美國

證券交易委員會

華盛頓特區20549

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表格10-K/A

(第1號修正案)

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截至2020年3月31日的財年

或

在從中國到日本的過渡期內，中國將從中國過渡到中國。

委員會檔案號：第001-37873號

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E.L.F.美容公司

(章程中規定的註冊人的確切姓名)

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第10街570號

加州奧克蘭，94607

(510) 778-7787

(註冊人主要執行辦公室的地址，包括郵政編碼，

和電話號碼，包括區號)

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根據該法第12(B)款登記的證券：

根據該法第12(G)節登記的證券：

無

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用複選標記表示註冊人是否為證券法規則第405條所定義的知名的經驗豐富的發行人。如果是，則不是；如果是，則不是。

用複選標記表示註冊人是否不需要根據該法案的第13或15(D)節提交報告。如果是，則不需要提交報告。

用複選標記表示註冊人是否：(1)在過去12個月內(或在要求註冊人提交此類報告的較短期限內)，是否已提交1934年證券交易法第(13)或15(D)節要求提交的所有報告；以及(2)在過去90個月內，註冊人是否一直遵守此類提交要求。(2)在過去的90個月內，註冊人是否已提交所有必須提交的報告？(2)在過去的90個月內，註冊人是否一直遵守此類備案要求。(2)註冊人是否已提交根據1934年《證券交易法》第(13)或(15)(D)條規定提交的所有報告？

用複選標記表示註冊人是否已在過去12個月內(或在要求註冊人提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T條例第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司還是新興的成長型公司。請參閲“交易法”第12b-2條中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義。

如果是新興成長型公司，請通過複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據“交易法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。X

用複選標記表示註冊人是否提交了一份報告，證明其管理層根據“薩班斯-奧克斯利法案”(“美國聯邦法典”第15編第7262(B)節)第404(B)條對編制或發佈其審計報告的註冊會計師事務所的財務報告內部控制的有效性進行了評估。艾爾

用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如交易法規則第312b-2條所定義)。註冊人回答“是”或“不是”，不是“空殼公司”。

截至2019年9月30日，也就是註冊人最近完成的第二財季的最後一個工作日，註冊人的非關聯公司持有的有投票權和無投票權股票的總市值為635.0美元。

截至2020年5月15日，註冊人已發行普通股數量為50,009,051股。

以引用方式併入的文件

註冊人的最終委託書中與註冊人2020年度股東大會有關的部分通過引用併入本10-K表格年度報告的第III部分。這種最終的委託書將在註冊人截至2020年3月31日的財年的120天內提交給美國證券交易委員會(SEC)。

解釋性註釋

本10-K/A表格第1號修正案(“本修正案”)修訂E.L.F.表格10-K表格年報。美容公司(“本公司”)於2020年5月28日向美國證券交易委員會(“SEC”)提交的截至2020年3月31日的財年報告(“Form 10-K”)。在10-K表格中，本公司在題為“獨立註冊會計師事務所報告”(“審計報告”)的文件(“審計報告”)的簽名行上無意中遺漏了“/s/Deloitte&Touche LLP”。審計報告由Deloitte&Touche LLP簽署，並在最初提交10-K表格之前交付給公司，但在提交文件中包含的審計報告版本中無意中遺漏了符合要求的簽名行。

提交此10-K/A表格僅是為了在與公司合併財務報表相關的審計報告中包含無意中遺漏的德勤律師事務所的符合簽名。沒有對審計報告或10-K表格進行其他更改。合併財務報表和合並財務報表附註與以前提交的10-K表格相同。

本修正案反映了截至10-K表格提交日期的信息，不反映該日期之後發生的事件，也不以任何方式修改或更新以10-K表格披露的信息，除非上文特別説明。

根據修訂後的1934年證券交易法第312b-15條，本修訂包括2002年修訂的薩班斯-奧克斯利法案第302和906條所要求的新證明，日期為本修訂的提交日期。

第八項：財務報表及補充數據。

E.L.F.美容公司及附屬公司

合併財務報表索引

 

獨立註冊會計師事務所報告

致E.L.F.的股東和董事會。美容公司

對財務報表的意見

我們已經審計了所附的E.L.F.綜合資產負債表。美容公司本公司及附屬公司(“本公司”)於2020年3月31日、2019年3月31日及2018年12月31日，分別編制截至2020年3月31日止年度、截至2019年3月31日止三個月及截至2018年12月31日及2017年12月31日止年度之相關綜合經營報表及全面收益、股東權益及現金流量表及相關附註(統稱“財務報表”)。我們認為，財務報表在所有重要方面都公平地反映了本公司截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日的財務狀況，以及截至2020年3月31日的年度、截至2019年3月31日的三個月以及截至2018年12月31日和2017年12月31日的年度的運營結果和現金流，符合美國公認的會計原則。

淺談會計原則的變化

如財務報表附註2所述，由於採用FASB ASC主題842，租賃(“ASC 842”)，採用經修訂的追溯法，本公司已改變其於2019年1月1日生效的租賃會計方法。

意見依據

這些財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的財務報表發表意見。我們是一家在美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會(SEC)和PCAOB的適用規則和規定，我們必須與公司保持獨立。

我們按照PCAOB的標準進行審計。這些標準要求我們計劃和執行審計，以獲得關於財務報表是否沒有重大錯誤陳述的合理保證，無論是由於錯誤還是欺詐。該公司不需要，也不需要我們對其財務報告的內部控制進行審計。作為我們審計的一部分，我們被要求瞭解財務報告的內部控制，但不是為了對公司財務報告內部控制的有效性發表意見。因此，我們不會發表這樣的意見。

我們的審計包括執行評估財務報表重大錯報風險的程序，無論是由於錯誤還是欺詐，以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於財務報表中的金額和披露的證據。我們的審計還包括評估所使用的會計原則和管理層所作的重大估計，以及評估財務報表的整體呈報。我們相信，我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。

/s/德勤律師事務所

加州舊金山

2020年5月28日

自2014年以來，我們一直擔任本公司的審計師。

E.L.F.美容公司及附屬公司

合併資產負債表

(以千為單位，不包括每股和每股數據)

 

附註是這些綜合財務報表的組成部分。

E.L.F.美容公司及附屬公司

合併經營表和全面收益表

(以千為單位，不包括每股和每股數據)

 

附註是這些綜合財務報表的組成部分。

E.L.F.美容公司及附屬公司

合併股東權益報表

(單位為千，共享數據除外)

 

附註是這些綜合財務報表的組成部分。

E.L.F.美容公司及附屬公司

合併現金流量表

(千)

附註是這些綜合財務報表的組成部分。

 

注1-行動性質

E.L.F.美容公司(“E.L.F.美容公司“及其附屬公司”(“公司”或“我們”)於2013年12月20日成立為特拉華州的一家公司。E.L.F.美容公司是一家控股公司，通過其子公司E.L.F.運營。化粧品公司，該公司以“E.L.F.”的名義開展業務。化粧品“或”E.L.F.“以及W3LL People，Inc.，該公司以“W3LL People”的名義開展業務。

注2-重要會計政策摘要

列報基礎和財政年度末變更

2018年12月，董事會批准將財年結束時間從12月31日改為3月31日。因此，本文件反映了本公司截至2020年3月31日的年度會計年度，涵蓋2019年4月1日至2020年3月31日。因此，所有提及截至2019年3月的期間都涉及截至2019年3月31日的三個月過渡期。

所有提及截至2020年3月31日、2018年12月31日和2017年12月31日的期間分別涉及截至2020年3月31日、2018年12月31日和2017年12月31日的年度。

綜合財務報表是根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制的，所有公司間餘額和交易都已在合併中沖銷。合併財務報表中的某些上一年度金額已重新分類，以符合本年度的列報方式。

預算的使用

按照美國公認會計原則編制財務報表要求管理層作出影響財務報表日期資產和負債報告金額以及報告期收入和費用報告金額的估計和假設。實際結果可能與這些估計不同。

現金和現金等價物

現金和現金等價物包括購買的三個月或更短期限的所有現金餘額和高流動性投資。

應收帳款

應收貿易賬款包括與零售客户的交易所產生的無抵押、無利息的客户債務，減去因客户無力付款而造成的估計損失的可疑賬户撥備。這項津貼是基於對逾期餘額、具體風險敞口、歷史趨勢和經濟狀況的評估和老化。當餘額被確定為無法收回時，公司將應收賬款從撥備中註銷。以前核銷的應收賬款在收到時被記錄下來。截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日，公司分別記錄了100萬美元、30萬美元和30萬美元的壞賬準備。截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日，公司分別記錄了760萬美元、650萬美元和780萬美元的銷售調整準備金，這也作為應收賬款的減少列示。該公司在正常業務過程中向其客户提供信貸條件。商業信貸是根據對每個客户履行其付款義務的能力進行評估的基礎上發放的。

信用風險集中

金融工具可能使公司面臨集中的信用風險，主要由現金和現金等價物組成，包括貨幣市場基金。雖然本公司將現金存入信譽良好的金融機構，但其存款有時可能超過聯邦保險的限額。到目前為止，該公司的現金存款沒有出現任何虧損。本公司對其客户進行信用評估，由於客户付款期限短和客户基礎的血統，與貿易應收賬款有關的風險進一步降低。

在截至2020年3月31日、2018年12月31日和2017年12月31日的年度內，以及截至2019年3月31日的三個月過渡期內，兩名客户分別佔公司淨銷售額的10%以上，披露如下：

截至期末，個別佔公司應收賬款10%以上的客户如下：

盤存

存貨主要由產成品組成，以成本價或市場價中的較低者為準。成本主要由先進先出法確定。該公司還記錄了超額和陳舊庫存準備金，即庫存成本超過其估計市場價值的部分。這一儲備是基於對歷史趨勢、當前市場狀況和預測的產品需求的評估。公司記錄了過剩和陳舊庫存的調整，分別顯示截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日的庫存減少140萬美元、170萬美元和230萬美元。

財產和設備及其他資產

財產和設備按成本列報，並在資產的預計使用年限內按直線折舊。租賃改進按租賃期限或資產使用年限較短的較短時間按直線攤銷。維修和維護費用在發生時計入。

按主要資產類別劃分的使用年限如下：

截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日，其他資產包括零售產品展示，淨額分別為1010萬美元、1210萬美元和1090萬美元，一般在三年內攤銷。截至2020年3月31日、2018年12月31日和2017年3月31日的年度，以及截至2019年3月31日的過渡期，零售產品展示的攤銷費用分別為600萬美元、310萬美元、60萬美元和150萬美元。

本公司評估可能表明包括財產和設備在內的長期資產的賬面價值可能無法收回的事件和情況變化。當該等事件或情況發生變化時，本公司會評估長期資產的可回收性，以確定該等資產的賬面價值是否會透過其使用及最終處置所衍生的未貼現未來現金流量收回。在本評估中，長期資產與其他資產和負債歸類在可識別現金流的最低水平。

在很大程度上獨立於其他資產和負債的現金流。該公司的長期資產以實體範圍為基礎進行分組。這在一定程度上是由於公司各種分銷渠道的綜合性質以及這些渠道分擔成本的程度。如果未貼現的未來現金流量之和少於資產的賬面金額，本公司將就資產賬面金額超過其公允價值的金額計入減值損失。本公司於截至2017年12月31日止年度錄得與已處置特定資產相關的減值費用20萬美元。在截至2019年3月31日的三個月、截至2020年3月31日的年度或2018年12月31日的過渡期內，長期資產沒有記錄減值費用。

商譽和無形資產

商譽是指收購價格超過收購淨資產公允價值的部分。此外，公司還收購了有限年限無形資產和無限期年限無形資產。

商譽不會攤銷，而是每年在報告單位層面或當有證據表明事件或情況變化表明本公司的賬面金額可能無法收回時，對減值進行審查。在測試商譽減值時，公司首先對定性因素進行評估。如果定性因素顯示相關報告單位的公允價值更有可能低於其賬面價值，本公司將採用兩步法在報告單位層面測試商譽減值。在第一步中，公司確定報告單位的公允價值是否超過單位的賬面價值。如果第一步表明報告單位的公允價值小於其賬面價值，本公司將執行第二步，確定商譽的公允價值，如果商譽的賬面價值超過其隱含公允價值，則記錄減值費用。公司已經確定了一個單一的報告單位用於減值測試，部分原因是公司各種分銷渠道的綜合性質以及這些渠道的分攤成本程度。

壽命不定的無形資產不攤銷，而是每年進行減值測試，如果賬面金額超過無形資產的公允價值，則確認減值。該公司評估其無限期無形資產，以確定當前事件和環境是否繼續支持無限期使用壽命。使用年限有限的無形資產攤銷按直線計算，期限為3年至10年。預計受益期的確定取決於無形資產的用途和基本特徵。當事實和情況表明其無形資產的賬面價值可能無法收回時，本公司評估應攤銷的無形資產的可回收性。如果無形資產的賬面價值不可收回，減值損失以賬面價值超過其估計公允價值的金額計量。

企業合併

業務收購的收購價根據收購資產和承擔的負債在業務合併日的估計公允價值進行分配。收購價格超過收購資產和承擔的負債的公允價值的部分計入商譽。確定可識別資產(特別是無形資產)和收購負債的公允價值還要求公司作出估計，這些估計基於所有可獲得的信息，在某些情況下還需要對與資產相關的未來收入和支出的時間和金額做出假設。可能會發生意想不到的事件或情況，這些事件或情況可能會影響我們公允價值估計的準確性，在不同的假設下，由此產生的估值可能會大不相同。

完成新業務合併所發生的成本，如法律和其他專業費用，不被視為轉移的對價的一部分，並在發生時計入銷售、一般和行政費用。

發債成本

債務發行成本和貸款人費用是為安排各金融機構的信貸安排而產生的。對於由定期債務和循環債務組成的信貸安排，此類成本根據總借款能力分配到每個子安排。對於定期債務，發行成本在綜合資產負債表上的相關長期債務負債中列報，貸款人費用作為賬面金額的直接扣除列報。債務發行成本和貸款人費用均按實際利率法在相關債務期限內攤銷。對於循環債務，發行成本和貸款人費用作為非流動資產列報，並在相關債務期限內按直線攤銷。

金融工具的公允價值

由於這些項目的短期性質，現金和現金等價物、應收賬款、應付賬款和應計費用的賬面金額接近其公允價值。銀行債務的賬面金額接近其公允價值，因為所述利率接近本公司目前可用於類似條款貸款的市場利率。見附註9--金融工具的公允價值。

細分市場報告

經營部門是企業的組成部分，可獲得單獨的財務信息，由首席運營決策者在決定如何分配資源和評估業績時進行評估。利用這些標準，公司按照一個運營部門和一個可報告部門管理其業務。該公司按產品線提供收入是不切實際的。

在截至2020年3月31日、2018年12月31日和2017年3月31日的年度內，以及截至2019年3月31日的三個月的過渡期內，美國和美國以外地區的淨銷售額如下(單位：千)：

截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日，該公司在美國和美國以外擁有的財產和設備如下(以千為單位)：

收入確認

該公司於2018年1月1日採用了會計準則編纂(“ASC”)主題606“與客户的合同收入”(“ASC 606”)，並在修訂的追溯基礎上確認，由於應用新準則的累積影響，留存收益期初餘額扣除税後淨減少10萬美元。2018年1月1日之後期間的業績在ASC 606項下列示，而比較信息沒有重述，並繼續根據這些期間有效的會計準則報告。新標準的採用影響了淨銷售額和應收賬款。在截至2018年12月31日的一年中，淨銷售額將比之前的標準高出30萬美元。截至2018年12月31日，在之前的標準下，應收賬款將增加40萬美元。

當承諾的商品或服務的控制權轉移給客户時，收入就會確認，金額反映了公司預期從這些商品或服務交換中獲得的對價。

對於公司的零售客户交易，合同在收到書面採購訂單時存在，控制權在裝運或交貨時轉移，具體取決於客户安排的具體條款。對於公司的直接面向消費者的交易，當在線下訂單時，合同就存在，控制權在向客户交付商品時轉移。該公司與其客户的幾乎所有交易都包括在某個時間點交付的單一履約義務。

交易價格既可以包括固定對價，也可以包括可變對價。在大多數情況下，它完全由可變的考慮因素組成，變異性由預期的銷售折扣、降價支持以及提供給客户的其他激勵和津貼驅動。這些激勵措施可能是明確的，也可能是公司歷史上的商業慣例暗示的。

一般來説，這些承諾代表支付給客户的現金對價，並不構成承諾的商品或服務。

可變對價金額在出售時根據預期金額或最可能金額估計，具體取決於可變性的性質。公司根據客户特定的預期以及歷史變現率，在認為必要時，定期審查和修訂其可變對價的估計。客户獎勵及津貼撥備計入綜合資產負債表，淨額抵銷應收賬款。

分門別類收入

該公司通過國內和國際零售商以及通過其電子商務和E.L.F.直接面向消費者分銷產品。商店渠道(2019年2月之前)。直接渠道提供的營銷和消費者參與利益是公司品牌和產品開發戰略不可或缺的一部分，並推動渠道間的銷售。因此，該公司將其兩個主要分銷渠道視為一個綜合業務的組成部分，而不是離散的收入流。

該公司銷售各種美容產品，但考慮到產品性質、目標消費者以及創新和分銷流程的相似之處，並不認為它們是有意義的不同收入來源。由於國內和國際客户的收入和現金流的性質、金額、時間和不確定性可能不同，請參閲上文分部報告部分，瞭解按地理市場提供與客户合同的分類收入的表格。

合同資產負債

本公司根據對零售客户的信用質量評估，向他們提供信貸。大多數零售客户的付款期限在30-60天之間，相關應收賬款確認為合同資產。此外，運輸條款可能會有所不同，這會導致在交貨前收到付款的合同承擔合同責任。合同責任餘額可能會因下單時間和裝運或交貨時間的不同而有很大差異。

截至2020年3月31日，除應收賬款外，本公司在綜合資產負債表上沒有記錄重大合同資產、合同負債或遞延合同成本。

實用的權宜之計

該公司選擇記錄從客户那裏收取的税收淨額，並從交易價格中剔除這些金額。該公司在收入中包括對其負有主要納税責任的公司毛收入總額評估的任何税款。

該公司選擇不披露與部分完成或未履行合同的剩餘履行義務有關的收入，這些合同預計將在一年內履行，因為這些金額微不足道。

對截至2020年3月31日、2018年12月31日和2017年12月31日止年度的銷售調整準備金期初和期末金額，以及截至2019年3月31日的三個月過渡期的對賬情況如下(單位：千)：

在截至2020年3月31日、2018年12月31日和2017年3月31日的年度以及截至2019年3月31日的三個月的過渡期內，公司分別從收入內的客户那裏記錄了70萬美元、50萬美元、70萬美元和20萬美元的報銷運費。在截至2020年3月31日、2018年12月31日和2017年3月31日的年度以及截至2019年3月31日的三個月的過渡期內，與產品分銷相關的運輸和處理成本分別為1980萬美元、2090萬美元、2120萬美元和490萬美元，並在綜合運營報表中計入銷售、一般和行政費用。

所得税

所得税按資產負債法核算。遞延税項資產及負債因現有資產及負債的賬面金額及其各自税基與營業虧損及税項抵免結轉之間的差異而產生的未來税項後果予以確認。遞延税項資產和負債採用制定的税率計量，該税率預計將適用於預計收回或結算這些臨時差額的年度的應税收入。税率變動對遞延税項資產和負債的影響在包含制定日期的期間的收入中確認。當税收優惠更有可能無法實現時，計入估值免税額以減少遞延税項資產。

未來的所得税優惠在很可能實現這些優惠的程度上得到確認。該公司在其所得税條款中確認與未確認的税收優惠相關的利息和罰款(如果有的話)。

租約

該公司已經簽訂了辦公空間、倉庫和零售店位置、設備和軟件的運營租賃協議。租賃資產及負債於租賃開始日按最低租金付款(不包括執行成本)及任何剩餘價值擔保項下預期付款的現值確認。該公司使用其遞增借款利率來確定租賃付款的現值。

非租賃部分主要包括維修費和水電費。本公司將合同中的非租賃部分(如公共區域維護)作為租賃部分的一部分進行會計處理，為所有商業辦公和倉庫空間租賃選擇實際的權宜之計，因為非租賃部分並不是該等協議中總對價的重要部分。本公司的租賃條款包括在合理確定本公司將行使選擇權時延長或終止租約的選擇權項下的期限。

經營租賃資產和負債自2019年1月1日起計入公司綜合資產負債表。本公司經營租賃負債的當期部分計入應計費用和其他流動負債，長期部分計入長期經營租賃負債。融資租賃資產包括在其他

資產。融資租賃負債包括在長期債務和融資租賃義務中。經營租賃費用在租賃期內按直線確認。

外幣

本公司境外子公司的本位幣為美元。以功能貨幣以外的貨幣計價的交易按交易日的有效匯率記錄。在每個報告期末，貨幣資產和負債按照資產負債表日的有效匯率重新計量為功能貨幣。非貨幣性資產和負債按歷史匯率重新計量。以功能貨幣以外的貨幣計價的交易因匯率波動而產生的交易收益或損失計入合併業務表中的其他收入(費用)淨額。

以股票為基礎的薪酬

基於股票的補償成本在授予日以獎勵的公允價值為基礎進行計量，並在必要的服務期(通常是獎勵的歸屬期)內以直線方式確認。該公司使用Black-Scholes估值模型估計員工股票支付獎勵的公允價值，但在授予之日僅受服務條件的約束。Black-Scholes模型要求使用高度主觀和複雜的假設，包括期權的預期期限和標的股票的價格波動性。

該公司使用蒙特卡洛模擬模型根據市場條件估計員工股票支付獎勵的公允價值。員工股票獎勵的補償費用，其歸屬取決於市場條件的實現和績效條件的發生，在績效條件可能實現時按分級歸屬基礎確認。

沒收行為在發生時予以確認和核算。

廣告費

廣告費用，包括促銷和印刷，在發生或分配時計入費用。廣告成本包括在附帶的綜合運營報表中的銷售、一般和行政費用中，在截至2020年3月31日、2018年12月31日和2017年的年度以及截至2019年3月31日的三個月的過渡期內，廣告成本分別約為2600萬美元、1020萬美元、810萬美元和260萬美元。

每股淨收益(虧損)

每股基本淨收入(虧損)的計算方法是普通股股東可獲得的淨收入(虧損)除以該期間已發行普通股的加權平均數量。每股攤薄淨收益(虧損)反映期內已發行的股票期權和限制性股票的攤薄效應，只要該等證券不具有反攤薄作用，並採用庫存股方法確定。

最近的會計聲明

下表簡要介紹了最近可能對公司財務報表產生重大影響的會計聲明：

 

注3-過渡期

本公司現提交截至2019年3月31日的三個月綜合財務報表。下表提供了上一年同期的某些未經審計的比較財務信息。

合併損益表

(以千為單位，不包括每股和每股數據)

合併現金流量表

(千)

注4-採購

2020年2月24日，本公司通過其全資子公司E.L.F.化粧品公司(Cosmetics，Inc.)完成了對W3LL People的收購，W3LL People是一家總部位於新墨西哥州聖達菲的私人持股清潔美容公司，其使命是在不使用大多數傳統化粧品中發現的潛在有害人造化學物質的情況下，創造優質化粧品。2,590萬美元的收購價為全現金，與收購相關的總對價以

基於(一)收購價格調整條款和(二)收購完成後W3LL人民股東的賠償義務進行調整。

收購事項已根據收購方法作為業務合併入賬，因此，收購總價按收購日各自的公允價值分配給收購的有形資產和無形資產以及承擔的負債。最終的購買價格分配正在等待遞延税金計算和剩餘商譽的最終確定。W3LL人的經營業績從收購之日起就包含在公司的綜合財務報表中。

下表顯示了公司在收購日綜合資產負債表中記錄的收購價格分配情況(單位：千)：

無形資產

附註5-股權證券投資

2017年4月14日，該公司向一家社交媒體分析公司投資290萬美元，這筆投資包括在其合併資產負債表的投資中。本公司已為公允價值不容易確定的股權投資選擇計量備選方案。本公司在截至2020年3月31日、2018年12月31日或2017年的三個年度或截至2019年3月31日的三個月的過渡期內，並無就其投資記錄減值費用，因為任何已識別的事件或情況變化均不會導致減值指標。此外，在截至2020年3月31日、2018年12月31日或2017年3月31日的兩個年度內，或截至2019年3月31日的三個月的過渡期內，同一發行人的相同或類似投資的有序交易沒有明顯的價格變化。

附註6-商譽和其他無形資產

關於本公司截至2020年3月31日的商譽和無形資產信息如下(單位：千)：

關於本公司截至2019年3月31日的商譽和無形資產信息如下(單位：千)：

關於本公司截至2018年12月31日的商譽和無形資產信息如下(單位：千)：

本公司沒有確認其商譽或無形資產的任何減值費用，因為這些資產產生的預期未來現金流量仍然大大超過其賬面價值。截至2020年3月31日的年度、截至2018年12月31日的年度、截至2017年的年度以及截至2019年3月31日的三個月的過渡期，有限壽命無形資產的攤銷費用分別為700萬美元、710萬美元、710萬美元和170萬美元。

假設截至2020年3月31日沒有減值，與有限壽命無形資產相關的未來攤銷費用估計如下(以千為單位)：

附註7--財產和設備

截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日的物業和設備包括以下內容(單位：千)：

在截至2020年3月31日的年度、截至2018年和2017年12月31日的年度以及截至2019年3月31日的三個月過渡期內，物業和設備的折舊和攤銷費用分別為630萬美元、760萬美元和680萬美元和170萬美元。

附註8--應計費用和其他流動負債

截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日的應計費用和其他流動負債包括以下內容(以千為單位)：

附註9-金融工具的公允價值

金融工具的公允價值根據與用於計量其公允價值的投入相關的判斷水平進行分類。公允價值是使用公允價值層次的三個層次的投入來計量的，如下所述：

第1級-相同資產或負債在活躍市場的報價

第2級-活躍市場中類似資產和負債的報價或可觀察到的投入

級別3-無法觀察到的輸入(例如，基於管理層假設的現金流建模輸入)

公允價值體系內的資產或負債的公允價值計量水平以對公允價值計量有重要意義的任何投入中的最低水平為基礎。下表列出了截至2020年3月31日公司在公允價值層次內按級別劃分的金融負債的公允價值(單位：千)：

__________________________

⁽¹⁾在這筆款項中，12568美元被歸類為當期。在債務發行成本降低之前，本公司銀行債務的賬面總額接近其公允價值，因為所述利率與類似條款的貸款的市場利率接近。

下表列出了截至2019年3月31日公司在公允價值層次內按級別劃分的金融負債的公允價值(單位：千)：

__________________________

⁽¹⁾其中10259美元歸類為當期。在債務發行成本降低之前，本公司銀行債務的賬面總額接近其公允價值，因為所述利率與類似條款的貸款的市場利率接近。

下表列出了截至2018年12月31日公司財務負債的公允價值，按公允價值層次中的級別劃分(單位為千)：

__________________________

⁽¹⁾在這筆款項中，9861美元被歸類為當期。在債務發行成本降低之前，本公司銀行債務的賬面總額接近其公允價值，因為所述利率與類似條款的貸款的市場利率接近。

該公司將其現金等價物(主要是其貨幣市場基金)根據相同資產在活躍市場上的報價歸類為1級。本公司並無於呈列任何期間將任何按公允價值經常性計量的資產移入或移出第1級或第2級。

附註10-債務

以下是最近影響公司負債的重大交易摘要：

截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日，公司的未償債務包括以下內容(以千為單位)：

經修訂的高級擔保信貸協議

2016年12月23日，本公司與由數家大型金融機構組成的銀團簽訂了一份為期5年、金額2.0億美元的高級擔保信貸協議(經修訂後為《信貸協議》)。信貸協議於2017年8月25日首次修訂(《第一修正案》)，總承諾額增至2.15億美元。經修訂之信貸協議包括5,000萬美元循環信貸額度(“循環信貸安排”)及1.65億美元定期貸款(“定期貸款安排”)。信貸協議於2018年12月7日再次修訂，以反映本公司財政年度末從12月31日至3月31日的變化，並於2020年4月8日再次修訂(“第三修訂”)，以(I)提高某些財政季度的最高允許淨槓桿率，(Ii)降低某些財政季度的最低固定費用覆蓋率，(Iii)增加與增加的最高允許淨槓桿率相對應的額外利率，(Iv)增加計算綜合總淨槓桿率時的現金淨額，以及(V)圍繞向調整後的合併EBITDA定義加回的水平修改措辭。

循環信貸機制下的所有金額都可以在2022年8月25日到期日之前提取。循環信貸融資以本公司幾乎所有資產為抵押，需要支付0.35%至0.25%(基於本公司綜合總淨槓桿率)乘以每日平均水平的未使用費用

循環信貸安排項下未使用的承付款金額。循環信貸安排還以700萬美元信用證和500萬美元週轉額度貸款的形式提供次級貸款；但是，循環信貸安排下的所有金額都不能超過5000萬美元。截至2020年3月31日，循環信貸安排的未使用餘額為4980萬美元。

定期貸款工具到期日也是2022年8月25日，幾乎以公司所有資產為抵押。定期貸款工具的分期攤銷需要按季度分期支付：(I)截至2019年9月30日至2020年6月30日的會計季度為2,475,000美元，(Ii)截至2020年9月30日至2021年6月30日的會計季度為3,093,750美元，以及(3)截至2021年9月30日至2022年6月30日的會計季度為4,125,000美元。剩餘的定期貸款餘額在到期日到期。定期貸款可隨時預付而不受懲罰，並須在以下情況下強制預付：(I)超額現金流(定義為EBITDA減去某些慣例扣減)，(Ii)非普通課程資產處置，導致一年內淨收益超過250萬美元，除非在12個月內進行再投資，或(Iii)發行額外債務。他説：

循環信貸安排和定期貸款安排均由本公司選擇計息，年利率等於(I)年利率相等於(I)年利率相等於參考適用利息期間的美元存款資金成本(最低下限為0%)釐定的調整後LIBOR利率，加上根據本公司綜合淨槓桿率由1.50%至3.25%(修訂後由1.50%修訂至2.75%)的適用保證金，或(Ii)浮動基本利率加0.50%至2%的適用保證金(由先前信貸協議所載的1.50%修訂至2.75%)或(Ii)浮動基本利率加0.50%至2%的適用保證金(由1.50%至3.25%修訂)或(Ii)浮動基本利率加0.50%至2%的適用保證金.25%(由0.50%修訂至1.75%)，以本公司綜合總淨槓桿率為基準。截至2020年3月31日，定期貸款工具的利率約為3.2%。

信貸協議載有多項契諾，其中包括限制本公司支付股息及分派或購回本公司股本、招致額外負債、設立資產留置權、進行合併或合併及出售或以其他方式處置資產的能力(除某些例外情況外)。信貸協議還包括報告、財務和維護契約，其中要求本公司遵守某些綜合總淨槓桿率和綜合固定費用覆蓋率。截至2020年3月31日、2019年3月31日和2018年12月31日，本公司遵守了所有財務契約。

未來最低本金支付總額如下(以千為單位)：

利息支出減少。

利息費用淨額的構成如下(以千為單位)：

附註11--或有事項

法律或有事項

本公司現時不時涉及日常業務過程中出現的法律訴訟、索償及訴訟。本公司目前沒有參與管理層預期會對本公司的綜合財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響的任何事項。

附註12--所得税

2020年3月27日，CARE法案簽署成為法律，對國內税法進行了幾次修改。這些變化包括但不限於：提高可扣除利息支出的限額，允許公司結轉某些淨營業虧損，增加公司可用於抵消應税收入的淨營業虧損結轉額。CARE法案中税法的變化並未對公司的所得税條款產生實質性影響。

扣除所得税撥備前的收入(虧損)構成如下(以千計)：