Waller Lansden Dortch&Davis，LLP
	聯合街511號，2700套房	615.244.6380	主幹道
	郵政信箱198966	615.244.6804	傳真
	田納西州納什維爾，郵編：37219-8966	Wallerlaw.com

2020年8月10日

美國證券交易委員會

公司財務部

技術辦公室

華盛頓特區，郵編：20549

發信人：拉里·斯皮格爾和馬修·克里斯皮諾

尊敬的斯皮格爾先生和克里斯皮諾先生：

Kubient，Inc.( “公司”)收到上述意見函(“意見信”)，內容涉及公司於2020年8月10日向美國證券交易委員會(“證監會”)提交的表格S-1註冊説明書第4號生效前修正案(“第四修訂版註冊説明書”)。 我們代表公司就員工提供的第四份經修訂的註冊書( )的意見作出迴應。

為方便起見， 這封信的格式是以粗體斜體文本複製您的編號註釋。結合這些答覆， 公司已於今天向證監會提交了其表格 S-1第四次修訂註冊聲明(以下簡稱“修訂”)的第5號生效前修正案。

2020年8月10日提交的S-1/A表格

管理層對財務狀況和經營概覽結果的討論和分析，第37頁

回覆：針對 員工的意見，公司在第38頁披露了單位發行價的30%折扣， 將如何計入轉換，以及由此產生的費用。

財務報表

注1-業務組織、運營性質、風險和不確定性以及陳述依據

未經審計的形式信息，第 F-5頁

庫比恩特公司(Kubient，Inc.)

2020年8月10日

第2頁

迴應：針對 員工的意見，公司在F-5頁披露了單位發行價30%的折扣，以及預計確認約270萬美元的費用，其中包括(I)確認受益的 轉換功能1,917,184美元，以及(Ii)加速現有的未攤銷債務折扣812,349美元。估計的費用 270萬美元已反映在截至2020年3月31日的未經審計的備考資產負債表F-1頁，作為累計赤字和額外實收資本的增加 。

此外，公司更新了第35頁的資本化 披露，以預計270萬美元的費用作為累計虧損和額外實收資本的增加 。

陳列品

回覆：針對 員工的意見，公司已要求我們更新我們的意見，該意見作為附件5.1附在修正案的附件中。

***

請注意， 公司在修正案中包括了一些修改，而不是針對員工意見的修改，例如反映了 由於交易規模(包括可能的超額配售)從10,925,000美元增加到12,650,000美元而增加的FINRA申請費。

我們感謝 有機會回覆您可能有的任何進一步意見。如果您在複習過程中有任何問題，或者我可以提供任何幫助，請 請不要猶豫與我聯繫。