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(1)	金額表示我們選擇了公允價值選項的貸款。見注19。

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業務性質

F.N.B.公司總部設在賓夕法尼亞州匹茲堡，是一家多元化的金融服務公司。七各州和哥倫比亞特區。我們的市場覆蓋範圍包括：賓夕法尼亞州的匹茲堡；馬裏蘭州的巴爾的摩；俄亥俄州的克利夫蘭；華盛頓的華盛頓特區；以及北卡羅來納州的夏洛特、羅利、達勒姆和皮埃蒙特三合會(温斯頓-塞勒姆、格林斯伯勒和高地)。截至2020年3月31日，我們有369銀行辦事處遍佈賓夕法尼亞州、俄亥俄州、馬裏蘭州、西弗吉尼亞州、北卡羅來納州、南卡羅來納州和維吉尼亞州。

提出依據

我們所附的綜合財務報表和這些綜合財務報表附註(未經審計)包括我們有控制財務利益的子公司。我們擁有和經營FNBPA、第一國家信託公司、第一國家投資服務公司、LLC、F.N.B.投資顧問公司、第一國家保險公司、有限責任公司、銀行資本服務公司、LLC和F.N.B.資本公司，並在所附的合併財務報表中包括這些實體的結果。

我們持有50%以上投票權股權，或控制財務利益的公司，或我們有權指導對實體經濟績效影響最大的實體的活動，並有義務吸收損失或從VIE獲得可能對VIE具有重大意義的利益的權利的公司被合併。我們無權指導對實體經濟績效影響最大的實體的活動，或沒有義務吸收損失或有權從VIE中獲得可能對VIE有重大影響的利益的條款，但沒有合併。當我們有能力施加重大影響時，對未合併的公司的投資將使用權益法進行核算。按權益法或成本法入賬的私人投資合夥企業的投資包括在其他資產中，我們在股權投資收益中的比例利息也包括在其他非利息收入中。根據成本和權益法核算的投資利益被定期評估為減值。

所附的臨時未經審計的合併財務報表包括管理層認為為按照公認會計原則公平反映我們的財務狀況和業務結果所必需的所有調整。所有重要的公司間結餘和交易都已被消除。某些上期數額已重新分類，以符合本期列報方式。這種重新分類對我們的淨收入和股東權益沒有影響。之後發生的事件2020年3月31日在向證券交易委員會提交合並財務報表之日之前，已對合並財務報表中的潛在確認或披露進行了評估。

按照公認會計原則編制的合併財務報表中通常包含的某些信息和附註披露，已根據證券交易委員會的規則和條例予以濃縮或省略。中期經營業績不一定表示FNB全年預期的經營業績。這些中期未經審計的合併財務報表應與我們的審計綜合財務報表及其附註一併閲讀。2019年表格10-K年度報告向證券交易委員會提交2020年2月27日.

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估計數的使用

我們的會計和報告政策符合公認會計準則。按照公認會計原則編制財務報表需要我們作出影響合併財務報表及所附綜合財務報表附註(未經審計)所報告數額的估計和假設。實際結果可能與這些估計數大不相同。特別容易受到重大變化影響的物質估計包括ACL、2020年1月1日前以企業合併方式獲得的貸款、金融工具的公允價值、商譽和其他無形資產、所得税和遞延税資產。

採用新的會計準則

2020年1月1日，我們通過了ASU 2016-13，“金融工具-信用損失”(主題326)，該方法用一種方法取代了已發生的信貸損失減值方法，該方法反映了以攤銷成本計量的大多數金融資產的終生預期信用損失(通常稱為CECL)，包括貸款、HTM債務證券、租賃淨投資和某些表外信貸敞口。我們採用了CECL對按攤銷成本、租賃淨投資和表外信貸敞口計量的金融資產採用修正的回顧性方法。因此，我們記錄到$50.6百萬在留存收益中，截至2020年1月1日為累計採用效果。過渡調整主要由較長期限的商業和消費房地產貸款驅動。繼續按照先前適用的公認會計原則報告2020年1月1日前報告期的結果。

我們採用了PCD金融資產的前瞻性過渡方法，這些資產以前被歸類為PCI，在ASC 310-30下入賬，其中包括ASC 310-30下的類比貸款。根據過渡指南，我們沒有重新評估PCI資產是否符合PCD資產的標準，也沒有重新評估對以前在池中核算的單個獲得的金融資產的修改是否是截至通過之日為止的TDR。我們不再使用過渡會計以外的池，並在個人貸款的基礎上對這些貸款進行核算。過渡後，以前入庫的貸款與具有類似風險特徵的其他貸款一起歸類，以估計預期的信貸損失。因此，從2020年開始，以前不包括PCI貸款的某些信貸指標和比率現在包括PCD貸款。在2020年1月1日，對PCD資產的攤銷成本法進行了調整，以反映為$50.3百萬。在ACL調整後，淨非信貸貼現率將在剩餘合同期內以貸款的實際利率計入利息收入。

我們作出會計政策選擇，根據我們的非應計政策，通過倒轉利息收入來註銷應計未收利息餘額，而不是計量應計未收利息。

我們不持有OTTI在2020年1月1日前被認可的任何證券。

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下表説明採用ASC 326的影響：

表1.1

	(二零二零年一月一日)
(以百萬計)	如在ASC 326項下報告的那樣				前ASC 326收養				ASC 326收養的影響
資產：
持有至到期日的債務證券信貸損失備抵額
美國主要州和政治分區(市級)	$	—			$	—			$	—
貸款
準準商業地產	$	138			$	60			$	78
商業和工業	65				53				12
轉租商業租契	11				11				—
一般商業其他	—				9				(9		)
直接安裝	24				13				11
附屬住宅按揭	32				22				10
間接分期付款	21				19				2
消費者信用額度	10				9				1
貸款信貸損失備抵	$	301			$	196			$	105
負債：
資產負債表外信用風險敞口的信貸損失備抵	$	13			$	3			$	10

有關我們的重要會計政策的詳細説明，請參閲2019年表格10-K年度報告。對新的重要項目或採用新的會計準則，增加或修改了以下會計政策。

債務證券

債務證券在我們的綜合資產負債表中佔很大一部分。這類證券可分為交易類、HTM類或AFS類。截至2020年3月31日和2019年12月31日，我們沒有持有任何交易債務證券。債務證券的利息收入包括購買溢價的攤銷或折扣的增加。債務證券的溢價和折價通常按水平收益率法攤銷，而不預支預付款，但預計提前還款的抵押貸款支持證券除外。可贖回債務證券的溢價被攤銷至其最早的贖回日。當本金或利息超過90天拖欠時，債務擔保就不計利息了。非應計性證券應計但未收到的利息與利息收入相抵。出售證券的損益在交易日記錄，並使用特定的識別方法確定。

HTM債務證券是指管理層有積極的意願和能力將其持有至到期的證券。這類證券按攤銷成本入賬。從2020年開始，我們對某些HTM證券的預期信用損失為零。基於沒有信用損失、高信用評級、擔保和/或隱含無風險特性的長期歷史，我們期望我們的UST、Fannie Mae、FreddieMac、FHLB、Ginnie Mae和SBA證券的不付款為零，因此，在這些證券上沒有ACL。我們認為，這些定性因素表明，名義上信用損失信息應受到當前條件和合理、可支持的預測的影響。因此，我們認為，在不改變這些指標的情況下，我們可以繼續假定，為顯示這些因素而締結的證券的信貸損失為零。我們還有一個HTM債務證券組合，我們預計信貸損失不會為零。這個投資組合由高級市政證券組成.為了計算這些證券的預期信用損失，我們將證券按主要證券類型、評級和到期日分組，並應用第三方數據提供商各自的累積違約率。基準信貸損失估計採用定性方法進行調整，以考慮當前情況下違約數據概率的潛在變化以及合理和可支持的預測。在可用的情況下，預期的信貸損失會考慮到證券的任何增強，如保險或國家援助。

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未被歸類為交易或HTM的債務證券被歸類為AFS，並按公允價值記賬。AFS未變現虧損頭寸的債務證券至少每季度對與信貸損失相關的減值進行評估。減值可能是由於發行人或證券抵押品的信用惡化所致。在評估公允價值是否因信用損失而下降時，所有相關信息都是在個人安全級別上考慮的。

從2020年開始，對於處於未變現虧損狀態的AFS債務證券，我們首先確定我們是否有出售的意圖，或者更有可能要求我們在收回攤銷成本之前出售該證券。如果符合出售意向或要求的標準，則將證券的攤銷成本記作公允價值，並將資產減記記作ACL的費用，在綜合收入報表信貸損失準備金中報告的任何增量減值記入ACL。對於不符合出售意向或要求標準的AFS債務證券，我們評估公允價值下降是由於信貸損失還是其他因素造成的。在評估單個證券上是否存在信用損失時，我們首先對每種證券進行定性評估，以評估是否存在潛在的信用損失。如果通過這種定性分析，我們期望收回我們所有的本金，那麼我們得出的結論是，預期現金流的現值等於或超過其攤銷成本，不存在信用損失。如果確定存在潛在的信用損失，我們將現金流量的現值與我們的攤銷成本法進行比較，以確定是否存在信用損失並衡量其價值。信用損失通過ACL記錄，以公允價值低於攤銷成本為限。我們已為每一主要證券類別的AFS債務證券作出會計政策選擇，以調整用以貼現預期現金流量的有效利率，以考慮預期預付款項所帶來的預期現金流量的時間安排。非信貸相關因素的減值記錄在保監處，扣除所得税。

ACL的變化記作信貸損失費用的備抵。當AFS債務擔保無法收回或我們認為出售的意圖或要求符合標準時，損失將由ACL支付。

貸款和租賃

我們打算在可預見的將來或在到期或償付之前持有的貸款按攤銷成本報告，扣除ACL的費用。攤銷成本主要包括未清本金餘額、遞延起始費或費用以及購買貸款的溢價或折扣。貸款利息收入採用有效利息法計算貸款期限內的利息收入。貸款起始費或費用、保費或折扣在貸款或貸款承諾期內推遲攤銷，以調整相關的貸款收益。

不良貸款

我們將貸款置於非權責發生制地位，並在貸款本金或利息到期，或本金和利息全部到期，並在一定時間內仍未支付時，通常在貸款到期時停止應計利息，除非貸款既有很好的擔保，又處於收款過程中。商業貸款和租賃按非應計項目入賬。90日，分期付款貸款記在非應計項目上。120日及住宅按揭及消費信貸額，一般按非權責發生制計算。180天，雖然我們可能會把貸款非應計在這些過去的到期門檻之前，如有理由。當貸款處於非權責發生制時，所有未付的應計利息都會倒轉.非應計貸款不得恢復權責發生制，直至所有拖欠本金和利息均已支付，併合理地保證了收取剩餘本金和利息的最終能力。貸款從ACL中沖銷，以前沖銷金額的收回在變現時貸記ACL。

我們認為貸款受損，因為根據目前的資料和事件，我們很可能無法按照貸款協議的合同條款收取預定的本金或利息付款。在確定減值時所考慮的因素包括付款狀況、抵押品價值以及在到期時收取預定本金和利息的可能性。減值損失以貸款實際利率貼現的預期未來現金流量現值、貸款可得市場價格或抵押品公允價值(減去估計銷售成本)(如果貸款依賴擔保品)來衡量。在2020年之前，pci貸款不被歸類為不良資產，因為這些貸款被認為是在履行。從2020年開始，用於評估預期信貸損失和不良貸款分類的pci貸款將與其他具有類似風險特徵的貸款一起歸類。

不良債務重組貸款

對借款人的債務重組或貸款修改發生在正常的業務過程中，不一定構成TDRs。一般來説，債務的修改或重組構成TDR，包括合理預期的TDR，如果我們出於與借款人的財政困難有關的經濟或法律原因，給予借款人一項我們在當前市場條件下不會考慮的讓步，或一旦我們決定對

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財政困難的借款人是最合適的策略。此外，被指定為TDR的貸款並不一定會導致貸款自動以非權責發生的狀態放置。當對指定為TDR的貸款的本金和利息的全額收取得到合理保證時，如果借款人不符合非應計性地位的標準，我們將繼續就該貸款計息。在2020年之前，如果貸款被記為池中的一個組成部分，我們不認為重組後獲得的貸款是TDR。

“貿易和發展報告”不包括對自然災害或其他極端事件(如洪水、颶風和流行病)當前借款人的短期援助。這些借款者被認為在修改時沒有遇到財務困難，因此不符合確定TDR地位的標準。為了修改與冠狀病毒流行的影響有關的租約，並且不會導致我們作為出租人的權利或承租人的義務大幅度增加，我們選擇對這些租賃特許權進行解釋，就好像原始合同中存在對這些特許權的強制執行的權利和義務一樣。我們將對這些特許權作出解釋，就好像租賃合同沒有任何變動一樣。

貸款和租賃信貸損失備抵

我們自2020年1月1日起，利用來自內部和外部的有關過去事件、當前情況和合理和可支持的預測的內部和外部信息，估算ACL的貸款和租賃情況。當類似的風險特徵存在時，ACL是在集體(池)基礎上測量的。我們的投資組合細分的特點是在初始計量、風險屬性以及我們監測和評估信貸風險的方式上有相似之處，包括商業房地產、商業和工業、商業租賃、商業-其他、直接分期付款、住宅抵押貸款、間接分期付款和消費信貸額度。

ACL貸款和租賃代表了我們目前對資產負債表日貸款組合中固有的終身信貸損失的估計。在確定ACL時，我們估計貸款的整個合同期的預期未來損失，並在適當情況下根據預期預付款進行調整。合同條款不包括預期的延期、延期和修改。ACL是三個組成部分的總和：定量(公式化或集合)準備金；資產專用/個人貸款準備金；以及定性(判斷性)準備金。

定量成分

我們使用一種基於非DCF因子的方法來估計預期的信貸損失，其中包括分量PD/LGD/EAD模型，以及較小貸款組合的不太複雜的估計方法。

•	PD：這個組件模型用於估計借款人按約定停止付款的可能性。促成這一趨勢的主要因素是借款人的信貸屬性和宏觀經濟趨勢。

•	LGD：這個組件模型用於估計貸款違約後的損失。

•	EAD：估計借款人停止付款時的貸款餘額。對於所有定期貸款，採用基於攤銷的公式化方法進行賬户水平的EAD估算。我們在每個旋轉產品組合中使用特定於投資組合的方法計算EAD。

具體資產/個人構成部分

不具有風險特性的貸款將按個人情況進行評估。單獨評估的貸款不包括在集體評估中。我們選擇運用實際的權宜之計，用抵押品的公允價值來衡量附屬資產的預期信貸損失，減去出售的任何成本。

個別儲備金的確定如下：

•	拖欠的商業貸款大於或等於$1.0百萬，個人準備金是根據對貸款的預期未來現金流量的現值、貸款可觀察的市場價值或抵押品的公允價值減去出售成本的分析來確定的。

•	用於商業和消費貸款違約，如下所示$1.0百萬，將確定的LGD百分比乘以貸款餘額，並將結果彙總，以衡量特定減值準備金。

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定性成分

ACL還包括與特殊風險因素有關的定性因素、目前經濟狀況的變化可能無法反映在定量得出的結果中，以及其他相關因素，以確保ACL反映我們對當前預期信貸損失的最佳估計。

雖然我們的儲備方法力求反映所有相關的風險因素，但由於獲取信息的內在時間滯後以及估計數與實際結果之間的正常變化，估計過程中仍然存在不確定性，但不限於潛在的不精確。我們提供額外的準備金，旨在為此類風險造成的損失提供保險。ACL還包括在確定個人或集體儲備時可能無法直接衡量的因素。這類質量因素可包括：

•	貸款政策和程序，包括政策和承保標準的變化和收集、註銷和收回的做法；

•	貸款、投資、收款等相關人員的經驗、能力和深度；

•	機構信用審查職能的質量；

•	信貸集中或這種集中程度的變化；

•	其他外部因素的影響，例如規管、法律及技術環境；競爭；以及自然災害等事件的影響；及

•	預測的不確定性和不精確性。

無準備金貸款相關承付款的信貸損失負債

與貸款有關的承付款(如信用證和無準備金貸款承付款)的信貸損失負債包括在合併資產負債表上的其他負債中。預期的信貸損失是估計在合同期間，我們面臨信用風險，通過合同義務，包括房屋權益信貸額度。我們不為我們可以無條件取消的其他義務保留。貸款相關承諾的信貸損失責任通過其他非利息費用進行調整.該估計數包括考慮到供資的可能性，以及對預計在其使用壽命內供資的承付款的預期信貸損失的估計。與我們對貸款和租賃組合的評估過程一致，我們使用了一種基於非DCF因子的方法來估計預期的信貸損失，其中包括分量PD/LGD/EAD模型，以及較小的投資組合的不太複雜的估計方法。

購買信用惡化的貸款和租賃

我們購買了貸款和租約，其中一些貸款和租約自成立以來，經歷了不重要的信貸惡化。

從2020年開始，我們制定了標準，以評估購買的金融資產或一組資產在收購日期是否應記為PCD。對具體購置適用哪些標準，或增加哪些新標準，將根據審查時的事實和情況以及被收購人提供的信息而定。一般來説，自發源以來信貸質量的不顯著惡化將包括特別提到或以下的風險評級、貸款支付的不一致、收購時的非權責發生狀態、在tdr中修改的貸款、處於破產或監管目的的貸款。

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下表彙總了我們最近通過的FASB發佈的會計聲明。

表2.1

標準		描述		財務報表影響
信貸損失
ASU 2016-13金融工具-信貸損失(主題326)：金融工具信用損失的計量 ASU 2018-19，對專題326“金融工具-信貸損失”的編纂改進 ASU 2019-04，專題326，金融工具-信貸損失，專題815，衍生工具和套期保值，以及議題825，金融工具的編碼改進 ASU 2019-05，金融工具-信貸損失(主題326)：有針對性的過渡救濟 ASU 2019-11年對專題326“金融工具-信貸損失”的編纂改進		這些更新用一種方法取代了目前長期存在的損失減值方法，該方法反映了以攤銷成本計量的大多數金融資產的當前預期信貸損失(通常稱為CECL)，以及某些其他工具，包括貸款、HTM債務證券、租賃淨投資和表外信貸敞口，但無條件可取消的承諾除外。CECL要求根據歷史經驗、當前條件以及合理和可支持的預測，對資產起源或獲得時的金融資產剩餘壽命進行損失估計。此外，更新將要求使用修改後的AFS債務安全減值模型，並取消目前對PCI貸款和債務證券的會計核算。		2020年1月1日，我們採用修正的回顧性方法對按攤銷成本、租賃淨投資和表外信用敞口計量的金融資產採用CECL。雖然這些更新改變了ACL的度量，但它並不改變我們貸款組合的信用風險或這些投資組合的最終損失。然而，CECL ACL方法將導致季度信貸損失準備金的波動性高於我們先前的準備金程序。 我們成立了一個跨職能的管理指導小組來管理實施，審計和風險委員會以及董事會定期收到最新情況。對於按攤銷成本計量的金融資產，我們實現了一個新的建模平臺，並集成了其他輔助模型，以支持在CECL下計算預期信貸損失。我們已就分割期、合理和可支持的預測期、迴歸方法和期限，以及涵蓋剩餘合約期的歷史損失預測作出決定，並按預付款項及其他準則作出調整。 根據我們的投資組合構成和在通過之日對今後兩年相對穩定的宏觀經濟狀況的預測，我們記錄的ACL總額為3.01億美元。這反映出原始投資組合增加了5，500萬美元，主要是由於我們的商業和消費房地產貸款期限較長，以及PCI貸款的“總額”增加了5，000萬美元。在採用時沒有與PCI貸款有關的資本影響。通過中歐和東歐會議的影響是留存收益減少了5 100萬美元，其中包括非盟貨幣基金增加了1 000萬美元。 對收養的影響取決於投資組合的組成和信貸質量，以及歷史經驗、目前的情況以及在採用時的經濟狀況和利率預測。 對我們的AFS和HTM債務證券的影響是無關緊要的。 在通過時，已經完成了模式的制定以及政策和程序的制定以及內部控制。

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本期AFS債務證券的攤銷成本和公允價值如下。有不AFS投資組合中的ACL三結束的幾個月2020年3月31日。AFS債務證券的應計未收利息總額$7.4百萬在…2020年3月31日並被排除在信貸損失估計之外，並單獨記錄在綜合資產負債表中的其他資產中。因此，我們已將應計未收利息排除在AFS債務證券的公允價值和攤銷成本法之外。

表3.1

(以百萬計)	攤銷 成本				毛額 未實現 收益				毛額 未實現 損失				公平 成品率
債務證券AFS：
2020年3月31日
美國政府機構	$	140			$	—			$	(1	)		$	139
美國政府資助的實體	200				3				—				203
住宅按揭證券：
代理按揭證券	1,235				34				—				1,269
代理抵押貸款義務	1,135				40				—				1,175
商業按揭證券	391				10				(3		)		398
美國各州和政治分區(市級)	8				—				—				8
其他債務證券	2				—				—				2
債務證券共計	$	3,111			$	87			$	(4	)		$	3,194

債務證券的攤銷成本和公允價值2019年12月31日如下：

表3.2

(以百萬計)	攤銷 成本				毛額 未實現 收益				毛額 未實現 損失				公平 成品率
債務證券AFS：
(一九二零九年十二月三十一日)
美國政府機構	$	152			$	—			$	(1	)		$	151
美國政府資助的實體	225				1				—				226
住宅按揭證券：
代理按揭證券	1,310				7				(3		)		1,314
代理抵押貸款義務	1,234				10				(4		)		1,240
商業按揭證券	341				6				(2		)		345
美國各州和政治分區(市級)	11				—				—				11
其他債務證券	2				—				—				2
債務證券共計	$	3,275			$	24			$	(10	)		$	3,289

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本期HTM債務證券的攤銷成本和公允價值如下。HTM市政債券組合的ACL$0.06百萬在…2020年3月31日。HTM債務證券的應計未收利息總額$12.8百萬在…2020年3月31日並被排除在信貸損失估計之外，並單獨記錄在綜合資產負債表中的其他資產中。

表3.3

(以百萬計)	攤銷 成本				毛額 未實現 收益				毛額 未實現 損失				公平 成品率
債務證券HTM：
2020年3月31日
美國財政部	$	1			$	—			$	—			$	1
美國政府機構	1				—				—				1
美國政府資助的實體	160				2				—				162
住宅按揭證券：
代理按揭證券	959				33				—				992
代理抵押貸款義務	682				22				—				704
商業按揭證券	268				3				(3		)		268
美國各州和政治分區(市級)	1,108				29				(1		)		1,136
債務證券總計	$	3,179			$	89			$	(4	)		$	3,264

HTM債務證券的攤銷成本與公允價值2019年12月31日如下：

表3.4

(以百萬計)	攤銷 成本				毛額 未實現 收益				毛額 未實現 損失				公平 成品率
債務證券HTM：
(一九二零九年十二月三十一日)
美國財政部	$	1			$	—			$	—			$	1
美國政府機構	1				—				—				1
美國政府資助的實體	175				—				—				175
住宅按揭證券：
代理按揭證券	949				8				(2		)		955
代理抵押貸款義務	721				5				(6		)		720
商業按揭證券	308				3				(2		)		309
美國各州和政治分區(市級)	1,120				26				(2		)		1,144
債務證券總計	$	3,275			$	42			$	(12	)		$	3,305

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有不期間在證券上實現的重大毛利或總虧損三結束的幾個月2020年3月31日或2019.

截至2020年3月31日，按合約期限劃分的債務證券的攤還成本和公允價值如下：

表3.5

	可供出售								持有至成熟
(以百萬計)	攤銷 成本				公平 價值				攤銷 成本				公平 價值
一年或一年以下到期	$	91			$	92			$	63			$	64
一年後但五年內到期	120				122				110				111
五年後但十年內到期	57				57				123				125
十年後到期	82				81				974				1,000
	350				352				1,270				1,300
住宅按揭證券：
代理按揭證券	1,235				1,269				959				992
代理抵押貸款義務	1,135				1,175				682				704
商業按揭證券	391				398				268				268
債務證券總額	$	3,111			$	3,194			$	3,179			$	3,264

到期日可能與合同條款不同，因為借款人可能有權在有或不受懲罰的情況下催繳或預付債務。根據抵押品的支付模式，定期收到住房抵押貸款支持證券的付款。

以下是與質押證券有關的資料：

表3.6

(百萬美元)	3月31日 2020				十二月三十一日 2019
證券質押(賬面價值)：
本條例旨在確保公眾存款信託存款及法律規定的其他用途	$	4,555			$	4,494
作為短期借款的抵押品	263				285
保證證券佔證券總額的百分比	75.6		%		72.8		%

在…2020年3月31日，有不持有任何一家發行人的證券，但美國政府及其機構除外大於10%股東權益。

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以下是未變現虧損狀況下AFS債務證券公允價值的摘要，按擔保人類型和持續損失頭寸長度分列，未記錄ACL：

表3.7

	少於12個月											12個月或更長時間											共計
(百萬美元)	#			公平 成品率				未實現 損失				#			公平 成品率				未實現 損失				#			公平 成品率				未實現 損失
債務證券AFS
2020年3月31日
美國政府機構	4			$	38			$	—			15			$	55			$	(1	)		19			$	93			$	(1	)
美國政府資助的實體	—			—				—				—			—				—				—			—				—
住宅按揭證券：
代理按揭證券	2			14				—				—			—				—				2			14				—
代理抵押貸款義務	—			—				—				—			—				—				—			—				—
商業按揭證券	2			87				(3		)		—			—				—				2			87				(3		)
美國各州和政治分區(市級)	—			—				—				—			—				—				—			—				—
其他債務證券	—			—				—				1			2				—				1			2				—
共計	8			$	139			$	(3	)		16			$	57			$	(1	)		24			$	196			$	(4	)
	少於12個月											12個月或更長時間											共計
(百萬美元)	#			公平 成品率				未實現 損失				#			公平 成品率				未實現 損失				#			公平 成品率				未實現 損失
債務證券AFS
(一九二零九年十二月三十一日)
美國政府機構	5			$	48			$	—			15			$	61			$	(1	)		20			$	109			$	(1	)
美國政府資助的實體	—			—				—				6			130				—				6			130				—
住宅按揭證券：
代理按揭證券	13			200				(1		)		24			314				(2		)		37			514				(3		)
代理抵押貸款義務	11			323				(1		)		32			205				(3		)		43			528				(4		)
商業按揭證券	3			114				(2		)		—			—				—				3			114				(2		)
其他債務證券	—			—				—				1			2				—				1			2				—
暫時減值債務證券共計	32			$	685			$	(4	)		78			$	712			$	(6	)		110			$	1,397			$	(10	)

我們對截至2020年3月31日處於未變現虧損狀況的AFS債務證券進行了評估。根據這些證券的信用評級和隱含的政府擔保，我們得出的結論是，損失頭寸是暫時的，是由於利率的變動造成的。我們不打算出售戰地服務團的債務證券，也不會要求我們在收回其攤還成本基礎之前出售這些證券。

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信用質量指標

我們使用信用評級來幫助評估我們的HTM市政債券投資組合的信用質量。評級每季度更新一次，最後一次更新是在2020年3月31日。HTM投資組合的其餘部分得到UST、Fannie Mae、FreddieMac、FHLB、Ginnie Mae和SBA的支持，我們已指定這些證券為零預期信用損失，因此在CECL下不受預期信貸損失的估計。

我們的市政債券投資組合，賬面金額為$1.1十億截至2020年3月31日的平均評級為AA和100%評級為A或更高的投資組合，而99%有一個或更好的獨立評級。市政投資組合中的所有證券都是一般義務債券。在地理上，市政債券支持我們的主要足跡65%這些證券來自我們開展業務的主要州所在的市政當局。市政債券組合中證券的平均持有規模如下$3.5百萬。除了強大的獨立收視率，63%這些城市有一些正式的信用增強保險，以加強其問題的信譽。管理層每季度對每個發行人的信用狀況進行審查。

對市政債券組合的信用分析是通過以下方式完成的：

•	債券信用評級；

•	改善債券信用評級的信貸提升，例如保險；及

•	穆迪美國債券違約與復甦，1970-2017年。

利用這些成分，我們得出了一般債務債券組合的預期信用損失。根據我們對貸款組合的評估，我們利用我們的C&I非製造業PD調整，通過考慮經濟預測數據，進一步完善了預期的信貸損失。

本季度結束時2020年3月31日，我們有一筆備抵費用$0.01百萬..不沖銷或收回。ACL2020年3月31日曾.$0.06百萬. 不其他投資組合有ACL。在…2020年3月31日，有不到期或非應計的證券。

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在採用ASC 326之後，在2020年第一季度，貸款和租賃組合類別與截至2019年12月31日的年度相比沒有太大區別。貸款和租賃的應計未收利息，共計$60.9百萬在…2020年3月31日，不包括在信貸損失估計數中，並單獨記錄在合併資產負債表中的兩個期間的其他資產中，而不包括在下表中。在採用asc 326後，對PCD資產進行了調整，以反映$50.3百萬剩餘的非信貸折扣$110.0百萬包括在攤銷費用中。列入前一期間表供參考，並可能沒有本年度採用ASC 326的可比表格。

以下是扣除未賺收入後的貸款和租賃摘要：

表4.1

(以百萬計)	攤銷成本 貸款和 租賃
2020年3月31日
商業地產	$	9,126
工商業	5,644
商業租賃	444
其他	46
商業貸款和租賃共計	15,260
直接安裝	1,880
住宅抵押貸款	3,444
間接分期付款	1,863
消費信貸額度	1,424
消費貸款總額	8,611
貸款和租賃共計，減去未賺得收入	$	23,871
(以百萬計)	共計 貸款和 租賃
(一九二零九年十二月三十一日)
商業地產	$	8,960
工商業	5,308
商業租賃	432
其他	21
商業貸款和租賃共計	14,721
直接安裝	1,821
住宅抵押貸款	3,374
間接分期付款	1,922
消費信貸額度	1,451
消費貸款總額	8,568
貸款和租賃共計，減去未賺得收入	$	23,289

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貸款和租賃組合類別包括：

•	商業地產包括業主自住貸款和非業主貸款；

•	商業和工業包括對沒有房地產擔保的企業的貸款；

•	商業租賃包括新設備或舊設備的租賃；

•	其他主要包括信用卡和夾層貸款；

•	直接分期付款包括固定利率、封閉式個人、家庭或家庭消費貸款，如房屋權益貸款和汽車貸款；

•	住宅抵押貸款包括1至4套家庭財產的常規抵押貸款和鉅額抵押貸款；

•	間接分期付款包括經批准的第三方貸款，由我們承銷，主要是汽車貸款；

•	消費者信貸額度包括房屋權益、信貸額度和消費者信貸額度，它們要麼是無擔保的，要麼是由房屋權益以外的抵押品擔保的。

貸款和租賃組合主要包括在我們在七個州和哥倫比亞特區一級市場上的個人和中小型企業的貸款。我們的主要市場覆蓋範圍包括：賓夕法尼亞州的匹茲堡；馬裏蘭州的巴爾的摩；俄亥俄州的克利夫蘭；華盛頓的華盛頓特區；以及北卡羅來納州的夏洛特、羅利、達勒姆和皮埃蒙特三合會(温斯頓-塞勒姆、格林斯伯勒和高地)。

下表顯示了與商業房地產貸款有關的某些信息：

表4.2

(百萬美元)	3月31日 2020			十二月三十一日 2019
商業地產：
業主佔用百分比	30.0	%		30.6	%
非業主佔用百分比	70.0	%		69.4	%

信用質量

管理層使用基於支付活動和借款人業績的多項業績度量來監控我們貸款組合的信用質量。指定為不良貸款的貸款是指符合非應計貸款定義的貸款.

在2020年第一季度，世界衞生組織宣佈冠狀病毒為大流行。在這一聲明之後，美國宣佈了關於冠狀病毒傳染的國家緊急狀態，我們市場範圍內的某些州也同樣宣佈了緊急情況，這些條件導致了禁止或對非必要企業的經營施加重大限制的命令和指導方針。政府發佈了跨部門指引，鼓勵銀行家與客户合作，通過修改貸款或其他臨時優惠，提供一些緩解措施。例如，監管準則規定了貸款修改方案，目的是為受冠狀病毒影響的現有借款人提供臨時救濟，使金融機構能夠假定，在冠狀病毒危機開始時當期付款的借款人在修改時不應被視為在確定TDR地位時遇到財務困難，因此不需要對方案中的每一次此類貸款修改進行進一步的TDR分析。在本季度，我們一直在與借款者合作，為他們提供屬於本指南和我們承保標準範圍內的某些緩解措施。因此，對於在冠狀病毒之前處於良好地位的借款人的任何與冠狀病毒有關的付款或利息延遲和修改，它們不包括在下表所列的任何過去到期、非應計或tdr數據中。

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以下為不良資產摘要：

表4.3

(百萬美元)	3月31日 2020				十二月三十一日 2019
非應計貸款	$	134			$	81
不良債務重組	—				22
不良貸款總額	134				103
其他擁有的房地產	20				26
不良資產共計	$	154			$	129
資產質量比率：
不良貸款/貸款和租賃總額	0.56		%		0.44		%
不良貸款+OREO/貸款和租賃總額+OREO	0.64		%		0.55		%
不良資產/總資產	0.44		%		0.37		%

住宅抵押消費者買賣合約的賬面價值，是在止贖完成後或在完成代替止贖的契據後取得物產的結果而持有的，相當於$3.2百萬在…2020年3月31日和$3.3百萬在…2019年12月31日。已記錄的住宅擔保消費者oreo的投資，其正式的止贖程序正在進行中2020年3月31日和2019年12月31日全數$10.7百萬和$9.2百萬分別。

約$40百萬在2020年3月31日，商業貸款以抵押品為抵押。預計償還將主要通過操作或出售抵押品的貸款。這些貸款主要由商業資產或商業房地產擔保。

下表按類別分析了貸款的老化情況。由於本年度採用了ASC 326，本年度沒有可比的前一年數據。

表4.4

(以百萬計)	30-89天 逾期到期				> 90天 逾期到期 但仍然 應計				非- 權責發生制				共計 逾期到期				電流				共計 貸款及 租賃				無ACL的非應計性
貸款和租賃
2020年3月31日
商業地產	$	29			$	—			$	67			$	96			$	9,030			$	9,126			$	13
工商業	33				—				32				65				5,579				5,644				15
商業租賃	2				—				2				4				440				444				—
其他	—				—				1				1				45				46				—
商業貸款和租賃共計	64				—				102				166				15,094				15,260				28
直接安裝	8				1				10				19				1,861				1,880				—
住宅抵押貸款	32				2				13				47				3,397				3,444				—
間接分期付款	16				1				3				20				1,843				1,863				—
消費信貸額度	10				2				6				18				1,406				1,424				—
消費貸款總額	66				6				32				104				8,507				8,611				—
貸款和租賃共計	$	130			$	6			$	134			$	270			$	23,601			$	23,871			$	28

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(以百萬計)	30-89天 逾期到期				> 90天 逾期到期 但仍然 應計				非- 權責發生制				共計 逾期到期				電流				共計 貸款及 租賃
原始貸款和租賃
(一九二零九年十二月三十一日)
商業地產	$	10			$	—			$	26			$	36			$	7,078			$	7,114
工商業	9				—				28				37				5,026				5,063
商業租賃	5				—				1				6				426				432
其他	—				—				1				1				20				21
商業貸款和租賃共計	24				—				56				80				12,550				12,630
直接安裝	7				1				7				15				1,743				1,758
住宅抵押貸款	12				2				8				22				2,973				2,995
間接分期付款	15				1				3				19				1,903				1,922
消費信貸額度	5				1				3				9				1,083				1,092
消費貸款總額	39				5				21				65				7,702				7,767
原始貸款和租賃共計	$	63			$	5			$	77			$	145			$	20,252			$	20,397

(以百萬計)	30-89 天 逾期到期				> 90天 逾期到期 但仍然 應計				非- 權責發生制				共計 逾期到期 (1) (2)				電流				(折扣)溢價				共計 貸款
商業合併中獲得的貸款
(一九二零九年十二月三十一日)
商業地產	$	12			$	28			$	3			$	43			$	1,942			$	(139	)		$	1,846
工商業	2				3				—				5				259				(19		)		245
商業貸款總額	14				31				3				48				2,201				(158		)		2,091
直接安裝	3				—				—				3				60				—				63
住宅抵押貸款	8				4				—				12				382				(15		)		379
消費信貸額度	7				2				1				10				357				(8		)		359
消費貸款總額	18				6				1				25				799				(23		)		801
企業合併獲得的貸款總額	$	32			$	37			$	4			$	73			$	3,000			$	(181	)		$	2,892

(1)	在ASC 326於2020年1月1日通過之前，在企業合併中獲得的貸款被認為是在收購時執行的，不管客户是否違約，如果我們能夠合理地估計此類貸款的預期現金流的時間和數量。在這種情況下，我們不認為獲得的合同拖欠貸款是非應計貸款或不良貸款，並繼續確認這些貸款的利息收入使用累加法。在商業組合中獲得的貸款被視為非應計貸款或不良貸款，因為信貸惡化或其他因素，我們確定我們不再能夠合理地估計此類貸款的預期現金流的時間和數額。我們不承認在企業合併中獲得的貸款的利息收入，這些貸款被認為是非應計性的或不良的。

(2)	在企業合併中獲得的貸款過去到期的信息是根據合同餘額計算的。2019年12月31日.

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我們利用下列類別監測商業貸款和租賃組合中的信貸質量：

表4.5

額定值 範疇	定義
經過	一般來説，借款人的情況和貸款的表現是令人滿意或更好的。
特別提到	一般來説，借款人的情況已經惡化，需要加強監測。
不合標準	一般來説，借款人的情況已顯著惡化，如果不糾正不足之處，貸款的表現可能會進一步惡化。
可疑	一般來説，借款人的情況已嚴重惡化，而收取全部本金及利息的情況，是極有問題的或不太可能發生的。

在商業貸款和租賃組合中使用這些內部分配的信貸質量類別，允許管理層使用過渡矩陣為信貸風險的合理和可支持的預測部分奠定基礎。我們的內部信用風險評級系統是基於以往類似評級貸款和租賃的經驗，並符合監管類別。一般來説，每個類別內的貸款和租賃風險評級是根據我們對每一類貸款和租賃的政策不斷審查的。每個季度，管理層都會分析評級結果，以及其他外部統計數據和拖欠行為等因素，以跟蹤商業貸款和租賃組合的遷移績效。與轉移到不合格或可疑信用類別的貸款和租賃相比，PASS信貸類別中的貸款和租賃或遷移到PASS信貸類別的貸款和租賃通常具有較低的損失風險。因此，管理層對不合格和可疑的信用類別適用較高的風險因素。

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下表按貸款類別彙總指定貸款評級類別，包括按起始年份按攤銷成本計算的定期貸款：

表4.6

(以百萬計)
2020年3月31日	2020				2019				2018				2017				2016				優先				循環貸款攤銷成本法				共計
商業
商業地產：
風險評級：
經過	$	329			$	1,823			$	1,363			$	1,285			$	1,117			$	2,521			$	182			$	8,620
特別提及	—				6				26				44				53				144				3				276
不合格	—				3				13				23				45				140				6				230
再發懷疑	—				—				—				—				—				—				—				—
商業地產總額	329				1,832				1,402				1,352				1,215				2,805				191				9,126
商業和工業：
風險評級：
經過	437				1,392				843				497				186				456				1,435				5,246
特別提及	2				29				33				30				15				28				78				215
不合格	—				3				20				24				6				28				102				183
再發懷疑	—				—				—				—				—				—				—				—
商業和工業共計	439				1,424				896				551				207				512				1,615				5,644
商業租賃：
風險評級：
經過	41				173				117				75				13				6				—				425
特別提及	10				1				1				—				—				—				—				12
不合格	—				2				2				1				1				1				—				7
再發懷疑	—				—				—				—				—				—				—				—
商業租賃共計	51				176				120				76				14				7				—				444
其他商業：
風險評級：
經過	3				—				—				—				—				5				38				46
特別提及	—				—				—				—				—				—				—				—
不合格	—				—				—				—				—				—				—				—
再發懷疑	—				—				—				—				—				—				—				—
其他商業共計	3				—				—				—				—				5				38				46
商業總額	822				3,432				2,418				1,979				1,436				3,329				1,844				15,260

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(以百萬計)
2020年3月31日	2020				2019				2018				2017				2016				優先				循環貸款攤銷成本法				共計
消費者
直接分期付款：
副流	163				433				276				193				223				573				—				1,861
過關期	—				—				1				1				1				15				—				18
直接分期付款總額	163				433				277				194				224				588				—				1,879
住宅按揭：
副流	201				891				521				559				431				797				2				3,402
過關期	—				3				4				6				3				27				—				43
住宅按揭總額	201				894				525				565				434				824				2				3,445
間接分期付款：
副流	123				615				653				273				122				57				—				1,843
過關期	—				5				6				4				3				2				—				20
間接分期付款總額	123				620				659				277				125				59				—				1,863
消費者信貸額度：
副流	1				9				14				5				5				132				1,240				1,406
過關期	—				—				—				—				1				14				3				18
消費信貸額度總額	1				9				14				5				6				146				1,243				1,424
總消費者	488				1,956				1,475				1,041				789				1,617				1,245				8,611
貸款和租賃共計	$	1,310			$	5,388			$	3,893			$	3,020			$	2,225			$	4,946			$	3,089			$	23,871

我們使用消費和其他貸款類別中的拖欠轉移矩陣來為信貸風險的合理和可支持的預測部分奠定基礎。每個月，管理層都會分析支付和數量活動、公平艾薩克公司(FICO)的評分、債務對收入(DTI)分數以及失業等其他外部因素，以確定消費貸款的表現。

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下表載列按信貸質素分類的商業貸款及租約摘要，並按貸款及租契來源及所取得的貸款分類：

表4.7

	商業貸款和租賃信貸質量類別
(以百萬計)	經過				特製 提及				不合標準				可疑				共計
原始貸款和租賃
(一九二零九年十二月三十一日)
商業地產	$	6,821			$	171			$	121			$	1			$	7,114
工商業	4,768				149				144				2				5,063
商業租賃	423				3				6				—				432
其他	20				—				1				—				21
原始商業貸款和租賃共計	$	12,032			$	323			$	272			$	3			$	12,630
商業合併中獲得的貸款
(一九二零九年十二月三十一日)
商業地產	$	1,603			$	116			$	127			$	—			$	1,846
工商業	201				19				25				—				245
商業合併獲得的商業貸款總額	$	1,804			$	135			$	152			$	—			$	2,091

下表顯示按支付狀況分列的消費貸款：

表4.8

	消費貸款信貸質量 按付款狀況計算
(以百萬計)	表演				非- 表演				共計
原始貸款
(一九二零九年十二月三十一日)
直接安裝	$	1,745			$	13			$	1,758
住宅抵押貸款	2,978				17				2,995
間接分期付款	1,919				3				1,922
消費信貸額度	1,086				6				1,092
原始消費貸款共計	$	7,728			$	39			$	7,767
商業合併中獲得的貸款
(一九二零九年十二月三十一日)
直接安裝	$	63			$	—			$	63
住宅抵押貸款	379				—				379
消費信貸額度	358				1				359
企業合併獲得的消費貸款總額	$	800			$	1			$	801

在2020年之前，如果管理層認為，根據當前信息和事件，無法根據貸款和租賃合同收取本金和利息，貸款就被指定為受損貸款。通常，我們不考慮減值貸款，除非有一段持續的拖欠期(即，90在消費分期付款貸款、住宅抵押貸款、消費信貸額度和低於商業貸款關係的總額中對減值進行了評估。$1.0百萬根據貸款部分的損失確定違約。商業貸款關係大於或等於$1.0百萬，如有需要，會分配特定估值acl，以便按市場利率按未來現金流量估計的現值或按公允價值報出貸款淨額。

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抵押品以前，減值貸款的利息收入(非應計貸款除外)是用權責發生制確認的。當被認為無法收回時，減值貸款或其中的部分被沖銷。

以下是按貸款和租賃類別分列的與被視為受損的貸款和租賃有關的信息摘要：

表4.9

(以百萬計)	無薪 契約性 校長 平衡				記錄 投資 含編號 專一 儲備				記錄 投資 帶着 專一 儲備				共計 記錄 投資				專一 儲備				平均 記錄 投資
截至或結束的年度 2019年12月31日
商業地產	$	30			$	25			$	2			$	27			$	2			$	26
工商業	35				21				—				21				2				22
商業租賃	1				1				—				1				—				1
商業貸款和租賃共計	66				47				2				49				4				49
直接安裝	16				13				—				13				—				13
住宅抵押貸款	20				18				—				18				—				17
間接分期付款	5				3				—				3				—				3
消費信貸額度	7				5				—				5				—				5
消費貸款總額	48				39				—				39				—				38
共計	$	114			$	86			$	2			$	88			$	4			$	87

2019年期間，某些受損貸款的利息收入繼續累積，總額約為$1.4百萬為三結束的幾個月2019年3月31日.

以下是因收購日期後信貸質量的變化而在企業合併中獲得的貸款所需的ACL摘要：

表4.10

(以百萬計)	十二月三十一日 2019
商業地產	$	4
工商業	—
商業貸款總額	4
直接安裝	1
住宅抵押貸款	2
消費貸款總額	3
企業合併貸款信貸損失備抵總額	$	7

對於一些借款人遇到財務困難的貸款，用於擔保貸款的擔保品預計將是主要的償還來源，要麼通過其運作，要麼通過最終出售擔保品。

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不良債務重組

TDRS是一種貸款，其合同條款經修改後給予有財政困難的借款人特許權。發展中國家通常是減少損失活動的結果，可以包括延長到期日、降低利率、免除本金、推遲或減少一段時間的付款以及旨在儘量減少經濟損失和避免喪失抵押品贖回權或收回抵押品的其他行動。如前所述，我們正在與借款者合作，並通過與冠狀病毒緩解有關的項目給予某些修改。這些修改不包括在我們的TDR總數中。

以下是TDR總額的組成摘要：

表4.11

(以百萬計)	共計
2020年3月31日
應計	$	64
非應計	30
TDRs共計	$	94
(一九二零九年十二月三十一日)
應計	$	41
非應計	15
TDRs共計	$	56

正在累積和執行的貸款包括符合重組前利息非應計性標準的貸款，我們可以合理地估計此類貸款的預期現金流的時間和數額，並預計將全額收取貸款的新賬面價值。在三結束的幾個月2020年3月31日，我們回到了累積狀態$3.7百萬在經過重組的住宅抵押貸款中，這些貸款在六個多月內一直在履行修改後的債務。所有拖欠本金和利息均已支付，其餘本金和利息的最終可收性得到合理保證後，才能將非應計本金和利息納入累積狀態。一些被歸類為TDRs的貸款修改可能最終不會導致經過修改的本金和利息的全部收取，並可能導致潛在的增量損失，而這些損失被計入ACL。

商業貸款$1.0百萬其條款在TDR中被修改，通常按非權責發生制，根據基礎抵押品的公允價值逐個分析和衡量。我們的ACL包括商業TDRs的特定準備金和用於個人分析貸款的集合準備金。$1.0百萬根據貸款部分的損失確定違約。我們的ACL包括商業TDRs的特別儲備$1.1百萬在…2020年3月31日和2019年12月31日個人貸款的集合準備金$3.1百萬和$0.8百萬對於這些相同的期間，根據貸款部分的損失給出違約。違約時，記錄的TDR投資金額超過抵押品的公允價值，減去估計的銷售成本，通常被認為是確認的損失，並從ACL中扣除。

所有其他類別的貸款，其條款已修改在一個TDR的集合和衡量，根據貸款部分損失，給定的違約。我們的ACL包括這類貸款的集合儲備金。$4.9百萬為2020年3月31日和$4.1百萬為2019年12月31日。如果個人貸款違約，我們的還貸政策將適用於這類貸款.

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以下是按類別分列的TDR貸款摘要：

表4.12

	截至2020年3月31日止的三個月
(百萬美元)	數 的 合同			前- 改性 突出 記錄 投資				後- 改性 突出 記錄 投資
商業地產	5			$	1			$	1
工商業	7			1				—
商業貸款總額	12			2				1
直接安裝	19			2				2
住宅抵押貸款	14			1				1
消費信貸額度	15			—				—
消費貸款總額	48			3				3
共計	60			$	5			$	4

	截至2019年3月31日止的三個月
(百萬美元)	數 的 合同			前- 改性 突出 記錄 投資				後- 改性 突出 記錄 投資
商業地產	1			$	—			$	—
工商業	12			1				1
商業貸款總額	13			1				1
直接安裝	18			1				1
住宅抵押貸款	3			—				—
消費信貸額度	8			—				—
消費貸款總額	29			1				1
共計	42			$	2			$	2

上表中的年度項目已根據已償還和/或出售的貸款進行了調整。

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以下是按類別分列的TDR摘要，其中有拖欠付款的情況，但不包括已償還和/或出售的貸款。當貸款是90天或更多的到期和在12月份重組。

表4.13

	三個月結束 2020年3月31日
(百萬美元)	電話號碼 合同			記錄 投資
商業地產	10			$	4
工商業	2			—
商業貸款總額	12			4
直接安裝	4			$	—
住宅抵押貸款	1			—
消費信貸額度	—			—
消費貸款總額	5			—
共計	17			$	4

以下是按類別分列的原始TDR的摘要，其中有拖欠付款的情況，但不包括已償還和/或出售的貸款。

表4.14

	三個月結束 (一九二零九年三月三十一日)
(百萬美元)	電話號碼 合同			記錄 投資
商業地產	1			$	—
商業貸款總額	1			—
直接安裝	2			—
住宅抵押貸款	1			—
消費信貸額度	2			—
消費貸款總額	5			—
共計	6			$	—

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商業合併中獲得的貸款

在2020年1月1日之前，所有在企業合併中獲得的貸款在收購之日按公允價值入賬，沒有關聯的ACL。指在我們的合併財務報表附註1中的業務合併部分獲得的貸款2019年表格10-K年度報告關於ASC 310-20和ASC 310-30貸款的討論。綜合資產負債表所包括的企業合併貸款的未清餘額和賬面金額如下：

表4.15

(以百萬計)	十二月三十一日 2019
在ASC 310-30項下入賬：
未清餘額	$	2,684
承載量	2,461
在ASC 310-20項下入賬：
未清餘額	436
承載量	425
以企業合併獲得的貸款總額：
未清餘額	3,120
承載量	2,886

未清餘額是貸款項下所有欠款的未貼現金額，包括當作本金、利息、費用、罰款和其他數額，不論是否目前到期，以及是否有任何此類金額被註銷。

上表所列PCI貸款的賬面金額總計$1.5百萬在…2019年12月31日，代表0.05%截至每個日期，在企業合併中獲得的貸款總額的賬面金額。

下表提供了在ASC 310-30項下計算的所有商業組合貸款的可增值收益的變化。本表不包括ASC 310-20項下的貸款。

表4.16

	三個月結束 三月三十一日，
(以百萬計)	2019
期初餘額	$	605
由於意外的早期收益而減少	(20		)
從非增生差重分類到可增產率	30
處置/轉移	—
其他	—
吸積	(50		)
期末餘額	$	565

通過納入與公允價值初步估計相似的幾個關鍵假設，預計從企業合併獲得的貸款中收取的現金流量每季度估計一次。這些關鍵假設包括PD和收購日期後實際預付款項的數額。預付款項影響貸款的估計壽命，並可能改變利息收入的數額。在重新預測未來的估計現金流時，將根據需要調整信貸損失預期。對貸款或池的現金流量預期的改善首先記錄為以前記錄的減值的逆轉(如果有的話)，然後在所有先前記錄的減值都被收回時，作為預期收益率的增加進行記錄。預期現金流量的減少通過計入信貸損失備抵和貸給ACL的費用確認為減值。

預期在收購時收取的現金流量超過記錄的公允價值，即可增加的收益。

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可增加的收益被確認為貸款剩餘壽命期間的收入，或使用有效收益的貸款池。

方法，因為預計收集的現金流量的時間和/或數額可以合理估計(吸積模型)。貸款的總預定本金和利息支付與所有現金流量之間的差額在收購時被稱為不可增加的差額。不可增生的差額是合同要求的本金和利息，我們不期望收取。

這個改敍是$30.0百萬為三結束的幾個月2019年3月31日。將不可增長的差額重新分類為可增加的收益將導致貸款池的預期收益率調整。

從2020年1月1日開始，原發生損失法被現行的預期信用損失法所取代，用於計算貸款損失估計數。ACL處理現有貸款和租賃組合中預期的信貸損失，並作為貸款準備金和綜合資產負債表上的租賃準備金列報。貸款和租賃損失從ACL中扣除，收回以前記入ACL的金額。信貸損失準備金是根據管理層對ACL的適當水平的定期評估而記作業務費用的。表5.1包括了我們在2020年1月1日採用CECL對ACL的影響。所有以往期間均採用已發生損失法列報，這是在各自財務報表時採用的會計方法。

以下是按貸款和租賃類別分列的ACL變化摘要：

表5.1

(以百萬計)	餘額 開始 期間				衝鋒- 離				回收				網 衝鋒- 離				信貸損失準備金				ASC 326收養影響				PCD貸款的初始ACL				餘額 尾端 期間
截至2020年3月31日止的三個月
商業地產	$	60			$	(2	)		$	4			$	2			$	12			$	38			$	40			$	152
工商業	53				(4		)		1				(3		)		26				8				4				88
商業租賃	11				—				—				—				2				—				—				13
其他	9				(1		)		—				(1		)		2				(9		)		—				1
商業貸款和租賃共計	133				(7		)		5				(2		)		42				37				44				254
直接安裝	13				(1		)		—				(1		)		3				10				1				26
住宅抵押貸款	22				—				—				—				(1		)		6				4				31
間接分期付款	19				(3		)		1				(2		)		2				2				—				21
消費信貸額度	9				(1		)		—				(1		)		2				—				1				11
消費貸款總額	63				(5		)		1				(4		)		6				18				6				89
貸款和租賃信貸損失備抵總額	$	196			$	(12	)		$	6			$	(6	)		$	48			$	55			$	50			$	343

這一預期損失模型考慮了貸款發源時貸款壽命期間的預期損失與先前標準下發生的損失模型。在通過時，我們記錄了一次累積效應調整。$50.6百萬作為對留存收益的削減。ACL餘額增加了$105百萬幷包括pci貸款餘額的“總額”和$50百萬。在中東歐的採納影響中，我們的AULC增加了，使AULC餘額達到$14百萬。用於計算ACL的模型取決於投資組合組成和信貸質量，以及歷史經驗、當前條件以及經濟狀況和利率的預測。具體而言，在ACL計算中納入了以下考慮因素：

•	第三方宏觀經濟預測情景；

•	對宏觀經濟因素進行24個月的R&S預測，在12個月內直線迴歸歷史平均值；以及

•	整個週期的歷史平均值是用一個擴展的時期計算出來的，其中包括了以前的經濟衰退時期。

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冠狀病毒影響

在2020年3月期間，更廣泛的經濟經歷了由冠狀病毒大流行驅動的宏觀經濟環境的嚴重惡化，導致在我們的ACL建模過程中使用的預測經濟變量發生了顯著的不利變化。基於這些變化，我們使用了一個第三方大流行衰退宏觀經濟預測場景作為acl建模的目的。這個場景捕捉到了截至2020年3月27日的預測宏觀經濟變量，以確保我們的acl計算考慮到在季度末快速變化的環境中最近可用的宏觀經濟數據。我們從這一情景中使用的宏觀經濟變量包括但不限於：(I)國內生產總值，這反映了向上收縮。6.7%(Ii)道瓊斯工業平均指數(DowJonesIndustrialAverage)，即道瓊斯工業平均指數(DowJonesIndustrialAverage)。30%在整個R&S預測期內，從峯值水平到低於峯值水平，(Iii)失業率，這反映了50年來最低水平和平均水平的上升。7%在R&S預測期和(Iv)波動指數上，該指數比R&S預測期早期的低水平增加了4倍，然後在剩餘的R&S預測期穩定下來。

.的ACL$343.3百萬在…2020年3月31日增加$147.4百萬，或75.3%，來自2019年12月31日並反映出第一天中考會對ACL的採納增加。$105.3百萬2020年1月1日。我們的截止ACL覆蓋率為2020年3月31日曾.1.44%。截至三個月的信貸損失準備金總額2020年3月31日曾.$47.8百萬包括在內$38百萬由於冠狀病毒相關的宏觀經濟狀況。淨沖銷$5.7百萬在三個月內結束2020年3月31日，與$7.6百萬在三個月內結束2019年3月31日，主要是由於商業沖銷減少。

以下是按貸款和租賃類別分列的ACL變化摘要：

表5.2

(以百萬計)	餘額 開始 期間				衝鋒- 離				回收				網 衝鋒- 離				規定 再信用 損失				餘額 尾端 期間
截至2019年3月31日止的三個月
商業地產	$	55			$	(1	)		$	—			$	(1	)		$	3			$	57
工商業	49				(1		)		1				—				3				52
商業租賃	8				—				—				—				—				8
其他	2				(1		)		—				(1		)		1				2
商業貸款和租賃共計	114				(3		)		1				(2		)		7				119
直接安裝	14				(1		)		—				(1		)		(1		)		12
住宅抵押貸款	20				—				—				—				(1		)		19
間接分期付款	15				(3		)		1				(2		)		4				17
消費信貸額度	10				—				—				—				—				10
消費貸款總額	59				(4		)		1				(3		)		2				58
原始貸款和租賃信貸損失備抵總額	173				(7		)		2				(5		)		9				177
購買的信貸減值貸款	1				—				—				—				—				1
其他獲得的貸款	6				(3		)		—				(3		)		5				8
獲得貸款的信貸損失備抵總額	7				(3		)		—				(3		)		5				9
信貸損失備抵總額	$	180			$	(10	)		$	2			$	(8	)		$	14			$	186

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以下是按類別分列的個人和集體ACL以及相應的貸款和租賃餘額摘要：

表5.3

	信貸損失備抵								未償還貸款和租賃
(以百萬計)	個別 評估 減值				集體 評估 減值				貸款及 租賃				個別 評估 減值				集體 被評估為 減值
(一九二零九年十二月三十一日)
商業地產	$	2			$	58			$	7,114			$	13			$	7,101
工商業	2				51				5,063				17				5,046
商業租賃	—				11				432				—				432
其他	—				2				21				—				21
商業貸款和租賃共計	4				122				12,630				30				12,600
直接安裝	—				13				1,758				—				1,758
住宅抵押貸款	—				22				2,995				—				2,995
間接分期付款	—				19				1,922				—				1,922
消費信貸額度	—				9				1,092				—				1,092
消費貸款總額	—				63				7,767				—				7,767
共計	$	4			$	185			$	20,397			$	30			$	20,367

上表不包括以企業合併獲得的貸款，這些貸款被合併成各類貸款，用於評估減值。

按揭貸款服務

我們保留出售的某些按揭貸款的償債權。為他人提供的抵押貸款的未付本金餘額列示如下：

表6.1

(以百萬計)	3月31日 2020				2019年12月31日
按揭貸款出售並保留服務	$	4,711			$	4,686

下表彙總了與保留服務的抵押貸款有關的活動：

表6.2

	三個月結束 三月三十一日，
(以百萬計)	2020				2019
按揭貸款出售並保留服務	$	260			$	177
上述貸款銷售產生的税前收益(1)	7				4
按揭服務費用(1)	3				2

(1)在按揭銀行業務中記入綜合收益報表。

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以下是與管理系統更新有關的活動摘要：

表6.3

	三個月結束 三月三十一日，
(以百萬計)	2020				2019
期初餘額	$	42.6			$	36.8
加法	2.5				2.0
收益和削減	(1.9		)		(0.4		)
減值費用	(7.7		)		(1.4		)
攤銷	(0.6		)		(0.6		)
期末餘額	$	34.9			$	36.4
公允價值，期初	$	45.0			$	41.1
公允價值，期末	34.9				40.3

管理系統更新系統的公允價值對假設的變化高度敏感，是通過利用基於市場的提前還款率、貼現率和其他假設來估算資產未來現金流的現值，這些假設是通過比較貿易信息、行業調查和使用獨立的第三方估值來確定的。提前付款速度假設的變化對管理系統更新系統的公允價值影響最大。一般來説，隨着利率下降，抵押貸款預付額因再融資活動的增加而加速，這導致管理系統更新系統的公允價值下降，而隨着利率的上升，抵押貸款預付額下降，導致管理系統更新系統的公允價值增加。公允價值的計量僅限於某一特定時間點的現有條件和使用的假設，如果在不同的時間適用這些假設，則這些假設可能不合適。

以下是管理系統更新系統公允價值對關鍵假設變化的敏感性摘要：

表6.4

(百萬美元)	3月31日 2020				十二月三十一日 2019
加權平均壽命(月)	61.2				78.9
固定預付率(年率)	14.7		%		10.6		%
貼現率	9.7		%		9.7		%
利率變動對公允價值的影響：
+0.25%	$	2			$	3
+0.50%	5				5
-0.25%	(2		)		(3		)
-0.50%	(4		)		(5		)

以上的靈敏度計算是假設的，不應被認為是對未來業績的預測。基於假設的不利變化的公允價值變化一般不能外推，因為假設變化與公允價值之間的關係可能不是線性的。此外，在本表中，特定假設中的不利變化對管理系統更新系統公允價值的影響是在不改變任何其他假設的情況下計算的，而在現實中，一個因素的變化可能導致另一個因素的變化，這可能放大或縮小變化的影響。我們有$9.2百萬截至2005年的管理系統服務中心的估價津貼2020年3月31日，與$1.5百萬在…2019年12月31日.

在進行季度商譽減值評估時，我們首先評估質量因素，以確定報告單位的公允價值是否更可能低於其賬面價值。質量因素除其他外，包括宏觀經濟條件、行業和市場考慮、各報告單位的財務業績以及其他有關實體和報告單位的具體考慮。如果我們得出報告單位的公允價值低於其賬面價值的可能性較大，則進行定量評估。如果定量評估結果

---

在報告單位的公允價值超過其賬面價值的情況下，報告單位的商譽不受損害；但是，如果報告單位的賬面價值超過公允價值，則為超額記錄減值費用，但以分配給報告單位的商譽數額為限。

在編制2020年第一季度財務報表時，我們得出的結論是，由於銀行股票估值持續下降，我們的社區銀行報告部門的公允價值很可能低於其賬面價值，這主要是由於冠狀病毒的系統性近期不確定性及其對全球經濟的全面影響，導致利率和股票估值出現前所未有的衝擊。因此，我們對所有三我們的報告單位2020年3月31日。定量分析中考慮的因素包括：(1)冠狀病毒大流行對我們的客户和業務造成的不確定性；(2)由於冠狀病毒大流行，我們對2020年年度業務計劃進行了修訂，該計劃確定了對未來一年的訂正預期和優先事項，以應對當前的市場因素，如收入增長較低和淨利差預期；(3)提高用於評估報告單位的貼現率。

這個2020年3月31日我們的社區銀行報告單位的定量評估導致超過其賬面價值的公允價值低於10%。根據定量損傷評估的結果，所述期間沒有損傷。雖然沒有受到影響，但自2019年10月上一次年度評估以來，我國社區銀行報告單位的公允價值有所下降。如果任何假設、估計或市場因素在未來發生變化，則隨着公允價值高於賬面金額的利潤率下降，未來減值的風險增加。

每年對其他無形資產進行減值測試，更經常的是，如果發生的事件或情況的變化表明賬面價值可能無法收回的話。我們在2019年完成了這項年度測試，並確定我們的其他無形資產不受損害。截至目前為止，沒有其他無形資產的減值指標。2020年3月31日.

我們主要經營租賃某些分行，辦公空間，土地和辦公設備。我們的經營租約在一年內的不同日期到期。2046並且通常包括一個或多個要更新的選項。租約續期方案的行使，完全由我們自行決定。截至2020年3月31日，我們有經營租賃使用權資產和經營租賃負債$123.8百萬和$131.1百萬分別。

我們的經營租賃協議不包含任何實質性的剩餘價值擔保或實質性限制性契約。

截至2020年3月31日，我們有一些經營租賃協議，主要用於行政辦公空間，但尚未開始。在開始時，預計這些租約將增加大約$26百萬資產使用權和其他負債。這些經營契約將於2020租賃條款6年復一年16好幾年了。

租賃費用的組成部分如下：

表8.1

	三個月結束 三月三十一日，
(百萬美元)	2020				2019
經營租賃成本	$	7			$	7
可變租賃成本	1				1
租賃費用總額	$	8			$	8

---

與租賃有關的其他資料如下：

表8.2

	三個月結束 三月三十一日，
(百萬美元)	2020				2019
為計算租賃負債所包括的數額支付的現金：
經營租賃的經營現金流	$	6			$	7
以租賃債務換取的使用權資產：
經營租賃	4				1
加權平均剩餘租約期限(年份)：
經營租賃	9.64				8.86
加權平均貼現率：
經營租賃	2.9		%		3.1		%

經營租賃負債的到期日如下：

表8.3

(以百萬計)	3月31日 2020
2020	$	19
2021	23
2022	18
2023	14
2024	13
晚年	66
租賃付款總額	153
減：估算利息	(22		)
租賃負債現值	$	131

作為出租人，我們主要在賓夕法尼亞、俄亥俄、馬裏蘭、北卡羅來納、南卡羅來納和西弗吉尼亞等市場地區為需要新設備或舊設備的客户提供商業租賃服務。與商業租賃有關的其他資料載於綜合財務報表附註4“貸款和租賃”。

---

我們評估我們對某些實體的興趣，以確定這些實體是否符合VIE的定義，以及我們是否是主要受益者，並根據我們最初持有的可變利益以及需要重新考慮的情況的變化，對實體進行合併。

鬆散VIEs

下表彙總了我們的合併財務報表中所列的資產和負債，以及與我們持有權益但不是VIE的主要受益人的未合併VIEs相關的損失的最大風險2020年3月31日和2019年12月31日.

表9.1

(以百萬計)	總資產				負債總額				最大損失風險
2020年3月31日
信託優先證券	$	1			$	66			$	—
負擔得起的住房税收抵免夥伴關係	117				47				117
其他投資	32				10				32
共計	$	150			$	123			$	149
(一九二零九年十二月三十一日)
信託優先證券	$	1			$	66			$	—
負擔得起的住房税收抵免夥伴關係	120				60				120
其他投資	33				10				33
共計	$	154			$	136			$	153

信託-優先證券

我們有一些全資信託基金，其資產、負債、權益、收入和支出不包括在我們的綜合財務報表中。成立這些信託的唯一目的，是發行租置計劃，然後將所得收益投資於我們的次級附屬債券，而該等債券以附屬債券的形式反映在我們的綜合資產負債表內。養卹金是信託公司的義務，因此，沒有在我們的綜合財務報表中合併。

有關我們的租置計劃的額外資料，請參閲借款腳註。下表提供了截至目前為止，我們對非合併子公司的投資摘要。2020年3月31日:

表9.2

(以百萬計)	對未合併子公司的投資
F.N.B.法定信託II	$	22
亞德金谷法定信託I	25
FNB金融服務資本信託I	25
共計	$	72

每一次發行的次級附屬債券的利率等於相應的TPS分配利率。我們有權隨時或不時延遲支付有關債券的利息，但延展期不得超過有關債權證的規定到期日。在任何這樣的延長期內，對租置計劃的分配也將被推遲，我們支付普通股股利的能力將受到限制。

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定期現金付款和在清算或贖回與TPS有關的付款由我們擔保的範圍內的資金由信託。擔保書與次級次級債務一樣，在償付我們所有債務的權利上，把下級和下級列在一起。擔保書並沒有限制我們可能承擔的額外債務的數額。

負擔得起的住房税收抵免夥伴關係

根據“國內收入法典”第42條，我們作為有限合夥人在各種夥伴關係中進行股權投資，利用LIHTC贊助負擔得起的住房項目。這些投資的目的是支持與“社區再投資法”有關的舉措，同時獲得令人滿意的回報。這些LIHTC合作伙伴關係的活動包括開發和運營多家庭住房，出租給符合條件的住宅租户。這些夥伴關係一般位於我們有銀行業務並符合VIE定義的社區；然而，我們不是這些實體的主要受益者，因為普通合夥人或管理成員有權指導對實體經濟業績影響最大的活動，並有義務吸收超出我們自身股權投資的損失。我們將對LIHTC合作伙伴關係的投資記錄為其他資產的一部分。

我們採用比例攤銷法，佔我們在LIHTC合作伙伴關係中的大部分投資。不符合比例攤銷法要求的投資用權益法確認。按比例攤銷法與投資有關的攤銷按淨額入賬，作為合併損益表中提供的所得税的一部分，而與權益法下的投資有關的沖銷和損失則計入非利息費用。

下表列出了我們負擔得起的住房、税收抵免投資和相關的無資金承諾的餘額：

表9.3

(以百萬計)	3月31日 2020				十二月三十一日 2019
按比例攤銷其他資產的投資	$	66			$	55
其他資產中包括的權益法投資	4				5
其他資產中包括的LIHTC投資總額	$	70			$	60
未供資的LIHTC承付款	$	47			$	60

下表概述了這些LIHTC投資對我們的綜合收入報表中具體細列項目的影響：

表9.4

	三個月結束 三月三十一日，
(以百萬計)	2020				2019
非利息收入：
權益法下税收抵免投資的攤銷，扣除税收利益	$	—			$	—
所得税規定：
比例法下LIHTC投資的攤銷	$	3			$	2
低收入住房税收抵免	(3		)		(2		)
與税收抵免投資有關的其他税收優惠	(1		)		—
所得税準備金總額	$	(1	)		$	—

其他投資

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以下為短期借款摘要：

表10.1

(以百萬計)	3月31日 2020				十二月三十一日 2019
根據回購協議出售的證券	$	261			$	278
聯邦住房貸款銀行墊款	2,055				2,255
購買的聯邦資金	1,020				575
附屬筆記	107				108
短期借款總額	$	3,443			$	3,216

原到期期限在一年或一年以下的借款被歸類為短期借款.根據回購協議出售的證券由客户回購協議組成，客户回購協議是大商業客户利用第二天到期日賺取利息的清倉賬户。證券向這些客户的質押金額至少等於未清餘額。截至目前為止，我們還沒有任何短期FHLB貸款，其隔夜期限也未到期。2020年3月31日或2019年12月31日。在…2020年3月31日, $1.7十億，或80.5%在短期FHLB貸款中，墊款被轉換為固定利率，期限從2020年到2024年不等。這與$1.5十億，或64.5%，截至2019年12月31日.

以下為長期借款摘要：

表10.2

(以百萬計)	3月31日 2020				十二月三十一日 2019
聯邦住房貸款銀行墊款	$	930			$	935
高級音符	298				—
附屬筆記	90				90
次級次級債務	66				66
其他次級債務	249				249
長期借款總額	$	1,633			$	1,340

我們的銀行附屬公司在$8.1十億，其中$3.0十億截至.2020年3月31日。這些墊款是以住宅按揭貸款抵押貸款、房屋權益信貸額度、商業地產及fhlb股票作擔保，並計劃在年內定期到期。2022。長期墊款的實際利率從1.09%到2.71%為三結束的幾個月2020年3月31日和1.62%到2.71%截止年度2019年12月31日.

在2020年第一季度，我們完成了發行債券的發行。$300百萬2023年到期的高級債券本金總額。在扣除承銷折扣及佣金及發行成本後，債券發行的淨收益為$297.9百萬。這些收益用於一般公司用途，包括控股公司一級的投資、支持FNBPA增長的資本、回購我們的普通股和為未償債務再融資。

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下表提供了與我們的高級債務和其他次級債務有關的信息。2020年3月31日。這些債券發行是固定利率的，但2019年的債券發行除外，2024年2月14日後的債券發行為固定浮動利率，屆時浮動利率為libor+。240基點. 在監管資本方面，附屬票據有資格作為二級資本處理。

表10.3

(百萬美元)	已發行本金總額				淨收益(2)				承載價值				規定到期日		利息 率
2.20%高級債券應於2023年2月24日到期	$	300			$	298			$	298			2/24/2023		2.20	%
4.95%固定利率至浮動利率附屬債券到期日期2029年	120				118				118				2/14/2029		4.95	%
4.875%附屬債券應於2025年到期	100				98				99				10/2/2025		4.88	%
7.625%附屬債券應於2023年8月12日到期 (1)	38				46				32				8/12/2023		7.63	%
共計	$	558			$	560			$	547

⁽¹⁾ 從YDKN假定，並在收購時調整為公允價值。

⁽²⁾ 扣除承保折扣、佣金和提供費用後。對於YDKN承擔的債務，這是收購時債務的公允價值。

次級次級債務是由FNB發行的與我們未合併的子公司信託(統稱信託基金)有關的債務證券組成，這些信託是未合併的可變利息實體，並被列入長期借款的綜合資產負債表。由於第三方投資者是主要受益者，因此信託基金不合並在我們的財務報表中。我們將發行給信託基金的次級次級債務的分配記為利息費用。

下表提供了與信託基金有關的信息。2020年3月31日:

表10.4

(百萬美元)	信託 首選 證券				共同 證券				小三 從屬 債務				明示 成熟期 日期		利率			速率復位因子
F.N.B.法定信託II	$	22			$	1			$	22			6/15/2036		2.39	%		倫敦銀行間同業拆借利率(Libor)+165個成品率基準點(Bps)
亞德金谷法定信託I	25				1				22				12/15/2037		2.06	%		Libor+132
FNB金融服務資本信託I	25				1				22				9/30/2035		2.83	%		Libor+146
共計	$	72			$	3			$	66

由於我們的業務運作和經濟狀況，我們面臨着某些風險。我們主要通過管理我們的核心業務活動來管理我們對各種業務和操作風險的敞口。我們管理經濟風險，包括利率風險，主要是通過管理我們的資產和負債的數量、來源和持續時間，並使用衍生工具。衍生工具被用來減少利率變化對淨收入和現金流量的影響。我們還使用衍生工具為我們的客户進行交易提供便利。

所有衍生工具均以公允價值在綜合資產負債表內進行，並沒有考慮到我們與其他金融機構的整體淨結算安排所帶來的影響。信用風險包括在確定衍生品的估計公允價值中。衍生資產在其他資產的綜合資產負債表中列報，衍生負債在其他負債的綜合資產負債表中報告。公允價值的變化在收益中確認，但與指定為現金流量套期保值關係一部分的衍生工具有關的某些變化除外。

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下表列出綜合資產負債表內沒有抵銷的衍生資產及衍生負債的名義款額及公允價值總額：

表11.1

	2020年3月31日												(一九二零九年十二月三十一日)
	概念				公允價值								概念				公允價值
(以百萬計)	金額				資產				責任				金額				資產				責任
總衍生產品
在符合總淨結算安排的情況下：
利率合約-指定	$	1,855			$	4			$	—			$	1,655			$	1			$	—
利率掉期-未指定	3,929				—				43				3,640				—				23
須受總淨結算安排規限的總額	5,784				4				43				5,295				1				23
不受總淨結算安排規限：
利率掉期-未指定	3,929				391				—				3,640				149				1
利率鎖定承諾-未指定	325				11				—				163				3				—
遠期交付承諾-未指定	336				—				6				195				1				1
信用風險合同-未指定	274				—				1				265				—				—
合計不受總淨結算安排規限	4,864				402				7				4,263				153				2
共計	$	10,648			$	406			$	50			$	9,558			$	154			$	25

某些衍生品交易所已經頒佈了一項規則修改，這實際上導致了對某些衍生品合約的變更保證金支付的法律定性為對衍生品、標價敞口的結算，而不是抵押品。 因此，我們改變了對某些衍生品的報告，以記錄通過這些交易所結算的交易的變動幅度。衍生品敞口的日常結算不會改變或重新設定票據的合同條款。

GAAP下指定為套期保值工具的衍生品

利率合約。我們簽訂了利率衍生協議，以修改某些商業貸款的利率特徵，我們的某些FHLB從可變利率提高到固定利率，以減少市場利率變化對未來現金流量變化的影響。這些協議被指定為現金流量套期保值，以對衝預期未來現金流多變性的風險敞口。衍生產品的損益，包括任何無效收益，最初作為其他綜合收入的一個組成部分報告，然後在預測的交易影響收益時，將其重新歸類為與預測交易相關的同一項目的收益。2019年以前，收益或虧損的任何無效部分立即在收益中報告。

下表顯示從累積的其他綜合收入中重新分類的數額：

表11.2

	衍生產品在OCI中確認的收益(損失)金額								收益(損失)的位置從AOCI重新分類為收益		收益(損失)額從AOCI重新歸類為收入
	三個月結束 三月三十一日，										三個月結束 三月三十一日，
(以百萬計)	2020				2019						2020				2019
現金流量套期保值關係中的衍生產品：
主要利率合約	$	(45	)		$	(8	)		利息收入(費用)		$	(1	)		$	1

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下表為現金流動套期保值關係合併損益表確認的損益：

表11.3

	三個月到3月31日，
	2020								2019
(以百萬計)	利息收入-貸款和租賃				利息開支-短期借款				利息收入-貸款和租賃				利息開支-短期借款
收入和費用綜合報表中列出的收入和支出項目總額(現金流量套期保值的影響包括在這些細列項目中)	$	266			$	14			$	269			$	26
現金流量套期保值的影響：
現金流量套期保值關係的再分配收益(損失)	—				—				—				—
成本-合同-再優惠利率合同	—				—				—				—
再將收益(損失)額重新分類為純收入	—				(1		)		—				1
再將收益(損失)從AOCI重新歸類為收入 一種預測的交易不再可能發生的結果 再轉制	—				—				—				—

截至2020年3月31日，預測利息現金流對衝的最長時間是：4.6好幾年了。在十二個月隨後2020年3月31日，我們預計將從AOCI目前報告的淨衍生產品損失中重新分類。$18.8百萬 ($14.6百萬與對衝貸款的利息和FHLB墊款有關。此金額可能與實際確認的金額不同，這是由於利率的變化、取消套期保值和在以下日期之後添加其他對衝工具而產生的。2020年3月31日.

有不衍生工具損益的組成部分不包括在與這些現金流對衝相關的套期保值有效性評估之外。同時，在三結束的幾個月2020年3月31日和2019，有不現金流量對衝衍生品的損益被重新歸類為收益，因為最初預測的交易很可能不會發生。

根據公認會計原則未指定為套期保值工具的衍生品

有關利率掉期、利率鎖定承諾、遠期交割承諾及信貸風險合約的描述，可參閲本署合併財務報表附註14“衍生工具及對衝活動”。2019年表格10-K年度報告向證券交易委員會提交2020年2月27日.

與貸款客户和交易對手簽訂的利率互換協議按公允價值在合併資產負債表上的其他資產和其他負債中報告，由此產生的任何損益記在當期收益中，作為其他收入或其他費用。

以名義金額出售的風險參與協議$215.7百萬截至2020年3月31日剩下的條款從三個月到二十年。根據這些協議，如果客户不履行與第三方簽訂的某些衍生品互換合同的義務，我們的最大風險將是：$0.6百萬在…2020年3月31日和$0.3百萬在…2019年12月31日。買賣風險參與協議的公允價值如下：$0.2百萬和$0.6百萬分別在2020年3月31日和$0.1百萬和$0.3百萬，分別在2019年12月31日.

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下表列出某些衍生金融工具對合並收入報表的影響：

表11.4

			三個月結束 三月三十一日，
(以百萬計)	收入地點合併報表		2020				2019
利率掉期	非利息收入-其他		$	—			$	—
利率鎖定承諾	按揭銀行業務		—				—
遠期交貨合同	按揭銀行業務		(1		)		(1		)
信用風險合同	非利息收入-其他		—				—

交易對手信用風險

我們是與我們的大多數掉期衍生交易商交易對手掌握淨結算安排的一方。抵押品，通常是有價證券和/或現金，在FNB和我們的交易對手之間進行交換，通常受到門檻和轉移下限的限制。對於需要中央結算的掉期交易，我們將現金郵寄給我們的清算機構。抵押品頭寸每天結算或估值，並對我們所收到和認捐的金額作出適當調整，以保持這些交易的適當擔保。

某些主淨結算協議載有一些條款，如果違反這些規定，可能導致交易對手要求立即結算，或要求根據衍生工具提供充分的擔保。如果我們違反了與我們的衍生對手方的協議，我們將被要求以終止價值來清償我們根據這些協議所承擔的義務，並被要求支付額外的費用。$0.3百萬和$0.1百萬截至2020年3月31日和2019年12月31日分別超過先前作為擔保品向有關對手方提交的數額。

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下表列出了綜合資產負債表中提出的衍生資產和衍生負債淨額與一旦抵消的淨額之間的對賬情況：

表11.5

					不相抵的金額 合併資產負債表
(以百萬計)	淨金額 提出 合併餘額 薄片				金融 儀器				現金 抵押品				網 金額
2020年3月31日
衍生資產
利率合約：
指定	$	4			$	1			$	3			$	—
共計	$	4			$	1			$	3			$	—

衍生負債
利率合約：
未指定	$	43			$	41			$	2			$	—
共計	$	43			$	41			$	2			$	—

(一九二零九年十二月三十一日)
衍生資產
利率合約：
指定	$	1			$	1			$	—			$	—
共計	$	1			$	1			$	—			$	—

衍生負債
利率合約：
未指定	$	23			$	23			$	—			$	—
共計	$	23			$	23			$	—			$	—

我們承諾提供超出綜合資產負債表所述數額的信用證和備用信用證，這些信用證涉及某些信貸風險因素。在客户不履行義務的情況下，我們面臨信用損失的風險是由這些票據的合同金額所代表的。與提供信貸和備用信用證的承諾有關的信貸風險基本上與向客户提供貸款和租賃所涉及的風險相同，並受制於正常的信貸政策。由於這些承付款中有許多是在未動用的情況下到期的，因此承付款總額不一定代表未來所需現金流量。

以下是表外信用風險信息摘要：

表12.1

(以百萬計)	3月31日 2020				十二月三十一日 2019
提供信貸的承諾	$	8,513			$	8,089
備用信用證	153				150

在…2020年3月31日，資助68.0%提供信貸的承諾取決於客户的財務狀況。我們有能力酌情撤回這些承諾。承付款一般有固定期限。

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日期或其他終止條款，並可能要求支付費用。根據管理層對客户的信用評估，抵押品可能被認為是必要的。擔保品要求各不相同，可能包括應收賬款、存貨、財產、廠房和設備以及創收的商業財產。

備用信用證是由我們發出的有條件的承諾，可能需要在未來的日期付款。透過檢討我們的投資組合的歷史表現，我們會積極監察簽發信用證所涉及的信貸風險。

我們記錄了一個非無條件取消的AULC$13.9百萬在…2020年3月31日，這包括在綜合資產負債表的其他負債中。

除上述承諾外，FNB金融服務有限公司(一家全資金融子公司)發行的附屬票據，完全和無條件地由FNB擔保。這些附屬説明包括在附註10的短期借款和長期借款摘要中.

其他法律程序

在正常的業務過程中，我們可以在法律程序中對另一方或另一方提出索賠，我們通常被指定為待決和可能採取的法律行動的被告或當事人。此外，作為受監管的實體，我們受到政府和監管機構的審查、信息收集請求，並可能受到調查和訴訟程序(包括正式和非正式的)。這種受到威脅的索賠、訴訟、調查、管理和行政程序通常涉及被認為是正常商業行為附帶的事項。可在許多這類法律訴訟中提出重大金錢損害索賠，而在監管事項中則可要求賠償、歸還、處罰和(或)其他補救行動或制裁。在這種情況下，如果我們確定我們有優秀的防禦能力，我們就會採取積極的防禦措施。不過，如果管理層在諮詢律師的意見後，決定解決一項事宜符合我們公司及股東的最佳利益，我們可以這樣做。鑑於這類事項的複雜性以及其中每一事項中所涉及的特定事實和情況，本來就很難預測這些事項的最終結果。然而，根據目前的知識和理解，以及律師的諮詢意見，我們認為，這些事項可能產生的判決、制裁、和解或命令(無論是單獨的，還是在實施適用的準備金和保險保險後)不會對我們的財務狀況或流動性產生重大的不利影響，儘管它們可能對某一時期的淨收入產生重大影響。

鑑於訴訟結果以及政府和監管事項的結果固有的不可預測性，特別是在以下情況下：(一)所要求的損害賠償不確定；(二)訴訟處於早期階段；或(三)這些事項涉及新的法律理論或大量當事方，當然，在訴訟的時間或最終解決以及政府和監管事項方面存在相當大的不確定性，包括可能最終損失、罰款、罰款、商業或與每一此類事項有關的不利聲譽影響(如果有的話)。根據適用的會計準則，我們為訴訟、政府和監管事項確定應計項目，當這些事項進入一個階段時，這些事項會出現可能的和可合理估計的或有損失。在這種情況下，可能會發生超過任何應計數額的損失。我們將繼續監測可能影響應計數額的事態發展，並酌情調整應計數額。如果有關的損失應急既不可能又不能合理估計，我們不確定應計數額，而且將繼續監測任何事態發展，使損失應急既可能又合理地估計。我們認為，我們的法律程序應計款項是適當的，總的來説，對我們的綜合財務狀況並不重要，儘管未來的應計項目可能對某一時期的淨收入產生重大影響。

限制性股票

我們根據我們的激勵薪酬計劃(計劃)向關鍵員工發放限制性股票獎勵。我們在此計劃下頒發基於時間的獎勵和基於績效的獎勵，這兩個獎項都是基於三-年歸屬期。基於時間的獎勵的授予日期公允價值等於授予日的普通股價格。公允價值的表現為基礎的獎勵是基於蒙特卡羅模擬估值，我們的普通股的授予日期。這種估值所使用的假設包括股票價格波動、無風險利率和股息收益率.我們發佈了571,932基於績效的受限股票單位在三結束的幾個月2020年3月31日。在此期間，我們沒有發行任何限制性股票。三結束的幾個月2019年3月31日。截至2020年3月31日，我們有足夠的時間1,618,526根據本計劃發行的普通股股份。

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未獲限制的股票單位獎勵有資格獲得現金紅利或股利等價物，這些股利或等價物最終用於購買更多股票，如果未完成必要的服務期限或未達到規定的業績標準，則可予以沒收。這些裁決須在退休、死亡、殘疾或在裁決協議所界定的控制權發生變化時作出某些加速歸屬的規定。

下表彙總了在所述期間與限制性庫存單位有關的活動：

表13.1

	三個月到3月31日，
	2020							2019
	單位			加權 平均 格蘭特 單價 分享				單位			加權 平均 格蘭特 單價 分享
期初未繳單位	2,858,357			$	12.56			2,556,174			$	13.51
獲批	1,988,225			6.95				—			—
既得利益	(1,717	)		14.15				(295,616	)		13.28
沒收/過期	(11,362	)		12.85				(10,442	)		13.66
股息再投資	39,865			8.57				22,701			11.91
期末未繳單位	4,873,368			10.23				2,272,817			13.52

下表提供了與限制性庫存單位有關的某些信息：

表13.2

(以百萬計)	三個月結束 三月三十一日，
	2020				2019
股票補償費用	$	8			$	2
與股票補償費用有關的税收優惠	2				—
歸屬單位的公允價值	—				3

截至2020年3月31日，有$19.2百萬與未歸屬的限制性股票單位有關的未確認補償費用，包括$1.5百萬則須根據該計劃在退休後立即歸屬的規定，加快轉歸。以股票為基礎的補償費用增加$6.4百萬，或271%，與第一四分之一2019由於從第二季度到第一季度，我們的年度股票贈款的時間發生了變化。此外，我們還改變了2020年某些獎勵的退休歸屬規定，從而加快了補助金日期費用的確認。這些獎勵在三年服務期完成或在三年期間內符合指定的表現準則後才會發放。

受限制股票單位的組成2020年3月31日如下：

表13.3

(百萬美元)	服務- 基 單位				表現- 基 單位				共計
無限制股票單位	3,352,088				1,521,280				4,873,368
未確認的補償費用	$	15			$	4			$	19
內在價值	$	25			$	11			$	36
加權平均剩餘壽命(以年份為單位)	2.22				1.72				2.06

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股票期權

所有未清償的股票期權都是從收購中假定的，並已完全歸屬。在我們的收購完成後，被收購公司發行的所有未償股票期權都被轉換為等價的FNB股票期權。我們發行國庫股票或授權但未發行的股票，以滿足行使的股票期權。

截至2020年3月31日，我們有231,646已發行並可按每股加權平均行使價格行使的股票期權$8.22，與422,501已發行並可按每股加權平均行使價格行使的股票期權$8.00截至2019年3月31日.

已發行和可行使股票期權的內在價值2020年3月31日曾.$0.1百萬。總內在價值是指標的股票的公允價值超過期權行使價格的數額。

所得税費用

聯邦和州所得税費用、法定税率和實際有效税率包括：

表14.1

	三個月結束 三月三十一日，
(以百萬計)	2020				2019
當期所得税：
聯邦税	$	7			$	18
州税	2				2
當期所得税總額	9				20
遞延所得税：
聯邦税	2				2
州税	—				—
遞延所得税總額	2				2
所得税總額	$	11			$	22
法定税率	21.0		%		21.0		%
有效税率	18.8		%		19.3		%

有效税率三結束的幾個月2020年3月31日和2019年3月31日低於法定税率21%，原因是投資和貸款免税收入、税收抵免和BOLI收入帶來的税收優惠。較低的實際税率第一四分之一2020主要原因是税前收入水平較低。

遞延所得税

遞延所得税反映了為財務報告目的和税務目的的資產和負債賬面數之間的臨時差額所產生的税收淨額。遞延税資產和負債是根據將適用於預計收回或支付臨時差額年份的已頒佈税率來衡量的。遞延税資產淨額$32.1百萬和$25.1百萬在…2020年3月31日和2019年12月31日分別。

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下表按構成部分列出税後AOCI的變化情況：

表15.1

(以百萬計)	未實現 淨虧損 債務證券 可得 出售				未實現 淨收益 (損失) 導數 儀器				未被承認 養卹金和 退休 義務				共計
截至2020年3月31日止的三個月
期初餘額	$	11			$	(18	)		$	(58	)		$	(65	)
改敍前其他綜合(損失)收入	53				(35		)		1				19
從AOCI重新分類的金額	—				1				—				1
當期其他綜合(損失)收入淨額	53				(34		)		1				20
期末餘額	$	64			$	(52	)		$	(57	)		$	(45	)

從AOCI重新分類的與債務證券AFS有關的數額列入綜合收入報表的證券淨收益，而從AOCI重新分類的與衍生工具有關的數額則列入貸款利息收入和綜合收入報表的租約。

從AOCI重新分類的與債務證券、AFS和衍生工具重新分類的税額(福利)支出數額列入綜合收入報表的所得税中。

普通股的基本收益除以普通股股東可獲得的淨收益除以普通股已發行股份的加權平均數量，再除以限制性股票的未歸屬股份。

普通股攤薄收益的計算方法是，將普通股股東可獲得的淨收益除以已發行普通股的加權平均股份數，並根據可用於股票期權和限制性股票的潛在普通股的稀釋效應進行調整，並採用國庫股票法計算。2019年稀釋加權平均普通股也作了調整，以適應可發行認股權證的潛在普通股的稀釋效應，這些認股權證在2019年期間全部被行使或沒收。只有當這種調整稀釋普通股每股收益時，才對已發行普通股的加權平均股份數作出調整。

下表列出了每股基本收益和稀釋收益的計算情況：

表16.1

	三個月結束 三月三十一日，
(百萬美元，但每股數據除外)	2020				2019
淨收益	$	47			$	94
減：優先股股利	2				2
可供普通股股東使用的淨收入	$	45			$	92
基本加權平均普通股	324,247,710				324,640,715
稀釋股票期權、認股權證和限制性股票的淨效應	1,797,472				1,188,119
稀釋加權平均普通股	326,045,182				325,828,834
普通股收益：
基本	$	0.14			$	0.28
稀釋	$	0.14			$	0.28

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下表顯示上述計算中不包括的平均份額，因為它們的效果將是反稀釋的：

表16.2

	三個月結束 三月三十一日，
	2020			2019
每股攤薄收益不包括在內的平均股份	450			189

以下是補充現金流量信息摘要：

表17.1

	三個月結束 三月三十一日，
	2020				2019
(以百萬計)
存款及其他借款的利息	$	75			$	77
向其他擁有的房地產轉讓貸款	1				2

我們在三報告部分：社區銀行、財富管理和保險。

•	社區銀行部門提供商業和消費銀行服務。商業銀行解決方案包括企業銀行、小企業銀行、投資房地產融資、商業信貸、資本市場和租賃融資。消費銀行產品和服務包括存款產品、抵押貸款、消費者貸款和一整套移動和在線銀行服務。

•	財富管理部門提供廣泛的個人和公司信託服務，包括對死者和信託財產的管理。此外，它還提供各種替代產品，包括證券經紀和投資諮詢服務、共同基金和年金。

•	保險部門包括一家全面服務的保險公司，通過主要運營商提供所有種類的商業和個人保險。保險部門還包括一家再保險公司。

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下表提供了FNB這些部門的財務信息。在標題“母公司和其他”下提供的信息是指不被認為是FNB的可報告部門和/或一般業務費用的業務，包括母公司、其他非銀行子公司以及與合併財務報表進行對賬的沖銷和調整。

表18.1

(以百萬計)	社區 銀行業務				財富 管理				保險				家長及 其他				合併
截至2020年3月31日止的三個月
利息收入	$	306			$	—			$	—			$	—			$	306
利息費用	68				—				—				6				74
淨利息收入	238				—				—				(6		)		232
信貸損失準備金	48				—				—				—				48
非利息收入	52				13				6				(2		)		69
非利息費用(1)	176				10				5				1				192
無形資產攤銷	3				—				—				—				3
所得税費用(福利)	12				1				—				(2		)		11
淨收入(損失)	51				2				1				(7		)		47
總資產	34,933				34				36				46				35,049
無形資產共計	2,288				9				29				—				2,326
截至2019年3月31日止的三個月
利息收入	$	310			$	—			$	—			$	—			$	310
利息費用	76				—				—				3				79
淨利息收入	234				—				—				(3		)		231
信貸損失準備金	14				—				—				—				14
非利息收入	51				11				5				(2		)		65
非利息費用(1)	147				9				4				2				162
無形資產攤銷	4				—				—				—				4
所得税費用(福利)	23				—				—				(1		)		22
淨收入(損失)	97				2				1				(6		)		94
總資產	33,598				27				25				45				33,695
無形資產共計	2,301				10				19				—				2,330

(1)不包括單獨列報的無形資產攤銷。

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參見附註24“公允價值計量”-包括在我們的財務報表中的合併財務報表2019年表格10-K年度報告向證券交易委員會提交2020年2月27日關於按公允價值按經常性和非經常性計量的資產和負債附加估值方法的説明。

下表列出按公允價值定期計量的資產和負債餘額：

表19.1

(以百萬計)	一級				二級				三級				共計
2020年3月31日
按公允價值計量的資產
可供出售的債務證券
美國政府機構	$	—			$	139			$	—			$	139
美國政府資助的實體	—				203				—				203
住宅按揭證券：
代理按揭證券	—				1,269				—				1,269
代理抵押貸款義務	—				1,175				—				1,175
商業按揭證券	—				398				—				398
美國各州和政治分區(市級)	—				8				—				8
其他債務證券	—				2				—				2
可供出售的債務證券共計	—				3,194				—				3,194
為出售而持有的貸款	—				68				—				68
衍生金融工具
交易	—				391				—				391
非交易	—				4				11				15
衍生金融工具總額	—				395				11				406
按公允價值定期計量的資產總額	$	—			$	3,657			$	11			$	3,668
按公允價值計量的負債
衍生金融工具
交易	$	—			$	43			$	—			$	43
非交易	—				7				—				7
衍生金融工具總額	—				50				—				50
按公允價值定期計量的負債總額	$	—			$	50			$	—			$	50

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(以百萬計)	一級				二級				三級				共計
(一九二零九年十二月三十一日)
按公允價值計量的資產
可供出售的債務證券
美國政府機構	$	—			$	151			$	—			$	151
美國政府資助的實體	—				226				—				226
住宅按揭證券：
代理按揭證券	—				1,314				—				1,314
代理抵押貸款義務	—				1,240				—				1,240
商業按揭證券	—				345				—				345
美國各州和政治分區(市級)	—				11				—				11
其他債務證券	—				2				—				2
可供出售的債務證券共計	—				3,289				—				3,289
為出售而持有的貸款	—				41				—				41
衍生金融工具
交易	—				149				—				149
非交易	—				2				3				5
衍生金融工具總額	—				151				3				154
按公允價值定期計量的資產總額	$	—			$	3,481			$	3			$	3,484
按公允價值計量的負債
衍生金融工具
交易	$	—			$	24			$	—			$	24
非交易	—				1				—				1
衍生金融工具總額	—				25				—				25
按公允價值定期計量的負債總額	$	—			$	25			$	—			$	25

下表提供了關於按公允價值定期計量的資產的額外資料，我們已利用三級投入來確定公允價值：

表19.2 

(以百萬計)		利息 率 鎖 承諾				共計
截至2020年3月31日止的三個月
期初餘額		$	3			$	3
採購、發行、銷售和結算：
發行		11				11
安置點		(3		)		(3		)
期末餘額		$	11			$	11
截至二零一零九年十二月三十一日止的年度
期初餘額		$	1			$	1
採購、發行、銷售和結算：
發行		3				3
安置點		(1		)		(1		)
期末餘額		$	3			$	3

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我們每季度審查公允價值等級分類。估值屬性可觀察性的變化可能導致某些金融資產或負債的重新分類。這類改敍報告為在發生變化的期初按公允價值轉入/轉出等級3。有不第一個層次級別之間的資產或負債轉移三幾個月2020或2019.

我們不時以公允價值來衡量某些資產.這些公允價值的調整通常是由於採用了成本或公允價值較低的會計或個人資產減記的結果。用於計量這些公允價值調整的估值方法在“財務報表”綜合財務報表附註24“公允價值計量”中作了説明2019年表格10-K年度報告. 對於資產負債表日仍按非經常性公允價值計量的資產，下表提供了相關資產或投資組合的等級和公允價值：

表19.3

(以百萬計)	一級				二級				三級				共計
2020年3月31日
附擔保物貸款	$	—			$	—			$	8			$	8
其他擁有的房地產	—				—				8				8
其他資產-SBA服務資產	—				—				3				3
其他資產-管理系統服務	—				—				33				33
(一九二零九年十二月三十一日)
減值貸款	$	—			$	—			$	5			$	5
其他擁有的房地產	—				—				4				4
其他資產-SBA服務資產	—				—				3				3
其他資產-管理系統服務	—				—				30				30

上表中的所有公允價值數額基本上都是在三已結束的月或12個月2020年3月31日和2019年12月31日分別。因此，所提供的公允價值信息不一定是該期間結束時提供的。在非經常性基礎上按公允價值計量的管理系統資源$42.6百萬有價值津貼$7.7百萬，帶來2020年3月31日承載價值$33.4百萬。估價津貼包括撥備費用$7.7百萬的收入中包括三結束的幾個月2020年3月31日.

在非經常性基礎上按公允價值計算或重新計量的附屬貸款三結束的幾個月2020年3月31日有.的承載量.$7.6百萬，其中包括分配的acl為$5.7百萬。ACL包括一項適用於本期公允價值計量的規定。$2.8百萬的信貸損失準備金三結束的幾個月2020年3月31日.

奧利奧，其攜帶量為$8.6百萬寫成$7.8百萬的損失$0.8百萬的收入中。三結束的幾個月2020年3月31日.

金融工具的公允價值

參見附註24“公允價值計量”-包括在我們的財務報表中的合併財務報表2019年表格10-K年度報告向證券交易委員會提交2020年2月27日説明用於估計每一金融工具的公允價值的方法和假設。

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我們的金融工具的公允價值如下：

表19.4

									公允價值計量
(以百萬計)	載運 金額				公平 成品率				一級				二級				三級
2020年3月31日
金融資產
現金和現金等價物	$	564			$	564			$	564			$	—			$	—
可供出售的債務證券	3,194				3,194				—				3,194				—
持有至到期日的債務證券	3,179				3,264				—				3,264				—
貸款和租賃淨額，包括為出售而持有的貸款	23,610				23,538				—				68				23,470
還貸權	38				38				—				—				38
衍生資產	406				406				—				395				11
應計未收利息	88				88				88				—				—
金融負債
存款	24,746				24,797				20,184				4,613				—
短期借款	3,443				3,450				3,450				—				—
長期借款	1,633				1,620				—				—				1,620
衍生負債	50				50				—				50				—
應付應計利息	19				19				19				—				—
(一九二零九年十二月三十一日)
金融資產
現金和現金等價物	$	599			$	599			$	599			$	—			$	—
可供出售的債務證券	3,289				3,289				—				3,289				—
持有至到期日的債務證券	3,275				3,305				—				3,305				—
貸款和租賃淨額，包括為出售而持有的貸款	23,144				22,930				—				41				22,889
還貸權	46				48				—				—				48
衍生資產	154				154				—				151				3
應計未收利息	109				109				109				—				—
金融負債
存款	24,786				24,797				20,058				4,739				—
短期借款	3,216				3,219				3,219				—				—
長期借款	1,340				1,355				—				—				1,355
衍生負債	25				25				—				25				—
應付應計利息	21				21				21				—				—

工資支票保護計劃活動

“關愛法”包括$349十億金融機構利用公私夥伴關係通過小額信貸管理局發放的貸款。國會於2020年4月23日通過了“工資支票保護計劃和加強醫療保健法”(PPP/HCEA法案)，並於2020年4月24日簽署成為法律。“PPP/HCEA法”授權增加一項$310十億根據“公私夥伴關係貸款照料法”提供資金。

如果收益按照公私夥伴關係的要求用於工資和其他允許用途，則公私夥伴關係貸款可以全部或部分免除。這些貸款的利率是固定的。1.00%還有一項兩年，如果不被原諒，則全部或部分。第一次付款被推遲六個月貸款。貸款是100%由SBA擔保。SBA向原發銀行支付處理費用，範圍從1%到5%，根據貸款的規模。這項費用在利息上得到確認。

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有效收益率法下貸款合同期限內的收益。此外，聯邦預算預算實施了參與公私夥伴關係的金融機構可利用的公私夥伴關係基金。我們繼續探索與利用PPPLF有關的備選方案。

截至2020年5月5日，我們處理的數量超過18,000公私夥伴關係在不同供資階段的應用$2.6十億。根據2020年3月31日的數據，購買力平價活動大約相當於11%貸款和租賃總額。

•	我們的業務、財務業績和資產負債表價值受到商業和經濟環境的影響，包括但不限於：(一)美國和全球金融市場的發展；(二)美國聯邦預算委員會、UST、OCC和其他政府機構的行動，特別是那些影響貨幣供應、市場利率或以其他方式影響金融服務業商業活動的行動；(三)當前美國經濟環境的減緩或逆轉；(四)美國或其全球貿易夥伴的關税或其他貿易政策的影響。

•	業務和經營結果受到我們識別和有效管理業務固有風險的能力的影響，包括酌情通過有效使用系統和控制、第三方保險、衍生品和資本管理技術，以及滿足不斷變化的監管資本和流動性標準。

•	競爭可能對客户的獲取、增長和保留產生影響，對信用利差、存款收集和產品定價產生影響，從而影響市場份額、存款和收入。我們預測並繼續應對技術變化的能力也會影響我們滿足客户需求和滿足競爭需求的能力。

•	商業和業務成果還可能受到廣泛的自然災害和其他災害、流行病、混亂、恐怖活動、系統故障、安全破壞、重大政治事件、網絡攻擊或國際敵對行動的影響，具體影響到經濟和金融市場，或具體影響到我們或我們的對手方。

•	法律、監管和會計方面的發展可能會對我們經營和發展業務的能力、財務狀況、經營結果、競爭地位和聲譽產生影響。聲譽影響可能影響業務的產生和保留、流動性、資金以及吸引和保留管理的能力。這些發展可包括：

◦	美國總統政府或立法和監管改革帶來的變化，包括影響金融服務業監督、消費者保護、養老金、破產和其他行業方面的變化，以及會計政策和原則的變化。

◦	關於銀行資本和流動性標準的法規的修改。

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◦	對法律訴訟或其他索賠、規章和其他政府調查或其他調查的不利解決。這些事項可能導致金錢判決或和解或其他補救辦法，包括罰款、罰款、歸還或改變我們的商業慣例，以及額外的開支和擔保品費用，並可能對FNB造成名譽損害。

◦	監管審查和監督過程的結果，包括我們未能滿足聯邦銀行監管機構或其他政府機構的要求。

◦	對我們的財務狀況、經營結果、財務披露和未來業務戰略的影響與實施新的FASB ASU 2016-13金融工具-信用損失通常被稱為“當前預期信用損失”標準，或CECL。

•	冠狀病毒大流行以及為應對冠狀病毒而採取的管制和政府行動，導致金融市場、國家和地方經濟狀況嚴重惡化和中斷，失業率達到創紀錄水平，除其他外，可能對我們的業務、財務狀況、業務或流動性的結果，或對我們的管理、僱員、客户和關鍵供應商和供應商產生重大影響。

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•	總收入3.012億美元，與2.96億美元...1.7%.

•	可供普通股股東使用的淨收入為4 540萬美元，與9 210萬美元...50.7%.

•	攤薄普通股每股收益$0.14，與$0.28...50.0%.

•	淨利差(FTE)(非公認會計原則)下降12基點3.14%從…3.26%，可歸因於利率環境的變化。聯邦公開市場委員會(FOMC)在2019年7月至2020年3月期間將目標利率下調了2.25%，其中包括在2020年3月16日將聯邦基金目標利率下調至0.00%至0.25%，這在很大程度上歸因於冠狀病毒的影響。

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•	非利息收入6 850萬美元，與6 540萬美元。資本市場收入增長510萬美元，或84.1%，反映本季度與客户相關的利率衍生品活動強勁，成交量創紀錄。保險佣金及費用增加 170萬美元，或33.8%，而信託收入則增長120萬美元，或17.4%。按揭銀行業務收入減少 490萬美元，或126.5%，由於較高的來源和二級營銷收入被770萬美元的抵押貸款服務權利不利減值所完全抵消，而2019年第一季度則為130萬美元。

•	貸款損失準備金4 780萬美元超逾淨沖銷額570萬美元，但反映出冠狀病毒對中東歐宏觀經濟條件的影響。

•	年化淨貸款額佔平均貸款總額的比率上升4個基點，至0.10%，與0.14%.

•	所得税費用減少 1 150萬美元，或51.0%，主要由於税前收入較低.

•	實際税率是18.8%，與19.3%.

•	效率比(非GAAP)相等59.0%，與53.4%, 反映2020年第一季度重大、不尋常和超大項目的影響。

•	平均有形普通股權益回報率(非公認會計原則)為7.92%，與17.38%.

•	總資產350億美元，與346億美元，增加4.34億美元，或1.3%.

•	平均貸款總額與第一四分之一2019曾.11億美元，或5.0%，商業貸款的平均增長9.625億美元，或6.9%的平均消費貸款增長1.67億美元，或2.0%.

•	平均存款總額增長12億美元，或5.2%，與第一四分之一2019的平均無利息存款增加。4.042億美元，或6.9%，以及生息活期存款的增加14億美元，或14.3%的平均定期存款減少額部分抵銷6.781億美元，或12.7%在很大程度上是由於經紀的CD餘額有管理的下降。

•	貸款與存款之比為96.5%，與94.0%，其中包括249美元主要是由於與冠狀病毒有關的活動，到目前為止，商業線路利用率增加了百萬。 2020年3月31日.

•	股東權益總額48億美元，與49億美元，減少4 100萬美元，或0.8%，因為2019年12月31日主要原因是收入下降和採用中東歐的影響。此外，第一四分之一2020曾.86.24%相比較42.57%.

•	貸款及租賃組合總額的拖欠比率為1.13%，與0.94%，主要原因是列入了5 400萬美元的前PCI貸款。

•	信貸損失備抵與貸款和租賃總額的比率增加到1.44%從…0.84%截至2019年12月31日，代表着CECL的採用和3800萬美元的儲備建設相關的冠狀病毒對宏觀經濟狀況的影響。

•	每股有形賬面價值(非公認會計原則)$7.46增加8%從…2019年3月31日.

•	對有形資產的有形普通股權益7.36%增加21個基點從…2019年3月31日。在2020年第一季度，這些增長受到31個基點的負面影響，即每股0.31美元，用於採用中東歐和重大、不尋常或過大的項目。

•	該公司在2020年第一季度回購了價值2500萬美元的普通股，平均每股成本為10.60美元。根據2019年核準的1.5億美元回購計劃，仍有1.25億美元的股票回購授權。由於冠狀病毒和宏觀經濟狀況的不確定性，我們暫時停止了回購活動。所有資本比率都因回購240萬股普通股而受到影響。

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•	激活我們的跨職能危機管理團隊，包括高級領導層的成員，他們每天在大流行事件的關鍵早期召開會議，目前繼續在一週內舉行多次會議。

•	在我們部署全面的危機應對計劃時，促進對流動大流行病事件的快速反應，包括執行業務連續性計劃、激活傳染病和大流行病行動手冊、動員業務連續性協調員和事件管理小組。

•	利用多個運營中心確保社會距離，減少關鍵服務中斷的風險。

•	實施疾控中心關於適當洗手的指導方針、辦公室和分支機構的衞生規定以及其他預防措施，以儘量減少疾病的傳播，包括對檢測呈陽性或接觸冠狀病毒的僱員進行長期家庭隔離。

•	為我們的員工提供額外的休假時間和醫療費用支持，為後臺和前線員工支付額外的薪酬，以支付與冠狀病毒有關的費用，並提供大流行的醫療包(清潔用品、消毒劑、口罩等)。敬我們的員工。

•	我們的董事會在2020年3月和4月的董事會特別會議上收到了我們的連續性和緊急規劃措施的最新情況，董事們每天都收到我們董事會主席和首席執行官的最新情況。

•	制定正式的貸款延期計劃和其他措施，以支持可能承受財務困難的客户；

•	也是SBA PPP的積極參與者，該夥伴關係授權金融機構提供聯邦擔保貸款，這些貸款符合符合條件的小企業和非營利組織，符合“照料法”和相關條例規定的條件；

•	對遭遇冠狀病毒相關財務困難的客户免收費用。

•	作為“照料法”第4013條的一部分，金融機構已獲得臨時救濟，不報告由冠狀病毒引起的TDRs。為了有資格獲得TDR救濟，貸款的修改必須是由於冠狀病毒的影響，在2019年12月31日到期之前的30天內，並在2020年3月1日至2020年12月31日、2020年12月31日、或國家緊急情況結束後60天內執行。機構間指導鼓勵金融機構謹慎地與因COVID-19的影響而無法履行合同付款義務的借款人合作，也不會批評金融機構以安全可靠的方式與借款人合作。貸款修改計劃被認為是積極的行動，可以減輕不良影響借款人由於冠狀病毒。機構一般不需要將與冠狀病毒相關的貸款修改歸類為TDRs，如果貸款修改是短期的，並且是在真誠的基礎上對在實施修改計劃時正在進行的借款者的冠狀病毒作出反應的。為

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•	監管機構同意將2020年採用的中東歐對監管資本的影響推遲兩年，隨後分別為75%、50%和25%的三年過渡期。我們於2020年1月通過了中東歐，並選擇了這一方案。

•	聯邦預算委員會啟動了一項機制，向參與公私夥伴關係的金融機構提供流動性，併為公私夥伴關係貸款提供資金。無追索權貸款提供給有資格提供公私夥伴關係貸款的機構，小額信貸管理局擔保的貸款作為FRB的抵押品。金融機構也可以將PPP貸款質押到貼現窗口。每種流動性選項都以不同的利率和條件設定。向PPPLF認捐的PPP貸款可能被排除在槓桿比率計算之外。我們正在探索擴大流動性的選擇，同時通過PPP貸款申請來支持我們的客户。

•	設立一個跨職能委員會，處理過渡戰略和活動；

•	確定與倫敦銀行同業拆借利率掛鈎的金融工具；

•	審查現有合同中的合同用語；以及

•	評估與向另一指數過渡有關的金融風險。

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(1)	證券的平均餘額和收益率是根據歷史成本計算的。

(2)	利息收入數額反映在FTE(非GAAP)基礎上，利用21%的聯邦法定税率調整某些免税貸款和投資的收入的税收利益。收益資產收益率和淨利差是在FTE基礎上提出的。我們認為這種計量方法是衡量淨利息收入的首選行業標準，並提供了應納税額和非應税金額之間的相關比較。

(3)	平均餘額包括非應計貸款。貸款和租賃包括平均貸款總額減去平均未賺取收入。

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(1)	不僅由於匯率或數量變化而產生的變化額是根據比率和數量變化的淨大小在因費率變化和因數量變化而產生的變化之間分配的。

(2)	利息收入數額反映在FTE(非GAAP)基礎上，利用21%的聯邦法定税率調整某些免税貸款和投資的收入的税收利益。我們認為這種計量方法是衡量淨利息收入的首選行業標準，並提供了應納税額和非應税金額之間的相關比較。

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•	在大流行開始前的現有客户可以選擇將貸款本金和利息支付推遲至90天，而不收取遲交的費用，但將繼續累積利息。截至2020年4月28日，約有4，000名商業客户選擇了這一方案。

•	抵押貸款和消費者貸款客户有高達90天的付款延期選擇，取決於他們的貸款類型。截至2020年4月28日，這些客户中約有6，000人選擇了這一選擇。

•	SBA救災援助，包括公私夥伴關係。

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•	第三方宏觀經濟預測情景；

•	對宏觀經濟因素進行24個月的R&S預測，在12個月內直線迴歸歷史平均值；以及

•	整個週期的歷史平均值是用一個擴展的時期計算出來的，其中包括了以前的經濟衰退時期。

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•	企業風險的識別、測量、評估和監測；

•	制定適當和有意義的風險衡量標準，用於對我們的業務和戰略進行監督；

•	審查和評估我們管理信貸、市場、流動性、法律、監管和操作風險(包括技術、操作、合規和信託風險)的政策和做法；

•	確定和實施風險管理最佳做法。

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•	評估我們收到的信息的質量；

•	瞭解企業、投資和財務、會計、法律、監管和戰略考慮以及我們面臨的風險；

•	監督和評估高級管理層如何評估風險；

•	適當評估我們整個企業風險管理過程的質量.

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項目3.	市場風險的定量和定性披露

項目4.	管制和程序

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項目1.	法律訴訟

項目1A。	危險因素

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項目2.	未登記的股本證券出售和收益的使用

項目3.	高級證券違約

項目4.	礦山安全披露

項目5.	其他資料

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