美國

證券交易委員會

華盛頓特區20549

表格8-K

本報告

根據1934年“證券交易法”第13或15(D)條

報告日期(報告最早事件日期):2020年4月7日

商業第一銀行股份有限公司

(其章程所指明的註冊人的確切姓名)

路易斯安那州

333-200112

20-5340628

(國家或其他司法管轄區)

成立為法團)

(委員會

檔案編號)

(國税局僱主

(識別號)

勞雷爾街500號,101套房

路易斯安那州的巴頓·魯日

70801

(郵政編碼)

(主要行政辦公室地址)

(225) 248-7600

(登記人的電話號碼,包括區號)

如果表格8-K的目的是同時履行登記人在下列任何一項規定下的申報義務,請選中下面的適當方框(見 一般指示A.2(見下文):

根據“證券法”第425條提交的書面來文(17 CFR 230.425)

根據“交易法”第14a-12條規則索取材料(17 CFR 240.14a-12)

根據“外匯法”規則14d-2(B)啟動前的來文(17 CFR 240.14d-2(B))

根據“外匯法”規則13e-4(C)啟動前的來文(17 CFR 240.13e-4(C))

根據該法第12(B)條登記的證券:

標題

每班

交易符號

註冊的每個交易所的名稱

普通股,每股面值1.00美元

BFST

納斯達克全球精選市場

通過檢查標記表明註冊人是否是1933年“證券法”(本章第230.405節)規則第四零五條或1934年“證券交易法”第12b-2條(本章第240.12b-2節)所界定的新興成長型公司。

新興成長型公司

如果是新興成長型公司,請用支票標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守“外匯法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。


項目8.01

其他活動。

如前所述,2020年1月22日,商業第一銀行股份有限公司。(“商業第一”),一家路易斯安那州的公司,於2020年1月22日由Business First和Stestal Bancshare公司簽訂了該協議和重組計劃(“重組協議”)。(“基座”)為路易斯安那州公司及基座銀行的母公司,根據該公司的條款並在符合其中所列條件的情況下,基座將與業務第一公司合併並併入企業優先公司,而業務第一公司則是尚存的公司。合併後不久,聖臺銀行將與B1BANK合併,B1BANK是BusinessFirst的全資子公司,也是路易斯安那州的一家特許銀行,b1BANK在合併後倖存下來。擬議中的合併載於聯合委託書/招股説明書,該聯合委託書/招股説明書是由Business First於2020年3月4日就合併事宜向證券交易委員會(SEC)提交的(“聯合委託書/招股説明書”)。在2020年3月6日左右,企業首先將聯合委託書/招股説明書郵寄給業務第一公司的股東,與計劃於2020年4月14日舉行的股東特別會議有關。除其他事項外,公司股東將在會上審議和表決一項批准重組協議和合並的提案。這份關於表格8-K的報告提供了關於合併的某些補充信息.

2020年3月25日,一名所謂的“商業第一”股東向紐約南區美國地區法院提起訴訟,起訴商業第一董事會成員(統稱為“被告”)。Stephen Bushansky訴Business First Bank,Inc., 等人,案例1:20-cv-02567(“Bushansky Action”)。“Bushansky Action”通常聲稱,聯合委託書/招股説明書遺漏或歪曲了有關以下方面的實質性信息:(I)Business First的財務顧問Raymond James&Associates公司所依據的初步預測和估計。(2)財務估值分析所依據的數據和投入,以支持雷蒙德·詹姆斯提供的公平意見;(Iii)雷蒙德·詹姆斯的潛在利益衝突。除其他救濟外,“Bushansky行動”尋求(一)禁止合併,(二)如果合併完成,撤銷合併並將其撤銷,或判給原告較重的損害賠償,(三)向原告判給未指明的費用,包括律師費和專家費。

此外,2020年3月27日,一名所謂的“商業第一”股東在特拉華州美國地區法院提起集體訴訟,起訴商業第一董事會成員和基託(集體和與上述被告一起“被告”)。保羅·帕爾, 單獨和代表處境類似的所有其他人 v. 商業第一銀行股份有限公司,等。,判例1:20-cv-00438-UNA(“假釋行動”,連同Bushansky行動,“行動”)。63.Parright行動一般指稱,聯合委託書/招股説明書遺漏了重要信息,從而使聯合委託書/招股説明書虛假和具有誤導性,其中除其他外,涉及(一)雷蒙德·詹姆斯對合並的分析,(二)雷蒙德·詹姆斯所稱的合併中和關於合併的利益衝突。除其他補救措施外,假釋訴訟力求(一)禁止合併,(二)如果合併完成,撤銷合併並將其撤銷,或判給原告較重的損害賠償;(三)指示企業首先傳播一份聯合委託書/招股説明書,其中不包含任何不真實的實質性事實陳述,並説明其中所載的所有重要事實,使其中所載陳述不具有誤導性;(四)向原告裁定未指明的費用,包括律師費和鑑定費。


被告仍然認為,這些行動完全沒有根據,除了聯合委託書/招股説明書中已經載列的規則、法規、規章或法律之外,不需要進一步披露。然而,為了避免這些行動可能延誤或以其他方式對完成合併產生不利影響的風險,並儘量減少為此類行動辯護的費用,被告已決定,他們將自願在與下文所述擬議合併有關的聯合委託書/招股説明書(“補充披露”)中作出某些補充披露。本報告中關於表格8-K的任何內容都不應被視為承認在適用法律下任何補充性披露的法律必要性或重要性。

補充披露是對聯合委託書/招股説明書的補充和閲讀,聯合委託書/招股説明書應與定期報告和其他信息一併閲讀--業務首先向SEC提交了定期報告和其他信息。在本文件所列信息與聯合委託書/招股説明書中所載信息不同或更新的情況下,本文所列信息應取代或補充聯合委託書/招股説明書中的信息。下面所有的頁面引用都是聯合委託書/招股説明書中的頁面,下面使用的術語,除非在這裏另有定義,在聯合委託書/招股説明書中都有這些術語的含義。

聯合委託書/招股説明書的補充披露

企業第一財務顧問的意見

1.標題下的披露“合併-對.的意見商務第一財務顧問選編公司分析iS“現予修訂,刪去總結r上市公司分析結果在底部第5頁5.的.聯合代理聲明/招股説明書,並將其替換為下表提供有關選定公司分析的更多信息:


2。標題下的披露“合併-對.的意見商務第一財務顧問選定交易分析iS“現予修訂,刪去的結果摘要選編交易分析替換THOSE帶着隨從提供更多資料尊重選定的區域交易和選定的國家交易:

選定的區域交易


選定的國家交易

3。標題下的披露“合併-對.的意見商務第一財務顧問貼現現金流“特此在其中第一段中加上以下內容,作為新的第三句第56頁底部.的.聯合代理聲明/招股説明書:

雷蒙德·詹姆斯(RaymondJames)根據其專業判斷選擇了倍數的範圍。雷蒙德·詹姆斯對2025年曆年應用了終端機倍數,預測2025年基座預計調整後淨收入為3 820萬美元。雷蒙德·詹姆斯(RaymondJames)利用2019年“達夫與菲爾普斯估值手冊”中概述的股票風險溢價、行業貝塔值和基於規模的溢價值以及標準普爾全球市場(S&P Global Markets)報告的無風險利率計算了貼現率的範圍。


前瞻性陳述

本表格8-K載有1933年“證券法”第27A條及1934年“證券交易法”第21E條所指的前瞻性陳述。這些前瞻性陳述旨在涵蓋在1995年“私人證券訴訟改革法”中關於前瞻性陳述的安全港條款。這些前瞻性陳述包括但不限於以下方面的陳述:(一)商業第一和基礎之間合併的好處,包括未來的財務和經營業績,提高收入的成本節約和從合併中可能實現的報告收益的增加;(二)業務第一和基座的計劃、目標、預期和意圖以及本新聞稿所載的其他非歷史事實的陳述;由“預期”、“預期”、“打算”、“計劃”、“相信”、“尋求”、“估計”、“目標”、“項目”等詞識別的其他表述,或通常旨在識別前瞻性陳述的類似含義的詞語。這些前瞻性陳述是基於企業優先和基礎管理部門目前的信念和期望,並固有地受制於重大的業務、經濟和競爭不確定性和意外情況,其中許多因素超出了業務第一和基礎的控制範圍。此外,這些前瞻性聲明取決於對未來業務戰略和決定的假設,這些假設可能會發生變化。由於可能存在不確定性,實際結果可能與這些前瞻性陳述中討論的預期結果大不相同。

除其他因素外,以下因素可能導致實際結果與預期結果或前瞻性陳述中的其他預期大不相同:(1)業務優先和基礎業務可能無法成功合併,或這種合併可能需要更長時間、更困難、更耗時或成本比預期更高;(2)合併後的預期增長機會或成本節省可能無法充分實現,或可能需要更長時間才能實現;(3)合併後的存款損耗、運營成本、客户損失和業務中斷,包括對與僱員關係的不利影響,可能大於預期;(4)冠狀病毒(COVID-19)流行對企業第一和基座收入和美國經濟造成的負面影響;(5)企業第一和支柱的股東可能不批准合併;(6)立法或法規的變化,包括會計準則的改變,可能對從事商業第一和支柱業務的企業產生不利影響;(7)利率環境的變化可能會壓縮利潤率,對淨利息收入產生不利影響;(8)資產的持續多樣化和信貸質量的不利變化可能會對結果產生不利影響;(9)其他金融服務公司在商業第一和支柱市場的競爭可能對業務產生不利影響;(10)聲譽風險和各方客户對合並的反應;(11)經濟放緩可能對信貸質量和貸款來源產生不利影響。可能導致實際結果與前瞻性陳述中所表達的結果大不相同的其他因素在BusinessFirst的報告(例如10-K表格的年度報告)中進行了討論。, 向證券交易委員會提交的關於表10-Q的季度報告和關於表格8-K的當前報告,並可在證券交易委員會的網站(http://www.sec.gov)和S-4註冊聲明(見下文)查閲)。

請注意,上述因素清單並不是排他性的。所有後續的書面和口頭前瞻性陳述,關於提議的交易或其他可歸因於商業第一或基礎或代表他們行事的人的其他事項,都被上述警告聲明明確地限定為完整的。業務第一和基座不承擔任何義務,以更新任何前瞻性陳述,以反映情況或事件發生後,前瞻性聲明作出。


補充資料及在何處找到

關於擬議中的交易,Business於2020年2月18日向SEC提交了一份S-4表格(文件編號333-236472)的登記聲明,該報表於2020年2月28日修訂,並於2020年3月4日由SEC宣佈生效(“S-4登記表”)。S-4註冊聲明包括聯合委託書/招股説明書,該説明書已郵寄給BusinessFirst和Stestal的股東。請商業第一股東、臺座股東和其他投資者閲讀與擬議合併有關的S-4登記聲明中所載的聯合委託書/招股説明書,因為其中載有關於業務第一、基礎、合併、在合併中徵求代理的人及其在合併中的利益及相關事項的重要信息。投資者可以在證券交易委員會的網站(http://www.sec.gov).)免費獲得由BusinessFirst提交給SEC的所有文件此外,由Business First提交給SEC的文件將免費提供給企業祕書第一銀行股份有限公司,勞雷爾街500號,101號套房,巴吞魯日,洛杉磯70801,電話225-248-7600。聯合委託書/招股説明書和其他文件也可通過訪問BusinessFirst的網站免費獲得 www.b1bank.com放在“股東信息”標籤下,然後放在“SEC文件”的標題下。在對合並作出決定之前,請您仔細閲讀聯合委託書/招股説明書。

邀請函的參加者

業務第一、臺座及其某些董事、執行官員和僱員可被視為參與徵求企業第一股東和與合併有關的臺座股東的委託書。關於Business First的董事和執行官員的信息,可以在其2019年股東年會的聯合委託書中獲得,該聲明已於2019年5月1日提交給美國證券交易委員會(SEC)。關於所有根據證券交易委員會規則可被視為委託書招標參與者的人的信息,以及對其直接和間接利益的描述,無論是持有證券還是其他形式,都載於與合併有關的聯合委託書/招股説明書以及其他相關材料,一旦獲得,將提交給證券交易委員會。如前款所述,可獲得這些文件的免費副本。


簽名

根據1934年“證券交易法”的要求,登記人已妥為安排本報告由下列簽名人正式授權簽署。

商業第一銀行股份有限公司

通過:

S/David R.Melville,III

姓名:

David R.Melville,三世

標題:

總裁兼首席執行官

日期:2020年4月7日