000035730112-31假的2020Q1紐約us-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberus-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberus-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberus-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberus-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMemberus-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMemberus-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMemberus-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMember00003573012020-01-012020-03-3100003573012020-04-3000003573012019-01-012019-03-3100003573012019-12-3100003573012020-03-310000357301美國-GAAP：SecuryStockMember2018-12-310000357301美國-GAAP：RetainedEarningsMember2019-12-310000357301美國-GAAP：CommonStockMember2019-12-310000357301美國-GAAP：RetainedEarningsMember2018-12-310000357301美國-GAAP：CommonStockMember2018-12-310000357301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2018-12-310000357301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-12-3100003573012018-12-310000357301us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2018-12-310000357301us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-12-310000357301美國-GAAP：SecuryStockMember2019-12-310000357301美國-GAAP：CommonStockMember2019-01-012019-03-310000357301美國-GAAP：CommonStockMember2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：SecuryStockMember2019-01-012019-03-310000357301美國-GAAP：RetainedEarningsMember2019-01-012019-03-310000357301美國-GAAP：RetainedEarningsMember2020-01-012020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-01-012019-03-310000357301美國-GAAP：SecuryStockMember2020-01-012020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-01-012019-03-310000357301美國-GAAP：CommonStockMember2020-03-3100003573012019-03-310000357301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-03-310000357301美國-GAAP：RetainedEarningsMember2019-03-310000357301美國-GAAP：SecuryStockMember2019-03-310000357301美國-GAAP：SecuryStockMember2020-03-310000357301美國-GAAP：CommonStockMember2019-03-310000357301美國-GAAP：RetainedEarningsMember2020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-03-310000357301US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-03-310000357301美國-GAAP：保護安全成員2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：可用於SaleSecuritiesMember2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：EmployeeStockOptionMember2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：EmployeeStockOptionMember2019-01-012019-03-310000357301us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：養老金計劃定義的福利成員2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：養老金計劃定義的福利成員2019-01-012019-03-310000357301us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2019-01-012019-03-310000357301trst:SmallBusinessAdministrationGuaranteedParticipationSecuritiesMember2020-03-310000357301美國-GAAP：其他債務證券成員2019-12-310000357301us-gaap:USStatesAndPoliticalSubdivisionsMember2019-12-310000357301us-gaap:USGovernmentSponsoredEnterprisesDebtSecuritiesMember2019-12-310000357301美國-GAAP：抵押貸款認可證券成員2020-03-310000357301美國-GAAP：Corporation BondSecuritiesMember2020-03-310000357301美國-GAAP：Corporation BondSecuritiesMember2019-12-310000357301us-gaap:USGovernmentSponsoredEnterprisesDebtSecuritiesMember2020-03-310000357301美國-GAAP：其他債務證券成員2020-03-310000357301us-gaap:USStatesAndPoliticalSubdivisionsMember2020-03-310000357301美國-GAAP：抵押貸款認可證券成員2019-12-310000357301trst:SmallBusinessAdministrationGuaranteedParticipationSecuritiesMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員2020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員2020-03-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301STPR：FL美國-GAAP：HomeEquityMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FL2019-12-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMember2020-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員Trst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301STPR：FL2020-03-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員Trst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301美國-GAAP：HomeEquityMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301trst:CommercialBorrowersResidentialPurposesMember2020-03-310000357301美國-GAAP：HomeEquityMemberTrst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMember2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員2020-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員STPR：FL2019-12-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員STPR：FL2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員Trst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301trst:CommercialBorrowersResidentialPurposesMember2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialPortfolioSegmentMember2019-12-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberSTPR：FLUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301美國-GAAP：建設貸款成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FL美國-GAAP：商業房地產成員2020-03-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberTrst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301STPR：FL2019-12-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員2019-12-310000357301STPR：FL美國-GAAP：HomeEquityMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberSTPR：FLUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMember2019-12-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberSTPR：FL2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：消費者貸款會員2020-03-310000357301美國-GAAP：HomeEquityMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FLTrst：商業其他應收賬款成員2019-12-310000357301美國-GAAP：建設貸款成員2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberSTPR：FL2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialPortfolioSegmentMember2020-03-310000357301美國-GAAP：ResidentialRealEstateMember2019-12-310000357301美國-GAAP：ResidentialRealEstateMember2020-03-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberTrst：商業其他應收賬款成員Trst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMember2019-12-310000357301美國-GAAP：HomeEquityMemberSTPR：FLus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：消費者貸款會員2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMemberSTPR：FLUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：消費者貸款會員2019-12-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberSTPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員2020-03-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberSTPR：FL2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberSTPR：FL2019-12-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：消費者貸款會員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberTrst：商業其他應收賬款成員2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberSTPR：FLus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：FirstMortgageMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：消費者貸款會員2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMemberTrst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：消費者貸款會員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-03-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberTrst：商業其他應收賬款成員STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員STPR：FLus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2019-12-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：消費者貸款會員STPR：FL2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberSTPR：FL2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員STPR：FLus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMember2019-12-310000357301STPR：FLus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberTrst：商業其他應收賬款成員2020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberSTPR：FL2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2020-03-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FLTrst：商業其他應收賬款成員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberSTPR：FL2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FL美國-GAAP：商業房地產成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberSTPR：FL2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2019-12-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberSTPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMemberSTPR：FLUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberSTPR：FLUS-GAAP：HomeEquityLoanMember2020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：消費者貸款會員2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業房地產成員2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：商業房地產成員STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301STPR：FLus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：消費者貸款會員Trst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2020-03-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberSTPR：FLus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberSTPR：FL美國-GAAP：HomeEquityMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：消費者貸款會員Trst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業房地產成員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：FirstMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員US-GAAP：HomeEquityLoanMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMember2019-12-310000357301STPR：FLus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員2019-12-310000357301STPR：FL美國-GAAP：商業房地產成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberSTPR：FL2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FL2020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員美國-GAAP：HomeEquityMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMember2019-12-310000357301STPR：FLus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberSTPR：FL2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberTrst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員Trst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業房地產成員2020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員2019-12-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2019-12-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員Trst：商業其他應收賬款成員2019-12-310000357301STPR：FLus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員美國-GAAP：FirstMortgageMember2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberSTPR：FLus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberSTPR：FLUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員US-GAAP：HomeEquityLoanMember2020-03-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2019-12-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberSTPR：FL美國-GAAP：HomeEquityMember2019-12-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberSTPR：FLUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FLTrst：商業其他應收賬款成員us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMember2020-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：消費者貸款會員us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMember2019-12-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember美國-GAAP：消費者貸款會員2020-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：FirstMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberSTPR：FLus-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2020-03-310000357301us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember美國-GAAP：HomeEquityMemberTrst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberus-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberTrst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-3100003573012019-01-012019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2018-12-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員2018-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember2018-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員2020-01-012020-03-310000357301STPR：FL2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員2019-01-012019-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：消費者貸款會員2020-01-012020-03-310000357301STPR：FLUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-01-012019-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-01-012019-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-01-012020-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：消費者貸款會員2019-01-012019-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-01-012019-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberSTPR：FL2020-01-012020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-01-012019-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-01-012019-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：消費者貸款會員2019-01-012019-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員STPR：FL2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-01-012019-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-01-012020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員2019-01-012019-03-310000357301STPR：FL2019-01-012019-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-03-310000357301美國-GAAP：消費者貸款會員2019-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-01-012019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMember2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMember2019-01-012019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員美國-GAAP：FirstMortgageMember2019-01-012019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員2019-01-012019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMemberTrst：紐約和其他州成員2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：紐約和其他州成員Trst：商業其他應收賬款成員2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberSTPR：FL2019-01-012019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMember2019-01-012019-12-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-01-012019-12-310000357301STPR：FL美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-01-012019-12-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberUS-GAAP：HomeEquityLoanMemberSTPR：FL2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員Trst：紐約和其他州成員2019-01-012019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員US-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員Trst：紐約和其他州成員2020-01-012020-03-310000357301STPR：FLUS-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMember2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMemberSTPR：FL2019-01-012019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員2019-01-012019-12-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-01-012019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：HomeEquityMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-01-012019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員STPR：FL2019-01-012019-12-310000357301STPR：FL2019-01-012019-12-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FL2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員2019-01-012019-12-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMemberSTPR：FL2020-01-012020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員美國-GAAP：HomeEquityMember2019-01-012019-12-310000357301美國-GAAP：FirstMortgageMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMember2020-01-012020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FL美國-GAAP：商業房地產成員2019-01-012019-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMember2019-01-012019-03-310000357301US-GAAP：HomeEquityLoanMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberTrst：紐約和其他州成員2019-01-012019-03-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-01-012019-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberSTPR：FLUS-GAAP：HomeEquityLoanMember2019-01-012019-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：HomeEquityMember2019-01-012019-03-310000357301STPR：FLUS-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：FirstMortgageMember2019-01-012019-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMemberSTPR：FL美國-GAAP：HomeEquityMember2019-01-012019-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMembertrst：已分類成員Trst：商業其他應收賬款成員Trst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員trst：已分類成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：PassMemberSTPR：FL美國-GAAP：商業房地產成員2020-03-310000357301美國-GAAP：PassMemberSTPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：PassMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMembertrst：已分類成員2020-03-310000357301STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員trst：已分類成員2019-12-310000357301trst：已分類成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301美國-GAAP：PassMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMembertrst：已分類成員Trst：紐約和其他州成員Trst：商業其他應收賬款成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FLtrst：已分類成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：PassMemberTrst：紐約和其他州成員Trst：商業其他應收賬款成員2019-12-310000357301STPR：FLTrst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMembertrst：已分類成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：PassMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301美國-GAAP：PassMemberSTPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301Trst：紐約和其他州成員trst：已分類成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMembertrst：已分類成員STPR：FL美國-GAAP：商業房地產成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：PassMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FLTrst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：PassMember2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMembertrst：已分類成員2019-12-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：PassMemberTrst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301trst：已分類成員STPR：FL美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301trst：已分類成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMembertrst：已分類成員2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FL2019-12-310000357301美國-GAAP：PassMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：PassMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2020-03-310000357301美國-GAAP：PassMemberTrst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FL2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員STPR：FL美國-GAAP：PassMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：紐約和其他州成員2019-12-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberSTPR：FL2020-03-310000357301美國-GAAP：PassMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：商業房地產成員Trst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：PassMemberTrst：紐約和其他州成員2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：PassMember美國-GAAP：商業房地產成員2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員美國-GAAP：PassMember美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301Trst：紐約和其他州成員trst：已分類成員美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember2019-12-310000357301美國-GAAP：商業房地產成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMembertrst：已分類成員2020-03-310000357301Trst：商業其他應收賬款成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMembertrst：已分類成員2019-12-310000357301trst：已分類成員美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMemberTrst：商業其他應收賬款成員2020-03-310000357301US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberUS-GAAP：公允價值輸入級別2成員2020-03-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別2成員US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-12-310000357301US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2020-03-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別1成員US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2020-03-310000357301us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-12-310000357301US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberUS-GAAP：公允價值輸入級別1成員2019-12-310000357301US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberUS-GAAP：公允價值輸入級別3成員2020-03-310000357301US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberUS-GAAP：公允價值輸入級別3成員2019-12-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別2成員us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2020-03-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別2成員us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2019-12-310000357301us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberUS-GAAP：公允價值輸入級別3成員2019-12-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別1成員us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2020-03-310000357301us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberus-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2020-03-310000357301us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberUS-GAAP：公允價值輸入級別3成員2020-03-310000357301us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberUS-GAAP：公允價值輸入級別1成員2019-12-310000357301us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberus-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2019-12-310000357301SRT：權重平均成員us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2020-03-310000357301us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberSRT：權重平均成員2019-12-310000357301us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberSRT：最小成員數2020-03-310000357301SRT：最小成員數us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2019-12-310000357301SRT：最大成員數us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2019-12-310000357301SRT：最大成員數us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2020-03-310000357301us-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberSRT：最小成員數us-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2020-03-310000357301us-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberSRT：最大成員數us-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMemberus-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMember2020-03-310000357301us-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMemberus-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberus-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberSRT：最小成員數US-GAAP：ResidentialMortgageMember2019-12-310000357301us-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberus-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMemberSRT：最大成員數2019-12-310000357301us-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberus-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberSRT：權重平均成員2019-12-310000357301us-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMemberUS-GAAP：ResidentialMortgageMemberus-gaap:MeasurementInputComparabilityAdjustmentMemberus-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberSRT：權重平均成員2020-03-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別3成員2019-12-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別1成員2019-12-310000357301us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2019-12-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別2成員2020-03-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別1成員2020-03-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別3成員2020-03-310000357301US-GAAP：公允價值輸入級別2成員2019-12-310000357301us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2019-12-310000357301trst：ChangeInOverfundedPositionMember2019-12-310000357301trst：ChangeInOverfundedPositionMember2018-12-310000357301us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2018-12-310000357301us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2019-12-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2018-12-310000357301trst：ChangeInOverfundedPositionMember2019-01-012019-03-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-01-012020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2019-01-012019-03-310000357301us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2020-01-012020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2019-01-012019-03-310000357301trst：ChangeInOverfundedPositionMember2020-01-012020-03-310000357301trst：ChangeInOverfundedPositionMember2019-03-310000357301us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2019-03-310000357301trst：ChangeInOverfundedPositionMember2020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2019-03-310000357301us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberus-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2020-01-012020-03-310000357301us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberus-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2019-01-012019-03-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetPriorServiceCostCreditMemberus-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-012020-03-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetPriorServiceCostCreditMemberus-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-01-012019-03-310000357301us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberus-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetUnamortizedGainLossMember2019-01-012019-03-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetUnamortizedGainLossMemberus-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-012020-03-310000357301us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberus-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2019-01-012019-03-310000357301us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMemberus-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-012020-03-310000357301us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-01-012019-03-310000357301us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-012020-03-310000357301trst：InterchangeIncomeMember2020-01-012020-03-310000357301trst：其他成員2019-01-012019-03-310000357301trst：透支FeesMember2020-01-012020-03-310000357301trst：其他成員2020-01-012020-03-310000357301trst：WealthManagementFeesMember2020-01-012020-03-310000357301trst：InterchangeIncomeMember2019-01-012019-03-310000357301trst：透支FeesMember2019-01-012019-03-310000357301trst：WealthManagementFeesMember2019-01-012019-03-310000357301SRT：最大成員數2020-03-310000357301SRT：最小成員數2020-03-310000357301SRT：備用件成員2020-03-310000357301SRT：ParentCompanyMember2019-12-310000357301SRT：ParentCompanyMember2020-03-310000357301SRT：備用件成員2019-12-3100003573012020-03-162020-03-1600003573012020-03-032020-03-030000357301美國-GAAP：PaymentDeferralMember2020-03-310000357301US-GAAP：ResidentialMortgageMember美國-GAAP：PaymentDeferralMember2020-03-310000357301美國-GAAP：商業PortfolioSegmentMember美國-GAAP：PaymentDeferralMember2020-03-31xbrli：共享iso4217：美元iso4217：美元xbrli：共享trst：合同xbrli：純trst：分類

美國

證券交易委員會

華盛頓特區20549

形式10-Q

☒根據1934年“證券交易法”第13或15(D)節規定的季度報告

關於截至的季度期間2020年3月31日

或

☐根據1934年證券交易所法令第13或15(D)條提交的過渡報告

由_至_的過渡期

佣金檔案編號0-10592

紐約信託銀行公司

(章程中規定的註冊人的確切姓名)

紐約		14-1630287
(成立為法團或組織的州或其他司法管轄區)		(國税局僱主識別號)

薩諾斯基大道5號, 格倫維爾, 紐約		12302
(主要行政機關地址)		(郵政編碼)

註冊人的電話號碼，包括區號：

(518) 377-3311

根據該法第12(B)條登記的證券：

每一類的名稱	交易代碼	每間交易所的註冊名稱
普通股，面值1.00美元	Trst	納斯達克全球精選市場

用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年證券交易法第13條或第15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。☒ 是 ☐不

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。☒ 是 ☐不

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲交易法規則12b-2中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小的報告公司”和“新興成長型公司”的定義。(勾選一項)：

大型加速濾波器 ☒	加速文件管理器☐	非加速文件管理器☐
小型報表公司☐	新興成長型公司☐

如果是新興成長型公司，請通過複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據“交易法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。☐

用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如交易法第12b-2條所定義)。☐是☒不

註明截至最後實際可行日期，發行人所屬各類普通股的流通股數量。

普通股	已發行股數截至2020年4月30日
1美元面值	96,432,657

指數

紐約信託銀行公司

索引

第一部分。	財務信息	頁碼

第1項	合併中期財務報表(未經審計)：

	截至2020年3月31日和2019年3月31日止三個月期間的綜合收益表	3

	截至2020年和2019年3月31日止三個月綜合全面收益表	4

	截至2020年3月31日和2019年12月31日的合併財務狀況報表	5

	截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月股東權益變動表	6

	截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月合併現金流量表	7

	合併中期財務報表附註	8 – 36

	獨立註冊會計師事務所報告書	37

第二項。	管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析	38-58

項目3.	關於市場風險的定量和定性披露	59

項目4.	管制和程序	59

第二部分。	其他資料

第1項	法律程序	60

第1A項	危險因素	60

第二項。	未登記的股權證券銷售和收益的使用	62

項目3.	高級證券違約	63

項目4.	煤礦安全	63

第五項。	其他資料	63

第6項	陳列品	64

指數

紐約信託銀行公司

合併損益表(未經審計)

(千美元，每股數據除外)

	截至三個月三月三十一號，
	2020		2019

利息和股息收入：
貸款利息及費用	$	42,063		41,253
可供出售的證券的利息和股息：
美國政府支持的企業		421		783
州和政區		1		1
抵押貸款支持證券和抵押貸款債券-住宅		2,113		1,555
公司債券		238		208
小企業管理局-有擔保的參與證券		245		297
其他證券		6		5
可供出售的證券的總利息和股息		3,024		2,849

持有至到期證券的利息：
抵押貸款支持證券和抵押貸款債券-住宅		175		217
持有至到期證券的總利息		175		217

聯邦儲備銀行和聯邦住房貸款銀行股票		82		85
出售的聯邦基金和其他短期投資的利息		1,267		3,009
利息收入總額		46,611		47,413

利息支出：
存款利息：
計息支票		16		121
儲蓄賬户		233		377
貨幣市場存款賬户		1,096		826
定期存款		6,391		5,976
短期借款利息		322		381
利息支出總額		8,058		7,681

淨利息收入		38,553		39,732
貸款損失準備金		2,000		300
計提貸款損失撥備後的淨利息收入		36,553		39,432

非利息收入：
信託公司金融服務收入		1,600		1,733
向客户提供服務的費用		2,315		2,520
證券交易淨收益		1,155		-
其他		264		384
非利息收入總額		5,334		4,637

非利息費用：
薪金和員工福利		11,373		11,451
入住費淨額		4,306		4,167
設備費用		1,802		1,902
專業服務		1,481		1,650
外包服務		2,075		1,925
廣告費		488		785
聯邦存款保險公司和其他保險公司		294		648
其他房地產費用(收入)，淨額		194		(24	)
其他		2,255		2,363
非利息費用總額		24,268		24,867

税前收入		17,619		19,202
所得税		4,306		4,644

淨收入	$	13,313		14,558

每股淨收益：
-基本	$	0.138		0.150

-稀釋	$	0.138		0.150

見未經審計的綜合中期財務報表附註。

指數

紐約信託銀行公司

綜合全面收益表(未經審計)

(千美元)

	截至三個月三月三十一號，
	2020			2019

淨收入	$	13,313			14,558

可供出售證券的未實現持有收益淨額		10,732			4,588
在收入中確認的淨收益的重新分類調整		(1,155	)		-
税收效應		(2,487	)		(1,192	)

可供出售證券的未實現淨收益，税後淨額		7,090			3,396


精算淨收益攤銷		(166	)		(48	)
攤銷先前服務信用		(49	)		(85	)
税收效應		56			35
養老金和退休後計劃的精算淨收益和先前服務抵免攤銷，税後淨額		(159	)		(98	)

其他綜合收益，扣除税後的淨額		6,931			3,298
綜合收益	$	20,244			17,856

見未經審計的綜合中期財務報表附註。

指數

紐約信託銀行公司

合併財務狀況表(未經審計)

(千美元，每股數據除外)

	2020年3月31日			2019年12月31日
資產：

現金和銀行到期款項	$	43,362			48,198

出售的聯邦基金和其他短期投資		492,691			408,648
現金和現金等價物合計		536,053			456,846

可供出售的證券		503,166			573,823

持有至到期證券(公允價值2020美元19,035; 2019 $19,680)		17,720			18,618

聯邦儲備銀行和聯邦住房貸款銀行股票		9,183			9,183

貸款，扣除遞延淨成本後的淨額		4,099,392			4,062,196
更少：
貸款損失撥備		46,155			44,317
淨貸款		4,053,237			4,017,879

銀行房舍和設備，淨值		34,428			34,622
經營性租賃使用權資產		49,955			51,475
其他資產		52,905			58,876

總資產	$	5,256,647			5,221,322

負債：
存款：
需求	$	480,255			463,858
計息支票		895,254			875,672
儲蓄賬户		1,122,116			1,113,146
貨幣市場存款賬户		617,198			599,163
定期存款		1,367,005			1,398,177
總存款		4,481,828			4,450,016

短期借款		148,090			148,666
經營租賃負債		54,998			56,553
應計費用和其他負債		23,546			27,830

負債共計		4,708,462			4,683,065

股東權益：
股本面值$1; 150,000,000授權股份；*100,204,832和100,204,832分別於2020年3月31日和2019年12月31日發行的股票		100,205			100,205
盈餘		176,431			176,427
未分利潤		294,553			288,067
累計其他綜合收益，税後淨額		11,392			4,461
按成本價計算的庫存股-3,772,175和3,283,175股票分別於2020年3月31日和2019年12月31日		(34,396	)		(30,903	)

股東權益總額		548,185			538,257

總負債和股東權益	$	5,256,647		$	5,221,322

見未經審計的綜合中期財務報表附註。

指數

紐約信託銀行公司

合併股東權益變動表(未經審計)

(千美元，每股數據除外)

	資本股票		盈餘			完整的利潤			累積其他綜合收入(虧損)			財務處股票			總計

期初餘額，2019年1月1日	$	100,175		176,710			256,397			(10,309	)		(33,102	)		489,871
淨收入		-		-			14,558			-			-			14,558
其他綜合收益，扣除税後的淨額		-		-			-			3,298			-			3,298
已行使的股票期權(5,100股份)		5		30			-			-			-			35
宣佈的現金股息，$0.068125每股		-		-			(6,591	)		-			-			(6,591	)
購買庫存股(4,131股份)		-		-			-			-			(35	)		(35	)
出售庫存股(86,297股份)		-		(218	)		-			-			812			594
基於股票的薪酬費用		-		(12	)		-			-			-			(12	)

期末餘額，2019年3月31日	$	100,180		176,510			264,364			(7,011	)		(32,325	)		501,718

期初餘額，2020年1月1日	$	100,205		176,427			288,067			4,461			(30,903	)		538,257
淨收入		-		-			13,313			-			-			13,313
其他綜合收益，扣除税後的淨額		-		-			-			6,931			-			6,931
宣佈的現金股息，$0.068125每股		-		-			(6,827	)		-			-			(6,827	)
購買庫存股(489,000股份)		-		-			-			-			(3,493	)		(3,493	)
基於股票的薪酬費用		-		4			-			-			-			4

期末餘額，2020年3月31日	$	100,205		176,431			294,553			11,392			(34,396	)		548,185

見未經審計的綜合中期財務報表附註。

指數

紐約信託銀行公司

合併現金流量表(未經審計)

(千美元)

	截至3月31日的三個月，
	2020			2019

業務活動現金流量：
淨收入	$	13,313			14,558

將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行調整：
折舊		999			1,010
使用權資產攤銷		1,520			1,470
出售所擁有的其他房地產的淨收益		(82	)		(306	)
擁有的其他房地產的減記		80			140
貸款損失準備金		2,000			300
遞延税費		846			498
證券攤銷淨額		858			688
基於股票的薪酬費用		4			(12	)
證券銷售淨收益		(1,155	)		-
應收税金的減少(增加)		3,682			(18	)
應收利息減少(增加)		673			(13	)
應付利息(減少)增加		(200	)		448
其他資產增加		(2,171	)		(1,545	)
經營租賃負債減少		(1,555	)		(1,488	)
應計費用和其他負債減少		(4,307	)		(3,141	)
調整總額		1,192			(1,969	)
經營活動提供的淨現金		14,505			12,589

投資活動的現金流量：
出售及催繳可供出售證券的收益		98,363			16,041
催繳收益和持有至到期證券的到期日		859			851
可供出售的證券到期日所得收益		5,000			10,000
購買可供出售的證券		(22,793	)		(67,103	)
貸款淨減少(增加)		(37,792	)		11,863
處置所擁有的其他房地產的收益		731			1,265
購買銀行房舍和設備		(805	)		(744	)
投資活動提供(用於)的現金淨額		43,563			(27,827	)

籌資活動的現金流量：
存款淨增量		31,812			138,822
短期借款淨減少		(576	)		(2,115	)
行使股票期權所得收益		-			35
出售庫存股所得款項		-			594
購買庫存股		(3,493	)		(35	)
支付的股息		(6,604	)		(6,585	)
籌資活動提供的現金淨額		21,139			130,716
現金及現金等價物淨增加情況		79,207			115,478
期初現金及現金等價物		456,846			503,709
期末現金和現金等價物	$	536,053			619,187

補充披露現金流量信息：
年內支付的現金用於：
已付利息	$	8,258			7,233
已繳所得税		626			4,662
其他非現金項目：
將貸款轉讓給其他擁有的房地產		434			685
增加應付股息		223			6
可供出售證券的未實現收益變動-遞延税額總額		9,577			4,588
遞延税項對可供出售證券的未實現收益的影響的變化		(2,487	)		(1,192	)
養卹金和退休後計劃的精算淨收益和先前服務信貸攤銷		(215	)		(133	)
對養老金和退休後福利計劃的精算淨收益和先前服務抵免攤銷的遞延税額影響的變化		56			35

見未經審計的綜合中期財務報表附註。

指數

(1)財務報表列報

信託銀行NY公司(“公司”或“信託公司”)未經審計的合併中期財務報表包括公司的子公司、信託銀行(也稱為“銀行”)和其他子公司在消除所有重大公司間賬户和交易後的賬户。如有必要，前期金額將重新分類，以符合本期列報。報告的截至2020年3月31日的三個月的淨收益不一定表明截至2020年12月31日的年度可能預期的結果。

本公司管理層認為，隨附的未經審核綜合中期財務報表包含所有必要的經常性調整，以公允呈現截至2020年3月31日及2019年3月31日止三個月的財務狀況、經營業績及現金流量。*隨附的未經審核綜合中期財務報表應與本公司的年終合併財務報表(包括附註)一併閲讀，該等報表包括附註，該等報表包括於本公司截至2019年12月31日止年度的Form 10-K年度報告中。根據美國公認的會計原則，不包括完整展示財務狀況、經營結果和現金流活動所需的所有信息和附註。

(2)每股收益

本公司根據財務會計準則委員會(“FASB”)會計準則編纂(“ASC”)主題260計算每股收益，每股收益(“ASC 260”)。*截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月每股收益組成部分對賬如下：

(以千為單位， (每股數據除外)	在截至的三個月內三月三十一號，
	2020		2019
淨收入	$	13,313		14,558
加權平均普通股		96,727		96,744
股票期權		22		78
加權平均普通股，包括潛在稀釋股		96,749		96,822

基本每股收益	$	0.138		0.150

稀釋每股收益	$	0.138		0.150

截至2020年和2019年3月31日止三個月，不計入稀釋後每股收益的加權平均反攤薄股票期權約為452上千和-0-分別。股票期權是反攤薄的，因為執行價格大於公司普通股在所述期間的平均公允價值。

指數

(3)福利計劃

下表概述了公司在截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月內為其養老金和其他退休後福利計劃確認的定期淨福利的組成部分：

	截至3月31日的三個月，
	養老金福利						其他退休後福利
(千美元)	2020			2019			2020			2019

服務成本	$	12			8			19			18
利息成本		266			315			54			60
計劃資產的預期收益		(819	)		(752	)		(296	)		(248	)
淨收益攤銷		-			-			(166	)		(48	)
攤銷先前服務信用		-			-			(49	)		(85	)
定期淨收益	$	(541	)		(429	)		(438	)		(303	)

本公司預計2020年不會向其養老金和退休後福利計劃繳費。*截至2020年3月31日，不是的不過，這一決定每季度都會進行審查，並可能根據市場情況發生變化。

自2003年起，本公司不再補貼退休醫療保險費，但繼續根據現任和退休高管的聘用合同條款，向其提供醫療福利和退休後醫療福利。

指數

(4)投資證券

(A)可供出售的證券

可供出售證券的攤餘成本和公允價值如下：

	2020年3月31日
(千美元)	攤銷成本		毛未實現利得		毛未實現損失		公平價值

美國政府支持的企業	$	54,900		70		-		54,970
州和政區		110		2		-		112
抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅		343,168		8,906		7		352,067
公司債券		47,943		779		158		48,564
小企業管理局-有擔保的參與證券		46,392		376		-		46,768
其他		685		-		-		685

可供出售的證券總額	$	493,198		10,133		165		503,166

	2019年12月31日
(千美元)	攤銷成本		毛未實現利得		毛未實現損失		公平價值

美國政府支持的企業	$	104,895		36		419		104,512
州和政區		160		2		-		162
抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅		388,537		2,406		1,426		389,517
公司債券		30,164		367		95		30,436
小企業管理局-有擔保的參與證券		48,991		-		480		48,511
其他		685		-		-		685

可供出售的證券總額	$	573,432		2,811		2,420		573,823

可供出售的債務證券的到期日時間表如下。實際到期日可能不同，因為證券提前還款，以及某些發行人有權催繳或提前償還債務而不受懲罰。不是在單一到期日到期的證券單獨列出。

(千美元)	攤銷成本		公平價值

在一年或更短的時間內到期	$	10,062		10,104
在一年到五年內到期		83,558		84,189
在五年到十年後到期		10,018		10,038
抵押貸款支持證券和抵押貸款債券		343,168		352,067
小企業管理局-有擔保的參與證券		46,392		46,768
	$	493,198		503,166

指數

可供出售的證券的未實現虧損總額以及按個別證券處於未實現虧損狀態的時間累計的相關公允價值如下：

	2020年3月31日
	少於 12個月				12個月或更多				總計
(千美元)	公平價值		毛虛幻的。損失		公平價值		毛虛幻的。損失		公平價值		毛虛幻的。損失

抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅	$	-		-		4,390		7		4,390		7
公司債券		-		-		4,843		158		4,843		158

總計	$	-		-		9,233		165		9,233		165

	2019年12月31日
	少於 12個月				12個月或更多				總計
(千美元)	公平價值		毛虛幻的。損失		公平價值		毛虛幻的。損失		公平價值		毛虛幻的。損失

美國政府支持的企業	$	19,820		180		74,656		239		94,476		419
抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅		67,322		446		169,169		980		236,491		1,426
公司債券		4,905		95		-		-		4,905		95
小企業管理局-有擔保的參與證券		48,510		480		-		-		48,510		480

總計	$	140,557		1,201		243,825		1,219		384,382		2,420

截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月內，出售和催繳的收益以及可供出售的證券的到期日，出售和催繳的已實現收益和總已實現虧損如下：

(千美元)	截至3月31日的三個月，
	2020		2019

銷售收益	$	29,219		-
催繳/付款收益		69,144		16,041
到期收益		5,000		10,000
已實現毛利		1,155		-
已實現總虧損		-		-

在截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月裏，沒有可供出售的證券轉讓。

指數

(B)持有至到期的證券

持有至到期證券的攤餘成本和公允價值如下：

	2020年3月31日
(千美元)	攤銷成本		毛無法識別利得		毛無法識別損失		公平價值

抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅	$	17,720		1,315		-		19,035
持有至到期日合計	$	17,720		1,315		-		19,035

	2019年12月31日
(千美元)	攤銷成本		毛無法識別利得		毛無法識別損失		公平價值

抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅	$	18,618		1,062		-		19,680
持有至到期日合計	$	18,618		1,062		-		19,680

下表根據證券的最終到期日對截至2020年3月31日的持有至到期投資組合進行了分配。實際到期日可能會有所不同，原因是證券預付款以及某些發行人有權贖回或提前償還債務而不受處罰。不是在單個到期日到期的證券單獨列出：

(千美元)	攤銷成本		公平價值
抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅	$	17,720		19,035
	$	17,720		19,035

所有持有至到期日的證券在財務報表上均按成本持有。有不是的截至2020年3月31日和2019年12月31日，持有至到期證券的未實現虧損總額。

有不是的在截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月內出售或轉讓持有至到期的證券。

(C)非暫時性減損

管理層至少每季度評估一次證券的非臨時性減值(“OTTI”)，當經濟或市場狀況需要進行此類評估時，會更頻繁地進行評估。*通過按類型分離投資組合並應用適當的OTTI模型來評估投資證券組合的OTTI。

在釐定債務證券的OTTI時，管理層會考慮多項因素，包括：(1)公允價值已低於成本的時間長短及程度；(2)發行人的財務狀況及近期前景；(3)市場下跌是否受宏觀經濟情況影響；以及(4)公司是否有出售債務證券的意圖，或更有可能會被要求在預期復甦之前出售債務證券。評估是否存在任何非暫時的下降涉及高度的主觀性和判斷力，並基於管理層在某個時間點可獲得的信息。

指數

當OTTI發生時，在收益中確認的OTTI金額取決於管理層是打算出售證券，還是更有可能被要求在收回其攤銷成本基礎之前出售證券。如果管理層打算出售或更有可能被要求在收回其攤銷成本基礎之前出售證券，OTTI應在等於投資的攤餘成本基礎與其在資產負債表日的公允價值之間的全部差額的收益中確認。如果管理層不打算出售證券，並且實體不太可能被要求在收回其攤餘成本基礎之前出售證券，債務證券的OTTI應當分為代表信用損失的金額和與所有其他因素相關的金額。與信用損失相關的OTTI總額以預期收取的現金流量現值為基礎確定，並在收益中確認。與其他因素相關的OTTI總額在扣除適用税項後在其他全面收益中確認。以前的攤銷成本基礎減去在收益中確認的OTTI成為投資的新的攤餘成本基礎。(2)債務證券的OTTI應分為代表信用損失的金額和與所有其他因素相關的金額。與信用損失相關的OTTI總額以預期收取的現金流量現值確定，並在收益中確認。與其他因素相關的OTTI總額在扣除適用税項後確認在其他全面收益中確認。

截至2020年3月31日，該公司的證券組合包括某些處於未實現虧損狀態的證券，如下所述。

抵押貸款支持證券和抵押貸款債券-住宅：截至2020年3月31日，本公司持有的所有抵押支持證券和抵押抵押債券均由美國政府支持的實體和機構發行，主要是Ginnie Mae、Fannie Mae和Freddie Mac，政府已確認支持這些機構。*由於公允價值下降可歸因於利率變化，而不是信用質量，而且由於本公司無意出售這些證券，而且很可能不會被要求在預期復甦之前出售這些證券，因此本公司不考慮這些證券

公司債券：*於2020年3月31日，本公司持有的公司債券屬投資級質量。*由於公允價值下降可歸因於利率變化，而不是信用質量，而且由於本公司無意出售該等證券，且很可能不會被要求在其預期復甦之前出售該等證券，因此本公司不認為該等證券於2020年3月31日為非暫時性減值。

指數

(五)貸款及貸款損失撥備

	2020年3月31日
(千美元)	紐約和其他州*		弗羅裏達		總計
商業廣告：
商業地產	$	158,630		17,579		176,209
其他		19,221		375		19,596
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		2,558,048		982,078		3,540,126
房屋淨值貸款		68,628		18,367		86,995
房屋淨值信用額度		217,101		48,652		265,753
分期付款		8,386		2,327		10,713
貸款總額，淨額	$	3,030,014		1,069,378		4,099,392
減去：貸款損失撥備						46,155
淨貸款					$	4,053,237

	2019年12月31日
(千美元)	紐約和其他州*		弗羅裏達		總計
商業廣告：
商業地產	$	162,186		17,752		179,938
其他		19,326		235		19,561
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		2,541,440		953,995		3,495,435
房屋淨值貸款		69,791		18,548		88,339
房屋淨值信用額度		221,487		46,435		267,922
分期付款		8,706		2,295		11,001
貸款總額，淨額	$	3,022,936		1,039,260		4,062,196
減去：貸款損失撥備						44,317
淨貸款					$	4,017,879

* 包括紐約、新澤西、佛蒙特州和馬薩諸塞州。

在2020年3月31日和2019年12月31日，公司擁有約27.6百萬美元和$28.5分別為100萬美元的房地產建設貸款。27.6截至2020年3月31日的房地產建設貸款為100萬美元，約為9.5百萬美元是通過向住宅借款人提供第一按揭來擔保的，而大約有#美元18.1百萬美元用於住宅建設項目的商業借款人。28.5截至2019年12月31日的房地產建設貸款為百萬美元，約合美元10.7百萬美元是通過向住宅借款人提供第一按揭來擔保的，而大約有#美元17.8百萬美元貸給了住宅建設項目的商業借款人。絕大多數建築貸款是在該公司的紐約市場。

該公司在其位於紐約、佛羅裏達、馬薩諸塞州、新澤西州和佛蒙特州的分支機構的地理區域內提供貸款。雖然貸款組合是多樣化的，但其債務人償還能力的一部分在很大程度上取決於各自地理區域的普遍經濟條件。

指數

下表按貸款類別列出了記錄的非權責發生制貸款投資：

	2020年3月31日
(千美元)	紐約和其他州*		弗羅裏達		總計
非權責發生制狀態的貸款：
商業廣告：
商業地產	$	517		-		517
其他		113		-		113
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		15,741		1,258		16,999
房屋淨值貸款		139		48		187
房屋淨值信用額度		2,690		186		2,876
分期付款		24		-		24
非權責發生制貸款總額		19,224		1,492		20,716
重組房地產抵押貸款-1至4個家庭		27		-		27
不良貸款總額	$	19,251		1,492		20,743

	2019年12月31日
(千美元)	紐約和其他州*		弗羅裏達		總計
非權責發生制狀態的貸款：
商業廣告：
商業地產	$	733		-		733
其他		83		-		83
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		15,385		1,468		16,853
房屋淨值貸款		218		48		266
房屋淨值信用額度		2,804		98		2,902
分期付款		3		-		3
非權責發生制貸款總額		19,226		1,614		20,840
重組房地產抵押貸款-1至4個家庭		29		-		29
不良貸款總額	$	19,255		1,614		20,869

*包括紐約州、新澤西州、佛蒙特州和馬薩諸塞州。

本公司將貸款以公允價值減去銷售成本轉讓給本公司在獲得財產實物佔有權(通過法定所有權或替代契據)期間擁有的其他房地產。截至2020年3月31日和2019年12月31日，本公司擁有的其他房地產包括$8771萬5千美元1.2此外，正在喪失抵押品贖回權的非應計住宅按揭貸款的記錄投資額為#美元。9.2百萬美元和$8.7分別截至2020年3月31日和2019年12月31日。

指數

下表列出了截至2020年3月31日和2019年12月31日，按貸款類別和地區劃分的記錄逾期貸款投資的賬齡：

	2020年3月31日
紐約州和其他州*：
(千美元)	30-59 日數逾期		60-89 日數逾期		90 + 日數逾期		總計 30天以上逾期		電流		總計貸款

商業廣告：
商業地產	$	211		-		332		543		158,087		158,630
其他		-		-		113		113		19,108		19,221
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		3,410		2,129		11,114		16,653		2,541,395		2,558,048
房屋淨值貸款		205		122		80		407		68,221		68,628
房屋淨值信用額度		729		85		871		1,685		215,416		217,101
分期付款		17		9		24		50		8,336		8,386

總計	$	4,572		2,345		12,534		19,451		3,010,563		3,030,014

佛羅裏達州：
(千美元)	30-59 日數逾期		60-89 日數逾期		90 + 日數逾期		總計 30天以上逾期		電流		總計貸款

商業廣告：
商業地產	$	-		-		-		-		17,579		17,579
其他		-		-		-		-		375		375
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		629		385		500		1,514		980,564		982,078
房屋淨值貸款		62		-		-		62		18,305		18,367
房屋淨值信用額度		99		-		140		239		48,413		48,652
分期付款		16		-		-		16		2,311		2,327

總計	$	806		385		640		1,831		1,067,547		1,069,378

共計：
(千美元)	30-59 日數逾期		60-89 日數逾期		90 + 日數逾期		總計 30天以上逾期		電流		總計貸款

商業廣告：
商業地產	$	211		-		332		543		175,666		176,209
其他		-		-		113		113		19,483		19,596
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		4,039		2,514		11,614		18,167		3,521,959		3,540,126
房屋淨值貸款		267		122		80		469		86,526		86,995
房屋淨值信用額度		828		85		1,011		1,924		263,829		265,753
分期付款		33		9		24		66		10,647		10,713

總計	$	5,378		2,730		13,174		21,282		4,078,110		4,099,392

*包括紐約州、新澤西州、佛蒙特州和馬薩諸塞州。

指數

	2019年12月31日
紐約州和其他州*：
(千美元)	30-59 日數逾期		60-89 日數逾期		90 + 日數逾期		總計 30天以上逾期		電流		總計貸款

商業廣告：
商業地產	$	141		-		617		758		161,428		162,186
其他		80		-		33		113		19,213		19,326
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		3,444		292		11,328		15,064		2,526,376		2,541,440
房屋淨值貸款		183		7		133		323		69,468		69,791
房屋淨值信用額度		232		149		1,141		1,522		219,965		221,487
分期付款		37		8		3		48		8,658		8,706

總計	$	4,117		456		13,255		17,828		3,005,108		3,022,936

佛羅裏達州：
(千美元)	30-59 日數逾期		60-89 日數逾期		90 + 日數逾期		總計 30天以上逾期		電流		總計貸款

商業廣告：
商業地產	$	-		-		-		-		17,752		17,752
其他		-		-		-		-		235		235
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		542		-		617		1,159		952,836		953,995
房屋淨值貸款		63		-		-		63		18,485		18,548
房屋淨值信用額度		80		-		50		130		46,305		46,435
分期付款		-		-		-		-		2,295		2,295

總計	$	685		-		667		1,352		1,037,908		1,039,260

共計：
(千美元)	30-59 日數逾期		60-89 日數逾期		90 + 日數逾期		總計 30天以上逾期		電流		總計貸款

商業廣告：
商業地產	$	141		-		617		758		179,180		179,938
其他		80		-		33		113		19,448		19,561
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		3,986		292		11,945		16,223		3,479,212		3,495,435
房屋淨值貸款		246		7		133		386		87,953		88,339
房屋淨值信用額度		312		149		1,191		1,652		266,270		267,922
分期付款		37		8		3		48		10,953		11,001

總計	$	4,802		456		13,922		19,180		4,043,016		4,062,196

*包括紐約州、新澤西州、佛蒙特州和馬薩諸塞州。

指數

截至2020年3月31日和2019年12月31日，沒有符合以下條件的貸款90因此，非應計貸款包括所有逾期90天或以上的貸款，以及由於拖欠狀態以外的原因而被置於非應計狀態的某些逾期90天以下的貸款。因此，非應計貸款包括所有逾期90天或以上的貸款，以及由於拖欠狀態以外的原因而被置於非應計狀態的某些貸款。不是的承諾進一步擴大非應計或重組貸款的信貸。

按投資組合分類的貸款損失撥備活動摘要如下：

	截至2020年3月31日的三個月
(千美元)	商品化			房地產按揭- 1到4個系列		分期付款		總計
期初餘額	$	3,999			39,748		570		44,317
已註銷的貸款：
紐約州和其他州**		3			191		7		201
弗羅裏達		-			-		19		19
貸款沖銷總額		3			191		26		220

追討以前註銷的貸款：
紐約州和其他州**		2			51		3		56
弗羅裏達		-			2		-		2
總回收率		2			53		3		58
淨貸款沖銷		1			138		23		162
貸款損失準備金(貸方)		(38	)		2,033		5		2,000
期末餘額	$	3,960			41,643		552		46,155

	截至2019年3月31日的三個月
(千美元)	商品化			房地產按揭- 1到4個系列		分期付款		總計
期初餘額	$	4,048			39,772		946		44,766
已註銷的貸款：
紐約州和其他州**		7			392		29		428
弗羅裏達		-			29		31		60
貸款沖銷總額		7			421		60		488

追討以前註銷的貸款：
紐約州和其他州**		3			74		6		83
弗羅裏達		-			10		-		10
總回收率		3			84		6		93
淨貸款沖銷		4			337		54		395
貸款損失準備金(貸方)		(310	)		550		60		300
期末餘額	$	3,734			39,985		952		44,671

*包括紐約州、新澤西州、佛蒙特州和馬薩諸塞州。

本公司已將非權責發生制商業及商業地產貸款，以及所有在問題債務重組(“TDR”)下重組的貸款確認為減值貸款。“當借款人根據貸款協議的原有合約條款很可能無法償還貸款，或貸款重組為TDR時，貸款即被視為減值貸款。

指數

下表列出了截至2020年3月31日和2019年12月31日，按投資組合細分和減值方法記錄的貸款損失準備餘額和記錄的貸款投資：

	2020年3月31日
(千美元)	商品化貸款		1到4個系列住宅房地產		分期付款貸款		總計
貸款損失撥備：
可歸因於貸款的期末津貼餘額：
單獨評估損害情況	$	-		-		-		-
集體評估減損情況		3,960		41,643		552		46,155

期末津貼餘額合計	$	3,960		41,643		552		46,155

貸款：
單獨評估損害情況	$	1,115		19,172		-		20,287
集體評估減損情況		194,690		3,873,702		10,713		4,079,105

總期末貸款餘額	$	195,805		3,892,874		10,713		4,099,392

	2019年12月31日
(千美元)	商品化貸款		1到4個系列住宅房地產		分期付款貸款		總計
貸款損失撥備：
可歸因於貸款的期末津貼餘額：
單獨評估損害情況	$	-		-		-		-
集體評估減損情況		3,999		39,748		570		44,317

期末津貼餘額合計	$	3,999		39,748		570		44,317

貸款：
單獨評估損害情況	$	1,437		19,539		-		20,976
集體評估減損情況		198,062		3,832,157		11,001		4,041,220

總期末貸款餘額	$	199,499		3,851,696		11,001		4,062,196

條款已修改且借款人遇到財務困難的貸款被視為TDR，並被歸類為減值。2020年3月31日和2019年12月31日的TDR按估計的未來現金流現值衡量，如果貸款被認為依賴抵押品，則使用貸款開始時的有效利率或基礎抵押品的公允價值來衡量。

指數

下表顯示了截至2020年3月31日和2019年12月31日按貸款類別劃分的減值貸款：

	2020年3月31日
紐約州和其他州*：
(千美元)	錄下來投資		未付校長天平		相關津貼		平均值錄下來投資

商業廣告：
商業地產	$	866	$	1,006		-		1,245
其他		145		145		-		91
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		13,872		14,249		-		14,095
房屋淨值貸款		232		252		-		237
房屋淨值信用額度		2,209		2,349		-		2,286

總計	$	17,324		18,001		-		17,954

佛羅裏達州：
(千美元)	錄下來投資		未付校長天平		相關津貼		平均值錄下來投資

商業廣告：
商業地產	$	104		104		-		106
其他		-		-		-		-
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		2,615		2,615		-		2,405
房屋淨值貸款		-		-		-		30
房屋淨值信用額度		244		244		-		247

總計	$	2,963		2,963		-		2,788

共計：
(千美元)	錄下來投資		未付校長天平		相關津貼		平均值錄下來投資

商業廣告：
商業地產	$	970		1,110		-		1,352
其他		145		145		-		91
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		16,487		16,864		-		16,500
房屋淨值貸款		232		252		-		267
房屋淨值信用額度		2,453		2,593		-		2,533

總計	$	20,287		20,964		-		20,743

*包括紐約州、新澤西州、佛蒙特州和馬薩諸塞州。

指數

	2019年12月31日
紐約州和其他州*：
(千美元)	錄下來投資		未付校長天平		相關津貼		平均值錄下來投資

商業廣告：
商業地產	$	1,217		1,359		-		1,385
其他		115		115		-		38
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		14,414		14,714		-		14,358
房屋淨值貸款		235		255		-		241
房屋淨值信用額度		2,160		2,300		-		2,274

總計	$	18,141		18,743		-		18,296

佛羅裏達州：
(千美元)	錄下來投資		未付校長天平		相關津貼		平均值錄下來投資

商業廣告：
商業地產	$	105		105		-		82
其他		-		-		-		26
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		2,486		2,486		-		2,259
房屋淨值貸款		-		-		-		51
房屋淨值信用額度		244		244		-		249

總計	$	2,835		2,835		-		2,667

共計：
(千美元)	錄下來投資		未付校長天平		相關津貼		平均值錄下來投資

商業廣告：
商業地產	$	1,322		1,464		-		1,467
其他		115		115		-		64
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		16,900		17,200		-		16,617
房屋淨值貸款		235		255		-		292
房屋淨值信用額度		2,404		2,544		-		2,523

總計	$	20,976		21,578		-		20,963

*包括紐約州、新澤西州、佛蒙特州和馬薩諸塞州。

指數

本公司並無承諾向擁有被分類為減值貸款的未償還貸款的客户提供額外金額的貸款。在截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月內，減值貸款確認的利息收入並不重要。

截至2020年3月31日和2019年12月31日，減值貸款約包括10.7百萬美元和$10.9根據與第7章破產貸款相關的監管指導，被確認為TDR的應計狀態貸款中的100萬筆。

管理層按季度評估減值貸款的減值。因此，截至2020年3月31日和2019年12月31日，根據管理層的評估，由於所進行的減記充分，沒有任何貸款損失撥備分配給特定的減值貸款。

下表按類別顯示了修改為TDR的貸款：

	截至2020年3月31日的三個月						截至2019年3月31日止的三個月

紐約州和其他州*：	數量合約		預修改出類拔萃錄下來投資		修改後出類拔萃錄下來投資		數量合約		預修改出類拔萃錄下來投資		修改後出類拔萃錄下來投資
(千美元)	數量合約		預修改出類拔萃錄下來投資		修改後出類拔萃錄下來投資		數量合約		預修改出類拔萃錄下來投資		修改後出類拔萃錄下來投資

商業廣告：
商業地產		-	$	-		-		-	$	-		-
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		1	$	167		167		4	$	656		656
房屋淨值貸款		-		-		-		-		-		-
房屋淨值信用額度		1		70		70		-		-		-

總計		2	$	237	$	237		4	$	656	$	656

佛羅裏達州： (千美元)	數量合約		預修改出類拔萃錄下來投資		修改後出類拔萃錄下來投資		數量合約		預修改出類拔萃錄下來投資		修改後出類拔萃錄下來投資

商業廣告：
商業地產		-	$	-		-		-	$	-		-
房地產抵押貸款-1至4個家庭：
第一按揭		1	$	147		147		-	$	-		-
房屋淨值貸款		-		-		-		-		-		-
房屋淨值信用額度		-		-		-		-		-		-

總計		1	$	147		147		-	$	-		-

*包括紐約州、新澤西州、佛蒙特州和馬薩諸塞州。

這些TDR的增加對貸款損失撥備沒有重大影響。

在銀行考慮貸款修改的情況下，管理層通過評估借款人在可預見的未來在沒有修改的情況下任何債務違約的可能性來確定借款人是否正在經歷財務困難。該評估是根據本公司的承銷政策進行的。

一般來説，貸款條款的修改是借款人申請破產保護的結果。第13章破產一般包括將所有逾期款項延期一段時間。60根據破產法庭的命令，在幾個月內。在第7章破產的情況下，如前所述，即使沒有修改條款，借款人欠本公司的債務也得到了清償，他們沒有重申債務。

指數

貸款一旦發生違約，即被視為違約。90根據修改後的條款，合同逾期天數。然而，在涉及借款人根據破產法第13章申請破產保護的情況下，貸款一旦發生違約，就被視為違約。30合同逾期的天數，與破產法院的處理方式一致。

有不是的截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月內違約的TDR在過去12個月內修改過的：

該公司根據借款人償債能力的相關信息將商業貸款分類為風險類別，這些信息包括：當前財務信息、歷史支付經驗、信用文件、公共信息和當前經濟趨勢等。公司的貸款評級程序至少每年一次，通過基於信用風險對貸款進行評級，對商業和商業房地產貸款等非同質化貸款進行單獨分析，並由公司內部貸款審查部門根據公司內部貸款審查政策對分配給所有貸款類型的貸款等級進行測試。

本公司對分類貸款使用以下定義：

特別提及：被列為特別提及的貸款有一個潛在的弱點，值得管理層密切關注。如果不加以糾正，這些潛在的弱點可能會導致貸款的償還前景惡化或公司在未來某個日期的信用狀況惡化。

不合標準：被歸類為不合標準的貸款不充分地受到債務人或質押抵押品(如果有)的當前淨值和支付能力的保護。按此分類的貸款有一個或多個明確界定的弱點，這會危及債務的清算。它們的特點是，如果這些不足之處得不到糾正，公司顯然有可能蒙受一些損失。

疑團：被歸類為可疑的貸款具有被歸類為不合格的貸款所固有的所有弱點，並增加了一個特點，即根據目前存在的事實、條件和價值，這些弱點使收回或清算變得非常可疑和不可能。所有的不良貸款都被認為是減值的。

不符合上述標準的貸款，作為上述過程的一部分進行單獨分析的，被認為是“通過”評級的貸款。

指數

截至2020年3月31日和2019年12月31日，根據執行的最新分析，按貸款類別劃分的貸款風險類別如下：

	2020年3月31日

紐約州和其他州*：
(千美元)	經過		分類		總計

商業廣告：
商業地產	$	153,910		4,720		158,630
其他		18,721		500		19,221

	$	172,631		5,220		177,851

佛羅裏達州：
(千美元)	經過		分類		總計

商業廣告：
商業地產	$	17,579		-		17,579
其他		375		-		375

	$	17,954		-		17,954

共計：
(千美元)	經過		分類		總計

商業廣告：
商業地產	$	171,489		4,720		176,209
其他		19,096		500		19,596

	$	190,585		5,220		195,805

*包括紐約州、新澤西州和馬薩諸塞州。

指數

	2019年12月31日

紐約州和其他州*：
(千美元)	經過		分類		總計

商業廣告：
商業地產	$	157,280		4,906		162,186
其他		18,384		942		19,326

	$	175,664		5,848		181,512

佛羅裏達州：
(千美元)	經過		分類		總計

商業廣告：
商業地產	$	17,752		-		17,752
其他		235		-		235

	$	17,987		-		17,987

共計：
(千美元)	經過		分類		總計

商業廣告：
商業地產	$	175,032		4,906		179,938
其他		18,619		942		19,561

	$	193,651		5,848		199,499

* 包括紐約、新澤西和馬薩諸塞州。

上表分類貸款中包括#美元的減值貸款。874一千美元816分別為2020年3月31日和2019年12月31日。

對於同類貸款池，如住房抵押貸款、房屋淨值信用額度和分期付款貸款，公司使用支付狀態來識別這些貸款組合中的信用風險。關於確定貸款損失撥備的充足性，銀行的收款區每天和每月都會審查付款情況。這些同質池截至2020年3月31日和2019年12月31日的支付狀況計入逾期貸款表的已記錄投資賬齡。此外，截至2020年3月31日和2019年12月31日，這些同質貸款池的不良貸款總額顯示在非權責發生貸款表中。

正如附註12-風險及不確定因素所述，本公司因冠狀病毒病2019年(“冠狀病毒”)造成業務中斷而被要求延期貸款本金及利息，該等貸款被排除在TDR分類評估範圍之外，並將在延遲付款期間繼續報告為現行貸款。

指數

(6)金融工具的公允價值

公允價值計量 (ASC 820)公允價值定義為在計量日市場參與者之間的有序交易中，為資產或負債在本金或最有利的市場上轉移負債而收到的或支付的交換價格(退出價)，公允價值被定義為在計量日為資產或負債在本金或最有利市場上轉移負債而收到的交換價格或支付的交換價格。ASC820還建立了公允價值等級，這要求一個實體在計量公允價值時最大限度地使用可觀察到的投入，並最大限度地減少使用不可觀察到的投入。該標準描述了可用於衡量公允價值的三個級別的投入：

級別1-截至測量日期，實體可以進入的活躍市場中相同資產或負債的報價(未調整)。

第2級-第1級價格以外的重要其他可觀察到的輸入，如類似資產或負債的報價；不活躍市場的報價；或可觀察到的或可由可觀察到的市場數據證實的其他輸入。

第三級-反映公司自身對市場參與者在資產或負債定價中使用的價值的假設的重大不可觀察的輸入。

該公司使用以下方法和重大假設來估計資產和負債的公允價值：

可供出售的證券：可供出售的證券的公允價值是利用相同資產或非常相似的證券的獨立定價服務來確定的。定價服務使用各種技術來得出公允價值，包括做市商出價、報價和定價模型。定價模型的輸入包括最近的交易、基準利率、利差以及實際和預計的現金流。這導致了用於確定公允價值的投入的二級分類。利息及股息收入按應計制入賬，並按利息及股息收入總額計入各投資類別的綜合收益表。本公司沒有任何將被指定為3級的證券。

擁有的其他房地產：通過貸款喪失抵押品贖回權獲得的資產最初按公允價值減去收購時的出售成本記錄，建立了新的成本基礎。這些資產隨後以較低的成本或公允價值減去出售的估計成本入賬。公允價值通常基於最近的房地產評估。這些評估可以採用單一的估值方法，也可以採用多種方法，包括可比銷售額法和收益法。在評估過程中通常會進行調整，以調整現有的可比銷售和收入數據之間的差異。這導致了用於確定公允價值的投入的3級分類。

減值貸款：當一筆貸款被認為是減值時，它的估值是成本或公允價值中的較低者。按公允價值列賬的不良貸款一般通過貸款損失撥備進行沖銷。對於抵押品依賴型貸款，公允價值通常基於最近的房地產評估。這些評估可以採用單一的估值方法，也可以採用多種方法，包括可比銷售額法和收益法。在評估過程中通常會進行調整，以調整現有的可比銷售和收入數據之間的差異。這種調整可能很重要，通常會導致對確定公允價值的投入進行3級分類。當獲得非房地產抵押品時，可以使用評估、借款人財務報表的賬面淨值或賬面淨值報告對非房地產抵押品進行估值，並根據管理層的歷史知識、自估值時以來的市場狀況變化以及管理層對客户和客户業務的專業知識進行調整或貼現，從而產生3級公允價值分類。減值貸款按季度評估是否有額外減值，並進行相應調整。

指數

抵押品依賴的減值貸款和擁有的其他房地產的價值指標都是從第三方提供商或公司的內部評估部獲得的。所有價值指標均由評估部成員就評估中採用的假設和方法以及通過與獨立數據來源(如最新市場數據或全行業統計數據)進行比較而得出的整體公允價值進行審查，以確定其合理性。

在ASC 820項下按公允價值經常性計量的資產和負債摘要如下：

	按公允價值計量
	2020年3月31日使用：
(千美元)	攜載價值		報價在以下項目的活躍市場相同的資產 (1級)		顯着性其他可觀測輸入量 (2級)		顯着性看不見的輸入量 (3級)

可供出售的證券：
美國政府支持的企業	$	54,970	$	-	$	54,970	$	-
州和政區		112		-		112		-
抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅		352,067		-		352,067		-
公司債券		48,564		-		48,564		-
小企業管理局-有擔保的參與證券		46,768		-		46,768		-
其他證券		685		-		685		-

可供出售的證券總額	$	503,166	$	-	$	503,166	$	-

	按公允價值計量
	2019年12月31日使用：
(千美元)	攜載價值		報價在以下項目的活躍市場相同的資產 (1級)		顯着性其他可觀測輸入量 (2級)		顯着性看不見的輸入量 (3級)

可供出售的證券：
美國政府支持的企業	$	104,512	$	-	$	104,512	$	-
州和政區		162		-		162		-
抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅		389,517		-		389,517		-
公司債券		30,436		-		30,436		-
小企業管理局-有擔保的參與證券		48,511		-		48,511		-
其他證券		685		-		685		-

可供出售的證券總額	$	573,823	$	-	$	573,823	$	-

有不是的級別1和級別2之間的傳輸在截至2020和2019年3月31日的三個月內.

指數

在非經常性基礎上按公允價值計量的資產摘要如下：

	按公允價值計量
	2020年3月31日使用：
(美元) 在……裏面千人)	攜載價值		報價在以下項目的活躍市場相同的資產 (1級)		顯着性其他可觀測輸入量 (2級)		顯着性看不見的輸入量 (3級)		估價治療技術	看不見的三種輸入方式	範圍(加權平均)

擁有的其他房地產	$	1,284	$	-	$	-	$	1,284	銷售比較法	對可比銷售額之間的差異進行調整		1% - 5% (3	%)

不良貸款：
房地產抵押貸款-1至4個家庭		417		-		-		417	銷售比較法	對可比銷售額之間的差異進行調整		11% - 13% (12	%)

	按公允價值計量
	2019年12月31日使用：
(美元) 在……裏面千人)	攜載價值		報價在以下項目的活躍市場相同的資產 (1級)		顯着性其他可觀測輸入量 (2級)		顯着性看不見的輸入量 (3級)		估價治療技術	看不見的三種輸入方式	範圍(加權平均)

擁有的其他房地產	$	1,579	$	-	$	-	$	1,579	銷售比較法	對可比銷售額之間的差異進行調整		1% - 21% (7	%)

不良貸款：
房地產抵押貸款-1至4個家庭		120		-		-		120	銷售比較法	對可比銷售額之間的差異進行調整		1% - 17% (9	%)
房屋淨值信用額度

其他擁有的房地產，按公允價值減去出售成本約為$1.3在2020年3月31日為100萬美元，其中包括407上千美元的商業地產和877數以千計的住宅房地產。估價費用為$$。801000美元包括在截至2020年3月31日的三個月的收益中。

在總額為#美元的不良貸款中20.3百萬美元，2020年3月31日，$417數以千計的住宅按揭依賴抵押品，並按非經常性基礎上的公允價值計量。*由於對這些貸款進行的沖銷充足，以及相關抵押品的充分性，在2020年3月31日，這些貸款沒有具體的估值津貼。*上表中包括的與住宅減值貸款有關的總沖銷為$77截至2020年3月31日的三個月的千元.

其他擁有的房地產，也就是按公允價值減去出售成本，大約是$。1.62019年12月31日為百萬美元，其中包括$358上千美元的商業地產和1.2百萬美元的住宅房地產。*估價費用為$#。366千美元包括在截至2019年12月31日的年度收益中。

在總額為#美元的不良貸款中21.02019年12月31日，百萬美元1201000美元依賴抵押品，並按公允價值在非經常性基礎上計量。*由於對這些貸款進行的沖銷充足，以及相關抵押品的充分性，在2019年12月31日，這些貸款沒有具體的估值津貼。*上表中包括的與住宅減值貸款有關的總沖銷金額為$22截至2019年12月31日，1000人。

指數

金融工具在2020年3月31日和2019年12月31日的賬面價值和估計公允價值(代表退出價格)如下:

(千美元)			按公允價值計量
	攜載		2020年3月31日使用：
	價值		1級		2級		第3級		總計
金融資產：
現金和現金等價物	$	536,053		536,053		-		-		536,053
可供出售的證券		503,166		-		503,166		-		503,166
持有至到期日的證券		17,720		-		19,035		-		19,035
聯邦儲備銀行和聯邦儲備銀行
房貸銀行股票		9,183		不適用		不適用		不適用		不適用
淨貸款		4,099,392		-		-		4,131,365		4,131,365
應計應收利息		10,242		8		1,841		8,393		10,242
財務負債：
活期存款		480,255		480,255		-		-		480,255
計息存款		4,001,573		2,634,568		1,375,391		-		4,009,959
短期借款		148,090		-		148,090		-		148,090
應計應付利息		1,259		145		1,114		-		1,259

(千美元)			按公允價值計量
	攜載		2019年12月31日使用：
	價值		1級		2級		第3級		總計
金融資產：
現金和現金等價物	$	456,846		456,846		-		-		456,846
可供出售的證券		573,823		-		573,823		-		573,823
持有至到期日的證券		18,618		-		19,680		-		19,680
聯邦儲備銀行和聯邦儲備銀行
房貸銀行股票		9,183		不適用		不適用		不適用		不適用
淨貸款		4,017,879		-		-		4,078,210		4,078,210
應計應收利息		10,915		216		2,221		8,478		10,915
財務負債：
活期存款		463,858		463,858		-		-		463,858
計息存款		3,986,158		2,587,981		1,397,271		-		3,985,252
短期借款		148,666		-		148,666		-		148,666
應計應付利息		1,459		174		1,285		-		1,459

指數

(7)累計其他綜合收益(虧損)

以下為累計其他綜合收益(虧損)餘額(扣除税後)彙總：

	截至2020年3月31日的三個月
(千美元)	餘額為 12/31/2019			其他綜合收入(虧損)- 在此之前重新分類		數量重新分類從積累的其他綜合收入			其他綜合收入(虧損)- 截至三個月 3/31/2020			餘額為 3/31/2020

可供出售證券的未實現持有收益淨額，扣除税後的淨額	$	286			7,945		(855	)		7,090			7,376
年內養老金和退休後計劃中資金過剩頭寸扣除税項後的淨變化(A)		4,840			-		-			-			4,840
養老金和退休後福利計劃的精算淨收益和先前服務抵免淨變化，扣除税收淨額		(665	)		-		(159	)		(159	)		(824	)

累計其他綜合虧損，税後淨額	$	4,461			7,945		(1,014	)		6,931			11,392

	截至2019年3月31日止的三個月
(千美元)	餘額為 12/31/2018			其他綜合收入(虧損)- 在此之前重新分類		數量重新分類從積累的其他綜合收入			其他綜合收入(虧損)- 截至三個月 3/31/2019			餘額為 3/31/2019

可供出售證券的未實現持有虧損淨額，税後淨額	$	(10,416	)		3,396		-			3,396			(7,020	)
年內養老金和退休後計劃中資金過剩頭寸扣除税項後的淨變化(A)		423			-		-			-			423
養老金和退休後福利計劃的精算淨收益和先前服務抵免淨變化，扣除税收淨額		(316	)		-		(98	)		(98	)		(414	)

累計其他綜合收益(虧損)，税後淨額	$	(10,309	)		3,396		(98	)		3,298			(7,011	)

(a) 每年測量一次。

以下為截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月累計其他全面收益(虧損)中的重新分類：

	截至三個月三月三十一號，
(千美元)	2020			2019			財務報表中受影響的行項目

可供出售證券的未實現收益
證券交易已實現收益	$	1,155			-		證券交易淨收益
所得税費用		(300	)		-		所得税
税後淨額		855			-

養老金和退休後福利項目攤銷：
精算淨收益攤銷	$	166			48		薪金和員工福利
攤銷先前服務信用		49			85		薪金和員工福利
所得税優惠		(56	)		(35	)	所得税
税後淨額		159			98

總重新分類，扣除税後的淨額	$	159			98

指數

(8)與客户的合約收入

公司在ASC 606範圍內與客户簽訂合同的所有收入均在非利息收入中確認。下表列出了公司截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月的非利息收入來源。在ASC 606的範圍之外的項目如此註明。

	截至三個月
	三月三十一號，
(千美元)	2020		2019

非利息收入
押金手續費
透支費	$	873	$	850
其他		108		110
交換收入		277		1,531
財富管理費		1,600		1,733
證券交易淨收益(A)		1,155		-
其他(A)項		1,321		413

非利息收入總額	$	5,334	$	4,637

(a) 不在ASC 606的範圍內。

以下是對該公司佔ASC 606的收入流的描述：

存款賬户手續費：此外，公司從存款客户那裏賺取基於交易的費用、賬户維護和透支服務。基於交易的費用，包括停止付款費用、對賬單呈遞和ACH費用，在交易執行時確認，因為這是公司滿足客户要求的時間點。主要與每月維護有關的賬户維護費是在一個月內賺取的，代表公司履行履約義務的期限。透支費用在透支的時間點確認。賬户維護費主要與每月維護有關，代表公司履行履約義務的期限。透支費在透支的時間點確認。賬户維護費主要與每月維護有關，代表公司履行履約義務的期限。透支費在交易執行時確認，因為這是公司滿足客户要求的時間點

交換收入：中國互通公司的收入主要包括交換費、與流量相關的激勵措施和自動取款機費用。作為髮卡銀行，交換費代表商家為通過交換網絡處理的信用卡/借記卡交易支付的折扣費部分。*交換費的水平和結構由卡處理公司設定，並基於持卡人的購買量。*公司在持卡人交易發生時賺取交換收入，交換費與向持卡人提供的交易處理服務同步按日結算。

財富管理費：**信託金融服務公司提供一整套信託和財富管理產品和服務，包括財務和財產規劃、受託人和託管服務、投資管理、公司退休計劃記錄保存和管理，其中管理投資資產或進行賬户交易是收取費用的。*這些費用是隨着公司提供簽約的月度或季度服務而賺取的，通常根據服務提供期間的管理或管理資產公允價值的百分比進行評估。其他服務基於一定的固定費用或基於交易活動，並在提供服務時確認。費用從客户的賬户餘額中提取。

指數

(9)經營租契

本公司採納了主題842《租賃》，自2019年1月1日起生效，並已將該指南應用於主題842範圍內的所有經營租賃。公司選擇採取實際的權宜之計，除其他事項外，不需要重新評估租賃分類。

本公司承諾根據不可撤銷的經營租約租用用於業務經營的處所，並於開始時確定安排是否符合租約的定義，經營租賃計入本公司資產負債表上的經營租賃使用權(ROU)資產及經營租賃負債。

經營租賃ROU資產代表公司在租賃期內使用標的資產的權利，租賃負債代表公司支付租賃產生的租賃款項的義務。經營租賃ROU資產和租賃負債在開始日期根據租賃期內租賃付款的現值確認。由於公司的租賃不提供隱含利率，因此公司使用與基礎租賃條款相稱的遞增抵押借款利率來確定經營租賃負債的現值。此外，公司確實在租賃和非租賃部分之間分配了對價。公司的租賃條款可能包括在合理確定公司將行使該選擇權時延長的選擇權。*租賃付款的租賃費用在租賃期內以直線方式確認。可變租賃部分(如公平市值調整)作為已發生支出，不包括在ROU資產和經營租賃負債中。初始期限為12個月或以下的租賃不記錄在資產負債表上；我們在租賃期內以直線方式確認這些租約的租賃費。截至2020年3月31日，本公司並無任何12個月或以下期限的租約。

截至2020年3月31日，本公司沒有尚未開始的租賃。*於2020年3月31日，租賃到期日為八個月至24.5年，加權平均剩餘租期為9.2若干租約規定增加租賃協議所界定的未來最低年度租金付款。如上所述，租賃通常還包括可變租賃組成部分，包括房地產税、保險和年度租金支付中的公共區域維護(“CAM”)費用。

指數

與租約有關的其他資料如下：

(千美元)	截至三個月三月三十一號，
	2020		2019
經營租賃成本	$	1,995	$	1,891
可變租賃成本		480		466

總租賃成本	$	2,475	$	2,357

(千美元)	截至三個月三月三十一號，
	2020			2019
補充現金流信息：
為計量租賃負債所包括的金額支付的現金：
來自營業租賃的營業現金流	$	1,995			1,949

以租賃義務換取的使用權資產：		-			53,029

加權平均剩餘租期	9.2年份			9.8年份
加權平均貼現率		3.25	%		3.30	%

截至2020年3月31日，不可取消租賃項下的未來最低租賃付款如下：

(千美元)

年終十二月三十一號，
2020^(a)	$	6,039
2021		8,033
2022		7,533
2023		7,227
2024		7,100
此後		28,361
租賃付款總額	$	64,293
減去：利息		9,295

租賃負債現值	$	54,998

^(a)不包括截至2020年3月31日的三個月。

該公司尚未承認將任何選項作為其ROU資產或租賃負債的一部分進行延長。

指數

下表列出了這些租賃條款下的最低年度租賃付款，不包括截至2019年12月31日的續簽條款：

(千美元)

年終十二月三十一號，
2020	$	8,039
2021		8,033
2022		7,533
2023		7,227
2024		7,100
此後		28,361
租賃付款總額	$	66,293
減去：利息		9,740

租賃負債現值	$	56,553

截至2020年3月31日和2019年12月31日，經營租賃使用權資產為#美元。50.0百萬美元和$51.5分別為百萬美元.

(10)監管資本要求

銀行和銀行控股公司受聯邦銀行機構管理的監管資本要求的約束。資本充足率規定以及銀行的迅速糾正措施規定，涉及根據監管會計慣例計算的資產、負債和某些表外項目的量化衡量。資本額和分類也受到監管機構的定性判斷。如果未能滿足資本金要求，可能會導致監管行動。實施巴塞爾銀行監管委員會針對美國銀行的資本指導方針(巴塞爾III規則)的最終規則於1月1日對公司生效。2015年，完全符合所有要求，將在多年的時間表內分階段實施，並於2019年1月1日全面分階段實施。資本規則包括一個資本保護緩衝，旨在吸收經濟壓力期間的損失，並要求提高資本水平，然後才能進行資本分配和某些其他付款。如果不能滿足緩衝的全部金額，將導致公司進行資本分配(包括股息支付和股票回購)以及向高管支付可自由支配獎金的能力受到限制。緩衝在2.5%的水平得到全面實施。*資本規則包括在經濟壓力期間吸收損失，並要求提高資本水平，然後才能支付資本分配和股票回購，以及向高管支付可自由支配的獎金。*資本規則包括資本保存緩衝，旨在吸收經濟壓力期間的損失，並要求提高資本水平，然後才能支付資本分配和某些其他付款。到2020年，本公司和銀行符合其必須遵守的所有資本充足率要求。

及時糾正行動條例規定五分類：資本充足、資本充足、資本不足、嚴重資本不足和嚴重資本不足，儘管這些術語不能代表整體財務狀況。*如果一家銀行沒有被歸類為資本狀況良好，則需要監管部門批准才能接受經紀存款。*如果一家銀行資本不足，資本分配有限，資產增長和擴張也是如此，和資本恢復計劃。聯邦銀行機構被要求對資本不足的機構或其控股公司採取某些監管行動(並可能採取額外的酌情行動)。這些行動可能會對機構或其控股公司的財務報表產生直接的實質性影響。*截至2020年3月31日和2019年12月31日，最新的監管通知將銀行歸類為資本化的機構，以便採取迅速糾正行動的監管框架。*自該通知以來，管理層認為改變了銀行的類別，沒有任何條件或事件。

指數

截至2020年3月31日和2019年12月31日，銀行和公司報告了以下資本比率：

(僅限銀行)
									最小為資本充分性加資本守恆
	截至2020年3月31日					井
	截至2020年3月31日					井
(千美元)	數量		比率			大寫⁽¹⁾			緩衝層⁽¹⁾⁽²⁾

第1級槓桿率	$	522,527		10.058	%		5.000	%		4.000	%
普通股一級資本		522,527		18.470			6.500			7.000
基於風險的第一級資本		522,527		18.470			8.000			8.500
基於風險的資本總額		558,027		19.724			10.000			10.500

	截至2019年12月31日					井			充分地
(千美元)	數量		比率			大寫⁽¹⁾			大寫⁽¹⁾⁽²⁾

第1級槓桿率	$	516,775		9.940	%		5.000	%		4.000	%
普通股一級資本		516,775		18.412			6.500			7.000
基於風險的第一級資本		516,775		18.412			8.000			8.500
基於風險的資本總額		551,975		19.666			10.000			10.500

(合併)
						符合以下條件的最低要求資本充足率加資本節約緩衝層⁽¹⁾⁽²⁾

	截至2020年3月31日
(千美元)	數量		比率

第1級槓桿率	$	536,239		10.316	%		4.000	%
普通股一級資本		536,239		18.943			7.000
基於風險的第一級資本		536,239		18.943			8.500
基於風險的資本總額		571,760		20.198			10.500

	截至2019年12月31日					符合以下條件的最低要求資本充足率加資本節約
(千美元)	數量		比率			緩衝層⁽¹⁾⁽²⁾

第1級槓桿率	$	533,243		10.254	%		4.000	%
普通股一級資本		533,243		18.988			7.000
基於風險的第一級資本		533,243		18.988			8.500
基於風險的資本總額		568,463		20.242			10.500

(1)	聯邦監管最低要求應被視為資本充足和資本充足

(2)	2020年3月31日和12月31日，2019年普通股1級、基於風險的1級資本比率和基於風險的總資本比率包括2.50百分比

指數

(十一)新會計公告

2016年9月，FASB發佈了ASU 2016-13年度的ASU 2016-13《金融工具-信用損失》，修訂了現有的指導方針，以取代當前用於衡量報告實體信用損失的普遍接受的會計原則。此次更新的主要目標是向財務報表用户提供更多決策有用的信息，涉及金融工具的預期信用損失以及報告實體在每個報告日期為延長信用而做出的其他承諾。為了實現這一目標，本次更新中的修訂用反映預期信用損失的方法取代了當前GAAP中的已發生損失減值方法，需要考慮這些信息。/為了實現這一目標，本次更新中的修訂用一種反映預期信用損失的方法取代了現行GAAP中的已發生損失減值方法，該方法反映了預期的信用損失，需要考慮

正如之前披露的那樣，該公司成立了一個跨職能團隊，以完成該計劃的實施工作。該公司已經選擇了貼現現金流建模方法，並正在運行並行流程，並正在努力完成對流程、數據和模型驗證測試、定性因素和預測期的評估和記錄。該公司已選擇第三方軟件解決方案來協助新標準的應用。根據冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案(“CARE法案”)的規定，本公司已選擇推遲採用ASU 2016-13，直到有關冠狀病毒的國家緊急狀態終止之日或2020年12月31日，以先發生者為準。採用ASU 2016-13年後，公司將通過留存收益確認一次性累積效果調整，以增加其信貸損失撥備，並自2020年1月1日起增加其無資金來源的貸款承諾負債。

(十二)風險和不確定因素

在2020年3月期間，由於冠狀病毒造成的業務中斷，本公司以貸款延期本金和利息的形式對我們的業務產生了負面影響。2020年3月，世界衞生組織將冠狀病毒列為大流行，美國總統宣佈冠狀病毒爆發為全國緊急狀態，但目前很難量化冠狀病毒對2020年後剩餘時間的影響，但本公司目前預期2020年餘下時間對我們的負面影響將較第一季更大，本公司已評估冠狀病毒影響的影響，並確定除增加貸款損失撥備及相關貸款損失撥備外，對本公司2020年第一季資產負債表及經營業績並無重大或系統性不利影響。(注：本公司已評估冠狀病毒的影響，並斷定除增加貸款損失撥備及相關貸款損失撥備外，並無對公司2020年第一季資產負債表及經營業績造成重大或系統性的不利影響。

2020年3月3日，美聯儲將聯邦基金目標利率下調了50基點，然後再額外下調1002020年3月16日基點。這些利率的降低和冠狀病毒大流行的其他影響可能會對公司的財務狀況和經營業績產生不利影響。由於冠狀病毒的傳播，出現了經濟不明朗因素，這可能會對淨利息收入、貸款損失撥備和非利息收入造成負面影響。其他財務影響可能會發生，儘管目前尚不清楚這種潛在影響。

截至2020年3月31日，公司和銀行的資本比率超過了所有監管要求。雖然管理層相信我們有足夠的資本來抵禦冠狀病毒大流行帶來的長期經濟衰退，但我們報告和監管的資本比率，以及公司和銀行支付股息或進行其他分配的能力，可能會受到進一步的信貸損失的不利影響。

由於冠狀病毒引起的貸款修改和延期付款，如果符合CARE法案第4013條規定的標準，或符合聯邦銀行監管機構適用的機構間指導，將被排除在問題債務重組(“TDR”)分類評估之外，並將在延期付款期間繼續報告為當前貸款。公司的政策是在延期期間繼續計息。根據公司現有的政策和程序，對不符合CARE ACT或監管指導的貸款進行TDR和非應計處理的評估。根據COVID 19進行的貸款修改和延期付款總額約為$19，至2020年3月31日4.9百萬美元，其中包括$4.1百萬美元的商業貸款和808數以千計的住宅貸款。

目前，我們不認為我們的商譽、長期資產、使用權資產、持有至到期的投資證券或可供出售的投資證券因冠狀病毒大流行而存在任何減值。不確定冠狀病毒大流行的長期影響是否會導致未來與上述任何資產相關的減損費用。

指數

	Crowe LLP
	獨立成員Crowe Global

獨立註冊會計師事務所報告

紐約信託銀行公司的股東和董事會

格倫維爾，紐約

中期財務資料檢討結果

吾等已審閲信託銀行NY公司(“本公司”)截至2020年3月31日的綜合財務狀況表、截至2020年3月31日及2019年3月31日止三個月期間的相關綜合收益表及全面收益表，以及截至2020年3月31日及2019年3月31日的三個月期間的股東權益及現金流量相關變動，以及相關附註(統稱為“中期財務資料或報表”)。根據吾等的審核，吾等並不知悉應對上述綜合財務報表作出任何重大修訂，使其符合美國普遍接受的會計原則。

我們此前已按照美國上市公司會計監督委員會(“PCAOB”)的標準審計了本公司截至2019年12月31日的綜合財務狀況表，以及當時止年度的相關綜合收益表、全面收益表、股東權益變動表和現金流量表(本文未予列示)，並在我們於2020年2月28日的報告中對該等綜合財務報表表達了無保留意見。我們認為，隨附的截至2019年12月31日的綜合財務狀況表中所載信息，在所有重要方面都與其來源的綜合條件表有關，並進行了公平陳述。

評審結果的依據

這些財務報表由公司管理層負責。“我們是按照PCAOB的標準進行審查的。我們是一家在PCAOB註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會(Securities And Exchange Commission)和PCAOB的適用規則和法規，我們必須與公司保持獨立。

對中期財務信息的審查主要包括應用分析程序和詢問負責財務和會計事務的人員。它的範圍遠小於根據PCAOB標準進行的審計，其目的是表達對整個財務報表的意見。因此，我們不表達這樣的意見。

/s/Crowe LLP

紐約，紐約

2020年5月8日

指數

第二項。	管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析

前瞻性陳述

本報告和TRUSTCO未來提交給證券交易委員會的文件、TRUSTCO的新聞稿以及經授權高管批准的口頭聲明中包含的聲明，包括關於新型冠狀病毒病(“冠狀病毒”)大流行對我們業務的影響以及我們對冠狀病毒大流行的持續反應的聲明，這些聲明不是歷史或當前事實，前瞻性陳述是根據1995年“私人證券訴訟改革法”的安全港條款作出的，存在一定的風險和不確定性，可能導致實際結果與歷史收益和目前預期或預測的結果大不相同。前瞻性陳述可以通過使用可能、將、可能、將、估計、計劃、相信、打算、預期、計劃、尋求、預期和類似的表述來識別。信託公司希望提醒讀者不要過度依賴任何此類前瞻性表述。

除了第II部分第1A項風險因素中描述的因素，以及在截至2019年12月31日的年度10-K表格中關於風險因素的討論中，以下列出的因素在某些情況下已經並在未來可能影響信託公司的實際業績，並可能導致信託公司的實際財務表現與任何前瞻性陳述中所表達的大不相同。此外，這些風險和不確定因素中的許多現在和可能會繼續因冠軍盃而增加

●

由於目前與冠狀病毒有關的大流行，信託公司可能會經歷對產品和服務的需求下降；貸款拖欠增加；問題資產和喪失抵押品贖回權；抵押品價值下降；停工、被迫隔離或其他中斷或關鍵員工無法獲得；貸款損失撥備增加；財富管理收入減少；聯邦存款保險公司保費增加；證券投資組合價值減少；以及淨值和流動性下降。

●

信託公司有能力繼續在其市場領域大量發放一至四筆家庭抵押貸款，並以其他方式維持或增加其在其經營地區的市場份額；

●

信託公司繼續將非利息費用和其他間接費用與收入之比維持在合理水平的能力；

●

信託公司對與其貸款和投資活動相關的信用風險做出準確假設和判斷的能力，包括貸款拖欠和沖銷的水平和方向的變化，財產價值的變化，以及貸款和租賃損失撥備充分性估計的變化；

●

貿易、貨幣和財政政策和法律，包括聯邦儲備系統理事會的利率政策、通貨膨脹、利率、市場和貨幣波動的影響和變化；

●

信託公司和信託銀行的監管機構對其經營施加的限制或條件，可能使信託公司和信託銀行的目標更難實現的；

指數

●

信託公司和信託銀行的未來收益和資本水平，以及根據監管規則，信託公司和信託銀行的主要聯邦銀行監管機構繼續不反對將資本從信託銀行分配給信託公司，這可能會影響信託公司支付股息的能力；

●

信託銀行和公司各自的主要聯邦銀行監管機構對其進行監督監督或審查的結果，包括監管機構可能要求我們增加損失準備金或採取其他減少資本或收入的行動的可能性；

●

證券市場的不利情況，導致信託公司投資組合中的證券價值減值；

●

用户感知的信託公司產品和服務的整體價值，包括與競爭對手的產品和服務相比的特點、定價和質量，以及現有和潛在客户用競爭對手的產品和服務取代信託公司產品和服務的意願；

●

改變消費支出、借貸和儲蓄習慣；

●

金融服務法律和法規(包括有關税收、銀行和證券的法律)變化的影響，以及影響金融服務業的其他政府舉措的影響，包括監管資本要求；

●

管理人員變動；

●

房地產和抵押品價值；

●

銀行監管機構、財務會計準則委員會(“FASB”)或上市公司會計監督委員會可能採用的會計政策和做法的變化；

●

影響執行我們多項關鍵處理功能的第三方供應商的中斷、安全漏洞或其他不良事件；

●

技術變革和電子、網絡和物理安全漏洞；

●

當地市場領域的變化以及商業和經濟的總體趨勢；

●

信託公司在管理上述風險和管理業務方面的成功；以及

●

其他風險和不確定因素包括在截至2019年12月31日的10-K表格中的“風險因素”項下。

您不應依賴前瞻性陳述作為對未來事件的預測。儘管Trustco認為前瞻性陳述中反映的預期是合理的，但它不能保證前瞻性陳述中反映的未來結果、活動水平、業績或事件和情況將會實現或發生。前述清單不應被解釋為詳盡無遺，公司沒有任何義務隨後修改任何前瞻性陳述，以反映此類陳述日期之後的事件或情況，或反映預期或意外事件的發生。

緊隨其後的是表格“資產、負債和股東權益的分配：利率和利差”，其中詳細列出了截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月期間信託公司的平均生息資產和有息負債的細目。

指數

引言

下面的審查重點是影響信託公司在截至2020年3月31日的三個月期間的財務狀況和經營結果的因素，並視情況與2019年同期進行比較。在本次討論中，淨息差是在全額應税等值的基礎上提出的。合併中期財務報表和相關附註，以及於2020年2月28日提交給SEC的2019年年度報告Form 10-K，也應與本次審查一起閲讀。無論何時，上期合併中期財務報表中的金額都會重新分類。

冠狀病毒影響

在2020年3月期間，由於冠狀病毒造成的業務中斷，我們經歷了以貸款延期還本付息的形式對我們的業務造成的負面影響。*2020年3月，世界衞生組織將冠狀病毒列為大流行，美國總統宣佈冠狀病毒爆發為全國緊急狀態，但目前很難量化冠狀病毒對2020年剩餘時間的影響。但我們目前預計，與第一季度相比，它在2020年剩餘時間對我們的負面影響更大。“公司評估了冠狀病毒影響的影響，並確定除了由於大流行導致貸款組合固有風險增加而導致貸款損失撥備增加外，對公司2020年第一季度的資產負債表和運營業績沒有實質性或系統性的不利影響。

以下是冠狀病毒全球大流行對我們業務的影響：

貸款修改

我們從2020年3月開始收到借款人要求延期貸款的請求。修改包括推遲本金和利息的支付，期限通常最長為90天。申請將單獨評估，批准的修改將基於每個借款人的獨特情況。我們致力於與我們的客户合作，以便有時間應對這場大流行的挑戰。目前，與冠狀病毒困難有關的貸款修改將對我們的財務狀況、經營業績和貸款損失撥備產生什麼影響，目前尚不確定。由於冠狀病毒引起的貸款修改和延期付款，如果符合CARE法案第4013條規定的標準，或符合聯邦銀行監管機構適用的機構間指導，將被排除在問題債務重組(“TDR”)分類評估之外，並將在延期付款期間繼續報告為當前貸款。公司的政策是在延期期間繼續計息。不符合冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案(“CARE法案”)或監管指南的貸款將根據公司現有的政策和程序進行TDR和非應計處理的評估。

指數

下表顯示了截至2020年4月28日批准本息延期時的貸款數量和未償還貸款餘額：

紐約州和其他州*：	貸款數量		未償還貸款餘額(千)
商品化		67	$	35,910
住宅按揭貸款		344		74,534
房屋淨值信用額度		28		2,050
分期付款貸款		3		113
總計		442	$	112,607

佛羅裏達州：	貸款數量		未償還貸款餘額(千)
商品化		3	$	4,579
住宅按揭貸款		150		35,896
房屋淨值信用額度		6		383
分期付款貸款		2		84
總計		161	$	40,942

共計：	貸款數量		未償還貸款餘額(千)
商品化		70	$	40,489
住宅按揭貸款		494		110,430
房屋淨值信用額度		34		2,433
分期付款貸款		5		197
總計		603	$	153,549

*包括紐約州、新澤西州、佛蒙特州和馬薩諸塞州。

遞延的商業貸款包括各類業務的貸款，這些貸款包括健身娛樂體育中心的借款人、非住宅和住宅樓的出租人和物業管理人、一般汽車維修、新建獨户建築、商業建築、零售和餐飲服務。

指數

薪資保障計劃(PPP)和流動性

作為2020年3月27日總統批准的“CARE法案”的一部分，小企業管理局(SBA)已被授權在2020年6月30日之前根據PPP為符合必要資格要求的小企業提供貸款擔保，以便讓其工人留在工資單上。本公司於2020年4月3日開始接受申請，截至2020年4月28日，已處理405筆PPP貸款，共計3，380萬美元。*本公司將收取貸款發放費，該費用將在貸款有效期內確認，並應用有效收益率法。

2020年4月9日，FDIC、美聯儲和OCC創建了Paycheck Protection Program流動性工具(PPPLF)，通過向參與的金融機構提供流動性並中和監管資本影響，增強PPP的有效性。我們不打算利用購買力平價基金提供的流動資金寬免，因為我們預計參與購買力平價計劃不會對我們的流動資金狀況、資本資源、財政狀況或經營業績造成負面影響。

資產減值

貸款損失準備金

更多信息見“貸款損失準備”標題下的第一部分財務信息，第2項管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析。

預防措施

為了保護客户和員工的健康，公司已經在分支機構和後臺辦公室制定了預防措施，包括定期對設施進行深度清潔，遵守疾控中心的指導方針，並實行“社交距離”。

美聯儲的行動

美國聯邦儲備委員會(美聯儲/FED)採取了幾項行動來支持信貸流向家庭和企業，其中一些相關行動包括：

●

設立商業票據融資機制、貨幣市場共同基金流動性機制和一級交易商信貸機制；

●

擴大中央銀行流動性互換額度；

●

提高貼現窗口借款的可得性和放寬條件的步驟；

●

取消存款準備金率；

●

指引鼓勵銀行對遇到與冠狀病毒有關的財務挑戰的客户採取靈活態度，並利用他們的流動性和資本緩衝來這樣做；

●

為更多符合SBA資格的貸款人擴大對其Paycheck Protection Program流動性工具(PPPLF)的訪問；

●

鼓勵美聯儲使用日間信貸的聲明。

指數

經濟概況

在2020年第一季度，金融市場受到冠狀病毒大流行造成的經濟狀況的巨大影響。由於冠狀病毒大流行導致全球經濟的很大一部分停擺，美國股市遭遇了自2008年末金融危機以來最嚴重的季度跌幅。*整個第一季度，標準普爾500指數下跌19.6%，道瓊斯工業平均指數下跌11.15%。*信貸市場繼續受到全球經濟新聞、COVID-19的影響、需求變化。與前幾個季度相比，本季度收益率曲線的形狀保持一致。2020年第一季度，10年期美國國債平均為1.37%，而2019年第四季度為1.79%，下降了42個基點。2年期美國國債平均利率下降51個基點，至1.08%，導致收益率曲線趨平。此外，10年期和2年期美國國債之間的利差從第四季度的平均0.20%略微擴大到第一季度的0.28%。相比之下，2013年第四季度的最近一次峯值為2.42%。更陡峭的收益率曲線對信託等投資組合抵押貸款機構有利。下表説明瞭短期和長期利率的變動範圍。截至2019年第四季度，聯邦基金的目標區間為1.50%至1.75%，為應對當前的經濟低迷，第一季度大幅下降至0.00%至0.25%的區間。大多數資產類別的相對國債收益率與一年前相比，本季度的比率和利差有所下降。本季度比率和利差的變化主要是由於冠狀病毒大流行的影響。

		3個月收益率(%)	2年前收益率(%)	5年內收益率(%)	10年內收益率(%)	一年10個月-2個月跨距(%)

Q1/19	Q1的BENG	2.45	2.48	2.51	2.69	0.21
	尖峯	2.49	2.62	2.62	2.79	0.21
	槽	2.37	2.22	2.18	2.39	0.13
	第一季度末	2.40	2.27	2.23	2.41	0.14
	第一季度平均水平	2.44	2.49	2.46	2.65	0.17

Q2/19	Q2的BENG	2.40	2.27	2.23	2.41	0.14
	尖峯	2.47	2.41	2.41	2.60	0.30
	槽	2.11	1.71	1.73	2.00	0.14
	第二季度末	2.12	1.75	1.76	2.00	0.25
	第二季度平均水平	2.35	2.13	2.12	2.34	0.21

Q3/19	Q3的BENG	2.12	1.75	1.76	2.00	0.25
	尖峯	2.26	1.92	1.88	2.13	0.28
	槽	1.80	1.43	1.32	1.47	-0.04
	第三季度末	1.88	1.63	1.55	1.68	0.05
	第三季度平均水平	2.03	1.69	1.63	1.80	0.11

Q4/19	第四季度的BENG	1.88	1.63	1.55	1.68	0.05
	尖峯	1.82	1.68	1.75	1.94	0.34
	槽	1.52	1.39	1.34	1.52	0.09
	第四季度末	1.55	1.58	1.69	1.92	0.34
	第四季度平均水平	1.61	1.59	1.61	1.79	0.20

Q1/20	Q1的BENG	1.55	1.58	1.69	1.92	0.34
	尖峯	1.59	1.58	1.67	1.88	0.68
	槽	0.00	0.23	0.37	0.54	0.12
	第一季度末	0.11	0.23	0.37	0.70	0.47
	第一季度平均水平	1.10	1.08	1.14	1.37	0.28

進入2020年，美國經濟在各個領域繼續顯示出一些温和的改善，直到冠狀病毒不確定性開始增強勢頭。經濟狀況因地理區域而異，力量集中在沿海主要人口中心及其周圍，以及某些經濟活動受到特定區域因素推動的地區。

信託公司認為，歷史上長期專注於傳統銀行服務和做法，使公司避免了資產質量問題的重大影響，公司強大的流動性和穩健的資本狀況使公司能夠繼續以與過去做法一致的方式開展業務。信託公司沒有從事導致行業內廣泛報道的問題的高風險貸款和投資類型，特別是2008-2010年金融危機期間出現的問題。儘管如此，公司的不良貸款(NPLS)可能會相對於過去的做法有所增加。與過去的做法相比，信託公司沒有從事導致行業廣泛報道的問題的高風險貸款和投資類型，特別是那些在2008-2010年金融危機期間出現的問題。但儘管如此，公司相對於過去的做法，可能會經歷不良貸款(NPLS)的增加如本公司市場區域的失業情況因冠狀病毒大流行而惡化，本公司的信用風險水平以及分類和不良貸款量可能會增加，因此，本公司可能會面臨更多風險，例如本公司所在市場地區的失業情況，以及由於冠狀病毒大流行而惡化的信用風險水平及其分類和不良貸款額。

指數

作為對冠狀病毒大流行的直接回應，2020年3月27日，國會通過了CARE法案。CARE法案包括支持小企業、直接支付給中低收入家庭、擴大失業保險、為醫療保健提供者提供額外資金，以及支持其他行業，美國聯邦儲備委員會(美聯儲/FED)為了增加流動性和促進金融市場的正常運作，還通過增加購買國庫券和機構抵押貸款支持證券的方式提供了支持。

財務概述

信託在截至2020年3月31日的三個月錄得淨收益1，330萬美元，或每股攤薄收益0.138美元，而2019年同期淨收益為1，460萬美元，或每股攤薄收益為0.150美元；截至2020年和2019年3月31日的三個月，平均資產回報率分別為1.03%和1.17%；截至2020年和2019年3月31日的三個月，平均股本回報率分別為9.87%和11.93%。

導致截至2020年3月31日的三個月淨收入與上年同期相比發生變化的主要因素是：

●

與2019年同期相比，2020年第一季度平均利息餘額增加1.432億美元至51億美元.

●

2020年第一季度的應税等值淨息差從上年同期的3.24%下降至3.05%。利潤率的下降，加上平均收益資產的增加，導致2020年第一季度的應税等值淨利息收入比2019年第一季度減少了120萬美元。

●

2020年第一季度貸款損失撥備比2019年第一季度增加170萬美元。

●

與2019年第一季度相比，2020年第一季度非利息收入增加69.7萬美元，主要是由於證券交易收益120萬美元。

●

與2019年第一季度相比，2020年第一季度的非利息支出減少了59.9萬美元。

指數

資產/負債管理

該公司努力通過核心存款的組合來產生盈利能力，為謹慎的盈利資產組合提供資金。此外，信託公司試圖保持充足的流動性，並將淨利息收入對利率變化的敏感性降低到可接受的水平，同時提高短期和長期的盈利能力。

信託公司的業績受到多種因素的影響，包括公司經營的特定市場的競爭和經濟狀況，以及更廣泛地説，在國民經濟、金融市場狀況和監管環境中，這些因素中的每一個都是動態的，任何領域的變化都可能對信託公司的業績產生影響。截至2019年12月31日的年度Form 10-K年報中包括的是利率對2019年業績的影響與2018年相比的描述。*2019年年報中討論的許多相同的市場因素在2020年第一季度繼續對業績產生重大影響，以及冠狀病毒的影響。

信實與其他金融服務商的競爭基於多個因素，包括服務質素、操作便利性、存款付息及貸款收費等，而在管理經驗中，利率的絕對水平、利率的變動及客户對利率走向的預期，對任何特定期間的貸款額及存款發放量均有重大影響。

利率對所有金融服務公司的經營和財務業績都有重大影響。用來控制國家經濟政策的最重要的利率之一是“聯邦基金”利率。“這是銀行體系內用於信用等級最高的機構隔夜拆借的利率。”2007-2008年間，FRB積極降低了聯邦基金利率，包括從2008年初的4.25%降至2008年底的目標區間0.00%至0.25%。*目標區間保持在該水平，直到2015年12月將區間提高至0.25%至0.50%。隨後的上調導致2.25%至2.50%的區間，直到2019年下半年，在2019年底之前多次下調利率。*2020年第一季度，由於與COVID-19相關的全球大流行，利率再次大幅下降。並已返回0.00%至0.25%的區間。

傳統上，銀行存款賬户的利率受聯邦基金利率的影響很大。“2020年第一季度有息存款的平均利率比上年同期高出2個基點。計息支票賬户和儲蓄賬户的利率略低，但貨幣市場賬户和定期存款的利率較高。”請參閲下表“資產、負債和股東權益的分佈：利率和利差”中的統計披露。

十年期國債利率和其他長期利率對新增住宅房地產貸款利率有很大影響，這些利率的變化對公司的影響相對於貸款、證券、以及出售的聯邦基金和其他短期工具，以及存款和借款的利息支出。住宅房地產貸款和較長期投資受較長期市場利率變化的影響最大，如10年期國庫券。聯邦基金出售的投資組合和其他短期投資主要受聯邦基金目標利率變化的影響。存款利率受短期市場利率的影響最大。此外，利率的變化對可供出售的證券組合的記錄餘額產生影響，這些餘額在公允記錄時記錄證券的公允價值將會減少，反之亦然，新增住宅房地產貸款的利率也會受到二級市場參與者(如房貸美和房利美)制定的利率的影響。由於信託公司是投資組合貸款人，不向二級市場出售貸款，因此本公司根據住宅房地產貸款的長期性質制定管理層認為合適的利率，同時保持與二級市場利率的競爭力。較高的市場利率通常也會增加零售存款的價值。

指數

信託公司的本金貸款產品是住宅房地產貸款。如上所述，住宅房地產貸款和較長期投資受到較長期市場利率變化的影響最大，如10年期國債。2020年第一季度，與2019年第四季度相比，10年期國債收益率平均下降42個基點，與2019年第一季度相比下降128個基點。

雖然信託公司隨着時間的推移一直受到金融市場變化的影響，但這種影響已經被公司總體上保守的銀行做法所緩解。由於公司在評估貸款申請時採用了傳統的承銷流程，而且由於最初的貸款保留在投資組合中，因此在做出信貸決定時有強烈的保守動機。有關信託公司貸款組合和不良貸款的更多信息，請分別參閲“貸款”和“不良資產”項下的討論。此外，本公司不依賴借入資金來支持其資產，並在資產負債表的資產端保持相當高的流動性水平。這些特點為本公司在市場動盪和利率波動期間提供了更大的靈活性和穩定性。

信託公司戰略的一個基本組成部分是發展客户關係以及作為這些關係一部分的存貸款。考慮到公司廣泛的分支網絡，公司有很大的能力擴大資產負債表。*公司預計這種增長是有利可圖的。然而，目前的利率環境縮小了增量資產負債表擴張的利潤率。*雖然公司沒有改變其利用過剩產能的基本長期戰略，但管理層不斷評估不斷變化的情況，如果分析表明這樣做，可能會尋求限制增長或縮小資產負債表的規模。*雖然公司沒有改變其利用過剩產能的基本長期戰略，但管理層不斷評估不斷變化的情況，如果分析表明這樣做，可能會尋求限制增長或縮小資產負債表的規模

2020年第一季度，淨息差為3.05%，比去年同期下降19個基點。*季度業績反映了以下重要因素：

●

與2019年同期相比，2020年第一季度出售的聯邦基金和其他短期投資的平均餘額減少了9090萬美元，而平均收益率下降了119個基點，平均餘額的減少幫助為貸款增加了2.091億美元提供了資金。

●

與2019年同期相比，2020年第一季度可供出售的證券平均餘額增加了2，870萬美元，平均收益率上升了3個基點，至2.26%。*與2019年同期相比，持有至到期證券的平均餘額減少了390萬美元，平均收益率下降了8個基點，至3.86%。

●

與2019年同期相比，2020年第一季度平均貸款組合增加了2.091億美元，達到40.8億美元，平均收益率下降了15個基點，達到4.13%。

●

與2019年同期相比，2020年第一季度有息負債(主要是存款賬户)的平均餘額增加了5460萬美元，平均支付利率增加了2個基點，達到0.79%。

指數

於2020年第一季度，公司繼續專注於通過提供具有競爭力的利率來擴大貸款組合的戰略，公司管理層認為，與當地和全國競爭對手相比，信託科住宅房地產貸款產品具有很強的競爭力，公司市場領域的競爭依然強勁。

在資產負債表的資金方面，戰略是提供有競爭力的短期利率，使銀行能夠在獲得市場份額的同時保留我們現有的定期存款。這一戰略以相對較低的成本推動了增長，這將維持信託公司強大的流動性狀況，並繼續允許我們交叉銷售新的關係，並在機會出現時利用機會。

賺取資產

總平均有息資產從2019年第一季度的49.1億美元增加到2020年同期的50.6億美元，2020年第一季度的平均收益率為3.69%，2019年第一季度的平均收益率為3.87%，資產組合略有轉向從出售的聯邦基金和其他短期投資中獲得更高比例的貸款和可供出售的證券。然而，本季度最後一個月聯邦基金利率的大幅下降大幅降低了出售的聯邦基金和其他短期投資的平均收益率，從2019年第一季度的2.43%降至2020年第一季度的1.24%，這壓低了生息資產的整體收益率。2020年第一季度，按税額計算，平均收益資產的利息收入比去年同期減少了80.2萬美元，主要是由上述較低的聯邦基金利率推動的。

貸款

2020年第一季貸款平均餘額為40.8億美元，2019年同期為38.7億美元，貸款收益率下降15個基點至4.13%，較高的平均餘額導致貸款利息收入從2019年第一季的4，130萬美元增加至2020年第一季的4，210萬美元。

與2019年第一季度相比，住宅按揭貸款和商業貸款平均餘額增加，而房屋淨值信用額度和分期貸款減少；2020年住宅抵押貸款平均餘額為36億美元，而2019年為33.7億美元，增長6.7%；2020年第一季度住宅抵押貸款平均收益率比2019年第一季度下降9個基點，至4.05%。

信託公司積極在其市場範圍內營銷住宅貸款產品。抵押貸款利率受到一系列因素的影響，包括國債利率、聯邦基金利率以及競爭對手和二級市場參與者設定的利率。信託公司積極營銷其貸款產品的獨特方面，從而試圖與其他貸款人區分開來。這些獨特方面包括低成交成本、貸款審批週轉時間快、對合格借款人沒有第三方或抵押保險要求，以及本公司沒有託管或抵押保險要求。這些獨特方面包括：低成交成本、貸款審批週轉時間快、對合格借款人沒有託管或抵押保險要求，以及本公司試圖與其他貸款人區分開來。這些獨特方面包括低成交成本、貸款審批週轉時間快、對合格借款人沒有第三方託管或抵押保險要求以及本公司假設長期利率最終會上升，本公司預期其貸款產品的獨特功能將繼續吸引住宅按揭貸款領域的客户。該公司預計，這些貸款通常在投資組合中持有，而不會在二級市場出售。“假設長期利率最終上升，本公司預計其貸款產品的獨特功能將繼續吸引住宅按揭貸款領域的客户。

指數

商業貸款主要由商業房地產擔保的貸款組成，2020年第一季度與上年同期相比增加了430萬美元，平均餘額為1.98億美元。這一投資組合的平均收益率與去年同期相比下降了20個基點，至5.13%，主要反映了最優惠利率的下降。*公司在最近一段時間仍然有選擇地承銷商業貸款，因為表觀風險/回報餘額在許多情況下都不太有利。

與去年同期相比，2020年第一季度房屋淨值信貸額度的平均收益率下降了66個基點，至4.35%。收益率的下降是最優惠利率下降的結果，這影響了一些貸款，以及收益率較低的初始利率餘額的比例較小。2020年第一季度，房屋淨值額度的平均餘額與去年同期相比下降了7.2%，至2.655億美元。擁有房屋淨值額度的客户繼續將餘額再融資為固定利率抵押貸款。

可供出售的證券

2020年第一季度可供出售的證券投資組合的平均餘額為5.407億美元，而2019年同期為5.12億美元。餘額的增加反映了新的投資購買，部分被例行支付、銷售、催繳和到期日所抵消。2020年第一季度的平均收益率為2.26%，而2019年第一季度為2.23%。該投資組合主要包括機構發行的住宅抵押貸款支持證券，即由政府支持的企業(如房利美、聯邦住房管理局)發行的債券公司債券和市政債券。這些證券以公允價值記錄，公允價值的任何調整都包括在扣除税收的其他綜合收益(虧損)中。

截至2020年3月31日，可供出售證券投資組合的未實現淨收益為1，000萬美元，而截至2019年12月31日的未實現淨收益為39.1萬美元，而投資組合中的未實現虧損是市場利率水平變化的結果。

持有至到期的證券

2020年第一季度持有至到期證券的平均餘額為1，810萬美元，而2019年第一季度為2，200萬美元。餘額的下降反映了例行支付和催繳。*在此期間，這個投資組合沒有增加新的證券。2020年第一季度的平均收益率為3.86%，而去年同期為3.94%。信託公司預計將持有該投資組合中的證券，直到它們到期或被贖回。

截至2020年3月31日，該投資組合僅由住宅抵押貸款支持證券組成，這些證券的餘額按攤銷成本入賬。

指數

出售的聯邦基金和其他短期投資

2020年第一季度出售的聯邦基金和其他短期投資的平均餘額為4.121億美元，比2019年同期5.03億美元的平均餘額減少了9090萬美元。2020年第一季度的收益率為1.24%，2019年同期為2.43%。該投資組合的利息收入從2019年的300萬美元減少到2020年的130萬美元，反映出前面提到的幾次目標利率下降，以及餘額的減少。

出售的聯邦基金和其他短期投資組合被用來產生額外的利息收入和流動性，因為資金正在等待部署到貸款和證券組合中。

籌資機會

Trustco利用各種資金來源支持其盈利資產組合，公司絕大多數資金來自儲蓄、活期存款、計息支票、貨幣市場和定期存款賬户等傳統存款工具。

2020年第一季度，平均有息存款總額(包括計息支票、貨幣市場賬户、儲蓄和定期存款)同比增加6010萬美元，達到40億美元，平均支付利率從2019年的0.76%上升到2020年的0.78%。與去年同期相比，2020年第一季度這些存款的總利息支出增加了43.6萬美元，達到770萬美元。從2019年第一季度到2020年第一季度，有息支票賬户平均餘額下降了1.1%。存單平均餘額上升1.2%，非利息活期平均餘額上升15.3%，平均儲蓄餘額下降3.8%，貨幣市場餘額上升18.6%。*我們存款的增長成本相對相同，並繼續被更高的貸款收益率和投資組合回報所抵消。*因為我們過去提供有競爭力的較短期利率，我們預計計息負債成本將繼續下降，因為這些重新定價的利率較低。

2020年3月31日，定期存款總額到期量如下：

(千美元)

1年以下	$	1,274,928
1至2年		75,461
2至3年		10,461
3至4年		3,161
4至5年		2,798
超過5年		196
	$	1,367,005

2020年第一季度的平均短期借款為1.537億美元，而2019年同期為159.1美元。*這段時間的平均利率從2019年的0.97%下降到2020年的0.84%.公司的短期借款是現金管理賬户，代表有客户的零售賬户，銀行已為其抵押某些資產作為抵押品。

指數

除了資產負債表上的大量現金和現金等價物頭寸以及投資證券頭寸外，該公司還有許多或有融資選擇。*本銀行是紐約聯邦住房貸款銀行(FHLBNY)的成員，是紐約聯邦儲備銀行(FRBNY)的合格借款人，有能力利用證券和/或貸款作為抵押品進行借款。*本銀行不將經紀存款作為其融資戰略的一部分，但將其作為或有資金納入其中經紀CD可能會不時進行測試，以確保運營和市場準備就緒。

淨利息收入

與2019年同期相比，2020年第一季度的應税等值淨利息收入減少120萬美元至3860萬美元；與2019年同期相比，2020年第一季度的淨息差下降20個基點至2.91%。*如前所述，與2019年同期相比，2020年第一季度的淨息差下降19個基點至3.05。

不良資產

不良資產包括不良貸款(“不良貸款”)指的是那些處於非權責發生狀態的貸款，以及逾期三次或三次以上並仍在應計利息的貸款。不良資產總額中還包括喪失抵押品贖回權的房地產，這些房地產包括在其他資產中，並歸類為其他擁有的房地產。

以下為信託公司截至2020年3月31日的不良資產情況：

不良貸款和喪失抵押品贖回權的房地產：截至2020年3月31日，不良貸款總額為2，070萬美元，而截至2019年12月31日，不良貸款總額為2，090萬美元，截至2019年3月31日，不良貸款總額為2，470萬美元。*截至2020年3月31日，非權責發生貸款為2，070萬美元，而截至2019年12月31日，不良貸款總額為2，470萬美元。截至2020年3月31日、2019年3月31日和2019年12月31日，沒有逾期90天或更長時間的貸款，而且仍在積累利息。

截至2020年3月31日，不良貸款主要包括商業貸款和住宅貸款。截至2020年3月31日，不良貸款總額為2070萬美元，其中住宅房地產貸款2010萬美元，商業貸款和抵押貸款63萬美元，分期貸款2.4萬美元，而截至2019年12月31日，不良貸款分別為2000萬美元、81.6萬美元和3000美元。

相當大比例的不良貸款是住宅房地產貸款，從歷史上看，這類貸款的風險低於大多數其他類型的貸款。2020年第一季度，住宅房地產貸款(包括房屋淨值信用額度)的淨沖銷為13.8萬美元，而2019年第一季度為33.7萬美元。管理層認為，這些貸款在需要的地方進行了適當的減記。

指數

正在進行的投資組合管理旨在及早發現並擺脱不斷惡化的信貸。美國信託公司擁有多元化的貸款組合，其中包括向紐約首都地區的借款人提供的住宅抵押貸款的大量餘額，並避免向任何一個借款人或任何單一行業集中。美國信託公司沒有向借款人或位於美國境外的項目預付款。美國信託公司繼續儘快識別拖欠貸款，並迅速採取行動解決問題貸款。解決拖欠貸款的努力在支付寬限期結束後立即開始，包括以及個性化的電話和信件。一旦貸款逾期90天，就會被置於非應計狀態，如果管理層已經確定這樣的分類是合適的，則會更早。一旦處於非應計狀態，貸款要麼被置於最新狀態，此時它們可能會返回到應計狀態，要麼進入止贖過程。*非應計貸款的抵押品會定期評估，如果抵押品價值不足，貸款價值就會減記。此外，由於最近的冠狀病毒大流行，貸款的抵押品價值會被減記。此外，由於最近的冠狀病毒大流行，貸款的抵押品會被定期評估，如果抵押品價值不足，就會減記貸款價值。此外，由於最近的冠狀病毒大流行，貸款的抵押品會被取消抵押品贖回權。

該公司在其整個存款特許經營地區發起貸款。截至2020年3月31日，其總貸款組合餘額的73.9%位於紐約州及鄰近地區(包括新澤西州、佛蒙特州和馬薩諸塞州)，26.1%位於佛羅裏達州。而截至2019年12月31日，這些數字分別為74.4%和25.6%。

不同地理位置的經濟狀況差異很大。截至2020年3月31日，佛羅裏達州借款人獲得的不良貸款佔總不良貸款的比例為7.2%，而紐約及周邊地區的借款人為92.8%。*在截至2020年3月31日的三個月裏，紐約及周邊地區的淨沖銷金額約為14.5萬美元，而佛羅裏達州的淨沖銷金額為1.7萬美元。

除了目前被認定為不良貸款和由於冠狀病毒導致的貸款延期外，管理層不知道銀行的投資組合中沒有其他貸款構成最終無法收回本金和利息的重大風險。此外，截至2020年3月31日，管理層合理預期將對未來的經營業績、流動性或資本資源產生重大影響的其他貸款均未歸類為監管目的。

信託公司已將非權責發生制商業和商業房地產貸款，以及根據問題債務重組(TDR)重組的所有貸款確定為減值貸款。*截至2020年3月31日，被歸類為減值的商業抵押貸款和商業貸款為110萬美元，而截至2019年12月31日，被歸類為減值的商業抵押貸款和商業貸款為140萬美元。截至2020年3月31日，不良住宅貸款為1920萬美元，截至2019年12月31日，減值住宅貸款為1950萬美元*2020年三個月所有減值貸款的平均餘額為2，070萬美元，2019年全年為2，100萬美元。

截至2020年3月31日和2019年12月31日，公司的貸款組合不包括任何次級抵押貸款或因信用質量惡化而獲得的貸款。

截至2020年3月31日，喪失抵押品贖回權的房地產價值130萬美元，而2019年12月31日為160萬美元。

貸款損失撥備：貸款損失撥備的餘額維持在管理層判斷代表貸款組合中可能發生的損失金額的水平。

指數

貸款損失撥備的分配如下：

(千美元)	自.起 2020年3月31日					自.起 2019年12月31日
	數量		百分比貸款給貸款總額			數量		百分比貸款給貸款總額
商品化	$	3,756		4.34	%	$	3,805		4.47	%
房地產-建築業		312		0.67	%		311		0.70	%
房地產抵押貸款-1至4個家庭		37,625		88.25	%		35,632		87.96	%
房屋淨值信用額度		3,910		6.48	%		3,999		6.60	%
分期付款貸款		552		0.26	%		570		0.27	%
	$	46,155		100.00	%	$	44,317		100.00	%

截至2020年3月31日，貸款損失撥備為4620萬美元，而2019年3月31日和2019年12月31日分別為4470萬美元和4430萬美元。截至2020年3月31日，貸款損失撥備佔貸款組合的1.13%，而2019年3月31日和2019年12月31日分別為1.16%和1.09%。

截至2020年3月31日的季度貸款損失撥備為200萬美元，截至2019年3月31日的季度為30萬美元。貸款損失撥備增加的主要原因是冠狀病毒導致的當前經濟環境的不確定性。截至2020年3月31日的三個月期間的淨沖銷為16.2萬美元，上年同期為39.5萬美元。

2020年第一季度，商業貸款沖銷總額為3000美元，住宅抵押貸款和消費貸款總沖銷金額為21.1萬美元，而2019年第一季度商業貸款沖銷總額為7000美元，住宅抵押貸款和消費貸款沖銷總額為48.1萬美元。2020年第一季度，商業貸款回收總額為2000美元，住宅抵押貸款和消費貸款回收總額為5.6萬美元，而2019年第一季度商業貸款回收總額為3000美元，住宅和消費貸款回收總額為9萬美元。

在確定貸款損失撥備的充分性時，管理層會審查當前的不良貸款組合以及逾期和尚未歸類為不良貸款的貸款，以便進行報告。此外，還會考慮其他一些因素，包括：

●

近期貸款沖銷和收回的規模和性質；

●

貸款組合的增長及其與世行所在市場區域的經濟氣候有關的影響；

●

過去幾年紐約州北部和佛羅裏達州地區以及公司其他市場地區的經濟環境；

●

冠狀病毒造成的經濟環境以及由此導致的企業關閉和失業激增。

管理層在確定與貸款沖銷、收回、不良貸款水平和趨勢以及公司所在市場區域的整體經濟狀況有關的貸款損失撥備時，將繼續監測這些因素。

指數

流動性和利率敏感性

信託尋求獲得有利的資金來源，並保持謹慎的流動資產水平，以滿足不同的流動性需求。信託管理層認為，信託公司的收益表現和強勁的資本狀況使公司能夠輕鬆獲得新的流動性來源。*公司通過其流動性政策下設定的目標比率積極管理其流動性。持續監測歷史和預期比率使信託公司能夠採用必要的策略來維持充足的流動性。信託管理層還定義了可能發生的各種程度的不利流動性情況，並在出現此類情況時準備了適當的應急計劃。除了資產負債表上的大量現金和現金等價物頭寸以及投資證券頭寸外，公司還有許多或有融資選擇。*如前所述，銀行是FHLBNY的成員，是FRBNY的合格借款人，有能力利用證券和/或貸款作為抵押品在任何一家機構借款。*銀行不將經紀存款作為其融資戰略的一部分，但確實將其作為或有資金來源納入其資產/負債管理政策。

本公司使用行業標準外部模型作為主要工具，根據銀行資產負債表中的歷史趨勢，從行業來源和內部生成的數據中識別、量化和預測利率和提前還款速度的變化。該模型還納入了基於存款利率和餘額與市場利率變化相關的歷史行為的假設。該模型計算關於非定期存款類別的經濟或公允價值金額，因為這些存款是本公司核心存款產品的一部分。因此，所使用的假設具有內在的不確定性，因此該模型不能精確計量資本公允價值，也不能準確預測利率波動對資本公允價值的影響。

使用此模型，下面參考了截至2020年3月31日的資本預測的公允價值。基本情況(當前利率)情景顯示了假設運營環境或運營戰略不變，利率與截至2020年3月31日的市場現有利率不變的情況下，目前對資本公允價值的估計。該表顯示了假設利率瞬時增加100個基點、200個基點、300個基點和400個基點或減少100個基點對資本公允價值的影響。這張表顯示了假設利率瞬時增加100個基點、200個基點、300個基點和400個基點或減少100個基點對資本公允價值的影響。

截至2020年3月31日		估計的百分比為：資本的公允價值為資產公允價值
+400 bp		19.80%
+300 bp		20.20
+200 bp		20.50
+100 bp		20.60
現行匯率		20.00
-100 bp		16.30

指數

非利息收入

2020年和2019年第一季度的非利息收入總額分別為530萬美元和460萬美元。*同比增長主要與證券交易淨收益有關。*截至2020年3月31日的管理資產公允價值為7.86億美元，截至2019年12月31日的公允價值為9.28億美元，截至2019年3月31日的公允價值為8.67億美元。

非利息費用

截至2020年3月31日的三個月，非利息支出總額為2430萬美元，而截至三個月的非利息支出總額為2490萬美元2019年3月31日。其重大變化包括專業服務、廣告費用以及FDIC和其他保險的下降，但部分被外包服務和礦石費用的增加所抵消，淨全職相當於員工人數從2019年3月31日的899人減少到2020年3月31日的813人。

所得税

2020年第一季度，Trustco確認的所得税支出為430萬美元，而2019年第一季度為460萬美元。2020年和2019年第一季度的有效税率分別為24.4%和24.2%。

資本資源

與經營一個穩健和盈利的金融機構的長期目標一致，信託公司努力保持強勁的資本比率。

由於巴塞爾III改革措施和多德-弗蘭克法案中包括的標準，以及通過提供更大的資本保證金來降低銀行體系風險的大趨勢，銀行業監管機構已朝着更高的資本要求邁進。

截至2020年3月31日，總股東權益為5.482億美元，2019年3月31日為5.017億美元。信託業宣佈2020年第一季度每股派息0.068125美元，這導致基於2020年第一季度收益1，330萬美元計算的股息支付率為49.41%。

指數

截至2020年3月31日和2019年12月31日，銀行和公司報告了以下資本比率：

(僅限銀行)									符合以下條件的最低要求
									資本充足率加
	截至2020年3月31日					井			資本節約
(千美元)	數量		比率			大寫⁽¹⁾			緩衝層⁽¹⁾⁽²⁾

第1級槓桿率	$	522,527		10.058	%		5.000	%		4.000	%
普通股一級資本		522,527		18.470			6.500			7.000
基於風險的第一級資本		522,527		18.470			8.000			8.500
基於風險的資本總額		558,027		19.724			10.000			10.500


	截至2019年12月31日					井			充分地
(千美元)	數量		比率			大寫⁽¹⁾			大寫⁽¹⁾⁽²⁾

第1級槓桿率	$	516,775		9.940	%		5.000	%		4.000	%
普通股一級資本		516,775		18.412			6.500			7.000
基於風險的第一級資本		516,775		18.412			8.000			8.500
基於風險的資本總額		551,975		19.666			10.000			10.500


(合併)
						符合以下條件的最低要求
						資本充足率加碼
	截至2020年3月31日					資本節約
(千美元)	數量		比率			緩衝層⁽¹⁾⁽²⁾

第1級槓桿率	$	536,239		10.316	%		4.000	%
普通股一級資本		536,239		18.943			7.000
基於風險的第一級資本		536,239		18.943			8.500
基於風險的資本總額		571,760		20.198			10.500


						符合以下條件的最低要求
						資本充足率加
	截至2019年12月31日					資本節約
(千美元)	數量		比率			緩衝層⁽¹⁾⁽²⁾

第1級槓桿率	$	533,243		10.254	%		4.000	%
普通股一級資本		533,243		18.988			7.000
基於風險的第一級資本		533,243		18.988			8.500
基於風險的資本總額		568,463		20.242			10.500

(1)	聯邦監管最低要求應被視為資本充足和資本充足

(2)	2020年3月31日和2019年12月31日的普通股1級、基於風險的1級資本充足率和基於風險的總資本充足率包括2.50%的資本保存緩衝

此外，截至2020年3月31日，信託公司的合併股本與總資產比率為10.43%，而截至2019年12月31日，截至2019年3月31日為9.73%。

Trustco和Trustco Bank都受到美國聯邦儲備委員會(Federal Reserve Board)、FDIC和OCC公佈的規則中包含的監管資本要求的約束。這些規定為所有美國銀行組織建立了一個全面的資本框架，旨在實施“巴塞爾III”監管資本改革和多德-弗蘭克法案(Dodd-Frank Act)要求的變化。這些規則於2015年1月1日對公司和銀行生效，完全遵守最終規則的所有要求將在多年的時間表上逐步實施。2018年曆年是資本規則實施的最後一年，資本規則自2019年1月1日起全面分階段實施。

指數

資本規定要求公司和銀行的資本超過監管標準加上資本保護緩衝，以避免對股息、股權回購和某些補償的限制。為符合這項規定，銀行機構必須維持超過每項最低風險加權資產比率2.5%的緩衝水平的普通股第1級(“CET1”)資本。為避免資本保護緩衝限制，組織必須保持以下資本比率：(1)CET1對風險加權資產的比率超過7.0%，(Ii)一級資本對風險加權資產的比率超過8.5%，以及(Iii)總資本(第一級加第二級)對風險加權資產的比率超過10.5%。

截至2020年3月31日，信託公司和銀行的資本水平都超過了最低標準，包括考慮到目前的資本保存緩衝。

根據貨幣監理署(“OCC”)的“迅速糾正行動”規定，當一家銀行的CET1、一級、基於風險的總資本比率和槓桿資本比率分別至少為6.5%、8%、10%和5%時，銀行被視為“資本充足”。“如果一家銀行的資本比率達到或超過最低聯邦監管資本要求，則被視為”資本充足“或更好；如果一家銀行未能滿足這些最低資本要求，則被視為”資本不足“。”基於風險的總資本比率和槓桿資本比率分別降至3%、4%、6%和3%以下，如果該機構的有形權益與總資產之比等於或低於2%，則為“嚴重資本不足”.但在2020年3月31日和2019年3月31日，信託銀行達到了“資本充足”的定義.

如上所述，本公司於2020年第一季度及2019年第一季度的派息比率分別為淨收入的49.41%及淨收入的45.23%，而2020年第一季度、2019年第四季度及2018年第一季度的每股派息均為0.068125美元。公司向股東支付股息的能力取決於銀行向公司支付股息的能力。銀行向公司支付股息須繼續遵守最低監管資本要求。在下列情況下，OCC可能不批准股息：銀行在分配後資本不足；擬議的資本分配引發安全和穩健問題；或資本分配將違反任何法規、法規或協議中包含的禁止。

Trustco維持着一個股息再投資計劃(DRP)，大約有11，206名參與者。DRP允許參與者將股息再投資於公司的股票。DRP還允許參與者額外購買，並具有折扣功能(避險條款最高可達5%)，管理層可以激活該功能作為籌集資本的工具。到目前為止，折扣功能尚未被使用。

股票回購計劃

2019年6月7日，公司董事會批准了一項最多100萬股的股份回購計劃。在截至2020年3月31日的三個月內，本公司根據董事會授權的股份回購計劃，按每股平均價7.11美元，共回購了48.9萬股股份，總額為350萬美元。*截至2020年3月31日購買的股份佔我們已發行普通股的0.51%。*2020年4月16日，公司宣佈暫停其股份回購計劃。

指數

關鍵會計政策和估算

根據證券交易委員會(“SEC”)的指導，鼓勵公司管理層評估和披露那些被判定為關鍵政策的會計政策-那些對公司財務狀況和業績的描繪最重要的政策，以及需要管理層做出最困難的主觀或複雜判斷的政策。

管理層認為與貸款損失撥備相關的會計政策是一項關鍵的會計政策，因為評估覆蓋貸款組合固有虧損風險所需撥備水平的內在不確定性，以及此類判斷可能對經營結果產生的重大影響，公司截至2019年12月31日的年度報告Form 10-K所載的綜合財務報表附註1描述了公司在編制綜合財務報表時使用的重要會計政策。

近期會計公告

有關新的會計聲明及其對公司的影響的詳細討論，請參閲合併財務報表的附註11。如附註11所示，根據冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法(“CARE法”)的允許，銀行決定將ASU 2016-13年度“金融工具-信貸損失”的採用推遲到與冠狀病毒有關的國家緊急狀態或2020年12月31日較早的時候。

指數

紐約信託銀行公司

管理學的探討與分析

統計信息披露

一、資產、負債和股東權益的分配：

利率和利差

下表彙總了各報告期信託公司平均資產負債表、相關利息收支、平均年化有息資產收益率和有息負債年化利率(經税額調整)的構成分佈。非權責發生貸款包括在本分析的貸款中。可供出售和持有至到期的證券的平均餘額是使用這些證券的攤銷成本計算的。股東權益的平均餘額包括2020年可供出售投資組合中490萬美元和2019年(920萬美元)的未實現收益(税後淨額)。下表中包含的小計是該類別中包含的項目的算術合計。由於利率和交易量而導致的利息收入和費用的增減已分配到方差類別(量和率)。


(千美元)	截至三個月 2020年3月31日									截至三個月 2019年3月31日

	平均值			利息			平均值			平均值			利息			平均值			改變			方差			方差
	天平						率			天平						率			利息			天平			率
																			收入/			變化			變化
資產																			費用

可供出售的證券：
美國政府支持的企業	$	92,369			421			1.82	%	$	154,258			783			2.03	%	$	(362	)		(289	)		(73	)
抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅		371,768			2,113			2.27	%		273,004			1,555			2.28	%		558			590			(32	)
州和政區		114			2			7.59	%		168			2			7.85	%		-			-			-
公司債券		28,332			238			3.36	%		26,862			208			3.09	%		30			12			18
小企業管理局-有擔保的參與證券		47,418			245			2.06	%		57,057			297			2.08	%		(52	)		(50	)		(2	)
其他		685			6			3.50	%		685			5			2.92	%		1			-			1

可供出售的證券總額		540,686			3,025			2.26	%		512,034			2,850			2.23	%		175			263			(88	)

出售的聯邦基金和其他短期投資		412,076			1,267			1.24	%		502,976			3,009			2.43	%		(1,742	)		(469	)		(1,273	)

持有至到期日的證券：
抵押支持證券和抵押抵押債券-住宅		18,144			175			3.86	%		22,037			217			3.94	%		(42	)		(9	)		(33	)

持有至到期證券總額		18,144			175			3.86	%		22,037			217			3.94	%		(42	)		(9	)		(33	)

聯邦儲備銀行和聯邦住房貸款銀行股票		9,183			82			3.57	%		8,953			85			3.80	%		(3	)		2			(5	)

商業貸款		198,047			2,542			5.13	%		193,738			2,583			5.33	%		(41	)		62			(103	)
住宅按揭貸款		3,601,728			36,461			4.05	%		3,374,990			34,864			4.14	%		1,597			2,326			(729	)
房屋淨值信用額度		265,461			2,868			4.35	%		286,199			3,537			5.01	%		(669	)		(236	)		(433	)
分期付款貸款		10,717			192			7.20	%		11,897			269			9.17	%		(77	)		(24	)		(53	)

貸款，扣除非勞動收入後的淨額		4,075,953			42,063			4.13	%		3,866,824			41,253			4.28	%		810			2,128			(1,318	)

生息資產總額		5,056,042			46,612			3.69	%		4,912,824			47,414			3.87	%		(802	)		1,915			(2,717	)

貸款損失撥備		(44,520	)								(44,947	)
現金和無息資產		193,619									176,009


總資產	$	5,205,141								$	5,043,886


負債和股東權益

存款：
計息支票賬户	$	871,153			16			0.01	%	$	880,474			121			0.06	%		(105	)		(1	)		(104	)
貨幣市場賬户		614,201			1,096			0.72	%		517,995			826			0.65	%		270			173			97
儲蓄		1,116,558			233			0.08	%		1,160,142			377			0.13	%		(144	)		(14	)		(130	)
定期存款		1,369,914			6,391			1.88	%		1,353,160			5,976			1.79	%		415			85			330

有息存款總額		3,971,826			7,736			0.78	%		3,911,771			7,300			0.76	%		436			243			193
短期借款		153,668			322			0.84	%		159,076			381			0.97	%		(59	)		(12	)		(47	)

計息負債總額		4,125,494			8,058			0.79	%		4,070,847			7,681			0.77	%		377			231			146

活期存款		458,476									397,522
其他負債		79,003									80,579
股東權益		542,168									494,938

總負債和股東權益	$	5,205,141								$	5,043,886

淨利息收入，税額等值					38,554									39,733					$	(1,179	)		1,684			(2,863	)

淨息差								2.91	%								3.11	%

淨息差(淨利息收入與總生息資產之比)								3.05	%								3.24	%

税額調整					(1	)								(1	)


淨利息收入					38,553									39,732

指數

項目3.	關於市場風險的定量和定性披露

正如截至2019年12月31日的Form 10-K年度報告中詳細説明的那樣，本公司的主要市場風險是利率風險。*正如管理層在截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月期間的討論和分析中所指出的，本公司繼續以這樣的方式應對利率的變化，使本公司能夠滿足短期盈利目標，並允許本公司對未來的利率變化做出反應。*因此，對於2020年第一季度，本公司將繼續對利率的變化做出反應，從而使本公司能夠滿足短期盈利目標，並允許本公司對未來的利率變化做出反應。*因此，在截至2020年3月31日和2019年3月31日的三個月期間，本公司繼續對利率的變化做出反應與2019年第一季度的5.03億美元相比，該公司出售的聯邦基金和其他短期投資的平均餘額為4.121億美元。隨着投資機會的出現，管理層計劃將出售的聯邦基金和其他短期投資組合中的資金投資於可供出售的證券、持有至到期的證券和貸款組合。有關利率風險的其他披露，請參閲本文件管理層討論和分析部分的“流動性和利率敏感性”和“資產/負債管理”。

冠狀病毒大流行帶來的市場混亂可能會對我們對市場利率的敏感度產生不利影響。“我們可能會經歷資產負債表上融資成本的上升。我們還可能遇到針對現有貸款或未來借款人前景的定價競爭加劇，這可能會降低我們盈利資產的利率。”

項目4.

管制和程序

在公司管理層(包括首席執行官和首席財務官)的監督和參與下，對截至本報告所述期間結束時公司的披露控制和程序的有效性進行了評估。

本公司維持披露控制和程序(該術語在1934年證券交易法(“交易法”)規則13a-15(E)和15d-15(E)中定義)，旨在確保本公司根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息在證券交易委員會的規則和表格中指定的時間段內得到記錄、處理、彙總和報告。基於對該等披露控制和程序的評估，公司首席執行官和首席財務官得出結論，截至確保公司的披露控制和程序有效，以確保公司根據交易所法案歸檔和提交的報告中要求披露的信息在必要時得到記錄、處理、彙總和報告。

在設計和評估披露控制和程序時，管理層認識到，任何控制和程序，無論設計和操作多麼良好，都只能為實現預期的控制目標提供合理的保證，管理層必須運用其判斷來評估可能的控制和程序的成本效益關係。此外，任何對具有成本效益的控制系統的評估都不能絕對保證所有控制問題和欺詐實例(如果有的話)都會被發現。

於本報告所關乎的季度內，財務報告內部控制(定義見外匯法案第13a-15(F)及15d-15(F)條)並無重大影響或合理地可能對財務報告內部控制產生重大影響的變動。

指數

第二部分

其他資料

第1項

法律程序

一個也沒有。

第1A項

危險因素

鑑於冠狀病毒大流行的迅速發展，自我們於2020年2月28日提交給美國證券交易委員會(SEC)的10-K年度報告(Form 10-K，Part I，Item 1A)(“年度報告”)中介紹的風險因素以來，TRUSTCO(以及與銀行合計的“我們”、“我們”和“我們的”)更新了一些影響我們業務的風險因素。以下風險因素應與年度報告中列出的風險因素一起閲讀。

冠狀病毒爆發可能會對我們的商業活動、財政狀況和經營業績造成不利影響。

我們的銀行業務，乃至整個行業的業務，都有賴於客户是否願意和有能力進行銀行和其他金融交易。冠狀病毒的傳播已經造成，我們預計它將繼續造成美國經濟的嚴重破壞，包括我們開展業務的地理區域。這種經濟中斷可能導致拖欠、違約、喪失抵押品贖回權和我們貸款損失的風險增加，對國家和地區經濟狀況產生負面影響，導致貸款需求和來源、貸款抵押品價值(特別是在我們的住房抵押貸款組合中)和存款可獲得性下降，並對我們增長戰略的實施產生負面影響。冠狀病毒的傳播可能會導致業務大幅減少和/或導致客户無法履行現有的付款或其他義務。冠狀病毒大流行造成的經濟混亂的影響，取決於其程度，可能會增加我們在截至2019年12月31日的10-K表格年度報告的“風險因素”部分中描述的許多已知風險，並可能對我們的流動性和財務狀況產生重大不利影響，我們的運營結果可能會受到重大不利影響。

雖然截至2020年3月31日，冠狀病毒的傳播對我們的運營影響微乎其微，但我們可能會遇到辦事處暫時關閉和/或某些服務暫停的情況。儘管我們維持針對大流行的應急計劃，但冠狀病毒的傳播可能會對關鍵員工產生負面影響，包括運營管理人員以及負責準備、監測和評估我們的財務報告和內部控制的人員。這樣的傳播或爆發也可能對為我們提供關鍵服務的第三方服務提供商的業務和運營產生負面影響。如果冠狀病毒或另一種高傳染性或傳染性疾病傳播或遏制冠狀病毒的反應不成功，我們可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。

指數

此外，冠狀病毒大流行嚴重影響了金融市場，並導致美聯儲採取了一系列行動。市場利率明顯下降。對住房抵押貸款利率有重大影響的30年期美國國債和10年期美國國債的收益率處於歷史低點。2020年3月3日，美聯儲將聯邦基金目標利率下調50個基點至1.00%至1.25%，2020年3月15日進一步下調聯邦基金目標利率100個基點至0.00%至0.25%，並宣佈量化寬鬆計劃，以應對冠狀病毒大流行預期中的經濟低迷。2020年3月3日，美聯儲將其支付的超額準備金利息從1.60%降至1.10%，然後在2020年3月15日降至0.10%。我們預計，這些利率下調，特別是如果持續下去，可能會對淨利息收入、利潤率和盈利能力產生不利影響。

冠狀病毒大流行對我們的業務、運營結果和財務狀況的影響程度將取決於未來的事態發展，這些事態發展具有高度的不確定性，難以預測，包括但不限於爆發的持續時間和蔓延、其嚴重性、遏制病毒或治療其影響的行動，以及恢復正常經濟和運營條件的速度和程度。即使在冠狀病毒大流行消退後，我們仍可能因病毒對全球經濟的影響而繼續對我們的業務造成實質性的不利影響，包括信貸供應、對我們流動性的不利影響以及已經發生或未來可能發生的任何衰退。

作為SBA Paycheck Protection Program的參與貸款人，本公司和本行還面臨來自本行客户或其他各方關於本行處理Paycheck Protection Program貸款的額外訴訟風險，以及SBA可能無法為部分或全部Paycheck Protection Program貸款擔保提供資金的風險。

2020年3月27日，特朗普總統簽署了冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案(CARE Act)，其中包括一項3490億美元的貸款計劃，該計劃通過被稱為支付保護計劃(PPP)的SBA管理，國會最近批准了對該計劃的額外撥款。根據該計劃，小企業和其他實體和個人可以向現有的SBA貸款人和其他註冊加入該計劃的經批准的受監管貸款人申請貸款，但受無數限制和資格標準的限制。

我們經歷了貸款發放量的增加，特別是根據購買力平價(PPP)的小企業管理局(SBA)貸款。其中某些SBA貸款的強制利率低於我們通常的利率，SBA或其他第三方可能不會在預期的時間範圍內購買這些貸款。此外，借款人可能會利用現有的信貸額度或尋求額外的貸款來為其業務融資。這些因素可能導致可用於發放更有利可圖的貸款的資本和流動性水平下降，這將對我們服務現有客户的能力和吸引新客户的能力產生負面影響。

自2020年4月3日PPP開通以來，已有幾家較大的銀行因這些銀行在處理申請時使用的流程和程序而受到訴訟。我們可能面臨類似訴訟的風險，無論是客户還是非客户，他們就PPP貸款與我們接洽，涉及我們在處理申請時使用的流程和程序。如果對我們提起任何這樣的訴訟，並且沒有以對我們有利的方式解決，可能會導致重大的經濟責任或對我們的聲譽造成不利影響。此外，無論結果如何，訴訟費用都可能很高。相關訴訟造成的任何財務責任、訴訟費用或聲譽損害都可能對我們的業務、財務狀況和經營結果產生重大不利影響。

指數

如果SBA確定我們的貸款發起、融資或提供服務的方式存在缺陷，例如借款人獲得PPP貸款的資格問題，這可能與PPP操作的法律、規則和指導中的含糊不清有關，也可能與PPP的操作指導不明確有關，則我們也會面臨PPP貸款的信用風險。如果PPP貸款違約造成損失，並且SBA認定我們發起、資助或服務PPP貸款的方式存在缺陷，SBA可以否認其在擔保項下的責任，減少擔保金額，或者如果它已經在擔保項下付款，則要求向我們追回與缺陷相關的任何損失。

第二項。	未登記的股權證券銷售和收益的使用

股票回購計劃

下表提供了有關該公司在截至2020年3月31日的三個月內購買其普通股的某些信息：

週期	總計數量股份購得		平均值支付的價格每股		總數的股份購買方式為公開的一部分宣佈平面圖或節目		最大數量為可能尚未發行的股票在以下條件下購買計劃或節目(1)
2020年1月1日至2020年1月31日		75,000	$	8.04		75,000		925,000
2020年2月1日至2020年2月29日		225,000	$	7.50		225,000		700,000
2020年3月1日至2020年3月31日		189,000	$	6.28		189,000		511,000
總計		489,000	$	7.11		489,000		511,000

(1)

2019年6月7日，公司宣佈董事會批准了一項股票回購計劃，根據該計劃，公司可以在接下來的12個月內回購最多1，000，000股公司普通股，約佔其目前流通股的1%。回購將在公開市場或非公開交易中進行，通過大宗交易，或根據根據證券交易委員會規則可能採用的任何交易計劃進行，價格管理被認為對公司及其股東都有吸引力，並符合公司及其股東的最佳利益，條件是股票供應、一般市場狀況、股票的交易價格、資本的替代用途以及公司的財務業績。回購計劃隨時可能因任何原因而暫停、終止或修改，包括市場狀況、回購股票的成本、替代投資機會的可用性、流動性和其他被認為合適的因素。本公司於截至2020年3月31日的季度開始根據該計劃進行回購，並於2020年4月16日宣佈選擇暫停回購計劃。

指數

項目3.

高級證券違約

一個也沒有。

項目4.

煤礦安全

一個也沒有。

第五項。

其他資料

一個也沒有。

指數

第6項

陳列品

REG S-K(項目601) 證物編號：	描述

15	關於未經審計的中期財務信息的Crowe LLP信函

31(a)	規則13a-15(E)/15d-15(E)首席執行幹事羅伯特·J·麥考密克的認證。

31(b)	細則13a-15(E)/15d-15(E)首席財務官Michael M.Ozimek的證明。

32	第1350節首席執行官羅伯特·J·麥考密克(Robert J.McCormick)和首席財務官邁克爾·M·奧齊梅克(Michael M.Ozimek)的認證。

101.INS	實例文檔

101.SCH	XBRL分類擴展架構文檔

101.CAL	XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔

101.DEF	XBRL分類擴展定義Linkbase文檔

101.LAB	XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔

101.PRE	XBRLTaxonomy擴展演示文稿Linkbase文檔

指數

簽名

根據1934年證券交易法的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的下列簽名者代表其簽署。

	紐約信託銀行公司


	依據：/s/ 羅伯特·J·麥考密克
	羅伯特·J·麥考密克
	董事長、總裁兼首席執行官

	依據：/s/ 邁克爾·M·奧齊梅克
	邁克爾·M·奧齊梅克
	執行副總裁兼首席財務官

日期：2020年5月8日