美國

證券交易委員會

華盛頓特區20549

(馬克一)

截至2020年3月31日的季度

或

在_

運輸服務公司

(章程中規定的註冊人的確切姓名)

(713) 332-8400

(登記人的電話號碼，包括區號)

根據該法第12(B)條登記的證券：

用複選標記表示註冊人(1)是否已在過去12個月內(或在要求註冊人提交此類報告的較短期限內)提交了1934年證券交易法第F13或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內，註冊人一直受到此類提交要求的約束。

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交併發佈此類文件的較短期限內)，以電子方式提交併發佈在其公司網站(如果有)中，根據S-T條例第405條(本章232.405節)要求提交和發佈的每個交互數據文件。

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司還是新興的成長型公司。見1934年“證券交易法”第12b-2條中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”和“較小報告公司”以及“新興成長型公司”的定義。

如果是新興成長型公司，請通過複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據“交易法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。O：

用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如交易法第12b-2條所定義)。如果是，則不是；如果是，則不是。

截至2020年5月22日，註冊人普通股的流通股數量為17,908,764股，每股面值為0.01美元。

解釋性註釋

如先前在運輸服務公司提交的表格8-K的當前報告中披露的。(“本公司”)於2020年4月29日，本公司預期本應於2020年5月11日提交的截至2020年3月31日的10-Q表格季度報告(“季度報告”)將因新冠肺炎疫情的影響而延遲提交。特別是，由於圍繞新冠肺炎疫情的前所未有的情況，以及聯邦、州和地方司法機關為應對危機採取的各種措施，公司的日常運營和業務受到了幹擾。這些中斷包括但不限於要求公司的公司支持人員在家遠程工作，以及減少我們業務地點的人員編制。這些情況影響了公司與其公司支持人員以及負責編制和及時提交季度報告的其他人員的正常流程和互動。

該公司依靠證券交易委員會根據1934年“證券交易法”第36條發佈的一項命令所規定的45天延期，該命令修改了2020年3月25日上市公司的報告和委託書交付要求的豁免(版本編號34-88465)，以推遲本季度報告的提交。

運輸服務公司

索引

 

第一部分-財務信息

運輸服務公司

合併資產負債表

(單位為千，共享數據除外)

隨附的簡明票據是這些綜合財務報表的組成部分。

運輸服務公司

合併業務報表

(未經審計，單位為千，每股數據除外)

隨附的簡明票據是這些綜合財務報表的組成部分。

運輸服務公司

綜合現金流量表

(未經審計，以千計)

隨附的簡明票據是這些綜合財務報表的組成部分。

運輸服務公司

合併股東權益變動表

(未經審計，以千計)

附註是這些綜合財務報表的組成部分。

運輸服務公司

合併財務報表的簡明附註

(未經審計)

1.重要會計政策的列報和彙總基礎

本公司

運輸服務公司(“Carry”、“Company”、“We”、“Us”或“Our”)是美國領先的葬禮和墓地服務和商品提供商。截至2020年3月31日，我們在29個州經營186家殯儀館，在11個州經營32個公墓。我們的業務分為兩個業務部門：殯儀館業務和墓地業務，殯儀館業務目前約佔我們收入的80%，墓地業務目前約佔我們收入的20%。

我們的殯儀館業務主要是服務業務，通過銷售殯葬和火化服務以及相關商品(如棺材和骨灰盒)獲得收入。殯葬服務包括諮詢、搬運和準備遺體、使用殯儀館設施進行探訪和紀念服務以及運輸服務。我們在“需要”(死亡時間)和“創業”(死亡前計劃)的基礎上提供葬禮服務和產品。

我們的墓地業務主要通過銷售墓地安葬權(主要是墓地、草坪墓穴、陵墓用地和壁龕)、相關的墓地商品(如外葬容器、紀念碑和花卉擺放)和服務(安葬、保險和安裝墓地商品)來賺取收入。我們提供墓地服務和產品，既有需要的，也有創業的。

合併原則和臨時濃縮披露

我們未經審計的綜合財務報表包括本公司及其子公司。所有公司間餘額和交易均已註銷。我們的中期綜合財務報表未經審計，但包括所有調整，這些調整由正常的經常性應計項目組成，這些調整對於公平列報截至和截至中期的財務狀況和經營結果是必要的。除非本文另有披露，否則我們未經審計的綜合財務報表的編制方式與截至2019年12月31日的Form 10-K年度報告中描述的會計原則一致，應與之一併閲讀。

2019年3月11日，世界衞生組織宣佈2019年新型冠狀病毒病(“新冠肺炎”)為大流行，該疾病已在全球蔓延，並正在影響全球經濟活動。根據有關新冠肺炎的最新發展，本公司已評估新冠肺炎對本公司合併財務報表及相關披露的影響。

重新分類

我們的現金流量表和綜合財務狀況表上的上期金額已經進行了某些重新分類，以符合本期財務報表的列報方式，而不會影響我們以前報告的運營結果、總資產和總負債或運營現金流量。

現金和現金等價物

我們認為所有購買的原始到期日為三個月或更短的高流動性投資均為現金等價物。

預算的使用

在編制我們的合併財務報表時，我們需要做出影響資產、負債、收入和費用報告金額的估計和判斷。我們持續評估我們的估計和判斷，包括與收入確認、應收賬款變現、商譽、無形資產、財產和設備以及遞延税項資產和負債相關的估計和判斷。我們的估計基於歷史經驗、第三方數據和我們認為在這種情況下是合理的假設。這些考慮的結果構成了對收入和費用的數額和時間、資產的賬面價值和記錄的負債額做出判斷的基礎。實際結果可能與這些估計不同，如果基礎條件或假設發生變化，這些估計可能會發生變化。歷史業績不應被視為未來業績的指標，因為不能保證我們的運營結果每年都是一致的。

盤存

存貨主要包括棺材、外置埋葬容器及墳場紀念碑及標記，並按其成本基準(由特定識別方法釐定)或可變現淨值中較低者入賬。

收入確認

殯葬和墓地業務收入在商品或服務的控制權轉移到客户手中時確認。我們的履行義務包括提供葬禮和墓地商品和服務，以及墓地財產埋藏權。商品交付或服務執行時的控制權轉移。對於墓地財產埋藏權，控制權在物業開發後轉移到客户手中，並且埋藏權已經出售，不能再向其他客户銷售或出售。收取的銷售税在我們的合併財務報表中按淨額確認。在我們的貨運合同中，我們通常在需要的時候發貨和提供服務。

由於為緩解新冠肺炎的傳播而對集會施加的限制，一些客户要求我們將追悼會推遲到限制取消後再舉行。追悼會通常包括履行義務，指導服務，提供設施和機動車輛，餐飲，鮮花和文具產品。這些合同的所有其他履行義務，包括安排、移走、準備、防腐、火化、埋葬和交付骨灰盒和相關紀念商品，均在需要時履行。當控制權移交給客户時，通常是在墓地交付和安裝標記時，根據按需合同出售的個性化標記商品和標記安裝服務被識別。

輔助殯葬服務收入記錄在其他收入中，代表我們在德克薩斯州的花店、寵物火化業務和在線火化業務的收入。

我們創業信託投資的收益，以及我們全資擁有的註冊投資顧問公司(“CSV RIA”)收取的信託管理費都記錄在其他收入中。截至2020年3月31日，CSV RIA為我們約73%的信託資產提供投資管理和諮詢服務，費用基於信託資產的市值。根據國家信託法，我們可以向信託收取信託資產投資諮詢費，這些費用被確認為提供服務期間的收入。

未交付的創業殯葬信託合同到期餘額已重新分類，以減少我們綜合資產負債表上的遞延殯葬收入，分別為2019年12月31日和2020年3月31日的890萬美元和870萬美元。由於這些業績義務將在死亡之日之後完成，我們不能量化未來期間收入的確認。然而，我們估計創業葬禮合同的平均到期期為10年。

客户根據已交付的墓地合同應付的餘額包括在我們綜合資產負債表上的應收賬款、淨額和淨額墓地應收賬款中。未交付創業墓地合同的到期餘額已重新分類，以減少我們綜合資產負債表上的延期創業墓地收入。截至2019年12月31日和2020年3月31日，分配給未履行的創業商品和服務履行義務的交易價格分別為480萬美元和580萬美元。由於這些業績義務將在死亡之日之後完成，我們不能量化未來期間收入的確認。不過，我們估計創業墳場合約的平均到期期為8年。

有關收入的更多信息，請參閲本合併財務報表附註17。

具有多重履行義務的安排

我們與客户簽訂的一些合同包括多項履約義務。對於這些合同，我們根據每個履約義務的相對獨立銷售價格(根據我們的一般價目表向客户收取的價格)將交易價格分配給每個履約義務。提供服務和輔助項目套餐，以幫助客户在情緒激動和壓力較大的時候做出決定。套餐折扣在收入中反映為淨額。我們在轉讓商品或履行服務時確認收入，以履行相應的履行義務。收取的銷售税在我們的合併財務報表中按淨額確認。

創業葬禮和墓地信託基金

我們的創業和永久護理信託基金是根據合併可變利益實體(“VIE”)的原則進行報告的。在創業型信託的情況下，客户是合法受益者。在永久護理信託的情況下，我們無權訪問永久護理信託中的主體。我們已在我們的財務報表中確認第三方在信託基金中的財務利益，作為信託和護理信託機構持有的遞延創業葬禮和墓地收據。該等信託基金的投資分類為可供出售，並按公允市價呈報；因此，未實現損益、累積及未分配收益及已實現損益均記入我們綜合資產負債表中信託及護理信託機構持有的遞延創業殯葬及墓地收據。我們未來交付商品和服務的義務是按估計結算金額報告的。創業葬禮和墓地信託投資

由於我們在某些州被允許在到期前提取的信託投資收益而減少。這些收益，連同不需要託管的創業合同收藏品，都記錄在延期創業葬禮收入和延期創業墓地收入中，直到服務完成或商品交付。

根據各自的州法律，對於出售的每個安葬權和某些紀念品，我們都需要存入一定數額的永久和紀念護理信託基金。信託基金的收入分配給我們，用於墓地和陵墓的護理和維護。此類信託基金收入在信託變現時確認為收入，並可分配給我們。我們受到限制，不能提取這些基金的任何本金餘額。

企業需要進行分析，以確定企業的可變利益是否賦予它在VIE中的控股權。該分析確定VIE的主要受益者是既有權力指導VIE的活動，對實體的經濟表現產生最重大影響的企業，又有義務吸收可能對VIE產生潛在重大影響的實體的損失，或有權從實體獲得可能對VIE產生重大影響的利益。我們的分析繼續支持我們作為大多數VIE的主要受益者的地位。我們的分析將繼續支持我們作為大多數VIE的主要受益者的地位

有關我們的創業葬禮和墓地信託基金的更多信息，請參閲本文綜合財務報表的附註6和7。

葬禮和墓地應收賬款

我們的殯葬應收賬款記錄在應收賬款淨額中，主要包括已經提供的殯葬服務的到期金額。我們的墓地應收賬款一般由墓地安葬權及相關產品和服務的創業銷售組成，通常通過計息分期付款銷售合同融資，期限通常長達五年，該等利息收入反映為其他收入。在幾乎所有情況下，我們都會在簽訂合同時收到首期付款。“鑑於我們的商品和服務的性質、我們與客户簽訂的合同的性質以及我們服務的交付時間，如果未按照合同付款條款支付應收賬款，我們不會對這些應收賬款產生利息。自資產負債表日起一年內收到付款的墓地應收賬款和已支付的墓地應收賬款計入應收賬款淨額。自資產負債表日起超過一年才能收到款項的墓地應收賬款記入墓地應收賬款淨額。

對於我們的殯葬應收賬款，我們有收款政策，即逾期30天向客户發送對賬單。逾期通知函在45天內發出，並一直持續到收到付款或與第三方代收機構簽訂合同。

對於我們的墓地應收賬款，我們有催收政策，逾期通知函從逾期15天開始發送給客户，此後定期發送，直到合同被取消或收到付款。

對於殯葬和墓地應收賬款，我們採用損失率方法來確定信貸損失撥備，在這種方法中，我們根據幾年來的應收賬款總額評估歷史上的應收賬款沖銷。根據這一歷史損失率方法，我們還考慮了當前和預期的經濟狀況，預計在我們的應收賬款使用期限內將會出現這種情況。這些估計數字受到多個因素的影響，包括經濟、人口結構和本地社區的競爭等。我們通過積極審查客户相對於合同條款和到期日的應收賬款餘額來監控我們持續的信用風險敞口。我們的活動包括及時進行應收賬款對賬、評估應收賬款的賬齡、解決爭議和確認付款。我們還將監測我們在損失率方法中使用的應收賬款歷史沖銷的任何變化，並在我們的信貸儲備範圍內評估市場狀況的預測變化。2020年第一季度，由於新冠肺炎的經濟影響，我們增加了應收賬款的信用損失撥備。

2016年6月，財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了會計準則更新(“ASU”)，“金融工具-信貸損失：金融工具信貸損失計量”及隨後的修正案，統稱為(“議題326”)。在採用主題326之前，我們根據對收款活動的歷史趨勢的分析，為應收賬款計提了壞賬和合同取消撥備。

有關2020年1月1日採用326主題以及所需額外披露的更多信息，請參閲本合併財務報表附註2和5。

企業合併

收購的有形和無形資產及承擔的負債按公允價值入賬，收購價格與公允價值之間的任何差額確認商譽。吾等確認於收購日期收購的資產、承擔的負債及被收購方的任何非控股權益，以該日的公允價值計量。與收購相關的成本與收購分開確認，並在發生時計入費用。我們通常估計成交時已知的相關交易成本。如果我們在截止日期無法獲得的信息隨後在分配期間變得可用，我們可以調整與收購相關的商譽、無形資產、資產或負債。

有關我們收購的更多信息，請參閲本文的合併財務報表附註3。

商譽

收購的殯儀館業務和墓地的收購價超過可識別淨資產公允價值的部分計入商譽。商譽有無限期，不需攤銷。因此，截至8月31日，我們每年測試商譽的減值情況。^ST每年都有。除我們的年度測試外，每當事件或環境變化表明報告單位的賬面價值可能大於公允價值時，我們都會評估商譽減值。可能引發中期減值審查的因素包括(但不限於)重大的負面行業或經濟趨勢以及商業環境的重大不利變化，這可能表現為我們的市值下降或經營業績下降。

由於對新冠肺炎的迴應造成的經濟狀況，我們在2020年3月31日對我們的商譽進行了量化評估。基於2020年3月31日進行的量化評估，我們在截至2020年3月31日的季度內記錄了1360萬美元的商譽減值，因為我們的殯儀館在東部報告單位的賬面價值超過了公允價值。貼現現金流估值使用對未來現金流的預測，幷包括對未來經營業績和經濟狀況的假設，這些假設可能與實際的未來現金流不同。

有關我們商譽的更多信息，請參閲本文包含的合併財務報表附註4。

無形資產

我們的無形資產包括收購產生的商號，並計入我們綜合資產負債表上的無形資產和其他非流動資產。我們的商號被認為是無限期的，不受攤銷的影響。因此，截至8月31日，我們每年對無形資產進行減值測試。^ST每年都有。除了我們的年度測試外，每當某些事件或情況變化表明無形資產的賬面價值可能大於公允價值時，我們都會評估無形資產的減值。可能引發中期減值審查的因素包括但不限於，與歷史或預測的未來經營業績相比表現嚴重不佳，以及重大的負面行業或經濟趨勢。

由於對新冠肺炎的迴應造成的經濟狀況，我們在2020年3月31日對我們的商標進行了量化評估。根據在2020年3月31日進行的量化評估，我們在截至2020年3月31日的季度內為我們的某些商標記錄了110萬美元的減值，因為這些商標的賬面價值超過了公允價值。在釐定商標的公允價值時，我們採用特許權使用費寬免法，透過折現現金流來釐定資產的公允價值，現金流代表因使用商標而須支付特許權使用費而節省的現金流。貼現現金流估值使用對未來現金流的預測，幷包括有關未來經營業績和經濟狀況的假設，這些假設可能與未來實際現金流不同，以及確定和應用適當的特許權使用費税率和貼現率。

有關我們無形資產的更多信息，請參閲本文包含的合併財務報表附註9。

已簽約合同的資本化佣金

我們將銷售佣金和其他與創業墓地商品和服務以及創業殯葬信託合同相關的直銷成本資本化，因為這些成本是與客户簽訂合同的增量和可收回成本。我們的創業合同的資本化佣金在創業墓地商品和服務合同和創業殯葬信託合同的平均到期期分別為8年和10年的平均到期期內按直線攤銷。

與出售墓地安葬權相關的銷售成本，包括與墓地開發活動相關的不動產和其他成本，在墓地安葬權出售確認為收入期間，繼續採用特定的確認方法進行支出。與創業殯葬保險合同相關的銷售成本繼續在發生的期間內支出，因為這些合同沒有包括在我們的綜合資產負債表中。

有關我們的創業合同資本化佣金的更多信息，請參見本文的合併財務報表附註9。

租約

我們有經營租賃和融資租賃。我們以經營租約的形式租賃某些辦公設施、某些殯儀館和設備，租期從一年到十九年不等。許多租約包括一個或多個續簽選項，其中一些包括延長租約長達26年的選項。我們以融資租賃的方式租賃某些殯儀館，原始期限從十年到四十年不等。我們沒有剩餘價值擔保、回租條款、重大限制性契約或關聯方的租賃協議。我們沒有任何實質性的轉租安排。我們根據協議的事實和情況來確定一項安排在開始時是否為租約。使用權(“ROU”)資產代表我們在租賃期內使用標的資產的權利，租賃負債代表我們支付租賃產生的租賃款項的義務。

經營租賃ROU資產計入經營租賃使用權資產，經營租賃負債計入經營租賃義務和經營租賃項下債務的本期部分，扣除綜合資產負債表上的本期部分。融資租賃ROU資產計入物業、廠房和設備，淨負債和融資租賃負債計入融資租賃義務和融資租賃項下債務的本期部分，扣除綜合資產負債表上的本期部分。

關於於2020年3月31日進行的商譽及無形減值測試，吾等亦於東部報告單位評估吾等殯儀館的營運及融資租賃，並斷定吾等的營運及融資租賃資產並無減值。

有關我們租賃的更多信息，請參閲本文所包括的綜合財務報表附註13。

物業、廠房及設備

物業、廠房及設備(包括融資租賃項下的設備)按成本列賬。日常維護和維修的成本在發生時計入運營費用，而延長資產有效經濟壽命的更新和重大更換則計入資本化。物業、廠房及設備(包括融資租賃下的設備)折舊按資產的估計使用年限按直線法計算。

截至2019年12月31日和2020年3月31日，物業、廠房和設備由以下內容組成(單位：千)：

在截至2020年3月31日的三個月內，我們收購了170萬美元的物業、廠房和設備，這些資產、廠房和設備與我們的收購相關，在本文包括的綜合財務報表附註3中描述。截至2019年3月31日和2020年3月31日的三個月，我們分別記錄了350萬美元和360萬美元的折舊費用。

長期資產，例如須折舊及攤銷的物業、廠房及設備，至少每年或每當事件或環境變化顯示資產的賬面金額可能無法根據會計準則編纂(“ASC”)360的物業、廠房及設備主題收回時，對減值進行審核。關於2020年3月31日進行的商譽和無形減值測試，我們還在東部報告單位評估了我們殯儀館的長期資產，得出我們的長期資產沒有減值的結論。

墓地財產

當我們收購墓地時，我們利用內部和外部方法來確定墓地財產的公允價值。從外部角度看，我們獲得認可的評估，為物業存在、可供開發的物業(不受限制)、物業界線、可供出售的空間、可識別的障礙或地役權以及包括該市場已知變量在內的一般估值提供合理保證。從內部角度來看，我們以我們投資組合中的其他墓地為基準，對收購的墓地物業進行詳細分析。這提供了第三方評估師無法獲得的相關且準確的數據帶來的額外好處。通過這一徹底的內部流程，公司能夠根據歷史經驗、特定的市場和人口、合理的利潤率、實際的零售價格以及公園的基礎設施和條件來確定可行的物業成本。

截至2019年12月31日和2020年3月31日，公墓財產分別為8700萬美元和1.018億美元，累計攤銷淨額分別為4170萬美元和4250萬美元。在出售墓地財產時，墓地財產的價值(埋藏權成本)在墓葬權利出售確認為收入的期間，採用特定的確認方法作為攤銷支出。截至2019年3月31日和2020年3月31日的三個月，我們記錄的墓地安葬權攤銷費用分別為80萬美元和90萬美元。

公允價值計量

2018年8月，FASB修訂了《公允價值計量》，修改了與公允價值相關的披露要求。修訂刪除了披露(1)公允價值層次的第1級和第2級之間轉移的金額和原因、(2)我們與水平之間轉移的時間有關的政策以及(3)第3級計量中使用的估值過程的要求。它澄清，第3級投入變化的影響的敍述性披露應以報告日期可能發生的變化為基礎。修正案增加了一項要求，要求披露在第三級測量中使用的重大不可觀察輸入的範圍和加權平均。自2020年1月1日起，我們採用了新標準，它對我們的綜合運營結果、綜合財務狀況和現金流沒有影響。

有關我們金融資產和負債的公允價值計量的額外要求披露，請參閲本公司綜合財務報表附註6和8。

股票計劃和基於股票的薪酬

我們有基於股票的員工和董事薪酬計劃，根據這些計劃，我們授予股票、限制性股票、股票期權和績效獎勵。我們還有員工股票購買計劃(“ESPP”)。我們確認補償費用的金額等於預期在必要的服務期內授予或購買的基於股票的獎勵的公允價值。

公允價值在授予之日確定。限制性股票的公允價值是根據授予日的股票價格確定的。期權或包含期權的獎勵的公允價值是使用Black-Scholes估值模型確定的。績效獎勵的公允價值與市場表現狀況相關，採用蒙特卡洛模擬定價模型確定。ESPP的公允價值是根據提供給員工的折扣元素和使用期權計算模型確定的嵌入期權元素確定的。

有關我們基於股票的薪酬計劃的更多信息，請參閲本文包含的合併財務報表附註15。

所得税

我們和我們的子公司提交一份合併的美國聯邦所得税申報單，在我們開展業務的15個州提交單獨的所得税申報單，在我們開展業務的14個州提交合並或單一所得税申報單。我們為資產和負債的計税基礎和財務報告基礎之間的暫時性差異記錄遞延税金。“我們在合併資產負債表上將遞延税項負債和資產歸類為非流動資產。

我們記錄估值免税額，以反映變現不確定的遞延税項資產的估計金額。管理層在每個季度末審查估值免税額，如果確定更有可能實現税收優惠，則進行調整。

我們分析不確定税收狀況的税收優惠，以及如何在財務報表中確認、計量和取消確認它們；提供不確定税收事項的某些披露；並指定不確定税收狀況的準備金在我們的綜合資產負債表中應如何分類。本公司針對不確定税收狀況的未確認税收優惠準備金主要涉及截至2018年12月31日的納税年度提交的未決會計方法變更。在2020年，本公司計劃修改提交的擬議會計方法，以排除導致需要不確定的税收頭寸儲備的税收頭寸。

最近通過的冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案(“CARE法案”)有以下適用於公司的某些條款：

(I)允許將2018、2019年和2020年產生的淨營業虧損(“NOL”)結轉五年；

(Ii)在2019年和2020年開始的課税年度，將利息扣除的應納税所得額起徵點從30%提高到50%；

(三)自制定之日起至2020年底，暫停繳納6.2%的社會保障税僱主部分，一半餘額於2021年底到期，另一半於2022年底到期；以及

(Iv)我們有能力在停業期間向不能工作的僱員支付工資，從而獲得最高5,000元的僱員留任抵免。

儘管CARE法案允許結轉2018年和2019年產生的淨營業虧損，但由於非自動會計方法變更獲得國税局批准的時間存在不確定性，因此，在截至2020年3月31日的三個月中，針對由此產生的淨營業虧損產生的收益計入了準備金；因此，針對不確定税收頭寸的準備金為290萬美元。截至2019年3月31日沒有記錄儲備。

中期所得税費用(福利)是根據我們預測的年度有效税率加上在發生期間記錄的任何離散項目來計算的。獨立項目包括(但不限於)因最終確定所得税申報表而引起的估計變化、税務審計結算、行使或既得股票獎勵的税收影響以及遞延税項資產估值免税額的增加或減少等事件。

截至2020年3月31日的三個月，我們的所得税優惠為220萬美元，而所得税支出為270萬美元，其中包括截至2019年3月31日的三個月的10萬美元離散税費。截至2019年3月31日和2020年3月31日的三個月，我們的離散項目前營業税率分別為28.0%和33.6%。在截至2020年3月31日的三個月裏，我們記錄了70萬美元的額外税費，與之前作為股票收購收購的業務的商譽和其他無形資產減值有關，這導致我們的營業税率增加了3.6%。

普通股每股收益(虧損)的計算

每股基本收益(虧損)採用當期已發行普通股的加權平均數計算。稀釋後每股收益採用期內已發行普通股和稀釋性普通股等值股票的加權平均數計算。稀釋性普通股等價股由股票期權組成。

包含不可沒收的股息或股息等價物權利的基於股票的獎勵，無論是否支付，都被確認為參與證券，幷包括在基本和稀釋每股收益的計算中。我們向員工和董事授予限制性股票獎勵被認為是參與證券，我們準備了普通股股東的每股收益計算，在基本和稀釋加權平均流通股計算中使用兩級方法，不包括已發行的未歸屬限制性股票獎勵。

有關計算每股盈利的額外資料，請參閲本文所包括的綜合財務報表附註16。

後續事件

我們評估了2020年3月31日之後至財務報表發佈之日期間的事件和交易，以便在本報告涵蓋的隨附財務報表中進行潛在確認或披露。有關後續事件的更多信息，請參閲本文包含的合併財務報表附註19。

2.RECENTLY發佈的會計準則

金融工具--信貸損失

主題326適用於持有按攤餘成本計量的金融資產的所有實體，包括貸款、貿易和融資應收款以及其他金融工具。指導意見引入了一種名為當前預期信用損失(CECL)的新信貸儲備模式，該模式要求更早確認信用損失，同時也提供了關於信用風險的額外透明度。CECL模型要求所有預期的信貸損失都是基於歷史經驗、當前條件和對收款能力的合理和可支持的預測來衡量的。此外，專題326對可供出售債務證券的會計進行了修改。其中一個變化是，要求信貸損失作為一種津貼，而不是對可供出售的債務證券管理層不打算出售或認為更有可能被要求出售的債務證券進行減記。

2020年1月1日，我們採用了修改後的回溯法，採用了主題326，這對我們的合併財務報表沒有重大影響。有關主題326要求的額外披露，請參閲本文合併財務報表的附註5和6。

所得税

2019年12月，FASB發佈了ASU，所得税(主題740)，以簡化所得税的會計處理。此更新中的修訂在2020年12月15日之後的財年生效，允許提前採用。2020年1月1日，我們使用前瞻性方法提前採用了本ASU的條款，這對我們的合併財務報表沒有實質性影響。

尚未採用的會計公告

參考匯率改革

2020年3月，FASB發佈了ASU，參考匯率改革(“主題848”)，在有限的時間內提供可選的指導，以減輕參考匯率改革的潛在會計負擔。新指南為將美國公認會計原則(“GAAP”)應用於合同、套期保值關係和其他受參考匯率改革影響的交易提供了可選的權宜之計和例外，前提是滿足某些標準。修訂只適用於參考倫敦銀行間拆放款利率(“LIBOR”)或另一個預期因參考利率改革而停用的參考利率的合約和對衝關係。這些修改立即生效，可能適用於2022年12月31日或之前訂立或評估的合同修改和套期保值關係。我們目前正在評估我們的合同和新標準提供的可選權宜之計。

3.收購

2020年1月3日，我們以3300萬美元現金收購了加利福尼亞州拉斐特的一家殯儀館和墓地聯合業務，其中500萬美元在2019年存入第三方託管，2800萬美元在2020年支付。我們收購了這些業務的幾乎所有資產，並承擔了某些運營負債。

由於這項收購對我們報告的業績沒有重大影響，因此沒有公佈這項收購對前幾個時期的預計影響。收購業務的結果從收購之日起反映在我們的綜合經營報表中。

下表彙總了上述業務的採購價格分配明細(單位：千)：

流動資產主要與墓地應收賬款有關。無形資產和其他非流動資產與商號的公允價值有關。承擔的負債主要涉及與收購前未支付的已交付創業商品相關的義務。截至2020年3月31日，我們對此次收購的會計核算尚未完成。

在截至2020年3月31日的三個月裏，我們記錄了2019年收購的採購價格分配調整。下表彙總了這些業務的採購價格分配細目，以及根據2020年3月31日之前獲得的額外信息做出的後續調整(單位：千)：

截至2020年3月31日，我們2019年收購的會計尚未完成。

4.GOODWILL

下表顯示了截至2019年12月31日的年度和截至2020年3月31日的三個月的合併資產負債表中商譽的變化(單位：千)：

有關商譽減值測試使用的方法和收購的討論，請參閲本文包含的合併財務報表附註1和附註3。

應收帳款

截至2019年12月31日和2020年3月31日的應收賬款由以下內容組成(單位：千)：

其他應收賬款包括供應商回扣、第三方保險公司應付的佣金和永久護理收入應收賬款。我們不為這些應收賬款提供信用損失撥備，因為我們在歷史上沒有任何收款問題，我們預計在可預見的未來也不會有任何問題。

下表彙總了截至2020年3月31日的三個月我們按投資組合細分的信貸損失撥備中的活動(以千為單位)：

如附註3所示，吾等於截至二零二零年三月三十一日止三個月內收購與收購業務相關之墓地應收款項。我們在這些收購的應收賬款上記錄了60萬美元的信貸損失準備金(上文在應收賬款淨額中顯示的30萬美元流動部分，以及下面在創業墓地應收賬款淨額中顯示的30萬美元非流動部分)。我們使用特定標識來核算這些購買的融資資產的信貸損失準備，因為這些資產具有一套獨特的風險特徵。

截至2019年3月31日的三個月，應收賬款的壞賬支出總計20萬美元。

創業墓地應收賬款

截至2019年12月31日和2020年3月31日，我們的創業墓地應收賬款包括以下內容(以千為單位)：

我們於2019年12月31日和2020年3月31日的墓地應收賬款構成如下(單位：千)：

下表彙總了截至2020年3月31日的三個月我們的創業公墓應收賬款信用損失撥備中的活動(以千為單位)：

截至2019年3月31日的三個月，我們創業墓地應收賬款的壞賬支出總計20萬美元。

截至2020年3月31日，我們的創業墓地應收賬款按起始年份劃分的攤銷成本基礎如下(以千為單位)：

截至2020年3月31日，墓地應收賬款逾期賬齡情況如下(單位：千)：

創業信託投資是指我們通常被允許在向客户提供服務和商品時提取的信託基金資產。創業葬禮和墓地合同的擔保來自客户的付款，減去法律不要求存入信託的金額。創業型信託投資會因我們在業績表現前在某些州被允許提取的信託收益而減少。當提供服務或交付商品時，這些收入在其他收入中確認為賺取的收入。CSV RIA收取的信託管理費在賺取期間作為收入計入。

墓地永久看護信託投資是出售墓地財產埋藏權的收益的一部分，根據國家法律的要求，我們必須將這些收益存入永久看護信託基金。這些永久護理信託基金的收入抵消了墓地財產和紀念館的維護費用。這筆信託基金收入在其他收入中確認為賺取。

如果活躍的市場有報價，信託持有的投資根據三級估值層次被歸類為第一級投資。我們的一級投資包括現金、美國國債、普通股和股票共同基金。如果沒有特定證券的報價，則公允價值通過使用活躍市場中類似證券的報價或能夠證實可觀察到的市場數據的報價以外的投入來估計。這些投資是固定收益證券，包括外債、公司債、優先股、抵押貸款支持證券和固定收益共同基金以及其他投資，所有這些都被歸類在估值層次的第2級。我們每季度審查和更新我們的公允價值層次分類。有關公允價值計量的進一步信息，請參閲本文所包括的合併財務報表附註8。

截至2020年3月31日，我們信託基金的未實現淨虧損為4510萬美元。截至2020年3月31日，這些未實現淨虧損佔我們2.452億美元原始成本基礎的18%。公允價值的下降在很大程度上是由於利率和其他市場狀況的變化。我們的信託一直並將繼續受到美國和全球金融市場不利條件的影響，這主要是新冠肺炎造成的。我們的投資分散在多個行業領域，使用平衡的配置策略將長期風險降至最低。此外，我們不打算出售，很可能也不會被要求在證券預期收回之前出售。

與這些證券相關的未實現收益和/或虧損的變化反映在其他全面收益(虧損)中，並被信託和護理信託機構持有的遞延創業葬禮和墓地收據在該等未實現收益和/或虧損中的主體權益所抵消。在損失在信託中變現、分配給創業合同並履行服務或交付商品之前，不會對收益產生影響，導致按照國家規定將合同從信託中撤回。

對於處於未實現虧損狀態的可供出售債務證券，我們首先評估我們是否打算出售，或者更有可能要求我們在收回其攤銷成本基礎之前出售該證券。如果符合出售意向或要求的任何一項標準，證券的攤餘成本基礎將通過收入減記為公允價值。對於不符合上述標準的可供出售債務證券，我們評估公允價值下降是否是由於信用損失或其他因素造成的。在進行評估時，我們會考慮公允價值低於攤餘成本的程度、評級機構對證券評級的任何變化，以及與證券具體相關的不利條件等因素。如果我們的評估表明存在信用損失，則將預期從證券中收取的現金流量現值與證券的攤銷成本基礎進行比較。如果預計收取的現金流量現值低於攤餘成本基礎，則存在信用損失，並對信用損失計入信用損失準備，但以公允價值小於攤餘成本基礎的金額為限。任何未記錄的減值

通過信貸損失撥備在其他綜合收益中確認。

我們依賴我們的信託投資為基礎創業合同到期時產生的各種合同義務提供資金。由於信託投資的設立與基礎合同義務的要求履行之間存在長期關係，任何給定時間可能存在的當前市場狀況的影響並不一定表明我們有能力從未來的業績義務中賺取利潤。

創業墓地信託投資公司

截至2019年12月31日和2020年3月31日，我們綜合資產負債表上的創業墓地信託投資組成部分如下(以千為單位)：

截至2020年3月31日，與創業墓地信託投資相關的成本和市值詳細如下(以千為單位)：

上述包括的固定收益證券的估計到期日如下(單位：千)：

截至2019年12月31日，與創業墓地信託投資相關的成本和市值詳細如下(以千為單位)：

下表彙總了我們在2020年3月31日未實現虧損頭寸的創業墓地信託投資中的固定收益證券，按主要證券類型和持續未實現虧損頭寸的時間長度彙總(以千為單位)：

截至2019年3月31日和2020年3月31日的三個月，在Other，Net中記錄的創業墓地信託投資證券交易情況如下(單位：千)：

截至2019年3月31日和2020年3月31日的三個月，創業墓地信託的投資買賣情況如下(以千為單位)：

創業殯葬信託投資

截至2019年12月31日和2020年3月31日，我們綜合資產負債表上的創業殯葬信託投資組成部分如下(以千為單位)：

截至2020年3月31日，與創業殯葬信託投資相關的成本和市值詳細如下(以千為單位)：