

營業收入(虧損)

$

58,590

 

 

6.9

%

$

(34,090

)

 

-4.8

%

$

92,680

 

 

-271.9

%

利息支出，扣除利息收入後的淨額

 

(41,549

)

 

 

 

(39,698

)

 

 

 

(1,851

)

 

4.7

%

債務清償損失

 

(8,918

)

 

 

 

(73

)

 

 

 

(8,845

)

 

12116.4

%

其他(費用)收入

 

(577

)

 

 

 

37,331

 

 

 

 

(37,908

)

 

-101.5

%

所得税費用

 

(488

)

 

 

 

(3,386

)

 

 

 

2,898

 

 

-85.6

%

淨收益(虧損)

$

7,058

 

 

 

$

(39,916

)

 

 

$

46,974

 

 

-117.7

%

 

下表彙總了我們的綜合關鍵績效衡量標準，包括現場貢獻和現場貢獻毛利，它們是非GAAP衡量標準(請參閲下面的“非GAAP財務衡量標準”)，用於指明的6個月期間：

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

變化

 

%變化

 

收入

$

853,272

 

$

706,800

 

$

146,472

 

 

20.7

%

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

575,000

 

 

492,630

 

 

82,370

 

 

16.7

%

毛利率

$

278,272

 

$

214,170

 

$

64,102

 

 

29.9

%

毛利率百分比

 

32.6

%

 

30.3

%

 

 

 

 

分支機構和區域行政費用

 

147,092

 

 

114,814

 

 

32,278

 

 

28.1

%

現場貢獻

$

131,180

 

$

99,356

 

$

31,824

 

 

32.0

%

現場貢獻邊際

 

15.4

%

 

14.1

%

 

 

 

 

公司費用

$

59,800

 

$

48,546

 

$

11,254

 

 

23.2

%

佔收入的百分比

 

7.0

%

 

6.9

%

 

 

 

 

營業收入(虧損)

$

58,590

 

$

(34,090

)

$

92,680

 

 

-271.9

%

佔收入的百分比

 

6.9

%

 

-4.8

%

 

 

 

 

 

下表彙總了我們按細分市場劃分的六個月期間的主要業績衡量標準：

 

32

 

 

 

PDS

 

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

 

(以千為單位的美元和小時)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

變化

 

%變化

 

 

收入

$

700,507

 

$

634,709

 

$

65,798

 

 

10.4

%

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

492,895

 

 

452,038

 

 

40,857

 

 

9.0

%

 

毛利率

$

207,612

 

$

182,671

 

$

24,941

 

 

13.7

%

 

毛利率百分比

 

29.6

%

 

28.8

%

 

 

 

0.8

%

(4)

小時數

 

19,830

 

 

17,929

 

 

1,901

 

 

10.6

%

 

收入率

$

35.33

 

$

35.37

 

$

(0.04

)

 

-0.2

%

(1)

收入成本率

$

24.86

 

$

25.19

 

$

(0.33

)

 

-1.6

%

(2)

利差率

$

10.47

 

$

10.18

 

$

0.29

 

 

3.1

%

(3)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

HHH

 

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

 

(以千美元和入院/劇集為單位)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

變化

 

%變化

 

 

收入

$

81,589

 

$

9,133

 

$

72,456

 

 

793.3

%

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

43,094

 

 

5,499

 

 

37,595

 

 

683.7

%

 

毛利率

$

38,495

 

$

3,634

 

$

34,861

 

 

959.3

%

 

毛利率百分比

 

47.2

%

 

39.8

%

 

 

 

7.4

%

(4)

家庭健康總入院人數(5)**

 

17.5

 

**

 

**

 

**

 

 

家庭健康間歇性入院(6)**

 

10.9

 

**

 

**

 

**

 

 

家庭健康總集數(7)**

 

16.0

 

**

 

**

 

**

 

 

每集全集的家庭健康收入(8)**

$

2,928

 

**

 

**

 

**

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

女士

 

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

 

(美元和UPS(千美元和UPS))

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

變化

 

%變化

 

 

收入

$

71,176

 

$

62,958

 

$

8,218

 

 

13.1

%

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

39,011

 

 

35,093

 

 

3,918

 

 

11.2

%

 

毛利率

$

32,165

 

$

27,865

 

$

4,300

 

 

15.4

%

 

毛利率百分比

 

45.2

%

 

44.3

%

 

 

 

0.9

%

(4)

獨一無二的患者服務(“UPS”)

 

151

 

 

140

 

 

11

 

 

7.9

%

 

收入率

$

471.36

 

$

449.70

 

$

21.66

 

 

5.2

%

(1)

收入成本率

$

258.35

 

$

250.66

 

$

7.69

 

 

3.3

%

(2)

利差率

$

213.01

 

$

199.04

 

$

13.97

 

 

7.5

%

(3)

 

(1)
表示期間內收益率的變化，加上可歸因於數量變化的收益率變化。
(2)
表示一段期間內病人服務成本率的變動，加上可歸因於數量變化的病人服務成本率的變動。
(3)
表示價差比率隨期間的變化，加上可歸因於成交量變化的價差比率變動。
(4)
表示利潤率同比的變化。
(5)
代表家庭健康間歇性和收費服務入院。
(6)
代表家庭健康間歇性入院。
(7)
代表時斷時續的錄取和重新認證。
(8)
表示每完成一集的聯邦醫療保險收入。

*我們在2020財年第四季度進入家庭健康業務。提供的截至2021年7月3日的三個月期間的指標與HHH細分市場的家庭健康部分有關。這些指標不涉及該細分市場的臨終關懷部分或該細分市場提供的某些其他醫療保險服務，在本報告所述期間，這兩項服務在總體上都不是實質性的。

 

下面對我們經營結果的討論應結合前述總結我們綜合經營結果和關鍵業績衡量標準的表格來閲讀。

 

運營結果彙總

 

營業收入(虧損)

 

總體而言，截至2021年7月3日的6個月，我們的營業收入為5860萬美元，佔收入的6.9%，而截至2020年6月27日的6個月，我們的運營虧損為3410萬美元，佔收入的4.8%，增加了9270萬美元。

33

 

 

 

與2020年前六個月相比，2021年前六個月的營業收入受到現場捐款增加3180萬美元或32.0%的積極影響。外地捐款增加了3180萬美元，綜合收入增加了1.465億美元，增幅為20.7%，加上我們的外地捐款利潤率從2020年前六個月的14.1%提高到2021年前六個月的15.4%，增幅為1.3%。

 

營業收入淨增9270萬美元的主要原因是外地捐款增加了3180萬美元，此外還有以下活動：

 

本年度缺少2020年第二財季記錄的7570萬美元商譽減值非現金費用，這與我們退出ABA治療業務有關；
公司費用比上年同期增加1130萬美元；
與收購相關的成本增加260萬美元，主要與醫生的選擇收購有關；以及
折舊費用增加160萬美元。

 

淨收益(虧損)

 

與截至2020年6月27日的6個月相比，截至2021年7月3日的6個月淨收入增加4700萬美元，主要原因如下：

 

先前討論的營業收入增加9,270萬美元；
扣除利息收入，利息支出增加190萬美元；
缺少與2020年第一季度收到的收購相關的法律和解相關的5000萬美元的其他收入；扣除
與我們的利率掉期和與掉期交易對手發生的淨結算相關的估值費用淨減少1210萬美元；
在截至2021年7月3日的三個月期間，與償還某些長期債務有關的債務清償損失增加880萬美元；以及
所得税支出淨減少290萬美元。

 

收入

 

截至2021年7月3日的6個月收入為8.533億美元，而截至2020年6月27日的6個月收入為7.068億美元，增長1.465億美元，增幅20.7%。這一增長是由於以下部門的活動造成的：

 

PDS收入增加6580萬美元，增幅為10.4%；
衞生署收入增加7,250萬元，增幅為793.3%；及
微軟營收增加820萬美元，增幅為13.1%。

 

在截至2021年7月3日的6個月裏，我們的PDS部門收入增長了6580萬美元，增幅為10.4%，這要歸因於銷量增長了10.6%，扣除收入比率下降了0.2%。PDS銷量同比增長10.6%的主要驅動力是我們非熟練業務的強勁增長，特別是EoR，扣除我們其他一些PDS業務的銷量下降(由於新冠肺炎環境的剩餘影響以及2020年第三季度完成的2020年PDS收購帶來的新銷量)。

 

與截至2020年6月27日的六個月相比，截至2021年7月3日的六個月期間PDS收入率下降了0.2%，這主要是由於我們之前提到的非熟練業務的數量增長，其每小時的平均收入率遠遠低於我們PDS業務餘額中的每小時收入率。因此，這稀釋了我們PDS業務餘額中原本經歷的收入增長率增長。我們PDS業務餘額中的收入率比去年同期增長了3.6%，這主要是由於各個州的醫療補助計劃和管理的醫療補助付款人提高了費率。

 

在截至2021年7月3日的六個月裏，我們的保健保健部門收入增長了7,250萬美元，增幅為793.3%，這是由於2020年保健保健部門收購和醫生選擇帶來的收入增加所致。

 

與截至2020年6月27日的6個月相比，截至2021年7月3日的6個月期間，我們的MS部門收入增長了820萬美元，增幅為13.1%，這要歸功於7.9%的銷量增長和5.2%的收入增長。總體而言，我們的移動服務量在2021年前六個月實現了有機增長，這是2020年PDS收購的結果，但這些收購都沒有做出貢獻

34

 

 

到2020年前六個月的收入。在2020年對PDS的收購中，D&D Services，Inc.d/b/a Preference兒科家庭健康護理公司(“首選”)在伊利諾伊州和俄克拉何馬州這兩個新市場包含了MS業務，我們現在已經將這兩個市場整合到了整個MS細分平臺中。收入增長5.2%的主要原因是產品結構的轉變。

 

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

截至2021年7月3日的6個月，不包括折舊和攤銷的收入成本為5.75億美元，而截至2020年6月27日的6個月為4.926億美元，增加了8240萬美元，增幅為16.7%。這一增長是由於以下部門的活動造成的：

 

PDS收入成本增加4,090萬美元，或9.0%；
收入成本增加3,760萬元，增幅為683.7%；及
微軟的收入成本增加了390萬美元，增幅為11.2%。

 

在截至2021年7月3日的6個月裏，PDS收入成本增長了9.0%，這是由於之前提到的2021年前6個月PDS銷量增長了10.6%，扣除PDS收入成本比率下降了1.6%。營收成本率下降1.6%主要是由於我們的非技術性業務的增長，這項業務的營收成本率明顯低於PDS業務餘額中的每小時費率，以及新冠肺炎相關成本的降低。

 

隨着2020年3月新冠肺炎疫情的爆發，我們開始產生患者服務的增量成本，其形式是向照顧者支付增量補償，如英雄薪酬、新冠肺炎救濟金、增量加班和其他與留任相關的補償，以保持我們在新冠肺炎環境中的臨牀勞動力。我們還產生了增加的個人防護用品成本，以支持我們的照顧者和照顧我們的患者。我們在2020年前六個月產生了330萬美元的此類成本，這些成本在2020財年隨後的財季中連續增長，並從2021年開始下降。2021年前6個月，與2020年前6個月相比，我們與新冠肺炎相關的患者服務增量成本有所下降。在截至2021年7月3日的6個月裏，包括在收入成本中的新冠肺炎相關成本總額為200萬美元。我們相信，在2021年下半年，我們將繼續產生其中一些類型的增量成本，包括救濟金、疫苗付款和個人防護用品成本，這是由不斷髮展的新冠肺炎環境決定的。

 

在截至2021年7月3日的六個月裏，HHH的收入成本增長了683.7%，這是由於與2020年HHH收購和醫生選擇相關的數量增加所推動的。

 

在截至2021年7月3日的6個月期間，移動電話收入成本增長11.2%，原因是之前提到的2021年移動電話數量增長7.9%，以及收入成本比率增長3.3%。收入成本比率的增加主要歸因於產品結構的轉變。

 

毛利率和毛利率百分比

 

截至2021年7月3日的6個月，毛利率為2.783億美元，佔收入的32.6%，而截至2020年6月27日的6個月，毛利率為2.142億美元，佔收入的30.3%。毛利率同比增長6410萬美元，增幅29.9%。在截至2021年7月3日的6個月裏，毛利率增長了2.3%，這是由於我們每個部門的收入比率和收入成本比率的綜合變化，我們稱之為利潤率的變化，如下所示：

 

PDS利差增加3.1%，從10.18美元增加到10.47美元，這是由於PDS收入比率下降了0.2%，扣除PDS收入成本比率下降了1.6%；
移動電話利潤率增長7.5%，從199.04美元增至213.01美元，原因是移動電話收入比率增長5.2%，扣除移動電話收入成本增長率3.3%；以及
我們的HHH部門，通過2020年的HHH收購和Doctor‘s Choice收購，HHH的毛利率提高了7.4%。

分支機構和區域行政費用

截至2021年7月3日的6個月，分支機構和地區行政費用為1.471億美元，佔收入的17.2%，而截至2020年6月27日的6個月，分支機構和地區行政費用為1.148億美元，佔收入的16.2%，增加了3230萬美元，佔收入的28.1%。

與截至2020年6月27日的6個月相比，截至2021年7月3日的6個月，分支機構和地區行政費用增加了3230萬美元，增幅為28.1%，超過了20.7%的收入增長。分支機構和地區行政費用佔收入的1.0%的百分比增加，主要是因為HHH分支機構和地區行政費用佔收入的百分比高於我們支持HHH業務所需的歷史綜合平均水平；

35

 

 

由於我們在2020年第二財季退出ABA治療業務，我們節省的成本佔收入的百分比高於我們的綜合平均水平。雖然我們的HHH業務的毛利率高於我們的PDS業務，但它們的分支機構和地區管理費用卻高於我們的PDS業務。“

場貢獻和場貢獻邊際

 

截至2021年7月3日的6個月，現場貢獻為1.312億美元，佔收入的15.4%，而截至2020年6月27日的6個月，現場貢獻為9940萬美元，佔收入的14.1%。與截至2020年6月27日的6個月相比，截至2021年7月3日的6個月期間，實地捐款增加了3180萬美元，增幅為32.0%。截至2021年7月3日的6個月期間，外地繳款利潤率增加1.3%，原因如下：

 

與截至2020年6月27日的6個月相比，截至2021年7月3日的6個月毛利率百分比增長2.3%；淨額
與截至2020年6月27日的6個月相比，截至2021年7月3日的6個月期間，分支機構和地區行政費用佔收入的百分比增加了1.0%。

 

現場貢獻率和現場貢獻率是非GAAP財務衡量標準。請參閲下面的“非公認會計準則財務衡量標準”。

 

公司費用

 

截至2021年7月3日和2020年6月27日的6個月期間，公司費用佔收入的百分比如下：

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

收入

$

853,272

 

$

706,800

 

公司費用

$

59,800

 

$

48,546

 

佔收入的百分比

 

7.0

%

 

6.9

%

 

全年公司支出為5980萬美元，佔收入的7.0%這個截至2021年7月3日的6個月期間，相比之下，全年收入為4850萬美元，佔收入的6.9%這個截至2020年6月27日的6個月期間。同期公司支出增加1,130萬美元，增幅為23.2%，主要原因是支持我們業務增長所需的薪酬和福利支出增加，收購帶來的與整合活動相關的專業服務增加，以及與業績歸屬期權相關的340萬美元非現金薪酬支出。由於在2021年第二季度對業績歸屬期權進行了修改，我們預計從2021年第三季度開始，到目前預計將於2022年7月結束的剩餘必要服務期內，公司季度非現金薪酬支出將增加約260萬美元。

 

折舊及攤銷

 

折舊和攤銷為1000萬美元這個截至2021年7月3日的6個月期間，相比之下，這個截至2020年6月27日的6個月，增加160萬美元，或19.0%。2020財年折舊和攤銷增加了160萬美元，原因是2020財年的增量資本支出在2021年期間投入了整整6個月，以及與2020 PDS收購、2020 HHH收購和Doctor收購相關的資產的增量折舊和攤銷’的選擇。

 

收購相關成本

 

與收購相關的成本為280萬美元這個截至2021年7月3日的6個月期間，相比之下，六人組-截至2020年6月27日的一個月。增長的主要驅動因素與2021年4月16日完成的醫生選擇收購相關的成本有關。在2020年第二季度，該公司開始產生與2020年PDS收購相關的成本。

 

利息支出，扣除利息收入後的淨額

 

年扣除利息收入後的利息支出淨額為4150萬美元。這個截至2021年7月3日的6個月期間，相比之下，這個截至2020年6月27日的6個月，增加190萬美元，或4.7%。淨增長的主要驅動因素如下：

 

與2020年9月發放的1.85億美元第一留置權第四修正案定期貸款相關的增量成本；

36

 

 

與2021年4月發放的6700萬美元增量第二留置權定期貸款相關的增量成本’S Choice Acquisition；Net of
2021年5月，我們用首次公開募股(IPO)的收益償還了總計4.07億美元的第一和第二留置權定期貸款，利息有所下降；以及
由於2020年3月新冠肺炎大流行導致利息下降，導致適用於我們未償債務的倫敦銀行同業拆借利率下降，並保持在1%以下的水平，以至於我們信貸協議中1%的倫敦銀行同業拆借利率下限開始生效。

 

債務清償損失

 

年債務清償虧損為890萬美元。六人組-截至2021年7月3日的一個月，而去年同期虧損10萬美元這個截至2020年6月27日的6個月期間。於截至2021年7月3日止六個月期間，本公司撇銷與償還第二留置權信貸協議項下本金總額3.07億美元及第一留置權信貸協議項下本金1.00億美元相關的債務發行成本。

 

其他(費用)收入

 

其他費用為60萬美元這個截至2021年7月3日的6個月期間，全年其他收入為3730萬美元這個截至2020年6月27日的6個月，減少3790萬美元。這一變化的主要驅動因素是我們在2020年第一季度收到了一項與收購相關的法律和解協議。其他(費用)收入包括以公允價值衡量我們的利率衍生品的損益，以及我們根據利率互換協議與交易對手達成的淨和解。我們在利率掉期下的估值調整導致2021年前六個月收益490萬美元，而2020年前六個月虧損810萬美元。淨結算成本增加80萬美元是因為新冠肺炎開通後倫敦銀行同業拆借利率下降，這增加了我們對掉期交易對手的支付。其他(費用)收入包括：

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

公允價值狀態利率掉期的估值變化

$

4,853

 

$

(8,057

)

與掉期交易對手發生的淨結算額

 

(5,539

)

 

(4,705

)

與收購相關事項相關的法律和解所得收益

 

-

 

 

50,000

 

其他

 

109

 

 

93

 

其他(費用)收入總額

$

(577

)

$

37,331

 

 

所得税

 

在截至2021年7月3日的6個月裏，我們發生了50萬美元的所得税支出，而截至2020年6月27日的6個月期間，我們的所得税支出為340萬美元。税費的減少主要是由州税費以及聯邦和州估值免税額的變化推動的。

 

非GAAP財務指標

除了按照我們上面討論過的美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制的經營業績外，我們還使用EBITDA、調整後的EBITDA、現場貢獻和現場貢獻毛利來評估我們的財務業績。

EBITDA和調整後的EBITDA

EBITDA和調整後的EBITDA是非GAAP財務指標，並不打算取代根據美國GAAP確定的財務業績指標，如淨收益(虧損)。相反，我們提出EBITDA和調整後的EBITDA作為我們業績的補充衡量標準。我們將EBITDA定義為扣除利息費用、淨收益、所得税(費用)收益以及折舊和攤銷前的淨收益(虧損)。我們將調整後的EBITDA定義為EBITDA，根據某些其他項目的影響進行調整，這些項目要麼是非經常性的、罕見的、非現金的、不尋常的，要麼是管理層認為不能反映我們核心業務業績的項目，包括商譽、無形資產和其他長期資產的減值；非現金、基於股票的補償；贊助商費用；債務清償損失；債務修改相關費用；利率衍生品的影響；收購相關和整合成本；法律成本和相關和解。以及其他體制轉軌成本、專業費等成本。作為非GAAP財務計量，我們對EBITDA和調整後EBITDA的計算可能與其他公司使用的類似定義的非GAAP財務計量有所不同，使得基於這一衡量標準與其他公司進行比較是不可行的。

37

 

 

管理層相信，我們對EBITDA和調整後EBITDA的計算有助於突出我們核心經營業績的趨勢。在決定進行哪些調整以實現EBITDA和調整後的EBITDA時，管理層既考慮了(1)某些非經常性、非經常性、非現金或非常項目，這些項目每年可能有很大變化，以及(2)某些其他項目可能是經常性的、頻繁的或以現金結算的，但管理層認為這些項目不能反映我們的核心經營業績。我們使用EBITDA和調整後的EBITDA來評估經營業績並做出業務決策。

我們在2021財年和2020財年產生了大量的收購相關成本和整合成本。基本的收購活動在規定的時間範圍內進行，有不同的項目時間表，並且對我們正常業務過程中出現的活動和成本是遞增的。因此，我們認為將這些成本從我們調整後的EBITDA中剔除是很重要的，因為它為管理層提供了在整合我們被收購的公司之後對我們核心的持續運營的常態化視圖，這是評估我們業績的一個重要指標。

鑑於我們在計算EBITDA和調整後EBITDA時對調整的確定，這些非GAAP計量作為分析工具具有侷限性，不應單獨考慮，或作為淨收益或虧損、收入、營業收入或虧損、經營活動現金流、總負債或根據美國GAAP計算的任何其他財務計量的替代或替代。

下表對所示時期的淨收入與EBITDA和調整後的EBITDA進行了核對：

 

 

截至以下三個月的期間

 

在截至以下六個月的期間內

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

淨收益(虧損)

$

1,260

 

$

(77,553

)

$

7,058

 

$

(39,916

)

利息支出，淨額

 

19,201

 

 

18,681

 

 

41,549

 

 

39,698

 

所得税費用

 

179

 

 

2,255

 

 

488

 

 

3,386

 

折舊及攤銷

 

5,170

 

 

4,234

 

 

10,018

 

 

8,417

 

EBITDA

 

25,810

 

 

(52,383

)

 

59,113

 

 

11,585

 

商譽、無形資產和其他長期資產減值

 

98

 

 

76,423

 

 

94

 

 

76,471

 

非現金股票薪酬

 

5,168

 

 

1,422

 

 

5,880

 

 

1,740

 

贊助商費用(1)

 

-

 

 

807

 

 

808

 

 

1,615

 

債務清償損失

 

8,918

 

 

200

 

 

8,918

 

 

73

 

利率衍生品(2)

 

737

 

 

4,470

 

 

686

 

 

12,762

 

與收購相關的成本和其他成本(3)

 

1,004

 

 

169

 

 

2,772

 

 

2,689

 

集成成本(4)

 

4,649

 

 

802

 

 

8,118

 

 

1,845

 

與收購事宜相關的法律費用和和解(5)

 

475

 

 

1,065

 

 

1,050

 

 

(48,023

)

與COVID相關的費用，扣除報銷後的淨額(6)

 

560

 

 

3,362

 

 

2,320

 

 

3,823

 

ABA退出操作(7)

 

-

 

 

1,477

 

 

-

 

 

2,337

 

其他系統轉軌費用、專業費和其他費用(8)

 

1,424

 

 

(428

)

 

2,820

 

 

291

 

調整總額(9)

$

23,033

 

$

89,769

 

$

33,466

 

$

55,623

 

調整後的EBITDA

$

48,843

 

$

37,386

 

$

92,579

 

$

67,208

 

 

(1)
代表根據我們的管理協議向我們的贊助商支付的年度管理費，該管理協議在附註12中的關聯方交易中定義，該附註包括在本季度報告中的10-Q表格中包括的我們的綜合財務報表中。管理協議於吾等完成首次公開發售後根據其條款終止。
(2)
指未計入利息支出但計入其他收入的利率衍生品相關成本。
(3)
代表(I)在截至2021年7月3日的三個月和六個月期間，與計劃、完成或終止的收購有關的交易成本，其中包括投資銀行費用、法律調查和相關文件成本以及財務和會計調查和文件，分別為100萬美元和280萬美元；(I)在截至2021年7月3日的三個月和六個月期間，與計劃、完成或終止的收購相關的交易成本分別為100萬美元和280萬美元；在截至2020年6月27日的三個月和六個月期間，分別為20萬美元和20萬美元，以及(Ii)與我們2020年1月公司重組相關的公司工資和遣散費成本，以應對截至2020年6月27日的三個月和六個月期間分別為000萬美元和250萬美元的終止交易；2021年第一季度沒有此類成本。
(4)
指(I)在截至2021年7月3日的3個月和6個月期間，與我們的整合管理辦公室有關的成本分別為100萬美元和190萬美元；在截至2020年6月27日的3個月和6個月期間，與我們的整合管理辦公室相關的成本分別為100萬美元和190萬美元；(Ii)在3個月和6個月期間，將被收購的公司整合到我們的實地和公司運營中所產生的過渡性成本分別為370萬美元和620萬美元

38

 

 

(5)
分別截至2021年7月3日，截至2020年6月27日的三個月和六個月分別為20萬美元和60萬美元。整合被收購公司產生的過渡性成本包括IT諮詢成本和相關整合支持成本；與重複收購公司人員離開公司相關的工資、遣散費和留用成本；會計、法律和諮詢成本；與關閉和整合被收購公司重疊市場相關的費用和減損，包括租約終止和搬遷成本；與終止傳統收購公司合同和系統相關的成本；以及與將我們被收購公司和地點重新命名為Aveanna品牌相關的一次性成本。
(5)
代表法律和法醫費用，以及與解決我們收購相關活動期間或結果產生的法律問題相關的和解費用。這包括與追查和解決與收購相關的法律事項相關的某些索賠相關的成本，以及2020年第一季度收到的與一個此類事項有關的5000萬美元和解協議。它還包括截至2021年7月3日的三個月和六個月的費用分別為50萬美元和100萬美元，以及截至2020年6月27日的三個月和六個月的費用分別為100萬美元和160萬美元，以遵守美國司法部(US Department Of Justice)的大陪審團傳票，該傳票涉及我們某些市場與終止交易相關的護士工資和招聘活動。
(6)
代表因新冠肺炎環境而產生的成本，主要包括但不限於：(I)向照顧者提供的救濟、疫苗和英雄薪酬以及其他增量補償成本；(Ii)個人防護用品增量成本；(Iii)與新冠肺炎必需的裁員相關的工資、遣散費和終止租賃成本；以及(Iv)遠程員工啟用成本，在截至2021年7月3日的三個月和六個月期間，所有這些成本總計分別為60萬美元和230萬美元，在截至2020年6月27日的三個月和六個月期間分別為510萬美元和550萬美元；扣除某些州醫療補助和醫療補助管理醫療計劃提供的臨時報銷費率增加，截至2020年6月27日的三個月和六個月期間分別約為170萬美元和170萬美元。
(7)
代表我們因新冠肺炎環境而退出的與ABA治療服務業務相關的一段時間內的運營結果，以及與退出ABA治療服務業務相關的一次性成本。
(8)
指(1)與實施和過渡到新的電子病歷系統、賬單和收集系統、商業智能系統、客户資源管理系統、在這種轉型項目進行期間的重複系統費用有關的費用，以及2021年7月3日終了的3個月和6個月期間的其他系統過渡費用分別為30萬美元和30萬美元，2020年6月27日終了的3個月和6個月期間的其他系統過渡費用分別為000萬美元和40萬美元；(2)與實施和過渡到新的電子病歷系統、帳單和收款系統、商業智能系統、客户資源管理系統、重複系統費用有關的費用分別為2021年7月3日終了的3個月和6個月期間的30萬美元和40萬美元；(Ii)與準備遵守薩班斯-奧克斯利法案相關的專業費用，與準備和執行我們的首次公開募股相關的諮詢費，以及與採用新會計準則相關的諮詢成本，在截至2021年7月3日的三個月和六個月期間分別為160萬美元和360萬美元，在截至2020年6月27日的三個月和六個月期間分別為2000萬美元和2000萬美元；以及(Iii)在截至2021年7月3日的三個月和六個月期間，非現金或非核心業務的某些其他成本或(收入)，分別為(50萬美元)和(110萬美元)，以及(截至2020年6月27日的三個月和六個月期間)(50萬美元和(10萬)美元)。
(9)
下表反映了我們的綜合營業報表中包含的項目的增加或減少以及綜合影響，這些項目是根據從EBITDA得出的調整後的EBITDA計算出來的：

 

對調整後的EBITDA的影響

 

 

截至以下三個月的期間

 

在截至以下六個月的期間內

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

收入

$

(135

)

$

(3,489

)

$

(150

)

$

(8,149

)

收入成本，不包括折舊和攤銷

 

134

 

 

4,438

 

 

1,028

 

 

7,879

 

分支機構和區域行政費用

 

1,759

 

 

3,150

 

 

1,959

 

 

6,370

 

公司費用

 

10,617

 

 

4,526

 

 

18,363

 

 

10,297

 

商譽減值

 

-

 

 

75,727

 

 

-

 

 

75,727

 

收購相關成本

 

1,004

 

 

169

 

 

2,772

 

 

169

 

其他運營費用

 

-

 

 

587

 

 

-

 

 

587

 

債務清償損失

 

8,918

 

 

200

 

 

8,918

 

 

73

 

其他費用(收入)

 

736

 

 

4,461

 

 

576

 

 

(37,330

)

調整總額

$

23,033

 

$

89,769

 

$

33,466

 

$

55,623

 

場貢獻和場貢獻邊際

現場貢獻和現場貢獻毛利是非GAAP財務指標，並不打算取代根據美國GAAP確定的財務業績指標，如營業收入(虧損)。相反，我們將現場貢獻率和現場貢獻率作為我們業績的補充衡量標準。我們將現場貢獻定義為之前的營業收入(虧損)

39

 

 

公司費用和其他與現場無關的成本，包括折舊和攤銷、收購相關成本和其他運營費用。現場貢獻毛利是現場貢獻佔收入的百分比。作為非公認會計準則財務計量，我們對現場貢獻和現場貢獻保證金的計算可能與其他公司使用的類似定義的非公認會計準則財務計量不同，使得基於這些衡量標準與其他公司進行比較是不可行的。

現場貢獻和現場貢獻毛利作為分析工具有侷限性，不應單獨考慮，或作為淨收益或虧損、收入、營業收入或虧損、經營活動現金流量、總負債或根據美國公認會計原則計算的任何其他財務指標的替代或替代。

管理層相信，現場貢獻率和現場貢獻率有助於突出我們核心經營業績的趨勢，並評估我們分支機構和地區業績的趨勢，這些趨勢每年可能會有所不同。我們使用現場貢獻和現場貢獻利潤率來做出業務決策，評估我們的核心現場業務在扣除與我們的現場業務沒有直接關係的公司成本和其他成本之前的運營業績和結果。這些指標也很重要，因為它們可以指導我們確定分支機構和區域管理費用的規模是否適當，以支持我們的護理人員和指導患者護理操作。此外，現場貢獻和現場貢獻毛利決定了我們在管理與支持我們提供服務和銷售產品相關的現場監督和行政成本方面的效率。

下表對所示期間的營業收入與現場繳費和現場繳費毛利進行了核對：

 

 

截至以下三個月的期間

 

在截至以下六個月的期間內

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

營業收入(虧損)

$

30,294

 

$

(51,957

)

$

58,590

 

$

(34,090

)

其他運營費用

 

-

 

 

587

 

 

-

 

 

587

 

收購相關成本

 

1,004

 

 

169

 

 

2,772

 

 

169

 

折舊及攤銷

 

5,170

 

 

4,234

 

 

10,018

 

 

8,417

 

商譽減值

 

-

 

 

75,727

 

 

-

 

 

75,727

 

公司費用

 

32,401

 

 

22,749

 

 

59,800

 

 

48,546

 

現場貢獻

$

68,869

 

$

51,509

 

$

131,180

 

$

99,356

 

收入

$

436,112

 

$

351,577

 

$

853,272

 

$

706,800

 

現場貢獻邊際

 

15.8

%

 

14.7

%

 

15.4

%

 

14.1

%

 

流動性與資本資源

概述

我們的主要現金來源歷來來自經營活動。從歷史上看，我們來自經營活動的現金以外的流動性的主要來源是我們債務融資和發行普通股的收益。最近，我們在首次公開募股(IPO)中籌集了4.777億美元的總收益，扣除承銷折扣和佣金，包括承銷商部分行使超額配售選擇權。我們的現金和流動性的主要用途歷來是用於收購、償債要求和營運資本融資。

根據CARE法案的允許，我們在2020財年推遲支付4680萬美元的工資税，這增加了我們由運營活動提供的淨現金和手頭可用現金。我們在2020年和2021年收購的某些公司在2020財年也推遲了總計460萬美元的工資税。我們在2020年12月31日之後沒有推遲任何工資税。截至2021年7月3日，我們的遞延工資税總額為5140萬美元。這些遞延的工資税將需要在2021年12月31日和2022年12月31日分別向美國國税局(Internal Revenue Service)支付50%和50%。

根據CARE法案，我們收購的某些家庭健康和臨終關懷公司在2020年4月收到了CMS的預付款。收到預付款並未增加我們2020年經營活動提供的淨現金。在截至2021年7月3日的三個月裏，我們開始償還預付款總額，截至2021年7月3日，我們已經償還了440萬美元的預付款。截至7月3日，2021年需要償還的剩餘預付款總額為1,140萬美元，我們預計將在2021財年償還大部分預付款。

我們相信，我們的運營現金流、手頭可用現金以及我們信貸安排下的可用現金將足以滿足我們未來12個月的現金需求。我們未來的資本需求將取決於許多難以預測的因素，包括未來任何收購的規模、時機和結構，未來的資本投資和未來的運營結果。我們不能保證經營活動提供的現金或現金和現金等價物足以滿足我們未來的需求。如果我們未來無法從運營中產生足夠的現金流，我們可能不得不獲得額外的融資。如果我們通過發行股票獲得額外資本，我們現有股東的利益將被稀釋。如果我們招致額外的債務，

40

 

 

負債可能包含重要的財務和其他契約，這些契約可能會嚴重限制我們的運營。我們不能保證我們能以優惠的條件或根本不能獲得再融資或額外融資。

我們根據我們目前的現金餘額、除了淨現金(用於)或由經營、投資和融資活動提供的淨現金之外，在我們的信貸安排下的可獲得性來評估我們的流動性。具體地説，我們審查循環信貸安排下的活動，並考慮循環信貸安排下的期末餘額。根據循環信貸安排下的未償還借款和信用證，我們計算循環信貸安排下的借款可獲得性。這個數額，加上我們資產負債表上的現金，就是我們認為的“總流動資金”。

下表分別計算了截至2021年7月3日和2020年6月27日的六個月期間的總流動資金：

 

在截至以下六個月的期間內

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

循環信貸安排前滾

 

 

 

 

開始循環信貸餘額

$

-

 

$

31,500

 

抽籤

 

-

 

 

14,000

 

還款

 

-

 

 

(45,500

)

期末循環信貸安排餘額

$

-

 

$

-

 

循環信貸可獲得性的計算

 

 

 

 

循環信貸額度

$

200,000

 

$

75,000

 

減去：未償還循環信貸安排餘額

 

-

 

 

-

 

減去：未償還信用證

 

(19,817

)

 

(19,718

)

期末循環信貸安排可用性

 

180,183

 

 

55,282

 

期末現金餘額

 

106,549

 

 

85,918

 

總流動資金，期末

$

286,732

 

$

141,200

 

 

現金流活動

下表彙總了我們這三個月的經營、投資和融資活動產生的現金流：

 

在截至以下六個月的期間內

 

(千美元)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

經營活動提供的現金淨額(用於)

$

(13,621

)

$

76,585

 

用於投資活動的淨現金

$

(108,583

)

$

(10,480

)

融資活動提供的現金淨額

$

91,408

 

$

16,486

 

經營活動

經營活動中使用的淨現金增加了9020萬美元，從截至2020年6月27日的6個月提供的7660萬美元淨現金增加到截至2021年7月3日的6個月的1360萬美元。增加的原因主要是以下幾項：

 

2020年前6個月至2021年前6個月營業收入增加9270萬美元；
本年度缺少2020年第二財季記錄的7570萬美元商譽減值非現金費用，這與我們退出ABA治療業務有關；
2020年第一季度沒有收到5000萬美元的法律和解收益；
今年到目前為止，患者應收賬款使用的現金淨增加2830萬美元，原因是：(I)與某些時間相關的收入週期項目相關的本年度迄今應收賬款增加了1720萬美元，以及與收購相關的活動導致我們的HHH應收賬款增加，這些活動通常比我們的PDS和MS業務的收款週期更長；(Ii)前一年迄今的應收賬款減少了1110萬美元，主要原因是從一個州收到了620萬美元的延遲付款
沒有按照《關注法》的規定，在2020年4月至2020年6月期間延期繳納1620萬美元的社會保障工資税；
在CARE法案允許的情況下，使用440萬美元償還我們收購的某些家庭健康和臨終關懷公司在2020年和2021年從CMS收到的部分預付款。這些預付款減少了在各自收購中轉移給賣方的總對價。如果這些預付款在相關收購完成時償還給CMS，相關的現金支付將在隨附的現金流量表中被視為用於投資活動的現金；以及
約830萬美元用於與付款時間相關的其他營運資金項目。

41

 

 

 

未完成銷售天數(“DSO”)

 

DSO為我們提供了一個衡量應收賬款、收入和收款活動的標尺。DSO的計算方法是將該會計期間的平均患者應收賬款除以該會計期間的日均收入(不包括其他收入)。下表顯示了我們本季度及後續四個季度的DSO：

 

 

6月27日，
2020

 

2020年9月26日

 

一月二日，
2021

 

4月3日，
2021

 

七月三日，
2021

 

未完成銷售天數

 

39.8

 

 

37.9

 

 

38.3

 

 

40.2

 

 

41.6

 

投資活動

截至2021年7月3日的6個月，投資活動中使用的淨現金為1.086億美元，而截至2020年6月27日的6個月為1050萬美元。在截至2021年7月3日的6個月中，現金使用量增加了9810萬美元，這主要與2021年第二季度的Doctor‘s Choice收購有關，這是由於本年度支出的時間安排導致物業和設備購買量減少，以及2020年前六個月與數據中心項目相關的相對較大的資本支出。

融資活動

融資活動提供的淨現金增加了7490萬美元，從截至2020年6月27日的6個月的1650萬美元增加到截至2021年7月3日的6個月的9140萬美元。2021年前六個月提供的9140萬美元現金淨額主要用於以下項目：

 

IPO淨收益4.77億美元；
6,530萬美元的增量第二留置權定期貸款的收益，為收購Doctor‘s Choice提供資金；
我們定期貸款和應付票據的本金支付總額為4.146億美元，其中包括用首次公開募股所得支付的4.07億美元本金；
返還2,940萬美元的救助資金和國家資助的救助資金；以及
支付與IPO相關的540萬美元遞延發行成本。

2020年前六個月提供的1650萬美元現金淨額主要用於以下項目：

 

向我們的贊助商貝恩資本公司(Bain Capital L.P.)和J.H.惠特尼資本合夥公司(J.H.Whitney Capital Partners)的附屬公司發行普通股所得的5000萬美元收益淨額
2020年第一季度循環信貸安排下的淨付款為3150萬美元。

購置房產和設備(資本支出)

我們根據收入的一個百分比來管理我們的資本支出。我們的資本支出佔收入的百分比如下：

 

610萬美元，佔截至2021年7月3日的六個月收入的0.7%；以及
1,050萬美元，佔截至2020年6月27日的六個月營收的1.5%。

 

由於本年度支出的時間安排，我們前六個月的資本支出低於通常水平。我們2020年前六個月的資本支出包括與我們數據中心的實施和擴建相關的520萬美元，與當前時期相比，這增加了我們的資本支出。

負債

我們通常會產生定期貸款負債來為我們的收購融資，我們會不時根據我們的循環信貸安排借款，用於營運資本目的，以及根據需要為收購融資。下表列出了我們截至2021年7月3日和2020年6月27日的長期債務，以及分別截至2021年7月3日和2020年6月27日的6個月期間的相關利息支出：

42

 

 

 

 

 

 

 

 

利息支出

 

(千美元)

長期債務

 

 

在截至以下六個月的期間內

 

儀表

2021年7月3日

 

2021年1月2日

 

利率，利率(1)

2021年7月3日

 

2020年6月27日

 

初始第一留置權定期貸款

$

560,137

 

$

563,061

 

 L + 4.25%

$

14,776

 

$

16,064

 

第一留置權第一修正案定期貸款

 

216,028

 

 

217,133

 

 L + 5.50%

 

7,071

 

 

7,578

 

第一留置權第四修正案定期貸款

 

84,075

 

 

184,538

 

 L + 6.25%

 

5,546

 

 

-

 

第二留置權定期貸款

 

-

 

 

240,000

 

 L + 8.00%

 

7,252

 

 

11,332

 

增量二次留置權定期貸款

 

-

 

 

-

 

 L + 8.00%

 

285

 

 

-

 

循環信貸安排

 

-

 

 

-

 

 L + 4.25%

 

-

 

 

540

 

債務發行成本攤銷

 

-

 

 

-

 

 

 

5,838

 

 

3,516

 

總計

 

860,240

 

 

1,204,732

 

 

$

40,768

 

$

39,030

 

減去：未攤銷債務發行成本

 

(18,618

)

 

(31,332

)

 

 

 

 

 

長期債務總額，扣除未攤銷債務發行成本

$

841,622

 

$

1,173,400

 

 

 

 

 

 

加權平均利率

 

5.8

%

 

6.5

%

 

 

 

 

 
(1)
我們的浮動利率債務工具的應計利息利率等於LIBOR利率(受最低1.0%的限制)，外加適用的保證金。

 

截至2021年7月3日和2021年1月2日，我們遵守了與現有貸款安排相關的所有金融契約和限制。

 

2021年3月11日，我們修改了循環信貸安排，將最高可用金額提高到2億美元，前提是在2021年12月31日之前進行首次公開募股(IPO)，首次公開募股於2021年5月3日完成。該修正案還將到期日延長至2026年4月29日首次公開募股(IPO)完成後，並取決於我們定期貸款的再融資完成，這是根據延期修正案發生的。

於2021年5月3日，吾等完成首次公開發售，並以收到的部分收益，支付本金總額307.0,000萬美元，以全數償還第二留置權信貸協議下的所有未償還債務，包括與融資收購Doctor‘s Choice相關而借入的增量金額，從而終止第二留置權信貸協議。此外，2021年5月4日，根據我們的第一份留置權信貸協議，我們償還了100.0美元的未償債務本金。

2021年5月4日，在完成首次公開募股(IPO)並滿足其他適用條件的前提下，我們的循環信貸安排的最高可獲得性從7,500萬美元增加到200.0美元。由於產能的增加，我們產生了160萬美元的債務發行成本，我們將其資本化並計入其他長期資產。

2021年7月15日，我們修改了我們的第一筆留置權信貸安排，其中包括簡化我們的第一留置權定期貸款結構，降低其總體利率，將由此產生的2021年延期定期貸款的到期日延長至2028年7月，並提供200.0美元的延遲提取定期貸款安排。請參閲腳註15，後續事件請參閲本季度報告的表格10-Q第一部分第1項所載的未經審計的合併財務報表，以供與延期修正案相關的進一步討論。

 

2021年7月15日，我們還修改了利率互換協議，將到期日延長至2026年6月30日，並降低了掉期支付的固定利率。經修訂後，我們的掉期利率由3.107釐降至2.08釐，而掉期下的倫敦銀行同業拆息下限則由1.00釐降至0.50釐。利率掉期項下的名義金額仍為5.2億美元。我們還簽訂了一項為期三年、價值3.4億美元的名義利率上限協議，上限利率為1.75%。2021年7月。上限協議規定，交易對手將向我們支付在給定測算期內倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)超過1.75%，並於2024年7月31日到期的金額。請參閲腳註15，後續事件請將本季度報告第I部分第1項所載的未經審計的合併財務報表提交表格10-Q，以便進一步討論與這些活動有關的問題。

 

2017年7月，倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)的監管機構英國金融市場行為監管局(U.K.Financial Conductor Authority)表示，2021年之後將不再要求銀行向LIBOR管理人提交利率(即逐步取消LIBOR)。這一公告表明，倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)的計算及其在2021年之後的繼續使用不能得到保證，預計停止日期為2023年6月30日。倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)的變化可能

43

 

 

影響我們的高級擔保信貸安排。我們繼續關注與倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)過渡和/或確定替代的、市場接受的利率相關的事態發展。目前還無法預測與任何變化相關的影響。

 

合同義務

我們的合同義務主要包括長期債務、利息支付、經營和融資租賃。這些合同義務會影響我們的短期和長期流動性和資本需求。截至2021年7月3日，我們的合同義務與招股説明書中描述的義務相比沒有實質性變化。

 

表外安排

我們沒有達成任何表外安排。我們在正常的經營過程中開立信用證。

關鍵會計估計

請參閲“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析--關鍵會計政策”，以及我們的合併財務報表和招股説明書中的相關説明，我們認為這些會計政策和相關估計對於理解我們的綜合財務報表、財務狀況和經營結果是最關鍵的，需要複雜的管理判斷和假設，或涉及不確定性。這些關鍵會計政策包括病人應收賬款、企業合併、商譽、無形資產、淨額、或有損失評估、保險準備金、權益、收入和所得税。自招股説明書發佈之日起，我們的關鍵會計政策或其應用沒有任何變化。

 

項目3.定量和合格IVE關於市場風險的披露

我們主要根據循環信貸安排(我們的優先擔保第一留置權定期貸款安排)面臨利率變化的風險，每項貸款目前根據LIBOR以浮動利率計息，在我們的第二留置權定期貸款償還之前，根據我們的第二留置權信貸協議(根據該協議，可變利率的利息基於我們第二財季的LIBOR)。截至2021年7月3日，未償還浮動利率債務總額為9億美元。

2018年10月，本公司簽訂利率互換協議，以限制對浮動利率債務的敞口。這些協議將於2023年10月31日到期。根據利率互換協議的條款，該公司的利率為3.107釐，收取最低一個月期倫敦銀行同業拆息，下限為1.0釐。截至2021年7月3日，利率互換協議的名義總金額為520.0美元。

截至2021年7月3日，3.348億美元的無對衝可變利率債務的利率變化1.0%，將導致利息支出每年變化約330萬美元。

倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)逐步淘汰的結果可能會影響我們的利率互換協議。我們繼續關注與倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)過渡和/或確定替代的、市場接受的利率相關的事態發展。目前還無法預測與任何變化相關的影響。

見注5，長期債務，以及附註15，隨後的事件，請參閲本季度報告(表格10-Q)第I部分第1項所載未經審計的綜合財務報表，以獲取有關我們長期債務的重要條款的信息。

項目4.控制和程序

信息披露控制和程序的評估

我們已經建立了披露控制和程序，旨在為實現其目標提供合理保證，並確保我們根據1934年修訂的“證券交易法”(下稱“交易法”)提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會(SEC)的規則和表格指定的時間段內得到記錄、處理、彙總、披露和報告。這些信息也會被積累並傳達給我們的管理層和董事會，以便及時做出有關所需披露的決定。

在編制這份Form 10-Q季度報告的過程中，截至2021年7月3日，在我們管理層(包括我們的首席執行官和首席財務官)的監督和參與下，我們對我們的披露控制和程序的有效性進行了評估，這些控制和程序是根據《交易法》頒佈的規則13a-15(E)和15d-15(E)定義的。

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基於這一評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，截至2021年7月3日，即本季度報告Form 10-Q所涵蓋的期限結束時，我們的披露控制和程序在合理的保證水平下是有效的。

我們沒有委託獨立註冊會計師事務所對截至任何資產負債表日期或我們財務報表中報告的任何期間的財務報告進行內部控制審計。目前，我們是一家非加速申報公司，因此我們的管理層目前不需要對我們財務報告內部控制的有效性進行年度評估。這一要求將與我們截至2022年12月31日的財年的Form 10-K年度報告一起適用。我們的獨立註冊會計師事務所將首先被要求在截至2022年12月31日的財政年度的Form 10-K年度報告中證明我們對財務報告的內部控制的有效性。

財務報告內部控制的變化

在截至2021年7月3日的三個月期間，我們對財務報告的內部控制(根據交易法規則13a-15(F)的定義)沒有發生任何變化，這些變化對我們的財務報告內部控制產生了重大影響，或有合理的可能性對其產生重大影響。

控制措施有效性的固有限制

我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，並不期望我們對財務報告的披露控制或內部控制能夠防止或發現所有錯誤和所有欺詐。一個控制系統，無論設計和操作得多麼好，都只能提供合理的保證，而不是絕對的保證，以確保控制系統的目標能夠實現。控制系統的設計必須反映這樣一個事實，即存在資源約束，並且控制的好處必須相對於其成本來考慮。此外，由於所有控制系統的固有限制，任何控制評估都不能絕對保證由於錯誤或欺詐造成的錯誤陳述不會發生，或者所有控制問題和欺詐實例(如果有的話)都已被檢測到。這些固有的限制包括這樣的現實，即決策過程中的判斷可能是錯誤的，故障可能會因為簡單的錯誤或錯誤而發生。控制也可以通過某些人的個人行為、兩個或更多人的串通，或者通過控制的管理超越性來規避。任何控制系統的設計，在一定程度上都是基於對未來事件可能性的某些假設，不能保證任何設計在所有潛在的未來條件下都能成功地實現其所述的目標。對未來期間的任何控制有效性評估的預測都會受到風險的影響。隨着時間的推移，控制可能會因為條件的變化或對政策和程序的遵守程度的惡化而變得不充分。我們的披露控制和程序旨在為實現其目標提供合理的保證，並基於對我們的控制和程序的評估, 我們的首席執行官和首席財務官得出結論，截至2021年7月3日，即本季度報告Form 10-Q所涵蓋的期限結束時，我們的披露控制和程序在合理的保證水平下是有效的。

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第二部分-其他資料

有關本項目的資料載於“第I部分--第1項--附註10--承付款和或有事項”，並以引用方式併入本10-Q表格季度報告第II部分的第1項。

第1A項。RISK因子

招股説明書中描述的風險因素沒有實質性變化。

項目2.未登記的資產銷售TY證券及其收益的使用

沒有。

第3項缺省情況高級證券

沒有。

第四項：地雷安全TY披露

不適用。

項目5.其他信息

於2021年8月9日，本公司訂立經先前修訂的第一份留置權信貸協議第七修正案(“第七修正案”)，以降低適用於循環信貸貸款的利率。經修訂後，循環信貸貸款根據本公司的選擇，在與該借款相關的利息期間按LIBOR(最低0.50%)或ABR(最低2.00%)為基礎的浮動利率計息，外加基於LIBOR計息的貸款3.75%的適用保證金，以及基於ABR計息的貸款的2.75%的適用保證金。前述對第七修正案的描述僅為摘要，參考第七修正案全文對其進行了限定，該修正案作為本季度報告的附件10.5以Form 10-Q的形式提交，並通過引用併入第二部分的第5項中。

項目6.EXhibit

茲將下列證物存檔或提供：

 

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展品

數

描述

  3.1

 

Aveanna Healthcare Holdings Inc.修訂和重新註冊證書，作為我們S-1表格註冊聲明的附件3.6存檔(文件編號333-254981)，並通過引用併入本文。

  3.2

 

Aveanna Healthcare Holdings Inc.的第二次修訂和重新發布的公司註冊證書，作為我們S-1表格註冊聲明(文件編號333-254981)的附件3.3提交，並通過引用併入本文。

  3.2

 

Aveanna Healthcare Holdings Inc.的第二次修訂和重新修訂的章程，作為我們S-1表格註冊聲明的附件3.5提交(文件編號333-254981)，並通過引用併入本文。

  4.1

 

修訂和重新簽署的註冊權協議，作為我們S-1表格註冊聲明的附件4.4(文件編號333-254981)提交，並通過引用併入本文。

  4.2

 

修訂和重新簽署的股東協議，作為我們S-1表格註冊聲明的附件4.5提交(文件編號333-254981)，並通過引用併入本文。

10.1

 

修訂並重新修訂了2017年股票激勵計劃，作為我們S-1表格註冊聲明(文件編號333-254981)的附件10.8提交，並通過引用併入本文。

10.2

 

2021年股票激勵計劃，作為我們註冊表S-1(文件編號333-254981)的附件10.20提交，並通過引用併入本文。

10.3

 

員工股票購買計劃，在S-1表格(文件編號333-254981)中作為我們註冊聲明的附件10.21存檔，並通過引用併入本文。

10.4

 

賠償協議表，作為我們S-1註冊表(文件編號333-254981)的附件10.22存檔，並通過引用併入本文。

10.5

 

第一留置權信貸協議第七修正案，日期為2021年8月9日，由Aveanna Healthcare LLC、Aveanna Healthcare Intermediate Holdings LLC、作為行政代理的巴克萊銀行(Barclays Bank PLC)以及其他貸款人、代理和擔保方簽署。

31.1

根據根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第302節通過的1934年證券交易法規則13a-14(A)和15d-14(A)對首席執行官進行認證。

31.2

根據根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第302節通過的1934年證券交易法規則13a-14(A)和15d-14(A)對首席財務官進行認證。

32.1

根據2002年薩班斯-奧克斯利法案(Sarbanes-Oxley Act)第906節通過的《美國法典》第18編第1350條對首席執行官的認證。

32.2

根據2002年薩班斯-奧克斯利法案(Sarbanes-Oxley Act)第906節通過的美國法典第18編第1350條對首席財務官的認證。

101.INS

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101.SCH

 

內聯XBRL分類擴展架構文檔

101.CAL

 

內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔

101.DEF

 

內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔

101.LAB

 

內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔

101.PRE

 

內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔

104

 

封面交互數據文件(嵌入在內聯XBRL文檔中)

 

 

47

 

 

標牌行業

根據1934年證券交易法的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽名人代表其簽署。

 

Aveanna Healthcare Holdings Inc.

日期：2021年8月11日

由以下人員提供：

託尼·斯特蘭奇

託尼·斯特蘭奇

首席執行官

(首席行政主任)

 

日期：2021年8月11日

由以下人員提供：

/s/david Afshar

大衞·阿夫沙爾

首席財務官

(首席財務會計官)

 

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