美國

證券交易委員會

華盛頓特區20549

表格10-Q

x根據1934年“證券交易法”第13或15(D)節提交的季度報告

在截至2020年3月31日的季度期間，美國聯邦儲備委員會(FOR)公佈的數據顯示，截至2020年3月31日的季度業績表現不佳。

？根據1934年“證券交易法”第13或15(D)節提交的過渡報告

在由至至的過渡期內

委託檔案第001-38671號

Capital Bancorp，Inc.

(章程中規定的註冊人的確切姓名)

(301) 468-8848

註冊人的電話號碼，包括區號

不適用

(前姓名或前地址，如果自上次報告後更改)

用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年交易所法案第13條或第15(D)條要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。“是”x“否？”

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。*是x否？

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司還是新興的成長型公司。見“交易法”第12b-2條中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義。

如果是新興成長型公司，請通過複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據“交易法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。*

用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如交易法第12b-2條所定義)。

是-否x

根據該法第12(B)條登記的證券：

截至2020年5月6日，該公司有13,821,973股普通股，每股票面價值0.01美元。

第一部分綜合財務信息

項目1.合併財務報表

運營性質：

Capital Bancorp，Inc.是馬裏蘭州的一間公司及北卡羅來納州Capital Bank(“該銀行”)的銀行控股公司(“該公司”)。該公司的主要業務由該銀行進行，該銀行在哥倫比亞的羅克維爾、馬裏蘭州的北貝塞斯達、弗吉尼亞州的萊斯頓和哥倫比亞特區設有分行。銀行主要從事商業、房地產和信用卡貸款的投資和吸收存款業務。公司通過我們的住宅抵押貸款銀行分支--首都銀行住房貸款(“CBHL”)發起在二級市場出售的住宅抵押貸款，並通過OpenSky發行信用卡^®，一個安全的，數字驅動的全國性信用卡平臺。

該公司於2014年成立Church Street Capital，LLC(“Church Street Capital”)，向華盛頓特區地區的投資者和開發商提供短期擔保房地產融資，這些投資者和開發商可能不符合所有的銀行信貸標準。

此外，該公司擁有Capital Bancorp(MD)法定信託I(“該信託”)的全部股票。信託是專門為發行信託優先證券而成立的特殊目的非合併實體。

2018年10月，本公司完成首次公開募股(IPO)，其中以每股至少12.50美元的價格發行了1,834,310股普通股，產生了1980萬美元的淨收益。

演示基礎：

隨附的綜合財務報表包括公司及其全資子公司銀行和教堂街資本公司的活動。所有的公司間交易在合併中都已取消。該公司將其活動報告為四個業務部門。在確定分部定義的適當性時，本公司考慮與資源分配和業績評估相關的、可獲得財務信息並定期評估的業務組成部分。隨附的綜合財務報表乃根據美國公認會計原則(“GAAP”)編制，並符合銀行業的一般慣例。

風險和不確定性

2020年第一季度，這種新型冠狀病毒(“冠狀病毒”)在全球迅速傳播，並被世界衞生組織宣佈為大流行。政府和私營部門遏制其蔓延的反應從3月份開始對我們的運營產生重大影響，並可能在隨後的幾個季度對我們的運營產生不利影響，儘管這些影響可能會有很大不同。目前還不能合理地估計較長期影響的持續時間和程度。這場大流行最有可能影響我們未來幾個季度的收益、現金流和財務狀況的風險和不確定因素主要包括我們的客户感受到的財務影響的性質和持續時間，以及對客户履行對公司的財務義務的能力的相關影響，以及市場混亂可能導致的房地產價值下降，這可能會損害抵押品依賴型貸款的記錄價值。因此，在編制我們的財務報表時使用的重大估計在未來可能會有重大調整。大流行的持續時間和嚴重性越大，估計就越有可能受到其影響的實質性影響。

重要的會計政策：

根據公認會計原則編制合併財務報表需要對資產、負債、收入和費用的報告金額以及或有資產和負債的相關披露產生影響的估計和判斷。該等估計乃根據過往經驗及相信在當前情況下屬合理的各種其他假設而釐定，其結果構成對其他來源難以取得的若干資產及負債的賬面價值作出判斷的基礎。估算值是在持續的基礎上進行評估的。在不同的假設或條件下，實際結果可能與這些估計不同。

現金和現金等價物

為了報告現金流，現金和現金等價物包括手頭現金、金融機構的應付金額、金融機構的有息存款和出售的聯邦基金。通常，聯邦基金的出售期限為一天。

投資證券

投資證券被歸類為可供出售並按公允價值列賬，未實現損益按税後計入股東權益。投資證券的溢價和折價採用利息法攤銷或累加。可供出售的債務證券的公允價值變動在扣除相關税收影響後作為未實現損益計入股東權益。未實現損失被定期審查，以確定該損失是否代表暫時性減值以外的其他損失。任何被判定為暫時性減值以外的未實現虧損將計入收入。

持有待售貸款

自資產負債表之日起，已發放及擬出售的按揭貸款按個別釐定的公允價值記錄。公允價值乃根據未償還投資者承諾釐定，或如無該等承諾，則根據現行投資者收益率要求釐定。貸款銷售損益由具體識別法確定。本公司目前的做法是以已發放的服務為基礎出售住宅按揭貸款，因此，本公司並無就該等服務的價值記錄任何服務權利。持有待售貸款的利息根據未償還本金金額計入收入。

在出售和交付時，貸款在法律上與本公司隔離，本公司沒有能力限制或約束第三方投資者質押或交換抵押貸款的能力。本公司無權或有能力回購按揭貸款，或單方面促使第三方投資者將按揭貸款歸還本公司。貸款銷售的未實現收益和已實現收益是使用特定識別方法確定的，並通過合併收益表中的抵押貸款銀行活動確認。

該公司選擇以公允價值計量持有的待售貸款，以更好地使報告的結果與公司資產負債表上貸款價值的基本經濟變化保持一致。

貸款及貸款損失撥備

貸款按未償還本金列報，經遞延發放費和成本、獲得貸款的貼現和貸款損失撥備調整後計算。利息是根據貸款應計的。

本金餘額和規定的利率。發端費用和成本採用近似利息方法確認為對相關貸款收益率的調整。當本金和利息的任何部分逾期90天，且抵押品不足以全額清償債務時，本公司停止計息。一般來説，非權責發生貸款的利息支付被記錄為本金餘額的減少。

如果根據目前的信息，管理層認為本公司不會根據合同條款收取全部本金和利息，則認為貸款已減值。通常，當貸款的風險等級被降級為分類資產類別時，會對貸款進行減值審查。對這些貸款進行適當的分類、應計、減值和問題債務重組(“TDR”)狀態的評估。如果本金的收款被評估為可疑，則所有付款均適用於本金。當借款人遇到財務困難時，貸款的修改被認為是TDR，並且修改構成了一種讓步。公司可能會考慮降低利率、更改支付條件、延長到期日和/或減少本金。

當管理層確定貸款無法收回時，貸款通常會部分或全部沖銷。可能被考慮的沖銷因素包括：被認為超過合理時間框架的預計償還、客户破產和缺乏資產，和/或抵押品缺陷。

貸款損失撥備估計足以彌補現有貸款未來可能出現的損失。津貼由具體部分和一般部分組成。對於被歸類為減值的貸款，如果貸款是依賴抵押品的，或者減值貸款的貼現現金流低於該貸款的賬面價值，則當抵押品價值時建立撥備。一般部分包括非分類貸款池，並以歷史損失經驗為基礎，經質量因素調整，這些因素包括：貸款數量和條件的趨勢；拖欠和非應計項目的水平和趨勢；貸款政策、經驗、能力和管理深度的任何變化的影響；國家和地方經濟趨勢和條件(包括對冠狀病毒影響的具體評估)；信貸承諾和集中程度；公司貸款審查系統質量的變化；以及發現的財務文件不完整的貸款額。實際貸款表現可能與這些估計不同。當管理層認為不可能收回貸款時，損失被確認為津貼的費用。以前註銷的貸款的收款在收回時添加到津貼中。

該公司根據貸款池的ASC 450和問題債務重組的ASC 310以及單獨評估的貸款的ASC 310的規定，根據各種組成部分的累積確定貸款損失撥備。確定適當的貸款損失撥備的過程是基於對貸款組合的全面和一致的應用分析。該分析考慮了影響投資組合可回收性的所有重要因素，並支持通過這一過程估計的信用損失。重要的是要認識到，相關的過程、方法和基本假設需要相當程度的判斷。有關貸款損失撥備、定性因素和潛在冠狀病毒影響的額外披露可在風險因素和附註4-應收貸款中找到。

房舍和設備

房舍和設備按成本減去累計折舊和攤銷在兩到七年內列報。折舊和攤銷在相關財產的預計使用年限內使用直線法計算。租賃改進將在改進的估計使用年限內攤銷，約為十年，或租賃期限，以較短的時間為準。維護、維修和少量更換的費用在發生時計入非利息費用。

租約

2019年第一季度，本公司通過了會計準則更新(“ASU”)2016-02號，租賃(主題842)(“ASU 2016-02”)。ASU 2016-02年度採用使用權(“ROU”)模式，要求承租人為所有租期超過12個月的租約記錄代表其使用相關資產的權利的資產和支付租賃付款的負債。本公司選擇應用一攬子實際權宜之計，允許實體不必重新評估：1)任何過期或現有合同是否為租約或包含租約；2)任何過期或現有租約的租約分類；以及3)任何現有租約的初始直接成本。此外，根據ASU 2016-02年度的規定，本公司選擇不將ASC 842的確認要求應用於定義為12個月或以下的短期租賃，並在租賃期內按直線原則確認短期租賃的淨收益中的租賃付款。

除遞增的資產負債表確認租賃外，該公司在很大程度上按照先前的指導原則對現有的經營租賃進行會計處理。採用該標準後，截至2019年1月1日，公司確認租賃使用權資產和相關租賃負債總額分別為520萬美元和540萬美元。租賃資產與租賃負債之間的差額為14.6萬美元的遞延租金，重新分類為租賃負債，其餘部分記為對留存收益的調整，金額為5.4萬美元。採用這一ASU並沒有對公司的綜合收益表產生重大影響。更多信息包含在附註6-租約中。

衍生金融工具

本公司承諾為住宅按揭貸款(利率鎖定)提供資金，目的是在二級市場出售這些貸款。該公司還就某些融資貸款和貸款承諾簽訂遠期銷售協議。該公司按公允價值記錄為待售貸款和遠期銷售協議準備的無資金承諾，公允價值的變化記錄為抵押銀行收入的一部分。在二級市場發放並擬出售的貸款按公允價值列賬。對於未預售給投資者的管道貸款，本公司致力於通過簽訂遠期銷售合同來管理利率鎖定承諾的利率風險，從而獲得未來以指定價格向投資者交付證券的權利。該等合約作為衍生工具入賬，並按公允價值計入衍生資產或負債，公允價值變動計入按揭銀行收入。

公司根據財務會計準則委員會(“FASB”)會計準則編纂(“ASC”)815-10“衍生工具和套期保值活動會計”(經修訂)中確立的準則對衍生工具和套期保值活動進行會計核算。本公司確認所有衍生工具為資產負債表上的資產或負債，並按公允價值計量這些工具。指定及入賬為現金流量對衝的衍生工具的公允價值變動，在其作為對衝有效的範圍內，計入扣除遞延税項的其他全面收益。任何套期保值無效都將在與被套期保值項目相關的損益表行項目中確認。

公允價值計量

公允價值指於計量日期在市場參與者之間的有序交易中，在資產或負債的本金或最有利的市場上出售資產或轉移負債所收取的價格或支付的價格。確定金融工具公允價值所涉及的管理層判斷程度取決於是否有報價的市場價格或可觀察到的市場投入。交易活躍且有市場報價或者可觀察到的市場的金融工具

投入，計量公允價值涉及的主觀性最小。然而，當報價市場價格或可觀察到的市場投入不能完全獲得時，估計公允價值可能需要重大的管理層判斷。在制定我們的公允價值估計時，我們努力最大限度地使用可觀察到的投入，並最大限度地減少使用不可觀察到的投入。

公允價值層次將第1級估值定義為基於活躍市場中相同資產或負債的報價(未經調整)的估值。第2級估值包括基於活躍市場上類似資產或負債的報價的投入，以及在金融工具的幾乎整個期限內可直接或間接觀察到的資產或負債的投入。3級估值基於至少一個在市場上無法觀察到的重大假設，或重大管理層判斷或估計，其中一些可能是內部開發的。

按公允價值經常性記錄的金融資產包括可供出售的投資證券、待售貸款和衍生金融工具。在經常性基礎上按公允價值記錄的金融負債由衍生金融工具組成。更多信息包括在附註7-公允價值中。

所得税

遞延税項資產及負債乃根據財務報表與資產及負債税基之間的差額釐定，並採用預期差額將撥回的年度的現行税率。當認為這種遞延所得税的好處更有可能實現時，就確認遞延税項資產。

每股收益：

每股收益的計算方法是將普通股股東可獲得的淨收入除以加權平均流通股數量。稀釋每股收益的計算方法是淨收入除以已發行普通股的加權平均數，並使用庫存股方法根據股票期權和限制性股票的稀釋效應進行調整。截至2020年3月31日、2020年3月31日和2019年3月31日，分別有251,251和273,600份股票期權沒有包括在計算中，因為它們的影響將是反稀釋的。

綜合收益：

本公司將本年度來自股東以外來源的股東權益的所有變化作為綜合收益報告。其他全面收益是指不包括在淨收入中的全面收益的所有組成部分(收入、費用、損益)。

該公司其他綜合收益的唯一組成部分是可供出售的投資證券的未實現收益和虧損，扣除所得税後的淨額。公司截至2020年3月31日和2019年12月31日的累計其他綜合收益(虧損)情況如下：

最近發佈的會計聲明：

2016年6月，FASB發佈指導意見，改變信貸損失的會計處理，並修改某些債務證券的減值模型。FASB隨後修訂了ASU 2019-10，推遲了實施，新標準現在對2022年12月15日之後開始的財年有效，包括這些財年內的過渡期。公司預計本準則的規定將影響公司的合併財務報表，特別是信貸損失準備金的水平。該公司正在繼續評估潛在影響的程度，並預計採用時的投資組合構成和經濟狀況將是一個因素。

該公司將通過對採用當年初的留存收益進行累積效應調整，將修正案應用於ASU。雖然從2019年第一季度開始允許提前採用，但公司預計不會提前採用。除貸款損失準備外，公司還將計入債務證券信用損失準備，而不是採用目前使用的減值模式。調整的金額將受到每個投資組合在採用日期的組成和信貸質量，以及當時的經濟狀況和預測的影響。

2019年4月，FASB發佈了對ASU主題326-金融工具-信用損失，主題815-衍生品和對衝，以及副主題825-10-金融工具的編碼改進。該法典提供了技術更正，並澄清了與公允價值套期保值相關的問題。公司在發佈時很早就採納了這一指導意見，並未對公司的合併財務報表產生實質性影響。

2019年4月，FASB發佈了指導意見，澄清和改進了與最近發佈的貸款損失、對衝以及金融工具確認和計量標準相關的指導領域。與貸款損失相關的修正案將在2022年12月15日之後的報告期內對公司生效。與套期保值相關的修訂對本公司自2018年12月15日之後的中期和年度有效。本公司於2018年第一季度採納了有關確認和計量金融工具的修訂。

2019年11月，FASB發佈指導意見，推遲私營公司、非營利組織和某些適用當前預期貸款損失(CECL)標準的較小報告公司的生效日期。新的生效日期將是2022年12月15日之後開始的財年，包括這些財年內的過渡期。此外，FASB發佈了指導意見，解決了利益攸關方在實施ASU 2016-13年金融工具-貸款損失(主題326)期間提出的問題：金融工具貸款損失的衡量。這些修訂影響到會計準則編纂中的各種主題。對於尚未採用ASU 2016-13年修正案的實體，修正案在2022年12月15日之後開始的財年有效，包括這些財年內的過渡期。只要實體已經採用，在任何過渡期內都允許及早採用

ASU 2016-13中的修正案。本公司預計這些修訂不會對其財務報表產生實質性影響。

2019年12月，FASB發佈了指導意見，通過消除特定的技術例外，簡化所得税的會計處理，這些例外往往會產生投資者很難理解的信息。修正案還通過澄清和修改現有指南，改進了對主題740其他領域的GAAP的一致適用和簡化。這些修正案在2020年12月15日之後的財年生效，包括這些財年內的過渡期。允許提前收養。本公司預計這些修訂不會對其財務報表產生實質性影響。

2020年3月，FASB發佈了ASU 2020-04“參考匯率改革(主題848)，促進參考匯率改革對財務報告的影響”。這一新的ASU為GAAP關於合同修改和對衝會計的指導提供了臨時的可選的權宜之計和例外，以減輕預期的市場從LIBOR和其他銀行間同業拆借利率向替代參考利率過渡時的財務報告負擔。如果符合某些標準，實體可以選擇不對受參考匯率改革影響的合同應用某些修改會計要求。做出這種選擇的實體將不必在修改日期重新衡量合同或重新評估之前的會計決定。如果滿足某些標準，這些實體可以選擇各種可選的權宜之計，允許它們繼續對受參考匯率改革影響的對衝關係應用對衝會計。修訂後的指導方針及其選擇臨時可選權宜之計和例外的能力，從2020年3月12日起至2022年12月31日對公司有效。

2020年3月，包括聯邦儲備系統理事會和聯邦存款保險公司在內的多個監管機構(以下簡稱“這些機構”)就與受冠狀病毒影響的客户合作的金融機構的貸款修改和報告發布了一份跨部門聲明。機構間聲明立即生效，並影響了貸款修改的會計。根據會計準則編纂310-40“應收賬款-債權人的問題債務重組”(“ASC310-40”)，如果債權人出於與債務人財務困難有關的經濟或法律原因，向債務人提供了它本來不會考慮的特許權，則債務重組構成問題債務重組(“TDR”)。這些機構與FASB的工作人員確認，為應對冠狀病毒而對在任何救濟之前處於當前狀態的借款人進行的善意短期修改不被視為TDR。這包括短期(例如，6個月)修改，例如延期付款、免除費用、延長還款期限或其他無關緊要的付款延遲。被視為當前借款人的借款人是那些在實施修改計劃時合同付款逾期不到30天的借款人。截至2020年3月31日，該公司已為商業和消費者客户提供最長6個月的延期付款。針對特定貸款類型提供的貸款修改如下：

這一跨部門指導預計將對公司的財務報表產生實質性影響；然而，這種影響目前無法量化。財務會計準則委員會或其他準則制定機構發佈或提議的其他會計準則預計不會對公司的財務狀況、經營業績或現金流產生實質性影響。

重新分類：

已對上期報告的金額進行了某些重新分類，以符合本期列報。重新分類對淨收入或股東權益總額沒有影響。

現金和現金等價物包括現金和銀行到期、有息存款和出售的聯邦基金。根據規定，銀行必須根據存款的百分比保持平均現金儲備餘額。在2020年3月31日和2019年12月31日，聯邦儲備銀行的存款金額和手頭現金滿足了這些要求。

附註3-投資證券

投資證券於2020年3月31日和2019年12月31日的攤餘成本和估計公允價值摘要如下：

在截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月內，沒有出售任何證券。

現將截至2020年3月31日和2019年12月31日的投資組合未實現虧損相關信息摘要如下：

截至2020年3月31日，有一家公司證券虧損超過12個月。截至2019年12月31日，有一隻美國政府支持的企業證券、兩隻公司證券和四隻抵押貸款支持證券的虧損時間超過12個月。管理層認為，2020年3月31日的未實現虧損是利率和當前市場狀況變化的結果，而不是信用惡化的結果。管理層有能力和意圖持有這些投資證券，直到到期或價值回升。

截至2020年3月31日和2019年12月31日的質押證券摘要如下：

美國政府支持的企業、市政府和公司證券在2020年3月31日和2019年12月31日的合同到期日如下所示。實際到期日將不同於合同到期日，因為借款人可能有權催繳或預付債務，有沒有催繳或預付罰款。

_______________

貸款的主要分類如下：

該公司向主要位於華盛頓特區和巴爾的摩大都市地區的客户提供貸款。貸款組合雖然多樣化，但表現受區域經濟影響。本公司的貸款類別如下所述。

住宅房地產貸款。一比四的家庭按揭貸款主要由業主自住的主要住宅擔保，其次是投資者擁有的住宅。住宅貸款是通過商業銷售團隊和首都銀行住房貸款部門發起的。住宅貸款還包括房屋淨值信用額度。業主自住型住宅房地產貸款通常有固定利率，期限為五年或七年，在初始期限之後每年進行調整，典型期限為30年。投資者住宅房地產貸款通常以25年期為基礎，5年後到期。一般來説，要求的最低償債覆蓋率為115%。住宅房地產貸款在我們的貸款組合中佔了穩定的和不斷增長的部分。

商業房地產貸款。商業房地產貸款來源於業主自住和非業主自住房產。這些貸款可能更多地受到房地產市場或一般經濟狀況的不利影響。以業主自住商業地產為抵押，主要以經營性現金流為抵押的商業貸款也包括在這類貸款中。截至2020年3月31日，業主自住型商業房地產貸款約為1.638億美元，約佔商業房地產投資組合的45.4%。商業房地產貸款期限一般延長10年或更短，攤銷期限一般在25年或更短。商業房地產貸款的利率有最初的固定利率條款，通常為5年調整，發起費通常是收取服務費的。通常要求企業主要所有者提供個人擔保，並對主要所有者的個人財務報表和全球償債義務進行審查。保護投資組合的物業在術語和類型上都有些不同。這種多樣性可能有助於減少影響任何單一行業的不利經濟事件的風險敞口。

建築貸款。建築貸款在該公司的華盛頓特區和馬裏蘭州巴爾的摩的大都市作業區內向建築商提供，主要用於建造獨户住宅和共管公寓和聯排別墅的改建或翻新，其次是向個人提供。建築貸款的期限通常為12至18個月。本公司經常將最終購買者轉變為永久融資或再承銷，並通過資本銀行住房貸款進入二級市場。根據承保標準，貸款本金與抵押品價值的比率，如

由獨立評估確定，投資者擁有的房產不能超過75%，業主自住的房產不能超過80%。建築貸款組合每半年進行一次壓力測試，並密切監測潛在的房地產狀況以及借款人相對於承銷估值的銷售估值趨勢，作為持續風險管理工作的一部分。當局會密切監察借款人的建築工程進度，並嚴格執行原有的承保指引，包括建築里程碑和竣工時間表。

商業商業貸款。除其他貸款產品外，還提供一般商業貸款，包括商業信用額度、營運資金貸款、定期貸款、設備融資、信用證和其他貸款產品，主要在目標市場提供，並根據每個借款人的收入償債能力進行承銷。這些貸款主要基於借款人已確認的現金流，其次是借款人提供的基礎抵押品。大多數商業貸款是通過對一般商業資產的留置權來擔保的，這些資產包括可用房地產、應收賬款、期票、存貨和設備等。個人擔保一般從借款人或其他委託人處獲得。

信用卡。我們的OpenSky®信用卡部門在全國範圍內為銀行賬户不足的人羣和那些希望通過完全數字化和移動平臺重建信用評分的人提供信用卡。幾乎所有的信貸額度都由銀行的無息活期賬户擔保，金額相當於信用卡的全部信用額度。此外，使用考慮信用評分和還款歷史(通常至少按時還款6個月，但最終根據具體情況確定)的專有評分模型，銀行最近開始向某些客户提供超出其擔保信貸額度的無擔保額度。截至2020年3月31日和2019年12月31日，約3960萬美元和4330萬美元的信用卡餘額分別由公司持有的儲蓄存款擔保。

其他消費貸款。在有限的範圍內，通常作為對現有客户的一種便利，提供個人消費貸款，如定期貸款、汽車貸款或船貸。

通過收購獲得的貸款在購買日按估計公允價值記錄，不結轉相關的貸款損失撥備。在估計收購貸款的公允價值時，考慮了某些因素，包括收購貸款的剩餘壽命、支付歷史、估計預付款、估計損失率、相關抵押品的估計價值以及預期現金流量淨現值。收購時未被視為減值的貸款的折扣被記錄為可增加的折扣，這將在相關貸款條款的利息收入中確認。對於被認為是減值的貸款，合同要求的付款與預期現金流之間的差額被記錄為不可增值折扣。截至2020年3月31日和2019年12月31日，獲得的貸款剩餘的不可增值折扣為28.5萬美元。截至2020年3月31日和2019年12月31日，具有不可增值折扣的貸款賬面價值為85.5萬美元和86.4萬美元。

獲得貸款的可增加折扣摘要如下：

下表列出了截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月貸款損失撥備和貸款損失撥備按類別分配的變化情況。

下表按類別和準備金方法列出了貸款損失撥備和貸款總投資的分配情況。貸款損失撥備由具體部分和一般部分組成。具體部分涉及個別分類為減值的貸款。一般部分包括非減值貸款，並基於根據當前經濟因素調整後的歷史損失經驗。

截至2020年3月31日和2019年12月31日，按年齡和貸款類別劃分的逾期貸款如下：