由Comtech電信公司提交。
根據1933年“證券法”第425條
表格S-4檔案編號：333-236840
主題公司：吉拉特衞星網絡有限公司。
佣金檔案編號：000-21218
日期：2020年3月5日
以下為2020年3月4日舉行的2020年第二季度財報電話會議的部分記錄：
邁克爾·D·瓷器
正如2020年1月29日宣佈的那樣，我們還對即將收購的全球衞星聯網技術解決方案和服務領先企業吉拉特感到興奮，該公司在衞星地面站和飛行中的連通市場擁有強大的存在，並在運營大型網絡基礎設施方面具有深厚的專業知識。
對吉拉特的收購提供了許多戰略性的好處。首先，此次收購將推動Comtech進入全球市場，創造出全球領先企業，每年的銷售額將接近10億美元。第二，它將加強我們作為先進通信解決方案領先供應商的地位。我們相信，我們將有獨特的能力滿足日益擴大的地面基礎設施需求，以支持現有和新興的衞星網絡。第三，這次收購將大大擴大我們的產品組合，擁有高度互補的 技術，包括吉拉特的高性能tdma衞星調制解調器和吉拉特的下一代固態 放大器。但是，考慮到我們目前的產品和UHP的產品線，我們相信我們將擁有廣泛的產品 ，以滿足我們的客户在未來更加複雜的需求。第四，這次收購將擴大我們在快速增長的飛行連接和蜂窩回程市場中的領導地位，這些市場預計將擴大，因為可以獲得較低的成本帶寬，並將衞星技術應用到5G蜂窩回程生態系統中。第五，收購 將增強我們世界級的研發能力，使comtech能夠為客户提供更完整的端到端技術解決方案。第六，我們相信這次收購將使我們能夠加速股東價值的創造，為此，我們將為我們目前的戰略作出貢獻，向高利潤率的解決方案邁進，並通過增加客户多樣化的地理位置和 市場。我們對這些待決收購的增長感到非常興奮。總的來説，我們相信這條 產品線將在未來幾年內從目前的水平上增長。
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操作者
我們將從克里斯酒井的單數研究中回答我們的下一個問題。請繼續。你的電話開通了。
克里斯·酒井
大家好。我想，我只是想問一個關於收購吉拉特的問題。想了解一下你的想法，你什麼時候才能看到吉拉特的收入增加？
邁克爾·D·瓷器
好的。我們目前的想法是，如果一切順利的話，我們很可能會在6月底，或者2020財政年度的7月初完成交易。 有可能進入我們2020年的8月，這將是我們21財政年度的開始。這就是我們的時間框架。 在今年的第四季度已經很晚了，或者肯定是在明年的第一季度，假設一切都按照計劃進行。在那個 點，如果我們在8月初關門，明年就會受到全年的影響。
克里斯·酒井
好吧，太好了。然後跟進， ，你是否看到任何延遲，因為冠狀病毒與那裏的整合？
邁克爾·D·瓷器
有了整合，不。我認為這是公平的假設，吉拉特與世界上任何其他公司一樣，正受到冠狀病毒的影響，就像 well一樣。但是從整合的角度來看，旅行的停頓實際上對我們的規劃是非常有幫助的。 而且它讓人們能夠真正的計劃整合的努力，並且有很多的對話。 我們對他們的設施做了一些內部的訪問，他們也做了一些我們的內部訪問。因此，我會説，它讓我們加快了收購計劃的進程。當我們繼續學習每一家公司， 他們學習我們，我們學習他們。兩家公司之間的文化匹配是非常相似和令人興奮的，世界各地的員工都對此感到非常興奮，我們都在成為朋友，這是一件好事。我們認為，一旦收購結束，作為一家合併公司，我們還有很多年的成長空間。
克里斯·酒井
好吧，太好了。我的意思是，當你説很多年的增長，我的意思是，你指的是什麼？多長？
邁克爾·D·瓷器
好多年了。我的意思是，我們 認為，隨着手機回程的增長，隨着5G的發展，衞星成為生態系統的一部分，這肯定是4年，5年，10年的增長。當然，IFEC-你不能-就像我説的那樣，你不能把一根纖維送到飛機上。因此，IFEC將在 未來的每一架大型噴氣式飛機和商務噴氣式飛機上使用。因此，我們現在正處於多年增長的早期階段。撇開時機不談，我們認為 會發生，這也是我們進行收購的原因之一。
克里斯·酒井
好吧。謝謝。
附加信息和 在哪裏找到它
本文件是就涉及Comtech和Gilat衞星網絡有限公司的擬議商業合併提出的。(“吉拉特”)。本文件不構成出售的要約，也不構成徵求購買或認購任何證券的要約，也不構成徵求任何投票 或批准的提議，也不構成在任何法域出售、發行或轉讓證券的行為，在根據任何此種法域的證券法登記或限定之前，這種要約、招標或出售將是非法的。擬議的 交易將提交吉拉特的股東審議。ComTech已向美國證券公司 和交易委員會(“SEC”)提交了一份關於表格S-4的登記聲明，其中包括一份關於擬議交易中將發行的Comtech普通股的初步招股説明書，以及Gilat與吉拉特間接子公司合併並併入吉拉特的代理聲明。登記語句 尚未生效。初步代理聲明/招股説明書中的信息不完整，可能會更改。 Comtech在表格S-4 上的註冊聲明生效之前，不得出售代理聲明/招股説明書中引用的普通股。代理聲明/招股説明書將提供給吉拉特股東。ComTech和Gilat還計劃就擬議中的交易向SEC提交其他 文件。
此文檔不能替代任何招股説明書、代理聲明或Comtech或Gilat可能向SEC提交的與擬議的 交易有關的任何其他文檔。我們敦促Comtech和Gilat的投資者和證券持有人閲讀最終委託書/最終招股説明書(br})和任何其他相關文件，這些文件將在獲得時仔細和完整地提交給SEC，因為它們將包含有關擬議交易的重要信息。
你可以在證券交易委員會的網站(www.sec.gov)免費獲得向證交會提交的關於擬議交易的所有文件( )的副本。此外，投資者和證券持有人可以在Comtech的網站www.comtech tel.com上的Comtech‘s Investor 關係頁面上獲得一份免費的代理聲明/招股説明書的副本，或由Gilat在Gilat的投資者關係(Gilat’s Investor Relations，www.Gilat.com)網站上提交給Gilat‘s Investor Relations 頁面，或將 寫到Comtech，投資者關係(Comtech)，或Gilat的Gilat’s Investor Relations 頁面，在Gilat的網站www.Gilat.com上，或通過寫信給Gilat，投資者關係，(吉拉特向 SEC提交的文件)。
關於前瞻性 聲明的警告聲明
本文件中的某些信息載有展望展望的陳述，包括但不限於與Comtech和Gilat的未來業績 和財務狀況、財務狀況、計劃和目標、Gilat的管理層和Gilat的管理層以及Comtech的管理人員和Gilat的 假設有關的信息，涉及某些已知的重大風險和不確定因素以及其他不受Comtech或Gilat控制的風險和不確定因素，這些因素可能導致其實際的 結果、未來的業績和財務狀況，和實現Comtech管理層和Gilat公司管理部門的計劃和目標與這些前瞻性聲明所暗示的結果、業績或其他期望大不相同。 諸如“預期”、“預期”、“打算”、“計劃”、“相信”、“估計”、“估計”、這些詞語和類似的表達方式的變化，都是為了確定這些前瞻性語句--展望 語句，這些語句一般都不是歷史性的。前瞻性陳述可能受到以下因素的影響：在沒有 限制的情況下：與完成擬議交易的能力和完成擬議 交易的時間有關的風險，或可能導致合併協議終止的任何事件、變化或情況的發生； 無法獲得必要的監管批准的風險；無法充分實現擬議的 交易或其他近期收購的預期協同作用的可能性。, 或不會在預期的時間內實現； Comtech‘s和Gilat的業務將無法成功整合的風險；由於 、擬議的交易或其他最近的收購而中斷的可能性，使得維持業務和業務關係 或留住關鍵人員更加困難；Comtech在其政府解決方案(br})實施戰術轉變方面失敗的風險是，放棄對大型商品服務合同的投標，併為其具有較高的 利潤的產品尋求合同；與Comtech持續評估和重新定位其在其商業解決方案部門提供的定位技術解決方案有關的風險；接收新的或現有的 訂單的性質和時間以及其在新的或現有的 訂單上的表現，這些訂單可能導致淨銷售和經營業績的顯著波動；政府合同的時間和資金；對長期合同毛利的 調整；與國際銷售相關的風險；迅速的技術變革；不斷變化的 行業標準；新的產品公告和改進，包括與Comtech推出高地相關的風險TM聯網平臺；不斷變化的客户需求和或採購戰略；當前經濟和政治條件的變化；全球市場石油價格的變化；外匯匯率的變化；與法律訴訟有關的風險；客户要求賠償的風險和其他類似事項；與Comtech在其信貸機制下的義務有關的風險；與大合同有關的 風險；H.R.1的影響，也稱為2017年12月在美國頒佈的減税和就業法；以及其他因素，以及Comtech‘s和Gilat向SEC提交的其他文件。無論是Comtech 還是Gilat都沒有義務更新本文中包含的任何前瞻性聲明.