第一部分：中國證券交易所的財務信息。

第一項：會計報表、財務報表、財務報表

UFP Technologies，Inc.

簡明綜合資產負債表

(單位為千，共享數據除外)

(未經審計)

附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。

UFP Technologies，Inc.

簡明合併損益表

(單位為千，每股數據除外)

(未經審計)

附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。

UFP Technologies，Inc.

股東權益簡明合併報表

(單位：千)

(未經審計)

附註是這些合併財務報表的組成部分。

UFP Technologies，Inc.

現金流量表簡明合併報表

(單位：千)

(未經審計)

附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。

中期簡明合併財務報表附註

第二項：公司管理層對公司財務狀況和經營業績的討論和分析。

前瞻性陳述

本報告中包含的一些陳述屬於前瞻性陳述，符合修訂後的1933年“證券法”第27A節和修訂後的1934年“證券交易法”(“交易法”)第21E節的規定。UFP Technologies，Inc.(以下簡稱“公司”)的管理層和代表也可能不時作出前瞻性陳述。這些陳述會受到已知和未知的風險、不確定性和其他因素的影響，這些風險、不確定性和其他因素可能會導致我們或我們行業的實際結果、表現或成就與前瞻性陳述中明示或暗示的任何未來結果、表現或成就大不相同。前瞻性陳述包括但不限於有關公司前景的陳述；有關新型冠狀病毒(“新冠肺炎”)大流行可能對公司的業務、財務狀況和運營結果產生的潛在影響的聲明，包括與公司參與的不同市場、對其產品的需求、公司員工的福祉和可用性、公司地點的持續運營、公司客户延遲付款以及訂單減少或取消的可能性、公司為應對這一流行病所做的努力(包括關於其員工安全的努力)、維護其設施以及公司供應鏈、庫存、流動資金和資本資源的充足性，包括與這些努力相關的成本增加、疫情對公司供應商和客户業務的影響, 以及2021年疫情可能對公司財務業績產生的總體影響；有關公司收購戰略和機會以及公司增長潛力和增長戰略的陳述；有關客户需求的預期；對公司流動性和資本資源的預期，包括其現金儲備是否充足以及是否有借款能力為運營和/或潛在的未來收購提供資金；預期收入和這些收入的時間安排；對提議在2021年底前逐步取消倫敦銀行同業拆借利率(LIBOR)的潛在影響的預期；對公司業務賬簿轉向更高利潤率的預期。公司競爭的不同市場的預期趨勢和潛在優勢，包括醫療、航空航天和國防、汽車、消費、電子和工業市場，以及公司在某些市場的擴張計劃；關於公司預期從其投資和資本支出中實現的預期優勢的陳述；關於公司現有工廠改善和改造的預期優勢的陳述；對公司製造能力、運營效率和新生產設備的期望；關於新產品供應和計劃推出的陳述；關於公司在多個市場的參與和增長的陳述；關於公司商機的聲明；以及任何跡象表明公司可能能夠維持或增加其銷售額、收益或每股收益，或銷售額、收益或每股收益增長率。

謹請投資者注意，此類前瞻性表述涉及風險和不確定性，可能會對公司的業務和前景產生不利影響，或導致實際結果與前瞻性表述中預期的結果大不相同，包括但不限於：新冠肺炎疫情的嚴重程度和持續時間及其對公司參與的市場的影響，包括對公司客户、供應商和員工以及美國和全球經濟的影響；針對新冠肺炎疫情采取進一步政府、監管、財政、貨幣和公共衞生措施的時間、範圍和效果；與新冠肺炎疫情相關的風險和不確定性及其對公司業務、財務狀況和經營結果的影響；與確定合適的收購候選者和成功、高效地執行收購交易相關的風險；任何此類收購候選者的整合；這些收購對我們的客户和股東的價值；以及此類收購的融資；與我們的負債和遵守我們的融資安排中的契約有關的風險，以及任何可用的融資是否足以滿足我們的需求；與提議在2021年底逐步取消LIBOR有關的風險；與努力將公司的業務賬簿轉移到更高利潤率、更長期機會的相關風險；與公司進入某些市場和實現增長相關的風險；與尋求和實施製造效率以及實施新的生產設備相關的風險和不確定因素；與公司業務增長和銷售額增加相關的風險和不確定因素, 收益和每股收益；以及與新產品和計劃發佈相關的風險。因此，實際結果可能大不相同。

在某些情況下，您可以通過諸如“可能”、“將”、“應該”、“可能”、“將”、“預期”、“計劃”、“預期”、“相信”、“估計”、“項目”、“預測”、“潛在”等術語來識別前瞻性陳述，以及旨在識別前瞻性陳述的類似表達。由於估計、預測和預測的固有不確定性，我們的實際結果可能與我們的前瞻性陳述中描述或預期的結果不同，可能比預期的要好，也可能比預期的差。鑑於這些不確定性，您不應過度依賴這些前瞻性陳述。前瞻性陳述代表我們目前的信念、估計和假設，僅代表截至本報告日期。我們明確表示，不承擔在本報告發布之日後為反映情況或預期的變化或意外事件的發生而對前瞻性陳述以及與之相關的估計和假設進行更新的任何義務，除非適用的證券法要求這樣做。所有前瞻性陳述都是根據以上討論的因素以及我們截至2020年12月31日的10-K表格年度報告第I部分第1A項所述的“風險因素”以及本報告其他部分討論的風險和不確定因素進行整體限定的。我們通過這些警告性聲明來限定我們所有的前瞻性聲明。我們提醒您，這些風險並不是包羅萬象的。我們的經營環境在不斷變化，新的風險時有出現。

除文意另有所指外，術語“我們”、“我們”、“我們”或“公司”均指UFP Technologies，Inc.及其合併子公司。

概述

UFP Technologies，Inc.(以下簡稱“公司”)是一家創新的設計和定製製造商，主要為醫療市場提供零部件、組件、產品和包裝。該公司利用高度專業化的泡沫、薄膜和塑料，通過層壓、模壓、射頻焊接和製造技術轉換原材料。該公司還向航空航天和國防、汽車、消費、電子和工業市場的客户提供高度工程化的解決方案，從而實現多元化。該公司由一個單一的運營和可報告部門組成。

該公司目前的戰略包括進一步的有機增長和通過戰略收購實現增長。

正如下面進一步總結的那樣，新冠肺炎疫情已經並將繼續對我們的業務和財務業績產生負面影響。儘管新冠肺炎疫情的影響仍在繼續，但與疫情相關的情況總體上似乎正在改善，在截至2021年6月30日的6個月裏，該公司的銷售額從2020年同期的9090萬美元增加到9930萬美元，增幅為9.2%。截至2021年6月30日的六個月毛利率從上年同期的25.0%增至26.2%。營業收入和淨收入分別增長42.6%和43.0%。

最新發展動態

新冠肺炎對我們業務的影響

在2020年的大部分時間裏，新冠肺炎在全國範圍內蔓延到我們產品設計、製造、分銷或銷售的地區。新冠肺炎的傳播和迴應對我們2020年的業務運營狀況產生了負面影響。儘管我們預計新冠肺炎在未來一段時間內將繼續對我們的運營業績產生負面影響，但持續影響的幅度和持續時間尚不確定。

為了在2020年期間阻止新冠肺炎的傳播，我們做生意的州當局實施了一系列措施，包括社交距離指導方針、旅行禁令和限制、隔離、宵禁、在家命令和關閉企業。自那以後，大多數聯邦、州和地方的授權或行政命令都被解除了。我們的首要任務仍然是確保我們員工的健康和安全，儘可能不受幹擾地為我們的各個客户提供服務，因此我們繼續遵循實際的安全程序，並繼續監測新冠肺炎大流行的狀況、疫苗接種率和新冠肺炎的變異。

我們的業務繼續使我們面臨與新冠肺炎大流行相關的風險。新冠肺炎疫情已經影響了我們產品的製造成本，包括更高的勞動力成本、維護成本以及由於員工缺勤和顯著加強的清潔和消毒而導致的製造效率低下。選擇性醫療程序和檢查的日程安排持續延誤，醫生辦公室就診次數仍明顯低於大流行前的水平，醫院繼續推遲或推遲資本購買。儘管與新冠肺炎疫情相關的情況總體上似乎正在改善，但由於新冠肺炎形勢持續發展的速度、全球性、政府和社區對此做出的反應範圍以及我們的業務線和地理多樣性，新冠肺炎對我們的業務和運營的進一步影響仍然具有很大的不確定性，可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果以及客户的業績產生不利的實質性影響。

為了確保員工的健康和安全，自2020年3月以來，我們要求或允許某些員工在可行的情況下在家或遠程工作，並擴大了IT和通信支持，以提高他們的生產力；調整工作空間和改變時間表，為那些繼續在我們設施工作的人提供社會距離和消毒；加強我們設施的清潔和消毒程序；根據當地規定要求面罩，並採購和分發個人防護設備；實施健康檢查和訪客協議，並限制旅行。

新冠肺炎大流行對我們的業務和運營有多大程度的影響是未知的，這將取決於新冠肺炎影響和傳播的嚴重程度、地點和持續時間、疫苗計劃的有效性以及國家、地區和地方政府以及衞生官員為控制病毒或治療其影響而採取的其他行動(包括針對病毒新變種的疫苗計劃的最終療效)，以及經濟狀況改善的速度和程度以及正常業務和運營條件恢復的速度和程度。隨着美國各地取消某些限制，我們將繼續監測和應對新冠肺炎疫情對我們業務和運營的影響。我們擁有強大的流動性狀況、穩健的資產負債表和獲得資金的渠道，我們預計這些將使我們能夠有效地應對新冠肺炎大流行。

冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案(“CARE法案”)

CARE法案於2020年3月27日在美國頒佈。CARE法案和相關通知包括幾個重要條款，包括推遲支付某些工資税和估計所得税支付，我們預計這些支付將推遲到未來一段時間。因此，該公司將大約160萬美元的社會保障付款推遲到2020年12月31日。這筆款項的50%需要在2021年12月31日之前支付，剩餘的餘額需要在2022年12月31日之前支付。我們目前預計CARE法案不會對我們的財務業績產生實質性影響，包括對我們的年度估計有效税率或我們的流動性產生實質性影響。我們將繼續監測和評估CARE法案可能對我們的業務和財務結果產生的影響。

經營成果

銷售額

在截至2021年6月30日的三個月裏，銷售額比2020年同期(新冠肺炎大流行的第一個完整時期)的4,260萬美元增長了約18.8%，達到5,070萬美元。銷售額的增長主要是由於汽車、消費和航空航天與國防市場對客户的銷售額分別增長了146.0%、88.2%和40.7%。醫療市場對客户的銷售額增長了3.3%。

在截至2021年6月30日的6個月裏，銷售額增長了約9.2%，達到9930萬美元，而2020年同期的銷售額為9090萬美元。銷售額的增長主要是由於汽車、消費、航空航天和國防市場對客户的銷售額分別增長了35.7%、74.4%和50.1%，但醫療市場對客户的銷售額因推遲選擇性醫療程序而下降了4.0%，這部分抵消了這一增長。

毛利

在截至2021年6月30日的三個月裏，毛利佔銷售額的百分比(毛利率)從2020年同期的23.3%增加到26.5%。按銷售額的百分比計算，材料和勞動力成本合計增加了1.0%，而間接費用下降了4.1%。集體材料和勞動力成本在銷售額中所佔百分比的增加主要是由於原材料成本的增加和不利的結構變化。間接費用佔銷售額的百分比下降的主要原因是固定間接費用與銷售額增加相比，以及2020年第二季度因新冠肺炎而產生的成本增加。

在截至2021年6月30日的六個月裏，毛利佔銷售額的百分比(毛利率)從2020年同期的25.0%增加到26.2%。材料和勞動力成本佔銷售額的百分比總共增加了0.8%，而間接費用下降了2.0%。集體材料和勞動力成本在銷售額中所佔百分比的增加主要是由於原材料成本的增加和不利的結構變化。間接費用佔銷售額的百分比下降的主要原因是固定間接費用與銷售額增加相比，以及2020年第二季度因新冠肺炎而產生的成本增加。

銷售、一般和行政費用

在截至2021年6月30日的三個月裏，銷售、一般和行政費用(“SG&A”)從2020年同期的670萬美元增加到720萬美元，增幅約為8.4%，這主要是由於2021年第二季度可自由支配薪酬以及全公司差旅和娛樂的增加。在截至2021年6月30日的三個月裏，SG&A佔銷售額的比例從2020年同期的15.6%降至14.3%。截至2021年6月30日的三個月期間，SG&A佔銷售額的百分比下降，主要是由於銷售額增加。

在截至2021年6月30日的六個月裏，SG&A的收入略有增加，從2020年同期的1,440萬美元增加到1,450萬美元。在截至2021年6月30日的三個月裏，SG&A佔銷售額的比例從2020年同期的15.9%降至14.6%。截至2021年6月30日的6個月期間，SG&A佔銷售額的百分比下降，主要是由於銷售額增加。

利息收支

截至2021年6月30日的三個月，淨利息收入約為2.1萬美元，而2020年同期的淨利息支出約為3.3萬美元。截至2021年6月30日的三個月期間，淨利息收入增加的主要原因是從聯邦政府收到的與所得税退税相關的利息。

截至2021年6月30日的6個月期間，淨利息收入約為5000美元，而2020年同期的淨利息支出為4.9萬美元。截至2021年6月30日的6個月期間，淨利息收入增加的主要原因是從聯邦政府收到的與所得税退税相關的利息。

其他(收入)費用

截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月期間，其他費用分別約為4000美元和3.5萬美元，而截至2021年和2020年6月30日的六個月期間，其他收入約為7000美元，而其他費用約為36.2萬美元。其他費用的變化主要是由掉期負債的公允價值變化產生的，這是由預期的未來利率變化推動的，與掉期相關的現金淨結算額抵消了這一變化。

所得税

在截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月期間，該公司記錄的税費分別約佔所得税支出前收入的24.2%和20.8%。與上一時期相比，本期有效税率增加的主要原因是，在截至2021年6月30日的三個月裏，股票薪酬帶來的離散所得税收益低於可比時期。

在截至2021年6月30日和2020年6月30日的6個月期間，該公司記錄的税費分別約佔所得税支出前收入的22.9%和18.9%。本期有效税率上升的主要原因是，截至2021年6月30日的6個月，股票薪酬帶來的離散所得税收益低於可比時期。該公司注意到其有效税率可能出現波動，因為與其基於股份的薪酬計劃相關的任何意外之財或不足的税收優惠都將直接計入所得税支出。

流動性與資本資源

該公司通常通過內部產生的現金和銀行信貸為其運營費用、資本要求和增長計劃提供資金。

現金流

截至2021年6月30日的6個月期間，業務部門提供的淨現金約為990萬美元，主要原因是產生的淨收入約為890萬美元，折舊和攤銷約為420萬美元，基於股票的薪酬約為110萬美元，遞延税金增加了約40萬美元，應付賬款因供應商在正常業務過程中付款的時間安排而增加了約400萬美元，以及應計開支增加了約30萬美元。這些現金流入和收入調整被部分抵消，原因是2021年第二季度最後兩個月的銷售額比2020年第四季度同期增加了約480萬美元，庫存由於重新進貨到歷史水平增加了約250萬美元，預付費用增加了約40萬美元，可退還所得税增加了約90萬美元，其他資產增加了約20萬美元，其他長期負債減少了約0.2美元

在截至2021年6月30日的6個月期間，投資活動中使用的淨現金約為330萬美元，這主要是公司增加製造機器和設備的結果。

在截至2021年6月30日的6個月裏，融資活動中使用的淨現金約為60萬美元，主要原因是為行使的股票期權和既有的限制性股票單位支付了法定預扣。

未償可用債務

於2018年2月1日，本公司作為借款人，與本公司若干附屬公司(“附屬擔保人”)及以初始貸款人、行政代理、Swingline貸款人及信用證發行人及若干其他貸款人身份不時訂立的7,000萬美元經修訂及重新簽署的信貸協議(“經修訂及重新簽署的信貸協議”)訂立無抵押信貸協議(“經修訂及重新簽署的信貸協議”)，並以初始貸款人、行政代理、Swingline貸款人及信用證發行人的身分及若干其他貸款人不時與本公司的若干附屬公司(“附屬擔保人”)及若干其他貸款人訂立無抵押信貸協議(“經修訂及重新簽署的信貸協議”)。修訂及重訂信貸協議修訂及重述本公司先前的信貸協議。

於二零二零年十二月三十一日，本公司(借款人)與美國銀行(行政代理及唯一貸款人)就本公司於2018年2月1日修訂及重訂的信貸協議(經修訂的“重訂信貸協議”)訂立第一修正案(“第一修正案”)。

第一修正案修訂了重新設定的信貸協議，(I)將預定到期日從2023年2月1日延長至2025年12月31日，以及(Ii)制定在循環信貸安排期限內LIBOR停止提供的情況下建立後續基準利率的程序和指導方針。重新訂立的信貸協議要求倫敦銀行同業拆息加1.0%至1.5%的保證金，或由本公司酌情決定，銀行的最優惠利率減去0.25%至零的保證金。第一修正案要求倫敦銀行同業拆借利率加上1.25%到1.75%的保證金，或者根據公司的酌情決定，銀行的最優惠利率加上0%到0.25%的保證金。在這兩種情況下，適用的利潤率仍然取決於公司的業績。第一修正案還增加了關於公司遵守法律要求的某些陳述和契約。

重新訂立信貸協議項下的信貸安排包括向本公司提供的20,000,000美元無抵押定期貸款及一項無抵押循環信貸安排，根據該貸款安排，本公司最多可借入5,000萬美元。重新簽署的信貸協議的收益可用於一般公司目的，以及允許的收購。本公司於重新訂立信貸協議項下之責任由附屬擔保人擔保。

根據重新簽署的信貸協議，該公司必須遵守最低固定費用覆蓋範圍財務契約以及最高融資債務總額與EBITDA財務契約之比。“重新授信協議”載有這類交易慣用的其他契諾，包括對某些付款、準許負債及準許投資的限制。截至2021年6月30日及2020年12月31日，並無未償還款項；適用利率約為1.09%，本公司符合重新訂立信貸協議下的所有財務契諾。截至2021年6月30日和2020年12月31日，有70萬美元的備用信用證未付，可作為工傷保險保單的財務擔保。

衍生金融工具

該公司使用與利率相關的衍生工具來管理與其可變利率債務工具的利率變化有關的風險敞口。本公司不會為現金流對衝以外的任何目的訂立衍生工具。衍生金融工具使公司面臨信用風險和市場風險。信用風險是指交易對手未能按照衍生品合同的條款履行義務。當衍生產品合同的公允價值為正時，交易對手欠本公司，這給本公司帶來信用風險。當衍生合約的公允價值為負值時，本公司欠交易對手，因此，本公司不承擔交易對手的信用風險。該公司根據主要金融機構的信用狀況與精心挑選的主要金融機構進行交易，從而將衍生工具的交易對手信用風險降至最低。市場風險是指利率變化對衍生工具價值的不利影響。該公司通過識別和監測可能對預期未來現金流產生不利影響的利率敞口的變化以及評估對衝機會來評估利率風險。由於利率的變化，公司的債務使公司面臨利息支付的變化。本公司認為，限制其部分利息支付的可變性是審慎之舉。為達致此目標，本公司就經修訂及重訂信貸協議項下之定期貸款訂立2,000萬美元, 5年期利率互換協議，根據該協議，本公司收取三個月期倫敦銀行同業拆息加適用保證金，並支付2.7%的固定利率加適用保證金。掉期協議的目的是通過將定期貸款的利息從浮動利率轉換為固定利率來修改公司的利率敞口，以對衝貸款期限內利率上升的可能性。由於本公司已全額償還其定期貸款，因此掉期協議不再用於此目的，並可能在到期日期前被本公司取消。截至2021年6月30日，名義金額約為1000萬美元。截至2021年6月30日和2020年12月31日，掉期的公允價值分別約為(32.1萬美元)和(46萬5千美元)，並計入壓縮綜合資產負債表的其他負債。在截至2021年6月30日的3個月和6個月期間，與掉期相關的公允價值和淨現金結算額的變化記錄在精簡綜合收益表的其他費用中，導致收入為6.4萬美元，支出為14.4萬美元。在2020年同期，掉期的公允價值變動導致收入為8000美元，支出為29.2萬美元。由於公司已經全額支付了定期貸款的剩餘餘額，因此不再有標的債務需要通過掉期進行對衝。掉期的公允價值變動將繼續作為一種金融工具入賬，直至本公司選擇取消該掉期或其到期日(以較早者為準)。

未來流動性

公司需要現金來支付運營費用、購買資本設備以及履行合同義務。該公司的主要資金來源是其業務及其修訂和重述的信貸安排。在截至2021年6月30日的6個月中，該公司的運營產生了約990萬美元的現金；然而，該公司不能保證其運營將在未來產生現金。本公司的長期流動資金取決於未來的經營業績，並可能利用循環信貸安排。此外，新冠肺炎疫情帶來的持續的經濟不確定性可能會影響該公司進入公開市場並獲得必要資本的長期能力，以便適當地資本化和繼續運營。

在整個2021財年，該公司計劃繼續增加產能，以提高其製造工廠的運營效率。公司可能會考慮額外收購與其業務互補的公司、技術或產品。本公司相信，其現有資源，包括循環信貸安排，加上預期來自營運的現金，將足以應付未來12個月的現金流需求，包括資本資產收購。

該公司未來還可能需要額外的資本，為資本支出、收購或其他投資提供資金。這些資本金要求可能很高。該公司預計，未來其業務的任何擴張都將通過現有資源、運營現金流、公司的循環信貸安排或其他新的融資來提供資金。該公司不能保證其能夠以優惠的條件履行現有的財務契約或獲得其他新的融資(如果有的話)。如果根據公司的股票回購計劃進行額外的股票回購，公司的流動資金將受到影響。

股票回購計劃

公司按成本法核算庫存股，採用先進先出流量假設，並將庫存股作為股東權益的組成部分。2015年6月16日，公司宣佈董事會授權回購至多1000萬美元的公司已發行普通股。根據該計劃，公司有權根據適用的聯邦證券法，包括1934年“證券交易法”第10b-18條，通過規則10b5-1計劃、公開市場購買、私下協商交易、大宗購買或其他方式回購股票。股票回購計劃將在董事會終止計劃之日或所有授權回購完成之日(以較早者為準)結束。回購股票的時間和金額(如果有)將根據我們對市場狀況和其他因素的評估而確定。股票回購計劃可以隨時暫停、修改或終止，公司沒有義務根據該計劃回購任何數額的普通股。該公司在2021年前六個月沒有根據這一計劃回購任何普通股。截至2021年6月30日，根據這一授權，約有940萬美元可用於未來回購公司普通股。

承諾和合同義務

正如我們在截至2020年12月31日的年度10-K表格中披露的那樣，在正常業務過程之外，我們的合同義務和承諾沒有發生實質性變化。

第三項：美國證券交易委員會要求對市場風險進行定量和定性披露

我們的市場風險並未如我們之前在截至2020年12月31日的Form 10-K年度報告第7A項中披露的那樣發生重大變化。

第四項：監管、監管、監管控制和程序

截至本報告所述期間結束時(“評估日”)，公司管理層在公司首席執行官和首席財務官的監督下，在公司首席執行官和首席財務官的參與下，對公司的“披露控制和程序”(如交易法第13a-15(E)或15d-15(E)條所定義)的設計和運作的有效性進行了評估。基於這一評估，首席執行官和首席財務官得出結論，截至評估日期，公司的披露控制和程序有效，以確保公司根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息：(I)在美國證券交易委員會的規則和表格規定的時間內記錄、處理、彙總和報告，以及(Ii)積累並酌情傳達給公司管理層，包括首席執行官和首席財務官，以便及時做出有關披露要求的決定。在此基礎上，首席執行官和首席財務官得出結論認為，截至評估日期，公司的披露控制和程序有效，以確保(I)在證券交易委員會的規則和表格規定的期限內記錄、處理、彙總和報告公司根據交易法提交的報告中要求披露的信息，以及(Ii)已積累並酌情傳達給公司管理層，包括首席執行官和首席財務官。

我們還在包括公司首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下，對上一財季我們財務報告的內部控制發生的任何變化進行了評估，這些變化對公司的財務報告內部控制產生了重大影響，或有合理的可能性對公司的財務報告內部控制產生重大影響。這項評估沒有發現公司財務報告內部控制在我們最近一個會計季度中發生的任何變化，這些變化對公司財務報告內部控制產生了重大影響，或有可能對其產生重大影響。

第二部分：中國日報，中國日報，以及其他信息。

第一項：訴訟程序由法院審理，訴訟程序由法院審理。

本公司可能會不時成為日常業務過程中出現的各種訴訟、索賠和投訴的當事人。本公司管理層認為，這些訴訟、索賠和投訴不應導致最終判決或和解，這些最終判決或和解總體上將對本公司的財務狀況或經營業績產生重大不利影響。

第1A項：評估風險因素

該公司面臨許多難以預測的不確定性和風險，其中許多不在公司的控制範圍之內。有關影響我們業務的風險的詳細討論，請參閲我們截至2020年12月31日的財政年度Form 10-K年度報告中第I部分IA項“風險因素”。與我們截至2020年12月31日的財政年度Form 10-K年度報告中包含的風險因素相比，沒有實質性變化。

第二項：禁止未登記的股權證券銷售和收益使用

發行人’S購買股票證券

2015年6月16日，公司發佈新聞稿，宣佈董事會授權回購至多1000萬美元的公司已發行普通股。該公司在2021年前六個月沒有根據這一計劃回購任何普通股。截至2021年6月30日，根據這一計劃，該公司總共回購了29,559股普通股，成本約為58.7萬美元。截至2021年6月30日，根據這一授權，約有940萬美元可用於未來回購公司普通股。

第六項：上海世博會、上海世博會展品。

__________________

*隨函提交的*。

*隨函提供的一份清單。

#表示管理合同或補償計劃或安排。

簽名

根據1934年證券交易法的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽名人代表其簽署。

UFP Technologies，Inc.