美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
表格：
(標記一)
| 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)節規定的季度報告 |
在截至本季度末的季度內
根據1934年“證券交易法”第13或15(D)節提交的過渡報告 |
由_至_的過渡期
佣金檔案編號
(註冊人的確切姓名載於其章程)
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(公司或組織的州或其他管轄權) |
| (税務局僱主 |
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(主要行政辦公室地址) |
| (郵政編碼) |
註冊人的電話號碼，包括區號：(
根據該法第12(B)款登記的證券：
每節課的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 |
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年證券交易法第(13)或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)註冊人在過去90天內一直遵守提交要求。
☒ |
| 不是 | ☐ |
用複選標記表示註冊人是否已在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。
☒ |
| 不是 | ☐ |
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司還是新興的成長型公司。請參閲《交易法》規則第312b-2條中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義(勾選一)。
大型加速濾波器 | ☐ |
| ☒ | |
非加速文件服務器 | ☐ |
| 規模較小的報告公司 | |
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| 新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司，用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據交易所法案第2913(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如交易法規則第312b-2條所定義)。
是 |
| 不是 | ☒ |
註明截至最後實際可行日期，發行人所屬各類普通股的流通股數量。
2021年4月28日發行的普通股-
截至2021年4月28日已發行的B類普通股-
馬庫斯公司
索引
| 頁面 | |||
第一部分-財務信息 | ||||
第一項。 | 合併財務報表： | |||
合併資產負債表(2021年4月1日和2020年12月31日) | 3 | |||
合併損益表(損益表) | 5 | |||
綜合全面收益表(損益表) | 6 | |||
合併現金流量表 | 7 | |||
合併財務報表的簡明附註 | 8 | |||
第二項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 19 | ||
第三項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 29 | ||
項目4. | 管制和程序 | 29 | ||
第二部分-其他資料 | ||||
第1A項 | 風險因素 | 30 | ||
第二項。 | 未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 30 | ||
項目4. | 礦場安全資料披露 | 30 | ||
第6項 | 陳列品 | 31 | ||
簽名 | S-1 | |||
2
第一部分：金融信息
第一項：合併財務報表
馬庫斯公司
合併資產負債表
4月1日， | 12月31日， | |||||
(以千為單位，不包括每股和每股數據) |
| 2021 |
| 2020 | ||
資產 |
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流動資產： |
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現金和現金等價物 | $ | | $ | | ||
受限現金 |
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應收賬款，扣除準備金#美元 |
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應收政府補助金 | — | | ||||
可退還的所得税 |
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持有待售資產 | | | ||||
其他流動資產 |
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流動資產總額 |
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財產和設備： |
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土地及改善工程 |
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建築物及改善工程 |
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租賃權的改進 |
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傢俱、固定裝置和設備 |
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融資租賃使用權資產 |
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在建 |
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總資產和設備 |
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減去累計折舊和攤銷 |
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淨資產和設備 |
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經營性租賃使用權資產 | |
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其他資產： |
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對合資企業的投資 |
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商譽 |
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其他 |
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其他資產總額 |
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總資產 | $ | | $ | | ||
請參閲合併財務報表所附的簡明附註。
3
馬庫斯公司
合併資產負債表
| 4月1日， |
| 12月31日， | |||
(以千為單位，不包括每股和每股數據) |
| 2021 |
| 2020 | ||
負債和股東權益 |
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流動負債： |
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應付帳款 | $ | | $ | | ||
所得税以外的其他税種 |
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應計補償 |
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其他應計負債 |
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短期借款 | | | ||||
融資租賃義務的當期部分 |
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經營租賃義務的當期部分 |
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長期債務的當期到期日 |
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流動負債總額 |
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融資租賃義務 |
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經營租賃義務 |
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長期債務 |
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遞延所得税 |
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其他長期債務 | | | ||||
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股本： |
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馬庫斯公司應佔股東權益 | ||||||
優先股，$ |
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普通股，$ |
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B類普通股，$ |
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超出面值的資本 |
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留存收益 |
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累計其他綜合損失 |
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減去國庫普通股成本( |
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馬庫斯公司應佔股東權益總額 |
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非控股權益 |
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總股本 |
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總負債和股東權益 | $ | | $ | | ||
請參閲合併財務報表所附的簡明附註。
4
馬庫斯公司
合併損益表(損益表)
13周後結束 | ||||||
| 4月1日， |
| 3月26日， | |||
(單位為千，每股數據除外) |
| 2021 |
| 2020 | ||
收入： |
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劇院門票 | $ | | $ | | ||
房間 |
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劇院特許權 |
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食品和飲料 |
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其他收入 |
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費用報銷 |
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總收入 |
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成本和費用： |
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大區運營 |
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房間 |
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劇院特許權 |
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食品和飲料 |
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廣告和營銷 |
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行政性 |
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折舊及攤銷 |
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租金 |
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財產税 |
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其他運營費用 |
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減損費用 | — | | ||||
已報銷的費用 |
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總成本和費用 |
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營業虧損 |
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其他收入(費用)： |
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投資收益(虧損) |
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利息支出 |
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其他費用 |
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處置財產、設備和其他資產的損益 |
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未合併合資企業的淨股本損失 |
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所得税前淨虧損 |
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所得税優惠 |
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淨損失 |
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可歸因於非控股權益的淨虧損 |
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可歸因於馬庫斯公司的淨虧損 | $ | ( | $ | ( | ||
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每股淨虧損-基本： |
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普通股 | $ | ( | $ | ( | ||
B類普通股 | $ | ( | $ | ( | ||
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每股淨虧損-稀釋後： |
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普通股 | $ | ( | $ | ( | ||
B類普通股 | $ | ( | $ | ( | ||
請參閲合併財務報表所附的簡明附註。
5
馬庫斯公司
綜合全面收益表(損益表)
13周後結束 | ||||||
| 4月1日， |
| 3月26日， | |||
(單位：千) |
| 2020 |
| 2020 | ||
淨損失 | $ | ( | $ | ( | ||
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其他綜合收益(虧損)，税後淨額： |
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攤銷與養卹金有關的淨精算損失和先前服務抵免，扣除税收影響淨額#美元 |
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利率互換的公平市場價值調整，扣除税收影響(利益)後淨額為#美元。 |
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計入利息支出的利率互換的重新分類調整，扣除税收影響$ |
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其他綜合收益(虧損) |
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綜合損失 |
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可歸因於非控股權益的綜合損失 |
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馬庫斯公司的綜合虧損 | $ | ( | $ | ( | ||
請參閲合併財務報表所附的簡明附註。
6
馬庫斯公司
合併現金流量表
13周後結束 | ||||||
(單位：千) | 2021年4月1日 |
| 2020年3月26日 | |||
經營活動： |
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淨損失 | $ | ( | $ | ( | ||
對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行調整： |
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合資企業投資虧損 |
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(收益)處置財產、設備和其他資產的損失 |
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減損費用 |
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折舊及攤銷 |
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債務發行成本攤銷 |
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基於股份的薪酬 | | | ||||
遞延所得税 |
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其他長期負債 |
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公司股票對儲蓄和利潤分享計劃的貢獻 | |
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營業資產和負債變動情況： |
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應收賬款 |
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應收政府補助金 |
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其他資產 | |
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經營租約 |
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應付帳款 |
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所得税 |
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所得税以外的其他税種 |
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應計補償 |
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其他應計負債 | ( |
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調整總額 |
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用於經營活動的現金淨額 |
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投資活動： |
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資本支出 |
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處置財產、設備和其他資產所得收益 |
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其他投資活動 |
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投資活動提供(用於)的現金淨額 |
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融資活動： |
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債務交易： | ||||||
循環信貸貸款的借款收益 |
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償還循環信貸貸款 | ( |
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償還短期借款 | ( | — | ||||
長期債務的本金支付 | ( | ( | ||||
發債成本 |
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融資租賃義務的本金支付 |
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股權交易： |
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庫存股交易，股票期權除外 |
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股票期權的行使 |
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支付的股息 |
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融資活動提供的現金淨額 | |
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現金、現金等價物和限制性現金淨增(減) | ( | | ||||
期初現金、現金等價物和限制性現金 |
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期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | | $ | | ||
補充信息： | ||||||
支付的利息，扣除資本化金額後的淨額 | $ | | $ | | ||
已退還的所得税(已交) | | ( | ||||
增加財產、設備和其他資產的應付帳款變動 | | ( | ||||
請參閲合併財務報表所附的簡明附註。
7
馬庫斯公司
合併財務報表的濃縮附註
截至2021年4月1日的13周
1.一般規定
列報基礎-截至2021年4月1日和2020年3月26日的13周未經審計的綜合財務報表由本公司編制。管理層認為，所有調整，包括為公平列報2021年4月1日未經審計的中期財務信息以及所有列報期間所需的正常經常性調整，都已完成。過渡期的經營業績不一定代表全年或其他過渡期的經營業績。然而，未經審計的綜合財務報表應與公司在截至2020年12月31日的年度報告10-K表格中包括的經審計的綜合財務報表一併閲讀。
會計政策-有關公司會計政策的説明，請參閲公司截至2020年12月31日的財政年度經審計的綜合財務報表(包括腳註)，該報表包含在公司該年度的Form 10-K年報中。
在截至2021年4月1日的13周內，除因採用財務會計準則委員會(FASB)會計準則更新(ASU)第2020-06號所導致的變化外，公司的重大會計政策沒有發生重大變化。具有轉換和其他期權的債務(分主題470-20)和衍生工具和套期保值-實體自有股權的合同(分主題815-40)：實體自有股權的可轉換工具和合同的會計。最新的可轉換債務政策將從2021年1月1日起在公司的財務報表中前瞻性地應用。歷史可比期間報告的財務信息沒有修訂，並繼續根據歷史期間有效的會計準則報告。有關詳細討論，請參閲註釋4。
折舊及攤銷折舊及攤銷-物業及設備的折舊及攤銷以資產的估計使用年限或任何相關租賃期限中較短的較短者為基準，採用直線法計提。折舊費用總額為$
持有待售資產-預期在未來12個月內出售並符合其他相關持有待售準則的長期資產被分類為持有待售資產，並計入綜合資產負債表的流動資產內。持有待售資產按賬面價值或公允價值減去出售資產成本中較低者計量。截至2021年4月1日和2020年12月31日，持有待售資產主要由過剩土地組成。
長期資產-公司定期考慮是否存在長期資產的減值指標。這包括定量和定性因素，包括評估長期資產的歷史實際經營業績和評估近期事件和交易對長期資產的潛在影響。如有該等指標，本公司會評估該等資產的估計未貼現未來現金流量之和是否少於其賬面值，以確定該等長期資產是否可收回。如果長期資產無法收回，本公司將根據資產賬面價值超過其公允價值確認任何減值損失。在截至2020年3月26日的13周內，本公司確定存在減值指標。因此，本公司評估其物業及設備的價值及經營租賃使用權資產的價值，並記錄減值費用(如附註3所述)。截至2021年4月1日止13周內並無發現減值指標。
商譽-公司每年評估商譽減值，如果某些指標出現，則更頻繁地評估商譽減值。公司在會計年度的最後一天進行年度減值測試。商譽在報告單位水平進行減值測試，確定為運營部門水平。在審核減值商譽時，本公司會考慮報告單位賬面價值之上的超額公允價值金額、自上次量化測試以來的時間以及其他因素，以決定是否首先進行定性測試。在進行定性測試時，本公司評估眾多因素，以確定其報告單位的公允價值是否比其賬面價值更有可能低於其賬面價值。該公司評估的定性因素包括其股價、財務業績、所在行業的市場和競爭因素，以及報告單位特有的其他事件。如果本公司得出結論認為其報告單位的公允價值很可能低於其賬面價值，本公司將通過將報告單位的賬面價值與估計公允價值進行比較來進行量化減值測試。
8
在截至2020年3月26日的13周內，本公司確定存在減損指標，並進行了定量測試。為了確定公允價值，該公司使用了基於截至量化測試日期可獲得的信息的假設，包括市場數據和預測的未來現金流量(第三級定價投入)。該公司隨後利用這些信息來確定公允價值。截至2020年3月26日止13周內，本公司確定其商譽的公允價值大於賬面價值，不需要減值。在截至2021年4月1日的13周內，沒有發現任何損害指標。
商標無形資產-該公司在收購Movie Tavern時記錄了一項商標無形資產，該資產被確定為無限期的。本公司至少每年或每當事件或環境變化顯示賬面價值可能無法收回時，對其商號無形資產進行減值審查。在截至2020年3月26日的13周內，本公司確定存在減值指標。因此，公司評估了其商號無形資產的價值，並記錄了減值費用#美元。
每股收益(虧損)-普通股和B類普通股的每股淨收益(EPS)採用兩類法計算。每股基本淨收益(虧損)的計算方法是將淨收益(虧損)除以已發行普通股的加權平均數。每股攤薄淨收益(虧損)的計算方法是將淨收益(虧損)除以已發行普通股的加權平均數，並使用國庫法根據稀釋股票期權和可轉換債務工具的影響進行調整。當稀釋為普通股時，可轉換的B類普通股在IF轉換的基礎上反映。普通股每股攤薄淨收益(虧損)的計算假設B類普通股在有淨收益的期間進行轉換，因為它將稀釋到普通股每股收益，而B類普通股的稀釋每股淨收益(虧損)不假設這些股票的轉換。
普通股持有者有權獲得相當於以下金額的每股現金股息
下表説明瞭普通股和B類普通股基本和稀釋後每股淨收益(虧損)與淨收益(虧損)的計算，並提供了加權平均基本和稀釋後流通股數量的對賬：
13周後結束 | ||||||
| 2021年4月1日 |
| 2020年3月26日 | |||
(單位：萬人，每股收益除外) | ||||||
分子： |
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可歸因於馬庫斯公司的淨虧損 | $ | ( | $ | ( | ||
分母： | ||||||
基本每股收益的分母 |
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稀釋性員工股票期權的效應 |
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稀釋每股收益的分母 |
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每股淨虧損-基本： | ||||||
普通股 | $ | ( | $ | ( | ||
B類普通股 | $ | ( | $ | ( | ||
每股淨虧損-稀釋後： |
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普通股 | $ | ( | $ | ( | ||
B類普通股 | $ | ( | $ | ( | ||
對於公司報告淨虧損的期間，普通股等價物不包括在每股稀釋虧損的計算中，因為納入普通股等價物將產生反稀釋效應。
9
截至2021年4月1日和2020年3月26日的13周，影響馬庫斯公司股東權益總額和非控股權益的股東權益活動情況如下(單位：千，不包括每股數據)：
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| 股東大會 |
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股權投資 | |||||||||||||||||||||||||||
積累的數據 | 可歸因於 | ||||||||||||||||||||||||||
B級： | 資本市場 | 其他類型 | 為了實現這一目標 | 非政府組織 | |||||||||||||||||||||||
普普通通 | 常見問題 | 超額完成。 | 留存的 | 綜合管理 | 財政部： | 馬庫斯。 | 控制力 | 總計： | |||||||||||||||||||
股票 | 股票 | 的標準桿 | 收益 | 損失 | 股票 | 公司 | 利益 | 權益 | |||||||||||||||||||
2020年12月31日的餘額 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | |||||||||
採用ASU第2020-06號(見附註4) | — | — | ( | | — | — | ( | — | ( | ||||||||||||||||||
股票期權的行使 |
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購買庫存股 |
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儲蓄和利潤分享貢獻 |
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庫存股再發行 |
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發行非既有股票 |
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基於共享的薪酬 |
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B類普通股的轉換 |
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綜合收益(虧損) |
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2021年4月1日的餘額 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | |||||||||
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| 股東大會 |
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股權投資 | |||||||||||||||||||||||||||
積累的數據 | 可歸因於 | ||||||||||||||||||||||||||
B級： | 資本市場 | 其他類型 | 為了實現這一目標 | 非政府組織 | |||||||||||||||||||||||
常見問題 | 常見問題 | 超額完成。 | 留存的 | 綜合管理 | 財政部： | 馬庫斯。 | 控制力 | 總計： | |||||||||||||||||||
股票 | 股票 | 的標準桿 | 收益 | 損失 | 股票 | 公司 | 利益 | 權益 | |||||||||||||||||||
2019年12月26日的餘額 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | |||||||||
現金股息： |
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儲蓄和利潤分享貢獻 |
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綜合損失 |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( |
| ( |
| ( | |||||||||
2020年3月26日的餘額 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | |||||||||
累計其他全面虧損-在隨附的綜合資產負債表中列報的累計其他全面虧損包括以下內容，所有列報的税後淨額如下：
| 4月1日， |
| 12月31日， | |||
2021 | 2020 | |||||
(單位：萬人) | ||||||
利率互換協議的未確認虧損 | $ | ( | $ | ( | ||
未確認的養老金負債精算損失淨額 |
| ( |
| ( | ||
$ | ( | $ | ( | |||
公允價值計量-某些金融資產和負債在合併財務報表中按公允價值記錄。有些是在經常性的基礎上衡量的，而另一些是在非經常性的基礎上衡量的。按經常性基礎計量的金融資產和負債是指每次編制財務報表時調整為公允價值的資產和負債。按非經常性基礎計量的金融資產和負債是在重大事件發生時調整為公允價值的資產和負債。公允價值計量假設出售資產或轉移負債的交易發生在資產或負債的主要市場，或在沒有主要市場的情況下，發生在資產或負債的最有利市場。
公司按公允價值計量的資產和負債分為以下類別之一：
1級*-公允價值基於截至報告日期相同工具在活躍市場的報價的資產或負債。分別於2021年4月1日和2020年12月31日，本公司的美元
2級-公允價值基於截至報告日期直接或間接可見的定價投入的資產或負債。分別於2021年4月1日和2020年12月31日，本公司的美元
10
3級-公允價值基於具有重大不可觀察到的定價輸入的估值模型的資產或負債，並導致使用管理層估計。截至2021年4月1日和2020年12月31日，本公司所有按公允市場價值經常性計量的記錄資產或負債均未使用第3級定價投入進行估值。按非經常性基礎計量的資產和負債在附註3中討論。
固定福利計劃-公司無資金支持的非限定固定福利計劃的定期養老金淨成本的組成部分如下：
13周 | 13周 | |||||
告一段落 | 告一段落 | |||||
| 2021年4月1日 |
| 2020年3月26日 | |||
(單位：萬人) | ||||||
服務成本 | $ | | $ | | ||
利息成本 |
| |
| | ||
先前服務費用和精算損失的淨攤銷 |
| |
| | ||
定期養老金淨成本 | $ | | $ | | ||
服務成本計入行政費用，所有其他組成部分計入綜合收益表營業收入以外的其他費用。
收入確認-截至2021年4月1日和2020年3月26日的13周，按業務部門劃分的收入如下(以千為單位)：
截至2021年4月1日的13周 | ||||||||||||
| 可報告的細分市場 | |||||||||||
戲院 |
| 酒店/度假村 |
| 公司 |
| 總計 | ||||||
劇院門票 | $ | | $ | — | $ | — | $ | | ||||
房間 |
| — |
| |
| — |
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劇院特許權 |
| |
| — |
| — |
| | ||||
食品和飲料 |
| — |
| |
| — |
| | ||||
其他收入(1) |
| |
| |
| |
| | ||||
費用報銷 |
| |
| |
| — |
| | ||||
總收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
截至2020年3月26日的13周 | ||||||||||||
可報告的細分市場 | ||||||||||||
| 戲院 |
| 酒店/度假村 |
| 公司 |
| 總計 | |||||
劇院門票 | $ | | $ | — | $ | — | $ | | ||||
房間 |
| — |
| |
| — |
| | ||||
劇院特許權 |
| |
| — |
| — |
| | ||||
食品和飲料 |
| — |
| |
| — |
| | ||||
其他收入(1) |
| |
| |
| |
| | ||||
費用報銷 |
| |
| |
| — |
| | ||||
總收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
| (1) | 包括在其他收入中的是與租金收入相關的非實質性金額，不被視為與客户簽訂合同的收入。 |
該公司從與客户的合同中遞延的收入為#美元。
11
截至2021年4月1日，分配給公司預售門票銷售項下剩餘履約義務的交易價為$
截至2021年4月1日，分配給與酒店及度假村未兑換禮品卡金額相關的剩餘履約義務的交易價格金額為$
該公司的大部分收入是在不到一年的時間內從原始合同中確認的。
新的會計公告-2021年1月1日，公司通過了會計準則更新(ASU)第2019-12號，所得税(話題740)：簡化所得税的核算。ASU第2019-12號修正案旨在通過刪除第740主題中一般原則的某些例外，簡化所得税的核算。修正案還通過澄清和修訂現有指導意見，改進了對專題740其他領域普遍接受的會計原則的一致適用，並簡化了這些原則。採用新準則並未對公司的綜合財務報表產生實質性影響。
2021年1月1日，公司提前採用ASU第2020-06號，債務-有轉換和其他期權的債務(分主題470-20)和衍生工具和套期保值-實體自有股權的合同(分主題815-40)：實體自有股權的可轉換工具和合同的會計。分主題470-20旨在簡化某些具有負債和權益特徵的金融工具的會計處理，包括可轉換工具和實體自有權益合同。有關詳細討論，請參閲註釋4。
2020年3月，FASB發佈了ASU第2020-04號，參考匯率改革(主題848)：促進參考匯率改革對財務報告的影響。本次更新中的修訂提供了可選的權宜之計和例外，用於將普遍接受的會計原則應用於參考倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)或預計將因參考匯率改革而停止的另一參考利率的合約、對衝關係和其他交易。ASU No.2020-04的有效期為2020年3月12日至2022年12月31日。當選擇替代率時，公司將評估新標準對其合併財務報表的影響。
2、新冠肺炎疫情的影響
新冠肺炎疫情對世界和公司的兩個業務部門都產生了前所未有的影響。局勢繼續動盪，社會和經濟影響廣泛。作為電影院、酒店和度假村、餐館和酒吧的運營商，每一家都由客户和客人聚集在一起的空間組成，公司的業務受到聯邦、州和地方政府為控制疫情蔓延而採取的保護行動以及客户對此類行動的反應或反應的重大影響。除其他外，這些行動包括宣佈國家和國家進入緊急狀態，鼓勵社會距離，限制行動和集會自由，強制關閉非必要的企業，發佈宵禁，限制商業能力，強制戴口罩併發布原地避難、檢疫和呆在家裏的命令。
2021財年第一季度伊始，該公司
12
該公司從2021財年第一季度開始，所有8家公司所有的酒店和所有管理的酒店都開業了，只有一家除外。截至2021財年第一季度末，公司的兩家安全屋® 餐廳和酒吧仍然暫時關閉，但該公司在其酒店和度假村的大多數餐廳和酒吧都是開放的，按照適用的州和地方限制和指導方針經營。與前幾年相比，該公司的大多數酒店和餐廳的收入都大幅減少。
自新冠肺炎危機爆發以來，公司一直在積極保存現金和增強流動性。在2020財年，公司獲得了額外的融資，並修改了以前的債務契約(參見公司截至2020年12月31日的年度報告Form 10-K中的附註7)。在截至2021年4月1日的13周內，公司收到了剩餘的美元
在2021財年第一季度，該公司提交了#美元的所得税退税申請
新冠肺炎疫情及其對公司經營業績的影響已經並可能繼續影響管理層做出的估計和假設。這些估計和假設包括但不限於公司的商譽和長期資產估值，以及年度和長期激勵計劃的補償成本的計量。2021年4月1日之後發生的事件和情況變化，包括那些由新冠肺炎影響造成的事件和變化，將反映在管理層對未來時期的估計中。
本公司相信，所採取的行動將使其有足夠的流動資金來履行到期的債務，並在這些未經審計的綜合財務報表發佈之日起至少12個月內遵守其債務契約。然而，未來對公司債務契約的遵守取決於新電影上映的時間以及聯邦、州和地方政府採取的保護行動，這些行動影響了消費者的信心以及公司劇院、酒店和度假村業務的復甦速度。由於新冠肺炎疫情的持續影響，公司對公司未來預測結果的估計和假設會受到固有風險和不確定性的影響，實際結果可能與估計值大不相同，並影響公司遵守債務契約的能力。
3.減損費用
在截至2020年3月26日的13周內，該公司確定所有資產類別的減值指標都很明顯。就某些地區資產類別而言，可歸因於這些資產的估計未貼現未來現金流的總和少於其賬面金額。本公司評估這些資產的公允價值，主要包括租賃改進、傢俱、固定裝置和設備，以及經營租賃使用權資產減去租賃義務，並確定使用第三級定價投入(使用主要資產壽命內的估計貼現現金流量，包括估計銷售收益)計量的公允價值低於其賬面價值，並記錄了#美元。
在截至2020年3月26日的13周內，本公司認定減值指標明顯與其商標無形資產有關。該公司使用收益法，特別是特許權使用費減免法，估計了截至2020年3月26日其商號無形資產的公允價值，該方法使用了某些假設，即第三級定價投入，包括可歸因於該商號的未來收入，特許權使用費税率(
13
4.長期債務和短期借款
長期債務總結如下：
| 2021年4月1日 |
| 2020年12月31日 | |||
(單位：千，支付數據除外) | ||||||
按揭票據 | $ | | $ | | ||
高級註釋 |
| |
| | ||
2025年2月到期的無擔保定期票據，每月本金和利息支付#美元 |
| |
| | ||
可轉換優先票據 | | | ||||
薪資保障計劃貸款 | | | ||||
循環信貸協議 |
| |
| — | ||
發債成本 |
| ( |
| ( | ||
| |
| | |||
減去發行成本後的當期到期日 |
| |
| | ||
減少債務貼現 | — | | ||||
$ | | $ | | |||
信貸協議
截至2021年4月1日，本公司有一筆循環信貸安排，總額為$
信貸協議還規定了2021年9月22日到期的高級定期貸款A(“定期貸款A”)。$
就信貸協議而言：(I)除若干例外情況外，本公司已質押(A)其幾乎全部個人財產資產及(B)若干各自房地產資產的擔保權益及留置權，以各自擔保信貸協議及相關責任；及(Ii)本公司若干附屬公司已擔保本公司在信貸協議下的責任。上述擔保權益、留置權和擔保將一直有效，直至抵押品解除之日(如信貸協議所規定)。
信貸協議包含常規違約事件。如果信貸協議下的違約事件發生並仍在繼續，則除其他事項外，貸款人可以宣佈信貸協議下的任何未償債務立即到期和支付，並對質押抵押品行使權利和補救措施。
可轉換優先債券
在2020財年，該公司簽訂了一項購買協議，以發行和銷售美元
在2021會計年度之前，該公司將可轉換票據分為負債和股本部分。負債部分的賬面值是通過計量沒有相關可兑換特徵的類似負債的公允價值來計算的。代表轉換選擇權的權益部分的賬面金額是通過從可轉換票據的面值中減去負債部分的公允價值來確定的。可換股票據本金金額與負債部分之間的差額為債務折價，在綜合資產負債表中直接從相關債務負債中扣除。
14
2021年1月1日，本公司提前採用ASU第2020-06號債務--帶有轉換和其他期權的債務(分主題470-20)和衍生工具和套期保值--實體自有股權中的合同(分主題815-40)：實體自有股權中可轉換工具和合同的會計。ASU第2020-06號旨在簡化某些具有負債和股權特徵的金融工具的會計處理，包括可轉換工具和實體自有股權合同。修正案刪除了ASC 470-20中針對某些合同的分離模式。因此，嵌入的轉換功能將不會在權益中單獨列報，相反，合同將作為按攤銷成本計量的單一負債進行會計處理。採用後，本公司於2021年1月1日對資產負債表進行了一次性累計影響調整，具體如下：
餘額在1美元左右。 |
|
| |||||||
2011年12月31日 | 累積成本 | 餘額在1美元左右。 | |||||||
| 2020 |
| 調整，調整 |
| 2021年1月1日 | ||||
(單位：萬人) | |||||||||
長期債務 | $ | | $ | | $ | | |||
遞延所得税 |
| |
| ( |
| | |||
超出面值的資本 |
| |
| ( |
| | |||
留存收益 |
| |
| |
| | |||
此外，在採用ASU No.2020-06之後，公司在計算可轉換工具的稀釋每股收益(虧損)時使用IF-轉換方法。
可轉換票據自2020年9月22日起計息，息率為
轉換後，可轉換票據可以根據公司的選擇，以現金、普通股或兩者的組合進行結算。初始轉換率為
截至2021年4月2日，也就是公司第二季度的第一天，可轉換票據的轉換功能已經滿足，因此公司的可轉換票據現在有資格轉換。本公司有能力進行公司股票轉股結算。因此，可轉換票據將繼續被歸類為長期票據。這一負債的未來可兑換性和由此產生的資產負債表分類將在每個季度報告日受到監控，並將根據公司普通股在規定的衡量期間的市場價格進行分析。到目前為止，尚未轉換任何可轉換票據，本公司預計未來12個月內不會轉換任何可轉換票據。
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衍生物
該公司主要利用衍生品來管理市場風險，減少利率波動帶來的風險。該公司正式記錄了套期保值工具和套期保值項目之間的所有關係，以及進行各種套期保值交易的風險管理目標和戰略。
本公司於2018年3月1日簽訂了兩份利率互換協議，涉及美元
5.租契
公司在一開始就確定一項安排是否為租約。本公司根據ASU 2016-02號會計指導意見對每份租賃進行評估，將其歸類為融資租賃或經營租賃。租賃(主題842)。本公司在租約開始時和對租約進行修改時進行評估。本公司租賃房地產和設備，租賃條款為
該公司的大部分租賃協議包括固定租金支付。對於那些根據租賃開始後指數增長而支付浮動款項的租賃，該等付款在發生時被確認為可變租賃費用。不取決於指數或費率的可變租賃付款，包括那些取決於公司業績或標的資產使用情況的可變租賃付款，也在發生時計入費用。經營租賃支付的租賃費用在租賃期內以直線法確認。
總租賃成本包括以下各項：
13周 | 13周 | ||||||||
告一段落 | 告一段落 | ||||||||
租賃費 |
| 分類 |
| 2021年4月1日 |
| 2020年3月26日 | |||
(單位：萬人) | |||||||||
融資租賃成本： |
|
|
|
|
| ||||
融資租賃資產攤銷 |
| 折舊及攤銷 | $ | | $ | | |||
租賃負債利息 |
| 利息支出 |
| |
| | |||
$ | | $ | | ||||||
運營租賃成本： |
|
| |||||||
經營租賃成本 | 房租費用 | $ | | $ | |
| |||
可變租賃成本 | 房租費用 | ( |
| |
| ||||
短期租賃成本 | 房租費用 | |
| | |||||
$ | | $ | |
| |||||
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有關租約的其他資料如下：
| 13周 | 13周 | ||||
告一段落 | 告一段落 | |||||
其他資料 |
| 2021年4月1日 |
| 2020年3月26日 | ||
(單位：萬人) | ||||||
為計量租賃負債所包括的金額支付的現金： |
|
| ||||
融資租賃產生的現金流 | $ | | $ | | ||
融資租賃的營業現金流 |
| | | |||
營業租賃的營業現金流 |
| | | |||
|
| |||||
以新的租賃義務換取的使用權資產： |
|
| ||||
融資租賃負債 |
| — | | |||
經營租賃負債 |
| | | |||
| 2021年4月1日 | 2020年12月31日 | ||||
| (單位：萬人) | |||||
融資租賃： | ||||||
財產和設備--毛額 | $ | | $ | | ||
累計折舊和攤銷 | ( | ( | ||||
財產和設備--網絡 | $ | | $ | | ||
剩餘租賃條款和折扣率如下：
租期和貼現率 |
| 2021年4月1日 | 2020年12月31日 | |
加權平均剩餘租賃期限： |
|
| ||
融資租賃 |
| |||
經營租約 |
| |||
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| |||
加權平均折扣率： |
|
|
| |
融資租賃 |
| |||
經營租約 |
|
由於新冠肺炎疫情，公司於2020年3月17日暫時關閉了所有影院，並於2020年4月8日之前暫時關閉了所有公司所有的酒店。當時，該公司開始與業主積極合作，討論由於疫情的影響，租賃付款時間和租賃合同條款的變化。租約條款是在逐個租約的基礎上與個別業主協商的。在進行這些租約討論的同時，該公司獲得了大部分租約的租約特許權。幾乎所有的租約特許權都是為了將租賃款推遲到未來的時間支付。這導致修改後的合同要求的付款總額與原始合同要求的付款總額基本相同或更少。本公司已作出政策選擇，以解釋該等租賃優惠，猶如該等優惠是根據原始協議所包括的可強制執行權利而作出的，因而不在修訂框架之內。該公司已選擇對這些特許權進行核算，就好像租賃合同沒有發生變化一樣，並在延期期間繼續確認租金費用。延期支付的租金約為#美元
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6.所得税
在截至2021年4月1日和2020年3月26日的13周內，公司經非控股權益損失調整後的有效所得税税率為
在截至2021年4月1日的13周內，公司收到了剩餘的美元
7.合營企業交易
在截至2021年4月1日的13周內，根據一家投資價值為美元的合資企業的資本重組
8.業務細分信息
該公司的主要業務包括以下業務部門：劇院和酒店/度假村。公司項目包括不能分配給業務部門的金額。公司收入主要由租金構成，公司運營虧損包括一般公司費用。公司信息技術成本和會計共享服務成本根據幾個因素(包括實際使用量和部門收入)分配到業務部門。
以下是2021年4月1日至2020年3月26日這13周的業務細分信息摘要(單位：千)：
13周結束 |
|
| 酒店/ |
| 公司 |
| ||||||
2021年4月1日 | 戲院 | 度假村 | 項目 | 總計 | ||||||||
收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
營業虧損 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
折舊及攤銷 |
| |
| |
| |
| | ||||
13周結束 |
|
| 酒店/ |
| 公司 |
| ||||||
2020年3月26日 | 戲院 | 度假村 | 項目 | 總計 | ||||||||
收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
營業虧損 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
折舊及攤銷 |
| |
| |
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馬庫斯公司
第二項：管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
關於前瞻性陳述的特別説明
本管理層關於財務狀況和經營結果的討論和分析(“MD&A”)以及本表格10-Q中的其他內容中討論的某些事項屬於“前瞻性陳述”，旨在符合1995年“私人證券訴訟改革法案”確立的責任避風港資格。這些前瞻性陳述通常可以被認為是這樣的，因為這些陳述的上下文包括諸如我們“相信”、“預期”、“期望”或類似重要性的詞語。同樣，描述我們未來計劃、目標或目標的陳述也是前瞻性陳述。此類前瞻性聲明會受到一定風險和不確定性的影響，可能會導致結果與預期的結果大不相同，這些風險和不確定性包括但不限於：(1)“新冠肺炎”疫情對我們的劇院、酒店和度假村業務、經營業績、流動性、現金流、財務狀況、信貸市場準入以及償還我們現有和未來債務的能力的不利影響；(2)新冠肺炎疫情持續時間以及相關政府限制和社會距離要求以及放寬此類要求後客户的需求水平；(3)我們影院部門的電影數量和觀眾吸引力(特別是在新冠肺炎疫情爆發後，新電影內容的製作暫時停止，電影的上映日期被推遲)，以及其他行業動態，如電影在影院上映到其他發行渠道之間保持一個合適的窗口；。(4)我們市場不利的經濟狀況的影響，包括但不限於, 這些因素包括：(1)“新冠肺炎”疫情所造成的影響；(5)不利的經濟狀況，包括但不限於“新冠肺炎”疫情所造成的影響，對我們以合理和可接受的條件獲得融資(如果有的話)的能力的影響；(6)“新冠肺炎”疫情對我們的入住率和房價的影響，以及一旦酒店和度假村更加充分地重新開業，我們的市場中同類住宿設施的相對行業可用房間供應量對我們入住率和房價的影響；(7)我們市場的競爭條件的影響；。(8)我們從策略性措施和收購中取得預期利益和表現的能力；。(9)折舊開支增加、大型物業翻新期間經營利潤減少、減值損失，以及由於我們業務的資本密集性質而導致的開業前和開業前成本的影響；。(10)天氣情況的影響，特別是在中西部和其他市場的冬季期間；。(11)我們識別物業以收購、發展和/或管理物業的能力，以及繼續為這類發展項目提供資金的能力；。(12)美國發生恐怖襲擊、酒店、電影院等公共場所發生其他暴力事件或流行病(如新冠肺炎疫情)對企業和消費者在旅行、休閒和娛樂方面的支出造成的不利影響； 以及(13)與股東提起的民事證券索賠相關的業務中斷以及聲譽和經濟風險。這些表述不是對未來業績的保證，受風險、不確定性和其他因素的影響，包括與新冠肺炎疫情相關的事態發展，其中一些事態發展超出我們的控制範圍，難以預測，可能導致實際結果與前瞻性表述中表達或預測的結果大不相同。我們的前瞻性表述是基於我們的假設，這些假設是基於當前可獲得的信息，包括我們有能力應對與新冠肺炎疫情相關或相關的困難的能力；我們的劇院關閉、酒店關閉和餐廳關閉預計不會永久性或再次發生；我們的員工隊伍持續存在；以及新冠肺炎疫情對我們業務的臨時和長期影響。敦促股東、潛在投資者和其他讀者在評估前瞻性陳述時仔細考慮這些因素，並告誡不要過度依賴此類前瞻性陳述。本文中所作的前瞻性陳述僅在本10-Q表格公佈之日作出，我們沒有義務公開更新此類前瞻性陳述，以反映後續事件或情況。
行動結果
一般信息
我們報告了截至12月最後一個星期四的52周或53週會計年度的合併和個別部門的運營結果。2021財年從2021年1月1日開始，到2021年12月30日結束，為期52周。2020財年從2019年12月27日開始，到2020年12月31日結束，為期53周。
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我們把財政年度分成三個13周的季度和最後一個13周或14周的季度。2021財年第一季度由13周的時間組成，從2021年1月1日開始，到2021年4月1日結束。2020財年第一季度包括從2019年12月27日開始至2020年3月26日結束的13週期間。我們的主要業務包括以下兩個業務領域：電影院、酒店和度假村。
關於新冠肺炎及相關經濟狀況對公司截至2020年12月31日年度業績的影響的討論，請參見公司2020年年報中的“第二部分--第7項--管理層對財務狀況和經營業績的討論與分析”。有關新冠肺炎及相關經濟狀況對公司截至2021年4月1日的季度業績的影響以及未來潛在影響的進一步討論，請參見下文，並請參閲公司2020年年報中對公司運營風險和財務風險的討論。
新冠肺炎大流行的影響
新冠肺炎疫情對世界和我們兩個業務領域都產生了前所未有的影響。局勢繼續動盪，社會和經濟影響廣泛。作為電影院、酒店和度假村、餐館和酒吧的運營商，每個場所都有客户和客人近距離聚集的空間，我們的業務受到聯邦、州和地方政府為控制疫情蔓延而採取的保護行動以及客户對此類行動的反應或反應的重大影響。除其他外，這些行動包括宣佈國家和國家進入緊急狀態，鼓勵社會距離，限制行動和集會自由，強制關閉非必要的企業，發佈宵禁，限制商業能力，強制戴口罩併發布原地避難、檢疫和呆在家裏的命令。
2021財年第一季度伊始，我們大約有52%的影院開業。隨着我們幾個市場的州和地方限制的放鬆，以及電影製片廠發行了幾部新電影，我們在本季度逐漸重新開放了影院，並在2021財年第一季度結束時，我們大約有74%的影院開放。在2021財年第一季度，我們重新開放的大多數影院繼續營業，營業天數(週五、週六、週日和週二)減少，營業時間減少。與前幾年新冠肺炎大流行前相比，我們所有重新開放的影院的上座率都大幅下降，原因是客户對新冠肺炎大流行的擔憂，以及2021財年第一季度發行的新電影數量減少。截至本報告之日，我們又重新開放了幾家影院，使我們開放的影院數量約佔影院總數的89%。我們最近還增加了許多重新開放的影院的營業天數和營業時間。我們目前預計，隨着更多預期的新電影上映和要求回報，我們目前預計將在2021年5月底之前開放大部分關閉的影院，並將我們的大多數影院恢復到標準運營日和時間。
2021財年第一季度開始，我們所有的八家公司所有的酒店和我們管理的所有酒店都開業了，只有一家除外。我們的兩個人安全屋®餐廳和酒吧仍然暫時關閉，但我們酒店和度假村的大多數餐廳和酒吧都是開放的，按照適用的州和地方限制和指導方針經營，在某些情況下還減少了營業時間。與前幾年相比，我們大多數酒店和餐廳的收入都大幅下降。
在我們85年的歷史中，保持和保護強大的資產負債表一直是馬庫斯公司的核心理念，儘管發生了新冠肺炎疫情，我們的財務狀況仍然強勁。截至2021年4月1日，我們的現金餘額約為600萬美元，在我們2.25億美元的循環信貸安排下有2.07億美元的可用資金，我們的債務與資本比率為0.41。有了這種巨大的流動性，再加上預期將收到所得税退款和出售剩餘房地產的收益(如下所述)，我們相信我們有能力在到期時履行我們的義務，並在整個2021財年和2022財年繼續維持我們的運營，即使我們的物業在整個2021財年繼續產生大幅減少的收入。我們將繼續努力保存現金，並確保有足夠的流動性來承受全球大流行的影響，即使持續時間很長。
在我們2021財年第一季度初，我們收到了2019年財年退税申請的剩餘590萬美元。在2021財年第一季度，我們提交了2420萬美元的所得税退税申請，與2020財年的納税申報單相關，主要收益來自淨營業虧損結轉到前幾年。預計2021財年將產生額外的所得税結轉損失，這將使未來幾年受益。
20
在2020財年第四季度，一些州選擇利用適用州根據2020年冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案(“CARE法案”)收到的資金，向受新冠肺炎疫情影響最嚴重的某些企業提供贈款。我們在2021年1月收到了這些前一年撥款中的490萬美元。在2021財年初，我們從另一個州獲得了額外的130萬美元的劇院撥款，進一步促進了我們截至2021年4月1日的強勁流動性狀況。
我們還繼續尋求出售富餘房地產和其他非核心房地產，以進一步增強我們的流動性。在2021財年第一季度，我們出售了一家合資企業的股權，總收益約為420萬美元。截至2021年4月1日，我們已簽署意向書或合同，出售幾個房地產，總賬面價值為870萬美元，我們相信，根據對相關房地產的需求，我們可能在未來12-18個月內從房地產銷售中獲得總計約1,000萬至4,000萬美元的銷售收入。
我們仍然樂觀地認為，隨着更多的人口接種疫苗，家庭庇護所的消退，人們尋求團結，迴歸正常，戲劇業將反彈，並受益於被壓抑的社會需求。迴歸“常態”可能需要幾個月的時間，原因是電影院開業時間錯開、營業天數和時間減少、社會距離要求揮之不去、各州疫苗接種的進展以及消費者對公共集會的舒適度逐漸提高。我們對公司最近的表現感到非常鼓舞。哥斯拉大戰金剛, 凡人Kombat和惡魔殺手這是自去年疫情爆發以來表現最好的電影。紐約和洛杉磯等關鍵市場州和地方限制的持續放鬆也是一個非常積極的跡象。正如下面在本MD&A的影院部分進一步描述的那樣，大量原定於2021年3月上映的電影被推遲到2021財年或2022財年晚些時候上映，這進一步提高了預計在這些未來時間段內可獲得的電影的質量和數量。
不出所料，2021財年第一季度酒店的主要客户仍然來自“駕車休閒”市場。在2021財年第一季度，這一細分客户的需求超出了我們的預期。大多數組織在疫情爆發時實施了旅行禁令，目前只允許必要的旅行，這可能會在短期內限制商務旅行。截至本報告發布之日，我們2021財年的團隊客房收入預訂量-在酒店和度假村行業通常被稱為“集團速度”-遠遠落後於我們在前幾年的歷史同期水平，但我們開始經歷2021財年晚些時候，特別是2022財年及以後的預訂量增加的情況。2021財年宴會和餐飲收入的增長速度也落後於前幾年通常同期的水平，但沒有團隊客房收入多，部分原因是婚禮預訂量增加。未來的經濟環境也將對我們恢復“正常”酒店運營的速度產生重大影響。
我們不能保證新冠肺炎疫情的影響不會繼續對我們的劇院、酒店和度假村業務、運營業績、現金流、財務狀況、信貸市場準入以及償還我們現有和未來債務的能力產生實質性的不利影響。
總體結果
下表列出了2021財年第一季度和2020財年第一季度的收入、營業虧損、其他收入(費用)、每股淨虧損和稀釋後普通股淨虧損(單位：百萬，不包括每股和差異百分比數據)：
第一季度 | ||||||||||||
方差 | ||||||||||||
| F2021 |
| F2020 |
| AMT。 |
| %。 |
| ||||
收入 | $ | 50.8 | $ | 159.5 | $ | (108.7) |
| (68.2) | % | |||
營業虧損 |
| (35.7) |
| (22.2) |
| (13.5) |
| (60.6) | % | |||
其他收入(費用) |
| (3.2) |
| (3.9) |
| 0.7 |
| 16.6 | % | |||
可歸因於非控股權益的淨虧損 |
| — |
| (0.1) |
| 0.1 |
| 100.0 | % | |||
可歸因於馬庫斯公司(Marcus Corp.)的淨虧損。 | (28.1) | (19.4) | (8.7) |
| (45.4) | % | ||||||
普通股每股淨虧損-稀釋後 | $ | (0.93) | $ | (0.64) | $ | (0.29) |
| (45.3) | % | |||
21
與2020財年第一季度相比，2021財年第一季度收入下降，運營虧損、可歸因於馬庫斯公司的淨虧損和稀釋後普通股每股淨虧損增加，原因是我們的劇院部門以及酒店和度假村部門的收入都因新冠肺炎疫情的持續影響而下降。我們的劇院部門在2021財年第一季度受益於政府的非經常性撥款，我們的兩個運營部門在2020財年第一季度都受到非經常性支出的負面影響。我們公司項目的運營虧損(包括不可分配給業務部門的金額)在2021財年第一季度比2020財年第一季度略有增加，主要原因是非現金長期激勵薪酬支出增加。與2020財年第一季度相比，馬庫斯公司在2021財年第一季度的淨虧損受到利息支出增加的負面影響，並受益於2021財年第一季度處置財產、設備和其他資產的收益。
我們在2021財年第一季度的運營虧損受到州政府撥款約130萬美元，或稀釋後普通股約0.03美元的有利影響。我們2020財年第一季度的運營虧損受到了非經常性費用的負面影響，非經常性費用總計約550萬美元，或每股稀釋後普通股約0.13美元，這些費用與本季度最後兩週關閉我們所有電影院和大多數酒店和度假村所產生的費用(主要是向臨時裁員支付的工資續付款)有關。此外，與無形資產和幾個影院地點相關的減值費用對我們2020財年第一季度的營業收入造成了大約870萬美元的負面影響，或每股稀釋後普通股約0.21美元。
我們確認2021財年第一季度的投資收入為40,000美元，而2020財年第一季度的投資虧損為695,000美元。2020財年第一季度的投資損失是由於新冠肺炎疫情及其對美國經濟的影響導致市場大幅下跌，導致有價證券價值下降。
我們2021財年第一季度的利息支出總額為480萬美元，而2020財年第一季度為250萬美元，增長約230萬美元，增幅為92.5%。2021財年第一季度利息支出增加的部分原因是借款增加和平均利率上升。此外，2021財年第一季度的利息支出增加，這是因為我們在債務發行成本的非現金攤銷中產生了大約62.3萬美元，而2020財年第一季度的此類成本約為4.9萬美元。2021年1月1日，我們選擇提前採用ASU第2020-06號(在本報告中包括的我們合併財務報表的簡明附註1中描述)，這導致從2021財年第一季度開始取消了可轉換票據的非現金折扣。由於我們的經營業績、資本支出、收購機會(或缺乏)和資產出售收益等項目的變化，我們的借款水平的變化可能會對我們未來期間的實際報告利息支出產生有利或不利的影響，短期利率的變化也可能會影響我們的實際報告利息支出。
與2020財年第一季度相比，我們在2021財年第一季度的其他費用或未合併合資企業的股權損失方面沒有任何重大變化。我們報告稱，2021財年第一季度處置財產、設備和其他資產的淨收益約為220萬美元，而2020財年第一季度處置財產、設備和其他資產的淨虧損為1.2萬美元。2021財年第一季度處置財產、設備和其他資產的淨收益主要是由於出售了一家合資企業的股權投資。我們的財產、設備和其他資產的定期出售和處置的時間每個季度都不同，導致我們報告的財產、設備和其他資產的處置損益有所不同。我們預計，在2021財年及以後，定期出售財產、設備和其他資產可能會帶來額外的處置收益或虧損。
我們報告稱，在2021財年第一季度和2020財年第一季度，所得税優惠分別為1080萬美元和660萬美元。我們2021財年第一季度的有效所得税税率為27.7%，而2020財年第一季度的有效所得税税率為25.3%。我們在2021財年第一季度的有效所得税税率得益於特定於第一季度的非經常性調整。我們預計，我們2021財年剩餘季度的有效所得税税率可能在24%-26%的範圍內，不包括聯邦或州所得税税率或其他一次性税收優惠的任何潛在變化。根據實際情況和情況，我們2021財年的實際有效所得税税率可能與我們估計的季度税率不同。
22
擁有多數股權的斯基爾文希爾頓酒店(Skirvin Hilton)的經營業績包括在2021財年第一季度和2020財年第一季度的酒店和度假村部門收入和營業收入中，可歸因於非控股權益的税後淨收益或虧損從合併收益表的淨收益中扣除或添加到淨收益中。我們報告了2020財年第一季度可歸因於非控股權益的淨虧損14.8萬美元。由於非控股權益餘額在2020財年達到零，我們預計在酒店恢復盈利之前，未來不會報告可歸因於非控股權益的額外淨虧損。
戲院
下表列出了我們大區部門2021財年第一季度和2020財年第一季度的收入、運營虧損和運營利潤率(以百萬為單位，不包括差異百分比和運營利潤率)：
第一季度 |
| |||||||||||
方差 |
| |||||||||||
| F2021 |
| F2020 |
| AMT。 |
| %。 |
| ||||
收入 | $ | 22.6 | $ | 109.2 | $ | (86.6) |
| (79.3) | % | |||
營業虧損 |
| (25.6) |
| (7.1) |
| (18.5) |
| (262.0) | % | |||
營業利潤率(佔收入的%) |
| (113.6) | % |
| (6.5) | % |
|
|
|
| ||
與2020財年第一季度相比，我們的劇院部門收入在2021財年第一季度大幅下降，運營虧損大幅增加，這完全是因為上座率下降。2021財年第一季度伊始，我們大約有52%的影院開業。隨着我們幾個市場的州和地方限制的放鬆，以及電影製片廠發行了幾部新電影，我們在本季度逐漸重新開放了影院，並在2021財年第一季度結束時，我們大約有74%的影院開放。與前幾年相比，我們所有重新開業的影院的上座率都大幅下降，原因是客户對新冠肺炎疫情的擔憂，以及本季度新電影發行數量的減少。州政府大約130萬美元的非經常性撥款有利地影響了我們劇院部門在2021財年第一季度的運營虧損。
在2020財年第一季度，我們的影院除了9天外全部開放(為了應對新冠肺炎疫情，我們在2020年3月17日關閉了所有影院)。除了影院關閉導致上座率下降的影響外，我們的影院部門在2020財年第一季度的運營虧損還受到非經常性費用的負面影響，這些非經常性費用總計約280萬美元，與本季度我們所有影院關閉所產生的費用(主要是向暫時裁員的員工支付的工資續發)有關。與無形資產和幾個影院地點相關的減值費用也對我們的影院部門2020財年第一季度的運營虧損造成了大約870萬美元的負面影響。
下表提供了2021財年第一季度和2020財年大區部門收入構成的進一步細分(除差異百分比外，單位為百萬)：
第一季度 |
| |||||||||||
方差 |
| |||||||||||
| F2021 |
| F2020 |
| AMT。 |
| %。 |
| ||||
入場費收入 | $ | 10.7 | $ | 55.4 |
| $ | (44.7) |
| (80.7) | % | ||
特許權收入 |
| 9.9 |
| 45.9 |
| (36.0) |
| (78.4) | % | |||
其他收入 |
| 1.9 |
| 7.7 |
| (5.8) |
| (75.1) | % | |||
| 22.5 |
| 109.0 |
| (86.5) |
| (79.3) | % | ||||
費用報銷 |
| 0.1 |
| 0.2 |
| (0.1) |
| (76.5) | % | |||
總收入 | $ | 22.6 | $ | 109.2 |
| $ | (86.6) |
| (79.3) | % | ||
23
根據我們為評估我們的2021財年第一季度業績而彙編的來自Comcore(一家面向戲劇業的全國性票房報告服務)的數據顯示，2021財年第一季度，美國票房收入下降了89.7%，表明我們在2021財年第一季度的門票收入下降了80.7%，比行業表現高出9.0個百分點。根據這一指標，我們認為我們是2021財年第一季度表現最好的劇院巡迴賽，而不是美國排名前十的巡迴賽。我們從Comcore收到並彙編的其他數據顯示，我們在2021財年第一季度的門票收入約佔同期美國門票收入總額的4.8%(通常指的是我們行業的市場份額)。這比我們報告的2019年第一財季(疫情爆發前)約3.1%的市場份額增長了約55%。美國其他市場關閉的影院對我們在這兩個指標上的優異表現做出了貢獻，我們預計未來隨着更多影院的開業，我們的出色表現將會減弱。我們的目標是繼續我們過去超越行業的模式，但隨着我們的大部分翻新工作現在已經完成，我們在任何給定季度做到這一點的能力可能部分取決於膠片組合、天氣和我們市場的競爭格局。
我們的馬庫斯私人電影院(MPC)計劃的銷售額超出了預期，部分抵消了傳統上座率的下降，併為我們的行業在2021財年第一季度表現優異做出了貢獻。根據這一計劃，客人可以購買整個禮堂，最多20個他或她的朋友和家人的固定費用，從99美元到179美元不等(取決於電影和它在影院上映的週數)。在2021財年第一季度的最後11周，我們平均每週舉辦1500多場MPC活動，約佔這幾周門票收入的21%。
與2020財年第一季度相比，2021財年第一季度劇院總上座率下降了81.4%，導致入場費收入和特許權收入都有所下降。新電影數量的顯著減少，對影院開放的認識不足(部分原因是新電影廣告有限)，州和地方正在進行的容量限制，以及客户對參觀室內企業的擔憂，這些都是2021財年第一季度上座率下降的原因。如上所述，MPC活動的上座率(估計每個活動平均有13位客人)部分抵消了傳統電影上座率的下降。
我們在2021財年第一季度票房最高的電影包括瑞亞和最後一條龍, 貓和老鼠, 克羅德人：一個新時代, 神奇女俠1984和小事小事。我們相信，在2021財年第一季度，我們的影院巡迴演出在我們排名前五的電影中有四部表現優於其典型的市場份額。由於2021財年第一季度上映的電影較少，與上一年相比，該季度的電影名單更傾向於我們的頂級電影，這一事實證明瞭我們在2021財年第一季度排名前五的電影占我們總票房結果的59%，而2020財年第一季度排名前五的電影占同期總票房收入的47%，這兩個數字都表示為該時期總票房收入的百分比。在前幾年，對某一季度較少電影的依賴程度增加，導致我們在此期間的電影租賃成本略有上升，因為通常情況下，一部電影表現越好，電影租賃成本佔票房收入的百分比往往就越高。然而，2021財年第一季度的情況並非如此，因為每部電影報告的總門票收入都有所下降。因此，與去年同期相比，我們在2021財年第一季度的整體電影租賃成本有所下降。
與2020財年第一季度相比，我們的平均票價在2021財年第一季度上漲了3.7%。來自我們專有的優質大幅面(PLF)屏幕(門票價格更高)的門票收入的更大比例，以及MPC活動的增加，推動了我們在2021財年期間平均門票價格的上漲，部分抵消了我們在2021財年第一季度繼續以每張5美元的價格提供較舊的“圖書館”電影產品的事實。
與2020財年第一季度相比，我們在2021財年第一季度的人均特許權收入增長了16.0%。我們在2021財年第一季度排名前三的電影是動畫片，通常吸引年輕觀眾，我們相信這導致爆米花、汽水和糖果等傳統特許權商品的銷售額增加，這對我們人均特許權銷售額的增加做出了貢獻。此外，在2021財年第一季度，我們的人均特許權收入增加的一部分可能歸因於我們特許權攤位上的隊伍縮短了，原因是上座率下降(在上座率高的時期，一些客户不購買特許權，因為隊伍太長)。我們還認為，使用我們的網站或移動應用程序提前購買優惠的客户比例增加，可能也有助於提高人均優惠收入，因為我們的經驗表明，客户在電子訂購和支付時更有可能購買更多商品。
24
與2020財年第一季度相比，2021財年第一季度的其他收入減少了約580萬美元。這一下降主要是由於上座率下降對互聯網附加費、票務費用和預告廣告收入的影響。
2021財年剩餘時間的電影產品發行時間表一直在改變，以應對近期客户需求的減少，以及由於持續的新冠肺炎大流行而導致美國和世界各個關鍵市場州和地方限制的變化。隨着紐約和加利福尼亞州限制的減少，電影製片廠已經表現出越來越願意開始發行許多之前被推遲的新電影。哥斯拉大戰金剛於2021年3月31日上映，表現超出預期，成為疫情爆發以來上映的表現最好的電影。對我們2021財年初第二季度業績做出貢獻的其他電影包括凡人Kombat和殺妖者計劃在第二季度剩餘時間上映的新電影包括庫伊拉, 寧靜之地(下), 魔術：魔鬼讓我這麼做的, 在高地裏和“速度與激情9”。我們認為，隨着更大比例的人口接種疫苗，疫情繼續消退，人們對户外娛樂的需求將會很大，製片廠將再次開始在影院上映大量電影，特別是在2021財年下半年。計劃在2021財年下半年上映的電影名單看起來相當強勁，目前計劃在2022財年上映的電影名單也是如此。
影院業務和一般電影行業的收入在很大程度上依賴於現有電影對觀眾的普遍吸引力，以及製片廠的營銷、廣告和支持活動，以及從電影在影院上映之日起到電影向其他渠道發行(包括優質視頻點播(PVOD)、視頻點播(VOD)、流媒體服務和DVD)之間當前“窗口”的維護。這些都是我們無法控制的因素。
2021財年第一季度結束時，我們在88個影院總共擁有1,091塊公司所有的銀幕，在一個影院擁有6塊託管銀幕，而在2020財年第一季度末，公司擁有的90個影院共有1,104塊銀幕，一個影院共有6塊託管銀幕。截至本報告之日，自2021財年第一季度末以來，我們已經重新開放了幾家影院，使我們開放的影院數量達到我們總影院的89%左右。我們目前預計，到2021年5月底，我們剩餘的大部分關閉的影院將開放。我們於2021年5月重新開放的馬庫斯·韋倫伯格劇院(Marcus Wehrenberg)中的一家最近完成了翻新，增加了夢幻休息室(DreamLounger)的躺椅，以及卷軸尺寸®和休息五分鐘SM休息室插座，去劇院。
酒店及度假村
下表列出了我們酒店和度假村部門2021財年第一季度和2020財年的收入、營業虧損和營業利潤率(單位：百萬，不包括差異百分比和營業利潤率)：
第一季度 |
| |||||||||||
方差 |
| |||||||||||
| F2021 |
| F2020 |
| AMT。 |
| %。 |
| ||||
收入 | $ | 28.1 | $ | 50.2 | $ | (22.1) |
| (43.9) | % | |||
營業虧損 |
| (5.7) |
| (10.9) |
| 5.2 |
| 47.4 | % | |||
營業利潤率(佔收入的%) |
| (20.3) | % |
| (21.6) | % |
|
|
| |||
下表提供了2021財年第一季度和2020財年酒店和度假村部門收入構成的進一步細分(單位為百萬，不包括差異百分比)：
第一季度 |
| |||||||||||
方差 |
| |||||||||||
| F2021 |
| F2020 |
| AMT。 |
| %。 |
| ||||
客房收入 | $ | 9.0 | $ | 17.0 | $ | (8.0) |
| (46.8) | % | |||
餐飲收入 |
| 5.9 |
| 13.6 |
| (7.7) |
| (56.6) | % | |||
其他收入 |
| 9.9 |
| 11.0 |
| (1.1) |
| (10.1) | % | |||
| 24.8 |
| 41.6 |
| (16.8) |
| (40.3) | % | ||||
費用報銷 |
| 3.3 |
| 8.6 |
| (5.3) |
| (61.6) | % | |||
總收入 | $ | 28.1 | $ | 50.2 | $ | (22.1) |
| (43.9) | % | |||
25
對於我們的酒店和度假村部門來説，第一季度通常是本財年最疲軟的季度，這是因為我們以中西部為主的自有物業組合傳統上減少了旅行水平。由於新冠肺炎疫情的影響，與2020財年第一季度相比，2021財年第一季度部門收入大幅下降。我們所有的8家公司所有的酒店和我們管理的所有酒店在2021財年第一季度都開業了，但與前幾年相比，這些酒店中的大多數產生的收入都大幅下降。我們的兩個人安全屋餐廳和酒吧仍然暫時關閉，但我們酒店和度假村的大多數餐廳和酒吧在2021財年第一季度開業，在適用的州和地方限制和指導方針下運營，在某些情況下減少了營業時間。
其他收入下降的主要原因是我們的一家公寓酒店的收入減少和管理費的減少，部分抵消了我們日內瓦大酒店滑雪收入的大幅增加。®度假村和水療中心(“日內瓦大酒店”)。與2020財年第一季度相比，2021財年第一季度的成本報銷減少，原因是我們管理的酒店的收入和隨後的運營成本減少。
儘管收入下降，但與2020財年第一季度相比，我們部門的運營虧損在2021財年第一季度有了顯著改善。我們的酒店和度假村部門在2020財年第一季度的運營虧損受到了總計約270萬美元的非經常性費用的負面影響，這些非經常性費用與本季度最後兩天關閉我們八家公司所有的酒店和度假村中的五家而產生的費用(主要是向臨時解僱的員工支付工資續付款)有關。此外，由於新冠肺炎疫情，我們的餐廳和酒吧在2020財年第一季度的最後10天被要求關閉。日內瓦大酒店運營業績的改善以及我們所有酒店強有力的成本控制，也是2021財年第一季度運營虧損改善的原因之一。
下表列出了2021財年第一季度和2020財年的某些運營統計數據，包括我們的平均入住率(佔用房間數量佔可用房間的百分比)、我們的平均每日房價(ADR)以及公司所有物業的每間可用房間總收入(RevPAR)：
第一季度(1) |
| |||||||||||
方差 |
| |||||||||||
| F2021 |
| F2020 |
| AMT。 |
| %。 |
| ||||
入住率 |
| 28.3 | % | 54.2 | % | (25.9) | PTS | (47.8) | % | |||
adr | $ | 133.12 | $ | 129.71 | $ | 3.41 | 2.6 | % | ||||
RevPAR | $ | 37.66 | $ | 70.26 | $ | (32.60) | (46.4) | % | ||||
與2020財年第一季度相比，2021財年第一季度，我們八家公司所有的物業中有七家的RevPAR有所下降。在2021財年第一季度，“駕車休閒”旅遊客户提供了最大的需求，日內瓦大酒店和一家管理公寓酒店Timber Ridge Lodge&Waterpark在我們開放的酒店中需求最高，特別是在週末。創紀錄的滑雪季也促進了日內瓦大酒店RevPAR的增加。根據Smith Travel Research提供的數據，我們為評估2021財年第一季度業績而彙編的數據顯示，與去年同期相比，2021財年第一季度全美可比“高檔”酒店的RevPAR下降了54.5%。史密斯旅遊研究公司(Smith Travel Research)為我們提供的各種“競爭性套餐”(在我們的特定市場中被認定為我們酒店的競爭對手的酒店)的數據顯示，這些酒店在2021財年第一季度的每間可用房收入比(RevPAR)下降了52.3%。因此，我們相信，在2021財年第一季度，我們的表現分別比行業和我們的競爭對手高出約8個百分點和6個百分點。與經濟型和中型等低檔酒店相比，高端酒店行業(如豪華酒店和高檔酒店)的入住率繼續下降。
與2020財年第一季度相比，2021財年第一季度臨時業務和集團業務的下降對我們的收入下降起到了重要作用。集團業務的減少隨後導致宴會和餐飲收入相應下降，對我們報告的食品和飲料收入產生了負面影響。相反，與2020財年第一季度相比，我們的ADR在2021財年第一季度有所增加，這主要是由於日內瓦大酒店的ADR增加。由於整體入住率處於最低點，因此在我們較為緩慢的冬季增加ADR通常比較困難。
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展望未來，自2020年3月新冠肺炎疫情首次爆發以來，美國的整體入住率一直在緩慢上升。短期內，我們預計目前的大部分需求將繼續來自免下車休閒領域。大多數組織在疫情爆發時實施了旅行禁令，目前只允許必要的旅行，這可能會在短期內限制商務旅行。與前幾年同期相比，我們公司所有的酒店的團體預訂量大幅下降。截至本報告發布之日，我們2021財年的團隊客房收入預訂量-在酒店和度假村行業通常被稱為“集團速度”-遠遠落後於我們在前幾年歷史上同期的水平，但我們開始經歷2021年晚些時候，特別是2022年及以後的預訂量增加的情況。2021財年宴會和餐飲收入的增長速度也落後於前幾年通常同期的水平，但沒有團隊客房收入多，部分原因是婚禮預訂量增加。我們因新冠肺炎取消的許多團體預訂都是在未來日期重新預訂，不包括無法在未來日期重新預訂的一次性活動。他説：
目前很難預測未來18至24個月內每間可用房收入的增長或下降情況。非團體預訂窗口非常短，大多數預訂發生在抵達後的三天內，這使得對未來RevPAR增長的短期預測也變得非常困難。酒店業的收入歷來與本地生產總值等傳統宏觀經濟統計數字密切相關，因此我們會密切監察經濟環境。在經歷了2001年9月11日的恐怖襲擊和2008年的金融危機等過去對酒店系統的衝擊之後，酒店需求恢復的時間比經濟的其他組成部分要長。相反，我們現在預計，在可預見的未來，酒店供應的增長將是有限的，這可能對我們現有的酒店有利。大多數行業專家認為，復甦的步伐將是穩定的，但相對緩慢。我們對2021財年第一季度駕車休閒客户的需求感到鼓舞，這超出了我們的預期。我們將繼續專注於通過積極的活動，為我們的客人推廣創意套餐，進入免下車休閒市場。總體而言，我們普遍預計我們的收入趨勢將跟蹤或超過我們所在行業的整體行業趨勢，特別是在我們各自的市場。
流動性和資本資源
流動性
我們的電影院、酒店和度假村業務在正常開業和運營時，根據前面提到的季節性因素，每天都會產生大量和一致的現金，因為每個部門的收入主要來自消費者現金購買。在正常情況下，我們相信，這些相對一致和可預測的現金來源，以及未使用的信貸額度的可用性，將足以支持我們業務持續的運營流動性需求。關於截至2021年4月1日我們的流動性狀況的詳細描述，上文在本MD&A的“新冠肺炎大流行的影響”部分進行了詳細描述。
我們相信，我們在過去一年中採取的行動將使我們有足夠的流動資金來履行到期債務，並在綜合財務報表發佈之日起至少12個月內遵守我們的債務契約。然而，如果我們不能像目前預期的那樣恢復運營，那麼未來對我們債務契約的遵守可能會受到影響，這可能會受到非我們完全控制的事項的影響，例如聯邦、州和地方政府已經採取的保護行動的繼續以及新電影的上映時間(如本MD&A中關於新冠肺炎大流行的影響部分以及我們截至2020年12月31日的年度報告中所述)。如果我們的劇院、酒店和度假村業務的復甦速度慢於目前的預期，我們未來遵守債務契約的速度也可能受到影響。例如，我們目前的預期是，我們的劇院部門將在2021財年第二季度有所改善(但報告結果仍大大低於2019財年)，然後在2021財年下半年和2022財年第一季度開始逐步恢復接近正常的表現。我們目前對酒店和度假村部門的預期是，與目前的狀況相比，我們在接下來的每個季度都將繼續表現出改善，但與前幾年相比，我們的表現仍然不佳。我們預計2021財年不會回到新冠肺炎之前的入住率水平。即使我們的一個或兩個部門在2021財年下半年逐漸恢復到更接近正常的業績和運營，新冠肺炎對我們一個或兩個部門的影響也可能比目前預期的更大，以至於我們可能無法遵守債務契約。在這種情況下, 我們要麼尋求公約豁免，要麼試圖修改我們的公約，儘管我們不能肯定我們會成功這樣做。
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財務狀況
2021財年第一季度，運營活動中使用的淨現金總額為1300萬美元，而2020財年第一季度為1660萬美元。用於經營活動的淨現金減少360萬美元，主要是因為在收取政府贈款應收賬款和可退還所得税以及支付應付賬款和其他應計負債方面時機有利，但2021財年第一季度淨虧損和遞延所得税的增加部分抵消了這一減少。
2021財年第一季度，投資活動提供的淨現金總額為260萬美元，而2020財年第一季度投資活動使用的淨現金為1020萬美元。投資活動提供的現金淨額增加1280萬美元，主要是因為資本支出減少，以及在2021財政年度第一季度收到了430萬美元的財產、設備和其他資產處置收益。2021財年第一季度，現金資本支出總額(包括正常的持續資本維護和翻新項目)總計150萬美元，而2020財年第一季度為1000萬美元。
2021財年第一季度現金資本支出包括我們劇院部門發生的大約80萬美元，包括與劇院翻新相關的成本。在2021財年第一季度，我們酒店和度假村部門的資本支出約為70萬美元，其中包括與日內瓦大酒店大堂翻新相關的成本。2020財年第一季度現金資本支出包括我們劇院部門發生的大約720萬美元，包括與增加四個新屏幕、DreamLounger躺椅和超級在現有的電影酒館影院放映DLX禮堂。同樣在2020財年的第一季度，我們開始了增加DreamLounger躺椅座椅的項目，以及卷軸尺寸和帶五個休息室從門店到現有的Marcus Wehrenberg劇院和DreamLounger躺椅座位到現有的Movie Tavern影院。在2020財年第一季度，我們的酒店和度假村部門的資本支出約為240萬美元，主要包括正常的維護資本項目。
2021財年第一季度，融資活動提供的淨現金總額為920萬美元，而2020財年第一季度為1.324億美元。在2021財年第一季度，我們根據需要增加了循環信貸安排下的借款，以滿足我們的現金需求，並使用多餘的現金來減少我們循環信貸安排下的借款。隨着短期循環信貸工具借款到期，我們在必要時將其替換為新的短期循環信貸工具借款。因此，我們增加了3600萬美元的新短期循環信貸安排借款，並在2021財年第一季度償還了2200萬美元的短期循環信貸安排借款(我們的信貸安排借款淨增加1400萬美元)。在2020財年第一季度，也就是大流行病爆發之初，我們動用了循環信貸機制下的全部可用金額(在考慮到降低左輪手槍可獲得性的未償還信用證)。因此，我們增加了1.88億美元的新短期循環信貸安排借款，並在2020財年第一季度償還了4900萬美元的短期循環信貸安排借款(我們的信貸安排借款淨增加1.39億美元)。
在2021財年和2020財年的第一季度，我們沒有發行任何新的長期債券。2021財年第一季度，長期債務的本金支付為9.3萬美元，而2020財年第一季度的本金支付為17.7萬美元。截至2021年4月1日，我們的債務與資本比率(不包括我們的融資和經營租賃義務)為0.41，而2020年12月31日為0.37。我們的可轉換優先票據的會計變化(在我們的綜合財務報表的簡明附註1中描述，包括在上文表格10Q的本季度報告中)導致了我們的債務與資本比率的提高。
2021財年第一季度，我們在行使股票期權和支付既有限制性股票所得税的同時，以約120萬美元的價格回購了約5.4萬股普通股，相比之下，在2020財年第一季度，我們以約27.4萬美元的價格回購了約8600股普通股，同時支付了既有限制性股票的所得税。截至2021年4月1日，根據董事會先前的回購授權，仍有約270萬股票可供回購。根據這些授權，我們可以根據一些因素(包括當時的市場狀況)，根據私下協商的交易或其他方式，不時在公開市場回購我們普通股的股票。經修訂的我們的信貸協議目前限制我們在公開市場回購股票的能力，直到我們還清定期貸款A並恢復遵守我們之前在信貸協議下的契約。
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2020財年第一季度的股息支付總額為510萬美元。在2021財年第一季度，我們沒有支付任何股息。我們修改後的信貸協議要求我們暫時停止支付2021財年前兩個季度的季度股息。信貸協議還限制了從2021財年第三季度開始的隨後四個季度的季度股息支付總額，除非定期貸款A得到償還，並且我們遵守了信貸協議下之前的財務契約，屆時我們有能力在我們認為合適的時候宣佈季度股息支付。
第三項：關於市場風險的定量和定性披露
自2020年12月31日以來，我們的市場風險敞口沒有出現任何實質性變化。
項目4.安全控制和程序
a. 對披露控制和程序的評價
根據他們的評估和對管理層的評價，截至本季度報告10-Q表格所涵蓋的期間結束時，我們的主要高管和主要財務官得出結論，我們的披露控制和程序(如1934年證券交易法(下稱“交易法”)下的規則13a-15和15d-15所定義)是有效的，可以確保我們在根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會(SEC)規則和表格規定的時間內得到記錄、處理、彙總和報告
b. 財務報告內部控制的變化
在本季度報告(Form 10-Q)所涵蓋的期間內，與交易法規則13a-15所要求的評估相關的我們對財務報告的內部控制沒有發生重大變化，這些變化對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響，或有合理的可能性對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
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第二部分-其他資料
第1A項三個風險因素
與該公司截至2020年12月31日的10-K表格年度報告中披露的風險因素相比，沒有發生重大變化。
第二項股權證券的未登記銷售和收益使用
下表列出了有關我們或代表我們的普通股在指定期間購買的信息。所有這些回購都是在根據下文所述的公開宣佈的回購授權向既有限制性股票支付所得税的同時進行的。
|
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| 總人數 |
| 極大值 | ||||
股票 | 數量 | ||||||||
購買方式為 | 那年5月的股票 | ||||||||
總人數 | 公開的一部分 | 但仍將被購買 | |||||||
股票 | 平均價格 | 宣佈 | 根據計劃 | ||||||
期間 | 購得 | 按股支付 | 節目(1) | 或程序(1) | |||||
1月1日-1月31日 | — | $ | — |
| — |
| 2,718,994 | ||
2月1日-2月28日 | 15,819 |
| 17.72 |
| 15,819 |
| 2,703,175 | ||
3月1日-4月1日 | 38,620 |
| 23.32 |
| 38,620 |
| 2,664,555 | ||
總計 | 54,439 | $ | 21.69 |
| 54,439 |
| 2,664,555 | ||
| (1) | 截至2021年4月1日，我們的董事會已經批准回購最多1170萬股我們已發行的普通股。根據這些授權，我們可以根據私下協商的交易或其他方式，不時在公開市場回購我們普通股的股票。截至2021年4月1日，根據這些授權，我們已經回購了大約900萬股普通股。回購的股票將存放在我們的國庫中，等待未來與員工福利、期權或股權計劃或其他一般公司目的相關的潛在發行。這些授權沒有到期日。 |
項目4.煤礦安全信息披露
不適用。
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項目6.展品
31.1 | 首席執行官根據2002年“薩班斯-奧克斯利法案”第302條頒發的證書。 |
31.2 | 首席財務官根據2002年“薩班斯-奧克斯利法案”第302節出具的證明。 |
|
|
32 | 根據“美國法典”第18編第1350節，首席執行官和首席財務官的書面聲明。 |
|
|
101.INS | 實例文檔不會出現在交互式數據文件中，因為它的XBRL(可擴展業務報告語言)標記嵌入在內聯XBRL文檔中。 |
101.SCH | 內聯XBRL分類擴展架構文檔。 |
101.CAL | 內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔。 |
101.DEF | 內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔。 |
101.LAB | 內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔。 |
101.PRE | 內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔 |
104 | 封面交互式數據文件(嵌入在內聯XBRL文檔中)。 |
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簽名
根據1934年證券交易法的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
馬庫斯公司
日期：2021年5月11日 | 由以下人員提供： | /s/格雷戈裏·S·馬庫斯 |
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| 格雷戈裏·S·馬庫斯 |
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| 總裁兼首席執行官 |
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日期：2021年5月11日 | 由以下人員提供： | /s/道格拉斯·A·內斯(Douglas A.Neis) |
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| 道格拉斯·A·內斯 |
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| 執行副總裁、首席財務官兼財務主管 |
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