發行人免費寫作 招股説明書
(與日期為日期的初步招股章程補充文件有關)
2020年3月23日及2018年3月22日的招股説明書)
根據第433條提交
登記號碼333-223853
通用動力公司
定價條款表
2020年3月23日
$750，000，000，3.250%期票應於2025年到期
$750，000，000，3.500%到期債券2027年
1，000，000，000，000美元-3.625%到期
$750，000，000，4.250%到期債券2040年
750，000，000美元-4.250%應於2050年到期
| 發行人： |
通用動力公司(通用動力公司) |
| 擔保人： |
美國海外海洋公司；巴斯鐵廠公司；電船公司；通用動力政府系統公司；通用動力陸地系統公司；通用動力兵器和戰術系統公司；通用動力公司-OTS公司；灣流航空航天公司；以及國家鋼鐵和造船公司 |
| 預期評級：* |
A2(負面展望)/A(CreditWatch負)(穆迪銀行S/S&P) |
| 安全類型： |
高級無擔保票據 |
| 證券： |
3.250%的債券應於2025年到期(2025年票據) |
3.500%到期債券2027年(2027年票據編號)
3.625%應於2030年到期的債券(2030年到期債券)
4.250%到期債券2040年(2040年票據)
4.250%應於2050年到期的票據(2050年“註釋”)
| 本金： |
2025年説明：750 000 000美元 |
2027附註：750 000 000美元
2030年説明：1 000 000 000美元
2040附註：750 000 000美元
2050年説明：750 000 000美元
| 成熟度： |
2025年備註：2025年4月1日 |
2027注：2027年4月1日
2030年注：2030年4月1日
2040年4月1日
2050年注：2050年4月1日
| 息票(利率)： |
2025年説明：3.250% |
2027年注：3.500%
2030年説明：3.625%
2040年注： 4.250%
2050年説明：4.250%
| 給公眾的價格： |
2025年附註：本金的99.555% |
2027年債券：本金的99.152%
2030年注：本金的98.947%
2040年債券：本金的98.830%
2050年説明：本金的98.530%
| 日數公約： |
30 / 360 |
| 收益的使用： |
該公司打算利用此次發行的淨收益，扣除承銷折扣和估計費用後，償還2020年到期的2.875%債券的20億美元本金，償還2020年到期時到期的浮動利率債券的5億美元本金，並用於一般公司用途，包括在到期時償還其商業票據計劃下的部分借款。在申請前，公司可將發行的淨收益投資於短期投資，包括有價證券。 |
| 利益衝突： |
富國證券、有限責任公司、美國銀行證券有限公司、摩根大通證券有限公司或其他承銷商或其某些附屬公司可能獲得此次發行的淨收益的5%以上，但不包括承銷 補償，從而在金融行業監管局(FinancialIndustryRegulationAuthority，Inc.)第5121條(公開發行的帶有利益衝突的證券)所指的範圍內造成利益衝突。(FINRA規則5121) 因此，本產品符合FINRA規則5121的要求。由於票據是投資級評級證券，因此與本次發行無關，沒有必要指定一名合格的、合格的獨立承銷商。 |
| 到期日收益率： |
2025年説明：3.347% |
2027年注：3.638%
2030年説明：3.752%
2040年注： 4.338%
2050年説明：4.338%
| 與基準國庫的價差： |
2025年註釋：+295 bps |
2027注：+300 bps
2030年説明：+300 bps
2040 Notes：+295 bps
2050年説明：+295 bps
| 基準財政部： |
2025年備註：1.125%應於2025年2月28日到期 |
2027年債券：1.125%應於2027年2月28日到期
2030年説明：1.500%應於2030年2月15日到期
2040年債券：2.375%應於2049年11月15日到期
2050年注：2.375%應於2049年11月15日到期
2
| 基準國債價格/收益率： |
2025年説明：103-17/0.397% |
注：103-09+/0.638%
2030年注：107-04/0.752%
注：123-29/1.388%
2050年説明：123-29/1.388%
| 利息支付日期： |
2025年債券：自2020年10月1日起，每年4月1日和10月1日每半年一次。 |
2027 注：自2020年10月1日起，每年4月1日和10月1日每半年一次。
2030年注：由2020年10月1日起，每年4月1日及10月1日，每半年一次。
備註：每半年一次，由二0二0年四月一日至二0一0年十月一日，由二0二0年十月一日開始。
2050年備註：每年4月1日至10月1日，每半年一次，自2020年10月1日起
| 打完電話： |
2025年説明：45 bps |
2027注：45 bps
2030年注：45 bps
2040注： 45 bps
2050年説明：45 bps
| 標準呼叫： |
2025年債券：2025年3月1日或之後(在到期日前一個月) |
2027債券： 2027年2月1日或之後(在到期日前兩個月)
2030年債券：2030年1月1日或之後(在 到期日前3個月)
2040年債券：2039年10月1日或該日後(在到期日前6個月)
2050年債券：2049年10月1日或該日後(屆滿日期前6個月)
| 貿易日期： |
(二零二零年三月二十三日) |
| 結算日期： |
2020年3月25日(T+2) |
| 教派： |
$2,000 x $1,000 |
| CUSIP/ISIN： |
2025年備註：369550 BK3/US 369550BK32 |
注：369550 BL1/US 369550BL15
2030年注：369550 BM9/US 369550BM97
備註：369550 BH0/US 369550BH03
2050年説明：369550 BJ6/US 369550BJ68
| 聯合賬務經理： |
富國證券有限責任公司 |
美國銀行證券公司
摩根證券有限公司
BBVA證券公司
瑞穗證券美國有限責任公司
加拿大皇家銀行資本市場
| 高級聯席經理： |
勞埃德證券公司 |
MUFG證券美洲公司
SMBC日興證券美國公司
3
| 共同管理人員： |
Scotia Capital(美國)公司 |
PNC資本市場有限公司
美國銀行投資公司
TD證券(美國)有限責任公司
學院證券公司
布萊洛克·範有限公司
德雷塞爾漢密爾頓有限責任公司
| * | 注：證券評級不是購買、出售或持有證券的建議，任何時候都可能被 修改或退出。 |
發行人已經向SEC提交了一份註冊聲明(包括一份招股説明書)，以支持與此通信相關的 要約。在您投資之前，您應該閲讀該註冊聲明中的招股説明書和發行人已向SEC提交的其他文件，以獲得有關發行人和此次發行的更完整的信息。 您可以通過訪問SEC網站www.sec.gov上的Edgar免費獲得這些文件。或者，發行人、任何承銷商或任何參與發行的交易商將安排在您要求時將招股説明書寄給您，請致電 WellsFargo Securities，LLC免費電話：1-800-645-3751，美國銀行證券公司(BofA Securities，Inc.)。免費收費1-800-294-1322，或J.P.Morgan Securities LLC，電話：1-212-834-4533.
本定價表補充通用動力公司於2020年3月23日發佈的與2018年3月22日招股説明書有關的招股説明書的初步形式。在此使用和未定義的術語具有初步招股説明書補充中所賦予的含義。
4