|
船名:
|
|
船型
|
|
容量
(載重) |
|
一年前建成的。
|
|
交付日期至
星形散裝
|
|
1
|
巨人
|
|
紐卡斯爾麥克斯
|
|
209,537
|
|
2015
|
|
7月至15日
|
|
2
|
巨無霸
|
紐卡斯爾麥克斯
|
209,529
|
2015
|
4月至15日
|
|||||
3
|
恆星波塞冬
|
|
紐卡斯爾麥克斯
|
|
209,475
|
|
2016
|
|
2月至16日
|
|
4
|
馬哈拉傑
|
紐卡斯爾麥克斯
|
209,472
|
2015
|
7月至15日
|
|||||
5
|
明星阿里阿德涅(1)
|
|
紐卡斯爾麥克斯
|
|
207,812
|
|
2017
|
|
3月至17日
|
|
6
|
星座處女座(1)
|
紐卡斯爾麥克斯
|
207,810
|
2017
|
3月至17日
|
|||||
7
|
天秤座星座(1)
|
|
紐卡斯爾麥克斯
|
|
207,765
|
|
2016
|
|
6月至16日
|
|
8
|
《明星瑪麗莎》(1)
|
紐卡斯爾麥克斯
|
207,709
|
2016
|
3月至16日
|
|||||
9
|
利維坦
|
|
好望角型
|
|
182,511
|
|
2014
|
|
9月至14日
|
|
10
|
佩洛雷烏斯
|
好望角型
|
182,496
|
2014
|
7月至14日
|
|||||
11
|
明星瑪莎
|
|
好望角型
|
|
180,274
|
|
2010
|
|
10月至14日
|
|
12
|
明星波林
|
好望角型
|
180,274
|
2008
|
12月至14日
|
|||||
13
|
潘塔格魯
|
|
好望角型
|
|
180,181
|
|
2004
|
|
7月至14日
|
|
14
|
北極星
|
好望角型
|
179,678
|
|
2011
|
9月至11日
|
||||
15
|
北極星
|
|
好望角型
|
|
179,600
|
|
2011
|
|
11月至11日
|
|
16
|
明星安吉
|
好望角型
|
177,931
|
2007
|
10月至14日
|
|||||
17
|
大魚
|
|
好望角型
|
|
177,662
|
|
2004
|
|
7月至14日
|
|
18
|
Kymopolia
|
好望角型
|
176,990
|
|
2006
|
7月至14日
|
||||
19
|
大爆炸
|
|
好望角型
|
|
174,109
|
|
2007
|
|
7月至14日
|
|
20
|
恆星極光
|
好望角型
|
171,199
|
|
2000
|
9月至10日
|
||||
21
|
阿美
|
|
後巴拿馬型
|
|
98,681
|
|
2011
|
|
7月至14日
|
|
22
|
馬德雷迪烏斯
|
後巴拿馬型
|
98,681
|
2011
|
7月至14日
|
|||||
23
|
恆星天狼星
|
|
後巴拿馬型
|
|
98,681
|
|
2011
|
|
3月至14日
|
|
24
|
織女星
|
後巴拿馬型
|
98,681
|
|
2011
|
2月至14日
|
||||
25
|
明星安吉麗娜
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
82,981
|
|
2006
|
|
12月至14日
|
|
26
|
明星格温妮絲
|
卡姆薩麥克斯
|
82,790
|
2006
|
12月至14日
|
|||||
27
|
明星卡米拉
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
82,769
|
|
2005
|
|
9月至14日
|
|
28
|
擺錘
|
卡姆薩麥克斯
|
82,619
|
|
2006
|
7月至14日
|
||||
29
|
明星瑪麗亞
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
82,598
|
|
2007
|
|
11月至14日
|
|
30
|
明星馬凱拉
|
卡姆薩麥克斯
|
82,594
|
2007
|
9月至14日
|
|||||
31
|
明星達奈
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
82,574
|
|
2006
|
|
10月至14日
|
|
32
|
明星佐治亞州
|
卡姆薩麥克斯
|
82,298
|
2006
|
10月至14日
|
|||||
33
|
明星索菲亞
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
82,269
|
|
2007
|
|
10月至14日
|
|
34
|
明星瑪麗埃拉
|
卡姆薩麥克斯
|
82,266
|
2006
|
9月至14日
|
|||||
35
|
明星莫伊拉
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
82,257
|
|
2006
|
|
11月至14日
|
|
36
|
明星妮娜
|
卡姆薩麥克斯
|
82,224
|
2006
|
1月至15日
|
|||||
37
|
明星蕾妮
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
82,221
|
|
2006
|
|
12月至14日
|
|
38
|
星空納西亞(Star Nasia)
|
卡姆薩麥克斯
|
82,220
|
2006
|
8月至14日
|
|||||
39
|
明星勞拉
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
82,209
|
|
2006
|
|
12月至14日
|
|
40
|
明星詹妮弗
|
卡姆薩麥克斯
|
82,209
|
2006
|
4月至15日
|
|||||
41
|
明星海倫娜
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
82,187
|
|
2006
|
|
12月至14日
|
|
42
|
明星查理斯
|
卡姆薩麥克斯
|
81,711
|
2013
|
3月至17日
|
|||||
43
|
明星蘇珊娜
|
|
卡姆薩麥克斯
|
|
81,711
|
|
2013
|
|
5月17日-5月17日
|
|
44
|
善變的處女座
|
卡姆薩麥克斯
|
81,545
|
2013
|
7月至14日
|
|||||
45
|
明星虹膜
|
|
巴拿馬型
|
|
76,466
|
|
2004
|
|
9月至14日
|
46
|
明星艾米麗
|
巴拿馬型
|
76,417
|
2004
|
9月至14日
|
|||||
47
|
明星凡妮莎
|
|
巴拿馬型
|
|
72,493
|
|
1999
|
|
11月至14日
|
|
48
|
思想定論(1)
|
超極大
|
63,458
|
2015
|
3月至15日
|
|||||
49
|
羅伯塔(1)
|
|
超極大
|
|
63,426
|
|
2015
|
|
3月至15日
|
|
50
|
勞拉(1)
|
超極大
|
63,399
|
2015
|
4月至15日
|
|||||
51
|
卡利(1)
|
|
超極大
|
|
63,283
|
|
2015
|
|
6月至15日
|
|
52
|
肯納迪
|
超極大
|
63,262
|
2016
|
1月至16日
|
|||||
53
|
麥肯齊
|
|
超極大
|
|
63,226
|
|
2016
|
|
3月至16日
|
|
54
|
《星際挑戰者》
|
超極大
|
61,462
|
2012
|
12月至13日
|
|||||
55
|
星際戰鬥機
|
|
超極大
|
|
61,455
|
|
2013
|
|
12月至13日
|
|
56
|
星鹿
|
超極大
|
61,347
|
2016
|
1月至16日
|
|||||
57
|
蜜獾
|
|
超極大
|
|
61,320
|
|
2015
|
|
2月至15日
|
|
58
|
金剛狼
|
超極大
|
61,292
|
2015
|
2月至15日
|
|||||
59
|
恆星心宿二
|
|
超極大
|
|
61,258
|
|
2015
|
|
10月至15日
|
|
60
|
天王星Acquarius
|
超極大
|
60,916
|
2015
|
7月至15日
|
|||||
61
|
雙魚座星座
|
|
超極大
|
|
60,916
|
|
2015
|
|
8月至15日
|
|
62
|
天后
|
超最大值
|
56,582
|
2011
|
7月至17日
|
|||||
63
|
奇怪的吸引器
|
|
超最大值
|
|
55,742
|
|
2006
|
|
7月至14日
|
|
64
|
星光歐米克龍
|
超最大值
|
53,489
|
|
2005
|
4月至2008年
|
||||
65
|
星形伽馬
|
|
超最大值
|
|
53,098
|
|
2002
|
|
1月至2008年
|
|
66
|
星際齊塔人
|
超最大值
|
52,994
|
|
2003
|
1月至2008年
|
||||
67
|
星空三角洲
|
|
超最大值
|
|
52,434
|
|
2000
|
|
1月至2008年
|
|
68
|
星空西塔(Star Theta)
|
超最大值
|
52,425
|
|
2003
|
12月至2007年
|
||||
69
|
恆星愛普西隆
|
|
超最大值
|
|
52,402
|
|
2001
|
|
12月至2007年
|
|
70
|
星際宇宙
|
超最大值
|
52,247
|
|
2005
|
7月至2008年
|
||||
71
|
明星卡帕
|
|
超最大值
|
|
52,055
|
|
2001
|
|
12月至2007年
|
|
總重:
|
7,481,854
|
(1) | 以作為資本租賃的光船租賃為準。 |
|
船名:
|
|
船型
|
|
容量
(載重) |
|
造船廠
|
|
預期交付
開始日期 |
|
1
|
HN 1342(TBN Star Eleni)
|
|
紐卡斯爾麥克斯
|
|
208,000
|
|
SWS,中國
|
|
10月至17日
|
|
2
|
HN 1361(TBN Star MagnAnimus)(1)
|
|
紐卡斯爾麥克斯
|
|
208,000
|
|
SWS,中國
|
|
1月至18日
|
|
3
|
HN 1343(TBN Star Leo)
|
|
紐卡斯爾麥克斯
|
|
208,000
|
|
SWS,中國
|
|
1月至18日
|
|
總重:
|
624,000
|
(1) | 受光船租賃的約束,這將作為資本租賃入賬。 |
—
|
船舶總價值佔擔保貸款的最低百分比(擔保覆蓋率或“SCR”);
|
— | 總負債與調整後市值總資產的最高比率; |
— | EBITDA與利息覆蓋率的最低比率; |
— | 最低流動資金;以及 |
—
|
最低市值調整後的淨值。
|
截至6月30日的6個月期間,
|
||||||||
(TCE費率以美元表示)
|
2016
|
2017
|
||||||
平均船隻數(1艘)
|
70.9
|
68.4
|
||||||
船隻數量(2艘)
|
70
|
70
|
||||||
營運船隊的平均船齡(年)(3)
|
7.5
|
7.8
|
||||||
擁有天數(4)
|
12,896
|
12,384
|
||||||
可用天數(5)
|
12,438
|
12,456
|
||||||
機隊利用率(6)
|
95.1
|
%
|
99.1
|
%
|
||||
每日定期租船等值費率(7)
|
$
|
4,971
|
$
|
8,977
|
(1) | 平均船隻數目是指有關期間內組成我們營運船隊的船隻數目,計算方法是每艘營運船隻在該段期間是我們營運船隊的一部分的日數除以該段期間的歷日數目。 |
(2) | 截至報告期間的最後一天。 |
(3) | 營運船隊的平均船齡以每期結束時計算。 |
(4) | 所有權天數是指船隊中的每艘船隻在相關期間由我們擁有的總日曆日。 |
(5) | 船隊的可用天數是所有權和租船天數-減去大修、幹船塢或特殊或中間檢驗的停租天數後的天數,如果有的話。 |
(6) | 機隊利用率的計算方法是將可用天數除以相關期間的所有權天數加上租船天數。 |
(7) | 代表我們整個船隊的加權平均每日TCE費率。TCE費率是衡量船舶在每次航程中的平均每日收入表現。我們計算TCE費率的方法是將航程收入(航程費用淨額和高於/低於市場獲得的定期租船協議的公允價值攤銷)除以相關時間段的可用天數。航程費用主要包括特定航程特有的港口、運河和燃料成本,否則這些費用將由承租人支付。以及佣金。TCE費率是航運業的一項標準業績衡量標準,主要用於比較航運公司業績的期間變化,儘管其船舶下的租船類型(即,航次租賃、定期租賃和光船租賃)的組合在不同時期可能發生變化。我們包括TCE收入,這是一種非GAAP衡量標準,因為它與航次收入(GAAP最直接的可比性衡量標準)一起提供了額外的有意義的信息,並幫助我們的管理層做出關於部署和使用我們的TCE收入的決策。TCE收入是一種非GAAP衡量標準,它提供了額外的有意義的信息,與GAAP最直接的可比性衡量標準一起使用,它幫助我們的管理層做出關於部署和使用我們的 |
截至6月30日的6個月期間,
|
||||||||
(除另有説明外,以千美元為單位)
|
2016
|
2017
|
||||||
航次收入
|
$
|
98,862
|
$
|
143,471
|
||||
更少:
|
||||||||
航程費用
|
(37,284
|
)
|
(31,649
|
)
|
||||
另外:
|
||||||||
攤銷低於/高於市場獲得的定期租船協議的公允價值
|
254
|
-
|
||||||
定期租船等值收入
|
$
|
61,832
|
$
|
111,822
|
||||
機隊可用天數
|
12,438
|
12,456
|
||||||
每日定期租船等值(TCE)費率(美元)
|
$
|
4,971
|
$
|
8,977
|
—
|
1.167億元,用以支付建造新船和新交付船隻的墊款和其他資本化開支;以及
|
—
|
根據我們的貸款協議和為Star Eleonora收到的銷售收益,限制性現金淨增加680萬美元(隨後釋放,如上所述);
|
—
|
出售Star Eleonora的收益為770萬美元。
|
—
|
3.887億美元用於支付我們新建造和新交付船舶的預付款和其他資本化費用;
|
—
|
出售船隻所得1.426億美元;
|
—
|
出售某些新造船舶所得的2.203億美元,這些船舶在從船廠交付時出售;
|
—
|
110萬美元的船體和機械保險收益;以及
|
—
|
我們貸款協議要求的限制性現金淨減少10萬美元。
|
—
|
資本租賃債務增加7990萬美元,涉及根據光船租賃交付的兩艘新造船;
|
—
|
根據貸款安排提取的1,600萬美元款項,用於資助星辰查里斯和星空蘇珊娜,這兩筆款項在此期間交付;以及
|
—
|
我們普通股的私募收益5060萬美元,於2017年2月完成,扣除私募代理費和支出總額90萬美元;
|
—
|
總共支付520萬美元,用於支付資本租賃分期付款和因出售Star Eleonora而預付的部分貸款;以及
|
—
|
與重組相關的70萬美元融資費用。
|
—
|
合共6,540萬元的貸款收益,用以支付同期交付的四艘新造船舶的分期付款;以及
|
—
|
資本租賃債務增加8640萬美元,涉及根據光船租賃交付的兩艘新造船;
|
—
|
總計支付1.587億美元,用於定期攤銷未償還的船舶融資、資本租賃分期付款以及因出售相應抵押船隻而強制預付幾筆貸款。
|
截至2016年12月31日和2017年6月30日的合併資產負債表(未經審計)
|
F-2
|
截至2016年6月30日和2017年6月30日止六個月期間未經審計的中期綜合經營報表
|
F-3
|
截至2016年6月30日和2017年6月30日的6個月未經審計的中期綜合綜合全面收益/(虧損)報表
|
F-4
|
截至2016年6月30日和2017年6月30日的6個月未經審計的中期股東權益簡明合併報表
|
F-5
|
截至2016年6月30日和2017年6月30日止六個月未經審計的中期簡明現金流量表
|
F-6
|
未經審計的中期簡明合併財務報表附註
|
F-7
|
十二月三十一日,
2016
|
六月三十日,
2017
|
|||||||
資產
|
||||||||
流動資產
|
||||||||
現金和現金等價物
|
$
|
181,758
|
$
|
226,882
|
||||
流動受限現金(注8)
|
5,121
|
12,120
|
||||||
應收貿易賬款
|
12,572
|
20,415
|
||||||
存貨(附註4)
|
14,534
|
14,158
|
||||||
經理的應收賬款
|
1,430
|
-
|
||||||
關聯方到期(附註3)
|
922
|
228
|
||||||
預付費用和其他應收賬款
|
5,641
|
4,022
|
||||||
衍生資產,流動
|
41
|
-
|
||||||
其他流動資產(附註6)
|
6,447
|
5,857
|
||||||
流動資產總額
|
228,466
|
283,682
|
||||||
固定資產
|
||||||||
建造中船隻及購置船隻的進展(附註5及6)
|
64,570
|
46,472
|
||||||
船舶及其他固定資產淨額(附註5)
|
1,707,209
|
1,796,943
|
||||||
固定資產總額
|
1,771,779
|
1,843,415
|
||||||
其他非流動資產
|
||||||||
長期投資(附註3)
|
970
|
974
|
||||||
非流動受限現金(注8)
|
8,883
|
8,420
|
||||||
其他非流動資產
|
1,604
|
-
|
||||||
總資產
|
$
|
2,011,702
|
$
|
2,136,491
|
||||
負債與股東權益
|
||||||||
流動負債
|
||||||||
長期債務的當期部分(附註8)
|
$
|
-
|
$
|
7,532
|
||||
短期租約承擔(附註5及8)
|
6,235
|
9,120
|
||||||
應付帳款
|
5,200
|
5,886
|
||||||
歸功於經理們
|
-
|
4,320
|
||||||
欠關聯方(附註3)
|
356
|
334
|
||||||
應計負債
|
11,719
|
9,836
|
||||||
流動衍生負債(附註15)
|
2,549
|
2,184
|
||||||
遞延收入
|
2,060
|
1,863
|
||||||
流動負債總額
|
28,119
|
41,075
|
||||||
非流動負債
|
||||||||
8.00%2019年債券,扣除未攤銷遞延融資費分別為1,243美元和1,028美元(附註8)
|
48,757
|
48,972
|
||||||
長期債務,扣除當期部分和未攤銷遞延融資費後的淨額分別為9214美元和8263美元(附註8)
|
743,719
|
751,898
|
||||||
長期租賃承諾,扣除分別為39美元和37美元的未攤銷遞延融資費(附註5和8)
|
152,613
|
225,716
|
||||||
衍生負債,非流動(附註15)
|
796
|
20
|
||||||
其他非流動負債
|
468
|
460
|
||||||
總負債
|
974,472
|
1,068,141
|
||||||
承付款及或有事項(附註14)
|
-
|
-
|
||||||
股東權益
|
||||||||
優先股;面值0.01美元,授權25,000,000股;在2016年12月31日和2017年6月30日均未發行或發行(注9)
|
-
|
-
|
||||||
普通股,面值0.01美元,授權發行300,000,000股;分別於2016年12月31日和2017年6月30日發行和發行56,628,907股和63,415,479股(注9)
|
566
|
634
|
||||||
額外實收資本
|
2,063,490
|
2,120,336
|
||||||
累計其他綜合收益/(虧損)(附註15)
|
(294
|
)
|
141
|
|||||
累計赤字
|
(1,026,532
|
)
|
(1,052,761
|
)
|
||||
股東權益總額
|
1,037,230
|
1,068,350
|
||||||
總負債和股東權益
|
$
|
2,011,702
|
$
|
2,136,491
|
截至6月30日的六個月,
|
||||||||
2016
|
2017
|
|||||||
收入:
|
||||||||
航次收入
|
$
|
98,862
|
$
|
143,471
|
||||
管理費收入
|
91
|
-
|
||||||
98,953
|
143,471
|
|||||||
費用
|
||||||||
航程費用
|
37,284
|
31,649
|
||||||
租船費用
|
1,918
|
1,736
|
||||||
船舶運營費用
|
49,364
|
49,560
|
||||||
幹船塢費用
|
1,583
|
3,248
|
||||||
折舊
|
40,847
|
40,387
|
||||||
管理費(附註10)
|
3,911
|
3,689
|
||||||
一般和行政費用
|
13,298
|
17,316
|
||||||
減值損失(附註5)
|
6,694
|
-
|
||||||
其他運營虧損
|
109
|
751
|
||||||
其他運營收益
|
(50
|
)
|
(2,461
|
)
|
||||
遠期貨運協議(損益)(附註15)
|
(283
|
)
|
541
|
|||||
(出售船隻損益)(附註5)
|
21
|
370
|
||||||
154,696
|
146,786
|
|||||||
營業收入/(虧損)
|
(55,743
|
)
|
(3,315
|
)
|
||||
其他收入/(支出):
|
||||||||
利息及融資成本(附註8)
|
(19,694
|
)
|
(23,766
|
)
|
||||
利息和其他收入/(損失)
|
154
|
1,223
|
||||||
衍生金融工具損益淨額(附註15)
|
(4,681
|
)
|
100
|
|||||
債務清償損失(附註8)
|
(1,801
|
)
|
(358
|
)
|
||||
其他費用合計(淨額)
|
(26,022
|
)
|
(22,801
|
)
|
||||
被投資方收益中未計權益前的收益/(虧損)
|
(81,765
|
)
|
(26,116
|
)
|
||||
被投資人收入中的權益
|
69
|
4
|
||||||
税前收益/(虧損)
|
$
|
(81,696
|
)
|
$
|
(26,112
|
)
|
||
美國來源所得税
|
-
|
(117
|
)
|
|||||
淨收益/(虧損)
|
(81,696
|
)
|
(26,229
|
)
|
||||
每股收益/(虧損),基本
|
$
|
(1.86
|
)
|
$
|
(0.42
|
)
|
||
每股收益/(虧損),稀釋後
|
(1.86
|
)
|
(0.42
|
)
|
||||
基本加權平均流通股數量(附註12)
|
43,880,713
|
62,188,645
|
||||||
加權平均流通股數量,稀釋後(注12)
|
43,880,713
|
62,188,645
|
||||||
|
截至6月30日的六個月,
|
||||||||
2016
|
2017
|
|||||||
淨收益/(虧損)
|
$
|
(81,696
|
)
|
$
|
(26,229
|
)
|
||
其他綜合收益/(虧損):
|
||||||||
現金流套期保值的未實現損益:
|
||||||||
重新分類前在其他綜合收益/(虧損)中確認的套期保值利率掉期未實現收益/(虧損)
|
(972
|
)
|
(38
|
)
|
||||
更少:
|
||||||||
利率互換損失的重新分類調整
|
709
|
473
|
||||||
其他綜合收益/(虧損)
|
(263
|
)
|
435
|
|||||
綜合收益/(虧損)
|
$
|
(81,959
|
)
|
$
|
(25,794
|
)
|
||
|
普通股
|
||||||||||||||||||||||||
股份數量
|
面值
|
額外實收資本
|
累計其他綜合收益/(虧損)
|
累計
赤字
|
總計
股東的
權益
|
|||||||||||||||||||
餘額,2016年1月1日
|
43,821,114
|
$
|
438
|
$
|
2,008,440
|
$
|
(1,216
|
)
|
$
|
(872,304
|
)
|
$
|
1,135,358
|
|||||||||||
淨收益/(虧損)
|
-
|
$
|
-
|
$
|
-
|
$
|
-
|
$
|
(81,696
|
)
|
$
|
(81,696
|
)
|
|||||||||||
其他綜合收益/(虧損)
|
-
|
-
|
-
|
(263
|
)
|
-
|
(263
|
)
|
||||||||||||||||
發行既得及非既得股份及攤銷以股票為基礎的薪酬(附註13)
|
134,545
|
2
|
2,283
|
-
|
-
|
2,285
|
||||||||||||||||||
餘額,2016年6月30日
|
43,955,659
|
$
|
440
|
$
|
2,010,723
|
$
|
(1,479
|
)
|
$
|
(954,000
|
)
|
$
|
1,055,684
|
|||||||||||
餘額,2017年1月1日
|
56,628,907
|
$
|
566
|
$
|
2,063,490
|
$
|
(294
|
)
|
$
|
(1,026,532
|
)
|
$
|
1,037,230
|
|||||||||||
淨收益/(虧損)
|
-
|
-
|
$
|
-
|
$
|
-
|
$
|
(26,229
|
)
|
$
|
(26,229
|
)
|
||||||||||||
其他綜合收益/(虧損)
|
-
|
-
|
-
|
435
|
-
|
435
|
||||||||||||||||||
發行既得及非既得股份及攤銷以股票為基礎的薪酬(附註13)
|
476,300
|
5
|
6,355
|
-
|
-
|
6,360
|
||||||||||||||||||
發行普通股(附註9)
|
6,310,272
|
63
|
50,491
|
-
|
-
|
50,554
|
||||||||||||||||||
餘額,2017年6月30日
|
63,415,479
|
$
|
634
|
$
|
2,120,336
|
$
|
141
|
$
|
(1,052,761
|
)
|
$
|
1,068,350
|
||||||||||||
截至6月30日的6個月,
|
||||||||
2016
|
2017
|
|||||||
經營活動的現金流:
|
||||||||
淨收益/(虧損)
|
$
|
(81,696
|
)
|
$
|
(26,229
|
)
|
||
對淨虧損與經營活動提供/(用於)現金淨額的調整:
|
||||||||
折舊
|
40,847
|
40,387
|
||||||
市值以上收購定期租船公允價值攤銷(附註7)
|
254
|
-
|
||||||
遞延財務費用攤銷(附註8)
|
1,561
|
1,288
|
||||||
債務清償損失(附註8)
|
1,801
|
358
|
||||||
船舶減值損失(附註5)
|
6,694
|
-
|
||||||
出售船隻的虧損/(收益)(附註5)
|
21
|
370
|
||||||
股票薪酬(附註13)
|
2,285
|
6,360
|
||||||
衍生金融工具的非現金影響(附註15)
|
1,805
|
(706
|
)
|
|||||
遠期運費衍生工具公允價值變動(附註15)
|
-
|
41
|
||||||
其他非現金收費
|
130
|
29
|
||||||
遞延收益攤銷(附註5)
|
(37
|
)
|
(37
|
)
|
||||
被投資人收入中的權益
|
(69
|
)
|
(4
|
)
|
||||
營業資產和負債變動情況:
|
||||||||
(增加)/減少:
|
||||||||
遠期運費衍生品的限制性現金
|
-
|
216
|
||||||
應收貿易賬款
|
255
|
(7,843
|
)
|
|||||
盤存
|
(2,267
|
)
|
376
|
|||||
預付費用和其他流動資產
|
350
|
424
|
||||||
關聯方應收賬款
|
537
|
748
|
||||||
經理的應收賬款
|
(3,585
|
)
|
1,430
|
|||||
增加/(減少):
|
||||||||
應付帳款
|
(27
|
)
|
651
|
|||||
因關聯方原因
|
(7
|
)
|
(22
|
)
|
||||
應計負債
|
(2,705
|
)
|
(1,624
|
)
|
||||
歸功於經理們
|
(2,291
|
)
|
4,320
|
|||||
遞延收入
|
172
|
(197
|
)
|
|||||
經營活動提供的(用於)現金淨額
|
(35,972
|
)
|
20,336
|
|||||
投資活動的現金流:
|
||||||||
建造中船舶和購置船舶及其他資產的預付款
|
(388,660
|
)
|
(116,679
|
)
|
||||
船舶銷售所得現金收益(附註5)
|
362,887
|
7,656
|
||||||
限制性現金減少
|
7,034
|
23
|
||||||
限制性現金增加
|
(6,944
|
)
|
(6,775
|
)
|
||||
船體和機械保險收入
|
1,115
|
-
|
||||||
由投資活動提供/(用於)投資活動的淨現金
|
(24,568
|
)
|
(115,775
|
)
|
||||
融資活動的現金流:
|
||||||||
銀行貸款和資本租賃收益
|
151,763
|
95,936
|
||||||
貸款提前還款和還款
|
(158,699
|
)
|
(5,190
|
)
|
||||
已支付的融資費用
|
(25
|
)
|
(737
|
)
|
||||
發行普通股所得款項
|
-
|
51,454
|
||||||
與發行普通股有關的發售費用
|
-
|
(900
|
)
|
|||||
融資活動提供的(用於)現金淨額
|
(6,961
|
)
|
140,563
|
|||||
現金和現金等價物淨額(減少)/增加
|
(67,501
|
)
|
45,124
|
|||||
期初現金及現金等價物
|
208,056
|
181,758
|
||||||
期末現金和現金等價物
|
$
|
140,555
|
$
|
226,882
|
||||
*在此期間支付的現金用於:
|
||||||||
利息
|
$
|
23,279
|
$
|
23,575
|
2016年12月31日
|
(2017年6月30日) | |||||||
關聯方到期。
|
||||||||
海洋散裝海運公司及其附屬公司
|
$
|
922
|
$
|
148
|
||||
洲際船運公司(InterChart Shipping Inc.)
|
-
|
-
|
||||||
星海曼寧菲利普斯公司(Star Ocean Manning Philipines Inc.)
|
-
|
80
|
||||||
關聯方應收賬款
|
$
|
922
|
$
|
228
|
||||
因關聯方原因
|
||||||||
聯合船務有限公司
|
$
|
-
|
8
|
|||||
海洋散裝海運公司及其附屬公司
|
26
|
3
|
||||||
Sydelle利潤分享協議
|
159
|
|||||||
管理費和董事費
|
323
|
157
|
||||||
海洋散貨航運有限責任公司管理船舶
|
7
|
7
|
||||||
因關聯方原因
|
$
|
356
|
$
|
334
|
六個月期滿
六月三十日,
|
||||||||
2016
|
2017
|
|||||||
航程費用-圖表間
|
$
|
(1,650
|
)
|
$
|
(1,650
|
)
|
||
執行董事顧問費
|
(248
|
)
|
(250
|
)
|
||||
非執行董事薪酬
|
(75
|
)
|
(72
|
)
|
||||
寫字樓租賃-聯合海運有限公司。
|
(17
|
)
|
(17
|
)
|
||||
寫字樓租金-母校物業
|
-
|
(2
|
)
|
|||||
Sydelle利潤分享協議
|
-
|
(159
|
)
|
十二月三十一日,
2016
|
六月三十日,
2017
|
|||||||
潤滑劑
|
$
|
6,629
|
$
|
7,358
|
||||
掩體
|
7,905
|
6,800
|
||||||
總計
|
$
|
14,534
|
$
|
14,158
|
2016年12月31日
|
(2017年6月30日)
|
|||||||
成本
|
||||||||
船舶
|
$
|
2,037,737
|
$
|
2,165,892
|
||||
其他固定資產
|
1,898
|
1,984
|
||||||
總成本
|
2,039,635
|
2,167,876
|
||||||
累計折舊
|
(332,426
|
)
|
(370,933
|
)
|
||||
船舶和其他固定資產淨值
|
$
|
1,707,209
|
$
|
1,796,943
|
(i) | 2016年1月6日,本公司接收了Star Lutas船(前HN NE 197)。19,770美元的交付分期付款部分由Sinosure Facility項下提取的14,813美元提供資金。 |
(Ii) | 2016年1月8日,本公司接收了Kennadi(ex-HN 1080)船。21,229美元的交付分期付款部分由Sinosure Facility項下提取的14,478美元提供資金。 |
(Iii) | 2016年2月26日,該公司接收了星空海神號(前HN NE 198)。33,390美元的交付分期付款部分由DNB-SEB-CEXIM$227,500美元貸款項下提取的23,400美元提供。 |
(Iv) | 2016年3月2日,本公司接收了Mackenzie號船(不含HN 1081)。18,221美元的交付分期付款部分由Sinosure貸款項下提取的12,720美元提供資金。 |
(v) | 於二零一六年三月十一日及二零一六年六月六日,本公司接收了Star Marisa船(前HN 1359船)及Star Libra船(前HN 1372船),各船均受與CSSC(香港)航運有限公司(“CSSC”)訂立的光船租賃協議所規限,該協議在本公司的綜合財務報表中作為資本租賃入賬,詳情見2016年年報。 |
(i)
|
2017年3月1日,本公司接收了NewCastlemax船Star Virgo(ex-HN 1371),正如2016年年報中進一步描述的那樣,該船是通過與CSSC的光船租賃融資的,作為資本租賃入賬。
|
(Ii)
|
2017年3月28日,本公司從CSSC接收了NewCastlemax船Star Ariadne(ex-HN 1360),正如2016年年報中進一步描述的那樣,該船是通過作為資本租賃入賬的光船租賃提供資金的。
|
(Iii)
|
2017年3月2日,該公司達成協議,以每艘15,150美元的價格從第三方收購兩艘現代化的Kamsarmax幹散貨船。每艘船的載重量為81711噸,於2013年在江蘇新揚子江以高規格建造。Star Charis於2017年3月22日交付給公司,Star Suzanna於2017年5月15日交付給公司。2017年6月23日,本公司與荷蘭銀行簽署了一項新的貸款協議,本金總額為30,844美元,其中16,000美元用於為兩艘船提供部分資金(附註8)。
|
(Iv)
|
2017年6月2日,該公司達成協議,收購2011年在江蘇漢通船舶重工有限公司建造的載重量56582噸的Superramax船Diva,收購價格為10500美元。該船隻於2017年7月24日交付本公司(附註16),並取代已出售的Star Eleonora船隻,成為DNB$120,000融資(附註8)項下的質押船隻。
|
十二個月期末
|
金額
|
|||
2018年6月30日
|
$
|
22,465
|
||
2019年6月30日
|
29,691
|
|||
2020年6月30日
|
32,764
|
|||
2021年6月30日
|
32,452
|
|||
2022年6月30日
|
32,500
|
|||
2023年6月30日及其後
|
163,218
|
|||
資本租賃最低付款總額
|
$
|
313,090
|
||
未攤銷遞延融資費
|
37
|
|||
租賃承諾總額(淨額)
|
$
|
313,053
|
||
不包括光船利息
|
78,217
|
|||
租賃承諾額總額
|
234,836
|
|||
租賃承諾額--當前部分
|
9,120
|
|||
租賃承諾額--非當期部分
|
225,716
|
十二月三十一日,
2016
|
六月三十日,
2017
|
|||||||
預付貨場分期付款和公允價值調整
|
$
|
32,602
|
$
|
30,102
|
||||
購置船舶的預付款(附註5)
|
-
|
1,050
|
||||||
光船資本租賃-預付租金和手續費
|
25,272
|
10,460
|
||||||
資本化利息和融資成本
|
4,966
|
3,590
|
||||||
其他資本化成本
|
1,730
|
1,270
|
||||||
總計
|
$
|
64,570
|
$
|
46,472
|
i. | A部分本金為16,000美元,於2017年6月27日提取,用於為收購Star Charis和Star Suzanna提供部分資金,這兩艘船建造於2013年,載重量分別為81,711載重量噸,分別於2017年3月和5月收購(附註5)。這一批將於2022年6月到期,分20個季度償還,其中前四期的金額為1,000美元,其餘16期的金額為360美元,從2017年9月開始償還,最後一筆氣球付款為6,240美元,與最後一期一起支付。 |
二、 | B部分本金為14,844美元,於2017年7月7日提取,為蒼鷺船隻融資機制下的所有未償債務進行再融資。B部分由明星安吉麗娜和明星格温妮絲擔保。這一批將於2022年6月到期,從2018年7月開始,分17次按季度等額償還640美元,最後一次氣球付款3964美元,與最後一期一起支付。 |
—
|
船舶總價值佔擔保貸款的最低百分比(擔保覆蓋率或“SCR”);
|
— | 總負債與調整後市值總資產的最高比率; |
— | EBITDA與利息覆蓋率的最低比率; |
— | 最低流動資金;以及 |
— | 最低市值調整後的淨值。 |
十二個月期末
|
金額
|
|||
2018年6月30日
|
$
|
7,532
|
||
2019年6月30日
|
267,630
|
|||
2020年6月30日
|
210,064
|
|||
2021年6月30日
|
135,246
|
|||
2022年6月30日
|
83,078
|
|||
2023年6月30日及其後
|
64,143
|
|||
長期債務總額
|
$
|
767,693
|
||
未攤銷遞延融資費
|
8,263
|
|||
長期債務總額,淨額
|
$
|
759,430
|
||
長期債務的當期部分
|
7,532
|
|||
長期債務,淨額
|
751,898
|
六個月期滿
六月三十日,
|
||||||||
2016
|
2017
|
|||||||
長期債務利息和資本租賃
|
$
|
19,651
|
$
|
23,008
|
||||
減去:利息資本化
|
$
|
(2,578
|
)
|
$
|
(1,260
|
)
|
||
利率互換損失轉利息和利率互換損失的重新分類調整
來自其他全面收入的融資成本(附註15)
|
$
|
667
|
$
|
473
|
||||
遞延財務費用攤銷
|
$
|
1,561
|
$
|
1,288
|
||||
其他銀行和財務費用
|
$
|
393
|
$
|
257
|
||||
利息和融資成本
|
$
|
19,694
|
$
|
23,766
|
截至6月30日的6個月期間,
|
||||||||
2016
|
2017
|
|||||||
收入/(虧損):
|
||||||||
淨收益/(虧損)
|
$
|
(81,696
|
)
|
$
|
(26,229
|
)
|
||
每股基本收益/(虧損):
|
||||||||
加權平均已發行普通股,基本股
|
43,880,713
|
62,188,645
|
||||||
每股基本收益/(虧損)
|
$
|
(1.86
|
)
|
$
|
(0.42
|
)
|
||
稀釋證券的影響:
|
||||||||
非既得股的讓渡效果
|
-
|
-
|
||||||
加權平均已發行普通股,稀釋後
|
43,880,713
|
62,188,645
|
||||||
稀釋後每股收益/(虧損)
|
$
|
(1.86
|
)
|
$
|
(0.42
|
)
|
數量
選項
|
加權平均
行權價格
|
加權平均
授予日期
公允價值
|
||||||||||
選項
|
||||||||||||
截至2016年1月1日未償還
|
104,250
|
$
|
27.5
|
$
|
7.0605
|
|||||||
授與
|
-
|
-
|
-
|
|||||||||
既得
|
-
|
-
|
-
|
|||||||||
截至2016年6月30日的未償還款項
|
104,250
|
$
|
27.5
|
$
|
7.0605
|
|||||||
數量
選項
|
加權平均
行權價格
|
加權平均
授予日期
公允價值
|
||||||||||
選項
|
||||||||||||
截至2017年1月1日未償還
|
104,250
|
$
|
27.5
|
$
|
7.0605
|
|||||||
授與
|
-
|
-
|
-
|
|||||||||
既得
|
-
|
-
|
-
|
|||||||||
截至2017年6月30日的未償還款項
|
104,250
|
$
|
27.5
|
$
|
7.0605
|
數量
股票
|
加權平均
授予日期
公允價值
|
|||||||
截至2016年1月1日的未歸屬
|
135,230
|
$
|
17.75
|
|||||
授與
|
690,000
|
3.75
|
||||||
取消
|
(1,685
|
)
|
17.75
|
|||||
既得
|
(133,545
|
)
|
17.75
|
|||||
截至2016年6月30日的未歸屬
|
690,000
|
$
|
3.75
|
|||||
截至2017年1月1日的未歸屬
|
385,000
|
$
|
4.82
|
|||||
授與
|
944,000
|
9.59
|
||||||
既得
|
(305,000
|
)
|
4.94
|
|||||
截至2017年6月30日未歸屬
|
1,024,000
|
$
|
9.18
|
截至6月30日的12個月期間,
|
||||||||||||||||||||||||||||
+流入/-流出
|
總計
|
2018
|
2019
|
2020
|
2021
|
2022
|
2023年和
此後
|
|||||||||||||||||||||
未來、最低、不可取消的包機收入(1)
|
$
|
32,960
|
$
|
32,960
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
|||||||||||||||||||
船舶經營租賃項下的未來、最低、不可撤銷租賃付款(2)
|
(552
|
)
|
(552
|
)
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
|||||||||||||||||||
光船承諾租船(3)
|
(56,382
|
)
|
(1,517
|
)
|
(4,681
|
)
|
(4,646
|
)
|
(4,609
|
)
|
(4,570
|
)
|
(36,359
|
)
|
||||||||||||||
總計
|
$
|
(23,974
|
)
|
$
|
30,891
|
$
|
(4,681
|
)
|
$
|
(4,646
|
)
|
$
|
(4,609
|
)
|
$
|
(4,570
|
)
|
$
|
(36,359
|
)
|
(1) | 這些金額代表現有的不可取消的時間和貨運租約在到期前產生的最低合同租船收入,扣除地址佣金,假設除與預定的臨時檢驗和船舶特別檢驗有關的停租天數外,沒有其他停租天數。 |
(2) | 這些金額代表該公司根據對阿斯塔科斯的經營租賃安排所作的承諾。租約已於2017年8月到期。 |
(3) | 該金額代表公司在建造中船舶的光船租賃安排下對租賃費的承諾。光船租賃費包括固定部分和可變部分;可變部分是根據截至2017年6月30日的6個月LIBOR利率1.45%計算的。 |
名義金額
|
||||||||||
交易對手
|
開始
|
期滿
|
固定費率
|
(2017年6月30日)
|
||||||
高盛
|
2014年10月1日
|
2018年4月1日
|
1.7925
|
%
|
98,099
|
|||||
高盛
|
2014年10月1日
|
2018年4月1日
|
1.8075
|
%
|
98,099
|
|||||
高盛
|
2014年10月1日
|
2018年4月1日
|
2.0675
|
%
|
39,240
|
|||||
高盛
|
2014年10月1日
|
2018年4月1日
|
1.8450
|
%
|
98,099
|
|||||
高盛
|
2014年10月1日
|
2018年4月1日
|
1.8025
|
%
|
58,860
|
|||||
HSH-明星挑戰者
|
2014年9月30日
|
2018年9月28日
|
1.7650
|
%
|
6,719
|
|||||
HSH-星際戰鬥機
|
2014年9月30日
|
2018年9月28日
|
1.7650
|
%
|
6,854
|
|||||
法國農業信貸銀行(Credit Agricole-Star Borealis)
|
2014年11月10日
|
2018年8月9日
|
1.7200
|
%
|
21,986
|
|||||
法國農業信貸銀行--北極星
|
2014年8月11日
|
2018年11月9日
|
1.7050
|
%
|
23,132
|
|||||
總計
|
$
|
451,088
|
截至6月30日的6個月期間,
|
||||||||
2016
|
2017
|
|||||||
未經審計的簡明合併經營報表
|
||||||||
衍生金融工具損益,淨額
|
||||||||
解除會計套期保值關係後高盛掉期的未實現損益(2015年4月1日)
|
$
|
(1,930
|
)
|
$
|
1,642
|
|||
解除會計套期保值關係後高盛掉期的已實現損益(2015年4月1日)
|
(2,709
|
)
|
(1,542
|
)
|
||||
核銷與預測交易有關的未實現虧損,這些交易不再被認為可能從其他全面收益/(虧損)中重新分類
|
(42
|
)
|
-
|
|||||
衍生金融工具總損益,淨額
|
$
|
(4,681
|
)
|
$
|
100
|
|||
利息和融資成本
|
||||||||
從其他綜合收益/(虧損)轉至利息和融資成本的利率掉期損失的重新分類調整(附註8)
|
(667
|
)
|
(473
|
)
|
||||
確認的總損益
|
$
|
(667
|
)
|
$
|
(473
|
)
|
||
遠期運費協議的損益
|
||||||||
遠期運費協議的已實現損益
|
283
|
(500
|
)
|
|||||
遠期運費協議的未實現收益/(虧損)
|
-
|
(41
|
)
|
|||||
確認的總損益
|
$
|
283
|
$
|
(541
|
)
|
1級: | 相同資產或負債的活躍市場報價 |
第2級: | 由市場數據證實的可觀察到的基於市場的投入或不可觀察到的投入 |
第3級: | 未經市場數據證實的不可察覺的投入 |
重要的其他可觀察到的輸入(級別2)
|
|||||||||||||
2016年12月31日
|
(2017年6月30日)
|
||||||||||||
(未指定為
現金流對衝)
|
(指定為
現金流對衝)
|
(未指定為
現金流對衝)
|
(指定為
現金流對衝)
|
||||||||||
資產
|
|||||||||||||
遠期運費協議-資產頭寸
|
$
|
41
|
-
|
$
|
-
|
-
|
|||||||
總計
|
$
|
41
|
-
|
$
|
-
|
-
|
|||||||
負債
|
|||||||||||||
遠期貨運協議-負債狀況
|
$
|
-
|
-
|
$
|
-
|
-
|
|||||||
利率掉期-負債頭寸
|
$
|
2,908
|
437
|
$
|
1,963
|
241
|
|||||||
總計
|
$
|
2,908
|
437
|
$
|
1,963
|
241
|
(i) | 5626美元與出售Star Michele有關。如附註5所述,本公司於二零一六年三月至三十一日正就出售該船隻進行談判,並於二零一六年四月達成出售協議。*該船隻的賬面價值減去其協定售價減去銷售成本後減記至其公允價值。 |
(Ii) | 1068美元涉及2016年2月終止兩份造船合同。 |
- | 於二零一七年七月,本公司透過荷蘭銀行(ABN AMRO Bank N.V.)的B部分為蒼鷺船隻融資30,844美元(附註8)。 |
- | 2017年7月,本公司通過簽署所有相應的補充協議完成了重組。 |